מצגת אשרא דודי קליין
TRANSCRIPT
China
Russia
Ghana
Gabon
Angola
Brazil
Mexico
Peru
Vietnam
Ecuador
Honduras
Argentina
Belarus
Ukraine
Egypt
Jordan
Ethiopia
Jamaica Haiti
Ivory coast
Dominican republic of Congo
Kazakhstan
Turkey Azerbaijan
Colombia
Nigeria
South Africa
India
Chile
Trinidad and Tobago
Poland
Lithuania
Czech republic
Romania
Latvia
Hungary
Macedonia
Bulgaria
El Salvador Barbados
Guatemala
Taiwan
Panama
Costa Rica
Thailand
Myanmar
Cambodia
Laos
Madagascar
Tanzania
Turkmenistan
Montenegro
Antigua and Barbuda
Namibia
Philippines
Ruanda
Equatorial Guinea
Mauritius
Uruguay
Botswana
The Bahamas
Paraguay
Iceland
Ireland
Dominican republic
KenyaCameroon
Uganda
ZambiaMozambique
Senegal
Sri Lanka
Mongolia
Lesotho
Papua New Guinea
Croatia Serbia
Suriname
Georgia
ArmeniaAlbaniaUzbekistan
USA
Canada
Australia
Germany
Italy
France
Spain
UK Holland
Belgium
Sweden
Norway
Denmark
Finland
LibyaAlgeria
Morocco
Sudan Mali Niger
Chad
Saudi Arabia
Syria Iraq Iran
Afghanistan
Pakistan
Yemen
Oman
Greenland
Mauritania
Congo
Bolivia
Venezuela
Indonesia
Malaysia
2015מכון היצוא– נובמבר
מאפייני פעילות – אשרא
Export Credit Agencyחברה ממשלתית לביטוח סיכוני סחר חוץ -בשנת בגיבוי 1957נוסדה הישראלי היצוא את ולקדם לתמוך במטרה
ממשלת ישראל
מיליארד $ 3.5נהנית מערבות מדינה לפעילות בסך
מבטחת אשראי ליצוא לטווח בינוני וארוך והשקעות ישראליות בחו"ל
מבטחת אשראי לטווח קצר במקרה של כשל שוק
הבנקים פטורים מהקצאת הון כנגד ביטוח אשרא הודות לערבות מדינה
ביטוח אשראי
ECAExport Credit Agency
עידוד היצוא במדינות המפותחות
חוץ סחר סיכוני לביטוח על ECAsחברות מופעלות עיקרי כמכשיר בעולם המפותחות המדינות כל ידי
לקידום פעילות היצואחברות המאגד ברן" ב"איגוד חברה הינה אשרא
מהמדינות המפותחות51מסוגה מ -
לקידום האיגוד של המידע ברשת מסתייעת אשרא היצוא הישראלי
מועצת המנהלים
השר הממונה
שר הכלכלה
החשכ"ל משרד האוצר
איגוד ברן כללי ה- OECD
המפקח על הביטוח
רשות החברות
הממשלתיות
הסביבה הרגולאטורית
ביטוח אשראי – חברות מקבילות
05/12
/2004
22/05
/2005
06/11
/2005
23/04
/2006
08/10
/2006
25/03
/2007
09/09
/2007
24/02
/2008
10/08
/2008
25/01
/2009
12/07
/2009
27/12
/2009
13/06
/2010
28/11
/2010
15/05
/2011
30/10
/2011
15/04
/2012
30/09
/2012
17/03
/2013
01/09
/2013
16/02
/2014
03/08
/2014
0
500000
1000000
1500000
2000000
2500000
3000000
2004 2008 2012 2014
לדצמבר 42008
לפברואר 262012
לאוקטובר 172012
2014למאי 25
700
1,450
2,150
2,700
1,000
התפתחות ערבות המדינה )במיליוני $(
3,500
2015נובמבר
2015
שוק ביטוח האשראי בישראל
ביטוח אשראי טווח קצר
ביטוח אשראי לטווח בינוני וארוך
אשראי עד שנה שנים(15מעל שנה )עד מוצרים מוצרי צריכה
וסחורותפרויקטים, תשתיות,
טכנולוגיהמדינות בעיקר
מדינות מפותחותבעיקר
מדינות מתפתחותחברות בד"כ :בססח, כלל,
פקטורינגבד"כ:אשרא
סוגי סיכוני אשראי
סיכונים מסחריים)החייב הוא חברה(
פוליטיים סיכונים )החייב הוא ריבון(
סיכונים פוליטיים
החייב יכול ולא רוצה החייב רוצה ולא יכול
ביטוח אשראיהעברת הסיכון מהיצואן לחברת הביטוח
סיכונים פוליטיים המונעים תשלוםהחרמה הלאמה הפקעה
, הפיכות והתפרעויות בארץ הקונהמלחמה הנובעים ממחסור במט”חאי המרה אי העברה,
של הקונה או הטלת הגבלות יבוא ביטול רישיון היבואאחרות לאחר משלוח הסחורה
או החלטה ממשלתית אחרת המונעת תשלוםמורטוריום
סיכונים מסחריים
חברה בטוחה במדינה מסוכנת חברה מסוכנת במדינה בטוחה
ביטוח אשראיהעברת הסיכון מהיצואן לחברת הביטוח
סיכונים מסחריים של הקונה או הבנקחדלות פרעון
מתמשך אי תשלום
תנאי הביטוח באשרא
אשראי לתקופה העולה על שנה )למעט מצבי כשל שוק(..15%מקדמה בשיעור
לסיכונים 90% לסיכונים פוליטיים ועד 95%חיסוי בשעור של עד מסחריים.
החזרים חצי שנתיים של האשראי. לפחות.30%ערך מוסף ישראלי בשיעור
חיתום על בסיס כל מקרה לגופו.
יתרונות ביטוח אשראי
התמודדות מול יצואנים ממדינות אחרות
קבלת אשראי במדינות מתפתחות
הוזלת המימון הורדת חשיפה לסיכונים פוליטיים
פיזור הסיכון
כניסה לשווקים חדשים צומחים
גביית חובות
יתרונות ביטוח אשראי דרך
אשרא
– ונצואלה, מקסיקו1994 – דרום מז' אסיה1997 – רוסיה1998 – תורכיה2000 – ארגנטינה2001 – אורוגוואי20022002 – Enron, WorldCom – משבר פיננסי עולמי2008 באירופההמדינות – האביב הערבי ומשבר 2011 – מערכת בנקאות בקפריסין2013
משבריםמשבר
חדלותפירעון
מחילתחובות
מועדון פריז
קדימות נושים
חשיפת פוליסות לפי ענפים
דירוג אשרא לסיכון מדינה
China
Russia
Ghana
Gabon
Angola
Brazil
Mexico
Peru
Vietnam
Ecuador
Honduras
Argentina
Belarus
Ukraine
Egypt
Jordan
Ethiopia
Jamaica Haiti
Ivory coast
Dominican republic
of Congo
Kazakhstan
Turkey Azerbaijan
Colombia
Nigeria
South Africa
India
Chile
Trinidad and Tobago
PolandLithuania
Czech republic Romania
Latvia
Hungary
MacedoniaBulgaria
El SalvadorBarbados
Guatemala
Taiwan
PanamaCosta Rica
Thailand
Myanmar
Cambodia
Laos
Madagascar
Tanzania
TurkmenistanMontenegro
Antigua and Barbuda
Namibia
Philippines
RuandaEquatorial Guinea
Mauritius
Uruguay
Botswana
The Bahamas
Paraguay
Iceland
Ireland
Dominican republic
KenyaCameroon
Uganda
ZambiaMozambique
Senegal
Sri Lanka
Mongolia
Lesotho
Papua New Guinea
Croatia Serbia
Suriname
GeorgiaArmeniaAlbania
Uzbekistan
דירוג אשרא
-סיכון מינימאלי 0 -סיכון נמוך - בינוני3 סיכון גבוה6
-סיכון נמוך מאוד1 -סיכון בינוני4 סיכון גבוה מאוד7
סיכון נמוך2 off coverלא מדורג – סיכון בינוני- גבוה 5
USA
Canada
Australia
Germany
Italy
France
Spain
UKHollandBelgium
SwedenNorway
Denmark
Finland
LibyaAlgeria
Morocco
Sudan Mali Niger
Chad
Saudi Arabia
Syria Iraq Iran
Afghanistan
Pakistan
Yemen
Oman
Greenland
Mauritania
Congo
Bolivia
Venezuela
Indonesia
Malaysia
JapanSouth Korea
North KoreaGreece
New Zealand
Fiji
Cyprus
Switzerland
Zimbabwe
Malawi
Somalia
פוליסות החברה - חשיפה לפי מדינות
באלפי $
China
Russia
GhanaGabon
AngolaBrazil
Mexico
Peru
Vietnam
Indonesia
MacedoniaTurkey
JordanEgypt
BelarusAzerbaijan
EcuadorHonduras
תוכניות הביטוחטרום משלוחים
משלוחיםחילוט שלא כדין
אשראי
אשראי קונים אשראי ספקים
השחקנים השונים
קונה בחו"להיצואן )המוכר(
בנק בחו"ל בנק מקומי
מנפיק הביטוח
פוליסת ביטוח
תשלומים באשראי
משלוחים
פוליסת אשראי ספקים (Supplier’s Credit)
קונה בחו"ל היצואן )המוכר(
הסכם הלוואה
משלוחים
פוליסה לבנק
מןמזו
פוליסת אשראי קונים(Buyer’s Credit )
קונה בחו"ל
היצואן )המוכר(
בנק מקומי
פוליסת קו אשראי בין - בנקאי(Credit Line)
מןמזו
פוליסה
משלוחים
הסכם הלוואה )מקור כספי(
הסכם הלוואה
היצואן )המוכר(
קונה בחו"ל
בנק בחו"ל בנק מקומי
"טלמניע" הקמת תחנת כח באפריקה
"אגריגו" חוות חזירים בבלארוס "טלמניע" הקמת תחנת כח באפריקה
"אפימילק" מכון חליבה בוייטנאם "טלמניע" הקמת תחנת כח באפריקה
" סין ,מכשור רפואיGE""טלמניע" הקמת תחנת כח באפריקה
אשרא
תוכנית ערבויות חוזיות
הגדרת הצורך בתוכניתשימוש נרחב בערבויות
בסחר הבינלאומייצואן ישראלי נדרש להעמיד ערבויות חוזיות
ממגוון סוגים כתנאי לעסקה בעולם ECAsבחברות ה-
קיים פתרון ביטוחי לערבויות
ערבות מכרז
ערבות ביצוע
ערבות מקדמה
ערבות אחריות
ערבות תחזוקה
הגדרת הצורך בתוכנית
המצב הנוכחי כובל את היצואן הישראלי וגורם לאובדן פרוייקטים
העדר פתרון מימונימהווה חסם להשתתף
במכרזים בחו"ל.
קושי תזרימי עקב דרישת הבנקים לביטחונות 25%)לעתים בהיקף של כ-
מהיקף הפרויקט או יותר(.
דרישת בטחונות כנגד ערבויות.1:1
המצב כיום
מנגנון למתן הערבותיצואנים קטנים ובינוניים
case by caseחיתום פנימי
Up to 90%
מיליון דולר מתוך כתב הערבות 100מסגרת כללית של
מנגנון למתן הערבותיצואנים קטנים ובינוניים
מיליון דולר בשנה50מחזור ייצוא עד
יצואנים 1,400פוטנציאל
ייצוא לכל חלקי העולם
טווח קצר, בינוני וארוך
יצואנים חדשים200-400*הערכה – תוספת של
מנגנון התמיכה של אשרא ליצואן כפונקציה של דרישת הביטחונות של הבנק
פניה לאשרא:
75% הנפקת ערבות נגדית עלמסכום הבטוחה שהבנק דורש
1M 100%דרישות בטוחה של הבנק בגובה
1M
0.25M
0M
ללא בטחונות )סולו(
בטחונות )נזילים(
סה"כ ביטחונות מהיצואן
0.75M הנפקת ערבות נגדית של אשרא
תרומה ליצואן
מצב לפני ואחרי ההתערבות של חברת אשרא
דו"ח מצב - יצואןדו"ח מצב - בנק
דרישת בטחונות הבנק לפני התערבות
M1
לאחר התערבות אשרא
M1(M0.75 + ביטוח אשרא M0.25
מזומן(
מצב סופי ללא שינוי
דרישת בטחונות הבנק לפני התערבות
M1
לאחר התערבות אשרא
0.25m(M0.25)מזומן
מצב סופי M0.75חיסכון של )75%(
תרומה ליצואן
מנגנון התפעול
יקבעו מסגרות אשראי לערבויות לכל יצואן ) כל עוד היצואן עומד במסגרת האשראי ניתן יהיה להנפיק ערבות באופן מיידי (
:כאשרהמסגרות יבחנו אחת לחצי שנה
היצואן ימציא לבנק אישור על ויתור על חיסיון מסחריתוקף הערבות הנגדית לשנתיים
בקשת האשראי תכלול
:היצואן יידרש לספקיכולות ביצוע של היצואן – רשימת פרוייקטים
היסטורית חילוטים –במידה והיושיעור העמלות ששולמו לבנק בגין ערבויות
שיעור הביטחונות שהבנק דרש בגין הנפקת ערבויות בעברנתונים פיננסים – המעידים על איתנות היצואן
אתר אינטרנטwww.ashra.gov.il
תודהDudy Klein
ASHR'A - The Israel Foreign Trade Risk Insurance Corp. LTDT: +972 3 5631714 | F: +972 3 5611937
E: [email protected] | W: www.ashra.gov.il