หนัอืชี้ ชวนี ส่ วนสรปุขอมู้ลสําคญั...

หน

บรษทยโอบ

การเขไดรบ

กองทนเป

นงสอช

ทหลกทรพบ (ประเทศ

ขารวมตอบการรบรอ

ปด ยไนเตด ฟ

ชชวนส

พยจดกาศไทย) จ

อตานการอง CAC

การ

กองท

ฟนด ลงค คอม

สวนสรป

รกองทน ากด

รทจรต :

สด

รลงทนใ

นรวมสาห

กองท

มเพลกซ รเทร

ผลงก

ปขอมล

คณก

กองทน

คณตอง

ดสวนของ

ผ

ในกองท

หรบผลงท

ทนรวมทม

รน หามขายผล

ก

งทนไมสามกองทนนลงดานเครกระทบต

ลสาคญ

กาลงจะลง

นรวมนเหม

งระวงอะไ

งประเภทท

ผลการดาเ

คาธรรม

ขอมลอ

ทนรวม

ทนทมใชร

มความเส

ลงทนรายยอย

องทนเปด

Un

มารถขายคงทนกระจกรดตและสภอการลงทน

กองทนรว

ญ

งทนอะไร

มาะกบใค

ไรเปนพเศ

ทรพยสน

เนนงาน

เนยม

อนๆ

ไมใช

ข

รายยอยห

สยงสงหรอ

ยไนเตด ฟ

ited Fund

คนหนวยลงกตวในผออภาพคลอง ดนดงกลาว ผ

วมทเนนลงท

ร ?

คร ?

ศษ ?

นทลงทน

การฝา

ขอมล ณ

หรอผมเง

อซบซอน

ฟนด ลงค คหามขา

d-Linked CNot for

งทนนในชวอก และตราดงน น หากผลงทนอาจ

กอ

ทนแบบมคว

กเงน

ณ วนท 31

งนลงทนส

น

คอมเพลกซายผลงทนร

Complex Retail Inv

U

วงเวลา 3 ปาสารทมควกมปจจยลบจสญเสยเง

จาน

องทนรวมตร

วามเสยงตาง

ตลาคม

สง

1

ซ รเทรน รายยอย

Return vestors

UFLINK

ปได และวามเสยงบทสงผลงนลงทนนวนมาก

ราสารหน

งประเทศ

2562


นโยบา

สวนท 1ฝากทงใและตราทรพยสสทธขอของมลค

สวนท 2กองทน WarrantGlobal Iออก รบประเทศฝ

ทงน กอPortfolio

กลยทธก

1. เหมาความสามาทกอ

2. ผลง กองท

1. ผลง

2. ผลง

อาน อย


ายการลงทน

1 เงนตน : ในประเทศแลาสารหนทอนสทธของกองกองทน ทงคาทรพยสนส

2 ผลตอบแเพอลงทนในt ทมการจาInvestors Seบรอง รบอาวฝรงเศส และ

องทนจะลงทo Managem

การบรหาร

าะสาหรบเงนมเสยง จากการถยอมรบคองทนอางองทนทคาดหว

นรวมน ไทนทเนนกา

ทนทตองกา

นหนงสอชชาลงทนหาก

กอง

ทาอยา

คณ


น

กองทนจะไดละตางประเทอกโดยบรษกองทน โดยมงน กองทนจสทธของกอง

แทนสวนเพมนสญญาซอขายผลตอบแทeries plc - Iล หรอคาประไดรบการจด

ทนในสญญาent)

กองทน : ม

นลงทนของการลงทนไดความเสยงจงได วงผลตอบแ

ไมเหมาะ ารไดรบผลต

ารไถถอนหน

ชวนฉบบเตมกไมเขาใจลก

งทนรวม

างไรหาก

กาลงจ


ดรบเงนตนคทศ ตวอยางเษทเอกชนทมเปาหมายใหจะนาเงนไปลงทน

ม : กองทนจขายลวงหนาทนอางองกบncome Funระกน โดยสถดอนดบความ

ซอขายลวงห

มกลยทธกา

งผลงทนทม ดในระดบปาากการลงท

แทนทสงกวา

กบใคร

ตอบแทนในจ

นวยลงทนเพ

ม หรอสอบถกษณะและค

มนเหม

กยงไมเข

จะลงทน


คนเตมจานวเชน ตวแลกเวไป รวมกนหเงนลงทนใลงทนในตาง

จะแบงเงนลงา (Derivativeบอตราผลตอd (Euro Claถาบนการเงนนาเชอถอใน

หนา (Deriva

รลงทนครงเ

มใชรายยอย านกลาง แลนในหลกทร

าเงนฝาก แล

จานวนเงนท

พอรบเงนใน

ถามผสนบสนความเสยงข

มาะกบใ

ขาใจนโย

นอะไร


นในรปเงนบเงนของธนาคนทงสนประมในสวนนเตบโงประเทศโดย

งทนไมเกนร es) ไดแก สญอบแทนของหass) ซงสญญนตางประเทนระดบทสามา

atives) เพ

เดยว (buy-

และ/หรอผ ละสามารถลงรพยทจายผ

ละยอมรบผ

ทแนนอน หร

นชวงเวลากอ

นนการขายแองกองทนร

ใคร ?

ยบาย แล

ร ?

บาทจากการลคารพาณชย มาณไมนอยโตเปนรอยลยเฉลยรอบป

รอยละ 11 ขญญาวอรแรนหนวยลงทนขญาวอรแรนท ศ ไดแก ธนารถลงทนได

พอเพมประสท

-and-hold)

ผมเงนลงทนงทนไดตลอลตอบแทนอ

ลตอบแทนท

รอรกษาเงน

อน 3 ป

และบรษทจรวมนดพอ

ละความ

ลงทนในตราเงนฝากในธยกวารอยละละ 100 ของมบญชไมนอย

ของมลคาทรพนท (Warranของกองทน P (Call Warraนาคาร Societ (Investmen

ทธภาพการล

นสง ทสามารอดอายของกอางองกบสน

ทอาจตากวา

ตนใหอยคร

จดการ

เสยงขอ

าสารหนและเธนาคารพาณะ 89 ของมลมลคาทรพยยกวารอยละ

พยสนสทธขnt) ประเภท CPIMCO Funant) ดงกลาวte Genernt grade)

ลงทน (Effici

รถยอมรบกองทน โดยนทรพยตาง

าหนได

รบ

องกองทน

2

เงนณชย ลคาสน80

ของCall nds วจะrale

ent

ยๆ

นน

กองทนเปด ยไนเตด ฟนด ลงค คอมเพลกซ รเทรน หามขายผลงทนรายยอย 3

คาเตอนทสาคญ

1. กองทนมการลงทนในสญญาซอขายลวงหนา ไดแก สญญา Call Warrant ทมการจายผลตอบแทนอางองกบราคาของหนวยลงทน ดงนน ผลตอบแทนจากการลงทนตามความเคลอนไหวของราคาสญญา Call Warrant อาจไมเทากบความเคลอนไหวของราคาปจจบน (spot price) ของหนวยลงทน

2. ในสวนการลงทนในตราสารหน/เงนฝากตางประเทศ กองทนจะลงทนในสญญาซอขายลวงหนา (Derivatives) โดยมวตถประสงคเพอปองกนความเสยง (Hedging) จากอตราแลกเปลยน (Foreign exchange rate risk) ทงจานวน อยางไรกด ในสวนของการลงทนในสญญา Call Warrant กองทนจะไมปองกนความเสยงจากอตราแลกเปลยน (Foreign exchange rate risk) ดงนน ผลงทนจงมความเสยงจากอตราแลกเปลยนในการลงทนในสวนดงกลาว

3. กองทนมการลงทนในสญญาซอขายลวงหนาเพอเพมประสทธภาพการบรหารงาน (Efficient Portfolio Management) ทาใหกองทนมความเสยงมากกวากองทนทลงทนในหลกทรพยอางองโดยตรงเนองจากใชเงนลงทนในจานวนทนอยกวา จงมกาไร/ขาดทนสงกวาการลงทนหลกทรพยอางองโดยตรง

4. กองทนนอาจมการลงทนในตราสาร non-investment grade / unrated ผลงทนอาจมความเสยงสงขนจากการไมไดรบชาระคนเงนตนและดอกเบย

5. กองทนรวมนลงทนกระจกตวในสหรฐอาหรบเอมเรตสและประเทศจน ผลงทนจงควรพจารณาการกระจายความเสยงของพอรตการลงทนโดยรวมของตนเองดวย

6. กองทนรวมมหลกเกณฑการจายผลตอบแทนแบบซบซอน ผลงทนควรศกษาใหเขาใจกอนการลงทน

7. ผลงทนไมสามารถขายคนหนวยลงทนในชวงเวลา 3 ปได ดงนน หากมปจจยลบทสงผลกระทบตอการลงทนดงกลาว ผลงทนอาจสญเสยเงนลงทนจานวนมาก

8. ในกรณทมแนวโนมวาจะมการขายคนหนวยลงทนเกนกวา 2 ใน 3 ของจานวนหนวยลงทนทจาหนายได แลวทงหมด บรษทจดการอาจใชดลยพนจในการเลกกองทนรวม และอาจยกเลกคาสงซอขายหนวยลงทนทไดรบไวแลวหรอหยดรบคาสงดงกลาวได

แผนภาพแสดงตาแหนงความเสยงของกองทนรวม

คณตองระวงอะไรเปนพเศษ?


ปจจยความเสยงทสาคญ

ความเสยงจากการผดนดชาระหนของผออกตราสาร (Credit risk)

ตา สง

ตา สง ความเสยงจากความผนผวนจากราคาหลกทรพย (Market risk) ตา สง

ตา สง

ความเสยงจากการเปลยนแปลงของอตราแลกเปลยน (Exchange rate risk)

ตา สง

ความเสยงจากการกระจกตวลงทนในผออกรายใดรายหนง (High issuer concentration risk)

ตา สง

หมายเหต : ขอมล ณ วนท 31 พฤษภาคม 2562

GOV/AAA AA,A BBB ตากวา BBB Unrated

AAA AA,A BBB ตากวา BBB Unrated

ตากวา 3 เดอน 3 เดอนถง 1 ป 1ป ถง 3ป 3 ป ถง 5 ป มากกวา 5 ป

< 5% 5 - 10% 10 – 15% 15 – 25% > 25%

ทงหมด / เกอบทงหมด บางสวน ดลยพนจ ไมปองกน

< 10% 10 - 20% 20 – 50% 50 – 80% > 80%

ความผนผวนของผลการดาเนนงาน (SD)

การปองกนความเสยง fx

Credit rating ตาม national credit rating

อายเฉลยของทรพยสน ทลงทน

Credit rating ตาม international credit rating

อนดบความนาเชอถอสวนใหญของกองทน

อนดบความนาเชอถอสวนใหญของกองทน

การกระจกตวลงทนในผออกตราสารรวม

ต

Gov bon

หม


ชอทรพ

ตราสาร

1. เงH

2. เง06

3. เงFA

4. เง06

5. ห 06

นาหนก

ตราสาร

0%

Unrated

ตากวา BBB

BBB

A

AA

nd / AAA

มายเหต : ขอ


พยสนและก

รหนตางปร

งนฝากประจHK FAGRBKงนฝากประจ6/07/2020งนฝากประจADCB003 0งนฝากประจ6/07/2020นก : EMIR6/07/2020

กการลงทน

รหนในประ

ฝเ

ก

สด

2.1

1% 2% 3

อมล ณ วนท


การลงทนส

ระเทศ

ทรพยส จา : AGRICK01 06/07/จา : Bank o0 จา : Abu Dh06/07/202จา : KOOKM0 RATES NBD0

นตามอนดบ

ะเทศ

เงนฝาก บตรเฝาก ตวสญญาเงน ตวแลกเงออกโดยสถาบการเงน 68.72

สนทรพยอ(รายการคาคางจาย) 13

สวนขอ

3.04%

15%

3% 4%

Gov

31 พฤษภา


สงสด 5 อน

สน ULTURAL 2020

of China FB

habi Comm0 MIN BANK

D PJSC ENB

บความนาเช

ตราสา Cred natio

เงนาใช นทบน2%

อนๆงรบ /

3.24%

องประ

0

Unrated

ตากวา BBB

BBB

A

AA

bond / AAA

คม 2562


นดบแรก

BK CHINA

BOC0048

mercial Ban

FCITNA01

BD07AX

ชอถอ

ารหนตางปdit rating nal rating

ะเภททร

0% 50% 1


Cred

nk

ประเทศ ตาม

g scale

หน

รพยสน

100% 150%

dit RatingA

A+

A+

AA-

A+

ตร C inter

นกบรษทเอกช18.04%

นทลงท

0%

Unrated

ตากวา BBB

BBB

A

AA

AAA

g %

ราสารหนตาCredit ratirnational

ชน

ทน

%

16.61%

20% 4

% ของ NAV

17.40

17.40

17.31

16.61

12.84

างประเทศing ตาม rating sca

ของ NAV

%

40% 60%

5

V

ale

64.95%

80%


หมายเห

- คาธรเดยว

คาธรรมเนคาธรรมเนคาธรรมเนคาธรรมเนคาธรรมเน

* ทงน บรษคนไมเทากน

** ยกเวนคา

คาธรรมเนยมเดยวกน (ถา

หมายเหต :

0.00

1.00

2.00

3.00

4.00

5.00

6.00

7.00

8.00

9.00

10.00

11.00

*ค ด


หต :

รรมเนยมตามกน (ถาม)

คาธรรมเ

รายกยมการขาย ยมการสบเปยมการรบซอยมการสบเปยมการโอนห

ษทจดการขอสนได

าธรรมเนยมก

มดงกลาว ขาาม) ไวแลว

ขอมล ณ วน

0.00

การจด

คาธรรมเนยดงนน คณ

คาธ

สงสดไม2.140


มรายการดงก

เนยมทเรย

การ

ลยนหนวยลงอคน ลยนหนวยลงหนวย

สงวนสทธในก

ารสบเปลยนห

างตนเปนอตร

นท 31 พฤษภ

000

ดการ ผด

ยมมผลกรณควรพจารณ

รรมเน

มเกน 00

คา


ลาวขางตน ไ

กเกบจากผ

งทนเขา

งทนออก

การคดคาธรร

หนวยลงทนเข

ราทรวมภาษม

าคม 2562

0.0321

ดแลผลประโยช

ระทบตอผลณาการเรย

นยม

สงสดไมเกน0.0803

าธรรมเนยม


ไดรวมภาษม

ผถอหนวยล

สง

อตรา 10 บ5

หรอเศษ

มเนยมดงกล

ขา แตตองเสย

มลคาเพม (ถา

0.0

ชน นายท

ลตอบแทนยกเกบคาธ

น สงสด0.4

มทเรยกเกบ


มลคาเพมหรอ

ลงทน (%

งสดไมเกน2.00 2.00 ไมม ไมม

บาทตอหนวย500 หนวย ษของ 500 ห

าวกบผสงซอ

ยคาธรรมเนย

าม) หรอภาษ

0000

ทะเบยน

นทคณจะไธรรมเนยมด

ดไมเกน4280

บจากกองท

อภาษธรกจเฉ

ของมลคา

ยลงทน

หนวย

อหรอผถอหนว

มการขายดวย

ษธรกจเฉพาะ

0.0000

คาใชจายอ

ไดรบ ดงกลาวกอ

ทนรวม

สงสดไมเก3.7717

ฉพาะ หรอภา

าหนวยลงท

เก

ยก

อตรา 10 บา500

หรอเศษข

วยลงทนแตล

ย

(ถาม) หรอภ

นๆ รวม

อนการลงท

สง1

น

าษอนใดทาน

ทน)*

กบจรง 1.00 กเวน** ไมม ไมม ทตอหนวยล0 หนวย ของ 500 หนว

ละกลมหรอแต

ภาษอนใดทาน

0.0321

มคาใชจาย

ทน *

งสดไมเกน10.7000

6

นอง

งทน วย

ตละ

นอง

1. ผ

ดชน

2. ก

3. ค

4. ป

* 5. ผ

หมา

หมา

คณส

ผลตอบ

ผลตอบ

ความผ

ความผ


ผลการดาเน

นชวด : ไมมจายสาห

กองทนนเคย

ความผนผวน

ประเภทกองท

*คณสามารถ

ผลการดาเ

ายเหต : ผล

เอกา

ายเหต : ขอม

สามารถดขอ

‐1%

0%

1%

2%

3%

บแทนกองทนรวม 0.

บแทนตวชวด

นผวนของกองทน 2.

นผวนของตวชวด

กองทน Y

*ผ


นนงานยอนห

ม เนองจากกอยผลตอบแทนหรบกองทนนโ

ยมผลขาดท

นของผลกา

ทนรวมเพอใ

ถดขอมลทเ

นนงานยอน

ลตอบแทนทม

อกสารการวดารดาเนนงาน

มล ณ วนท 3

มลทเปนปจจ

.62% 0.01%

N/A N/A

.82% 2.19%

N/A N/A

YTD 3 เดอน Per

ลการดาเน

ผลก


หลงตามปปฏ

องทนไมสามานของสญญาซโดยเฉพาะ

ทนสงสดในช

ารดาเนนงาน

ใชเปรยบเท

เปนปจจบนไ

นหลงแบบ

มอายมากกวา

ดผลการดาเนนของกองทน

31 พฤษภาคม

จบนไดท : h

2.78%

2561

N/A 0.48%

N/A N/A

N/A 2.90%

N/A N/A

rcentile 6 เดอน P

นนงานในอ

ารดาเ


ฏทน

ารถวดผลการดซอขายลวงหน

ชวงเวลา 5 ป

น (standar

ยบผลการด

ไดท https:/

ปกหมด

าหรอเทากบ

นนงานของกอนรวมของสมา

ม 2562

https://www

N/A 2.90%

N/A N/A

N/A 4.97%

N/A N/A

Percentile 1 ป

อดต มไดเ

นนงาน


ดาเนนงานไดเนาประเภทสญ

ป (หรอต งแ

rd deviatio

ดาเนนงาน ณ

//www.uoba

1 ป จะแสดง

องทนรวมฉบบคมบรษทจด

w.uobam.co

N/A N/A

N/A N/A

N/A N/A

N/A N/A

Percentile 3 ป

เปนสงยนย

นในอด


เพราะอตราผลญญาวอรแรน

แตจดต งกอง

on) คอ 4.89

ณ จดขาย คอ

am.co.th/th

งเปนผลตอบ

บน ไดจดทาการลงทน

.th/th/mutu

N/A N/A

N/A N/A

N/A N/A

N/A N/A

Percentile 5 ป

ยนถงผลก

ดต

ลตอบแทนขอท ซงเปนลก

งทน) : -2.8

9% ตอป

อ Miscellan

h/mutual-fu

บแทนตอป

าขนตามมาตร

ual-fund/005

-0.19%

2560

N/A N/A

N/A N/A

N/A N/A

N/A N/A

Percentile 10 ป

ารดาเนนง

องกองทนขนอษณะเฉพาะเ

8352%

neous

nd/00518/U

รฐานการวดแ

518/UFLINK

%

A N/A

A N/A

A N/A

A N/A

Percentileต งก

ป

งานในอนา

อยกบเงอนไขจาะจงทสราง

UFLINK

และนาเสนอผ

K

1.66%

N/A

4.89%

N/A

งแตจดต งกองทน

าคต *

7

การงขน

ผล

นโ

ผด

วน

อา

กา

ราย


ยบายการจา

ดแลผลประโย

ทจดทะเบยน

ยโครงการ

รซอและขาย

ยชอผจดการ


ยปนผล

ยชน

น

ยคนหนวยลง

รกองทน

ขอ


ไม

ธน

29

ปรทร

ทน วน

มล

มล

วน

มล

ยอ

ระทรลงกอจดโค

น

น

น

น

น

น

*

มลอนๆ


มจาย

นาคารกสกรไ

9 มถนายน 2

ระมาณ 3 ป แตรพยสนเปนกอ

นทาการซอ

ลคาขนตาขอ


นทาการขาย


อดคงเหลอข

ะยะเวลาการรรพยสนสทธ งทน โดยมใหองทนตางประดการกองทนครงการ

สามารถตรwww.uoba

นางสาววรรณ

นายกตตพงษ

นายวจกขณ

นายกาย

นายฐตรฐ

นางสาวสรอน

ปฎบตหนาทเพมเตม

ๆ


ไทย จากด (ม

2560

ตไมตากวา 2 องทนรวม

: วนท 20-27

องการซอครง

องการสงซอค

ย : บรษทจดกสนสดอาใหแกผ ลงทนอ

องการขายคน

นตา

รบเงนคาขามลคาหนวยหนบรวมวนหะเทศทมลกษนรวมไดระบเ

วจสอบมลคาam.co.th

ชอ-นาม

ณจนทร อ

ษ ก

ณ

ศ

ร

นงค ป

ทเปนผจดกา


มหาชน)

ป 11 เดอน แ

7 มถนายน 25

งแรก :

ครงถดไป :

การจะดาเนนการายโครงการ โดยถอหนวยลงทตโนมต

น : ไมกา

: ไมก

ยคน : ภายลงทน และราหยดทาการในษณะในทานองเกยวกบวนห

าทรพยสนรา

สกล

องถาวร*

กงวานเกยรตช

ณ เชยงใหม

ศรพรรณพร

รตนสงห*

ปยสนตวงศ

ารกองทนแล

และไมเกน 3 ป

560 (ซอขายค

500,000 บา

ไมกาหนด

รรบซอคนหนวยย บรษทจดการนตามราคารบซ

าหนด

าหนด

ยใน 5 วนทาาคาหนวยลงนตางประเทศงเดยวกบธรกหยดทาการใน

ยวนและวนท

ชย*

ะผจดการลงท

ป 1 เดอน นบจ

ครงเดยว)

าท

ยลงทนอตโนมตรจะดาเนนการรบซอคน ณ วนท

การนบถดจาทนของวนทาศของผประกกจการจดการกนตางประเทศ

ทาการซอขาย

วนทเร มบร

29 มถน

29 มถน

16 กรก

24 เมษ

4 มถน

19 มถน

ทนในสญญา

จากวนจดทะเ

ต 2 วนทาการ กบซอคนโดยอตทรบซอคนหน

กวนทคานวณาการรบซอคกอบธรกจการกองทนรวมซศดงกลาวไว

ยหนวยลงทน

รหารกองทน

นายน 2560

นายน 2560

ฎาคม 2561

ษายน 2562

นายน 2562

นายน 2562

าซอขายลวงห

8

บยน

กอนวนตโนมตนวย

ณมลคานหนวยรจดการงบรษทแลวใน

นไดท

นน

หนา


ผสนบสนนการขายหรอรบซอคน ผสนบสนนการขายหรอรบซอคนทบรษทจดการแตงตงขน

อตราสวนหมนเวยนการลงทนของกองทนรวม (PTR)

0.00%

หมายเหต : ขอมล ณ วนท 31 พฤษภาคม 2562

ตดตอสอบถาม รบหนงสอ ชชวน รองเรยน

บรษทหลกทรพยจดการกองทน ยโอบ (ประเทศไทย) จากด ทอย : ชน 23A, 25 อาคารเอเซยเซนเตอร เลขท 173/27-30, 32-33 ถนนสาทรใต แขวงทงมหาเมฆ เขตสาทร กรงเทพมหานคร 10120

โทรศพท : 0-2786-2222 โทรสาร 0-2786-2377

Website : www.uobam.co.th

Email : [email protected]

ธรกรรมทอาจกอใหเกดความขดแยงทางผลประโยชน

กรณบรษทจดการมธรกรรมทอาจกอใหเกดความขดแยงทางผลประโยชน บรษทจดการจะเปดเผยขอมลธรกรรมดงกลาวใหผถอหนวยลงทนทราบผานทางเวปไซตของบรษทจดการ

คณสามารถตรวจสอบธรกรรมทอาจกอใหเกดความขดแยงทางผลประโยชนไดท www.uobam.co.th

การลงทนในหนวยลงทนไมใชการฝากเงน รวมทงไมไดอยภายใตความคมครองของสถาบนคมครองเงนฝาก จงมความเสยงจากการลงทนซงผลงทนอาจไมไดรบเงนลงทนคนเตมจานวน

ไดรบอนมตจดตงและอยภายใตการกากบดแลของสานกงาน ก.ล.ต

การพจารณารางหนงสอชชวนในการเสนอขายหนวยลงทนของกองทนรวมนมไดเปนการแสดงวาสานกงาน ก.ล.ต. ไดรบรองถงความถกตองของขอมลในหนงสอชชวนของกองทนรวม หรอไดประกนราคาหรอผลตอบแทนของหนวยลงทนทเสนอขายนน ทงน บรษทจดการกองทนรวมไดสอบทานขอมลในหนงสอชชวนสวนสรปขอมลสาคญ ณ วนท 31 ตลาคม 2562 แลวดวยความระมดระวงในฐานะผรบผดชอบในการดาเนนการของกองทนรวมและขอรบรองวาขอมลดงกลาวถกตอง ไมเปนเทจ และไมทาใหผอ นสาคญผด

PTR คอ อตราสวนหมนเวยนการลงทนของกองทนรวม (Portfolio turnover ratio : PTR) เพอใหผลงทนทราบถงปรมาณการซอขายทรพยสนของกองทน และสะทอนกลยทธการลงทนของผจดการกองทนไดดย งขน โดยคานวณจากมลคาทตากวาระหวางผลรวมของมลคาการซอทรพยสนกบผลรวมของมลคาการขายทรพยสนทกองทนรวมลงทนในรอบระยะเวลาผานมายอนหลง 1 ป หารดวยมลคาทรพยสนสทธเฉลยของกองทนรวมในรอบระยะเวลาเดยวกน *CAC หมายถง Thailand’s Private Sector Collective Action Coalition Against Corruption (โครงการแนวรวมปฏบตของภาคเอกชนไทยในการตอตานการทจรตของสมาคมสงเสรมสถาบนกรรมการบรษทไทย)


ลกษณะทสาคญของสญญาวอรแรนท (Call Warrant) ทอางองกบผลตอบแทนของ PIMCO Funds Global Investors Series plc - Income Fund (Euro Class)

ลกษณะผลตอบแทนของตราสาร - สญญาวอรแรนท (Call Warrant)จะอางองกบผลตอบแทนของหนวยลงทน

ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series plc - Income Fund

(Euro Class) โดยเมอผลตอบแทนของหนวยลงทนของกองทน PIMCO Funds

Global Investors Series plc - Income Fund (Euro Class)ปรบตวขน ราคา

ของสญญาวอรแรนท (Call Warrant) จะมแนวโนมทปรบขนตามดวย

- ไมจากดผลกาไร โดยมผลขาดทนสงสดจากการลงทน คอ คาใชสทธ

(premium) ของสญญาวอรแรนท(Call Warrant)

สกลเงน ดอลลารสหรฐฯ (USD)

อายตราสาร 3 ป

การจายผลตอบแทน

(payoff at expiry)

- จะพจารณาจายผลตอบแทนเพยงครงเดยว เมอครบอายโครงการ

- ผลตอบแทนจากการลงทนในสญญาวอรแรนท คอ ผลตอบแทนทปรบตว

สงขนตามมลคาหนวยลงทนของกองทน PIMCO Funds Global Investors

Series plc - Income Fund (Euro Class) โดยสามารถปรบตวสงขนแบบไม

จากด (ผลกาไรแบบไมจากด) อยางไรกด ในกรณทผลตอบแทนจากมลคา

หนวยลงทนของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series plc -

Income Fund (Euro Class) ปรบตวลดลงผลขาดทนในการลงทนในสญญา

วอรแรนทจะจากดทคาใชสทธ (premium) ของสญญาวอรแรนท

Participation rate (PR) 150%

ผออก ผรบรอง ผรบอาวล หรอผ

คาประกน ตราสาร

ธนาคาร Societe Generale (ประเทศฝรงเศส)

เง อนไขการจายผลตอบแทนและการคานวณสญญาวอรแรนท (Call Warrant)

โดย - PR = Participation Rate - Fund Final Level คอ มลคาทรพยสนสทธ (NAV) ของกองทน PIMCO Funds Global Investors

Series Plc. – Income Fund ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง Call Warrant - Fund Initial Level คอ มลคาทรพยสนสทธ (NAV) ของกองทน PIMCO Funds Global Investors

Series Plc. – Income Fund ณ วนเขาทาสญญา Call Warrant

ในกรณทเกดเหตการณใดๆ ซงอาจมผลกระทบตอการคานวณผลตอบแทนจากการลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant) การคานวณผลตอบแทนดงกลาวจะเปนไปตามขอตกลงทระบไวในสญญาวอรแรนท

PR x PIMCO GIS Income Fund return

โดย return = (Fund Final Level / Fund Initial Level) – 100%


(Call Warrant) ทกองทนลงทน ซงบรษทจดการจะแจงเงอนไขดงกลาวใหแกผถอหนวยลงทนทราบภายใน 15 วน นบตงแตวนทเกดเหตการณนนๆ ขน สตรการคานวนผลตอบแทน 1) การจายคนเงนจากการลงทน ณ วนครบอายโครงการ (กอนหกคาใชจาย) = เงนตน + ผลตอบแทน จากการลงทนในตราสารหน และ/หรอเงนฝาก + ผลตอบแทนจากการลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant)

2) ผลตอบแทนจากการลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant) กองทนจะลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant) เปนมลคาประมาณไมเกนรอยละ 11 ของมลคาทจาหนายไดครงแรกของกองทนรวม และจายผลตอบแทนครงเดยวตอนสนอายโครงการ โดยผลตอบแทนจากการลงทนจะอางองกบอตราผลตอบแทนของหนวยลงทนของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund (Euro Class)

ตวอยางแสดงการจายคนเงนจากการลงทน ณ วนครบอายโครงการ สมมตใหเงนลงทนทงหมด 34,500,000 บาท สามารถแบงออกเปน 2 สวน ดงน

สวนท 1 : ประมาณ 30,705,000 บาท (รอยละ 89) ลงทนในตราสารหน และ/หรอเงนฝากและ/หรอตราสารทางการเงนทเสนอขายในตางประเทศและ/หรอในประเทศโดยมเปาหมายเพอใหสวนน เตบโตเปน 34,500,000 บาท

ประมาณการผลตอบแทนของเงนตน

ตราสารทลงทน Rating

(Moody’s / S&P / Fitch)

ประมาณการ ผลตอบแทน

ณ วนครบอายกองทน(ประมาณ 3 ป) (THB)

สดสวนการลงทน

โดยประมาณ ณ วนจดทะเบยน

ประมาณการ การไดรบเงนตน + ผลตอบแทนณ วนครบอายโครงการ

ตราสารหน Abu Dhabi Commercial

Bank (UAE) A1/A/A+

1.26% (หรอ 0.42% ตอป ตอสดสวนการลงทน)

15.00% 16.26%

ตราสารหน Emirates NBD Bank (UAE) A3/NR/A+


15.00% 16.87%

ตราสารหน Mashreq Bank (UAE) Baa2/BBB+/A

2.22 (หรอ 0.74% ตอป ตอสดสวนการลงทน)

14.00% 16.22%

ตราสารหน National Bank of Abu Dhabi

(UAE) Aa3/AA-/AAA


15.00% 16.61%

ตราสารหน CCB HK (EUR) (China) A1//A/A


15.00% 16.85%

ตราสารหน BOC HK (China) A1/A/A


15.00% 17.19%

รวม 11.00%

(หรอ 3.67% ตอป ตอสดสวนการลงทน)

89.00% 100.00%


- บรษทขอสงวนสทธในการเปลยนแปลงทรพยสนทลงทนหรอสดสวนการลงทนไดเฉพาะเมอมความจาเปนและสมควรเพอรกษาผลประโยชนของผลงทนเปนสาคญ โดยการเปลยนแปลงนนตองไมทาใหความเสยงของทรพยสนทลงทนเปลยนแปลงไปอยางมนยสาคญ

- ตราสารทกองทนพจารณาลงทนไดผานขนตอนการวเคราะหความเสยงดานความนาเชอถอของผออกตราสาร (Credit risk) แลว อยางไรกด อาจยงมความเสยงทเกดขนจากการเปลยนแปลงของเหตการณไมคาดคดทมนยสาคญตอนโยบายในการดาเนนงานของผออกตราสารหน (Event risk) อย

สวนท 2 : ประมาณ 3,795,000 บาท (รอยละ 11) ลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant) ซงมลคาตามขนาดของสญญาวอรแรนท USD 1,000,000 (34,500,000 บาท) สมมตให

1. วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant) คอ 3 ก.ค. 2560

2. Fund Initial Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant) คอ 100

3. อตราแลกเปลยน ณ วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant) คอ 34.50 บาท/ดอลลารสหรฐฯ

4. วนพจารณาสนทรพยอางอง สญญาวอรแรนท (Call Warrant) คอ วนท 3 ก.ค. 2563

5. อตราแลกเปลยน ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง สญญาวอรแรนท (Call Warrant) ในกรณคาเงนบาทแขงคา คอ 34.00 บาท/ดอลลารสหรฐฯ หรอ ในกรณทคาเงนบาทออนคา คอ 35.00 บาท/ดอลลารสหรฐฯ

6. Participation Rate (PR) = 150 %

กรณท 1 Fund Final Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง นอยกวา Fund Initial Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนเขาทาสญญา

Fund Final Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง สญญาวอรแรนท (Call Warrant) คอ 82

ผลตอบแทนจากการลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant)

= USD 1,000,000 x 150.00 % x Max (0%, (82/100) – 100%)

= USD 0 หรอ เทากบ 0 บาท

การจายคนเงนจากการลงทน ณ วนครบอายโครงการ (กอนหกคาใชจาย) = 34,500,000

ประเภทหลกทรพย/ทรพยสน สดสวนการลงทน (รอยละ)

เงนลงทน (บาท)

ผลตอบแทนทไดรบ+ เงนทลงทน (บาท)

สวนท 1 : ตราสารแหงหน และ/หรอเงนฝากและ/หรอตราสารทางการเงนในตางประเทศและ/หรอในประเทศ

89 30,705,000 34,500,000

สวนท 2 : สญญาวอรแรนท (Call Warrant) 11 3,795,000 0

รวมเงนตนและผลตอบแทนทงหมด ณ วนครบอายโครงการ 34,500,000


กรณท 2 Fund Final Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง สงกวา Fund Initial Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant) และเงนบาทแขงคา เทยบกบเงนดอลลารสหรฐฯณ วนพจารณาสนทรพยอางอง สญญาวอรแรนท (Call Warrant)

Fund Final Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund คอ 118 และ อตราแลกเปลยน คอ 34.00 บาท/ดอลลารสหรฐฯ

ผลตอบแทนจากการลงทนใน สญญาวอรแรนท (Call Warrant)

= USD 1,000,000 x 150.00% x Max (0%, (118/100) – 100%)

= USD 270,000 หรอ เทากบ 9,180,000 บาท (34.00 บาท/ดอลลารสหรฐฯ)

ตวอยางตารางแสดงผลตอบแทนของเงนลงทน จานวน 34,500,000 บาท แบงออกได ดงน

การจายคนเงนจากการลงทน ณวนครบอายโครงการ (กอนหกคาใชจาย) = 34,500,000 + 9,180,000 = 43,680,000 บาท

กรณท 3 Fund Final Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนพจารณาสนทรพยอางองสงกวา Fund Initial Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ณ วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant) และเงนบาทออนคาเทยบกบเงนดอลลารสหรฐฯ ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง สญญาวอรแรนท (Call Warrant) Fund Final Level ของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund คอ 118 และอตราแลกเปลยน คอ 35.00 บาท/ดอลลารสหรฐฯ = USD 1,000,000 x 150.00% x Max (0%, (118/100) – 100%) = USD 270,000 หรอ เทากบ 9,450,000 บาท (35.00 บาท/ดอลลารสหรฐฯ)



ผลตอบแทนทไดรบ + เงนทลงทน (บาท)


89 30,705,000 34,500,000

สวนท 2 : สญญาวอรแรนท (Call Warrant) 11 3,795,000 9,180,000

รวมเงนตนและผลตอบแทนทงหมด ณ วนครบอายโครงการ

43,680,000


ตวอยางตารางแสดงผลตอบแทนของเงนลงทน จานวน 34,500,000 บาท แบงออกได ดงน

การจายคนเงนจากการลงทน ณวนครบอายโครงการ (กอนหกคาใชจาย) = 34,500,000 + 9,450,000 = 43,950,000 บาท สรปผลตอบแทนจากการลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant)

กรณท Fund Final Level ของกองทน PIMCO GIS FUND

ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง

ผลตอบแทนทกองทนจะไดรบจากการลงทนในสญญาวอรแรนท (Call Warrant)

1 Fund Final Level ตากวา Fund Initial Level ณ วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant)

0

2 Fund Final Level สงกวา Fund Initial Level ณ วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant) เงนบาทแขงคาเมอเทยบกบดอลลารสหรฐ

มลคาตามขนาดของสญญาวอรแรนท

(Call Warrant) x PR x [(Fund Final Level) / Fund Initial Level) – 100%] x อตราแลกเปลยน ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง

3 Fund Final Level สงกวา Fund Initial Level ณ วนเขาทาสญญาวอรแรนท (Call Warrant) เงนบาทออนคาเมอเทยบกบดอลลารสหรฐ

มลคาตามขนาดของสญญาวอรแรนท

(Call Warrant) x PR x [(Fund Final Level / Fund Initial Level) – 100%] x อตราแลกเปลยน ณ วนพจารณาสนทรพยอางอง

3) ขอมลสาคญเกยวกบหนวยลงทนของกองทน PIMCO Funds Global Investors Series Plc. – Income Fund ท สญญาวอรแรนท (Call Warrant) ใชอางอง

PIMCO Funds Global Investors Series plc – Income Fund - กองทนเปดทจดตงขนในประเทศไอรแลนด วตถประสงคของกองทนคอการทากาไรใหสงสดโดยสอดคลองกบการจดการลงทนทมประสทธภาพ กองทนจะใชกลยทธการลงทนหลายภาคสวนทวโลกบนหลกการของการกระจายการลงทนทหลากหลายของหลกทรพยตราสารหนทวโลก

ผถอหนวยลงทนสามารถเขาถงขอมลกองทน PIMCO GIS Income Fund เพอศกษาขอมลเพมเตมไดท : https://www.pimco.com.sg/en-sg/investments/gis/income-fund/e-eur-hedged-acc



ผลตอบแทนทไดรบ + เงนทลงทน (บาท)


89 30,705,000 34,500,000

สวนท 2 : สญญาวอรแรนท (Call Warrant) 11 3,795,000 9,450,000

รวมเงนตนและผลตอบแทนทงหมด ณ วนครบอายโครงการ

43,950,000


ขอมลเกยวกบสนทรพยอางองของสญญาวอรแรนท (Call Warrant) ทอางองกบผลตอบแทนของ PIMCO Funds Global Investors Series plc - Income Fund (Euro Class)

ขอมล ณ วนท 31 พฤษภาคม 2562


คาอธบายเพมเตม ปจจยความเสยงทสาคญเพมเตม

1. ความเสยงทางการตลาด (Market Risk) เกดจากการเปลยนแปลงของอตราดอกเบยซงขนกบปจจยภายนอก เชน สภาวะเศรษฐกจการลงทน ปจจยทางการเมองทงในและตางประเทศ เปนตน โดยราคาตราสารหนจะเปลยนแปลงในทศทางตรงขามกบการเปลยนแปลงของอตราดอกเบย เชน หากอตราดอกเบยในตลาดเงนมแนวโนมปรบตวสงขน อตราดอกเบยของตราสารหนทออกใหมกจะสงขนดวย ดงนนราคาตราสารหนทออกมากอนหนาจะมการซอขายในระดบราคาทตาลง โดยกองทนรวมทมอายเฉลยของทรพยสนทลงทน (portfolio duration) สงจะมโอกาสเผชญกบการเปลยนแปลงของราคามากกวากองทนรวมทม portfolio duration ตากวา

2. ความเสยงทเก ยวของกบการลงทนในตราสารทมอตราผลตอบแทนสง (High Yield Instruments) กองทนอาจลงทนในพนธบตรหรอตราสารหนอนๆ ซงรวมถงแตไมจากดเพยง ตราสารหนและหรอเงนฝากในสถาบนการเงนทมอนดบความนาเชอถอตากวาอนดบทสามาถลงทนได (Non-Investment Grade) และทไมไดมการจดอนดบความนาเชอถอ (Unrated) ทมผลอตราตอบแทนสง ตราสารเหลานมกมไดมการซอขายอยในตลาดหลกทรพย และมกมการซอขายในศนยซอขายนอกจากตลาดหลกทรพยซงมความโปรงใสนอยกวา และมสวนตางระหวางราคาเสนอซอกบราคาเสนอขายทกวางกวา นอกจากน กองทนอาจลงทนในตราสารทผออกตราสารไมไดมหลกทรพยซอขายอยในตลาดหลกทรพยแหงใดๆ ซงทาใหการปองกนความเสยงทเกยวของกบการลงทนดงกลาวทาไดยากยงขน นอกจากน ผออกตราสารทมอตราผลตอบแทนสงมกมความเสยงทเกดจากความไมแนนอน เกยวกบสภาพธรกจ การเงนหรอเศรษฐกจ อนอาจทาใหผออกตราสารไมสามารถชาระดอกเบยและเงนตนไดตามกานหนด ซงสงกวาผออกตราสารทมผลตอบแทนตากวา เนองจากโดยทวไป ตราสารทมผลอตราตอบแทนสงมกจะมความผนผวนสงกวา และอาจเปนตราสารดอยสทธกวาตราสารหรอภาระผกพนอนๆ ทมอยของผออกตราสารซงอาจไดรบการคาประกนจากทรพยสนทงหมดหรอเกอบทงหมดของผออกตราสาร นอกจากน ผออกตราสารดงกลาวอาจไมไดใหคารบรองทางการเงน (financial covenants) ใดๆ หรออยภายใตขอจากดเกยวกบการกอหนเพมใดๆ ซงสงผลใหความเสยงจากการลงทนในตราสารดงกลาวของกองทนสงขน มลคาตลาดของตราสารทไดรบการจดอนดบความนาเชอถอตากวาอนดบทสามารถลงทนได (Non-Investment Grade) หรอ ไมไดรบการจดอนดบความนาเชอถอ (Unrated) เหลานมแนวโนมทจะสะทอนถงพฒนาการของธรกจมากกวาตราสารทไดรบการจดอนดบความนาเชอถออยในอนดบทสามารถลงทนได ซงจะตอบสนองกบความผนผวนของระดบอตราดอกเบยในตลาดโดยทวไปเปนหลก และมแนวโนมทจะมความออนไหวกบสภาวะเศรษฐกจ มากกวาตราสารทจะไดรบการจดอนดบความนาเชอถออยในอนดบทสามารถลงทนได บรษททออกตราสารเหลานมกจะมหนสง (highly leveraged) และอาจจะไมมวธการจดหาเงนทนในรปแบบอน ดงนน จงมความเปนไปไดทการถดถอยของภาวะเศรษฐกจครงใหญอาจมผลกระทบตอตลาดสาหรบตราสารประเภทนอยางรายแรง และอาจมผลกระทบในทางลบตอมลคาของตราสารประเภทน นอกจากน มความเปนไปได ทภาวะเศรษฐกจตกตาอาจมผลกระทบอยางรายแรงตอความสามารถของผออกตราสารทจะชาระคนเงนตนและดอกเบย ทาใหมความเสยงจากการผดนดของตราสารดงกลาวมากขน

3. ความเสยงจากการทาสญญาซอขายลวงหนา (Derivatives) สญญาซอขายลวงหนาบางประเภทอาจมการขนลงผนผวน (volatile) มากกวาหลกทรพยพนฐาน ดงนนหากกองทนมการลงทนในหลกทรพยดงกลาวยอมทาใหสนทรพยมความผนผวนมากกวาการลงทนในหลกทรพยพนฐาน (Underlying Security)

4. ความเสยงของประเทศทลงทน (Country Risk) ความเสยงทเกดจากการเปลยนแปลงภายในประเทศทกองทนเขาไปลงทน เชน การเปลยนแปลงผบรหาร, การเปลยนแปลงนโยบายทางดานเศรษฐกจ หรอสาเหตอนๆ จนทาใหไมสามารถชาระคาขายคนหนวยลงทนไดตรงตามระยะเวลาทกาหนด


5. ความเสยงจากการเปลยนแปลงของอตราแลกเปลยน (Currency Risk) หมายถง การเปลยนแปลง ของอตราแลกเปลยนมผลกระทบตอมลคาของหนวยลงทน เชน กองทนรวมลงทนดวยสกลเงนดอลลาร ในชวงทเงนบาทออน แตขายทากาไรในชวงทบาทแขง กองทนรวมจะไดเงนบาทกลบมานอยลง ในทางกลบกนหากกองทนรวมลงทนในชวงทบาทแขงและขายทากาไรในชวงทบาทออน กอาจไดผลตอบแทนมากขนกวาเดมดวยเชนกน ดงนน การปองกนความเสยงจากอตราแลกเปลยนจงเปนเครองมอสาคญในการบรหารความเสยงจากดงกลาว ซงทาไดดงตอไปน

- อาจปองกนความเสยงตามดลยพนจของผจดการกองทนรวม : ผลงทนอาจมความเสยงจากอตราแลกเปลยน เนองจากการปองกนความเสยงขนอยกบดลยพนจของผจดการกองทนรวมในการพจารณาวาจะปองกนความเสยงหรอไม

6. ความเสยงของการนาเงนออกจากประเทศทลงทน (Repatriation Risk) คอ ความเสยงทเกดจากการเปลยนแปลงนโยบายหรอขอกฎหมาย

7. ความเสยงจากการผดนดชาระหนของผออกตราสาร (Credit Risk) หมายถง การพจารณาจากอนดบความนาเชอถอของตราสารทลงทน (credit rating) ซงเปนขอมลบอกระดบความสามารถในการชาระหน โดยพจารณาจากผลการดาเนนงานทผานมาและฐานะการเงนของผออกตราสาร credit rating ของหนกระยะยาวมความหมายโดยยอ ดงตอไปน ระดบการลงทน TRIS Fitch Moody's S&P คาอธบาย

ระดบทนาลงทน

AAA AAA(tha) Aaa AAA อนดบเครดตสงทสด มความเสยงตาทสดทจะไมสามารถชาระหนไดตามกาหนด

AA AA(tha) Aa AA อนดบเครดตรองลงมาและถอวา มความเสยงตามากทจะไมสามารถชาระหนไดตามกาหนด

A A(tha) A A ความเสยงตาทจะไมสามารถชาระหนไดตามกาหนด

BBB BBB(tha) Baa BBB ความเสยงปานกลางทจะไมสามารถชาระหนได ตามกาหนด

ระดบทตากวานาลงทน ตากวา BBB

ตากวา BBB(tha)

ตากวา Baaตากวา BBB

ความเสยงสง ทจะไมสามารถชาระหนไดตามกาหนด

หนัอืชี้ ชวนี ส่ วนสรปุขอมู้ลสําคญั...

Documents