บริษัท จี สตีล จ ากัด (มหาชน) ·...

รายงานประจ าป 2560 บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน)

1

สารบญ

ขอมลทวไป 2

สารจากประธานกรรมการ 4

รายงานของประธานเจาหนาทบรหารดานดแลสงคมและสงแวดลอม 5

นโยบายและภาพรวมการประกอบธรกจ 6

ลกษณะการประกอบธรกจ 10

ภาวะอตสาหกรรมเหลก 19

ผงโครงสรางองคกร 24

คณะกรรมการและผบรหาร 25

โครงสรางการจดการ 41

การก ากบดแลกจการทด 55

ปจจยความเสยงและการบรหารความเสยง 71

ระบบการควบคมและตรวจสอบภายใน 78

รายการระหวางกน 82

ความรบผดชอบตอสงคมและสงแวดลอม 88

การวเคราะหและค าอธบายของฝายจดการ 96

รายงานคณะกรรมการตรวจสอบ 101

งบการเงนประจ าป 2560 107


2

ขอมลทวไป

ชอบรษท : บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน)

ชอยอในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย : GSTEL ส าหรบหนสามญ

เลขทะเบยนบรษท : 0107538000746

ทตงส านกงานใหญ : 88 ชน 18 ปาโซ ทาวเวอร ถนนสลม แขวงสรยวงศ เขตบางรกกรงเทพมหานคร 10500

โทรศพท (02) 634-2222 โทรสาร (02) 634-4114

ทตงโรงงาน : 55 หม 5 สวนอตสาหกรรม เอส เอส พ ต าบลหนองละลอก อ าเภอบานคาย จงหวดระยอง 21120 โทรศพท (038) 869-323 โทรสาร (038) 869-333

โฮมเพจบรษท : www.gsteel.com

วนทกอตงบรษท : 31 ตลาคม 2538

วนทเรมการผลต: 1 พฤศจกายน 2542

ประเภทธรกจ : ผลตและจ าหนายเหลกแผนรดรอนชนดมวน และเหลกแผนหนา (Slab)

เหลกแผนรดรอนชนดมวน

ขนาดความกวาง 900 – 1,550 มม. ขนาดความหนา 1.0 – 13.0 มม.

เหลกแผนหนา (Slab)

ขนาดความกวาง 900 – 1,550 มม.

ขนาดความหนา 80 – 100 มม.

เทคโนโลยการผลต : การหลอมเหลก - ใชชดเตาหลอมไฟฟาจากเยอรมน

การหลอเหลก - ใชชดเครองหลอเหลกแทงแบนขนาดกลางจากญปน

การรดเหลก - ใชชดเครองรดแผนเหลกจากญปน

ก าลงผลต : 1,800,000 ตนตอป

จ านวนพนกงาน : 651 คน

ทนจดทะเบยน : 48,775,743,730.00 บาท

ทนช าระแลว : 34,250,904,820.00 บาท

ชนดและจ านวนหนทจ าหนายไดแลวทงหมด: หนสามญจ านวน 6,850,180,964 หน มลคาทตราไวหนละ 5.00 บาท

รอบระยะเวลาบญช : 1 มกราคม – 31 ธนวาคม


3

บคคลอางอง

นายทะเบยนหลกทรพย :

หนสามญ บรษท ศนยรบฝากหลกทรพย (ประเทศไทย) จ ากด

เลขท 93 ถนนรชดาภเษก แขวง ดนแดง เขตดนแดง

กรงเทพมหานคร 10400

โทรศพท (02) 009-9999 โทรสาร (02) 009-9991

หนกและผแทนผถอหนก The Hong Kong and Shanghai Banking Corporation Limited

Level 30, HSBC Main Building, 1 Queen’s Road Central, Hong Kong

ผตรวจสอบบญช : ส านกงาน เอ.เอม.ท แอสโซซเอท จ ากด

นายชยยทธ องศวทยา (ผสอบบญชรบอนญาตเลขท 3885) หรอ

นางณฐสรคร สโรชนนทจน (ผสอบบญชรบอนญาตเลขท 4563)

เลขท 491/27 อาคารสลมพลาซา ชน1 ถนนสลม เขตบางรก กรงเทพมหานคร 10500

โทรศพท (02) 234-1676 โทรสาร (02) 237-2133

นกลงทนสมพนธ : ฝายนกลงทนสมพนธ

โทรศพท (02) 267-8222 ตอ 1229 และ 1438

E-mail : [email protected]

ขอมลส าคญอน : - ไมม -

“ผลงทนสามารถศกษาขอมลของบรษททออกหลกทรพยเพมเตมไดจากแบบแสดงรายการขอมลประจ าป (แบบ 56-1) ของบรษททแสดงไวใน www.sec.or.th หรอเวบไซตของบรษท (ถาม)” ทงน ในการแสดงขอมลขางตน บรษททออกหลกทรพยสามารถพจารณารปแบบการอธบายไดตามความเหมาะสม โดยอาจใชวธการทชวยในการสอสารเพอใหผลงทนเขาใจไดงายขน ดวยกได เชน กราฟ ภาพประกอบ เปนตน อยางไรกด ขอมลทเปดเผยไมวาจะอยในรปแบบใดจะตองไมมลกษณะเปนการแสดงขอความอนเปนเทจปกปดขอความจรงหรอท าใหบคคลอนส าคญผดในขอมล


4

สารจากประธานกรรมการ

ในขณะทเศรษฐกจโลกในป 2560 มอตราการเตบโตรอยละ 3.6 และมการคาดการณวาป 2561 จะมการเตบโตเพมขนอกรอยละ 3.7 อยางไรกตามยงคงมความผนผวนอนเนองมาจากความเสยงดานการเมองและเศรษฐกจมหภาคดานอนๆ ส าหรบเศรษฐกจของประเทศไทยดเหมอนยงคงเปนไปตามแผนการเตบโตทางเศรษฐกจอยางมนคงเชนกนและคาดวาจะเตบโตเกนกวารอยละ 4 ในป 2561 ผานการลงทนและการสงออกทเพมขนซงเปนการสรางสภาพแวดลอมทเออประโยชนตออตสาหกรรมเหลก

อตสาหกรรรมเหลกโลกยงคงประสบกบชวงเวลาททาทายแมวาผลประกอบการของอตสาหกรรมปรบตวดขนในระหวางป 2560 ซงมอตราการเตบโตรอยละ 5.3 โดยมผลผลตเหลกดบระดบสงสดใหมท 1,691.2 ลานตน สมาคมเหลกโลกคาดการณความตองการผลตภณฑเหลกโลกในป 2561 ท 1,649.5 ลานตนซงเตบโตขนรอยละ 1.6 เมอพจารณาถงการพฒนาเศรษฐกจของประเทศไทย ณ ปจจบนและแนวโนมการเตบโตทางเศรษฐกจของประเทศในทศวรรษหนา ความตองการใชเหลกในประเทศไทยมแนวโนมเตบโตอยางมนยส าคญในอนาคต อยางไรกตามภาคอตสาหกรรมเหลกในประเทศไทยยงคงอยภายใตแรงกดดนถงแมรฐบาลมการประกาศใชและตออายมาตรการตอบโตการทมตลาดและมาตรการปกปองเพอใหอตสาหกรรมเหลกสามารถแขงขนได รวมถงกระตนวงจรการลงทน สรางโอกาสการจางงานและพฒนาความสามารถในการแขงขนผานการปรบปรงประสทธภาพ การลดตนทนและความคดรเรมสรางสรรคอนๆ

ป 2560 เปนปทมการด าเนนการทหลากหลายโดยบรษท ซงเหตผลหลกมาจากความไมเพยงพอของแหลงเงนทนหมนเวยน ภาวะตลาดทซบเซาในชวงแรกของป ปญหาในอดตเกยวกบการด าเนนธรกจ เปนตน บรษทไดยนค ารองขอฟนฟกจการในเดอนพฤศจกายน 2560 และขณะนอยระหวางการพจารณาของศาลลมละลายกลาง ในขณะเดยวกนบรษทไดมการเตรยมการเพอด าเนนการผลตในระดบทเพมมากขนในป 2561 โดยคาดหวงผลเชงบวกของกระบวนการฟนฟกจการซงจะชวยใหมการจดหาเงนทนเขามาอยางเพยงพอโดยผลงทนใหมส าหรบเปนเงนทนหมนเวยน รายจายลงทนส าหรบปรบปรงเครองจกร การผลตเหลกทมมลคาเพม เปนตน อยางไรกตามภายใตภาวะการเงนปจจบนของบรษทรวมถงการปฏบตใหเปนไปตามเงอนไขภายใตกระบวนการฟนฟกจการบรษทจงไดด าเนนการรบจางผลตใหแกบรษทอน บรษทมอตราการเตบโตของการผลตรอยละ 7 ส าหรบป 2560 ซงเปนการสรางระดบความเชอมนแกพนกงานของบรษทใหสงขนเพอรบมอกบความทาทายทเพมขนในป 2561

บรษทพยายามเพมการผลตเพอรองรบความตองการทเพมขนของประเทศซงจะชวยลดการน าเขา และไดรเรมกลยทธหลายอยางเพอเตรยมความพรอมองคกรส าหรบการเตบโตทยงยนทงระยะสนและระยะยาว และจะด าเนนการโดยทนทหลงจากไดรบผลทเอออ านวยจากกระบวนการฟนฟกจการ

ในนามของคณะกรรมการบรษท ขาพเจาขอแสดงความขอบคณอยางจรงใจมายงทานผถอหน ลกคา หนสวนทางธรกจ พนกงานบรษทและรฐบาลประเทศไทยส าหรบการสนบสนนบรษทดวยดเสมอมา ขาพเจาหวงเปนอยางยงวาจะไดรบการสนบสนนอยางตอเนองจากทานเพอน าพาบรษทเตบโตและกาวตอไปในอนาคต

-นายยรรยง คโรวาท-

นายยรรยง คโรวาท ประธานกรรมการ


5

รายงานของประธานเจาหนาทบรหารดานดแลสงคมและสงแวดลอม

ดวยความตระหนกถงความรบผดชอบในการก ากบดแลกจการทด บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) ผผลตเหลกแผนรดรอนแบบครบวงจร หลอม หลอ รด ในโรงงานเดยวกน จงด าเนนนโยบายทางธรกจควบคไปกบนโยบายในการด าเนนงานดานความรบผดชอบใสใจในการดแลกระบวนการผลต ไมใหเกดผลกระทบตอชมชนรอบโรงงาน เปนมตรตอสงแวดลอม ใชทรพยากรอยางคมคา ไมวาจะเปนพลงงานน า พลงงานไฟฟา และอนๆ ผล ตสนคาทดใหแกผบรโภค ดแลและบ าเพญประโยชนตอชมชนและสงคมโดยรวม อกทงใหความส าคญกบการดแลพนกงานภายในองคกรใหมความสข ท างานอยางปลอดภย มสวสดการความเปนอยทด ตลอดจนใหการสนบสนนอบรมพฒนาบคคลากร ใหเพมพนความร ความสามารถ ความช านาญงาน เพมขนอยางสม าเสมอ โดยทงหมดนลวนเปนนโยบายหลกของบรษทเสมอมา

ในระหวางป 2560 บรษทไดด าเนนกจกรรมดาน CSR โดยแบงเปน การพฒนาชมชมและสงคมภายนอกองคกร อาทเชน การพฒนาดานการศกษาเปดใหนกศกษาจากมหาวทยาลยตางๆ ไดเขาศกษาดงาน ดานเศรษฐกจ สนบสนนใหสนคาชมชนไดเขามาขายในองคกร ดานกจกรรมสาธารณะประโยชนตามเทศกาลตางๆ ทชมชนจดขน ดานศาสนา เขารวมตามประเพณทมในชมชน เปนตน และ การพฒนาภายในองคกรใหมความสข (Inner CSR) อาทเชน การเขารวมโครงการความรดานสขภาพมารดาโครงการสงเสรมสขภาพพนกงานและครอบครว เพอปองกนภาวะคลอดกอนก าหนดกบโรงพยาบาลศรราช การใหการตรวจสขภาพกบพนกงานพรอมตดตามผล การรวมบรจาคโลหต การจดใหมการแขงขนกฬาเพอสขภาพ รวมทงการดแลดานสงแวดลอมของบรษทอยางเขมงวดและไดรบประกาศมาตรฐาน ISO 14001 ตอเนองมาทกป

บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) ยงคงมความมงมนในนโยบายทจะใหองคกรเปนผมความรบผดชอบตอพนกงาน สงคม ชมชนและสงแวดลอม โดยความรวมมอของบรษท ผบรหาร และพนกงาน ทจะยงคงมความมงมนรวมกนภายใตจตอาสาและความเสยสละอยางสบเนองตอไป

คณหญงปทมา ลสวสดตระกล

ประธานเจาหนาทบรหารดานดแลสงคมและสงแวดลอม


6

นโยบายและภาพรวมการประกอบธรกจ

บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) ด าเนนธรกจเปนผผลตและจ าหนายเหลกแผนรดรอนชนดมวน (hot-rolled coil) เปนผลตภณฑหลก ซงรวมถงบรการตดแผนหรอตดซอยเหลกแผนรดรอนตามค าสงของลกคาดวย และเหลกแทงแบน (slab) เปนผลตภณฑเสรม โดยผลตภณฑหลกของบรษทจะถกน าไปใชโดยตรงในงานกอสราง การชลประทานและวศวกรรมโยธา และใชเปนวตถดบของอตสาหกรรมตอเนองตางๆ มากมาย เชน อตสาหกรรมผลตเหลกแผนรดเยนและเหลกแผนชบสงกะสทใชในการผลตผลตภณฑตอเนองอกมาก อตสาหกรรมแปรรปเหลกแผนส าหรบงานกอสราง ไดแก ทอเหลก และเหลกโครงสรางรปพรรณ อตสาหกรรมตอเนองอนๆ เชน การผลตชนสวนรถยนต รถโดยสาร รถบรรทกและยานพาหนะอน ผลตถงและภาชนะบรรจน ามนหรอกาซหงตม อปกรณหรอชนงานส าหรบอตสาหกรรมทวไป เปนตน

โรงงานผลตเหลกแผนรดรอนชนดมวนของบรษทใชเทคโนโลยการผลตอนทนสมย โดยรวมกระบวน การหลอม การหลอ และการรดไวในโรงงานเดยวกนอยางสมบรณและมประสทธภาพสง หรอทเรยกวา Compact Mini Mill ซงประกอบดวย เทคโนโลยการหลอมเหลกดวยเตาอารคไฟฟา (Electric Arc Furnace) เทคโนโลย การหลอเหลกแทงแบนแบบตอเนอง (Continuous Casting Machine) และเทคโนโลยการรดเหลกแผนรดรอน (Hot Strip Mill) อยางตอเนองทกกระบวนการดงกลาว

กระบวนการผลตของบรษทโดยสงเขปเรมจากน าเศษเหลก ( ferrous scrap) และเหลกถลง (pig Iron) มาหลอมรวมกนในเตาอารคไฟฟาจนไดเปนน าเหลกทอณหภมประมาณ 1,600 องศาเซลเซยส แลวน าไปปรบปรงคณภาพน าเหลกดวยการเตมสารปรงแตงตางๆ เพอใหไดคณภาพตามมาตรฐานหรอตามขอก าหนดของลกคา จากนนจงน าน าเหลกทไดเขาสกระบวนการหลอแบบตอเนองเปนเหลกแทงแบน (slab) ขนาดกลาง ความหนา 80-100 มม. และน าเหลกแทงแบนทไดมาผานกระบวนการรดรอนเพอรดลดขนาดใหไดเปนเหลกแผนรดรอนขนาดความหนาในชวง 1.0-13.0 มม. ตามค าสงของลกคา ซงโรงงานของบรษทเปนโรงงานแหงแรกในประเทศไทย และมเพยงไม กโรงงานในโลกทสามารถผลตเหลกแผนรดรอนทระดบความหนาต าสด 1.0 มม. ทงนกระบวนการผลตขางตนจะเปนกระบวนการผลตแบบตอเนอง โดยใชเวลาการผลตทงกระบวนการเพยง 3.5 ชวโมง

โรงงานผลตเหลกแผนรดรอนชนดมวนของบรษทไดรบการออกแบบใหสามารถรองรบการผลตไดสงสดถง 3.4 ลานตน ซงปจจบนมก าลงการผลตอยท 1.8 ลานตนตอป และมก าลงการผลตทมผลตามสวนผสมของผลตภณฑตามความตองการของตลาดทหลากหลาย (various product mix) เทากบ 1.5 ลานตนตอป ผลตภณฑเหลกแผน รดรอนทผลตไดมคณภาพตามเกณฑมาตรฐานผลตภณฑอตสาหกรรมของไทย (มอก.) และนอกจากนสามารถผลตสนคาไดมาตรฐานสากลอยาง มาตรฐานของญปน (JIS) สหรฐอเมรกา (ASTM และ SAE) ยโรป (EN, DIN และ BS) ฯลฯ ตามความตองการของตลาดทงในประเทศและตางประเทศไดอกดวย


7

วสยทศน พนธกจ เปาหมายและนโยบายในการด าเนนธรกจ

วสยทศน

“เปนผน าในอตสาหกรรมเหลกระดบโลก”

พนธกจ

1. มงสตลาดสากลดวยผลตภณฑเหลกทหลากหลาย 2. มงสการเจรญเตบโตดวยการขยายก าลงการผลตและผลตสนคาดวยตนทนต า 3. ปรบปรงและพฒนาผลตภณฑเพอตอบสนองความตองการของลกคา 4. พฒนาทรพยากรบคลากรอยางตอเนอง 5. อนรกษสงแวดลอมและตอบแทนสสงคม 6. เสรมสรางคณคาใหแกผมสวนไดสวนเสย 7. รวมมอตอตานการทจรตและคอรรปชน

เปาหมายการด าเนนธรกจ

ป 2560 เปนปทมการพฒนาของตลาดเหลกทวโลกเปนอยางดในดานของการเตบโตของการผลต โดยผลผลตเหลกโตขนรอยละ 5.3 หรอคดเปน 1 ,691.1 ลานตน สวนใหญเปนผลผลตจากประเทศจน ซงเตบโตรอยละ 831.7 และคดเปนรอยละ 49 ของผลผลตทวโลก ตลาดเหลกทวโลกปรบตวดขน เนองมาจากความตองการของเหลกในตลาดโลกทสงขน และราคาเหลกทสงขนในครงหลงของป 2560 ในขณะทความตองการเหลกในหลายๆ ภมภาคปรบตวสงขน การใชงานเหลกในประเทศไทยกลบปรบตวลดลง คดเปนรอยละ 13.69 ในป 2560 การใชงานเหลกทรงยาวลดลงรอยละ 25.7 และเหลกทรงแบนลดลงรอยละ 5.9 ในป 2560 ผลผลตเหลกในประเทศไทยคาดการณวาจะอยท 6.86 ลานตน ลดลงรอยละ 3.72 คดเปนรอยละ 30-40 ของก าลงการผลตทงหมด ความตองการเหลกตอหว (Per capita steel consumption) ในประเทศไทยคดเปน 251 กโลกรม นอยกวาความตองการเหลกตอหวในประเทศจนท 493 กโลกรม แตสงกวาความตองการเหลกตอหวเฉลยทวโลกท 208 กโลกรม ทงน ประเทศไทยยงมการน าเขาเหลกอยดงเชนปทผานมา โดยประเทศผผลตหลก เชน จ น ญปน เกาหล ไตหวน ออสเตรเลย และอยปตยงคงสงออกผลตภณฑเหลกมายงประเทศไทย สงผลใหการแขงขนภายในประเทศมอยสงมาก อยางไร กตาม ในป 2561 ความตองการเหลกในประเทศไทยยงคงไดรบการคาดการณวาจะสงขนเปน 18.6 ลานตน (16.64 ลานตนในป 2560) จากโครงการภาครฐทเนนการปรบปรงและพฒนาโครงสรางพนฐาน ทงน อตสากรรมเหลกในประเทศจะไดรบการสนบสนนจากอตสาหกรรมกอสรางซงคดเปนรอยละ 57 ของความตองการเหลกทงหมดในประเทศไทย โดยเฉพาะโครงการลงทนในเขตเศรษฐกจ โครงการพฒนาระบบโลจสตกส และอตสาหกรรมเปาหมายของประเทศ ซงสวนใหญใชผลตภณฑเหลกเปนวตถดบ โดยในปน บรษทมเปาหมายการด าเนนธรกจในการปรบปรงคณภาพการผลตของสายการผลตในปจจบนใหดขนอยางตอเนอง เพอตอบสนองใหไดตามความตองการของลกคา

นอกจากน บรษท ไดมการสรางความสมพนธกบพนธมตรผผลตจากตางประเทศ ทผลตเหลกคณภาพสง เพอการถายทอดเทคโนโลยและความรเฉพาะดาน การปรบปรงเพอลดตนทนการผลต รวมทงการเพมความสามารถในการผลตสนคาทมคณภาพสงขน เพอใหสามารถแขงขนกบสนคาทน าเขาได และตอบสนองความตองการและโอกาสในการขยายฐานลกคาไดมากขน เนองจากผผลตไทยมจดเดนอยแลว ในเรองของการประหยดทงตนทนและเวลาในการขนสง


8

เหตการณส าคญในรอบป 2560

ป 2560 เหตการณทเกดขนพรอมกนกบการปรบโครงสรางทางการเงน

เดอนพฤศจกายน 2560 บรษทด าเนนกจการภายใตกระบวนการเขาแผนฟนฟกจการ และค ารองขอฟนฟกจการ อยในการพจารณาของศาลลมละลายกลาง

บรษทมกลยทธทท าใหสามารถด าเนนกจการไดตามปกตผานการรบจางผลต (Tolling) ภายใตกระบวนการเขาแผนฟนฟกจการ

เพมการลงทนเพอปรบปรงสภาพเครองจกรและเพมประสทธภาพในการผลต รวมถงการพฒนาผลตภณฑ และเปนการเตรยมความพรอมภายหลงจากทศาลมค าตดสนเรองกระบวนการเขาแผนฟนฟกจการ

เพมปรมาณการคากบลกคาและคคา

ป 2560 เดอนพฤศจกายน

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) (“จเจ”) ไดวาจางบรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) (“จสตล”) ผลตสนคาเหลกแผนรดรอน โดยเรมท าการผลตเมอวนท 21 พฤศจกายน 2560 เปนตนมา ภายใตเงอนไขการช าระเงนโดยการจายเงนลวงหนา 75% และ 25% เมองานเสรจ เมอเปรยบเทยบกบการทจสตลขายสนคาใหกบลกคารายอนๆ จสตลจะไดรบเงนจากลกคาภายใตเงอนไขการช าระเงนลวงหนา 100% ในคราวเดยว ในสวนของตนทนการผลต เมอเปรยบเทยบกบตนทนการผลตของจสตลแลว จะเหนวาตนทนการผลตของจเจถกกวา ประมาณ 100 กวาบาทตอตน ซงสาเหตหลกมาจากคาไฟฟา อนเปนผลมาจากการออกแบบเครองจกรทใชการผลตของจเจทแตกตาง อยางไรกตาม หากเปรยบเทยบกบความสามารถในการผลตจากขอมลในอดตทผานมา 3 ปยอนหลง จะเหนวา ก าลงการผลตของจเจ จะอยทประมาณ 7.5 หมนตนตอเดอน กรณ หากจเจตองการเพมก าลงการผลตใหไดถง 1.2 แสนตนตอเดอนแลว จเจจะตองมคาใชจายทเพมขนเพอน ามาปรบปรงประสทธภาพของเครองจกรทมอย รวมถงการใชระยะเวลาระยะหนง เพอท าการทดสอบระบบของเครองจกรดงกลาวทใชในการเพมก าลงการผลต ซงจะสงผลใหตนทนทใชในการผลตของจเจสงขนจากเดมอยางแนนอน และเมอเปรยบเทยบตนทนในการผลตของทงสองบรษทแลว อาจจะมมลคาเทากนหรอสงกวาตนทนในการจางจสตลผลตในขณะนกเปนได ดวยเหตผลขางตน และเพอตอบสนองความตองการการใชเหลกแผนรดรอนทเพมขนในขณะน แตจเจยงไมสามารถผลตสนคาไดทนเวลาอยางแนนอน จงไดวาจางจสตลผลตสนคาให ซงหากพจารณาขอมลงบการเงนของจเจเอง เมอไดวาจางจสตลผลตสนคาให ยอดขายของจเจเพมขนจาก 7.5 หมนตนตอเดอนเปนประมาณ 1.2 แสนตนตอเดอน

ป 2560 เดอนสงหาคม

ทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2560 เมอวนพธท 30 สงหาคม 2560 เวลา 13.30 น. ณ หองอโนมา แกรนด ชน 3 โรงแรมอโนมาแกรนด มมตไมอนมตการปรบโครงสรางหนของบรษท ตามแผนการปรบโครงสรางหนและการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษท ตามโครงการแปลงหนเปนทนตามทไดมการตกลงกบ SSG Capital Holdings Limited (SSG CH), SSG Capital Partners III, L.P. (SSG III) และ Kendrick Global Limited (KG) (รวมเรยกวา “กลม SSG”) และไดมมตอนมตการรบความชวยเหลอทางการเงน โดยรบความชวยเหลอทางการเงน Link Capital I (Mauritius) Limited ซงเปนนตบคคลทอยภายใตการควบคมของของกลม SSG ตามสญญากยมเงนซงมวงเงนกจ านวน 41,000,000 ดอลลารสหรฐ หรอคดเปน 1,414,878,111.11 บาท


9

โครงสรางการถอหนของบรษท

รายชอและสดสวนการถอหนของผถอหนรายใหญ 10 ราย ณ วนท 31 มกราคม 2561 มดงน

ล าดบ รายชอผถอหน จ านวนหน รอยละของทนจดทะเบยนช าระแลว

1. นายนรมดร งามช านญฤทธ 503,059,120 7.34 2. กลมคณหญงปทมา ลสวสดตระกล 405,895,200 5.93 3. นายณฐพล จฬางกร 386,459,900 5.64 4. บรษท ซพเรยร โอเวอรซส (ประเทศไทย) จ ากด 305,766,000 4.46 5. นายทวฉตร จฬางกร 271,217,700 3.96 6. นายกฤษนนทร เกวล 240,470,800 3.51 7. UOB KAY HIAN PRIVATE LIMITED 178,440,083 2.61 8. บรษท บรหารสนทรพย กรงเทพพาณชย จ ากด (มหาชน) 160,567,780 2.34 9. CITIBANK NOMINEES SINGAPORE PTE LTD-UBS

SWITZERLAND AG 122,323,761 1.79

10. นายเฉลมชย มหากจศร 100,000,000 1.46 11. ผถอหนอนๆ 4,175,980,620 60.96

รวม 6,850,180,964 100.00

หมายเหต

1. กลมคณหญงปทมา ลสวสดตระกล ประกอบดวย

ล าดบ รายชอผถอหน จ านวนหน รอยละของทนจดทะเบยนช าระแลว

1. คณหญงปทมา ลสวสดตระกล 395,895,200 5.78% 2. เดกหญงสธดารตน ลสวสดตระกล 5,000,000 0.07% 3. เดกหญงสรตพร ลสวสดตระกล 5,000,000 0.07%

2. โครงสรางการถอหนบรษท ซพเรยร โอเวอรซส (ประเทศไทย) จ ากด

ล าดบ รายชอผถอหน รอยละของทนจดทะเบยนช าระแลว 1. คณหญงปทมา ลสวสดตระกล 29.42% 2. บรษท มารโค เวลท อนเวสเมนท จ ากด 25.38% 3. นางสาวเมธกานต ชตพงศสร 19.81% 4. นายมานตย เจยจวบศลป 15.39% 5. นางปทม เจยจวบศลป 10.00%


10

ลกษณะการประกอบธรกจ

โครงสรางรายได

บรษทและบรษทยอยมรายไดจากการขายสนคาในประเทศเปนหลก เนองจากตลาดในประเทศมความ

ตองการสงทงจากในภาคอตสาหกรรมกอสรางและภาคอตสาหกรรมการผลต อยางไรกตาม บรษทยอยมการสงสนคา

ไปขายยงตางประเทศ เพอเปนการรกษาฐานตลาดนอกประเทศไวรองรบกบการขยายธรกจในอนาคตของบรษท

โครงสรางรายไดของบรษทและบรษทยอยในชวง 3 ปทผานมา มรายละเอยดดงน

(หนวย : พนบาท)

รายได

(รวมบรษทและบรษทยอย)

ป 2560 ป 2559 ป 2558

รายได รอยละ รายได รอยละ รายได รอยละ

รายไดในประเทศ

-บรษททเกยวของกน(1) 5,874,010 22.74% 419,222 1.9 719,672 3.1

-กลมอนๆ 19,830,975 76.77% 21,259,533 97 22,104,343 96.2

รวมรายไดในประเทศ 25,704,985 99.50% 21,678,755 98.9 22,824,015 99.3

ตางประเทศ 0 0.00% 4,871 0 2,473 0

รวม 25,704,985 99.50% 21,683,626 98.9 22,826,488 99.3

รายไดอน(2) 128,005 0.50% 236,050 1.1 158,209 0.7

รายไดรวม 25,832,990 100.00% 21,919,676 100 22,984,697 100


1. บรษททเกยวของกนประกอบดวย บจก. มหาชยศนยรวมเหลก , บจก.ลเบอรต สตล สยาม , บจก. เมทล

อนเตอร, บมจ. เดอะสตล และบรษท พนชสวสด จ ากด

2. รายไดอนของบรษทประกอบดวยรายไดจากการขายเศษซาก ผลตภณฑพลอยได กลบรายการหนสญและหน

สงสยจะสญ ก าไรจากการปรบโครงสรางหนกลบรายการขาดทนจากการลดมลคาสนคาคงเหลอก าไรจาก

อตราแลกเปลยนสทธ และกลบรายการประมาณการผลขาดทนจากค าสงซอของวตถดบทยงไมไดรบมอบ


11

(หนวย: ตน)

ปรมาณการขาย 2560 2559 2558

(เฉพาะของบรษท)

ปรมาณขายในประเทศ -บรษททเกยวของ 29,948 19,133 23,806 -กลมอนๆ 539,276 585,246 590,842 รวมปรมาณขายในประเทศ 569,224 604,379 614,648 ตางประเทศ - 231

รวม 569,224 604,379 614,879

สดสวนยอดขายภายในประเทศและตางประเทศตอยอดขายรวมของผลตภณฑเหลกแผนรดรอนชนดมวนของบรษทระหวางป 2558 ถง 2560 มรายละเอยดดงน

(หนวย : ลานบาท)

ยอดขาย 2560 2559 2558

รายได รอยละ รายได รอยละ รายได รอยละ

ในประเทศ 25,705 100.00% 21,679 99.98 22,824 99.99

ตางประเทศ 0 0.00% 5 0.02 2 0.01

รวม 25,705 100.00% 21,684 100 22,826 100


12

ลกษณะผลตภณฑ

ผลตภณฑของบรษท คอ เหลกแผนรดรอนชนดมวน และเหลกแผนหนา (Slab) ซงเปนผลตภณฑตนน าของ

อตสาหกรรมเหลกแผน โดยเปนวตถดบหลกในการผลตเหลกแผนรดรอนชนดลางผวเคลอบน ามน เหลกเคลอบสงกะส

แบบจมรอนและอบออน เหลกแผนรดรอนชนดเคลอบสงกะส และเหลกรดเยน ซงน า ไปใชอตสาหกรรมกอสราง

อตสาหกรรมบรรจภณฑ อตสาหกรรมเครองใชไฟฟา และอตสาหกรรมยานยนต เปนตน

ผลตภณฑเหลกแผนรดรอนของบรษท มคณภาพตามเกณฑมาตรฐานของไทย (มอก.) และมาตรฐานสากล

ไดแก มาตรฐานประเทศญปน (JIS G, SPHC, SPHD, SS, SN, SPHT, SV, SMA และ SPA-H) มาตรฐานสหรฐอเมรกา

(ASTM, SAE, AISI และ API) มาตรฐานเยอรมน (DIN) และมาตรฐานองกฤษ (BS) มขนาดความกวางตงแต

900-1,550 มลลเมตร ความหนาตงแต 1-13 มลลเมตร และน าหนกของขนาดมวนตงแต 8 ตนถง 28 ตน

รายละเอยดขนาดผลตภณฑของบรษท สรปไดดงน

ลกษณะของผลตภณฑ รายละเอยด ความกวาง 900 - 1,550 มลลเมตร

ความหนา 1 - 13 มลลเมตร น าหนกตอความยาว 8.3 - 18 กโลกรมตอมลลเมตร

น าหนกทงหมดของมวนเหลก 8 - 28 ตน


13

เทคโนโลยทใชในการผลต

บรษทมโรงงานผลตเหลกแผนรดรอนเปนรปแบบกะทดรดใชพนทอยางมประสทธภาพ และใชเทคโนโลยการผลตทมความทนสมย คอ เทคโนโลยทรวมการผลตทงระบบหลอม หลอ และรดเขาดวยกนเปนกระบวนการผลตตอเนอง โดยมรอบการผลตทสน คอ ใชเวลาประมาณ 3.5 ชวโมงตอรอบ ในการแปรสภาพวตถดบจนไดเปนผลตภณฑ รายละเอยดเทคโนโลยทส าคญมดงน

1. เทคโนโลยการหลอมเศษเหลกโดยเตาหลอมไฟฟา (Electric Arc Furnace) พรอมเตาปรบปรงน าเหลก (Ladle Heat Furnace) โดยเทคโนโลยดงกลาวเปนของบรษท Mannesmann Demag Huttentechnik ประเทศเยอรมน ซงเปนเทคโนโลยการหลอมเหลกทใชไฟฟาแรงสง ท าการอารคเหลกถลง (Pig Iron) และเศษเหลก (Scrap) ใหหลอมละลาย ทงนในการผลตจะมการใชกาซออกซเจน และ กาซอนๆ เพอเพมอณหภมในการหลอมละลาย และรกษาคณภาพน าเหลก จากนนจงใชเตาปรบปรงน าเหลกในการปรง น าเหลกใหไดคณสมบตทตองการ โดยมก าลงการผลตท 2.2 ลานตนตอป

2. เทคโนโลยการหลอเหลกแผนหนาขนาดกลาง (Continuous Medium Slab Casting) เปนเทคโนโลยของบรษท Sumitomo Heavy Industries แหงประเทศญปน ใชในการหลอเหลกหนาขนาดกลางความหนาตงแต 80-100 มลลเมตร โดยมก าลงการผลตท 1.8 ลานตนตอป

การหลอม (Electric Arc

Furnace)

การหลอ (Continuous Medium Slab

Casting)

การรด (Hot Strip

Mill)


14

3. เทคโนโลยการรดรอน (Hot Strip Mill) เปนการรดลดขนาด Slab ใหบางลง เปนเทคโนโลยของบรษท Mitsubishi Heavy Industry แหงประเทศญปน สามารถรดเหลกจากความหนาประมาณ 100 มลลเมตร จนมความหนา 1-13 มลลเมตร มก าลงการผลต 3.4 ลานตนตอป

กระบวนการผลต

บรษทผลตเหลกแผนรดรอนโดยการหลอมเศษเหลก และเหลกถลง ดวยวธการอารคไฟฟาใหไดน าเหลกแลวน าไปหลอใหเปนแผนเหลก เพอน าไปรดใหไดขนาดตามทตองการ โดยมขนตอนดงน

1. กระบวนการหลอมเหลก (Melting Process) เปนกระบวนการหลอมเหลก โดยการน าเศษเหลกและเหลกถลงมาหลอมในเตาหลอมไฟฟา แลวน าไปผานกระบวนการปรบปรงน าเหลกในเตาปรบปรงคณภาพ

2. กระบวนการหลอแผนเหลก (Casting Process) เปนกระบวนการน าน าเหลกทปรบปรงคณภาพแลวมาหลอเปนเหลกแผนขนาดความหนา 80-100 มลลเมตร

3. กระบวนการรดแผนเหลก (Rolling Process) เปนกระบวนการน าเหลกแผนหนาจากเตาปรบอณหภมมารดลดขนาด หลงจากนนจงผานเขาสเครองมวนแผนเหลก (Down Coiler) แลวล าเลยงไปเกบยงลานพกสนคา (Coil yard) ตอไป


15

การตลาดและการแขงขน

กลยทธดานผลตภณฑ

บรษทไดพฒนาและปรบปรงผลตภณฑใหมความหลากหลายมากยงขน ทงในความใหมและคณภาพพเศษ ทตลาดยงตองพงพาการน าเขา เชน เหลกคณภาพส าหรบอตสาหกรรมถงแกส เหลกเกรดพเศษใชท าทอ (API) เหลกคณภาพส าหรบงานเชอมและทนแรงดงสง

บรษทมแผนทจะปรบปรงกลยทธดานผลตภณฑดงน

1. มงเนนผลตภณฑตามความตองการตลาด และมการใชงานอยสม าเสมอ

2. พฒนาผลตภณฑทรองรบตลาดทไมใชแคอตสาหกรรมกอสรางทวไป แตรวมไปถงอตสาหกรรมผลตยานยนต และอตสาหกรรมกอสรางขนาดใหญ รวมถงอตสาหกรรมเครองเครองใชไฟฟาและครวเรอน

3. พฒนาเหลกแผนรดรอนทน าไปใชส าหรบอตสาหกรรมตอเนอง เชน เหลกแผนรดเยน (Cold-rolled Coil) เหลกแผนเคลอบสงกะส (Galvanizing steel)

4. พฒนาผลตภณฑเหลกมวนทมความหนาพเศษ ตามความตองการของตลาดเฉพาะและตลาดระดบบน

กลยทธดานราคา

1. ก าหนดราคาทเหมาะสมส าหรบสนคาเหลกเกรดทวไป เพอใหสามารถแขงขนกบสนคาคแขงได และยงรกษาสวนแบงการตลาด

2. มการปรบปรงเทคโนโลยทมอย เพอชวยสนบสนนใหตนทนการผลตต า และมโอกาสเขาสตลาดใหมทงในประเทศและตางประเทศ

3. บรษทสามารถผลตสนคาทมความแตกตางจากคแขงไดทงในเรองคณภาพและเกรด จงสามารถก าหนดราคาขายทสงกวาได

4. การใหขอมลกบลกคามากขน เพอใหความมนใจในการบรโภคเหลกของบรษท รวมถงการสรางความสมพนธทดกบลกคาอยางตอเนอง

กลมลกคาเปาหมาย

กลมลกคาเปาหมายหลกของบรษทสามารถแบงไดเปน 3 กลม ดงน

1. ศนยบรการตดเหลก (Steel Service Centre) คอ ผทซอเหลกรดรอนและรดเยนเพอน ามาตดออกเปนขนาดตางๆ หรอขนรปเปนเหลกรปแบบตางๆ ส าหรบจ าหนายใหกบผใชอกทอดหนง

2. ผผลตทอเหลก (Pipe Maker) ไดแก โรงงานผลตทอเหลกขนาดตางๆ เพอใชในงานทอ รวมทงผลตเพอสงออกไปขายตางประเทศ

3. ผใชโดยตรงอนๆ (Direct User) เชน ผผลตเหลกแผนรดเยนในประเทศ ผผลตชนสวนรถยนตและเครองใชไฟฟา


16

ชองทางการจดจ าหนาย

ส าหรบการขายในประเทศ บรษทมการจดจ าหนายสนคาผาน 2 ชองทางดงน

1. การจดจ าหนายโดยตรง (Direct Sale)

บรษทมแผนทจะจดจ าหนายโดยตรงส าหรบกลมลกคาประเภทศนยบรการเหลก ผผลตทอเหลก ผผลตชนสวนรถยนต และผผลตเครองใชไฟฟา ซงคาดวาจะมสดสวนประมาณรอยละ 60 ของยอดจ าหนายภายในประเทศทงหมด

2. การจดจ าหนายผานตวแทนขายสง (Wholesaler)

ส าหรบกลมลกคาอนๆ ซงเปนลกคารายเลกและมจ านวนมาก บรษทจะท าการจดจ าหนายผานตวแทนขายสง ซงจะท าใหบรษทลดภาระคาใชจายในการจางพนกงานขายและคาใชจายดานการตลาดไดมาก นอกจากนยงเปนการแบงภาระความเสยงดานเครดตในลกคากลมนใหกบตวแทนขายสงเปนผรบผดชอบ บรษทคาดวาจะขายผานชองทางนเปนสดสวนประมาณรอยละ 40 ของยอดจ าหนายภายในประเทศ

บรษทมแผนทจะกลบมาสงออกไปยงตลาดตางประเทศ เพอรกษาความสมดลของราคาและอปทานในตลาด รวมถงเปนการเทยบระดบสนคากบผผลตอนในระดบโลกและสรางชอเสยงของบรษทในระดบโลก

กลยทธการตลาด

1. บรษทมลกคาในอตสาหกรรมตางๆ ทชดเจนมากขน เชน กลมลกคาอตสาหกรรมผผลตทอ กลมลกคาผผลตเหลกแผนรดเยน ทงในประเทศและตางประเทศ กลมลกคาศนยบรการเหลกแผน กลมอตสาหกรรมยานยนต กลมลกคาโครงการกอสรางขนาดใหญ ทมความตองการใชเหลกคณภาพพเศษ

2. บรษทมการพฒนาและปรบปรงคณภาพของสนคาใหดขนตลอดเวลา โดยการลงทนในเรองของเครองมอใหทนสมย เพอเพมศกยภาพ ปรบปรงคณภาพ และลดตนทนในการผลต

3. บรษทมการสงทมงานทมความสามารถและความช านาญในการน าเหลกไปใชในงานตางๆ และยงใหการสนบสนนใหความรเกยวกบเหลกแกลกคาในอตสาหกรรมตางๆ เพอใหเกดความปลอดภย และเกดประโยชนสงสดในการใชเหลกใหเหมาะสม

4. บรษทประสบความส าเรจอยางมากในการสรางความเชอมนในการสงมอบสนคาใหกบลกคาไดตรงตอเวลา ท าใหลกคาสามารถวางแผนและบรหารปรมาณสนคาคงคลงไดอยางเหมาะสม

5. บรษทใหความส าคญตอการปรบปรงและพฒนาสนคาและบรการของบรษท อยางสม าเสมอ โดยไดมการส ารวจและรบฟงความคดเหนจากลกคาเปนระยะๆ ท าใหบรษททราบถงความตองการทถกตองและเหมาะสมของลกคาไดอยางชดเจน


17

การจดหาผลตภณฑและบรการ

การผลตและก าลงการผลต

โรงงานผลตเหลกแผนรดรอนของบรษท ตงอยบนทดนจ านวนประมาณ 429 ไร ในสวนอตสาหกรรม เอส เอส พ ต าบลหนองละลอก อ าเภอบานคาย จงหวดระยอง ซงเปนโรงงานทมกระบวนการผลตเหลกครบวงจร ทงหลอม หลอ และรด อยในโรงงานเดยวกน หรอทเรยกวา Compact Mini Mill และเปนการผลตแบบตอเนอง ซงมก าลงการผลตสงสด (Design Capacity) ท 1.8 ลานตนตอป โดยขณะนมประสทธภาพก าลงการผลต (Effective Capacity) ท 1.5 ลานตนตอป และโรงงานสามารถขยายก าลงการผลตสงสดไดถง 3.4 ลานตนตอป ดวยการตดตงเครองจกรบางสวนเพมเตม

กระบวนการผลตทงหมดบรษทจะใชเวลาทงสนประมาณ 3.5 ชวโมง โดยโรงงานเปดด าเนนการผลตไดตลอด 24 ชวโมง เฉพาะชวงสดสปดาห ซงชวงเวลาการผลตจะแบงเปน 3 กะ และใชคนงาน 4 ชดหมนเวยนสลบกนปฏบตงาน ทงนโรงงานจะมการหยดซอมบ ารงประจ าป ปละ 1 ครงๆ ละประมาณ 7-10 วน ซงการซอมบ ารงจะด าเนนการและควบคมโดยวศวกรของบรษท

วตถดบและสาธารณปโภคส าคญทใชในการผลต

กระบวนการผลตของบรษทมการใชวตถดบหลกคอ เศษเหลก และเหลกถลง รวมถงเศษเหลกทไดมาจากกระบวนการผลต นอกจากนในการผลตตองใชสารผสมในการผลตอนไดแก ปนขาวเผา ( Burnt Lime) สารประกอบอลลอยด เพอชวยใหผลตภณฑมคณสมบตตามทตองการ

ส าหรบสาธารณปโภคทส าคญทใชในการผลต ไดแก ไฟฟา กาซธรรมชาต (Natural Gas) กาซออกซเจน กาซชนดอนๆ รวมถงน าดบ

วตถดบหลกในการผลต เปนตนทนหลกทใชในการผลตคดเปนอตราสวนประมาณ รอยละ 70 ของตนทนการผลตทงหมดโดยวตถดบหลกประกอบดวย เศษเหลก และเหลกถลง สารปรงแตง และสารผสม เชน ปนขาว อลลอยย เปนตน

กลยทธการจดซอวตถดบ

บรษทมการท าสญญาซอขายวตถดบจากตางประเทศ คอ เศษเหลกและเหลกถลง กบ บรษทผคาในรปแบบสญญา CMA หรอการขายวตถดบพรอมจดสนเชอใหแกบรษท โดยบรษทจะท าการก าหนดราคาซอกบบรษทผขายวตถดบเปนราคาปจจบน ณ วนสงซอวตถดบ ซงท าใหบรษทสามารถก าหนดตนทนการผลตแตละครงของบรษท โดยช าระตามจ านวนทเบกใชจรงดวยราคาปจจบน ณ วนทสงซอวตถดบทไดก าหนดไวลวงหนา ซงชวยใหบรษทสามารถสงซอวตถดบเขามาเกบไวไดเพยงพอ โดยไมกระทบตอกระแสเงนสดจนกวาจะมการเบกใชวตถดบดงกลาว ทงน จะมการท าสญญายอยส าหรบการสงซอแตละครงเพอก าหนดรายละเอยดและราคาของวตถดบ

บรษทมนโยบายจดเกบวตถดบไวในลานจดเกบประมาณ 30-60 วน เพอใหมวตถดบเพยงพอทจะปอนเขาสระบบการผลตไดอยางตอเนอง เนองจากกระบวนการผลตของบรษทมความยดหยนในการใชวตถดบ โดยสามารถเลอกสวนผสมทแตกตางกนไประหวางเศษเหลกเกรดตางๆ กบเหลกถลงได ท าใหบรษทสามารถวางแผนการจดหาวตถดบแตละชนดไดตามภาวะอปทานราคาวตถดบ


18

การวางแผนการผลตในการประกอบธรกจ

เนองจากผลตภณฑเหลกแผนรดรอนของบรษท ดเหมอนมความคลายคลงกนกบผลตภณฑของบรษทยอย คอ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) แตในความเปนจรง ลกษณะของผลตภณฑเหลกแผนรดรอนมความหลากหลายอยางมากทงเกรด (ระดบคณภาพ) และขนาด โดยหากพจารณาถงความคลายคลงหรอการทบซอนของสนคาทผลตโดยสองบรษทนน จ าเปนตองพจารณารายละเอยดในมมมองตางๆ ดงน

1. เกรด (ระดบคณภาพ) ตามมาตรฐานสากล และตามขอก าหนดเฉพาะของลกคา (tailor-made) ซงโรงงานของบรษทและโรงงานของบรษท จ เจ สตล สามารถผลตไดหลายรอยเกรด

2. การผสมผสานของความหนา (Thickness) และความกวาง (Width) โรงงานของบรษทและโรงงานของบรษท จ เจ สตล สามารถผลตได ตงแต 900 มม. ถง 1,571 มม. โดยทกความกวางทตางกนทก 1 มม. นบเปนผลตภณฑทไมเหมอนกน รวมเปนขนาดทงหมดมากกวา 672 ขนาด

เมอน าความหนาและความกวางของผลตภณฑมาคณกน จะไดผลตภณฑทมขนาดทแตกตางกนทงหมดกวา 200,000 ขนาด ทงน ยงไมไดพจารณาถงจ านวนเกรดทผลตไดอกหลายรอยเกรด และไมไดจ าแนกชนดของผลตภณฑวาเปนผลตภณฑธรรมดา (basic products) หรอเปนผลตภณฑทปรบปรงคณภาพหรอเพมมลคาแลว (value-added products) เชน เหลกแผนปรบสภาพผว (skin-passed), เหลกแผนลางผวและเคลอบน ามน (pickled & oiled) เปนตน ดงนน สายการผลตจรงจะมจ านวนรายการผลตภณฑทแตกตางกนและไมทบซอนกนเปนจ านวนมาก

อยางไรกตาม ทงสองบรษทไดมการวางแผนการตลาดรวมกนเพอหลกเลยงและลดการทบซอนของผลตภณฑโดยทจเจ สตลจะมงเนนการผลตเหลกรดรอนทมขนาดบางและมหนากวาง โดยมความหนาระหวาง 1.20-1.95 มม. (เปนชวงผลตภณฑทมขนาดบางเปนพเศษ) เนองจากเหมาะกบสายการผลตและเทคโนโลยของจเจ สตล ทสามารถผลตเหลกแผนชนดบางไดดกวา ในขณะทการผลตของบรษท สวนใหญจะมงเนนการผลตสนคาทมขนาดหนากวา 2 มม. ซงประโยชนทไดจากการวางแผนการตลาดรวมกนนน ท าใหทงสองบรษทมประสทธภาพการผลตทดขน ไดประโยชนจาก Economy of scale ตลอดจนลดการสญเสยจากกระบวนการผลตทไมตอเนองจากการทตองผลตสนคาหลากหลายลกษณะ


19

ภาวะอตสาหกรรมเหลก

ภาวะอตสาหกรรมเหลกในประเทศไทยป 2560 จากขอมลทางสถตของสถาบนเหลกและเหลกกลาแหงประเทศไทย ( ISIT) รายงานยอดการผลตเหลก

ส าเรจรปในประเทศไทยตงแตเดอนมกราคมถงธนวาคม 2560 มจ านวน 6.87 ลานตน ลดลง 13.72% เมอเทยบกบปกอนหนา (2559) โดยในป 2560 มการผลตเหลกทรงแบนเพมขน 9.28% อยท 2.92 ลานตน อยางไรกตามการผลตเหลกทรงยาวกลบลดลงอยางมากถง 25.38% โดยมปรมาณการผลตรวมทงสน 3.94 ลานตน เปนผลมาจากการผลตเหลกเสนและเหลกรปพรรณรดรอนลดลง 32.86% เมอเทยบกบชวงเดยวกนของปกอน อยท 3.19 ลานตน สวนผลตภณฑทผลตไดมากทสดคอเหลกแผนรดรอน ซงในป 2560 มยอดการผลตรวมทงสน 2.72 ลานตน เพมขน 8.68% รองลงมาคอเหลกแผนรดเยนท 1.96 ลานตน เพมขน 6.19% เมอเทยบกบปกอนและเหลกเคลอบ 1.47 ลานตน เพมขน 3.07% เมอเทยบกบปกอน ซงบรษท มสวนชวยในการเพมยอดผลตของผลตภณฑเหลกทรงแบนในประเทศ โดยมยอดการผลตทสงขน 7% มากกวาในป 2559

ผลตภณฑเหลกส ำเรจรป (หนวย : ตน) ป 2559 ป 2560 % เปลยนแปลง

การผลต 7,957,351 6,865,628 -13.72%

การน าเขา 12,614,629 11,326,134 -10.21%

การสงออก 1,294,821 1,553,247 19.96%

การบรโภค 19,277,158 16,638,515 -13.69%

ผลตภณฑเหลกทรงยำว (หนวย : ตน) ป 2559 ป 2560 % เปลยนแปลง

การผลต 5,281,006 3,940,866 -25.38%

การน าเขา 3,125,418 2,614,416 -16.35%

การสงออก 816,505 917,682 12.39%

การบรโภค 7,589,920 5,637,600 -25.72%

ผลตภณฑเหลกทรงแบน (หนวย : ตน) ป 2559 ป 2560 % เปลยนแปลง

การผลต 2,676,344 2,924,761 9.28%

การน าเขา 9,489,211 8,711,718 -8.19%

การสงออก 478,317 635,565 32.88%

การบรโภค 11,687,239 11,000,914 -5.87%

ทมา : ศนยขอมลเชงลกอตสาหกรรมเหลก สถาบนเหลกและเหลกกลาแหงประเทศไทย ส าหรบปรมาณการใชผลตภณฑเหลกส าเรจรปภายในประเทศของไทย (Total Apparent Finished Steel

Consumption) ในป 2560 อยท 16.64 ลานตน ลดลง 13.69% เมอเทยบกบชวงเวลาเดยวกนของปทผานมา หากพจารณาปรมาณการใชตามกลมผลตภณฑ พบวาปรมาณการใชเหลกทรงยาวหดตว 25.72% เมอเทยบกบชวงเวลาเดยวกนของปทผานมา อยท 5.64 ลานตน ขณะทปรมาณการใชเหลกทรงแบนกมการหดตวลดลง 5.87% เมอเทยบกบชวงเวลาเดยวกนของปทผานมา อยท 11.00 ลานตน โดยผลตภณฑเหลกทมการใชงานมากทสด คอ เหลกแผนรดรอน (Hot rolled) 7.08 ลานตน รองลงมาคอ เหลกเสนและเหลกรปพรรณรดรอน 5.39 ลานตน และเหลกแผนเคลอบ 3.81 ลานตน ตามล าดบ


20

การน าเขาผลตภณฑเหลกส าเรจรปของไทยในป 2560 อยท 11.33 ลานตน ลดลง 10.21% เมอเทยบกบปทผานมา โดยผลตภณฑทมการน าเขามากทสดคอ เหลกแผนรดรอน 4.16 ลานตน รองลงมาคอ เหลกแผนเคลอบ 2.56 ลานตน และเหลกลวด 1.30 ลานตน ตามล าดบ หากพจารณาสดสวนการใชเหลกน าเขาเทยบกบการใชเหลกผลตในประเทศ อยท 68.07% ตอ 31.93% ซงสะทอนใหเหนวาไทยมการพงพาสนคาน าเขาเหลกปรมาณคอนขางสง

ส าหรบยอดการสงออกเหลกส าเรจรปของไทยอยท 1.55 ลานตน ขยายตว 19.96% ผลตภณฑเหลกทมการสงออกมากทสดคอ เหลกโครงสรางรปพรรณ อยท 353,539 ตน รองลงมา คอ เหลกแผนเคลอบ 219,798 ตน เมอเทยบกบชวงเวลาเดยวกนกบปทผานมา

ภาวะอตสาหกรรมเหลกแผนรดรอนในประเทศป 2560 อตสาหกรรมเหลกและเหลกกลาของไทยไมมอตสาหกรรมการผลตขนตนทเรมจากการถลงจากแรเหลกทม

ตนทนในการผลตทต า ดงนนอตสาหกรรมเหลกและเหลกกลาของไทยจงเรมจากการผลตในอตสาหกรรมเหลกขนกลางดวยการหลอมเศษเหลกจากโรงงานทมเตาหลอมเศษเหลกดวยเตา Electrical arc furnace (EAF) ของผผลตในประเทศ ซงเปนกระบวนการทมตนทนสงในการผลตและมความผนผวนในดานของราคาคอนขางมาก จากนนผลตภณฑทไดจงถกสงตอไปยงการผลตในขนปลาย โดยแบงเปนอตสาหกรรมเหลกทรงยาว (Long steel products) อาท Bar, HR section, Wire rod, Cold-drawn bar, Steel wire, Seamless pipes เปนตน และอตสาหกรรมเหลกทรงแบน (Flat steel products) อาท HR plate, HR sheet, CR sheet, Coated, Cold-formed section, Welded pipe เปนตน จากนนจงสงตอไปยงอตสาหกรรมตอเนองทใชเหลกตอไป ส าหรบภาวะอตสาหกรรมเหลกแผนรดรอนไทย ขอมลทางสถตของสถาบนเหลกและเหลกกลาแหงประเทศไทย (ISIT) รายงานยอดการผลต การน าเขา การสงออก และปรมาณการใช ตงแตเดอนมกราคมถงธนวาคม ป 2560 ดงน

ผลตภณฑเหลกแผนรดรอน (หนวย : ตน)

(ไมรวมเหลกแผนรดรอนไรสนมl)

การผลต 2,676,344 2,924,761 9.28%

การน าเขา 4,684,252 3,865,120 -17.49%

การสงออก 16,195 10,322 -36.27%

การบรโภค 7,344,401 6,779,559 -7.69%

ผลตภณฑเหลกแผนรดรอนแผนหนำ (หนวย : ตน)


การผลต 175,016 206,205 17.82%

การน าเขา 486,363 424,603 -12.70%

การสงออก 3,296 1,654 -49.83%

การบรโภค 658,082 629,154 -4.40%

ผลตภณฑเหลกแผนรดรอนแผนบำง (หนวย : ตน)


การผลต 2,501,328 2,718,556 8.68%

การน าเขา 4,197,890 3,440,517 -18.04%

การสงออก 12,899 8,668 -32.80%

การบรโภค 6,686,319 6,150,405 -8.02%

ทมา : ศนยขอมลเชงลกอตสาหกรรมเหลก สถาบนเหลกและเหลกกลาแหงประเทศไทย

ป 2559

ป 2559 ป 2560 % เปลยนแปลง

ป 2559 ป 2560 % เปลยนแปลง

ป 2560 % เปลยนแปลง


21

ยอดการผลตเหลกแผนรดรอน (Hot rolled) ชนดเปนมวนและไมเปนมวน ภายในประเทศป 2560 อยท 2.92 ลานตน ขยายตว 9.28% จากชวงเวลาเดยวกนของปกอน โดยเปนการผลตเหลกแผนรดรอนแผนบาง (HR sheet) อยท 2.72 ลานตน เพมขนเมอเทยบกบชวงเวลาเดยวกนของปกอน 8.68% ขณะทยอดการผลตเหลกรดรอนแผนหนา (HR plate) กมการขยายตวจากชวงเวลาเดยวกนของปกอน 17.82% อยท 206,205 ตน

ส าหรบปรมาณการใชผลตภณฑเหลกแผนรดรอน (Hot rolled) ชนดเปนมวนและไมเปนมวน ภายในประเทศป 2560 อยท 6.78 ลานตน ลดลง 7.69% โดยแยกเปนการใชเหลกแผนรดรอนแผนบาง (HR sheet) อยท 6.15 ลานตน หดตวจากชวงเวลาเดยวกนของปกอน 8.02% และเปนการใชเหลกแผนรดรอนแผนหนา (HR plate) อยท 629,154 ตน หดตวเมอเทยบกบชวงเวลาเดยวกนของปทผานมา 4.40%

สวนการน าเขาเหลกแผนรดรอน ทงชนดเปนมวนและไมเปนมวนของไทยป 2560 ลดลง 17.49% อยท 3.87 ลานตน โดยเปนการน าเขาเหลกแผนรดรอนแผนบาง (HR sheet) 3.44 ลานตน ลดลงเมอเทยบกบชวงเดยวกนของปกอน 18.04% และเปนการน าเขาเหลกแผนรดรอนแผนหนา (HR Plate) อยท 424,603 ตน ลดลงเมอเทยบกบชวงเดยวกนของปกอน 12.70% ซงเปนผลมาจากการผลตในประเทศทสงขน

การสงออกเหลกแผนรดรอน ทงชนดเปนมวนและไมเปนมวน ของไทยในป 2560 อยท 10,322 ตน สงออกลดลง 36.27% เมอเทยบกบปทผานมา โดยเปนการสงออกเหลกแผนรดรอนแผนบาง (HR sheet) 8,668 ตน หดตว 32.80% จากชวงเวลาเดยวกนกบปกอน และเปนการสงออกเหลกแผนรดรอนแผนหนา (HR plate) 1,654 ตน หดตวจากชวงเวลาเดยวกนของปทกอน 49.83%

แนวโนมอตสาหกรรมเหลกในประเทศไทยป 2561

ในป 2560 ราคาเหลกในตลาดโลกฟนตวมาอยในระดบเดยวกบชวงป 2555 แตยงต ากวาป 2551 อยมาก ผผลตเหลกไดรบอานสงคจากราคาผลตภณฑเหลกทปรบตวเพมขน ยอดการผลตเหลกของโลกขยายตวรอยละ 5.3 ขณะทความตองการใชเหลกทวโลกขยายตวเพยงรอยละ 2.9 สะทอนปญหาก าลงการผลตสวนเกน (Excess Capacity) ของอตสาหกรรมเหลกทยงคงมอย ประเทศผผลตเหลกรายใหญยงคงมงสงออกเหลกไปเจาะตลาดทวโลก ท าใหประเทศตางๆ ใหความส าคญกบการใชมาตรการทางการคา สงผลใหภาวะการแขงขนในอตสาหกรรมเหลกมความรนแรงมากยงขน ซงอตสาหกรรมเหลกในประเทศไทยในป 2560 ทผานมากไดรบผลกระทบจากภาวะเหลกลนตลาดดวยเชนเดยวกน ซงภาวะดงกลาวไดสรางแรงกดดนและสงผลตอผผลตเหลกในประเทศตางๆ อยางมาก จนท าใหเกดการใชมาตรการตอบโตการทมตลาด Anti-dumping (AD) เพมขนจากหลายประเทศ รวมถงไทยทมการออกและการตออายมาตรการเยยวยาทางการคาทเปนมาตรการการตอบโตการทมตลาด (Antidumping measures) และมาตรการปกปองจากสนคาน าเขาทเพมขน (Safeguard measures) เพอชวยใหอตสาหกรรมภายในไดมเวลาปรบตวเพอใหสามารถแขงขนกบสนคาน าเขาทมราคาถกกวาได ในขณะทนโยบายการปรบลดก าลงการผลตของอตสาหกรรมเหลกของจน คาดวาไมสามารถชวยลดก าลงการผลตสวนเกนไดในระยะเวลาอนสน ขณะทปรมาณความตองการในการใชเหลกในประเทศจนยงไมมแนวโนมฟนตว ดงนนคาดวาผผลตเหลกในประเทศตางๆ รวมถงไทยจะเผชญกบการแขงขนจากเหลกน าเขาในป 2561 ตอไปอก


22

ส าหรบแนวโนมอตสาหกรรมเหลก สมาคมเหลกโลก หรอ Worldsteel คาดการณความตองการใชเหลกส าเรจรปของโลกป 2561 มแนวโนมขยายตว 1.6% อยท 1,648 ลานตน อตสาหกรรมเหลกโลกเขาสชวงฟนตวหลงจากทผานจดต าสดในชวงป 2558 และคาดวาความตองการใชเหลกดบของโลกจะขยายตวในระดบปานกลางในป 2561 โดยปจจยเสยงมาจากเศรษฐกจจนขยายตวในอตราทลดลง โดยสมาคมเหลกโลกคาดวาแนวโนมความตองการใชเหลกของจนป 2561 ยงคงออนตวและไมนาจะเตบโตมากกวาชวงป 2560 สาเหตหลกมาจากการทรฐบาลจนพยายามปรบสมดลทางเศรษฐกจและสนบสนนมาตรการปกปองสงแวดลอม ขณะทประเทศก าลงพฒนา เชน อยปต บราซล อารเจนตนา เมกซโก และอนเดยไดรบประโยชนจากการฟนตวของเศรษฐกจโลกและการปฏรปดานเศรษฐกจของประเทศ แมวาปทผานมาเศรษฐกจอนเดยจะชะลอตวลง แตการปฏรปเศรษฐกจของรฐบาลอนเดยจชวยเรงใหเกดการลงทนทดสงผลใหภาพรวมเศรษฐกจเตบโตในปตอๆ ไป สวนภมภาคอาเซยนยงคงเปนภมภาคทเศรษฐกจเตบโตสง โดยเฉพาะประเทศเวยดนามและฟลปปนส ขณะทประเทศไทยและมาเลเซยเศรษฐกจเตบโตในอตราทชาลง

แนวโนมเศรษฐกจไทยในป 2561 จากขอมลของส านกงานคณะกรรมการการพฒนาเศรษฐกจและสงคมแหงชาตไดประมาณการการขยายตวของ GDP ส าหรบป 2561 ไวท 3.6 – 4.6% โดยมปจจยสนบสนนจาก

การขยายตวในเกณฑดของเศรษฐกจโลกยงเปนปจจยสนบสนนภาคสงออกอยางตอเนอง

แรงขบเคลอนจากการลงทนภาครฐทมแนวโนมเรงตวขน

การปรบตวดขนของการลงทนภาคเอกชน

สาขาเศรษฐกจส าคญมแนวโนมขยายตวดตอเนองจากปกอน

การปรบตวดขนของการจางงานและฐานรายไดของประชาชนในระบบเศรษฐกจ

แตอยางไรกยงคงตองเฝาระวงถงปจจยเสยงภายนอกทส าคญทอาจสงผลกระทบตอการขยายตวของเศรษฐกจโลกและทศทางการด าเนนนโยบายการเงนของประเทศส าคญๆ ประกอบดวย

ความคบหนาของแผนการปฏรปภาษและกฎหมายงบประมาณของสหรฐฯ ซงยงมความเสยงทจะลาชา

ทศทางการด าเนนนโยบายดานการคาของสหรฐฯ และผลการเจรจา NAFTA ทอาจสงผลกระทบตอความเชอมนและเปนอปสรรคตอการขยายตวของการคาโลก

การเจรจา Brexit ซงยงมความเสยงทจะยดเยอและสงผลกระทบตอการขยายตวของเศรษฐกจ สหราชอาณาจกรและสหภาพยโรป และ

เงอนไขทางการเมองในประเทศสมาชกของสหภาพยโรป โดยเฉพาะการเมองในประเทศสเปนซงนาไปสการเลอกตงทองถนในชวงปลายป 2560 และผลการเลอกตงทวไปของอตาลในชวงเดอนพฤษภาคม 2561 รวมทงปญหาความขดแยงทางการเมองระหวางประเทศบนคาบสมทรเกาหล และปญหาความขดแยงระหวางซาอดอาระเบย อหราน และเลบานอน

ส าหรบอตสาหกรรมเหลกในประเทศไทย ทางสถาบนเหลกและเหลกกลาแหงประเทศไทย (ISIT) ไดประมาณการความตองการใชเหลกของไทยในป 2561 อยท 18.6 – 19.1 ลานตน ซงขยายตว 11.72% ถง 14.72% โดยเปนอตราทเพมขนจากปทแลวทหดตว 13.69% และจะขยายตวอยางตอเนองไปถงป 2563 โดยมปจจยสนบสนนจากการขยายตวของอตสาหกรรมปลายน าทใชเหลกเปนวตถดบ อนไดแก อตสาหกรรมกอสราง อตสาหกรรมยานยนต อตสาหกรรมเครองใชไฟฟา และอตสาหกรรมบรรจภณฑ


23

ส าหรบอตสาหกรรมเหลกในประเทศไทย ทางสถาบนเหลกและเหลกกลาแหงประเทศไทย (ISIT) ไดประมาณการความตองการใชเหลกของไทยในป 2561 อยท 18.6 – 19.1 ลานตน ซงขยายตว 11.72% ถง 14.72% โดยเปนอตราทเพมขนจากปทแลวทหดตว 13.69% และจะขยายตวอยางตอเนองไปถงป 2563 โดยมปจจยสนบสนนจากการขยายตวของอตสาหกรรมปลายน าทใชเหลกเปนวตถดบ อนไดแก อตสาหกรรมกอสราง อตสาหกรรมยานยนต อตสาหกรรมเครองใชไฟฟา และอตสาหกรรมบรรจภณฑ

แนวทางการด าเนนธรกจของบรษท

จากการคาดการณในแงบวกและแงลบของอตสาหกรรมเหลกทงในและตางประเทศ บรษทไดใหความส าคญกบปจจยพนฐานในการด าเนนธรกจเปนหลกและมกลยทธในการลดผลกระทบจากปจจยลบตางๆ โดยมงเนนในการลดตนทนการผลตและเพมยอดขาย โดยบรษทไดตงเปาทจะเพมยอดขายใหไดมากขนกวา 32% ในป 2561 เมอเทยบกบป 2560 ทผานมา โดยจะมงเนนไปทตลาดภายในประเทศเปนส าคญ ดวยการผลตทมประสทธภาพเพอมงใหเกดความเปนเลศในการด าเนนงานและสามารถสงมอบผลตภณฑทมมลคาเพมและหลากหลายใหกบลกคา ซงปรมาณการผลตทสงขนจะชวยลดการน าเขาผลตภณฑเหลกทรงแบนในประเทศได โดยบรษทตงใจจะใชประโยชนอยางเตมทจากการคาดการณการเตบโตของ GDP ในป 2561 ทเกนกวา 4%


24

ผงโครงสรางองคกร

คณะกรรมการบรษท

คณะกรรมการตรวจสอบ

คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน

คณะกรรมการบรหารความเสยง

คณะกรรมการก ากบดแลกจการทด

ประธานเจาหนาทบรหาร

ประธานเจาหนาทบรหารดานการคา

ประธานเจาหนาทบรหารดานบญชและ

การเงน

ประธานเจาหนาทบรหารดานการสอสาร

ราชการ

ประธานเจาหนาทบรหารดานสารสนเทศ

ประธานเจาหนาทบรหารดานการผลต

ประธานเจาหนาทบรหารดาน

ดแลสงคมและสงแวดลอม หนวยงานตรวจสอบภายใน

Annual Report 2017

G Steel Public Company Limited

25

คณะกรรมการบรษทและผบรหาร คณะกรรมการบรษท นายยรรยง คโรวาท อาย 79 ป ต าแหนงปจจบน ประธานกรรมการ

- กรรมการก ากบดแลกจการทด - กรรมการผมอ านาจลงนามผกพนบรษท

วนเขาด ารงต าแหนง 9 มกราคม 2560 จ านวนปทด ารงต าแหนง 1 ป การด ารงต าแหนงทส าคญในบรษททผานมา ตงแตป 2547 ถง มกราคม 2560 กรรมการ คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - หลกสตรวทยาลยปองกน ราชอาณาจกรภาครฐรวมเอกชน

รนท 5 (วปรอ. 355) - ประกาศนยบตรชนสง สาขาวชาการปกครอง

จฬาลงกรณมหาวทยาลย - ปรญญาตร สาขารฐศาสตร จฬาลงกรณมหาวทยาลย ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและทกษะ

ของการเปนกรรมการ - ประกาศนยบตร หลกสตร Role of the Chairman Program (RCP)

รนท 41/2017 สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) - ประกาศนยบตร หลกสตร Director Certification Program (DCP)

สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) - ประกาศนยบตร หลกสตร Corporate Social Responsibility (CSR)

สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน สงหาคม 2560 ถง ปจจบน กรรมการ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) มกราคม 2560 ถง สงหาคม 2560 ประธานกรรมการ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) 2547 ถง มกราคม 2560 กรรมการ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2558 ถง ปจจบน นายกกตตมศกด สมาคมเหลกแผนรดรอนไทย 2550 ถง ปจจบน อปนายกราชยานยนต สมาคมแหงประเทศไทยในพระบรมราชปถมภ 2546 ถง ปจจบน ทปรกษา บรษท เอ เอ เอส ออโต เซอรวส จ ากด 2552 ถง 2554 กรรมการผงเมอง กระทรวงมหาดไทย 2546 ถง 2550 ประธานคณะกรรมการการเลอกตง ประจ าจงหวดปทมธาน 2543 ถง ปจจบน กรรมการผจดการ บรษท เทคโนโลย โอเปอเรชน กรป จ ากด 2539 ถง 2543 ผอ านวยการองคการขนสงมวลชนกรงเทพ (ขสมก.) สดสวนการถอหนในบรษท

(ณ วนท 31 ธนวาคม 2560) - ของตนเอง (ไมม) - คสมรส/บตรทยงไมบรรลนตภาวะ (ไมม)

ความสมพนธทางครอบครวระหวางกรรมการและผบรหาร ไมม ต าแหนงในกจการทแขงขนเกยวเนองกบธรกจของบรษททอาจท าใหเกดความขดแยงทางผลประโยชน ไมม

Annual Report 2017


26

ศาสตราจารยไพจตร โรจนวานช อาย 89 ป ต าแหนงปจจบน กรรมการอสระและประธานคณะกรรมการตรวจสอบ - ประธานคณะกรรมการบรหารความเสยง วนเขาด ารงต าแหนง 22 มถนายน 2547 จ านวนปทด ารงต าแหนง 13 ป คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - ปรญญาบตรวทยาลยปองกน ราชอาณาจกร รนท 25 - ปรญญาโท สาขาการคลง Pennsylvania University, USA - ประกาศนยบตรชนสงทางการบญช (เทยบเทาปรญญาโท)

มหาวทยาลยธรรมศาสตร - ปรญญาตร สาขากฎหมาย มหาวทยาลยธรรมศาสตร - สภาวชาชพบญช (CPA-Thailand) ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและ

ทกษะของการเปนกรรมการ - ประกาศนยบตร หลกสตร Director Certification Program

(DCP) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) - ประกาศนยบตร หลกสตร Audit Committee Program

(ACP) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษท

จดทะเบยนอน

2542 - ปจจบน ประธานคณะกรรมการตรวจสอบ บรษท เอม บ เค ดเวลลอปเมนท จ ากด (มหาชน)

2542 - ปจจบน ประธานคณะกรรมการตรวจสอบ บรษท มราโมโต อเลคตรอน (ประเทศไทย) จ ากด (มหาชน)

การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2548 - ปจจบน ประธานกรรมการ

บรษท ส านกงานกฎหมายฟารอส (ประเทศไทย) จ ากด 2528 - ปจจบน ประธานกรรมการ บรษท กาญจนเจยน จ ากด สดสวนการถอหนในบรษท

(ณ วนท 31 ธนวาคม 2560) - ของตนเอง (ไมม) - คสมรส/ บตรทยงไมบรรลนตภาวะ (ไมม)


Annual Report 2017


27

นายธระพล ปสสเดจ อาย 67 ป ต าแหนงปจจบน กรรมการอสระและกรรมการตรวจสอบ

- ประธานคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน - กรรมการบรหารความเสยง วนเขาด ารงต าแหนง 21 มกราคม 2556 จ านวนปทด ารงต าแหนง 5 ป คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - MBA (Finance), University. of Detroit, Michigan, USA

- ปรญญาตรบรหารธรกจ (บญช) มหาวทยาลยเกษตรศาสตร ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและ

ทกษะของการเปนกรรมการ - ประกาศนยบตร หลกสตร Director Accreditation Program (DAP)

รน 114/2015 สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) - ประกาศนยบตร หลกสตร Advanced Audit Committee Program

(AACP) รน 18/2015 สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษท


ปจจบน ทปรกษาประธานกรรมการ บรษท ทพยประกนภย จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2555 – 2556 ประธานกรรมการ บรษท กรงไทย ไอบเจลสซง จ ากด 2552 - 2555 ประธานกรรมการตรวจสอบและกรรมการ

บรษทหลกทรพย เคท ซมโก จ ากด กรรมการ บรษท กรงไทยแลนดแอนดเฮาส จ ากด กรรมการ บรษท น าตาลไทยเอกลกษณ จ ากด อนกรรมการ คณะกรรมการพจารณา สนทรพยดอยคณภาพ (บสท.)

สดสวนการถอหนในบรษท (ณ วนท 31 ธนวาคม 2560)

- ของตนเอง (ไมม) - คสมรส/บตรทยงไมบรรลนตภาวะ (ไมม)


Annual Report 2017


28

ดร. ธรชย อรณเรองศรเลศ

อาย 40 ป

ต าแหนงปจจบน

กรรมการอสระและกรรมการตรวจสอบ

- กรรมการบรหารความเสยง - กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน

วนเขาด ารงต าแหนง

6 พฤศจกายน 2560

จ านวนปทด ารงต าแหนง 5 เดอน

คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม

คณวฒทางการศกษา - Ph.D., Management (Accounting),

Asian Institute of Technology

- บญชมหาบณฑต จฬาลงกรณมหาวทยาลย

- บญชบณฑต (เกยรตนยมอนดบสอง) มหาวทยาลยธรรมศาสตร

ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและ

ทกษะของการเปนกรรมการ

- ประกาศนยบตร หลกสตร Director Accreditation Program

(DAP) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

- ประกาศนยบตร หลกสตร Director Certification Program

(DCP) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน ไมม

การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน ไมม

สดสวนการถอหนในบรษท

(ณ วนท 31 ธนวาคม 2560)

- ของตนเอง (ไมม)

- คสมรส/บตรทยงไมบรรลนตภาวะ (ไมม)

ความสมพนธทางครอบครวระหวางกรรมการและผบรหาร ไมม

ต าแหนงในกจการทแขงขนเกยวเนองกบธรกจของบรษททอาจท าใหเกดความขดแยงทางผลประโยชน ไมม

Annual Report 2017


29

คณหญงปทมา ลสวสดตระกล

อาย 53 ป


กรรมการ - ประธานเจาหนาทบรหารดานดแลสงคมและสงแวดลอม


ป 2550 จ านวนปทด ารงต าแหนง

10 ป คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม

คณวฒทางการศกษา - ปรญญาศลปศาสตรดษฎบณฑตกตตมศกด มหาวทยาลยเทคโนโลยราชมงคลพระนคร

- ปรญญาศลปศาสตรดษฎบณฑตกตตมศกด สาขาวชาอตสาหกรรม การทองเทยว มหาวทยาลยครสเตยน

- ปรญญาดรยางคศาสตร ดษฎบณฑตกตตมศกดมหาวทยาลยมหดล - ปรญญาปรชญาดษฎบณฑตกตตมศกด สาขาการจดการ

คณะวทยาการจดการ มหาวทยาลยราชภฏล าปาง - ปรญญาปรชญาดษฎบณฑต กตตมศกดการบรหารทวไป

มหาวทยาลยรามค าแหง - ปรญญาโทวทยาศาสตรมหาบณฑต สาขาการพฒนาทรพยากรมนษย

The University of Manchester ประเทศองกฤษ - ปรญญาโท สาขาบรหารธรกจ มหาวทยาลยรามค าแหง - ปรญญาตร สาขาเศรษฐศาสตร มหาวทยาลยรามค าแหง - ประกาศนยบตร หลกสตร Wharton-NIDA Executive

Leadership Program, University of Pennsylvania - ประกาศนยบตร หลกสตรผบรหารระดบสงสถาบนวทยาการ

ตลาดทน (วตท.) รนท 5 - ประกาศนยบตร หลกสตรผบรหารกระบวนการ ยตธรรมระดบสง

(บ.ย.ส.) รนท 16 - ประกาศนยบตรหลกสตรนกบรหารระดบสงดานการพฒนาธรกจ

อตสาหกรรมและการลงทน (วธอ.) รนท 1

Annual Report 2017


30

ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและทกษะของการเปนกรรมการ

- ประกาศนยบตรหลกสตร Director Accreditation Program (DAP) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

- ประกาศนยบตรหลกสตร Director Certification Program (DCP) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

- ประกาศนยบตรหลกสตร The Role of Chairman Program (RCP) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

- ประกาศนยบตรหลกสตร Financial Statements for Directors (FSD) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน 2550 ถง ปจจบน ประธานเจาหนาทบรหารดานดแลสงคมและสงแวดลอม

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน ปจจบน กรรมการ บรษท โรงแรมอโนมา กรงเทพ จ ากด ประธานชมรมผรคณแผนดน ประธานคณะกรรมการกองทนสงเสรมงานวฒนธรรม

กรมสงเสรมวฒนธรรม กระทรวงวฒนธรรม กรรมการกลาง มลนธรามาธบด ในพระราชปถมภ สมเดจพระเทพรตนราชสดาฯ สยามบรมราชกมาร กรรมการผทรงคณวฒในคณะกรรมการบรหารสถาบน เพอการยตธรรมแหงประเทศไทย ประธานวงดรยางคฟลฮารโมนกแหงประเทศไทย ประธานทปรกษามลนธมหาอปรากรกรงเทพฯ นายกกตตมศกดและผกอตงสมาคมขบรองประสานเสยง แหงประเทศไทย นายกสมาคมแบดมนตนแหงประเทศไทยในพระบรมราชปถมภ กรรมการมลนธเพอการพฒนาการประกอบการธรกจและอตสาหกรรม ผทรงคณวฒดานการสนบสนนสงเสรมศลปน ในคณะท างานผทรงคณวฒของรฐมนตรวาการกระทรวงวฒนธรรม ทปรกษากตตมศกดประจ าคณะกรรมมาธการปฏรปกฬา

สดสวนการถอหนในบรษท (ณ วนท 31 ธนวาคม 2560)

- ของตนเอง 395,895,200 หน (รอยละ 5.78) - คสมรส/บตรทยงไมบรรลนตภาวะ 10,000,000 หน (รอยละ 0.14)


Annual Report 2017


31

นายชยณรงค มนเทยรวเชยรฉาย

อาย 73 ป

ต าแหนงปจจบน กรรมการอสระ

- ประธานคณะกรรมการก ากบดแลกจการทด

วนเขาด ารงต าแหนง ตงแตป 2543 จ านวนปทด ารงต าแหนง 13 ป การด ารงต าแหนงทส าคญในบรษททผานมา 2556 ถง สงหาคม 2560 กรรมการอสระและกรรมการตรวจสอบ คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - ปรญญาโท สาขาการจดการ Asian Institute of Management - ปรญญาตร สาขาบรหารธรกจ จฬาลงกรณมหาวทยาลย ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและ

ทกษะของการเปนกรรมการ - ประกาศนยบตร หลกสตร Director Accreditation Program

(DAP) 2004 สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน สงหาคม 2560 ถง ปจจบน ประธานกรรมการและกรรมการอสระ

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2557 ถง ปจจบน ประธานกรรมการ Salan Development Co., Ltd. 2550 ถง ปจจบน นายกสภามหาวทยาลยเซนจอหน มหาวทยาลยเซนจอหน 2545 ถง ปจจบน กรรมการ บรษท โรงแรมอโนมา กรงเทพ จ ากด 2537 ถง ปจจบน กรรมการ บรษท เซนตจอหนเพอการศกษา จ ากด สดสวนการถอหนในบรษท

(ณ วนท 31 ธนวาคม 2560) - ของตนเอง 300,000 หน (รอยละ 0.004) - คสมรส/บตรทยงไมบรรลนตภาวะ (ไมม)


Annual Report 2017


32

นางจไรรตน ปนยารชน อาย 63 ป ต าแหนงปจจบน กรรมการ - กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน วนเขาด ารงต าแหนง 11 สงหาคม 2558 จ านวนปทด ารงต าแหนง 2 ป 5 เดอน คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - ปรญญาศลปศาสตร มหาบณฑต (สาขาผน าสงคมธรกจและการเมอง)

มหาวทยาลยรงสต - ปรญญาวทยาศาสตร มหาบณฑต (เศรษฐศาสตร)

มหาวทยาลยเกษตรศาสตร - ปรญญาศลปศาสตรบณฑต (เศรษฐศาสตร)

มหาวทยาลยเกษตรศาสตร - หลกสตรการบรหารเศรษฐกจสาธารณะ ส าหรบผบรหารระดบสง

จากสถาบนพระปกเกลา ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและ

ทกษะของการเปนกรรมการ - ประกาศนยบตร หลกสตร Director Certification Program (DCP)

(41/2004) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารใน

บรษทจดทะเบยนอน

2558 – สงหาคม 2560 กรรมการ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) กรรมการก ากบดแลกจการทด บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน)

ประธานคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน)

2556 - 2558 กรรมการตรวจสอบ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2560 – ปจจบน ผพพากษาสมทบ ศาลทรพยสนทางปญญาและการคาระหวางประเทศ

กลาง 2548 - 2559 กรรมการ มลนธสงเคราะหเดกของศาลเยาวชนและครอบครว จงหวด

นนทบร 2547 - 2559 ผพพากษาสมทบ ศาลเยาวชนและครอบครว จงหวดนนทบร 2552 - 2554 กรรมการผจดการ บรรษทบรหารสนทรพยไทย 2543 - 2547 กรรมการผจดการ บรษทบรหารสนทรพยสขมวท จ ากด สดสวนการถอหนในบรษท

(ณ วนท 31 ธนวาคม 2560) - ของตนเอง 5,420 หน (รอยละ 0.00008) - คสมรส/บตรทยงไมบรรลนตภาวะ (ไมม)


Annual Report 2017


33

ผศ. โกมล วงศอภย

อาย 80 ป ต าแหนงปจจบน กรรมการ

- กรรมการผมอ านาจลงนามผกพนบรษท

วนเขาด ารงต าแหนง 11 สงหาคม 2558 จ านวนปทด ารงต าแหนง 2 ป คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - ปรญญาโท M.A. (English) Teaching), Certificate in

Intensive Linguistics, Ball University, USA - ปรญญาตรการศกษาบณฑต (กศ.บ.) มหาวทยาลยศรนครนทรวโรฒ

ประสานมตร วชาเอก ภาษาองกฤษ (English Understudies) ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและ

ทกษะของการเปนกรรมการ ไมม

การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน 2558 – สงหาคม 2560 กรรมการ และกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2552 - ปจจบน กรรมการสถานศกษาขนพนฐาน โรงเรยนวดรางบว 2542 - 2554 ผทรงคณวฒประจ าโปรแกรมวชาภาษาองกฤษ คณะมนษยศาสตร และ

สงคมศาสตร มหาวทยาลยราชภฎบานสมเดจเจาพระยา 2541 - 2546 อาจารยพเศษโปรแกรมวชาภาษาองกฤษธรกจ

มหาวทยาลยราชภฎสวนดสต 2528 - 2546 ทปรกษาฝายตางประเทศ บรษท ภรช จ ากด 2530 - 2540 ผชวยศาสตราจารยประจ าภาควชาภาษาตางประเทศ

มหาวทยาลยราชภฎบานสมเดจเจาพระยา 2535 - 2535 อาจารยพเศษคณะเทคนคการแพทย

โรงพยาบาลศรราช มหาวทยาลยมหดล สดสวนการถอหนในบรษท



Annual Report 2017


34

นายรวโซ โอกโน

อาย 74 ป


กรรมการ

- กรรมการผมอ านาจลงนามผกพนบรษท


ตงแตป 2548

จ านวนปทด ารงต าแหนง

13 ป

การด ารงต าแหนงทส าคญในบรษททผานมา

2558 – กนยายน 2560 ประธานเจาหนาทบรหาร


คณวฒทางการศกษา ปรญญาตร สาขาเศรษฐศาสตร Keio University, Japan

การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษท


2558 – กนยายน 2560 ประธานเจาหนาทบรหาร บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน)

2548 – สงหาคม 2560 กรรมการ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน)

การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน

2543 - 2547 กรรมการ Sun call Corporation

2508 - 2543 กรรมการ Itochu Corporation







Annual Report 2017


35

นายสมชย ลสวสดตระกล

อาย 55 ป

ต าแหนงปจจบน -

กรรมการ - กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน - กรรมการก ากบดแลกจการทด - ประธานเจาหนาทบรหารดานสอสารราชการ - กรรมการผมอ านาจลงนามผกพนบรษท


9 กรกฎาคม 2558

จ านวนปทด ารงต าแหนง 2 ป


คณวฒทางการศกษา - ปรญญาโท รฐศาสตร มหาวทยาลยรามค าแหง - ปรญญาตร บรหารธรกจ Northrop University, USA - Business course, Columbus Business University, USA - การบรหารธรกจสงหารมทรพย จฬาลงกรณมหาวทยาลย - ผบรหารกระบวนการยตธรรม ระดบสง วทยาลยการยตธรรม สถาบน

พฒนาขาราชการ ฝายตลาการศาลยตธรรม ส านกงานศาลยตธรรม ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและ

ทกษะของการเปนกรรมการ - ประกาศนยบตร หลกสตร Director Certification Program (DCP

162/2012), สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) - หลกสตรภมพลงแผนดน รนท 1 ผบรหารระดบสง จฬาลงกรณ

มหาวทยาลย พ.ศ. 2555

การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน

2558 ถง ปจจบน กรรมการ และกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน)

2556 ถง ปจจบน ประธานเจาหนาทบรหารดานสอสารราชการ

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน)

การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน ไมม







Annual Report 2017


36

นางสาวสนทรยา วงศศรกล อาย 50 ป ต าแหนงปจจบน กรรมการ

- กรรมการบรหารความเสยง - กรรมการผมอ านาจลงนามผกพนบรษท - ประธานเจาหนาทบรหารดานบญชและการเงน - เลขานการบรษท

วนเขาด ารงต าแหนง 20 มนาคม 2558 จ านวนปทด ารงต าแหนง 3 ป คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - บรหารธรกจมหาบณฑต สาขาการเงน สถาบนบณฑตบรหารธรกจศศนทร

จฬาลงกรณมหาวทยาลย - วทยาศาสตรมหาบณฑต สาขาวชาเทคโนโลยชวภาพ

จฬาลงกรณมหาวทยาลย - วทยาศาสตรบณฑต สาขาวชาเทคโนโลย

สถาบนเทคโนโลยพระจอมเกลาเจาคณทหารลาดกระบง ประวตการอบรมเกยวกบบทบาทหนาทและทกษะ

ของการเปนกรรมการ - ประกาศนยบตรการอบรม Strategic CFO in Capital Markets

Program รนท 5 ป 2560 ตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย - ประกาศนยบตร หลกสตร Ethical Leadership Program (ELP 2017)

สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) - ประกาศนยบตร หลกสตร Director Certification Program

(DCP 215/2015) สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD) การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน 2558 – ปจจบน กรรมการ และประธานเจาหนาทบรหารดานบญชและการเงน

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) 2548 - 2549 ผอ านวยการสนเชอบรรษทธนกจ ธนาคารซไอเอมบ ไทย จ ากด (มหาชน)

(เดมธนาคารไทยธนาคาร จ ากด (มหาชน)) 2539 - 2548 ผชวยผอ านวยการสนเชอบรรษทธนกจ

ธนาคารยโอบ จ ากด (มหาชน) (เดมธนาคารเอเชย จ ากด (มหาชน)) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2555 ถง 2557 ผแนะน าธรกจส าหรบตลาดประเทศไทย Bank of Singapore

(a Private banking of OCBC group) 2553 ถง 2555 ผอ านวยการบรหารและหวหนาฝายบรรษทธนกจ Oversea-Chinese

Banking Corporation Ltd., Bangkok Branch 2549 ถง 2553 ผอ านวยการสนเชอพาณชยธนกจ (ลกคารายใหญ) Hong Kong and

Shanghai Banking Corporation Ltd., Bangkok Branch สดสวนการถอหนในบรษท




Annual Report 2017


37

นางสาวเมธกานต ชตพงศสร

อาย 51 ป ต าแหนงปจจบน

กรรมการ - ประธานเจาหนาทบรหารดานการจดการ

วนเขาด ารงต าแหนง 2 ตลาคม 2558 จ านวนปทด ารงต าแหนง 2 ป การด ารงต าแหนงทส าคญในบรษททผานมา 2558-เมษายน 2560 ประธานเจาหนาทบรหารดานปฏบตการ 2557-2558 ผอ านวยการอาวโสฝายควบคมธรกจ 2554-2556 ผอ านวยการอาวโสฝายจดซอ คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - ปรญญาโท บรหารธรกจ จฬาลงกรณมหาวทยาลย - ปรญญาตร วทยาศาสตรบณฑต สาขาสารสนเทศ

มหาวทยาลยเทคโนโลยพระจอมเกลาธนบร การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารใน

บรษทจดทะเบยนอน

31 ตลาคม 2560 ถง ปจจบน ประธานเจาหนาทบรหารดานสารสนเทศ บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน)

2560 ถง ปจจบน กรรมการ บรษท เอเซย เมทล จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน ไมม สดสวนการถอหนในบรษท


ความสมพนธทางครอบครวระหวางกรรมการและผบรหาร เปนนองสาว คณหญงปทมา ลสวสดตระกล ต าแหนงในกจการทแขงขนเกยวเนองกบธรกจของบรษททอาจท าใหเกดความขดแยงทางผลประโยชน ไมม

Annual Report 2017


38

ผบรหาร

นายอมเรนดรา พราสาด ชาวดร

อาย 64 ป ต าแหนงปจจบน

ประธานเจาหนาทบรหาร วนเขาด ารงต าแหนง 31 ตลาคม 2560 จ านวนปทด ารงต าแหนง 5 เดอน คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม

คณวฒทางการศกษา - M.SC. Engineering, Design, Regional Engineering College Rourkela, Orissa, India

- B.SC. Engineering (Mechanical), MIT, Muzaffarpur, India - Advance Management, Project Management, Costing,

Energy Management การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน ตลาคม 2560 – ปจจบน ประธานเจาหนาทบรหาร บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน 2559 ถง 2560 Advisory Board Member, Synergy Capital, UK 2557 ถง 2560 Independent Director, RDF Power, ILFS 2558 ถง 2559 Member of “Governmental Task Force for MOU for energy

sector” 2557 ถง 2558 Principal Advisor, NMDC flat product - CSP route steel plant 2554 ถง 2556 Chairman of Bird Group of Companies, Mining 2554 ถง 2556 Chairman, RINMOIL Ferro Alloys Pvt Ltd 2554 ถง 2556 Board Member of World Steel Association 2552 ถง 2556 Chairman-cum-Managing Director, CEO and Chairman of the

Board of RINL, Director (Project), 7.3 MTPA Steel Plant 2551 ถง 2552 Executive Director, SAIL, 17 MTPA Steel Plant สดสวนการถอหนในบรษท



Annual Report 2017


39

นายวราวธ สวรรณศร

อาย 57 ป


ประธานเจาหนาทบรหารดานการผลต


20 ตลาคม 2560

จ านวนปทเปนกรรมการ

6 เดอน


คณวฒทางการศกษา - ปรญญาโท สาขาการบรหารการเงนรฐกจ

สถาบนบณฑตพฒนบรหารศาสตร

- ปรญญาตร สาขารฐศาสตร มหาวทยาลยรามค าแหง

การด ารงต าแหนงทส าคญในบรษททผานมา -

5 เมษายน 2556 – 19 ตลาคม 2560 ผจดการทวไปอาวโสฝายการผลตและซอมบ ารง

1 มนาคม 2552 – 4 เมษายน 2556 ผอ านวยการฝายทรพยากรบคคลและบรหาร







Annual Report 2017


40

นายทสซา คานธ ซาฮ

อาย 61 ป ต าแหนงปจจบน ประธานเจาหนาทบรหารดานการคา วนเขาด ารงต าแหนง 3 พฤษภาคม 2560 จ านวนปทด ารงต าแหนง 10 เดอน คณวฒทางการศกษา และประวตการอบรม คณวฒทางการศกษา - B.Sc (Hons)

- MBA (International Marketing) ประวตการอบรม - Advanced Management Training at Indian Institute of

Management, Kolkata(2010) - Specialised Training in Marketing skills, British Steel

Training Institute, U.K. (1994) - Advanced Logistics Course, Indian Institute of

Management, Ahmedabad(2006) การด ารงต าแหนงกรรมการ / ผบรหารในบรษทจดทะเบยนอน 3 พฤษภาคม 2560 ประธานเจาหนาทบรหารดานการคา บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) 2553 ถง 2559 Executive Director (Marketing),

Steel Authority of India Ltd. (SAIL), India 2559 ถง 2559 Director Commercial (Actg.),

Steel Authority of India Ltd.(SAIL), India การด ารงต าแหนงในบรษทอน / กจการอน ไมม สดสวนการถอหนในบรษท




41

โครงสรางการจดการ

ณ วนท 31 มกราคม 2561 โครงสรางการจดการบรษท ประกอบดวย คณะกรรมการบรษท และคณะอนกรรมการทงหมด 4 ชด ไดแก คณะกรรมการตรวจสอบ คณะกรรมการบรหารความเสยง คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน และคณะกรรมการก ากบดแลกจการทด โดยมขอบเขตอ านาจหนาทของคณะกรรมการแตละชด ดงน

คณะกรรมการบรษท

ค านยาม

กรรมการทไมเปนผบรหาร หมายถง กรรมการภายนอกซงไมไดมต าแหนงเปนผบรหาร หรอพนกงานประจ าของบรษท ไมไดเปนกรรมการบรหาร หรอกรรมการผมอ านาจลงนามผกพนบรษท

กรรมการทเปนผบรหาร หมายถง กรรมการทมสวนเกยวของกบการบรหารงานประจ า มอ านาจในการจดการ และมอ านาจในการลงนามผกพนบรษท

คณะกรรมการบรษท ประกอบดวย กรรมการจ านวน 12 คน ดงน

รายชอกรรมการ ต าแหนง 1. นายยรรยง(1) คโรวาท ประธานกรรมการ / กรรมการทเปนผบรหาร 2. ศาสตราจารยไพจตร โรจนวานช กรรมการอสระ / ประธานกรรมการตรวจสอบ

3. นายธระพล ปสสเดจ กรรมการอสระ / กรรมการตรวจสอบ

4. ดร. ธรชย(2) อรณเรองศรเลศ กรรมการอสระ / กรรมการตรวจสอบ 5. นายชยณรงค(3) มนเทยรวเชยรฉาย กรรมการอสระ / กรรมการทไมเปนผบรหาร

6. คณหญงปทมา ลสวสดตระกล กรรมการ / กรรมการทเปนผบรหาร 7. นายรวโซ โอกโน กรรมการ / กรรมการทเปนผบรหาร

8. นางสาวสนทรยา วงศศรกล กรรมการ / กรรมการทเปนผบรหาร 9. นายสมชย ลสวสดตระกล กรรมการ / กรรมการทเปนผบรหาร

10. นางจไรรตน ปนยารชน กรรมการ / กรรมการทไมเปนผบรหาร 11. ผศ. โกมล วงศอภย กรรมการ / กรรมการทเปนผบรหาร

12. นางสาวเมธกานต ชตพงศสร กรรมการ / กรรมการทเปนผบรหาร

หมายเหต (1) ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 1/2560 ประชมเมอวนท 9 มกราคม 2560 ไดมมตแตงตง นายยรรยง

คโรวาท ใหด ารงต าแหนงประธานกรรมการ โดยมผลตงแตวนท 9 มกราคม 2560 เปนตนไป (2) ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 10/2560 ประชมเมอวนท 6 พฤศจกายน 2560 รบทราบการลาออก

ของนายศรนทร จนตนเสร ซงมผลตงแตวนท 31 ตลาคม 2560 และไดมมตแตงตง ดร. ธรชย อรณเรองศรเลศ ด ารงต าแหนง เปนกรรมการ แทน นายศรนทร จนตนเสร ตามวาระทเหลออย และแตงตงใหเปนกรรมการอสระและกรรมการตรวจสอบ โดยใหมผลตงแตวนท 6 พฤศจกายน 2560 เปนตนไป


42

(3) นายชยณรงค มนเทยรวเชยรฉาย กรรมการอสระ กรรมการตรวจสอบ และประธานคณะกรรมการก ากบดแลกจการทด ไดมหนงสอแจงความประสงคมายงบรษท เพอขอลาออกจากการด ารงต าแหนง กรรมการตรวจสอบ แตยงคงด ารงต าแหนงกรรมการบรษท และประธานคณะกรรมการก ากบดแลกจการทดตอไป โดยมผลตงแตวนท 30 สงหาคม 2560 เปนตนไป

กรรมการผมอ านาจลงนามผกพนตามหนงสอรบรองบรษท เปนดงน

“นายยรรยง คโรวาท หรอ นายรวโซ โอกโน หรอ นางสาวสนทรยา วงศศรกล หรอ นายสมชย ลสวสดตระกล หรอ ผศ. โกมล วงศอภย กรรมการสองในหาคนนลงลายมอชอรวมกน และประทบตราส าคญของบรษท”

ขอบเขตอ านาจหนาทและความรบผดชอบของคณะกรรมการบรษท

1. จดการกจการของบรษทใหเปนไปตามกรอบของกฎหมาย วตถประสงคและขอบงคบของบรษท จรรยาบรรณทางธรกจและขอพงปฏบตในการท างานของกรรมการ ผบรหารและพนกงาน ตลอดจนมต ทประชมผถอหน ดวยความซอสตยสจรต และระมดระวงรกษาผลประโยชนของบรษท

2. ก าหนดนโยบายและทศทางการด าเนนงานของบรษท รวมทงก ากบและควบคมดแลใหฝายจดการ ด าเนนการใหเปนไปตามนโยบายทก าหนดไวอยางมประสทธภาพและประสทธผล

3. มความรบผดชอบตอผถอหนโดยสม าเสมอ และด าเนนงานโดยรกษาผลประโยชนสงสดของผถอหน ตลอดจนมการเปดเผยขอมลตอผลงทนอยางถกตอง ครบถวน มมาตรฐาน และโปรงใส

4. ก าหนดและแกไขเปลยนแปลงรายชอกรรมการผมอ านาจลงนามผกพนบรษทได 5. แตงตงคณะอนกรรมการตางๆ เพอท าหนาทชวยดแล ตดตาม และควบคมการบรหารงานของบรษทในเรอง

ทเปนสาระส าคญ ไดแก คณะกรรมการตรวจสอบ คณะกรรมการบรหารความเสยง คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน และคณะกรรมการก ากบดแลกจการทด

6. คณะกรรมการบรษทอาจมอบอ านาจเพอใหบคคลหนงหรอหลายบคคลมอ านาจกระท าการใดๆ แทนคณะกรรมการตามทคณะกรรมการเหนสมควร และภายในระยะเวลาทคณะกรรมการเหนสมควร ซงคณะกรรมการอาจยกเลกเพกถอน เปลยนแปลงหรอแกไขอ านาจนนๆ ได

7. ก าหนดวธการสรรหา และท าหนาทคดเลอก วาจาง และแตงตงบคคลทเหนสมควรใหด ารงต าแหนงเปนประธานเจาหนาทบรหาร พรอมทงก าหนดผลประโยชนตอบแทนทเหมาะสม รวมทงใหมอ านาจสงโยกยาย พกงาน และเลกจางได โดยใหรายงานตอคณะกรรมการบรษทเพอรบทราบ

8. จดท ารายงานคณะกรรมการประจ าป และรบผดชอบตอการจดท าและการเปดเผยงบการเงน เพอแสดงถงฐานะการเงน และผลการด าเนนงานในรอบปทผานมา เพอเสนอตอทประชมผถอหน

9. ประชมกนอยางนอย 3 เดอนตอครง การวนจฉยชขาดของทประชมคณะกรรมการบรษทใหถอเสยงขางมาก กรรมการซงมสวนไดสวนเสยในเรองใดเรองหนงไมมสทธออกเสยงลงคะแนนในเรองนน

10. จดใหมการประชมสามญผถอหนประจ าปภายใน 4 เดอน นบแตวนสนสดของรอบปบญชของบรษท

ทงน ในกรณทการด าเนนการเรองใดทกรรมการทานใดหรอบคคลทอาจมความขดแยง ตามประกาศส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย (ส านกงาน ก.ล.ต.) และ/หรอตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย มสวนไดสวนเสยหรอความขดแยงทางผลประโยชน บรษทก าหนดใหกรรมการทานนนไมมอ านาจอนมตการด าเนนการในเรองดงกลาว ทงนเพอผลประโยชนของบรษทและ ผถอหนโดยรวมเปนส าคญ


43

(ก) กรรมการอสระ

ค านยาม กรรมการอสระของบรษท หมายถง กรรมการทมคณสมบตดงน

1. ถอหนไมเกนรอยละ 0.5 ของจ านวนหนทมสทธออกเสยงทงหมดในบรษท บรษทยอยหรอบรษทรวม ไมเปน ผถอหน รายใหญ หรอผมอ านาจควบคม โดยใหนบรวมหนทถอโดยผทเกยวของ (ตามมาตรา 258 แหงพระราชบญญตหลกทรพยและตลาดหลกทรพย)

2. ไมเปนหรอเคยเปนกรรมการทมสวนรวมในการบรหารงาน ลกจาง พนกงาน ทปรกษาทไดเงนเดอนประจ า หรอผมอ านาจควบคมบรษท บรษทยอยหรอบรษทรวม และไมมผลประโยชนหรอสวนไดสวนเสย เวนแตจะไดพนการมลกษณะดงกลาวมาแลวเปนเวลาไมนอยกวา 3 ป

3. ไมเปนบคคลทมความสมพนธทางสายโลหตหรอโดยการจดทะเบยนตามกฎหมายในลกษณะทเปนบดามารดา คสมรส พนอง และบตร รวมทงคสมรสของบตรกบผบรหาร ผถอหนรายใหญ ผมอ านาจควบคม หรอบคคลทจะไดรบการเสนอชอเปนผบรหารหรอผมอ านาจควบคมของบรษทหรอบรษทยอย

4. ไมเปนบคคลทมหรอเคยมความสมพนธทางธรกจกบบรษท บรษทยอย บรษทรวม ผถอหนรายใหญ หรอ ผมอ านาจควบคม ในลกษณะของการใหบรการทางวชาชพ และทางธรกจการคา ซงเปนไปตามขอก าหนดของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยในเรองการท ารายการทเกยวโยงกน เวนแตจะไดพนการมลกษณะดงกลาวมาแลวเปนเวลาไมนอยกวา 3 ป

5. ไมเปนหรอเคยเปนผสอบบญชของบรษท บรษทยอย บรษทรวม ผถอหนรายใหญ หรอผมอ านาจควบคม และไมเปนผถอหน

6. ไมเปนบคคลทไดรบการแตงตงขนเพอเปนตวแทนของกรรมการของบรษท ผถอหนรายใหญ หรอผถอหนซงเปนผเกยวของกบผถอหนรายใหญ

7. ไมมลกษณะอนใดทท าใหไมสามารถใหความเหนอยางเปนอสระได 8. สามารถท าหนาทคมครองผลประโยชนของผถอหนทกรายอยางเทาเทยมกน และดแลมใหเกดรายการทม

ความขดแยงทางผลประโยชนระหวางบรษทกบบคคลทเกยวของกน และสามารถเขารวมประชมคณะกรรมการบรษทเพอตดสนใจในกจกรรมทส าคญของบรษทได

อนง การก าหนดนยามกรรมการอสระของบรษทดงกลาว ไดมการปรบปรงแกไขใหมความเครงครดมากกวาทก าหนดโดยส านกงาน ก.ล.ต.

หลกเกณฑในการคดเลอกกรรมการอสระ

บรษทมหลกเกณฑคดเลอกกรรมการอสระ โดยสรรหาผทมความสามารถ มประสบการณ เขาใจธรกจทเกยวของกบธรกจของบรษท ทงยงเปนผมวสยทศนและมเวลาเพยงพอในการปฏบตหนาท รวมทงมคณสมบตตามประกาศ ระเบยบ ขอก าหนดทเกยวของกบทางการ และขอเชญทานเหลานนเขาเปนกรรมการอสระของบรษท ซงบรษทเหนวากรรมการอสระขางตนสามารถใชความร ความสามารถ เพอใหขอคดเหนทเปนประโยชนอยางเหมาะสมกบการด าเนนธรกจของบรษท


44

คณะกรรมการบรษท ประกอบดวย ประธานกรรมการ กรรมการอสระจ านวน 3 คน กรรมการทเปนผบรหารจ านวน 7 คน และกรรมการทไมเปนผบรหารจ านวน 2 คน รวมเปนคณะกรรมการบรษทจ านวน 12 คน กรรมการทเปนผบรหาร เปนผทมความรความสามารถใหความเหนดานธรกจอตสาหกรรมเหลกในเชงลก และวางแผนกลยทธในการด าเนนธรกจ ในขณะทกรรมการอสระและกรรมการทไมเปนผบรหาร เปนผทมความรอบรในดานอตสาหกรรมโดยรวม การเงน การธนาคาร การบรหารสนทรพย การตรวจสอบ กฎหมาย และความรทางธรกจดานอนๆ ท าใหการแสดงความคดเหนในทประชมของคณะกรรมการบรษทเปนไปอยางสรางสรรค โดยการพจารณาตดสนใจของคณะกรรมการยดถอผลประโยชนของบรษทเปนสงส าคญ

(ข) คณะกรรมการตรวจสอบ ค านยาม

กรรมการตรวจสอบ หมายถง ผไดรบการแตงตงจากคณะกรรมการบรษทหรอผถอหนของบรษทใหเปนกรรมการตรวจสอบ โดยกรรมการตรวจสอบจะตองเปนกรรมการอสระ ไมเปนกรรมการทไดรบมอบหมายจากคณะกรรมการบรษทใหตดสนใจในการด าเนนกจการของบรษท บรษทใหญ บรษทยอย บรษทรวม บรษทยอยล าดบเดยวกน หรอนตบคคลทอาจมความขดแยง และไมเปนกรรมการของบรษทใหญ บรษทยอย และบรษทยอยล าดบเดยวกน ตลอดจนมคณสมบตและหนาทในลกษณะเดยวกบทก าหนดไวในประกาศของส านกงาน ก.ล.ต. และขอบงคบตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย วาดวยคณสมบตและขอบเขตการด าเนนงานของคณะกรรมการตรวจสอบ และจะตองมความรและประสบการณเพยงพอทจะสามารถท าหนาทสอบทานความนาเชอถอของงบการเงนได รวมทงการท าหนาทอนในฐานะกรรมการตรวจสอบ

โดยคณะกรรมการบรษทเหนวา กรรมการตรวจสอบทกคนมคณสมบตตามนยามทบรษทก าหนดขน และเปนไปตามขอก าหนดของส านกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และทประชมคณะกรรมการตรวจสอบเหนวา ศาสตราจารยไพจตร โรจนวานช เปนผทมความรความเชยวชาญในดานบญชและการเงน และมประสบการณดานการตรวจสอบมาเปนระยะเวลายาวนาน ซงเพยงพอทจะท าหนาทในการสอบทานความนาเชอถอของงบการเงนไดเปนอยางด จงมมตแตงตงใหเปนประธานคณะกรรมการตรวจสอบ พรอมกบไดเปดเผยประวตของ ศาสตราจารยไพจตร โรจนวานช ไวในหนงสอรบรองประวตของกรรมการตรวจสอบทไดน าสงใหตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยในป 2551 ตามระเบยบใหมเพมเตมแลว

ณ วนท 31 มกราคม 2561 คณะกรรมการตรวจสอบ ประกอบดวยกรรมการอสระจ านวน 3 คน มวาระการด ารงต าแหนงคราวละ 3 ป ดงมรายนามตอไปน

รายชอกรรมการ ต าแหนง 1. ศาสตราจารยไพจตร โรจนวานช ประธานคณะกรรมการตรวจสอบ

2. นายธระพล ปสสเดจ กรรมการตรวจสอบ 3. ดร. ธรชย(1) อรณเรองศรเลศ กรรมการตรวจสอบ


45

หมายเหต 1) ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 10/2560 ประชมเมอวนท 6 พฤศจกายน 2560 ไดมมตแตงตง ดร. ธรชย

อรณเรองศรเลศ ใหด ารงต าแหนง กรรมการอสระ และกรรมการตรวจสอบ โดยมผลตงแตวนท 6 พฤศจกายน 2560 เปนตนไป

2) นายชยณรงค มนเทยรวเชยรฉาย ไดหนงสอแจงความประสงคมายงบรษท เพอขอลาออกจากการด ารงต าแหนง กรรมการตรวจสอบ โดยมผลตงแตวนท 30 สงหาคม 2560 เปนตนไป

3) กรรมการตรวจสอบทง 3 ทาน เปนกรรมการตรวจสอบทมความรและประสบการณเพยงพอในการสอบทาน งบการเงนของบรษท

ขอบเขตอ านาจหนาทของคณะกรรมการตรวจสอบ

1. สอบทานใหบรษทมการรายงานทางการเงนอยางถกตองและเพยงพอ 2. สอบทานใหบรษทมระบบการควบคมภายใน (Internal Control) และระบบการตรวจสอบภายใน (Internal

Audit) ทเหมาะสมและมประสทธผล และพจารณาความเปนอสระของหนวยงานตรวจสอบภายใน ตลอดจนใหความเหนชอบในการพจารณาแตงตง โยกยาย เลกจางหวหนาหนวยงานตรวจสอบภายใน หรอหนวยงานอนใดทรบผดชอบเกยวกบการตรวจสอบภายใน

3. สอบทานใหบรษทปฏบตตามกฎหมายวาดวยหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ขอก าหนดของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และกฎหมายทเกยวของกบธรกจของบรษท

4. พจารณา คดเลอก เสนอแตงตงบคคลซงมความเปนอสระเพอท าหนาทเปนผสอบบญชของบรษท และเสนอคาตอบแทนของบคคลดงกลาว รวมทงเขารวมประชมกบผสอบบญชโดยไมมฝายจดการเขารวมประชมดวยอยางนอยปละ 1 ครง

5. พจารณารายการทเกยวโยงกนหรอรายการทอาจมความขดแยงทางผลประโยชนใหเปนไปตามกฎหมายและขอก าหนดของตลาดหลกทรพยฯ ทงน เพอใหมนใจวารายการดงกลาวสมเหตสมผลและเปนประโยชนสงสดตอบรษท

6. จดท ารายงานของคณะกรรมการตรวจสอบโดยเปดเผยไวในรายงานประจ าปของบรษท ซงรายงานดงกลาวตองลงนามโดยประธานคณะกรรมการตรวจสอบ และตองประกอบดวยขอมลอยางนอยดงตอไปน ก) ความเหนเกยวกบความถกตอง ครบถวน เปนทเชอถอไดของรายงานทางการเงนของบรษท ข) ความเหนเกยวกบความเพยงพอของระบบควบคมภายในของบรษท ค) ความเหนเกยวกบการปฏบตตามกฎหมายวาดวยหลกทรพยและตลาดหลกทรพย ขอก าหนดของ

ตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย หรอกฎหมายทเกยวของกบธรกจของบรษท ง) ความเหนเกยวกบความเหมาะสมของผสอบบญช จ) ความเหนเกยวกบรายการทอาจมความขดแยงทางผลประโยชน ฉ) จ านวนการประชมคณะกรรมการตรวจสอบ และการเขารวมประชมของกรรมการตรวจสอบแตละ

ทาน


46

ช) ความเหนหรอขอสงเกตโดยรวมทคณะกรรมการตรวจสอบไดรบจากการปฏบตหนาทตามกฎหมาย (Charter)

ซ) รายการอนทเหนวาผถอหนและผลงทนทวไปควรทราบ ภายใตขอบเขตหนาทและความรบผดชอบทไดรบมอบหมายจากคณะกรรมการบรษท

7. สอบทานมาตรการของบรษท ในการจดการการตอตานทจรตและการตดสนบน ซงเปนสวนหนงของการก ากบดแลกจการทดตามแนวทางของสมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย

8. ปฏบตการอนใดตามทคณะกรรมการของบรษทมอบหมายดวยความเหนชอบจากคณะกรรมการตรวจสอบ 9. คณะกรรมการตรวจสอบมความรบผดชอบตอคณะกรรมการบรษทตามหนาท และความรบผดชอบทไดรบ

มอบหมายจากคณะกรรมการบรษท และตองรายงานผลการปฏบตงาน รวมถงขอเสนอแนะและสงทตรวจพบใหคณะกรรมการบรษททราบอยางนอยปละ 2 ครง

ทงน ในกรณทการด าเนนการเรองใดทกรรมการทานใดหรอบคคลทอาจมความขดแยง มสวนไดสวนเสยหรอ มความขดแยงทางผลประโยชนกบบรษทหรอบรษทยอย การไดมาหรอจ าหนายไปซงสนทรพยของบรษทจดทะเบยน รวมถงรายการทเกยวโยงกน (ถาม) ตามประกาศส านกงาน ก.ล.ต. และหรอตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย โดยคณะกรรมการตรวจสอบจะตองน าเสนอเรองดงกลาวตอคณะกรรมการบรษท และ/หรอทประชมผถอหน เพอใหพจารณาและอนมตรายการดงกลาวภายใตขอบงคบหรอประกาศหรอกฎหมายทเกยวของ

(ค) คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน

ค านยาม

กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนของบรษท หมายถง ผไดรบการแตงตงจากคณะกรรมการบรษทให

เปนกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน โดยผเปนประธานคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนจะตองเปนกรรมการอสระ และในคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนจะตองเปนกรรมการอสระไมนอยกวา 2 ใน 3 คน เพอความโปรงใสและเปนอสระในการปฏบตหนาท นอกจากนจะตองมความรและประสบการณเพยงพอทจะสามารถท าหนาทในการสรรหากรรมการและผบรหารระดบสงของบรษท รวมทงการท าหนาทอนในฐานะกรรมการสรรหา และก าหนดคาตอบแทนกรรมการ รวมทงการท าหนาทอนในฐานะกรรมการสรรหา ทงน ตองค านงถงคณสมบตตามนยามทบรษทก าหนดขน และเปนไปตามหลกการก ากบดแลกจการทดทก าหนดโดยตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

ณ วนท 31 มกราคม 2561 คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน ประกอบดวยกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน จ านวน 4 คน มวาระการด ารงต าแหนงคราวละ 3 ป ดงน

รายชอกรรมการ ต าแหนง 1. นายธระพล ปสสเดจ ประธานคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน 2. ดร. ธรชย อรณเรองศรเลศ กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน 3. นายสมชย ลสวสดตระกล กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน 4. นางจไรรตน ปนยารชน กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน


47

ขอบเขตอ านาจหนาทของคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน 1. ก าหนดหลกเกณฑและนโยบายในการสรรหากรรมการบรษท คณะอนกรรมการชดตางๆ และประธานเจาหนาท

บรหาร 2. พจารณาและสรรหากรรมการบรษท คณะอนกรรมการชดตางๆ และประธานเจาหนาทบรหาร โดยพจารณา

จากบคคลทเหมาะสมทจะมาด ารงต าแหนงดงกลาว เพอเสนอคณะกรรมการบรษทพจารณาอนมต และ/หรอเสนอตอทประชมผถอหนอนมตแลวแตกรณ

3. ก าหนดหลกเกณฑและนโยบายในการก าหนดคาตอบแทนของคณะกรรมการบรษท คณะอนกรรมการชดตางๆ และประธานเจาหนาทบรหาร เพอเสนอใหคณะกรรมการบรษทพจารณาอนมต และ/หรอเสนอตอทประชมผถอหนอนมตแลวแตกรณ

4. ก าหนดคาตอบแทนทจ าเปนและเหมาะสมของคณะกรรมการบรษท คณะอนกรรมการชดตางๆ และประธานเจาหนาทบรหารของบรษทในแตละป

5. คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนตองรายงานผลการประชมหรอรายงานอนใด ทเหนวาคณะกรรมการบรษทควรทราบตอคณะกรรมการบรษท

6. ปฏบตการอนใดตามทคณะกรรมการบรษทมอบหมาย

(ง) คณะกรรมการก ากบดแลกจการทด

ค านยาม

กรรมการก ากบดแลกจการทด

กรรมการก ากบดแลกจการทดของบรษท หมายถง ผไดรบการแตงตงจากคณะกรรมการบรษทใหเปนกรรมการก ากบดแลกจการทด โดยผเปนประธานคณะกรรมการก ากบดแลกจการทดจะตองเปนกรรมการอสระ และมความรอยางเพยงพอเรองการปฏบตตามเกณฑการก ากบดแลกจการทด เพอใหสามารถปฏบตไดตามหลกการก ากบดแลกจการทดทก าหนดขนโดยตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

ณ วนท 31 มกราคม 2561 คณะกรรมการก ากบดแลกจการทดประกอบดวยกรรมการก ากบดแลกจการทด จ านวน 3 คน มวาระการด ารงต าแหนงคราวละ 3 ป ดงน

รายชอกรรมการ ต าแหนง 1. นายชยณรงค มนเทยรวเชยรฉาย ประธานคณะกรรมการก ากบดแลกจการทด 2. นายยรรยง คโรวาท กรรมการก ากบดแลกจการทด 3. นายสมชย ลสวสดตระกล กรรมการก ากบดแลกจการทด

ขอบเขตอ านาจหนาทของคณะกรรมการก ากบดแลกจการทด

1. เสนอและทบทวนนโยบาย การก ากบดแลกจการทดของบรษทตอคณะกรรมการบรษท 2. พฒนาและทบทวนกระบวนการหรอแนวปฏบต ในการก ากบดแลกจการทด เพอน าเสนอหรอแนะน าตอ

คณะกรรมการบรษท 3. ตดตามดแลการปฏบตงานของฝายจดการ ใหเปนไปตามนโยบายและแนวปฏบตในการก ากบดแลกจการทด

ของบรษท ทไดรบอนมตจากคณะกรรมการบรษท 4. ปฏบตการอนใดตามทคณะกรรมการบรษทมอบหมายอนเกยวเนองกบการก ากบดแลกจการทด 5. รายงานผลการด าเนนงานเกยวกบการก ากบดแลกจการของบรษทตอคณะกรรมการบรษท


48

(จ) คณะกรรมการบรหารความเสยง

ค านยาม

กรรมการบรหารความเสยง กรรมการบรหารความเสยงของบรษท หมายถง ผไดรบการแตงตงจากคณะกรรมการบรษทใหเปน

กรรมการบรหารความเสยง เพอท าหนาทในการทบทวนระบบและประเมนประสทธผลของการจดการความเสยง รายงานความคบหนาของลกษณะความเสยง รวมทงแนวทางการบรหารจดการความเสยงตอคณะกรรมการตรวจสอบภายในระยะเวลาทก าหนด เพอเกดประโยชนสงสดตอบรษท

ณ วนท 31 มกราคม 2561 คณะกรรมการบรหารความเสยง ประกอบดวย กรรมการบรหารความเสยง จ านวน 4 คน ดงมรายนามตอไปน

รายชอกรรมการ ต าแหนง

1. ศาสตราจารยไพจตร โรจนวานช ประธานคณะกรรมการบรหารความเสยง 2. นายธระพล ปสสเดจ กรรมการบรหารความเสยง 3. ดร. ธรชย อรณเรองศรเลศ กรรมการบรหารความเสยง 4. นางสาวสนทรยา วงศศรกล กรรมการบรหารความเสยง

ขอบเขตอ านาจหนาทของคณะกรรมการบรหารความเสยง

1. ก าหนดนโยบายในการบรหารจดการความเสยงใหครอบคลมทงองคกร 2. ทบทวนระบบและประเมนประสทธผลของการจดการความเสยงอยางนอยปละ 4 ครง และในทกๆ

ระยะเวลาทพบวาระดบความเสยงมการเปลยนแปลง ซงรวมถงการใหความส าคญกบสญญาณเตอนภยลวงหนา และรายการผดปกตทงหลาย

3. รายงานความคบหนาของลกษณะความเสยง และแนวทางการบรหารจดการความเสยงตอคณะกรรมการตรวจสอบภายในระยะเวลาทก าหนด เพอเกดประโยชนสงสดตอบรษท

ผบรหาร

ณ วนท 31 มกราคม 2561 คณะผบรหารของบรษท ประกอบดวย

ล าดบ รายชอผบรหาร ต าแหนง 1. คณหญงปทมา ลสวสดตระกล ประธานเจาหนาทบรหารดานดแลสงคมและสงแวดลอม 2. นายอมเรนดรา พราสาด ชาวดร ประธานเจาหนาทบรหาร 3. นายวราวธ สวรรณศร ประธานเจาหนาทบรหารดานการผลต 4. นายทสซา คานธ ซาฮ ประธานเจาหนาทบรหารดานการคา 5. นางสาวสนทรยา วงศศรกล ประธานเจาหนาทบรหารดานบญชและการเงน 6. นายสมชย ลสวสดตระกล ประธานเจาหนาทบรหารดานการสอสารราชการ 7. นางสาวเมธกานต ชตพงศสร ประธานเจาหนาทบรหารดานการจดการ


49

ขอบเขตอ านาจหนาทของประธานเจาหนาทบรหาร

1. ก าหนดแผนธรกจ แผนการลงทน และแผนงบประมาณประจ าป เพอเสนอขออนมตตอคณะกรรมการบรหาร และ/หรอคณะกรรมการบรษท

2. ด าเนนงานของบรษทใหเปนไปตามกรอบของกฎหมาย วตถประสงคและขอบงคบของบรษท จรรยาบรรณทางธรกจและขอพงปฏบตในการท างานของกรรมการ ผบรหารและพนกงาน ตลอดจนมตทประชมคณะกรรมการบรษท ดวยความซอสตยสจรต และระมดระวงรกษาผลประโยชนของบรษท

3. รบผดชอบการบรหารจดการโดยรวม และพจารณานโยบายการบรหารงานดานตางๆ ของบรษทเพอใหการด าเนนงานของบรษทบรรลเปาหมายทก าหนดไว ภายใตกรอบนโยบาย แผนธรกจ และแผนงบประมาณทไดรบการอนมตจากคณะกรรมการบรษท

4. พจารณาอนมตใหด าเนนการ หรออนมตการใชจายเงนเพอการด าเนนการตางๆ ตามระเบยบอ านาจอนมตของบรษท หรอตามงบประมาณรายจายประจ าปทคณะกรรมการบรษทอนมตไวแลว

5. สรรหา วาจาง แตงตง สบเปลยน โอนยาย พกงาน และเลกจางผบรหารและพนกงานในทกต าแหนง รวมถงการก าหนดขอบเขตอ านาจหนาท และผลประโยชนตอบแทนทเหมาะสม ส าหรบต าแหนงระดบเทยบเทาตงแตผอ านวยการอาวโสขนไป ใหรายงานตอคณะกรรมการบรษทเพอรบทราบ สวนต าแหนงระดบเทยบเทาผบรหารส านกตรวจสอบภายใน ใหด าเนนการภายใตความเหนของคณะกรรมการตรวจสอบ

6. แตงตงผมอ านาจลงนามในเอกสารตางๆ ของบรษททงดานบญช การเงน การสงซอ การผลต การขาย และการบรหารทวไป รวมทงเอกสารส าคญอนๆ

7. ก าหนด เปลยนแปลง แกไข และยกเลกกฎระเบยบ ค าสง ประกาศ ขอบงคบ บทลงโทษ รวมทงระบบควบคมภายใน เพอใชเปนแนวทางการปฏบตงานของพนกงานทกคน และเพอใหการบรหารจดการภายในองคกรเปนไปตามนโยบายทบรษทก าหนด

8. แตงตงทปรกษาดานตางๆ ทจ าเปนตอการด าเนนงานเพอประโยชนตอบรษท ทงน รวมถงมอ านาจในการแตงตงทนายความเพอฟองรองด าเนนคด หรอเขาสคดทเกยวของกบบรษท

9. มอบหมายเพอใหบคคลอนปฏบตงานหรอกระท าการอยางหนงอยางใดแทนตนตามทเหนสมควร และสามารถยกเลกเพกถอนเปลยนแปลงหรอแกไขอ านาจนนๆ ได

10. รายงานผลการด าเนนงาน ความคบหนาของโครงการตางๆ ตลอดจนสถานะทางการเงนตอคณะกรรมการบรหาร และคณะกรรมการบรษท

11. ด าเนนการอนๆ ตามทคณะกรรมการบรหาร หรอคณะกรรมการบรษทมอบหมาย

ทงน ในกรณทการด าเนนการเรองใดทประธานเจาหนาทบรหาร หรอบคคลทอาจมความขดแยง มสวนไดสวนเสยหรอความขดแยงทางผลประโยชน ประธานเจาหนาทบรหารไมมอ านาจอนมตการด าเนนการในเรองดงกลาว


50

การสรรหากรรมการ ประธานเจาหนาทบรหาร และผบรหาร

(1) การสรรหากรรมการและประธานเจาหนาทบรหาร

เมอต าแหนงกรรมการหรอประธานเจาหนาทบรหารของบรษทวางลง คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนมหนาทคดเลอก สรรหา บคคลทสมควรไดรบการเสนอชอเปนกรรมการหรอประธานเจาหนาทบรหาร โดยคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนจะพจารณาคดสรรบคคลผทมคณวฒ ความร ความสามารถ ประสบการณ และคณสมบตเฉพาะในดานตางๆ ทคณะกรรมการยงขาดอย และจ าเปนตอการด าเนนธรกจของบรษทกอนเปนล าดบ โดยคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนจะพจารณาจากคณสมบตดงตอไปน

1. มคณสมบตสอดคลองตามพระราชบญญตบรษทมหาชน พ.ศ. 2535 มาตรา 68 และตามประกาศ หรอกฎระเบยบของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และส านกงาน ก.ล.ต. รวมถงขอบงคบของบรษท

2. เปนผมความร ความสามารถ มประสบการณทหลากหลาย และมคณสมบตเฉพาะในดานตางๆ ทเปนประโยชนตอการด าเนนงานของบรษทใหมประสทธภาพ

3. เปนผมคณลกษณะทสงเสรมดานการก ากบดแลกจการทด อาท มคณธรรมจรยธรรม มความเปนอสระ กลาแสดงความคดเหน มความคดสรางสรรค ปฏบตหนาทดวยความระมดระวงและความซอสตย รวมถงมความทมเทอทศเวลาใหกบบรษทอยางเตมท

(2) การสรรหากรรมการ (กรณทออกจากต าแหนงตามวาระตามกฎหมาย)

การเลอกตงกรรมการบรษททดแทนกรรมการทตองออกจากต าแหนงเมอครบวาระจะตองไดรบการอนมตแตงตงจากทประชมสามญผถอหนประจ าป ดวยคะแนนเสยงขางมากของผถอหนทมาประชมและมสทธออกเสยง ซงมหลกเกณฑและวธการเลอกตงกรรมการดงตอไปน

1. ผถอหนคนหนงมคะแนนเสยงเทากบหนงหนตอหนงเสยง 2. ผถอหนแตละคนจะตองใชคะแนนเสยงทมอยทงหมดตามขอ 1 ในการเลอกตงบคคลคนเดยว หรอหลายคน

เปนกรรมการกได แตจะแบงคะแนนเสยงใหแกผใดมากนอยกวากนไมได 3. บคคลทไดรบคะแนนเสยงสงสดตามล าดบลงมา เปนผไดรบการเลอกตงเปนกรรมการเทาจ านวนกรรมการท

จะพงม หรอจะพงเลอกตงในครงนน ในกรณทบคคลซงไดรบการเลอกตงในล าดบถดลงมามคะแนนเสยงเทากนเกนจ านวนกรรมการทจะพงม หรอจะเลอกตงในครงนน ใหผเปนประธานเปนผออกเสยงชขาด

นอกจากนการเลอกตงกรรมการแทนต าแหนงทวางลงในกรณอนทมใชเนองมาจากการครบวาระตามกฎหมาย จะตองไดรบอนมตจากทประชมคณะกรรมการบรษท ดวยคะแนนเสยงไมต ากวาสองในสามของจ านวนกรรมการทยงเหลออย ทงนบคคลทเขามาเปนกรรมการแทนทจะตองมวาระการด ารงต าแหนงเทากบวาระเดมทเหลออยของกรรมการทออกไป

ส าหรบในกรณกรรมการลาออก ซงขอบงคบของบรษทก าหนดให คณะกรรมการบรษทแตงตงกรรมการแทนได


51

(3) การสรรหาผบรหาร

ประธานเจาหนาทบรหารไดรบมอบอ านาจใหเปนผพจารณาสรรหาและแตงตงบคคลทมคณสมบตเหมาะสม ทงดานคณวฒ ความร ความสามารถ และประสบการณในการด าเนนธรกจ โดยจะด าเนนการคดเลอกตามระเบยบเกยวกบการบรหารทรพยากรบคคล โดยถาเปนต าแหนงระดบเทยบเทาตงแตผอ านวยการอาวโสขนไปจะรายงานตอคณะกรรมการบรษทเพอรบทราบ ส าหรบต าแหนงผบรหารส านกตรวจสอบภายใน จะตองไดรบความเหนชอบจากคณะกรรมการตรวจสอบกอน

เลขานการบรษท

ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 6/2560 ซงประชมเมอวนศกรท 14 กรกฎาคม 2560 ไดมมตแตงตงให นางสาวสนทรยา วงศศรกล กรรมการ และประธานเจาหนาทบรหารดานบญชและการเงน ด ารงต าแหนง เลขานการบรษท ตงแตวนท 17 กรกฎาคม 2560 เปนตนไป เพอใหค าแนะน าดานกฎหมาย และกฎเกณฑตางๆ ทคณะกรรมการบรษทจะตองทราบ และปฏบตหนาทในการดแลกจการของคณะกรรมการบรษท รวมทงประสานงานและตดตามใหมการปฏบตตามมตของคณะกรรมการบรษท

ขอบเขตอ านาจหนาทและความรบผดชอบของเลขานการบรษท

1) ใหค าแนะน าเบองตนแกกรรมการเกยวกบขอกฎหมาย ระเบยบและขอบงคบของบรษทใหสอดคลองกบขอพงปฏบตตามหลกการก ากบดแลกจการทด ตลอดจนตดตามใหมการปฏบตอยางถกตองและสม าเสมอ

2) จดการประชมคณะกรรมการบรษท คณะอนกรรมการ และประชมผถอหนใหเปนไปตามกฎหมาย ขอบงคบของบรษท และขอปฏบตตางๆ รวมถงการปฏบตตามนโยบายการก ากบดแลกจการทดของบรษท และตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

3) ดแลใหมการเปดเผยขอมลและรายงานสารสนเทศตอหนวยงานราชการทรบผดชอบตามระเบยบและขอก าหนดของหนวยงานทเกยวของ รวมถงการตดตอสอสารกบผถอหนและดแลผถอหนอยางเหมาะสม

4) จดท าและเกบรกษาเอกสารดงตอไปน ก) ทะเบยนกรรมการ ข) หนงสอนดประชมคณะกรรมการ รายงานการประชมคณะกรรมการบรษท และรายงานประจ าป

ของบรษท ค) หนงสอนดประชมผถอหนและรายงานการประชมผถอหน

5) เกบรกษารายงานการมสวนไดสวนเสยทรายงานโดยกรรมการหรอผบรหาร 6) สนบสนนงานของคณะกรรมการบรษทตามทไดรบมอบหมาย 7) ด าเนนการอนๆ ตามทคณะกรรมการก ากบตลาดทนของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยก าหนด


52

คาตอบแทนคณะกรรมการบรษทและผบรหาร

ส าหรบในป 2560 ทประชมคณะกรรมการก าหนดคาตอบแทนไดพจารณาแลว โดยค านงถงความเหมาะสมกบภาระหนาท ความรบผดชอบทไดรบมอบหมาย และเทยบเคยงไดกบคาตอบแทนกรรมการในบรษทจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยทอยในอตสาหกรรมและธรกจทมขนาดใกลเคยงกน ตลอดจนค านงถงผลประกอบการ ผลงาน สภาพแวดลอมทางธรกจ และภาวะเศรษฐกจโดยรวมแลว คณะกรรมการก าหนดคาตอบแทนจงมมตก าหนดคาตอบแทนคณะกรรมการส าหรบป 2560 ไวในอตราเดยวกบป 2559 โดยมรายละเอยดคาตอบแทนกรรมการดงน

ตารางคาตอบแทนคณะกรรมการส าหรบป 2560

ต าแหนง

คาตอบแทน ประจ า

ต าแหนง (บาท/เดอน)

คาตอบแทน รายเดอน

(บาท/เดอน)

คาเบยประชม (บาท/ครง)

ประธานกรรมการ 60,000 - 6,250

กรรมการ - 20,000 5,000

ประธานกรรมการตรวจสอบ 60,000 - 6,250

กรรมการตรวจสอบ - 20,000 5,000

ประธานคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน - - 6,250

กรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน - - 5,000

ประธานคณะกรรมการก ากบดแลกจการทด - - 6,250

กรรมการก ากบดแลกจการทด - - 5,000

คาตอบแทนอนๆ - - -

หมายเหต 1) คณะกรรมการบรหารความเสยง ไมไดรบคาตอบแทนในรปเงนเดอน และคาเบยประชม 2) กรรมการทด ารงต าแหนงผบรหาร หรอพนกงานในบรษท และไดรบคาตอบแทนในรปเงนเดอน จงไมไดรบ

คาบ าเหนจ และคาเบยประชม


53

คาตอบแทนกรรมการแยกรายบคคล ส าหรบป 2560

รายชอกรรมการ บ าเหนจกรรมการ

(บาท)

คาเบยประชม (บาท) รวม (บาท) คณะกรรมการบรษท คณะกรรมการตรวจสอบ คณะกรรมการสรรหาและ

ก าหนดคาตอบแทน 1. นายยรรยง คโรวาท 720,000 80,000 - - 800,000 2. ศาสตราจารยไพจตร โรจนวานช 720,000 65,000 56,250 - 841,250 3. นายธระพล ปสสเดจ 240,000 65,000 45,000 6,250 356,250 4. ดร. ธรชย(1) อรณเรองศรเลศ 40,000 15,000 10,000 - 65,000 5. คณหญงปทมา(2) ลสวสดตระกล - - - - - 6. นายชยณรงค มนเทยรวเชยรฉาย 240,000 60,000 30,000 - 330,000 5. นางสาวสนทรยา(2) วงศศรกล - - - - 6. นายรวโซ(2) โอกโน - - - 9. นางจไรรตน ปนยารชน 240,000 60,000 - - 300,000 10. นายสมชย(2) ลสวสดตระกล - - - - 11. ผศ. โกมล วงศอภย 240,000 65,000 - - 305,000 12. นางสาวเมธกานต(2) ชตพงศสร - - - -

รวมทงสน 2,440,000 410,000 141,250 6,250 2,997,500

หมายเหต 1. ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 10/2560 ประชมเมอวนท 6 พฤศจกายน 2560 ไดมมตแตงตง ดร. ธรชย อรณเรองศรเลศ ใ หด ารงต าแหนง กรรมการอสระ และกรรมการ

ตรวจสอบ โดยมผลตงแตวนท 6 พฤศจกายน 2560 เปนตนไป 2. กรรมการทด ารงต าแหนงผบรหาร หรอพนกงานในบรษท และไดรบคาตอบแทนในรปเงนเดอน จงไมไดรบคาบ าเหนจและคาเบยประชม

* นายศรนทร จนตนเสร ไดแจงความประสงคลาออกจากกรรมการ ซงมผลตงแตวนท 31 ตลาคม 2560 ทงนไดรบคาตอบแทนกรรมการ ตงแตวนท 1 มกราคม 2560 ถงวนท 31 ตลาคม 2560 เปนจ านวนเงนคาตอบแทนดงน คาบ าเหนจกรรมการ 200,000 บาท และคาเบยประชมกรรมการ 35,000 บาท


54

คาตอบแทนทเปนตวเงนของผบรหารของบรษทในรปของเงนเดอนและอนๆ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560

หน วย : ลานบาท ป 2560 (31 ธนวาคม 2560) ป 2559 (31 ธนวาคม 2559) เงนเดอนและโบนส 15 15 คาเบยประชมและผลประโยชนอนๆ 4 4 อนๆ 0 0 รวม 19 19


(1) คาตอบแทนผบรหาร ประกอบดวย คาตอบแทนของผบรหาร จ านวน 5 ราย

บคลากร

จ านวนบคลากร

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทมพนกงานรวม 651 คน มคาตอบแทนพนกงาน จ านวนพนกงานในแตละฝายมดงตอไปน

ฝาย จ านวนพนกงาน

ฝายบรหาร 15

ฝายทรพยากรบคคลและธรการ 30

ฝายบญช การเงน และคลงวสด 47

ฝายจดซอและขนสง 53

ฝายขายและการตลาด 5

ฝายสารสนเทศเพอการบรหาร 14

ฝายผลต 234

ฝายวางแผนและพฒนาผลตภณฑ 49

ฝายวศวกรรมและซอมบ ารง 196

ฝายอาชวะอนามยความปลอดภยและสงแวดลอม 6

ฝายตรวจสอบภายใน 2

รวม 651

คาตอบแทนบคลากร

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทไดจายคาตอบแทนทงหมดใหแกพนกงานของบรษท ตามรายละเอยดดงน

คาตอบแทน จ านวน (ลานบาท) เงนเดอน 326.83 คาสวสดการ 20.03 เงนสบทบกองทนส ารองเลยงชพ 15.56 รวม 362.42


55

การก ากบดแลกจการทด

ตลอดป 2560 คณะกรรมการบรษทยงคงสบสานเจตนารมณอนมงมนในการทจะยกระดบการก ากบดแลกจการของบรษทใหเปนไปตามมาตรฐานสากล คณะกรรมการบรษทจงไดน าเอาแบบประเมนตนเองเรองการปฏบตตามหลกการก ากบดแลกจการทด (Corporate Governance Self-Assessment) มาใชเปนเครองมอในการพฒนาระบบการก ากบดแลกจการของบรษทใหเปนไปตามหลกการก ากบดแลกจการทด (Good Corporate Governance) ทก าหนดโดยตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย เพอใหบรษทมระบบบรหารการจดการทมประสทธภาพสงสด ซงครอบคลมถงเรองการใหความส าคญตอสทธของผถอหน การปฏบตตอผถอหนอยางเทาเทยมกน บทบาทของผมสวนไดสวนเสย การเปดเผยขอมลและความโปรงใส และความรบผดชอบของคณะกรรมการบรษท ทงน กเพอรกษาผลประโยชนของผถอหนเปนส าคญ ส าหรบปทผานมามรายละเอยดเกยวกบการปฏบตในเรองการก ากบดแลกจการทดทบรษทจะรายงานใหทราบ แบงออกเปน 5 หมวด ดงน

หมวดท 1 สทธของผถอหน

1.1 นโยบายการก ากบดแลกจการทดเกยวกบการดแลสทธของผถอหน

คณะกรรมการบรษทไดก าหนดนโยบายการก ากบดแลกจการทดเกยวกบการดแลสทธของผถอหนเปนลายลกษณอกษรขนเมอป 2549 โดยมงเนนใหผถอหนไดมโอกาสรบรผลการด าเนนงานของบรษทอยางท วถงและเทาเทยมกน และมสวนรวมในการตดสนใจตางๆ ทส าคญ ตลอดจนปกปอง สงเสรม สนบสนน และไมลดรอนสทธของผถอหน โดยก าหนดนโยบายไวดงน

นโยบายเกยวกบการดแลสทธของผถอหน

1. คณะกรรมการบรษทมหนาทปกปองและเคารพสทธของผถอหนขนพนฐาน ไดแก สทธการซอขายหรอโอนหน สทธในการมสวนแบงในก าไรของกจการ สทธในการไดรบขาวสารขอมลกจการอยางเพยงพอ สทธในการเขารวมประชมผถอหนเพอแตงตงหรอถอดถอนกรรมการ การแตงตงผสอบบญช การจดสรรเงนปนผล การก าหนดหรอแกไขขอบงคบหรอหนงสอบรคณหสนธ การลดทนหรอเพมทน การอนมตรายการพเศษ เปนตน

2. คณะกรรมการบรษทมหนาทสงเสรมและสนบสนนใหผถอหนใชสทธในเรองตางๆ ในการประชมสามญผถอหนประจ าป ไดแก สทธในการเสนอวาระการประชมผถอหนลวงหนา สทธในการเสนอบคคลเพอคดเลอกเปนกรรมการลวงหนา สทธในการสงค าถามตอทประชมลวงหนากอนการประชม สทธในการแสดงความคดเหนและตงค าถามตอทประชม เปนตน

3. คณะกรรมการบรษทมหนาทในการงดเวนการกระท าใดๆ อนเปนการละเมด หรอจ ากดสทธ หรอการลดรอนสทธของผถอหนในการศกษาขอมลสารสนเทศของบรษททตองเปดเผยตามขอก าหนดตางๆ และการเขาประชมผถอหน เชน ไมแจกเอกสารทมขอมลส าคญเพมเตมอยางกะทนหน ไมเพมวาระการประชมหรอเปลยนแปลงขอมลส าคญโดยไมไดแจงใหผถอหนทราบลวงหนา เปนตน

4. คณะกรรมการบรษทมหนาทอ านวยความสะดวกใหผถอหนในการใชสทธตางๆ เชน การใหขอมลส าคญทเปนปจจบนผานทางเวบไซตของบรษท การจดใหผถอหนเขาเยยมชมกจการ เปนตน


56

1.2 การเปดโอกาสใหผถอหนศกษาขอมลลวงหนากอนวนประชมผถอหน

คณะกรรมการบรษทและฝายจดการไดน านโยบายสทธของผถอหนมาปฏบตและมความครอบคลมมากกวาสทธตามกฎหมาย โดยเฉพาะสทธในการรบรขอมลและสารสนเทศ ส าหรบการประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 บรษทไดเปดโอกาสใหผถอหนศกษาขอมลกอนวนประชมผถอหนลวงหนากอนการประชมผานทางเวบไซตของบรษท และเผยแพรทงภาษาไทยและภาษาองกฤษพรอมกน โดยมขอมลเหมอนกบขอมลในรปแบบเอกสารทบรษทจดสงให ผถอหน

1.3 การปฏบตตอผถอหนกอนวนประชม ในวนประชม และหลงวนประชมสามญผถอหนประจ าป

ในการจดสงเอกสารการประชมสามญผถอหนประจ าป บรษทไดมอบหมายใหบรษท ศนยรบฝากหลกทรพย (ประเทศไทย) จ ากด ซงเปนนายทะเบยนหนของบรษทเปนผจดสงหนงสอเชญประชมสามญผถอหนประจ าปใหแก ผถอหนลวงหนากอนวนประชม 14 วน ซงมชวงระยะเวลาในการจดสงเอกสารมากกวาทกฎหมายไดก าหนดไว ทงน เพอเปดโอกาสใหผถอหนไดมระยะเวลาศกษาขอมลมากขน

ในวนประชมสามญผถอหนประจ าป บรษทไดอ านวยความสะดวกแกผถอหนในการใชสทธเขารวมประชมและออกเสยงดวยการใชระบบ Barcode ในการลงทะเบยน และนบคะแนนเสยง

รวมทงจดใหมอากรแสตมปไวบรการในกรณทผถอหนไมไดน ามาในการมอบฉนทะ พรอมทงจดท าปายสญลกษณส าหรบ ผถอหนทลงทะเบยนแลว เพอความสะดวกในการเขาออกทประชมโดยไมตองเสยเวลาในการตรวจสอบเอกสารใหม

ขณะประชมสามญผถอหนประจ าป บรษทไดเปดโอกาสใหผถอหนทประสงคเปนอาสาสมคร เพอเปนสกขพยานในการตรวจนบคะแนน แตไมมผใดมความประสงคดงกลาว คณศภพงศ ตนเงน ทนายความอสระ จงเปนสกขพยานในการตรวจนบคะแนน รวมกบทางบรษทดแลใหการประชมผถอหนเปนไปอยางโปรงใสถกตองตามกฏหมาย และตามขอบงคบบรษท รวมถงปฏบตตามแนวทางการจดการประชมผถอหนทด ของส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย

ทงน บรษทไดประกาศแจงจ านวน และสดสวน ผถอหนทประชมดวยตนเองและผรบมอบฉนทะทมาเขาประชม และแจงวธปฏบตในการนบคะแนน โดยแยกอธบายวธการนบคะแนนของผทมาประชมดวยตนเองและของ ผรบมอบฉนทะ รวมถงแจงวธลงคะแนนเสยงอยางชดเจน

หลงการประชมสามญผถอหนประจ าป บรษทไดน าเนอหาการประชมซงประกอบดวย รายละเอยดวาระการประชม มตทประชม การลงคะแนนเสยง ตลอดจนค าถามและความเหนของผถอหน รวบรวมจดท าเปน “รายงานการประชมสามญผถอหนประจ าป 2560” เผยแพรขนเวบไซตของบรษท ซงเปนไปตามขอก าหนดของระเบยบส านกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

ส าหรบผถอหนทไมสามารถเขารวมประชมได หลงการประชม บรษทไดบนทกภาพบรรยากาศการประชม พรอมเผยแพรบนเวบไซตของบรษท เพอใหเปนทไดรบทราบถงรายละเอยดขอมลการประชม นอกเหนอจากรายงานการประชมทไดเผยแพรใหผถอหนรบทราบผานชองทางของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

1.4 การปองกนกรณการจ ากดโอกาสของผถอหนในการศกษาขอมลและสารสนเทศ


57

คณะกรรมการบรษทไดสงเสรมการใชสทธของผถอหน และไมจ ากดสทธของผถอหน โดยมการเปดเผยขอมลสารสนเทศผานทางเวบไซตของบรษทลวงหนา ทงในการเขาประชมสามญผถอหนประจ าป บรษทไมมการแจกโดยกะทนหนซงเอกสารทมขอมลส าคญเพมเตมในทประชม ไมมการเพมวาระการประชมหรอเปลยนแปลงขอมลส าคญโดยไมแจงใหผถอหนทราบลวงหนา ซงในอดตทผานมายงไมมขอรองเรยนจากผถอหนในกรณดงกลาวน

1.5 การอ านวยความสะดวกใหกบผถอหนในการใชสทธ

บรษทอ านวยความสะดวกใหกบผถอหนและผรบมอบฉนทะของผถอหนในการลงทะเบยนเพอเขารวมประชม ผถอหน โดยการน าระบบการลงทะเบยน และนบคะแนนเสยงโดยวธ Barcode มาใช พรอมทงแจกใบลงคะแนนเสยงใหกบผถอหนทมาประชมดวยตนเองกอนการประชม

บรษทไดแจงกฎเกณฑและวธการในการเขารวมประชมผถอหนใหผถอหนทราบในหนงสอเชญประชม รวมทงในวนประชมผถอหน ผด าเนนการประชมไดแจงกฎเกณฑทใชในการประชม และขนตอนการออกเสยงลงมตใหผถอหนทราบทประชมผถอหน และไดมการบนทกการแจงกฎเกณฑและขนตอนการออกเสยงลงมตดงกลาวลงในรายงานการประชมผถอหนทกครง

นอกจากน บรษทยงเปดโอกาสใหผถอหนใชสทธในการเขาเยยมชมโรงงาน และเปดโอกาสใหผถอหนไดรบขอมลขาวสารและสารสนเทศทเปนขอมลปจจบนผานทางเวบไซตของบรษทอยางสม าเสมอ

1.6 การจดสรรเวลาและการเปดโอกาสใหผถอหนรวมแสดงความคดเหน

บรษทไดเปดโอกาสใหผถอหนซกถามในเรองทเกยวของกบวาระการประชมหรอเกยวของกบบรษทและแสดงความคดเหน โดยประธานกรรมการไดสอบถามทประชมในแตละวาระทกวาระ รวมทงไดมการบนทกขอซกถามในเรองทเกยวของกบวาระการประชมหรอเกยวของกบบรษทและแสดงความคดเหนของผถอหน รวมทงค าชแจงของคณะกรรมการบรษทและ/ หรอผบรหารลงในรายงานการประชมผถอหนทกครง

บรษทจดใหมการบนทกเสยงการประชมผถอหน และเปดเผยรายละเอยดสาระส าคญของการซกถามในระหวางการประชมไวในรายงานการประชมผถอหน เพอสามารถใชอางองในภายหลง และชวยใหผถอหนทไมสามารถเขารวมการประชมสามารถตดตามรายละเอยดได

1.7 การเขารวมประชมผถอหนของคณะกรรมการ และผบรหารสงสดของบรษท

คณะกรรมการบรษทไดใหความส าคญและเคารพสทธของผถอหนในการจดประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 ทงน กรรมการบรษททกทาน ประธานเจาหนาทบรหาร และประธานเจาหนาทบรหารดานบญชและการเงน รวม 14 ทาน เขารวมการประชมสามญผถอหนประจ าป 2560


58

หมวดท 2 การปฏบตตอผถอหนอยางเทาเทยมกน

2.1 นโยบายในการอ านวยความสะดวกใหแกผถอหนสวนนอย

คณะกรรมการบรษทค านงถงการปฏบตตอผถอหนอยางเทาเทยมกน จงไดก าหนดนโยบายในการอ านวยความสะดวกใหแกผถอหนสวนนอยไวดงตอไปน

นโยบายในการอ านวยความสะดวกใหแกผถอหนสวนนอย

1. คณะกรรมการบรษทมหนาทในการเคารพถงสทธของผถอหนและปฏบตตอผถอหนอยางเทาเทยมกน 2. คณะกรรมการบรษทมหนาทในการสงเสรมและสนบสนนใหผถอหนใชสทธในเรองตางๆ ส าหรบการประชม

สามญผถอหนประจ าป ซงไดแก การเสนอวาระการประชมผถอหนลวงหนา การเสนอบคคลเพอคดเลอกเปนกรรมการลวงหนา การสงค าถามตอทประชมลวงหนากอนการประชม เปนตน

3. คณะกรรมการบรษทมหนาทในการอ านวยความสะดวกใหแกผถอหนในเรองตางๆ เชน สนบสนนใหผถอหนศกษาขอมลลวงหนากอนการตดสนใจ สนบสนนใหผถอหนใชหนงสอมอบฉนทะในรปแบบทผถอหนสามารถก าหนดการลงคะแนนเสยงเองได สบบสนนใหผถอหนมทางเลอกในการมอบฉนทะโดยบรษทจะเสนอชอกรรมการอสระอยางนอย 1 คนเปนทางเลอกไว เปนตน

2.2 หลกเกณฑการเปดโอกาสใหผถอหนสวนนอยเสนอเพมวาระการประชมผถอหนลวงหนา

บรษทไดเปดโอกาสและอ านวยความสะดวกใหแกผถอหนทประสงคจะเสนอเรองเพอบรรจในวาระการประชมลวงหนา โดยไดจดท าหลกเกณฑการพจารณาเผยแพรผานระบบขอมลของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และเวบไซตของบรษทลวงหนา 3 เดอนกอนวนประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 ซงมเลขานการคณะกรรมการบรษทท าหนาทเปนผรวบรวมวาระการประชมและน าเสนอตอกรรมการอสระเพอพจารณากอนในเบองตน หากกรรมการอสระพจารณาแลวเหนวามความเหมาะสมกใหน าเสนอตอท ประชมคณะกรรมการบรษท เพอพจารณาออกเปนระเบยบวาระการประชมสามญผถอหนตอไป ซงปรากฏวา ในป 2560 ไมมผถอหนเสนอวาระการประชมลวงหนา โดยหลกเกณฑการเสนอเพมวาระการประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 มดงน

1. คณสมบตของผถอหนทมสทธในการเสนอเรองเพอบรรจในวาระการประชมสามญผถอหน ผถอหนตองถอหนอยางตอเนองไมนอยกวารอยละ 5 ของจ านวนหนทมสทธออกเสยงทงหมดของบรษท โดยอาจเปนผถอหนรายเดยวหรอหลายรายรวมกนกได และเปนการถอหนอยางตอเนองนบจากวนทถอหนจนถงวนทเสนอเรองเพอบรรจในวาระการประชมเปนเวลาไมนอยกวา 12 เดอน

2. การเสนอเรองเพอบรรจวาระการประชม ผถอหนจะตองกรอก “แบบขอเสนอเรองเพอบรรจเปนวาระการประชมสามญผถอหนประจ าป 2560” พรอมเอกสารหลกฐานทเกยวของอยางครบถวนและสมบรณ สงถงบรษท

3. เกณฑการพจารณาทจะไมบรรจเรองดงตอไปนเปนวาระการประชม 1) เรองทเสนอโดยผถอหนทมคณสมบตไมครบถวน ใหขอมลหรอเอกสารไมครบถวน ไมเพยงพอ ไม

ตรงตามความเปนจรง หรอเสนอมาไมทนภายในระยะเวลาทก าหนด


59

2) เรองซงตามปกตกฎหมายก าหนดใหตองไดรบการพจารณาจากทประชมผถอหน และบรษทไดด าเนนการก าหนดเปนวาระการประชมทกครงอยแลว

3) เรองทเกยวกบการด าเนนธรกจปกตของบรษท และ/หรอเรองทบรษทไดด าเนนการไปแลว 4) เรองทเปนอ านาจการบรหารจดการของบรษท เวนแตเปนกรณทกอใหเกดความเดอดรอนเสยหาย

อยางมนยส าคญตอผถอหนโดยรวม 5) เรองทผถอหนไดเคยเสนอตอทประชมผถอหนเพอพจารณาในรอบ 12 เดอนทผานมา และไดรบมต

สนบสนนดวยเสยงทนอยกวารอยละ 10 ของจ านวนสทธออกเสยงทงหมด โดยทขอเทจจรงยงไมไดเปลยนแปลงอยางมนยส าคญ

6) เรองทไมเปนประโยชนตอการด าเนนงานของบรษท และ/หรอเรองทซ ากบทไดเคยเสนอมากอนแลว

7) เรองทขดกบขอบงคบบรษท กฎหมาย ขอบงคบของหนวยงานทก ากบดแล หรอหนวยงานทเกยวของ หรอไมเปนไปตามวตถประสงค และจรยธรรมการด าเนนธรกจ

8) เรองปจจยภายนอกทอยเหนออ านาจควบคมทบรษทจะด าเนนการได 4. กรรมการอสระของบรษทเปนผพจารณากลนกรองเรองทผถอหนเสนอกอนน าเสนอตอคณะกรรมการบรษท

และบรษทจะแจงผลการพจารณาใหทราบภายหลงการประชมคณะกรรมการบรษท โดยเรองทผานความเหนชอบจากคณะกรรมการบรษทจะบรรจเปนวาระการประชมในค าบอกกลาวเรยกประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 ตอไป

2.3 การพจารณาไมเพมวาระการประชมผถอหนลวงหนา

คณะกรรมการบรษทไดปฏบตตามนโยบายเกยวกบการดแลสทธของผถอหนทไดก าหนดไว โดยในการประชมผถอหน คณะกรรมการบรษทไดด าเนนการประชมผถอหนเปนไปตามระเบยบวาระการประชมอยางเครงครด โดยไมมการแจกเอกสารทมขอมลส าคญเพมเตมอยางกะทนหน และไมมการเพมวาระการประชมหรอเปลยนแปลงขอมลส าคญโดยไมไดแจงใหผถอหนทราบเปนการลวงหนา

2.4 หลกเกณฑการเปดโอกาสใหผถอหนสวนนอยเสนอชอบคคลเพอเขาด ารงต าแหนงกรรมการ

บรษทไดเปดโอกาสและอ านวยความสะดวกใหแกผถอหนทประสงคจะเสนอชอบคคลทมคณสมบตเหมาะสมเขาด ารงต าแหนงกรรมการลวงหนา โดยไดจดท าหลกเกณฑการพจารณาเผยแพรผานระบบ ขอมลของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และเวบไซตของบรษทลวงหนา 3 เดอนกอนวนประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 ซงมเลขานการคณะกรรมการบรษทท าหนาทเปนผรวบรวมขอมลประกอบการพจารณาดานคณสมบต และการใหความยนยอมของผไดรบการเสนอชอ แลวน าเสนอตอคณะกรรมการสรรหาเพอพจารณาคณสมบตของบคคลทผถอหนสวนนอยเสนอมาตามกระบวนการสรรหาทบรษทไดก าหนดไว โดยหากคณะกรรมการสรรหาพจารณาแลววามความเหมาะสม กใหน าเสนอตอทประชมคณะกรรมการบรษท เพอพจารณาเสนอทประชมสามญผถอหนตอไป ซงปรากฏวาในป 2560 ไมมผถอหนเสนอรายชอบคคลเขาด ารงต าแหนงกรรมการ โดยหลกเกณฑการเสนอรายชอมดงน


60

1. คณสมบตของผถอหนทมสทธในการเสนอชอบคคลเพอเขารบการพจารณาเลอกตงเปนกรรมการ ตองถอหนอยางตอเนองไมนอยกวารอยละ 5 ของจ านวนหนทมสทธออกเสยงทงหมดของบรษท โดยอาจเปนผถอหนรายเดยวหรอหลายรายรวมกนกได และเปนการถอหนอยางตอเนองนบจากวนทถอหนจนถงว นทเสนอชอบคคลเปนเวลา ไมนอยกวา 12 เดอน

2. การเสนอชอบคคลเพอการเลอกตงเปนกรรมการ ผถอหนจะตองกรอกขอมลในแบบฟอรมจ านวน 3 แบบฟอรม ดงตอไปน 1) แบบขอเสนอชอบคคลเพอเขารบการพจารณาเลอกตงเปนกรรมการในการประชมสามญผถอหน

ประจ าป 2) แบบประวตบคคลทไดรบการเสนอชอเพอเลอกตงเปนกรรมการในการประชมสามญผถอหน

ประจ าป 3) หนงสอยนยอมของบคคลทไดรบการเสนอชอเพอเลอกตงเปนกรรมการในการประชมสามญผถอหน

ประจ าป พรอมเอกสารหลกฐานทเกยวของอยางครบถวนและสมบรณ

3. ในการเสนอรายชอบคลเพอพจารณาเลอกตงเปนกรรมการบรษท บคคลดงกลาวตองมคณสมบตครบถวนตามหลกเกณฑทก าหนดโดยส านกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย พระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 และขอบงคบของบรษท

4. คณะกรรมการสรรหาจะเปนผพจารณาคดเลอกตามกระบวนการสรรหากรรมการของบรษท เพอเสนอตอคณะกรรมการบรษท และบรษทจะแจงผลการพจารณาใหทราบภายหลงการประชมคณะกรรมการบรษท

2.5 การสนบสนนใหผถอหนใชหนงสอมอบฉนทะ

คณะกรรมการบรษทสนบสนนใหผถอหนใชหนงสอมอบฉนทะในรปแบบทผถอหนสามา รถก าหนดทศทางการลงคะแนนเสยงเหนดวย ไมเหนดวย งดออกเสยง โดยไดจดท าหนงสอมอบฉนทะแบบ ข ขน นอกจากนบรษทยงไดจดท าหนงสอมอบฉนทะแบบ ก (แบบมอบฉนทะทวไป) และหนงสอมอบฉนทะแบบ ค (แบบมอบฉนทะเฉพาะส าหรบ Custodian) ใหแกผถอหนโดยเผยแพรผานทางเวบไซตของบรษทลวงหนา 14 วนกอนวนประชมเพอ การดาวนโหลดอกดวย

2.6 การสนบสนนใหผถอหนใชบตรลงคะแนนเสยง

คณะกรรมการบรษทอ านวยความสะดวกใหแกผถอหนทไมสะดวกเขารวมประชมดวยตนเอง แตมความประสงคจะใชสทธในการลงคะแนนเสยงโดยวธการมอบฉนทะ โดยบรษทไดเสนอใหมกรรมการอสระ เขาประชมและลงคะแนนเสยงแทนผถอหน จ านวน 2 คน คอ ศ. ไพจตร โรจนวานช (ประธานคณะกรรมการตรวจสอบ และกรรมการอสระ) และ นายชยณรงค มนเทยรวเชยรฉาย (กรรมการอสระ และกรรมการตรวจสอบ) เพออ านวยความสะดวกใหแกผถอหนไดใชสทธเลอกกรรมการอสระคนใดคนหนงเปนผรบมอบฉนทะแทนผถอหนได


61

2.7 การเปดโอกาสใหผถอหนใชสทธแตงตงกรรมการเปนรายบคคล

คณะกรรมการบรษทเปดโอกาสใหผถอหนใชสทธออกเสยงลงคะแนน โดยไดจดเตรยมบตรลงคะแนนเสยงใหแกผถอหนไว และแจกในขณะลงทะเบยนกอนเรมการประชม ซงไดจดท าบตรลงคะแนนเสยงครบทกวาระ เชน การพจารณาอนมตจายเงนปนผล การพจารณาอนมตก าหนดคาตอบแทนผสอบบญช การพจารณาอนมตแตงตงกรรมการแยกเปนรายบคคล เปนตน รายละเอยดการนบคะแนนเสยงดงกลาวมการบนทกไวในรายงานการประชม ผถอหนทกครง เพอความโปรงใสและตรวจสอบได ในกรณหากมขอโตแยงเกดขนในภายหลง

2.8 มาตรการปองกนการใชขอมลภายในเพอหาผลประโยชนในทางมชอบ

คณะกรรมการบรษทไดก าหนดมาตรการปองกนกรรมการ ผบรหาร และพนกงาน ใชขอมลภายในเพอหาผลประโยชนแกตนเองหรอผอนในทางมชอบไวในหลกจรรยาบรรณธรกจ (Code of Conduct) ซงครอบคลมถงเรองการใชขอมลภายในเพอซอขายหลกทรพย ความขดแยงทางผลประโยชน และการรกษาความลบ โดยมการแจงมาตรการดงกลาวผานทางคมอหลกจรรยาบรรณธรกจทางการจดอบรม และทางเวบไซตของบรษท นอกจากนยงไดมอบหมายใหเลขานการคณะกรรมการบรษทเปนผรบผดชอบในการแจงหลกเกณฑการเปดเผยขอมล และตดตามใหคณะกรรมการบรษทและผบรหารรายงานการถอครองหลกทรพยตามกฎหมาย รวมถงการเปดเผยขอมลเกยวกบสวนไดสวนเสยหรอการท ารายการระหวางกนของกรรมการและผบรหาร

หมวดท 3 บทบาทของผมสวนไดสวนเสย

3.1 นโยบายการก ากบดแลกจการทดเกยวกบการดแลผมสวนไดสวนเสย

บรษทตระหนกและใหความส าคญตอสทธของผมสวนไดสวนเสยทกกลม ซงไมเพยงแตเฉพาะตามทกฎหมายก าหนดเทานน ในปทผานมาบรษทไดพจารณาบงชผมสวนไดสวนเสยขนใหม พรอมกบก าหนดเปนนโยบายและมาตรการในการดแลผมสวนไดสวนเสยเพมเตม เพอใหสอดคลองกบนโยบายการก ากบดแลกจการทด และนโยบายความรบผดชอบตอสงคม ชมชน และสงแวดลอมของบรษท ทไดยดถอปฏบตควบคกนไป โดยผมสวนไดสวนเสยของบรษทแบงออกเปน 10 กลม ดงน

1. พนกงานและครอบครว 2. ลกคา และเจาหน 3. ผถอหน 4. ชมชนรอบโรงงาน 5. หนวยงานราชการ 6. Supplier และ Contractor 7. นกวเคราะห, นกลงทน และสถาบนการเงน 8. นกวชาการ 9. สถาบนการศกษา 10. สอมวลชน


62

หมวดท 4 การเปดเผยขอมลและความโปรงใส

4.1 ผลการปฏบตนโยบายเกยวกบการก ากบดแลกจการทด

ในรอบปทผานมา บรษทไดท าการเปดเผยขอมลของบรษททงขอมลทางการเงนและขอมลทมใชขอมลทางการเงนตางๆ ตามเกณฑทก าหนดโดยส านกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยอยางถกตอง ครบถวน ทนเวลา และโปรงใส ผานชองทางระบบ online ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และผานทางเวบไซตของบรษท อกทงไมเคยถกส านกงาน ก.ล.ต. หรอตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยด าเนนการเนองมาจากการเปดเผยขอมลไมเปนไปตามก าหนด นอกจากนบรษทยงไดด าเนนการประเมนประสทธภาพของกระบวนการเปดเผยขอมลเปนประจ า และปฏบตตามก าหนดระยะเวลาทตองเปดเผยขอมลตางๆ อยางเครงครด

นอกจากนบรษทยงไดน าขอมลสารสนเทศตางๆ ทไดเปดเผยตอตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย รวมถงขาวสารตางๆ ของบรษทเปดเผยผานทางเวบไซตของบรษท และปรบปรงขอมลใหเปนปจจบนอยางสม าเสมอ และจดใหมทงภาษาไทยและภาษาองกฤษ เพอใหผถอหนและผมสวนไดสวนเสยไดทราบขอมลอยางเทาเทยมกน

4.2 คาตอบแทนกรรมการและผบรหาร

คณะกรรมการก าหนดคาตอบแทนไดก าหนดนโยบายการจายคาตอบแทนกรรมการ ประธานเจาหนาทบรหาร รวมถงผบรหารระดบสงไวดงตอไปน

นโยบายการจายคาตอบแทนกรรมการ ประธานเจาหนาทบรหาร และผบรหารระดบสง

1. การจายคาตอบแทนกรรมการ ประธานเจาหนาทบรหาร และผบรหารระดบสง จะตองพจารณาถงความเหมาะสมกบภาระหนาท ความรบผดชอบทไดรบมอบหมาย ความยตธรรม และการจงใจทเพยงพอ สามารถเทยบเคยงกบคาตอบแทนกรรมการในบรษทจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยทอยในอตสาหกรรมและธรกจทมขนาดใกลเคยงกน รวมถงพจารณาผลประกอบการ ผลงาน สภาพแวดลอมทางธรกจ และภาวะเศรษฐกจโดยรวม

2. โดยคณะกรรมการก าหนดคาตอบแทนจะเปนผพจารณาในเบองตน และน าเสนอคณะกรรมการบรษทพจารณาอนมต ใหความเหนชอบ และน าเสนอตอทประชมสามญผถอหนประจ าปเพอพจารณาอนมตตอไป ซงไดแก การอนมตวงเงนคาตอบแทนสงสดในแตละป การก าหนดคาตอบแทนประจ าต าแหนงรวมถงคาเบยประชม

3. ทงนคณะกรรมการก าหนดคาตอบแทนจะตองปฏบตตามมตทประชมสามญผถอหนทไดอนมตวงเงนคาตอบแทน และรายละเอยดคาตอบแทน โดยเปดเผยไวในรายงานประจ าปดวย นอกจากนยงตองเปดเผยถงสวนทกรรมการไดรบจากการท าหนาทอนใหบรษท เชน ทปรกษา และรวมถงสวนทไดรบจากการเปนกรรมการและการท าหนาทอน เชน ทปรกษาในบรษทยอย เปนตน

4. ในการก าหนดคาตอบแทนใหแยกกรรมการทท าหนาทในฝายบรหารและไดรบคาตอบแทนในรปเงนเดอนจากบรษท มใหไดรบคาตอบแทนกรรมการ

คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนไดพจารณาน าเสนอวงเงนและรายละเอยดการตอบแทนกรรมการเสนอตอทประชมคณะกรรมการบรษท และทประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 เพออนมตคาตอบแทนกรรมการแกกรรมการ ซงมไดเปนพนกงานและผบรหาร รายละเอยดปรากฏอยในหวขอคาตอบแทนกรรมการและผบรหาร ทงนกรรมการของบรษททเปนกรรมการของบรษทยอยจะไมไดรบคาตอบแทนจากบรษทยอย


63

4.3 รายงานของคณะกรรมการบรษท

บรษทไดมการจดท ารายงานความรบผดชอบของคณะกรรมการบรษทตอรายงานทางการเงนแสดงควบคกบรายงานของผสอบบญช รายละเอยดปรากฏในหวขอรายงานความรบผดชอบของคณะกรรมการตอรายงานทางการเงน

4.4 บทบาทและหนาทของคณะกรรมการบรษทและคณะอนกรรมการ

ในป 2560 คณะกรรมการบรษท ไดปฏบตหนาทในการจดการกจการของบรษทใหเปนไปตามกรอบของกฎหมาย วตถประสงคและขอบงคบของบรษท ตลอดจนมตทประชมผถอหน ดวยความซอสตยสจรต ระมดระวงรกษาผลประโยชนสงสดของผถอหน นอกจากนคณะกรรมการบรษทไดแตงตงคณะอนกรรมการขนเพอชวยในการศกษารายละเอยด ตดตาม ควบคมการปฏบตงาน และกลนกรองงานตางๆ ทไดรบมอบหมาย โดยมรายละเอยดในการปฏบตงานดงน

ในรอบป 2560 คณะกรรมการบรษท มการประชมรวมทงหมดจ านวน 13 ครง ซงไดมการประชมใหเปนไปตามขอบงคบของบรษทและพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 อยางเครงครด มการจดสงระเบยบวาระการประชมและสารสนเทศทเกยวของใหกรรมการไดศกษาและพจารณาลวงหนาเฉลย 7 วนกอนการประชม และเปดโอกาสใหกรรมการอภปรายปญหาส าคญกนอยางรอบคอบโดยทวกน โดยมเลขานการคณะกรรมการ และทปรกษากฎหมายเขารวมประชมและจดบนทกรายงานการประชม ขอซกถาม และขอเสนอแนะตางๆ ของกรรมการดวย เพอใหกรรมการและผเกยวของสามารถตดตามและตรวจสอบได

ส าหรบการจดประชมสามญผถอหนประจ าป 2560 มกรรมการบรษท ผบรหารสงสดทางดานการเงน ผสอบบญช และทปรกษากฎหมายเขารวมประชมดวย โดยมรายละเอยดการเขารวมประชมของคณะกรรมการบรษท ส าหรบป 2560 ดงน

ล าดบ รายชอกรรมการบรษท คณะกรรมการบรษท จ านวนการประชม/ การเขารวมประชม

คณะกรรมการตรวจสอบ

จ านวนการประชม/ การเขารวมประชม

คณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทน

จ านวนการประชม/ การเขารวมประชม

การเขารวมการประชมสามญผถอหน

ประจ าป 2560

1. นายยรรยง(1) คโรวาท 13 / 13 - 1 / 1 2. ศ. ไพจตร โรจนวานช 13 / 13 9 / 9 - 3. นายธระพล ปสสเดจ 13 / 13 9 / 9 1 / 1 4. ดร. ธรชย(2) อรณเรองศรเลศ 3 / 3 2 / 2 0 / 0 -

5. คณหญงปทมา ลสวสดตระกล 4 / 13 - - 6. นายชยณรงค มนเทยรวเชยรฉาย 12 / 13 6 / 6 - 7. นายรวโซ โอกโน 10 / 13 - - 8. นางสาวสนทรยา วงศศรกล 13 / 13 - - 9. นายสมชย ลสวสดตระกล 12 / 13 - 1 / 1 10. นางจไรรตน ปนยารชน 12 / 13 - 0 / 0 11. ผศ.โกมล วงศอภย 13 / 13 - - 12. นางสาวเมธกานต ชตพงศสร 12 / 13



64

(1) ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 1/2560 ประชมเมอวนท 9 มกราคม 2560 ไดมมตแตงตง นายยรรยง คโรวาท ด ารงต าแหนง ใหด ารงต าแหนงประธานกรรมการ โดยมผลตงแตวนท 9 มกราคม 2560 เปนตนไป

(2) ทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 10/2560 ประชมเมอวนท 6 พฤศจกายน 2560 รบทราบการลาออกของนายศรนทร จนตนเสร (ซงเขารวมการประชมคณะกรรมการบรษททงหมดจ านวน 7 ครงจากการประชมทงหมด 9 ครง) ซงมผลตงแตวนท 31 ตลาคม 2560 และไดมมตแตงตง ดร. ธรชย อรณเรองศรเลศ ด ารงต าแหนง เปนกรรมการ แทน นายศรนทร จนตนเสร ตามวาระทเหลออย และแตงตงใหเปนกรรมการอสระและกรรมการตรวจสอบ โดยใหมผลตงแตวนท 6 พฤศจกายน 2560 เปนตนไป

4.5 ความสมพนธกบผลงทน

คณะกรรมการบรษทมนโยบายเกยวกบการเปดเผยขอมลสารสนเทศทส าคญของบรษทอยางถกตอง ครบถวน เชอถอได เพยงพอ ทนเวลา และโปรงใส รวมถงขอมลทวไปทมความส าคญทอาจกระทบตอราคาหลกทรพยของบรษทได โดยมอบหมายใหมหนวยงานรบผดชอบงานดานนกลงทนสมพนธขนเพอเปนตวแทนในการสอสารกบ ผลงทนประเภทสถาบน ผถอหน นกวเคราะหทวไป รวมถงภาครฐทเกยวของ และสามารถดไดจากเวบไซตของบรษท ซงใชเปนชองทางในการเผยแพรขอมลสารสนเทศตางๆ เชน ขอมลเกยวกบบรษท ขอมลเกยวกบธรกจ ขอมลทางการเงน ขาวบรษททมผลตอการตดสนใจลงทน ขาวแจงตอตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ขาวกจกรรมตางๆ ของบรษท รายละเอยดการจดประชมผถอหน เปนตน ซงจะชวยใหนกลงทนสามารถตดตามขอมลของบรษทไดอยางสะดวกยงขน

บรษทไดจดท าแผนนกลงทนสมพนธโดยสงเขป และแผนดงกลาวอาจมการเปลยนแปลงตามโอกาสและความเหมาะสม ซงมรายละเอยดดงน

1. จดใหมกจกรรมการพบปะสอมวลชนอยางนอยไตรมาสละ 1 ครง เพอแถลงผลประกอบการทกไตรมาส 2. จดประชมนกวเคราะหเปนประจ าไตรมาสละ 1 ครง และในกรณนกวเคราะหประสงคทจะสอบถามขอมลใน

เรองอนเพมเตม บรษทจะเชญใหนกวเคราะหเขาพบฝายนกลงทนสมพนธเปนกรณๆ ไป 3. จดใหนกลงทนเขาเยยมชมโรงงานของบรษท ตลอดจนพบปะเพอพดคยและซกถามค าถามกบผบรหาร 4. จด Road show ในตางประเทศอยางนอยปละ 1 ครง 5. รวมออกบธนทรรศการทจดขนเพอเผยแพรและใหขอมลแกนกลงทน เชน โดยตลาดหลกทรพยแหงประเทศ

ไทย สมาคมนกวเคราะหหลกทรพย และองคกรอนๆ

หมวดท 5 ความรบผดชอบของคณะกรรมการบรษท

5.1 นโยบายเกยวกบการก ากบดแลกจการทด

คณะกรรมการบรษทมเจตนารมณทจะก ากบดแลธรกจโดยยดมนในหลกการก ากบดแลกจการทด ดวยตระหนกถงประโยชนและความส าคญของการก ากบดแลกจการทด ซงมสวนชวยใหการบรหารงานและการด าเนนงานมประสทธภาพ โปรงใส และสามารถตรวจสอบได อนจะสงผลใหบรษทเพมขดความสามารถในการแขงขน และเพมคณคาใหกบผถอหนในระยะยาวอกดวย คณะกรรมการบรษทและฝายจดการจงไดก าหนดหลกการก ากบดแลกจการทดเปนนโยบายทดเปนลายลกษณอกษรขน และคณะกรรมการบรษทใหความเหนชอบนโยบายดงกลาว ดงมรายละเอยดนโยบายการก ากบดแลกจการทด ดงตอไปน


65

1. การค านงถงสทธของผถอหนและการใหสทธกบผถอหนในเรองตางๆ เชน มสทธเสนอวาระการประชมผถอหนลวงหนา มสทธเสนอบคคลเพอคดเลอกเปนกรรมการลวงหนา เปนตน ตลอดจนไมกระท าการใดๆ อนเปนการละเมดหรอลดรอนสทธของผถอหน

2. การปฏบตตอผถอหน ผลงทน ผมสวนไดสวนเสย และผเกยวของ อยางเทาเทยมกนและเปนธรรมตอทกฝาย

3. การเปดเผยขอมลตอผถอหน ผลงทน ผมสวนไดสวนเสย และผเกยวของ อยางถกตอง เพยงพอ ทวถง เทาเทยมกน และภายในระยะเวลาทก าหนด โดยผานชองทางทเหมาะสม เพอใหผถอหนและผเกยวของตางๆ สามารถเขาถงขอมลไดโดยสะดวก เชน ผานทางเวบไซตของบรษท เปนตน

4. การปฏบตหนาทและความรบผดชอบของคณะกรรมการบรษท ในการก ากบดแลและการบรหารงานตองเปนไปดวยความซอสตย มคณธรรม รอบคอบและระมดระวง เพอใหบรรลเปาหมายของบรษท และใหเกดประโยชนสงสดตอบรษทและผถอหน รวมทงตองดแลมใหเกดปญหาความขดแยงดานผลโยชนตางๆ

5. การบรหารงานดวยความโปรงใสภายใตระบบการควบคมและการตรวจสอบภายใน

6. การควบคมและบรหารความเสยงใหอยในระดบทเหมาะสมกบการด าเนนกจการของบรษท

7. การด าเนนธรกจดวยความซอสตยสจรต ภายใตกรอบของกฎหมาย และจรยธรรมทางธรกจ

5.2 โครงสรางคณะกรรมการบรษท

บรษทค านงถงการถวงดลในการบรหารงานของคณะกรรมการเปนอยางยง (Check and Balance) นอกจากนยงไดก าหนดความหลากหลายในโครงสรางของคณะกรรมการทชดเจน (Board Diversity) ปจจบนคณะกรรมการบรษทประกอบดวยกรรมการจ านวน 12 คน ซงมคณสมบตทหลากหลาย ทงในดานทกษะ ประสบการณ ความสามารถเฉพาะดานทเปนประโยชนกบบรษท รวมทงการอทศเวลาและความพยายามในการปฏบตหนาท เพอเสรมสรางใหบรษทมคณะกรรมการทเขมแขง และมการแตงตงคณะอนกรรมการขนเพอชวยแบงเบาภาระหนาทและบรหารจดการเฉพาะเรอง รายละเอยดปรากฏในหวขอโครงสรางการจดการ

คณะกรรมการบรษทค านงถงการบรหารงานทโปรงใสและสามารถตรวจสอบไดเปนส าคญ ดงนน ประธานกรรมการของบรษทจงไมเปนบคคลเดยวกบประธานเจาหนาทบรหารหรอกรรมการผอ านวยการ อกทงคณะกรรมการบรษทไดใหความเหนชอบในการก าหนดนยามกรรมการอสระของบรษท ซงมความเขมกวาขอก าหนดทก าหนดไวโดยส านกงาน ก.ล.ต. เชน ก าหนดใหกรรมการอสระถอหนไดไมเกนกวารอยละ 0.5 ซงเครงครดกวาขอก าหนดของส านกงาน ก.ล.ต.

ส าหรบกระบวนการสรรหากรรมการ คณะกรรมการบรษทไดก าหนดวธการทเปนทางการโดยยดหลกความโปรงใส ปราศจากอทธพลของฝายบรหารหรอผถอหนทมอ านาจควบคม คอ คณะกรรมการสรรหาจะเปนผสรรหาบคคลด ารงต าแหนงกรรมการโดยท าการพจารณาคดเลอกบคคลทเหมาะสม โดยพจารณาจากคณวฒ ความสามารถ ประสบการณท างาน ฯลฯ เพอใหตรงกบภาระหนาทของกรรมการบรษท และ/หรอกรรมการในคณะอนกรรมการตางๆ และเมอคดเลอกกรรมการทเหมาะสมไดแลว จงน าเสนอคณะกรรมการบรษทเพอพจารณาอนมตแตงตงเปนกรรมการตอไป


66

คณะกรรมการบรษทไดจดใหมการเปดเผยรายชอของคณะกรรมการบรษท และคณะอนกรรมการ โดยเปดเผยชอกรรมการรายบคคล ต าแหนง อาย ประวตการศกษา สดสวนการถอหนในบรษท ประสบการณท างาน และความสมพนธระหวางผบรหาร โดยไดเปดเผยไวผานชองทางตางๆ ทงในรายงานประจ าป และเวบไซตของบรษท โดยมการด ารงต าแหนงของกรรมการในบรษทจดทะเบยนทไมเกน 5 แหง ในการประชมจ านวนองคประชมขนต าวาไมนอยกวา 2 ใน 3 ของกรรมการทงหมด มการก าหนดตารางการประชมลวงหนาทกป เพอใหทานกรรมการสามารถวางแผนในการเขารวมประชมได

5.3 ภาวะผน าและวสยทศน

คณะกรรมการบรษทมภาวะผน า วสยทศน และมความเปนอสระในการตดสนใจเพอประโยชนสงสดของบรษทและผถอหนโดยรวม คณะกรรมการบรษทจงจดใหมการแบงแยกบทบาทหนาทของคณะกรรรมการบรษทกบฝายบรหารอยางชดเจน โดยฝายบรหารจะเปนผหาขอมลตางๆ เพอประกอบการพจารณาและคณะกรรมการบรษทมหนาทตดสนใจ

คณะกรรมการบรษทมงหวงทจะใหกจการของบรษทมความมนคง และมความส าเรจทางธรกจทยงยนในระยะยาว จงไดรวมกบฝายบรหารพจารณาทบทวนก าหนดวสยทศนและภารกจทเหมาะสมกบสภาพแวดลอมทเปลยนแปลงไป รวมถงก าหนดเปาหมาย แผนธรกจ และแผนงบประมาณ โดยค านงถงการเพมมลคาทางเศรษฐกจสงสด และความมนคงในระยะยาวของบรษทและของผถอหน ตลอดจนท าหนาทในการก ากบดแลและตดตามการด าเนนการของฝายบรหารใหเปนไปตามแผนธรกจอยางมประสทธภาพและประสทธผล

คณะกรรมการบรษทไดสนบสนนใหเกดระบบบรรษทภบาลในการบรหารงานภายในองคกร คณะกรรมการบรษทจงไดเปนผน าในการก าหนดแนวทางการก ากบดแลกจการทด หลกจรรยาบรรณ มาตรการและขนตอนการอนมตการท ารายการระหวางกนกบบรษททเกยวของหรอบคคลทอาจมความขดแยง รวมถงการแบงแยกขอบเขตอ านาจหนาทอยางชดเจนระหวางผถอหนกบคณะกรรมการบรษทระหวางคณะกรรมการบรษทกบผบรหารและคณะอนกรรมการชดตางๆ เพอใหเกดการถวงดลอ านาจและสามารถตรวจสอบซงกนและกนไดอยางอสระ

5.4 ความขดแยงทางผลประโยชน

คณะกรรมการบรษทจะพจารณาการท ารายการระหวางกนทอาจกอใหเกดความขดแยงทางผลประโยชนระหวางผถอหน กรรมการ และฝายบรหาร ดวยความรอบคอบ ซอสตยสจรต อยางมเหตผล และเปนอสระภายในกรอบจรยธรรมทด ตลอดจนมการเปดเผยขอมลอยางครบถวน โดยยดผลประโยชนของบรษทโดยรวมเปนส าคญ รวมทงยดถอการปฏบตตามหลกเกณฑและวธการตามประกาศ ค าสง หรอขอก าหนดของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยอยางเครงครด โดยคณะกรรมการตรวจสอบจะใหความเหนเกยวกบความจ าเปนและความเหมาะสมของของการท ารายการทเกยวโยงกนนน

คณะกรรมการบรษทไดก าหนดใหมมาตรการและขนตอนการอนมตการท ารายการระหวางกนกบบรษททเกยวของ หรอบคคลทอาจมความขดแยง โดยหามมใหผมสวนไดสวนเสยทงทางตรงและทางออมมสวนรวมในการพจารณารายการ และก าหนดใหคณะกรรมการตรวจสอบรวมพจารณาและใหความเหนเกยวกบความจ าเปนและความสมเหตสมผลของรายการทน าเสนอนนเพอประโยชนสงสดของบรษท ตลอดจนใหมการเปดเผยขอมลการท ารายการระหวางกน ไวในหมายเหตประกอบงบการเงนตามมาตรฐานการบญชทรบรองโดยทวไป ในรายงานประจ าป


67

5.5 จรยธรรมทางธรกจ

คณะกรรมการบรษทไดจดท าหลกจรรยาบรรณส าหรบผบรหารและพนกงาน (Code of Conduct) เพอใหผบรหารและพนกงานทกคนไดใชเปนแนวทางการปฏบตงานในหนาท และยดถอประพฤตปฏบตอยางสม าเสมอและเครงครด โดยครอบคลมทงดานการประกอบธรกจดวยความซอสตยและสจรต การปฏบตตอผมสวนไดสวนเสยดวยความเทาเทยมและเปนธรรม การปองกนการละเมดตอ ผมสวนไดสวนเสย ความขดแยงทางผลประโยชน การรกษาความลบ และการใชขอมลในทางทผด ตลอดจนเรองการรบสนบน ของขวญ และของรางวล รวมถงการรวมมอตอตานการทจรตและคอรรปชน ทงน ไดมอบหมายใหฝายตรวจสอบภายในตดตามและตรวจสอบการปฏบตตามหลกจรรยาบรรณน

คณะกรรมการบรษทจะตดตามและดแลใหการประกอบธรกจของบรษท การปฏบตหนาทของกรรมการ การด าเนนการของฝายบรหาร และการปฏบตงานของพนกงาน ยดมนอยในกรอบของคณธรรม และจรยธรรมอนด นอกเหนอจากระเบยบขอบงคบของบรษท และกรอบกฎหมายทเกยวของ

คณะกรรมการบรษทยงมนโยบายใหกรรมการ ผบรหาร และพนกงานหลกเลยงหรองดการซอขายหลกทรพยของบรษทในชวงระยะเวลา 1 เดอน กอนการเปดเผยขอมลส าคญแกสาธารณชนทอาจมผลกระทบตอราคาหลกทรพยของบรษท เชน ขอมลทางการเงน เปนตน

5.6 การถวงดลของกรรมการทไมเปนผบรหาร

โครงสรางคณะกรรมการบรษท ประกอบดวย ประธานกรรมการ และกรรมการทเปนผบรหาร รวมจ านวน 7 คน กรรมการทไมเปนผบรหารจ านวน 2 คน และกรรมการอสระจ านวน 3 คน รวมเปนคณะกรรมการบรษททงสน 12 คน โดยมการถวงดลของกรรมการอสระคดเปนสดสวนรอยละ 25

5.7 การรวมหรอแยกต าแหนงเพอการถวงดลอ านาจการบรหารงาน

คณะกรรมการบรษทก าหนดแบงแยกขอบเขต อ านาจหนาท และความรบผดชอบระหวางคณะกรรมการบรษท คณะกรรมการบรหาร คณะกรรมการตรวจสอบ คณะกรรมการสรรหา คณะกรรมการก าหนดคาตอบแทน คณะกรรมการดแลดานสงคมและสงแวดลอม และคณะกรรมการบรหารความเสยง รวมถงประธานเจาหนาทบรหาร ไวอยางชดเจน รวมถงการก าหนดใหบคคลผด ารงต าแหนงประธานกรรมการ ไมเปนบคคลเดยวกนกบผด ารงต าแหนงประธานกรรมการบรหาร หรอประธานเจาหนาทบรหาร และไมมความสมพนธใดๆ กบฝายบรหาร เพอปองกนไมใหผบรหารคนใดคนหนงมอ านาจโดยไมจ ากด และสามารถทจะสอบทานถวงดลการบรหารงานได

5.8 คณะอนกรรมการ

คณะกรรมการบรษทไดจดใหมการแตงตงคณะอนกรรมการ เพอชวยงานคณะกรรมการบรษทในการศกษารายละเอยด ตดตามและควบคมการปฏบตงาน และกลนกรองกจการทไดรบมอบหมาย โดยมการก าหนดขอบเขต อ านาจ หนาท และความรบผดชอบไวอยางชดเจน ปจจบนมการแตงตงคณะอนกรรมการ จ านวน 4 ชด ซงมบทบาทและหนาทแตกตางกน โดยรายละเอยดปรากฏในหวขอโครงสรางการจดการ


68

5.9 บทบาทหนาท และความรบผดชอบของคณะกรรมการบรษท

ในปทผานมา คณะกรรมการบรษทไดท าหนาทพจารณาและใหความเหนชอบในเรองทส าคญเกยวกบการด าเนนงาน รวมทงก ากบดแลใหฝายจดการด าเนนงานตามนโยบายและแผน รวมถงตามงบประมาณทก าหนดไวอยางมประสทธภาพและประสทธผล

ตามทคณะกรรมการบรษทไดก าหนดนโยบายการก ากบดแลกจการของบรษทเปนลายลกษณอกษร และใหความเหนชอบในนโยบายดงกลาวไวแลวนน คณะกรรมการบรษทไดมการทบทวนเปนประจ าอยางนอยปละ 1 ครง

คณะกรรมการบรษทไดจดท าหลกจรรยาบรรณธรกจทเปนลายลกษณอกษรขนไวแลว และไดเผยแพรแจกจายใหแกกรรมการ ผบรหาร และพนกงานทเขาใหม รวมทงด าเนนการทบทวนจรรยาบรรณตางๆ ส าหรบกรรมการ ผบรหาร และพนกงานเดม เพอใหเขาใจถงมาตรฐานดานจรยธรรมทบรษทใชในการด าเนนธรกจ โดยคณะกรรมการบรษทไดมอบหมายใหฝายตรวจสอบภายในตดตามการปฏบตตามจรรยาบรรณดงกลาวอยางใกลชด

คณะกรรมการบรษทไดพจารณาเรองความขดแยงทางผลประโยชนอยางรอบคอบ รวมถงการท ารายการทเกยวโยงกน ซงอาจมความขดแยงกบผลประโยชนของบรษท โดยค านงถงผลประโยชนของผถอหนเปนส าคญ ซงบรษทไมมรายการดงกลาว

คณะกรรมการบรษทไดจดใหมระบบการควบคมดานการรายงานทางการเงน และการปฏบตตามกฎระเบยบตางๆ ซงจะมหนวยงานตรวจสอบภายในท าหนาทดงกลาว ซงมความอสระตอการปฏบตหนาท และไดมการทบทวนระบบดงกลาวอยางนอยปละ 1 ครง

5.10 การประชมคณะกรรมการบรษท

คณะกรรมการบรษทจะจดใหมการประชมคณะกรรมการไมนอยกวาปละ 4 ครง และด าเนนการประชมใหเปนไปตามขอบงคบของบรษท พระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 และกฎระเบยบของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย โดยประธานกรรมการในฐานะประธานในทประชมจะสงเสรมใหมการใชดลยพนจทรอบคอบ และจดสรรเวลาอยางเพยงพอทฝายบรหารจะเสนอเรอง และมากพอทกรรมการจะอภปรายปญหาส าคญกนอยางรอบคอบ รวมทงจดใหมการจดบนทกรายงานการประชมทกครงเพอใหกรรมการและผเกยวของสามารถตรวจสอบได กรรมการมหนาทตองเขารวมประชมคณะกรรมการทกครงยกเวนกรณทมเหตผลพเศษ

ในการประชมคณะกรรมการบรษทตนป 2560 นน เลขานการคณะกรรมการบรษทไดจดท าก าหนดการประชมประจ าปเพอใหคณะกรรมการบรษทรบทราบก าหนดการประชมลวงหนาตลอดทงป ทงน เพอใหกรรมการสามารถวางแผนลวงหนาและจดเวลาในการเขารวมประชมได

ในการก าหนดจ านวนครงของการประชมคณะกรรมการบรษท ไดพจารณาถงความเหมาะสมกบภาระหนาทและความรบผดชอบของคณะกรรมการบรษท โดยเลขานการคณะกรรมการบรษทไดจดท าก าหนดการประชมประจ าปพรอมระบเรองทตองพจารณาในการประชมแตละครง เพอใหคณะกรรมการบรษทไดรบทราบถงรายละเอยดตางๆ ทตองพจารณาในการประชมแตละครงลวงหนา เชน การประชมในเดอนกมภาพนธจะมการพจารณาอนมตงบการเงนประจ าป และก าหนดวาระการประชมสามญผถอหนประจ าป รวมถงก าหนดวนปดสมดทะเบยนพกการโอนหนของบรษทการประชมในเดอนพฤษภาคม สงหาคม และพฤศจกายน จะมการพจารณาอนมตงบการเงนสอบทานรายไตรมาสท 1, 2 และ 3 ส าหรบการจดประชมในเดอนธนวาคมจะมการพจารณางบประมาณประจ าปของบรษท เปนตน


69

ในการจดประชมแตละครง เลขานการคณะกรรมการบรษทไดจดสงเอกสารการประชมใหแกกรรมการพจารณาลวงหนาเฉลย 7 วนกอนการประชม และไดมการจดท าเอกสารและสารสนเทศประกอบการประชม

การจดประชมเปนไปตามขอบงคบของบรษทและพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 อยางเครงครด โดยเปดโอกาสใหกรรมการอภปรายปญหาส าคญกนอยางรอบคอบโดยทวกน และมเลขานการคณะกรรมการบรษท และทปรกษากฎหมายเขารวมการประชมและจดบนทกรายงานการประชม ขอซกถาม และขอเสนอแนะตางๆ ของกรรมการดวย เพอใหกรรมการและผเกยวของสามารถตดตามและตรวจสอบได

ในการประชมคณะกรรมการบรษทแตละครง ประธานกรรมการจะใชเวลาในการประชมประมาณ 1 -2 ชวโมง ซงเปนเวลาเพยงพอทฝายจดการจะน าเสนอเรองเพอพจารณา และกรรมการสามารถอภปรายปญหาส าคญไดอยางรอบคอบโดยทวกน ทงนประธานกรรมการไดสงเสรมใหกรรมการในทประชมใชดลยพนจทรอบคอบ และสอบถามทประชมวาจะมผใดสอบถามเพมเตมหรอมความเหนเปนอยางอนหรอไมในการประชมแตละวาระทกครง

5.11 การประเมนตนเองของคณะกรรมการบรษท ส าหรบการประเมนตนเองของคณะกรรมการบรษท ประจ าป 2560 นน เลขานการคณะกรรมการบรษท ได

จดท า “แบบประเมนตนเองของคณะกรรมการ” (CG Self-Assessment) และน าเสนอตอทประชมคณะกรรมการบรษท เพอพจารณาผลงานและแกไขปญหาตางๆ ตลอดจนปรบปรงประสทธภาพและประสทธผลการท างานใหดขน เปนรายบคคล

5.12 คาตอบแทนกรรมการและผบรหาร

ส าหรบในป 2560 ทประชมคณะกรรมการสรรหาและก าหนดคาตอบแทนไดพจารณาแลว โดยค านงถงความเหมาะสมกบภาระหนาท ความรบผดชอบทไดรบมอบหมาย และเทยบเคยงไดกบคาตอบแทนกรรมการในบรษทจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย ทอยในอตสาหกรรมและธรกจทมขนาดใกลเคยงกน ตลอดจนค านงถงผลประกอบการ ผลงาน สภาพแวดลอมทางธรกจ และภาวะเศรษฐกจโดยรวมแลว คณะกรรมการก าหนดคาตอบแทนจงมมตก าหนดคาตอบแทนคณะกรรมการส าหรบป 2560 ไวในอตราเดยวกบป 2559

5.13 การพฒนากรรมการและผบรหาร

คณะกรรมการบรษทไดสงเสรมและอ านวยความสะดวกใหมการฝกอบรมเพอพฒนาและใหความรแกกรรมการทเกยวของ รวมถงกรรมการในคณะอนกรรมการตางๆ เพอใหมการปรบปรงการปฏบตงานอยางตอเนอง

เลขานการคณะกรรมการบรษทไดจดใหมเอกสารคมอกรรมการ และหลกเกณฑการเปดเผยขอมล ประวต การถอครองหลกทรพย การเปลยนแปลงการถอครองหลกทรพย เปนตน โดยจะจดสงใหทกครงทมการเปลยนแปลงกรรมการใหม รวมถงเลขานการคณะกรรมการบรษทจะด าเนนการเชญกรรมการใหมไปเยยมชมโรงงานของบรษทเพอแนะน าลกษณะธรกจผลตเหลกแผนรดรอนชนดมวน และแนวทางการด าเนนธรกจของบรษทใหแกกรรมการใหมทราบ

คณะกรรมการบรษทไดก าหนดใหประธานเจาหนาทบรหารจดท ารายงานเพอทราบเปนประจ าถงแผนการพฒนาและสบทอดงาน ซงประธานเจาหนาทบรหารและกรรมการผอ านวยการ ไดเตรยมความพรอมในเรองผสบทอดงานในกรณทตนไมสามารถปฏบตหนาทไดไวแลว


70

คณะกรรมการบรษทไดก าหนดโครงสรางส าหรบการพฒนาผบรหาร โดยมอบหมายใหประธานเจาหนาทบรหารรายงานเปนประจ าทกป ถงสงทไดด าเนนการไปในระหวางป และพจารณาควบคกบแผนการสบทอดงาน

โดยในป 2560 กรรมการบรษทไดเขาอบรมในหลกสตร โดยมรายละเอยดดงน

ล าดบ รายชอและต าแหนง หลกสตร จดโดย

1 นายยรรยง คโรวาท กรรมการ

ประกาศนยบตร หลกสตร Role of the Chairman Program (RCP) รนท 41/2017

สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

2 นางสาวสนทรยา วงศศรกล กรรมการและประธานเจาหนาทบรหารดานบญช และการเงน

ประกาศนยบตร หลกสตร Ethical Leadership Program (ELP 2017)

สมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย (IOD)

ประกาศนยบตรการอบรม Strategic CFO in Capital Markets Program รนท 5 ป 2560

ตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย


71

ปจจยความเสยงและการบรหารความเสยง

ปจจยความเสยงในการประกอบธรกจของบรษททอาจมผลกระทบตอผลตอบแทนจากการลงทนอยางมนยส าคญ และแนวทางในการปองกนความเสยง สามารถสรปได ดงน

ความเสยงดานการผลต

ความเสยงดานการจดหาเศษเหลกในประเทศ

ความเสยงดานปรมาณเศษเหลกในประเทศ ซงเปนวตถดบหลกทส าคญตอการผลต โดยมสดสวนการใชประมาณรอยละ 25-30 ของวตถดบหลกทงหมด ซงขนอยกบความตองการในการผลตและปรมาณวตถดบหลกอนๆ ทางบรษทไดมการวางแผนจดหาวตถดบในประเทศ ซงเนนวตถดบทมคณภาพด โดยมตวแทนในการจดหาวตถดบเปนตวกลางในการเขารวมประมลหรอจดหาวตถดบใหกบทางบรษท โดยมขอตกลงซอขายกบตวแทนเปนการซอขายกนอยางตอเนองในทกสภาวะของตลาด ท าใหตวแทนมความมนใจและสามารถจดหา ตลอดจนสตอกวตถดบไวใหกบทางโรงงานใชไดอยางตอเนอง มปรมาณตรงตามความตองการทฝายผลตวางแผนไว

ความเสยงดานการจดสงสนคาไปยงลกคา

ราคาน ามนเปนหนงในปจจยหลกทมผลกระทบตอตนทนคาขนสงของบรษทส าหรบการขนสงสนคาใหแกลกคา โดยบรษทใชตวแทนขนสง (Transportation Agencies) เปนหลก ดงนน แนวทางส าหรบการจดการในดานนคอ บรษทมการท าสญญาระยะยาวกบบรษทขนสงมากกวา 1 ราย และมขอตกลงในดานราคาก าหนดชดเจนในแตละชวงราคาน ามนทมการปรบขนลงและจ านวนรถขนสง รวมถงคาชดเชยความเสยหายระหวางการขนสงสนคา

การจดซอเศษเหลกและเหลกดบจากตางประเทศ (Import Scrap and Pig Iron)

ความเสยง

ราคาและจ านวนวตถดบทมในตลาดซงขนอยกบสภาวะของตลาดโลก และสงผลกระทบตอตนทนการผลตของบรษท ตองสงซอวตถดบลวงหนา 2-3 เดอน เพอใหเพยงพอตอความตองการ จงมความเสยงดานการผนผวนของราคาเมอ

ของมาถงโรงงาน การขนสงใชเวลานาน เนองจากระยะทางไกล (ประมาณ 30 วน) อาจเกดความลาชาในการขนสง อาจไดรบวตถดบดอยคณภาพ / น าหนกขาด / หรอปญหาอนๆ ทจะสามารถตรวจสอบไดหลงจากวตถดบมาถง ซง

ตองมการเคลมเกดขน

ขอแนะน าในการปองกนและแกไขความเสยง

คอยตดตามความเคลอนไหวของตลาดโลกอยางใกลชดและสม าเสมอ ซอของแคเพยงพอกบความตองการในการใชผลต พยายามหาผขายทนาเชอถอเพมจากเดม คอยประสานงานและแจงผเกยวของ ในกรณทเลงเหนปญหาทจะเกดขน (การขนสงวตถดบบางประเภทอาจจะลาชา)

เพอปรบเปลยนสดสวนการใชวตถดบแตละประเภทใหเหมาะสม เพอปองกนการหยดการผลตเนองจากขาดวตถดบ


72

หาแหลงวตถดบจากประเทศใกลๆ เพอลดระยะเวลาขนสงและเปนการลดปรมาณวตถดบส ารองใชทโรงงาน (Safety Stock) ดวย

ก าหนดปรมาณ Safety Stock ทเหมาะสม เพอปองกนความเสยงจากการขนสงวตถดบลาชา หรอมวตถดบมากเกนความตองการ

ระบเงอนไขการเคลมและการชดใชในสญญาซอขายวตถดบใหเหมาะสมและรดกม

ความเสยงดานการตลาดและการจดจ าหนาย

ความเสยงจากการผนผวนของราคาผลตภณฑ อนเกดจากวฏจกรธรกจขาลง

เนองจากอตสาหกรรมตอเนองบางประเภททใชผลตภณฑของบรษท เชนอตสาหกรรมทอเหลก อตสาหกรรมการกอสราง เชนโครงการกอสรางโครงสรางพนฐาน (Infrastructure) มลกษณะขนลงตามวฏจกรธรกจ สงผลใหความตองการและราคาของผลตภณฑของบรษทมความผนผวนไปตามวฏจกรธรกจดวย และอาจสงผลตอผลก าไรของบรษทในอนาคตไดในชวงธรกจขาลง ความผนผวนของราคาตลาดของผลตภณฑในตลาดจงอาจเปนผลใหรายไดของบรษทมความผนผวนในแตละชวงเวลา และอาจสงผลกระทบในทางลบตอธรกจ ฐานะการเงน ผลการด าเนนงานในอนาคต

เหลกแผนรดรอนชนดมวนซงเปนผลตภณฑของบรษท เปนสนคาทมความตองการน า ไปใชในกลมอตสาหกรรมตอเนองไดหลากหลายประเภท เชน อตสาหกรรมเหลกรดเยนส าหรบใชในอตสาหกรรมรถยนต เหลกชบสงกะส เหลกแผนทใชในอตสาหกรรมตางๆ อยางไรกตาม บรษทคาดวาดวยประสทธภาพการผลต และความสามารถในการแขงขนในระดบปจจบนหากเกดสภาวะความตองการสนคาลดต าลงมากในชวงวฏจกรขาลงแลว บรษทกยงสามารถหนไปผลตผลตภณฑทมมลคาเพม และบางสวนท าการสงออก ซงปจจบนบรษทมฐานลกคาในตลาดตางประเทศไวแลวและจะขยายมากขนในอนาคต

อกทงนโยบายภาครฐทสงเสรมอสาหกรรมเหลกภายในประเทศ ซงชวยลดความเสยงของบรษทไดในเวลาเดยวกน ท าใหมการน าเขาเหลกแผนรดรอนชนดมวนนอยลง สงผลใหราคาผลตภณฑเหลกแผนรดรอนชนดมวนดขนในระดบทเหมาะสม

บรษทพยายามอยางมากทจะลดผลกระทบจากความผนผวนของราคาผลตภณฑผานการปรบราคาตนทนวตถดบใหเหมาะสม และลดตนทนการผลต เปนตน

ความเสยงดานการเงน

ความเสยงดานความผนผวนของอตราแลกเปลยน

ความผนผวนของคาเงนบาทตอเงนเหรยญสหรฐ สามารถสงผลตอตนทนของบรษท และมผลกระทบตอก าไรหรอขาดทนจากอตราแลกเปลยนได เนองจากวตถดบหลกของบรษททงเศษเหลกและเหลกถลง สวนใหญเปนการสงซอจากตางประเทศท าใหมคาใชจายในเงนสกลเหรยญสหรฐเปนจ านวนมาก ในขณะทบรษทมรายไดสวนใหญเปนเงนสกลบาท ถงแมวาบรษทจะไมไดท าสญญาปองกนความเสยง บรษทคาดวาผลกระทบดงกลาวจะมผลตอธรกจของบรษ ทไมมากนก เนองจากการก าหนดราคาขายของบรษทไดมการอางองกบราคาขายในตลาดโลก ซงเปนหนวยสกลเหรยญสหรฐ อกทงบรษทเรมมการสงออกสนคาไปยงตางประเทศในหนวยเงนเหรยญสหรฐ เพอลดความเสยงจากความผนผวนของอตราแลกเปลยนใหลดนอยลง

ทงน บรษทไดมการปรบโครงสรางทางการเงนโดยการแปลงหนระยะสนในสกลเงนเหรยญสหรฐ โดยหนสวนหนงมการแปลงเปนสวนทน หนบางสวนมการยกเวนภาระหนให และสวนทเหลอปรบเปนหนระยะยาว 5 ป ซงหนเดมดงกลาวเปนหนทเกดขนในชวงวกฤตเศรษฐกจโลกชวงป 2551 ทงนผลจากการเปลยนแปลงของอตราแลกเปลยน เปนผลกระทบทเกดขนในทางบญชเทานน ไมกระทบกบกระแสเงนสดจรงในการด าเนนงานของบรษท


73

ความเสยงดานสงแวดลอม และดานบคลากร

ความเสยงจากการผลตทอาจกอใหเกดมลภาวะ

บรษทประกอบธรกจในการผลตแผนเหลกรดรอนชนดมวน ซงมทงกระบวนการหลอม หลอ และรด ซงโดยปกตอตสาหกรรมดงกลาวอาจกอใหเกดมลภาวะได ทงในดานฝนละอองทปนเปอนในอากาศ โลหะหนกทอาจปนเปอนในน า และอณหภมของน าทผานกระบวนการผลต รวมถงระดบความดงของเสยงทอาจสงเกนคามาตรฐาน ทงน ทางบรษทไดจดใหมระบบปองกนมลพษทางอากาศ เพอดกจบฝนกอนปลอยสบรรยากาศ มระบบบ าบดน าหอหลอเยน เพอบ าบดโลหะหนกทอาจปนเปอนมาสน าทงของระบบหอหลอเยน แตอยางไรกตาม ทางบรษทมไดทงน าดงกลาวนออกนอกโรงงาน ทางบรษทไดน าน าทงนนไปใชการพรมตะกรนเหลกขณะรอน ซงน าดงกลาวจะระเหยสบรรยากาศทงหมด ตลอดจนปลกตนไมสลบฟนปลาเพอเปนแนวกนฝนและเสยงรอบโรงงาน ซงมาตรการตางๆ สอดคลองกบกฎหมายและขอก าหนดดานสงแวดลอมในปจจบน แตทงน บรษทยงมความเสยงจากการทบรษทอาจตรวจไมพบมลพษทอาจสรางความเสยหายตอสงแวดลอม ซงอาจท าใหบรษทมตนทนเพมขนเนองจากการปรบปรงสงแวดลอมซงถกท าลาย หรอบรษทอาจตองเพมระบบตรวจสอบและควบคมมลภาวะใหสอดคลองกบกฎหมายหรอขอก าหนดทอาจเขมงวดขนในอนาคต ท าใหบรษทมคาใชจายเพมขน รวมถงคาใชจายทอาจเกดขนจากการถกฟองรองหากบรษทไมสามารถลดมลภาวะหรอมลพษทเกดขนได และในทสดอาจสงผลกระทบตอธรกจ ฐานะการเงน และผลการด าเนนงานในอนาคต

นอกจากน บรษทยงมการวาจางบรษททเชยวชาญดานสงแวดลอม เขาท าการตรวจสอบคณภาพสงแวดลอมโรงงานเปนประจ า ทกๆ รอบ 6 เดอน และไดน าเสนอรายงานผลการตรวจสอบฯ ตอส านกงานนโยบายและแผนทรพยากรธรรมชาตและสงแวดลอม กรมโรงงานอตสาหกรรม และกรมการอตสาหกรรมพนฐานและการเหมองแรอยางตอเนอง บรษทจงเชอมนวาจะไมประสบปญหาในเรองดงกลาว

ความเสยงจากการด าเนนธรกจทอาจกอใหเกดความไมปลอดภยตอพนกงาน

บรษทประกอบธรกจทเปนอตสาหกรรมหนก ท าใหพนกงานของบรษทอาจไดรบอนตรายทเกดจากกระบวนการหลอมเหลก หลอเหลก และรดเหลก และการขนถายวสดทมน าหนกมาก ซงอาจสงผลท าใหบรษทมภาระคาใชจายทเพมขนจากการฟองรองเรยกคาเสยหายจากผทไดรบอนตราย รวมถงคาใชจายทเกดขนจากคาปรบ ซงอาจสงผลกระทบตอธรกจ ฐานะการเงนและผลการด าเนนงานในอนาคตของบรษทได

อยางไรกตาม บรษทมแผนฉกเฉน (Emergency Plan) และมาตรการดานความปลอดภยในขณะท างานทไดมาตรฐานเปนทยอมรบจากหนวยงานราชการและเอกชนทเกยวของ อกทงไดรบใบรบรองมาตรฐาน มอก./OHSAS 18001 ในการปองกนหรอลดอตราความเสยงทจะเกดอบตเหตในขณะปฏบตงาน ทงนจากขอมลในอดตพบวาสถตการเกดอบตเหตของบรษทตงแตกอตงโรงงานมอตราต า และไมเคยมกรณรองเรยนเรยกคาเสยหายจากการละเมดตอพนกงานเลย

ความเสยงเกยวกบนโยบายภาครฐ และกฎระเบยบทเกยวของ

ความเสยงจากขอตกลงการคาเสร (FTA) ซงครอบคลมสนคาเหลกแผนรดรอน

ปจจบน ประเทศไทยมความผกพนตองปฏบตตามขอตกลงการคาทเกยวของกบอตสาหกรรมเหลกดงตอไปน

ขอตกลงความเปนหนสวนทางเศรษฐกจระหวางประเทศไทยกบประเทศญปน (JTEPA) ไดสนสดลง เมอสนป พ.ศ. 2559 ท าใหประเทศญปนสามารถสงสนคาเหลกแผนรดรอนเขามายงประเทศไทยไดโดยไมถกจ ากดโควตาอกตอไป และไดปรบลดภาษน าเขาเปนศนยตงแตวนท 1 มกราคม 2560 ท าใหบรษทไดรบผลกระทบในดานโอกาสทางการตลาดอยางแนนอน


74

นอกจากน ความตกลงการคาเสรระหวาง “อาเซยนกบประเทศจน”, “อาเซยนกบฮองกง”, “อาเซยนกบประเทศเกาหลใต” และความตกลงการคาเสรอนๆ ทมผลบงคบใชอยในปจจบน มขอก าหนดใหยกเวนภาษน าเขา (เปนศนย) ส าหรบสนคาเหลกแผนรดรอนเจออนๆ (other alloy steel) นอกเหนอจากเหลกกลาไรสนม เหลกกลาความเรวสงและเหลกกลาซลคอนส าหรบงานไฟฟา ชนดเปนมวนและไมเปนมวน (ทผลตไดไมเพยงพอตอความตองการภายในประเทศ) ทน าเขาจากประเทศภาคคเจรจาโดยเรมตงแตชวงปลายป 2552 เปนตนมา สงผลใหขอยกเวนภาษน าเขาดงกลาวเออประโยชนตอผผลตและผสงออกในตางประเทศใหสงออกสนคามาทประเทศไทยเพมขนมาก พบวา มการน าเขาสนคาเหลกกลาเจอ เชน เจอโบรอนหรอเจอโครเมยม หรอเจออนๆ ทน าเขามาแขงขนกบสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเหลกกลาไมเจอ (เหลกกลาคารบอน) ทสามารถผลตไดภายในประเทศ โดยมปรมาณน าเขาทเพมสงขนมากอยางตอเนอง

ซงความเสยงจากขอตกลงการคาเสร (FTA) ซงครอบคลมสนคาเหลกแผนรดรอนน รวมทงความเสยงจากการคาระหวางประเทศทไมเปนธรรม (Unfair Trade) ตางๆ สามารถจดการ ควบคม และลดความเสยงลงไดโดยการรองขอใหภาครฐใชมาตรการตอบโตและเยยวยาทางการคา (Trade Protections and Remedies Measures) ซงในปจจบนประเทศไทยมกฎหมายบงคบใชแลว 2 ฉบบ คอ

1. การจดการความเสยงดวยการใชมาตรการตอบโตการทมตลาดและการอดหนนตาม พรบ . การตอบโตการทมตลาดและการอดหนนซงสนคาจากตางประเทศ พ.ศ. 2542

เนองจากอตสาหกรรมการผลตสนคาเหลกแผนรดรอนซงเปนสนคาอปโภคขนพนฐานในการพฒนาประเทศและมผผลตทมขนาดใหญอยหลายรายทวโลก ดงนน ภายใตการแขงขนทเขมขนในโลกการคาเสรโดยเฉพาะอยางยงในชวงทสภาวะเศรษฐกจตกต าอยางตอเนองนานหลายป ท าใหผผลตตางตองดนรนเพอความอยรอด โดยการระบายสนคาสวนเกนไปยงตางประเทศ จงสงผลใหเกดการคาขายในลกษณะของการทมตลาดมากขน (คอการขายสงออกไปตางประเทศดวยราคาขายทต ากวาราคาขายในประเทศตนเอง) ทงตงใจและไมตงใจ ซงสงผลใหกลไกราคาตลาดในประเทศทมการน าเขาสนคาทมตลาดถกบดเบอนไป หรอกลาวไดวาเปนการท าลายตลาดของอตสาหกรรมภายในประเทศ ซงกอใหเกดการแขงขนทไมเปนธรรมเกดขน ดงนน นโยบายการตอบโตการทมตลาดจงเปนเครองมออนส าคญทจะชวยบรรเทาความเสยหายของอตสาหกรรมเหลกในประเทศ และท าใหเกดการคาทเปนธรรมตอทกฝายได

อนงเนองจากในปจจบนยงพบวา ผน าเขาไดมความพยายามทจะหลบเลยงมาตรการการตอบโตการทมตลาด เพอหลกเลยงการตองจายอากรตอบโตการทมตลาดเพมเตมจากภาษน าเขาปกตอยเสมอ ท าใหมาตรการทบงคบใชไรประสทธผลและขาดประสทธภาพ อกทงมาตรการตอบโตการอดหนนกยงขาดกฎหมายลกท าใหยงขอใชมาตรการตอบโตการอดหนนไมได

ทางภาครฐโดยกรมการคาตางประเทศ จงไดท าการเสนอปรบปรงกฎหมายฉบบนใหเกดประสทธผลและมประสทธภาพในการบงคบใชเพมขนโดย

ขยายขอบเขตใหครอบคลมและปองกนการหลบเลยงมาตรการตอบโตการทมตลาดและการอดหนน เพมมาตรการควบคมการจดเกบอากรตอบโตการทมตลาดและการอดหนนใหมประสธภาพมากขน ออกกฎหมายลกส าหรบมาตรการตอบโตการอดหนน ส าหรบประเทศไทย รฐบาลโดยกระทรวงพาณชยไดมการใชมาตรการตอบโตการทมตลาดสนคาเหลกแผนรดรอน

ดงน

การขยายเวลาบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาดส าหรบสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนททมแหลงก าเนดจากสาธารณรฐประชาชนจนและประเทศมาเลเซย ตอไปอกเปนระยะเวลา 5 ป มผลตงแตวนท 23 มถนายน 2560 ถงวนท 22 มถนายน 2565


75

มาตรการตอบโตการทมตลาดส าหรบสนคาเหลกแผนรดรอนเจอโบรอนทมแหลงก าเนดจากสาธารณรฐประชาชนจน เปนระยะเวลา 5 ป มผลบงคบใชตงแตวนท 26 ธนวาคม 2555 ถงวนท 25 ธนวาคม 2560 (เมอวนท 14 ธนวาคม 2560 กรมการคาตางประเทศประกาศตออายมาตรการดงกลาวออกไปอก 1 ป มผลวนท 26 ธนวาคม 2560 ถง 25 ธนวาคม 2561 โดยระหวางนจะด าเนนกระบวนการทบทวนความจ าเปนในการขยายเวลาการบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาดส าหรบกรณนไปอก 5 ป)

การขยายเวลาบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาดส าหรบสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทน าเขาจาก 14 ประเทศตอไปอกเปนระยะเวลา 5 ป มผลตงแตวนท 23 พฤษภาคม 2558 ถงวนท 22 พฤษภาคม 2563

มาตรการตอบโตการทมตลาดส าหรบสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทมแหลงก าเนดจากสหพนธสาธารณรฐบราซล สาธารณรฐอสลามอหราน และสาธารณรฐตรก เปนระยะเวลา 5 ป มผลบงคบใชตงแตวนท 16 พฤษภาคม 2560 ถงวนท 15 พฤษภาคม 2565

การใชมาตรการตอบโตการทมตลาดดงกลาวของภาครฐสงผลใหสามารถบรรเทาปญหาทางการคาอนเนองมาจากการทมตลาดโดยประเทศทถกใชมาตรการดงกลาวเบาบางลง จงชวยสามารถประคบประคองอตสาหกรรมเหลกแผนรดรอนโดยรวมไวไดพอสมควร

นอกจากน ในป 2560 บรษทไดรวมกบผผลตในประเทศรายอนๆ ยนค าขอตอกรมการคาตางประเทศเพอพจารณาเปดการไตสวนการทมตลาดของสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทมแหลงก าเนดจากเครอรฐออสเตรเลย และสาธารณรฐอาหรบอยปต ซงกรมฯ ไดออกประกาศเปดการไตสวนการทมตลาดลงในราชกจจานเบกษาแลวเมอวนท 29 พฤศจกายน 2560 และทางกรมฯ ไดจดสงแบบสอบถามใหผมสวนไดสวนเสยหรอผทเกยวของชแจงขอมล จากนน จะน าขอมลดงกลาวมารวบรวมเพอพจารณาผลขนทสด และประกาศผลขนทสดลงในราชกจจานเบกษาอกครง ระหวางน บรษทยงคงตดตามสถานการณการทมตลาดทอาจจะเกดขนจากประเทศอนๆ หรอในลกษณะอนๆ อยางตอเนอง เพอยบยงหรอปองกนการกอใหเกดการคาทไมเปนธรรมทอาจจะเกดขนกบตลาดเหลกแผนรดรอนในประเทศไทยตอไป

2. การจดการความเสยงดวยการใชมาตรการปกปองจากการน าเขาสนคาทเพมขน (Safeguard Measures) ตามกฎหมายทมอย

ในชวงหลายปทผานมา หลงจากทภาครฐไดมการใชมาตรการตอบโตการทมตลาด ท าใหการน าเขาสนคาเหลกแผนรดรอนมราคาน าเขาโดยรวมสงขนและท าไดยากขน ทางผน าเขาและผสงออกจากตางประเทศจงไดท าการเปลยนแปลงรปแบบการน าเขาโดยการพยายามหาชองวางจากการบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาด โดยหนไปน าเขาเหลกแผนรดรอนเจออนๆ โดยการเตมธาตเจอในปรมาณขนต าเพยงเลกนอยทสามารถ ท าใหเปลยนพกดศกลกากรเพอการน าเขาได หรอ น าเขาเปนสนคาเหลกแผนรดรอนทมความกวางเกนกวา 1,550 มม. (เพอตดซอยยอยใหแคบลง) หรอ น าเขาเปนสนคาเหลกแผนรดรอนชนดอนๆ แทน ซงสงผลใหสามารถหลกเลยงมาตรการตอบโตการทมตลาดทบงคบใชอยในปจจบนได อกทงยงไดสทธประโยชนจากการลดอากรขาเขาภายใต FTA ดงทกลาวไปแลวขางตน ท าใหการน าเขาสนคาในลกษณะดงกลาวไดเพมขนอยางตอเนองในชวงทผานมา และเปนสาเหตส าคญทท าใหเกดผลกระทบโดยตรงตอผผลตเหลกแผนรดรอนภายในประเทศรวมทงบรษทดวย ดงนน บรษทจงไดรวมมอกบผผลตเหลกแผนรดรอนรายอนๆ ในประเทศท าการยนค าขอตอภาครฐใหพจารณาถงผลกระทบดงกลาว โดยขอใหพจารณาออกมาตรการปกปองจากการน าเขาสนคาทเพมขนเพอแกไขปญหา ซงทางภาครฐกใหความส าคญกบเรองน โดยกระทรวงพาณชยไดมการออกมาตรการปกปองจากการน าเขาสนคาทเพมขนส าหรบสนคาเหลกแผนรดรอนดงน


76

มาตรการปกปองจากการน าเขาสนคาเหลกแผนรดรอนเจออนๆ ชนดเปนมวนและไมเปนมวนท เพมขน โดยมผลบงคบใชตงแตเดอนกมภาพนธ 2556 เปนตนมา ครบระยะเวลา 3 ป และไดขยายเวลาการบงคบใชหลงจากสนสดมาตรการลงเมอเดอนกมภาพนธ 2559 แลว จงมผลตอไปอก 3 ป (27 กมภาพนธ 2559 ถง 26 กมภาพนธ 2562)

มาตรการปกปองจากการน าเขาสนคาเหลกแผนรดรอน (ไมเจอ) ทมความกวางตงแต 600 ถง 3,048 มม. ชนดเปนมวนและไมเปนมวนทเพมขน โดยมผลบงคบใชตงแตเดอนมถนายน 2557 เปนตนมา เปนระยะเวลา 3 ป และไดขยายเวลาการบงคบใชหลงจากสนสดมาตรการลงเมอเดอนมถนายน 2560 แลว จงมผลบงคบใชตอไปอก 3 ป (7 มถนายน 2560 ถง 6 มถนายน 2563)

มาตรการดงกลาวขางตนไดสงผลดกบอตสาหกรรมเหลกแผนรดรอนในประเทศเปนอยางมาก อกทงยงชวยบรรเทาความเดอดรอนและชวยใหผผลตภายในประเทศมเวลาทจะสามารถปรบตวเพอแขงขนกบสนคาน าเขาจากตางประเทศได

ความเสยงจากการควบคมราคาของภาครฐ ในชวงตลอดป 2560 เหลกแผนรดรอนเปนสนคาหนงในหลายรายการสนคาควบคมตามประกาศของกระทรวง

พาณชย ซงในทางปฏบตเปนการตดตามขอมลความเคลอนไหวดานปรมาณและราคาขายสนคาในประเทศ แตไมไดควบคมราคาขายแตอยางใด อยางในปกอนๆ และบรษทไดใหความรวมมอในการแจงขอมลปรมาณสนคาและราคาขายในประเทศแกกรมการคาภายในเปนอยางดโดยตลอด ในกรณทผผลตเหลกแผนรดรอนแตละราย รวมถงบรษทตองการปรบเปลยนราคาสนคาสามารถท าไดโดยแจงขอมลแกกรมการคาภายในทราบ และใหขอมลเพมเตมตามทกรมฯ แจงขอ บรษทจงมความเสยงในระดบต าทอาจจะถกยบยงการปรบขนราคาสนคาหากราคาขายในประเทศปรบตวสงขนอยางรวดเรว หรอในกรณทกระทรวงพาณชยใชมาตรการขอความรวมมอตรงราคาสนคาอปโภคหรอโภคภณฑ ทอาจจะกระทบตอความสามารถในการสรางรายไดและการท าก าไรบางเลกนอยบางชวงเวลาในอนาคต

อยางไรกตาม เมอบรษทมความจ าเปนตองปรบขนราคาใหสงถงในระดบทจ าเปน กสามารถชแจงรายละเอยดตนทนวตถดบและตนทนการผลตทเพมขนทสอดคลองกบราคาขายทจะปรบขนอยางสมเหตสมผลตามขอเทจจรงและแจงถงความจ าเปนในการปรบขนราคาไดตอไป

ความเสยงจากนโยบายของภาครฐทสงผลกระทบตอการด าเนนธรกจ และผลประกอบการของบรษท ส าหรบการทบรษทประกอบธรกจในอตสาหกรรมหนกทนโยบายของภาครฐอาจสงผลกระทบตอผลประกอบการ

ของบรษทได

ทมา : กระทรวงอตสาหกรรม


77

เมอเดอนตลาคม 2559 รฐบาลไดประกาศนโยบายยทธศาสตรการพฒนาอตสาหกรรมไทย 4.0 ระยะ 20 ป (พ.ศ. 2560 - 2579) โดยก าหนดเปาหมายและแนวทางการพฒนาอตสาหกรรมของประเทศไทยในอนาคต โดยใหความส าคญกบกลมท 1 First S-Curve และกลมท 2 New S-Curve เปนหลก แตส าหรบอตสาหกรรมเหลกนนอยในกลมท 3 (อตสาหกรรมทควรปฏรป) ซงเปนกลมอตสาหกรรมทมการลงทนสง ยากตอการเปลยนแปลงเทคโนโลยในการผลต

ดงนน บรษทและกลมผประกอบการอตสาหกรรมเหลกรายอนๆ จงจ าเปนตองลดความเสยงดวยการเขารวมกบกลมคลสเตอรวสดกอสราง คลสเตอรเครองจกรกล และคลสเตอรยานยนต เพราะเหลกเปนวตถดบของอตสาหกรรมเปาหมายเหลาน ทงนเพอลดความเสยงจากการประกอบธรกจทอาจไดรบผลกระทบจากนโยบายดงกลาวและเพอใหอตสาหกรรมในกลมนสามารถพฒนาตอไปได

แตอยางไรกตาม เนองจากปจจบน บรษทไดรบการสงเสรมการลงทนจากคณะกรรมการสงเสรมการลงทน และไดรบความคมครองภายใตมาตรการตอบโตการทมตลาดและมาตรการปกปองจากการน าเขาสนคาทเพมขน บรษทจงอาจมความเสยงจากการประกอบธรกจทอาจไดรบผลกระทบหากภาครฐเปลยนแปลงนโยบายดงกลาว บรษทคาดวาการเปลยนนโยบายในสวนทเกยวกบคณะกรรมการสงเสรมการลงทนจะไมสงผลกระทบตอบรษทแตอยางใด ทงน เนองจากบรษทไดรบบตรสงเสรมการลงทนแลวและมผลใชอยในปจจบน ทงในสวนทด าเนนธรกจอยปจจบนและในสวนตอขยาย (expansion) ซงทผานมาการเปลยนนโยบายของภาครฐจะไมมผลยอนหลงกบโครงการทอนมตไปแลว

และส าหรบการใชมาตรการตอบโตการทมตลาดนบเปนนโยบายทรฐบาลอาจพจารณายกเลกในภายหลงหากมเหตอนสมควร แตเนองจากภาครฐโดยกระทรวงพาณชย ใหความส าคญกบอตสาหกรรมเหลกซงเปนอตส าหกรรมพนฐานของประเทศและใหการชวยเหลอเมออตสาหกรรมประสบปญหา ดงนน บรษทจงประเมนวาไมมความเสยงในนโยบายดานนกรณทอาจจะยกเลกใชมาตรการตอบโตการทมตลาดในอนาคต ทงน บรษทมศกยภาพในการผลตสนคาทไดคณภาพมาตรฐาน ดวยตนทนทสามารถแขงขนไดทดเทยมกบคแขงในตลาดกรณทเปนการแขงขนอยางเปนธรรม

ความเสยงทวไป

ความเสยงจากการไมสามารถด าเนนกจการเนองจากปจจยทไมสามารถควบคมได

บรษทอาจจะมความเสยงจากการประกอบธรกจ จากปจจยทไมสามารถควบคมไดหลายประการเชน จากการกอวนาศกรรม ภยธรรมชาต อบตเหตในอตสาหกรรม การกอการราย ปญหา และความผดพลาดจากเทคนค

ทงน ในแตละปจจยทกลาวมาอาจจะควบคมไมได แตบรษทมความเชอมนในการปองกนและแกไข ไมใหเกดปญหาถงขนรนแรงกอใหเกดการสญเสยรายไดอยางเปนนยส าคญ เชน การใหการฝกอบรมพนกงานใหมทกษะและความช านาญ อยางสม าเสมอ การใหความรอบรมความปลอดภยในการใชเครองมอเครองจกรท างานใหอยางตอเนอง รวมทงบรษทมระบบรกษาความปลอดภย มเจาหนาทรกษาความปลอดภย ทงเปนพนกงานของบรษทและการวาจางบรษทรกษาความปลอดภยทมประสทธภาพเขามาดแลและตรวจตราการเขา-ออกอยางเขมงวดตลอด 24 ชวโมง และบรษทไดท ากรมธรรมประกนภยซงใหความคมครองความสญเสยหรอเสยหายของทรพยสนในกรณภยทกระท าดวยเจตนารายและภยจากธรรมชาตทกประเภท สวนในดานแรงงานสมพนธ บรษทไดจดใหมคณะกรรมการฝายลกจางและฝายนายจาง รวมทงคณะกรรมการดแลดานสงคมและสงแวดลอม CSR ทจะเปนตวแทนดแลความเปนอยสวสดการของพนกงานใหเหมาะสมและเปนธรรม

Annual Report 2017


78

ระบบการควบคมและตรวจสอบภายใน

การควบคมภายใน

ในการพจารณาจดท าแบบประเมนความเพยงพอของระบบควบคมภายใน บรษทไดพจารณาทงหมด 5 สวนดวยกน ประกอบดวย สวนท 1 องคกรและสภาพแวดลอม สวนท 2 การบรหารความเสยง สวนท 3 การควบคมการปฏบตงานของฝายบรหาร สวนท 4 ระบบสารสนเทศและการสอสารขอมล และสวนท 5 ระบบการตดตาม โดยคณะกรรมการบรษทมความเหนวา บรษทมระบบการควบคมภายในทเพยงพอ อกทงยงไดมคณะกรรมการบรหารความเสยงชวยท าหนาทในการทบทวนระบบและประเมนประสทธผลของการจดการความเสยงตลอดทงป

นอกจากน บรษทยงมระบบการควบคมภายในเรองการท าธรกรรมกบผถอหนรายใหญ กรรมการ ผบรหารหรอผทเกยวของกบบคคลดงกลาวอยางเพยงพอแลว โดยคณะกรรมการบรษทไดสงเสรมและสนบสนนใหฝายจดการด าเนนการพฒนาคณภาพของระบบการควบคมภายในอยางตอเนองเพอเสรมสรางการก ากบดแลกจการทด (Good Corporate Governance)

คณะกรรมการบรหารความเสยงไดจดท าแบบประเมนความเพยงพอของแบบสอบถาม การควบคมภายในประจ าป 2560 เพอใหสอดคลองกบการบรหารงานของบรษท และไดผานการสอบทานจากคณะกรรมการตรวจสอบแลว

การประเมนความเพยงพอของระบบควบคมภายใน

คณะกรรมการบรษทไดพจารณาประเมนความเพยงพอของระบบการควบคมภายในของบรษทประจ าป 2560 แลว มสาระส าคญทง 5 สวนดงน

สวนท 1 องคกรและสภาพแวดลอม

คณะกรรมการบรษทไดมการก ากบดแลการก าหนดเปาหมายการด าเนนธรกจของบรษททงแบบระยะสน 1 ป แบบระยะปานกลาง 5 ป และแบบระยะยาว 10 ป ควบคไปกบการก าหนดงบประมาณประจ าป โดยไดมการตดตามผลเปนระยะๆ อกทงยงมการปรบเปลยนแผนการด าเนนธรกจในชวงระหวางด าเนนการใหสอดคลองกบสถานการณในขณะนนตามความเหมาะสม ทงนเรองดงกลาวไดน าเสนอคณะกรรมการบรษทเพอพจารณาอนมต

คณะกรรมการบรษทไดพจารณาก าหนดเปาหมายการปฏบตงานอยางรอบคอบ และไดทบทวนแลววาสามารถปฏบตไดตามเปาหมายจรง โดยวเคราะหถงการใหสงจงใจและผลตอบแทนแกพนกงานวาเปนไปอยางสมเหตสมผลดวย

บรษทไดมการก าหนดโครงสรางองคกรอยางชดเจน โดยแยกการบรหารออกเปน 2 สวน คอ ในสวนของฝายผลตและฝายซอมบ ารง กบสวนงานสนบสนน เพอใหสะดวกและเออประโยชนตอฝายบรหารในการด าเนนงานอยางมประสทธภาพสงสด

บรษทไดมการปรบปรงหลกจรรยาบรรณธรกจ (Code of Conduct) ในป 2561 เพมเตม ซงไดก าหนดนโยบายในดานจรยธรรมและขอก าหนดทเกยวกบจรยธรรม เพอใหครอบคลมถงการหาม มใหฝายบรหารและพนกงานปฏบตตนในลกษณะทอาจกอใหเกดความขดแยงทางผลประโยชนกบบรษทและคคาของบรษท รวมทงยงเนนย าเรองการรวมมอในนโยบายการตอตานทจรตดวย และไดก าหนดบทลงโทษกรณทมการละเมดไวอยางชดเจน

Annual Report 2017


79

บรษทไดมการจดท านโยบายและระเบยบวธการปฏบตงานเปนลายลกษณอกษรในธรกรรมดานการเงน การจดซอ และการบรหารทวไปแบบรดกม และสามารถปองกนการทจรตได พรอมทงก าหนดอ านาจอนมตเปนวงเงนไวอยางชดเจน

บรษทไดพฒนาระบบสารสนเทศอยางตอเนอง เพอใชเปนเครองมอในการปฏบตงานอยางมประสทธภาพ และชวยในการควบคมการทจรต

ในการก าหนดนโยบายและแผนการปฏบตงาน บรษทไดค านงถงความเปนธรรมตอคคา โดยไดก าหนดไวเปนนโยบายและเกณฑการปฏบตในจรรยาบรรณธรกจ ใหผบรหารและพนกงานมหนาทในการสรางความสมพนธทดกบคคาทกราย ตลอดจนก าหนดมาตรการใหปฏบตตอคคาอยางซอสตยสจรต เทาเทยมกน หามมใหมการรบสนบนจากคคาอยางเดดขาด อกทงตองรกษาความลบของคคา หามเปดเผยขอมลหรอขอเสนอของคคาใหกบคคารายอนรบทราบไมวาทางตรงหรอทางออม

สวนท 2 การบรหารความเสยง

บรษทไดจดใหมการประชมระดบผบรหารเปนประจ าทกสปดาห ซงผบรหารทรบผดชอบแตละสายงานจะน าเสนอผลการด าเนนงาน ปญหาและความเสยงทเผชญอย เขาหารอในทประชมเพอรวมกนหาแนวทางปองกนและแกไข

คณะกรรมการบรหารความเสยงจะท าการวเคราะหและรายงานความคบหนาของลกษณะความเสยง และแนวทางการบรหารจดการความเสยงเพอเกดประโยชนสงสดตอบรษท

คณะกรรมการบรหารความเสยงไดก าหนดใหมมาตรการในการประเมนประสทธผลของการควบคมความเสยงในดานตางๆ ตลอดจนก าหนดวธการเพอลดความเสยงอนจะเกดความสญเสยตอบรษท

คณะกรรมการบรหารความเสยงไดก าหนดแผนงานการบรหารความเสยงประจ าป และมอบหมายใหฝายจดการไปด าเนนการปฏบตตามแผน และรายงานความคบหนาตอคณะกรรมการบรหารความเสยง

สวนท 3 การควบคมการปฏบตงานของฝายบรหาร

บรษทไดมการปรบปรงระเบยบอ านาจอนมตดานการเงน และการด าเนนงานอยางชดเจน เพอใหเกดประสทธภาพสงสดในการบรหารงานของฝายบรหาร

บรษทไดจดแบงแยกหนาทความรบผดชอบของแตละหนวยงานแยกจากกนโดยชดเจน และม Work Flow ทแสดงถงขนตอนการปฏบตงาน

บรษทไดก าหนดใหมมาตรการและขนตอนอนมตการท ารายการระหวางกน และไดก าหนดไวเปนนโยบายเกยวกบความขดแยงทางผลประโยชนรวมอยในหลกจรรยาบรรณส าหรบผบรหารและพนกงาน โดยมอบหมายใหฝายตรวจสอบภายในท าหนาทตรวจสอบ และรายงานตรงตอคณะกรรมการตรวจสอบอยางตอเนอง รวมถงบรษทหามมใหผมสวนไดเสยรวมพจารณาอนมตธรกรรมทอาจมความขดแยงทางผลประโยชน ทงนในการตดสนใจอนมตธรกรรมใดๆ กตาม บรษทไดค านงถงผลประโยชนสงสดในระยะยาวเปนส าคญ และกรณเปนธรกรรมทอาจมความขดแยง จะตองรายงานใหคณะกรรมการตรวจสอบรบทราบ หรอขอความเหนจากคณะกรรมการตรวจสอบกอนแลวแตกรณ

Annual Report 2017


80

บรษทไดมการตดตามใหมการปฏบตตามสญญา และขอตกลงทมผลผกพนอยางตอเนอง เพอรกษาผลประโยชนของบรษท อกทงบรษทไดมมาตรการทจะใหการด าเนนงานเปนไปตามกฎหมาย เพอลดความเสยงในการประกอบธรกจของบรษท โดยบรษทไดมการวาจางทปรกษากฎหมายเฉพาะดานจากภายนอก เพอใหเขามาชวยสอบทานเอกสาร และใหค าปรกษาในการด าเนนการดานตางๆ ตลอดจนบรษทไดมฝายตรวจสอบภายในเพอท าหนาทตรวจสอบการปฏบตตามขอก าหนด กฎระเบยบ และกฎหมายทเกยวของอกดวย

สวนท 4 ระบบสารสนเทศและการสอสารขอมล

บรษทใหความส าคญกบคณภาพของระบบสารสนเทศและการสอสาร ซงเปนสวนส าคญในการสนบสนนการปฎบตงานดาน การควบคมภายในทมประสทธภาพ โดยมแนวทางการบรหารระบบสารสนเทศดงตอไปน

ในการประชมคณะกรรมการบรษท เลขานการคณะกรรมการบรษทและฝายบรหารไดจดเตรยมเอกสารขอมล และรายละเอยดเกยวกบวาระการพจารณาทส าคญ เพอใหคณะกรรมการบรษทใชเปนขอมลประกอบการตดสนใจลวงหนา และหากเรองใดมรายละเอยดเพมเตมในภายหลง (ถาม) บรษทจะจดสงใหมขอมลเพมเตมเพอแจกเปนเอกสารประกอบการประชมใหกบคณะกรรมการกอนวนประชมหรอภายในวนประชม

บรษทไดจดสงหนงสอเชญประชมคณะกรรมการบรษท และรายงานการประชมคณะกรรมการบรษทครงทแลว พรอมทงเอกสารประกอบการพจารณาการประชมใหกบกรรมการบรษททกครงทมการประชม เพอเปนการใหขอมลแกกรรมการบรษทโดยจดสงลวงหนาเฉลย 7 วนกอนวนประชม

บรษทไดจดท ารายงานการประชมคณะกรรมการบรษท โดยบนทกรายละเอยดทเปนสาระส าคญ รวมถงขอเสนอแนะ ขอทวงตง และขอคดคาน (ถาม) และไดใหคณะกรรมการบรษทรบรองรายงานการประชมดงกลาวในการประชมครงถดไป ซงประธานกรรมการไดเปดโอกาสใหคณะกรรมการบรษทไดแกไขหรอเพมเตมเนอหาในรายงานการประชมไดอยางอสระ

บรษทไดจดเตรยมสถานทเพอจดเกบเอกสารประกอบการบนทกบญช และบญชตางๆ ไวอยางเปนสดสวน

บรษทไดใชนโยบายการบญชตามหลกการบญชทรบรองทวไป ภายใตการก ากบและตรวจสอบโดยผสอบบญชรบอนญาตภายนอก

บรษทมระบบและชองทางการสอสารทเหมาะสม รวมทงจดใหมชองทางการตดตอสอสารผานทางเวบไซดและอเมลแกผมสวนไดสวนเสยภายนอก

สวนท 5 ระบบการตดตาม

ฝายบรหารไดรายงานผลการด าเนนงานใหคณะกรรมการบรหาร และคณะกรรมการบรษทรบทราบทกไตรมาส นอกจากนนบรษทไดเตรยมจดท าแผนงบประมาณประจ าปส าหรบใชในปหนา และจะน ามาใชเปนเกณฑในการประเมนผลการด าเนนงาน และรายงานเปรยบเทยบวเคราะหผลตางอยางเปนระบบตอคณะกรรมการบรษทตอไป

บรษทไดจดใหมการประชมระดบผบรหารทกสปดาห เพอท าหนาทตดตามผลการปฏบตงาน และเปรยบเทยบกบเปาหมายทก าหนดไว และหารอถงแนวทางการแกไขในกรณทยงไมสามารถบรรลเปาหมายทวางไว นอกจากนนยงไดมการแตงตงคณะกรรมการโครงการขนมาเพอสนบสนนการด าเนนงานตามเปาหมายของบรษท โดยเนนการพฒนาระบบการปฏบตงานดานตางๆ เพอควบคมการปฏบตงานใหเปนไปตามเปาหมาย

Annual Report 2017


81

บรษทไดจดใหมการตรวจสอบการปฏบตตามระบบการควบคมภายในทวางไวอยางสม าเสมอ โดยฝายตรวจสอบภายในท าหนาทจดท าแผนการตรวจสอบประจ าป ซงครอบคลมทงการเงน การด าเนนการ และการปฏบตตามกฎระเบยบขอบงคบและกฎหมายทเกยวของ เพอประเมนประสทธภาพและประสทธผล รวมทงตรวจสอบการปฏบตตามระบบการควบคมภายในทมอย

การรายงานผลการตรวจสอบและการรายงานความคบหนา ฝายตรวจสอบภายในไดรบมอบหมายใหรายงานตรงตอคณะกรรมการตรวจสอบ ตดตาม และประเมนผลการแกไขขอบกพรองทมสาระส าคญเพอน าเสนอคณะกรรมการตรวจสอบและคณะกรรมการบรษท

บรษทมนโยบายใหฝายบรหารของบรษทมหนาทและความรบผดชอบ โดยตองรายงานตอคณะกรรมการบรษทถงสงทไดท าการตดสนใจด าเนนการในเรองตางๆ หรออาจมผลกระทบตอชอเสยงและฐานะการเงนของบรษทอยางมนยส าคญ ทงนรวมถงปญหาตางๆ ทพบ อาท เรองการทจรตหรอการกระท าทฝาฝนกฎหมาย


82

รายการระหวางกน

รายละเอยดรายการระหวางบรษท กบบคคลทอาจมความขดแยง

บคคลทอาจมความขดแยง ลกษณะความสมพนธ ประเภท รายการ

มลคารายการ ป 2560

(ลานบาท)

ยอดคงคาง ณ สนป 2560


ลกษณะและเงอนไข ของรายการ

บรษท สขมวท อนเตอร ดเวลลอปเมนท จากด ประเภทธรกจ พฒนาอสงหารมทรพยดานอาคารสานกงาน นคมอตสาห-กรรม และอนๆ

มผถอหนรวมกนกบบรษท เงนมดจา-กจการอนทเกยวของกน

-

2

เปนคานาดบตามสญญาซอขายนาดบ

บรษท เอส เอส พ เพลส จากด ประเภทธรกจ ใหเชาสานกงาน

เปนนต บคคลมกรรมการรวมกนกบ จ เจ สตล

เ ง น ม ด จ า -ก จ ก า ร อ น ทเกยวของกน

-

1

เปนคาเชาและบรการพนทสานกงานใหญ

เจาหนอนและคาใชจายคางจาย

7 20

บรษท โรงแรมอโนมา กรงเทพ จากด ประเภทธรกจ โรงแรม อาหาร และเครองดม

เปนนตบคคลทมกรรมการร ว ม ก น ก บบร ษ ทแ ละ มผบรหารรวมกนกบบรษท จ เจ สตล

เจาหนอนและคาใชจายคางจาย-กจการอนทเกยวของกน

2

3

เปนคาบรการใชสถานทในการจดประชมตางๆ

บรษท โอเรยลทลแอกเซส จากด (“OAC”) ประเภทธรกจ -ใหคาปรกษาทางดานธรกจ

เปนนตบคคลทบรษทถอหนทางออม 99.97% ผานบรษท สยาม โปรเฟสชนแนลโฮลดงส จากด โดยมกรรมการรวมกนกบบรษท

ลกหนคาทปรกษาการดาเนน งาน-บรษทยอย

-

1,137

เปนคาบรการทเกดขน เนองจากบรษทไดใหค าปร กษาแก OAC เกยวกบการบรหารกระบวนการผลตรวม ทงคาปรกษาทางดานธรกจ

ผถอหนออกใหม นาหนมาเปนหลกทรพยคาประกนหนสนของ OAC

คาเผอหนสงสยจะสญ - (1,137)

(กลบรายการ) หนสญ และหน สงสยจะสญ

(108)

-

ลกหนภาระหนสนจากการ คาประกน- บรษทยอย

-

1,313


เงนใหกยมแกบรษทยอย - 2,547


ดอกเบยคางรบจากบรษทยอย

-

209

คาเผอหนสงสยจะสญ - (209)

บรษท จ เจ สตล จากด (มหาชน) (GJS) ประเภทธรกจ ผลตและจาหนายเหลกแผนรดรอนชนดมวน

เปนนตบคคลทบรษทและบรษทยอยถอหนทางออม 18.72% โ ดยม กร รมการรวมกนกบบรษท

ลกหนการคา – บรษทยอย 536 98 รายไดจากการรบจางผลต

ลกหนจากการขายวตถดบและอนๆ

937

25

เปนคาขายเศษเหลกซงกาหนดราคาจากตนทนบวกกาไร ภายใตเงอนไขการคาปกตเหมอนลกคารายอนๆ

เงนรบลวงหนา 1,422 167 เงนกยมระยะสน 94 94 กยมเงนจาก จเจ สตล

โดยออกตวสญญาใขเงน ดอกเบยคางจาย 7 7


83







บรษท สยาม โปรเฟสชนแนล โฮลดงส จากด (SPH)

เปนบรษทยอย บรษทถอหนรอยละ 99.99 โดยมกรรมการรวมกนกบบรษท

เงนใหกยมแกบรษทยอย - 7 เพอการลงทน


ดอกเบยคางรบ-บรษทยอย - 1


บรษท จเอส ซเคยวรต โฮลดง จากด (GS Securities)

เปนบรษทยอย บรษทถอหนรอยละ 99.99 โดยมกรรมการรวมกนกบบรษท

เจาหน-บรษทยอย - 19 ก จ ก า ร ต ง ข น โ ด ย มวตถประสงคเฉพาะ เพอการปรบโครงสรางหนของบรษท

เงนกยมระยะสน-บรษทยอย 294 1,027

เงนกยมระยะยาว-บรษทยอย - 1,086

เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 5 5

ดอกเบยคางจาย – บรษทยอย 58 226

บรษท แอดวานซ เมทล แฟบรเคชนส จากด (Advance)

มกรรมการทมความสมพนธเกยวของกนกบ ผถอหนรายใหญของบรษท

ลกหน-กจการอนทเกยวของกน

(54) - เปนคาขายเหลกแผนรดรอนในราคาตลาด ตามเงอนไขปกตทางการคาเชนเดยวกบลกคารายอนๆ ท ม สถานะทางการเงนดและจายชาระคาสนคาตรงตามเงอนไขของบรษท

เปนคาขายเศษเหลกซงกาหนดราคาจากตนทนบวกกาไร ภายใตเงอนไขก า ร ค า ปก ต เ หม อ นลกคารายอนๆ

เปนคาซอเศษเหลกเพอนามาใชในกระบวนการผลต โดยราคาซอจะกาหนดจากตนทนบวกกาไรปกต ภายใตเงอนไขทางการคาปกต ซงเปนร า ค า ท ไ ม ส ง ก ว า ทบรษทซอเศษเหลกจากจาผหนายรายอน

คาเผอหนสงสยจะสญ 54 -

ลกหนจากการขายวตถดบ (1) -


ลกหนจากการขายเศษเหลก (338) -


เจาหน-กจการอนทเกยวของกน

(19)

-

เงนรบลวงหนาจากลกค ากจการอนทเกยวของกน

(1) -

บรษท เอเซย เมทล จากด (มหาชน) มผถอหนรวมกบบรษท เงนรบลวงหนา – กจการอนทเกยวของกน

-

1

เปนคาขายเหลกแผนรดรอนในราคาตลาด ตามเงอนไขปกตทางการคาเชนเดยวกบลกคารายอน ๆ

บรษท แกรนด เอเซย สตล โพรเซสซง เซนเตอร จากด ( เดมชอ บรษท เอเซย เมทลแฟบบรเคชน จากด)

เปนบรษทยอยของบรษททเกยวของกน

เงนจายลวงหนาคาซอทดน อาคารและอปกรณ

-

8

รบเหมากอสรางโรงงาน

คาเผอการดอยคาของสนทรพย - (8)

เจาหน เครองจกรและงานกอสราง

-

2


84







บรษท ซพเรยร โอเวอรซส (ประเทศไทย) จากด

กจการทเกยวของกนกบ ผถอหนของบรษท

เจาหนอนและคาใชจายคางจาย - 479 (โดนฟองรองจากการคาประกน OAC) ดอกเบยคางจาย 29 221

บรษท มหาชยศนยรวมเหลก จากด กจการทเกยวของกนกบ ผถอหนของบรษท

เจาหน-กจการอนทเกยวของกน 5,577 275 เปนคาซอเศษเหลกเพอนามาใชในกระบวนการผลต โดยราคาซอจะกาหนดจากตนทนบวกกาไรปกต ภายใตเงอนไขทางการคาปกต ซงเปนราคาทไมสงกวาทบรษทซ อ เ ศ ษ เ ห ล ก จ า ก ผจาหนายรายอน

เงนจายลวงหนาคาสนคา 221 221 เจาหนอนและคาใชจายคาง

จายกจการอนทเกยวของกน 127

23

ดอกเบยคางจาย – กจการอน

ทเกยวของกน 57

7

ลกหน – กจการทเกยวของกน 319 - เปนคาขายเหลกแผนรด

รอนในราคาตลาด ตามเงอนไขปกตทางการคาเชนเดยวกบลกคารายอนๆ ทม สถานะทางการเงนดและจายชาระคาสนคาตรงตามเงอนไขของบรษท

บรษท เมทล อนเตอร จากด กจการทเกยวของกนกบ ผถอหนของบรษท

ลกหน–กจการอนทเกยวของกน

153

-

เปนคาขายเหลกแผนรดรอนในราคาตลาด ตามเงอนไขปกตทางการคาเชนเดยวกบลกคารายอนๆทมสถานะทางการเงนดและจายชาระคาสนคาตรงตามเงอนไขของบรษท

เจาหน –กจการอนทเกยวของกน

1,398 162

เปนคาซอเศษเหลกเพอนามาใชในกระบวนการผลต โดยราคาซอจะกาหนดจากตนทนบวกกาไรปกต ภายใตเงอนไขทางการคาปกต ซงเปนร า ค า ท ไ ม ส ง ก ว า ทบรษทซอเศษเหลกจากผจาหนายรายอน

ดอกเบยคางจาย 1 1

บรษท เดอะ สตล จากด (มหาชน) กจการทเกยวของกนกบ ผถอหนของ บรษท

ลกหน-กจการอนทเกยวของกน

2,950 8 เปนคาขายเหลกแผนรดรอนในราคาตลาด ตามเงอนไขปกตทางการคาเชนเดยวกบลกคารายอ น ๆท ม ส ถ านะทางการเงนดและจายชาระคาสนคาตรงตามเงอนไขของบรษท


85







บรษท ลเบอรต สตล สยาม จากด

กจการทเกยวของกนกบผถอหนของ บรษท

ลกหน–กจการอนทเกยวของกน

1,869

8

เปนคาขายเหลกแผนรดรอนในราคาตลาด ตามเงอนไขปกตทางการคาเชนเดยวกบลกคารายอ น ๆท ม ส ถ านะทางการเงนดและจายชาระค า ส น ค า ต ร ง ต า มเงอนไขของบรษท

เจาหน -กจการอนทเกยวของกน

597 4 เปนคาซอเศษเหลกเพอนามาใชในกระบวนการผลต โดยราคาซอจะกาหนดจากตนทนบวกก า ไ ร ป ก ต ภ า ย ใ ตเงอนไขทางการคาปกต ซงเปนราคาทไมสงกวาทบร ษท ซอ เศษเหลกจากผจาหนายรายอน

Asia Credit Opportunities I (Mauritius) Limited (“ACO I”)

เปนผถอหนรายใหญ ของ จ เจ สตลตงแตวนท 21 กนยายน 2560


4,201

4,201

โอนหนมาจาก 5 major เจาหนการคา

ดอกเบยคางจาย 3,534 3,534 นางแนงนอย ไตรวฒ ญาตของกรรมการบรษทยอย เงนกยมระยะสน -บคคลอนท

เกยวของกน -

30

เมอวนท 28 มนาคม 2555 บร ษทเขาทาขอตกลงกยมเงนจากนางแนงนอย ไตรวฒ เปนจานวน 30 ลานบาท ซงคดอตราดอกเบยรอยละ 12 ตอป ภายใตขอตกลงดงกลาว บรษทไดวางหลกประกนเปน หน จ เจ สตล ทถอโดยบรษท

ดอกเบยคางจาย

4 9

นายนรมดร งามชานญฤทธ

ผถอหนของบรษท เงนกยมระยะยาวจากบคคลอนทเกยวของกนทถงกาหนดชาระภายในหนงป

28

138

เมอวนท 17 กมภาพนธ 2557 ทประชมคณะกรรมการบรษทมมตอนมตการลงนามในสญญาการใหความชวยเหลอทางการเงนกบลกคาทใหการสนบสนนเปนเงนกระยะยาว จานวน 400 ลานบาท อาย 5 ปซง มภาระดอกเบยในอตรารอยละ 12 ตอป

เงนกยมระยะยาวจากบคคลทเกยวของกน

(66)

176

ดอกเบยคางจาย-บคคลอนทเกยวของกน

42 7

นายวระชย สธรชย กรรมการของบรษททเกยวของกน


78 78 โอนหนมาจาก Kwang SOGO


86

มาตรการหรอขนตอนการอนมตการท ารายการระหวางกนกบบรษททเกยวของ หรอบคคลทอาจมความขดแยง

บรษทมมาตรการทจะคมครองผถอหนทกราย โดยกาหนดมาตรการควบคมการทารายการระหวางกนกบบรษททเกยวของ หรอบคคลทอาจมความขดแยงอยางรดกม ดงน

1. ในการอนมตการทาธรกรรมกบบรษททเกยวของหรอบคคลทอาจมความขดแยงและกลมพนธมตรทางการคา (รวมเรยกวา “บคคลทอาจมความขดแยง”) คณะกรรมการบรษทและคณะกรรมการตรวจสอบจะพจารณาและกาหนดนโยบายทชดเจน ดงตอไปน

คณะกรรมการบรษทจะตองปฏบตใหเปนไปตามกฎหมายวาดวยหลกทรพยและตลาดหลกทรพย และขอบงคบ ประกาศ คาสง หรอขอกาหนดของสานกงาน ก.ล.ต. และตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย รวมตลอดถงการปฏบตตามขอกาหนดเกยวกบการเปดเผยขอมลการทารายการเกยวโยงและการไดมาหรอจาหนายทรพยสนทสาคญของบรษทหรอบรษทยอย ของตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย และตามมาตรฐานบญชทกาหนดโดยสมาคมนกบญช

กาหนดหลกเกณฑชดเจนถงอานาจการจดการ และอานาจอนมตของผบรหารในแตละระดบ

- กรณทประธานเจาหนาทบรหาร หรอบคคลทอาจมความขดแยง มสวนไดสวนเสยหรอ มความขดแยงทางผลประโยชนกบบรษท บรษททเกยวของหรอบคคลทอาจมความขดแยง ประธานเจาหนาทบรหารจะไมสามารถอนมตรายการดงกลาว

- กรณทมกรรมการบรหารทานใดทานหนง หรอบคคลทอาจมความขดแยง มสวนไดสวนเสยหรอมความขดแยงทางผลประโยชน กบบรษท บรษททเกยวของ หรอบคคลทอาจมความขดแยง คณะกรรมการบรหารจะตองนาเสนอเรองดงกลาวตอคณะกรรมการบรษท เพอใหพจารณาและอนมตรายการดงกลาว

- กรณทมกรรมการทานใดทานหนง หรอบคคลทอาจมความขดแยง มสวนไดสวนเสย หรอมความขดแยงทางผลประโยชนกบบรษท บรษททเกยวของ หรอบคคลทอาจมความขดแยง กรรมการทานนนจะไมสามารถอนมตรายการดงกลาว

- ผถอหนทมสวนไดสวนเสยในรายการระหวางกนเรองใดๆ ผถอหนนนจะไมสามารถอนมตรายการดงกลาว

2. ในกรณทเปนธรกรรมทางการคาปกตกบบรษททเกยวของหรอบคคลทอาจมความขดแยง เชน การซอวตถดบหรอบรการ การขายสนคา เปนตน

ฝายตรวจสอบภายในจะทาการตรวจสอบธรกรรมดงกลาวทกรายการเปนรายเดอนเพอตรวจสอบวามราคาทอางองไดกบราคาตลาดและมเงอนไขทางการคาทเปนปกตธรกจเปรยบเทยบไดกบคคาทเปนบคคลภายนอกเพอประโยชนสงสดของบรษท และจะนาเสนอผลการตรวจสอบตอคณะกรรมการตรวจสอบเพอพจารณาตอไปทกไตรมาส


87

คณะกรรมการตรวจสอบจะเปนผพจารณาและใหความเหนเกยวกบความจาเปนและความสมเหตสมผลของรายการทนาเสนอนนเพอประโยชนสงสดของบรษท โดยพจารณาราคาและเงอนไขทางการคาเมอเปรยบเทยบการทารายการกบคคาทเปนบคคลภายนอกในประเภทผลตภณฑเดยวกนหรอใกลเคยงกนและในกรณทคณะกรรมการตรวจสอบพบวามการดาเนนการไมเปนไปตามนโยบายทกาหนดไว คณะกรรมการตรวจสอบจะแจงใหคณะกรรมการบรษทหรอประธานเจาหนาทบรหารทราบและรวมกนหาทางแกไข

3. ในกรณทเปนธรกรรมอนๆ เชน การกยมเงน การไดมาและจาหนายไปซงสนทรพยสาคญ หรอการทาขอตกลงสญญาตางๆ เปนตน บรษทจะจดใหคณะกรรมการตรวจสอบเปนผใหความเหนเกยวกบความเหมาะสมของราคา รวมถงความจาเปนและความสมเหตสมผลของรายการนนๆ หากคณะกรรมการตรวจสอบไมมความชานาญในการพจารณารายการระหวางกนทอาจเกดขน บรษทจะใหผเชยวชาญอสระหรอผสอบบญชของบรษทเปนผพจารณาและใหความเหนตอรายการระหวางกนดงกลาว เพอนาไปใชประกอบการตดสนใจของคณะกรรมการบรษท หรอผถอหนตามแตกรณ

นโยบายในการท ารายการระหวางกนในอนาคต

บรษทมนโยบายในการทารายการระหวางกนในอนาคต โดยจะมการกาหนดเงอนไขตางๆ ใหเปนไปตามลกษณะการดาเนนการคาปกตในราคาตลาด ซงสามารถเปรยบเทยบไดกบราคาและเงอนไขท เกดขนกบบคคลภายนอก เพอประโยชนสงสดของบรษท ทงนบรษทไมมนโยบายทจะใหความชวยเหลอทางการเงน หรอใหการคาประกนแกบรษททเกยวของ หรอบคคลทอาจมความขดแยงในอนาคต โดยในการทารายการระหวางกนในอนาคตกบบคคลทอาจมความขดแยงดงกลาว บรษทจะไดใหคณะกรรมการตรวจสอบหรอผสอบบญชของบรษท หรอผเชยวชาญอสระ แลวแตกรณ พจารณาตรวจสอบและใหความเหนถงความเหมาะสมของราคา และความสมเหตสมผลของการทารายการดวย และจะปฏบตใหเปนไปตามมาตรการหรอขนตอนการอนมตรายการระหวางกน และรายการทเกยวโยงกน ตามประกาศของสานกงาน ก.ล.ต.


88

ความรบผดชอบตอสงคมและสงแวดลอม

บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) โดยคณหญงปทมา ลสวสดตระกล ประธานเจาหนาทบรหารดานดแลสงคมและสงแวดลอม ไดใหนโยบาย พรอมการสนบสนน และสงเสรมการด าเนนกจกรรมดานสงคม ชมชน และสงแวดลอมใหเกดเปนรปธรรมอยางตอเนองทกป ไมวาจะเกยวของกบผมสวนไดสวนเสยทงภายในองคกร และภายนอกองคกรโดยในระหวางป 2560 บรษทไดด าเนนกจกรรมดาน CSR ดงน

กจกรรมภายในองคกร

การมสวนรวมในการพฒนาสงคม

การบรจาคโลหตใหแกสภากาชาดไทย

บรษทไดจดใหพนกงานเขารวมในการบรจาคโลหต กบสภากาชาดไทย 2 ครง ในวนท 17 มกราคม 2560 และ 14 กนยายน 2560 พนกงานเขารวมบรจาคโลหตทงหมดจ านวน 144 คน จ านวนโลหตทบรจาครวมทงสน 64,700 ซ.ซ.


89

การดแลสขภาพทดใหแกพนกงาน

การตรวจสขภาพและใหความรดานสขภาพ

นอกเหนอจากการจดใหมการตรวจสขภาพประจ าปแกพนกงานแลว บรษทยงมการรณรงคเพอใหความรสาเหตของการเกดโรค ขอควรระวง และแนวทางการปองกน โดยจดท าเปน Leaflet ผานชองทาง E-Mail ภายในบรษท แจกแผนพบ และการตดบอรดประชาสมพนธของบรษท

โครงการสงเสรมสขภาพพนกงานและครอบครว เพอปองกนภาวะคลอดกอนก าหนด

บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) ไดเขารวมโครงการเครอขายสขภาพมารดาและทารกเพอครอบครวไทยในพระบรมราชปถมภ เปนการปองกนภาวะคลอดกอนก าหนด กบโรงพยาบาลศรราช


90

การสงเสรมวฒนธรรมไทย

การจดกจกรรมอนรกษวฒนธรรมไทย

บรษทจดกจกรรมท าบญตกบาตรในวนสงกรานตหรอวนปใหมไทยภายในโรงงานเปนประจ าทกป และการรดน าด าหวผบรหารระดบสง อกทงยงสนบสนนงบประมาณและเขารวมกจกรรมประเพณสงกรานตวนไหล การรดน าด าหวผสงอายของทองถนในชมชนต าบลหนองละลอก อ าเภอบานคาย จงหวดระยองซงถอเปนกจกรรมในการอนรกษวฒนธรรมไทย

การจดกจกรรม Inner CSR ภายในองคกร

บรษทไดจดใหมการจดกจกรรมตางๆ ใหกบพนกงาน โดยเนนการมสวนรวมในกจกรรมและเปนการท าใหเกดความสมครสมานสามคค ความสนกสนาน ผอนคลาย และการใหความส าคญกบครอบครว อาทเชน

กจกรรม ประกวดภาพถายวนแม


91

กจกรรม เปตองลกคพ

บรษท สนบสนนใหพนกงานมกจกรรมดานกฬา เพอเนนการมสวนพฒนาดานสขภาพพลานามย การมสวนรวมในทม โดยจดการแขงขนเปนทม

กจกรรมภายนอกองคกร

การมสวนรวมในการพฒนาดานการศกษา

โครงการรบนกศกษาฝกงาน

บรษทยงคงสนบสนนการรบนกศกษาจากสถาบนการศกษาตางๆ เขาฝกงานทโรงงานระยอง เปนประจ าทกปตอเนอง เพอเปดโอกาสใหนกศกษาไดเขามาเรยนร และฝกงานตรงกบสาขาการศกษา ทงในระดบปวส. และระดบปรญญาตร ในป 2560 บรษทไดรบนกศกษาจาก 12 สถาบนเขาฝกงาน รวมทงสนจ านวน 28 คนประกอบดวย


92

ท สถาบนการศกษา จ านวนนกศกษา (คน)

1 มหาวทยาลยเทคโนโลยพระจอมเกลาพระนครเหนอ 2

2 มหาวทยาลยเทคโนโลยราชมงคลตะวนออก 1

3 มหาวทยาลยเทคโนโลยราชมงคลอสาน 3

4 มหาวทยาลยขอนแกน 4

5 มหาวทยาลยธรรมศาสตร 1

6 มหาวทยาลยรงสต 1

7 มหาวทยาลยราชภฏราชนครนทร 1

8 มหาวทยาลยราชภฏร าไพพรรณ 2

9 มหาวทยาลยศรปทม วทยาเขตชลบร 1

10 มหาวทยาลยสงขลานครนทร 2

11 วทยาลยเทคโนโลยระยองบหารธรกจ 1

12 วทยาลยเทคนคระยอง 9

รวม 28

โครงการรบนกศกษาฝกงาน

บรษทเขาพบคณะอาจารยเพอปรกษาความรวมมอระหวางสถาบนการศกษา “มหาวทยาลยเทคโนโลย สรนาร” ในวนศกรท 8 กนยายน 2560


93

โครงการทศนศกษาของนกเรยนระดบประถมศกษา

บรษทจดการสนบสนนโครงการ “จ สตล พานองเทยว เกยวความร ใหนองหน” ใหกบโรงเรยนในชมชนทองถนโรงเรยนบานมาบตอง โดยจดรถบสปรบอากาศของบรษทเพออ านวยความสะดวกใหแกเดกนกเรยนและคณะครของโรงเรยน รวมทงจดกจกรรมเกมสความรบนรถบส เพอสงเสรมใหเดกนกเรยนไดมประสบการณในการทศนศกษามากขน จ านวน 34 คน

โครงการวนเดกแหงชาต

บรษทจดการสนบสนนโครงการ “วนเดกแหงชาต” กบ องคการสวนต าบลหนองละลอก อ าเภอบานคาย จงหวดระยอง


94

การมสวนรวมในการพฒนาเศรษฐกจของชมชน

บรษทเปดโอกาสใหชาวสวนในชมชนต าบลหนองละลอก น าผลไมมาจ าหนายใหแกพนกงานโดยตรงทโรงงานเพอเปนการอดหนนชวยเหลอชาวสวนของทองถนใหมรายไดเพมขน โดยไมตองเสยคาใชจายใดๆเปนประจ าทกปอยางตอเนอง

การมสวนรวมในดานสงคม และสาธารณะประโยชน

โครงการเปดบาน เรยนร

บรษท มนโยบายในการเปดบาน เรยนรใหกบกลมคณะตางๆไมวาจะเปนภาครฐ และเอกชน เพอเปนการถายทอดเทคโนโลยการผลตเหลกแผนรดรอนชนดมวน รวมทงระบบการบรหารจดการดานสงแวดลอม ป 2560 บรษทไดตอนรบเปดบานใหกบคณะกรมศลกากร, สมาคมเหลกไทย และ รร.พบลมงสาหาร เขาชมกระบวนการผลต และระบบการจดการดานวงแวดลอม


95

การสนบสนนงานงบประมาณกบกจกรรมทองถน

นอกจากกจกรรมหรอโครงการตางๆแลว บรษทยงใหการสนบสนนงบประมาณเพอเขารวมกบกจกรรมของภาครฐ หรอชมชนทองถนในต าบลหนองละลอก อกหลายกจกรรมอาทเชน ประเพณเดอน 3 ต าบลหนอง ละลอก / ถวายผาพระกฐนพระราชทาน / งานปดทอง บานคาย / งานกาชาดจงหวดระยอง / ซอมบานนายอ าเภอบานคาย / ปรบปรงศาลาเอนกประสงค ม.6 ต.หนองละลอก / มอบคอมพวเตอรใหกบสถานต ารวจ / สนบสนนกฬาฟตบอลหนองละลอกคพ เปนตน


96

การวเคราะหและค าอธบายของฝายจดการ

ค าอธบายและการวเคราะหฐานะการเงนและผลการด าเนนงานป 2559 ตามงบการเงนทอางถง ส าหรบป 2560 บรษทและบรษทยอยมก าไรสทธรวม 366 ลานบาท เมอ

เปรยบเทยบกบงบการเงนป 2559 ทมผลขาดทนสทธรวม 1,048 ลานบาท ส าหรบงบการเงนเฉพาะกจการ บรษทมผลขาดทนสทธรวม 1,006 ลานบาท ส าหรบป 2560 และ 1,097 ลานบาท ส าหรบ 2559

ในป 2560 บรษทและบรษทยอยมรายไดจากการขายเพมขนเมอเทยบกบป 2559 สาเหตหลกมาจากราคาขายเฉลยตอตนทเพมขน ส าหรบตนทนขาย บรษทและบรษทยอยมตนทนขายเพมขนเมอเทยบกบปทผานมา ตามปรมาณขายทเพมขนและตนทนวตถดบทเพมขน

ผลการด าเนนงาน

รายไดจากการขายและตนทนขาย

บรษทและบรษทยอยมปรมาณการขายรวมส าหรบป 2560 จ านวน 1,381,336 ตน เพมขนจากป 2559 จ านวน 54,984 ตน หรอเพมขนรอยละ 4 (งบเฉพาะกจการ: 569 ,224 ตน ส าหรบป 2560 และ 604,379 ตน ส าหรบป 2559)

บรษทและบรษทยอยมรายไดจากการขายและการใหบรการรวมส าหรบป 2560 จ านวน 25,705 ลานบาทเปรยบเทยบกบงบการเงนป 2559 ทมรายไดจากการขายและการใหบรการรวม 21,684 ลานบาท (งบเฉพาะกจการ: 11,063 ลานบาท ส าหรบป 2560 และ 10,014 ลานบาท ส าหรบป 2559) รายไดจากการขายและการใหบรการทเพมขน สาเหตหลกมาจากราคาขายโดยเฉลยทเพมขนเมอเทยบกบปทผานมา

ตนทนขายและตนทนใหบรการรวมส าหรบป 2560 จ านวน 24 ,977 ลานบาท เปรยบเทยบกบป 2559 จ านวน 20,559 ลานบาท เพมขน 4,418 ลานบาท เนองจากปรมาณขายรวมเพมขนประกอบกบราคาวตถดบทปรบตวสงขน (งบเฉพาะกจการ: 11,240 ลานบาท ส าหรบป 2560 และ 9,693 ลานบาท ส าหรบป 2559 เพมขน 1,548 ลานบาท จากปรมาณขายและรบจางผลตทเพมขนประกอบกบราคาวตถดบทปรบตวสงขน) ท าใหป 2560 บรษทและบรษทยอยมก าไรขนตนรวม 728 ลานบาท เทยบกบป 2559 ทมก าไรขนตนรวม 1 ,125 ลานบาท (งบเฉพาะกจการ: ป 2560 มขาดทนขนตน 177 ลานบาท และป 2559 มก าไรขนตน 321 ลานบาท) แมวาตนทนวตถดบทสงขน ท าใหตนทนการผลตรวมสงขน อยางไรกตามบรษทและบรษทยอยยงคงมก าไรทเปนเงนสด (Cash Margin) จากการทยงคงสามารถบรหารจดการการผลตไดเปนอยางด

ก าไรจากอตราแลกเปลยนสทธ

บรษทและบรษทยอยมก าไรจากอตราแลกเปลยนรวมสทธส าหรบป 2560 เปนจ านวน 1,245 ลานบาท เปนผลมาจากคาเงนบาททแขงคาขนเมอเทยบกบเงนดอลลารสหรฐ (งบเฉพาะกจการ: 826 ลานบาท)


97

ก าไรจากการปรบโครงสรางหน

บรษทมก าไรจากการปรบโครงสรางหนรวม ป 2560 จ านวน 1,514 ลานบาท (765+749) (งบการเงนรวม) จากการทเจาหนยอมลดหนของดอกเบยคางช าระใหบางสวนตามโครงการแปลงหนเปนทนของบรษทยอยทไดรบอนมตจากการประชมผถอหนวสามญครงท 1 เมอวนท 30 สงหาคม 2560 (งบเฉพาะกจการ: 780 ลานบาท จากการโอนกลบรายการประมาณการผลแตกตางจากการปรบโครงสรางหนรอการรบร)

คาใชจายในการขาย

บรษทและบรษทยอยมคาใชจายในการขายรวมส าหรบป 2560 และป 2559 จ านวน 483 ลานบาท และ 458 ลานบาทตามล าดบ เพมขน 25 ลานบาท (งบเฉพาะกจการ: 298 ลานบาท ส าหรบป 2560 และ 298 ลานบาท ส าหรบป 2559) สาเหตหลกมาจากการเพมขนของปรมาณการขาย

คาใชจายในการบรหาร

บรษทและบรษทยอยมคาใชจายในการบรหารรวมส าหรบป 2560 และป 2559 เปนจ านวน 868 ลานบาทและ 983 ลานบาทตามล าดบ ลดลง 115 ลานบาท (งบเฉพาะกจการ: 341 ลานบาทและ 454 ลานบาท ตามล าดบ ลดลง 113 ลานบาท) สาเหตหลกมาจากป 2559 มการบนทกคาใชจายทเจาหนเรยกรองเพมเตม จากบรษท ผดเงอนไขตามสญญาบางประการในอดต

คาใชจายอนๆ

ป 2560 บรษทและบรษทยอยมคาใชจายอน จ านวน 1 ,040 ลานบาท ส าหรบงบเฉพาะกจการ บรษทมคาใชจายอน 1,383 ลานบาท โดยมาจากขาดทนจากการดอยคาของสนทรพยจ านวน 1,222 ลานบาท และขาดทนจากการขายเงนลงทน 120 ลานบาท

ขาดทนจากการดอยคาของสนทรพย

เปนรายการบนทกคาเผอการดอยคาของทรพยสนระหวางกอสราง จ านวน 998 ลานบาท จากการประเมนราคาโดยผประเมนราคาอสระ และขาดทนจากการดอยคาของเงนลงทนในบรษทยอย 184 ลานบาท ตามโครงการแปลงหนเปนทนของ บรษท จ เจ สตล ท าใหสดสวนการถอหนในบรษทยอยลดลง (จ านวนหน จ เจ สตล ทบรษทถอยงเทาเดมแตเนองจาก จ เจ สตล มการเพมทนท าใหปรมาณหนเพมขน เมอคดเปนสดสวนจงท าใหลดลง)

ขาดทนจากการขายเงนลงทน

บรษทไดรบหนจากบรษทแหงหนงทเกดจากการช าระหนทางการคา และน าหนนมาจ าน าเปนหลกประกนวงเงนกกบธนาคารแหงหนง จ านวนทงสน 55 ลานหน คดเปนรอยละ 1.42 ของหนสามญจดทะเบยนทงหมดของบรษทดงกลาว ตอมา บรษทไดขายหนบางสวน เปนการซอขายผานกระดานซอขายในตลาดหลกทรพย (Auto matching) เพอช าระหนของสถาบนการเงนซงเปนไปตามเงอนไขของสญญาเงนก จ านวนทงสน 48 ลานหน คดเปนรอยละ 1.24 ของหนสามญจดทะเบยนทงหมดของบรษทดงกลาว ซงท าใหบรษทเกดผลขาดทนจากการขายเงนลงทนในป 2560 จ านวน 120 ลานบาท


98

ตนทนทางการเงน

บรษทและบรษทยอยมตนทนทางการเงนรวมส าหรบป 2560 และป 2559 เปนจ านวนเงน 995 ลานบาท และ 933 ลานบาท ตามล าดบ เพมขน 62 ลานบาท เนองจาก จ เจ สต ลมยอดเงนกจากตางประเทศเพมขน (งบเฉพาะกจการ: 790 ลานบาทและ 836 ลานบาทตามล าดบ ลดลง 46 ลานบาท เนองจากบรษทมการช าระคนเงนกยมระยะสนเปนผลใหตนทนทางการเงนลดลง)

ฐานะทางการเงน

สนทรพยรวม

ณ 31 ธนวาคม 2560 บรษทและบรษทยอยมสนทรพยรวมทงสน 32,172 ลานบาท ลดลง รอยละ 1.36 เทยบกบสนป 2559 ทมจ านวน 32,615 ลานบาท ในจ านวนสนทรพยทงหมดแบงเปนสนทรพยหมนเวยน จ านวน 5,337 ลานบาท เพมขนรอยละ 72.87 และสนทรพยไมหมนเวยน จ านวน 26 ,835 ลานบาท ลดลงรอยละ 9.12 เมอเทยบกบสนป 2559 สนทรพยหมนเวยนทเพมขนมาจากการเพมขนของสนคาคงเหลอของบรษทยอยเปนหลก

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด

ณ 31 ธนวาคม 2560 บรษทและบรษทยอยมเงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด จ านวน 591 ลานบาท ลดลง 32 ลานบาท หรอรอยละ 5.19 เมอเทยบกบปทผานมา เนองจากบรษทและบรษทยอยม

เงนสดรบสทธจากกจกรรมด าเนนงาน 160 ลานบาท

เงนสดสทธไดมาจากกจกรรมลงทน 132 ลานบาท ซงเปนเงนสดรบจากการจ าหนายเงนลงทนชวคราว 82 ลานบาท จากการทบรษทน าหนของบรษทแหงหนงทไดรบจากการช าระหนทางการคา ออกขายบางสวนเพอน าไปช าระหนสถาบนการเงน และ เงนสดรบจากการจ าหนายเงนลงทนในบรษทยอย 60 ลานบาท

เงนสดสทธใชไปในกจกรรมจดหาเงน 324 ลานบาท จากการช าระตนทนทางการเงน ช าระคนหนสนระหวางการปรบโครงสรางหน ช าระคนงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน รวมเปนเงน 1,802 ลานบาท และมเงนสดรบจากเงนกยมระยะยาวจากบคคลและกจการทเกยวของกน จ านวน 1,443 ลานบาท

(ดรายละเอยดเพมเตมในงบกระแสเงนสด)

ลกหนการคา

ณ 31 ธนวาคม 2560 บรษทและบรษทยอยมลกหนการคาจ านวน 1 ,076 ลานบาท หกคาเผอ หนสงสยจะสญ 1,028 ลานบาท คงเหลอลกหนการคาสทธ 48 ลานบาท (ป 2559 บรษทและบรษทยอยมลกหนการคาจ านวน 1,364 ลานบาท หกคาเผอหนสงสยจะสญ 1,092 ลานบาท คงเหลอลกหนการคาสทธ 272 ลานบาท ) ท าใหลกคาหนการคาสทธลดลงจากป 2559 จ านวน 224 ลานบาท สาเหตหลกเนองจากบรษทยอยไดท าบนทกขอตกลงช าระหนและหกกลบลบหนกบลกหนรายหนงจ านวน 172 ลานบาท


99

ส าหรบนโยบายในการตงส ารองคาเผอหนสงสยจะสญ บรษทและบรษทยอยพจารณาตงคาเผอหนสงสยจะสญจากจ านวนทคาดวาจะเกบไมได โดย ณ สนป 2560 บรษทและบรษทยอยมการตงส ารองคาเผอหนสงสยจะสญจ านวน 1,028 ลานบาท

สนคาคงเหลอ

ณ 31 ธนวาคม 2560 บรษทและบรษทยอยมสนคาคงเหลอจ านวน 4,110 ลานบาท คดเปนสดสวนรอยละ 12.78 ของสนทรพยรวม เพมขน 2,119 ลานบาทเมอเปรยบเทยบกบ ณ สนป 2559 โดยหลกๆมาจากการเพมขนของสนคาส าเรจรปและอนๆ ของบรษทยอยเปนหลก ส าหรบเฉพาะบรษทมสนคาคงเหลอลดลง 289 ลานบาท โดยสนคาส าเรจรปลดลง 303 ลานบาท ส าหรบป 2560 บรษทมการตงคาเผอวตถดบสญหาย จ านวน 92 ลานบาท ส าหรบวตถดบ(เศษเหลก) สญหายทอาจเกดจากถกยกยอก ฉอโกงหรอลกทรพย ทงนเรองดงกลาวอยระหวางการพจารณาสบสวนจากเจาหนาทต ารวจ เพอสรปความผดและความเสยหายทชดเจน

หนสนรวม

ณ 31 ธนวาคม 2560 บรษทและบรษทยอยมหนสนทงสน 19 ,781 ลานบาท ลดลง 1,965 ลานบาท หรอรอยละ 9.04 เมอเทยบกบปทผานมา ซงเปนผลมาจาก

หนสนหมนเวยนลดลง 3,019 ลานบาท หลกๆมาจาก

เจาหนการคาลดลง 6,153 ลานบาท สาเหตหลกมาจากบรษทไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนทบรษทคางช าระแกเจาหนตางประเทศ 7 ราย รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดม ใหแกบรษทตางประเทศแหงหนง และบรษทไดจดประเภทเจาหนการคาดงกลาวไปเปนเจาหนอน

ประมาณการหนสนลดลง 2,886 ลานบาท เนองจากมการโอนออกประมาณการ ภาระหนสนจากคดฟองรอง 2,231 ลานบาท เนองจากบรษทไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนทบรษทคางช าระแกเจาหนตางประเทศรายหนง รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดม ใหแกบรษทตางประเทศแหงหนง และกลบรายการประมาณผลแตกตางจากการปรบโครงสรางหนรอการรบร 765 ลานบาท

หนสนไมหมนเวยนเพมขน 1,054 ลานบาท

สาเหตหลกมาจากเงนกยมระยะยาวจากบคคลหรอกจการทเกยวของกนเพมขน จ านวน 1 ,413 ลานบาท ซงเปนเงนกยมจากบรษทตางประเทศของบรษทยอยจ านวน 1,479 ลานบาท

สวนของผถอหน

ณ 31 ธนวาคม 2560 บรษทและบรษทยอยมสวนของผถอหนรวม 12,391 ลานบาท เพมขน 1,523 ลานบาท หรอรอยละ 14.01 จากสนป 2559 สาเหตหลกมาจากบรษทยอยมผลก าไรสทธ


100

ตารางสรปอตราสวนทางการเงนทส าคญ (งบการเงนรวม)

อตราสวนทางการเงน ป 2560 ป 2559 ป 2558

อตราสวนสภาพคลองทางการเงน (เทา) 0.31 0.15 0.13

สดสวนหนสนตอทน (เทา) 1.60 2.00 1.81

อตราก าไรขนตนจากการขาย (รอยละ) 2.83 5.19 (4.14)

อตราก าไรสทธตอรายไดจากการขายรวม* (รอยละ) (1.51) (4.81) (14.12)

อตราผลตอบแทนตอสวนของผถอหนเฉลย** (รอยละ) (18.81) (39.07) (66.78)

อตราผลตอบแทนตอสนทรพยเฉลย*** (รอยละ) (1.20) (3.16) (9.09)

ก าไร (ขาดทน) สทธตอหน (บาท) (0.06) (0.15) (0.47)

มลคาตามบญชตอหน**** (บาท) 0.29 0.31 0.47

* ค านวณจากเฉพาะก าไร (ขาดทน) สวนทเปนของบรษทใหญ ไมรวมสวนทเปนสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม ** ค านวณจากเฉพาะก าไร (ขาดทน) สวนทเปนของบรษทใหญ หารดวยรวมสวนของผถอหนของบรษทเฉลย (ไมรวม

สวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม) *** ค านวณจากเฉพาะก าไร (ขาดทน) สวนทเปนของบรษทใหญ ไมรวมสวนทเปนสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม **** ค านวณจากรวมสวนของผถอหนของบรษท ไมรวมสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม

ภาระผกพนดานหนสนและการบรหารจดการภาระนอกงบดล

บรษท ไดเปดเผยขอมลไวแลวในหมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 47 หนสนทอาจเกดขน ของงบการเงนงวดประจ าป 2560

ปจจยทมผลกระทบตอผลการด าเนนงานในอนาคต

เนองจากบรษทและบรษทยอยมการน าเขาวตถดบหลกทงเศษเหลกและเหลกถลงจากตางประเทศเปนสวนใหญ ท าใหมคาใชจายในรปเงนเหรยญสหรฐเปนจ านวนมาก และดวยอตราแลกเปลยนเปนปจจยภายนอกทไมสามารถควบคมได ท าใหอตราแลกเปลยนเปนปจจยส าคญทมผลกระทบตอการด าเนนงานในอนาคตของทงบรษทและบรษทยอย หากเงนบาทออนคาลงเมอเทยบกบดอลลารสหรฐ จะท าใหตนทนการผลตของบรษทเพมขน อยางไรกตามบรษทและบรษทยอยไดบรหารความเสยงจากผลกระทบของอตราแลกเปลยนโดยมการก าหนดราคาขายโดยอางองราคาขายในตลาดโลก ซงมความเกยวพนกบเงนสกลเหรยญสหรฐเปนหลก เปรยบเสมอนซอขายในเงนตราสกลเดยวกนจงชวยลดความผนผวนจากอตราแลกเปลยนไดระดบหนง นอกจากนบรษทและบรษทยอยมแผนปรบตวโดยจดท าโครงการหลายโครงการเพอลดตนทนการผลตใหสามารถแขงขนกบคแขง และผน าเขา ทงในรปของการลดคาใชจายดานพลงงาน ปรบปรงประสทธภาพในกระบวนการผลต ลดการสญเสยในกระบวนการผลต เปนตน


102

รายงานของผสอบบญชรบอนญาต

เสนอ ผถอหนและคณะกรรมการบรษท จ สตล จ ากด (มหาชน)

ความเหน

ขาพเจาไดตรวจสอบงบการเงนรวมของ บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) และบรษทยอย (“กลมบรษท”) และงบการเงนเฉพาะกจการของบรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) (“บรษท”) ซงประกอบดวย งบแสดงฐานะการเงนรวมและเฉพาะกจการ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 งบแสดงการเปลยนแปลงสวนของผถอหนรวมและเฉพาะกจการ งบก าไรขาดทนเบดเสรจรวมและเฉพาะกจการ และงบกระแสเงนสดรวมและเฉพาะกจการ ส าหรบปสนสดวนเดยวกน และหมายเหตประกอบงบการเงนรวมและเฉพาะกจการ รวมถงหมายเหตสรปนโยบายการบญชทส าคญ

ขาพเจาเหนวา งบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการขางตนนแสดงฐานะการเงนของ บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) และบรษทยอย และของบรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และผลการด าเนนงาน และกระแส เงนสด ส าหรบปสนสดวนเดยวกน โดยถกตองตามทควรในสาระส าคญตามมาตรฐานการรายงานทางการเงน

เกณฑในการแสดงความเหน

ขาพเจาไดปฏบตงานตรวจสอบตามมาตรฐานการสอบบญช ความรบผดชอบของขาพเจาไดกลาวไวในวรรคความรบผดชอบของผสอบบญชตอการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการในรายงานของขาพเจา ขาพเจา มความเปนอสระจากกลมบรษทตามขอก าหนดจรรยาบรรณของผประกอบวชาชพบญชทก าหนดโดยสภาวชาชพบญชในสวนทเกยวของกบการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ และขาพเจาไดปฏบตตามความรบผดชอบดานจรรยาบรรณอนๆ ซงเปนไปตามขอก าหนดเหลาน ขาพเจาเชอวาหลกฐานการสอบบญชทขาพเจาไดรบเพยงพอและเหมาะสมเพอใชเปนเกณฑในการแสดงความเหนของขาพเจา

ความไมแนนอนทมสาระส าคญทเกยวของกบการด าเนนงานตอเนอง

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 สถานะทางการเงนบางสวนของกลมบรษทและบรษท เปนดงน

ลานบาท กลมบรษท บรษท

ปจจยเสยง ณ วนท 31 ธนวาคม ณ วนท 31 ธนวาคม ตอการด าเนนงานตอเนอง 2560 2559 2560 2559

(1) ก าไร(ขาดทน)ส าหรบป 366 (1,048) (1,006) (1,097) (2) ขาดทนสะสม 23,099 22,924 25,839 24,809 (3) หนสนหมนเวยนมากกวา สนทรพยหมนเวยน 11,923 17,192 13,851 15,187 (4) สวนของผถอหนของบรษท

(ขาดทนสะสมเกนทน)

1,973 2,148 (767) 263 (5) EBITDA 3,281 1,812 661 624


103

ซงเกดจากผลกระทบจากปจจยหลายประการ เชน การผดนดช าระหนตามแผนปรบโครงสรางหน การททประชมผถอหนของบรษทฯ มมตไมอนมตการปรบโครงสรางหนของบรษทฯ ตามแผนการปรบโครงสรางหนและการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษทฯ ตามโครงการแปลงหนเปนทนตามทไดมการตกลงกบเจาหนรายใหม ภาวะเศรษฐกจโลกทผนผวน และการทมตลาดของผผลตเหลกตางประเทศ และในปลายป 2560 ไดมการตงคาเผอการดอยคาของทรพยสนระหวางตดตงภายใตบตรสงเสรมการลงทนเพมขนเปนจ านวน 998 ลานบาท ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 14 ปจจยดงกลาวอาจเปนเหตใหเกดขอสงสยอยางมสาระส าคญเกยวกบความสามารถ ในการด าเนนงานตอเนอง อยางไรกตาม ฝายบรหารเชอมนวาการจดท างบการเงนตามขอสมมตฐานวากลมบรษทและ บรษทจะด าเนนงานอยางตอเนองนนเหมาะสม เนองจากกลมบรษทและบรษทม EBITDA เปนบวกและมแผนงานตางๆ ตามทระบในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.2

ทงน ขาพเจามไดแสดงความเหนอยางมเงอนไขในเรองน

เรองส าคญในการตรวจสอบ

เรองส าคญในการตรวจสอบคอเรองตางๆ ทมนยส าคญทสดตามดลยพนจเยยงผประกอบวชาชพของขาพเจาในการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการส าหรบงวดปจจบน ขาพเจาไดน าเรองเหลานมาพจารณาในบรบทของการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการโดยรวม และในการแสดงความเหนของขาพเจา ทงนขาพเจาไมไดแสดงความเหนแยกตางหากส าหรบเรองเหลาน นอกจากเรองทกลาวไวในวรรคความไมแนนอนทมสาระส าคญทเกยวของกบการด าเนนงานตอเนอง ขาพเจาไดก าหนดเรองทจะกลาวตอไปนเปนเรองส าคญในการตรวจสอบเพอสอสารในรายงานของขาพเจา

เรองส าคญในการตรวจสอบ พรอมวธการตรวจสอบมดงตอไปน

การดอยคาของทดน อาคารและอปกรณ

ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 4(ซ) ขอ 4(ฎ) และขอ 14 กลมบรษทและบรษท มทดน อาคารและอปกรณ เปนจ านวนทมนยส าคญ ไดถกแสดงดวยราคาทนหกคาเสอมราคาสะสมและขาดทนจากการดอยคา ซงการพจารณาการดอยคาของทดน อาคารและอปกรณดงกลาวตองใชดลยพนจทส าคญของฝายบรหารของกลมบรษทและบรษท เนองจากการประเมนมลคาทคาดวาจะไดรบคนของทดน อาคารและอปกรณของกลมบรษทและบรษท ซงก าหนดจากมลคาจากการใชสนทรพยนน ดงนน กลมบรษทและบรษทตองประมาณการกระแสเงนสดในอนาคตทกลมบรษทและบรษทคาดวาจะไดรบจากสนทรพย ซงเกยวของกบการคาดการณ ผลการด าเนนงานและการประเมนแผนงานในอนาคต รวมถงการก าหนดอตราคดลดและขอสมมตตางๆ ทส าคญ ดงนน ขาพเจาจงระบวาการพจารณาการดอยคาของทดน อาคารและอปกรณเปนเรองทมนยส าคญ ซงตองใหความสนใจเปนพเศษในการตรวจสอบ

วธการตรวจสอบของขาพเจาตอเรองดงกลาว

ขาพเจาไดทดสอบการดอยคาของทดน อาคาร และอปกรณดงกลาว โดยขาพเจาไดท าความเขาใจและประเมนความสมเหตสมผลรวมถงหลกฐานทใชสนบสนนในเรองของขอสมมตและวธการทใชในการจดท าประมาณการกระแสเงนสดรบและจายในอนาคตทจะไดรบจากการใชทดน อาคารและอปกรณอยางตอเนอง รวมถงประเมนความสมเหตสมผลของอตราคดลดทกลมบรษทและบรษทใชในการค านวณหามลคาทคาดวาจะไดรบคนของทดน อาคารและอปกรณดงกลาว และ ยงไดพจารณาถงความเพยงพอของขอมลทไดเปดเผยเกยวกบการประเมนการดอยคาของทดน อาคารและอปกรณ


104

ขอมลและเหตการณทเนน

ขาพเจาขอใหสงเกตหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 9 วาในไตรมาสท 3 ป 2560 บรษทฯ มวตถดบ(เศษเหลก) สญหายทอาจเกดจากถกยกยอก ฉอโกงหรอลกทรพย มคาเสยหายเบองตนประมาณ 88 ลานบาท ซงบรษทฯ ไดตงคาเผอความเสยหายไวทงจ านวนแลวในไตรมาส 3 ซงตอมาในไตรมาสท 4 ป 2560 บรษทฯ ไดท าการตรวจนบสตอกสนคาและวตถดบประจ าปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 แลวพบวาจ านวนวตถดบ(เศษเหลก) ของบรษทฯ ทขาดหายไปมมลคาทงสน 92 ลานบาท บรษทฯ จงไดตงคาเผอความเสยหายเพมขนอก 4 ลานบาทในไตรมาส 4 ป 2560 ทงนเรองดงกลาวอยระหวางการพจารณาสบสวนจากเจาหนาทต ารวจ เพอสรปความผดและความเสยหายทชดเจน อยางไรกตามฝายบรหารของบรษทฯ เชอมนวา บรษทฯ จะไมมคาความเสยหายอนใดอก และเมอวนท 1 และ 6 พฤศจกายน 2560 บรษทฯ ตองจายเงนจ านวน 2 ลานเหรยญสหรฐ (ประมาณ 68 ลานบาท) แกบรษทคคาผใหการสนบสนนทางการเงนโดยยงไมไดรบโอนวตถดบ(เศษเหลก) ตามปกตจากพนทควบคมการจดเกบ ซง ณ วนทเกดรายการ บรษทฯ ไดบนทกเปนเงนจายลวงหนาคาวตถดบ ปจจบนบรษทฯ อยระหวางด าเนนการตดตามเงนดงกลาวคน

ทงน ขาพเจามไดแสดงความเหนอยางมเงอนไขในเรองน

เรองอน

งบการเงนรวมของบรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) และบรษทยอยและงบการเงนเฉพาะกจการของบรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2559 ทน ามาแสดงเปรยบเทยบ ตรวจสอบโดยผสอบบญชทานอนในส านกงานเดยวกนกบขาพเจาตามมาตรฐานการสอบบญชและเสนอรายงานไวอยางไมมเงอนไขโดยมวรรคความไมแนนอนทมสาระส าคญเกยวกบการด าเนนงานตอเนองตามรายงานลงวนท 24 กมภาพนธ 2560

ขอมลอน

ผบรหารเปนผรบผดชอบตอขอมลอน ขอมลอนประกอบดวยขอมลซงรวมอยในรายงานประจ าปของกลมบรษท (แตไมรวมถงงบการเงนและรายงานของผสอบบญชทแสดงอยในรายงานนน) ซงคาดวาจะถกจดเตรยมใหขาพเจาภายหลงวนทในรายงานของผสอบบญช

ความเหนของขาพเจาตองบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการไมครอบคลมถงขอมลอนและขาพเจาไมไดใหความเชอมนตอขอมลอน

ความรบผดชอบของขาพเจาทเกยวเนองกบการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการคอการอานและพจารณาวาขอมลอนมความขดแยงทมสาระส าคญกบงบการเงนหรอกบความรทไดรบจากการตรวจสอบของขาพเจา หรอปรากฏวาขอมลอนมการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญหรอไม

เมอขาพเจาไดอานรายงานประจ าป หากขาพเจาสรปไดวามการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าค ญ ขาพเจาตองสอสารเรองดงกลาวกบผมหนาทในการก ากบดแลและฝายบรหารของกลมบรษท

ความรบผดชอบของผบรหารและผมหนาทในการก ากบดแลตองบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ

ผบรหารมหนาทรบผดชอบในการจดท าและน าเสนองบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการเหลานโดยถกตองตาม ทควรตามมาตรฐานการรายงานทางการเงน และรบผดชอบเกยวกบการควบคมภายในทผบรหารพจารณาวาจ าเปนเพอ


105

ใหสามารถจดท างบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการทปราศจากการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญไมวาจะเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาด

ในการจดท างบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ ผบรหารรบผดชอบในการประเมนความสามารถของกลมบรษทและบรษทในการด าเนนงานตอเนอง เปดเผยเรองทเกยวกบการด าเนนงานตอเนอง (ตามความเหมาะสม) และการใชเกณฑการบญชส าหรบการด าเนนงานตอเนองเวนแตผบรหารมความตงใจทจะเลกกลมบรษทหรอหยดด าเนนงานหรอไมสามารถด าเนนงานตอเนองตอไปได

ผมหนาทในการก ากบดแล มหนาทในการสอดสองดแลกระบวนการในการจดท ารายงานทางการเงนของกลมบรษทและบรษท

ความรบผดชอบของผสอบบญชตอการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ

การตรวจสอบของขาพเจามวตถประสงคเพอใหไดความเชอมนอยางสมเหตสมผลวางบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการโดยรวมปราศจากการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญหรอไมไมวาจะเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาด และเสนอรายงานของผสอบบญชซงรวมความเหนของขาพเจาอยดวย ความเชอมนอยางสมเหตสมผลคอความเชอมนในระดบสงแตไมไดเปนการรบประกนวาการปฏบตงานตรวจสอบตามมาตรฐานการสอบบญชจะสามารถตรวจพบขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญทมอยไดเสมอไป ขอมลทขดตอขอเทจจรงอาจเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาดและถอวามสาระส าคญเมอคาดการณไดอยางสมเหตสมผลวารายการทขดตอขอเทจจรงแตละรายการหรอทกรายการรวมกนจะมผลตอการตดสนใจทางเศรษฐกจของผใชงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการจากการใชงบการเงนเหลาน

ในการตรวจสอบของขาพเจาตามมาตรฐานการสอบบญช ขาพเจาไดใชดลยพนจและการสงเกตและสงสยเยยงผประกอบวชาชพตลอดการตรวจสอบ การปฏบตงานของขาพเจารวมถง

ระบและประเมนความเสยงจากการแสดงขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญในงบการเงนรวมและ งบการเงนเฉพาะกจการ ไมวาจะเกดจากการทจรตหรอขอผดพลาด ออกแบบและปฏบตงานตามวธการตรวจสอบเพอตอบสนองตอความเสยงเหลานน และไดหลกฐานการสอบบญชทเพยงพอและเหมาะสมเพอเปนเกณฑในการแสดงความเหนของขาพเจา ความเสยงทไมพบขอมลทขดตอขอเทจจรงอนเปนสาระส าคญซงเปนผลมาจากการทจรตจะสงกวาความเสยงทเกดจากขอผดพลาดเนองจากการทจรตอาจเกยวกบการสมรรวมคด การปลอมแปลงเอกสารหลกฐาน การตงใจละเวนการแสดงขอมล การแสดงขอมลทไมตรงตามขอเทจจรงหรอการแทรกแซงการควบคมภายใน

ท าความเขาใจในระบบการควบคมภายในทเกยวของกบการตรวจสอบ เพอออกแบบวธการตรวจสอบทเหมาะสมกบสถานการณ แตไมใชเพอวตถประสงคในการแสดงความเหนตอความมประสทธผลของการควบคมภายในของกลมบรษทและบรษท

ประเมนความเหมาะสมของนโยบายการบญชทผบรหารใชและความสมเหตสมผลของประมาณการทางบญชและการเปดเผยขอมลทเกยวของซงจดท าขนโดยผบรหาร

สรปเกยวกบความเหมาะสมของการใชเกณฑการบญชส าหรบการด าเนนงานตอเนองของผบรหารและจากหลกฐานการสอบบญชทไดรบ สรปวามความไมแนนอนทมสาระส าคญทเกยวกบเหตการณหรอสถานการณทอาจเปนเหตใหเกดขอสงสยอยางมนยส าคญตอความสามารถของกลมบรษทและบรษทในการด าเนนงาน


106

ตอเนองหรอไม ถาขาพเจาไดขอสรปวามความไมแนนอนทมสาระส าคญ ขาพเจาตองกลาวไวในรายงานของผสอบบญชของขาพเจาโดยใหขอสงเกตถงถงการเปดเผยขอมลในงบการเงนทเกยวของ หรอถาการเปดเผยดงกลาวไมเพยงพอ ความเหนของขาพเจาจะเปลยนแปลงไป ขอสรปของขาพเจาขนอยกบหลกฐานการสอบบญชทไดรบจนถงวนทในรายงานของผสอบบญชของขาพเจา อยางไรกตาม เหตการณหรอสถานการณในอนาคตอาจเปนเหตใหกลมบรษทและบรษทตองหยดการด าเนนงานตอเนอง

ประเมนการน าเสนอโครงสรางและเนอหาของงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการโดยรวม รวมถงการเปดเผยขอมลวางบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการแสดงรายการและเหตการณในรปแบบทท าใหมการน าเสนอขอมลโดยถกตองตามทควรหรอไม

ไดรบหลกฐานการสอบบญชทเหมาะสมอยางเพยงพอเกยวกบขอมลทางการเงนของกจการภายในกลมหรอกจกรรมทางธรกจภายในกลมบรษทเพอแสดงความเหนตองบการเงนรวม ขาพเจารบผดชอบตอการก าหนดแนวทาง การควบคมดแล และการปฏบตงานตรวจสอบกลมบรษท ขาพเจาเปนผรบผดชอบแตเพยงผเดยวตอความเหนของขาพเจา

ขาพเจาไดสอสารกบผมหนาทในการก ากบดแลในเรองตางๆทส าคญ ซงรวมถงขอบเขตและชวงเวลาของการตรวจสอบตามทไดวางแผนไว ประเดนทมนยส าคญทพบจากการตรวจสอบ รวมถงขอบกพรองทมนยส าคญในระบบการควบคมภายในหากขาพเจาไดพบในระหวางการตรวจสอบของขาพเจา

ขาพเจาไดใหค ารบรองแกผมหนาทในการก ากบดแลวาขาพเจาไดปฏบตตามขอก าหนดจรรยาบรรณทเกยวของกบความเปนอสระและไดสอสารกบผมหนาทในการก ากบดแลเกยวกบความสมพนธทงหมดตลอดจนเรองอนซงขาพเจาเชอวามเหตผลทบคคลภายนอกอาจพจารณาวากระทบตอความเปนอสระของขาพเจาและมาตรการทขาพเจาใชเพอปองกนไมใหขาพเจาขาดความเปนอสระ

จากเรองทสอสารกบผมหนาทในการก ากบดแล ขาพเจาไดพจารณาเรองตาง ๆ ทมนยส าคญมากทสดในการตรวจสอบงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการในงวดปจจบนและก าหนดเปนเรองส าคญในการตรวจสอบ ขาพเจาไดอธบายเรองเหลานในรายงานของผสอบบญชเวนแตกฎหมายหรอขอบงคบไมใหเปดเผยตอสาธารณะเกยวกบเรองดงกลาว หรอในสถานการณทยากทจะเกดขน ขาพเจาพจารณาวาไมควรสอสารเรองดงกลาวในรายงานของขาพเจาเพราะการกระท าดงกลาวสามารถคาดการณไดอยางสมเหตผลวาจะมผลกระทบในทางลบมากกวาผลประโยชนตอสวนไดเสยสาธารณะจากการสอสารดงกลาว

(นางณฐสรคร สโรชนนทจน) ผสอบบญชรบอนญาต ทะเบยนเลขท 4563

ส านกงาน เอ.เอม.ท.แอสโซซเอท กรงเทพมหานคร วนท 23 กมภาพนธ 2561

บรษท จ สตล จากด (มหาชน) และบรษทยอย

งบแสดงฐานะการเงน

สนทรพย หมายเหต 2560 2559 2560 2559

สนทรพยหมนเวยน

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 7, 44 590,829,674 623,204,436 11,452,729 9,849,574 เงนลงทนชวคราว - หลกทรพยเพอคา 12,237,280 - 12,237,280 - ลกหนการคา 5, 6, 8 48,130,779 272,386,276 113,342,452 76,426,546 ลกหนกจการทเกยวของกน 5 - - 24,715,253 - สนคาคงเหลอ 9 4,110,175,850 1,991,563,424 848,340,383 1,136,937,580 ลกหนจากการขายเศษเหลก 5, 10 - - - - สนทรพยหมนเวยนอน 5, 6, 11 575,422,352 199,985,142 353,003,313 97,287,293 รวมสนทรพยหมนเวยน 5,336,795,935 3,087,139,278 1,363,091,410 1,320,500,993

สนทรพยไมหมนเวยน

เงนลงทนในบรษทยอย 12 - - 3,237,606,205 4,026,239,106 เงนลวงหนาคาซอทดน อาคารและอปกรณ 13 210,000,000 210,000,000 - - ทดน อาคารและอปกรณ 14 26,004,879,478 28,738,713,460 11,366,883,611 13,180,568,619 สนทรพยไมมตวตน 15 11,865,768 15,175,302 5,641,122 7,368,387 สนทรพยไมหมนเวยนอน 5, 6, 17 608,510,802 563,639,912 295,283,194 279,212,944 รวมสนทรพยไมหมนเวยน 26,835,256,048 29,527,528,674 14,905,414,132 17,493,389,056

รวมสนทรพย 32,172,051,983 32,614,667,952 16,268,505,542 18,813,890,049

หมายเหตประกอบงบการเงนถอเปนสวนหนงของงบการเงนน

งบการเงนรวม งบการเงนเฉพาะกจการ

(บาท)

ณ วนท 31 ธนวาคม ณ วนท 31 ธนวาคม

107



หนสนและสวนของผถอหน หมายเหต 2560 2559 2560 2559

หนสนหมนเวยน

เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน 19, 44 212,503,281 315,856,617 212,503,281 315,856,617 เจาหนการคา 5, 6, 21, 44 1,326,191,392 7,479,044,201 578,693,784 5,439,635,285 เจาหนกจการทเกยวของกน 5 - - 18,954,304 18,954,304 หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ ทถงกาหนดชาระภายในหนงป 27 535,319,947 464,261,240 330,960,069 238,527,280 เงนกยมระยะยาวจากบคคลหรอกจการทเกยวของกน ทถงกาหนดชาระภายในหนงป 5, 19 138,000,000 108,000,000 138,000,000 108,000,000 หนกทถงกาหนดชาระภายในหนงป 19, 44 509,538,905 558,485,181 509,538,905 558,485,181 เงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน 5,19 1,506,200,847 30,000,000 1,150,508,935 1,350,768,677 เงนกยมระยะสนจากกจการอน 19 107,478,776 137,394,363 107,478,776 118,894,363 เงนกยมจากผถอหน 5 3,850,000 3,850,000 3,850,000 3,850,000 เงนรบลวงหนาจากลกคา 5, 23 203,320,156 204,365,281 177,933,573 14,269,238 เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 5, 6, 22 7,147,117,390 3,506,161,450 6,440,177,095 2,279,775,425 ดอกเบยคางจาย 24 4,936,687,630 3,969,002,936 4,965,641,906 2,696,246,002 ประมาณการหนสน 25 269,778,189 3,156,211,637 511,129,864 3,302,980,453 หนสนหมนเวยนอน 5, 19, 26 364,141,016 346,309,392 68,268,923 61,153,995 รวมหนสนหมนเวยน 17,260,127,529 20,278,942,298 15,213,639,415 16,507,396,820

หนสนไมหมนเวยน

หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ - สทธจาก สวนทถงกาหนดชาระภายในหนงป 27 148,039,761 245,112,540 148,039,761 245,112,540 เจาหนการคา 21, 44 - - - - เงนกยมระยะยาวจากบคคลหรอกจการทเกยวของกน 5, 19 1,655,358,073 242,000,000 1,262,448,332 1,328,448,332 เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 22 545,272,948 875,194,706 312,957,081 418,972,838 ดอกเบยคางจาย 24 16,048,307 - 16,048,307 - ประมาณการหนสน 25 24,236,632 - 24,236,632 - ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน 28 130,347,668 105,191,970 58,193,192 51,209,768 หนสนไมหมนเวยนอน 1,805,104 - - - รวมหนสนไมหมนเวยน 2,521,108,493 1,467,499,216 1,821,923,305 2,043,743,478

รวมหนสน 19,781,236,022 21,746,441,514 17,035,562,720 18,551,140,298




(บาท)

108



หนสนและสวนของผถอหน หมายเหต 2560 2559 2560 2559

สวนของผถอหน

ทนเรอนหน 29 ทนจดทะเบยน 48,775,743,730 48,775,743,730 48,775,743,730 48,775,743,730 ทนทออกและชาระแลว 34,250,904,820 34,250,904,820 34,250,904,820 34,250,904,820 ใบสาคญแสดงสทธซอหนสามญ 31 14,049,679 14,049,679 14,049,679 14,049,679 สวนเกน (ตา) กวามลคาหน สวนตากวามลคาหน 29 (10,163,275,674) (10,163,275,674) (10,163,275,674) (10,163,275,674) สวนเกนทนจากการลดทน 206,307,094 206,307,094 206,307,094 206,307,094 กาไร (ขาดทน) สะสม จดสรรแลว ทนสารองตามกฎหมาย 30 763,976,886 763,976,886 763,976,886 763,976,886 ยงไมไดจดสรร (23,098,903,934) (22,923,616,189) (25,839,019,983) (24,809,213,054) รวมสวนของผถอหนของบรษท 1,973,058,871 2,148,346,616 (767,057,178) 262,749,751

สวนไดเสยทไมมอานาจควบคม 10,417,757,090 8,719,879,822 - - รวมสวนของผถอหน (ขาดทนสะสมเกนทน) 12,390,815,961 10,868,226,438 (767,057,178) 262,749,751

รวมหนสนและสวนของผถอหน 32,172,051,983 32,614,667,952 16,268,505,542 18,813,890,049



(บาท)


109


งบกาไรขาดทนเบดเสรจ

หมายเหต 2560 2559 2560 2559

รายไดรายไดจากการขาย 5, 6, 32 25,704,984,906 21,683,626,134 10,526,923,225 10,014,154,489 รายไดจากการใหบรการ - รบจางผลต - - 536,229,649 - กลบรายการหนสญและหนสงสยจะสญ 37 146,896,987 6,533,609 258,042,569 17,619,972 กลบรายการประมาณการผลขาดทนจากคาสงซอ ของวตถดบทยงไมไดรบมอบ 25 - 25,955,666 - 25,955,666 กลบรายการประมาณการผลแตกตาง จากการปรบโครงสรางหนรอการรบร 25 764,902,439 - 764,902,439 - กาไรจากอตราแลกเปลยนสทธ 1,244,854,761 35,451,868 825,953,027 2,288,906 กาไรจากการปรบโครงสรางหน 21, 33 749,429,449 58,936,660 15,406,048 51,225,325 รายไดอน 127,551,176 109,172,524 118,008,277 87,430,195 รวมรายได 28,738,619,718 21,919,676,461 13,045,465,234 10,198,674,553

คาใชจายตนทนขาย - ตนทนผลตสนคาทขาย 5,6 24,775,709,769 20,370,578,026 10,476,506,660 9,562,042,758 - ตนทนการผลตทวางเปลา 195,526,445 257,303,382 195,526,445 191,177,238 - ขาดทนจากการลดมลคาสนคาคงเหลอ (กลบรายการ) 5,297,811 (69,090,813) 1,246,467 (60,483,349) รวมตนทนขาย 24,976,534,025 20,558,790,595 10,673,279,572 9,692,736,647

ตนทนการใหบรการ - รบจางผลต - - 566,957,270 - คาใชจายในการขาย 34 482,757,281 458,055,684 297,547,465 298,241,785 คาใชจายในการบรหาร 5, 35 868,463,782 983,017,367 340,976,613 454,049,198 คาใชจายอน 39 1,039,640,151 13,864,960 1,382,683,720 14,611,585 ตนทนทางการเงน 41 994,832,973 933,015,611 789,742,645 835,816,216 รวมคาใชจาย 28,362,228,212 22,946,744,217 14,051,187,285 11,295,455,431

กาไร (ขาดทน) กอนคาใชจายภาษเงนได 376,391,506 (1,027,067,756) (1,005,722,051) (1,096,780,878) คาใชจายภาษเงนได 42 10,852,287 21,424,438 - - กาไร (ขาดทน) สาหรบป 365,539,219 (1,048,492,194) (1,005,722,051) (1,096,780,878)

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจอนสาหรบป

รายการทจะไมถกจดประเภทรายการใหมเขาไปไวในกาไร

หรอขาดทนในภายหลง :

- ผลกาไร (ขาดทน) จากการประมาณการตามหลกคณตศาสตร

ประกนภย สาหรบโครงการผลประโยชนพนกงาน 28 (39,626,331) - (24,084,878) - กาไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมสาหรบป 325,912,888 (1,048,492,194) (1,029,806,929) (1,096,780,878)


สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม

(บาท)

สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคมงบการเงนเฉพาะกจการ งบการเงนรวม

110


งบกาไรขาดทนเบดเสรจ

หมายเหต 2560 2559 2560 2559

การแบงปนกาไร (ขาดทน) สวนทเปนของบรษทใหญ (387,682,543) (1,043,268,574) (1,005,722,051) (1,096,780,878) สวนทเปนของสวนไดเสยทไมมอานาจควบคม 753,221,762 (5,223,620) - - กาไร (ขาดทน) สาหรบป 365,539,219 (1,048,492,194) (1,005,722,051) (1,096,780,878)

การแบงปนกาไร (ขาดทน) เบดเสรจรวม สวนทเปนของบรษทใหญ (414,676,874) (1,043,268,574) (1,029,806,929) (1,096,780,878) สวนทเปนของสวนไดเสยทไมมอานาจควบคม 740,589,762 (5,223,620) - - กาไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมสาหรบป 325,912,888 (1,048,492,194) (1,029,806,929) (1,096,780,878)

ขาดทนตอหน 43ขาดทนตอหนขนพนฐาน (0.06) (0.15) (0.15) (0.16)


(บาท)

งบการเงนรวม งบการเงนเฉพาะกจการ สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม

111


งบแสดงการเปลยนแปลงสวนของผถอหน

องคประกอบอนของผถอหนกาไร (ขาดทน) เบดเสรจอน

ผลกาไร (ขาดทน) จากการประมาณการ รวม สวนของทนเรอนหนทออก ใบสาคญแสดงสทธ สวนเกน (ตากวา) สวนเกนทน ทนสารอง ตามหลกคณตศาสตรประกนภย สวนของผถอหน สวนไดเสยทไมม รวม

หมายเหต และชาระแลว ซอหนสามญ มลคาหน จากการลดทน ตามกฎหมาย ยงไมไดจดสรร สาหรบโครงการผลประโยชนพนกงาน ของบรษท อานาจควบคม สวนของผถอหน

สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2560 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (22,923,616,189) - 2,148,346,616 8,719,879,822 10,868,226,438 รายการกบผถอหนทบนทกโดยตรงเขาสวนของผถอหน เงนทนทไดรบจากผถอหนและการจดสรรสวนทนใหผถอหน ออกใบสาคญแสดงสทธซอหนสามญ 31 - - - - - - - - - - ออกหนสามญ 29 - - - - - - - - - - บรษทยอยเลกและชาระบญช - - - - - - - - - - รวมเงนทนทไดรบจากผถอหน และการจดสรรสวนทนใหผถอหน - - - - - - - - - -

การเปลยนแปลงในสวนไดเสยในบรษทยอย

การไดมาซงสวนไดเสยทไมมอานาจควบคมโดยอานาจควบคมไมเปลยนแปลง การออกหนสามญโดยบรษทยอยใหแกสวนไดเสยทไมม

อานาจควบคมจากการแปลงหนเปนทนของบรษทยอ 12 - - - - - 312,028,217 - 312,028,217 824,507,129 1,136,535,346 การขายเงนลงทนบรษทยอยใหสวนไดเสยทไมม

อานาจควบคม 12 - - - - - (72,639,088) - (72,639,088) 132,780,377 60,141,289 รวมการเปลยนแปลงในสวนไดเสยในบรษทยอย - - - - - 239,389,129 - 239,389,129 957,287,506 1,196,676,635 รวมรายการกบผเปนเจาของทบนทกโดยตรง เขาสวนของผถอหน - - - - - 239,389,129 - 239,389,129 957,287,506 1,196,676,635

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจสาหรบป กาไร (ขาดทน) สาหรบป - - - - - (387,682,543) - (387,682,543) 753,221,762 365,539,219 กาไร (ขาดทน) เบดเสรจอน - - - - - - (26,994,331) (26,994,331) (12,632,000) (39,626,331) โอนไปกาไร (ขาดทน) สะสม - - - - - (26,994,331) 26,994,331 - - -

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมสาหรบป - - - - - (414,676,874) - (414,676,874) 740,589,762 325,912,888

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (23,098,903,934) - 1,973,058,871 10,417,757,090 12,390,815,961

งบการเงนรวม

(บาท)

สวนเกน (ตากวา) มลคาหน กาไร (ขาดทน) สะสม

หมายเหตประกอบงบการเงนถอเปนสวนหนงของงบการเงนน 112



องคประกอบอนของผถอหนกาไร (ขาดทน) เบดเสรจอน

ผลกาไร (ขาดทน) จากการประมาณการ รวม สวนของทนเรอนหนทออก ใบสาคญแสดงสทธ สวนเกน (ตากวา) สวนเกนทน ทนสารอง ตามหลกคณตศาสตรประกนภย สวนของผถอหน สวนไดเสยทไมม รวม

หมายเหต และชาระแลว ซอหนสามญ มลคาหน จากการลดทน ตามกฎหมาย ยงไมไดจดสรร สาหรบโครงการผลประโยชนพนกงาน ของบรษท อานาจควบคม สวนของผถอหน


(บาท)


สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2559ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2559 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (21,880,351,825) - 3,191,610,980 8,725,103,442 11,916,714,422 รายการกบผถอหนทบนทกโดยตรงเขาสวนของผถอหน เงนทนทไดรบจากผถอหนและการจดสรรสวนทนใหผถอหน ออกใบสาคญแสดงสทธซอหนสามญ 31 - - - - - - - - - - ออกหนสามญ 29 - - - - - - - - - - บรษทยอยเลกและชาระบญช - - - - - 4,210 - 4,210 - 4,210 รวมเงนทนทไดรบจากผถอหน และการจดสรรสวนทนใหผถอหน - - - - - 4,210 - 4,210 - 4,210

การเปลยนแปลงในสวนไดเสยในบรษทยอย

การไดมาซงสวนไดเสยทไมมอานาจควบคมโดยอานาจควบคมไมเปลยนแปลง ออกหนสามญโดยบรษทยอยใหแกสวนทไมมอานาจ

ควบคมจากการแปลงหนเปนทนของบรษทยอย 12 - - - - - - - - - - การขายเงนลงทนบรษทยอยใหสวนไดเสยทไมม

อานาจควบคม 12 - - - - - - - - - - รวมการเปลยนแปลงในสวนไดเสยในบรษทยอย - - - - - - - - - - รวมรายการกบผเปนเจาของทบนทกโดยตรง เขาสวนของผถอหน - - - - - 4,210 - 4,210 - 4,210

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจสาหรบป ขาดทนสาหรบป - - - - - (1,043,268,574) - (1,043,268,574) (5,223,620) (1,048,492,194) กาไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมสาหรบป - - - - - (1,043,268,574) - (1,043,268,574) (5,223,620) (1,048,492,194)

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (22,923,616,189) - 2,148,346,616 8,719,879,822 10,868,226,438




องคประกอบอนของผถอหน

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจอน

ผลกาไร (ขาดทน) จากการประมาณการ รวม

ทนเรอนหนทออก ใบสาคญแสดงสทธ สวนเกน (ตากวา) สวนเกนทน ทนสารอง ตามหลกคณตศาสตรประกนภย สวนของผถอหน

หมายเหต และชาระแลว ซอหนสามญ มลคาหน จากการลดทน ตามกฎหมาย ยงไมไดจดสรร สาหรบโครงการผลประโยชนพนกงาน ของบรษท

สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560

ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2560 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (24,809,213,054) - 262,749,751

รายการกบผถอหนทบนทกโดยตรงเขาสวนของผถอหน

เงนทนทไดรบจากผถอหน

และการจดสรรสวนทนใหผถอหน

ออกใบสาคญแสดงสทธซอหนสามญ 31 - - - - - - - -

ออกหนสามญ 29 - - - - - - - -

รวมเงนทนทไดรบจากผถอหนและการจดสรร

สวนทนใหผถอหน - - - - - - - -

รวมรายการกบผเปนเจาของทบนทกโดยตรง

เขาสวนของผถอหน - - - - - - - -

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจสาหรบป

ขาดทนสาหรบป - - - - - (1,005,722,051) - (1,005,722,051)

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจอน - - - - - - (24,084,878) (24,084,878)

โอนไปกาไร (ขาดทน) สะสม - - - - - (24,084,878) 24,084,878 -

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมสาหรบป - - - - - (1,029,806,929) - (1,029,806,929)

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (25,839,019,983) - (767,057,178)

งบการเงนเฉพาะกจการ

(บาท)





องคประกอบอนของผถอหน

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจอน

ผลกาไร (ขาดทน) จากการประมาณการ รวม

ทนเรอนหนทออก ใบสาคญแสดงสทธ สวนเกน (ตากวา) สวนเกนทน ทนสารอง ตามหลกคณตศาสตรประกนภย สวนของผถอหน

หมายเหต และชาระแลว ซอหนสามญ มลคาหน จากการลดทน ตามกฎหมาย ยงไมไดจดสรร สาหรบโครงการผลประโยชนพนกงาน ของบรษท


(บาท)


สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2559

ยอดคงเหลอ ณ วนท 1 มกราคม 2559 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (23,712,432,176) - 1,359,530,629

รายการกบผถอหนทบนทกโดยตรงเขาสวนของผถอหน

เงนทนทไดรบจากผถอหน

และการจดสรรสวนทนใหผถอหน

ออกใบสาคญแสดงสทธซอหนสามญ 31 - - - - - - - -

ออกหนสามญ 29 - - - - - - - -

รวมเงนทนทไดรบจากผถอหนและการจดสรร

สวนทนใหผถอหน - - - - - - - -

รวมรายการกบผเปนเจาของทบนทกโดยตรง

เขาสวนของผถอหน - - - - - - - -

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจสาหรบป

ขาดทนสาหรบป - - - - - (1,096,780,878) - (1,096,780,878)

กาไร (ขาดทน) เบดเสรจรวมสาหรบป - - - - - (1,096,780,878) - (1,096,780,878)

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 34,250,904,820 14,049,679 (10,163,275,674) 206,307,094 763,976,886 (24,809,213,054) - 262,749,751



งบกระแสเงนสด

หมายเหต 2560 2559 2560 2559

กระแสเงนสดจากกจกรรมดาเนนงาน

กาไร (ขาดทน) สาหรบป 365,539,219 (1,048,492,194) (1,005,722,051) (1,096,780,878) รายการปรบปรงคาเสอมราคาและคาตดจาหนาย 1,910,076,064 1,905,923,047 876,619,763 884,943,095

ขาดทน (กาไร) จากอตราแลกเปลยนทยงไมเกดขน (1,528,899,083) 58,143,448 (1,325,987,887) 88,540,406

กาไรจากอตราแลกเปลยน ณ วนแปลงหนเปนทน (78,650,962) - - - กาไรจากการปรบราคาหลกทรพย (903,890) - (903,890) - ขาดทน (กาไร) จากการขายเงนลงทน (3,950,374) - 120,674,442 - กาไรจากการปรบโครงสรางหน 33 (749,429,449) (58,936,660) (15,406,048) (51,225,325)

ขาดทนจากการลดมลคาสนคาคงเหลอ (กลบรายการ) 5,297,811 (69,090,813) 1,246,467 (60,483,349)

กลบรายการประมาณการผลขาดทนจากคาสงซอ ของวตถดบทยงไมไดรบมอบ - (25,955,666) - (25,955,666)

กลบรายการหนสญและหนสงสยจะสญ 37 (146,896,987) (6,533,609) (258,042,569) (17,619,972)

ขาดทนจากการดอยคาสนทรพย 38 998,111,400 - 998,111,400 -

ขาดทนจากการดอยคาเงนลงทนในบรษทยอย - - 223,835,864 1,461,446

กลบรายการประมาณการผลแตกตางจากการปรบโครงสรางหนรอการรบร (764,902,439) - (764,902,439) -

ขาดทนจากการชาระบญชของบรษทยอย - 46,927 - 46,927

ขาดทนจากการตดจาหนายสนทรพย 7,803,930 (1,126,263) - -

ประมาณการภาระหนสนจากคดฟองรอง 25 18,623,108 - 18,623,108 - ประมาณการหนสนจากการคาประกนบรษทยอย 25 - - 22,342,795 13,103,212

ภาษเงนได หก ณ ทจาย ตดบญช 12,215,635 - 1,617,403 - ตนทนทางการเงน 41 994,832,973 933,015,611 789,742,645 835,816,216

ดอกเบยรบ (4,062,068) (3,355,444) (258,760) (323,618)

ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน - ตนทนบรการปจจบนและดอกเบย 9,372,568 8,759,021 5,446,606 2,234,989

ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน - ตนทนบรการในอดต (22,548,060) - (22,548,060) -

คาใชจายภาษเงนได 10,852,287 21,424,438 - -

1,032,481,683 1,713,821,843 (335,511,211) 573,757,483


งบการเงนเฉพาะกจการงบการเงนรวม

สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม

(บาท)

116



หมายเหต 2560 2559 2560 2559

การเปลยนแปลงในสนทรพยและหนสนดาเนนงานลกหนการคา 52,386,986 (30,734,699) (36,915,906) (49,680,883)

ลกหนกจการทเกยวของกน - - (24,715,253) 4,784,317

สนคาคงเหลอ (2,123,910,237) (234,397,377) 287,350,730 (49,259,220)

สนทรพยหมนเวยนอน (346,044,752) 44,975,325 (212,569,692) 48,740,760

สนทรพยไมหมนเวยนอน (207,239,705) (304,582,963) (71,241,387) (135,848,558)

เจาหนการคา 593,180,298 (508,781,740) 259,356,705 (504,577,009)

เงนรบลวงหนาจากลกคา (403,925) 770,642 164,305,535 (11,712,870)

เจาหนอนและคาใชจายคางจาย (313,202,253) (69,977,650) (26,017,339) 20,116,797

หนสนหมนเวยนอน 1,503,506,435 (1,412,469) 9,470,386 (598,757)

จายประมาณการภาระหนสนจากคดฟองรอง - 72,240,064 - -

จายภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน (1,295,142) - - -

เงนสดรบ(จาย)คาใชจายภาษเงนได (29,603,040) (7,044,573) (13,742,352) (258,990)

เงนสดไดมาจาก (ใชไปใน) กจกรรมดาเนนงาน 159,856,348 674,876,403 (229,784) (104,536,930)

กระแสเงนสดจากกจกรรมลงทน

รบดอกเบย 4,062,068 3,312,727 258,760 323,618

ซอทดน อาคารและอปกรณ (13,871,146) (33,758,245) (4,114,093) (982,800)

ซอสนทรพยไมมตวตน (407,918) (1,454,200) (33,660) (820,700)

เงนสดรบ(จาย)สาหรบเงนใหกยมระยะยาวแกกจการทเกยวของกน - - (1,394) 708,486

เงนสดรบจากการจาหนายเงนลงทนชวคราว 82,266,984 - 82,266,984 -

เงนสดรบจากการจาหนายเงนลงทนในบรษทยอย 60,141,290 - 55,128,019 -

เงนสดรบจากการชาระบญชของบรษทยอย - 953,043 - 953,043

เงนสดสทธไดมาจาก (ใชไปใน) กจกรรมลงทน 132,191,278 (30,946,675) 133,504,616 181,647


(บาท)


สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคมงบการเงนรวม

117



หมายเหต 2560 2559 2560 2559

กระแสเงนสดจากกจกรรมจดหาเงน

จายตนทนทางการเงน (776,445,217) (102,035,207) (128,695,192) (126,924,688)

ชาระหนสนทเกดจากการฟนฟกจการ (17,561,723) (25,382,738) (4,639,989) (10,605,473)

ชาระคนหนสนระหวางการปรบโครงสรางหน (922,204,180) - - - เงนสดรบ(ชาระคน)เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน (103,353,335) (49,200,000) (103,353,335) (49,200,000)

เงนสดรบ(ชาระคน)เงนกยมระยะสนจากบคคลและกจการทเกยวของกน - - 152,432,426 290,556,949

เงนสดรบ(ชาระคน)เงนกยมระยะสนจากกจการอน 52,343,012 17,550,767 (11,415,587) 29,050,767

เงนสดรบ(ชาระคน)จากเงนกยมระยะยาวจากบคคลและกจการทเกยวของกน 1,443,358,073 (20,000,000) (36,000,000) (20,000,000)

เงนสดสทธไดมาจากกจกรรมจดหาเงน (323,863,370) (179,067,178) (131,671,677) 112,877,555

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสดเพมขน (ลดลง) สทธ (31,815,744) 464,862,550 1,603,155 8,522,272

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด ณ วนท 1 มกราคม 7 623,204,436 159,332,714 9,849,574 1,327,302 เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสดลดลงจากการชาระบญชของบรษทยอย - (953,043) - -

ผลกระทบจากอตราแลกเปลยนของเงนตราตางประเทศ (559,018) (37,785) - - เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด ณ วนท 31 ธนวาคม 7 590,829,674 623,204,436 11,452,729 9,849,574

รายการทไมใชเงนสด

โอนประมาณการหนสนเปนเจาหนอนและคาใชจายคางจาย 72,240,064 - - - โอนประมาณการหนสนเปนเจาหนการคา 25 - 101,035,926 - 101,035,926 โอนประมาณการหนสนเปนดอกเบยคางจาย 25 2,065,435,684 386,548,529 2,065,435,684 386,548,529 โอนเจาหนการคาเปนดอกเบยคางจาย - 649,846,422 - 649,846,422 โอนเจาหนการคาเปนคาใชจายคางจาย 4,442,184,867 49,846,173 4,442,184,867 49,846,173 โอนเจาหนการคาเปนหนสนระหวางการปรบโครงสรางหน 1,453,512,838 - - - โอนคาใชจายคางจายเปนหนสนระหวางการปรบโครงสรางหน 612,839,625 - - - โอนดอกเบยคางจายเปนหนสนระหวางการปรบโครงสรางหน 1,173,386,294 - - - โอนดอกเบยคางจายเปนคาใชจายคางจาย 206,577,995 - - - โอนดอกเบยคางจายเปนประมาณการหนสน 24,236,632 - 24,236,632 - โอนดอกเบยคางจายเปนเงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน - - 32,352,033 53,678,147 โอนหนสนจากการปรบโครงสรางหนเปนทนหนสามญ 12 1,096,229,680 - - - หกกลบลบหนระหวางลกหนการคากบเจาหนการคา 171,868,511 - - -



(บาท)

สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม สาหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคมงบการเงนเฉพาะกจการ

118

บรษท จ สตล จ ำกด (มหำชน) และบรษทยอย หมำยเหตประกอบงบกำรเงน ส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม 2560

119

หมำยเหต สำรบญ 1 ขอมลทวไป การด าเนนงานตอเนองและการปรบโครงสรางหน 2 เกณฑการจดท างบการเงน

3 มาตรฐานการรายงานทางการเงนใหมทยงไมมผลบงคบใชในปปจจบน 4 นโยบายการบญชทส าคญ 5 บคคลหรอกจการทเกยวของกน 6 รายการธรกจกบบรษทพนธมตรทางการคา 7 เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 8 ลกหนการคา 9 สนคาคงเหลอ 10 ลกหนจากการขายเศษเหลก 11 สนทรพยหมนเวยนอน 12 เงนลงทนในบรษทยอย 13 เงนลวงหนาคาซอทดน อาคารและอปกรณ 14 ทดน อาคาร และอปกรณ 15 สนทรพยไมมตวตน 16 ภาษเงนไดรอการตดบญช 17 สนทรพยไมหมนเวยนอน 18 วงเงนสนเชอเพอการด าเนนงาน 19 หนสนทมภาระดอกเบย 20 เงนกยมจากกจการทเกยวของกน 21 เจาหนการคา 22 เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 23 เงนรบลวงหนาจากลกคา 24 ดอกเบยคางจาย 25 ประมาณการหนสน 26 หนสนหมนเวยนอน 27 หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ 28 ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน 29 ทนเรอนหน 30 ส ารอง


120

หมำยเหต สำรบญ 31 ใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญ 32 ขอมลทางการเงนจ าแนกตามสวนงาน 33 ก าไรจากการปรบโครงสรางหน 34 คาใชจายในการขาย 35 คาใชจายในการบรหาร 36 คาใชจายผลประโยชนตอบแทนพนกงาน 37 (กลบรายการ) หนสญและหนสงสยจะสญ 38 ขาดทนจากการดอยคาสนทรพย 39 คาใชจายอน 40 คาใชจายตามลกษณะ 41 ตนทนทางการเงน 42 ภาษเงนได 43 ก าไร(ขาดทน)ตอหน 44 เครองมอทางการเงน 45 ภาระผกพนทมกบบคคลหรอกจการทไมเกยวของกน 46 คดความ 47 หนสนทอาจเกดขน 48 เหตการณภายหลงรอบระยะเวลาทรายงาน 49 การจดประเภทรายการใหม


121

งบการเงนนไดรบอนมตใหออกงบการเงนจากคณะกรรมการเมอวนท 23 กมภาพนธ 2561

1 ขอมลทวไป กำรด ำเนนงำนตอเนองและกำรปรบโครงสรำงหน

1.1 ขอมลทวไป

บรษท จ สตล จ ากด (มหาชน) “บรษท” เปนนตบคคลทจดตงขนในประเทศไทยและมทอยจดทะเบยนดงน

ส านกงานใหญ : เลขท 88 อาคาร ปาโซ ทาวเวอร ชน 18 ถนนสลม แขวงสรยวงศ เขตบางรก กรงเทพมหานคร โรงงานผลต : เลขท 55 หม 5 สวนอตสาหกรรม เอสเอสพ ต าบลหนองละลอก อ าเภอบานคาย จงหวดระยอง

บรษทจดทะเบยนกบตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย (“ตลท.”) เมอวนท 25 มกราคม 2549

ผถอหนรายใหญ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 ไดแก บรษท ซพเรยร โอเวอรซส (ประเทศไทย) จ ากด (ถอหนรอยละ 4.46) (“ซพเรยร”) ซงเปนนตบคคลทจดตงขนในประเทศไทย นายนรมดร งามช านญฤทธ (ถอหนรอยละ 7.34) กลมคณหญงปทมา ลสวสดตระกล (ถอหนรอยละ 5.78) นายณฐพล จฬางกร (ถอหนรอยละ 5.64) นายทวฉตร จฬางกร (ถอหนรอยละ 3.96) และนายกฤษนนทร เกวล (ถอหนรอยละ 3.51)

บรษทด าเนนธรกจหลกเกยวกบการผลตและจ าหนายเหลกแผนรดรอนชนดมวน


122

รายละเอยดบรษทยอย ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

ชอกจกำร ลกษณะธรกจ ประเทศท กลมบรษทถอหนรอยละ กจกำรจดตง 2560 2559 บรษทยอยทางตรง

บรษท สยาม โปรเฟสชนแนล โฮลดงส จ ากด (“เอสพเอช”)

ลงทนในบรษทอน ไทย 99.99 99.99

บรษท จเอส ซเคยวรต โฮลดง จ ากด กจการทตงโดยม ไทย 99.99 99.99 (“จเอส ซเคยวรต”) วตถประสงคเฉพาะเพอ การปรบโครงสรางหน

บรษท จเอส โนตส โฮลดงส จ ากด * กจการทตงโดยม ไทย - 99.99 (“จเอส โนตส”) วตถประสงคเฉพาะเพอ การปรบโครงสรางหน

บรษท จเอส โนตส โฮลดง 2 จ ากด * กจการทตงโดยม ไทย - 99.99 (“จเอส โนตส 2”) วตถประสงคเฉพาะเพอ การปรบโครงสรางหน

บรษท จ เจ สตล จ ากด (มหาชน) (“จ เจ สตล”) (ถอหนโดยบรษท รอยละ 15.08 (2559: รอยละ

20.79) และ จเอส ซเคยวรต รอยละ 3.64 (2559 : รอยละ 4.91))

ผลตและจ าหนายเหลกแผนรดรอนชนดมวน

ไทย 18.72 25.70

บรษทยอยทางออม

บรษท โอเรยลทล แอกเซส จ ากด (“โอเอซ”) (ถอหนโดย เอสพเอช รอยละ 99.97)

ใหบรการทปรกษาและลงทน ไทย 99.97 99.97

* บรษทยอย 2 บรษท คอ จ เอส โนตส และจ เอส โนตส 2 ไดจดทะเบยนเลกบรษทกบกระทรวงพาณชยแลว เมอวนท 22 กนยายน 2560 ตามมตของทประชมวสามญผถอหน เมอวนท 20 กนยายน 2560 อยางไรกตาม งบการเงนรวมส าหรบปสนสด 31 ธนวาคม 2560 ไดรวมผลการด าเนนงานของบรษทยอยดงกลาวจนถงวนเลกบรษทแลว


123

สดสวนการถอหนของบรษทและบรษทยอยใน จ เจ สตล ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 คดเปนรอยละ 18.72 (31 ธนวาคม 2559 : รอยละ 25.70) และบรษทยงคงท างบการเงนรวมโดยรวม จ เจ สตล เนองจากบรษทยงคงมอ านาจควบคม จ เจ สตล ผานทางตวแทนทไดรบการแตงตงจากบรษท

การกลาวถงบรษทและบรษทยอยหลงจากนจะถกเรยกวา “กลมบรษท”

1.2 กำรด ำเนนงำนตอเนอง

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 สถานะทางการเงนบางสวนของ กลมบรษทและบรษท เปนดงน

ลานบาท กลมบรษท บรษท

ปจจยเสยง ณ วนท 31 ธนวาคม ณ วนท 31 ธนวาคม ตอการด าเนนการตอเนอง 2560 2559 2560 2559

(1) ก าไร(ขาดทน)ส าหรบป 366 (1,048) (1,006) (1,097) (2) ขาดทนสะสม 23,099 22,924 25,839 24,809 (3) หนสนหมนเวยนมากกวา

สนทรพยหมนเวยน

11,923

17,192

13,851

15,187 (4) สวนของผถอหนของบรษท

(ขาดทนสะสมเกนทน) 1,973 2,148 (767) 263

(5) EBITDA 3,281 1,812 661 624

ซงเกดจากผลกระทบจากปจจยหลายประการ เชน การปรบลดมลคาของทรพยสนจากการประเมนราคาทรพยสนบางสวนใหเปนราคาตลาด การผดนดช าระหนตามแผนปรบโครงสรางหน การททประชมผถอหนของบรษทฯ มมตไมอนมตการปรบโครงสรางหนของบรษทฯ ตามแผนการปรบโครงสรางหนและการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษทฯ ตามโครงการแปลงหนเปนทนตามทไดมการตกลงกบเจาหนรายใหม ภาวะเศรษฐกจโลกทผนผวน และการทมตลาดของผผลตเหลกตางประเทศ และในปลายป 2560 ไดมการตงคาเผอการดอยคาของทรพยสนระหวางตดตงภายใตบตรสงเสรมการลงทน เพมขนเปนจ านวน 998 ลานบาท ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 14 ปจจยดงกลาว อาจเปนเหตใหเกดขอสงสยอยางมสาระส าคญเกยวกบความสามารถในการด าเนนงานตอเนอง อยางไรกตาม ฝายบรหารเชอมนวาการจดท างบการเงนตามขอสมมตฐานวากลมบรษทและบรษทจะด าเนนงานอยางตอเนองนนเหมาะสม เนองจากกลมบรษทและบรษท ม EBITDA เปนบวกและมแผนงานตางๆ ดงน:


124

ก) การเจรจากบเจาหนทผดนดช าระ

ผบรหารเชอวาบรษทและจ เจ สตลสามารถบรหารจดการหนสนของบรษทและจ เจ สตลได ปจจบนบรษทและจ เจ สตล ไดด าเนนการเจรจาปรบโครงสรางหนกบเจาหนการคารายใหญ ซงไดมความคบหนาตามทไดกลาวไวใน หมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3 รวมถงโครงการแปลงหนเปนทน โดยการจดสรรหนและเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษทและจ เจ สตล ท งน โครงการแปลงหนเปนทนจะตองไดรบการอนมตจากทประชมวสามญ ผถอหนบรษทฯและจ เจ สตล ในวนท 30 สงหาคม 2560 ซงผลการประชมเปนดงน

บรษท

ทประชมผถอหนของบรษท เมอวนท 30 สงหาคม 2560 มมตไมอนมตการปรบโครงสรางหนของบรษทตามแผนการปรบโครงสรางหน และการจดสรร และการเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษทฯตามโครงการแปลงหนเปนทนตามทไดมการตกลงกบเจาหนรายใหม

เมอวนท 4 ตลาคม 2560 และวนท 5 พฤศจกายน 2560 เจาหนรายใหมไดมหนงสอถงบรษท เรยกรองใหช าระหน ภายในวนท 13 พฤศจกายน 2560 หากบรษทไมจายช าระหรอไมไดเสนอแผนทางเลอกอนๆ เจาหนรายใหมจะด าเนนการตามกฎหมายในการบงคบช าระหนตอไป

เมอวนท 13 พฤศจกายน 2560 ทประชมคณะกรรมการบรษท อนมตแผนการยนขอฟนฟกจการของบรษท เพอบรษทฯจะมโอกาสในการเจรจาเพอหาทางออกรวมกนกบเจาหนและสามารถด าเนนการทจ าเปนในการประกอบธรกจตามปกตของบรษทฯตอไปได บรษทจงไดยนค ารองขอฟนฟกจการตอศาลลมละลายกลางและศาลฯไดนดใตสวนเรองแผนฟนฟดงกลาวในวนท 26 กมภาพนธ 2561 ตอมาเมอวนท 8 ธนวาคม 2560 ระหวางรอผลการอนมตแผนฯ จากศาลลมฯ เพอใหบรษทมเงนทนหมเวยนเพอจะน ามาใชด าเนนธรกจไดอยางตอเนอง บรษทจงไดยนค ารองเพอขออนมตใชวงเงนฉกเฉนโดยการกยมเงนจากกจการอนทเกยวของเปนจ านวน 65ลานเหรยญสหรฐ และ ศาลฯไดรบค ารองและนดไตสวนเรองขอใชวงเงนฉกเฉนดงกลาวในวนท 5 กมภาพนธ 2561 และผลของการพจารณาในวนดงกลาว ศาลฯ ยงไมอนมต เนองจากมกจการทเกยวของรายหนงยนค ารองคดคาน ดงนนศาลจงไดนดไตสวนเรองขออนมตใชวงเงนฉกเฉนอกครงในวนท 26 กมภาพนธ 2561

อยางไรก ดเพอใหบรษทไดรบการบรรเทาภาวะวกฤตทางการเงนเปนการชวคราว และเพอเปนการสงวนและรกษาทรพยสนของบรษทเอาไว เพอใหยงสามารถใชทรพยสนดงกลาวในการประกอบธรกจตอไปได และเพอใหโอกาสบรษทและระยะเวลาชวงหนงในการพจารณาหาทางแกไขปญหาของกจการตลอดจนการเจรจาหาทางออกรวมกนกบเจาหนโดยไมตองกงวลวาจะถกเจาหนฟองรองบงคบคดเพอช าระหน ดงนนเมอศาลลมละลายไดมค าสงรบค ารองขอฟนฟกจการแลว บรษทจงไดรบความคมครองจากการถกฟองรองบงคบคดในทางแพง และการงดใหบรการสาธารณปโภคตางๆ ภายใตเงอนไขทกฏหมายก าหนดไว และบรษทเองกถกหามมใหช าระหนหรอกอหนและกระท าการใดๆ ในทางทกอใหเกดภาระในทรพยสน นอกจากการด าเนนการทจ าเปนในการประกอบธรกจตามปกต


125

จ เจ สตล

โครงการแปลงหนเปนทนของจ เจ สตล ไดรบการอนมตจากทประชมวสามญผถอหน และจ เจ สตล ไดด าเนนการเจรจาปรบโครงสรางหนกบเจาหนการคารายใหญ ซงในไตรมาส 3 ป 2560 จ เจ สตล ไดด าเนนการแปลงหนดงกลาวเปนทนเสรจเรยบรอยแลว ตามทไดกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3 และขอ 29

ข) การจดหาเงนสด

กลมบรษทและบรษท ไดมแผนหลายประการเพอใหมสภาพคลองทเพยงพอตอการด าเนนงาน เชน

1. เพมกระแสเงนสดจากการขาย โดยผลตและจ าหนายสนคาประเภทเหลกแผนรดรอนชนดมวน 2. บรรลขอตกลงกบจ เจ สตลในการสนบสนนวงเงนสนเชอเพมขน 3. เจรจาวงเงนสนเชอกบสถาบนการเงน 4. การเรงรดเกบหนจากลกหนการคา 5. การขายโดยรบเงนลวงหนา 6. การรบจางผลตเหลกแผน ใหกบ จ เจ สตล ซงไดเรมท าการผลตไปแลวเมอเดอนพฤศจกายน 2560 และคาดวาจะ

ท าการรบจางผลตตอไปจนถงไตรมาสท 2 ป 2561

ค) การด าเนนการผลต

บรษทฯ และจ เจ สตล ด าเนนการผลตในชวงทมความตองการใชไฟฟานอย ซงมอตราคาไฟต า (Off Peak) และสามารถเพมปรมาณการผลตจนเกอบเตมก าลงการผลตในชวง Off Peak ได ซงในสวนของ จ เจ สตล ในป 2560 สามารถเพมปรมาณการผลตจนเกอบเตมก าลงการผลตในชวง Off Peak และในชวงครงปหลงของป 2561 จ เจ สตล มแผนทจะเพมจ านวนการผลตอก 5 ชวโมง เนองจากจ เจ สตลคาดวาจะเบกใชวงเงนกวงเงนทเหลอในป 2561 ตามหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 18

ในสวนของบรษท แมจะไมสามารถด าเนนการปรบโครงสรางหนของบรษทได แตผบรหารเตรยมจะผลกดนแผนการหาวงเงนสนบสนนเพมเตมเพอใหสามารถเพมปรมาณการผลตไดตอไปจนเตมก าลงการผลตในชวงครงปแรกของป 2562 อยางไรกตาม เพอรกษาสภาพคลองและองคกรทางธรกจไว บรษทไดยนค ารองขอฟนฟกจการตอศาลลมละลายกลาง เมอวนท 14 พฤศจกายน 2560 และศาลฯ ไดนดไตสวนในวนท 26 กมภาพนธ 2561 และในระหวางทบรษทรอใหศาลฯ อนมตแผนฟนฟกจการ เพอให บรษท มสภาพคลอง และสามารถผลตสนคาไดอยางตอเนองและเพมยอดขายใหกบ จ เจ สตล เนองจากความตองการเหลกแผนในตลาดปรบตวสงขนและจ เจ สตล ไมสามารถผลตแผนเหลกไดทนความตองการของตลาด ดงนนบรษทไดท าการรบจางผลตเหลกใหกบ จ เจ สตล ซงไดเรมด าเนนการไปแลวตงแตกลางเดอนพฤศจกายน 2560 และคาดวาจะด าเนนการตอเนองไปจนถงไตรมาสท 2 ป 2561 จนกวาจะมความคบหนาเรองแผนฟนฟฯ ดงกลาว


126

บรษท และ จ เจ สตล คาดวาความตองการใชเหลกแผนรดรอนในประเทศจะสงขน ทงนเพอเปนการลดตนทนการผลตตอหนวยใหลดลง และบรษทมแผนปรบตวโดยจดท าโครงการหลายโครงการเพอลดตนทนการผลตใหสามารถแขงขนกบคแขง และผน าเขาทงในรปของการลดคาใชจายดานพลงงาน ปรบปรงประสทธภาพในกระบวนการผลตลดการสญเสยในกระบวนการผลต เปนตน

ง) ความรวมมอจากคคา

กลมบรษทและบรษท ไดบรรลขอตกลงกบกลมลกคาทมความสมพนธอนดมายาวนาน โดยหลงจากทสามารถ ตกลงการปรบแผนการช าระหนแลว ลกคาส าคญหลายราย ตกลงผกพนการซอสนคาจากกลมบรษทและบรษท ท าใหสามารถจดการระบบผลตไดอยางสม าเสมอ

จ) วงเงนสนเชอเพอการด าเนนงาน

บรษท และ จ เจ สตล ไดรบความรวมมอจากผขายวตถดบหลายรายท งในประเทศและตางประเทศโดยการใหสนเชอ (Supplier Credit) ในรปแบบ Collateral Management Agreement (“CMA”) นอกจากนบรษท และ จ เจ สตล ยงไดรบวงเงนสนเชอจากแหลงตาง ๆ เพมเตมอก ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 18 และ 20

โดยบรษทและจ เจ สตลไดใชสนเชอประเภทนเปนเวลาหลายปเปนวงเงนการคาหมนเวยนในการซอเศษเหลก ซงเปนวตถดบหลกทใชในการผลต

อยางไรกตาม หลงจากทบรษท ไดยนค ารองขอฟนฟกจการตอศาลลมละลายกลางไปเมอวนท 14 พฤศจกายน 2560 แลวนน บรษท ไดยกเลกสญญาดงกลาวแลว ซงจะท าใหบรษทสามารถลดคาใชจายตาง ๆ ทเกดขนภายใตสญญา CMA ดงกลาวได

ฉ) การสนบสนนจากภาครฐ

กลมบรษทและบรษท ไดรวมกบผผลตเหลกแผนรดรอนในประเทศรายอนๆ (เรยกรวมกนเปน “อตสาหกรรมภายใน”) ยนค ารองตอภาครฐ โดยกระทรวงพาณชยเปนหลก เนองจากอตสาหกรรมภายในไดรบผลกระทบอยางรายแรง ทมสาเหตจากการทมตลาดโดยสนคาเหลกแผนรดรอนทน าเขาจากตางประเทศ และจากปรมาณการน าเขาสนคาเหลกแผนรดรอนทเพมขนอยางรวดเรวมาก ซงสงผลกระทบตอความมเสถยรภาพทางเศรษฐกจของไทยอกดวย ลาสดจนถงปจจบน กระทรวงพาณชยไดออกประกาศบงคบใชมาตรการเยยวยาทางการคาทเปนมาตรการตอบโตการทมตลาด (antidumping measures) และมาตรการปกปองจากสนคาน าเขาทเพมขน (safeguard measures) เพอชวยใหอตสาหกรรมภายในสามารถแขงขนอยางเปนธรรมกบสนคาน าเขาและสามารถปรบตวเพอแขงขนกบสนคาน าเขาในตลาดภายในประเทศไดตอไป ดงน


127

มำตรกำรตอบโตกำรทมตลำด (ระยะเวลำ 5 ป)

สนคาน าเขา

ประเทศแหลงก าเนด

อตราอากรตอบโตการทมตลาด ระยะเวลาทมผล

บงคบใช 1

เหลกแผนรดรอน (ไมเจอ) ชนดเปนมวนและไมเปนมวน

14 ประเทศ

หลายอตราตงแตรอยละ 0 จนถงรอยละ 128.11 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ.

23 พ.ค. 2558 ถง 22 พ.ค. 2563

2 เหลกแผนรดรอน (ไมเจอ)ชนดเปนมวนและไมเปนมวน

จนและมาเลเซย

จน อตรารอยละ 30.91 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ., มาเลเซย อตรารอยละ 23.57 - 42.51ของราคา ซ.ไอ.เอฟ.

23 ม.ย. 2560 ถง 22 ม.ย. 2565*

3

เหลกแผนรดรอน (ไมเจอ) ชนดเปนมวนและไมเปนมวน

บราซล, อหราน และ

ตรก

บราซล อตรารอยละ 34.40 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ, อหราน อตรารอยละ 7.25 - 38.27 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ, ตรก อตรารอยละ 6.88 - 38.23 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ

16 พ.ค. 2560 ถง 15 พ.ค. 2565 **

4 เหลกแผนรดรอนเจอโบรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวน

จน อตรารอยละ 14.28 - 19.47 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ. 26 ธ.ค. 2560 ถง 25 ธ.ค. 2561 ***

*กลมอตสาหกรรมภายในไดยนค ารองขอตอกรมการคาตางประเทศพรอมขอมลหลกฐานทเกยวของ เพอพจารณาบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาด (antidumping) ตอไปอก 5 ป และตอมากรมการคาตางประเทศไดออกประกาศ เมอวนท 14 มถนายน 2559 (เผยแพรลงในราชกจจานเบกษาเมอ 23 มถนายน 2559) “เปดการทบทวนความจ าเปนเพอขยายเวลาการบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาดสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทมแหลงก าเนดจากสาธารณรฐประชาชนจนและประเทศมาเลเซยตอไป” ซงเปนการเรมตนกระบวนการพจารณาทบทวนความจ าเปนในการขยายเวลาการบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาด โดยมผมสวนไดสวนเสยหลายฝายมสวนรวมในกระบวนการทบทวนดงกลาว และในระหวางการพจารณาทบทวนดงกลาวมการเรยกเกบอากรตอบโตการทมตลาดตอไปอกเปนระยะเวลาไมเกน 1 ป และลาสดกระบวนการพจารณาทบทวนความจ าเปนในการขยายเวลาการบงคบใชมาตรตอบโตการทมตลาดฯ ไดเสรจสนลงแลว โดยคณะกรรมการพจารณาการทมตลาดและอดหนนไดออกประกาศผลการพจารณาทบทวนขยายเวลาการบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาดฯลงวนท 19 มถนายน 2560 และน าเผยแพรลงในราชกจจานเบกษาแลวเมอวนท 22 มถนายน 2560 ก าหนดใหเรยกเกบอากรตอบโตการทมตลาดจากการน าเขาสนคาเหลกแผนรดรอนฯ ทน าเขาจากประเทศสาธารณรฐประชาชนจนและประเทศมาเลเซยในอตราเดมตอไปอก 5 ป โดยมผลบงคบใชต งแตวนท 23 มถนายน 2560 ถงวนท 22 มถนายน 2565


128

** กลมอตสาหกรรมภายในไดยนค ารองขอตอกรมการคาตางประเทศพรอมขอมลหลกฐานทเกยวของ เพอขอใหพจารณาบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาด (antidumping) และตอมากรมการคาตางประเทศไดออกประกาศเมอวนท 14 มกราคม 2559 (เผยแพรลงในราชกจจานเบกษาเมอ 18 มกราคม 2559) “เปดการไตสวนการทมตลาดสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทมแหลงก าเนดจากสหพนธสาธารณรฐบราซล สาธารณรฐอสลามอหราน และสาธารณรฐตรก” ซงเปนการเรมตนกระบวนการไตสวนการทมตลาดเพอบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาด โดยมผมสวนไดสวนเสยหลายฝายมสวนรวมในกระบวนการไตสวนดงกลาว และในระหวางกระบวนการไตสวนดงกลาว ทางกรมการคาตางประเทศไดออกประกาศเมอวนท 11 พฤศจกายน 2559 (เผยแพรลงในราชกจจานเบกษาเมอ 15 พฤศจกายน 2559) “การตอบโตการทมตลาดสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทมแหลงก าเนดจากสหพนธสาธารณรฐบราซล สาธารณรฐอสลามอหราน และสาธารณรฐตรก” ก าหนดใหมการใชมาตรการชวคราว โดยการเรยกเกบอากรชวคราวหรอหลกประกนการช าระอากรชวคราวเปนหนงสอค าประกนจากธนาคารพาณชย เปนก าหนดเวลา 4 เดอน นบตงแตวนท 16 พฤศจกายน 2559 ซงตอมากรมการคาตางประเทศไดออกประกาศเมอวนท 13 มนาคม 2560 (เผยแพรลงในราชกจจานเบกษาเมอ 14 มนาคม 2560) ใหมการขยายเวลาการบงคบใชมาตรการชวคราวออกไปอก 2 เดอน จากเดมสนสดวนท 15 มนาคม 2560 เปนสนสดวนท 15 พฤษภาคม 2560 และลาสดกระบวนการพจารณาไตสวนการทมตลาดฯ ไดเสรจสนลงแลว โดยคณะกรรมการพจารณาการทมตลาดและอดหนนไดออกประกาศการตอบโตการทมตลาดสนคาเหลกแผนรดรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทมแหลงก าเนดจากสหพนธสาธารณรฐบราซล สาธารณรฐอสลามอหราน และสาธารณรฐตรก ลงวนท 11 พฤษภาคม 2560 และน าเผยแพรลงในราชกจจานเบกษาแลวเมอวนท 15 พฤษภาคม 2560 ก าหนดใหเรยกเกบอากรตอบโตการทมตลาดจากการน าเขาสนคาเหลกแผนรดรอนฯ ทน าเขาจาก 3 ประเทศดงกลาวเปนระยะเวลา 5 ป โดยมผลบงคบใชตงแตวนท 16 พฤษภาคม 2560 ถงวนท 15 พฤษภาคม 2565

***กลมอตสาหกรรมภายในไดยนค ารองขอตอกรมการคาตางประเทศพรอมขอมลหลกฐานทเกยวของ เพอพจารณาบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาด (antidumping) ตอไปอก 5 ป และตอมากรมการคาตางประเทศไดออกประกาศ เมอวนท 30 พฤศจกายน 2560 (เผยแพรลงในราชกจจานเบกษาเมอ 13 ธนวาคม 2560) “เปดการทบทวนความจ าเปนในการใชมาตรการตอบโตการทมตลาดสนคาเหลกแผนรดรอนเจอโบรอนชนดเปนมวนและไมเปนมวนทมแหลงก าเนดจากสาธารณรฐประชาชนจนตอไป” ซงเปนการเรมตนกระบวนการพจารณาทบทวนความจ าเปนในการขยายเวลาการบงคบใชมาตรการตอบโตการทมตลาด โดยมผมสวนไดสวนเสยหลายฝายมสวนรวมในกระบวนการทบทวนดงกลาว และในระหวางการพจารณาทบทวนดงกลาวมการเรยกเกบอากรตอบโตการทมตลาดตอไปอกเปนระยะเวลาไมเกน 1 ป หลงจากสนสดระยะเวลาบงคบใชมาตรการเดมเมอวนท 25 ธนวาคม 2560


129

มำตรกำรปกปองจำกกำรน ำเขำสนคำทเมข น (ระยะเวลำ 3 ป)

สนคาน าเขา ประเทศแหลงก าเนด อตราอากรปกปอง ระยะเวลาทมผล

บงคบใช 1 เหลกแผนรดรอนเจออนๆ

(โบรอน โครเมยม หรอธาตอนๆ) ชนดเปนมวนและไมเปนมวน

ทกประเทศ ยกเวนประเทศก าลงพฒนาทมสดสวนสงออกมาประเทศไทยไมถงรอยละ 3 ของปรมาณการน าเขารวมของสนคาชนดน

- น าเขา 27 ก.พ. 2559 - 26 ก.พ. 2560 อตรารอยละ 41.67 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ.



27 ก.พ. 2559 ถง 26 ก.พ. 2562

2 เหลกแผนรดรอนไมเจอชนดเปนมวนและไมเปนมวน

ทกประเทศ ยกเวนประเทศก าลงพฒนาทมสดสวนสงออกมาประเทศไทยไมถงรอยละ 3 ของปรมาณการน าเขารวมของสนคาชนดน

- น าเขา 7 ม.ย. 2560 - 6 ม.ย. 2561 อตรา รอยละ 21.00 ของราคา ซ.ไอ.เอฟ.



7 ม.ย. 2560 ถง 6 ม.ย. 2563 (ขยายระยะเวลาตอจากเดม 7 ม.ย. 2557 ถง 6 ม.ย. 2560) ****

**** กลมอตสาหกรรมภายในไดยนค ารองขอตอกรมการคาตางประเทศพรอมขอมลหลกฐานทเกยวของ เพอพจารณาขยายระยะเวลาบงคบใชมาตรการปกปองตอไปอก 3 ป ตอมา กรมการคาตางประเทศไดออกประกาศเมอวนท 3 ตลาคม 2559 (เผยแพรลงในราชกจจานเบกษาเมอ 3 ตลาคม 2559) “เปดการทบทวนความจ าเปนเพอขยายเวลาการบงคบใชมาตรการปกปองจากการน าเขาสนคาเหลกแผนรดรอนไมเจอชนดเปนมวนและไมเปนมวนทเพมขน” นบเปนการเรมตนกระบวนการพจารณาทบทวนความจ าเปนในการขยายเวลาการบงคบใชมาตรการปกปองฯ ซงผมสวนไดสวนเสยหลายฝายมสวนรวมในกระบวนการ และลาสดกระบวนการพจารณาทบทวนความจ าเปนในการขยายเวลาการบงคบใชมาตรการปกปองฯ ไดเสรจสนลงแลว โดยคณะกรรมการพจารณาปกปองไดออกประกาศผลการพจารณาทบทวนมาตรการปกปองฯ ลงวนท 2 มถนายน 2560 และน าเผยแพรลงในราชกจจานเบกษาแลวเมอวนท 6 มถนายน 2560 ใหมาตรการปกปองดงกลาวมผลบงคบใชตอไปอกเปนระยะเวลา 3 ป ซงจะสนสดในวนท 6 มถนายน 2563


130

ช) ปรมาณความตองการใชสนคาเหลกแผนรดรอนในประเทศ

เหลกแผนรดรอนชนดเปนมวน (ลานตน) ป 2560 ป 2559 เพมขน / (ลดลง)

ผลต 2.92 2.68 0.24 น าเขา 3.87 4.68 (0.81) สงออก 0.010 0.016 (0.006) ความตองการใช 6.78 7.34 (0.56)

ส าหรบแนวโนมอตสาหกรรมเหลก สมาคมเหลกโลก (World Steel Association) คาดการณวาความตองการใชเหลกในกลมประเทศอาเซยนในป 2561 จะขยายตวรอยละ 6.8 ตอป ส าหรบประเทศไทยความตองการใชเหลกในประเทศคาดวาจะเตบโตอยในชวงรอยละ 0 - 3 ตอป ตามความตองการใชเหลกในอตสาหกรรมตอเนองภายในประเทศ

ดงนน งบการเงนของกลมบรษทและบรษทจดท าขนตามเกณฑการด าเนนงานตอเนองโดยมขอสมมตฐานวาการด าเนนงานตามแผนการจดหาเงนทนดงกลาวขางตนจะประสบผลส าเรจ

1.3 กำรปรบโครงสรำงหนกบเจำหน

การปรบโครงสรางเจาหนการคารายใหญ

บรษท

ในอดตบรษทไดท าขอตกลงกบเจาหนการคารายใหญจ านวน 5 ราย มยอด ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 เปนจ านวนเงน 167 ลานเหรยญสหรฐฯ (5,999 ลานบาท) ซงบรษทไดผดนดช าระหนตามขอตกลงและอยระหวางการเจรจาปรบปรงโครงสรางหน

เมอวนท 31 มกราคม 2560 และ 16 กมภาพนธ 2560 บรษทไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนทบรษทคางช าระแกเจาหนทง 5 รายขางตนและเจาหนอนอก 2 ราย รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดม ใหแกบรษทตางประเทศแหงหนง ซงตอไปนจะเรยกวา “เจาหนรายใหม” และบรษทไดจดประเภทเจาหนการคาดงกลาว เปนเจาหนอน

เมอวนท 15 มนาคม 2560 เจาหนรายใหมไดสงหนงสอมายงบรษทเพอยนยนยอดหนทรบโอนจนถงวนท 28 กมภาพนธ 2560 มจ านวนเงนทงสน 226 ลานเหรยญสหรฐฯ (เงนตน 128 ลานเหรยญสหรฐฯ และดอกเบยคางจาย 98 ลานเหรยญสหรฐฯ)


131

บรษทมแผนการปรบปรงโครงสรางหนกบเจาหนรายใหมดงน

1) ตามมตทประชมคณะกรรมการบรษท ครงท 4/2560 เมอวนท 9 พฤษภาคม 2560 อนมตใหบรษท (ผก) เขาท าสญญาเงนกยมเงน กบบรษทตางประเทศแหงหนง (ผใหก) ซงมผถอหนรายเดยวกนกบเจาหนรายใหมน วงเงนกยม 41 ลานเหรยญสหรฐฯ ระยะเวลา 5 ป ในอตราดอกเบยรอยละ 12 ตอป โดยมหลกประกนเปนทดน อาคาร และเครองจกรของบรษท เพอช าระหนการคาแกเจาหนรายใหมนบางสวนเปนจ านวน 7.05 ลานเหรยญสหรฐฯ แบงเปนเงนตนจ านวน 3.98 ลานเหรยญสหรฐฯ และ ดอกเบยจ านวน 3.07 ลานเหรยญสหรฐฯ สวนเงนกสวนทเหลอจะใชเพอการช าระหนอนๆ ของบรษท และ น าไปใชเปนเงนทนหมนเวยนในการด าเนนงานของบรษท นอกจากนบรษทตองจายคาธรรมเนยมการเบกจายวงเงน (Front End Fee) รอยละ 2 ของวงเงนเมอไดมการเบกใช ตอมาเมอวนท 12 พฤษภาคม 2560 บรษทไดเขาท าสญญากยมเงนดงกลาว

ปจจบนบรษทยงไมไดเบกใชเงนก เนองจากภายใตสญญาเงนกยมดงกลาวมเงอนไขบงคบกอนหลายประการ เชน บรษทตองไดรบอนมตจากทประชมคณะกรรมการบรษทและทประชมผถอหนของบรษทส าหรบการเขาท าสญญากยมเงน เปนตน

2) เมอวนท 26 พฤษภาคม 2560 บรษทไดเขาลงนามในบนทกความเขาใจ (“MOU”) กบบรษทตางประเทศแหงหนงซงเปนผถอหนของเจาหนรายใหม โดยภายใต MOU ดงกลาว มแผนการปรบโครงสรางหนของบรษทดงน ก) บรษทจะใชวงเงนกจ านวน 7.05 ลานเหรยญสหรฐ เพอช าระหนการคาบางสวนใหแก เจาหนรายใหมขางตนตามท

กลาวไวในขอ 1 (“การช าระหนคนบางสวน”) โดยวงเงนกในสวนทเหลอจากการช าระหนคนบางสวน บรษทจะน าไปช าระหนใหแกเจาหนรายอน ๆ ของบรษทรวมถงใชเปนเงนทนหมนเวยนในการประกอบกจการตอไป

ข) ภายหลงจากการช าระหนคนบางสวน บรษทจะยงคงเหลอหนทคางช าระกบเจาหนรายใหม จ านวน 219.28 ลานเหรยญสหรฐ (แบงเปนเงนตนจ านวน 123.90 ลานเหรยญสหรฐ และเปนดอกเบยจ านวน 95.38 ลานเหรยญสหรฐ) (“จ ำนวนหนกอนกำรแปลงหนเปนทน”)

ค) เจาหนรายใหมไดตกลงลดหนการคา (Haircut) บางสวนโดยการยกเลกดอกเบยคงคางจ านวน 95.38 ลานเหรยญสหรฐ ท าใหบรษทไมมจ านวนดอกเบยคงเหลอในจ านวนหนกอนการแปลงหนเปนทน ณ วนททประชมผถอหนมมตอนมตการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษทตามโครงการแปลงหนเปนทน (ดอกเบยดงกลาวเปนจ านวนดอกเบยทคดค านวณจนถงวนท 28 กมภาพนธ 2560 อยางไรกด ในการยกเลกดอกเบยตามแผนการปรบโครงสรางหนจะรวมถง จ านวนดอกเบยทเกดขนหลงวนท 28 กมภาพนธ 2560 จนถงวนท 30 สงหาคม 2560 ซงเปนวนประชมวสามญผถอหนครงท 1/2560 จ านวน 5.46 ลานเหรยญ สหรฐ)

ง) หลงจากการช าระหนคนบางสวนตามขอ ก. และการลดหนการคาตามขอ ค. บรษทคงเหลอจ านวนหนกอนการแปลงหนเปนทนสทธ จ านวน 123.90 ลานเหรยญสหรฐ (โดยจ านวนเงนดงกลาวเปนเงนตนทงหมด) (“หนการคาสทธ”)

จ) บรษทประสงคทจะช าระหนการคาสทธจ านวน 123.90 ลานเหรยญสหรฐ โดยการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษทฯ ตามโครงการแปลงหนเปนทน


132

ทงนทประชมวสามญผถอหนของบรษทฯเมอวนท 30 สงหาคม 2560 มมตไมอนมตแผนการปรบปรงโครงสรางหนขางตน ท าใหกลมทนใหญไมสามารถเขาไปด าเนนการปรบโครงสรางหนของบรษทได

เมอวนท 13 พฤศจกายน 2560 ทประชมคณะกรรมการบรษท อนมตแผนการยนขอฟนฟกจการของบรษทฯ เพอบรษทจะมโอกาสในการเจรจาเพอหาทางออกรวมกนกบเจาหนและสามารถด าเนนการทจ าเปนในการประกอบธรกจตามปกตของบรษทฯตอไปได และศาลลมละลายกลางไดนดไตสวนแผนฟนฟดงกลาวในวนท 26 กมภาพนธ 2561

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 หนสนดงกลาวมจ านวนเงนรวม 235 ลานเหรยญสหรฐฯ (7,735 ลานบาท) โดยเงนตนบนทกอยในบญชเจาหนอนจ านวน 128 ลานเหรยญสหรฐฯ (4,201 ลานบาท) และดอกเบยทบนทกอยในบญชดอกเบยคางจายจ านวน 108 ลานเหรยญสหรฐฯ (3,534 ลานบาท)


ในอดต จ เจ สตล ไดท าขอตกลงกบเจาหนการคารายใหญจ านวน 3 ราย เปนจ านวนเงน 83 ลานเหรยญสหรฐฯ (3,004 ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 ซง จ เจ สตล ไดผดนดช าระหนตามขอตกลงและอยระหวางการเจรจาปรบปรงโครงสรางหน

เมอวนท 31 มกราคม 2560 จ เจ สตลไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนท จ เจ สตล คางช าระแกเจาหนทง 3 รายขางตนและเจาหนอนอก 1 ราย รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดมจนถงวนท 31 มกราคม 2560 มจ านวนรวม 91 ลานเหรยญสหรฐฯ ใหแกบรษทตางประเทศแหงหนง ซงตอไปนจะเรยกวา “เจาหนรายใหม” และเมอวนท 3 กมภาพนธ 2560 จ เจ สตล ไดจายช าระเงนตนและดอกเบยคางจายบางสวนแกเจาหนรายใหมจ านวน 40 ลานเหรยญสหรฐฯ จากการเบกใชวงเงนกตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 20

เมอวนท 10 กมภาพนธ 2560 เจาหนรายใหมตกลงลดยอดดอกเบยคางจายให จ เจ สตล จ านวน 15 ลานเหรยญสหรฐฯ คงเหลอยอดหนสนจ านวน 36 ลานเหรยญสหรฐฯ (เงนตนจ านวน 33 ลานเหรยญสหรฐฯ และดอกเบยคางจายจ านวน 3 ลานเหรยญสหรฐฯ) โดย จ เจ สตล จะตองปรบโครงสรางหนกบเจาหนรายใหมใหแลวเสรจภายในวนท 31 มนาคม 2560 ซงเจาหนรายใหมตกลงคดดอกเบยของเงนตนดงกลาวในอตรารอยละ 4 ตอป และหากการปรบโครงสรางหนยงไมแลวเสรจภายในวนท 31 มนาคม 2560 อตราดอกเบยจะปรบเปนรอยละ 7.5 ตอป นบจากวนท 31 มนาคม 2560 จนกวาจะมการปรบปรงโครงสรางหนแลวเสรจหรอมการจายช าระหนครบถวนแลว

เมอวนท 24 มนาคม 2560 และตอมาวนท 14 มถนายน 2560 จ เจ สตล และเจาหนรายใหมตกลงขยายระยะเวลาการปรบโครงสรางหนออกไปเปนภายในวนท 30 กนยายน 2560 โดยเจาหนรายใหมตกลงคดอตราดอกเบยของเงนตนดงกลาวในอตรารอยละ 4 ตอป และหากการปรบโครงสรางหนยงไมแลวเสรจภายในวนท 30 กนยายน 2560 อตราดอกเบยจะปรบเปนรอยละ 7.5 ตอป นบจากวนท 30 กนยายน 2560 จนกวาจะมการปรบปรงโครงสรางหนแลวเสรจหรอมการจายช าระหนครบถวนแลว


133

เมอวนท 26 พฤษภาคม 2560 จ เจ สตลไดเขาลงนามในบนทกความเขาใจ (“MOU”) กบบรษทตางประเทศแหงหนง ซงเปน ผถอหนของเจาหนรายใหม โดยภายใต MOU ดงกลาว ก าหนดแผนการปรบโครงสรางหนของจ เจ สตล ดงน

ก) บรษทมหนทคางช าระกบเจาหนรายใหม จ านวน 36.70 ลานเหรยญสหรฐฯ แบงเปนเงนตนจ านวน 32.35 ลานเหรยญสหรฐฯ และ ดอกเบยจ านวน 4.35 ลานเหรยญสหรฐฯ โดยไดค านวณดอกเบยจนถงวนท 30 สงหาคม 2560

ข) เจาหนรายใหมตกลงจะลดหนในสวนของดอกเบยคงคางจ านวน 3.77 ลานเหรยญสหรฐฯ ท าใหบรษทมจ านวนหนคงเหลอกอนการแปลงหนเปนทนจ านวน 32.93 ลานเหรยญสหรฐฯ ทงนอยภายใตเงอนไขทวา โครงการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของบรษทตามโครงการแปลงหนเปนทนตองรบการอนมตจากทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2560 ในวนท 30 สงหาคม 2560 กอน

เมอวนท 30 สงหาคม 2560 ทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2560 ไดมมตอนมตโครงการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตลตามโครงการแปลงหนเปนทนดงกลาวขางตนแลว ตามทไดกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 29

เมอวนท 11 กนยายน 2560 จ เจ สตลไดเขาลงนาม Share Subscription Agreement กบ Asia Credit Opportunities I (Maurtius) Limited ซงเปนเจาหนรายใหม โดยสญญาไดระบเงอนไขการแปลงหนเปนทน และขอก าหนดทตองปฏบตตามใหครบถวนกอนทจะด าเนนการเพมทนจดทะเบยน และกรอบระยะเวลาการด าเนนการใหเสรจสนภายในวนท 30 กนยายน 2560 และเมอวนท 21 กนยายน 2560 จ เจ สตลไดด าเนนการแปลงหนเปนทนตามสญญาดงกลาวแลว ตามทไดกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 29


134

รายการเคลอนไหวของหนสนระหวางการปรบโครงสรางหนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 มรายละเอยดดงตอไปน

หมายเหต (ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 - โอนมาจากบญชเจาหนการคา 21 1,454 โอนมาจากบญชเจาหนอนและคาใชจายคางจาย 22 613 โอนมาจากบญชดอกเบยคางจาย 24 1,173

รวมยอดหนสน ณ วนท 31 มกราคม 2560 3,240 หก จายระหวางไตรมาส 1 (1,438) หก ก าไรจากการทเจาหนลดหนใหในระหวางไตรมาส 1 (531) บวก ดอกเบยคางจายตงแตวนท 1 กมภาพนธ 2560 ถงวนท 30 สงหาคม 2560 31 หก ก าไรจากการทเจาหนลดหนใหในระหวางไตรมาส 3 (125) หก แปลงหนเปนทนในระหวางไตรมาส 3 (1,096) การปรบอตราแลกเปลยนระหวางป (81) ยอดคงเหลอของหนสนจากการปรบโครงสรางหน ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 -

การปรบโครงสรางเจาหนรายอน


จ เจ สตล ไดมการเจรจาท าสญญาการปรบโครงสรางหนกบเจาหนรายอน ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 มรายละเอยดดงตอไปน

งบกำรเงนรวมและ

งบกำรเงนเฉำะกจกำร (ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 91 หก จายระหวางป (25) การปรบอตราแลกเปลยนระหวางงวด (1) ยอดคงเหลอของเจาหนรายอนทท าการปรบโครงสรางหน

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 65


135

2 เกณฑกำรจดท ำงบกำรเงน

2 (ก) เกณฑการถอปฏบต

งบการเงนนจดท าขนตามมาตรฐานการรายงานทางการเงน รวมถงแนวปฏบตทางการบญชทประกาศใชโดยสภาวชาชพบญชฯ (“สภาวชาชพบญช”) กฎระเบยบและประกาศคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยทเกยวของ

ในระหวางป บรษทและบรษทยอย ไดปฏบตตามมาตรฐานการบญชและมาตรฐานการรายงานทางการเงน รวมถงการตความทออกและปรบปรงใหมโดยสภาวชาชพบญชฯ ซงมผลบงคบใชตงแตรอบระยะเวลาบญชทเรมในหรอหลงวนท 1 มกราคม 2560 ซงการปฏบตตามมาตรฐานการบญชและมาตรฐานการรายงานทางการเงนดงกลาวขางตนในปปจจบน ไมมผลกระทบตองบการเงนอยางมนยส าคญ

นอกเหนอจากมาตรฐานการรายงานทางการเงนทออกและปรบปรงใหมขางตน ในระหวางปจนถงปจจบน สภาวชาชพบญชไดออกและปรบปรงมาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบอนๆ ซงมผลบงคบส าหรบงบการเงนทเรมในหรอหลงวนท 1 มกราคม 2561 เปนตนไป และไมไดมการน ามาใชส าหรบการจดท างบการเงนน มาตรฐานการรายงานทางการเงนทออกและปรบปรงใหมไดเปดเผยในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 3

งบการเงนฉบบภาษาองกฤษจดท าขนจากงบการเงนทเปนภาษาไทยในกรณทมเนอความขดแยงกนหรอมการตความใน สองภาษาแตกตางกนใหใชงบการเงนฉบบภาษาไทยเปนหลก

2 (ข) เกณฑการวดมลคา

งบการเงนนจดท าขนโดยถอหลกเกณฑการบนทกตามราคาทนเดม ยกเวนรายการทส าคญทแสดงในนโยบายการบญช

2 (ค) สกลเงนทใชในการด าเนนงานและน าเสนองบการเงน

งบการเงนนจดท าและแสดงหนวยเงนตราเปนเงนบาทซงเปนสกลเงนทใชในการด าเนนงานของกลมบรษท ขอมลทางการเงนทงหมดมการปดเศษในหมายเหตประกอบงบการเงนเพอใหแสดงเปนหลกลานบาท ยกเวนทระบไวเปนอยางอน

2 (ง) การประมาณการและใชวจารณญาณ

ในการจดท างบการเงนใหเปนไปตามมาตรฐานการรายงานทางการเงน ผบรหารตองใชวจารณญาณ การประมาณการและ ขอสมมตฐานหลายประการ ซงมผลกระทบตอการก าหนดนโยบายการบญชและการรายงานจ านวนเงนทเกยวกบ สนทรพย หนสน รายได และคาใชจาย ผลทเกดขนจรงอาจแตกตางจากทประมาณไว

ประมาณการและขอสมมตฐานทใชในการจดท างบการเงนจะไดรบการทบทวนอยางตอเนอง การปรบประมาณการทางบญช จะบนทกในงวดบญชทประมาณการดงกลาวไดรบการทบทวนและในงวดอนาคตทไดรบผลกระทบ


136

ขอมลเกยวกบการประมาณความไมแนนอนและขอสมมตฐานทส าคญในการก าหนดนโยบายการบญช มผลกระทบส าคญตอการรบรจ านวนเงนในงบการเงนซงประกอบดวยหมายเหตประกอบงบการเงนตอไปน

หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 8 และ 11 คาเผอหนสงสยจะสญ หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 9 คาเผอมลคาสนคาลดลง หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 12 คาเผอดอยคาเงนลงทนในบรษทยอย หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 13 คาเผอดอยคาเงนลวงหนาคาซอทดน อาคาร และอปกรณ หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 14 การประเมนมลคาและคาเผอดอยคาของทดน อาคารและอปกรณ หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 15 การประเมนมลคาและคาเผอดอยคาของสนทรพยไมมตวตน หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 17 การประเมนมลคาและคาเผอการดอยคางานระหวางกอสรางทหยดชะงก หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 28 ผลประโยชนของพนกงาน หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 25, 46 และ 47 ประมาณการหนสน คดความ และหนสนทอาจเกดขน หมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 44 การตมลคาของเครองมอทางการเงน


137

3 มำตรฐำนกำรรำยงำนทำงกำรเงนใหมทยงไมมผลบงคบใชในปปจจบน

ในระหวางป สภาวชาชพบญชฯ ไดออกและปรบปรงมาตรฐานการบญช มาตรฐานการรายงานทางการเงน การตความมาตรฐานการบญช และการตความมาตรฐานการรายงานทางการเงน ซงมผลบงคบใชตงแตรอบระยะเวลาบญช ทเรมในหรอหลงวนท 1 มกราคม 2561 มดงตอไปน

มำตรฐำนกำรบญช ฉบบท 1 (ปรบปรง 2560) เรอง การน าเสนองบการเงน ฉบบท 2 (ปรบปรง 2560) เรอง สนคาคงเหลอ ฉบบท 7 (ปรบปรง 2560) เรอง งบกระแสเงนสด ฉบบท 8 (ปรบปรง 2560) เรอง นโยบายการบญช การเปลยนแปลงประมาณการทางบญชและขอผดพลาด ฉบบท 10 (ปรบปรง 2560) เรอง เหตการณภายหลงรอบระยะเวลารายงาน ฉบบท 11 (ปรบปรง 2560) เรอง สญญากอสราง ฉบบท 12 (ปรบปรง 2560) เรอง ภาษเงนได ฉบบท 16 (ปรบปรง 2560) เรอง ทดน อาคารและอปกรณ ฉบบท 17 (ปรบปรง 2560) เรอง สญญาเชา ฉบบท 18 (ปรบปรง 2560) เรอง รายได ฉบบท 19 (ปรบปรง 2560) เรอง ผลประโยชนของพนกงาน ฉบบท 20 (ปรบปรง 2560) เรอง การบญชส าหรบเงนอดหนนจากรฐบาล และการเปดเผยขอมลเกยวกบความชวยเหลอจากรฐบาล ฉบบท 21 (ปรบปรง 2560) เรอง ผลกระทบจากการเปลยนแปลงของอตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศ ฉบบท 23 (ปรบปรง 2560) เรอง ตนทนการกยม ฉบบท 24 (ปรบปรง 2560) เรอง การเปดเผยขอมลเกยวกบบคคลหรอกจการทเกยวของกน ฉบบท 26 (ปรบปรง 2560) เรอง การบญชและการรายงานโครงการผลประโยชนเมอออกจากงาน ฉบบท 27 (ปรบปรง 2560) เรอง งบการเงนเฉพาะกจการ ฉบบท 28 (ปรบปรง 2560) เรอง เงนลงทนในบรษทรวมและการรวมคา ฉบบท 29 (ปรบปรง 2560) เรอง การรายงานทางการเงนในสภาพเศรษฐกจทเงนเฟอรนแรง ฉบบท 33 (ปรบปรง 2560) เรอง ก าไรตอหน ฉบบท 34 (ปรบปรง 2560) เรอง การรายงานทางการเงนระหวางกาล ฉบบท 36 (ปรบปรง 2560) เรอง การดอยคาของสนทรพย ฉบบท 37 (ปรบปรง 2560) เรอง ประมาณการหนสน หนสนทอาจเกดขนและสนทรพยทอาจเกดขน ฉบบท 38 (ปรบปรง 2560) เรอง สนทรพยไมมตวตน ฉบบท 40 (ปรบปรง 2560) เรอง อสงหารมทรพยเพอการลงทน ฉบบท 41 (ปรบปรง 2560) เรอง เกษตรกรรม


138

มำตรฐำนกำรรำยงำนทำงกำรเงน ฉบบท 2 (ปรบปรง 2560) เรอง การจายโดยใชหนเปนเกณฑ ฉบบท 3 (ปรบปรง 2560) เรอง การรวมธรกจ ฉบบท 4 (ปรบปรง 2560) เรอง สญญาประกนภย ฉบบท 5 (ปรบปรง 2560) เรอง สนทรพยไมหมนเวยนทถอไวเพอขายและการด าเนนงานทยกเลก ฉบบท 6 (ปรบปรง 2560) เรอง การส ารวจและการประเมนคาแหลงทรพยากรแร ฉบบท 8 (ปรบปรง 2560) เรอง สวนงานด าเนนงาน ฉบบท 10 (ปรบปรง 2560) เรอง งบการเงนรวม ฉบบท 11 (ปรบปรง 2560) เรอง การรวมการงาน ฉบบท 12 (ปรบปรง 2560) เรอง การเปดเผยขอมลเกยวกบสวนไดเสยในกจการอน ฉบบท 13 (ปรบปรง 2560) เรอง การวดมลคายตธรรม

กำรตควำมมำตรฐำนกำรบญช ฉบบท 10 (ปรบปรง 2560) เรอง ความชวยเหลอจากรฐบาล - กรณทไมมความเกยวของ อยางเฉพาะเจาะจงกบกจกรรมด าเนนงาน ฉบบท 15 (ปรบปรง 2560) เรอง สญญาเชาด าเนนงาน - สงจงใจทใหแกผเชา ฉบบท 25 (ปรบปรง 2560) เรอง ภาษเงนได - การเปลยนแปลงสถานภาพทางภาษของกจการหรอของผถอหน ฉบบท 27 (ปรบปรง 2560) เรอง การประเมนเนอหาสญญาเชาทท าขนตามรปแบบกฎหมาย ฉบบท 29 (ปรบปรง 2560) เรอง การเปดเผยขอมลของขอตกลงสมปทานบรการ ฉบบท 31 (ปรบปรง 2560) เรอง รายได - รายการแลกเปลยนเกยวกบบรการโฆษณา ฉบบท 32 (ปรบปรง 2560) เรอง สนทรพยไมมตวตน - ตนทนเวบไซต

กำรตควำมมำตรฐำนกำรรำยงำนทำงกำรเงน ฉบบท 1 (ปรบปรง 2560) เรอง การเปลยนแปลงในหนสนทเกดขนจากการรอถอน การบรณะ และหนสนทมลกษณะคลายคลงกน ฉบบท 4 (ปรบปรง 2560) เรอง การประเมนวาขอตกลงประกอบดวยสญญาเชาหรอไม ฉบบท 5 (ปรบปรง 2560) เรอง สทธในสวนไดเสยจากกองทนการรอถอน การบรณะ และการปรบปรงสภาพแวดลอม ฉบบท 7 (ปรบปรง 2560) เรอง การปรบปรงยอนหลงภายใตมาตรฐานการบญชฉบบท 29 (ปรบปรง 2560) เรอง การรายงานทางการเงนในสภาพเศรษฐกจทเงนเฟอรนแรง ฉบบท 10 (ปรบปรง 2560) เรอง การรายงานทางการเงนระหวางกาลและการดอยคา ฉบบท 12 (ปรบปรง 2560) เรอง ขอตกลงสมปทานบรการ ฉบบท 13 (ปรบปรง 2560) เรอง โปรแกรมสทธพเศษแกลกคา ฉบบท 14 (ปรบปรง 2560) เรอง ขอจ ากดสนทรพยตามโครงการผลประโยชน ขอก าหนด เงนทนขนต าและปฏสมพนธของรายการเหลานส าหรบมาตรฐานการบญช


139

ฉบบท 19 (ปรบปรง 2560) เรอง ผลประโยชนของพนกงาน


140

กำรตควำมมำตรฐำนกำรรำยงำนทำงกำรเงน ฉบบท 15 (ปรบปรง 2560) เรอง สญญาส าหรบการกอสรางอสงหารมทรพย ฉบบท 17 (ปรบปรง 2560) เรอง การจายสนทรพยทไมใชเงนสดใหเจาของ ฉบบท 18 (ปรบปรง 2560) เรอง การโอนสนทรพยจากลกคา ฉบบท 20 (ปรบปรง 2560) เรอง ตนทนการเปดหนาดนในชวงการผลตส าหรบเหมองผวดน ฉบบท 21 (ปรบปรง 2560) เรอง เงนทน าสงรฐ

ฝายบรหารของบรษทฯ ไดประเมนแลวเหนวามาตรฐานการบญชฉบบท 1, ฉบบท 2, ฉบบท 7, ฉบบท 8, ฉบบท 10, ฉบบท 12, ฉบบท 16, ฉบบท 17, ฉบบท 18, ฉบบท 19, ฉบบท 21, ฉบบท 24, ฉบบท 27, ฉบบท 33, ฉบบท 34, ฉบบท 36, ฉบบท 37, ฉบบท 38 และมาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบท 2 ฉบบท 8, ฉบบท 10, ฉบบท 13 และการตความมาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบท 10 จะไมมผลกระทบอยางเปนสาระส าคญตองบการเงนเมอน ามาถอปฏบต สวนมาตรฐานการบญช มาตรฐานการรายงานทางการเงน การตความมาตรฐานการบญช และการตความมาตรฐานการรายงานทางการเงนอนๆไมเกยวเนองกบธรกจของบรษทฯ ดงนนจงไมมผลกระทบตองบการเงนเมอน ามาถอปฏบต


141

4 นโยบำยกำรบญชทส ำคญ

นโยบายการบญชทน าเสนอดงตอไปนไดถอปฏบตโดยสม าเสมอส าหรบงบการเงนทกรอบระยะเวลาทรายงาน

4 (ก) เกณฑในการจดท างบการเงนรวม

งบการเงนรวมประกอบดวยงบการเงนของกลมบรษท และสวนไดเสยของกลมบรษทในบรษทรวม (รวมกนเรยกวา “กลมบรษท”)

การรวมธรกจ

กลมบรษท บนทกบญชส าหรบการรวมธรกจตามวธซอ ยกเวนในกรณทเปนการรวมธรกจภายใตการควบคมเดยวกน

การควบคม หมายถง อ านาจในการก าหนดนโยบายทางการเงนและการด าเนนงานของกจการเพอใหไดมาซงประโยชนจากกจกรรมของกจการนน ในการพจารณาอ านาจในการควบคม กลมบรษทตองน าสทธในการออกเสยงทเกดขนมารวมในการพจารณา วนทซอกจการคอวนทอ านาจในการควบคมนนไดถกโอนไปยงผซอ การก าหนดวนทซอกจการและการระบเกยวกบการโอนอ านาจควบคมจากฝายหนงไปยงอกฝายหนงตองใชดลยพนจเขามาเกยวของ

คาความนยม ถกวดมลคา ณ วนทซอ โดยวดจากมลคายตธรรมของสงตอบแทนทโอนใหซงรวมถงการรบรจ านวนสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคมในผถกซอ หกดวยมลคาสทธ (มลคายตธรรม) ของสนทรพยทระบไดทไดมาและหนสนทรบมาซงวดมลคา ณ วนทซอ

สงตอบแทนทโอนให ตองวดดวยมลคายตธรรมของสนทรพยทโอนไป หนสนทกลมบรษทกอขนเพอจายช าระใหแก เจาของเดม และสวนไดเสยในสวนของเจาของทออกโดยกลมบรษท ทงนสงตอบแทนทโอนใหยงรวมถงมลคายตธรรมของหนสนทอาจเกดขน และมลคาของโครงการจายโดยใชหนเปนเกณฑทออกแทนโครงการของผถกซอเมอรวมธรกจ หากการรวมธรกจมผลใหสนสดความสมพนธของโครงการเดมระหวางกลมบรษทและผถกซอใหใชราคาทต ากวาระหวาง มลคาจากการยกเลกสญญาตามทระบในสญญา และมลคาองคประกอบนอกตลาดไปหกจากสงตอบแทนทโอนให และรบรเปนคาใชจายอน

หนสนทอาจเกดขนของบรษททถกซอทรบมาจากการรวมธรกจ รบรเปนหนสนหากมภาระผกพนในปจจบนซงเกดขนจากเหตการณในอดต และสามารถวดมลคายตธรรมไดอยางนาเชอถอ

กลมบรษทวดมลคาสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคมตามอตราสวนไดเสยในสนทรพยสทธทไดมาจากผถกซอ

ตนทนทเกยวของกบการซอของกลมบรษททเกดขนซงเปนผลมาจากการรวมธรกจ เชน คาทปรกษากฎหมาย คาธรรมเนยมวชาชพและคาทปรกษาอนๆ ถอเปนคาใชจายเมอเกดขน


142

บรษทยอย

บรษทยอยเปนกจการทอยภายใตการควบคมของกลมบรษท การควบคมเกดขนเมอกลมบรษทมอ านาจควบคมทงทางตรง หรอทางออมในการก าหนดนโยบายทางการเงนและการด าเนนงานของกจการนน เพอไดมาซงประโยชนจากกจกรรมของ บรษทยอย งบการเงนของบรษทยอยไดรวมอยในงบการเงนรวม นบแตวนทมการควบคมจนถงวนทการควบคมสนสดลง

นโยบายการบญชของบรษทยอยไดถกเปลยนตามความจ าเปนเพอใหเปนนโยบายเดยวกนกบของกลมบรษท ผลขาดทน ในบรษทยอยจะตองถกปนสวนไปยงสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคม แมวาการปนสวนดงกลาวจะท าใหสวนไดเสยทไมมอ านาจควบคมมยอดคงเหลอตดลบกตาม

การสญเสยอ านาจควบคม

เมอมการสญเสยอ านาจควบคม กลมบรษทตดรายการสนทรพยและหนสนในบรษทยอย สวนไดเสยทไมมอ านาจควบคมและสวนประกอบอนในสวนของเจาของทเกยวของกบบรษทยอยนน ก าไรหรอขาดทนทเกดขนจากการสญเสยอ านาจควบคมในบรษทยอยรบรในก าไรหรอขาดทน สวนไดเสยในบรษทยอยเดมทยงคงเหลออยใหวดมลคาดวยมลคายตธรรม ณ วนทสญเสยอ านาจควบคม และจดประเภทเงนลงทนเปนเงนลงทนตามวธสวนไดเสยหรอเปนสนทรพยทางการเงนเผอขาย ขนอยกบระดบของอทธพลทคงเหลออย

การตดรายการในงบการเงนรวม

ยอดคงเหลอและรายการบญชระหวางกจการในกลม รวมถงรายไดหรอคาใชจายทยงไมเกดขนจรงซงเปนผลมาจากรายการระหวางกจการในกลม ถกตดรายการในการจดท างบการเงนรวม ก าไรทยงไมเกดขนจรงซงเปนผลมาจากรายการกบบรษทรวมและกจการรวมคาถกตดรายการกบเงนลงทนเทาทกลมบรษทมสวนไดเสยในกจการทถกลงทนนน ขาดทนทยงไมเกดขนจรงถกตดรายการในลกษณะเดยวกบก าไรทยงไมเกดขนจรง แตไมมหลกฐานการดอยคาเกดขน

4 (ข) เงนตราตางประเทศ

รายการบญชทเปนเงนตราตางประเทศ

รายการบญชทเปนเงนตราตางประเทศแปลงคาเปนสกลเงนทใชเงนบาทในการด าเนนงาน โดยใชอตราแลกเปลยน ณ วนทเกดรายการ

สนทรพยและหนสนทเปนตวเงนและเปนเงนตราตางประเทศ ณ วนทรายงาน แปลงคาเปนเงนบาทโดยใชอตราแลกเปลยน ณ วนนน ก าไรหรอขาดทนจากการแปลงคาจะบนทกในก าไรหรอขาดทน

สนทรพยและหนสนทไมเปนตวเงนซงเกดจากรายการบญชทเปนเงนตราตางประเทศและบนทกตามเกณฑราคาทนเดม แปลงคาเปนเงนบาทโดยใชอตราแลกเปลยน ณ วนทเกดรายการ

ผลตางของอตราแลกเปลยนทเกดขนจากการแปลงคา ใหรบรเปนก าไรหรอขาดทนในงวดบญชนน


143

4 (ค) เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด

เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสดประกอบดวย ยอดเงนสด ยอดเงนฝากธนาคารประเภทเผอเรยก และเงนลงทนระยะสน ทมสภาพคลองสง เงนเบกเกนบญชธนาคารซงจะตองช าระคนเมอทวงถามถอเปนสวนหนงของกจกรรมจดหาเงนในงบกระแสเงนสด

4 (ง) เงนลงทนชวคราว เงนลงทนในหลกทรพยเพอคาแสดงตามมลคายตธรรม การเปลยนแปลงมลคายตธรรมของหลกทรพยบนทกเปนก าไรหรอขาดทน ในงบก าไรขาดทนเบดเสรจ

บรษทฯใชวธถวเฉลยถวงน าหนกในการค านวณตนทนของเงนลงทน

4 (จ) ลกหนการคาและลกหนอน

ลกหนการคาและลกหนอน แสดงในราคาตามใบแจงหนหกคาเผอหนสงสยจะสญ

คาเผอหนสงสยจะสญประเมนโดยการวเคราะหประวตการช าระหน และการคาดการณเกยวกบการช าระหนในอนาคตของลกคา ลกหนจะถกตดจ าหนายบญชเมอทราบวาเปนหนสญ

4 (ฉ) สนคาคงเหลอ

สนคาคงเหลอแสดงในราคาทนหรอมลคาสทธทจะไดรบแลวแตราคาใดจะต ากวา

ตนทนของสนคาค านวณโดยวธถวเฉลยถวงน าหนก ตนทนสนคาประกอบดวยตนทนทซอ ตนทนในการดดแปลงหรอตนทนอนเพอใหสนคาอยในสถานทและสภาพปจจบน ในกรณของสนคาส าเรจรปและสนคาระหวางผลตทผลตเอง ตนทนสนคารวมการปนสวนของคาโสหยผลตอยางเหมาะสม โดยค านงถงระดบก าลงการผลตตามปกต

มลคาสทธทจะไดรบเปนการประมาณราคาทจะขายไดจากการด าเนนธรกจปกตหกดวยประมาณการตนทนในการแปลงสภาพและ คาใชจายในการขาย

กลมบรษทตงคาเผอมลคาสนคาคงเหลอ ส าหรบสนคาทเสอมคณภาพ เสยหาย ลาสมยและคางนาน

กลมบรษทจะรบรสนทรพยและหนสนทเกยวของกบสนคาคงเหลอภายใตสญญา Consignment เมอบรษทไดรบโอนสทธและความรบผดชอบในทางกฎหมายและความเปนเจาของในเชงเศรษฐกจของสนคาดงกลาวแลว


144

4 (ช) เงนลงทนในบรษทยอย

เงนลงทนในบรษทยอย ในงบการเงนเฉพาะกจการของบรษท บนทกบญชโดยใชวธราคาทน

การจ าหนายเงนลงทน

เมอมการจ าหนายเงนลงทน ผลตางระหวางจ านวนเงนสทธทไดรบและมลคาตามบญชและรวมถงก าไรหรอขาดทนสะสม จากการตราคาหลกทรพยทเกยวของทเคยบนทกในสวนของผถอหนจะถกบนทกในก าไรหรอขาดทน

ในกรณทกลมบรษทจ าหนายบางสวนของเงนลงทนทถออย การค านวณตนทนส าหรบเงนลงทนทจ าหนายไปและเงนลงทนทยงถออยใชวธถวเฉลยถวงน าหนกปรบใชกบมลคาตามบญชของเงนลงทนทเหลออยทงหมด

4 (ซ) ทดน อาคารและอปกรณ

สนทรพยทเปนกรรมสทธของกจการ

ทดน อาคารและอปกรณแสดงดวยราคาทนหกคาเสอมราคาสะสมและขาดทนจากการดอยคา

ราคาทนรวมถงตนทนทางตรง ทเกยวของกบการไดมาของสนทรพย ตนทนของการกอสรางสนทรพยทกจการกอสรางเอง รวมถงตนทนของวสด แรงงานทางตรง และตนทนทางตรงอน ๆ ทเกยวของกบการจดหาสนทรพยเพอใหสนทรพยนนอยในสภาพ ทพรอมจะใชงานไดตามความประสงค ตนทนในการรอถอน การขนยาย การบรณะสถานทตงของสนทรพยและตนทนการกยม นอกจากนตนทนอาจรวมถงก าไรหรอขาดทนจากการปองกนความเสยงกระแสเงนสดจากการซอทดน อาคารและอปกรณ ทเปนเงนตราตางประเทศ ซงถกโอนจากงบก าไรขาดทนเบดเสรจอน ส าหรบเครองมอทควบคมโดยลขสทธซอฟแวรซงไมสามารถท างานไดโดยปราศจากลขสทธซอฟแวรนนใหถอวา ลขสทธซอฟแวรดงกลาวเปนสวนหนงของอปกรณ

สวนประกอบของรายการทดน อาคาร และอปกรณแตละรายการทมอายการใหประโยชนไมเทากนตองบนทกแตละสวนประกอบทมนยส าคญแยกตางหากจากกน

ก าไรหรอขาดทนจากการจ าหนายทดน อาคารและอปกรณ คอผลตางระหวางสงตอบแทนสทธทไดรบจากการจ าหนายกบมลคาตามบญชของทดน อาคารและอปกรณ โดยรบรสทธเปนรายไดอนในก าไรหรอขาดทน

สนทรพยทเชา

การเชาซงกลมบรษทไดรบสวนใหญของความเสยงและผลตอบแทนจากการครอบครองทรพยสนทเชานน ๆ ใหจดประเภทเปนสญญาเชาการเงน สวนทดน อาคารและอปกรณทไดมาโดยท าสญญาเชาการเงนบนทกเปนสนทรพยดวยมลคายตธรรมหรอมลคาปจจบนของจ านวนเงนขนต าทตองจายตามสญญาเชาแลวแตจ านวนใดจะต ากวาหกดวยคาเสอมราคาสะสมและขาดทนจากการดอยคา คาเชาทช าระจะแยกเปนสวนทเปนคาใชจายทางการเงน และสวนทจะหกจากหนตามสญญา เพอท าใหอตราดอกเบยแตละงวดเปนอตราคงทส าหรบยอดคงเหลอของหนสนคาใชจายทางการเงนจะบนทกโดยตรงในก าไรหรอขาดทน


145

ตนทนทเกดขนในภายหลง

ตนทนในการเปลยนแทนสวนประกอบจะรบรเปนสวนหนงของมลคาตามบญชของรายการทดน อาคารและอปกรณ ถามความเปนไปไดคอนขางแนทกลมบรษทจะไดรบประโยชนเชงเศรษฐกจในอนาคตจากรายการนน และสามารถวดมลคาตนทนของรายการนนไดอยางนาเชอถอ ชนสวนทถกเปลยนแทนจะถกตดจ าหนายตามมลคาตามบญช ตนทนทเกดขนในการซอมบ ารงทดน อาคารและอปกรณทเกดขนเปนประจ าจะรบรในก าไรหรอขาดทนเมอเกดขน

คาเสอมราคา

คาเสอมราคาค านวณจากมลคาเสอมสภาพของรายการอาคารและอปกรณ ซงประกอบดวยราคาทนของสนทรพยหรอตนทนในการเปลยนแทนอน หกดวยมลคาคงเหลอของสนทรพย

คาเสอมราคาบนทกเปนคาใชจายในก าไรหรอขาดทน ค านวณโดยวธเสนตรงตามเกณฑอายการใชงานโดยประมาณของสวนประกอบของสนทรพยแตละรายการ ประมาณการอายการใชงานของสนทรพยแสดงไดดงน

สวนปรบปรงทดน 20 ป อาคารและสงปรบปรงอาคาร 5 - 50 ป เครองจกรและอปกรณ 5 - 30 ป อปกรณส านกงานและเครองตกแตงตดตง 2 - 5 ป ยานพาหนะ 5 ป

กลมบรษทไมคดคาเสอมราคาส าหรบทดนและสนทรพยทอยระหวางกอสรางและตดตง

วธการคดคาเสอมราคา อายการใหประโยชนของสนทรพย และมลคาคงเหลอ ถกทบทวนอยางนอยทสดทกสนรอบปบญช และปรบปรงตามความเหมาะสม

4 (ฌ) สนทรพยไมมตวตน

สนทรพยไมมตวตน ไดแก ตนทนทเกยวกบคาโปรแกรมคอมพวเตอรและตนทนของใบอนญาตในการผลต สนทรพยไมมตวตนทกลมบรษทซอมาและมอายการใชงานจ ากด แสดงในราคาทนหกคาตดจ าหนายสะสม และผลขาดทนจากการดอยคาสะสม

รายจายภายหลงการรบรรายการ

รายจายภายหลงการรบรรายการจะรบรเปนสนทรพยเมอกอใหเกดประโยชนเชงเศรษฐกจในอนาคต โดยรวมเปนสนทรพย ทสามารถระบไดทเกยวของนน คาใชจายอน รวมถงคาความนยมและตราผลตภณฑทเกดขนภายในรบรในก าไรหรอขาดทนเมอเกดขน


146

คาตดจ าหนาย

คาตดจ าหนายค านวณจากราคาทนของสนทรพยหรอจ านวนอนทใชแทนราคาทนหกดวยมลคาคงเหลอ

คาตดจ าหนายรบรในก าไรหรอขาดทนโดยวธเสนตรงซงโดยสวนใหญจะสะทอนรปแบบทคาดวาจะไดรบประโยชน ในอนาคตจากสนทรพยนนตามระยะเวลาทคาดวาจะไดรบประโยชนจากสนทรพยไมมตวตน โดยเรมตดจ าหนายสนทรพย ไมมตวตนเมอสนทรพยนนพรอมทจะใหประโยชน ระยะเวลาทคาดวาจะไดรบประโยชนแสดงไดดงน

คาลขสทธซอฟทแวร 10 ป ใบอนญาตในการผลต 25 ป

วธการตดจ าหนาย ระยะเวลาทคาดวาจะไดรบประโยชน และ มลคาคงเหลอ จะไดรบการทบทวนทกสนรอบปบญชและปรบปรงตามความเหมาะสม

4 (ญ) ตนทนลกรดรอตดจ าหนาย

ตนทนลกรดรอตดจ าหนายแสดงดวยราคาทนหกคาตดจ าหนายสะสม โดยมการตดจ าหนายตามปรมาณการใชงาน

4 (ฎ) การดอยคา

ยอดสนทรพยตามบญชของกลมบรษทไดรบการทบทวน ณ ทกวนทรายงานวามขอบงชเรองการดอยคาหรอไม ในกรณทมขอบงชจะท าการประมาณมลคาสนทรพยทคาดวาจะไดรบคน

ขาดทนจากการดอยคารบรเมอมลคาตามบญชของสนทรพยหรอมลคาตามบญชของหนวยสนทรพยทกอใหเกดเงนสดสงกวามลคาทจะไดรบคน ขาดทนจากการดอยคาบนทกในก าไรหรอขาดทน เวนแตเมอมการกลบรายการการประเมนมลคาของสนทรพยเพมของสนทรพยชนเดยวกนทเคยรบรในสวนของผถอหนและมการดอยคาในเวลาตอมา ในกรณนจะรบรใน สวนของผถอหน

การค านวณมลคาทคาดวาจะไดรบคน

มลคาทคาดวาจะไดรบคนของสนทรพยทไมใชสนทรพยทางการเงน หมายถง มลคาจากการใชของสนทรพยหรอมลคายตธรรมของสนทรพยหกตนทนในการขายแลวแตมลคาใดจะสงกวา ในการประเมนมลคาจากการใชของสนทรพย ประมาณการกระแสเงนสดทจะไดรบในอนาคตจะคดลดเปนมลคาปจจบนโดยใชอตราคดลดกอนค านงภาษเงนไดเพอใหสะทอนมลคาทอาจประเมนไดในตลาดปจจบน ซงแปรไปตามเวลาและความเสยงทมตอสนทรพย ส าหรบสนทรพยทไมกอใหเกดกระแสเงนสดรบโดยอสระจากสนทรพยอน จะพจารณามลคาทคาดวาจะไดรบคนรวมกบหนวยสนทรพยทกอใหเกดเงนสดทสนทรพยนนเกยวของดวย


147

การกลบรายการดอยคา

ขาดทนจากการดอยคาของสนทรพยทางการเงน จะถกกลบรายการ เมอมลคาทคาดวาจะไดรบคนเพมขนในภายหลงและ การเพมขนนนสมพนธโดยตรงกบขาดทนจากการดอยคาทเคยรบรในก าไรหรอขาดทน

ขาดทนจากการดอยคาของสนทรพยทไมใชสนทรพยทางการเงนอนๆ ทเคยรบรในงวดกอนจะถกประเมน ณ ทกวนททออกรายงานวามขอบงชเรองการดอยคาหรอไม ขาดทนจากการดอยคาจะถกกลบรายการ หากมการเปลยนแปลงประมาณการทใชในการค านวณมลคาทคาดวาจะไดรบคน ขาดทนจากการดอยคาจะถกกลบรายการเพยงเทาทมลคาตามบญชของสนทรพย ไมเกนกวามลคาตามบญชภายหลงหกคาเสอมราคาหรอคาตดจ าหนาย เสมอนหนงไมเคยมการบนทกขาดทนจากการดอยคา มากอน

4 (ฏ) หนสนทมภาระดอกเบย

หนสนทมภาระดอกเบยบนทกเรมแรกในมลคายตธรรมหกคาใชจายทเกยวกบการเกดหนสน ภายหลงจากการบนทกหนสน ทมภาระดอกเบยจะบนทกตอมาโดยวธราคาทนตดจ าหนาย ผลตางระหวางยอดหนเรมแรกและยอดหนเมอครบก าหนดไถถอนจะบนทกในงบก าไรขาดทนตลอดอายการกยมโดยใชวธอตราดอกเบยทแทจรง

4 (ฐ) เจาหนการคาและเจาหนอน

เจาหนการคาและเจาหนอนแสดงในราคาทน

4 (ฒ) ผลประโยชนของพนกงาน

โครงการสมทบเงน

โครงการสมทบเงนเปนโครงการผลประโยชนพนกงานหลงออกจากงาน ซงกจการจายสมทบเปนจ านวนเงนทแนนอนไปอกกจการหนงแยกตางหาก (กองทนส ารองเลยงชพ) และจะไมมภาระผกพนตามกฎหมายหรอภาระผกพนโดยอนมานทจะ ตองจายสมทบเพมเตม ภาระผกพนในการสมทบเขาโครงการสมทบเงนจะถกรบรเปนคาใชจายพนกงานในก าไรหรอขาดทนในรอบระยะเวลาทพนกงานไดท างานใหกบกจการ

โครงการผลประโยชนทก าหนดไว

โครงการผลประโยชนทก าหนดไวเปนโครงการผลประโยชนหลงออกจากงานนอกเหนอจากโครงการสมทบเงน ภาระผกพนสทธของกลมบรษทจากโครงการผลประโยชนทก าหนดไวถกค านวณแยกตางหากเปนรายโครงการจากการประมาณผลประโยชนในอนาคตทเกดจากการท างานของพนกงานในปจจบนและในงวดกอน ๆ ผลประโยชนดงกลาวไดมการคดลดกระแสเงนสดเพอใหเปนมลคาปจจบน ทงนไดสทธจากตนทนบรการในอดตทยงไมรบรและมลคายตธรรมของสนทรพยโครงการ อตราคดลดเปนอตรา ณ วนทรายงานจากพนธบตรทไดรบการจดอนดบเครดตระดบ AA ซงมระยะเวลาครบก าหนดใกลเคยงกบระยะเวลาของภาระผกพนของบรษท และมสกลเงนเดยวกบสกลเงนของผลประโยชนทคาดวาจะจาย


148

การค านวณนนจดท าโดยนกคณตศาสตรประกนภยทไดรบอนญาตเปนประจ าทกป โดยวธคดลดแตละหนวยทประมาณการไว เมอมการค านวณผลของผลประโยชนของพนกงานของบรษท การรบรเปนสนทรพยจ ากดเพยงยอดรวมของตนทนในอดต ทยงไมรบรและมลคาปจจบนของประโยชนเชงเศรษฐกจทมในรปของการไดรบคนในอนาคตจากโครงการหรอการหกการสมทบเขาโครงการในอนาคด ในการค านวณมลคาปจจบนของประโยชนเชงเศรษฐกจมการพจารณาถงความตองการเงนทนขนต าส าหรบโครงการตาง ๆ ของกลมบรษท ผลประโยชนเชงเศรษฐกจมใหกบกลมบรษท ถาถกรบรภายในระยะเวลาของโครงการ หรอ การจายช าระของหนสนของโครงการ

เมอมการเพมผลประโยชนในโครงการผลประโยชน สดสวนทเพมขนของผลประโยชนทเกยวของกบตนทนบรการในอดตของพนกงานรบรในก าไรหรอขาดทนโดยวธเสนตรงตามระยะเวลาถวเฉลยจนถงวนทผลประโยชนนนเปนสทธขาด ผลประโยชนทเปนสทธขาดจะรบรเปนคาใชจายในก าไรหรอขาดทนทนท

กลมบรษทรบรก าไรขาดทนจากการประมาณการตามหลกการคณตศาสตรประกนภยท งหมดทเกดขนในรายการก าไรขาดทนเบดเสรจอน และรบรคาใชจายของโครงการผลประโยชนทก าหนดไวในก าไรหรอขาดทน

4 (ฒ) ประมาณการหนสน

ประมาณการหนสนจะรบรกตอเมอกลมบรษทมภาระหนสนตามกฎหมายทเกดขนในปจจบนหรอทกอตวขน อนเปนผลมาจากเหตการณในอดต และมความเปนไปไดคอนขางแนนอนวาประโยชนเชงเศรษฐกจจะตองถกจายไปเพอช าระภาระหนสนดงกลาว ประมาณการหนสนพจารณาจากการคดลดกระแสเงนสดทจะจายในอนาคตโดยใชอตราคดลดในตลาดปจจบนกอนค านงถงภาษเงนได เพอใหสะทอนจ านวนทอาจประเมนไดในตลาดปจจบนซงแปรไปตามเวลาและความเสยงทมตอหนสน ประมาณการหนสนสวนทเพมขนเนองจากเวลาทผานไปรบรเปนตนทนทางการเงน

ประมาณการคาใชจายจากสญญาทเสยเปรยบหรอกอใหเกดภาระ

ประมาณการคาใชจายของสญญาทเสยเปรยบหรอกอใหเกดภาระแกกลมบรษทจะบนทกเมอประโยชนทกลมบรษทพงไดรบนอยกวาตนทนทจ าเปนในการด าเนนการตามขอผกพนในสญญา การประมาณคาใชจายรบรดวยมลคาปจจบนของตนทนทคาดวาจะเกดขนเมอสนสดสญญา หรอ ตนทนสทธทคาดวาจะเกดขนเมอด าเนนสญญาตอ แลวแตมลคาใดจะต ากวา กลมบรษทรบรผลขาดทนจากการดอยคาทเกดขนจากสนทรพยทระบไวในสญญากอนทจะรบรและวดมลคาประมาณการหนสน


149

4 (ณ) รายได

รายไดทรบรไมรวมภาษมลคาเพมและแสดงสทธจากสวนลดการคา

การขายสนคา

รายไดรบรในก าไรหรอขาดทนเมอไดโอนความเสยงและผลตอบแทนของความเปนเจาของสนคาทมนยส าคญไปใหกบผซอแลว และจะไมรบรรายไดถาฝายบรหารยงมการควบคมหรอบรหารสนคาทขายไปแลวนนหรอมความไมแนนอนทมนยส าคญในการไดรบประโยชนเชงเศรษฐกจจากการขายสนคาหรอใหบรการนน ไมอาจวดมลคาของจ านวนรายไดและตนทนทเกดขนไดอยางนาเชอถอ หรอมความเปนไปไดคอนขางแนนอนทจะตองรบคนสนคา

การรบจางผลต

รายไดจากการใหบรการ-รบจางผลต จะบนทกเปนรายไดเมอไดสงมอบสนคาหรอไดออกใบแจงหนแลว

ดอกเบยรบ

ดอกเบยรบรบรในก าไรหรอขาดทนตามเกณฑคงคาง

4 (ด) ตนทนทางการเงน

ตนทนทางการเงนประกอบดวยดอกเบยจายของเงนกยมและประมาณการหนสนสวนทเพมขนเนองจากเวลาทผานไป และสงตอบแทนทคาดวาจะตองจาย ขาดทนจากการจ าหนายสนทรพยทางการเงนทถอไวเพอขาย เงนปนผลของหนบรมสทธซงถกจดประเภทเปนหนสน ขาดทนจากมลคายตธรรมของสนทรพยทางการเงนทรบรในก าไรหรอขาดทน หรอขาดทนจากการดอยคาของสนทรพยทางการเงน (นอกเหนอลกหนการคา) และขาดทนจากเครองมอปองกนความเสยง รบรในก าไรหรอขาดทน

ตนทนการกยมทไมไดเกยวกบการไดมา การกอสรางหรอ การผลตสนทรพยทเขาเงอนไข รบรในก าไรหรอขาดทน โดยใชวธอตราดอกเบยทแทจรง

4 (ต) สญญาเชาด าเนนงาน

รายจายภายใตสญญาเชาด าเนนงานบนทกในก าไรหรอขาดทนโดยวธเสนตรงตลอดอายสญญาเชา ประโยชนทไดรบตาม สญญาเชา จะรบรในก าไรหรอขาดทนเปนสวนหนงของคาเชาทงสนตามสญญาตลอดอายสญญาเชา

คาเชาทอาจเกดขนตองน ามารวมค านวณจ านวนเงนขนต าทตองจายตามระยะเวลาทคงเหลอของสญญาเชา เมอไดรบการยนยนการปรบคาเชา


150

การจ าแนกประเภทสญญาเชา

ณ วนทเรมตนขอตกลง กลมบรษทจะพจารณาวาขอตกลงดงกลาวประกอบดวยสญญาเชาหรอมสญญาเชาเปนสวนประกอบหรอไม โดยพจารณาจากสนทรพยทมลกษณะเฉพาะเจาะจง ถาการปฏบตตามขอตกลงนนขนอยกบการใชสนทรพยทมลกษณะเฉพาะเจาะจง และขอตกลงนนจะน าไปสสทธในการใชสนทรพย ถาท าใหบรษทมสทธในการควบคมการใชสนทรพย

ณ วนทเรมตนขอตกลง หรอ มการประเมนขอตกลงใหม กลมบรษทแยกคาตอบแทนส าหรบสญญาเชา และสวนทเปนองคประกอบอนโดยใชมลคายตธรรมเปนเกณฑในการแยก หากกลมบรษทสรปวาเปนสญญาเชาการเงน แตไมสามารถแบงแยกจ านวนดงกลาวไดอยางนาเชอถอ ใหรบรสนทรพยและหนสนในจ านวนทเทากบมลคายตธรรมของสนทรพยทมลกษณะเฉพาะเจาะจงนน หลงจากนนจ านวนหนสนจะลดลงตามจ านวนทจาย และตนทนทางการเงนตามนยจากหนสนจะรบรโดยใชอตราดอกเบยเงนกยมสวนเพมของกลมบรษท

4 (ถ) ภาษเงนได

คาใชจายภาษเงนไดส าหรบปประกอบดวยภาษเงนไดของงวดปจจบนและภาษเงนไดรอการตดบญช ภาษเงนไดของงวดปจจบนและภาษเงนไดรอการตดบญชรบรในก าไรหรอขาดทนเวนแตในสวนทเกยวกบรายการทเกยวของในการรวมธรกจ หรอ รายการทรบรโดยตรงในสวนของผถอหนหรอก าไรขาดทนเบดเสรจอน

ภาษเงนไดของงวดปจจบนไดแกภาษทคาดวาจะจายช าระหรอไดรบช าระ โดยค านวณจากก าไรหรอขาดทนประจ าปทตอง เสยภาษ โดยใชอตราภาษทประกาศใชหรอทคาดวามผลบงคบใช ณ วนทรายงาน ตลอดจนการปรบปรงทางภาษทเกยวกบรายการในปกอนๆ

ภาษเงนไดรอการตดบญชบนทกโดยค านวณจากผลแตกตางชวคราวทเกดขนระหวางมลคาตามบญชของสนทรพยและหนสนและจ านวนทใชเพอความมงหมายทางภาษ ภาษเงนไดรอการตดบญชจะไมถกรบรเมอเกดจากผลแตกตางชวคราวตอไปน การรบรคาความนยมในครงแรก การรบรสนทรพยหรอหนสนในครงแรกซงเปนรายการทไมใชการรวมธรกจและรายการนนไมมผลกระทบตอก าไรขาดทนทางบญชหรอทางภาษ และผลแตกตางทเกยวของกบเงนลงทนในบรษทยอยและกจการรวมคาหากเปนไปไดวาจะไมมการกลบรายการในอนาคตอนใกล

การวดมลคาของภาษเงนไดรอการตดบญชตองสะทอนถงผลกระทบทางภาษทจะเกดจากลกษณะวธการทกลมบรษทและบรษทคาดวาจะไดรบผลประโยชนจากสนทรพยหรอจะจายช าระหนสนตามมลคาตามบญช ณ วนทสนรอบระยะเวลาทรายงาน

ภาษเงนไดรอการตดบญชวดมลคาโดยใชอตราภาษทคาดวาจะใชกบผลแตกตางชวคราวเมอมการกลบรายการโดยใชอตราภาษทประกาศใชหรอทคาดวามผลบงคบใช ณ วนทรายงาน


151

ในการก าหนดมลคาของภาษเงนไดของงวดปจจบนและภาษเงนไดรอการตดบญช กลมบรษทและบรษทตองค านงถงผลกระทบของสถานการณทางภาษทไมแนนอนและอาจท าใหจ านวนภาษทตองจายเพมขนและมดอกเบยทตองช าระ กลมบรษทและบรษท เชอวาไดตงภาษเงนไดคางจายเพยงพอส าหรบภาษเงนไดทจะจายในอนาคต ซงเกดจากการประเมน ผลกระทบจากหลายปจจย รวมถงการตความทางกฎหมายภาษและจากประสบการณในอดต การประเมนนอยบนพนฐาน การประมาณการและขอสมมตฐานและอาจจะเกยวของกบการตดสนใจเกยวกบเหตการณในอนาคต ขอมลใหมๆ อาจจะท าใหกลมบรษทและบรษท เปลยนการตดสนใจโดยขนอยกบความเพยงพอของภาษเงนไดคางจายทมอย การเปลยนแปลงใน ภาษเงนไดคางจายจะกระทบตอคาใชจายภาษเงนไดในงวดทเกดการเปลยนแปลง

สนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชและหนสนภาษเงนไดรอการตดบญชสามารถหกกลบไดเมอกจการมสทธตามกฎหมาย ทจะน าสนทรพยภาษเงนไดของงวดปจจบนมาหกกลบกบหนสนภาษเงนไดของงวดปจจบนและภาษเงนไดนประเมนโดยหนวยงานจดเกบภาษหนวยงานเดยวกนส าหรบหนวยภาษเดยวกนหรอหนวยภาษตางกน ส าหรบหนวยภาษตางกนนนกจการ มความตงใจจะจายช าระหนสนและสนทรพยภาษเงนไดของงวดปจจบนดวยยอดสทธหรอตงใจจะรบคนสนทรพยและ จายช าระหนสนในเวลาเดยวกน

สนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชจะบนทกตอเมอมความเปนไปไดคอนขางแนนอนวาก าไรเพอเสยภาษในอนาคตจะมจ านวนเพยงพอกบการใชประโยชนจากผลแตกตางชวคราวดงกลาว สนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชจะถกทบทวน ณ ทกวนทรายงานและจะถกปรบลดลงเทาทประโยชนทางภาษจะมโอกาสถกใชจรง

4 (ท) ก าไร(ขาดทน)ตอหน

กลมบรษท แสดงก าไร(ขาดทน)ตอหนขนพนฐานส าหรบหนสามญ ก าไร(ขาดทน)ตอหนขนพนฐานค านวณโดยการหารก าไร(ขาดทน) ของ ผถอหนสามญของกลมบรษทดวยจ านวนหนสามญถวเฉลยถวงน าหนกทออกจ าหนายระหวางปปรบปรงดวยจ านวนหนสามญทซอคนก าไร( ขาดทน)ตอหนปรบลดค านวณโดยการหารก าไร( ขาดทน)ของผถอหนสามญทปรบปรงดวยจ านวนหนสามญถวเฉลย ถวงน าหนกทออกจ าหนายและปรบปรงดวยจ านวนหนสามญทซอคน และผลกระทบของตราสารทอาจเปลยนเปนหนสามญปรบลดทงหมดและสทธซอหนของพนกงาน

4 (ธ) รายงานทางการเงนจ าแนกตามสวนงาน

ผลการด าเนนงานของสวนงานทรายงานตอประธานเจาหนาทบรหารของกลมบรษท (ผมอ านาจตดสนใจสงสดดานการด าเนนงาน) จะแสดงถงรายการทเกดขนจากสวนงานด าเนนงานนนโดยตรงรวมถงรายการทไดรบการปนสวนอยางสมเหตสมผล


152

5 บคคลหรอกจกำรทเกยวของกน

เพอวตถประสงคในการจดท างบการเงน บคคลหรอกจการเปนบคคลหรอกจการทเกยวของกนกบกลมบรษทและบรษท หากกลมบรษทและบรษท มอ านาจควบคมหรอควบคมรวมกนทงทางตรงและทางออมหรอมอทธพลอยางมสาระส าคญตอบคคลหรอกจการในการตดสนใจทางการเงนและการบรหารหรอในทางกลบกน หรอกลมบรษทและบรษทอยภายใตการควบคมเดยวกนหรออยภายใตอทธพลอยางมนยส าคญเดยวกนกบบคคลหรอกจการนน การเกยวของกนนอาจเปนรายบคคลหรอเปนกจการ

ความสมพนธทมกบบคคลหรอกจการทเกยวของกน มดงน

ชอกจกำร ประเทศท

จดตง/สญชำต

ประเภทของธรกจ

ลกษณะควำมสมนธ

เอสพเอช ไทย บรษทเพอการลงทน เปนบรษทยอยและมกรรมการรวมกน กบบรษท บรษทถอหนรอยละ 99.99

จ เจ สตล ไทย ผลตและจ าหนายเหลก เปนบรษทยอยและมกรรมการรวมกน กบบรษท บรษทและบรษทยอยถอหนรวมกนรอยละ 18.72 (2559 : รอยละ 25.70)

โอเอซ ไทย ใหค าปรกษาทางดานธรกจ เปนบรษทยอยทางออม และมกรรมการรวมกนกบบรษท

จเอส ซเคยวรต

ไทย กจการตงขนโดยมวตถประสงคเฉพาะ เพอการปรบโครงสราง

เปนบรษทยอยและมกรรมการรวมกน กบบรษท บรษทถอหนรอยละ 99.99

จเอส โนตส ไทย กจการตงขนโดยมวตถประสงคเฉพาะ เพอการปรบโครงสราง

เปนบรษทยอยและมกรรมการรวมกน กบบรษท บรษทถอหนรอยละ 99.99 (จดทะเบยนเลกบรษทเมอวนท 22 กนยายน 2560)

จเอส โนตส 2 ไทย กจการตงขนโดยมวตถประสงคเฉพาะ เพอการปรบโครงสราง

เปนบรษทยอยและมกรรมการรวมกน กบบรษท บรษทถอหนรอยละ 99.99 (จดทะเบยนเลกบรษทเมอวนท 22 กนยายน 2560)


153

ชอกจกำร

ประเทศท จดตง/สญชำต



จเจเอส โนตส

ไทย กจการทตงโดยมวตถประสงคเฉพาะเพอ การปรบโครงสราง

เปนบรษทยอยของ จ เจ สตล (จดทะเบยนเลกบรษทเมอวนท 18 เมษายน 2559 และจดทะเบยนเสรจการ ช าระบญช เมอวนท 30 มถนายน 2560)

บรษท สขมวท อนเตอร ดเวลลอปเมนท จ ากด

ไทย จ าหนายน าดบ มผถอหนรวมกนกบบรษท

บรษท มลเลยน ไมลส จ ากด ไทย ขนสงและขนถายสนคา มกรรมการทมความสมพนธเกยวของกนกบผถอหนรายใหญของบรษท

บรษท เกรทสยามสตลเวรคส จ ากด

ไทย ซอมาขายไปเหลกมวน มกรรมการรวมกนกบ จ เจ สตล

บรษท แอดวานซ เมทล ไทย ซอมาขายไปเหลก มกรรมการทมความสมพนธเกยวของกน

แฟรบรเคชน จ ากด กบผถอหนรายใหญของบรษท

บรษท เอส เอส พ เพลส จ ากด ไทย ใหเชาส านกงาน มกรรมการรวมกนกบ จ เจ สตล

บรษท เอเซย เมทล จ ากด (มหาชน)

ไทย ผลตและจ าหนายเหลก มผถอหนรวมกบบรษท

บรษท โรงแรมอโนมา กรงเทพ ไทย โรงแรม อาหาร มกรรมการรวมกนกบบรษทและ จ ากด และเครองดม มผบรหารรวมกนกบ จ เจ สตล

บรษท แกรนด เอเซย สตล ไทย รบเหมากอสรางโรงงาน เปนบรษทยอยของบรษททเกยวของกน โพรเซสซง เซนเตอร จ ากด (เดมชอ บรษท เอเชยเมทล แฟบบรเคชน จ ากด

บรษท พนชสวสด จ ากด ไทย จ าหนายเหลก มกรรมการทมความสมพนธเกยวของกนกบผถอหนรายใหญของบรษท

บรษท ไทยแลนดไอออนเวคส จ ากด (มหาชน)

ไทย ผลตและจ าหนายแผนเหลกชบสงกะส

มกรรมการรวมกนกบ จ เจ สตล


154





บรษท อนเทลลเจนท ซสเทม ไทย ขายเครองคอมพวเตอรและ มกรรมการรวมกนกบบรษทและ เนทเวอรค จ ากด ซอฟแวรและวางระบบ จ เจ สตล (จดทะเบยนเลกบรษทเมอ

คอมพวเตอร วนท 21 กรกฎาคม 2560)

บรษท เฟลกซ รเวอรแคว ไทย โรงแรม อาหารและ มกรรมการรวมกนกบ จ เจ สตล รสอรท (กาญจนบร) จ ากด เครองดม

บรษท ซพเรยร โอเวอรซส (ประเทศไทย) จ ากด

ไทย กจกรรมใหค าปรกษาดานการบรหารจดการอนๆ

กจการทเกยวของกนกบผถอหน ของบรษท

บรษท มหาชยศนยรวมเหลกจ ากด

ไทย จ าหนายเหลก กจการทเกยวของกนกบผถอหน ของบรษท

บรษท มหาชย สตล อนเตอร จ ากด

ไทย จ าหนายเหลก กจการทเกยวของกนกบผถอหน ของบรษท (จดทะเบยนเลกบรษทเมอวนท 13 มกราคม 2559)

บรษท เมทล อนเตอร จ ากด ไทย จ าหนายเหลก กจการทเกยวของกนกบผถอหน ของบรษท

บรษท เอมแอนดแอล สตล จ ากด


บรษท เดอะ สตล จ ากด (มหาชน)

ไทย การผลตและจ าหนายเหลก กจการทเกยวของกนกบผถอหน ของบรษท

บรษท ลเบอรต สตล สยาม จ ากด


Asia Credit Opportunities I (Mauritius) Limited (“ACO I”)

เมอรเชยส กจการทตงโดยมวตถประสงคเฉพาะ เพอการลงทน

ตงแตวนท 21 กนยายน 2560 เปนผถอหนรายใหญ ซงเปนบรษทในกลม SSG Capital Partners III, L.P. (“SSG III”)

Link Capital I (Mauritius) Limited (“Link Capital I”)

เมอรเชยส กจการทตงโดยมวตถประสงคเฉพาะ

ตงแตวนท 21 กนยายน 2560 เปนกจการทเกยวของกน เนองจากเปนบรษทใน


155





เพอการลงทน กลม SSG Capital Partners III, L.P. (“SSG III”)

นางแนงนอย ไตรวฒ ไทย - ญาตของกรรมการบรษทยอย

นายนรมดร งามช านญฤทธ ไทย - ผถอหนของบรษท

นายวระชย สธรชย ไทย - กรรมการของกจการทเกยวของกน

ผบรหารส าคญ ไทย - บคคลทมอ านาจและความรบผดชอบ การวางแผน สงการและควบคมกจกรรมตาง ๆ ของกจการไมวาทางตรงหรอทางออม ทงน รวมถงกรรมการของ กจการ (ไมวาจะท าหนาทในระดบบรหารหรอไม) ของกลมบรษท

นโยบายการก าหนดราคาส าหรบแตละประเภทรายการอธบายไดดงตอไปน

รำยกำร นโยบำยกำรก ำหนดรำคำ ขายสนคาส าเรจรป ราคาทตกลงกนโดยอางองราคาตลาด ขายวตถดบและอนๆ ราคาทนบวกก าไรสวนเพม รายไดจากการรบจางผลต ตามทระบในสญญา รายไดคาทปรกษาการด าเนนงานและ ราคาตามทตกลงตามสญญาขนอยกบอตราตามสญญา

รายไดคาจางบรหารแรงงาน และชวโมงการท างานจรง ดอกเบยรบ ตามทระบในสญญา ซอสนคาส าเรจรป ราคาทตกลงกนโดยอางองราคาตลาด ซอวตถดบ ราคาทนบวกก าไรสวนเพม ซอน าดบ ตามทระบในสญญา คาเชาและคาบรการจาย ตามทระบในสญญา คาธรรมเนยมตวแทนการขาย ตามทระบในสญญา ตนทนทางการเงน ตามทระบในสญญา


156

รายการทส าคญกบบคคลหรอกจการทเกยวของกนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 สรปไดดงน

หมายเหต งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) บรษทยอย ขายวตถดบและสนคาส าเรจรป - - 937 1 รายไดจากการรบจางผลต - - 536 1 รายไดอน - - - 1 ซอวตถดบและสนคาส าเรจรป - - - 2 ตนทนทางการเงน - - 65 100 คาใชจายอน - - - 1

บคคลหรอกจกำรอนทเกยวของกน ขายสนคาส าเรจรป 5,874 6,385 5,291 6,216 ซอวตถดบ 9,005 7,081 7,572 5,390 คาบรการทปรกษาทางการเงนและ บรหารจดการ - 2 - - คาเชาและคาบรการจาย 28 22 23 17 คาธรรมเนยมตวแทนการขาย 113 112 113 112 ตนทนทางการเงน 328 88 237 117

ผบรหำรส ำคญ คาตอบแทนผบรหารส าคญ เงนเดอนและโบนส 53 51 15 15 คาเบยประชมและผลประโยชนอน ๆ 10 10 4 4 รวมคำตอบแทนผบรหำรส ำคญ 36 63 61 19 19


157

ยอดคงเหลอกบบคคลหรอกจการทเกยวของกน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 2560 2559


ลกหนการคา 8 บรษทยอย จ เจ สตล - 76 98 - กจกำรอนทเกยวของกน บรษท เดอะ สตล จ ากด (มหาชน) 8 - 8 76 บรษท แอดวานซ เมทล แฟรบรเคชนส จ ากด - 54 - 54 รวม 8 130 106 130 หก คาเผอหนสงสยจะสญ - (54) - (54) สทธ 8 76 106 76

ลกหน - กจการทเกยวของกน

ลกหนจากการขายวตถดบและอน ๆ บรษทยอย จ เจ สตล - - - 25 - กจกำรอนทเกยวของกน บรษท แอดวานซ เมทล แฟรบรเคชนส จ ากด - - 1 - - หก คาเผอหนสงสยจะสญ - - ) - - สทธ - - - 25 -

ลกหนคาทปรกษาการด าเนนงาน บรษทยอย โอเอซ - - 1,137 1,245 หก คาเผอหนสงสยจะสญ - - (1,137) (1,245) สทธ - - - -


158



ลกหนภาระหนสนจากการค าประกน บรษทยอย โอเอซ - - 1,313 1,313 หก คาเผอหนสงสยจะสญ - - (1,313) (1,313) สทธ - - - - รวม - - 25 -

(กลบรำยกำร) หนสญและหนสงสยจะสญ ส ำหรบป 37 - - (108) (9)

ลดลงเนองจำกตดเปนหนสญ - - (54) -

เงนลวงหนาแกผขายสนคา กจกำรอนทเกยวของกน บรษท มหาชยศนยรวมเหลก จ ากด 241 37 221 -

งบกำรเงนรวมและ งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 (ลานบาท)

ลกหนจากการขายเศษเหลก 10 กจกำรอนทเกยวของกน บรษท แอดวานซ เมทล แฟรบรเคชนส จ ากด - 338 หก คาเผอหนสงสยจะสญ - (338) สทธ - - -

ลดลงเนองจำกตดเปนหนสญ (338)


159

งบกำรเงนรวมและ หมายเหต งบกำรเงนเฉำะกจกำร

2560 2559 (ลานบาท) เงนจายลวงหนาคาซอทดน อาคาร และอปกรณ 13 กจกำรอนทเกยวของกน บรษท เอเชยเมทลแฟบบรเคชน จ ากด 8 8 หก คาเผอการดอยคาของสนทรพย (8) (8) สทธ - -

สนทรพยไมหมนเวยนอน

เงนใหกยมและดอกเบยคางรบจากกจการทเกยวของกน

บรษทยอย

เงนใหกยมแกกจการทเกยวของกน โอเอซ 2,547 2,547 เอสพเอช 7 7 2,554 2,554 หก คาเผอหนสงสยจะสญ (2,554) (2,554) สทธ - -

งบกำรเงนรวมและ หมายเหต งบกำรเงนเฉำะกจกำร

2560 2559 (ลานบาท)

ดอกเบยคางรบจากกจการทเกยวของกน โอเอซ 209 209 เอสพเอช 1 1 210 210 หก คาเผอหนสงสยจะสญ (210) (210) สทธ - -


160

รายการเคลอนไหวของเงนใหกยมแกบคคลหรอกจการทเกยวของกนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนรวมและ งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 (ลานบาท) เงนใหกยมแกบคคลหรอกจกำรทเกยวของกน ณ วนท 1 มกราคม 2,554 - 2,555 เพมขน (ลดลง) - (1) ณ วนท 31 ธนวำคม 2,554 - 2,554

หมายเหต งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559

(ลานบาท) เงนมดจ า-กจการอนทเกยวของกน บรษท สขมวท อนเตอร ดเวลลอปเมนท จ ากด 2 2 2 2

บรษท เอส เอส พ เพลส จ ากด 1 1 1 1 รวม 3 3 3 3

เจาหนการคา 21 กจกำรอนทเกยวของกน บรษท แอดวานซเมทล แฟรบรเคชนส จ ากด - 19 - 19 บรษท มหาชยศนยรวมเหลก จ ากด 341 488 275 440 บรษท เมทล อนเตอร จ ากด 162 358 162 358 บรษท ลเบอรต สตล สยาม จ ากด 4 - 4 47 บรษท พนช สวสด จ ากด - 8 - - รวม 507 873 441 864

เงนกยมระยะยาวจากกจการทเกยวของกน

ทถงก าหนดช าระภายในหนงป

บคคลอนทเกยวของกน นายนรมดร งามช านญฤทธ 5(ง) 138 108 138 108


161


(ลานบาท) เงนรบลวงหนาจากลกคา 23

บรษทยอย จเจ สตล - - 167 - กจกำรอนทเกยวของกน บรษท เอเชย เมทล จ ากด (มหาชน) 1 1 1 1 บรษท แอดวานซ เมทล แฟรบรเคชน จ ากด - 1 - 1 บรษท เดอะ สตล จ ากด (มหาชน) 4 - - - รวม 5 2 168 2


162


(ลานบาท) เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 22

กจกำรอนทเกยวของกน จเอส ซเคยวรต - - 5 - นาย วระชย สธรชย 78 - 78 - บรษท โรงแรมอโนมา กรงเทพ จ ากด 3 6 3 2 บรษท เอส เอส พ เพลส จ ากด 20 16 20 16 บรษท มหาชยศนยรวมเหลก จ ากด 23 11 23 11 บรษท ซพเรยร โอเวอรซส 479 - 479 - Asia Credit Opportunities

I (Mauritius) Limited

4,201 - 4,201 - Link cap 1 2 - - - รวม 4,806 33 4,809 29

เจาหนกจการทเกยวของกน

บรษทยอย จเอส ซเคยวรต - - 19 19

ดอกเบยคางจาย 24

บรษทยอย จเจ สตล - - 7 - จเอส ซเคยวรต - - 226 212

บคคลและกจกำรอนทเกยวของกน นางแนงนอย ไตรวฒ 9 7 9 7 นายนรมดร งามช านญฤทธ 7 - 7 - บรษท มหาชยศนยรวมเหลก จ ากด 7 1 7 1 บรษท เมทล อนเตอร จ ากด 1 - 1 - บรษท ซพเรยร โอเวอรซส 221 192 221 192 Link Capital I 106 - - - Asia Credit Opportunities

I (Mauritius) Limited

3,534 - 3,534 -


163


(ลานบาท) รวม 4,118 200 4,012 412

เจาหนเครองจกรและงานกอสราง กจกำรอนทเกยวของกน เอเซย เมทล จ ำกด (มหำชน) 2 1 2 1

เงนกยมระยะสน 20

บรษทยอย จเจ สตล - - 94 - จเอส ซเคยวรต - - 1,027 1,321 - - 1,121 1,321

บคคลอนหรอกจกำรทเกยวของกน นางแนงนอย ไตรวฒ 30 30 30 30 Link cap 1 1,476 - - - รวม 1,506 30 1,151 1,351

รายการเคลอนไหวของเงนกยมระยะสนจากบคคลหรอกจการทเกยวของกนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559

(ลานบาท) เงนกยมระยะสนจากบคคลหรอกจการทเกยวของกน ณ วนท 1 มกราคม 30 30 1,351 1,007 เพมขน 1,476 - 191 347 ลดลง - - (391) (3) ณ วนท 31 ธนวำคม 1,506 30 1,151 1,351


164

เงนกยมระยะสนจากบคคลหรอกจการทเกยวของกน

บคคลทเกยวของกน

เมอวนท 28 มนาคม 2555 บรษทเขาท าขอตกลงกยมเงนจากนางแนงนอย ไตรวฒ เปนจ านวน 30 ลานบาท ซงคดอตราดอกเบยรอยละ 12 ตอป ภายใตขอตกลงดงกลาว บรษทไดวางหลกประกนเปนหน จ เจ สตล ทถอโดยบรษทเปนจ านวน 500 ลานหน (เทากบ 50 ลานหน หลงจากการเปลยนแปลงมลคาหน) ใหกบผใหก

กจกำรทเกยวของกน

เงนกยมจาก จเอส ซเคยวรต ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ านวน 1,027 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 จ านวน 1,321 ลานบาท) เปนตวสญญาใชเงนประเภทเมอทวงถาม โดยมอตราดอกเบยรอยละ 1.25 ตอป (31 ธนวาคม 2559 รอยละ 3.25 ตอป)

บรษทไดท าสญญาเงนกยมจาก จ เจ สตล ในวงเงน 94 ลานบาท มอตราดอกเบยรอยละ 12.50 ตอป และมก าหนดช าระคนเงนตนพรอมดอกเบยภายในระยะเวลา 6 เดอน

เมอวนท 22 กนยายน 2560 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาสญญากยมเงนออกไป โดยขยายเวลาช าระเปนภายในวนท 15 พฤศจกายน 2560

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 เงนกยมจาก จ เจ สตล มจ านวน 94 ลานบาท เปนตวสญญาใชเงน

เงนกยมระยะยาวจากบคคลหรอกจการทเกยวของกน


หมายเหต (ลานบาท) เงนกยมระยะยาวจากบคคลหรอกจการทเกยวของกน

บรษทยอย จเอส ซเคยวรต (ดหมายเหตขอ 5(ก)และ5(จ)) - - 1,086 1,086 บคคลหรอกจกำรอนทเกยวของกน นายนรมดร งามช านญฤทธ 176 242 176 242 Link cap 1 20 1,479 - - - รวม 1,655 242 1,262 1,328


165

รายการเคลอนไหวของเงนกยมระยะยาวจากบคคลหรอกจการทเกยวของกนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

เงนกยมจากผถอหน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) เงนกยมจำกผถอหนรำยท 1 4 4 4 4

รายการเคลอนไหวของเงนกยมจากผถอหน ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) เงนกยมจากผถอหน ณ วนท 1 มกราคม 4 4 4 4 ลดลง - - - - ณ วนท 31 ธนวำคม 4 4 4 4


166

สญญาส าคญอน ๆ เกยวกบบคคลหรอกจการทเกยวของกน

5 (ก) เมอวนท 15 มกราคม 2556 บรษทไดเขาท าสญญากยมเงนกบ จเอส ซเคยวรต เปนจ านวนเงน 683 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 3 ตอป จายช าระคนงวดแรก วนท 30 ธนวาคม 2556 และจายช าระทกวนท าการสดทายของป จนกระทงไดช าระยอดเงนตนครบถวน โดยเงนตนมก าหนดจายช าระภายในวนท 30 ธนวาคม 2560

เมอวนท 26 ธนวาคม 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 ธนวาคม 2562

เมอวนท 21 กมภาพนธ 2556 จ เจ สตล ไดไถถอนหนกบางสวนกบ จเอส ซเคยวรต รวมถงดอกเบยคางจายเปนจ านวน 403 ลานบาท และในเวลาเดยวกนบรษทไดกยมเงนจ านวน 403 ลานบาทจาก จเอส ซเคยวรต และบรษทไดท าสญญาให โอเอซ กยมเงนจ านวน 403 ลานบาท เพอให โอเอซ น าเงนไปจายช าระหนทมกบเจาหนสถาบนการเงนโดยเงนกดงกลาวมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป จายช าระคนงวดแรกวนท 30 ธนวาคม 2556 และจายช าระทกวนท าการสดทายของปจนกระทงไดช าระยอดเงนตนครบถวน โดยเงนตนมตารางการจายช าระภายในวนท 30 ธนวาคม 2560

เมอวนท 30 พฤษภาคม 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงแกไขอตราดอกเบยเงนก จากอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป เปนอตราดอกเบยรอยละ 3.25 ตอป นบตงแตวนท 1 มถนายน 2559 เปนตนไป


5 (ข) ในป 2556 จ เจ สตลไดท าบนทกความเขาใจกบโอเอซเพอยอมรบหนสนทเกดขนภายใตสญญาประนประนอมหนสนกบบรษท มาสเตอร สตล จ ากด จ านวน 17.91 ลานบาทโดยมการแลกเปลยนกบหนของบรษททถอโดยโอเอซจ านวน 35.82 ลานหน ในราคาทตกลงกนไว 0.50 บาทตอหนใหกบบรษท มาสเตอร สตล จ ากด

นอกจากน จ เจ สตลไดมการประนประนอมยอมความตามขอพพาทแรงงานกบอดตพนกงาน ณ ศาลแรงงานกลาง ภายใตสญญาประนประนอมยอมความ จ เจ สตลไดตกลงทจะโอนหนของบรษท ซงถอโดยโอเอซใหกบพนกงานในจ านวน 33 ลานหน ในราคาทตกลงกนไว 0.45 บาทตอหน เปนจ านวนเงน 14.85 ลานบาท และโอเอซตกลงทจะรบประกนราคาหนละ 0.45 บาท ก าหนด 90 วนนบจากวนโอนหน (“guarantee period”)

ดงนน จ เจ สตลไดท าบนทกความเขาใจกบโอเอซเพอยอมรบหนสนทเกดขนภายใตสญญาประนประนอมหนสนจ านวน 32.76 ลานบาท โดยหนสนดงกลาวครบก าหนดช าระแลวในวนท 30 มถนายน 2557 ตอมาเมอวนท 5 มถนายน 2558 จ เจ สตล ไดจายช าระหนสนดงกลาวใหกบ โอเอซ แลว จ านวน 29.54 ลานบาท คงเหลอภาระหนจ านวน 3.22 ลานบาท

5 (ค) เมอวนท 13 มกราคม 2557 โอเอซไดน าหนของบรษท ทถอโดยโอเอซ จ านวน 102.3 ลานหน ไปฝากไวกบกรมบงคบคดเนองจากโอเอซ เปนผค าประกน ภายใตสญญาประนประนอมยอมความ โอเอซ ยนยอมโอนหนของบรษท ใหกบพนกงานเพมเตมจ านวน 102.3 ลานหน ในราคาหนละ 0.10 บาท (ราคาตลาด ณ วนสนสดการรบประกนราคาหน)

นอกจากนในวนเดยวกน จ เจ สตล ไดท าบนทกความเขาใจกบ โอเอซ เพอยอมรบหนสนเพมเตม จ านวน 10.23 ลานบาท โดยหนสนดงกลาวจะครบก าหนดช าระในวนท 30 มถนายน 2557 ขณะนอยระหวางการขอขยายระยะเวลาครบก าหนดช าระออกไป


167

5 (ง) เมอวนท 17 กมภาพนธ 2557 ทประชมคณะกรรมการบรษทมมตอนมตการลงนามในสญญา“การใหความชวยเหลอทางการเงน”กบกจการทเกยวของกนแหงหนงเปนจ านวนรวม 4,610 ลานบาท โดยแบงเปนเงนกระยะยาวจากบคคลทเกยวของกนทานหนง จ านวน 400 ลานบาท อาย 5 ป ซงมภาระดอกเบยในอตรารอยละ 12 ตอป จายช าระเงนกเปนงวด ๆ รวม 48 งวด และไดรบวงเงนสนเชอจากกจการทเกยวของกนส าหรบการออกหนงสอค าประกนของธนาคารจ านวน 210 ลานบาท และเปนวงเงนสนเชอหมนเวยนส าหรบซอวตถดบและอะไหลส าหรบการผลตจ านวน 4,000 ลานบาท ภายใตการไดรบการสนบสนนทางการเงนดงกลาว บรษทไดแตงตงกจการทเกยวของกนนเปนตวแทนการขายเหลกแผนรดรอนทผลตโดยบรษทและบรษทตองช าระคาธรรมเนยมตวแทนการขายคดเปนรอยละของยอดขายเปนระยะเวลา 5 ป นอกจากนกจการทเกยวของกนนและกลมลกคาอนจ านวนหนงไดตกลงซอเหลกแผนรดรอนทบรษทสามารถผลตไดทงหมดเปนระยะเวลา 2 ป ภายใตสญญาการใหความชวยเหลอทางการเงนดงกลาว บรษท ไดจ าน าหน จ เจ สตล จ านวน 12,000 ลานหน และจดจ านองเครองจกร Heavy Gauge Shearing Line เปนหลกประกน ซง เมอวนท 2 พฤษภาคม 2557 บรษทไดจดทะเบยนการจ านองเครองจกร กบกรมโรงงานอตสาหกรรมแลว

ในวนท 17 กมภาพนธ 2557 บรษทไดเบกใชเงนกยมจ านวน 400 ลานบาทแลว

เมอวนท 27 มนาคม 2560 บรษทไดท าบนทกขอตกลงแกไขเพมเตมสญญากยมเงน จากเดมเปนเรมผอนช าระเปนรายเดอนจ านวน 38 งวด งวดละ 8 ลานบาท โดยเรมผอนช าระงวดแรกในเดอน กนยายน 2560

เมอวนท 29 กมภาพนธ 2559 บรษทไดท าสญญากยมระยะสนแบบมหลกประกนเพมเตมจ านวน 30 ลานบาทจากบคคลทเกยวของกนขางตน ซงมอตราดอกเบยรอยละ 12 ตอป มก าหนดช าระคนเปนรายเดอน เดอนละ 1 ลานบาท โดยเรมผอนช าระงวดแรกในเดอน มกราคม 2560 โดยมหลกประกนเปนสนทรพยของบคคลทเกยวของกนทานหนง

5 (จ) เมอวนท 28 กมภาพนธ 2557 จ เอส ซเคยวรตไดเขาท าสญญาจ าน าหน จ เจ สตล จ านวน 2,000 ลานหนทถอโดย จ เอสซเคยวรต กบลกคาทใหการสนบสนนของบรษท (ผรบจ าน า) เพอเปนประกนการช าระหนบรรดาหนเงนทบรษทมอยกบ ผรบจ าน า

5 (ฉ) เมอวนท 7 พฤษภาคม 2557 โอเอซ ไดเขาท าสญญาโอนทรพยช าระหนกบผถอหนรายท 2 ของบรษท โดยตกลงช าระหนบางสวนดวยการตโอนกรรมสทธคดเปนมลคา 303 ลานบาท ซงประกอบดวย หนของ จ เจ สตล 4,125 ลานหน ใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญครงท 2 ของ จ เจ สตล 274 ลานหนวย ใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญ ครงท 4 ของ จ เจ สตล 413 ลานหนวย และหนสามญของบรษท 209 ลานหน นอกจากนในวนเดยวกน บรษทยงไดท าบนทกขยายระยะเวลาการช าระหนกบผถอหนรายท 2 โดยหาก โอเอซ ปฏบตการช าระหนตามสญญาโอนทรพยสนช าระหน ผถอหนรายท 2 ตกลงจะไมเรยกรองขอใหบรษทช าระหนกอนวนท 30 มถนายน 2559 ทงน โอเอซ ไดท าการโอนทรพยช าระหนดงกลาวขางตนใหกบผถอหนรายท 2 ของบรษทเมอวนท 18 มถนายน 2557 ดงนนบรษทจงจดประเภทหนสนทคงเหลอดงกลาวเปนหนสนไมหมนเวยน ตงแตไตรมาส 2 ป 2557


168

ตอมาเจาหนเงนกยมของ โอเอซ ไดยนฟองตอศาล เพอให โอเอซและบรษทในฐานะผค าประกนจายช าระหนเงนกยมของ โอเอซ ทคางช าระ รวมทง โอเอซ มภาระหนสนอน ๆ ตอบคคลท 3 เมอพจารณาถงฐานะทางการเงนของ โอเอซ ในปจจบน โอเอซ ไมสามารถทจะจายช าระหนสนดงกลาวได และบรษทในฐานะผค าประกนตอเงนกยมของ โอเอซ รวมทงเปนบรษทใหญ จงมภาระทตองเขารวมรบผดชอบภาระหนสนของ โอเอซ ดงกลาว

เมอวนท 29 พฤษภาคม 2558 ศาลแพงกรงเทพใตไดมค าพพากษา ใหบรษทช าระเงนใหแกผถอหนของบรษทดงกลาวจ านวน 592 ลานบาท พรอมดอกเบยรอยละ 7.5 ตอป ของเงนตน 392 ลานบาท นบตงแตวนท 8 พฤษภาคม 2558 เปนตนไป ซงบรษทไดพจารณาแลวเหนวาเพอประโยชนในการปรบโครงสรางหนและการบรหารจดการภาระหน ดงนนในเดอนสงหาคม 2558 บรษทจงท าบนทกขอตกลงกบผถอหนดงกลาว ทจะช าระหนขางตนใหแลวเสรจทงจ านวนภายในระยะเวลา 9 เดอน นบจากวนท 10 สงหาคม 2558 และผถอหนไดปลดหนทเกยวของกบมลหนนท งหมดใหแก โอเอซ ดงนน บรษทจงโอนประมาณการหนสนจากการค าประกนบรษทยอย จ านวน 522 ลานบาทไปเปนสวนหนงของหนสนภายใตบญชเจาหนอนและคาใชจายคางจาย และดอกเบยคางจาย

เมอวนท 4 พฤษภาคม 2559 บรษทไดท าบนทกขยายระยะเวลาการช าระหนกบผถอหนรายท 2 ออกไปเปนกอนวนท 28 กมภาพนธ 2560

และตอมาเมอวนท 28 กมภาพนธ 2560 บรษทไดท าบนทกขยายระยะเวลาการช าระหนกบผถอหนรายท 2 ออกไป เปนกอนวนท 31 สงหาคม 2561

5 (ช) เมอวนท 14 พฤศจกายน 2560 จ เจ สตลไดท าสญญาจางผลตเหลกแผนรดรอน (Tolling Agreement) กบบรษท โดย จ เจ สตล (ผวาจาง) จะเปนผจดหาวตถดบหลกทส าคญ และจดสงวตถดบถงโรงงาน และบรษท (ผรบจาง) จะเปนผรบจางผลตเหลกแผนรดรอน (Hot Roll Coils) จนถงการจดสงมอบสนคาใหกบลกคาตามค าสงขายของ จ เจ สตล สญญาจางผลตเหลกแผนรดรอนมอาย 1 ป นบจากวนท าสญญา และตออายอตโนมตไปไดอก 1 ป หากไมมหนงสอแจงยกเลกสญญาลวงหนากอนหมดอาย 90 วน ทงน บรษทจะเรยกเกบคาบรการในอตราตามทตกลงตามสญญา


169

6 รำยกำรธรกจกบบรษทนธมตรทำงกำรคำ

กลมบรษทมรายการธรกจทมสาระส าคญกบบรษทพนธมตรทางการคา ซงเคยมผถอหนและหรอกรรมการรวมกบบรษทหรอ มกรรมการทมความสมพนธกบกรรมการของบรษท รายการธรกจดงกลาวเปนไปตามเงอนไขทางการคาและเกณฑตามทตกลงกนระหวางกลมบรษทและบรษทเหลานน ซงเปนไปตามปกตธรกจโดยสามารถสรปไดดงน

รำยกำร นโยบำยกำรก ำหนดรำคำ ซอวตถดบ ราคาทตกลงกนโดยอางองกบราคาตลาด คาขนสงจายและบรการอน ตามทตกลงรวมกน และตามสญญา คาเชาและคาบรการจาย ตามทระบในสญญา ตนทนทางการเงน ตามทระบในสญญา

7 เงนสดและรำยกำรเทยบเทำเงนสด

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) เงนฝากธนาคาร - บญชกระแสรายวน - 592 - - เงนฝากธนาคาร - บญชเงนฝากออมทรพย 591 31 11 10 รวม 591 623 11 10

ยอดเงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จดตามประเภทสกลเงนตราไดดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) สกลเงนบาท 583 615 8 7 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 8 8 3 3 รวม 591 623 11 10


170

8 ลกหนกำรคำ

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) กจการทเกยวของกน 5 8 130 106 130 พนธมตรทางการคา 6 363 363 363 363 กจการอน ๆ 705 871 254 257 1,076 1,364 723 750 หก คาเผอหนสงสยจะสญ (1,028) (1,092) (610) (674) สทธ 48 272 113 76

(กลบรำยกำร) หนสญและ หนสงสยจะสญส ำหรบป 37 (10) - (10) (1)

ลดลงเนองจำกตดเปนหนสญ (54) - (54) -


171

การวเคราะหอายของลกหนการคา มดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) กจกำรทเกยวของกน ยงไมถงก าหนดช าระ - - 98 - เกนก าหนดช าระ

นอยกวา 3 เดอน 8 76 8 76 มากกวา 12 เดอน - 54 - 54 หก คาเผอหนสงสยจะสญ - (54) - (54) สทธ 8 76 106 76

นธมตรทำงกำรคำ เกนก าหนดช าระ

มากกวา 12 เดอน 363 363 363 363 หก คาเผอหนสงสยจะสญ (363) (363) (363) (363) สทธ - - - -

กจกำรอน ยงไมถงก าหนดช าระ - 3 - - เกนก าหนดช าระ

นอยกวา 3 เดอน 39 20 7 - มากกวา 12 เดอน 666 848 247 257

705 871 254 257 หก คาเผอหนสงสยจะสญ (665) (675) (247) (257) สทธ 40 196 7 -

รวม 48 272 113 76


172

ระยะเวลาการใหสนเชอแกลกคา

โดยปกตระยะเวลาการใหสนเชอแกลกคาของบรษท เปนการขายเงนสดและใหสนเชอไมเกน 5 - 7 วนท าการ และ จ เจ สตล เปนการขายเงนสด และใหสนเชอไมเกน 7 วนท าการ ส าหรบการขายในประเทศ และการขายตางประเทศเปนการขายเงนสดและแบบเปดเลตเตอรออฟเครดตชนดจายเงนเมอเหนเอกสาร

ลกหนทไมปฏบตตามเงอนไขซงมหนคงคาง กลมบรษทและบรษทไดตงคาเผอหนสงสยจะสญไวเตมจ านวนแลว

ในระหวางปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 ไมมการขายสนคาใหแกลกคาทกลมบรษทและบรษท ไดตงคาเผอหนสงสยจะสญแลว แตยงมการด าเนนการทางธรกจในการเรยกช าระหน

บรษท

ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 10 บรษทรวมรายการลกหนการคากจการทเกยวของกน ในการท าสญญาประนประนอมยอมความตามค าพพากษาของศาลใหช าระหน ซงจากเหตการณดงกลาวบรษทไดท าการปรบปรงกลบรายการคาเผอหนสงสยจะสญ ทไดเคยบนทกไวแลวและบนทกสวนตางเขางบก าไรขาดทนเบดเสรจ

เมอวนท 4 มกราคม 2559 บรษท ไดท าบนทกขอตกลงการซอสนคากบบรษทในประเทศแหงหนง โดยบรษทดงกลาว ตกลงจะซอสนคาในจ านวนไมนอยกวารอยละ 50 ของจ านวนทบรษทผลตไดในแตละเดอน เปนระยะเวลาถงวนท 16 กมภาพนธ 2562

ตามทคดหมายเลขด าท 443/2556 คดแดงหมายเลขท 940/2556 บรษทไดยนเรองฟองตอลกหนภายในประเทศหนงราย (“ลกหนทไมปฏบตตามเงอนไข”) เนองจากเชคทลกหนภายในประเทศรายนช าระใหแกบรษทไมสามารถน าไปขนเงนได โดยศาลแพงมค าวนจฉยวาใหลกหนทไมปฏบตตามเงอนไขรายนช าระเงนคนแกบรษทเปนจ านวน 146 ลานบาท ในอตราดอกเบยรอยละ 7.5 ตอป ภายใตสญญาการจายช าระหน ลกหนทไมปฏบตตามเงอนไขตองท าการช าระเงนงวดแรกใหกบบรษทภายในเดอนกรกฎาคม 2556


ในป 2556 ลกหนกจการทเกยวของกนไดท าการโอนเปลยนสทธเรยกรองในหนจ านวนเงน 172 ลานบาท ไปเปนของลกหน รายอนในจ านวนเงนทเทากน และลกหนรายนเปนเจาหน จ เจ สตล ในจ านวนทมากกวาทเปนลกหน จ เจ สตล ตอมาเมอวนท 20 พฤศจกายน 2560 จ เจ สตล ไดท าบนทกขอตกลงช าระหนและหกกลบลบหนกบลกหนดงกลาว “คสญญา” โดยคสญญาตกลงใหน าหนจ านวน 172 ลานบาท ซงคสญญาเปนลกหน จ เจ สตล หกกลบลบหนจากหนจ านวน 181 ลานบาท ซงคสญญาเปนเจาหน จ เจ สตล และจ เจ สตล ตกลงช าระหนสวนทเหลอจ านวน 9 ลานบาทภายในวนท 7 มนาคม 2561


173

ในเดอนกรกฎาคม 2556 จ เจ สตลไดยนค าฟองตอลกคาในประเทศ ทไมปฏบตตามเงอนไขตอศาลแพงจากการผดสญญาซอขายระหวางกน และเมอวนท 21 ตลาคม 2556 ศาลแพงไดมค าพพากษาใหลกคารายท 1 ชดใชเงนจ านวน 423 ลานบาท พรอมดอกเบยอตรารอยละ 7.5 ตอป ของเงนตน 352 ลานบาท นบถดจากวนฟองไปจนกวาจะช าระเสรจแก จ เจ สตล แตปรากฎวาลกคารายท 1 ไมจายช าระหนตามค าพพากษา ตอมาลกคารายท 1 ไดจดทะเบยนเลกบรษทเมอวนท 17 พฤศจกายน 2559 ขณะน จ เจ สตล อยระหวางการยนเพอขอรบช าระหนระหวางการช าระบญช และเมอวนท 3 มนาคม 2557 จ เจ สตลและลกคารายท 2 ไดท าสญญาประนประนอมยอมความโดยลกคารายท 2 ตกลงช าระเงนใหแก จ เจ สตล เปนเงนจ านวน 78 ลานบาท (เงนตนจ านวน 65 ลานบาท ดอกเบยจ านวน 13 ลานบาท) โดยตกลงแบงจายเปนงวด เรมตงแตวนท 25 มนาคม 2557 ถงวนท 25 สงหาคม 2559 แตปรากฏวาลกคารายท 2 ผดนดช าระ อยางไรกตามในป 2558 ถงปจจบน จ เจ สตล ไดท าการสบทรพยทดนของลกคารายท 2 ทส านกงานทดนปรากฏวาไมพบทรพยของลกคา ตอมาเมอวนท 27 ตลาคม 2560 จ เจ สตล ยนฟองลกคารายท 2 เปนคดลมละลายตอศาลลมละลายกลาง เพอขอใหลกคารายท 2 ช าระหนใหกบจ เจ สตล เปนจ านวนเงน 78 ลานบาท พรอมดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอป ของเงนตนดงกลาว นบตงแตวนท 25 มนาคม 2557 เมอวนท 18 ธนวาคม 2560 ศาลไดมค าสงใหพทกษทรพยของลกหนรายท 2 ตอมาเมอวนท 24 มกราคม 2561 จ เจ สตล ไดยนค าขอรบช าระหนตอเจาพนกงานพทกษ ทรพย และ เจาพนกงานพทกษ ทรพยน ดตรวจค าขอรบช าระหนในวนท 8 พฤษภาคม 2561

ยอดลกหนการคา ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จดตามประเภทสกลเงนตราไดดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) สกลเงนบาท 975 1,253 622 639 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 101 111 101 111 รวม 1,076 1,364 723 750


174

9 สนคำคงเหลอ งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร

2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) สนคาส าเรจรป 1,544 642 31 334 วตถดบ 662 529 242 286 อปกรณซอมบ ารง 908 740 447 420 วสดสนเปลอง 217 82 217 82 อน ๆ 924 47 24 35 4,255 2,040 961 1,157 หก คาเผอมลคาสนคาลดลง (53) (48) (21) (20) หก คาเผอวตถดบสญหาย (92) - (92) - สทธ 4,110 1,992 848 1,137

มลคาตามบญชของสนคาคงเหลอท จ าน าเพอค าประกนหนสน - 487 - 415

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 บรษทมการท าสญญาวางหลกประกนโดยน าอะไหลเครองจกรทบรษทมกรรมสทธและถอครองอย มลคารวม 36 ลานบาทเปนหลกประกนหนตามมลหนรวม 36 ลานบาท แกเจาหนเงนกและผสนบสนนรายหนง

วตถดบทสญหาย

ในไตรมาสท 3 ป 2560 บรษทฯ มวตถดบ(เศษเหลก) สญหายทอาจเกดจากถกยกยอก ฉอโกงหรอลกทรพย มคาเสยหายเบองตนประมาณ 88 ลานบาท ซงบรษทฯไดตงคาเผอความเสยหายไวทงจ านวนแลวในไตรมาส 3 ซงตอมาในไตรมาสท 4 ป 2560 บรษทฯไดท าการตรวจนบสตอกสนคาและวตถดบประจ าปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 แลวพบวาจ านวนวตถดบ(เศษเหลก) ของบรษทฯทขาดหายไปมมลคาทงสน 92 ลานบาท บรษทฯ จงไดตงคาเผอความเสยหายเพมขนอก 4 ลานบาทในไตรมาส 4 ป 2560 ทงนเรองดงกลาวอยระหวางการพจารณาสบสวนจากเจาหนาทต ารวจ เพอสรปความผดและความเสยหายทชดเจน อยางไรกตามฝายบรหารของบรษทฯเชอมนวา บรษทฯ จะไมมคาความเสยหายอนใดอก

เมอวนท 1 และ 6 พฤศจกายน 2560 บรษทฯ ตองจายเงนจ านวน 2 ลานเหรยญสหรฐ (ประมาณ 68 ลานบาท) แกบรษทคคาผใหการสนบสนนทางการเงนโดยยงไมไดรบโอนวตถดบ(เศษเหลก) ตามปกตจากพนทควบคมการจดเกบ ซง ณ วนทเกดรายการ บรษทฯไดบนทกเปนเงนจายลวงหนาคาวตถดบ ปจจบนบรษทฯ อยระหวางด าเนนการตดตามเงนดงกลาวคน


175

10 ลกหนจำกกำรขำยเศษเหลก

งบกำรเงนรวมและ งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 (ลานบาท)

กจการอนทเกยวของกน 5 - 338 หก คาเผอหนสงสยจะสญ - (338) สทธ - -

ลดลงเนองจำกตดเปนหนสญ (338) -

ลกหนจากการขายเศษเหลกแสดงสทธหลงรายการหกกลบลบหนคาซอเครองจกร รบช าระและรายการหกกลบลบหน อน ๆ แลว

เมอวนท 23 ธนวาคม 2559 บรษทและลกหนจากการขายเศษเหลก (รวมรายการถงลกหนการคาจากกจการทเกยวของกน จ านวน 54 ลานบาท (ซงตงคาเผอหนสงสยจะสญไวเตมจ านวนแลว) ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 8 และ จะหกกลบลบหนกบเจาหนการคาจากกจการทเกยวของกน จ านวน 19 ลานบาท ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 21 ไดท าสญญาประนประนอมยอมความตามค าพพากษาของศาลใหช าระหน โดยลกหนจะด าเนนการโอนหนของบรษทในตลาดหลกทรพยแหงหนงใหกบบรษท

ตอมาเมอวนท 2 มถนายน 2560 บรษทและลกหนรายดงกลาวไดด าเนนการโอนกรรมสทธในหนเสรจเรยบรอยแลว โดยมมลคาราคาตลาดของหนดงกลาวรวม 90 ลานบาท บรษทจงบนทกรายการดงกลาว และปรบปรงกลบรายการคาเผอหนสงสยจะสญทไดเคยบนทกไวแลว และบนทกสวนตางเขางบก าไรขาดทนเบดเสรจ จ านวน 109 ลานบาท


176

11 สนทรยหมนเวยนอน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) ลกหนอน 13 25 13 25 หก คาเผอหนสงสยจะสญ (7) (20) (7) (20) 6 5 6 5 เงนจายลวงหนาคาสนคาและบรการ 9 444 219 275 60 หก คาเผอการดอยคา (100) (115) - (18) 344 104 275 42 ภาษซอยงไมไดใบก ากบภาษ 49 30 28 18 อน ๆ 176 61 44 32 สทธ 575 200 353 97

(กลบรำยกำร) หนสญและ หนสงสยจะสญส ำหรบป 37 (28) (7) (31) (7)

ยอดสนทรพยหมนเวยนอน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จดตามประเภทสกลเงนตราไดดงน


(ลานบาท) สกลเงนบาท 278 169 97 89 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 376 134 255 30 สกลเงนอน 28 32 8 16 682 335 360 135 หก คาเผอ (107) (135) (7) (38) รวม 575 200 353 97


177

12 เงนลงทนในบรษทยอย

เงนลงทนในบรษทยอย ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนเฉำะกจกำร สดสวนความเปนเจาของ ทนช าระแลว วธราคาทน ดอยคา ราคาทนสทธ 2560 2559 2560 2559 2560 2559 2560 2559 2560 2559

(รอยละ) (ลานบาท) (ลานบาท)

บรษทยอย หนสำมญ เอสพเอช 99.99 99.99 341 341 341 341 (341) (341) - - จ เจ สตล 15.08 20.79 96,104 73,039 3,776 3,955 (1,657) (1,473) 2,119 2,482 จเอส ซเคยวรต 99.99 99.99 2,492 3,292 1,608 1,993 (491) (491) 1,117 1,502 จเอส โนตส* - 99.99 2,722 2,722 1 1 - - 1 1 จเอส โนตส 2* - 99.99 473 473 1 1 - - 1 1 5,727 6,291 (2,489) (2,305) 3,238 3,986

ใบส ำคญแสดงสทธซอหนสำมญ จ เจ สตล** - 40 - - - 40 รวม 5,727 6,331 (2,489) (2,305) 3,238 4,026


178

* บรษทยอย 2 บรษท คอ จ เอส โนตส และจ เอส โนตส 2 ไดจดทะเบยนเลกบรษทกบกระทรวงพานชยแลว เมอวนท 22 กนยายน 2560 ตามมตของทประชมวสามญผถอหน เมอวนท 20 กนยายน 2560 อยางไรกตาม งบการเงนรวมส าหรบปสนสด 31 ธนวาคม 2560 ไดรวมผลการด าเนนงานของบรษทยอยดงกลาวจนถงวนเลกบรษทแลว

บรษทยงไมตดบญชเงนลงทนดงกลาวออกเนองจากยงไมเสรจสนการช าระบญช

** ในป 2560 ใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญของจ เจ สตล ไดหมดอายลง บรษทจงไดตดรายการขางตนออกจากบญชแลว

รายการเคลอนไหวของเงนลงทนในบรษทยอยในระหวางปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 (ลานบาท) วธราคาทน ณ วนท 1 มกราคม 6,331 6,332 ลดลง (605) (1) ณ วนท 31 ธนวาคม 5,726 6,331 คาเผอการดอยคา ณ วนท 1 มกราคม (2,305) (2,303) เพมขน (184) (2) ณ วนท 31 ธนวาคม (2,489) (2,305) สทธ 3,237 4,026


179


เมอวนท 7 พฤษภาคม 2557 โอเอซ ไดเขาท าสญญาโอนทรพยช าระหนกบผถอหนของ บรษทฯโดยตกลงช าระหนบางสวนดวยการตโอนกรรมสทธหนของจ เจ สตล จ านวน 4,125 ลานหน และใบส าคญแสดงสทธของจ เจ สตล จ านวน 687 ลานหนวย ท โอเอซถออย และในเดอนกนยายน 2557 บรษทฯไดโอนหนทถอในจ เจ สตล จ านวน 1,500 ลานหน ใหแกบรษททไมเกยวของกน แหงหนง ท าใหสดสวนการถอหนของ บรษทฯในจ เจ สตล ลดลงเปนรอยละ 20.79

ตอมาในเดอนมถนายน และกรกฎาคม 2560 บรษทฯไดขายหนทถอในจ เจ สตล จ านวนทงสน 100 ลานหน ท าใหสดสวนการถอหนของบรษทฯในจ เจ สตล กอนทจะมการเพมทน ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 29 ลดลงเปนรอยละ 20.05 ผลของรายการดงกลาวบรษทไดบนทกผลขาดทนจากการจ าหนายหนเขางบก าไรขาดทนเบดเสรจจ านวน 125 ลานบาท

ภายหลงการเพมทนตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 29 ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ สตล และ จเอส ซเคยวรต มสดสวนการถอหนของบรษทคดเปนรอยละ 18.72 ของหนทงหมด

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 ราคาตลาดของหนสามญของ จ เจ สตล มมลคาเทากบ 0.38 บาทตอหน (31 ธนวาคม 2559: 0.36 บาทตอหนกอนการเปลยนแปลงมลคาหน) หรอคดเปนมลคาเงนลงทนเปนจ านวนเงน 798 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559: 792 ลานบาท)

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทไดลงทนใน จ เจ สตล โดยมราคาทนมลคา 3,776 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 3,955 ลานบาท) ซงมลคาตามบญชของสวนของผถอหนของ จ เจ สตล ตามสดสวนการถอหนของบรษทน แสดงในงบการเงน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 มจ านวน 2,119 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 2,482 ลานบาท)


ในการประชมวสามญผถอหนครงท 1/2560 เมอวนท 10 เมษายน 2560 ของจเอส ซเคยวรต ผถอหนไดมมตพเศษใหลดทนจดทะเบยนจ านวน 800 ลานบาท จากทนจดทะเบยนเดม 3,292 ลานบาท (หนสามญ 329.2 ลานหน มลคาหนละ 10 บาท) คงเหลอ 2,492 ลานบาท (หนสามญ 249.2 ลานหน มลคาหนละ 10 บาท) เพอลางขาดทนสะสม โดยสวนทเหลอคนแกผถอหน ผลของรายการดงกลาว บรษทไดบนทกลดบญชเงนลงทนในจเอส ซเคยวรต ตามมลคาทไดรบคนเงนจ านวน 385 ลานบาทในงบการเงนเฉพาะกจการ


180

หนและใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญของ จ เจ สตล ทน าไปค าประกน

บรษท

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 บรษทไดน าหนและใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญของ จ เจ สตล ไปค าประกนกบเจาหนรายตาง ๆ ดงน

งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 จ านวนหน (ลานหน)

หนของ จ เจ สตล เงนกยมระยะสนจากกจการอน 60 60 เงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน 50 50 วงเงนสนเชอใหมเพอใชในการด าเนนงานกบกจการทเกยวของกน 1,900 2,000 วงเงนสนเชอใหมเพอใชในการด าเนนงานกบลกคาทใหการสนบสนนรายท 3 18 18 รวม 2,028 2,128

(ลานหนวย)

ใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญของ จ เจ สตล เงนกยมระยะสนจากกจการอน - 500 เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน - 120 รวม - 620


181

เมอวนท 1 พฤษภาคม 2557 บรษทไดเขาท าสญญากเงนเปนจ านวน 36 ลานบาทจากผสนบสนนเพอทดแทนขอตกลงความชวยเหลอทางการเงนฉบบลงวนท 16 มกราคม 2556 โดยมอตราดอกเบยรอยละ 7.75 ตอป คดดอกเบยนบตงแตวนทลงในสญญาก ช าระคนเงนตนพรอมดอกเบยแกผใหกทกเดอนโดยจะช าระใหเสรจสนภายในระยะเวลา 2 ป และเพอเปนหลกประกนผกไดจ าน าหนของ จ เจ สตล ซงถอโดยผกจ านวน 102 ลานหนใหกบผใหก (เทากบ 10 ลานหน หลงจากการเปลยนแปลงมลคาหน) เพอจ าน าเปนหลกประกนในการช าระหนตามสญญา

เมอวนท 29 เมษายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 เมษายน 2560

และเมอวนท 28 เมษายน 2560 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 เมษายน 2561

เมอวนท 12 กนยายน 2557 บรษทเขาท าขอตกลงกยมเงนจากบคคลอนเปนจ านวน 10 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป โดยหนจะครบก าหนดช าระในวนท 30 มกราคม 2558 ภายใตขอตกลงดงกลาว บรษทไดวางหลกประกนเปนหน จ เจ สตล ทถอโดยบรษทจ านวน 500 ลานหน (เทากบ 50 ลานหน หลงจากการเปลยนแปลงมลคาหน) ใหกบผใหก ตอมาบรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2559

เมอวนท 23 มถนายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2560

และเมอวนท 30 มถนายน 2560 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2561


เมอวนท 28 กมภาพนธ 2557 จ เอส ซเคยวรตไดเขาท าสญญาจ าน าหน จ เจ สตล จ านวน 2,000 ลานหน (เทากบ 200 ลานหน หลงจากการเปลยนแปลงมลคาหน) ทถอโดย จ เอส ซเคยวรต กบลกคาทใหการสนบสนนของบรษท (ผรบจ าน า) เพอเปนประกนการช าระหนทบรษทมอยกบผรบจ าน า

เมอวนท 27 กรกฎาคม 2558 จ เอส ซเคยวรต ไดจ าน าหน จ เจ สตล จ านวน 3,200 ลานหน (เทากบ 320 ลานหน หลงจากการเปลยนแปลงมลคาหน) ทถอโดย จ เอส ซเคยวรต กบลกคาผใหการสนบสนนรายท 3 ของบรษท และ จ เจ สตล (ผรบจ าน า) เพอเปนหลกประกนการช าระหนทบรษทและ จ เจ สตล มอยกบผรบจ าน าแทนหลกประกนเดม

ตอมาในเดอนพฤศจกายน 2560 บรษทไดช าระหนใหกบผสนบสนนรายท 3 ดงกลาวแลว และบรษทไดท าหนงสอขอยกเลกสญญายมหลกประกน ลงวนท 20 กมภาพนธ 2561 อยระหวางการขออนมตจากผบรหารของบรษท


182


จเอส ซเคยวรต ไดจดทะเบยนกบกระทรวงพาณชยเมอวนท 27 เมษายน 2555 โดยมทนจดทะเบยน 1 ลานบาท จเอส ซเคยวรต กอตงขนเพอเปนสวนหนงในการปรบโครงสรางหนของบรษทและกลมบรษท

ในป 2556 จ เจ สตล ไดเขาท าสญญาประนประนอมกบเจาหน 9 ราย เพอแลกเปลยนกบยอดลกหนคงเหลอทมกบ จ เจ สตล จ านวน 1,043 ลานบาท กบหนกจ านวน 1,043 ลานบาท บรษทไดออกหนสามญจ านวน 2,086 ลานหน (เทากบ 417 ลานหน หลงจากการเปลยนแปลงมลคาหน) โดยมราคาพารท 1 บาทตอหน ใหแกเจาหนของ จ เจ สตล เพอแลกกบหนสามญของ จเอส ซเคยวรต เปนจ านวนรวม 104.3 ลานหน โดยมราคาพาร 10 บาทตอหน ดงนน หนสามญของ จ เอส ซเคยวรต ไดถกบนทกในงบแสดงฐานะทางการเงนของบรษท กเปรยบเสมอนบรษทถอหนกของ จ เจ สตล โดยตรง

โดยมรายละเอยดการออกหนกของ จ เจ สตล ดงน

จ านวนหนกทออกและจ าหนาย : 104,300 หนวย มลคาทตราไวตอหนวย : 10,000 บาท มลคาหนกรวมทงสน : 1,043 ลานบาท อายหนก : 2 ป อตราดอกเบย : รอยละ 3 ตอป วนออกหนก : 19 มนาคม, 19 เมษายน และ 14 พฤษภาคม 2556 วนครบก าหนดไถถอน : 19 มนาคม, 19 เมษายน และ 14 พฤษภาคม 2558

ตอมาเมอวนท 27 มนาคม 2558 จ เจ สตล และ จเอส ซเคยวรต ไดตกลงรวมกนทจะตออายหนกคงเหลอทจะครบก าหนดไถถอนในป 2558 ดงกลาวขางตนตอไปอก 3 ป โดยมอตราดอกเบยรอยละ 3 ตอป


183

13 เงนลวงหนำคำซอทดน อำคำรและอปกรณ

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) เงนลวงหนาส าหรบ : ทดน 210 210 - - โครงการขยายก าลงการผลตเหลก

รดรอน 1,308 1,308 1,308 1,308 โครงการแผนเหลกรดรอน

ปรบสภาพผว 692 692 692 692 โครงการอน ๆ 55 55 - -

2,265 2,265 2,000 2,000 หก คาเผอการดอยคา (2,055) (2,055) (2,000) (2,000) สทธ 210 210 - -


เมอวนท 29 กนยายน 2558 จ เจ สตล และผขายทดน ไดน าโฉนดทดน 5 โฉนดซงถกแสดงไวเปนเงนจายลวงหนาคาซอทดน อาคาร และอปกรณ จ านวน 210 ลานบาทจดจ านองเพอเปนหลกประกนการผอนช าระภาษอากรของบรษท และ จ เจ สตล ตอกรมสรรพกรในวงเงนรวม 330 ลานบาท (เฉพาะของ จ เจ สตล 206 ลานบาท) (ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 22)


184

14 ทดน อำคำรและอปกรณ

งบกำรเงนรวม ทดนและ อาคารและ อปกรณส านกงาน สนทรพย หมายเหต สวนปรบปรง สงปรบปรง เครองจกร เครองตกแตง ระหวางกอสราง ทดน อาคาร และอปกรณ และตดตง ยานพาหนะ และตดตง รวม (ลานบาท)

ราคาทน ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 1,594 9,482 39,227 392 11 15,402 66,108 เพมขน - - 2 9 3 1 15 จ าหนาย - - (21) (86) - - (107) โอน - - 11 - - (11) - ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 1,594 9,482 39,219 315 14 15,392 66,016 คาเสอมราคาสะสม ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 34 5,303 18,205 373 11 - 23,926 คาเสอมราคาส าหรบป 4 136 1,600 4 - - 1,744 จ าหนาย - - (13) (86) - - (99) ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 38 5,439 19,792 291 11 - 25,571


185

งบกำรเงนรวม ทดนและ อาคารและ อปกรณส านกงาน สนทรพย สวนปรบปรง สงปรบปรง เครองจกร เครองตกแตง ระหวางกอสราง หมายเหต ทดน อาคาร และอปกรณ และตดตง ยานพาหนะ และตดตง รวม (ลานบาท)

คาเผอการดอยคา ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 329 1,147 3,076 5 - 8,886 13,443 เพมขน 38 - - - 998 998 จ าหนาย/ตดจ าหนาย - - (1) - - - (1)

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 329 1,147 3,075 5 - 9,884 14,440

มลคาสทธทางบญช

ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 1,231 3,032 17,946 14 - 6,516 28,739

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 1,227 2,896 16,352 19 3 5,508 26,005


186

งบกำรเงนเฉำะกจกำร ทดนและ อาคารและ อปกรณส านกงาน สนทรพย สวนปรบปรง สงปรบปรง เครองจกร เครองตกแตง ระหวางกอสราง ทดน อาคาร และอปกรณ และตดตง ยานพาหนะ และตดตง รวม (ลานบาท)

ราคาทน ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 736 3,237 21,277 154 9 8,627 34,040 เพมขน - - 2 2 - - 4 โอนออก - - 11 - - (11) - ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 736 3,237 21,290 156 9 8,616 34,044

คาเสอมราคาสะสม ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 - 1,225 9,648 146 9 - 11,028 คาเสอมราคาส าหรบป - 36 783 1 - - 820 ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 - 1,261 10,431 147 9 - 11,848


187

งบกำรเงนเฉำะกจกำร ทดนและ อาคารและ อปกรณส านกงาน สนทรพย สวนปรบปรง สงปรบปรง เครองจกร เครองตกแตง ระหวางกอสราง หมายเหต ทดน อาคาร และอปกรณ และตดตง ยานพาหนะ และตดตง รวม (ลานบาท)

คาเผอการดอยคา ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 306 1,071 2,685 5 - 5,764 9,831 เพมขน 38 - - - - - 998 998

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 306 1,071 2,685 5 - 6,762 10,829


ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 430 941 8,944 3 - 2,863 13,181

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 430 905 8,174 4 - 1,854 11,367


188

สนทรพยระหวางกอสรางและตดตง

รายละเอยดของสนทรพยระหวางกอสรางและตดตง ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) โครงการขยายก าลงการผลตเหลกรดรอน 1,541 1,552 1,541 1,552 โครงการแผนเหลกรดรอนปรบสภาพผว 6,273 6,273 6,273 6,273 โครงการเหลกเคลอบสงกะส 5,038 5,038 - - โครงการเหลกรดเยน 1,525 1,525 - - อน ๆ 1,014 1,014 802 802 รวม 15,391 15,402 8,616 8,627

การประเมนการดอยคาของสนทรพย

บรษท

ผบรหารของบรษท ไดพจารณาปจจยตางๆ หลายประการแลวพบวาไมมขอบงชทท าใหมลคาของทดน อาคารและอปกรณ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 อาจเกดการดอยคา และในไตรมาส 4 ป 2560 ผบรหารของบรษท ไดวาจางผประเมนราคาอสระ ใหท าการประเมนราคา ทดน อาคารและอปกรณ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 ของบรษท ประกอบกบการประเมนมลคาการใชสนทรพยโดยผบรหารของบรษทโดยอตราคดลด (กอนภาษ) ทใชในการประมาณการมลคาจากการใชรอยละ 10.93 ตอปในป 2560 และรอยละ 13.13 ตอปในป 2559 ผลการประเมนดงกลาวไมมขอบงชวามลคาตามบญชของทดน อาคารและอปกรณ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มการดอยคาเพมขนยกเวนสนทรพยระหวางกอสรางและตดตง ราคาทนจ านวน 1,385 ลานบาท ทบรษทฯมนโยบายยกเลกโครงการเนองจากบรษทขาดเงนทนด าเนนการตามรายละเอยดดงน .

o ตามทบรษทไดรบการสงเสรมการลงทนจากคณะกรรมการสงเสรมการลงทน (บโอไอ) บตรสงเสรมเลขท 1579(2)/2548 ลงวนท 29 มถนายน 2548 โดยไดรบยกเวนอากรขาเขาส าหรบเครองจกรตามทคณะกรรมการฯ (บโอไอ) อนมต และจะตองด าเนนการใหแลวเสรจ เพรอมเปดด าเนนการไดภายในไมเกน 36 เดอน นบแตวนทออกบตรสงเสรม ฯ แตเนองจากในชวงเวลาดงกลาวบรษทประสบปญหาดานเงนลงทน และบรษทไดขอขยายเวลาการในเปดด าเนนงานเรอยมา จนกระทงครงลาสดขอขยายเวลาจนถง 29 มถนายน 2560 และไดขอขยายเวลาตอจากนไปอกจนถงวนท 29 มถนายน 2562 แตในขณะนบรษทยงไมไดรบการอนมตจากบโอไอแตอยางใด หากบรษทไมไดรบอนมตดงกลาวจากบโอไอ อาจเปนเหตใหบรษทถกเพกถอนสทธ และหากบรษทถกเพกถอนสทธจะตองมภาระในการจายภาษอากรพรอมเบยปรบเงนเพมประมาณ 850 ลานบาทใหกรมศลกากรและกรมสรรพากร ดงนนเพอเปนการบรรเทาปญหาทางดานภาษและเบยปรบเงนเพมดงกลาว บรษทจงมนโยบายทจะขายทรพยสนเฉพาะสวนของบโอไอ


189

ดงกลาวสงออกไปยงเขตปลอดภาษ (Free Zone ) เพอจะไดรบยกเวนการเสยภาษดงกลาว ซงบรษทไดวาจางผ ประเมนราคาอสระรายเดยวกนกบขางตนใหท าการประเมนราคามลคายตธรรมของสนทรพยหกตนทนในการขาย ผลการประเมนดงกลาว บรษทตองรบรคาเผอการดอยคาเพมขนจากเดม 349 ลานบาท เปน 1,347 ลานบาท โดยบนทกขาดทนจากการดอยคาจ านวน 998 ลานบาทในไตรมาส 4 ป 2560 แลว


ผบรหารของจ เจ สตล ไดพจารณาปจจยตางๆ หลายประการแลวพบวาไมมขอบงชทท าใหมลคาของทดน อาคารและอปกรณ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 อาจเกดการดอยคา และเดอนธนวาคม ป 2559 ผบรหารของจ เจ สตล ไดวาจางผประเมนราคาอสระใหท าการประเมนราคา ทดน อาคารและอปกรณ ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 ประกอบกบการประเมนมลคาการใชสนทรพยโดยผบรหารของจ เจ สตล โดยอตราคดลด (กอนภาษ) ทใชในการประมาณการมลคาจากการใชรอยละ 12.92 ตอปในป 2560 และรอยละ 11.95 ตอปในป 2559 ผลการประเมนดงกลาวไมมขอบงชวามลคาตามบญชของทดน อาคารและอปกรณ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มการดอยคาเพมขน

การจดจ านองหลกประกนของบรษท

หลกประกนส ำหรบเงนกยมระยะสนจำกสถำบนกำรเงน

บรษท ไดจดจ านองหลกประกนเครองรดปรบสภาพผว (Skin pass Mill) ซงมมลคาสทธตามบญช ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ านวน 1,107 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 1,128 ลานบาท) เพอใชเปนหลกประกนส าหรบเงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงนแหงหนงจ านวนเงนไมเกน 510 ลานบาท (ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 19)

หลกประกนส ำหรบหนสนภำษอำกร

บรษทไดจดจ านองประกนเครองจกร (เครองลางและเครองเคลอบน ามน) ซงมมลคาสทธตามบญช ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ านวน 3,326 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 3,326 ลานบาท) เพอใชเปนหลกประกนกบกรมสรรพากร ส าหรบภาระหนสนทางภาษของบรษท เปนจ านวน 599 ลานบาท (ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 22)

หลกประกนส ำหรบวงเงนสนเชอใหมเอใชในกำรด ำเนนงำน

บรษทไดจดจ านองหลกประกนเครองจกร Heavy Gauge Shearing Line ซงมมลคาสทธตามบญช ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ านวน 544 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 544 ลานบาท) เพอใชเปนหลกประกนส าหรบวงเงนสนเชอใหมเพอใชในการด าเนนงาน (ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 19)


190

การจดจ านองหลกประกนของบรษท จ เจ สตล

หลกประกนภำยใตแผนฟนฟกจกำรและหลกประกนกำรใชวงเงนกจำกบรษทตำงประเทศแหงหน ง

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 ทดน อาคารและอปกรณของ จ เจ สตล มมลคาสทธตามบญช จ านวน 9,215 ลานบาท ไดถกน าไปจ านองภายใตแผนฟนฟกจการ (31 ธนวาคม 2559 : 10,028 ลานบาท)

จ เจ สตล ไดยนฟองจ าเลย 3 รายตอศาลแพงกรงเทพใต เพอขอใหทรสตของผถอตราสารหนหนกและรบจ านองหลกประกนแทนผถอตราสารหนหนกตางประเทศของ จ เจ สตล ท าการไถถอนจ านองทรพยหลกประกนดงกลาว เนองจากจ เจ สตล ไดท าการช าระหนใหแกกลมเจาหนดงกลาวตามแผนฟนฟกจการครบถวนแลว ตอมาในวนท 28 ตลาคม 2556 ศาลแพงกรงเทพใต ไดมค าพพากษาใหจ เจ สตล ชนะคดและมค าสงใหจ าเลยทง 3 ราย ท าการไถถอนจ านองหลกประกน ทงน จ าเลยรายหนงไดเจรจาเพอเขาท าสญญาประนประนอมยอมความกบทางจ เจ สตล เพอปลดจ านองทรพยหลกประกนใหแก จ เจ สตล และไดท าการยนอทธรณตอศาลแพงกรงเทพใต เพอรองขอใหศาลอทธรณพจารณาเปนไปตามสญญาประนประนอมขางตน

ตอมาเมอวนท 6 พฤษภาคม 2557 ศาลอทธรณไดมค าพพากษาตามสญญาประนประนอมยอมความระหวาง จ เจ สตล กบจ าเลยรายหนง โดยใหจ าเลยท าการปลดหลกประกนหรอไถถอนจ านองหลกประกนใหกบ จ เจ สตล ปจจบนอยระหวางการด าเนนการไถถอนหลกประกนดงกลาว

ปจจบนไดด าเนนการไถถอนหลกประกนกบจ าเลยแลว 2 ราย

ตามทกลาวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 19 ทประชมคณะกรรมการจ เจ สตล เมอวนท 6 มกราคม 2560 ไดมมตอนมตการจ านองทดน อาคารและเครองจกรสวนใหญของโรงงาน เพอเปนหลกประกนล าดบทสอง จากการใชวงเงนกยมระยะยาวจากบรษทตางประเทศแหงหนง วงเงนรวม 71 ลานเหรยญสหรฐฯ ในวงเงนจ านองรวม 4,022 ลานบาท และตอมาเมอวนท 13 พฤศจกายน 2560 ทประชมคณะกรรมการบรษท ไดมมตอนมตเพมวงเงนจ านองรวมเปนเงน 6,619 ลานบาท


191

หลกประกนส ำหรบภำระหนสนทำงภำษ

เมอวนท 14 พฤษภาคม 2556 ทประชมของคณะกรรมการ จ เจ สตล มมตอนมตการจดจ านองเครองจกร ของ จ เจ สตล (เครองลางและเครองเคลอบน ามน) ซง ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 มมลคาสทธทางบญช 766 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 766 ลานบาท) เพอเปนหลกประกนส าหรบภาระหนสนภาษอากรของ จ เจ สตล จ านวน 1,043 ลานบาท กบกรมสรรพากร และเมอวนท 10 ตลาคม 2556 จ เจ สตล ไดด าเนนการจดจ านองเครองจกรกบส านกงานทะเบยนเครองจกรกลาง กรมโรงงานอตสาหกรรม แลว

ตอมาเมอวนท 9 กรกฎาคม 2558 ทประชมของคณะกรรมการ จ เจ สตล มมตอนมตใหวางหลกประกนเพมเตมเปนโฉนดทดน กบกรมสรรพกร และเมอวนท 29 กนยายน 2558 จ เจ สตล ไดด าเนนการจดจ านองทดน กบกรมสรรพากรเรยบรอยแลว (ตามทกลาวไวในงบการเงนขอ 13)

หลกประกนกำรใชวงเงนกรวมกบ จ เจ สตล จำกธนำคำรในประเทศแหงหน ง

เมอวนท 13 พฤศจกายน 2557 ทประชมของคณะกรรมการ จ เจ สตล มมตอนมตการจ านองเครองจกรของจ เจ สตล (เครองรดปรบสภาพผว (RTM) และเครองจกรทใชในกระบวนการผลตกรดกลบคน (ARP) ซง ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 มมลคาสทธทางบญช 694 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 783 ลานบาท) เพอเปนหลกประกนการใชวงเงนกรวมกบบรษท จากธนาคารในประเทศแหงหนง วงเงนรวม 602 ลานบาท และเมอวนท 3 มนาคม 2558 จ เจ สตล ไดด าเนนการจดจ านองเครองจกรกบส านกงานทะเบยนเครองจกรกลาง กบกรมโรงงานอตสาหกรรมแลว ในวงเงนจ านอง 480 ลานบาท


192

15 สนทรยไมมตวตน

งบกำรเงนรวม คาลขสทธ ใบอนญาตใน ซอฟทแวร การผลต รวม (ลานบาท) ราคาทน ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 228 41 269 เพมขน - - - ตดจ าหนาย (8) - (8) ณ วนท 31 ธนวำคม 2560

220 41

261

คาตดจ าหนายสะสม

ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 213 31 244 คาตดจ าหนายส าหรบป 3 2 5 ตดจ าหนาย (8) - (8) ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 208 33 241

คำเผอขำดทนกำรดอยคำ

ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 - 10 10 เพมขน (ลดลง) - (2) (2)

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 - 8 8



-

15

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560

12

-

12


193

งบกำรเงนเฉำะกจกำร คาลขสทธซอฟทแวร (ลานบาท)

ราคาทน ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 17 เพมขน -


คาตดจ าหนายสะสม ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 10 คาตดจ าหนายส าหรบป 1 ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 11

มลคาสทธทางบญช ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 7



194

16 ภำษเงนไดรอกำรตดบญช

สนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชทเกดจากผลแตกตางชวคราวทมไดรบรในงบการเงนมรายละเอยดดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) ผลแตกตำงชวครำว - คาเผอหนสงสยจะสญ - ลกหนการคา 206 218 122 135 - คาเผอมลคาสนคาลดลง 11 10 4 4 - คาเผอวตถดบสญหาย - - 18 - - คาเผอหนสงสยจะสญ - สนทรพยหมนเวยนอน 511 609 491 588 - คาเผอการดอยคาเงนลงทน 609 576 498 461 - คาเผอการดอยคาทดน อาคาร และอปกรณ 2,888 2,689 2,166 1,966 - คาเผอการดอยคาสนทรพยไมมตวตน 2 2 - - - คาเผอหนสงสยจะสญ - ลกหนกจการ ทเกยวของกน 112 112 - - - คาเผอหนสงสยจะสญ - เงนกยมแกบรษทยอย 553 553 553 553 - คาเผอการดอยคาสนทรพยไมหมนเวยนอน 822 822 400 400 - สวนตางคาเสอมราคา 1,121 1,002 762 688 - ประมาณการหนสนการค าประกนบรษทยอย 48 44 48 44 - ประมาณการหนสนจากคดฟองรอง 38 448 38 448 - ประมาณการหนสนผลแตกตางจากการปรบ โครงสรางหนรอการรบร 20 169 20 169 - ภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน 26 21 12 10 - ประมาณการภาระหนสนทเกยวกบภาษ - 14 - - 6,967 7,289 5,132 5,466 ยอดขาดทนยกไป 1,770 2,058 467 538 รวม 8,737 9,347 5,599 6,004

ขาดทนทางภาษจะสนอายในป 2560 ถง 2564 ผลแตกตางชวคราวทใชหกภาษทยงไมสนอายตามกฎหมายเกยวกบภาษเงนไดปจจบนนน กลมบรษทและบรษท ยงมไดรบรรายการดงกลาวเปนสนทรพยภาษเงนไดรอการตดบญชในงบการเงน เนองจากยงไมมความเปนไปไดคอนขางแนวา กลมบรษทและบรษท จะมก าไรทางภาษเพยงพอทจะใชประโยชนทางภาษดงกลาว


195

17 สนทรยไมหมนเวยนอน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) งานระหวางกอสรางทหยดชะงก 2,086 2,086 - - หก คาเผอการดอยคา (2,053) (2,053) - - 33 33 - -

เงนมดจ า - กจการทเกยวของกน 5 3 3 3 3 เงนมดจ าอน 24 25 5 6 ตนทนลกรดรอตดจ าหนาย 463 392 210 180 ลกรด - ระหวางทาง 15 28 15 16 เงนจายลวงหนาคาลกรด 47 59 47 59 อน ๆ

24 24 15 15 รวม 609 564 295 279


งานระหวางกอสรางทหยดชะงก

งานระหวางกอสรางทหยดชะงกไดแก โรงงานเหลกพรน (Direct Reduced Iron) (“โครงการ DRI”) ผบรหารของ จ เจ สตลตดสนใจชะลอโครงการนตงแต ป 2542 มลคาสทธตามบญชของการลงทนไดถกบนทกลดมลคาตามราคาบงคบขายซงประเมนโดยผประเมนอสระจ านวน 44 ลานบาท ตามเกณฑราคาตลาดของเศษเหลกและเมอวนท 29 กรกฎาคม 2557 ส านกงานสงเสรมการลงทนไดมค าสงเพกถอนสทธประโยชนในกจการผลต Direct Reduced Iron โดยไมมภาระภาษอากรขาเขาดานเครองจกรและวตถดบ

ณ วนท 31 ธนวาคม 2558 ฝายบรหารไดทบทวนการประมาณมลคาสนทรพยทคาดวาจะไดรบคน พบวามลคาทคาดวา จะไดรบคนต ากวามลคาสทธตามบญชอกจ านวน 11 ลานบาท จงไดบนทกขาดทนการดอยคาในงบก าไรขาดทนส าหรบป 2558 แลว


196

18 วงเงนสนเชอเอกำรด ำเนนงำน ปจจบน กลมบรษทมวงเงนสนเชอในการด าเนนงานจากแหลงตางๆดงตอไปน

1. บคคลและกจการทเกยวของกน ซงประกอบดวย - วงเงนสนเชอหมนเวยนส าหรบซอวตถดบและอะไหลส าหรบการผลตจ านวน 4,000 ลานบาท - วงเงนสนเชอส าหรบการออกหนงสอค าประกนของธนาคารจ านวน 210 ลานบาท - เงนกระยะยาวจ านวน 400 ลานบาท ส าหรบ 3 รายการขางตนนบรษทไดจ าน าหนจ เจ สตล และจดจ านองเครองจกร Heavy Gauge Shearing Line และสนทรพยเปนหลกประกน - เงนกระยะยาวจ านวน 30 ลานบาท โดยมสนทรพย เปนหลกประกน.

ส าหรบรายการท 1 ในสวนวงเงนสนเชอหมนเวยนส าหรบซอวตถดบและอะไหลส าหรบการผลตจ านวน 4,000 ลานบาท

บรษทไดยตสญญาดงกลาวเมอเดอนพฤศจกายน 2560 เปนตนมา หลงจากทบรษทไดยตสญญาดงกลาวแลวนน และเพอใหการด าเนนธรกจของบรษทด าเนนกจการไดตามปกต บรษทจงไดท าการรบจางผลตเหลกแผนใหแกบรษท จ เจ สตล ซงไดเรมด าเนนการไปแลวเมอกลางเดอนพฤศจกายน 2560 และคาดวาจะด าเนนการตอเนองไปจนถงประมาณไตรมาส 2 ป 2561

2. บรษท และ จ เจ สตล ไดรบความรวมมอจากผขายวตถดบหลายรายท งในประเทศและตางประเทศโดยการใหสนเชอ (Supplier Credit) ในรปแบบ Collateral Management Agreement(“CMA”) ในสวนเฉพาะของบรษทไดรบวงเงนจากผขายวตถดบในประเทศเปนจ านวน 180,000 ตนตอป และมวงเงน CMA รวมกนกบ จ เจ สตล จากผขายวตถดบจากตางประเทศจ านวน 1 ราย รวมวงเงนทงหมด 150 - 200 ลานเหรยญสหรฐฯ ( 31 ธนวาคม 2559 : จ านวน 2 ราย รวมวงเงนทงหมด 159 - 210 ลานเหรยญสหรฐฯ )

ส าหรบจ เจ สตลนน นอกจากไดรบวงเงนรวมกบบรษทตามทกลาวขางตนแลว ยงไดรบวงเงน CMA จากผขายวตถดบจากตางประเทศจ านวน 1 ราย ในวงเงน 10 - 15 ลานเหรยญสหรฐฯ และวงเงน CMA จากผขายวตถดบจากในประเทศ จ านวน 1 ราย เปนจ านวน 240,000 ตนตอป ( 31 ธนวาคม 2559 : จ านวน 4 ราย เปนจ านวน 660,000 ตนตอป )

โดยบรษทและจ เจ สตลไดใชสนเชอประเภทนเปนเวลาหลายปเปนวงเงนการคาหมนเวยนในการซอเศษเหลกซงเปนวตถดบหลกทใชในการผลต

3. เมอวนท 9 กมภาพนธ 2552 บรษท รวมกบ จ เจ สตล ไดลงนามสญญาวงเงนสนเชอกบธนาคารในประเทศแหงหนง มรายละเอยดดงน

3.1 หนเดมและดอกเบยคางจายของบรษท มการปรบโครงสรางหน ดงน

3.1.1 วงเงนกจ านวน 237.80 ลานบาท เรมช าระยอดแรก จ านวน 25 ลานบาท และสวนทเหลอผอนช าระ 18 เดอน ตามจ านวนทระบในสญญา นบแตวนท 31 มนาคม 2558


197

3.1.2 วงเงน Trust Receipt (T/R) จ านวนประมาณ 200 ลานบาท เรมช าระยอดแรก จ านวน 25 ลานบาท และสวนทเหลอผอนช าระ 18 เดอน ตามจ านวนทระบในสญญา นบแตวนท 31 มนาคม 2558

3.1.3 ดอกเบยคางจาย มยอดตามบญชประมาณ 176 ลานบาท ทงน ธนาคารไดปรบลดดอกเบยคางจายลง โดยคดอตราดอกเบยผดนดจากเดม รอยละ 15 เปนรอยละ 8 ตอป และผอนช าระ 18 เดอน ตามจ านวนทระบในสญญา นบแตวนท 31 มนาคม 2558

3.2 วงเงนใหม ซงไดใหวงเงนสนเชอจ านวน 602 ลานบาท ดงน

3.2.1 วงเงนหมนเวยน Letter of Credit (L/C) จ านวน 350 ลานบาท ซงเปนวงเงนสนเชอรวมระหวาง บรษท และ จ เจ สตล ททงสองบรษทสามารถเบกใชวงเงนสนเชอดงกลาวได

3.2.2 วงเงนหนงสอค าประกนจ านวน 252 ลานบาทส าหรบ จ เจ สตล

บรษท และจ เจ สตล ตองน าสงหลกประกนของวงเงนสนเชอดงกลาวใหกบธนาคาร ดงน

- บรษทตองเพมวงเงนจ านองเครองจกรจากเดม 475.6 ลานบาท เปนวงเงนจ านองใหม 510 ลานบาท

- จ เจ สตล จ านองเครองจกร 2 ชด ไดแก เครองปรบสภาพผว (RTM) และเครองจกรทใชในกระบวนการผลตกรดกลบคน (ARP) ของจ เจ สตลในวงเงนจ านองรวม 480 ลานบาท พรอมทงเงนสดค าประกน 70 ลานบาท

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ เจ สตล ไดใชวงเงนหนงสอค าประกนธนาคารแลวจ านวน 156 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 156 ลานบาท)

เมอวนท 4 สงหาคม 2558 และ ในวนท 17 กรกฎาคม 2558 ธนาคารน าสงเงนฝากของ จ เจ สตล จ านวน 70 ลานบาท ซงใชเปนหลกประกนวงเงนสนเชอของธนาคารดงกลาวตามค าสงกรมสรรพากรซงธนาคารดงกลาวไดแจงวาเปนเหตแหงการผดเงอนไขในสญญาตอมา บรษท และ จ เจ สตล ไดเจรจาปรบเปลยนเงอนไขหลายประการ ซงธนาคารใหความเหนชอบและลงนามในสญญาใหมแลว เมอวนท 25 กมภาพนธ 2559 โดยมรายละเอยดดงน

1. ปรบปรงตารางการช าระหนรายเดอน โดยขยายระยะเวลาในการช าระหนออกไปอก 1 ป ครบก าหนดสญญา เดอนสงหาคม 2560 ทงน บนเงอนไขทอนญาตใหธนาคารสามารถขายหนทจ าน าเปนหลกประกนบางสวน เพอลดภาระหนและดอกเบยทตองช าระ

2. ยกเลกวงเงนหมนเวยน Letter of Credit (L/C at sight) ทยงไมมการเบกใช

3. ปรบลดอตราดอกเบยลง รอยละ 1 จากอตราเดม โดยดอกเบยทลดใหจะไดรบการยกเวนจากธนาคาร เมอบรษทไดช าระหนสนทมอยครบถวนแลว

4. ขอผอนผนยกเวนเหตผดนดขางตน และขอยนยอมจากธนาคารในการน าทรพยสนบางประการของจ เจ สตล เขาจ านอง หรอ กอภาระผกพน แกเจาหนบางราย


198

ตอมาในวนท 8 สงหาคม 2559 บรษท ไดยนขอปรบปรงตารางการช าระหนรายเดอน และขยายระยะเวลาในการช าระหนออกไป ซงปจจบนอยระหวางการพจารณาของธนาคาร

4. ทประชมคณะกรรมการ จ เจ สตล เมอวนท 6 มกราคม 2560 ไดมมตอนมตให จ เจ สตล เขาท าสญญาเงนกยมระยะยาว วงเงนรวมไมเกน 111 ลานเหรยญสหรฐฯ เพอแกไขปญหาหนสนของ จ เจ สตล ทผดนดช าระมาเปนเวลานานตงแตป 2555 และเพอเปนทนหมนเวยนในการด าเนนงานของจ เจ สตล ดงมรายละเอยดสรปดงน

4.1 เมอวนท 22 มกราคม 2560 จ เจ สตล (ผก) ไดเขาท าสญญาเงนกระยะยาว วงเงนกยม 71 ลานเหรยญสหรฐฯ กบ Link Capital I (Mauritius) Limited (ผใหก) (เดมเปนกจการทไมเกยวของกน และตงแตวนท 21 กนยายน 2560 เปนกจการทเกยวของกน) ในอตราดอกเบยคงทรอยละ 12 ตอป ระยะเวลา 5 ป โดยมหลกประกนคอ การจดจ านองล าดบทสองของทดน อาคารและเครองจกรสวนใหญของโรงงาน ทงนไดแบงวงเงนกออกเปน 2 วงเงนดงน

1. วงเงนกวงแรก จ านวน 41 ลานเหรยญสหรฐฯ ส าหรบการจายช าระหนบางสวนของเจาหนรายใหม และรวมถงคาใชจายตางๆ ทเรยกเกบคนจากผใหก เชน คาธรรมเนยม, คาทปรกษาทางการเงน และคาใชจายอนๆ ทเกยวเนองกบกระบวนการตางๆ เพอใหการท าสญญาเงนกยมระยะยาวเสรจสมบรณ โดยเมอวนท 1 กมภาพนธ 2560 จ เจ สตล ไดเบกใชวงเงนกดงกลาวแลวจ านวน 41 ลานเหรยญสหรฐฯ โดยน าไปจายช าระหนเงนตนและดอกเบยคางจายบางสวนแกเจาหนรายใหม ตามทไดกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3

2. วงเงนกวงทสอง จ านวน 30 ลานเหรยญสหรฐฯ เพอใชเปนเงนทนหมนเวยนและเพอรายจายฝายทน โดยเมอวนท 10 ตลาคม 2560 จ เจ สตล ไดเบกใชวงเงนกดงกลาวแลว จ านวน 5 ลานเหรยญสหรฐฯ ตอมาเมอวนท 19 ธนวาคม 2560 ไดมการแกไขวงเงนลดลงใหเหลอ 25 ลานเหรยญสหรฐฯ และเพมเตมวตถประสงคการเบกใช ตามทไดกลาวไวในขอ 44.3.2

ตอมาวนท 30 มกราคม 2561 และวนท 14 กมภาพนธ 2561 จ เจ สตล ไดเบกใชวงเงนกวงทสอง ส าหรบวงเงนหมนเวยนปกต (Non-Tolling Standby Letter of Credit) เพอการซอวตถดบ (Metallics Purchase Contract) จ านวน 18.3 ลานเหรยญสหรฐฯ

4.2 ส าหรบวงเงนกทเหลออก 40 ลานเหรยญสหรฐฯ ทประชมคณะกรรมการจ เจ สตล เมอวนท 6 พฤศจกายน 2560 ไดมมตอนมตใหบรษทเขาท าสญญาเงนกระยะเวลาไมเกน 2 ป เปลยนแปลงวงเงนกทเหลอเปน 50 ลานเหรยญสหรฐฯ เพอใชเปนเงนทนหมนเวยนในการด าเนนธรกจ เปนแหลงเงนทนส าหรบจดซอวตถดบ และเพมก าลงการผลตของบรษท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 2 ถงรอยละ 12 ตอป แลวแตประเภทของวงเงนก ตอมาเมอวนท 13 พฤศจกายน 2560 และ 19 ธนวาคม 2560 จ เจ สตล ไดเขาท าขอตกลงแกไขเพมเตมสญญาเงนกยมตามทกลาวไวในขอ 44.3.1 โดยแกไขวงเงนกยมเพมเตมจากสญญาเดม เปนวงเงนกยมรวมไมเกน 121 ลานเหรยญสหรฐฯ โดยมหลกประกนเดยวกนกบตามทไดกลาวไวในขอ 44.3.1 โดยมรายละเอยดดงน

1. วงเงนกวงทสอง แกไขวงเงนกลดลงเหลอ 25 ลานเหรยญสหรฐฯ และเพมเตมวตถประสงคการเบกใชส าหรบ


199

การจดซอวตถดบ (Metallics Purchase Contract) และ วงเงนหมนเวยนปกต (Non-Tolling Standby Letter of Credit)


200

2. วงเงนกวงทสาม จ านวน 50 ลานเหรยญสหรฐฯ เปนเงนกยมระยะเวลา 1 ป มอตราดอกเบยรอยละ 12 ตอป เพอใชสนบสนนการท า Tolling กบบรษทเปนเงนทนหมนเวยนส าหรบจดซอวตถดบ (Metallics Purchase Contract) และส าหรบ Tolling Standby Letter of Credit โดยเมอเดอนพฤศจกายน 2560 บรษทไดเบกใชวงเงนกดงกลาวแลวจ านวน 40 ลานเหรยญสหรฐฯ

ตอมาเมอวนท 25 มกราคม 2561 และวนท 14 กมภาพนธ 2561 จ เจ สตล ไดเบกใชวงเงนกวงทสาม ส าหรบ Tolling Standby Letter of Credit เพอการซอวตถดบ (Metallics Purchase Contract) จ านวน 9.9 ลานเหรยญสหรฐฯ

3. วงเงนกวงทส จ านวน 5 ลานเหรยญสหรฐฯ เปนเงนกยมระยะเวลา 3 เดอน มอตราดอกเบยรอยละ 12 ตอปเพอใชสนบสนนการจดซอวตถดบการผลตของจ เจ สตล เอง โดยเมอวนท 20 ธนวาคม 2560 จ เจ สตล ไดเบกใชวงเงนกดงกลาวแลวจ านวน 5 ลานเหรยญสหรฐฯ


201

19 หนสนทมภำระดอกเบย

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) สวนทหมนเวยน เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน

(สวนทมหลกประกน) 213 316 213 316

เงนกยมระยะยาวจากบคคลทเกยวของกน ทถงก าหนดช าระภายในหนงป (สวนทมหลกประกน) 138 108 138 108

หนก (สวนทไมมหลกประกน) 510 558 510 558

เจาหนการคา สวนทมหลกประกน 303 512 275 440 สวนทไมมหลกประกน 216 3,219 213 1,736 519 3,731 488 2,176

เจาหนอนและคาใชจายคางจาย สวนทมหลกประกน - - - - สวนทไมมหลกประกน 5,762 2,316 5,758 1,688 5,762 2,316 5,758 1,688 หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ ก าหนดช าระภายในหนงป (สวนทไมมหลกประกน) 41 234 41 234 41 234 41 234 หนสนหมนเวยนอน (เงนกยมระยะสน

จากกจการทเกยวของกน) (ดหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 5)

สวนทมหลกประกน 1,506 30 30 30 สวนทไมมหลกประกน - - 1,121 1,321


202

หนสนทมภาระดอกเบย แสดงตามระยะเวลาครบก าหนดการจายช าระ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 ไดดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) ครบก าหนดภายในหนงป 8,796 7,431 8,406 6,550 ครบก าหนดหลงจากหนงปแตไมเกนหาป 1,655 242 1,262 1,328 รวม 10,451 7,673 9,668 7,878

1,506 30 1,151 1,351

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท)

เงนกยมระยะสนจากกจการอน สวนทมหลกประกน 71 83 71 83 สวนทไมมหลกประกน 36 55 36 36

107 138 107 119 รวมสวนทหมนเวยน 8,796 7,431 8,406 6,550

สวนทไมหมนเวยน เงนกยมระยะยาวจากบคคลหรอ กจการทเกยวของกน สวนทมหลกประกน 1,655 242 176 242

สวนทไมมหลกประกน - - 1,086 1,086

รวมสวนทไมหมนเวยน 1,655 242 1,262 1,328

รวม 10,451 7,673 9,668 7,878


203

เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน

เมอวนท 25 กมภาพนธ 2559 บรษทฯ ไดท าสญญาใหมกบธนาคาร โดยไดรบการขยายระยะเวลาในการช าระหนออกไปอก 1 ป ครบก าหนดสญญาเดอนสงหาคม 2560 (ตามรายละเอยดทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 18)

งบกำรเงนรวมและ งบกำรเงนเฉำะกจกำร 31 ธนวาคม 2560 31 ธนวาคม 2559 (ลานบาท) หนสนภายใตสญญาทรสตรซท (อตราดอกเบยรอยละ

MLR ตอป) 95 141 หก สวนทถงก าหนดช าระภายในหนงป (95) (141) สทธ - -

หนสนจากหนงสอค าประกนการใชไฟฟา (อตราดอกเบยรอยละ MLR ตอป) 118 175

หก สวนทถงก าหนดช าระภายในหนงป (118) (175) สทธ - -

รวมเงนกยมระยะยำวจำกสถำบนกำรเงน ทถ งก ำหนดช ำระภำยในหน งป 213 316

เงนกยมระยะยำวจำกสถำบนกำรเงน - สทธ - -

อางถงหมายเหตประกอบงบการเงนขอท 14 ทดน อาคาร และอปกรณ ส าหรบรายละเอยดหลกประกนส าหรบเงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน


204

เงนกยมจากกจการอน

เงนกยมจากบคคลอน

เมอวนท 9 ธนวาคม 2553 บรษทเขาท าขอตกลงกยมเงนจากบคคลอนรายทหนงเปนจ านวน 15 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 15 ตอป ภายใตขอตกลงดงกลาว บรษทไดวางหลกประกนเปนหนงสอส าคญ แสดงสทธการซอหน จ เจ สตล ครงท 2 (“G J Steel Second Warrants”) เปนจ านวน 500 ลานหนวย ใหกบผใหก บรษทจะผอนช าระเงนตนและดอกเบยกบบคคลดงกลาวภายใน 30 มถนายน 2557 ตอมาบรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2559 และเมอวนท 23 มถนายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2560


เมอวนท 12 กนยายน 2557 บรษทเขาท าขอตกลงกยมเงนจากบคคลอนรายทสอง เปนจ านวน 10 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป โดยหนจะครบก าหนดช าระในวนท 30 มกราคม 2558 ภายใตขอตกลงดงกลาว บรษทไดวางหลกประกนเปนหน จ เจ สตล ทถอโดยบรษทจ านวน 500 ลานหนใหกบผใหก ตอมาบรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2559 และเมอวนท 23 มถนายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2560


เมอวนท 6 พฤศจกายน 2557 บรษทเขาท าสญญากยมเงนจากบคคลอนรายทสามเปนจ านวน 6 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป บรษทจะช าระเงนตนและดอกเบยกบบคคลดงกลาวภายในวนท 5 พฤษภาคม 2558 ตอมาบรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2559 และเมอวนท 23 มถนายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2560 และเมอวนท 30 มถนายน 2560 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2561

เมอวนท 16 พฤศจกายน 2558 บรษทเขาท าสญญากยมเงนจากกจการอนอกรายหนงเปนจ านวนรวมทงสนไมเกน 30 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป โดยบรษททยอยรบเงนเปนคราวๆไป และหนจะครบก าหนดช าระใน 1 ปนบแตวนทไดรบเงนกตามแตละจ านวน ซงมก าหนดเรมจายช าระงวดแรกในวนท 11 พฤศจกายน 2559 และ เมอวนท 16 พฤศจกายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไป เปนครบก าหนดช าระภายใน 2 ป นบตงแตวนทไดรบเงนกตามแตละจ านวน ซงมก าหนดเรมจายช าระงวดแรกในวนท 11 พฤศจกายน 2560

ทงน บรษทอยระหวางการเจรจาเพอขอขยายระยะเวลาช าระหนออกไป

ตอมาเมอวนท 9 มนาคม 2559 บรษทเขาท าสญญากยมเงนจากกจการอนรายนอกเปนจ านวนรวมทงสนไมเกน 20.9 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป โดยบรษททยอยรบเงนเปนคราวๆไปและหนจะครบก าหนดช าระใน 1 ปนบแตวนทไดรบเงนกตามแตละจ านวน ภายในวนท 9 มนาคม 2560 ภายใตสญญาดงกลาว บรษทจะจดหาหลกประกนเปนทดนจ านวน 3 แปลงใหกบผใหก


205

และเมอวนท 16 พฤศจกายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 16 พฤศจกายน 2560


206

เงนกยมจากผสนบสนน

เมอวนท 16 มกราคม 2556 บรษทไดเขาท าขอตกลงเกยวกบความชวยเหลอทางการเงนกบผสนบสนนรายหนง โดยผสนบสนนยนดทจะใหความชวยเหลอทางการเงนในจ านวนทไมเกนกวา 50 ลานบาท เปนเงนทดรองจายจากลกหน บรษทยอมรบขอตกลงโดยหลงจากทบรษทไดกลบมาผลตอกครง บรษทจะใหสวนลด 300 บาท ส าหรบเหลกรดรอนทกๆ 1 ตน โดยหกสวนลดนกบเงนทดรองดงกลาวจนกระทงมการจายช าระเตมจ านวนแลว และบรษทจะน าหนของจ เจ สตล จ านวน 800 ลานหน เปนหลกประกนส าหรบเงนทดรองในงวดแรกน โดยในป 2556 ผสนบสนนไดใหเงนทดรองงวดแรกจ านวน 36 ลานบาทแลว แตบรษทยงไมไดสงมอบหนของ จ เจ สตล จ านวน 800 ลานหน ใหกบผสนบสนน และตอมาบรษทไมสามารถจดหาและน าสงสนคาใหแกผสนบสนนตามค าสงซอของผสนบสนนได เมอวนท 1 พฤษภาคม 2557 บรษทจงไดเขาท าสญญากเงนเปนจ านวน 36 ลานบาท จากผสนบสนนเพอทดแทนขอตกลงความชวยเหลอทางการเงนฉบบลงวนท 16 มกราคม 2556 โดยมอตราดอกเบยรอยละ 7.75 ตอป คดดอกเบยนบแตวนทลงในสญญาก ช าระคนเงนตนพรอมดอกเบยแกผใหกทกเดอนโดยจะช าระใหเสรจสนภายในระยะเวลา 2 ป และเพอเปนหลกประกน ผก ไดจ าน าหนของ จ เจ สตล ซงถอโดยผกจ านวน 102 ลานหน ใหกบผใหก เพอจ าน าเปนหลกประกนในการช าระหนตามสญญา และ



เมอวนท 28 มกราคม 2556 และวนท 4 กมภาพนธ 2556 บรษทไดเขาท าสญญาเงนกยมสองสญญากบผสนบสนนเปนจ านวนทงสน 40 ลานบาท โดยมอตราดอกเบยรอยละ 18 ตอป จนถงวนท 30 ธนวาคม 2556 และหลงจากนนจะคดอตราดอกเบยอยางต า รอยละ 10 ตอป โดยบรษทจะน าหนของ จ เจ สตล จ านวน 727.2 ลานหน เปนหลกประกนส าหรบทง 2 สญญา โดยบรษทจะจายช าระเงนตนและดอกเบยภายในวนท 30 มถนายน 2557 ตอมาบรษทไดท าบนทกขอตกลงแกไขเปลยนแปลงสญญาเงนกกบผสนบสนน โดยบรษทจะจายช าระเงนตนและดอกเบยภายในวนท 30 มถนายน 2558 ทงน ไดก าหนดอตราดอกเบยใหมเปนอตรารอยละ 7.75 ตอป ซงผสนบสนนไดลงนามในบนทกขอตกลงดงกลาวในวนท 1 กนยายน 2557 ตอมาบรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2559

เมอวนท 6 มกราคม 2557 บรษทไดเขาท าสญญาวางหลกประกนกบผสนบสนน เพอทดแทนหลกประกนหนของจ เจ สตล จ านวน 727.2 ลานหน โดยน าอะไหลเครองจกรทบรษทมกรรมสทธและถออย มลคา 80 ลานบาท เปนหลกประกนหนตามมลหน 80 ลานบาทแกผสนบสนนดงกลาว

และเมอวนท 23 มถนายน 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงขยายระยะเวลาช าระหนออกไปเปนภายในวนท 30 มถนายน 2560 ซงบรษทไดช าระหนเรยบรอยแลว

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทมเงนกยมระยะสนหนงสญญากบผสนบสนน เปนจ านวน 26 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 :สองสญญาเปนจ านวน 37 ลานบาท)


207


เงนกระยะสนจากบคคลอน

จ เจ สตล ไดท าสญญากยมเงนกบบคคลอนทานหนงในวงเงน 40 ลานบาท โดยมก าหนดช าระคนเงนตนพรอมดอกเบยภายในระยะเวลา 1 ป นบจากวนทรบเงนกของแตละครง โดยมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ เจ สตล ไดช าระคนเงนกยมครบถวนแลว (31 ธนวาคม 2559 : 18.50 ลานบาท)

การจายเงนใหกบผใหกส าหรบเงนกยมของโอเอซโดยบรษท

เมอวนท 21 กมภาพนธ 2556 จ เจ สตล ไดไถถอนหนกบางสวนกบ จเอส ซเคยวรต รวมถงดอกเบยคางจาย เปนจ านวน 403 ลานบาท และในเวลาเดยวกน บรษทไดกยมเงนจ านวน 403 ลานบาทจาก จเอส ซเคยวรต และบรษทไดท าสญญาให โอเอซ กยมเงนจ านวน 403 ลานบาท เพอให โอเอซ น าเงนไปจายช าระหนทมกบเจาหนสถาบนการเงนโดยเงนกดงกลาวมอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป จายช าระคนงวดแรกวนท 30 ธนวาคม 2556 และจายช าระทกวนท าการสดทายของปจนกระทงไดช าระยอดเงนตนครบถวน โดยเงนตนมตารางการจายช าระภายในวนท 30 ธนวาคม 2560

เมอวนท 30 พฤษภาคม 2559 บรษทไดท าบนทกขอตกลงแกไขอตราดอกเบยเงนก จากอตราดอกเบยรอยละ 8 ตอป เปนอตราดอกเบยรอยละ 3.25 ตอป นบตงแตวนท 1 มถนายน 2559 เปนตนไป


หนก

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 หนกของบรษทคงเหลอจ านวน 15.51 ลานเหรยญสหรฐฯ มอตราดอกเบยรอยละ 3 ตอป โดยไมมหลกทรพยค าประกน ครบก าหนดไถถอนในเดอนตลาคม 2558 ซงในวนท 9 มกราคม 2555 บรษทไดรบหนงสอจากตวแทนผถอหนกแจงวา บรษทอยภายใตเหตแหงการผดนดช าระหน เนองจากบรษทผดนดช าระดอกเบยหนกซงถงก าหนดช าระในวนท 30 ธนวาคม 2554

อยางไรกตามจนถงปจจบนบรษทยงไมไดรบการทวงถาม เพอไถถอนหนกทครบก าหนดดงกลาว โดยมรายการเคลอนไหวระหวางปดงน


208

งบกำรเงนรวมและ งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 (ลานบาท) ยอดคงเหลอตนป 558 562 ผลกระทบจากอตราแลกเปลยน (48) (4) ยอดคงเหลอปลายป 510 558 หก หนกทถงก าหนดช าระภายในหนงป (510) (558) รวมหนก - สทธจำกสวนทถ งก ำหนดช ำระเกนหน งป - -

20 เงนกยมจำกกจกำรทเกยวของกน

จ เจ สตล ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 2559 หมายเหต (ลานบาท) เงนกวงแรก 41 ลานเหรยญสหรฐฯ 18 1,347 - เงนกวงทสอง 5 ลานเหรยญสหรฐฯ 18 164 - เงนกวงทสาม 40 ลานเหรยญสหรฐฯ 18 1,314 - เงนกวงทส 5 ลานเหรยญสหรฐฯ 18 164 - รวม 2,989 -

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 2559 หมายเหต (ลานบาท) เงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน 18 1,478 - หก คาใชจายในการจดหาเงนกยมรอตดบญช (2) - 1,476 - เงนกยมระยะยาวจากกจการทเกยวของกน 18 1,511 หก คาใชจายในการจดหาเงนกยมรอตดบญช (31) - 1,480 - รวม 2,956 -


209

(ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 - บวก รบเงนกยมระหวางป 3,071 ผลกระทบจากอตราแลกเปลยนระหวางป (82) รวมเงนกยมจากกจการทเกยวของกน 2,989 หก คาใชจายในการจดหาเงนกยมรอตดบญช (33) เงนกยมจากกจการทเกยวของกน - สทธ ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 2,956

ยอดเงนกยมระยะยาวจากกจการทเกยวของกน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และวนท 31 ธนวาคม 2559 จดประเภทสกลเงนตราไดดงน

2560 2559 (ลานบาท) สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 2,956 - รวม 2,956 -

21 เจำหนกำรคำ



สวนทหมนเวยน กจการทเกยวของกน 5 507 873 441 864 พนธมตรทางการคา 6 5 - 5 - กจการอนๆ 814 6,606 133 4,576 1,326 7,479 579 5,440 สวนทไมหมนเวยน เจาหนระยะยาว 1.3 - - - - รวม 1,326 7,479 579 5,440


210

บรษทมสญญาซอวตถดบจากผขายหลายราย โดยใชวงเงนสนเชอจากลกคาทใหการสนบสนนรายท 1 ซงบรษทไดมการ เบกใชวตถดบแลวแตยงไมไดจายช าระคาวตถดบภายใตสญญา Consignment จงมยอดคงคาง ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 เปนจ านวนเงน 275 ลานบาท โดยบรษทตองจายดอกเบยในอตราตามทธนาคารเรยกเกบกบลกคาทใหการสนบสนนรายท 1 อตรารอยละ 3.03 ตอป ถงรอยละ 3.38 ตอป ของยอดคงคางของวงเงนสนเชอ (LC) (31 ธนวาคม 2559: 439 ลานบาท อตราดอกเบยรอยละ 1.50 ถงรอยละ 3.00 ตอป)

จ เจ สตล มสญญาซอวตถดบจากบรษทหลายแหง ซง จ เจ สตล ไดมการเบกใชวตถดบแลวแตยงไมไดจายช าระคาวตถดบภายใตสญญา Consignment จงมยอดคงคาง ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 เปนจ านวนเงน 198 ลานบาท โดย จ เจ สตล ตองจายดอกเบยในอตรารอยละ 1.00 ตอป ของยอดเจาหนคงคาง (31 ธนวาคม 2559: 442 ลานบาท อตราดอกเบยรอยละ 1.00 ถงรอยละ 5.86 ตอป)

ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 บรษทไดผดนดช าระหนตามตารางการช าระหนทไดตกลงไวกบเจาหนการคารายใหญหลายราย ซงจากผลของการผดนดช าระหน บรษทมภาระทตองจายดอกเบยส าหรบการผดนดช าระหนดงกลาวใหกบเจาหน ในอตรารอยละ 5 - 7.5 ตอป โดยนบตงแตวนท ผดนดช าระหน

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จ เจ สตลไดผดนดช าระหนตามตารางการช าระหนทไดตกลงไวกบเจาหนการคารายใหญหลายราย ซงจากผลของการผดนดช าระหน จ เจ สตลมภาระทตองจายดอกเบยส าหรบการผดนดช าระหนดงกลาวใหกบเจาหน ในอตรารอยละ 5 ตอป โดยนบตงแตวนท ผดนดช าระหน

บรษท

เมอวนท 31 มกราคม 2560 และ 16 กมภาพนธ 2560 บรษทไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนทบรษทคางช าระแกเจาหนการคารายใหญขางตน รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดม ใหแกบรษทตางประเทศแหงหนง ซงตอไปนจะเรยกวา “เจาหนรายใหม” และบรษทไดจดประเภทเจาหนการคาดงกลาว เปนเจาหนอน (ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3)

ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 10 บรษทรวมรายการเจาหนการคาจากกจการทเกยวของกนรายหนงเพอหกกลบลบหนกบลกหนการคาจากกจการทเกยวของกน และลกหนจากการขายเศษเหลกจากกจการทเกยวของกน ในการท าสญญาประนประนอมยอมความตามค าพพากษาของศาลใหช าระหน ซงจากเหตการณดงกลาวท าใหบรษทบนทกปรบปรงลางรายการเจาหนการคาจากกจการทเกยวของกนรายดงกลาวทงจ านวน 19 ลานบาทและบนทกสวนตางเขางบก าไรขาดทนเบดเสรจ


211


เมอวนท 31 มกราคม 2560 จ เจ สตล ไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนท จ เจ สตล คางช าระแกเจาหน 2 รายจ านวนรวม 41 ลานเหรยญสหรฐฯ รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดมใหแกบรษทตางประเทศแหงหนงตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3 ดงนน ณ วนท 31 มกราคม 2560 จ เจ สตล ไดจดประเภทเจาหนคงคางดงกลาวเปนหนสนจากการปรบโครงสรางหน

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 ของเจาหนการคาแยกตามสกลเงนตราตางประเทศมดงน


(ลานบาท) สกลเงนบาท 868 924 251 472 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 416 6,513 288 4,928 อน ๆ 42 42 40 40 รวม 1,326 7,479 579 5,440


212

22 เจำหนอนและคำใชจำยคำงจำย

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท)

สวนทหมนเวยน กจการทเกยวของกน 5 4,757 33 4,760 29 พนธมตรทางการคา 6 23 50 23 50 หนสนภายใตสญญาค าประกน - 624 - - หนสนภาษผอนช าระ 369 354 195 180 เจาหนคาไฟฟาและคาบรการ ดานพลงงานคางจาย 443 224 289 111 อน ๆ 1,555 2,221 1,173 1,910 7,147 3,506 6,440 2,280 สวนทไมหมนเวยน กจการทเกยวของกน 5 49 - 49 - เจาหนภาษผอนช าระ 471 826 239 419 อน ๆ 25 49 25 - 545 875 313 419 รวม 7,692 4,381 6,753 2,699

ยอดคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 ของเจาหนอนและคาใชจายคางจายแยกตามสกลเงนตางประเทศมดงน


(ลานบาท) สกลเงนบาท 3,353 3,335 2,467 2,322 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 4,315 978 4,286 320 อน ๆ 24 68 - 57 รวม 7,692 4,381 6,753 2,699


213

หนสนภายใตสญญาค าประกนการปฏบตตามขอตกลง

จ เจ สตล ไดท าสญญาค าประกนการปฏบตตามขอตกลงของผคาคนกลางกบลกคาล าดบสดทายสองราย ลกคาล าดบสดทายสองรายนเปนเจาหนการคารายใหญของ จ เจ สตล ดวย จ เจ สตล ไดบนทกหนสนภายใตสญญาค าประกนการปฎบตตามขอตกลงนในเจาหนอนและคาใชจายคางจาย เปนจ านวน 17 ลานเหรยญสหรฐฯ หรอเทยบเทากบ 624 ลานบาท ณ วนท 31 ธนวาคม 2559

จ เจ สตล ไดเคยท าขอตกลงกบเจาหนการคารายใหญดงกลาวเพอขยายตารางการช าระหนและจ เจ สตล ไดผดนดช าระหนตามตารางการช าระหนทไดตกลง ซงจากผลของการผดนดช าระหน จ เจ สตล มภาระทตองจายดอกเบยส าหรบการผดนดช าระหนดงกลาวใหกบเจาหน ในอตรารอยละ 7.5 ตอป โดยนบตงแตวนทผดนดช าระหน

ตอมาเมอวนท 31 มกราคม 2560 จ เจ สตล ไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนท จ เจ สตล คางช าระแกเจาหนดงกลาวขางตนจ านวนรวม 17 ลานเหรยญสหรฐฯ รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดมใหแกบรษทตางประเทศแหงหนง ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3 ดงนน ณ วนท 31 มกราคม 2560 จ เจ สตล ไดจดประเภทเจาหนคงคางดงกลาวเปนหนสนจากการปรบโครงสรางหน

หนสนภาษผอนช าระ

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 กลมบรษทและบรษท มยอดหนสนภาษผอนช าระคงเหลอทงหมดจ านวน 840 ลานบาท และจ านวน 434 ลานบาท ตามล าดบ (รวมเงนเพมใหมตามกฎหมายจนถงวนท 31 ธนวาคม 2560 จ านวน 369 ลานบาท และจ านวน 175 ลานบาท ตามล าดบ) โดยแสดงรายการเปนหนสนหมนเวยนจ านวน 369 ลานบาทและจ านวน 195 ลานบาท ตามล าดบ และเปนหนสนไมหมนเวยนจ านวน 471 ลานบาทและจ านวน 239 ลานบาท ตามล าดบ โดยไดจดจ านองทดนพรอมสงปลกสรางรวม 5 โฉนด และจดจ านองเครองลาง และเครองเคลอบน ามน รวมกบการค าประกนโดยบรษทแหงหนง เปนหลกประกนการผอนช าระ

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทฯ และจ เจ สตล จะตองผอนช าระหนสนทคงเหลอดงกลาวขางตนดงน บรษท : คงเหลอตองผอนช าระจ านวน 29 งวดๆละ 14.96 ลานบาท จนถงเดอนเมษายน 2563 จ เจ สตล : คงเหลอตองผอนช าระจ านวน 28 งวดๆละ 14.52 ลานบาท จนถงเดอนเมษายน 2563

กรมศลกำกร

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ เจ สตล ไดจายช าระหนสนผอนช าระกรมศลกากรจ านวน 132 ลานบาท ครบถวนแลว (ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 25 และ 47)


214

หนสนอน

เมอวนท 17 กรกฎาคม 2558 จ เจ สตล เขาท าสญญาประนประนอมยอมความกบลกคาผใหการสนบสนน โดย จ เจ สตล จะตองช าระเงนจ านวน 101.67 ลานบาท ตามตารางดงตอไปน

- ช าระหนเปนรายเดอน จ านวน 1.5 ลานบาท ตงแตวนท 28 สงหาคม 2558 ถงวนท 28 กรกฎาคม 2559 - ช าระหนเปนรายเดอน จ านวน 2.0 ลานบาท ตงแตวนท 28 สงหาคม 2559 ถงวนท 28 ธนวาคม 2560 - ช าระหนทคางช าระทงหมดวนท 28 มกราคม 2561

หาก จ เจ สตล ผดนดช าระงวดใดงวดหนงใหถอวาผดนดช าระหนและ จ เจ สตล จะตองช าระหนทเหลออยทงหมด โดย จ เจ สตล ตกลงเสยดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอป ของหนทยงคงคางช าระทงหมดจนกวาจะช าระหนเสรจสน

เมอวนท 25 มกราคม 2561 บรษทไดจายช าระหนทคางช าระทงหมดแลวเปนจ านวนเงน 49.7 ลานบาท

23 เงนรบลวงหนำจำกลกคำ


(ลานบาท) กจการทเกยวของกน 5 5 2 168 2 กจการอน ๆ 199 202 10 12 รวม 204 204 178 14

เงนรบลวงหนาจากลกคาทงหมดของกลมบรษทและบรษท ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 เปนสกลเงนบาท


215

24 ดอกเบยคำงจำย



สวนทหมนเวยน หนก 127 119 127 119 วตถดบทยงไมไดเบกใช - 1,330 - 1,330 สถาบนการเงน 98 96 98 96 หนสนภายใตสญญาค าประกน 22 - 544 - - สญญาประนประนอม 4,540 987 4,453 910 อน ๆ 172 893 288 241 รวมสวนทหมนเวยน 4,937 3,969 4,966 2,696

สวนทไมหมนเวยน สญญาประนประนอม 16 - 16 - อน ๆ 1.3 - - - - รวมสวนทไมหมนเวยน 16 - 16 -

รวม 4,953 3,969 4,982 2,696

ยอดดอกเบยคางจาย ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จดตามประเภทสกลเงนตราไดดงน


(ลานบาท) สกลเงนบาท 442 558 624 619 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 4,483 3,375 4,336 2,046 อนๆ 28 36 22 31 รวม 4,953 3,969 4,982 2,696


เมอวนท 31 มกราคม 2560 จ เจ สตล ไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนท จ เจ สตล คางช าระแกเจาหน 4 ราย รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดมใหแกบรษทตางประเทศแหงหนง ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนระหวาง


216

กาลขอ 1.3 ดงนน ณ วนท 31 มกราคม 2560 จ เจ สตล ไดจดประเภทดอกเบยคางจายของเจาหนทง 4 รายดงกลาวเปนหนสนจากการปรบโครงสรางหน จ านวน 33 ลานเหรยญสหรฐฯ


217

25 ประมำณกำรหนสน

งบกำรเงนรวม

ค าสงซอของวตถดบ ทยงไมไดรบมอบ

ภาระหนสนจาก คดฟองรอง

ผลแตกตางจากการ ปรบโครงสรางหน

รอการรบร

ภาระหนสนท เกยวกบภาษ รวม

(ดหมายเหต 46) (ดหมายเหต 1.3) (ดหมายเหต 22 และ 47) (ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 - 2,241 843 72 3,156 ประมาณการหนสนเพมขน - 16 - - 16 ประมาณการหนสนโอนเขา - 166 24 - 190 ประมาณการหนสนโอนออก - (2,231) - (72) (2,303) กลบรายการประมาณการหนสน - - (765) - (765) ผลกระทบจากอตราแลกเปลยน - - - - - ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 - 192 102 - 294


218





รอการรบร ภาระหนสนท เกยวกบภาษ รวม

(ดหมายเหต 46) (ดหมายเหต 1.3) (ดหมายเหต 22 และ 47)

(ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 สวนทหมนเวยน - 2,241 843 72 3,156 สวนทไมหมนเวยน - - - - - รวม - 2,241 843 72 3,156

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 สวนทหมนเวยน - 192 78 - 270 สวนทไมหมนเวยน - - 24 - 24 รวม 192 102 - 294


219

งบกำรเงนเฉำะกจกำร





หนสนจาก การค าประกน บรษทยอย รวม

(ดหมายเหต 46) (ดหมายเหต 1.3) (ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 - 2,241 843 219 3,303 ประมาณการหนสนเพมขน - 16 - 22 38 ประมาณการหนสนโอนเขา - 166 24 - 190 ประมาณการหนสนโอนออก - (2,231) - - (2,231) กลบรายการประมาณการหนสน - - (765) - (765) ผลกระทบจากอตราแลกเปลยน - - - - - ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 - 192 102 241 535


220






หนสนจาก การค าประกน บรษทยอย รวม

(ดหมายเหต 46) (ดหมายเหต 1.3)

(ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวำคม 2559 สวนทหมนเวยน - 2,241 843 219 3,303 สวนทไมหมนเวยน - - - - - รวม - 2,241 843 219 3,303

ณ วนท 31 ธนวำคม 2560 สวนทหมนเวยน - 192 78 241 511 สวนทไมหมนเวยน - - 24 - 24 รวม - 192 102 241 535


221

ประมาณการหนสนจากการค าประกนบรษทยอย

เมอพจารณาถงฐานะทางการเงนของ โอเอซ ในปจจบน โอเอซ ไมสามารถทจะจายช าระหนสนตาง ๆ ของโอเอซได และบรษทในฐานะเปนบรษทใหญ ซงมภาระทตองเขารวมรบผดชอบภาระหนสนของ โอเอซ ดงกลาว ดงนน บรษทจงพจารณาบนทกประมาณการภาระผกพนดงกลาวเปนประมาณการหนสนจากการค าประกนบรษทยอย ซง ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 มจ านวน 241 ลานบาท ในงบการเงนเฉพาะกจการ (31 ธนวาคม 2559 : 219 ลานบาท)

ประมาณการผลแตกตางจากการปรบโครงสรางหนรอการรบร

ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 ยอดประมาณการผลแตกตางจากการปรบโครงสรางหนรอการรบรจ านวน 843 ลานบาทนน มยอดเงนจ านวน 732 ลานบาทซงเกดจากการแปลงหนเปนทนในป 2555 และ 2556 ใหกบเจาหนการคาตางประเทศรายใหญ 2 ราย โดยมการจดสรรหนสามญเพมทนของบรษทใหจ านวนรวม 3,786 ลานหน ในราคาหนละ 0.50 บาท ตามโครงการแปลงหนเปนทน ทไดรบอนมตจากทประชมผถอหน อยางไรกตาม ณ วนทแปลงหนเปนทนนนราคาตลาดของหนอยในชวง 0.15 - 0.37 บาทตอหน ท าใหเกดผลตางระหวางราคาตามสญญากบราคาตลาดเปนจ านวนรวม 732 ลานบาท ซงในปกอนๆบรษทฯ บนทกผลตางดงกลาวเพมในบญชสวนต ากวามลคาหนสามญและผลแตกตางจากการปรบโครงสรางหนรอการรบรในประมาณการหนสนดวยจ านวนเดยวกน (ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3) และผลตางของดอกเบยคางจายตามบญชกบตามสญญาประนประนอมยอมความจ านวน 33 ลานบาท

ตอมา เมอวนท 31 มกราคม 2560 บรษทไดรบหนงสอแจงการโอนสทธเรยกรองในมลหนทบรษทคางช าระแกเจาหนทง 2 ราย รวมถงภาระหนสนทพงมทงหมดตามสญญาเดมใหแกเจาหนรายใหญ ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงน ขอ 1.3 ดงนน ณ วนท 31 มกราคม 2560 บรษทจงไดโอนกลบรายการประมาณการผลแตกตางจากการปรบโครงสรางหนรอการรบรดงกลาว


222

26 หนสนหมนเวยนอน


(ลานบาท) ภาระหนสนทเกยวกบภาษ 284 259 17 5 เจาหนคาซอเครองจกรและ เจาหนคากอสราง 74 79 45 48

อน ๆ 6 8 6 8 รวม 364 346 68 61

ยอดหนสนหมนเวยนอน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จดตามประเภทสกลเงนตราไดดงน


(ลานบาท) สกลเงนบาท 311 288 43 34 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 51 56 25 27 อน ๆ 2 2 - - รวม 364 346 68 61

27 หนสนทเกดจำกกำรฟนฟกจกำร

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) ยอดคงเหลอตนป 709 736 484 494 หก จายช าระและปรบปรงอตราแลกเปลยน

ในระหวางป (26) (27) (5) (10) ยอดคงเหลอปลายป 683 709 479 484 หก หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ

ทถงก าหนดช าระภายในหนงป (535) (464) (331) (239) หนสนทเกดจำกกำรฟนฟกจกำร - สทธจำกสวนทถ งก ำหนดช ำระ ภำยในหน งป 148 245 148 245


223

ยอดหนสนทเกดจากการฟนฟกจการ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จดตามประเภทสกลเงนตราไดดงน


(ลานบาท) สกลเงนบาท 580 597 479 484 สกลเงนเหรยญสหรฐอเมรกา 91 100 - - อน ๆ 12 12 - - รวม 683 709 479 484

หนสนภายใตแผนฟนฟกจการของจ เจ สตล ไดครบก าหนดช าระหนเมอวนท 31 ตลาคม 2554 แต จ เจ สตล ไดผดนดช าระหน ซง จ เจ สตลไดด าเนนการเจรจากบเจาหนเพอขอขยายระยะเวลาการช าระหน ดงนน กลมบรษทจงแสดงหนสนภายใตแผนฟนฟกจการคงเหลอ ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 เปนหนสนหมนเวยนในงบแสดงฐานะการเงนของ กลมบรษท ซงผลจากการผดสญญาดงกลาว ยอดหนคงเหลอสามารถถกเรยกช าระคนไดทนท พรอมดอกเบยคางจาย อตราดอกเบยรอยละ 7.5 ตอป นบตงแตวนผดนดช าระ

ตงแตป 2555 จนถงวนทในรายงาน เจาหนจ านวน 4 ราย ไดยนฟอง จ เจ สตล ตอศาลในฐานความผดเกยวกบการไมปฏบตตามแผนฟนฟกจการ ปจจบนอยระหวางการพจารณาของศาลจ านวน 3 ราย โดยเรยกรองให จ เจ สตล ช าระหนเปนจ านวนเงนรวมทงสน 5 ลานบาท พรอมดวยดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอป นบตงแตวนทยนฟองเปนตนไปจนกวา จ เจ สตล จะช าระเสรจ สวนเจาหนจ านวน 1 ราย ทนทรพยฟองทงสน 2 ลานบาท ไดขอยตโดยท าสญญาประนประนอมยอมความในชนศาล


224

28 ภำระผกนผลประโยชนนกงำน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร

2560 2559 2560 2559


ภำระผกนในงบแสดงฐำนะกำรเงนส ำหรบ

ผลประโยชนหลงออกจากงาน 130 105 58 51

130 105 58 51


ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 2559 2560 2559


งบก ำไรขำดทนเบดเสรจรบรในก ำไรหรอขำดทน

ผลประโยชนหลงออกจากงาน (13) 12 (17) 5

(13) 12 (17) 5

โครงการทไมไดจดเปนกองทนตามกฎหมายแรงงานไทย

กลมบรษทและบรษทจดการโครงการบ าเหนจบ านาญพนกงานตามขอก าหนดของพระราชบญญตคมครองแรงงาน พ.ศ. 2541 ในการใหผลประโยชนเมอเกษยณแกพนกงานตามสทธและอายงาน

ภาระผกพนตามงบแสดงฐานะการเงนมดงตอไปน


2560 2559 2560 2559


มลคาปจจบนของภาระผกพน

ทไมไดจดใหมกองทน 130 105 58 51

ภำระผกนตำมงบแสดงฐำนะกำรเงน 130 105 58 51


225

การเปลยนแปลงในมลคาปจจบนของภาระผกพนของโครงการผลประโยชน


2560 2559 2560 2559


ภำระผกนของโครงกำรผลประโยชน

ณ วนท 1 มกรำคม 105 96 51 49

ผลประโยชนทจายแลว (1) (3) - (3)

ตนทนบรการปจจบน และดอกเบย 9 12 6 5

ตนทนบรการในอดต (23) - (23) -

ผลขาดทนจากการประมาณการตามหลกคณตศาสตรประกนภย 40 - 24 -

ภำระผกนของโครงกำรผลประโยชน

ณ วนท 31 ธนวำคม 130 105 58 51

คาใชจายทรบรในก าไรหรอขาดทน


2560 2559 2560 2559


ตนทนบรการปจจบน 6 8 4 3

ตนทนบรการในอดต (23) - (23) -

ดอกเบยจากภาระผกพน 3 4 2 2

รวม (14) 12 (17) 5


226

คาใชจายดงกลาวขางตนรบรในรายการตอไปนในงบก าไรขาดทน :


2560 2559 2560 2559


ตนทนขายและคาใชจายในการบรหาร (14) 12 (17) 5

รวม (14) 12 (17) 5

ผลขาดทน(ก าไร) จากการประมาณตามหลกนกคณตศาสตรประกนภยทรบรในก าไรขาดทนเบดเสรจอนในงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 เปนขาดทนจ านวนเงน 40 ลานบาทและ 24 ลานบาท ตามล าดบ


227

ขอสมมตหลกในการประมาณการตามหลกการคณตศาสตรประกนภย ณ วนทรายงาน


2560 2559 2560 2559

(รอยละ)

อตราคดลด 2.80 ตอป 3.7-3.9 ตอป 2.80 ตอป 3.7 ตอป

การเพมขนของเงนเดอนในอนาคต 3.0-7.0 3.0-7.0 3.0-7.0 3.0-7.0 อตราการหมนเวยนของพนกงาน 4.0-15.0* 5.0-15.0* 4.0-15.0* 6.0-15.0* อตรามรณะ TMO17*** TMO08** TMO17*** TMO08**

* ขนอยกบอตราถวเฉลยของกลมอายพนกงาน ** อางองตามตารางมรณะไทย 2551 ประเภทสามญ (TMO08: Thai Mortality Ordinary Tables of 2008) *** อางองตามตารางมรณะไทย 2560 ประเภทสามญ (TMO17 : Thai Mortality Ordinary Tables of 2017)

การวเคราะหความออนไหวของขอสมมตหลกในการประมาณการตามหลกคณตศาสตรประกนภย

ขอสมมตหลกในการประมาณการตามหลกคณตศาสตรประกนภยทน ามาวเคราะหความออนไหว ไดแก อตราคดลด อตราการเพมขนของเงนเดอน และการหมนเวยนของพนกงาน โดยถอวาขอสมมตอนไมเปลยนแปลง ซงผลกระทบ ของการวเคราะหความออนไหวจากการเปลยนแปลงในขอสมมตทเกยวของดงกลาวขางตนทอาจเปนไปไดอยางสมเหตสมผล ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 มดงน

- ถาอตราคดลดเพมขน (ลดลง) รอยละ 1.0 ภาระผกพนผลประโยชนพนกงานในงบการเงนรวมจะลดลง 12.80 ลานบาท (เพมขน 14.96 ลานบาท) และงบการเงนเฉพาะกจการจะลดลง 5.06 ลานบาท (เพมขน 5.83 ลานบาท)

- ถาอตราการเพมขนของเงนเดอนเพมขน (ลดลง) รอยละ 1.0 ภาระผกพนผลประโยชนพนกงานในงบการเงนรวมจะเพมขน 14.56 ลานบาท (ลดลง 12.74 ลานบาท) และงบการเงนเฉพาะกจการจะเพมขน 5.74 ลานบาท (ลดลง 5.08 ลานบาท)

- ถาอตราการหมนเวยนของพนกงานเพมขน (ลดลง) รอยละ 10.0 ภาระผกพนผลประโยชนพนกงานในงบการเงนรวมจะลดลง 6.97 ลานบาท (เพมขน 7.51 ลานบาท) และงบการเงนเฉพาะกจการจะลดลง 2.59 ลานบาท (เพมขน 4.37 ลานบาท)

- ถาพนกงานอายยนขน 1 ป ภาระผกพนผลประโยชนพนกงานในงบการเงนรวมจะเพมขน 0.59 ลานบาท และงบการเงนเฉพาะกจการจะเพมขน 0.24 ลานบาท

ในการรายงานการวเคราะหความออนไหวขางตน มลคาปจจบนของภาระผกพนผลประโยชนพนกงานไดค านวณโดยการใชวธเดยวกนกบทค านวณภาระผกพนผลประโยชนพนกงานทรบรในงบแสดงฐานะการเงน


228

29 ทนเรอนหน

รายการเคลอนไหวของทนเรอนหนส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบกำรเงนรวมและงบกำรเงนเฉำะกจกำร

2560 2559 มลคาหนตอหน จ านวนหน จ านวนเงน จ านวนหน จ านวนเงน

(บาท) (ลานหน / ลานบาท)

ทนจดทะเบยน ณ วนท 1 มกรำคม - หนสามญ 5.00 9,755 48,776 9,755 48,776 - เพมขน (ลดลง) - - - -

ณ วนท 31 ธนวำคม

- หนสามญ 5.00 9,755 48,776 9,755 48,776

ทนทออกและช ำระแลว

ณ วนท 1 มกรำคม

- หนสามญ 5.00 6,850 34,251 6,850 34,251

- เพมขน (ลดลง) - - - -

ณ วนท 31 ธนวำคม

- หนสามญ 5.00 6,850 34,251 6,850 34,251


การจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทน ตามโครงการแปลงหนเปนทน

ในการประชมวสามญผถอหนครงท 1/2560 เมอวนท 30 สงหาคม 2560 ผถอหน มมตอนมตเรองส าคญดงน

1. อนมตโครงการแปลงหนเปนทน โดยจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตลจ านวนไมเกน 3,343,000,000 หน มลคาหนละ 6.90 บาท ใหแกเจาหนรายใหม เพอช าระหนการคาสทธใหกบเจาหนรายใหม ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3 จ านวน 32.34 ลานเหรยญสหรฐฯ และดอกเบยคงคางทจะน ามาแปลงหนเปนทนจ านวน 0.59 ลานเหรยญสหรฐฯ รวมเปนจ านวนหนทจะน ามาแปลงหนเปนทนทงสน 32.93 ลานเหรยญสหรฐฯ หรอคดเปน 1,136.54 ลานบาท โดยจ เจ สตลจะก าหนดราคาแปลงหนเปนทนทราคาหนละ 0.34 บาท รวมเปนมลคาทงสนไมเกน 1,136.62 ลานบาท


229

2. อนมตการเ พมทนจดทะเบยนของจ เจ สตลจ านวนไมเกน 26,160,481,980 บาท จากทนจดทะเบยนเดม 103,137,868,438.50 บาท เปนทนจดทะเบยนจ านวน 129,298,350,418.50 บาท โดยการออกหนสามญเพมทนจ านวนไมเกน 3,791,374,200 หน มลคาหนละ 6.90 บาท (1) เพอรองรบการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ตามโครงการแปลงหนเปนทน และ (2) เพอรองรบการปรบสทธการใชสทธซอหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ภายใตใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญเพมทนของจ เจ สตลครงท 2 (ใบส าคญแสดงสทธ GJS-W2) และใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญเพมทนของบรษทครงท 3 (ใบส าคญแสดงสทธ GJS-W3) และใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนสามญเพมทนของจ เจ สตลครงท 4 (ใบส าคญแสดงสทธ GJS-W4) และอนมตการแกไขเพมเตมหนงสอบรคณหสนธ ขอ 4. เพอใหสอดคลองกบการเพมทนจดทะเบยนของจ เจ สตล

เมอวนท 21 กนยายน 2560 จ เจ สตลไดจดทะเบยนการเพมทนจดทะเบยนดงกลาวขางตนกบกระทรวงพาณชยแลว

3. อนมตการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตลจ านวนไมเกน 3,791,374,200 หน มลคาหนละ 6.90 บาท และมอบหมายใหคณะกรรมการและ/หรอประธานเจาหนาทบรหาร และ/หรอบคคลทไดรบมอบหมายจากคณะกรรมการ และ/หรอประธานเจาหนาทบรหาร มอ านาจในการพจารณาก าหนดรายละเอยดอน ๆ ทเกยวของกบการจดสรรหนสามญเพมทนดงกลาวโดยมรายละเอยด ดงน

3.1 จดสรรหนสามญเพมทนของจ เจ สตลจ านวนไมเกน 3,343,000,000 หน มลคาหนละ 6.90 บาท ใหแกเจาหนรายใหม โดยจ เจ สตลจะก าหนดราคาแปลงหนเปนทนทราคาหนละ 0.34 บาท รวมเปนมลคาไมเกน 1,136.62 ลานบาท เพอช าระหนการคาสทธจ านวน 32.93 ลานเหรยญสหรฐฯ หรอคดเปน 1,136.54 ลานบาท ตามโครงการแปลงหนเปนทน และภายหลงการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ตามโครงการแปลงหนเปนทนคราวน เจาหนรายใหมจะเขามาเปนผถอหนรายใหญของจ เจ สตล โดยถอหนสามญของจ เจ สตลทางตรงรอยละ 24 ของจ านวนหนทจ าหนายไดแลวทงหมดของจ เจ สตล และทางออมผาน จ สตล รอยละ 18.97 ของจ านวนหนทจ าหนายไดแลวทงหมดของจ เจ สตล (ภายหลงการจดทะเบยนเพมทนช าระแลวของจ เจ สตล) ท าใหการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ตามโครงการแปลงหนเปนทนดงกลาว เปนการท ารายการกบบคคลทจะมอ านาจควบคมจ เจ สตล ซงเขาขายเปนรายการทเกยวโยงกนของบรษทจดทะเบยนตามทก าหนดในประกาศคณะกรรมการก ากบตลาดทนท ทจ. 21/2551 เรอง หลกเกณฑการท ารายการทเกยวโยงกน และประกาศคณะกรรมการตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย เรอง การเปดเผยขอมลและการปฏบตการของบรษทจดทะเบยนในรายการทเกยวโยงกน พ.ศ.2546 (รวมทงทไดมการแกไขเพมเตม)(“ประกาศรายการทเกยวโยงกน”) โดยมขนาดรายการเทากบรอยละ 8.81 ของสนทรพยทมตวตนสทธ (Net Tangible Assets หรอ NTA) ของจ เจ สตล ณ วนท 31 มนาคม 2560 ซงเกนกวา 20 ลานบาท หรอรอยละ 3.00 ของ NTA ของจ เจ สตล จ เจ สตลจงมหนาทตองเปดเผยสารสนเทศการท ารายการของจ เจ สตลตอตลาดหลกทรพยฯ และด าเนนการตางๆ รวมถงการด าเนนการ ดงตอไปน


230

• เปดเผยสารสนเทศการเขาท ารายการทเกยวโยงกนของจ เจ สตล ตอตลาดหลกทรพยฯ ตามประกาศรายการทเกยวโยงกน

• ไดรบอนมตจากทประชมผถอหนของจ เจ สตล ดวยคะแนนเสยงไมนอยกวา 3 ใน 4 ของจ านวนเสยงทงหมดของผถอหนทมาประชมและมสทธออกเสยงลงคะแนน

• แตงตงทปรกษาการเงนอสระเพอท าหนาทตางๆ ทเกยวของ รวมถงการใหความเหนตามทก าหนดในประกาศรายการทเกยวโยงกน ซงจ เจ สตลจะด าเนนการแตงตงบรษท เจวเอส ทปรกษาทางการเงน จ ากด เปนทปรกษาทางการเงนอสระเพอท าหนาทตางๆ ภายใตประกาศรายการทเกยวโยงกน

นอกจากนการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ตามโครงการแปลงหนเปนทนในราคาหนละ 0.34 บาท ถอเปนการเสนอขายหนสามญเพมทนในราคาทมสวนลดรอยละ 35.50 ของราคาตลาด ซงเกนกวารอยละ 10 ของราคาตลาดตามทก าหนดในประกาศคณะกรรมการก ากบตลาดทน ท ทจ.72/2558 เรอง การอนญาตใหบรษทจดทะเบยนเสนอขายหนทออกใหมตอบคคลในวงจ ากด (รวมทงทไดมการแกไขเพมเตม) (“ประกาศ ทจ. 72/2558”) ดงนน การจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ตามโครงการแปลงหนเปนทนดงกลาวจะตองไดรบความเหนชอบจากทประชมผถอหนของจ เจ สตลดวยคะแนนเสยงไมนอยกวาสามในสของจ านวนเสยงทงหมดของผถอหนทมาประชมและมสทธออกเสยงลงคะแนนและตองไมมผถอหนจ านวนรวมกนตงแตรอยละ 10 ของจ านวนเสยงทงหมดของผถอหนทมาประชมและมสทธออกเสยงลงคะแนนคดคานการเสนอขายหนในราคาดงกลาว นอกจากน แมจ เจ สตลจะไดรบอนมตจากทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2560 ใหจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตลใหแกเจาหนรายใหมแลว จ เจ สตลจะตองไดรบอนมตจากส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพย (“ส านกงาน ก.ล.ต.”) ตามทก าหนดในประกาศ ทจ.72/2558 กอนการเสนอขายหนสามญเพมทนใหแกเจาหนรายใหมดวย

อนง ราคาเสนอขายดงกลาวเปนราคาทต ากวามลคาหนสามญทตราไวของจ เจ สตล ซงจ เจ สตลจะตองปฏบตตามเงอนไขและไดรบอนมตจากทประชมผถอหนตามทก าหนดในมาตรา 52 แหงพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 (รวมทงทไดมการแกไขเพมเตม) (“พ.ร.บ. บรษทมหาชนจ ากด”) ทงนจ เจ สตลสามารถเสนอขายหนสามญทราคาต ากวามลคาหนสามญทตราไวของจ เจ สตลได เนองจากจ เจ สตลมผลขาดทนจากการด าเนนการมาแลว 1 ป และมผลขาดทนสะสมปรากฏในงบการเงนของจ เจ สตล ณ วนท 31 มนาคม 2560


231

3.2 จดสรรหนสามญเพมทนของจ เจ สตลจ านวนไมเกน 166,799,822 หน มลคาหนละ 6.90 บาท เพอรองรบการปรบสทธของใบส าคญแสดงสทธฯ GJS-W2 ซงไดรบอนมตจากทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2552 เมอวนท 18 ธนวาคม 2552 ทเกดขนจากการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ตามโครงการแปลงหนเปนทน โดยอตราและราคาการปรบสทธมรายละเอยด ดงน

กอนการปรบสทธ ภายหลงการเปลยนแปลง ใบส าคญแสดงสทธ GJS-W2 ราคาการใชสทธ (บาท) 2.07 1.9467 อตราการใชสทธ 1 หนวย : 0.363 หน 1 หนวย : 0.386 หน

3.3 จดสรรหนสามญเพมทนของจ เจ สตลจ านวนไมเกน 136,906,049 หน มลคาหนละ 6.90 บาท เพอรองรบการปรบสทธของใบส าคญแสดงสทธฯ GJS-W3 ซงไดรบอนมตจากทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2556 เมอวนท 7 มกราคม 2556 ทเกดขนจากการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตลตามโครงการแปลงหนเปนทน โดยอตราและราคาการปรบสทธมรายละเอยดดงน


3.4 จดสรรหนสามญเพมทนของจ เจ สตลจ านวนไมเกน 144,668,329 หน มลคาหนละ 6.90 บาท เพอรองรบการปรบสทธของใบส าคญแสดงสทธฯ GJS-W4 ซงไดรบอนมตจากทประชมวสามญผถอหนครงท 1/2556 เมอวนท 7 มกราคม 2556 ทเกดขนจากการจดสรรและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตลตามโครงการแปลงหนเปนทน โดยอตราและราคาการปรบสทธมรายละเอยดดงน



232

4. อนมตการจดสรรหนและเสนอขายหนสามญเพมทนของจ เจ สตล ตามโครงการแปลงหนเปนทนใหแกเจาหนรายใหม โดยจ เจ สตลจะก าหนดราคาแปลงหนเปนทนทราคาหนละ 0.34 บาท รวมเปนมลคาทงสนไมเกน 1,136.62 ลานบาท เพอช าระหนการคาสทธจ านวน 32.93 ลานเหรยญสหรฐฯ หรอคดเปน 1,136.54 ลานบาท ตามโครงการแปลงหนเปนทน ซงเปนการเสนอขายหลกทรพยใหแกบคคลในวงจ ากด โดยก าหนดราคาเสนอขายไวชดเจนและเปนราคาเสนอขายทมสวนลดเกนกวารอยละ 10 ของราคาตลาดตามประกาศคณะกรรมการก ากบตลาดทน ท ทจ. 72/2558

5. อนมตการผอนผนการท าค าเสนอซอหลกทรพยทงหมดของกจการ (Whitewash) เนองจากเจาหนรายใหมไดแจงจ เจ สตลวา เจาหนรายใหมไมประสงคทจะท าค าเสนอซอขายหลกทรพยทงหมดของจ เจ สตล และประสงคทจะขอผอนผนการท าค าเสนอซอหลกทรพยทงหมดของกจการโดยอาศยมตทประชมผถอหนของจ เจ สตล(Whitewash) ตามประกาศส านกงานคณะกรรมการก ากบหลกทรพยและตลาดหลกทรพยท สจ. 36/2546 เรอง หลกเกณฑในการขอผอนผนการท าค าเสนอซอหลกทรพยทงหมดของกจการโดยอาศยมตทประชมผถอหนของกจการ

กำรแปลงหนเปนทน

เมอวนท 21 กนยายน 2560 จ เจ สตลไดจดทะเบยนเพมทนช าระแลวโดยการแปลงหนจ านวน 32.93 ลานเหรยญสหรฐฯ คดเปนเงนบาทจ านวน 1,096 ลานบาท เปนทนจ านวน 23,065 ลานบาท (หนสามญจ านวน 3,342,751,016 หน มลคาหนละ 6.90 บาท) ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 1.3 ใหกบเจาหนรายใหม

การแปลงหนเปนทนดงกลาวขางตน จ เจ สตลใชราคา 0.34 บาทตอหนเปนมลคายตธรรมของหนสามญของจ เจ สตล ในการแปลงหนเปนทน ซงราคาดงกลาวเปนการตกลงรวมกนทงสองฝาย สงผลใหจ เจ สตลมสวนต ากวามลคาหนสามญเพมขนจ านวน 21,928 ลานบาท และมผลขาดทนจากการแปลงหนเปนทนจ านวน 40 ลานบาท อยางไรกตาม โครงการปรบโครงสรางหนโดยการแปลงหนเปนทนน มผลสทธเปนก าไรจ านวน 734 ลานบาท

30 ส ำรอง

การจดสรรก าไร และ/หรอ ก าไรสะสม

ส ารองตามกฎหมาย

ตามบทบญญตแหงพระราชบญญตบรษทมหาชนจ ากด พ.ศ. 2535 มาตรา 116 บรษทจะตองจดสรรทนส ารอง (“ทนส ารอง ตามกฎหมาย”) อยางนอยรอยละ 5 ของก าไรสทธประจ าปหลงจากหกขาดทนสะสมยกมา จนกวาส ารองดงกลาวมจ านวนไมนอยกวารอยละ 10 ของทนจดทะเบยน ทนส ารองตามกฎหมายนจะน าไปจายเปนเงนปนผลไมได


233

31 ใบส ำคญแสดงสทธซอหนสำมญ

งบกำรเงนรวมและงบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 ราคาเสนอ ขายตอหนวย จ านวนหนวย จ านวนเงน จ านวนหนวย จ านวนเงน (บาท) (ลานหนวย / ลานบาท) ใบส ำคญแสดงสทธซอหนสำมญ ณ วนท 1 มกราคม - ใบส าคญแสดงสทธซอหนครงท 1(GSTEL-W1) 0.002 5,676 11 5,676 11 - ใบส าคญแสดงสทธซอหนครงท 2(GSTEL-W2) 0.002 1,349 3 1,349 3 - ใบส าคญแสดงสทธซอหนครงท 3(GSTEL-W3) 0.000 7,500 - 7,500 - 14,525 14 14,525 14

รำยกำรเปลยนแปลงระหวำงงวด - ออกใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญใหม - - - - - ใชสทธแปลงเปนหนสามญ - - - - - - - -

ณ วนท 31 ธนวำคม - ใบส าคญแสดงสทธซอหนครงท 1(GSTEL-W1) 0.002 5,676 11 5,676 11 - ใบส าคญแสดงสทธซอหนครงท 2(GSTEL-W2) 0.002 1,349 3 1,349 3 - ใบส าคญแสดงสทธซอหนครงท 3(GSTEL-W3) 0.000 7,500 - 7,500 - รวม 14,525 14 14,525 14


234

บรษท

ขอมลของใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญ มรายละเอยดดงตอไปน GSTEL - W1 (ก) GSTEL - W2 (ก) GSTEL - W3 (ข) อตราการใชสทธ (หนวย: หน) 1 : 0.200 1 : 0.200 1 : 0.200 ราคาใชสทธซอหนสามญ 1 หน (บาท) 2.75 2.75 2.15

วนทเรมใชสทธไดครงแรก 28 ธนวาคม 2555 28 มถนายน 2556 17 พฤษภาคม 2558

วนทสดทายในการใชสทธ 26 กนยายน 2562 26 กนยายน 2562 17 พฤษภาคม 2563

(ก) จดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย (ข) ไมไดจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย


ขอมลของใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญ มรายละเอยดดงตอไปน GJS-W2 (ก) และ (ค) GJS-W3 (ก) GJS-W4 (ข) อตราการใชสทธ (หนวย : หน) 1 : 0.386 1 : 0.437 1 : 0.437 ราคาใชสทธซอหนสามญ 1 หน (บาท) 1.9467 1.3722 1.3722

วนทเรมใชสทธไดครงแรก 30 ธนวาคม 2553 28 มถนายน 2556 28 มถนายน 2556

วนทสดทายในการใชสทธ 12 ธนวาคม 2560 7 กมภาพนธ 2563 11 กมภาพนธ 2563

(ก) จดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

(ข) ไมไดจดทะเบยนในตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทย

(ค) เมอวนท 12 ธนวาคม 2560 ใบส าคญแสดงสทธซอหนครงท 2 GJS-W2 จ านวน 4,933 ลานหนวย ไมมผถอใบส าคญแสดงสทธมาใชสทธ และไดถกยกเลกโดยตลาดหลกทรพยแหงประเทศไทยในวนถดไป


235

32 ขอมลทำงกำรเงนจ ำแนกตำมสวนงำน

กลมบรษทไดน าเสนอขอมลทางการเงนจ าแนกตามสวนงานธรกจและสวนงานภมศาสตรของกลมบรษท โดยพจารณาจากระบบการบรหารการจดการและโครงสรางการรายงานทางการเงนภายในของกลมบรษทเปนเกณฑ

สวนงานธรกจ

กลมบรษทด าเนนกจการในสวนงานธรกจเดยว คอ ธรกจเกยวกบการผลตเหลกแผนรดรอนชนดมวน ดงนนฝายบรหารจงพจารณาวา กลมบรษทมสวนงานธรกจเพยงสวนงานเดยว

สวนงานภมศาสตร

ในการน าเสนอการจ าแนกสวนงานภมศาสตร รายไดตามสวนงานแยกตามเขตภมศาสตร โดยก าหนดจากสถานทตงของลกคา

กลมบรษทเสนอสวนงานภมศาสตรทส าคญดงน สวนงาน 1 ในประเทศ สวนงาน 2 ตางประเทศ

ขอมลเกยวกบรายไดและผลได(เสย)ตามสวนงานธรกจและตามสวนงานภมศาสตรของกลมบรษทส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 มดงน

งบการเงนรวม 2560 2559 (ลานบาท) รายไดจากสวนงาน ในประเทศ 25,705 1 21,679 ตางประเทศ - 5 รวม 25,705 21,684

ก าไร (ขาดทน) ขนตนจากสวนงาน ในประเทศ 734 1,125 ตางประเทศ - - รวม 734 1,125

ขอมลเกยวกบลกคารายใหญ

ส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 กลมบรษทมรายไดจากลกคา 1 ราย และ 4 ราย ตามล าดบ จากการขายสนคาในประเทศ เปนจ านวน 3,526 ลานบาท และจ านวน 3,926 ลานบาท ตามล าดบ


236

33 ก ำไรจำกกำรปรบโครงสรำงหน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 หมายเหต (ลานบาท) เจาหนการคา 1 - 1 - ดอกเบยคางจาย 1.3 656 - - - ภาษเงนไดหก ณ ทจายคางจาย 118 - - - เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 14 - 14 - ผลขาดทนจากการแปลงหนเปนทน 25 (40) - - - รวม 749 - 15 -

ในป 2560 และ 2559 กลมบรษทและบรษท มก าไรจากการปรบโครงสรางหนกบเจาหนการคาและหนสนภายใตแผนฟนฟกจการ จ านวน 780 ลานบาท และ 59 ลานบาท ตามล าดบ ในงบการเงนรวม และจ านวน 51 ลานบาท และ 51 ลานบาท ตามล าดบ ในงบการเงนเฉพาะกจการ

34 คำใชจำยในกำรขำย


(ลานบาท) คาบรการขนสงในประเทศ 327 303 147 148 คานายหนาจากการขาย 150 150 150 150 คาบรรจหบหอ 5 5 - - รวม 482 458 297 298


237

35 คำใชจำยในกำรบรหำร


(ลานบาท) คาทปรกษาการด าเนนงาน 71 35 36 17 ตนทนผลตทวางเปลา - คาเสอมราคาและคาตดจ าหนาย 40 48 48 - - คาเสอมราคาและคาตดจ าหนาย 40 43 42 2 2 คาใชจายผลประโยชนพนกงาน 40 379 364 96 130 คาขนสงสนคาออกจากทาเรอลาชา 1 1 - - อน ๆ 326 493 207 305 รวม 868 983 341 454

36 คำใชจำยผลประโยชนตอบแทนนกงำน


(ลานบาท) ผบรหาร เงนเดอนและคาแรง 53 55 15 19 คาสวสดการ 8 5 4 - เงนสมทบกองทนส ารองเลยงชพ 2 1 - - 5 63 61 19 19

พนกงานอน เงนเดอนและคาแรง 666 624 322 300 คาสวสดการ 175 164 24 39 เงนสมทบกองทนส ารองเลยงชพ 35 32 15 12 876 820 361 351

รวม 40 939 881 380 370


238

โครงการผลประโยชนทก าหนดไว

รายละเอยดของโครงการผลประโยชนทก าหนดเปดเผยในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 28 เรองภาระผกพนผลประโยชนพนกงาน

โครงการสมทบเงนทก าหนดไว

กลมบรษทไดจดตงกองทนส ารองเลยงชพส าหรบพนกงานของบรษทบนพนฐานความสมครใจของพนกงานในการเปนสมาชกของกองทน โดยพนกงานจายเงนสะสมในอตรารอยละ 2 ถง อตรารอยละ 10 ของเงนเดอนทกเดอนและกลมบรษทจายสมทบในอตรารอยละ 3 ถงอตรารอยละ 10 ของเงนเดอนของพนกงานทกเดอน กองทนส ารองเลยงชพนไดจดทะเบยนเปนกองทนส ารองเลยงชพตามขอก าหนดของกระทรวงคลงและจดการกองทนโดยผจดการกองทนทไดรบอนญาต

37 หนสญและหนสงสยจะสญ (กลบรำยกำร)


(ลานบาท) ลกหนกจการทเกยวของกน 5 - - (108) (9) เงนใหกยมแกและดอกเบย คางรบจากกจการทเกยวของกน 5 - - - (1) ลกหนการคา 8 (10) - (10) (1) ลกหนจากการขายเศษเหลก 10 (109) - (109) - สนทรพยหมนเวยนอน 11 (28) (7) (31) (7) รวม (147) (7) (258) (18)

38 ขำดทนจำกกำรดอยคำสนทรย


(ลานบาท) เงนลงทนในบรษทยอย 12 - - 184 2 ใบส าคญแสดงสทธซอหนสามญ - - 40 - ทดน อาคาร และอปกรณ 12 998 - 998 - สนทรพยไมมตวตน 15 - - - - สนทรพยไมหมนเวยนอน - งานกอสรางทหยดชะงก

18 -

-

-

-


239

รวม 998 - 1,222 2


240

39 คำใชจำยอน


(ลานบาท) ประมาณการหนสน จากการค าประกนบรษทยอย 25 - - 22 13 ประมาณการภาระหนสน จากคดฟองรอง 25 19 - 19 -

ขาดทนจากการดอยคาของสนทรพย 38 998 - 1,222 2 ขาดทนจากการขายเงนลงทน - - 120 - อน ๆ 23 14 - - รวม 1,040 14 1,383 15


241

40 คำใชจำยตำมลกษณะ

งบก าไรขาดทนไดรวมการวเคราะหคาใชจายตามหนาท คาใชจายตามลกษณะไดเปดเผยตามขอก าหนดในมาตรฐานการรายงานทางการเงนฉบบตาง ๆ ดงน


หมายเหต (ลานบาท) รวมอยในตนทน วตถดบและวสดสนเปลองใชไป 18,575 14,762 7,890 6,675 การเปลยนแปลงในสนคาส าเรจรป ลด (เพม) (899) (66) 303 57 คาเสอมราคาและคาตดจ าหนาย 1,674 1,626 730 739 คาใชจายผลประโยชนตอบแทนพนกงาน 36 560 345 272 84 คาเสอมราคาและคาตดจ าหนาย (รวมตนทนการผลตวางเปลา) 146

190

146

144

คาใชจายผลประโยชนตอบแทนพนกงาน

(รวมตนทนการผลตวางเปลา) 12

27

12

12

รวมอยในคาใชจายในการบรหาร คาเสอมราคาและคาตดจ าหนาย (รวมตนทนการผลตวางเปลา) 35 48 48 - - คาเสอมราคาและคาตดจ าหนาย 35 43 42 2 2 คาใชจายผลประโยชนตอบแทนพนกงาน 35,36 367 364 96 130 คาใชจายตามสญญาเชาด าเนนงาน 22 21 14 14 ขาดทนจากการตดจ าหนายสนทรพย 8 - - -


242

41 ตนทนทำงกำรเงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) ตนทนทางการเงน กจการทเกยวของกน 5 328 88 302 117 หนก 19 19 19 19 สถาบนการเงน 20 30 20 30

บคคลหรอกจการอน 628 796 449 670 สทธ 995 933 790 836

42 ภำษเงนได

กลมและบรษทไมไดบนทกภาษเงนไดในงบก าไรขาดทนเบดเสรจเพราะบรษทเกดผลขาดทนในปปจจบน และยงมผลขาดทนยอดยกมาจากปกอนอยางเปนสาระส าคญ สนทรพยภาษเงนไดรอตดบญช ทเกดจากผลขาดทนดงกลาว ไมไดถกบนทกตามทเปดเผยไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอท 16

กลมบรษทใชอตราภาษเงนไดรอยละ 20 ในการวดมลคาสนทรพยและหนสนภาษเงนไดรอการตดบญช ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559


243

43 ก ำไร(ขำดทน)ตอหน

ขาดทนตอหนขนพนฐาน

ขาดทนตอหนขนพนฐานส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 ค านวณจากขาดทนส าหรบปทเปนสวนของ ผถอหนของบรษทและจ านวนหนสามญทออกจ าหนายแลวระหวางปโดยวธถวเฉลยถวงน าหนก แสดงการค านวณดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร 2560 2559 2560 2559 หมายเหต (ลานบาท / ลานหน) ก ำไร (ขำดทน) ส ำหรบปทเปน สวนของผถอหนของบรษท (ขนนฐำน) (388) (1,043) (1,006) (1,096) จ านวนหนสามญทออก ณ วนท 1 มกราคม 6,850 6,850 6,850 6,850 ผลกระทบจากการแปลงหนเปนทน 29 - - - -

จ ำนวนหนสำมญโดยวธถวเฉลย ถวงน ำหนก 6,850 6,850 6,850 6,850

ก ำไร (ขำดทน) ตอหน (ขนนฐำน) (บาท) (0.06) (0.15) (0.15) (0.16)

บรษทไมไดแสดงก าไร (ขาดทน) ตอหนปรบลดส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 เพราะราคาใชสทธของใบส าคญแสดงสทธทจะซอหนของบรษทมมลคาสงกวามลคายตธรรมของหนสามญของบรษท และการน าหนทถอเสมอนวามการใชสทธดงกลาวมารวม จะท าใหก าไร (ขาดทน) ตอหนลดลง


244

44 เครองมอทำงกำรเงน

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 กลมบรษทไมไดท าสญญาอนพนธเพอปองกนความเสยงจากอตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศ

นโยบายการจดการความเสยงทางดานการเงน

กลมบรษทมความเสยงจากการด าเนนธรกจตามปกตจากการเปลยนแปลงอตราดอกเบยและอตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศ และจากการไมปฏบตตามขอก าหนดตามสญญาของคสญญา กลมบรษทไมมการถอหรอออกเครองมอทางการทเปนตราสารอนพนธ เพอการเกงก าไรหรอการคา

การบรหารจดการสวนทน

นโยบายของคณะกรรมการคอการท าใหฐานเงนทนกลบมาแขงแกรงเพอรกษาความเชอมนของผลงทน เจาหน และตลาด และเพอการด าเนนงานทางธรกจอยางตอเนองในอนาคต ปจจบนคณะกรรมการอยระหวางการหาแหลงเงนทนเพมเตมเพอเปนหลกประกนการด ารงอยของกลมบรษทและบรษท

ความเสยงดานอตราดอกเบย

ความเสยงดานอตราดอกเบย หมายถง การทมลคาของสนทรพยหรอหนสนทางการเงนหรอรายไดดอกเบยสทธอาจเกดการเปลยนแปลง เนองจากการผนผวนของอตราดอกเบยในตลาด สนทรพยและหนสนทางการเงนของบรษท โดยสวนใหญมอตราดอกเบยคงทโดยอางองตามสญญา


245

อตราดอกเบยทแทจรงของสนทรพยและหนสนทางการเงน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 และระยะเวลาทครบก าหนดช าระหรอก าหนดอตราใหมมดงน


อตราดอกเบย ทแทจรง

ภายใน 1 ป หลงจาก 1 ป แตภายใน 5 ป

หลงจาก 5 ป รวม

(รอยละตอป) (ลานบาท)

ป 2560 สนทรพยทางการเงน: เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 0 .25-0.625 591 - - 591 เงนฝากสถาบนการเงนทมภาระผกพน 1.375 1 - - 1 รวม 592 - - 592

หนสนทางการเงน : เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน MLR 213 - - 213 เงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน 12.0 1,506 - - 1,506 เงนกยมระยะสนจากกจการอน 7.75 - 15.0 107 - - 107 เงนกยมระยะยาวจากกจการทเกยวของกน 12.0 138 1,655 - 1,793 หนก 3.0 510 - - 510 เจาหนการคา 1.0 - 7.5 519 - - 519 เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 7.5, MLR+3,MLR+5 5,762 - - 5,762 หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ 0.5 41 - - 41 รวม 8,796 1,655 - 10,451


246






ป 2559 สนทรพยทางการเงน: เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 0 - 0.75 623 - - 623 เงนฝากสถาบนการเงนทมภาระผกพน 1.375 1 - - 1 รวม 624 - - 624

หนสนทางการเงน : เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน MLR-1, MLR 316 - - 316 เงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน 12.0 30 - - 30 เงนกยมระยะสนจากกจการอน 7.75 - 15.0 138 - - 138 เงนกยมระยะยาวจากกจการทเกยวของกน 12.0 108 242 - 350 หนก 3.0 558 - - 558 เจาหนการคา 1.0 - 7.5 3,731 - - 3,731 เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 7.5, MLR+3 2,316 - - 2,316 หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ 0.5 234 - - 234 รวม 7,431 242 - 7,673


247






ป 2560 สนทรพยทางการเงน: เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 0.25-0.625 11 - - 11 รวม 11 - - 11

หนสนทางการเงน : เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน MLR 213 - - 213 เงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน 1.25-12.00 1,151 - - 1,151 เงนกยมระยะสนจากกจการอน 7.75 - 15.0 107 - - 107 เงนกยมระยะยาวจากกจการทเกยวของกน 3.0 - 12.0 138 1,262 - 1,400 เงนกยมระยะยาวจากกจการอน - - - - - หนก 3.0 510 - - 510 เจาหนการคา 5.0 – 7.5 488 - - 488 เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 7.5-MLR+3,MLR+5 5,758 - - 5,758 หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ 0.5 41 - - 41 รวม 8,406 1,262 - 9,668


248






ป 2559 สนทรพยทางการเงน: เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 0 - 0.50 10 - - 10 รวม 10 - - 10

หนสนทางการเงน : เงนกยมระยะสนจากสถาบนการเงน MLR-1, MLR 316 - - 316 เงนกยมระยะสนจากกจการทเกยวของกน 3.25 - 12.0 1,351 - - 1,351 เงนกยมระยะสนจากกจการอน 7.75 - 15.0 119 - - 119 เงนกยมระยะยาวจากกจการทเกยวของกน 3.0 - 12.0 108 1,328 - 1,436 เงนกยมระยะยาวจากกจการอน - - - - - หนก 3.0 558 - - 558 เจาหนการคา 5.0 - 7.5 2,176 - - 2,176 เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 7.5, MLR+3 1,688 - - 1,688 หนสนทเกดจากการฟนฟกจการ 0.5 234 - - 234 รวม 6,550 1,328 - 7,878


249

ความเสยงจากเงนตราตางประเทศ

กลมบรษทมความเสยงจากอตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศ ซงเกดจากการซอสนคาและการขายสนคาทเปนเงนตราตางประเทศ

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 กลมบรษทมความเสยงจากอตราแลกเปลยนเงนตราตางประเทศอนเปนผลมาจากการมสนทรพยและหนสนทเปนเงนตราตางประเทศดงน

งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร หมายเหต 2560 2559 2560 2559 (ลานบาท)

เงนเหรยญสหรฐอเมรกา เงนสดและรายการเทยบเทาเงนสด 7 8 8 3 3 ลกหนการคา 8 101 111 101 111 สนทรพยหมนเวยนอน 11 376 134 255 30 หนก 19 (510) (558) (510) (558) เจาหนการคา 21 (416) (6,513) (288) (4,928) เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 22 (4,315) (978) (4,286) (320) ดอกเบยคางจาย 24 (4,483) (3,375) (4,336) (2,046) หนสนหมนเวยนอน 26 (51) (56) (25) (27) หนสนภายใตแผนฟนฟกจการ 27 (91) (100) - - ยอดบญชในงบแสดงฐำนะกำรเงน ทมควำมเสยง

(9,381)

(11,327)

(9,086)

(7,735)

ประมาณการยอดซอสนคา (1,511) (2,101) (788) (1,369) ยอดรวมควำมเสยงทงสน (10,892) (13,428) (9,874) (9,104)


250


หมายเหต 2560 2559 2560 2559


อน ๆ สนทรพยหมนเวยนอน 11 28 32 8 16 เจาหนการคา 21 (42) (42) (40) (40) เจาหนอนและคาใชจายคางจาย 22 (24) (68) - (57) ดอกเบยคางจาย 24 (28) (36) (22) (31) หนสนหมนเวยนอน 26 (2) (2) - - หนสนภายใตแผนฟนฟกจการ 27 (12) (12) - - ยอดบญชในงบแสดงฐำนะกำรเงน ทมควำมเสยง (80) (128) (54) (112) ประมาณการยอดซอสนคา (51) (141) - - ยอดรวมควำมเสยงทงสน (131) (269) (54) (112)

ความเสยงทางดานสนเชอ

ความเสยงทางดานสนเชอ คอความเสยงทลกคาหรอคสญญาไมสามารถช าระหนแกบรษท ตามเงอนไขทตกลงไวเมอครบก าหนด

ณ วนทรายงานไมพบวามความเสยงจากสนเชอทเปนสาระส าคญเพราะกลมบรษทและบรษท มนโยบายการใหวงเงนสนเชอแกลกคา เปนการขายเงนสด และใหสนเชอไมเกน 5 - 7 วนท าการ (อางถงหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 8) ความเสยงสงสดทางดานสนเชอแสดงไวในราคาตามบญชของสนทรพยทางการเงนแตละรายการในงบแสดงฐานะการเงน


251

ความเสยงดานสภาพคลอง

ความเสยงดานสภาพคลอง หรอความเสยงในการระดมทน คอความเสยงทกจการจะเผชญกบความยงยากในการระดมทนใหเพยงพอและทนเวลาตอภาระผกพนทระบไวในเครองมอทางการเงน ความเสยงดานสภาพคลองอาจเกดจากการทกจการไมสามารถขายสนทรพยทางการเงนไดทนเวลาดวยราคาทใกลเคยงกบมลคายตธรรม

กลมบรษทและบรษทมความเสยงจากการขาดสภาพคลอง ซงกลมบรษทและบรษทจ าเปนตองมกระแสเงนสดจากการด าเนนงานทเพยงพอตอความตองการทนหมนเวยน และเพอใหสามารถจายช าระหนสนจากการด าเนนงานรวมทงภาระหนสนภายใตแผนฟนฟกจการได

การก าหนดมลคายตธรรม

นโยบายการบญชและการเปดเผยของกลมบรษทและบรษทก าหนดใหมการก าหนดมลคายตธรรมทงสนทรพยและหนสนทางการเงนและไมใชทางการเงน มลคายตธรรม หมายถง จ านวนเงนทผซอและผขายตกลงแลกเปลยนสนทรพยหรอช าระหนสนกน ในขณะททงสองฝายมความรอบรและเตมใจในการแลกเปลยนกน และสามารถตอรองราคากนไดอยางเปนอสระในลกษณะของผทไมมความเกยวของกน วตถประสงคของการวดมลคาและ/หรอการเปดเผยมลคายตธรรมถกก าหนดโดยวธตอไปน ขอมลเพมเตมเกยวกบสมมตฐานในการก าหนดมลคายตธรรมถกเปดเผยในหมายเหตทเกยวของกบสนทรพยและหนสนนน ๆ

มลคายตธรรมของลกหนการคาและลกหนระยะสนอน ๆ เปนมลคาทใกลเคยงกบมลคาตามบญช

มลคายตธรรมของสนทรพยและหนสนทางการเงนมมลคายตธรรมใกลเคยงกบมลคาตามบญชทปรากฏในงบแสดงฐานะการเงน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559

วนครบก าหนดของสนทรพยและหนสนทางการเงน

รายละเอยดของระยะเวลาทครบก าหนดของตราสารทางการเงนทางดานสนทรพย และหนสนนน ไดเปดเผยไวในหมายเหตประกอบงบการเงนทเกยวของ


252

45 ภำระผกนทมกบบคคลหรอกจกำรทไมเกยวของกน

45.1 ภาระผกพน งบกำรเงนรวม งบกำรเงนเฉำะกจกำร

2560 2559 2560 2559


ภาระผกพนรายจายฝายทน สญญาทยงไมไดรบร อาคารและสงปลกสรางอน 25 25 25 25 เครองจกรและอปกรณ 1 1 1 1 รวม 26 26 26 26

ภาระผกพนตามสญญาเชาและบรการ ภายในหนงป 14 11 6 6 หลงจากหนงปแตไมเกนหาป 6 11 1 7 รวม 20 22 7 13

ภาระผกพนอน ๆ หนงสอค าประกน 157 157 - -

45.2 ภาระผกพนตามสญญาเชาและบรการ

บรษท

ก) บรษทไดท าสญญาในการรบบรการดานการจดหาวตถดบ คาน าดบและคาบรหารจดการระบบน า โดยบรษทตองจายคาบรการทเกยวกบคาบรหารและจดการวตถดบ คาน าดบและคาบรหารจดการระบบน า ซงคดตามปรมาณ ทใช

ข) บรษทไดท าสญญาซอขายกาซธรรมชาต โดยมคาบรการทตองจายช าระภายใตสญญาซอขายในอตราผนแปรของปรมาณกาซทใช

ค) ในวนท 1 มกราคม 2542 บรษทไดท าสญญาซอกาซออกซเจน อารกอน และไนโตรเจนเปนเวลา 20 ป โดยคาใชจายขนต าภายใตสญญาดงกลาวมจ านวนเงนประมาณ 9.5 ลานบาทตอเดอน


253


2560 2559 2560 2559 (ลานบาท) ภาระผกพนตามสญญาระยะยาวของบรษท ภายในหนงป 186 187 115 116 หลงจากหนงปแตไมเกนหาป 282 398 - 116 หลงจากหาป 130 200 - - รวม 598 785 115 232

ง) ในวนท 26 ตลาคม 2549 คณะกรรมการของบรษทอนมตใหท า “สญญาบรการดานพลงงาน” กบบรษทไฟฟาแหงหนง และหลงจากมการแกไขปรบปรงสญญาใหม ณ วนท 19 สงหาคม 2551 เพอหาแหลงพลงงานไฟฟาส ารอง เนองจากไฟฟาเปนพลงงานทมความส าคญอนดบแรกของกระบวนการผลตของบรษท รายละเอยดของสญญาบรการดานพลงงานมดงน สญญามอาย 25 ปนบจากวนท ทสญญามผลบงคบใชในสาระส าคญ บรษทไดเรมใชไฟฟาในเชงพาณชย

จากผขายรายนตงแตเดอนมกราคม 2554 สามารถใชไฟฟาไดไมเกน 70 ลานวตต ท 230 กโลโวลต ราคาซอจะถกค านวณจากยอดรวมของปรมาณและก าลงการใชไฟฟา ซงเปนสดสวนโดยตรงกบอตรา

แลกเปลยนเงนบาทตอเงนเหรยญสหรฐฯ และราคาตลาดของกาซธรรมชาต สญญาระบถงคาใชจายขนต าแบบ “Take or Pay” บรษทจะตองจายคาธรรมเนยมการใชสถานยอยและการสงเปนจ านวน 0.8 ลานบาทตอเดอนเปนเวลา 120

เดอนนบจากวนท ทสญญามผลบงคบใช บรษทจะตองจดหาหลกประกนการจายช าระเปนจ านวนเงนไมนอยกวา 270 ลานบาท

เมอวนท 1 เมษายน 2557 บรษทไดท าสญญาซอไฟฟาชวคราวกบบรษทผลตไฟฟารายหนง ซงใชแทนสญญา ลงวนท 19 สงหาคม 2551 เปนการชวคราว โดยสามารถสรปรายละเอยดไดดงน

สญญามระยะเวลา 6 เดอนและสามารถตอสญญาไดอก 6 เดอน

หยดคดคาใชจายตามสญญาเกาทงหมดและคดคาใชไฟฟาตามสญญาใหม โดยคดอตราเดยวกบการไฟฟาสวนภมภาค

บรษทจะตองจดหาหลกประกนการจายช าระเปนจ านวนเงนไมนอยกวา 40 ลานบาท แกบรษทผลตไฟฟาดงกลาว

บรษทปฏบตตามขอตกลงตามสญญาซอไฟฟาชวคราว ลงวนท 1 เมษายน 2557


254

เมอวนท 16 กรกฎาคม 2558 บรษทไดเขาท าสญญาซอไฟฟากบบรษทผลตไฟฟารายหนง ซงใชแทนสญญาลงวนท 19 สงหาคม 2551 โดยสามารถสรปรายละเอยดไดดงน

สญญาหมดอายในวนท 29 ธนวาคม 2578 หรอยกเลกกอนไดโดยยนยอมรวมกนทงสองฝาย คดคาใชไฟฟาในอตราเดยวกบการไฟฟาสวนภมภาค สญญาระบถงคาใชจายขนต าแบบ “Take or Pay” บรษทจะตองจดหาหลกประกนการจายช าระเปนจ านวนเงน 60 ลานบาท แกบรษทผลตไฟฟาดงกลาว ยกเวนการคด Take or Pay และการจดหาหลกประกนส าหรบปแรกนบจากวนทในสญญา

เมอวนท 16 กนยายน 2559 บรษทไดท าการบนทกขอตกลงขยายระยะเวลายกเวนการคด Take or Pay และการจดหาหลกประกนออกไปจนถงในวนท 31 ธนวาคม 2559 ทงนการยกเวนนจะขยายระยะเวลาอตโนมตเปนระยะเวลาครงละ 3เดอน จ านวนสงสด 3 ครงโดยมเงอนไขคอบรษทช าระหนตามก าหนด และจะยกเลกการยกเวนโดยอตโนมตหากบรษทผดนดช าระหน


ก) จ เจ สตลไดท าสญญาซอกาซธรรมชาตโดยสญญานมผลใชบงคบนบตงแตวนท 1 กรกฎาคม 2549 และจะ สนสดลงเมอผซอไดซอกาซธรรมชาตครบเปนระยะเวลาสบปนบตงแตวนทผขายไดสงมอบและผซอไดรบซอกาซธรรมชาต โดยคากาซธรรมชาตในแตละเดอนขนอยกบปรมาณทใช ตอมาเมอวนท 1 กมภาพนธ 2560 ไดมการตออายสญญาไปอก 2 ป

ข) เมอวนท 1 พฤศจกายน 2547 จ เจ สตลไดท าสญญาซอกาซออกซเจน อารกอน และไนโตรเจนเปนเวลา 20 ป โดยคาใชจายขนต าภายใตสญญาดงกลาวมจ านวนเงนประมาณ 6 ลานบาทตอเดอน

งบกำรเงนรวม 2560 2559 (ลานบาท) ภาระผกพนตามสญญาระยะยาวของ จ เจ สตล ภายในหนงป 71 71 หลงจากหนงปแตไมเกนหาป 282 282 หลงจากหาป 130 200 รวม 483 553

ค) เมอวนท 20 มกราคม 2560 จ เจ สตล ไดเขาท าสญญาจางทปรกษาทางธรกจ กบบรษทตางประเทศแหงหนง เพอใหค าแนะน าในการปรบปรงประสทธภาพการผลต ก าไร และกระแสเงนสด โดยคดคาบรการเดอนละ 41,667 เหรยญสหรฐฯ และไมไดก าหนดระยะเวลาสนสดของสญญา แตสามารถบอกยกเลกสญญาดงกลาวไดทนท โดยแจงเปนลายลกษณอกษร


255

45.3 ใบสงซอวตถดบ

บรษท

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทมใบสงซอวตถดบคงเหลอซงยงไมไดสงมอบแกบรษทจ านวนเงนรวม 992 ลานบาท (31 ธนวาคม 2559 : 1,569 ลานบาท)

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทไดท าการประมาณการผลขาดทนจากค าสงซอวตถดบทบรษทยงไมไดรบมอบจากการเปรยบเทยบกบประโยชนเชงเศรษฐกจทคาดวาจะไดรบในรปของราคาขายโดยประมาณและตนทนแปลงสภาพของสนคาส าเรจรป ตามทกลาวไวในหมายเหตประกอบงบการเงนขอ 25 ประมาณการหนสน

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทมสญญาซอวตถดบจากผขายหลายราย โดยใชวงเงนสนเชอจากลกคาทใหการสนบสนนรายท 1 ส าหรบซอวตถดบภายใตสญญา Consignment โดยความเปนเจาของของสนคาทยงไมไดเบกใชจะเปนของผขาย บรษทตองจายดอกเบยในอตราตามทธนาคารเรยกเกบกบลกคาทใหการสนบสนนรายท 1 อตรารอยละ 1.5 - 3.0 ตอป ของยอดคงคางของวงเงนสนเชอ (LC) (31 ธนวาคม 2559 : อตรารอยละ 1.5 - 3.0 ตอป)


ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ เจ สตล มใบสงซอวตถดบซงยงไมไดสงมอบแก จ เจ สตล จ านวนเงนรวม 1,172 ลานบาท (2559 : 675 ลานบาท) ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 และ 2559 จ เจ สตล ไดท าการประมาณการผลขาดทนจากค าสงซอวตถดบท จ เจ สตล ยงไมไดรบมอบ จากการเปรยบเทยบกบประโยชนเชงเศรษฐกจทคาดวาจะไดรบในรปของราคาขายโดยประมาณและตนทนแปลงสภาพของสนคาส าเรจรป พบวาไมมผลขาดทนทตองบนทกในงวดดงกลาว

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ เจ สตล มสญญาซอวตถดบจากผขายหลายราย ส าหรบซอวตถดบภายใตสญญา Consignment โดยความเปนเจาของของสนคาทยงไมไดเบกใชจะเปนของผขาย จ เจ สตล ตองจายดอกเบยในอตรารอยละ 1.0 ตอปของยอดวตถดบทยงไมไดเบกใช (2559: อตรารอยละ 1.00 ถง 5.86 ตอป)

45.4 เงนรบลวงหนาจากลกคา

ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 บรษทมเงนรบลวงหนาจากลกคาจ านวน 178 ลานบาท ( 2559 : 14 ลานบาท) และมภาระผกพนในการสงมอบสนคาใหกบลกคาในอนาคต จ เจ สตล มเงนรบลวงหนาจากลกคาในลกษณะเดยวกน ณ วนท 31 ธนวาคม 2560 จ านวน 192 ลานบาท (2559 : 190 ลานบาท)


256

46 คดควำม บรษทและ จ เจ สตล มคดฟองรองดงน

บรษท

คดขอพพาทกบเจาหน

ปจจบนบรษทมคดทเจาหนคาสนคาฟองรองด าเนนคดตอบรษททยงอยระหวางการพจารณาของศาลโดยมรายละเอยดดงน

คดขอพพาทท 1

เจาหนคาสนคาเรยกรองใหบรษทช าระหนคาสนคาตามค าบงคบของอนญาโตตลาการประเทศสงคโปร เปนจ านวน เงนตนและดอกเบยกอนมค าชขาด จ านวน 93.72 ลานเหรยญสหรฐฯ คาใชจายในการด าเนนการอนญาโตตลาการจ านวน 0.39 ลานเหรยญสหรฐฯ และดอกเบยผดนดหลงค าชขาด จ านวน 11 ลานเหรยญสหรฐฯ รวมเปนทนทรพย ในคดนจ านวน 105 ลานเหรยญสหรฐฯ ซงบรษทไดตงส ารองไวเตมจ านวนแลว

คดน ศาลทรพยสนทางปญญาและการคาระหวางประเทศกลางไดมค าพพากษาศาลชนตนเมอวนท 27 มถนายน 2557 โดยบรษทไดยนอทธรณคดคานค าพพากษาของศาลชนตนตอศาลฎกาในวนท 15 สงหาคม 2557 และในวนท 29 กนยายน 2557 ผรองไดยนค าแกอทธรณของบรษทตอศาลทรพยสนทางปญญาและการคาระหวางประเทศกลาง

เมอวนท 31 กรกฎาคม 2560 ผรอง และบรษทไดยนค ารองขอถอนอทธรณรวมกนตอศาลฎกา เพอขอใหศาลฎกามค าสงจ าหนายคดออกเสยจากสาระบบความ ขณะนอยระหวางการพจารณาของศาลฎกา เมอวนท 20 ธนวาคม ศาลทรพยสนทางปญญาและการคาระหวางประเทศกลาง อนญาตใหถอนอทธรณ


เมอวนท 21 สงหาคม 2560 เจาหนรายหนงไดยนฟองตอศาลลมละลายกลางเรยกรองใหบรษทฯช าระหนทคางช าระอยเปนจ านวนเงนรวมทงสน 110.95 ลานบาท โดยเปนเงนตนจ านวน 75.54 ลานบาท พรอมดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอปของเงนตน จนถงวนฟองเปนจ านวนเงน 35.41 ลานบาท

ศาลลมละลายกลางมค าพพากษาตามยอม ใหบรษทฯช าระหนแกเจาหนทเปนหนเปนจ านวนเงน 78 ลานบาท โดยการผอนช าระ 60 งวดๆละ 1.30 ลานบาท ก าหนดผอนช าระเปนรายเดอนเรมช าระงวดแรกสนเดอนพฤศจกายน 2560 จนกวาจ าเลยจะช าระเสรจ


เมอวนท 28 สงหาคม 2560 เจาหนรายหนงไดยนฟองตอศาลแพงกรงเทพใตเรยกรองใหบรษทฯช าระหนทคางช าระอยเปนจ านวนเงนรวมทงสน 1.32 ลานเหรยญสหรฐ (หรอเทยบเทา 45.66 ลานบาท) โดยเปนเงนตนจ านวน 0.90 ลานเหรยญสหรฐ (หรอเทยบเทา 31.34 ลานบาท) พรอมทงดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอปของเงนตน เปนจ านวนเงน 0.41 ลานเหรยญสหรฐ (หรอเทยบเทา 14.31 ลานบาท)


257

เมอวนท 16 ตลาคม 2560 ศาลแพงกรงเทพใตมค าพพากษาตามยอม ใหบรษทฯ ช าระหนเจาหนเปนจ านวนเงน 46 ลานบาท โดยการผอนช าระ 60 งวดๆละ 0.76 ลานบาท ก าหนดผอนช าระเปนรายเดอนเรมช าระงวดแรกสนเดอนพฤศจกายน 2560 จนกวาจ าเลยจะช าระเสรจ


เมอวนท 13 กนยายน 2560 เจาหนรายหนงไดยนฟองตอศาลลมละลายกลางเรยกรองใหบรษทฯช าระหนทคางช าระอยเปนจ านวนเงนรวมทงสน 181.46 ลานบาท โดยเปนเงนตนจ านวน 117.55 ลานบาท พรอมดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอปของเงนตน จนถงวนฟองเปนจ านวนเงน 63.91 ลานบาท

เมอวนท 31 ตลาคม 2560 ศาลลมละลายกลางไดมค าพพากษาตามยอม ใหบรษทฯผอนช าระหนจ านวนเงน 121.81 ลานบาท เปนจ านวน 60 งวดๆละหนงเดอน งวดละ 2.03 ลานบาท เรมช าระงวดแรกสนเดอนพฤศจกายน 2560 จนกวาจะช าระเสรจ หากผดนดแมแตงวดใดงวดหนงถอวาผดนดทงหมด จ าเลยตองเสยดอกเบยผดนดในอตรารอยละ 7.5 ตอปของเงนตนทคางช าระนบตงแตวนทผดนด


เมอวนท 28 กนยายน 2560 เจาหนรายหนงไดยนฟองตอศาลแพงกรงเทพใตเรยกรองใหบรษทฯช าระหนทคางช าระหนเปนเงนตนจ านวน 77.50 ลานบาท พรอมทงดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอปของตนเงนนบตงแตวนฟองเปนตนไปจนกวาจะช าระเสรจ

เมอวนท 9 พฤศจกายน 2560 ศาล แพงกรงเทพใตมค าพพากษาใหบรษทฯช าระหนจ านวนเงน 77.50 ลานบาท เปนจ านวน 36 งวดๆละหนงเดอน งวดละ 2.15 ลานบาท เรมช าระงวดแรกสนเดอนธนวาคม 2560 จนกวาจะช าระเสรจ


เมอวนท 3 พฤศจกายน 2560 เจาหนรายหนงไดยนฟองตอศาลแพงกรงเทพใตเรยกรองใหบรษทฯช าระหนทคางช าระอยเปนจ านวนเงนรวมทงสน 988.06 ลานบาท โดยเปนเงนตนจ านวน 868.51 ลานบาท พรอมดอกเบยในอตรารอยละ 8.0 ตอปของเงนตน นบตงแตวนทผดนด จนถงวนฟองจ านวนเงน 119.55 ลานบาท ซงอยระหวางการพจารณาของศาลแพงกรงเทพใต

ตอมาในวนท 5 กมภาพนธ 2561 ศาลมค าสงใหงดการพจารณาคดและนดพรอมคความเพอฟงผลของคดฟนฟกจการของบรษท


258


ควำมคบหนำของคดขอ ำทกบเจำหนหลำยรำย

เจาหนจ านวน 6 รายไดยนฟองจ เจ สตล ตอศาลในฐานความผดเกยวกบการไมปฏบตตามแผนฟนฟกจการ ปจจบนอยระหวางการพจารณาของศาล จ านวน 5 ราย ทนทรพยฟองจ านวนเงนรวมทงสน 7 ลานบาท พรอมดวยดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอป นบแตวนทยนฟองเปนตนไปจนกวาจ เจ สตล จะช าระเสรจ สวนเจาหนจ านวน 1 ราย ทนทรพยฟองจ านวนทงสน 2 ลานบาท ไดขอยตโดยท าสญญาประนประนอมยอมความในชนศาล

ศาลแรงงานภาค 2

อดตพนกงานของ จ เจ สตล ทานหนงไดยนฟอง จ เจ สตล เปนคดตอศาลแรงงานกลางในเรองการเลกจาง และเรยกรองให จ เจ สตล จายช าระเงน รวมทงดอกเบยในอตรารอยละ 7.5 ตอป นบแตวนทยนฟอง ตอมาเมอวนท 12 กรกฎาคม 2560 จ เจ สตล ไดรบค าพพากษา ปรากฏวาศาลฎกา ไดมค าพพากษายกฟอง และ จ เจ สตล ไมตองจายคาชดเชย

47 หนสนทอำจเกดข น


ตามทบโอไอไดเคยมมตเมอวนท 9 ตลาคม 2558 แจงให จ เจ สตล ช าระภาษอากรวตถดบคงเหลอตามสภาพของราคาและอตราภาษอากรทอย ณ วนน าเขาจากเหตการณในป 2541 และตอมาในเดอนพฤศจกายน 2559 จ เจ สตล ไดท าหนงสอแจง ขอเขารวมโครงการตรวจสอบการเสยภาษอากรใหผประกอบการ และเพอยตประเดนหนสนทอาจเกดขนดงกลาว เมอวนท 16 มกราคม 2560 จ เจ สตล จงท าหนงสอขอช าระอากร ภาษมลคาเพม และเบยปรบจ านวน 132 ลานบาท ไปยงกรมศลกากร ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 จ เจ สตล บนทกประมาณการหนสนคาอากรและเบยปรบดงกลาวไวในงบการเงนแลวจ านวน 72 ลานบาท

ตอมาเมอวนท 27 กมภาพนธ 2560 กรมศลกากรไดออกใบสงเกบเงนคาอากรขาเขา คาอากรพเศษ คาภาษมลคาเพม และเงนเพมคาภาษมลคาเพม เปนจ านวนรวม 133 ลานบาท จ เจ สตล จงไดโอนประมาณการหนสนดงกลาวไปเปนหนสนภาษผอนช าระภายใตบญชเจาหนอนและคาใชจายคางจาย


259

โอ เอ ซ

เมอวนท 28 มถนายน 2559 โอเอซไดรบหนงสอเตอนใหน าเงนภาษอากรคางไปช าระจากกรมสรรพากร ซง โอเอซ ไดท าหนงสอขอผอนผนการช าระภาษอากรลงวนท 12 กรกฎาคม 2559 ยนตอสรรพากรพนทแลว

ตอมาเมอวนท 23 สงหาคม 2559 สรรพากรพนทไดมหนงสอแจงวาไมสามารถขยายระยะเวลาการช าระหนภาษอากรตามทขอได

48 เหตกำรณภำยหลงรอบระยะเวลำทรำยงำน

48.1 กำรยนขอฟนฟกจกำรของบรษท เมอวนท 5 กมภาพนธ 2561 ศาลลมละลายกลางนดไตสวนเรองขอใชวงเงนฉกเฉนโดยการกยมเงนจากกจการอนทเกยวของกน จ านวน 65 ลานเหรยญสหรฐฯ ซงศาลฯยงไมอนมต เนองจากมกจการทเกยวของกนรายหนงยนค ารองคดคาน และศาล ไดนดไตสวนเรองนอกครงในวนท 26 กมภาพนธ 2561

48.2 เจำหนอนและคำใชจำยคำงจำย เมอวนท 25 มกราคม 2561 ภายใตหนสนอนๆ จ เจ สตลไดจายช าระหนกบลกคาผใหการสนบสนนทคางช าระท งหมดแลว เปนจ านวนเงน 49.7 ลานบาท

48.3 เงนกยมจำกกจกำรทเกยวของกน ตงแตวนท 1 มกราคม 2561 จนถงวนทในรายงาน จ เจ สตลไดเบกใชวงเงนกวงทสาม ส าหรบ Tolling Standby Letter of Credit เพอการซอวตถดบ (Metallics Purchase Contract) รวมเปนจ านวน 9.9 ลานเหรยญสหรฐฯ และ ไดเบกใชวงเงนกวงทสอง ส าหรบวงเงนหมนเวยนปกต (Non-Tolling Standby Letter of Credit) เพอการซอวตถดบ (Metallics Purchase Contract) รวมเปนจ านวน 18.3 ลานเหรยญสหรฐฯ


260

49 กำรจดประเภทรำยกำรใหม

รายการบางรายการในงบแสดงฐานะการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการ ณ วนท 31 ธนวาคม 2559 ซงรวมอยในงบการเงนส าหรบป 2560 เพอวตถประสงคในการเปรยบเทยบไดมการจดประเภทรายการใหมเพอใหสอดคลองกบการน าเสนอในงบการเงนรวมและงบการเงนเฉพาะกจการส าหรบปสนสดวนท 31 ธนวาคม 2560

งบกำรเงนรวม กอนจด หลงจด ประเภทใหม จดประเภทใหม ประเภทใหม (บาท) งบก ำไรขำดทน ส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม 2559 คำใชจำย

- คาใชจายอน 270,856,264 (256,991,304) 13,864,960 - ตนทนทางการเงน 676,024,307 256,991,304 933,015,611

-

งบกำรเงนเฉำะกจกำร กอนจด หลงจด ประเภทใหม จดประเภทใหม ประเภทใหม (บาท) งบก ำไรขำดทน ส ำหรบปสนสดวนท 31 ธนวำคม 2559 คำใชจำย

- คาใชจายอน 271,602,889 (256,991,304) 14,611,585 - ตนทนทางการเงน 578,824,912 256,991,304 835,816,216

-

บริษัท จี สตีล จ ากัด (มหาชน) ·...

Documents