?

세계적 명성의 투자자 Jim Rogers가 함께 하는 핀테크 기업, fount

Jim Rogers (1942~)

• 워렌 버핏, 조지 소로스와 함께 3대 투자 신화로 불리는 전세계적 명성의 투자가

• 1973년 조지 소로스와 함께 퀀텀펀드 설립

• 10년간 4,200% 수익 (동일기간 S&P 500 42% 수익)

fount 대표와의 인연

• 2006년, 김영빈 대표는 모터싸이클을 타고 21개국 34,000km 232일간 세계 횡단을 하며 독도를 홍보

• 뉴욕에서 짐 로저스를 만나 인연을 맺게 되었으며, 짐 로저스는 “Dokdo is Korea”라고 서명 동참

• Fount 대표의 저서‘독도라이더가 간다’(교보문고 여행 부분 베스트 셀러) 추천사 제공

fount 고문직 수락

• 최근 한국 방문 時, 양일間 (12월 4일/5일) 직접 만나 fount 고문직 수락

• 기업 전략 등 사업 조언 및 투자에 대한 자문 / ETF 분석 자료 제공

→ “I have agreed to be Advisor so let's go.

I will send you a study on commodities indexes

so you can see which to use and the names of the ETFs.”

왼쪽부터 시계방향

짐 로저스, 김영빈 대표, 문준환 이사

Park Hyatt, Seoul

2015.12.4

전략기획/마케팅/경영지원

문준환 (COO) 서강대 기계공학과 학사 서울대 융합과학기술대학원 석-박통합과정(재) 현대 자동차 설계 엔지니어 Credit Agricole 기업금융부 Villy (P2P 대출플랫폼) Co-founder/사업개발총괄

주동원 (PR 및 마케팅) 홍익대 경영학부 학사 PR / MKTG 전문가 ㈜ 하이트진로 영업 기획/Trade MKT ㈜ 매일유업 Trade MKT ㈜ 빈코리아 대표 (PR/MKT 전문 그룹)

유하진 (경리) 대전신일여자 고등학교 디지털 경영 파생상품 투자 상담사 펀드 투자 상담사

김영빈 (CEO) 서울대 경제학 학사(Summa Cum Laude) 서울대 법학대학원 석사 - 학생 회장 및 법학평론장 Boston Consulting Group (BCG) - 글로벌 기업 전략기획 담당

김나예 (경영지원) 광운대 컴퓨터공학과 학사 알고리즘연구소 선임연구원

알고리즘

김민복 (알고리즘 총괄, 머신러닝 개발) 서울대 수학과 학사 Washington대 수학과 석사 Cornell대 금융공학 PhD. 삼성증권 Quant Analyst 및 Quant프랍트레이딩

김석원 (절세 알고리즘) 서울대 경영학부 학사 서울대 로스쿨 법무법인 화우 변호사

제명선 (투자고문) 서강대 경영학사 Northwestern Lawschool 현대투신운용 채권운용 골드만삭스 자산운용팀 노동부 고용보험 및 산재보험 기금 운용

최병길 (알고리즘 설계 및 기획) 서울대 경제학사 투자자산운용사 삼성경제연구소 삼성중공업

류정우 (데이터 분석 ) 연세대 정보산업공학과 학사 서울대 융합과학기술 대학원 공학석사 - HCC (Human Centered Computing) Lab. LG전자 (Log Data분석 연구원) Smart Grid Research Center (Advanced Metering Infra) 삼성경제연구소 (Insurance industry team intern)

한송이 (알고리즘 분석) 서울대 경영학사 (Summa Cum Laude) 서울대 경영학 석사 IMM Private Equity Inc. Research Analyst 현대 캐피탈 Corporate Development Team

이기봉 (투자위원회 총괄) 연세대 수학과학사 학사 연세대 통계학 석사 CFA Charter holder Quantive Investment 대표 삼성증권 Quant 파트장 - Best Quantitative Analyst

※ 7월 합류

※ 비상근 ※ 비상근

윤민규 (인턴) KAIST 컴퓨터공학과(재)

김양귀 (CTO) 개발실무경력 8년차 베테랑 개발자 ㈜NHN Naver Front-End Developer Bankware Global (Front-End Developer) U2Ware (Java Web Application Developer) 미래웹기술연구소 Front-End Developer

김명재 (빅데이터) KAIST 산업 및 시스템 공학/전산학 학사 KAIST 문화기술대학원 석사 Redduck 메트로 컨플릭트 개발팀 Interactive 30DAYs 상호작용팀 Mobilera I stanbul. OuterActive team I.M.Lab 스타트업 개발자

김명철 (서버 개발)

개발실무경력 12년차 베테랑 개발자 손노리 (3D Engine 개발 총괄) 엔타즈 (서버 개발 팀장) 로이 게임즈(Lead Programmer) 제 1회 정주영 창업경진대회 우수상

박인우 (금융 솔루션 개발) 고려대학교 컴퓨터학과 학사 고려대학교 컴퓨터학과 석사 신텍정보시스템 솔루션사업부 이사 윌비솔루션 CRM 팀장 데이콤ST DW/CRM 운영

이혜숙(금융 솔루션 개발) 서울대학교 계산통계학과 학사 서강대학교 MBA학과 석사 삼성SDS IT컨설팅 / 경영분석 컨설팅본부 부장 삼일PwC(freelancer) 경영자문본부 임원 KPMG컨설팅 FS서비스 부장(연구소장)

홍정표 (빅데이터 아키텍트)

개발실무경력 14년차 베테랑 개발자 비트도트 아이패드 매거진 에피소드 개발 낙스넷 대법원 등기 전산화 2차 사업

권재원 (프론트엔드 웹 개발) KAIST 바이오및뇌공학과 학사 KAIST 기계공학과 학사 ㈜바풀 개발인턴 ㈜촉 교육이사 ㈜스터디메이트 대표

정지은 (금융DB구축) KAIST 물리학 학사

양진석 (QA) 광운대 경영학과

개발팀

기획/디자인

장혜진 (서비스 기획) 숭실대 미디어학과 학사

12년 경력의 서비스기획 웹퍼블리싱 엔지니어 ㈜디지털대성 웹디자인 파트장 - 리뉴얼 및 프로모션 디자인/마크업 미래웹기술연구소 - Markup Design - communication manager - 브릭보드디자인 및 마크업

김다운 (서비스 디자인) 한성대 미디어 디자인학과 학사 PXD 디자인 팀장 (국내 1위 UX/UI 디자인 기업) - LG전자 IoT 관련 서비스 - SKT Mobile Payment - 삼성 SDS Mobile Intranet - 삼성전자 SmartTV Platform SVC

Robo Advisor

?

1)

포트폴리오

형성

로보 어드바이저 자산 배분

투자 성과의 90%를 결정하는 '자산 배분'이 로보 어드바이저의 핵심 원리

Source : 1) 미래에셋증권 자산배분센터, 『Wealth Manager를 위한 자산배분』, 서울경제경영, 2015, pp.6-7

Source : 2) Gary P: Brinson, L. Randolph Hood, and Gilbert L. Beebow (1991), “Determinants of Portfolio Performance”, Financial Analysts Journal 47.3, 45,

투자 방법 분산 투자

분산 투자

• 분산투자의 원칙: "계란을 한 바구니에 담지 말아라."

• 글로벌 자산군별 수익률 분석 시 단순 분산 투자는

10년간 수익률이 일정하게 중상위권에 위치

같은 수익률을 냈던 미국 주식 투자 케이스에 비해 변동성은

절반 수준1)

분산 투자의 진화, 자산 배분

• 단순 분산 투자에서 한 발 더 나아간 것

• 단순 분산이 아니라 분석을 통해 자산 간 효율적인 배분을 찾아

포트폴리오 형성

자산 간 관계

자산 별 속성

자산 간 효율적인

배분을 찾아냄

투자 성과의 90%는 자산 배분이 결정

• Brinson, Hood&Beebow의 연구에 따르면 자산 배분이 장기 포트폴리오

운용 성과의 가장 많은 부분을 설명

• 마켓 타이밍, 종목 선택은 수익률에 10% 미만의 영향을 미침

전략적 자산배분 종목선택 마켓타이밍 그 외

<미국 연기금의 장기 운용성과 요인 분석>2)

Why Robo Advisor

?

¹

Source: Fount analysis; 통계청, 가계금융·복지조사(2013) 한국은행; 2013년

중 자금순환동향(2014); 금융투자협회, 2014 주요국 가계금융자산 비교(2014)

0.3 1.0 3.7

12.9

44.0

0.0

12.5

25.0

37.5

50.0

2016 2017 2018 2019 2020

'30'13 '14 '15 '16 '17 '18 '19 '20 '21 '22 '23 '24 '25 '26 '27 '28 '29

·

Why fount

?

0.

0.5

1.

1.5

2.

2.5

수익률 ‘06 ‘07 ‘08 ‘09 ‘10 ‘11 ‘12 ‘13 ‘14 ‘15 연평균

Fount 6% 5% 0% 10% 13% 8% 4% 9% 8% 4% 7%

KOSPI 11% 32% -39% 45% 21% -12% 9% -1% -3% 2% 4%

KOSPI比 -5% -27% 39% -36% -8% 20% -5% 9% 11% 2% 3%

0.

0.5

1.

1.5

2.

2.5

연환산수익률 변동성 샤프비율 고점대비 거래비용

Dynamic 6.99% 7.01% 0.997 -0.158 0.21%

Static 5.04% 6.83% 0.731 -0.177 0.13%

유형 자산배분형 펀드 Wrap Account 경쟁 Robo-Advisor

Wrap Account fount

수수료율 1.5~2.0% 1.5~3.0% 1.0~1.5%(예정) 0.5% (예정)

ㅁㄴㅇㄹ

2015.4 회사설립

2015.12 Jim Rogers

투자 고문 수락

2016.02 우리은행

베타 서비스 진행

2016.03 신한금융지주 Future’s Lab

2기 선정

신한그룹 Robo 서비스 검증참여

2016.04 기업은행

일임형 ISA 출시

협업 논의 진행 ; 미래에셋자산운용,

신한카드 外