barska plovidba a.d., bar · 2016-07-12 · - rezervisanja za naknade zaposlenima. 2.3. ... obavezi...

BARSKA PLOVIDBA A.D., BAR

FINANSIJSKI IZVJEŠTAJI 31. DECEMBAR 2011. GODINE I IZVJEŠTAJ NEZAVISNOG REVIZORA

BARSKA PLOVIDBA A.D., BAR FINANSIJSKI ISKAZI ZA GODINU KOJA SE ZAVRŠAVA NA DAN 31. DECEMBRA 2011.

SADRŽAJ

Strana Izvještaj nezavisnog revizora 1-2 Finansijski iskazi: Iskaz o ukupnom rezultatu u periodu od 1. januara do 31. decembra 2011. 3 Iskaz o finansijskoj poziciji na dan 31. decembra 2011. 4 Iskaz o promjenama na kapitalu u periodu od 1. januara do 31. decembra

2011. 5

Iskaz o tokovima gotovine u periodu od 1. januara do 31. decembra 2011. 6

Napomene uz finansijske iskaze 7 –29


NAPOMENE UZ FINANSIJSKE ISKAZE

7

1. OSNOVNE INFORMACIJE Barska plovidba akcionarsko društvo, Bar (u daljem tekstu „Društvo“) osnovano je 20. oktobra 2000. godine, a postupak registracije okončan je 5. februara 2001. godine nakon statusne segmentacije A.D. „Prekookeanska plovidba“, Bar. Barska plovidba je akcionarsko društvo sa mješovitom strukturom kapitala. Društvo je do 22. novembra 2002. godine poslovalo pod nazivom „Putnički terminal” A.D., Bar (u daljem tekstu “Putnički terminal”). „Putnički terminal“ je upisan u sudski registar Rješenjem Privrednog suda u Podgorici Fi. 280/2001. U skladu sa odredbama Zakona o privrednim društvima (“Sl. list CG”, br.6/02 i br. 17/07), dana 12. avgusta 2002. godine za „Putnički terminal“ je izvršeno ažuriranje registracije u Centralnom registru Privrednog suda u Podgorici pod registracionim brojem 4-0001781/001. U skladu sa Odlukom Skupštine akcionara od 22. novembra 2002. godine, „Putnički terminal“ je promijenio naziv u „Barska plovidba” A.D., Bar. Novi naziv Društva zaveden je u Centralnom registru Privrednog suda u Podgorici 27. novembra 2002. godine, pod registracionim brojem 4-0001781/002. Naziv „Barska plovidba“ je u skladu sa pomorskom tradicijom grada Bara, gdje je 1926. godine formirano Društvo takvog naziva za pružanje usluga u pomorskom saobraćaju. Osnovna djelatnost Društva je obavljanje pomorskog saobraćaja, usluga putničkog terminala i drugih pratećih usluga u vezi sa osnovnom djelatnošću Društva. Sjedište Društva je u Baru, Obala 13. jul bb. Na dan 31. decembra 2011. godine Društvo je imalo 67 zaposlenih (31. decembra 2010. godine: 69 zaposlenih). 2. OSNOVE ZA SASTAVLJANJE I PREZENTACIJU FINANSIJSKIH ISKAZA 2.1. Osnove za prezentaciju Društvo ima obavezu da vodi svoje računovodstvene evidencije i sastavlja finansijske iskaze u skladu sa Zakonom o računovodstvu i reviziji Crne Gore („Sl. list CG”, br. 69/2005 i br. 80/2008 i br. 32/2011), odnosno na osnovu Odluke o neposrednoj primjeni Međunarodnih računovodstvenih standarda („MRS“) u Crnoj Gori („Sl. list CG”, br. 69/2002). Shodno tome, Međunarodni standardi finansijskog izvještavanja („MSFI“) primjenjuju se za finansijske iskaze koji obuhvataju period koji počinje sa 1. januarom 2003. godine. Promjene u MRS, kao i novi MSFI izdati nakon 1. januara 2003. godine nisu objavljeni i zvanično usvojeni u Crnoj Gori i, saglasno tome, nisu primjenjeni u sastavljanju priloženih finansijskih iskaza. Računovodstveni propisi Crne Gore odstupaju od zahtjeva MSFI i MRS, koje je proglasio Odbor za međunarodne računovodstvene standarde, obzirom da u Crnoj Gori ne postoji nadležni organ koji je od odgovarajućeg organa Međunarodne federacije računovođa („IFAC“) u skladu sa Zakonom o računovodstvu i reviziji Crne Gore dobio pravo na prevod i objavljivanje izmjena i dopuna postojećih odnosno novih standarda. Shodno navedenom, a imajući u vidu potencijalno materijalno značajne efekte koje odstupanja računovodstvenih propisa Crne Gore od MSFI i MRS mogu imati na realnost i objektivnost finansijskih iskaza Društva, priloženi finansijski iskazi se ne mogu tretirati kao finansijski iskazi sastavljeni u saglasnosti sa MSFI i MRS. Finansijski iskazi su prikazani u formatu propisanom Pravilnikom o sadržini i formi obrazaca finansijskih iskaza za privredna društva i druga pravna lica ("Sl. list CG", br. 05/2011) koji u pojedinim djelovima odstupa od načina prikazivanja određenih bilansnih pozicija kako to predviđa MRS 1 - ,,Prikazivanje finansijskih iskaza“. Finansijski iskazi za 2011. godinu su odobreni Odlukom Odbora direktora na Sjedinici održanoj 5. marta 2013. godine.


NAPOMENE UZ FINANSIJSKE ISKAZE (NASTAVAK)

8

2. OSNOVE ZA SASTAVLJANJE I PREZENTACIJU FINANSIJSKIH ISKAZA (NASTAVAK) 2.1. Osnove za prezentaciju (nastavak) Pored toga, propisi Crne Gore odstupaju od zahtjeva pojedinih MRS i MSFI. Naime, Društvo je, u skladu sa Odlukom Skupštine akcionara od 10. septembra 2004. godine, izvršilo emisiju akcija po osnovu pretvaranja revalorizacionih rezervi u akcijski kapital u iznosu od EUR 4.599.945, koja je odobrena Rješenjem Komisije za hartije od vrijednosti Crne Gore („Sl. list CG”, br. 70/2004), što nije u saglasnosti sa MRS 16 - „Nekretnine, postrojenja i oprema”, u dijelu koji se odnosi na naknadno vrednovanje u odnosu na inicijalno utvrđenu vrijednost. Prema navedenom MRS, revalorizaciona rezerva po osnovu procjene vrijednosti nekretnina, postrojenja i opreme može se direktno iskazati kao povećanje neraspoređene dobiti u visini realizovanih revalorizacionih rezervi. Efekat revalorizacije nekretnina, postrojenja i opreme koji je iskazan u revalorizacionim rezervama smatra se realizovanim samo u slučaju izvršene prodaje odnosno rashodovanja nekretnina, postrojenja i opreme i u slučaju povećane amortizacije u dijelu koji se odnosi na povećanu osnovicu amortizacije po osnovu procjene odnosno revalorizacije nekretnina, postrojenja i opreme. Društvo je u sastavljanju ovih finansijskih iskaza primjenjivalo računovodstvene politike obrazložene u napomeni 3, koje su zasnovane na računovodstvenim i poreskim propisima Crne Gore. Zvanična valuta u Crnoj Gori i izvještajna valuta Društva je Euro (EUR). 2.2. Korišćenje procjenjivanja Prezentacija finansijskih iskaza zahtijeva od rukovodstva korišćenje najboljih mogućih procjena, objelodanjivanje potencijalnih potraživanja i obaveza na dan sastavljanja finansijskih iskaza, kao i prihoda i rashoda u toku izvještajnog perioda. Ove procjene i pretpostavke su zasnovane na informacijama raspoloživim na dan sastavljanja finansijskih iskaza, a budući stvarni rezultati mogu da se razlikuju od procijenjenih iznosa. Ove procjene se najvećim dijelom odnose na:

- procjene obezvrjeđenja potraživanja; - procjene korisnog vijeka upotrebe nekretnina, brodova i opreme; i - rezervisanja za naknade zaposlenima.

2.3. Uporedni podaci

U cilju usaglašavanja sa prezentacijom podataka za tekući period koje su uslovljene izmjenama formata finansijskih iskaza propisanom Pravilnikom o sadržini i formi obrazaca finansijskih iskaza za privredna društva i druga pravna lica, izvršene su određene reklasifikacije podataka prezentovanih u finansijskim iskazima za 2010. godinu.



9

2. OSNOVE ZA SASTAVLJANJE I PREZENTACIJU FINANSIJSKIH ISKAZA (NASTAVAK) 2.4. Nastavak poslovanja Društvo je za godinu koja se završava 31. decembra 2011. godine ostvarilo gubitak u iznosu od EUR 1.317.059 (31. decembra 2010. godine iznosi EUR 412.120), dok ukupan neto akumulirani gubitak sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine iznosi EUR 1.156.990. Planovi rukovodstva na prevazilaženju, odnosno otklanjanju navedenih pokazatelja, pored događaja objelodanjenih u napomeni 26 su sljedeći:

- nastavak aktivnosti na animiranju turista i organizovanju turističkih putovanja u saradnji sa turističkim operaterima Srbije i Makedonije, na relaciji Bar-Bari-Bar, kao i na relaciji Bar-Dubrovnik-Bar;

- obavljanje turističkih cruising putovanja brodom Sveti Stefan II na relacijama Bar-Split-Bar kao i Bar-Krf-Bar;

- ponovno uvođenje linije Bar-Drač-Bar - razvoj cargo flote nabavkom dva teretna broda novogradnje, tipa bulkcarrier (eco tipe), u

saradnji sa kineskim partnerom (napomena 26). Shodno tome, finansijski iskazi Društva su pripremljeni po načelu stalnosti poslovanja. 3. PREGLED ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA 3.1. Prihodi od prodaje Prihodi se odmjeravaju po pravičnoj vrijednosti primljene naknade ili naknade koja će se primiti i predstavljaju iznose koji se dobijaju za izvršene usluge i prodate robe u toku redovnog poslovanja. Poslovni prihodi se najvećim dijelom odnose na prihode ostvarene prodajom usluga brodskog prevoza robe i putnika i evidentiraju se u trenutku pružanja usluge. Poslovni prihodi od prodaje robe koji se najvećim dijelom odnose na prodaju hrane i pića na brodovima, iskazani su po fakturnoj vrijednosti. Unaprijed naplaćeni prihodi se iskazuju kao odloženi prihodi i prenose u redovne prihode u trenutku izvršenja usluge. Priznavanje rashoda vrši se istovremeno sa priznavanjem prihoda radi kojih su ti rashodi nastali (princip sučeljavanja prihoda i rashoda). Rashodi se priznaju u obračunskom periodu i onda kada je nastala obaveza, a nema uslova da se priznaju kao bilansna pozicija imovine. Prihodi po osnovu ugovora o operativnom lizingu priznaju se ravnomjerno tokom perioda trajanja lizinga. Prihodi od kamata i rashodi kamata se knjiže u korist, odnosno na teret obračunskog perioda na koji se odnose.



10

3. PREGLED ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA (nastavak) 3.2. Naknade zaposlenima Doprinosi kojima se obezbjeđuje socijalna sigurnost zaposlenih U skladu sa propisima koji se primjenjuju u Crnoj Gori, Društvo je u obavezi da plaća doprinose državnim fondovima kojima se obezbjeđuje socijalna sigurnost zaposlenih. Ove obaveze uključuju doprinose za zaposlene na teret poslodavca u iznosima obračunatim po stopama propisanim relevantnim zakonskim propisima. Društvo je, takođe, obavezno da od bruto plata zaposlenih obustavi doprinose i da ih, u ime zaposlenih, uplati tim fondovima. Doprinosi na teret poslodavca i doprinosi na teret zaposlenog se knjiže na teret rashoda perioda na koji se odnose. Obaveze po osnovu otpremnina za odlazak u penziju i jubilarnih nagrada Društvo je u skladu sa Pojedinačnim kolektivnim ugovorom usvojenim 25. decembra 2008. godine u obavezi da isplati otpremnine za odlazak u penziju nakon ispunjavanja uslova u iznosu od šest neto zarada zaposlenog odnosno 4 prosječne zarade u Društvu ukoliko je to povoljnije za zaposlenog. Pored toga, Društvo je u skladu sa Pojedinačnim kolektivnim ugovorom u obavezi da isplati jubilarne nagrade za navršenih 10, 20, 30 i 39 godina rada u Društvu za muškarce, odnosno 34 godina rada u Društvu za žene u iznosu od dvije do tri i po prosječnih neto zarada u Društvu. Broj prosječnih neto zarada u Društvu predviđen za jubilarne nagrade u zavisnosti od godina radnog staža ostvarenog u Društvu, prikazan je u sljedećoj tabeli:

Godine radnog staža u Društvu Broj prosiječnih zarada

10 2

20 2,5

30 3

39/34 3,5

Dugoročne obaveze po osnovu jubilarnih nagrada i otpremnina za odlazak u penziju nakon ispunjavanja uslova, iskazane su po sadašnjoj vrijednosti očekivanih budućih isplata zaposlenima sa stanjem na dan 31. decembra 2008. godine. 3.3. Pozitivne i negativne kursne razlike Sva sredstva i obaveze u stranim sredstvima plaćanja su preračunati u EUR primjenom zvaničnih deviznih kurseva važećih na dan bilansa stanja. Poslovne promjene u stranim sredstvima plaćanja tokom godine preračunavaju se u EUR po zvaničnim deviznim kursevima važećim na dan poslovne promjene. Pozitivne i negativne kursne razlike koje nastaju preračunom sredstava i obaveza iskazanih u stranim sredstvima plaćanja i preračunom transakcija u toku godine knjiže se u korist ili na teret bilansa uspjeha.



11

3. PREGLED ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA (nastavak) 3.4. Porezi i doprinosi Porez na dobit Tekući porez na dobit Porez na dobit se obračunava i plaća u skladu sa Zakonom o porezu na dobit pravnih lica Član 28 (,,Sl. list CG”, br. 40/2008, br. 86/2009, br. 73/2010 i br. 40/2011). Stopa poreza na dobit je proporcionalna i iznosi 9% od poreske osnovice. Oporeziva dobit se utvrđuje na osnovu dobiti Društva iskazane u bilansu uspjeha uz usklađivanje prihoda i rashoda u skladu sa odredbama Zakona o porezu na dobit pravnih lica (članovi 8 i 9 za usklađivanje prihoda i članovi 10 do 20 za usklađivanje rashoda). Poreski propisi Crne Gore ne predviđaju da se poreski gubici iz tekućeg perioda mogu koristiti kao osnova za povraćaj poreza plaćenog u prethodnim periodima. Međutim, gubici iz tekućeg perioda iskazani u poreskom bilansu mogu se koristiti za umanjenje poreske osnovice budućih obračunskih perioda, ali ne duže od pet godina. Obveznik poreza na dobit dužan je da obračuna, obustavi i uplati porez po odbitku na prihode isplaćene po osnovu dividendi i udjela u dobiti koji se isplaćuju rezidentnim i nerezidentnim pravnim i fizičkim licima. Porez po odbitku plaća se po stopi od 9% na osnovicu koju čini iznos bruto prihoda. Odloženi porez na dobit Odloženi porez na dobit se obračunava korišćenjem metode utvrđivanja obaveza prema bilansu stanja, za privremene razlike proizašle iz razlike između poreske osnove sredstava i obaveza i njihove knjigovodstvene vrijednosti. Važeće poreske stope na datum bilansa stanja se koriste za utvrđivanje razgraničenog iznosa poreza na dobit. Odložene poreske obaveze se priznaju za sve oporezive privremene razlike. Odložena poreska sredstva se priznaju za sve odbitne privremene razlike i poreske gubitke i kredite, koji se mogu prenositi u naredne fiskalne periode, do stepena do kojeg će vjerovatno postojati oporeziva dobit od koje se odložena poreska sredstva mogu iskoristiti. Porezi, doprinosi i druge dažbine koje ne zavise od rezultata poslovanja Porezi, doprinosi i druge dažbine koji ne zavise od rezultata poslovanja uključuju poreze na imovinu, poreze po odbitku na kamate plaćene nerezidentima, porez na potrošnju i druge poreze, kao i naknade i doprinose koji se plaćaju prema raznim državnim i lokalnim poreskim propisima. 3.5. Nekretnine, postrojenja i oprema

Pod nekretninama, postrojenjem i opremom smatraju se ona sredstva čiji je očekivani korisni vijek upotrebe duži od jedne godine. Nekretnine, postrojenja i oprema su inicijalno iskazani po nabavnoj vrijednosti koju čini vrijednost po fakturi dobavljača, uvećana za sve troškove dovođenja sredstva u stanje funkcionalne pripravnosti. Nekretnine, postrojenja i oprema sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine računovodstveno su obuhvaćena po njihovoj procijenjenoj vrijednosti sa stanjem na dan 30. aprila 2010. godine od strane nezavisnog procjenjivača - priznatog propisima Crne Gore i umanjena za obračunatu amortizaciju. Procjena je izvršena metodom tržišne vrijednosti, uzimajući u obzir preostali korisni vijek trajanja. Negativni efekti procjene vrijednosti knjiženi su na teret revalorizacionih rezervi do iznosa revalorizacionih rezervi utvrđenih prethodnom procjenom. Pozitivni efekti procjene nekretnina, postrojenja i opreme knjiženi su u korist revalorizacionih rezervi.



12

3. PREGLED ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA (nastavak)

3.5. Nekretnine, postrojenja i oprema (nastavak) Oprema i ostala oprema sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine računovodstveno su obuhvaćeni po njihovoj procijenjenoj vrijednosti sa stanjem 30. aprila 2010. godine. Oprema nabavljena nakon 1. maja 2010. godine iskazana je po nabavnoj vrijednosti.

Naknadni troškovi: troškovi zamjene djelova postrojenja i opreme (ugradnja novih rezervnih djelova), troškovi značajnijih adaptacija i generalnih popravki priznaju se kao povećanje sadašnje vrijednosti nekretnina, postrojenja i opreme ako je vjerovatno da će po tom osnovu doći do priliva budućih ekonomskih koristi i ako se ti troškovi mogu pouzdano izmjeriti. Troškovi nastali po osnovu tekućeg održavanja nekretnina, postrojenja i opreme: zamjena i ugradnja rezervnih djelova i potrošnog materijala, kao i troškovi svakodnevnih popravki opreme i postrojenja, smatraju se rashodom perioda u kom su nastali.

Dobici ili gubici koji se javljaju prilikom rashodovanja ili prodaje nekretnina, postrojenja i opreme, iskazuju se u bilansu uspjeha kao dio ostalih poslovnih prihoda ili ostalih poslovnih rashoda.

3.6. Amortizacija

Amortizacija nekretnina, postrojenja i opreme se obračunava na nabavnu odnosno procijenjenu vrijednost umanjenu za procijenjeni iznos rezidualnog ostatka, kao i na nekretnine, postrojenja i opremu stavljene u upotrebu tokom godine, primjenom proporcionalnog metoda.

Procijenjeni korisni vijek upotrebe pojedinih grupa nekretnina, postrojenja i opreme, koji je služio kao osnova za obračun amortizacije i primijenjene stope su sljedeće:

Glavne grupe osnovnih sredstava

Procijenjeni korisni vijek upotrebe (godina) Stopa (%)

Stopa koja se priznaje u poreskom bilansu (%)

Zgrade 37-77 1,30-2,70 5,00

Brodovi:

Sveti Stefan 6 16,67 15,00

Sveti Stefan II 6 16,67 15,00

Namještaj i kancelarijska oprema 2-10 10,00-50,00 15,00-30,00

Automobili 5-8 12,50-20,00 15,00

Kompjuteri i prateća oprema 7-10 10,00-14,29 30,00

U skladu sa članom 13 stav 6 Zakona o porezu na dobit pravnih lica („Sl. list CG”, br. 80/2004, br. 40/2008, br. 86/2009 i br. 40/2011) metod obračuna amortizacije za poreske svrhe se razlikuje od metoda obračuna amortizacije za računovodstvene svrhe. Naime, amortizacija građevinskih objekata za poreske svrhe obračunava se primjenom proporcionalnog metoda, a za postrojenja i opremu primjenom degresivnog metoda za cijelu godinu, bez obzira na datum aktivacije.



13

3. PREGLED ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA (nastavak) 3.7. Zalihe Zalihe obuhvataju zalihe goriva i maziva, zalihe hrane, pića i trgovačke robe na brodovima. Zalihe se iskazuju po nabavnoj ili po neto ostvarivoj prodajnoj vrijednosti, u zavisnosti od toga koja je niža. Neto ostvariva prodajna vrijednost je cijena po kojoj zalihe mogu biti prodate u normalnim uslovima poslovanja, nakon umanjenja cijene za troškove prodaje. Nabavna vrijednost uključuje vrijednost po fakturi dobavljača, transportne i zavisne troškove nabavke. Troškovi se obračunavaju korišćenjem metoda prosječnih nabavnih cijena. Terećenjem ostalih rashoda vrši se ispravka vrijednosti zaliha u slučajevima kada se ocijeni da je potrebno svesti vrijednost zaliha na njihovu neto ostvarivu prodajnu vrijednost. Oštećene zalihe i zalihe koje po kvalitetu ne odgovaraju standardima se otpisuju. 3.8. Finansijski instrumenti Finansijska imovina razvrstana je u sljedeće kategorije: potraživanja iz poslovnih odnosa i dugoročni i kratkoročni finansijski plasmani - oročeni depoziti. Klasifikacija finansijske imovine zavisi od prirode i namjene finansijskog sredstva i utvrđena je u vrijeme početnog priznanja. Potraživanja iz poslovnih odnosa Potraživanja od kupaca i ostala potraživanja sa fiksnim ili utvrdivim plaćanjima koja se ne kotiraju na aktivnom tržištu mjere se po amortizacionom trošku koristeći metod efektivne kamatne stope umanjen za umanjenje vrijednosti na osnovu procjene rukovodstva o njihovoj vjerovatnoj naplativosti. Dugoročni i kratkoročni finansijski plasmani - oročeni depoziti Dugoročni i kratkoročni finansijski plasmani - oročeni depoziti mjere se po amortizacionom trošku koristeći metod efektivne kamatne stope. Umanjenje vrijednosti finansijske imovine

Finansijska imovina se evaluira sa ciljem identifikacije indikatora umanjenja vrijednosti na datum sastavljanja finansijskih izvještaja. Finansijska imovina se umanjuje za obezvrjeđenje vrijednosti tamo gdje je dokazano da, kao rezultat jednog ili više događaja koji su se desili nakon početnog priznanja finansijske imovine, procijenjena sadašnja vrijednost budućih novčanih tokova investicija je manja od njene neto sadašnje vrijednosti. Objektivni dokaz umanjenja finansijske imovine može uključiti:

• značajnu finansijsku teškoću pravnog lica; ili • kašnjenje ili propust u plaćanju; ili

• kada postane vjerovatno da će dužnik otići pod stečaj ili finansijsku reorganizaciju.

Knjigovodstvena vrijednost potraživanja od kupaca umanjuje se upotrebom računa umanjenja vrijednosti. Kada je potraživanje od kupca nenaplativo, otpisuje se preko računa umanjenja vrijednosti. Naknadne naplate ranije otpisanih iznosa se knjiže na teret umanjenja vrijednosti. Promjene u knjigovodstvenoj vrijednosti računa umanjenja vrijednosti se priznaju u bilansu uspjeha.

Ako se u sljedećem periodu iznos gubitka od umanjenja smanji i smanjenje se objektivno može povezati sa događajem koji je nastao nakon priznavanja umanjenja vrijednosti, prethodno priznati gubitak od umanjenja vrijednosti se ispravlja kroz bilans uspjeha u mjeri koja neće rezultirati knjigovodstvenim iznosom većim nego što bi bio amortizovani trošak da nije došlo do priznavanja umanjenja vrijednosti na datum kada je umanjenje vrijednosti ispravljeno.



14

3. PREGLED ZNAČAJNIH RAČUNOVODSTVENIH POLITIKA (nastavak) 3.8. Finansijski instrumenti (nastavak) Prestanak priznavanja finansijske imovine

Društvo prestaje priznavati finansijsku imovinu samo kada ugovorna prava na novčane tokove od finansijske imovine isteknu; ili ako prenese finansijsku imovinu, pa samim tim i sve rizike i nagrade od vlasništva sredstva na drugi subjekt. Ako Društvo ne prenese niti zadrži suštinski sve rizike i povrate od vlasništva i zadrži kontrolu nad finansijskom imovinom, Društvo nastavlja da priznaje finansijsku imovinu.

Gotovinski ekvivalenti i gotovina U izvještaju gotovinskih tokova pod gotovinom i gotovinskim ekvivalentima podrazumijevaju se novčana sredstva na računima kod poslovnih banaka i novčana sredstva oročena kod poslovnih banaka na period do tri mjeseca, koja se mogu brzo konvertovati u poznate iznose gotovine uz beznačajan rizik od promjene vrijednosti.

Obaveze prema dobavljačima Obaveze prema dobavljačima se prvobitno prikazuju u iznosima primljenih sredstava, a nakon toga se iskazuju po amortizovanoj vrijednosti uz primjenu ugovorene kamatne stope koja aproksimira efektivnoj kamatnoj stopi.

Prestanak priznavanja finansijske obaveze Društvo prestaje priznavati finansijsku obavezu kada, i samo kada, su obaveze Društva otpuštene, otkazane ili ističu.

3.9. Obezvrijeđenje imovine

Na svaki datum bilansa stanja Društvo preispituje knjigovodstvene iznose svoje materijalne imovine da bi utvrdilo postoje li nagovještaji da je došlo do gubitaka usljed umanjenja vrijednosti navedene imovine. Ako postoje takve naznake, procjenjuje se nadoknadivi iznos sredstva da bi se mogao utvrditi eventualni gubitak nastao umanjenjem. Ako nije moguće procijeniti nadoknadivi iznos pojedinog sredstva, Društvo procjenjuje nadoknadivi iznos jedinice koja generiše novac, a kojoj to sredstvo pripada. Nadoknadiva vrijednost je neto prodajna cijena ili vrijednost u upotrebi, zavisno od toga koja je viša. Za potrebe procjene vrijednosti u upotrebi, procijenjeni budući novčani tokovi diskontuju se do sadašnje vrijednosti primjenom diskontne stope prije oporezivanja koja odražava sadašnju tržišnu procjenu vremenske vrijednosti novca i rizike specifične za to sredstvo. Ako je procjenjen nadoknadivi iznos sredstva (ili jedinice koja generiše novac) manji od knjigovodstvenog iznosa, onda se knjigovodstveni iznos tog sredstva (ili jedinice koja generiše novac) umanjuje do nadoknadivog iznosa.

Gubitak od umanjenja vrijednosti se priznaje u bilansu uspjeha, osim kada se sredstvo računovodstveno evidentira po revalorizovanoj vrijednosti u kom slučaju se gubitak od umanjenja vrijednosti revalorizovanog sredstva tretira kao smanjenje revalorizacione rezerve.

Kod naknadnog poništenja gubitka od umanjenja vrijednosti, knjigovodstveni iznos sredstva (jedinice koja generiše novac) povećava se do revidiranog procijenjenog nadoknadivog iznosa tog sredstva, pri čemu veća knjigovodstvena vrijednost ne premašuje knjigovodstvenu vrijednost koja bi bila utvrđena da u prethodnim godinama nije bilo priznatih gubitaka na tom sredstvu (jedinici koja generiše novac) usljed umanjenja vrijednosti. Poništenje gubitka od umanjenja vrijednosti odmah se priznaje kao prihod, osim ako se predmetno sredstvo ne iskazuje po procijenjenoj vrijednosti, u kojem slučaju se poništenje gubitka od umanjenja vrijednosti iskazuje kao povećanje usljed revalorizacije.



15

3.10. Učešće u zajedničkim poduhvatima Zajednički poduhvat je ugovorni aranžman u okviru kog dvije ili više strana preduzimaju ekonomsku aktivnost koja je predmet zajedničke kontrole. Zajednička kontrola je ugovorom definisana podjela kontrole nad nekom ekonomskom aktivnošću i postoji samo kada se za donošenje strateških i operativnih odluka u vezi sa poslovanjem zahtijeva jednoglasna saglasnost strana koje dijele kontrolu (učesnici u zajedničkom poduhvatu). Ugovor o zajedničkom poduhvatu definiše način na koji se prihod od prodaje zajedničke usluge i eventualni rashodi koji pritom nastanu dijele između učesnika u zajedničkom poduhvatu. 3.11. Ostale rezerve U skladu sa Statutom Društva, Član 13. iz dobiti Društva se izdvaja u obavezne rezerve svake godine najmanje 5% dobiti, dok rezerva ne dostigne 10% osnovnog kapitala Društva. Za posebne namjene određene Skupštinom akcionara izdvaja se najmanje 1% dobiti. Rezerve Društva u dijelu koji premašuje 10% osnovnog kapitala, kao i neraspoređena dobit mogu se pretvoriti u osnovni kapital Društva.



16

4. PRIHODI OD PRODAJE U EUR 2011. 2010.

Prihodi od prodaje usluga brodskog prevoza robe i putnika u

inostranstvu 7.197.703 7.050.205 Prihodi po osnovu učešća inostranog partnera u rezultatu

zajedničkog poslovanja 387.558 255.668 Prihodi od poslovanja terminalskog i brodskih “Free Shop”-ova 434.955 464.397 Prihodi od realizacije hrane i pića 318.404 351.643

8.338.620 8.121.913

5. OSTALI POSLOVNI PRIHODI U EUR 2011. 2010.

Prihodi od zakupnina poslovnih prostora 125.867

118.802 Prihodi od prava izdavanja teretnica i usluga špedicije 16.350

15.780

Drugi poslovni prihodi 15.239

15.746

157.456

150.328

6. TROŠKOVI MATERIJALA U EUR 2011. 2010.

Troškovi goriva i maziva 3.214.334

2.800.282 Troškovi električne energije i plina 20.243

36.968

Troškovi materijala za pripremu hrane 129.115

107.997 Troškovi ostalog pomoćnog i potrošnog materijala 123.238

109.489

3.486.930

3.054.736

7. TROŠKOVI ZARADA, NAKNADA ZARADA I OSTALI LIČNI RASHODI U EUR 2011. 2010.

Troškovi valutnog dodatka pomorcima 868.261

773.039 Troškovi neto zarada i naknada zarada 702.087

717.416

Troškovi poreza na zarade 101.988

104.408 Troškovi doprinosa na zarade na teret zaposlenog 248.393

263.680

Troškovi doprinosa na zarade na teret poslodavca 124.578

143.362 Naknada članovima Odbora direktora 29.932

18.655

Regres za godišnji odmor 23.661

17.161 Ostale naknade 15.130

30.411

2.114.030

2.068.132



17

8. OSTALI POSLOVNI RASHODI U EUR 2011. 2010.

Lučki troškovi 623.125 668.885 Troškovi provizija agenata i špeditera 537.315 567.015 Troškovi usluga održavanja 431.522 744.154 Troškovi ostalih usluga 205.123 174.409 Troškovi premija osiguranja 186.294 115.883 Troškovi pranja rublja 46.798 50.991 Troškovi platnog prometa 39.266 32.973 Troškovi transportnih i PTT usluga 38.462 64.498 Troškovi poreza 26.899 26.500 Troškovi vode 26.793 32.904 Troškovi reprezentacije 22.490 26.106 Troškovi komunalnih usluga 18.714 28.433 Troškovi zaštitne odjeće i obuće 8.499 8.951 Troškovi reklame i propagande 6.914 10.875 Troškovi stručne literature 3.265 4.025 Drugi poslovni rashodi 118.885 49.626

2.340.364 2.606.228

9. FINANSIJSKI PRIHODI I RASHODI U EUR 2011. 2010.

Finansijski prihodi

Prihodi od kamata 73.163 218.480 Pozitivne kursne razlike 22.251 64.770

95.414 283.250

Finansijski rashodi Negativne kursne razlike 58.836 66.003

Finansijski prihodi i rashodi, neto

36.578

217.247

10. OSTALI RASHODI U EUR 2011. 2010.

Rashodi sumnjivih i spornih potraživanja (napomena 15) 643.226

- Obezvrjeđenje kratkoročnih finansijskih plasmana (napomena 16) 79.654

-

Ostali rashodi 13.403

5.441

736.283

5.441



18

11. POREZ NA DOBIT

a) Komponente poreza na dobit U EUR 2011. 2010.

Tekući porez -

- Odloženi porez (29.899)

(33.345)

(29.899)

(33.345)

b) Usaglašavanje iznosa poreza na dobit i proizvoda rezultata poslovanja prije oporezivanja i propisane poreske stope

U EUR 2011. 2010.

Gubitak u bilansu uspjeha prije oporezivanja (1.287.160) (378.777)

Poreska stopa 9% (115.844) (34.090) Poreski efekat rashoda koji se ne priznaju u poreske svrhe 2.884

-

Nepriznati poreski krediti na ime prenosa gubitaka 142.367

60.539 Oprema do EUR 300 koja se ne priznaje u poreske svrhe 492

233

Korekcija prethodno priznatih odloženih poreza -

6.663

29.899 33.345

c) Odložene poreske obaveze

U EUR 2010. godina

Stanje na dan 1.

januara

Promjene preko bilansa

uspjeha

Promjene preko

kapitala

Stanje na dan 31.

decembra

Privremene razlike na nekretninama, postrojenjima i opremi 47.765 33.345

334.520

415.630

47.765 33.345

334.520

415.630

2011. godina

Privremene razlike na nekretninama, postrojenjima i opremi 415.630 29.899

-

445.529

415.630 29.899

-

445.529



19

11. POREZ NA DOBIT (nastavak) d) Nepriznata poreska sredstva

Odložena poreska sredstva koja su povezana se poreskim gubicima i koja se mogu koristiti u narednih pet godina, nisu priznata zbog neizvjesnosti vezanih za pitanje da li će na raspolaganju biti dovoljno oporezive dobiti da apsorbuje akumulirane gubitke. Poreski gubici ističu u rokovima prikazanim u sljedećem pregledu:

U EUR

Godina Godina 31. decembar 31. decembar

nastanka isteka 2011. 2010.

2010. 2015. 60.539 60.539

2011. 2016. 142.367 -

202.906 60.539

12. OSNOVNA ZARADA / (GUBITAK) PO AKCIJI

U EUR 2011. 2010.

Neto gubitak (1.317.059) (412.122) Broj akcija 2.299.213 2.299.213

Osnovna zarada / (gubitak) po akciji

(0,5728) (0,1792)



20

13. NEKRETNINE, POSTROJENJA I OPREMA

U EUR

Građevinski objekti

Brodovi Oprema

Investicije u toku Ukupno

Nabavna vrijednost

Stanje, 1. januara 2010. godine 7.525.960 6.375.956 450.788 4.300 14.357.004

Nabavke u toku godine - - - 1.230.863 1.230.863

Prenosi sa investicija u toku - 1.217.235 4.923 (1.222.158) -

Efekti procjene vrijednosti 1.614.399 (3.328.368) - - (1.713.969)

Otuđenja i rashodovanja - - (46.195) - (46.195)

Stanje, 31. decembra 2010. godine 9.140.359 4.264.823 409.516 13.005 13.827.703

Nabavke u toku godine - 1.181.363 13.608 15.150 1.210.121

Otuđenja i rashodovanja - - (31.987) (360) (32.347)

Stanje, 31. decembra 2011. godine 9.140.359 5.446.186 391.137 27.795 15.005.477

Ispravka vrijednosti

Stanje, 1. januara 2010. godine 266.024 4.782.831 237.025 - 5.285.880

Amortizacija 80.942 632.492 48.631 - 762.065

Efekti procjene vrijednosti (283.222) (5.147.631) - - (5.430.853)

Otuđenja i rashodovanja - - (52.552) - (52.552)

Stanje, 31. decembra 2010. godine 63.744 267.692 233.104 - 564.540

Amortizacija 95.616 663.156 45.459 - 804.231 Otuđenja i rashodovanja - - (31.037) - (31.037)

Stanje, 31. decembra 2011. godine 159.360 930.848 247.526 - 1.337.734

Sadašnja vrijednost

31. decembra 2011. godine 8.980.999 4.515.338 143.611 27.795 13.667.743

31. decembra 2010. godine 9.076.615 3.997.131 176.412 13.005 13.263.163

Brodovi sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine u iznosu EUR 4.515.338 registrovani su i plove „pod zastavom pogodnosti” („flag of convenience”) države Bahama. U skladu sa međunarodnim načinom poslovanja trgovačke flote po principu “jedan brod - jedno društvo”, odvojenog pravnog subjektiviteta, u 2001. i 2002. godini registrovane su dvije brodske kompanije Montenegrin Maritime Lines Corp. i Adriatic lines S.A. Brodovi (flote) nose natpis Montenegro Lines. U skladu sa Odlukom Odbora direktora od 4. oktobra 2002. godine Društvo je sa stranim partnerom kroz kompaniju Adriatic Lines S.A., Kingstown – Saint Vincent and the Grenadines investiralo sredstva u kupovinu putničko-teretnog broda pod nazivom „Sveti Stefan II”. Društvo je preko Adriatic Lines S.A. učestvovalo sa 49% u ukupnoj vrijednosti nabavke broda, a inostrani partner sa 51% (Napomena 18). Ugovorom “Bimco Shipman” regulisani su poslovni odnosi između Adriatic Lines S.A. i Montenegrin Maritime Lines kao kompanija brodova Barske plovidbe A.D., Bar, inostranog partnera i agenta Morfimare S.r.l., Bari - Italy. Sadašnja vrijednost broda Sveti Stefan II u knjigama Društva na dan 31. decembra 2011. godine iznosi EUR 2.468.726 (31. decembra 2010. godine: EUR 2.430.821).



21

14. ZALIHE

U EUR 31. decembar

2011. 31. decembar

2010.

Zalihe

Zalihe goriva i maziva na brodovima 210.562

192.127 Zalihe robe u "Free Shop"-ovima 125.639

112.512

Zalihe pića i hrane 10.554

29.903 Ostale zalihe na brodovima 2.590

2.459

349.345

337.001

Dati avansi

Dati avansi za obrtna sredstva -

2.210

349.345

339.211

15. POTRAŽIVANJA

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

Potraživanja od kupaca u zemlji 122.293

125.515

Potraživanja od kupaca u inostranstvu 762.441

594.287

884.734

719.802

Minus: Ispravka vrijednosti (643.226)

-

241.508

719.802 Ostala kratkoročna potraživanja:

-od zaposlenih 11.708

11.552 -od državnih fondova 1.607

11.744

-druga kratkoročna potraživanja 2.864

2.857

16.179

26.153

257.687

745.955

Kretanje na ispravci vrijednosti potraživanja za godinu koja se završava 31. decembra 2011. prikazano je u pregledu koji slijedi:

U EUR

2011

2010

Stanje na 1. januara -

-

Ispravke u toku godine (napomena 10) 643.226

-

Stanje na 31. decembra 643.226

-



22

16. KRATKOROČNI FINANSIJSKI PLASMANI

U EUR 31. decembar

2011. 31. decembar

2010.

Kratkoročni finansijski plasmani drugim privrednim društvima: -

-

- Prekookeanska plovidba A.D., Bar 1.240.952

1.227.888 - Marina A.D., Bar 155.077

147.576

1.396.029

1.375.464

Minus: Ispravka vrijednosti (1.396.029)

(1.316.374)

-

59.090

Oročeni depoziti: -Prva banka Crne Gore – osnovana 1901. A.D., Podgorica 1.004.961

1.827.734

-Crnogorska komercijalna banka A.D., Podgorica -

537.852

1.004.961

2.365.586

1.004.961

2.424.676

Na dan 31. decembra 2011. godine oročeni depoziti se u cjelosti odnose na depozite koji su oročeni kod Prve Banke Crne Gore – osnovana 1901. A.D., Podgorica. Društvo je 10. februara 2011. godine plasiralo sredstva u iznosu od EUR 1.000.000 na period od 13 mjeseci sa godišnjom kamatnom stopom od 6%. Iznos na dan 31. decembra 2011. godine uključuje i pripadajuću kamatu. Kretanje na ispravci vrijednosti kratkoročnih finansijskih plasmana za godinu koja se završava 31. decembra 2011. prikazano je u pregledu koji slijedi:

U EUR

2011

2010

Stanje na 1. januara 1.316.375

1.316.375

Ispravke u toku godine (napomena 10) 79.654

-

Stanje na 31. decembra 1.396.029

1.316.375

17. GOTOVINSKI EKVIVALENTI I GOTOVINA

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

Blagajna 13.492 9.276 Žiro računi 33.899 35.560 Devizna blagajna 14 13 Devizni računi 20.758 25.859

68.163 70.708



23

18. OSNOVNI KAPITAL Osnovni kapital Društva sastoji se iz akcijskog kapitala i udjela inostranog partnera. a) Akcijski kapital Kao što je navedeno u napomeni 1., akcijski kapital A.D. „Putnički terminal” odnosno Barska plovidba A.D., Bar formiran je na osnovu statusne segmentacije A.D. „Prekookeanska plovidba”, Bar. Shodno tome, u Društvu zadržana je ista vlasnička struktura kapitala formirana na osnovu Odluke o izvršenoj transformaciji Društvenog preduzeća „Prekookeanska plovidba”, Bar u akcionarsko društvo. Društvo je u skladu sa Odlukom Skupštine akcionara od 10. septembra 2004. godine izvršilo emisiju akcija po osnovu pretvaranja revalorizacionih rezervi u akcijski kapital u iznosu od EUR 4.599.945, odnosno emisiju akcija po osnovu usaglašavanja stanja akcijskog kapitala iskazanog u izvodu sudskog registra i izvještaja Centralne depozitarne agencije Crne Gore („CDA“) u iznosu od EUR 3.157.317. Navedena emisija 1.812.190 akcija ukupne vrijednosti EUR 7.757.262 odobrena je Rješenjem Komisije za hartije od vrijednosti CG („Sl. List CG 70/2004), čime je Društvo izvršilo usaglašavanje stanja akcijskog kapitala iskazanog u izvodu sudskog registra i izvještaja CDA sa stanjem akcijskog kapitala iskazanog u poslovnim knjigama Društva. Vlasnička struktura kapitala iskazana u izvještaju Centralne depozitarne agencije i poslovnim knjigama Društva prikazana je u pregledu koji slijedi: 31. decembar 2011. 31. decembar 2010.

Broj akcija % Vrijednost Broj akcija % Vrijednost

Fizička lica 980.304 42,64% 4.196.289 952.030 41,41% 4.075.260 Pravna lica 89.190 3,88% 381.787 86.172 3,75% 368.868 Kastodi računi kod banaka 36.439 1,58% 155.981 67.731 2,94% 289.929 Državni fondovi: 764.826 33,27% 3.273.914 764.826 33,27% 3.273.914

-Investiciono razvojni Fond Crne Gore 371.465 16,16% 1.590.093 371.465 16,16% 1.590.093 -Republički Fond penzijskog i invalidskog osiguranja 295.021

12,83%

1.262.867 295.021

12,83%

1.262.867

-Zavod za zapošljavanje Crne Gore 98.340 4,28% 420.954 98.340 4,28% 420.954 Država Crna Gora 428.454

18,63%

1.834.040 428.454

18,63%

1.834.040

Ukupno 2.299.213 100,00% 9.842.011 2.299.213 100,00% 9.842.011

Nominalna vrijednost jedne akcije sa stanjem na dan 31. decembra 2011. i 2010. godine iznosi EUR 4,2806. Akcije Društva se kotiraju na A listi Montenegro berze. Tržišna vrijednost jedne akcije sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine iznosi EUR 0,99. Društvo na dan 31. decembra 2011. godine ima 1.259 akcionara. b) Udjeli Udio sa stanjem na dan 31. decembra 2011. i 2010. godine u iznosu od EUR 1.718.099 predstavljaju ulaganje inostranog partnera u “Adriatic Lines S.A.” po osnovu 51% učešća u vlasništvu nad brodom Sveti Stefan II (Napomena 12). Eventualno povlačenje Udjela vrišiće se uz prethodnu saglasnost obje strane učesnice u zajedničkom poduhvatu (Napomena 23).



24

19. REZERVE

U EUR 31. decembar

2011. 31. decembar

2010.

Statutarne rezerve iz dobiti 98.909

98.909

Ostale statutarne rezerve 189.142

189.142

288.051

288.051

20. DUGOROČNA REZERVISANJA

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

Naknade zaposlenima:

- Otpremnine za odlazak u penziju 46.007 46.007 - Jubilarne nagrade 61.963 71.584

107.970 117.591

Društvo je izvršilo rezervisanja sa stanjem na dan 31. decembra 2008. godine za otpremnine za odlazak u penziju nakon ispunjavanja uslova u iznosu od 6 neto zarada zaposlenog odnosno 4 prosječne zarade u Društvu ukoliko je to povoljnije za zaposlenog i između 2 i 3.5 prosječne neto zarade u Društvu po osnovu jubilarnih nagrada za rad ostvaren u Društvu. Rezervisanja za naknade zaposlenima izvršena su na osnovu sadašnje vrijednosti očekivanih budućih isplata zaposlenima po osnovu jubilarnih nagrada i otpremnina za odlazak u penziju nakon ispunjavanja uslova, a u skladu sa Pojedinačnim kolektivnim ugovorom koji je zaključen 25. decembra 2008. godine. Sadašnja vrijednost očekivanih budućih isplata za jubilarne nagrade i otpremnine utvrđena je od strane nezavisnog ovlašćenog aktuara sa stanjem na dan 31. decembra 2008. godine u skladu sa pravilima aktuarske matematike. Tehničke osnove korišćene za obračunavanje sadašnje vrijednosti očekivanih budućih isplata uključuju primjenu: a) komutativnih brojeva, izrađenih na osnovu izračunate vjerovatnoće doživljenja stanovništva

Crne Gore iz popisa 1980 - 1982. godine i b) godišnje kamatne stope od 9% za diskontovanje očekivanih budućih isplata zaposlenima. Kretanje na rezervisanjima za naknade zaposlenima u toku godine prikazano je u narednoj tabeli:

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

Stanje, 1. januara 117.591 136.710 Iskorišćeno u toku godine (9.621) (19.119)

Stanje, 31. decembra 107.970 117.591



25

21. OBAVEZE IZ POSLOVANJA

U EUR 31. decembar

2011. 31. decembar

2010.

Obaveze prema dobavljačima u zemlji 163.188 313.014 Obaveze prema dobavljačima u inostranstvu 285.729 332.774 Obaveze iz specifičnih poslova 25.003 31.641 Primljeni avansi 11.322 12.985 Ostale obaveze 3.930 3.000

489.172 693.414

22. OSTALE KRATKOROČNE OBAVEZE I PVR

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

Obaveze za dividende 218.033 219.378 Unaprijed naplaćene zakupnine 8.041 9.309 Ostale obračunate obaveze 1.747 3.939

227.821 232.626

Obaveze za dividende najvećim dijelom se odnose na obaveze za dividendu iz prethodnih godina prema većinskim vlasnicima Društva, Državi Crnoj Gori i državnim fondovima koji nisu zahtijevali isplatu do datuma sastavljanja ovih finansijkih izvještaja. 23. OBAVEZE PO OSNOVU POREZA NA DODATU VRIJEDNOST I OSTALIH JAVNIH PRIHODA

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

Obaveze za poreze na dividende 10.130

10.130

Ostale lokalne obaveze 2.339

-

12.469

10.130

24. UČEŠĆE U ZAJEDNIČKIM PODUHVATIMA

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

Potraživanja 676.923

258.670

Stalna imovina 1.259.050

1.239.719 Kratkoročne obaveze 25.003

31.641

Udjeli 1.718.099

1.718.099

U EUR

2011.

2010.

Poslovni prihodi 8.252.291

8.112.910

Poslovni rashodi 8.944.152

9.449.972 Eventualno povlačenje Udjela vrišiće se uz prethodnu saglasnost obje strane učesnice u zajedničkom poduhvatu.



26

25. SUDSKI SPOROVI Protiv Društva se sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine vodi sudski spor ukupne vrijednosti EUR 1.650. Društvo nije izvršilo rezervisanja za eventualne obaveze po navedenom sudskom sporu, zbog toga što, po procjeni rukovodstva Društva, iako nije sa sigurnošću moguće predvidjeti konačan ishod spora, Društvo neće biti izloženo materijalno značajnim potencijalnim gubicima po ovom osnovu. Ukupna vrijednost sudskih sporova u kojima je Društvo tužilac sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine iznosi EUR 171.917. Svi sudski sporovi vode se protiv dužnika u cilju naplate potraživanja. Društvo nema drugih sudskih sporova sa stanjem na dan 31. decembra 2011. godine. 26. DOGAĐAJI NAKON DATUMA BILANSA STANJA /i/ Izgradnja dva broda za prevoz rasutog tereta Društvo je dana 12. jula 2012. godine zaključilo Ugovore o brodogradnji dva broda za prevoz rasutog tereta sa kompanijom Poly Technologies, INC. Narodna Republika Kina („Poly Technologies“). Ugovorom je predviđeno da Poly Technologies projektuje, izgradi, porine, opremi i dovrši brodove u brodogradilištu Poly Technologies u Jinlingu i nakon završetka gradnje i uspješne probne vožnje oba broda isporuči Društvu. Brodovi su nosivosti po 34.900 metričkih tona. Otkupna cijena brodova iznosi USD 46.400.000 (svaki brod po USD 23.200.000), isključujući troškove isporuke i biće plaćena od strane Društva u pet rata (po 20%) po brodu saglasno ugovoru najkasnije do datuma posljednje isporuke brodova. Brodovi će biti isporučeni Društvu bezbjedno na moru u Brodogradilištu Poly Technologies, u skladu sa specifikacijama i sa svim klasifikacionim i statutarnim certifikatima, nakon završetka probne vožnje i prihvatanja istih od strane Društva, prvi brod na dan ili prije 18. avgusta 2014. godine odnosno drugi brod na dan 30. septembra 2014. godine. Ukoliko Duštvo ne izvrši plaćanje bilo koje rate, u obavezi je da plati kamatu na iznos neplaćene rate po stopi od 4% godišnje do datuma uplate punog iznosa, uključujući sve pomenute kamate. /ii/ Kratkoročni kredit odobren od strane Prve banke Crne Gore – osnovana 1901. A.D., Podgorica

(„Prva banka“) Na osnovu Ugovora o kratkoročnom kreditu zaključenim 16. novembra 2012. godine između Društva i Prve banke, Društvu su odobrena sredstva u iznosuEUR 200.000 na period od 12 mjeseci uz efektivnu kamatnu stopu od 12% na godišnjem nivou. Kamata se obračunava i plaća mjesečno. Sredstvo obezbjeđenja kredita predstavlja hipoteka nad poslovnim prostorom Društva površine 386m2. /iii/ Kratkoročni kredit odobren od strane Prve banke Na osnovu Ugovora o kratkoročnom kreditu zaključenim 10. decembra 2012. godine između Društva i Prve banke, Društvu su odobrena dodatna sredstva u iznosu EUR 400.000 na period od mjesec dana uz efektivnu kamatnu stopu od 0,5% na godišnjem nivou. Sredstvo obezbjeđenja kredita predstavljao je oročeni novčani depozit Društva kod Prve banke u istom iznosu. Prva banka je 30. januara 2013. godine na zahtjev Društva zatvorila cjelokupni iznos kredita iz sredstava oročenog depozita kod navedene banke.



27

26. DOGAĐAJI NAKON DATUMA BILANSA STANJA (nastavak) /iv/ Dugoročni kredit odobren od strane Crnogorske komercijalne banke A.D., Podgorica („CKB“) Na osnovu Ugovora o dugoročnom kreditu zaključenim 6. februara 2013. godine između Društva i CKB, Društvu su odobrena sredstva u iznosu EUR 900.000 na period od 54 mjeseca uključujući 19 mjeseci grejs perioda uz efektivnu kamatnu stopu koja iznosi 7% na godišnjem nivou. Kamata se obračunava i plaća mjesećno na povučeni dio kredita koji do zaključno sa datumom sastavljanja ovih finansijskih izvještaja iznosi EUR 280.000. Sredstvo obezbjeđenja kredita predstavlja garancija Investiciono razvojnog fonda Crne Gore A.D., Podgorica (Fond) na iznos odobrenog kredita. Po navedenom osnovu Društvo je stavilo hipoteku u korist Fonda nad poslovnim prostorom u vlasništvu površine 1.572m2. /v/ Kratkoročni kredit odobren od strane Atlas banke A.D., Podgorica Na osnovu Ugovora o kratkoročnom kreditu zaključenim 13. februara 2013. godine između Društva i Atlas banke A.D., Podgorica, Društvu su odobrena sredstva u iznosu EUR 250.000 na period od devet mjeseci uključujući tri mjeseca grejs perioda i efektivnu kamatnu stopu koja iznosi 9.00% na godišnjem nivou. Kamata se obračunava i plaća mjesećno. Sredstvo obezbjeđenja kredita predstavlja hipoteka nad poslovnim prostorom Društva površine 585 m2. /vi/ Dugoročni kredit odobren od strane Export-Import Bank of China („EXIM banka“) EXIM banka je 7. marta 2013. godine odobrila dugoročni kredit Društvu čiji ukupan iznos odobrene glavnice kredita, ne može biti veći od USD 46.400.000. Ovaj kredit Društvo će iskoristiti za finansiranje kupovine dva prethodno navedena broda. Obezbjeđenje urednog vraćanja ovog kredita predstavalja garancija Vlade Crne Gore koju zastupa Ministarstvo finansija. Kamatna stopa koja se primjenjuje na ovaj kredit iznosi 2% godišnje. Stopa koja se primjenjuje na troškove obrade kredita (Management fee) iznosi 0,8% odnosno stopa koja se primjenjuje na proviziju za nepovučeni dio kredita (Commitment fee) iznosi 0,6% godišnje. Kredit je odobren na period od 240 mjeseci, od toga grejs period iznosi 60 a period otplate 180 mjeseci. U skladu sa uslovima predugovora zaključenim sa EXIM bankom, Društvo je bilo u obavezi da EXIM banci jednokratno plati troškove obrade kredita (Management fee) u iznosu USD 371.200, što je Društvo izvršilo 20. februara 2013. Godine. Kako je prethodno navedeno, tokom perioda korišćeenja kredita, Društvo je u obavezi da EXIM banci plaća Commitment fee za nepovučeni dio kredita, koja se obračunava na nepovučeni i neotkazani dio odobrenog kredita. /vii/ Ugovor o prodaji broda Sveti Stefan I Društvo je 1. aprila 2013. godine zaključilo Ugovor o prodaji broda Sveti Stefan I sa kompanijom Casilda Marine Co, Maršalska ostrva po cijeni USD 1.110.250. Mjesto isporuke broda bila je luka Aliaga u Izmiru, Turska. Kupac je u skladu sa navedenim Ugovorom 4. aprila 2013. godine uplatio na račun Društva iznos USD 222.046 na ime avansa od 20%, dok je preostalih 80% prodajne cijene kupac uplatio 23. aprila 2013. godine. Brod će biti izrezan i pretvoren u staro gvožđe.



28

26. DOGAĐAJI NAKON DATUMA BILANSA STANJA (nastavak) /viii/ Ugovor o agenturi Anex-om Ugovora o agenturi zaključenog 21. maja 2013. godine između Društva i agencije Morfimare S.r.l., Bari - Italy („Morfimare“), Društvo kao operator broda Sveti Stefan II povjerava agenturu passenger ferry–ja Sveti Stefan II agenciji Morfimare, dok se brod nalazi na redovnoj liniji Bar-Bari-Bar. Ovaj Ugovor važi za period od 1. juna 2013. do 1. juna 2015. godine. Na osnovu navedenog Ugovora, agencija Morfimare, kao generalni agent u Italijanskoj luci Bari dužna je da obavlja sljedeće poslove:

- Akvizicija putnika, putničkih automobila, teretnih vozila i rifuzne robe

- Organizaciju službe za prihvat i otpremu putnika u skladu sa međunarodnim standardima - Ispitivanje tržišta roba i putnika, da daje informacije i reklamira liniju

/ix/ Kupoprodajni ugovor o prodaji 51% vlasništva nad kompanijom Adriatic Lines S.A., Kingstown – Saint Vincent Kupoprodajnim ugovorom zaključenim 6. juna 2013. godine između Društva i inostranog partnera (napomene 13 i 18), inostrani partner se obavezao da proda Društvu svoj vlasnički udio od 51% u kompaniji Adriatic Lines S.A., Kingstown – Saint Vincent kao potpuno i konačno izmirenje bilo kog dugovanja koje inostrani partner ima prema Društvu iz zajedničkog poslovanja do zaključno sa 31. decembrom 2012. godine. Kao rezultat navedene prodaje, obje strane priznaju da se njihove uzajamne obaveze i odgovornosti u vezi zajedničkog poslovanja smatraju konačno izmirenim odnosno zajedničko poslovanje smatra se okončanim. Takođe, nijedna ugovorna strana neće biti u mogućnosti da tuži drugu stranu po navedenom osnovu. 27. PORESKI RIZICI Crna Gora trenutno ima više zakona koji regulišu razne poreze uvedene od strane nadležnih organa. Porezi koji se plaćaju uključuju porez na dodatu vrijednost, porez na dobit i poreze na zarade (socijalne poreze), zajedno sa drugim porezima koji ne zavise od rezultata poslovanja. Pored toga, zakoni kojima se regulišu ovi porezi nisu bili primjenjivani duže vrijeme za razliku od razvijenijih tržišnih privreda; dok su propisi kojima se vrši implementacija ovih zakona često nejasni ili ne postoje. Često postoje razlike u mišljenju među državnim ministarstvima i organizacijama vezano za pravnu interpretaciju zakonskih odredbi što može dovesti do neizvjesnosti i sukoba interesa. Poreske prijave, zajedno sa drugim oblastima zakonskog regulisanja (na primjer, pitanja carina i devizne kontrole) su predmet pregleda i kontrola od više ovlašćenih organa kojima je zakonom omogućeno propisivanje jako strogih kazni i zateznih kamata. Tumačenje poreskih zakona od strane poreskih vlasti u odnosu na transakcije i aktivnosti Društva mogu se razlikovati od tumačenja prikazanih kroz finansijske izvještaje. Kao rezultat iznijetog, transakcije mogu biti osporene od strane poreskih vlasti i Društvu može biti određen dodatni iznos poreza, kazni i kamata. U skladu sa Zakonom o Poreskoj administraciji Crne Gore („Sl. list CG”, br. 65/01, 80/04 i 29/05), period zastarjelosti poreske obaveze je 5 godina, što znači da poreske vlasti imaju prava da odrede plaćanje neizmirenih poreskih obaveza u roku od 5 godina od trenutka kada je obaveza nastala. Ove činjenice utiču da poreski rizik u Crnoj Gori bude značajniji od poreskog rizika u zemljama sa razvijenijim poreskim sistemima.



29

28. DEVIZNI KURSEVI Zvanični kursevi valuta koji su korišćeni za preračun deviznih pozicija bilansa stanja u EUR na dan 31. decembra 2011. i 2010. godine bili su sljedeći:

U EUR

31. decembar 2011.

31. decembar 2010.

CHF 0,8226

0,8016

USD 0,7729

0,7530

barska plovidba a.d., bar · 2016-07-12 · - rezervisanja za naknade zaposlenima. 2.3. ... obavezi...

Documents