bẢn tin tÀi chÍnh - chỨng khoÁn daily report.pdftập đoàn bảo việt vừa công bố...
TRANSCRIPT
IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS
1
BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN
Thứ Ba, ngày 22/ 08/ 2017
Chỉ số VN-Index
Chỉ số HNX-Index
Chỉ số VN30-Index
Chỉ số Upcom-Index
THÔNG TIN TRƯỚC GIỜ MỞ CỬA
Chứng khoán Mỹ mở cửa tuần giao dịch mới khá tích cực
khi S&P500 cả Dow30 cùng tăng lần lượt 0.12% và
0.13%, chỉ duy nhất chỉ số sàn công nghệ Nasdaq điều
chỉnh nhẹ 0.05%. Trong phiên thứ Hai trên thị trường
thế giới, Giá dầu WTI giảm 2.4% xuống còn 47.37
USD/thùng trong khi giá vàng tăng nhẹ 0.4%.
Trong nước, thị trường đón nhật một số thông tin
nhưng có lẽ không có sức hỗ trợ lớn khi chúng ta bước
vào tháng ngâu. Cụ thể là việc Chính phủ vừa phê duyệt
danh mục DNNN thực hiện thoái vốn giai đoạn 2017-
2020 và NHNN cũng quyết định giãn áp dụng việc siết tỷ
lệ vốn ngắn hạn cho vay trung dài hạn xuống 40% sang
năm 2019, sẽ áp dụng mức 45% cho năm 2018.
DIỄN BIẾN THỊ TRƯỜNG TRONG PHIÊN
Thị trường giảm điểm ngay từ khi mở cửa và tiếp tục
dao động đi xuống trong cả phiên sáng. Cho đến phiên
chiều thì lực bán trở nên mạnh nhất ép VN-Index có thời
điểm mất hơn 8 điểm trước khi hồi nhẹ vào cuối phiên.
Chốt phiên, VN-Index đóng cửa tại 761.26 điểm (-0.98%
tương đương 7.53 điểm), còn HNX-Index đóng cửa tại
100.87 điểm (-0.26% tương đương 0.26 điểm).
Tác động mạnh nhất đến VN-Index vẫn là cái tên quen
thuộc SAB. Cổ phiếu này giảm 4.2% trong phiên hôm
nay, lấy đi của Index 2.15 điểm. Ngoài ra là những cái
tên đứng đầu nhóm ngân hàng: VCB, BID, CTG… và một
số cổ phiếu lớn khác như BVH, GAS, PLX, VNM…
Một số cái tên đi ngược thị trường có thể kể đến là HPG,
HSG, BHN, CTD…
Nhóm chứng khoán có VND đáng chú ý khi giảm sàn,
trong khi HCM cũng giảm mạnh.
CỔ PHIẾU : Cập nhật cổ phiếu BVH (trang 4)
IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS
2
BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN
Thứ Ba, ngày 22/ 08/ 2017
THỊ TRƯỜNG PHIÊN 21/08
Độ rộng thị trường
Số lượng mã giảm chiếm ưu thế, cụ thể:
HSX HNX
94 mã tăng 172 mã giảm 66 mã tăng 113 mã giảm
Thanh khoản
Thanh khoản sụt giảm nhẹ so với phiên hôm qua; dòng tiền tập trung vào cáo cổ phiếu họ
FLC, HAI, ROS. Bên cạnh đó, dòng cổ phiếu thép HPG và HSG cũng ghi nhận thanh khoản
tích cực, GTGD lần lượt là 98 và 95 tỷ đồng.
Khối ngoại
Quy mô mua/bán của khối ngoại trong phiên chỉ vào khoảng 200-300 tỷ, giá trị mua ròng
79 tỷ đồng tập trung vào cổ phiếu thép HSG (mua ròng 25 tỷ đồng), HPG (mua ròng 8 tỷ
đồng) và phân bón BFC (mua ròng 4.5 tỷ đồng), DPM (mua ròng 3.3 tỷ đồng).
Top CP
mua ròng
Giá trị mua ròng
(tỷ đồng)
Top CP
bán ròng
Giá trị bán ròng
(tỷ đồng)
HSG +24.8 HBC -10.7
VNM +15.8 VCB -7.4
SBT +8.6 CTG -6.4
HPG +8.0 FCN -5.4
BFC +4.5 MSN -5.3
Sàn Giá trị giao dịch
(tỷ đồng) Thay đổi so với
phiên trước
Khối lượng giao dịch (triệu CP)
Thay đổi so với phiên trước
HSX 2,891.62 -13% 154.1 -9%
HNX 498.18 -16% 43.9 -4%
IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS
3
BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN
Thứ Ba, ngày 22/ 08/ 2017
NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG 23/08
Cuối cùng, một phiên điều chỉnh mạnh đã diễn ra đúng như dự báo của chúng tôi, chỉ số
VN-Index giảm 7,53 điểm và sát với mốc 760 điểm.
Quan sát diễn biến phiên giao dịch hôm nay cho thấy, thị trường dường như thực sự mất
động lực và dần dần đi xuống. Nó thể hiện rằng những NĐT cầm tiền chưa thực sự quan
tâm đến thị trường trong khi những NĐT nắm giữ cổ phiếu có dấu hiệu nản dần. Giao dịch
khá chậm chạp và không có những yếu tố bất ngờ.
Trong một môi trường như hiện nay khi mà thông tin tích cực không có, kỳ vọng không
nhiều thường sẽ xuất hiện nhóm NĐT thực hiện chiến lược Short Sale – Bán cao mua thấp.
Có nghĩa họ sẽ tiếp tục bán và đẩy giá cổ phiếu xuống mức thấp hơn nữa nhằm mua lại
với mức giá rẻ hơn tìm kiếm chênh lệch trong khi vẫn duy trì danh mục đầu tư. Chúng ta
chưa triển khai sản phẩm phái sinh như trên nên việc bán cổ phiếu thực tế hiện nay tác
động rất lớn đến tâm lý NĐT và thị trường.
Chỉ số VN-Index chỉ còn cách mốc 760 điểm khoảng nhỏ liệu rằng có thể bật tăng trở lại.
Chúng tôi cho rằng điều này có lẽ chưa xảy ra được khi KLGD chưa thực sự lớn. NĐT tiếp
tục quan sát và hành động khi tín hiệu đảo chiều thực sự xảy ra.
GIỚI THIỆU CỔ PHIẾU
Tập đoàn Bảo Việt | Mã BVH: sàn HOSE
Sau khi giảm mạnh cuối năm ngoài từ mức giá 72,000 đồng về mức thấp nhất 55,700 đồng
vào giữa Tháng 12/2016. Giá cổ phiếu BVH có nhịp tăng nhẹ nhưng sau đó liên tục đi
ngang và hình thành vùng giá đáy tại mốc 56,000 đồng kể từ giữa Tháng 4 đến nay.
Tuy nhiên, trong phiên giao dịch 21/08, giá cổ phiếu này đóng cửa tại mốc 55,000 đồng
đã phá cả 2 đáy hình thành trước đó. Cây nến giảm giá tương đối dài đồng thời KLGD có
xu hướng nhích lên cho thấy bên bán đang tạo ra áp lực cho dù cầu bắt đáy đang nhảy vào.
Thông thường với 1 phiên như vậy thì việc mua bắt đáy sẽ khó thành công bởi áp lực điều
chỉnh còn tiếp tục diễn ra. Đường MACD có dấu hiệu điều chỉnh và mở rộng dần sẽ cho
thấy khả năng đà giảm còn chưa dừng lại.
IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS
4
BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN
Thứ Ba, ngày 22/ 08/ 2017
Tuy nhiên, nếu nhìn trên đồ thị tuần thì tín hiệu đảo chiều tăng giá đã hình thành. Có vẻ
như điều này là khá phù hợp nhưng đó là cho một góc nhìn dài hạn.
Có thể, giá BVH sẽ rớt về vùng hỗ trợ cách đây gần 2 năm tại vùng 46,000-50,000 đồng
trước khi có tín hiệu mới diễn ra.
Tập đoàn Bảo Việt vừa công bố bao cao ta i chính quy 2/2017 va 6 thang đau na m 2017
(số liệu trước soát xét). Theo đó, tổng doanh thu hợp nhất 6 thang đau na m đạt ta ng
trương 28,8% so vơi cu ng ky na m 2016, lơi nhua n sau thue đạt 1.103 tỷ đồng – tăng 56%
so với cùng kỳ va hoa n tha nh 92,3% ke hoach na m.
Cụ thể, doanh thu thuần từ hoạt động kinh doanh bảo hiểm tăng 25%, đạt 10.933 tỷ đồng.
Lợi nhuận gộp từ hoạt động này tăng mạnh, đạt gần 600 tỷ đồng.
IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS
5
BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN
Thứ Ba, ngày 22/ 08/ 2017
THÔNG TIN VĨ MÔ
Chính phủ vừa phê duyệt Danh mục doanh nghiệp có vốn nhà nước thực hiện thoái
vốn giai đoạn 2017-2020, trong đó có VEAM, ACV, PLX, VGC.... Theo đó, từ nay đến
năm 2020, một loạt DNNN phải quyết liệt đẩy nhanh tiến độ và tăng tỷ lệ thoái vốn so
với tỷ lệ tối thiểu hằng năm đã được phê duyệt với tổng vốn dự kiến thoái theo mệnh
giá là 65,000 tỷ đồng. Chỉ riêng trong 2017, cổ phần tại 135 DN sẽ được chào bán tuy
vậy chưa có những cái tên như VNM, BHN, SAB hay các ngân hàng có vốn nhà nước do
NHNN đại diện phần vốn.
Tính đến trung tuần tháng 8, tổng trị giá kim ngạch XNK cả nước đạt lần lượt khoảng
124 tỷ USD và 126,4 tỷ USD, tương ứng tăng lần lượt gần 19% và 22,3% so với cùng
kỳ 2016, cán cân thương mại thâm hụt 2,4 tỷ USD.
Ngân hàng nhà nước quyết định giãn áp dụng tỷ lệ vốn ngắn hạn cho vay trung và dài
hạn 40% sang năm 2019. Năm 2018 sẽ áp dụng tỷ lệ 45%.
Theo Đề án tái cơ cấu các tổ chức tín dụng giai đoạn II, đến năm 2020, công ty quản lý
tài sản của các tổ chức tín dụng Việt Nam (VAMC) sẽ được tăng vốn lên 10.000 tỉ đồng.
THÔNG TIN DOANH NGHIỆP
HSG Thoái hết 45% vốn Tiếp vận và Cảng quốc tế Hoa Sen – Gemadept
SFG Kế hoạch quý ,3 Doanh thu 550 tỷ tăng 22% và LN đạt 25 tỷ, tăng 34% cùng
kỳ.
ND2
ĐHCĐ bất thường thống nhất phương án phát hành cho cổ đông hiện hữu tỷ lệ
1,000:155 với giá 10,000 đồng/CP và ESOP với tỷ lệ 4.9% bằng giá trị số sách
11,746 đồng/CP. Qua đó tăng vốn điều lệ từ 416 lên 500 tỷ.
DIC Bị phạt 60 triệu đồng vì công bố thiếu thông tin giao dịch giữa DID và CTCP
Vật liệu xây dựng thế giới nhà
ALV Sẽ phát hành 2,5 triệu CP giá 10.000 đồng/CP, nâng vốn điều lệ lên hơn 55 tỷ
đồng
HII Điều chỉnh kế hoạch tăng 27%, tự tin tiếp tục tăng trưởng 30% năm 2018
VRG Lãi trước thuế 2.292 tỷ đồng trong nửa đầu 2017, đạt 60% kế hoạch năm, nộp
ngân sách 1.798 tỷ đồng.
DANH MỤC KHUYẾN NGHỊ
IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS
6
BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN
Thứ Ba, ngày 22/ 08/ 2017
MÃ CK NGÀY
KN
GIÁ HIỆN
TẠI MỤC TIÊU CẮT LỖ
KHUYẾN
NGHỊ KỲ HẠN
HPG 08/06 33,250 39,400 25,000 MUA Dài hạn
HDG 04/07 30,900 36,900 29,000 MUA Trung hạn
DCM 06/07 13,750 18,000 13,000 MUA Ngắn hạn
LCG 10/07 10,550 12,100 9,600 MUA Ngắn hạn
HBC 11/07 53,800 65,000 50,000 MUA Trung hạn
SMC 12/07 21,750 28,000 19,000 MUA Ngắn hạn
IMP 19/07 68,400 80,000 63,000 MUA Ngắn hạn
NTC 24/07 63,400 80,000 53,000 MUA Dài hạn
DHA 26/07 36,500 42,500 31,300 MUA Ngắn hạn
DXG 27/07 18,700 22,000 16,000 MUA Ngắn hạn
TNG 28/07 11,700 14,000 11,300 MUA Ngắn hạn
TCM 31/07 29,150 34,000 27,200 MUA Ngắn hạn
HAG 01/08 8,520 15,000 8,000 MUA Trung hạn
HSG 01/08 28,600 26,000 24,500 MUA Dài hạn
PVD 02/08 14,500 20,000 10,000 MUA Trung hạn
PTB 03/08 129,000 150,000 100,000 NẮM GIỮ Dài hạn
TDH 04/08 16,150 19,300 13,800 MUA Ngắn hạn
MWG 07/08 105,100 119,000 97,000 MUA Ngắn hạn
PLX 07/08 66,700 73,000 62,000 MUA Ngắn hạn
LDG 07/08 14,850 16,500 13,800 MUA Ngắn hạn
QCG 10/08 17,300 n/a n/a BÁN Ngắn hạn
HAI 10/08 14,550 n/a n/a BÁN Ngắn hạn
MIG 10/08 13,600 16,000 12,500 MUA Trung hạn
FPT 11/08 47,100 60,000 46,000 MUA Trung hạn
VGC 15/08 18,800 19,500 18,100 CHỐT LỜI Ngắn hạn
PVT 18/08 14,050 17,000 12,400 MUA Trung hạn
BVH 22/08 53,800 n/a n/a BÁN Ngắn hạn
(Nhà đầu tư có thể tham khảo thêm các khuyến nghị trong các tháng trước tại mục
báo cáo doanh nghiệp trên website)
IVS RESEARCH | DAILY COMMENTS
7
BẢN TIN TÀI CHÍNH - CHỨNG KHOÁN
Thứ Ba, ngày 22/ 08/ 2017
IVS RESEARCH
Nguyễn Hữu Bình Võ Thế Vinh Đỗ Trung Nguyên Nghiêm Đình Đức
Trưởng phòng Chuyên viên Chuyên viên Chuyên viên
[email protected] [email protected] [email protected] [email protected]
Wechat QR code Wechat QR code Wechat QR code Wechat QR code
CÔNG TY CHỨNG KHOÁN ĐẤU TƯ VIỆT NAM
LIÊN HỆ TRỤ SỞ CHÍNH
HÀ NỘI CHI NHÁNH
TP. HCM
VIETNAM INVESTMENT SECURITIES COMPANY
Điện thoại đặt lệnh:
(04) 35.779.999
Email: [email protected]
Website:
www.ivs.com.vn
Tầng 1, Số 9 Đào Duy Anh, Tòa nhà VCCI
Điện thoại: (04) 35.730.073
Fax: (04) 35.730.088
Lầu 4, Số 2 BIS, Công Trường Quốc Tế, P. 6, Q.
3, Tp.HCM
Điện thoại: (08) 38.239.966
Fax: (08) 38.239.696
KHUYẾN CÁO
Báo cáo, bản tin này được cung cấp bởi Công ty chứng khoán đầu tư Việt Nam – Vietnam Investment
Securities Company (IVS). Nội dung bản tin này chỉ mang tính chất tham khảo và các nhận định trong
báo cáo được đưa ra dựa trên đánh giá chủ quan của người viết. Mặc dù mọi thông tin được thu thập từ
các nguồn đáng tin cậy, nhưng IVS không đảm bảo tính chính xác của các thông tin và không chịu trách
nhiệm đối với các quyết định mua bán do tham khảo thông tin này.