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CIERRES DE MERCADO

BONOS SOBERANOS EN DOLARES/EUROS/CUPONES PBI

23/03/2018 FECHA LIQUIDACIÓN 25/03/18

EN $ EN USD DIARIA SEM. MENSUAL ANUAL

AN18 (*) 29/11/2018 9,00% 2.164,0 107,0 2,88% 0,7 0,7 102,9 2,9 1 3.374 Argentina 0,0% -0,1% -0,1% -1,1%

AA19 (**) 22/04/2019 6,25% - 105,5 3,54% 1,0 1,0 102,6 2,6 150.000 2.750 New York 0,0% 0,1% 0,3% -0,6%

AO20 (*) 08/10/2020 8,00% 2.269,0 112,2 4,48% 2,3 2,2 103,7 3,7 1 1.204 Argentina -0,2% 0,2% 0,9% -0,2%

AO20D 08/10/2020 8,00% - 115,0 3,35% 2,3 2,2 103,7 3,7 1 1.204 Argentina 0,0% 0,0% 0,0% 0,0%

AA21 (**) 22/04/2021 6,88% - 108,5 4,94% 2,8 2,7 102,9 2,9 150.000 4.469 New York 0,0% 0,1% 0,2% -1,6%

A2E2 (*) 26/01/2022 5,63% 2.068,0 102,2 5,30% 3,5 3,4 100,9 0,9 1.000 3.245 New York -0,4% 0,0% 0,0% -5,4%

A2E3 11/01/2023 4,63% 96,8 5,70% 4,3 4,2 101,0 1,0 1.000 1.750 New York -0,1% -0,4% 0,1% -3,2%

AY24 (*) 07/05/2024 8,75% 2.339,6 115,7 4,98% 3,1 3,0 103,3 3,3 1 7.448 Argentina -0,4% -0,1% 0,6% -0,8%

AY24 D 07/05/2024 8,75% - 115,6 4,98% 3,1 3,0 103,3 3,3 1 7.448 Argentina -0,2% -0,2% 0,7% -0,9%

AY24 C 07/05/2024 8,75% - 115,6 4,98% 3,1 3,0 103,3 3,3 1 7.448 Argentina -0,2% -0,2% 0,6% -1,0%

AA25 (**) 18/04/2025 5,75% - 104,4 5,44% 5,1 4,9 102,5 2,5 1 888 Argentina -0,2% 0,0% 0,5% -3,2%

AA26 (**) 22/04/2026 7,50% - 109,2 6,62% 6,1 5,9 103,2 3,2 150.000 6.500 New York 0,0% -0,3% -0,3% -5,0%

A2E7 (*) 26/01/2027 6,88% 2.070,0 102,3 6,79% 6,7 6,5 101,1 1,1 1.000 3.750 New York -0,4% -0,3% 0,1% -9,7%

A2E8 11/01/2017 5,88% 94,1 7,01% 7,4 7,1 101,2 1,2 1.000 4.250 New York -0,4% -0,6% -0,7% -5,9%

AL28 (**) 06/07/2028 6,63% - 99,1 7,06% 7,5 7,2 101,4 1,4 150.000 1.000 New York -0,5% -0,9% -0,7% -10,7%

DICA (*) 31/12/2033 Step-up 3.134,5 154,9 7,24% 7,4 7,1 142,9 2,7 1 4.907 Argentina -0,4% -0,2% -0,7% -6,5%

DICAD 31/12/2033 Step-up - 155,0 7,24% 7,4 7,1 142,9 2,7 1 4.907 Argentina -0,2% 0,0% -0,4% -6,1%

DICY (**) 31/12/2033 Step-up - 154,4 7,29% 7,3 7,1 142,9 2,7 1 3.057 New York -0,4% -0,6% -0,8% -7,1%

AL36 (**) 06/07/2036 7,13% - 101,8 7,22% 10,4 10,0 101,5 1,5 150.000 1.750 New York 0,0% 0,1% 3,5% -9,2%

AA37 (**) 18/04/2037 7,63% - 107,4 7,34% 9,9 9,6 103,3 3,3 1 872 Argentina 0,2% 0,5% -2,2% -6,4%

PARA (*) 31/12/2038 Step-up 1.359,5 67,2 7,77% 11,1 10,7 101,2 1,2 1 1.231 Argentina -0,4% 0,1% 0,7% -7,2%

PARY (**) 31/12/2038 Step-up - 67,1 7,79% 11,1 10,7 101,2 1,2 1 5.313 New York -0,9% -0,9% -0,9% -9,9%

AA46 (**) 22/04/2046 7,63% - 108,5 7,31% 11,9 11,5 103,2 3,2 150.000 2.750 New York 0,0% 0,1% 5,8% -5,2%

AE48 11/01/2048 6,88% 90,4 7,98% 12,0 11,5 101,4 1,4 1.000 3.000 New York -0,9% -2,3% -2,4% -9,6%

AC17 (**) 28/06/2117 7,13% - 91,7 8,07% 12,9 12,4 101,7 1,7 1.000 2.750 New York -0,9% -2,1% -2,4% -11,5%

EN $ EN EUR DIARIA SEM. MENSUAL ANUAL

BONOS SOBERANOS EN EUROS

ARGENT22 15/01/2022 3,875% - 103,2 3,18% 3,6 3,5 100,7 0,7 100.000 1.250 New York -0,1% -0,1% -0,2% -5,5%

ARGENT27 15/01/2027 5,00% - 97,6 5,48% 7,3 7,1 100,9 0,9 100.000 1.250 New York -0,3% -0,5% -0,4% -10,1%

DICE 31/12/2033 Step-up - 115,0 6,50% 7,6 7,3 149,3 2,7 1 2.263 Inglaterra -0,4% -0,7% 0,1% -1,8%

PARE 31/12/2038 Step-up - 68,9 6,99% 11,6 11,2 100,6 0,6 1 5.034 Inglaterra -0,5% -1,2% -0,7% -6,3%

EN $ EN USD DIARIA ANNUAL

TVPP 8,2 - -0,6% -25,5%

TVPA 163,5 8,1 -1,5% -15,2%

TVPY 174,0 8,6 0,0% -10,8%

TVPE 218,0 10,8 0,0% -9,2%

(*) Precio en USD calculado al contado con liquidación Fuente: PP en base a Bolsar y Bloomberg

VT

VARIACIONES

INT.

CORR

EMISIÓN

(MILL. EUR)

FICHA

MÍNIMATIR DURATION MD LEY

VARIACIONES

FICHA

MÍNIMA

EMISIÓN

(MILL. USD)

VARIACIONES DURAT. MD LEY

INT.

CORR.VT

CUPONES PBI

TITULO VENCIMIENTO TASA

PRECIOS

PRECIOS

TITULO VENCIMIENTO TASAPRECIOS

BONOS SOBERANOS EN DOLARES

TIR

RESUMEN AL

Pág. 2

CIERRES DE MERCADO

CURVA BONOS SOBERANOS EN DOLARES

AN18 AA19AO20

AA21AY24

A2E2

AA26AL28

DICADICY

AL36

A2E7

PARA

PARYAA46

AA25

AA37

AC17

A2E3

A2E8

AE48

1,00

2,00

3,00

4,00

5,00

6,00

7,00

8,00

9,00

0,0 2,0 4,0 6,0 8,0 10,0 12,0 14,0

TIR

(%

)

MD

Curva de Bonos Soberanos en Dólares

Pág. 3

CIERRES DE MERCADO

BONOS SOBERANOS EN PESOS

23/03/2018

EN $ EN USD DIARIA SEM. MENS. ANUAL

TC21 22/07/2021 2,5% + CER 139,0 - 3,91% 3,2 3,1 145,1 0,6 1 8.228 Argentina 0,0% 0,5% 2,4% 5,3%

TC23 06/03/2023 4% + CER 102,3 3,82% 4,5 4,4 101,3 0,2 1 28.292 Argentina 0,0% 1,2%

PR13 15/03/2024 2% + CER 420,0 - 4,22% 2,9 2,8 451,3 0,2 1 1.531 Argentina 0,2% 0,7% 0,7% 2,9%

DICP 31/12/2033 Step-up + CER 862,5 - 4,75% 8,2 8,0 601,9 9,9 1 10.562 Argentina -0,1% 0,5% -0,4% 7,8%

PARP 31/12/2038 Step-up + CER 393,0 - 5,33% 13,3 12,9 469,1 3,1 1 2.860 Argentina 0,8% 2,0% -0,3% 3,4%

CUAP 31/12/2045 0,0331 596,0 - 5,82% 14,4 14,0 653,4 6,1 1 23.668 Argentina 0,2% 1,6% -4,8% 4,6%

BONOS SOBERANOS EN $

AM20 01/03/2020 Badlar+325pbs 105,0 - 26,70% 1,6 1,5 101,7 1,7 1 16.727 Argentina -2,4% -0,2% -2,1% -3,7%

TS18 19/09/2018 21,2% 100,0 - 23,29% 0,5 0,4 100,3 0,3 1 25.000 Argentina 0,0% 1,9% -6,6% -2,9%

AMX9 11/03/2019 Badlar+250pbs 102,0 - 27,12% 0,9 0,8 101,1 1,1 1 23.103 Argentina -0,9% -0,6% -5,8% -1,0%

TJ20 22/06/2020 Pol. Monet. 107,0 - 27,17% 1,7 1,6 100,3 0,3 1 75.000 Argentina 0,1% -5,4% -6,6% -0,6%

TO21 03/10/2021 18,2% 108,0 - 19,29% 2,5 2,3 108,6 8,6 1 62.500 Argentina 0,0% 0,0% -1,8% 0,5%

PR15 04/10/2022 Badlar 175,3 - 28,33% 2,1 1,9 184,4 8,9 1 2.304 Argentina 0,2% 0,4% 0,6% 1,5%

AA22 03/04/2022 Badlar+200pbs 110,0 - 25,85% 2,5 2,0 105,8 5,8 1 30.000 Argentina 1,9% 0,0% 0,0% 10,0%

TO23 17/10/2023 16,0% 103,0 - 17,86% 3,6 3,3 107,0 7,0 1 27.278 Argentina 0,0% -2,8% -1,3% 1,0%

TO26 17/10/2026 15,5% 102,0 - 17,23% 4,6 4,2 106,8 6,8 1 60.191 Argentina 0,0% -5,6% -5,6% -2,4%

Nota: La TIR de los bonos ajustables por CER es real Fuente: PP en base a Bolsar y Bloomberg

TIR DURAT. MDINT.

CORR.

FICHA

MÍNIMAVT

25/03/18FECHA LIQUIDACIÓN

EMISIÓN

(MILL. $)LEY

VARIACIONES

RESUMEN AL

TITULO VENCIMIENTO TASAPRECIOS

BONOS SOBERANOS EN $ + CER

CUAPTC21

PR13

DICPPARP

TC23

3,0

3,5

4,0

4,5

5,0

5,5

1,0 3,0 5,0 7,0 9,0 11,0 13,0 15,0

TIR

(%

)

MD

Curva de Bonos en $ más CER

TS18

TO21

TO23TO26

14,0

15,0

16,0

17,0

18,0

19,0

20,0

21,0

22,0

23,0

24,0

0,0 1,0 2,0 3,0 4,0 5,0

TIR

(%

)

MD

Curva de Bonos en $ a Tasa Fija

AM20AMX9

PR15

AA22

TJ20

23,0

24,0

25,0

26,0

27,0

28,0

29,0

0,5 0,7 0,9 1,1 1,3 1,5 1,7 1,9 2,1

TIR

(%

)

MD

Curva de Bonos en $ a Tasa Variable

Pág. 4

CIERRES DE MERCADO

BONOS DOLLAR-LINKED

RESUMEN AL 23/03/2018 FECHA LIQUIDACIÓN 28/03/18

EN $ EN USD DIARIA ANUAL

BONOS DOLLAR LINKED SOBERANOS/PROVINCIALES

PMO18 Mendoza 30/10/2018 2,75% 359,0 17,6 5,62% 0,3 0,3 17,7 0,1 1.000 55 Argentina 1,1% -24,6%

PMD18 Mendoza 18/12/2018 2,75% 355,0 17,4 6,47% 0,8 0,4 17,7 0,0 1.000 70 Argentina 1,9% -26,3%

BDC19 Ciudad BA 19/05/2019 3,98% 1058,0 51,7 0,75% 0,6 0,6 51,4 1,4 1.000 327 Argentina 0,2% 1,0%

PUO19 Chubut 21/10/2019 4,00% 853,0 41,7 11,58% 0,8 0,7 44,1 0,3 1 192 Argentina 0,0% -13,2%

BD2C9 Ciudad BA 20/12/2019 1,95% 1340,0 65,5 4,35% 1,0 0,9 67,2 0,5 1.000 113 Argentina 0,2% 1,1%

BDC20 Ciudad BA 28/01/2020 1,95% 1345,0 65,8 3,55% 1,1 1,0 67,0 0,3 1.000 146 Argentina 0,2% -19,3%

PUM21 Chubut 30/03/2021 4,50% 1575,0 77,0 9,44% 1,4 1,3 82,1 0,9 1 89 Argentina 0,2% -1,6%

Nota: La TIR de los bonos ajustables por CER es real Fuente: PP en base a Bolsar y Bloomberg

EMISIÓN

(MILL. USD)

VARIACIONES TÍTULO VENCIMIENTO TASAEMISOR

FICHA

MÍNIMALEYDURAT. MD

PRECIOSVTTIR

INT.

CORR

AM18

BDC18

PMD18

PUO19

BD2C9

3,0%

5,0%

7,0%

9,0%

11,0%

13,0%

15,0%

17,0%

19,0%

0,0 0,2 0,4 0,6 0,8 1,0 1,2 1,4

TIR

MD

Curva de Bonos Dollar-Linked

o

Pág. 5

CIERRES DE MERCADO

BONOS PROVINCIALES

RESUMEN AL 23/03/2018 FECHA LIQUIDACIÓN 28/03/18

EN $ EN USD DIARIA ANUAL

BONOS PROVINCIALES EN MONEDA EXTRANJERA

BP18 PCIA. BUENOS AIRES 14/09/2018 9,4% - 103,2 3,06% 0,5 0,5 100,4 0,4 100.000 475 New York 0,0% -4,3%

BA19 PCIA. BUENOS AIRES 15/06/2019 5,8% - 103,9 3,89% 1,2 1,2 101,6 1,6 150.000 750 New York 0,1% -0,1%

BP21 PCIA. BUENOS AIRES 26/01/2021 10,9% - 112,1 4,93% 1,7 1,7 101,8 1,8 100.000 750 New York 0,0% -5,4%

CABA 2021 CDAD. BUENOS AIRES 19/02/2021 9,0% - 108,2 4,93% 1,0 0,9 100,9 0,9 200.000 500 Inglaterra -0,1% -5,3%

NRH2 NEUQUEN 26/04/2021 7,9% - 103,0 6,93% 1,5 1,4 40,5 0,5 150.000 260 New York -0,1% -3,2%

PBJ21 PCIA. BUENOS AIRES 09/06/2021 10,0% - 114,2 5,47% 2,4 2,3 103,0 3,0 150.000 899 New York 0,0% -1,8%

CORDOBA 2021 CORDOBA 10/06/2021 7,2% - 107,1 5,49% 2,9 2,8 102,1 2,1 150.000 725 New York 0,1% -1,4%

SARH SALTA 16/03/2022 9,5% - 105,2 7,09% 1,9 1,8 47,2 0,1 150.000 185 New York 0,0% -4,6%

JUS22 JUJUY 20/09/2022 8,6% - 103,5 7,91% 3,8 3,7 100,3 13,0 150.000 210 New York 0,2% -5,3%

PBF23 PCIA. BUENOS AIRES 15/02/2023 6,5% - 102,8 6,00% 3,5 3,4 100,8 0,8 1.000 750 New York 0,0% -6,4%

SANTAFE2023 SANTA FE 23/03/2023 7,0% - 103,4 6,23% 3,9 3,8 100,1 0,1 150.000 250 New York 0,0% -6,2%

PUY23 CHUBUT 19/05/2023 8,9% - 104,6 7,49% 2,3 2,2 101,0 1,0 25.000 50 New York -0,1% -3,9%

PBM24 PCIA. BUENOS AIRES 16/03/2024 9,1% - 111,2 6,62% 4,1 4,0 100,3 0,3 150.000 1.250 New York -0,1% -7,4%

PMY24 MENDOZA 12/05/2024 8,4% - 109,4 6,98% 4,0 4,0 103,0 3,0 150.000 500 New York -0,2% -2,9%

SA24D SALTA 07/07/2024 9,1% - 107,1 8,07% 4,1 4,1 102,0 2,0 150.000 300 New York -0,2% -7,7%

CH24D CHACO 18/08/2024 9,4% - 101,0 9,61% 4,0 3,8 101,0 1,0 150.000 250 New York 0,1% -7,9%

CO24 CORDOBA 01/09/2024 7,5% - 105,3 6,63% 5,2 5,1 100,6 0,6 150.000 510 New York 0,0% -5,9%

RIF25 LA RIOJA 24/02/2025 9,8% - 106,8 8,52% 4,3 4,1 100,9 0,9 150.000 200 New York 0,0% -7,0%

ERF25 ENTRE RIOS 08/02/2025 8,8% - 102,6 8,58% 4,7 4,5 101,1 1,1 150.000 350 New York -0,4% -7,6%

NEUQUEN2025 NEUQUEN 27/04/2025 7,5% - 103,3 7,60% 4,8 4,7 103,1 3,1 1.000 366 New York -0,3% -4,6%

RND25 RIO NEGRO 07/12/2025 7,8% - 97,4 8,92% 5,2 5,0 102,3 2,3 150.000 300 New York -0,3% -4,6%

PUL26 CHUBUT 26/07/2026 7,8% - 97,9 8,83% 4,0 3,8 101,3 1,3 150.000 650 New York -0,3% -8,4%

CO26 CORDOBA 27/10/2026 7,1% - 104,4 6,47% 3,9 3,8 101,2 1,2 1.000 300 Argentina 0,0% -4,5%

TFU27 TIERRA DEL FUEGO 17/04/2027 9,0% - 106,9 7,97% 4,2 4,0 101,8 1,8 1.000 200 New York 0,0% -5,0%

CABA 2027 CDAD. BUENOS AIRES 01/06/2027 7,5% - 106,2 6,99% 6,2 5,9 102,4 2,4 200.000 890 Inglaterra -0,1% -5,2%

BA27 PCIA. BUENOS AIRES 15/06/2027 7,9% - 104,7 7,59% 6,1 5,9 102,2 2,2 150.000 500 New York 0,0% -5,9%

CORDOBA 2027 CÓRDOBA 01/08/2027 7,1% - 99,9 7,43% 6,6 6,4 101,0 1,0 150.000 450 New York 0,0% -9,0%

SANTAFE2027 SANTA FE 01/11/2027 6,9% - 101,1 7,30% 5,8 5,6 102,9 2,9 150.000 250 New York -0,3% -6,0%

BP28 PCIA. BUENOS AIRES 18/04/2028 9,6% - 117,5 7,71% 6,2 6,0 104,3 4,3 100.000 400 New York -0,1% -6,2%

NTD11 NEUQUEN 12/05/2028 8,6% - 107,1 7,56% 4,7 4,6 101,0 1,0 150.000 348 New York -0,1% -5,9%

BPLD (*) PCIA. BUENOS AIRES 15/05/2035 Step-up 1.571,0 77,7 7,79% 7,2 6,7 101,5 1,5 1 484 New York 0,5% -10,9%

Nota: Todos las cotizaciones son tomadas del exterior a excepción de (*) que son calculados al contado con liquidación Fuente: PP en base a Bolsar y Bloomberg

VARIACIONES LEYDURAT.TÍTULO TIRTASAEMISOR MDVENCIMIENTO

INT.

CORR.

PRECIOS EMISIÓN

(MILL. USD)

FICHA

MÍNIMAVT

o

Pág. 6

CIERRES DE MERCADO

CURVA BONOS PROVINCIALES

BPLD

BP18

BA19

BPMD

BP21

CABA21

NRH2 PBJ21PDCAR21

SARH

PBF23

PUY23PBM24

PMY24

SA24D

CH24D

ERF25NEUQUEN25

PUL26CO26

CABA27

BA27

SANTAFE27

BP28NTD11

JUS22 RIF25 TFU27

2,0

3,0

4,0

5,0

6,0

7,0

8,0

9,0

10,0

0,0 1,0 2,0 3,0 4,0 5,0 6,0 7,0 8,0

TIR

(%

)

MD

Curva de Bonos Provinciales

Pág. 7

CIERRES DE MERCADO

MERCADO CAMBIARIO

Dólar Precio Var. Día Var. Mens. YTD

BCRA 3500 20,21 -0,3% 7,7% 7,7%

USD CCL 20,23 -0,2% 8,5% 8,5%

USD MEP 20,23 -0,2% 8,5% 8,5%

Futuro Mar-18 20,26 -0,2% -1,1%

Futuro Abr-18 20,65 -2,2% -1,2%

Futuro May-18 21,00 -1,9% -1,3%

Fuente: M ercado

Mercado cambiario

20,26

20,65

21,0021,36

21,72

22,0822,41

22,78

19,0

19,5

20,0

20,5

21,0

21,5

22,0

22,5

23,0

mar.-18 abr.-18 may.-18 jun.-18 jul.-18 ago.-18 sep.-18 oct.-18

Posiciones Mercado de Futuros ROFEX (USD)

22,7%

22,4%22,5%

22,4%

22,2% 21,8%

21,7%21,4%

20,0%

20,5%

21,0%

21,5%

22,0%

22,5%

23,0%

23,5%

24,0%

2 3 4 5 6 7 8 9 10Meses

Curva de Devaluación Implícita ROFEX

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

14,0%

16,0%

14,5

15,5

16,5

17,5

18,5

19,5

20,5

21,5

may.-17 jun.-17 jul.-17 ago.-17 sep.-17 oct.-17 nov.-17 dic.-17 ene.-18 feb.-18 mar.-18

BCRA 3500 y Volatil idad 30 días

BCRA 3500 (eje izq.)

Volat. 30 días (eje der.)

Pág. 8

CIERRES DE MERCADO

ACCIONES ARGENTINAS I

DIARIA MENS. 2018 2016 2017 2018 DIARIO PROM. 90 DÍAS FECHA PRECIO FECHA PRECIO 60 DIAS

SIDERURGICAS

ALUAR ALUMINIO ALUA 14,1 -3,1% -2,1% -3,9% -30,8% 29,4% -13,8% 39.480 427.385 844.569 25/01/2018 17,4 21/06/2017 9,4 38,0

SIDERAR-A ERAR 14,4 0,7% -2,7% 0,0% -11,1% 21,5% -7,7% 65.046 85.783 1.534.679 29/01/2018 17,2 24/07/2017 9,9 34,2

TENARIS SA TS 335,6 -1,4% -4,3% 13,8% 39,4% -4,8% 5,0% 396.188 89.009 62.889 21/03/2018 380,4 25/10/2017 227,3 50,2

AGROMETAL AGRO 16,4 -2,7% -21,5% -30,2% 197,3% -25,1% -35,6% 1.230 131.998 260.603 22/05/2017 31,9 23/03/2018 16,0 41,8

PROMEDIO -1,3% -3,0% 3,3% 48,7% 15,4% -5,5% 40,8

PETROLEO Y GAS

PETROBRAS ARGENTINA SA-B PESA 24,1 -1,0% -3,8% -2,8% 14,0% 71,7% -10,3% 48.563 11.447 89.904 25/01/2018 28,5 23/03/2017 15,6 36,7

PETROBRAS - PETROLEO BRAS APBR 144,4 1,3% 0,8% 51,1% 124,8% 38,6% 39,5% 1.815.076 200.959 449.739 06/03/2018 152,8 21/06/2017 62,3 40,8

REPSOL SA REP 339,0 0,0% -4,5% 13,0% 13,4% 22,5% 4,3% 527.642 328 421 06/03/2018 380,0 18/04/2017 225,0 -

YPF S.A.-D YPFD 422,8 -1,9% -10,0% 0,2% -4,0% 28,8% -7,5% 166.273 196.923 112.327 24/01/2018 520,0 09/08/2017 330,4 36,5

PETROLERA DEL CONOSUR SA PSUR 4,4 0,0% -9,4% -11,2% 193,0% -36,4% -18,1% 437 200 16.952 02/06/2017 8,5 11/08/2017 3,8 -

PETROLERA PAMPA PETR 104,0 -1,0% -3,7% -2,5% 146,4% -2,9% -10,0% 12.418 13.442 28.149 17/01/2018 124,0 25/07/2017 72,4 37,4

PROMEDIO -0,4% -5,1% 8,0% 81,3% 20,4% -0,4% 37,9

BANCOS

BBVA BANCO FRANCES SA FRAN 151,2 -1,0% -4,9% -1,9% -16,7% 28,2% -9,4% 92.604 177.914 99.238 15/01/2018 175,0 09/08/2017 89,5 43,6

BANCO MACRO SA-B BMA 216,9 -0,6% -5,8% 0,0% 4,6% 66,6% -7,8% 142.842 99.105 164.447 26/10/2017 238,1 28/04/2017 127,2 36,1

GRUPO FINANCIERO GALICIA-B GGAL 128,2 -2,5% -0,7% 3,6% -5,4% 136,8% -4,4% 182.840 296.037 482.232 24/01/2018 140,0 23/03/2017 57,6 44,3

BANCO HIPOTECARIO SA-D SHS BHIP 19,0 0,0% -6,0% 39,3% -10,9% 141,9% 28,6% 28.425 165.680 507.966 01/02/2018 20,4 18/07/2017 6,0 54,7

BANCO PATAGONIA SA-B SH BPAT 53,5 -6,0% -13,7% -9,3% 6,4% 17,6% -16,3% 38.481 117.178 17.406 18/01/2018 74,5 26/07/2017 37,9 45,5

BANCO SANTANDER RIO-B BRIO 50,4 -1,2% -3,1% 5,0% 4,3% 41,5% -3,1% 109.529 33.014 16.527 19/02/2018 56,2 09/08/2017 25,0 34,1

BANCO SUPERVIELLE SUPV 121,0 -0,6% -3,8% 7,7% - 133,5% -0,7% 55.263 19.641 112.234 19/02/2018 135,0 23/03/2017 47,9 46,5

PROMEDIO -1,7% -5,4% 6,3% -2,9% 80,9% -1,9% 43,5

ENERGÉTICAS

PAMPA ENERGIA SA PAMP 49,3 -1,0% -4,9% -1,3% 54,6% 76,6% -8,9% 90.447 281.511 1.005.034 15/01/2018 56,2 23/03/2017 30,7 31,7

TRANSENER S.A.-B TRAN 56,7 -2,5% 6,1% 15,8% 48,3% 197,2% 6,9% 25.213 213.976 602.344 01/02/2018 65,5 27/03/2017 21,1 51,6

CENTRAL PUERTO S.A.-B 1 VOTE CEPU 34,9 -1,8% 1,9% 9,7% 57,8% 21,0% 1,3% 53.886 1.505.508 - 26/01/2018 48,7 09/08/2017 20,5 30,2

CENTRAL COSTANERA SA CECO2 16,4 -4,1% -15,9% 2,5% 81,8% 22,3% -5,4% 11.478 301.240 450.958 19/01/2018 24,6 09/08/2017 11,5 59,3

EMP DISTRIB Y COMERC NORTE EDN 57,1 -1,0% -1,6% 24,7% 35,5% 117,4% 15,1% 51.713 98.831 341.396 29/01/2018 63,0 14/06/2017 23,7 33,5

CAPEX SA CAPX 89,0 -1,1% -2,5% 10,9% 80,5% 151,7% 2,3% 16.002 902 21.054 26/01/2018 107,4 23/03/2017 52,0 37,2

PROMEDIO -1,9% -2,8% 10,4% 59,7% 97,7% 1,9% 40,6

TELECOMUNICACIONES

TELECOM ARGENTINA S.A.-B TECO2 128,1 -1,4% -4,7% -6,3% 4,0% 72,2% -13,6% 275.887 81.965 108.761 25/01/2018 164,0 17/04/2017 66,1 44,4

TELEFONICA SA TEF 195,0 0,1% -2,5% 5,5% -21,7% 6,1% -2,7% 1.012.466 2.380 914 26/01/2018 208,0 11/04/2017 164,0 34,8

PROMEDIO -0,6% -3,6% -0,4% -8,9% 39,1% -8,1% 39,6

GASIFERAS

TRANSPORTADORA DE GAS SUR-B TGSU2 78,0 -1,6% -6,6% -6,1% 41,5% 107,9% -13,3% 61.971 228.200 255.635 15/01/2018 94,0 23/03/2017 42,6 34,2

TRANSPORTADORA GAS NORTE-C TGNO4 66,1 -0,4% -9,3% -11,7% 53,4% 280,4% -18,5% 29.021 163.120 270.469 15/01/2018 82,5 23/03/2017 21,4 39,7

CAMUZZI GAS PAMPEANA SA-CL B GCPA2 76,0 -3,2% -13,7% 7,1% 26,9% 437,5% -1,1% 25.313 8.951 25.485 01/02/2018 99,9 11/04/2017 25,8 39,9

GAS NATURAL BAN SA-B GBAN 72,9 -0,3% -6,5% 17,6% 14,8% 101,1% 8,5% 23.732 3.468 10.290 01/02/2018 89,0 27/03/2017 42,5 36,0

METROGAS S.A.-B METR 60,0 -2,4% -6,8% 33,3% 38,0% 280,2% 23,0% 34.150 228.773 229.584 01/02/2018 88,5 09/08/2017 18,9 82,9

PROMEDIO -1,6% -8,6% 8,1% 34,9% 241,4% -0,3% 46,6

Nota:

(*) En millones de pesos ,

MIN. 52 SEM.MAX. 52 SEM.VOL. (MILES DE PAPELES)VARIACIONES (USD)

EMPRESASCAP.

BURSATIL (*)

PRECIO

(ARS)TICKER

VOLAT.VARIACIONES ($)

RESUMEN AL 23/3/18

Pág. 9

CIERRES DE MERCADO

ACCIONES ARGENTINAS II

DIARIA MENS. 2018 2016 2017 2018 DIARIO PROM. 90 DÍAS FECHA PRECIO FECHA PRECIO 60 DIAS

CONSTRUCCION

IRSA SA IRSA 47,2 0,3% -15,5% -13,2% 39,8% 26,2% -19,9% 27.314 266.054 99.428 08/01/2018 61,5 21/06/2017 35,8 35,9

HOLCIM ARGENTINA SA JMIN #N/A N/A #¡VALOR! #¡VALOR! #¡VALOR! 117,5% #¡VALOR! #¡VALOR! #¡VALOR! #N/A N/A #N/A N/A#N/A Field Not Applicable#N/A N/A#N/A Field Not Applicable#N/A N/A #N/A N/A

DYCASA S.A.-B SHS DYCA 54,0 1,0% 3,8% 17,4% 33,2% 16,1% 8,3% 1.620 1.880 15.313 19/01/2018 59,0 10/08/2017 32,5 37,2

FIPLASTO SA-B FIPL 8,2 0,0% 3,2% -1,2% 87,9% -4,6% -8,8% 566 2.500 25.024 15/01/2018 9,3 11/08/2017 5,3 25,0

LOMA NEGRA CIA INDUSTRIAL AR LOMA 83,5 -1,5% -5,6% -2,2% - -4,5% -9,8% 49.768 53.315 - 15/01/2018 102,0 15/11/2017 72,0 -

CONSULTATIO SA CTIO 50,3 -4,5% -10,1% -12,2% -5,5% 1,7% -18,9% 20.598 57.033 94.610 19/01/2018 69,0 21/06/2017 34,0 40,3

PROMEDIO #¡VALOR! #¡VALOR! #¡VALOR! 54,6% #¡VALOR! #¡VALOR! 34,6

CAMPO/AGRO

MOLINOS RIO DE LA PLATA SA MOLI 52,0 -1,0% -10,2% -14,0% -3,8% -34,7% -20,7% 10.474 3.143 12.228 19/06/2017 70,7 16/03/2018 50,2 29,2

LEDESMA S.A.A.I. LEDE 14,8 0,7% -1,3% -14,5% 8,6% -30,7% -21,1% 6.512 16.931 48.739 22/11/2017 19,2 16/03/2018 13,3 34,7

AGROMETAL S.A. AGRO 16,4 -2,7% -21,5% -30,2% 197,3% -25,1% -35,6% 1.230 131.998 260.603 22/05/2017 31,9 23/03/2018 16,0 41,8

CRESUD S.A.C.I.F.Y A. CRES 40,2 -1,1% -12,1% -1,4% 13,4% 29,3% -9,0% 20.141 189.359 517.594 28/02/2018 46,0 21/06/2017 28,7 32,7

INVERSORA JURAMENTO SA INVJ 10,3 -1,9% -1,9% -14,6% 12,3% -24,8% -21,2% 4.868 15.012 85.325 03/11/2017 14,3 02/03/2018 9,9 29,4

S.A. SAN MIGUEL AGICI Y F-B SAMI 100,7 0,1% -13,2% -15,3% 98,3% -32,7% -21,8% 7.161 9.023 44.513 17/01/2018 140,0 31/03/2017 98,5 30,7

PROMEDIO -1,0% -10,1% -15,0% 54,3% -19,8% -21,6% 33,6

OTROS

SOCIEDAD COMERCIAL DEL PLATA COME 4,1 -0,5% -4,5% -13,8% -32,4% 17,8% -20,4% 6.443 1.233.760 3.248.427 25/01/2018 5,4 31/03/2017 2,8 32,4

MIRGOR S.A.C.I.F.I.A.-C MIRG 587,5 -1,7% -4,6% 14,6% 39,0% 64,4% 5,7% 10.575 10.057 21.572 01/02/2018 680,0 30/03/2017 258,0 39,8

GRUPO CLARIN-B GCLA 58,5 -1,3% -2,7% 5,3% 28,3% 1,2% -2,8% 6.241 1.567 13.511 03/07/2017 194,4 28/09/2017 48,1 40,8

GRUPO CONCESIONARIO DEL OEST OEST 34,3 -3,1% -5,8% -1,9% 152,9% 50,1% -9,4% 5.480 89.267 161.851 26/01/2018 43,5 23/03/2017 22,7 47,8

AUTOPISTAS DEL SOL SA AUSO 111,6 -1,6% -10,9% 4,7% 134,3% 70,1% -3,3% 9.864 28.864 45.338 02/03/2018 130,5 23/03/2017 68,5 35,6

BOLDT SA BOLT 8,3 -3,4% -10,7% -16,5% 21,8% 116,8% -23,0% 7.006 323.291 466.028 02/10/2017 12,6 27/03/2017 4,7 30,9

MORIXE HERMANOS S.A. MORI 4,5 0,0% 11,3% 17,7% 8,9% -8,1% -13,5% 209 56 49.149 29/01/2018 6,1 21/06/2017 2,7 55,3

RIGOLLEAU S.A. RIGO 69,5 0,7% 9,4% 11,2% 39,9% 14,2% 2,6% 5.042 204 731 23/03/2018 69,5 21/06/2017 37,0 16,0

LONGVIE LONG 4,8 1,5% -16,3% -22,9% 59,2% -32,8% -28,9% 733 5.072 40.982 10/11/2017 8,3 19/03/2018 4,5 41,6

HAVANNA HOLD. SA HAVA 53,5 3,9% 23,0% 43,0% - 30,7% 32,0% 2.513 8.303 4.905 22/03/2018 53,9 20/04/2017 29,8 44,5

CARBOCLOR SA CARC 1,5 -5,8% 2,8% -14,7% -45,5% -34,3% -21,3% 229 99.668 420.893 11/10/2017 2,4 09/02/2018 1,2 65,1

SOLVAY INDUPA SA INDU 14,7 -0,7% -24,5% 6,2% -16,2% 221,1% -2,0% 6.069 134.966 169.575 27/02/2018 20,0 21/06/2017 3,0 55,5

CABLEVISION HOLDING SA-B CVH 468,0 0,0% 0,0% -0,6% - 1,7% -8,3% 84.532 31.819 - 25/01/2018 561,0 30/08/2017 350,0 39,5

BOLSAS Y MERCADOS ARGENTINOS BYMA 382,8 -0,7% 6,6% 12,6% - 103,4% 3,9% 29.185 83.610 175.100 16/03/2018 403,0 23/05/2017 100,0 40,3

GRUPO FINANCIERO VALORES SA VALO 7,7 -2,5% -7,0% 1,5% - 60,5% -6,4% 6.576 1.530.496 4.852.545 19/01/2018 10,4 10/08/2017 3,9 49,9

PROMEDIO -1,2% -2,3% 2,2% 24,9% 38,7% -7,0% 25,1

Nota:

(*) En millones de pesos ,

MIN. 52 SEM. VOLAT.PRECIO

(ARS)

CAP.

BURSATIL (*)

VOL. (MILES DE PAPELES) MAX. 52 SEM.VARIACIONES ($) VARIACIONES (USD)

RESUMEN AL 23/3/18

EMPRESAS TICKER

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CIERRES DE MERCADO

ADRs ARGENTINA

DIARIA MENSUAL 2018 2016 2017 DIARIO PROM. 90 FECHA PRECIO FECHA PRECIO 60 DIAS

BANCO FRANCES BFR 22,5 -0,7% -4,0% -10,6% -11,3% 44,6% 4.603 187 264 19/01/2018 27,5 11/08/2017 14,6 38,5BANCO MACRO BMA 106,3 -1,1% -6,0% -8,3% 11,4% 80,1% 6.999 110 236 23/10/2017 136,1 10/08/2017 82,7 33,2G. FINANC. GALICIA GGAL 63,4 -2,5% 0,7% -3,7% 0,1% 144,6% 9.046 212 399 18/01/2018 73,5 31/07/2017 36,1 42,3PAMPA ENERGIA PAM 61,0 -0,5% -3,7% -9,3% 63,9% 93,3% 4.482 114 256 18/01/2018 73,0 23/03/2017 49,1 33,2EDENOR EDN 57,3 -0,7% -1,0% 15,2% 59,2% 78,5% 2.595 32 59 26/01/2018 63,3 11/08/2017 28,9 35,1TRANSP. GAS SUR TGS 19,1 -2,2% -7,0% -14,3% 48,4% 146,5% 3.027 163 201 18/01/2018 24,2 23/03/2017 13,3 37,3YPF YPF 20,9 -1,8% -9,6% -8,8% 4,7% 38,8% 8.216 684 1.065 25/01/2018 26,7 09/08/2017 18,4 33,8PETROBRAS ARGENTINA PZE 11,9 -0,3% -6,3% -12,4% 24,2% 93,6% 2.403 14 35 17/01/2018 14,8 23/03/2017 10,0 41,4PETROBRAS BRASIL PBR 14,3 0,8% 1,9% 39,1% 137,9% 1,8% 90.084 15.027 19.279 06/03/2018 14,9 21/06/2017 7,6 41,6TENARIS TS 33,5 -0,1% -3,0% 5,1% 50,3% -10,8% 19.756 4.816 2.247 21/03/2018 37,6 27/10/2017 25,9 40,2TERNIUM TX 31,7 -0,5% -8,3% 0,4% 95,4% 30,8% 6.227 191 386 21/02/2018 39,5 08/05/2017 22,8 31,9TELECOM TEO 31,8 -0,5% -4,4% -13,1% 9,4% 101,6% 13.715 81 220 20/12/2017 40,2 23/03/2017 21,2 37,2IRSA IRS 23,3 1,2% -16,4% -21,4% 56,1% 60,5% 1.347 339 86 04/01/2018 33,0 28/07/2017 21,2 40,9CRESUD CRESY 19,8 -1,3% -11,7% -10,4% 22,4% 40,1% 993 237 149 07/11/2017 23,7 10/08/2017 17,3 32,4MERCADO LIBRE MELI 344,7 -1,7% -11,1% 9,6% - 101,5% 15.222 566 646 13/03/2018 417,9 23/03/2017 206,0 38,4SUPERVIELLE SUPV 30,0 1,0% -2,2% 2,5% - 123,1% 2.744 338 389 24/01/2018 33,9 23/03/2017 15,1 39,7

Nota:

(*) En millones de USD

GRAFICOS

CAP.

BURSATIL (*)

VARIACIONES (USD) VOL. (MILES DE PAPELES) MAX. 52 SEM. MIN. 52 SEM. VOLAT.

RESUMEN AL 23/3/18

EMPRESAS TICKERPRECIO

(USD)

25000

26000

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Evolución Merval -últ. 30 días

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Evolución Bovespa -últ. 30 días

2450

2500

2550

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2750

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Evolución S&P500 -últ. 30 días

3200

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3

Evolución EuroStock -últ. 30 días

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CIERRES DE MERCADO

INDICES BURSATILES GLOBALES

RESUMEN AL 23/3/18

DIARIA MENS. 2018 2016 2017 2018 DIARIO PROM. 30 DIAS FECHA PRECIO FECHA PRECIO 60 DIAS

AMERICA

MERVAL Index ARGENTINA ARS 31.533 -1,2% -4,5% 4,9% 18,1% 51,9% -3,2% 2.664.385 10.675 12.501 01/02/2018 35.462 23/03/2017 19.646 30,1

MAR Index ARGENTINA ARS 30.565 -1,3% -4,9% 2,4% -0,7% 67,3% -5,5% 1.200.596 2.015 2.322 01/02/2018 35.234 23/03/2017 18.604 31,0

IBOV Index BRASIL BRL 84.377 -0,5% -1,1% 10,4% 69,1% 24,7% 10,1% 2.653.294 334.197 381.018 26/02/2018 88.318 18/05/2017 60.315 18,8

MEXBOL Index MEXICO MXN 46.516 -1,8% -1,9% -5,8% -10,9% 13,4% 0,2% 5.807.799 179.995 173.966 25/07/2017 51.772 23/03/2018 46.451 12,9

IGPA Index CHILE CLP 27.531 -0,5% -2,1% -1,6% 20,8% 47,0% -0,4% 158.120.145 698.196 724.079 30/01/2018 30.712 23/03/2017 23.491 10,2

SPBL25PT Index PERU PEN 30.785 1,2% -0,4% 0,1% 86,9% 35,0% 0,6% 339.222 3.964 6.536 06/12/2017 33.699 23/03/2017 23.098 10,3

INDU Index EE.UU. USD 23.533 -1,8% -6,0% -4,8% 12,3% 25,1% -4,8% 6.539.643 125.157 123.584 26/01/2018 26.617 19/04/2017 20.380 21,4

SPX Index EE.UU. USD 2.588 -2,1% -4,6% -3,2% 8,5% 19,4% -3,2% 23.399.654 683.614 660.199 26/01/2018 2.873 27/03/2017 2.322 19,3

CCMP Index EE.UU. USD 6.993 -2,4% -3,9% 1,3% 6,3% 28,2% 1,3% 11.249.780 560.582 563.225 13/03/2018 7.637 27/03/2017 5.769 20,4

Promedio del sector -2,3% 0,2% 34,6% 23,4% 34,7% -0,5% 29,9

EUROPA

SX5E Index EUROSTOXX EUR 3.298 -1,5% -4,1% -5,9% -3,3% 21,4% -3,2% 2.789.531 574.219 464.301 01/11/2017 3.709 23/03/2018 3.279 15,3

CAC Index FRANCIA EUR 5.095 -1,4% -4,2% -4,1% 0,5% 24,5% -1,4% 1.461.214 107.550 92.326 23/01/2018 5.567 27/03/2017 4.971 15,0

DAX Index ALEMANIA EUR 11.886 -1,8% -4,4% -8,0% 3,3% 28,2% -5,4% 1.137.472 142.710 112.840 23/01/2018 13.597 23/03/2018 11.819 17,0

IBEX Index ESPAÑA EUR 9.393 -1,0% -4,5% -6,5% -6,2% 22,4% -3,9% 602.107 291.897 227.151 08/05/2017 11.184 23/03/2018 9.329 14,9

UKX Index G. BRETAÑA GBP 6.922 -0,4% -4,3% -10,0% -5,2% 17,9% -5,9% 1.926.292 849.390 773.735 12/01/2018 7.793 23/03/2018 6.877 12,5

FTSEMIB Index ITALIA EUR 22.289 -0,5% -1,4% 2,0% -13,2% 29,5% 4,9% 513.794 489.652 461.938 23/01/2018 24.050 18/04/2017 19.443 17,7

PSI20 Index PORTUGAL EUR 5.343 -0,6% -2,3% -0,8% -14,9% 31,3% 1,9% 59.831 79.824 94.690 26/01/2018 5.793 23/03/2017 4.611 13,8

ASE Index GRECIA EUR 786 -0,2% -6,0% -2,1% 1,8% 42,1% 15,1% 49.113 57.478 42.994 01/02/2018 896 24/03/2017 631 -

SMI Index SUIZA CHF 8.569 -0,8% -3,8% -8,7% -9,3% 19,2% -6,1% 1.051.570 66.702 47.643 24/01/2018 9.616 19/04/2017 8.492 15,3

RTSI$ Index RUSIA USD 1.261 0,2% -1,9% 9,3% 52,2% 0,2% 9,3% 592.776 29.315.664 32.370.951 26/02/2018 1.339 22/06/2017 959 19,9

ISEQ Index IRLANDA EUR 6.515 0,0% -2,5% -7,4% -8,1% 23,1% -4,8% 118.217 26.743 23.057 23/01/2018 7.257 23/03/2018 6.410 12,4

Promedio del sector -0,7% -3,5% -3,8% -0,2% 23,6% 0,0% 15,4

ASIA/PACIFICO

NKY Index JAPON JPY 20.618 -4,5% -6,6% -9,4% 3,8% 23,4% -2,7% 366.963.264 1.246.989 859.395 23/01/2018 24.129 17/04/2017 18.225 9,4

HSI Index HONG KONG HKD 30.309 -2,5% -1,7% 1,3% 0,5% 35,0% 0,9% 19.722.596 3.631.337 2.373.670 29/01/2018 33.484 19/04/2017 23.724 12,5

SHCOMP Index CHINA CNY 3.153 -3,4% -3,3% -4,7% -18,7% 13,6% -1,8% 32.412.488 27.553.202 17.450.941 29/01/2018 3.587 11/05/2017 3.017 16,0

TWSE Index TAIWAN TWD 10.823 -1,7% 0,1% 1,7% 13,7% 25,6% 3,5% 32.343.768 2.718.308 2.575.183 23/01/2018 11.270 20/04/2017 9.622 15,3

SET Index TAILANDIA THB 1.794 -0,2% -2,0% 2,3% 20,5% 25,1% 6,7% 17.974.766 2.488.566 3.639.343 27/02/2018 1.853 15/05/2017 1.532 17,9

SENSEX Index INDIA INR 32.597 -1,2% -4,6% -4,3% 0,3% 36,2% -6,0% 57.848.660 13.285 15.153 29/01/2018 36.444 27/03/2017 29.164 0,0

KOSPI Index COREA KRW 2.417 -3,2% -0,4% -2,1% 0,9% 37,2% -3,0% 1.550.564.736 457.952 379.631 29/01/2018 2.607 11/04/2017 2.118 0,0

Promedio del sector -2,4% -2,7% -2,2% 3,0% 28,0% -0,4% 10,2

Notas:

(*) Millones moneda local

VARIACIONES (USD)INDICE PAIS VALOR

VARIACIONES CAP.

BURSATIL (*)

VOLAT.MONEDA

MAX. 52 SEM. MIN. 52 SEM.VOLUMEN (MILES DE PAPELES)

Pág. 12

CIERRES DE MERCADO

ACCIONES USA I

RESUMEN AL 23/03/2018

DIARIA MENS. 2018 2016 2017 DIARIO PROM. 90 DÍAS FECHA PRECIO FECHA PRECIO 60 DIAS

INDICES AMERICANOS

S&P 500 INDEX SPX 2588,3 -2,1% -4,6% -3,2% 9,5% 19,4% 23.399.654 683.614 628.880 26/01/2018 2.872,9 27/03/2017 2322,3 19,3

DOW JONES INDUS. AVG INDU 23533,2 -1,8% -6,0% -4,8% 13,4% 25,1% 6.539.643 125.157 120.603 26/01/2018 26.616,7 19/04/2017 20379,6 21,4

NASDAQ COMPOSITE INDEX CCMP 6992,7 -2,4% -3,9% 1,3% 7,5% 28,2% 11.249.780 560.582 532.594 13/03/2018 7.637,3 27/03/2017 5769,4 20,40,0% 0,0%

PROMEDIO -2,1% -4,8% -2,2% 10,2% 24,2% 20,4

FINANCIERAS

CITIGROUP INC-CEDEAR C 46,8 -2,6% -10,4% -0,5% -40,1% 51,6% 3.590.860 1 11 26/01/2018 54,0 24/04/2017 28,0 37,6

BANK OF AMERICA CORP-CEDEARBAC 331,0 0,0% 4,4% 31,3% 48,2% 42,4% 6.768.303 0 0 12/03/2018 331,0 21/04/2017 174,5 #N/A N/A

JPMORGAN CHASE & CO JPM 107,0 -2,7% -7,4% 0,1% 30,7% 23,9% 364.948 22.885 15.330 27/02/2018 119,3 31/05/2017 81,6 24,9

WELLS FARGO & CO WFC 51,0 -3,0% -12,7% -16,0% 1,4% 10,1% 248.583 30.617 22.296 29/01/2018 66,3 07/09/2017 49,3 29,9

BERKSHIRE HATHAWAY INC BRK/B 192,5 -2,6% -7,1% -2,9% 23,4% 21,6% 474.942 7.217 4.724 29/01/2018 217,6 18/05/2017 160,9 27,8

PROMEDIO -2,6% -6,8% -2,2% 14,0% 25,7% 28,9

TECNOLOGICAS

MICROSOFT CORP MSFT 87,2 -2,9% -7,0% 1,9% 12,0% 37,7% 671.268 43.282 30.546 13/03/2018 97,2 27/03/2017 64,4 27,3

APPLE INC AAPL 164,9 -2,3% -7,4% -2,5% 10,0% 46,1% 836.908 40.498 36.316 13/03/2018 183,5 27/03/2017 138,6 25,3

ORACLE CORP ORCL 44,8 -2,4% -11,6% -5,3% 5,3% 23,0% 182.847 21.301 16.750 13/03/2018 53,5 18/05/2017 43,6 31,9

ALPHABET INC-CL C GOOG 1021,6 -2,6% -7,5% -2,4% 1,7% 35,6% 711.899 2.137 1.755 29/01/2018 1.186,9 27/03/2017 803,4 30,3

INTL BUSINESS MACHINES CORPIBM 148,9 -3,3% -10,6% -9,7% 9,9% 53,4% 463.028 52.778 27.534 01/02/2018 176,3 27/03/2017 138,8 34,3

FACEBOOK INC FB 159,4 -3,3% -10,6% -9,7% 9,9% 53,4% 463.028 52.778 27.534 01/02/2018 195,3 27/03/2017 138,8 34,3

AT&T INC T 34,7 -1,9% -4,4% -10,8% 23,6% -8,6% 213.111 34.325 27.726 23/03/2017 41,9 06/11/2017 32,6 23,1

PROMEDIO -2,6% -7,4% -4,7% 11,5% 32,8% 31,1%

INDUSTRIALES/MATERIALES

GENERAL ELECTRIC CO GE 13,1 -2,1% -7,4% -25,1% 1,4% -44,8% 113.494 83.591 91.115 20/04/2017 30,5 23/03/2018 13,0 35,1

CATERPILLAR INC CAT 144,3 -1,8% -6,7% -8,4% 36,5% 69,9% 86.231 6.492 6.141 16/01/2018 173,2 27/03/2017 90,3 33,7

BOEING CO/THE BA 321,0 0,4% -11,4% 8,8% 7,7% 89,4% 188.499 7.166 5.930 28/02/2018 371,6 27/03/2017 173,8 35,9

HONEYWELL INTERNATIONAL INCHON 143,3 -2,5% -5,2% -6,6% 12,5% 32,4% 107.228 3.590 3.199 29/01/2018 165,1 17/04/2017 122,4 21,4

LOCKHEED MARTIN CORP LMT 336,3 2,8% -4,6% 4,8% 15,1% 28,5% 96.126 2.891 1.534 16/02/2018 363,0 27/03/2017 264,0 23,6

UNITED TECHNOLOGIES CORP UTX 122,3 -1,4% -9,2% -4,1% 14,1% 16,4% 97.859 3.809 4.791 29/01/2018 139,2 06/09/2017 109,1 25,8

3M CO MMM 215,4 -3,5% -8,6% -8,5% 18,5% 31,8% 128.076 4.191 2.510 26/01/2018 259,8 13/04/2017 188,6 26,9

PROMEDIO -1,3% -5,5% -4,5% 14,1% 12,5% 26,6

Notas:

(*) Millones de USD ,

VOLAT.VOL. (MILES DE PAPELES) MAX. 52 SEM. MIN. 52 SEM.CAP.

BURSATIL (*)

VARIACIONES (USD)INDICES/EMPRESAS TICKER

PRECIO

(USD)

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CIERRES DE MERCADO

ACCIONES USA II

RESUMEN AL 23/03/2018

DIARIA MENS. 2018 2016 2017 DIARIO PROM. 90 DÍAS FECHA PRECIO FECHA PRECIO 60 DIAS

ENERGETICAS

EXXON MOBIL CORP XOM 72,9 -0,8% -3,8% -12,9% 15,8% -7,3% 308.869 19.561 14.984 29/01/2018 89,3 23/03/2018 72,7 24,2

CHEVRON CORP CVX 113,0 -0,6% 0,9% -9,8% 30,8% 6,4% 215.820 6.105 7.054 16/01/2018 133,9 07/06/2017 102,6 27,1

SCHLUMBERGER LTD SLB 64,1 -2,1% -2,3% -4,8% 20,4% -19,7% 88.895 8.524 8.674 12/04/2017 80,9 16/11/2017 61,0 29,3

CONOCOPHILLIPS COP 57,7 2,2% 6,3% 5,2% 7,4% 9,5% 67.820 9.406 5.929 24/01/2018 61,3 21/08/2017 42,3 29,1

HALLIBURTON CO HAL 46,4 0,1% 0,0% -5,0% 58,9% -9,7% 40.631 11.482 9.252 23/01/2018 57,9 18/08/2017 38,2 31,2

PROMEDIO -0,2% 0,3% -5,4% 26,7% -4,2% 28,2%

SALUD

PFIZER INC PFE 34,5 -3,1% -5,0% -4,8% 0,6% 11,5% 205.314 27.639 23.555 29/01/2018 39,4 08/06/2017 31,7 24,8

MERCK & CO. INC. MRK 53,4 -1,3% -1,5% -5,1% 11,5% -4,4% 144.004 11.688 12.715 18/09/2017 66,4 02/03/2018 53,1 22,9

JOHNSON & JOHNSON JNJ 125,1 -1,8% -3,7% -10,5% 12,2% 21,3% 335.598 8.302 7.883 17/01/2018 148,3 18/04/2017 121,0 25,6

AMGEN INC AMGN 169,4 -3,8% -7,8% -2,6% -9,9% 18,9% 122.085 4.472 5.012 29/01/2018 201,2 23/05/2017 152,2 27,9

UNITEDHEALTH GROUP INC UNH 212,6 -1,2% -6,0% -3,6% 36,0% 37,8% 205.677 5.670 3.759 29/01/2018 250,8 29/03/2017 162,7 27,1

PROMEDIO -2,5% -4,5% -5,7% 3,6% 11,8% 25,7

CONSUMO BASICO & DISCRECIONAL

MCDONALD'S CORP MCD 155,0 -1,3% -1,7% -10,0% 3,0% 41,4% 123.131 3.417 4.710 29/01/2018 178,7 30/03/2017 128,6 22,7

HOME DEPOT INC HD 171,8 -2,0% -5,7% -9,4% 1,4% 41,4% 198.819 5.934 5.271 29/01/2018 207,6 24/07/2017 144,3 26,0

WALT DISNEY CO/THE DIS 98,5 -2,0% -4,5% -8,3% -0,8% 3,2% 148.172 7.411 8.000 27/04/2017 116,1 07/09/2017 96,2 23,4

AMAZON.COM INC AMZN 1495,6 -3,2% -1,1% 27,9% 10,9% 56,0% 724.011 7.914 5.371 13/03/2018 1.617,5 27/03/2017 833,5 28,1

WALMART INC WMT 85,4 -2,0% -5,1% -13,5% 12,8% 42,9% 253.047 10.073 11.776 29/01/2018 110,0 28/03/2017 69,3 30,7

COCA-COLA CO/THE KO 42,3 -1,0% -2,1% -7,7% -3,5% 10,7% 180.516 13.272 13.065 26/01/2018 48,6 24/03/2017 41,9 17,2

PROCTER & GAMBLE CO/THE PG 75,9 -0,7% -3,3% -17,4% 5,9% 9,3% 191.369 11.669 9.638 20/09/2017 94,7 23/03/2018 75,8 18,1

PHILIP MORRIS INTERNATIONAL PM 95,6 -2,1% -7,6% -9,5% 4,1% 15,5% 148.535 5.669 5.260 20/06/2017 123,6 23/03/2018 95,5 24,4

PEPSICO INC PEP 106,2 -1,7% -3,3% -11,5% 4,7% 14,6% 150.674 4.845 4.439 23/01/2018 122,5 23/03/2018 105,9 17,5

COMCAST CMCSA 33,2 -0,2% -8,4% -17,2% 22,4% 16,0% 154.058 43.482 25.858 24/01/2018 44,0 23/03/2018 33,2 30,3

PROMEDIO -1,6% -3,9% -8,3% 6,1% 25,1% 24,5

Notas:

(*) Millones de USD ,

VOL. (MILES DE PAPELES) MAX. 52 SEM. MIN. 52 SEM. VOLAT.CAP.

BURSATIL (*)

VARIACIONES (USD)INDICES/EMPRESAS TICKER

PRECIO

(USD)

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CIERRES DE MERCADO

ETFs

RESUMEN AL 23/03/2018

DIARIA MENSUAL 2018 2016 2017 DIARIO PROM. 90 DÍAS FECHA PRECIO FECHA PRECIO 60 DIAS

ETFs INDICES EE.UU.

SPDR S&P 500 ETF TRUST SPY 258,1 -2,1% -5,0% -3,3% 10,9% 21,7% 177.072 112.340 26/01/2018 286,6 27/03/2017 231,6 19,5%

POWERSHARES QQQ TRUST SERIES QQQ 158,5 -2,6% -5,2% 1,8% 5,8% 32,7% 78.318 44.512 13/03/2018 175,2 27/03/2017 129,4 22,5%

ISHARES RUSSELL 2000 ETF IWM 150,1 -2,2% -0,2% -1,6% 20,1% 14,6% 34.726 24.302 24/01/2018 160,6 27/03/2017 132,4 18,5%

SPDR S&P MIDCAP 400 ETF TRST MDY 334,2 -2,0% -1,5% -3,3% 19,2% 15,9% 1.417 1.290 24/01/2018 363,7 27/03/2017 303,9 17,7%

IPATH S&P 500 VIX S/T FU ETN VXX 49,8 4,8% 12,2% 78,2% -67,5% -72,6% 55.386 47.854 13/04/2017 73,6 11/01/2018 25,6 106,5%

PROMEDIO -0,8% -1,0% 11,2% 1,6% 1,7% 34,3%

ETFs ACCIONES SECTORES & INDUSTRIAS

FINANCIAL SELECT SECTOR SPDR XLF 26,8 -3,0% -7,1% -3,9% 21,4% 22,0% 88.829 60.886 29/01/2018 30,3 17/04/2017 22,9 23,4%

ENERGY SELECT SECTOR SPDR XLE 66,8 -0,6% 0,0% -7,6% 28,6% -0,9% 19.193 15.655 24/01/2018 78,4 21/08/2017 61,8 23,0%

INDUSTRIAL SELECT SECT SPDR XLI 72,7 -1,5% -5,1% -3,9% 19,1% 24,0% 15.442 13.776 29/01/2018 81,0 27/03/2017 63,6 20,8%

MATERIALS SELECT SECTOR SPDR XLB 56,0 -2,0% -6,1% -7,5% 15,8% 24,0% 7.863 7.035 26/01/2018 64,2 27/03/2017 51,0 21,5%

UTILITIES SELECT SECTOR SPDR XLU 49,1 -1,4% 0,0% -6,9% 14,8% 12,0% 17.334 19.699 15/11/2017 57,2 06/02/2018 47,4 16,3%

TECHNOLOGY SELECT SECT SPDR XLK 64,3 -2,7% -5,7% 0,5% 13,4% 34,3% 20.944 14.722 13/03/2018 71,3 27/03/2017 52,3 23,4%

HEALTH CARE SELECT SECTOR XLV 79,7 -2,1% -5,3% -3,6% -3,6% 21,8% 11.009 9.838 29/01/2018 91,8 18/04/2017 73,2 20,5%

CONSUMER STAPLES SPDR XLP 50,9 -1,2% -4,8% -10,6% 3,8% 13,0% 15.923 14.492 29/01/2018 59,0 23/03/2018 50,8 15,3%

CONSUMER DISCRETIONARY SELT XLY 100,2 -2,0% -3,7% 1,5% 4,9% 22,8% 8.934 6.414 29/01/2018 109,3 27/03/2017 85,7 19,0%

ISHARES NASDAQ BIOTECHNOLOGY IBB 105,3 -2,6% -2,6% -1,4% -22,0% 21,1% 3.388 3.004 29/01/2018 119,3 31/05/2017 94,2 24,4%

ISHARES US REAL ESTATE ETF IYR 72,9 -1,6% -0,6% -10,0% 6,2% 9,3% 10.044 8.698 18/12/2017 83,3 09/02/2018 71,3 17,4%

PROMEDIO -1,4% -2,5% -5,2% 9,7% 16,5% 21,2%

ETFs INTERNACIONALES

ISHARES MSCI EMERGING MARKET EEM 46,9 -2,0% -2,4% -0,5% 10,5% 37,3% 57.241 72.645 26/01/2018 52,1 19/04/2017 38,7 24,2%

ISHARES MSCI EAFE ETF EFA 67,9 -1,1% -3,3% -3,4% 0,0% 25,1% 43.043 28.578 26/01/2018 75,3 18/04/2017 61,4 16,9%

VANGUARD FTSE EMERGING MARKE VWO 45,9 -1,5% -2,8% -0,1% 12,2% 31,5% 20.509 15.213 26/01/2018 51,0 19/04/2017 39,3 21,8%

ISHARES LATIN AMERICA 40 ETF ILF 36,7 -0,5% -2,6% 7,3% 32,2% 26,3% 1.247 1.626 25/01/2018 39,5 18/05/2017 28,0 25,7%

ISHARES MSCI PACIFIC EX JAPA EPP 46,0 -1,5% -3,7% -3,9% 6,4% 26,1% 497 740 26/01/2018 50,3 21/06/2017 43,7 16,3%

ISHARES MSCI JAPAN ETF EWJ 58,3 -2,1% -4,6% -2,8% 1,8% 24,3% 17.181 11.612 26/01/2018 64,7 13/04/2017 50,6 20,4%

ISHARES CHINA LARGE-CAP ETF FXI 46,0 -2,4% -2,6% -0,4% 0,7% 36,3% 45.434 22.974 26/01/2018 54,0 19/04/2017 37,5 29,5%

ISHARES MSCI BRAZIL ETF EWZ 43,9 -0,1% -3,6% 8,4% 63,6% 23,6% 17.546 17.248 25/01/2018 47,9 18/05/2017 31,7 28,4%

ISHARES MSCI EUROZONE ETF EZU 42,4 -1,0% -2,8% -2,3% 0,1% 27,9% 19.795 8.681 25/01/2018 47,1 18/04/2017 36,8 18,5%

ISHARES ARGENTINA AGT 30,0 -1,3% -5,3% -0,8% - - 3 01/02/2018 32,9 10/08/2017 24,1

PROMEDIO -1,3% -2,9% -0,7% 11,1% 12,8% 20,8%

ETFs COMMODITIES

ISHARES SILVER TRUST SLV 15,6 0,9% 0,8% -2,6% 14,4% 5,8% 9.543 8.552 13/04/2017 17,6 10/07/2017 14,4 17,4%

SPDR GOLD SHARES GLD 127,6 1,3% 2,1% 3,2% 8,1% 12,8% 11.976 8.142 25/01/2018 129,5 07/07/2017 114,8 10,8%

UNITED STATES OIL FUND LP USO 13,3 2,5% 7,4% 10,6% 7,2% 2,5% 18.058 20.045 25/01/2018 13,3 21/06/2017 8,7 23,0%

US NATURAL GAS FUND LP UNG 21,7 -0,9% -2,6% -7,0% 11,3% -37,6% 1.589 4.990 12/05/2017 31,7 21/12/2017 20,4 38,3%

POWERSHARES DB AGRICULTURE F DBA 18,9 0,1% -1,6% 0,6% -3,0% -6,1% 1.926 896 15/05/2017 20,4 12/12/2017 18,2 9,3%

GLOBAL X LITHIUM & BATTERY T LIT 33,2 -2,0% -3,0% -14,3% 21,9% 64,2% 433 703 16/01/2018 41,2 27/03/2017 26,7 28,0%

PROMEDIO 0,3% 0,5% -1,6% 10,0% 6,9% 21,1%

ETFs RENTA FIJA

ISHARES IBOXX INVESTMENT GRA LQD 115,7 -0,3% -1,2% -4,8% 6,4% 7,1% 6.121 7.193 15/12/2017 121,9 21/03/2018 115,5 4,6%

ISHARES 7-10 YEAR TREASURY B IEF 102,7 0,1% 0,5% -2,7% 1,1% 2,6% 2.491 3.201 07/09/2017 108,8 21/02/2018 101,5 4,3%

ISHARES TIPS BOND ETF TIP 112,6 0,1% 0,6% -1,3% 4,9% 2,9% 1.076 1.689 13/04/2017 115,5 21/02/2018 111,3 3,1%

ISHARES IBOXX USD HIGH YIELD HYG 84,9 -0,3% -1,5% -2,7% 13,5% 6,1% 21.837 15.745 26/07/2017 89,0 09/02/2018 84,1 6,0%

CURRENCYSHARES EURO TRUST FXE 118,9 0,4% 1,3% 2,9% -4,4% 13,1% 147 394 25/01/2018 120,7 07/04/2017 102,6 7,8%

SPDR BBG BARC HIGH YIELD BND JNK 35,6 -0,3% -1,6% -3,0% 14,4% 6,5% 15.022 16.229 26/07/2017 37,5 09/02/2018 35,4 5,6%

PROMEDIO 0,0% -0,3% -1,9% 6,0% 6,4% 5,2%

VOLAT.

ETFPRECIO

(USD)TICKER

VOL. (MILES DE PAPELES) MAX. 52 SEM. MIN. 52 SEM.VARIACIONES

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