açılı raporu - halkyatirim.com.tr · bist 100 msci goÜ endeksi usdtry küresel piyasalar...
TRANSCRIPT
ABD’de fiyatlamalar: Güçlü gelen bilançolar ve beklentinin üzerinde gelen büyüme verisi ile günü artıda kapattı
MSCI GOÜ Endeksi USDTRY
Haftanın son işlem gününde ABD piyasaları, hem beklentiden güçlü gelen
Alphabet ve Intel bilançoları hem de beklentileri aşan büyüme verisinin etkisiyle
alıcılı seyir izledi. Bu doğrultuda, S&P 500 endeksi %0,70 yükselişle 3.025,86
puandan günü tamamladı. Dow Jones endeksi %0,19 değer artışı ile 27.192,45
puana yükselirken, Nasdaq endeksi %1,1 artışla 8.330,21seviyesinden
kapattı. Haftalık bazda S&P 500 ve Nasdaq endeksleri sırasıyla %1,7 ve %2,3
değer kazançları kaydetti.
Alphabet hissesi, hem beklentiden güçlü gelen bilançosu hem de 25 milyar
dolarlık hisse geri alım program açıklamasının etkisiyle %9,6 yükseldi. Twitter
hisseleri de beklentiden güçlü finansallarıyla %8 artış gösterdi. Aynı şekilde
Starbucks ve McDonald’s hisselerindeki yükselişler de kazançların artmasında
etkili oldu. Starbucks’ın satış gelirlerindeki yüksek artış hissenin %8,9
yükselmesinde etkili olurken, McDonald’s hisseleri promosyonların ABD’de
elde edilen satış gelirlerinin beklentiden yüksek gerçekleşmesinde etkili olması
sonucunda %0,5 artış kaydetti. Factset verilerine göre bu güne kadar S&P 500
şirketlerinin %40’ı 2Ç19 karlarını açıkladı. Bu şirketlerin %76,4’ünün net karları
beklentiden güçlü geldi.
ABD ekonomisi 2Ç19’da %2,1 seviyesinde beklentinin üzerinde büyüme
kaydetti. Tüketici harcamalarında görülen %4,3 artışın işletme yatırımlarınndaki
%5,5 düşüşü dengelemesi verideki görünümde etkili oldu.
Geçtiğimiz Cuma günü Avrupa piyasaları, önceki gün AMB faiz kararı
toplantısından gelen mesajların yarattığı satışların ardından tepki alımlarıyla
günü artıda kapattı. Bu doğrultuda, Stoxx 600 endeksi %0,40 artıda
kapanırken, CAC 40 endeksi günü %0,57 izledi. Dax endeksi de %0,47 değer
kazandı. Sektörler tarafında da tüm sektör hisselerinde alım görülürken,
telekom hisselerinde kazançların %2’yi aştığı takip edildi.
Sopra Steria Group hisseleri şirketin 2019 yılı organik gelir öngörüsünü yukarı
yönlü revize etmesi sonucunda %16 yükseliş kaydetti. Vodafone da, 10 Avrupa
pazarındaki mobil mast operasyonlarını potansiyel olarak borsaya kote
edilebilecek bir şirkete transfer etmeyi planladığını açıklamasının ardından
%10 artışla en çok yükselenler arasında yerini aldı. Perakende sektörü
hisseleri ise Kering’de yaşanan düşüşler öncülüğünde %1 değer kaybetti.
Kering hissesi Gucci’deki satışların beklentinin altında artış göstermesi
sebebiyle %8 geriledi.
Bu sabah Asya piyasaları, hem ticaret görüşmelerine ilişkin belirsizlikler hem
de Çin sanayi sektörü karlılığının Haziran ayında %3,1 gerilemesinin etkisiyle
satıcılı seyir izliyor. Nikkei %0,52 ekside seyrederken, Shangai endeksi %0,19
düşüş kaydetti. Hang Seng ise %1,47 ekside fiyatlanıyor. Bu arada ABD
vadelilerde de satıcılı seyir hakim.
Çin ÜFE’sindeki zayıf seyrin paralelinde sanayi sektörü karlılığındaki düşüş,
sanayi sektörünün ticaret savaşları sürecinden olumsuz etkilendiğini gösteriyor.
Küresel Piyasalar
Açılış Raporu 29.07.2019
Asya’da fiyatlamalar: Ticaret savaşları sürecine ilişkin belirsizlikle satıcılı seyrediyor
Çin verisi Asya piyasalarındaki
negatifliği güçlendiriyor
Vodafone hissesi %10 artışla en çok
yükselenler arasında
Avrupa’da fiyatlamalar: Tepki alımları öncülüğünde yükseldi
S&P 500 ve Nasdaq’da haftalık bazlı
kazançlar %2 civarında
Ticaret savaşları süreci Çin sanayi
sektörünü olumsuz etkiliyor
ABD’de bilanço sezonu devam
ediyor
Telekom hisselerinde yükseliş %2’nin
üzerinde
ABD ekonomisi beklentinin üzerinde
büyüdü
BIST 100
MSCI GOÜ Endeksi USDTRY
Küresel Piyasalar
Açılış Raporu 29.07.2019
Değişimler Kapanış Günlük değ. Haftalık değ. Aylık değ. Yıllık değ
S&P 500 3,025.9 0.74% 1.65% 8.73% 20.70%
Dow Jones 27,141.0 0.19% -0.05% 8.02% 17.68%
Nasdaq 7,929.9 1.10% 1.21% 9.88% 26.17%
S&P 500 Vadeli* 3,020.5 -0.13% 1.46% 8.65% 20.57%
Değişimler Kapanış Günlük değ. Haftalık değ. Aylık değ. Yıllık değ
Dax 12,419.9 0.47% 1.30% 4.92% 17.62%
FTSE 100 7,549.1 0.80% 0.54% 5.06% 12.10%
MSCI Europe 1,667.3 0.02% 0.02% 5.16% 12.61%
Değişimler Kapanış Günlük değ. Haftalık değ. Aylık değ. Yıllık değ
Shanghai Bileşik* 2,933.8 -0.36% 1.13% 0.66% 17.64%
Kospi 2,031.6 -1.68% -3.00% 0.41% -17.66%
Hong Kong* 27,963.4 -1.53% -1.75% 2.67% 8.19%
S&P BSE Sensex - Hindistan 37,814.8 -0.18% -1.36% -4.27% 4.82%
IDX Composite - Endonezya 6,286.2 -0.62% -2.64% 2.98% 1.48%
MSCI GOU Asya 526.6 -0.56% 0.09% 6.61% 8.91%
Değişimler Kapanış Günlük değ. Haftalık değ. Aylık değ. Yıllık değ
BIST 100 - Türkiye 102,837.2 0.78% 0.97% 17.95% 13.71%
MOEX - Rusya 2,715.7 0.54% 0.56% 2.82% 15.14%
WIG - Polonya 60,146.7 -0.17% -0.17% -1.24% 5.76%
S&P/BMV IPC - Meksika 40,673.8 -0.63% -0.63% -2.24% -5.09%
Merval - Arjantin 41,983.7 5.26% 5.26% 4.54% 23.60%
FTSE/JSE All - Güney Afrika 57,570.5 -0.16% -0.16% -1.16% 4.68%
Diğer Gelişmekte Olan Ülke Piyasaları
ABD Piyasaları
Avrupa Piyasaları
Asya Piyasaları ve Asya GOÜ Piyasaları
MSCI GOÜ Endeksi
USDTRY
Yurt içi Piyasalarda Fiyatlamalar
Geçtiğimiz Cuma gününe küresel piyasalardaki iyimser havanın etkisiyle güne
%0,22 yükselişle 102.272 puan seviyesinden başlayan endeks, gün içinde
alımların devam etmesiyle %0,78 yükselişle 102.837 puan seviyesinden
kapandı. Bankacılık endeksi %1,36 yükselirken, sanayi endeksi %0,40 yükseliş
kaydetti. Toplam işlem hacmi 6,6 milyar TL seviyesinde gerçekleşerek, son üç
aylık ortalama işlem hacminin üzerinde seyretmeye devam etti. Endekse
detaylı olarak bakıldığında, New York açılışının ardından özellikle bankacılık
endeksine gelen satışların, endekste kazançları kısmen sınırladığını
görüyoruz.
Bugün özelinde, kritik ekonomik gelişmelerin yaşanacağı haftanın
başlangıcında endekste gelişmekte olan ülke piyasalarında görülen satıcılı
seyre karşın, TL’deki güçlenmenin de etkisiyle, güçlü görünümünü devam
edeceğini düşünüyoruz.
Bugün yurt içi ve dışında veri akışı sakin seyredecek.
TL'nin güçlü duruşu, endeksin de
yükselişini sürdürmesini sağlayabilir
Yurt İçi Piyasalar
Açılış Raporu 29.07.2019
Endeksler BIST 100 BIST Banka BIST Sınai
Kapanış 102,837.2 148,726.1 116,892.2
Günlük Değ. 0.78% 1.36% 0.40%
Haftalık Değ. 0.97% 1.42% 1.14%
Aylık Değ. 17.95% 32.26% 11.69%
Yıllık Değ. 12.67% 26.32% 11.46%
Hacim (milyar TL) 6.6 2.7 1.6
Günlük Değ. -29.22% -41.12% -14.01%
3 Aylık Ortalama Hacim
(milyar TL)6.0 2.4 1.8
Günlük Değ. - 3 Aylık
Ort.9.26% 14.29% -10.42%
New York Açılışı
Sonrası Değişim-0.15% -0.34% -0.07%
BIST Verileri
Değişimler 26/07/19 Günlük değ. Haftalık değ. Aylık değ. Yıllık değ
Türkiye 2 Yıllık 266.5 -1.45% -6.67% -16.6% 12.0%
Türkiye 5 Yıllık 347.8 -1.10% -5.20% -11.9% 12.1%
Türkiye 10 Yıllık 365.2 -1.05% -5.01% -11.7% -6.9%
Türkiye - Ülke Risk Primleri (CDS)
Türkiye Kapanışı Türkiye Açılışı Öncesi Değişim
$/TL 5.6534 5.6639 0.19%
€/$ 1.1116 1.1130 0.13%
$/¥ 108.69 108.59 -0.09%
Altın 1,419.1 1,419.3 0.02%
Brent Petrol 63.13 63.49 0.57%
Dow Jones * 27,138.6 27,192.5 0.20%
S&P* 3,017.0 3,025.9 0.30%
Nasdaq* 7,990.9 8,017.0 0.33%
*Türkiye Açılışı Öncesi için belirtilen rakamlar, bir önceki günün kapanış verileridir.
Türkiye Kapanışının Ardından Dünya Piyasaları
Bugün veri takvimi sakin
Endekste güçlü görünüm devam
edebilir
Tahvil Piyasasında Fiyatlamalar
Yurt İçi Piyasalar
Açılış Raporu 29.07.2019
TL cinsi tahvil faizleri haftalık bazda sert
geriledi
Haftanın son işlem gününde TL cinsi varlıklarda pozitif seyir izlendi.
Tahvil piyasasında toplam işlem hacmi 2,2 milyar TL civarında
olurken, verim eğrisi tüm vadelerde geriledi. Bu çerçevede 2 yıllık
gösterge tahvil bileşik faizi günlük bazda 90 baz puan gerileyerek
%16,35 ile yıl içinde en düşük seviyesini görürken, haftalık bazda
133 baz puan gerilemiş oldu. 10 yıllık gösterge tahvil bileşik faizi ise
günlük bazda 49 baz puan gerileyerek %15,47 seviyesinden günü
tamamladı. TL likidite tarafında ise TCMB toplam fonlama tutarı 73,8
milyar TL olurken, ağırlıklı ortalama fonlama oranı ise faiz indirimi
sonrası %21,47 seviyesine geriledi.
Haftalık bazda en çok getiri sağlayan
yatırım aracı 10 yıl vadeli gösterge tahvil
oldu
GOÜ para birimleri Türk Lirası karşısında
değer yitirdi
Gelişmekte olan ülke para birimlerinin Türk Lirası karşısındaki
haftalık değişimlerine bakıldığında TL’deki yükseliş dikkat çekti.
10 yıl vadeli gösterge tahvil faizi geçtiğimiz hafta % 3,18 getiri ile
yatırımcısına en çok kazandıran yatırım aracı oldu.
ABD Yüksek Mahkemesi, ABD Başkanı Trump'ın Meksika sınırına
örülmesini istediği duvar için Pentagon’un bütçesinden 2,5 milyar dolar
kullanmasına onay verdi.
Beyaz Saray Ekonomi Danışmanı Kudlow, Çin ve ABD'nin gelecek
haftaki ticaret görüşmelerinden büyük bir anlaşma çıkmayacağınu
söyledi. CNBC'ye konuşan Kudlow tarafların müzakerelere Mayıs'ta
kaldıkları yerden devam edeceklerini umduğunu belirtirken, her iki tarafın
da temel yapısal konulara değinmesi gerektiğini sözlerine ekledi. ABD'li
delegelerin Pazartesi günü Çinli yetkililerle görüşmesi bekleniyor. Bu,
ABD Başkanı Trump ve Çin Devlet Başkanı Jinping'in geçen ay G20
zirvesinde müzakerelerin başlama kararı almasının ardından
gerçekleşecek ilk görüşme olacak. Kudlow ayrıca, ABD dolarının dünya
para birimi olduğunu ve ABD Başkanı Donald Trump'ın ABD para
biriminin böyle kalmasını istediğini söyledi.
ABD Başkanı Trump ve Çin Devlet Başkanı Xi ’in Haziran ayı sonunda
Osaka’da uzlaştıkları ateşkesin ardından gerçekleşecek görüşmelerin
Salı günü başlaması ve iki gün sürmesi planlanıyor. Ateşkese rağmen
taraflar arasındaki gerilim devam ediyor ve son günlerde taraflardan
gelen karışık sinyaller uzalaşma sinyali olarak algılanmıyor.
İngiltere Başbakanlık ofisi “10 Numara”dan yapılan yazılı açıklamada
Johnson ile Trump’ın dün akşam telefonda görüştüğü bildirildi. Trump’ın
Johnson’ı başbakanlık görevini üstlenmesinden ötürü tebrik ettiği
belirtilen açıklamaya göre Brexit ve Hürmüz Boğazı'ndaki gerilim
konularını ele aldı.
Açılış Raporu 29.07.2019
Haber Spotu
ABD Yüksek Mahkemesi'nden Trump'ın
"duvarına" fon onayı
Johnson ile Trump telefonda görüştü
Kudlow: Çin'le büyük bir anlaşma beklemem
Ticaret müzakereleri bu hafta tekrar başlıyor
Açılış Raporu 29.07.2019
AMB Profesyonel Tahminciler Anketi katılımcılarının, 3Ç19 verilerine
dayanarak yaptıkları tahminlere göre, yıllık harmonize enflasyon %1,4’ten
%1,3’e revize edildi. 2020 ve 2021 yılları içinse sırasıyla %1,4 ve %1,5
olarak açıklandı. Ankette ortalama uzun vadeli enflasyon tahminleri ise
0,1 puanlık düşerek %1,7 oldu. Büyüme tahminleri 2019, 2020 ve 2021
yılları için sırasıyla %1,2, %1,3 ve %1,4 oldu. Bu çeyrekte, geçen
çeyreğe göre 2019 ve 2021 büyüme tahmininde değişim olmazken,
gelecek yılın tahmininde 0,1 puanlık aşağı yönlü revize görüldü. Ortalama
uzun vadeli büyüme tahmini ise değişmeyerek %1,4’te kaldı. Ortalama
işsizlik oranı tahminleri ise ve 2019, 2020 ve 2021 yılları için 0,2 puan
aşağı yönlü revize edilerek, sırasıyla %7,6, %7,4 ve %7,3 oldu. Uzun
vadeli işsizlik tahmini ise aşağı yönlü revize edilerek %7,3 olarak
açıklandı.
Rusya Merkez Bankası, enflasyonun hız kesmesi ve gelişmiş
piyasalardaki güvercin dönüşün parasal genişleme için daha fazla alan
yaratması sonrasında bu yıl ikinci kez faiz indirimine gitti. Banka politika
faizini 25 baz puan azaltarak %7,25 ile bir yılın en düşük seviyesine çekti.
Makro Spotu
Rusya MB faiz indirimine gitti
AMB anketinde enflasyon ve işsizlik
beklentileri revize edildi
Açılış Raporu 29.07.2019
Ereğli Demir Çelik (EREGL, Nötr): İngiltere merkezli
Sky News'de yayınlanan haberde, British Steel
şirketinin satın alınmasına yönelik teklifte bulunduğu
iddia edilmişti. Erdemir, bu iddianın gerçek dışı
olduğunu ve kurumun söz konusu şirketle herhangi bir
ilgisi olmadığını bildirdi.
Skor kart için tıklayınız.
Türk Telekom (TTKOM, Pozitif): 2Ç19’da Türk
Telekom’un konsolide satış gelirleri yıllık bazda %16,3
artarak 5,76 milyar TL seviyesinde gerçekleşti.
Konsolide satış gelirlerindeki artış genel olarak mobil
ve sabit genişbant segmentlerinin gelirlerinde devam
eden yükselişlere bağlı olarak gerçekleşti. Bu dönemde
FAVÖK, güçlü operasyonel performans ve UFRS 16
muhasebe standartlarının etkisiyle yıllık bazda %36,3
artışla 2,68 milyar TL seviyesine yükseldi. Bunun
sonucunda FAVÖK marjı da yıllık bazda 6,80 puan
artarak %46,55 olarak gerçekleşti. Net kar tarafında,
2Ç19’da TL’de görülen sınırlı değer kaybının etkisiyle
şirketin net finansal giderleri yıllık bazda %114 düşüşle
999 milyon TL seviyesinde gerçekleşti. Bu bağlamda
geçen yılın aynı döneminde 869 milyon TL net zarar
açıklayan şirket, bu dönemde güçlü operasyonel
performansın sağladığı desteğin de etkisiyle, 434
milyon TL net kar açıkladı. Beklentilerin üzerinde gelen
sonuçların hisse performansına etkisini pozitif olarak
değerlendiriyoruz.
Skor kart için tıklayınız.
Şirket Haberleri
Piyasa Çarpanları
Hisse Kodu EREGL F/K 4,9
Cari Fiyat (TL) 7,70 FD/FAVÖK 2,6
52H En Yüksek (TL) 10,51 FD/Satışlar 0,8
52H En Düşük (TL) 5,87 PD/DD 1,0
Piyasa Değeri (mn TL) 26.950,0 Relatif Performans
Piyasa Değeri (mn USD) 4.728,8 S1H -1,2%
Halka Açıklık Oranı (%) 48% S1A -8,2%
Endeks Payı (BIST100) 5,5% S3A -3,9%
Temettü Verimi 16,2% S1Y -24,6%
3A Hacim (mn TL) 136,1 YB 13,5%
Hisse Verileri
Skor Kart: Şirketler ile ilgili Skor Kart’lara buradan ulaşabilirsiniz. Hisse senedine ilişkin güncel piyasa verilerinin yanı sıra,
şirketin son 16 çeyreğine ilişkin önemli rasyo ve finansal verilerinin sunulduğu bir data setidir. Skor Kart ile bilanço dönemlerini
takip edebilir, şirket bilançoları dahil tüm finansal verilere ulaşabilir ve güvenli yatırımın avantajlarından faydalanabilirsiniz.
Piyasa Çarpanları
Hisse Kodu TTKOM F/K 176,7
Cari Fiyat (TL) 5,73 FD/FAVÖK 3,8
52H En Yüksek (TL) 5,78 FD/Satışlar 1,7
52H En Düşük (TL) 3,17 PD/DD 2,5
Piyasa Değeri (mn TL) 20.055,0 Relatif Performans
Piyasa Değeri (mn USD) 3.519,0 S1H 1,2%
Halka Açıklık Oranı (%) 13% S1A 5,5%
Endeks Payı (BIST100) 1,1% S3A 26,6%
Temettü Verimi 0,0% S1Y 9,2%
3A Hacim (mn TL) 116,2 YB 34,3%
Hisse Verileri
Bim (BIMAS, Nötr): 24.07.2019 tarihinde gerçekleşen
%100 bedelsiz semaye artırımı sonrasında, 18.11.2019
tarihinde ödenecek ikinci taksit kar payının pay başına
tutarının oluşan yeni sermaye yapısına göre
güncellenmesi gereği doğdu. Buna göre 18 Kasım
2019 tarihinde ödenecek ikinci nakit kar payı taksidine
ilişkin pay başına tutarın yeni sermaye yapısına göre
0,6 TL/pay (brüt) olarak güncellendiği bildirildi.
Skor kart için tıklayınız.
Piyasa Çarpanları
Hisse Kodu BIMAS F/K 23,0
Cari Fiyat (TL) 46,74 FD/FAVÖK 14,3
52H En Yüksek (TL) 47,64 FD/Satışlar 0,9
52H En Düşük (TL) 30,83 PD/DD 7,6
Piyasa Değeri (mn TL) 28.380,5 Relatif Performans
Piyasa Değeri (mn USD) 4.979,8 S1H 1,1%
Halka Açıklık Oranı (%) 60% S1A 15,1%
Endeks Payı (BIST100) 7,2% S3A 8,0%
Temettü Verimi 2,2% S1Y 28,5%
3A Hacim (mn TL) 87,9 YB -3,6%
Hisse Verileri
Açılış Raporu 29.07.2019
Anadolu Cam (ANACM, Pozitif): Anadolu Cam, yılın
ikinci çeyreğinde ortalama piyasa beklentisinin %29,
bizim beklentimizin %24 üzerinde yıllık bazda %6,3
düşüşle 155,2 mn TL net kar açıkladı (2Ç18’de 165,6
mn TL, 1Ç19’da 101,6 mn TL). Net kar ertelenmiş vergi
gelirinin etkisiyle beklentilerin üzerinde gerçekleşti.
Şirket 2Ç19’da finansman giderlerinde önemli bir
sıçrama kaydetmesine rağmen (2Ç18’de 32,6 mn TL
olan net finansman gideri 2Ç19’da 97,4 mn TL’ye
yükseldi), net karını yatırımlarından elde ettiği
ertelenmiş vergi geliri ile destekledi. 2Ç18’de 56,6 mn
TL seviyesinde gerçekleşen ertelenmiş vergi geliri, bu
çeyrekte 81,2 mn TL’ye yükseldi. Hem net kar hem de
operasyonel kar tarafında beklentinin üzerinde gelen
sonuçların hisse performansına etkisini ‘pozitif’ olarak
değerlendiriyoruz.
Skor kart için tıklayınız.
Şirket Haberleri
Skor Kart: Şirketler ile ilgili Skor Kart’lara buradan ulaşabilirsiniz. Hisse senedine ilişkin güncel piyasa verilerinin yanı sıra,
şirketin son 16 çeyreğine ilişkin önemli rasyo ve finansal verilerinin sunulduğu bir data setidir. Skor Kart ile bilanço dönemlerini
takip edebilir, şirket bilançoları dahil tüm finansal verilere ulaşabilir ve güvenli yatırımın avantajlarından faydalanabilirsiniz.
Soda Sanayi (SODA, Pozitif): Soda Sanayi ikinci
çeyrekte piyasa ortalama beklentisinin %20,
beklentimizin %22,6 üzerinde yıllık bazda %10 düşüşle
376,1 mn TL net kar açıkladı. Cam elyaf yatırımının
tamamlanmasına ilişkin kaydedilen 74 mn TL’lik vergi
teşviği nedeniyle net kar beklentimizin üzerinde
gerçekleşti. Bu tek seferlik geliri hariç tuttuğumuzda,
net karın 302,2 mn TL ile beklentimiz olan 306,7 mn TL
ile uyumlu gerçekleştiğini söyleyebiliriz. Geçen yıl ikinci
çeyrekte kaydedilen 90,4 mn TL’lik net finansman
gelirinin bu çeyrekte 6,8 mn TL’ye gerilemesine karşın,
yatırım faaliyetlerinden elde edilen 30,8 mn TL’lik gelir
ve cam elyaf yatırımının tamamlanmasına ilişkin
kaydedilen 74 mn TL’lik vergi teşviği net karı
destekleyen ana unsurlar olarak ön plana çıktı.
Beklentinin üzerinde gelen sonuçların hisse
performansına etkisini ‘pozitif’ olarak değerlendiriyoruz.
Skor kart için tıklayınız.
Piyasa Çarpanları
Hisse Kodu ANACM F/K 4,4
Cari Fiyat (TL) 2,83 FD/FAVÖK 5,4
52H En Yüksek (TL) 3,39 FD/Satışlar 1,3
52H En Düşük (TL) 2,35 PD/DD 0,8
Piyasa Değeri (mn TL) 2.122,5 Relatif Performans
Piyasa Değeri (mn USD) 372,4 S1H -2,4%
Halka Açıklık Oranı (%) 20% S1A -7,0%
Endeks Payı (BIST100) 0,2% S3A -12,8%
Temettü Verimi 3,6% S1Y -13,7%
3A Hacim (mn TL) 5,4 YB -2,3%
Hisse Verileri
Piyasa Çarpanları
Hisse Kodu SODA F/K 4,0
Cari Fiyat (TL) 6,30 FD/FAVÖK 5,9
52H En Yüksek (TL) 7,87 FD/Satışlar 1,6
52H En Düşük (TL) 5,36 PD/DD 1,2
Piyasa Değeri (mn TL) 6.300,0 Relatif Performans
Piyasa Değeri (mn USD) 1.105,4 S1H -3,1%
Halka Açıklık Oranı (%) 39% S1A -9,7%
Endeks Payı (BIST100) 1,0% S3A -18,3%
Temettü Verimi 4,7% S1Y -1,6%
3A Hacim (mn TL) 49,0 YB -19,6%
USDTRY
Hisse Senedi Piyasaları - BIST vs MSCI GOÜ Piyasa Göstergeleri
BIST100 - MSCI GOÜ Farkı
-45
-30
-15
0
15
30
07
/18
08/1
8
09/1
8
10/1
8
10
/18
11/1
8
12/1
8
12/1
8
01
/19
02/1
9
02/1
9
03/1
9
04
/19
04/1
9
05/1
9
06/1
9
07
/19
07/1
9
Fark Ortalama +2stdev +1stdev -1stdev -2stdev
-30
-25
-20
-15
-10
-5
0
5
10
07/1
8
08/1
8
09/1
8
10
/18
10/1
8
11
/18
12/1
8
12/1
8
01
/19
02/1
9
02
/19
03/1
9
04/1
9
04/1
9
05/1
9
06
/19
07/1
9
07/1
9
Fark Ortalama +2stdev +1stdev -1stdev -2stdev
XBANK - MSCI GOÜ Bankacılık Endeksi Farkı
-35
-25
-15
-5
5
07/1
8
08/1
8
09/1
8
10/1
8
10/1
8
11/1
8
12/1
8
12/1
8
01/1
9
02/1
9
02/1
9
03/1
9
04/1
9
04/1
9
05/1
9
06/1
9
07/1
9
07/1
9
Fark Ortalama +2stdev +1stdev -1stdev -2stdev
XUSIN - MSCI GOÜ Sanayi Endeksi Farkı
Açılış Raporu 29.07.2019
Son 3 Ay Son 1 Yıl
Kapanış
Minimum -22.3 -27.1
Maksimum -4.2 6.1
Ortalama -13.3 -8.2
Minimuma Uzaklık 16.4 21.2
Maksimuma Uzaklık -1.7 -12.0
Performans -2.3% -3.3%
BIST 100 - MSCI GOÜ Endeksi Farkı
(Normalize Edilmiş)
-5.9
Mevcut durumda, son üç aylık maksimum
çarpan seviyesine 1.7 puan yakınız.
Son 3 Ay Son 1 Yıl
Kapanış
Minimum -24.6 -35.4
Maksimum 6.9 8.0
Ortalama -10.2 -9.1
Minimuma Uzaklık 29.0 39.8
Maksimuma Uzaklık -2.5 -3.6
Performans -0.2% 2.0%
XBANK - MSCI GOÜ Bankacılık Endeksi Farkı
(Normalize Edilmiş)
4.4
Mevcut durumda, son üç aylık maksimum
çarpan seviyesine 2.5 puan yakınız.
Son 3 Ay Son 1 Yıl
Kapanış
Minimum -25.1 -25.1
Maksimum -11.5 0.0
Ortalama -19.5 -13.7
Minimuma Uzaklık 12.2 12.2
Maksimuma Uzaklık -1.4 -12.9
Performans -2.5% -3.8%
XUSIN - MSCI GOÜ Sanayi Endeksi Farkı
(Normalize Edilmiş)
-12.9
Mevcut durumda, son üç aylık maksimum
çarpan seviyesine 1.4 puan yakınız.
USDTRY
5.5
6.5
7.5
8.5
9.5
10.5
07/1
8
08
/18
09/1
8
10
/18
10/1
8
11
/18
12/1
8
12
/18
01/1
9
02
/19
02/1
9
03
/19
04/1
9
04
/19
05/1
9
06
/19
07/1
9
07
/19
F/K Ortalama +1stdev +2stdev -1stdev -2stdev
5
5.5
6
6.5
7
7.5
07
/18
08
/18
09
/18
10
/18
10
/18
11
/18
12
/18
12
/18
01
/19
02
/19
02
/19
03
/19
04
/19
04
/19
05
/19
06
/19
07
/19
07
/19
F/K Ortalama +2stdev +1stdev -1stdev -2stdev
0.4
0.5
0.6
0.7
0.8
07/1
8
08/1
8
09/1
8
10/1
8
10/1
8
11/1
8
12/1
8
12/1
8
01/1
9
02/1
9
02/1
9
03/1
9
04/1
9
04/1
9
05/1
9
06/1
9
07/1
9
07/1
9
PD/DD Ortalama +1stdev +2stdev -1stdev -2stdev
BIST100 F/K Çarpanı
XBANK PD/DD Çarpanı
XUSIN F/K Çarpanı
Açılış Raporu 29.07.2019
Hisse Senedi Piyasaları - BIST vs MSCI GOÜ Piyasa Göstergeleri
Son 3 Ay Son 1 Yıl
Kapanış
Minimum 5.59x 5.40x
Maksimum 7.00x 7.37x
Ortalama 6.23x 6.33x
Minimuma Uzaklık 1.25x 1.43x
Maksimuma Uzaklık -0.17x -0.53x
Performans 11.8% -6.9%
BIST100 F/K Çarpanı (Cari)
6.83x
Mevcut durumda, son üç aylık maksimum
seviyesine %3; son bir yıllık maksimum
çarpan seviyesine %8 yakınız.
Son 3 Ay Son 1 Yıl
Kapanış
Minimum 0.49x 0.47x
Maksimum 0.68x 0.72x
Ortalama 0.58x 0.58x
Minimuma Uzaklık 0.18x 0.20x
Maksimuma Uzaklık -0.01x -0.05x
Performans 19.4% 12.6%
XBANK PD/DD Çarpanı (Cari)
0.67x
Mevcut durumda, son üç aylık maksimum
seviyesine %2; son bir yıllık maksimum
çarpan seviyesine %8 yakınız.
Son 3 Ay Son 1 Yıl
Kapanış
Minimum 6.68x 6.68x
Maksimum 7.69x 10.11x
Ortalama 7.18x 7.92x
Minimuma Uzaklık 0.95x 0.95x
Maksimuma Uzaklık -0.05x -2.48x
Performans 5.3% -21.8%
XUSIN F/K Çarpanı (Cari)
7.63x
Mevcut durumda, son üç aylık maksimum
seviyesine %1; son bir yıllık ortalama çarpan
seviyesine %4 yakınız.
Açılış Raporu 29.07.2019
Haftalık Ekonomik Takvim
Tarih Saat Ülke Veri Dönemi Beklenti Önceki
29.Tem 02:50 Japonya Perakende Satışlar (Yıllık) Haziran - 1,3%
Tarih Saat Ülke Veri Dönemi Beklenti Önceki
30.Tem 02:30 Japonya İşsizlik Oranı Haziran 2,4% 2,4%
30.Tem 02:50 Japonya Sanayi Üretimi (Aylık) Haziran 0,7% 2,0%
30.Tem 12:00 Euro Tüketici Güveni Temmuz - -6,6
30.Tem 15:30 ABD Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları (Aylık) Haziran 0,2% 0,2%
30.Tem 15:30 ABD Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları (Yıllık) Haziran - 1,6%
30.Tem 17:00 ABD Conference Board Tüketici Güveni Temmuz 124,5 121,5
Tarih Saat Ülke Veri Dönemi Beklenti Önceki
31.Tem Belirsiz Türkiye TCMB Enflasyon Raporu - - -
31.Tem 00:30 ABD Amerikan Petrol Enstitüsü Haftalık Ham Petrol Stokları - - -10,961
31.Tem 04:00 Çin İmalat PMI Temmuz 49,6 49,4
31.Tem 04:00 Çin İmalat Dışı PMI Temmuz - 54,2
31.Tem 10:00 Türkiye Yabancı Turist Girişi (Yıllık) Haziran - 9,4%
31.Tem 10:00 Türkiye Turizm Geliri (milyar dolar) 2. Çeyrek - 4,6
31.Tem 10:00 Türkiye Dış Ticaret Açığı (milyar dolar) Haziran -3,30* -1,84
31.Tem 12:00 Euro TÜFE (Yıllık) Temmuz 1,2% 1,3%
31.Tem 12:00 Euro Çekirdek TÜFE (Yıllık) Temmuz - 1,1%
31.Tem 12:00 Euro GSYH (Çeyreklik) 2. Çeyrek - 0,4%
31.Tem 12:00 Euro GSYH (Yıllık) 2. Çeyrek - 1,2%
31.Tem 15:15 ABD ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği (bin kişi) Temmuz 153 102
31.Tem 16:45 ABD Chicago Satın Alma Müdürleri Endeksi Temmuz 50,5 49,7
31.Tem 17:30 ABD Ham Petrol Stokları (milyon varil) - - -10,835
31.Tem 21:00 ABD Faiz Oranı Kararı Temmuz %2,00-2,25 %2,25-2,50
31.Tem 21:00 ABD Federal Açık Piyasa Komitesi Açıklaması - - -
31.Tem 21:30 ABD Powell'ın Konuşması - - -
*HLY Araştırma
Tarih Saat Ülke Veri Dönemi Beklenti Önceki
01.Ağu 03:30 Japonya İmalat PMI Temmuz 49,6 49,6
01.Ağu 04:45 Çin Caixin İmalat PMI Temmuz 49,6 49,4
01.Ağu 10:00 Türkiye İmalat PMI Temmuz - 47,9
01.Ağu 11:00 Euro İmalat PMI Temmuz 46,4 46,4
01.Ağu 11:30 İngiltere İmalat PMI Temmuz 49,2 48,0
01.Ağu 14:00 İngiltere Faiz Oranı Kararı Ağustos 0,75% 0,75%
01.Ağu 14:00 İngiltere İngiltere Merkez Bankası Toplam Parasal Genişleme (milyar sterlin)Ağustos 435 435
01.Ağu 16:45 ABD İmalat PMI Haziran 50,0 50,0
01.Ağu 17:00 ABD ISM İmalat PMI Haziran 52,7 51,7
Tarih Saat Ülke Veri Dönemi Beklenti Önceki
02.Ağu 12:00 Euro ÜFE (Yıllık) Temmuz 1,7% 1,6%
02.Ağu 12:00 Euro Perakende Satışlar (Yıllık) 2. Çeyrek 1,6% 1,3%
02.Ağu 15:30 ABD Ortalama Saatlik Kazançlar (Aylık) 2. Çeyrek 0,2% 0,2%
02.Ağu 15:30 ABD Ortalama Saatlik Kazançlar (Yıllık) 2. Çeyrek - 3,1%
02.Ağu 15:30 ABD Tarım Dışı İstihdam Değişikliği (bin kişi) 2. Çeyrek 160 224
02.Ağu 15:30 ABD Katılım Oranı 2. Çeyrek - 62,9%
02.Ağu 15:30 ABD İşsizlik Oranı 2. Çeyrek 3,6% 3,7%
02.Ağu 17:00 ABD Fabrika Siparişleri (Aylık) 2. Çeyrek - -0,7%
29 Temmuz 2019 Pazartesi
30 Temmuz 2019 Salı
31 Temmuz 2019 Çarşamba
01 Ağustos 2019 Perşembe
02 Ağustos 2019 Cuma
ÇEKİNCE
Bu rapor ve yorumlardaki yazılar, bilgiler ve grafikler yalnızca bilgi edinilmesi amacıyla derlenmiştir. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel, imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Halk Yatırım, bu bilgilerin doğru, eksiksiz ve değişmez olduğunu garanti etmez, bilgi eksikliği ve yanlışlığından hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Raporda yer alan ifadeler, hiçbir şekilde alış veya satış teklifi olarak değerlendirilemez. Halk Yatırım’ın rapordaki bilgiler dolayısıyla ortaya çıkabilecek doğrudan ve dolaylı kazanç ve zararlarla ilgili herhangi bir sorumluluğu yoktur.
Bu ileti 05 Kasım 2014 tarih ve 29166 sayılı Resmi Gazetede yayınlanan ve 01 Mayıs 2015 tarihinde yürürlüğü giren “Elektronik Ticaretin Düzenlenmesi Hakkında” çıkan kanunun 2.Maddesi c bendinde belirtilen Ticari Elektronik ileti kapsamında değildir.
12
Halk Yatırım Araştırma – Öneri Listesi Tanımları
(Aksi belirtilmedikçe önümüzdeki 12 ay için beklenen performans)
AL: %20 ve üzeri artış TUT: %0 ile %20 aralığında artış SAT : %0’ın altında azalış
Künye & Çekince
Halk Yatırım Araştırma
[email protected] +90 212 314 81 81
Banu KIVCI TOKALI Araştırma Direktörü
[email protected] +90 212 314 81 88
İlknur HAYIR TURHAN Yönetmen Perakende, Cam, Çimento, GYO
[email protected] +90 212 314 81 85
Mehmet Gökhan DELİOĞLU
Yönetmen Kantitatif Analist
[email protected] +90 212 314 81 32
Abdullah DEMİRER Uzman Havacılık, Petrol&Gaz, Gübre, Gıda, Kimya, Kağıt
[email protected] +90 212 314 87 24
Ayşegül BAYRAM Uzman Strateji Telekom, Madencilik
[email protected] +90 212 314 87 30
Uğur BOZKURT Uzman Yardımcısı Makroekonomi Demir-Çelik, Otomotiv, Beyaz Eşya
[email protected] +90 212 314 87 26