realizacja strategii rozwoju spółki
Post on 01-Jan-2016
43 Views
Preview:
DESCRIPTION
TRANSCRIPT
Realizacja strategii rozwojuRealizacja strategii rozwojuspółki spółki
pierwotna struktura własnościowa spółkiPHU "Stalprofil" Sp. z o.o.
procentowy udział w kapitale zakładowym
Huta Cedler8,0%
SNZZ Pracowników HK4%
Huta Andrzej10,0% PPOWH Centrostal
17,0%
Huta Katowice51,0%
Huta Jedność10,0%
Założenie spółki – 22 grudnia 1988 Założenie spółki – 22 grudnia 1988
Pierwotny przedmiot działalnościPierwotny przedmiot działalności
• krajowy i zagraniczny obrót handlowy wyrobami
hutniczymi
• organizowanie współpracy handlowej pomiędzy
wspólnikami
• analiza rynku wyrobów stalowych
odejście od modelu sprzedaży opartego na bazie cen
regulowanych
zmiana struktury własnościowej (wystąpienie
producentów z grona udziałowców spółki)
rozpoczęcie działalności w warunkach rynkowych
Podjęcie decyzji o dalszym Podjęcie decyzji o dalszym funkcjonowaniu spółkifunkcjonowaniu spółkiw warunkach urynkowienia handlu staląw warunkach urynkowienia handlu stalą
struktura własnościowaprocentowy udział w kapitale zakładowym
MSNZZ Pracowników
HK S.A. 33,0%
Huta Katowice S.A.34,0%
MK NSZZ Solidarność
HK S.A. 33,0%
STALPROFILSTALPROFILw warunkach wolnego rynkuw warunkach wolnego rynku
Kierunki sprzedażyKierunki sprzedaży
83%
17%
DANIA
BELGIA
HOLANDIA
FRANCJA
NIEMCY
NORWEGIA
CZECHY
SŁOWENIA
RUMUNIA
ESTONIA
CHORWACJA
kraj 38%
eksport 62%
w latach 1996 - 1998
Wartość sprzedażyWartość sprzedaży
0,0
50,0
100,0
150,0
1996 1997 1998
lata
mln
zł
0,0
1,0
2,0
mln
zł
Przychody ze sprzedaży Zysk netto
1996 - 1998
Cele strategiczne przyjęte Cele strategiczne przyjęte przez spółkęprzez spółkę
• minimalizacja uzależnienia od głównych odbiorców i dostawców
• zmiana struktury przychodów poprzez szukanie nowych atrakcyjnych produktów w ramach branży
• zwiększenie udziału kapitału własnego w strukturze pasywów
• poprawa pozycji konkurencyjnej na krajowym rynku handlu wyrobami hutniczymi
Podjęcie decyzji o pozyskaniu Podjęcie decyzji o pozyskaniu
środków na finansowanie realizacji środków na finansowanie realizacji
przyjętych celów strategicznychprzyjętych celów strategicznych
Cel emisji → Zasilenie kapitału obrotowego
w drodze publicznej emisji akcjiw drodze publicznej emisji akcji
Spółka w drodze na giełdę Spółka w drodze na giełdę
3 grudnia 1999•status spółki publicznej
•dopuszczenie do obrotu giełdowego
•debiut giełdowy
•publiczna subskrypcja
26 kwietnia 2000
19 stycznia 2000
14 - 25 lutego 2000
•przekształcenie w spółkę akcyjną 30 czerwca 1998
•„book-building” 31 stycznia – 14 lutego 2000
Sukces emisjiSukces emisji
• w Transzy Dużych Inwestorów
• w Transzy Małych Inwestorów
• 522.012 sztuk
• 277.988 sztuk
Nadsubskrypcja 57,9%
Liczba akcji przydzielonychprzy cenie emisyjnej 11,00 zł/akcję:
struktura akcjonariatu po emisjiprocentowy udział w kapitale akcyjnym
Pozostali akcjonariusze
45,70%
MSNZZ Pracowników
HK S.A. 17,90%
Huta Katowice S.A. 18.50%
MK NSZZ Solidarność
HK S.A. 17.90%
STALPROFIL po debiucie giełdowymSTALPROFIL po debiucie giełdowymz dnia 26 kwietnia 2000r.z dnia 26 kwietnia 2000r.
Wzrost kapitałówWzrost kapitałów własnychwłasnych
26 3207 260
8 800
10 260
stan na początek roku 2000
stan na koniec roku 2000
wpływy z emisji
zysk netto roku 2000
stan na koniec I półrocza 2003
zyski netto w latach 2001 – I półr. 2003
47 567
4 402
7 485
13 115
RozszerzenieRozszerzenieprzedmiotu działalnościprzedmiotu działalności
• Działalność handlowa
• wyroby hutnicze profile stalowe gorącowalcowane i zimnogięte pręty stalowe blachy gorąco- i zimnowalcowane walcówka
półwyroby surowce do produkcji hutniczej
koks stabilizowany węgiel materiały ogniotrwałe produkty naftopochodne ruda żelaza
• Działalność usługowa
• usługi spedycyjne
• usługi Centrum Serwisowego
Przedmiot działalnościPrzedmiot działalności
krajowy i zagraniczny obrót
handlowy wyrobami hutniczymi
organizowanie współpracy handlowej
pomiędzy wspólnikami
analiza rynku wyrobów stalowych
Wymierne efekty emisjiWymierne efekty emisji0,0
50,0
100,0
150,0
1996 1997 1998
lata
mln
zł
0,0
1,0
2,0
mln
zł
Przychody ze sprzedaży Zysk netto1996 - 1998
Wartość sprzedażyWartość sprzedaży
1998 – I półrocze 2003
0,0
100,0
200,0
300,0
400,0
500,0
1998 1999 2000 2001 2002 II kw. 2003
lata
mln
zł
0,0
1,5
3,0
4,5
6,0
7,5
9,0
10,5
12,0
13,5
mln
zł
Przychody ze sprzedaży Zysk netto
Nowe kierunki sprzedażyNowe kierunki sprzedaży
34,7%
35,9%
DANIA
BELGIA
HOLANDIA
SZWECJA
SZWAJCARIA
WŁOCHY
NIEMCY
NORWEGIA
CZECHY
SŁOWACJA
SŁOWENIA
RUMUNIA
LITWA
ESTONIA
CHORWACJA
BOŚNIA I HERCEGOWINA
EGIPT
SUDAN
TURCJA
CHINY
29,4%
Nowe Kierunki
kraj 87,6%
eksport 12,4%
DANIA
BELGIA
HOLANDIA
FRANCJA
NIEMCY
NORWEGIACZECHY
SŁOWENIA
RUMUNIA
ESTONIA
CHORWACJA
Kierunki sprzedażyKierunki sprzedażyw latach 1996 - 1998
kraj 38%
eksport 62%
83%
17%
Plusy i minusyPlusy i minusy
• łatwiejszy dostęp do kapitału
• zwiększona wiarygodność i prestiż
• promocja marki firmowej
• Negatywne aspekty upublicznienia
• Pozytywne aspekty upublicznienia
• koszty związane z upublicznieniem spółki
• obowiązki informacyjne
• rynkowa wycena wartości firmy
Wzrost wyceny rynkowej spółkiWzrost wyceny rynkowej spółki
• Cena emisyjna
• Kurs pierwszego notowania (26.04.2000r)
– Stopa zwrotu w stosunkudo ceny emisyjnej
• Kurs bieżący (31.08.2003r.)
– Stopa zwrotu w stosunkudo ceny emisyjnej
11,00 zł/akcję
12,75 zł/akcję
około 16%
62,70 zł/akcję
około 470%
19.250.000 zł
22.312.500 zł
109.725.000 zł
Realizacja przyjętej strategiiRealizacja przyjętej strategii
• minimalizacja uzależnienia od głównych odbiorców i
dostawców
• zmiana struktury przychodów poprzez szukanie nowych atrakcyjnych produktów w
ramach branży
• zwiększenie udziału kapitału własnego w strukturze
pasywów
• poprawa pozycji konkurencyjnej na krajowym rynku handlu wyrobami hutniczymi
1,48% w 1998r.do 5,52% w 2003r.
80,1% w 1998r.do 49,9% w 2003r.
16,8% w 1998r.do 31,3% w 2003r.
koks, ruda żelaza, materiały ogniotrwałe, produkty naftopochodne, usługi spedycyjne, usługi Centrum Serwisowego
„Puls Biznesu”
GAZELE BIZNESU
CEZAR
WyróżnieniaWyróżnieniaAKADEMIA MAREK
MinisterstwoGospodarkioraz Krajowa Izba Gospodarcza
„Złota Liga Firm 2000” - BCC
Urząd Komitetu Integracji Europejskiej oraz BCC
MEDAL EUROPEJSKI
Program Gospodarczo-Konsumencki „Biała Lista”
SOLIDNA FIRMA
LIDER POLSKIEGO
BIZNESU
„Złota StatuetkaLidera Polskiego Biznesu” 2002 od Business Centre Club
LIDERRYNKU
top related