borsada yatırım ve yatırım kulüpleri · 19.12.2012 İtÜ pazarlama ve finans zirvesi '12...

Borsada Yatırım ve Yatırım Kulüpleri

Onur OĞUZİstanbul Yatırım Kulübü

19.12.2012 / Pazarlama ve Finans Zirvesi

Borsada “Uzun Vadeli”

Yatırım

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 3

1990-1994 DÖNEMİ İMKB100 PERFORMANSI

0

50

100

150

200

250

300

29.12.89

29.06.90

29.12.90

29.06.91

29.12.91

29.06.92

29.12.92

29.06.93

29.12.93

29.06.94

29.12.94

???

Borsada “oynasak

mı?”

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 4

1995-2000 DÖNEMİ İMKB100 PERFORMANSI

0

5000

10000

15000

20000

25000

30.12.94

30.06.95

30.12.95

30.06.96

30.12.96

30.06.97

30.12.97

30.06.98

30.12.98

30.06.99

30.12.99

30.06.00

Galiba borsa kazandırıyor,

bir daha şansımı

deneyeceğim

???

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 5

2000-2004 DÖNEMİ İMKB100 PERFORMANSI

0

5000

10000

15000

20000

25000

30000

28.12.99 28.06.00 28.12.00 28.06.01 28.12.01 28.06.02 28.12.02 28.06.03 28.12.03 28.06.04 28.12.04

Tam alım zamanı !

Bir önceki zirve seviyesi.Zaten 1 yıl boşuna

bekledim

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 6

2004-2012 DÖNEMİ İMKB100 PERFORMANSI

0

10000

20000

30000

40000

50000

60000

70000

80000

90000

31.01.05

31.07.05

31.01.06

31.07.06

31.01.07

31.07.07

31.01.08

31.07.08

31.01.09

31.07.09

31.01.10

31.07.10

31.01.11

31.07.11

31.01.12

31.07.12

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 7

1990-2012 İMKB PERFORMANSI

0

10000

20000

30000

40000

50000

60000

70000

80000

90000

29.12.89

29.12.90

29.12.91

29.12.92

29.12.93

29.12.94

29.12.95

29.12.96

29.12.97

29.12.98

29.12.99

29.12.00

29.12.01

29.12.02

29.12.03

29.12.04

29.12.05

29.12.06

29.12.07

29.12.08

29.12.09

29.12.10

29.12.11

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 8

Borsada Başarı Sağlamak

Borsa günlük/haftalık kazançların yeri değildir. Uzun vadede borsa her zaman kazandırır.

Ancak;1. Sürekli büyüyen ve kârını artıran şirketlere 2. Temettü dağıtan ve temettü verimliliği yüksek şirketlere

yatırım yapılmalı

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 9

Borsada Başarı Sağlamak

Şirket seçimi önemlidir. Şansa ve dedikoduya bırakılamaz.

Hangi şirketler seçilmeli? İstikrarlı özsermaye büyümesi olan, İstikrarlı şekilde özsermaye ve aktif kârlılığını artıran, Mali yapısı güçlü olan, Küçük ortakların haklarına saygı gösteren, Düzenli ve verimliliği yüksek temettü dağıtanşirketler seçilmeli.

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 10

SABIR + DİSİPLİN + BİLGİ + EĞLENCE

PİYASAYI TANIMAK / PİYASAYI YENMEK

UZUN VADELİ YÜKSEK GETİRİ

Yatırım Kulüpleri

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 12

Türkiye’de Yatırım Tercihleri

55%

41%

28%

27%

2%4%

Altın

Gayrimenkul

Döviz

Mevduat

Hisse Senedi

Yatırım Fonu

Kaynak: TSPAKB Algı ve Yatırım Potansiyeli Belirleme Araştırması, Eylül 2010

Yatırım kararı için öncelikli tercihler:

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 13

Dünyada Yatırım Tercihleri

Diğer yatırımlar

Mevduat ve Nakit

Gayrımenkul

Sabit Getirili Enstrümanlar

Hisse senetleri

Kaynak: Merrill Lynch World Wealth Report, 2011

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 14

Türkiye’de Finansal Yatırımda En çok Güven Duyulan Kaynaklar

Kaynak: TSPAKB Algı ve Yatırım Potansiyeli Belirleme Araştırması, Eylül 2010

29%

28%9%

6%

2%

1%

25%Sosyal Çevre

Kendi bilgilerim ve analizlerim

Ekonomi/Finans sektöründeçalışan tanıdıklar

İnternet

Şirketlerin Finansal Raporları

Önemli iş adamları

Diğer

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 15

Neden Bir Yatırım Kulübü?

Yatırımı tek başına değil, başkaları ile birlikte öğrenmek için

Her ay küçük bir tutar biriktirmek için Bir gruba karşı sorumlu olmanın gerektireceği

disiplin için Evden dışarı çıkmak ve sosyalleşmek için Tek başına yapmaya vakit bulunamayacak

araştırma ve analizleri paylaşabilmek için Kendi kişisel yatırımlarınıza da yön

verebilmek için

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 16

Yatırım Kulüpleri Ne değildir?

Bir şirketin yönetimini ele geçirmek hedeflenmez,

Kısa vadeli hareketlerle “gömlekçi” mantığıyla çalışılmaz,

Piyasa heyecanına kapılarak, yüksek riskli yatırımlara girilmez.

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 17

Yatırım Kulüplerinin Avantajları Nelerdir?

Bilgi ve Tecrübe paylaşımı sağlar,

Risk ve Maliyet paylaşımı sağlar,

Firmaların şeffaflık düzeyinin artmasını ve azınlık haklarına önem verilmesini sağlar

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 18

Kimlerle Kurulabilir?

Önemli olan düzenli aralıklarla toplantı yapabilmek

Yurt dışı örnekler 10 kişiden az toplulukların daha verimli olduğunu göstermektedir.

Aile, arkadaşlar, iş arkadaşları, komşular, poker/okey ekibi, halı saha takımı,vs...

Vergi Yükümlülüğü Var mıdır? Bir yıldan uzun süre elde tutulan hisse senetlerinin

alım-satım kazancı, gelir vergisinden istisnadır.

Temettü gelirlerinin yarısı gelir vergisinden istisnadır. Kalan kısım, 25.000 TL’yi aştığı takdirde yıllık beyannamede bildirilir. (2012 değerleriyle)

Yatırım Kulüpleri ortak hesap işleten kişilerden oluştuğu için şirket statüsünde değildir. Elde ettikleri kazanç, ticari kazanç olarak değerlendirilemez.

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 19

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 20

Yatırım Kulübü Kurma Süreci

1. Kulüp için isim bulunmalı2. Kimlerin alınacağı kararlaştırılmalı3. Kurallar belirlenmeli4. Bir aracı kurumla anlaşılmalı5. Üyeler arası görev dağılımları yapılmalı6. Pay Değerleme Yöntemi belirlenmeli7. İlk toplantı ile yatırımlara başlanmalı8. Düzenli toplantılarla yatırım kararları takip

edilmeli

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 21

Nelere Dikkat Edilmeli?

Yıllık ortalama %15-20’lik getiri, uzun vadede başarılı olduğunuzu gösterir.

Portföy çeşitlendirmesi esas olmalıdır. (1-2 hisseye yoğunlaşmak da, takip edemeyecek kadar çok hisseye sahip olmak da aynı sıkıntıyı yaratır.)

Her toplantıda yatırım bilgi seviyesini artıracak sunumlar hazırlanmalı ve paylaşılmalıdır.

19.12.2012 İTÜ Pazarlama ve Finans Zirvesi '12 22

Bağlantılar

Better Investing:www.better-investing.org

World Federation of Investors:www.wfic.org

Euro Shareholders:www.euroshareholders.eu/

Pro-Share Investment Clubs:www.proshareclubs.co.uk

TEŞEKKÜRLER...

İletişim İçin:

Twitter: onuroguznet

E-Posta: oguzonur@gmail.com

Genel Ağ: www.istanbulyatirimkulubu.org