· web viewmicrosoft word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. [email protected]....
TRANSCRIPT
![Page 1: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/1.jpg)
แบบแสดงความเหนเกยวกบประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบการพฒนากรอบการดำารงเงนกองทนตามระดบความ
เสยงระยะท 2 สำาหรบธรกจประกนชวต
คำาชแจง
1. ใหผแทนบรษทททำาหนาทเปนคณะทำางานพฒนากรอบการดำารงเงนกองทนตามระดบความเสยงระยะท 2 สำาหรบธรกจประกนชวตรบผดชอบแสดงความคดเหนในแบบฟอรมนและนำาสาระสำาคญแจงใหผบรหารของบรษททราบ
2. ใหนำาสงสำานกงาน คปภ. ภายในวนพธท 13 กมภาพนธ 2556 เวลา 16.30 น.
3. ใหผมอำานาจลงนามในแบบรายงานการดำารงเงนกองทนทานใดกไดจำานวน 1 ทาน ลงนามในแบบแจงการรบทราบของบรษท
4. ใหนำาสงแบบแสดงความเหนทงในรปแบบ Hard Copy และ Soft File โดย Hard Copy ใหนำาสงทฝายสารบรรณ สำานกงาน คปภ. พรอมใบนำาสง เรยน ผชวยเลขาธการสายพฒนามาตรฐานการกำากบ และ Soft File ในรปแบบ Microsoft Word ใหนำาสงทางอเมล : [email protected]
5. สามารถดาวนโหลดแบบแสดงความคดเหนนในรปแบบ Microsoft Word File ไดท
![Page 2: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/2.jpg)
http://www.oic.or.th/th/rbcrbs/ ภายใตหวขอกรอบการทดสอบภาวะวกฤต
หากมขอสงสยกรณาตดตอ
ชอ-นามสกล เบอรโทรศพท อเมล
คณธนตา อนสนธอดสย 02-515-3999 # 4702 [email protected]
คณธนน พรยะพฤนท 02-515-3999 # 4406
คณณฐวฒ เยาวฤทธา 02-515-3999 # 4550
![Page 3: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/3.jpg)
แบบแจงการรบทราบของบรษท
บรษท ________________ ขอสงแบบแสดงความเหนเกยวกบประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบการพฒนากรอบการดำารงเงนกองทนตามระดบความเสยงระยะท 2 สำาหรบธรกจประกนชวตทรวบรวมโดยสำานกงาน คปภ. พรอมกนน ไดนำาเสนอขอคดเหนเกยวกบประเดนตางๆ ทเหนวามความเหมาะสมไว ณ ทนแลว
ลายมอชอ (signature) :
ชอ (name) :
ประธานเจาหนาทบรหาร/กรรมการผ
จดการ*
วนท (date) :
ประทบตราสำาคญ (ถาม)
![Page 4: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/4.jpg)
* คอผมอำานาจลงนามในแบบรายงานการดำารงเงนกองทนทานใดกไดจำานวน 1 ทาน
![Page 5: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/5.jpg)
1
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
เงนกองทนทนำามาใชไดทงหมด
เงนกองทนชนท 1 1. เหนวาสวนเกนทนของอสงหารมทรพยควรจดอยในเงนกองทนชนท 1 ดวย โดยเฉพาะททำาการหรอสาขา ซงเปนสนทรพยทใชประโยชน ไมไดนำามาเกงกำาไรหรอขายตอ ดงนนความเสยงเรองสภาพคลองไมนาจะเปนประเดนททำาใหเงนทนสวนนจดเปนเงนกองทนชนท 2
2. ขอกำาหนดของหนบรมสทธทใหนบเปน tier 1 ระบวาไมสามารถไถถอนได ขอเสนอใหเปน เงนทไดรบจากการออกหนบรมสทธ ชนดไมสะสมเงนปนผล ทงน หนบรมสทธอาจจะระบอายการไถถอนทยาว (ตาม RBC ในตางประเทศ) หรอไม
![Page 6: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/6.jpg)
2
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ระบอาย (ตาม tire 1 ของ BOT)3. เสนอใหเพม Hybrid Tier 1 เปนเงน
กองทนชนท 1 โดยรายละเอยดใหเปนไปตามท BOT กำาหนด
เงนกองทนชนท 2 1. ขอกำาหนดของหนบรมสทธทใหนบเปน tier 1 ระบวาไมสามารถไถถอนได ขอเสนอใหเปน เงนทไดรบจากการออกหนบรมสทธ ชนดไมสะสมเงนปนผล ทงน หนบรมสทธอาจจะระบอายการไถถอนทยาว (ตาม RBC ในตางประเทศ) หรอไมระบอาย (ตาม tire 1 ของ BOT)
รายการหก 1. ควรใหเงนลงทนในบรษทรวม/บรษทยอยเปนสวนหนงของเงนกองทน โดยคดคาความเสยงทตำากวาหนในตลาด เนองจาก
![Page 7: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/7.jpg)
3
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
เปนหนของบรษททอยในการควบคมของบรษทฯ
2. นาจะรวมโปรแกรมคอมพวเตอรเขาไปในรายการหกดวย
3. DTA ตามมาตรฐานบญชทำาไดยากมาก ตองพสจนความเปนไปไดทจะนำามาใชประโยชนในอนาคตใหผสอบบญชเหนชอบ ดงนนจงไมควรถกรวมเปนรายการหก
4. มลคาของตราสารทนทลงทนในบรษทยอยและบรษทรวม เปนการลงทนทมมลคา ควรนบรวมเปนสวนหนงของเงนกองทน
ความเสยงดานประกนภยmax(net GPV@95 -
1. CAR ลดลงอยางรวดเรวในกรณทอตรา
![Page 8: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/8.jpg)
4
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
net GPV@75, CV-GPV reserve)
ดอกเบยในตลาดปรบตวสงขน สงผลใหบรษทตองเพมทน
2. วธการของสมาคมประกนชวตไทยเปนวธการทสมเหตสมผลและยอมรบได
3. การ Cap max CV ควรจะอยใน Fair Value of Liability มากกวาเนองจากการไวใน risk charge ทำาใหบรษทตองมภาระการถอเงนกองทนทสามารถนำามาใชไดเกนความจำาเปน ทงน หาก คปภ. มความกงวลเรอง liquidity risk ควรใหคำานวณ risk charge จากเรอง liquidity risk โดยตรงเลยจะดกวา
4. ในระยะสน สวนเกนของสำารองประกนภยทเกนจากมลคาเวนคนกรมธรรม (GPV reserve –CV) ไมควรเปนสวนเพมของเงนกองทนตามระดบความเสยง
![Page 9: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/9.jpg)
5
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
(Risk Charge) ควรเปนสวนเพมในสำารองประกนภย (GPV reserve) ในระยะยาว ควรจะตดสวนนออก เหลอเพยง net GPV@95 – net GPV@75 เทานน
5. การคำานวณ GPV reserve นนเปนการคำานวณทสะทอนภาพความเปนจรงของบรษทและมการ Reflect ในเรองของเวนคนไวแลว ดงนนจงไมควรนำา CV มาเกยวของและกำาหนดใหเปน risk อกตวหนง แตถาจะนำามาวเคราะหถงความพอเพยงนน บรษทคดวานาจะนำาสวนตางไปเปน liability อกกอนหนงจะดกวา
6. การคำานวณ Insurance Risk หากม Required Risk Capital ใหเหนชดเจนจาก Mortality/ Morbidity/
![Page 10: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/10.jpg)
6
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
Business Risk/ Lapse/ Exp. และกำาหนดคา Risk Capital แยกตามความเสยง นาจะทำาใหคาความเสยงทถกตองมากกวารวมกบทงหมด
7. กำาหนดความเสยงแยกตามแตละชนดของ Risk และใหมการ Diversify Risk Benefit เพอสรางความชดเจนจากผลของ CV
8. การทม CV มากยอมมความเสยงตอการผนผวนของ Laspe Rate ตองไมเกยวกบ Mortality/ Mobidity
net GPV@95 และ net GPV@75 ไมไดกำาหนด floor เทากบ 0
1. ควรกำาหนดให floor 02. คปภ. ควรมแนวทางหรอกฎระเบยบท
ชดเจนเกยวกบเรองการ floor เทากบ 0 ไมใชใหแตละบรษทตความเองทำาใหมความแตกตางในการปฏบต ความเหน
![Page 11: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/11.jpg)
7
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
สวนตวคอควรอนญาตใหม negative reserve ได สำาหรบ net GPV@75 และ net GPV@95 เนองจากผลตภณฑเหลานนทำาใหเกด positive profit cash flow จรงๆ หรออาจจะเปน natural hedge ทำาใหความเสยงลดลง จงเหนควรใหกำาหนดในแนวทางวาสมมตฐานทใชตองแสดงประสบการณเหลานนไดจรง และควรจะไม aggressive
3. คปภ. ควรมหลกการแนวทางทชดเจนในการจำาแนกสญญาระยะสนหรอยาว เพอสรางมาตรฐานทดในอตสาหกรรม เพราะผลตภณฑแตละบรษทคอนขางจะเหมอนกน
4. ควรกำาหนดให floor ท product level
![Page 12: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/12.jpg)
8
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
5. ถามองในแงของประสบการณจรงนน การไมกำาหนด floor = 0 นนกคดวาเหมาะสมแลว แตถามองในแงเรอง Conservative กสามารถกระทำาได แตทงนควรมการประกาศกฎเกณฑทชดเจน แตบรษทมองวาถากำาหนด floor = 0 นน จะทำาใหมองไมเหนความแตกตางระหวาง ne tGPV@95 และ net GPV@75 เพราะจะเปน 0 ทงค
6. ไมควรกำาหนด floor เพราะ GPV@95% และ GPV@75% คอคาทสะทอนความเปนจรง เพราะฉะนนคาทคำานวณไดสามารถเปนไดทง +/- ซงเปนการสะทอน best estimate จรงของแตละบรษท
7. ควรกำาหนดใหมการ floor 0 ใหเหมอน
![Page 13: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/13.jpg)
9
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
กบการคำานวณ reserve เพอใหไดคาเงนกองทนสำาหรบความเสยงทสอดคลองกบการในสำารองประกนภย
หลกเกณฑในการจำาแนกสญญาสน-
ยาว
1. ยงไมชดเจนพอ เปนเหตใหการตความของ Actuary ไมคอยตรงกน
2. ควรมคมอใหชดเจน3. ควรแยกกรณของการจดประเภทสำาหรบ
ประกนภยตอดวย4. ยงมความไมชดเจนสำาหรบสญญาประกน
ภยบางประเภท เชน Mortgage Reducing Term Assurance (MRTA)
5. ควรองหลกการ (Principle Base) มากกวาหลกเกณฑ (Rule Base) โดยคำานงถงลกษณะของธรกจอยางแทจรง วาเปนการขายเพอดำารงสญญาในระยะ
![Page 14: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/14.jpg)
10
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ยาวมากกวาดเนอหา (Wording) ในตวสญญา และควรจะสอดคลองกบมาตรฐานสากล เชน IFRS และอนญาตใหนกคณตศาสตรใช Justification และไดรบความเหนชอบจากผตรวจสอบ
6. ควรมการทบทวนหลงจากทกฎทบงคบใหนกคณตศาสตรตองเปนเฟลโลมผลบงคบใชแลว (ป 2016)
7. คดวาสญญาแนบทายควรจดเปนสญญาระยะยาวมากกวา
8. ควรระบใหชดเจน หากเปนกรณทสญญาเพมเตมทรวมเขาในสญญาระยะยาวแตเงอนไขสามารถปรบเปลยนเพมเตมไดเปนตน
9. คำาอธบายหลกเกณฑเขาใจยาก ทำาใหการจำาแนกสญญาบางประเภทยงคลมเครอ
![Page 15: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/15.jpg)
11
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
เชน โรครายแรง พจารณาจากลกษณะความคมครอง ควรเปนสญญาระยะยาว หาก pricing โดยองอตรามรณะ
10. สญญาเพมเตมการประกนภยสขภาพ/ การประกนอบตเหต/ การประกนโรครายแรงทแนบอยกบสญญาประกนชวตระยะยาว โดยปรกตไมสามารถยกเลกสญญาได เวนแตในอนาคตอยนอกเหนอภยทรบประกนภยได ซงคาสนไหมทดแทนตองไดจายไปแลวจงยกเลกสญญาได/ การกำาหนดแบบสญญาระยะสนไมเปนไปตามเงอนไขของสญญาจรง ควรใหเปน long term contract มากกวา short term contract
หาก net 1. สวนเกนนนควรอยในหวขอทเกยวของ
![Page 16: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/16.jpg)
12
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
GPV@75 สงกวา gross GPV@75 ใหเพมสวนทเกนเปนหนสนอน
กบการประกนภยตอ2. ไมเหนดวย เพราะ gross GPV@75%
เพยงพอแลว3. ควรทำาเปนสตรลงคคาไวเลย เพอไมให
ผดพลาด4. ไมเขาใจเหตผลทตองนำา net
GPV@75 ทเกน gross GPV@75 มาบนทกเปน หนสนอนจากการประกน“ภยตอ”
5. ไมเขาใจวาทำาไมตองกำาหนดให reinsurance cost ตางจากคาใชจายอนๆ ซงในความเปนจรงแลว reinsurance cost กเปนคาใชจายประเภทหนงททำาใหเกดภาระผกพนในอนาคตเหมอนกน ไมควรจะแยกไปไวในหนสนอน ดงนน reserve ควรจะแสดง
![Page 17: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/17.jpg)
13
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
เปน net GPV@75 เพอลดความยงยาก
6. หากจะนำามาตงเปน liability แลว ในฝง asset จะ map กบ item ใด
7. เนองจาก Reinsurance Cost คำานวณดวยสมมตฐานและเปนการหาคาจาก Cash Flow Projection ไมควรนำาเงนสำารองเนองจาก Reinsurance ไปไวรวมกบรายการหนสนอน Present Value ของ Reinsurance Cost ควรอยในสวนของเงนสำารองประกนภย
![Page 18: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/18.jpg)
14
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ความเสยงดานตลาดตราสารทน 1. risk charge สำาหรบหนนอกตลาดไม
แตกตางจากหนในตลาดมากนก อาจสงเสรมใหบรษทหนไปลงทนหนนอกตลาดไดเนองจากสามารถประเมนราคาใหสงเกนจรงได ควรเพม risk charge หนนอกตลาดใหสงขน
2. ควรอนญาตใหมการ net position exposure กบ derivatives เชน ถาซอ put option ไวเพอลดความเสยงและ %risk charge อาจจะมการแบงใหละเอยดขน เชน แทนทจะใชความเสยง 16% เทากนหมด แตอาจจะแยกเปนความเสยง 1) specific risk เพอแสดงใหเหนถงความเสยงจาก idiosyncratic behavior จาก
![Page 19: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/19.jpg)
15
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ตราสารทนนนๆ และ 2) general market risk เพอแสดงใหเหนถงความเสยงจากตลาดทนโดยรวม เชน กองทน ETF และ SET50 มการกระจายความเสยงทดกวาการซอหนเดยว
3. การกำาหนด risk charge สำาหรบการลงทนในหนสามญตางประเทศ โดยพจารณาวาหนดงกลาวถกรวมอยในดชนทระบไวหรอไม มปญหายงยากเนองจากดชนแตละตวมการ re allocate อยตลอดเวลา และไมไดแปลวาหนทถกถอดออกจะมความเสยงสงขนหรอสงกวาหนทจดทะเบยนใน SET ดงนนหาก คปภ. พจารณาแลววาตลาดหลกทรพยใดทมพฒนาและการกำากบดแลทดเพยงพอแลว ควรกำาหนดใหคด risk charge
![Page 20: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/20.jpg)
16
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
เทากนสำาหรบหนทกตวทจดทะเบยนอยในตลาดหลกทรพยนนเลย
4. Risk Charge ทเหมารวมทงหมด 16% ของหนทกตวในตลาดหลกทรพย ควรจะมการจดอนดบหรอแบงเกรดหน เพอลด Risk Charge ลงหรอแบงระดบ Risk Charge เชน หนบางตวจะมการจายปนผลสมำาเสมอในรอบ 10 ป อาจม risk charge ตำากวา 16%
5. ควรนำาอตราผลตอบแทนจากการลงทนของบรษทมาปรบโดยการ
6. ตราสารทนในตลาด Risk Charge คอนขางสง เนองจากหลกทรพยแตละตวในตลาดมความเสยง ความผนผวนหรอ Beta ไมเทากน ควร charge ความเสยงจากคา Beta เชน risk
![Page 21: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/21.jpg)
17
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
charge = standard deviation SET + Beta หลกทรพย เปนตน
อสงหารมทรพยและสนทรพยดำาเนนงาน
1. ควรลด risk charge ลง เนองจากราคาอสงหารมทรพยไมไดผนผวนเทากบราคาหน แตม risk charge เทากน
2. ควรมการทบทวน risk charge ของอสงหารมทรพยใหเหมาะสมระหวางททำาการและอสงหารมทรพยลงทน ซงตอนนม risk charge ตางกนมาก (4% กบ 16%)
3. Risk Charge ของทรพยสนดำาเนนงานนาจะแบงประเภท เชน เครองสมอง
![Page 22: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/22.jpg)
18
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
กลมอายใชงาน 3 ป Risk Charge = 16% ยานพาหนะมอายใชงาน 5 ป Risk Charge 12% เปนตน โดยคำานงถงอายการใชงาน
อตราดอกเบย Shock Rate1. Shock ในปตนๆ มากเกนไป(ไมควรเกน
100 bps แลวทยอยลดลงไป)2. ควรทบทวนคาใหมเนองจากมขอมลเพม
ขน รวมถงเพม shock rate สำาหรบปท 31 – 50 ดวย
3. ควรมการทบทวนอยเสมอ4. การกำาหนด shock up rate และ
shock down rate ตามระยะเวลาเพยงชดเดยวสำาหรบทกอตราดอกเบยฐาน ณ วนททำาการประเมนอาจไมเหมาะสม เนองจากอตราดอกเบยฐาน ณ วน
![Page 23: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/23.jpg)
19
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ททำาการประเมนอาจเปนดอกเบยทอยในระดบสง กลาง หรอตำา หากเปนกรณทอตราดอกเบยฐานอยในระดบทตำามาก จะมโอกาสนอยมากทอตราดอกเบยจะตำาลงอก ดงนน shock down rate ควรมคาตำาลง คปภ. จงควรกำาหนด shock up rate และ shock down rate ใหเหมาะสมกบระดบของอตราดอกเบยฐาน เชน ม parameter 3 ชด สำาหรบเลอกใชเมออตราดอกเบยอยระดบสง กลาง ตำา เปนตน
5. การ fixed shock up & shock down rate เทากนทกภาวะตลาดไมสะทอนความเสยงทจะเกดขนจรง ถาอตราดอกเบยระหวางงวดปรบเพมขนมาก โอกาสทดอกเบยจะเพมขนอกจะ
![Page 24: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/24.jpg)
20
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
นอยกวาโอกาสทดอกเบยจะลง ในทางตรงกนขาม เวลาทดอกเบยปรบลดลงมาก โอกาสทจะลดลงอกกนอยกวาทจะเพมขน นอกจากนในเวลาทดอกเบยขนมาอยในระดบสงแลว การ shock up & shock down กวาง เชน +/- 50% อาจจะไมมโอกาสเกดขนจรง
6. Shape ของ yield curve ทไดใหมหลงการ shock up/shock down เปลยนประเภทไปจาก current yield curve ซงเทากบวาเปลยน market trend และทศทางเศรษฐกจในอนาคตใหตางไปจากทตลาดคาดการณ เสนอใหกำาหนด cap-floor ของระดบดอกเบยไว จากนนใหดการเปลยนแปลงของอตราดอกเบยในแตละงวดททำา RBC วา
![Page 25: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/25.jpg)
21
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
เปลยนไปแลวเทาไหรเมอเทยบกบ gap ทกำาหนดไว %shock up & shock down เปนสวนตางทคำานวณได และ shock up & shock down กำาหนดเปน basis point แทน % change และควรจะ maintain shape ของ curve ไวดวย
สตรคำานวณ1. ขอใหใส Cashflow ของตราสารทน และ
หนวยลงทนแบบเปด ในตาราง ALM2. สำาหรบ par product หรอกรมธรรมท
ม discretionary benefit บรษทควรไดรบอนญาตใหใช discretionary benefit ในการหกลดมลคาปจจบนของหนสน
3. วธการคำานวณปจจบนจะม risk
![Page 26: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/26.jpg)
22
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
charge เกดขนในกรณทอตราดอกเบยลดเทานน ดงนนนาจะมวธการคำานวณทเหมาะสมกวาน
4. ยงไมครอบคลมตราสารทม cash flow ซบซอน ควรเปดโอกาสใหสามารถใชวธอนไดดวย เชน modified duration เปนตน
5. ปจจบนยงไมอนญาตใหนำาเงนลงทนในตราสารทมสภาพคลองสงมารวมคำานวณใน cash flow เสนอใหนำามลคาเงนลงทนในตราสารทนทจดทะเบยนในตลาดทมสภาพคลองสงมารวมคำานวณใน cash flow ไดเนองจากเงนลงทนเหลานสามารถเปลยนเปนเงนสดไดทนท เสนอใหใสไวในปท 100 เชนเดยวกบหนวยลงทน
![Page 27: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/27.jpg)
23
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
อตราดอกเบยฐาน1. อตราดอกเบยฐานนาจะใชคาเฉลยของ
Zero coupon bond 4 ไตรมาสยอนหลง
2. อยากให คปภ. ทำาความเขาใจเพมเตมกบ ThaiBMA เกยวกบโมเดล วธการคำานวณ สมมตฐานตางๆทใช
3. ณ ขณะนเหมาะสมทสดแลว ถงแมจะไมใชตวแทนทดทสดกตาม แตเวลานำาไปใชในรายงาน RBC รายไตรมาส/ป กบรายงานรายเดอนจะแตกตางกน รายปเทยบ max ระหวาง weighted 8 quarters กบ Current Rate แตรายเดอนใช Current Rate ซงจะใหผลลพธตางกน
นยาม
![Page 28: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/28.jpg)
24
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
1. ไมคอยชดเจน2. ควรรวมเงนสดทอยในหนวยลงทนดวย
และนยามยงไมชดเจนวาการออนไหวตออตราดอกเบยพจารณาจากการตราคาไมใชการขายจรงใชหรอไม
3. coupon ไมได sensitive ตออตราดอกเบย จงคดวาไมควรใสในการคำานวณ ALM
4. คอนขางคลมเครอ คปภ. นาจะมคมออธบายวามความเหนตอสนทรพยแตละชนดอยางไร
5. เงนลงทนในหนวยลงทนประเภทสะสมทรพยตราสารหน (Money Market Fund) ถอเปนสนทรพยทออนไหวตออตราดอกเบยหรอไม ถามการลงทนในหนวยลงทนทลงทนในหนกดอยสทธ
![Page 29: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/29.jpg)
25
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
หรอ credit Linked Notes สามารถจดเปนสนทรพยทออนไหวตออตราดอกเบยไดหรอไม และกรอกระยะเวลาตามทลงทนไดใชหรอไม
6. ตราสารหนทม Call option จะกรอกใน Form 6 ใน Bucket year ใด
7. ตราสารหน Perpetual Bond ทม Put option กรอก bucket year ใด
8. ควรมการเพมนยามของ Derivativeอตราแลกเปลยน 1. ยงไมสะทอนคาความเสยงทแทจรง
เนองจากอตราแลกเปลยนทใชไมไดมคาสหสมพนธกนอยางสมบรณ ทำาใหการใชคาสงสดของสถานะใดสถานะหนงยงไมถกตอง
2. การใชวธ greater of net long or net short position ไมเหมาะสม
![Page 30: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/30.jpg)
26
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
เนองจากอาจมกรณททำาใหบางสกลเงนไมไดถกคำานงถงเลยในการคำานวณเงนกองทนตามระดบความเสยง เหนวาการคำานวณจาก net position ของแตละสกลเงนจะเหมาะสมกวา
3. กรณปดคาความเสยงดานอตราแลกเปลยนทงหมด ไมตองกรอกคาใดๆ ใชหรอไม
4. ไมมนยามการกรอก5. กรณปด FX position ไมครบตามระยะ
เวลาการลงทนเนองจากธนาคารให credit line สนกวาระยะเวลาลงทน จะกรอกความเสยงอยางไร
6. ควรมการเพมคำานยามของการทำา Hedging ใหชดเจน โดยเฉพาะในสวนทเกยวกบ FX
![Page 31: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/31.jpg)
27
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
สนคาโภคภณฑ 1. การปดความเสยงเตมมลคาแลวกยงตองดำารงเงนกองทนสำาหรบความเสยงนอยด (net position 3% และ short position 3%)ทงๆทในความเปนจรงไมมความเสยงแลว เพราะ net position เปน 0 เหนวาควรคำานวณจากเฉพาะ net position จะเหมาะสมกวา
2. เปนการคดคาความเสยงซำาซอนเนองจากคดสถานะซอ สถานะขายและสถานะสทธ เสนอใหคดคาความเสยงเฉพาะสถานะสทธ net position ในแตละประเภทของสนคา
หนวยลงทน Look Through1. การแยกประเภทหนวยลงทนควรใช Risk
Charge ของ asset ทมมากกวา
![Page 32: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/32.jpg)
28
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
50%ของหนวยลงทนนนๆ2. ในทางปฏบตทำาไดคอนขางยาก3. ควรกำาหนด risk charge ตามประเภท
การจดทะเบยนของกองทน เชน กองทนตราสารหน กองทนตราสารทนเปนตน
4. ไมแนใจวาตองนำาสนทรพยท backing Investment Linked Products มาคำานวณเงนกองทนสำาหรบความเสยงดานตลาดจากการลงทนในหนวยลงทนหรอไม เนองจากผถอกรมธรรมเปนผรบความเสยงทางดานตลาด
5. เพอไมใหเกดความสบสนหรอความเขาใจผดระหวางผทำา RBC และผตรวจสอบ ควรกำาหนดประเภทการลงทนในหนวยการลงทนทชดเจน ในการคำานวณสดสวนการลงทน โดยนำาเฉพาะสนทรพยลงทน
![Page 33: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/33.jpg)
29
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ของกองทนมาคำานวณ6. ปจจบนใหแยกประเภท ชนด และราย
ละเอยดของสมทรพยใน portfolio ของกองทนรวม ซง บลจ. จะเปนผสงขอมลมาให ทงนหากมความจำาเปนตองแยกแยะรายละเอยดดงกลาว ควรสงแบบฟอรมมาตรฐานให บลจ. เปนผกรอกเพอความถกตองครบถวน (ทงน อาจใหบรษทเปนผสงแบบฟอรมดงกลาวให บลจ. ดวยตนเอง)
7. กรณ Index Fund ซงลงทนในตราสารทนทจดทะเบยนในตลาดหลกทรพย ใหคดคาความเสยงรอยละ 16 หรอรอยละ 20 ควรมการระบเรอง Risk Charge ของ Index Fund เพมเตม
8. ควรระบใหชดเจนวาหนวยลงทนตราสาร
![Page 34: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/34.jpg)
30
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
หนและหนวยลงทนตลาดเงน กรอกฟอรมไหนระหวาง Market Risk และ Credit Risk
ขอมลสดสวนจากรายงานประจำาป / นโยบาย การลงทน
1. กองทนหนและทองคำา ไมจำาเปนตองแยกสดสวนการลงทน
2. ขอมลทไดเกาเกนไป ควรดจาก fact sheet ทมการเปดเผยสดสวนการลงทนทกเดอนจะดกวา
3. สดสวนการลงทนตามประกาศคอนขางเปนปญหาเนองจากสดสวนการลงทนโดยละเอยดตองรองบการเงนของกองทนซงมรอบการปดบญชไมตรงกน ทำาใหหาขอมลละเอยดไมได
4. ควรองกบนโยบายการลงทนอยางเดยว
![Page 35: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/35.jpg)
31
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
5. ควรใชขอมลทลาสดทสดทหาไดจะเหมาะสมกวา
6. เนองจากนโยบายการลงทนและสดสวนจากรายงานประจำาปของหนวยลงทน ไมคอยมความความแตกตางอยางเปนนบสำาคญ จงขออนโลมใหใชนโยบายการลงทนของหนวยลงทนอยางเดยวเปนมาตรฐานในการทำา RBC
7. เปนสดสวนทมความถนอยเกนไป เนองจากกองทนมการปรบพอรตเปนประจำา ควรมความถมากขน เชน ไตรมาสละครง
8. รายงานประจำาปลาสดลาชา และสำาหรบบางกองทนรายงานประจำาปไมไดสนสด ณ 31 ธ.ค. ดงนนควรเปดโอกาสใหใชรายงานสถานะทางการเงนประจำาเดอน
![Page 36: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/36.jpg)
32
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ลาสด ซงขอมลจะ Update และรวดเรวแยกตราสารหนและเงนฝาก
1. บรษทไมสามารถแยกตราสารหนแตละกองตามอายได
2. เสยเวลามาก คปภ. ควรรวบรวม rating list ทกไตรมาสใหแตละบรษทใช จะไดเปนประโยชนตอการตรวจสอบของ auditor ดวย
3. ไมสะดวก เหนควรใหมการกำาหนด risk charge เฉพาะไปเลย
4. เนองจากปจจบนไมมการคำาประกนเงนฝากแบบเตมจำานวนแลว ดงนน การเนนฝากเงนทงในรปบตรเงนฝาก หรอตวเงนทมากเกนไป ความเสยงยอมเพมขนตาม เสมอนการลงทนในตราสารหนประเภทหนง ดงนน จงควรนำาไปคำานวณรวมใน
![Page 37: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/37.jpg)
33
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ความเสยงดานการกระจกตวดวย5. ควรแยกเพราะตราสารหนม Credit
Rating เปนตวกำาหนด สำาหรบเงนฝากนนกมกำาหนดการใชสถาบนประกนเงนฝาก
เนองจากเงนฝากมระยะเวลาในปจจบนยงคงไดรบการคมครองจากรฐ เพราะฉะนน เงนฝากมระยะเวลาหรอเงนฝากประจำาถอวาไมมความเสยงดานเครดต
6. การแยกขอมลตราสารหนมความยงยากอยางมาก เนองจากกองทนมการลงทนในตราสารหนหลายตว อยากเสนอใหมการระบคาความเสยงตามประเภทของหนวยลงทน เชน ตราสารหน/ ตราสารทน โดยไมตองแยกมลคาตามแตละ
![Page 38: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/38.jpg)
34
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
รายการ7. ในการกรอก Form 6 (ALM) ขอให
กรอก Cash Flow หนวยลงทนตราสารหนไดตาม Duration ของกองทน
สวนลดการกระจายความเสยง
1. ควรมการทบทวนคาสหสมพนธเพอใหเหมาะสมยงขน
2. ควรมการกระจายความเสยงระหวางความเสยงแตละดานเพมเตมดวย
3. ตารางคาสหสมพนธนนใหสวนลดเพยงเลกนอย สำาหรบการลงทนในอสงหารมทรพยและสนคาโภคภณฑ เมอเทยบกบสวนลดสำาหรบการลงทนในตราสารทน ซงอาจสงผลใหบรษทลงทนในตราสารทนมากกวาอสงหารมทรพย ซงเปนการไมสนบสนนใหเกดการกระจาย
![Page 39: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/39.jpg)
35
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
พอรตการลงทนไดอยางเหมาะสมบนพนฐานทางเศรษฐกจ
4. คาของหนวยลงทนยงไมเหมาะสม5. % คาสหสมพนธระหวางคาความเสยง
ดานตลาดแตละประเภทไมไดกำาหนดระยะเวลาทตอง update เสนอใหมการ update อยางสมำาเสมอ และใหสำานกงาน คปภ. เปนผประกาศคาสหสมพนธนใหกบภาคธรกจ
ความเสยงดานเครดตตราสารหน 1. ควรใหสอดคลองกบประกาศลงทน
2. ควรใชอายคงเหลอมากกวาอายเมอออก3. การหา second best อาจทำาไดยากใน
ทางปฏบต4. เรองการกำาหนดสถาบนจดอนดบเหนวา
เหมาะสมแลว ตการกำาหนดคาความเสยง
![Page 40: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/40.jpg)
36
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
บางประเภทยงไมสมเหตผล ปกตตราสารหนของผออกรายเดยวกน ตราสารหนระยะสนมความเสยงนอยกวาตราสารหนระยะยาว แตในตาราง RBC ในบางประเภทของตราสาร คาความเสยงของตราสารหนระยะสนและระยะยาวเทากน ซงไมสอดคลองกบความเสยงของตราสาร เสนอใหปรบตารางคาความเสยงใหสะทอนอายของตราสารมากขน
การกยมโดยมอสงหารมทรพยคำา
1. ควรเพมความชดเจนวา risk charge คดจากเงนตนรวมดอกเบยหรอไม
2. การแบง loan to value กวางยงไมสะทอนสถานะทแทจรงของ port ทำาใหการคดคาความเสยงอาจไมเหมาะสม เสนอใหแบงระดบ loan to value เพมขน โดยใหเพม loan to value ท <=
![Page 41: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/41.jpg)
37
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
50% อก 1 ระดบ3. ทผานมา NPL ทมลคาหลกประกน
มากกวามลหนเกนครง (loan to value < 50%) มกจะไมมความเสยหาย เมอขายหลกประกนมลคาหลกประกนจะ cover หนทงหมด จงเสนอใหปรบคา risk charge ของ NPL กลมน
เงนใหกยมอน 1. ธรกรรม repo ปจจบนถกนำาไปรวมกบการใหกยมอนซงม risk charge 8% โดยทธรกรรมประเภทนมความเสยงนอยมาก
2. ควรมการแยกประเภทเพมเตม3. ควรลด risk charge สำาหรบ hire
purchase
ประกนภยตอ 1. อาจยงไมเหมาะสมนก เชน กรณไทยร
![Page 42: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/42.jpg)
38
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ประกนชวตทม CAR เกน 1000% เพราะอาจมการคำานวณความเสยงทตางจากบรษททวไป
ความเสยงจากสนทรพยอน
1. จำานวนเงนทไดรบการคำาประกนสถาบนประกนเงนฝากกรณเปนธนาคารเอกชน หากบรษทมหลายเลขบญชภายใน 1 ธนาคาร ไมมความชดเจนวาประเภทบญชใดควรถกกำาหนดคาเปน 0 และควรเพมชองสำาหรบเงนฝากธนาคารประเภทไมกำาหนดระยะเวลาจายคน เพราะปจจบนไมชดเจนวาบญชออมทรพยหรอบญชกระแสรายวนใหกรอกในชองระยะเวลาไมเกน 1 เดอนหรอไม
2. ตาราง 7.6.8 รายไดจากการลงทนคางรบ หวขอนใหนบรวมดอกเบยเงนใหกยมตามกรมธรรม แตในขณะทตาราง
![Page 43: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/43.jpg)
39
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
3.1.10 รายไดจากการลงทนคางรบไมนบรวมดอกเบยเงนใหกยมตามกรมธรรม
ความเสยงดานการกระจกตวตราสารหน 1. ควรใหสอดคลองกบประกาศลงทนเชน
การลงทนในหนกตอรายกำาหนดใหไมเกน 5% แตตาม RBC ใหไมเกน 10% ตอราย ควรขยายใหเปนไปตามแนวทางเดยวกน เปนตน
2. ควรนำาเงนฝากประจำาทงในรปบตรเงนฝากหรอตวเงนมาคำานวณรวมในความเสยงดานการกระจกตว เสมอนการลงทนในตราสารหนประเภทหนง
ตราสารทน 1. ควรใหสอดคลองกบประกาศลงทนเชน
![Page 44: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/44.jpg)
40
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
การลงทนในหนทนตอรายกำาหนดใหไมเกน 5% ตาม RBC กำาหนดใหไมเกน 15% ตอราย ควรขยายใหเปนไปตามแนวทางเดยวกน
2. มหนบางตวทหาราคาเสนอซอลาสดใน settrade ยอนหลงไมได หรอไมมราคาในหนงสอพมพ ตองใชราคาท Custodian แสดงในรายงานทสงให OIC เปนขอมลอางอง เชน หน ADAM
3. หนนอกตลาด เชน TRIS และบรษทประกนถออยแตประเมนราคาเปนศนย มเพยงไทยรเทานนทแสดงราคาประเมน กำาหนดตวอยางวธคำานวณทเหมอนหใหทกบรษทแสดงราคาประเมน
หนวยลงทน 1. ควรใหสอดคลองกบประกาศลงทนเชน การลงทนในหนวยลงทนตอรายกำาหนด
![Page 45: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/45.jpg)
41
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ใหไมเกน 5% ตาม RBC กำาหนดใหไมเกน 10% ตอราย ควรขยายใหเปนไปตามแนวทางเดยวกน
เงนใหกยมทไมมหลกทรพยเปน
ประกน
1. ควรใหสอดคลองกบประกาศลงทน2. ใชราคามลหนทางบญช เชน เงนก
พนกงาน เพราะสามารถหกหนไดทกครงทจายเงนเดอน
การประกนภยตอ ไมมประเดน
อสงหารมทรพยและทรพยสนดำาเนนงาน
1. ควรใหสอดคลองกบประกาศลงทน
อตราแลกเปลยน 1. ควรใหสอดคลองกบประกาศลงทน
การประเมนราคาสนทรพย
![Page 46: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/46.jpg)
42
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษทตราสารหน 1. หนก/พนธบตรทซอกอนวน issue จะยง
ไมมราคาใน TBMA บรษทจงตองประเมนดวยวธราคาทนตดจำาหนาย
2. ทำาใหบรษทเสยคาใชจายเพม เพราะตองสมครเปนสมาชกของ TBMA
3. ปญหาจากการการตความ การประเมนราคาตามประกาศ
4. อยากใชราคาทธนาคาร quote สำาหรบตราสารหนทไมไดจดทะเบยนและไมสามารถเทยบเคยงได
5. ราคาทประเมนไดอาจไมตรงราคาปด และสวนมากจะตำากวา สงผลใหราคาประเมนตำากวาราคาตลาดทแทจรง
ตราสารทน 1. การ forecast งบการเงนและกระแสเงนสดขนอยกบสมมตฐานของผประเมน อาจทำาใหมลคายตธรรมทไดไมสะทอน
![Page 47: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/47.jpg)
43
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
มลคาจรงได2. เงอนไขการประเมนไมชดเจน3. ยากทจะหาบรษทลกษณะเดยวกนมา
เทยบเคยงในการประเมน เชน TRIS, TII4. ตราสารทนนอกตลาดมความแตกตางกน
โดยเฉพาะการประเมนมลคาหนเดยวกนในตลาด
5. กรณหนทนไมมการ Trade เกน 15 วน ควรอนโลมใหใชราคาปด ณ วนสดทายทมการ trade แทน
6. ราคาทใหนำามาใชเปนราคาทอาจไมสะทอนราคาตลาดทแทจรง วธการหาราคาตราสารทนทไมไดจดทะเบยนในตลาดทกำาหนดในประกาศฯยากแกการปฏบต
7. วธประเมนตาม คปภ. ยากในทางปฏบต ทำาใหตองประเมนเทากบศนย
![Page 48: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/48.jpg)
44
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
8. ราคาทประเมนไดอาจไมตรงราคาปด และสวนมากจะตำากวา สงผลใหราคาประเมนตำากวาราคาตลาดทแทจรง
9. กรณจำานวนเงนลงทนไมมากนก การประเมนดวยวธคดลดกระแสเงนสดตองใชเวลามาก และ Assumption ทใชอาจไม Valid โดยเฉพาะกรณทไมมบรษทอนในการเทยบเคยง
เงนใหกยม 1. สตรทกำาหนดยงไมชดเจน2. Policy loan ถาใช OIC model อาจ
ไมสะทอนคาตามประสบการณจรงของบรษท
3. Policy loan ไมสามารถทำาตามวธท คปภ. กำาหนดได เพราะยากเกนไป ไมมความรทจะทำา
4. หลกเกณฑในการทำา internal model
![Page 49: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/49.jpg)
45
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
ของ Policy loan ไมชดเจน5. Policy loan วธประเมนไมสะทอน
duration และผลตอบแทนทแทจรง6. ลกคาบางรายปรบปรงโครงสรางหน
หลายสวน7. Policy loan ไมมใครบอกไดวาสงท
บรษททำานนถกตองหรอเหมาะสมหรอไม8. Policy loan ไดทรพยสนนอยกวาความ
เปนจรงตราสารอนพนธ ไมมประเดน
สนเชอมอสงหาจำานอง
ไมมประเดน
สนทรพยจากการประกนภยตอ
1. การปนสวนการประกนภยตอของแตละ reinsurer
การประเมนราคาหนสน
![Page 50: · Web viewMicrosoft Word . ให้ ... 02-515-3999 # 4406. taninp@oic.or.th. คุณณัฐวุฒิ](https://reader030.vdocuments.pub/reader030/viewer/2022021401/5b5adb4f7f8b9a24038d6332/html5/thumbnails/50.jpg)
46
สรปประเดนทควรไดรบการปรบปรงสำาหรบบรษทประกนชวตประเดน ปญหา/ขอเสนอแนะ ความเหนของบรษท
การคำานวณสำารองประกนภย GPV
ไมมประเดน
การคำานวณสำารองประกนภยระยะสน
ไมมประเดน