cursos practicos para tu negocio: finanzas para sobrevivir
DESCRIPTION
Tres conceptos esenciales para el desarrollo financiero de nuestro proyecto empresarial: el cash flow, el fondo de maniobra y las diferencias entre facturación, ingreso y cobro. Estrategias son las más adecuadas para llevar el día a día financiero de nuestro negocio sin sobresaltos. Video: http://www.youtube.com/watch?v=QdZMS15bUdITRANSCRIPT
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FINANZAS PARA SOBREVIVIR
INTRODUCCIÓN CONCEPTO DE CASH FLOW DIFERENCIA ENTRE CASH FLOW Y BENEFICIO ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO FINANCIACIÓN DE LA EMPRESA PARA GENERAR TESORERÍA INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN DE LA TESORERÍA RESUMEN PRÁCTICO CONCEPTOS CONTABLES RATIOS
FINANZAS PARA SOBREVIVIR
- AUNQUE UNA EMPRESA SEA RENTABLE PUEDE TENER PROBLEMAS DE LIQUIDEZ
- LA CONTABILIDAD SE BASA EN PRINCIPIO DE DEVENGO
- LAS PYMES TIENEN NECESIDAD DE GESTIONAR LA TESORERÍA: - TIENEN RECURSOS LIMITADOS - INADECUADA ESTRUCTURA FINANCIERA - BAJO PODER DE NEGOCIACIÓN - PÉRDIDA DE IMAGEN POR INCUMPLIMIENTOS - POCAS GARANTÍA PARA LA FINANCIACIÓN
FINANZAS PARA SOBREVIVIR
- PREPARAR PRESUPUESTO DE TESORERÍA - PREVEER LOS PAGOS Y COBROS DE UN PERIODO - CALCULAR EL DÉFICIT PREVISTO Y BUSCAR
SOLUCIONES - CALCULAR EL SUPERAVIT Y BUSCAR
INVERSIONES FINANCIERAS
CASH FLOW - INTRODUCCIÓN
EL EFECTIVO FUNDAMENTAL EN LA CRISIS MAYOR NECESIDAD DE FLUJOS DE CAJA SITUACIÓN REAL DE IMPAGADOS EL FONDO DE MANIOBRA EN RELACIÓN CON EL CASH FLOW NECESIDAD DE GENERAR LIQUIDEZ PARA HACER FRENTE A LOS PAGOS. EN LOS PROYECTOS DE INVERSIÓN SE CENTRA LA ATENCIÓN EN LA RENTABILIDAD
CONCEPTO DE CASH FLOW
CAPACIDAD PARA GENERAR TESORERÍA PARA HACER FRENTE A LAS OBLIGACIONES CASH FLOW = RESULTADO NETO DESPUÉS DE IMPUESTOS + GASTOS AMORTIZACIÓN CASH FLOW DISPONIBLE = CASH FLOW INVERSIONES (ACTIVO FIJO Y FONDOS DE MANIOBRA) PAGO DIVIDENDOS CASH FLOW NETO ES EL QUE PROPORCIONA EL ESTADO DE ORIGEN Y APLICACIÓN DE FONDOS Y COINCIDE CON LA CAPACIDAD DE GENERAR RECURSOS POR LA EMPRESA
DIFERENCIA CASH FLOW Y BENEFICIO
LA CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS PUEDE GENERAL BENEFICIOS PERO NO SIGNIFICA QUE LA EMPRESA GENERE LIQUIDEZ LA CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS ES UN CONCEPTO CONTABLE UNA EMPRESA PUEDE SUBSISTIR SIN BENEFICIOS PERO NO SIN DISPONIBLE EL EFECTIVO ES UN ACTIVO NO PRODUCTIVO LOS IMPAGADOS EN PRINCIPIO AFECTAN A LA LIQUIDEZ Y NO AL BENEFICIO DENTRO DEL BENEFICIO SE ENCUENTRAN VENTAS NO COBRADAS
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
ES UN ESTADO CONTABLE INFORMA SOBRE EL ORIGEN Y LA UTILIZACIÓN DE LOS ACTIVOS MONETARIOS EXPLICA LA VARIACIÓN DEL EFECTIVO ES OBLIGATORIO PARA LAS EMPRESAS (SALVO LAS QUE PRESENTEN BALANCE ABREVIADO) EL AUMENTO O DISMINUCIÓN NETO DEL EFECTIVO = FLUJO EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE EXPLOTACIÓN + FLUJOS EFECTIVOS DE ACTIVIDADES DE INVERSIÓN Y FLUJOS EFECTIVOS DE ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE EXPLOTACIÓN
COBROS Y PAGOS DE LA ACTIVIDAD HABITUAL FLUJOS DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
PAGOS ADQUISICIÓN ACTIVOS NO CORRIENTES COBROS ENAJENACIÓN DE ACTIVOS NO CORRIENTES
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
FLUJO DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN
COBROS DE TÍTULOS VALORES EMITIDOS POR LA EMPRESA COBROS DE PRÉSTAMOS PAGOS DE AMORTIZACIÓN O DEVOLUCIÓN DE PRÉSTAMOS PAGOS DE DIVIDENDOS
CASH FLOW INVERSIÓN DE TESORERÍA
CUENTAS REMUNERADAS IMPOSICIONES A PLAZO CERTIFICADOS DE DEPÓSITO DESCUENTOS POR PRONTO PAGO OPERACIONES CON PACTO DE RECOMPRA (REPOS) MERCADOS DE CAPITALES FONDOS DE INVERSIÓN OTROS
CASH FLOW RESUMEN PRÁCTICO
AL ANALIZAR UNA EMPRESA TENEMOS QUE VER PÉRDIDAS Y GANANCIAS Y EL CASH FLOW EL CASH FLOW ES UNA HERRAMIENTA BÁSICA PARA LA VIABILIDAD DE LA EMPRESA EN LOS SECTORES EN DECLIVE HAY BAJAS RENTABILIDADES Y POCOS FLUJOS DE EFECTIVO SI AUMENTA EL PLAZO DE CRÉDITO A LOS CLIENTES LA EMPRESA PUEDE TENER PROBLEMAS
CASH FLOW - RESUMEN PRÁCTICO
GESTIONAR LAS EXISTENCIAS PARA REBAJAR COSTES Y MEJORAR EL CASH FLOW GESTIÓN DEL EFECTIVO SOBRANTE PARA OBTENER RENTABILIDADES NORMALMENTE DURANTE LOS PRIMEROS AÑOS DE INVERSIÓN SE GENERAN RESULTADOS NEGATIVOS LOS DESCUENTOS POR PRONTO PAGO RECIBIDOS SUPONEN UNOS IMPORTANTES BENEFICIOS, PERO NOS QUITAN LIQUIDEZ
FINANCIACIÓN EMPRESA
CUESTIONES GENERALES
- ENDURECIMIENTO DE LAS EXIGENCIAS DE GARANTÍAS Y AVALES
- SE DILATA EL PLAZO DE RESPUESTA - EL 92,80% DE LA FINANCIACIÓN DE LA PYME ES
PARA CIRCULANTE - FINANCIACIÓN PÚBLICA - FINANCIACIÓN PRIVADA - AUTOFINANCIACIÓN
FINANCIACIÓN EMPRESA
FINANCIACIÓN PÚBLICA
- SUBVENCIONES Y AYUDAS - PRÉSTAMOS SUBVENCIONADOS Y
PARTICIPATIVOS - FINANCIACIÓN PÚBLICA DE LA UE - SOCIEDADES DE GARANTÍA RECÍPROCA
FINANCIACIÓN EMPRESA
CONSEJOS PRÁCTICOS PARA SOLICITAR FINANCIACIÓN PÚBLICA
- COMPROBAR CUANDO HAY QUE
SOLICITARLO - AGILIZAR LA SOLICITUD - BUSCAR ASESORAMIENTO - APORTACIÓN CAPITAL PROPIO (30%)
FINANCIACIÓN EMPRESA
FINANCIACIÓN PRIVADA Y AUTOFINANCIACIÓN
. UTILIZACIÓN DE EFECTIVO DE LA EMPRESA REALIZANDO OPERACIONES DE VENTA AMPLIACIÓN DE CAPITAL PRÉSTAMOS Y CRÉDITOS MODIFICACIÓN DE CONDICIONES CON PROVEEDORES Y CLIENTES OTRAS OPERACIONES DE FINANCIACIÓN NECESIDAD DE UN PLAN DE NEGOCIO
FINANCIACIÓN EMPRESA
PRÉSTAMOS BANCARIOS CRÉDITOS BANCARIOS LEASING FACTORING RENTING CONFIRMING DESCUENTOS DE EFECTOS COMERCIALES OTRAS FÓRMULAS DE FINANCIACIÓN
FINANCIACIÓN EMPRESA-PRÉSTAMOS
- SE ABONA TODO EL IMPORTE - LOS AVALISTAS ASUMEN RESPONSABILIDAD
SOLIDARIA - LA FORMÁLIZACIÓN SE REALIZA ANTE NOTARIO - ES UN PRODUCTO TÍPICO PARA FINANCIAR EL
INMOVILIZADO DE LA EMPRESA - PRÉSTAMOS HIPOTECARIOS Y PERSONALES - ES NECESARIO VER CONDICIONES Y COMPARAR CON
OTRAS ENTIDADES
FINANCIACIÓN EMPRESA-CRÉDITO BANCARIO
- SE PONE A DISPOSICIÓN EN FUNCIÓN DE LAS NECESIDADES
- OPERACIONES DISEÑADAS A CORTO PLAZO - FINANCIA EL ACTIVO NO CORRIENTE DE LA
EMPRESA - LOS TIPOS DE INTERÉS SON MAYORES - EL VENCIMIENTO ES MENOR - TIENE COMISIONES DE NO DISPONIBILIDAD - SE SUELEN PEDIR AVALISTAS
FINANCIACIÓN EMPRESA-LEASING
- ARRENDAMIENTO FINANCIERO CON OPCIÓN DE COMPRA
- DURACIÓN MÍNIMA DE 2 AÑOS PARA BIENES INMUEBLES Y 10 PARA INMUEBLES
- TIENE EL BENEFICIO FISCAL DE LA ACELERACIÓN DE LA AMORTIZACIÓN
- LOS INTERESES PAGADOS SE CONSIDERAN GASTOS FINANCIEROS DEDUCIBLES
- CONTABLEMENTE SE CONSIDERA EL BIEN COMO ACTIVO DESDE EL PRINCIPIO.
FINANCIACIÓN EMPRESA-FACTORING
- CONSISTE EN LA CESIÓN DE LOS DERECHOS DE COBRO A UNA EMPRESA
- LOS COSTES SON ELEVADOS - EL FACTOR ESTUDIA A CADA CLIENTE Y LE ASIGNA
UN LÍMITE - EL FACTORING PUEDE SER SIN RECURSO. EN ESTE EL
FACTOR ASUME EL RIESGO DE IMPAGO - PUEDE SER CON RECURSOS EN LOS QUE EL FACTOR
NO LOS ASUME - SE AUMENTA LA EFICACIA DE LOS COBROS - CONVIERTE EL REALIZABLE (CLIENTES) EN
DISPONIBLE (EFECTIVO)
FINANCIACIÓN EMPRESA-RENTING
- EL RENTING ES UN CONTRATO DE CESIÓN DE UN BIEN POR PARTE DEL ARRENDADOR
- EL PLAZO ES CORTO O MEDIO - LA COMPRA DEL BIEN ES OPTATIVA Y NO FIGURA EN
EL CONTRATO - PODRÁ PACTARSE LA CANCELACIÓN ANTICIPADA,
CON PENALIZACIÓN - SE INCLUYEN TODO TIPO DE SERVICIOS (ARREGLOS,
- NO FIGURA EN EL BALANCE POR LO QUE MEJORA LA
ESTRUCTURA DE LA EMPRESA
FINANCIACIÓN EMPRESA-CONFIRMING
- PERMITE REALIZAR LOS PAGOS A LOS PROVEEDORES A TRAVÉS DE UNA ENTIDAD FINANCIERA QUE ASUME EL RIESGO
- POSIBILIDAD DE ANTICIPO DEL DINERO, SIN CUBRIR LÍNEAS
- INCREMENTO DE LA LIQUIDEZ - PRESTIGIO FRENTE A LOS PROVEEDORES
(SOLVENCIA) - SEGURIDAD EN EL COBRO - COSTE ELEVADO EN CASO DE ANTICIPO
FINANCIACIÓN EMPRESA-DESCUENTO DE EFECTOS
- ANTICIPO DE COBROS FUTUROS POR PARTE DE UNA ENTIDAD FINANCIERA
- COSTE ELEVADO - EN CASO DE IMPAGO SE RESPONDE ANTE LA
ENTIDAD FINANCIERA - SE PUEDE DISFRUTAR DE UNA LÍNEA DE DESCUENTO
O HACER DESCUENTOS EVENTUALES - LA ENTIDAD FINANCIERA PEDIRÁ INFORMES DEL
LIBRADO, CON INDEPENDENCIA DE QUE LA GARANTÍA SEA DOBLE
FINANCIACIÓN EMPRESA-OTRAS FÓRMULAS
- FAMILY, FRIEND & FOOLS - BUSINESS ANGELS - CAPITAL + GESTIÓN
- CAPITAL RIESGO - CAPITAL + ASESORAMIENTO
- PATAFORMAS EMPRESARIALES - CONCURSOS EMPRENDEDORES
FINANCIACIÓN EMPRESA-AUTOFINANCIACIÓN
- CAPITALIZAR EL PARO - GESTIÓN DE MOROSIDAD - APLAZAMIENTO DE IMPUESTOS
FINANCIACIÓN EMPRESA-CUESTIONES PRÁCTICAS
- LAS COMPRAS DEL INMOVILIZADO SE REALIZARÁN CON PRÉSTAMOS A LARGO PLAZO Y LOS INMUEBLES CON PRÉSTAMOS HIPOTECARIOS
- ES NECESARIO PEDIR CONDICIONES A DIVERSAS ENTIDADES FINANCIERAS
- HAY QUE ESTUDIAR LOS BALANCES QUE SE PRESENTAN ANTES DE ENTREGARLOS AL BANCO
- LA FISCALIDAD TIENE ESPECIAL IMPORTANCIA A LA HORA DE LA FINANCIACIÓN
- ES HABITUAL QUE SE SOLICITE LA FIRMA DE LOS SOCIOS O AVALISTAS EN LAS OPERACIONES SOLICITADAS
- HAY QUE EMPLEAR LOS BENEFICIOS QUE PROPORCIONAN
FINANCIACIÓN EMPRESA-CUESTIONES PRÁCTICAS
- A LA HORA DE SOLICITAR UN PRÉSTAMO ES NECESARIO INDICAR SI SE TIENES INCIDENCIAS (RAI , ASNEF, BDI)
- HAY QUE FIJARSE EN LAS COMISIONES QUE SE PAGAN - LAS ENTIDADES POR INTERNET APLICAN MEJORES
CONDICIONES DE FINANCIACIÓN - EL LEASING SOLO PUEDE SOLICITARSE POR PERSONAS QUE
ESTÉN DADAS DE ALTA EN EL IAE - LA FISCALIDAD ES DETERMINANTE A LA HORA DE SOLICITAR
UNA FACILIDAD CREDITICIA - HAY QUE AJUSTAR EL PLAZO DEL PRÉSTAMO AL PLAZO DE
OBTENCIÓN DE INGRESOS
CONCEPTOS CONTABLES
- GENERALIDADES - EL BALANCE - ESTRUCTURA DEL ACTIVO - ESTRUCTURA DEL PASIVO - CUENTAS DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS - PLAN GENERAL DE CONTABILIDAD
CONCEPTOS CONTABLES
ESTRUCTURA DEL ACTIVO - ACTIVO NO CORRIENTE - INMOVILIZADO INMATERIAL - INMOVILIZADO MATERIAL - INMOVILIZADO FINANCIERO
- ACTIVO CORRIENTE - EXISTENCIAS - REALIZABLE - DISPONIBLE
CONCEPTOS CONTABLES
ESTRUCTURA DEL PASIVO
- FONDOS PROPIOS - PASIVO NO CORRIENTE - DEUDAS A LARGO PLAZO
- PASIVO CORRIENTE - DEUDAS A CORTO PLAZO
CASH FLOW CONCEPTOS CONTABLES
EL BALANCE - EL BALANCE REFLEJA LA SITUACIÓN PATRIMONIAL
DE LA EMPRESA - LOS BIENES Y DERECHOS DE LA EMPRESA FORMAS
EL ACTIVO - LAS DEUDAS Y OBLIGACIONES EL PASIVO - EL NETO PATRIMONIAL SERA LA DIFERENCIA ENTRE
ACTIVO Y PASIVO
CONCEPTOS CONTABLES
CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS - PÉRDIDAS Y GANANCIAS. CALCULO
- DIFERENCIAS FISCALES Y CONTABLES
- CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS ABREVIADA
CONCEPTOS CONTABLES
PLAN GENERAL DE CONTABILIDAD
GRUPO 1.- FINANCIACIÓN BÁSICA GRUPO 2.- ACTIVO NO CORRIENTE (INMOVILIZADO) GRUPO 3.- EXISTENCIAS GRUPO 4.- ACREEDORES Y DEUDORES POR OPERACIONES
COMERCIALES GRUPO 5.- CUENTAS FINANCIERAS GRUPO 6.- COMPRAS Y GASTOS GRUPO 7.- VENTAS E INGRESOS GRUPO 8.- GASTOS IMPUTADOS AL PATRIMONIO NETO GRUPO 9.- INGRESOS IMPUTADOS AL PATRIMONIO NETO
CASH FLOW CONCEPTOS CONTABLES
ANALISIS DE RATIOS - RATIOS DE LIQUIDEZ - RATIOS DE SOLVENCIA - RATIOS DE ESTRUCTURA DE ACTIVO - RATIOS DE ESTRUCTURA DE PASIVO Y
ENDEUDAMIENTO
CONCEPTOS CONTABLES
- RATIO DE LIQUIDEZ GENERAL - ACTIVO CORRIENTE/PASIVO CORRIENTE
- RATIO DE LIQUIDEZ INMEDIATA
- ACTIVO CORRIENTE-EXISTENCIAS/PASIVO CORRIENTE
RATIO DE TESORERÍA - ACTIVO DISPONIBLE (TESORERÍA)/PASIVO
CORRIENTE
CONCEPTOS CONTABLES
RATIO DE SOLVENCIA
ACTIVO TOTAL REAL/RECURSOS AJENOS (PASIVO EXIGIBLE)
RATIOS DE ENDEUDAMIENTO
RATIO DE ENDEUDAMIENTO
RECURSOS AJENOS/RECURSOS
PROPIOS
RATIOS INMOVILIZADO
RATIO DE INMOVILIZADO
ACTIVO INMOVILIZADO/ACTIVO
TOTAL
CONCEPTOS CONTABLES
FONDO DE MANIOBRA ACTIVO CORRIENTE-PASIVO
CORRIENTE
CONCEPTOS CONTABLES
APALANCAMIENTO FINANCIERO MIDE EL EFECTO QUE LA
FINANCIACIÓN VIA RECURSOS AJENOS PUEDE TENER EN LA RENTABILIDAD DE LA EMPRESA
TALLER PRÁCTICO
INCIDENCIA EN LA EMPRESA DE: - ALARGAMIENTO DEL PLAZO DE COBRO A
CLIENTES - SOLICITUD DE UN CRÉDITO PARA
FINANCIAR COMPRA VEHÍCULO COMERCIAL
- DIFERENCIA ENTRE PRÉSTAMO/CRÉDITO - DIFERENCIA LEASING/RENTIG - RATIO DE LIQUIDEZ COMO GARANTÍA DE
CUMPLIMIENTO DE PAGO
TALLER PRÁCTICO
- EMPRESARIO QUE QUIERE AMPLIAR SU NEGOCIO DE VENTA DE MOBILIARIO HACIENDO UNA INVERSIÓN EN MAQUINARIA DE 5 MM/ , ESPERANDO AMORTIZAR LA INVERSIÓN EN 10 AÑOS
- INICIO DE NEGOCIO DE LOGÍSTICA COMPRANDO UN ALMACÉN DE COSTE DE 2 MM/ , MEDIANTE UN PRÉSTAMO HIPOTECARIO DE 1,6 MM/ Y PARTE DEL EFECTIVO QUE TENÍA AHORRADO
TALLER PRÁCTICO
- SOCIEDAD MAYORISTA DE PESCADO QUE COBRA DIARIAMENTE SUS VENTAS, HACE UNA INVERSIÓN EN UNA NAVE FRIGORÍFICA, DEDICANDO PARTE DE LA CANTIDAD QUE COBRABA EN EFECTIVO Y OTRA PARTE MEDIANTE UN PRÉSTAMO.
www.euskadiemprende.net