dokumen - bank sentral republik indonesia ekstern transaksi... · dokumen underlying transaksi swap...
TRANSCRIPT
No. 16/ 2 /DPM Jakarta, 28 Januari 2014
S U R A T E D A R A N
Kepada
SEMUA BANK UMUM
Perihal : Transaksi Swap Lindung Nilai Kepada Bank Indonesia.
Sehubungan dengan berlakunya Peraturan Bank Indonesia Nomor
15/17/PBI/2013 tentang Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia (Lembaran Negara Republik Indonesia Tahun 2013 Nomor 237,
Tambahan Lembaran Negara Republik Indonesia Nomor 5480), perlu diatur
ketentuan pelaksanaan mengenai Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia, sebagai berikut:
A. DOKUMEN UNDERLYING TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA
BANK INDONESIA
1. Dokumen underlying milik Bank dalam Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia sebagaimana dimaksud dalam Pasal
2 ayat (3) Peraturan Bank Indonesia tentang Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia diatur sebagai berikut:
a. Dalam hal Underlying Transaksi berupa Pinjaman Luar Negeri
Bank dalam bentuk perjanjian kredit maka dokumen
underlying berupa perjanjian kredit (loan agreement) antara
Bank dengan kreditur Bank.
b. Dalam hal Underlying Transaksi berupa Pinjaman Luar Negeri
Bank dalam bentuk penerbitan surat utang maka dokumen
underlying antara lain berupa laporan penjualan surat utang
yang dikeluarkan oleh global custody.
2. Dokumen underlying milik nasabah dalam Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia sebagaimana dimaksud
dalam Pasal 2 ayat (4) Peraturan Bank Indonesia tentang
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia, berupa
dokumen transaksi swap jual antara Bank dengan nasabah dalam
bentuk deal ticket atau kontrak swap.
3. Dokumen …
2
3. Dokumen underlying transaksi swap jual antara Bank dengan
nasabah diatur sebagai berikut:
a. Underlying transaksi berupa Pinjaman Luar Negeri dalam
bentuk perjanjian kredit, maka dokumen underlying transaksi
berupa perjanjian kredit (loan agreement) antara nasabah
dengan kreditur nasabah.
b. Underlying transaksi berupa Pinjaman Luar Negeri dalam
bentuk penerbitan surat utang, maka dokumen underlying
transaksi antara lain berupa laporan penjualan surat utang
yang dikeluarkan oleh global custody.
c. Underlying transaksi berupa Investasi Langsung, maka
dokumen underlying transaksi antara lain berupa dokumen
terkait dengan realisasi investasi.
d. Underlying transaksi berupa Devisa Hasil Ekspor (DHE),
maka dokumen underlying transaksi antara lain berupa
Authenticated SWIFT message (MT910) yang berisi informasi
penerimaan DHE.
e. Underlying transaksi berupa investasi pada infrastruktur
pembangunan sarana umum dan produksi, maka dokumen
underlying transaksi berupa dokumen kegiatan investasi yang
diatur sebagai berikut:
1) dalam hal pemilik proyek infrastruktur adalah
pemerintah, maka dokumen kegiatan investasi antara lain
berupa dokumen persetujuan proyek dari instansi yang
berwenang;
2) dalam hal pemilik proyek infrastruktur adalah lembaga
nonpemerintah, maka dokumen kegiatan investasi antara
lain berupa dokumen persetujuan proyek dari lembaga
pemilik proyek.
f. Underlying transaksi berupa investasi pada surat berharga
yang diterbitkan oleh Pemerintah Republik Indonesia, maka
dokumen underlying transaksi antara lain berupa rencana
dan bukti realisasi investasi pada Surat Berharga Negara.
4. Bank bertanggung jawab atas penatausahaan kelengkapan
dokumen asli Underlying Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank …
3
Bank Indonesia dan dokumen fotokopi underlying transaksi swap
jual antara Bank dengan nasabah sebagaimana dimaksud dalam
Pasal 12 Peraturan Bank Indonesia tentang Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia.
5. Dokumen sebagaimana dimaksud dalam angka 4 diterima oleh
Bank dari nasabah paling lambat 1 (satu) bulan setelah tanggal
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia.
B. PELAKSANAAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
1. Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia dilakukan
melalui Transaksi Swap Beli Bank kepada Bank Indonesia dalam
Dolar Amerika Serikat terhadap Rupiah, dalam rangka Lindung
Nilai yang dilakukan antara Bank dengan Bank Indonesia.
2. Jenis valuta asing dalam Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia adalah Dolar Amerika Serikat.
3. Kurs spot Dolar Amerika Serikat terhadap Rupiah yang digunakan
dalam Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
adalah kurs Jakarta Interbank Spot Dollar Rate (JISDOR) pada
tanggal transaksi.
4. Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia dilakukan
dengan ketentuan sebagai berikut:
a. Pengumuman dan pelaksanaan Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia
1) Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
dilakukan pada setiap hari kerja.
2) Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
dapat memiliki jangka waktu 3 (tiga) bulan, 6 (enam)
bulan, atau 12 (dua belas) bulan, yang dihitung sejak 1
(satu) hari setelah tanggal setelmen sampai dengan
tanggal jatuh waktu.
3) Bank Indonesia mengumumkan Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia paling lambat 1 (satu) jam
sebelum window time transaksi dibuka melalui sistem
Laporan …
4
Laporan Harian Bank Umum (LHBU) atau sarana
informasi lain yang ditetapkan oleh Bank Indonesia.
4) Pengumuman sebagaimana dimaksud pada angka 3)
paling kurang meliputi:
a) jangka waktu swap;
b) premi swap;
c) tanggal transaksi;
d) window time transaksi;
e) tanggal setelmen (tanggal valuta); dan
f) kurs JISDOR.
5) Bank dapat melakukan Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia mulai pukul 14.00 WIB sampai
dengan pukul 16.00 WIB, atau waktu lain yang
ditetapkan oleh Bank Indonesia.
b. Pengajuan Kontrak Lindung Nilai
1) Pengajuan Kontrak Lindung Nilai dilakukan oleh Bank
bersamaan dengan pengajuan Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia melalui Reuters Monitoring
Dealing System (RMDS) atau sarana komunikasi lain yang
ditetapkan oleh Bank Indonesia.
2) Kontrak Lindung Nilai sebagaimana dimaksud dalam
angka 1) berlaku efektif pada tanggal valuta.
3) Kontrak Lindung Nilai sebagaimana dimaksud dalam
angka 1) meliputi informasi:
a) nama Bank;
b) jangka waktu Kontrak Lindung Nilai;
c) Underlying Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia sebagaimana dimaksud dalam butir A.1 dan
butir A.3 huruf a sampai huruf f; dan
d) nilai nominal underlying yang dicantumkan dalam
Kontrak Lindung Nilai.
Contoh Kontrak Lindung Nilai untuk transaksi swap atas
underlying milik nasabah Bank adalah sebagai berikut:
Nama Bank : Bank A
Jangka Waktu : 2 tahun
Underlying …
5
Underlying : Kontrak transaksi swap Bank A
dengan PT X atas Pinjaman Luar
Negeri PT X
Nilai Nominal : USD500 juta
Contoh Kontrak Lindung Nilai untuk transaksi swap atas
underlying milik Bank adalah sebagai berikut:
Nama Bank : Bank A
Jangka Waktu : 2 tahun
Underlying : Kontrak Pinjaman Luar Negeri Bank
Nilai Nominal : USD500 juta
Contoh nilai nominal underlying yang dinyatakan dalam
Kontrak Lindung Nilai tercantum pada Lampiran I.
c. Pengajuan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia
1) Bank mengajukan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia secara langsung tanpa melalui lembaga
perantara.
2) Pengajuan transaksi sebagaimana dimaksud pada angka
1) dilakukan melalui RMDS atau sarana komunikasi lain
yang ditetapkan oleh Bank Indonesia.
3) Pengajuan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia paling kurang meliputi informasi:
a) nama Bank;
b) jangka waktu dan nominal Underlying Transaksi yang
tercantum pada Kontrak Lindung Nilai;
c) tanggal transaksi;
d) tanggal valuta;
e) jangka waktu Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia;
f) tanggal jatuh waktu;
g) nilai nominal; dan
h) nomor rekening Bank di bank koresponden.
4) Setiap pengajuan Kontrak Lindung Nilai, sebagaimana
dimaksud dalam butir 4.b disertai juga dengan informasi
yang berisi pernyataan Bank bahwa seluruh persyaratan
Transaksi …
6
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
telah dipenuhi.
Contoh pernyataan Bank mengenai pemenuhan
persyaratan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia tercantum pada Lampiran II.
5) Setelah diterimanya pengajuan Kontrak Lindung Nilai
sebagaimana dimaksud dalam butir b.3) dan pengajuan
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
sebagaimana dimaksud dalam angka 3), Bank Indonesia
akan memberikan nomor referensi kepada Bank untuk
setiap Kontrak Lindung Nilai.
6) Pengajuan nominal Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia paling kurang sebesar USD10,000,000.00
(sepuluh juta dolar Amerika Serikat) dan selanjutnya
dengan kelipatan sebesar USD1,000,000.00 (satu juta
dolar Amerika Serikat).
7) Dalam hal terjadi koreksi atas pengajuan transaksi, Bank
hanya dapat mengajukan 1 (satu) kali koreksi untuk
setiap Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia yang diajukan dalam window time Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia.
8) Dalam hal dilakukan koreksi atas nilai nominal
sebagaimana dimaksud dalam angka 7), nilai nominal
dimaksud harus memenuhi ketentuan sebagaimana
dimaksud dalam angka 6).
9) Bank bertanggung jawab atas kebenaran data Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia yang
disampaikan kepada Bank Indonesia.
10) Pengajuan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia yang telah disampaikan kepada Bank Indonesia
tidak dapat dibatalkan oleh Bank.
11) Kontrak Lindung Nilai berakhir apabila Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia telah berakhir dan
tidak dilakukan perpanjangan oleh Bank.
12) Bank …
7
12) Bank Indonesia dapat menolak pengajuan Kontrak
Lindung Nilai dan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia.
d. Konfirmasi atas Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia
Bank Indonesia meminta Bank untuk melakukan konfirmasi
atas pengajuan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia yang dilakukan oleh Bank melalui RMDS atau
sarana lain yang ditetapkan oleh Bank Indonesia yang
meliputi:
1) nominal transaksi;
2) jangka waktu transaksi;
3) tanggal valuta dan tanggal jatuh waktu;
4) kurs JISDOR;
5) kurs forward;
6) premi swap;
7) nomor rekening Bank di bank koresponden; dan
8) nomor rekening giro Bank di Bank Indonesia.
e. Setelmen Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia
1) Setelmen first leg
a) Bank Indonesia melakukan setelmen first leg paling
lambat 2 (dua) hari kerja setelah tanggal Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia, dengan
mengkredit rekening giro Rupiah Bank sebesar nilai
setelmen first leg.
b) Nilai setelmen first leg dihitung sebesar nilai nominal
Dolar Amerika Serikat yang diajukan dikalikan
dengan kurs JISDOR.
c) Bank wajib menyelesaikan transfer dana Dolar
Amerika Serikat ke rekening Bank Indonesia di bank
koresponden pada tanggal valuta (tanggal setelmen),
sebagaimana dimaksud dalam Pasal 13 ayat (2)
Peraturan Bank Indonesia tentang Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia.
d) Dalam …
8
d) Dalam hal pada tanggal setelmen first leg, Bank tidak
melakukan transfer dana Dolar Amerika Serikat
sebesar nilai transaksi yang diajukan, maka Bank
wajib menyelesaikan transfer dana Dolar Amerika
Serikat sebesar nilai transaksi yang diajukan pada
hari kerja berikutnya.
e) Atas keterlambatan penyelesaian kewajiban setelmen
sebagaimana dimaksud dalam huruf d), Bank
dikenakan sanksi sebagaimana diatur dalam Pasal 15
ayat (2) huruf a dan huruf b angka 1 Peraturan Bank
Indonesia tentang Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia.
2) Setelmen second leg
a) Pada tanggal Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia jatuh waktu (second leg), Bank
Indonesia melakukan transfer dana Dolar Amerika
Serikat ke rekening Bank di bank koresponden
sebesar nilai nominal Dolar Amerika Serikat pada
setelmen first leg.
b) Bank Indonesia mendebet rekening giro Rupiah Bank
sebesar nilai nominal Dolar Amerika Serikat pada
setelmen first leg dikalikan kurs setelmen second leg.
c) Kurs setelmen second leg adalah kurs JISDOR saat
tanggal transaksi ditambah premi swap yang
dibayarkan Bank kepada Bank Indonesia.
d) Bank wajib menyediakan dana Rupiah pada tanggal
valuta (tanggal setelmen second leg) di rekening giro
Rupiah Bank pada Bank Indonesia sebagaimana
dimaksud dalam Pasal 13 ayat (3) Peraturan Bank
Indonesia tentang Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia.
e) Dalam hal pada tanggal setelmen second leg, Bank
tidak memiliki dana Rupiah yang cukup untuk
memenuhi kewajiban setelmen sebagaimana
dimaksud dalam huruf d), maka Bank wajib
menyediakan …
9
menyediakan dana Rupiah yang cukup untuk
memenuhi kewajiban setelmen pada hari kerja
berikutnya.
f) Pembayaran nominal Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia sebagaimana dimaksud dalam
huruf d) dilakukan melalui pendebetan Rekening giro
Rupiah Bank di Bank Indonesia.
g) Atas keterlambatan penyelesaian kewajiban setelmen
sebagaimana dimaksud dalam huruf e), Bank
dikenakan sanksi sebagaimana diatur dalam Pasal 15
ayat (2) huruf a dan huruf b angka 2 Peraturan Bank
Indonesia tentang Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia.
3) Dalam hal setelah terjadinya Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia sebagaimana dimaksud
dalam angka 1) dan angka 2), tanggal setelmen first leg
atau tanggal setelmen second leg ditetapkan sebagai hari
libur oleh pemerintah, pelaksanaan setelmen dilakukan
pada hari kerja berikutnya.
C. PERPANJANGAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
1. Bank dapat mengajukan perpanjangan Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia.
2. Bank Indonesia menerima perpanjangan Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia yang diajukan oleh Bank.
3. Jangka waktu perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia adalah 3 (tiga) bulan, 6 (enam) bulan, atau 12
(dua belas) bulan.
4. Bank yang akan mengajukan perpanjangan Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia diatur sebagai berikut:
a. Bank harus memiliki Peringkat Komposit sebagaimana diatur
dalam Pasal 3 Peraturan Bank Indonesia tentang Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia.
b. Bank …
10
b. Bank wajib memenuhi persyaratan sebagaimana diatur dalam
Pasal 6 ayat (4) Peraturan Bank Indonesia tentang Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia.
5. Bank yang akan mengajukan perpanjangan Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia melakukan transaksi
perpanjangan paling lambat 2 (dua) hari kerja sebelum Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia jatuh waktu.
6. Bank yang mengajukan perpanjangan Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia melakukan prosedur yang sama
dengan pengajuan pada awal Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia sebagaimana diatur dalam butir B.4.c.
angka 1) sampai dengan angka 3), dan angka 6) sampai dengan
angka 10).
7. Bank yang mengajukan perpanjangan Transaksi Swap Lindung
Nilai kepada Bank Indonesia harus menginformasikan nomor
referensi Kontrak Lindung Nilai sebagaimana dimaksud dalam
butir B.4.c.5).
8. Setelmen perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia dapat dilakukan secara netting.
9. Bank Indonesia meminta Bank untuk melakukan konfirmasi atas
pengajuan perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia melalui RMDS atau sarana lain yang ditetapkan
oleh Bank Indonesia yang meliputi:
a. nominal transaksi;
b. jangka waktu transaksi;
c. tanggal valuta dan tanggal jatuh waktu;
d. kurs JISDOR;
e. kurs forward;
f. premi swap;
g. nilai nominal netting baik dalam Dolar Amerika Serikat maupun
dalam Rupiah;
h. nomor rekening Bank di bank koresponden; dan
i. nomor rekening giro Bank di Bank Indonesia.
10. Setelmen secara netting untuk perpanjangan Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia meliputi:
a. netting …
11
a. netting untuk nilai nominal yang sama pada setiap
perpanjangan;
b. netting untuk nilai nominal yang lebih kecil pada setiap
perpanjangan; atau
c. netting untuk nilai nominal yang sesuai dengan nilai
outstanding Pinjaman Luar Negeri Bank pada setiap periode
perpanjangan.
11. Setelmen netting untuk nilai nominal yang sama pada setiap
perpanjangan sebagaimana dimaksud dalam butir 10.a dilakukan
dengan mekanisme sebagai berikut:
a. Nilai setelmen netting untuk nominal Rupiah dihitung sebagai
berikut:
(
)
b. Dalam hal perhitungan dalam huruf a menghasilkan selisih
negatif, maka Bank Indonesia akan mengkredit rekening giro
Rupiah Bank sebesar hasil perhitungan dalam huruf a.
c. Dalam hal perhitungan dalam huruf a menghasilkan selisih
positif, maka Bank Indonesia akan mendebet rekening giro
Rupiah Bank sebesar hasil perhitungan dalam huruf a.
Contoh perhitungan setelmen netting untuk nilai nominal yang
sama tercantum pada Lampiran III dan Lampiran IV.
12. Setelmen netting untuk nilai nominal yang lebih kecil pada setiap
perpanjangan sebagaimana dimaksud dalam butir 10.b dilakukan
dengan mekanisme sebagai berikut:
a. Nilai setelmen netting untuk Dolar Amerika Serikat dihitung
sebagai berikut:
b. Bank Indonesia melakukan transfer dana Dolar Amerika
Serikat ke rekening Bank di bank koresponden sebesar nilai
setelmen netting dalam huruf a.
c. Nilai setelmen netting untuk Rupiah dihitung sebagai berikut:
(
)
(
)
d. Dalam …
12
d. Dalam hal perhitungan dalam huruf c menghasilkan selisih
positif, maka Bank Indonesia akan mendebet rekening giro
Rupiah Bank sebesar hasil perhitungan dalam huruf c.
e. Dalam hal perhitungan dalam huruf c menghasilkan selisih
negatif, maka Bank Indonesia akan mengkredit rekening giro
Rupiah Bank sebesar hasil perhitungan dalam huruf c.
Contoh perhitungan setelmen netting untuk nilai nominal yang
lebih kecil pada setiap perpanjangan adalah sebagaimana
tercantum pada Lampiran V dan Lampiran VI.
13. Setelmen netting untuk nilai nominal yang sesuai dengan nilai
outstanding Pinjaman Luar Negeri Bank pada setiap periode
perpanjangan sebagaimana dimaksud dalam butir 10.c dilakukan
dengan mekanisme sebagai berikut:
a. Dalam hal Pinjaman Luar Negeri Bank dalam bentuk
perjanjian kredit, maka nilai perpanjangan Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia disesuaikan dengan nilai
outstanding Pinjaman Luar Negeri Bank yang telah berubah
sesuai dengan jadwal pembayaran cicilan Pinjaman Luar
Negeri Bank kepada kreditur.
b. Dalam hal Pinjaman Luar Negeri Bank dalam bentuk
penerbitan surat utang, maka nilai perpanjangan Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia disesuaikan
dengan nilai outstanding surat utang yang diterbitkan Bank.
c. Mekanisme perhitungan setelmen netting untuk nilai nominal
yang sesuai dengan nilai outstanding Pinjaman Luar Negeri
Bank pada setiap periode perpanjangan, mengacu pada
mekanisme perhitungan setelmen netting untuk nilai nominal
yang lebih kecil pada setiap perpanjangan sebagaimana
dimaksud dalam angka 12.
Contoh perhitungan setelmen netting untuk nilai nominal yang
sesuai dengan nilai outstanding Pinjaman Luar Negeri Bank pada
setiap periode perpanjangan tercantum pada Lampiran VII.
Contoh format deal conversation di RMDS terkait pengajuan Kontrak
Lindung Nilai, Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia,
dan …
13
dan perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia tercantum pada Lampiran VIII.
D. PENIADAAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
1. Bank Indonesia dapat meniadakan Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia, kecuali dalam rangka perpanjangan
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia.
2. Pengumuman peniadaan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia, akan diumumkan Bank Indonesia paling lambat
3 (tiga) hari kerja sebelum tanggal peniadaan Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia melalui sistem LHBU atau
sarana informasi lain yang ditetapkan oleh Bank Indonesia.
E. TATA CARA PENGENAAN SANKSI
Dalam hal Bank dikenakan sanksi atas pelanggaran setiap Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia dan/atau pelanggaran atas
kewajiban setelmen Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia sebagaimana dimaksud dalam Pasal 15 Peraturan Bank
Indonesia tentang Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia, mekanisme pengenaan sanksi diatur sebagai berikut:
1. Bank Indonesia mengenakan sanksi berupa teguran tertulis
dengan tembusan kepada Otoritas Jasa Keuangan.
2. Pengenaan sanksi kewajiban membayar sebagaimana dimaksud
dalam Pasal 15 ayat (1) huruf b dan Pasal 15 ayat (2) huruf b
Peraturan Bank Indonesia tentang Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia dilakukan dengan mendebet rekening giro
Rupiah atau rekening giro valuta asing Bank yang ada di Bank
Indonesia.
F. LAIN-LAIN
Lampiran I sampai dengan Lampiran VIII merupakan bagian yang tidak
terpisahkan dari Surat Edaran Bank Indonesia ini.
Surat …
14
Surat Edaran Bank Indonesia ini mulai berlaku pada tanggal 3
Februari 2014 3 Februa
Agar setiap orang mengetahuinya, memerintahkan pengumuman Surat
Edaran Bank Indonesia ini dengan penempatannya dalam Berita Negara
Republik Indonesia.
Demikian agar Saudara maklum.
BANK INDONESIA,
FILIANINGSIH HENDARTA
KEPALA DEPARTEMEN
PENGELOLAAN MONETER
Contoh Nilai Nominal Underlying yang Dinyatakan dalam Kontrak
Lindung Nilai
1. Kontrak Lindung Nilai dengan Underlying berupa Pinjaman Luar
Negeri dengan Penarikan Pinjaman Secara Langsung
Bank yang memiliki Pinjaman Luar Negeri sebesar USD10,000,000.00
(sepuluh juta dolar Amerika Serikat) dengan jangka waktu 3 (tiga) tahun
akan mengajukan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika Serikat) dan
akan melakukan perpanjangan setiap tahun dengan nilai nominal
sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika Serikat) pada
setiap perpanjangan, maka underlying yang dicantumkan dalam Kontrak
Lindung Nilai adalah sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar
Amerika Serikat) dengan jangka waktu Kontrak Lindung Nilai selama 3
(tiga) tahun.
2. Kontrak Lindung Nilai dengan Underlying berupa Pinjaman Luar
Negeri Milik Bank dengan Penarikan Secara Bertahap
KLN 1
Swap 1
KLN 2
Swap 2
KLN 3
Swap 3
LAMPIRAN I SURAT EDARAN BANK INDONESIA
NOMOR 16/2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014
PERIHAL
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
0 1 2 3
USD10 juta USD10 juta USD10 juta
Penarikan
KLN 1 th USD10
USD 10juta
KLN 1 th USD20 juta
USD 20juta
KLN 1 th USD30 juta
USD30 juta
Pinjaman Luar Negeri USD30 juta
USD10 juta USD10 juta
2 0 1 USD10 juta
3
Full movement Full movement
Berdasarkan …
2
Berdasarkan skenario di atas, Bank A memiliki Pinjaman Luar Negeri
senilai USD30,000,000.00 (tiga puluh juta dolar Amerika Serikat) dari
kreditur X di luar negeri dengan jangka waktu 3 (tiga) tahun. Penarikan
pinjaman tersebut dilakukan setiap tahun dengan masing-masing
nominal penarikan sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar
Amerika Serikat). Bank A melakukan Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia atas Pinjaman Luar Negeri tersebut dengan
mekanisme sebagai berikut:
Tahun ke-1 : Pada tanggal 3 Februari 2014 Bank A mengajukan
Kontrak Lindung Nilai dengan underlying transaksi
berupa Pinjaman Luar Negeri yang diterima dari
kreditur X sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta
dolar Amerika Serikat) dan akan jatuh waktu pada 5
Februari 2015 dengan setelmen secara full movement.
Nilai nominal underlying yang dapat dinyatakan pada
Kontrak Lindung Nilai adalah sebesar
USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika Serikat)
dan jangka waktu Kontrak Lindung Nilai adalah 1 (satu)
tahun.
Tahun ke-2 : Pada bulan Januari 2015 Bank A melakukan penarikan
di tahun ke-2 atas Pinjaman Luar Negeri yang diterima
dari kreditur X sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh
juta dolar Amerika Serikat). Atas pinjaman tersebut
Bank A mengajukan Kontrak Lindung Nilai pada tanggal
3 Februari 2015 dengan underlying transaksi berupa
Pinjaman Luar Negeri yang diterima dari kreditur X
sebesar USD20,000,000.00 (dua puluh juta dolar
Amerika Serikat) dan akan jatuh waktu pada 5 Februari
2016 dengan setelmen secara full movement. Nilai
nominal underlying yang dapat dinyatakan pada
Kontrak Lindung Nilai adalah sebesar
USD20,000,000.00 (dua puluh juta dolar Amerika
Serikat) dan jangka waktu Kontrak Lindung Nilai adalah
1 (satu) tahun.
Tahun ke-3 : Pada bulan Januari 2016 Bank A melakukan penarikan
di …
3
di tahun ke-3 atas Pinjaman Luar Negeri yang diterima
dari kreditur X sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh
juta dolar Amerika Serikat). Atas pinjaman tersebut
Bank A mengajukan Kontrak Lindung Nilai pada tanggal
3 Februari 2016 dengan underlying transaksi berupa
Pinjaman Luar Negeri yang diterima dari kreditur X
sebesar USD30,000,000.00 (tiga puluh juta dolar
Amerika Serikat) dan akan jatuh waktu pada 6 Februari
2017 dengan setelmen secara full movement. Nilai
nominal underlying yang dapat dinyatakan pada
Kontrak Lindung Nilai adalah sebesar
USD30,000,000.00 (tiga puluh juta dolar Amerika
Serikat) dan jangka waktu Kontrak Lindung Nilai adalah
1 (satu) tahun.
3. Kontrak Lindung Nilai dengan Underlying berupa Transaksi Swap
Bank dengan Nasabah atas Pinjaman Luar Negeri Milik Nasabah yang
Penarikannya Dilakukan Secara Bertahap
PT B memiliki Pinjaman Luar Negeri senilai USD30,000,000.00 (tiga
puluh juta dolar Amerika Serikat) dari kreditur Y di luar negeri dengan
jangka waktu 3 (tiga) tahun. Penarikan pinjaman tersebut dapat
dilakukan setiap tahun dengan masing-masing nominal penarikan
sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika Serikat). PT B
melakukan transaksi swap beli kepada Bank C atas Pinjaman Luar
Negeri tersebut. Selanjutnya Bank C melakukan Transaksi Swap
Lindung Nilai kepada Bank Indonesia dengan underlying transaksi
berupa swap jual antara Bank C dengan PT B, dengan mekanisme
sebagai berikut:
Alternatif …
4
Alternatif 1
Tahun ke-1
:
Pada tanggal 3 Februari 2014 Bank C mengajukan
Kontrak Lindung Nilai dengan underlying transaksi
berupa swap jual antara Bank C dengan PT B sebesar
USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika Serikat)
dan akan jatuh waktu pada 5 Februari 2015 dengan
setelmen secara full movement. Nilai nominal underlying
yang dapat dinyatakan pada Kontrak Lindung Nilai
adalah sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar
Amerika Serikat) dan jangka waktu Kontrak Lindung
Nilai adalah 1 (satu) tahun.
Tahun ke-2 : Pada bulan Januari 2015 PT B melakukan transaksi
swap beli kepada Bank C dengan underlying berupa
penarikan di tahun ke-2 atas Pinjaman Luar Negeri
yang diterima PT B sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh
juta dolar Amerika Serikat). Atas transaksi tersebut
pada tanggal 3 Februari 2015 Bank C mengajukan
Kontrak Lindung Nilai dengan underlying transaksi
berupa swap jual antara Bank C dengan PT B sebesar
USD20,000,000.00 (dua puluh juta dolar Amerika
Serikat) dan akan jatuh waktu pada 5 Februari 2016
KLN 1
Swap 1
KLN 2
Swap 2
KLN 3
Swap 3
Full movement Full movement
KLN 1 th USD10
juta
USD10 juta
KLN 1 th USD20
juta
USD 20 juta KLN 1 th USD30
juta
USD30 juta
Pinjaman Luar Negeri USD30 juta
USD10 juta USD10 juta
2 0 1 USD10 juta
3
dengan …
5
dengan setelmen secara full movement. Nilai nominal
underlying yang dinyatakan pada Kontrak Lindung Nilai
adalah sebesar USD20,000,000.00 (dua puluh juta
dolar Amerika Serikat) dan jangka waktu Kontrak
Lindung Nilai adalah 1 (satu) tahun.
Tahun ke-3 : Pada bulan Januari 2016 PT B melakukan transaksi
swap beli kepada Bank C dengan underlying berupa
penarikan di tahun ke-3 atas Pinjaman Luar Negeri
yang diterima PT B sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh
juta dolar Amerika Serikat). Atas transaksi tersebut
pada tanggal 3 Februari 2016 Bank C mengajukan
Kontrak Lindung Nilai dengan underlying transaksi
berupa swap jual antara Bank C dengan PT B sebesar
sebesar USD30,000,000.00 (tiga puluh juta Dolar
Amerika Serikat) dan akan jatuh waktu pada 6 Februari
2017 dengan setelmen secara full movement. Nilai
nominal underlying yang dinyatakan pada Kontrak
Lindung Nilai adalah sebesar USD30,000,000.00 (tiga
puluh juta dolar Amerika Serikat) dan jangka waktu
Kontrak Lindung Nilai adalah 1 (satu) tahun.
Alternatif 2
Tahun ke-1 : Pada tanggal 3 Februari 2014 Bank C mengajukan
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
dengan underlying transaksi berupa swap jual antara
Bank C dengan PT B sebesar USD10,000,000.00
(sepuluh juta dolar Amerika Serikat) dan akan jatuh
0 1 2 3
Pinjaman Luar Negeri USD30 juta
USD10
juta
USD10
juta
USD10
juta
KLN USD10 juta, 3 tahun
KLN USD10 juta, 2 tahun
KLN USD10 juta, 1 tahun
Roll-over Roll-over
Roll-over
waktu …
6
waktu pada 5 Februari 2015. Nilai nominal underlying
yang dinyatakan pada Kontrak Lindung Nilai adalah
sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika
Serikat) dan jangka waktu Kontrak Lindung Nilai adalah
3 (tiga) tahun. Bank C dapat melakukan Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia dengan
nilai USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika
Serikat) selama 1 (satu) tahun dan dapat diperpanjang
setiap tahun sampai dengan tahun ke-3 dengan
setelmen secara netting. Pada akhir tahun ke-3
setelmen transaksi dilakukan secara full movement.
Tahun ke-2 : Pada bulan Januari 2015 PT B melakukan transaksi
swap beli kepada Bank C dengan underlying berupa
penarikan di tahun ke-2 atas Pinjaman Luar Negeri
yang diterima PT B sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh
juta dolar Amerika Serikat). Atas transaksi tersebut
pada tanggal 3 Februari 2015 Bank C melakukan
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
dengan underlying transaksi berupa swap jual antara
Bank C dengan PT B sebesar USD10,000,000.00
(sepuluh juta dolar Amerika Serikat) dan akan jatuh
waktu pada 5 Februari 2016. Nilai nominal underlying
yang dinyatakan pada Kontrak Lindung Nilai adalah
sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika
Serikat) dan jangka waktu Kontrak Lindung Nilai adalah
2 (dua) tahun. Bank C dapat melakukan Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia dengan
nilai USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika
Serikat) selama 1 (satu) tahun dan dapat diperpanjang
setiap tahun sampai dengan tahun ke-2 dengan
setelmen secara netting. Pada akhir tahun ke-2
setelmen transaksi dilakukan secara full movement.
Tahun ke-3 : Pada bulan Januari 2016 PT B melakukan transaksi
swap beli kepada Bank C dengan underlying berupa
penarikan di tahun ke-3 atas Pinjaman Luar Negeri
yang …
7
yang diterima PT B sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh
juta dolar Amerika Serikat). Atas transaksi tersebut
pada tanggal 3 Februari 2016 Bank C melakukan
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
dengan underlying transaksi berupa swap jual antara
Bank C dengan PT B sebesar USD10,000,000.00
(sepuluh juta dolar Amerika Serikat) dan akan jatuh
waktu pada 6 Februari 2017. Nilai nominal underlying
yang dinyatakan pada Kontrak Lindung Nilai adalah
sebesar USD10,000,000.00 (sepuluh juta dolar Amerika
Serikat) dengan jangka waktu Kontrak Lindung Nilai
adalah 1 (satu) tahun. Bank C dapat melakukan
Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
dengan nilai USD 10,000,000.00 (sepuluh juta dolar
Amerika Serikat) selama 1 (satu) tahun dengan setelmen
secara full movement.
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA
8
Contoh Pernyataan Bank Mengenai Pemenuhan Persyaratan Transaksi
Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
Bersama ini Bank D menyatakan bahwa Transaksi Swap Lindung Nilai
kepada Bank Indonesia telah memenuhi seluruh persyaratan yang diatur
dalam ketentuan mengenai Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia.
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA
LAMPIRAN II
SURAT EDARAN BANK INDONESIA NOMOR 16/ 2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014
PERIHAL
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
9
Contoh Perhitungan Setelmen Netting untuk Nilai Nominal yang Sama
pada Setiap Perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia
KONTRAK LINDUNG NILAI
1. Nominal Kontrak Lindung Nilai: USD20 juta.
2. Jangka waktu Kontrak Lindung Nilai: 2 tahun.
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
1. Jangka waktu:12 bulan.
2. Nominal: USD20 juta. 3. Tanggal transaksi: 11 Februari 2014.
4. Tanggal valuta (setelmen 1st leg swap 1): 13 Februari 2014.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2014: Rp12.000,00. 6. Premi swap 12 bulan: Rp900,00.
7. Tanggal valuta jatuh waktu (setelmen 2nd leg swap 1): 13 Februari 2015.
8. Kurs setelmen 2nd leg swap 1: Rp12.900,00.
PERPANJANGAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
1. Jangka waktu perpanjangan: 12 bulan. 2. Nominal: USD20 juta.
3. Tanggal transaksi perpanjangan: 11 Februari 2015.
4. Tanggal valuta perpanjangan (setelmen 1st leg swap 2): 13 Februari 2015.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2015 : Rp12.500,00.
6. Premi swap 12 bulan: Rp950,00.
SETELMEN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
Perhitungan Setelmen
1. Saat Transaksi Swap jatuh waktu, perhitungan setelmen 2nd leg swap 1
pada tanggal 13 Februari 2015: a. Bank Indonesia akan mengembalikan ke Bank: USD20 juta.
b. Bank akan mengembalikan ke Bank Indonesia: (Rp12.000,00 +
Rp900,00) x USD20 juta = Rp258 milyar.
2. Saat perpanjangan Transaksi Swap, perhitungan setelmen 1st leg swap 2 pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Bank Indonesia akan menerima transfer dari Bank: USD20 juta.
b. Bank akan menerima dari Bank Indonesia: Rp12.500,00 x USD20 juta = Rp250 milyar.
Setelmen Transaksi Setelmen netting pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Setelmen USD = USD20 juta – USD20 juta = USD0.
b. Setelmen Rp = Rp258 milyar – Rp250 milyar = Rp8 milyar.
LAMPIRAN III
SURAT EDARAN BANK INDONESIA
NOMOR 16/ 2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014 PERIHAL
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
Berdasarkan …
10
Berdasarkan hasil perhitungan setelmen secara netting, maka Bank
Indonesia akan mendebet rekening giro Rupiah Bank pada tanggal 13
Februari 2015 sebesar Rp8 milyar.
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA
11
Contoh Perhitungan Setelmen Netting untuk Nilai Nominal yang Sama pada Setiap Perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank
Indonesia
KONTRAK LINDUNG NILAI
1. Nominal Kontrak Lindung Nilai: USD20 juta.
2. Jangka waktu Kontrak Lindung Nilai: 2 tahun.
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
1. Jangka waktu:12 bulan. 2. Nominal: USD20 juta.
3. Tanggal transaksi: 11 Februari 2014.
4. Tanggal valuta (setelmen 1st leg swap 1): 13 Februari 2014.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2014 : Rp12.000,00. 6. Premi swap 12 bulan: Rp900,00.
7. Tanggal valuta jatuh waktu (setelmen 2nd leg swap 1): 13 Februari 2015.
8. Kurs setelmen 2nd leg swap 1: Rp12.900,00.
PERPANJANGAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
1. Jangka waktu perpanjangan: 12 bulan. 2. Nominal: USD20 juta.
3. Tanggal transaksi perpanjangan: 11 Februari 2015.
4. Tanggal valuta perpanjangan (setelmen 1st leg swap 2): 13 Februari 2015.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2015: Rp13.000,00.
6. Premi swap 12 bulan: Rp950,00.
SETELMEN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
Perhitungan Setelmen
1. Saat Transaksi Swap jatuh waktu, perhitungan setelmen 2nd leg swap 1
pada tanggal 13 Februari 2015: a. Bank Indonesia akan mengembalikan ke Bank: USD20 juta.
b. Bank akan mengembalikan ke Bank Indonesia: (Rp12.000,00 +
Rp900,00) x USD20 juta = Rp258 milyar. 2. Saat perpanjangan Transaksi Swap, perhitungan setelmen 1st leg swap
2 pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Bank Indonesia akan menerima transfer dari Bank: USD20 juta.
b. Bank akan menerima dari Bank Indonesia: Rp13.000,00 x USD20 juta = Rp260 milyar.
Setelmen Transaksi Setelmen netting pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Setelmen USD = USD20 juta – USD20 juta = USD0.
b. Setelmen Rp = Rp258 milyar – Rp260 milyar = (Rp2 milyar).
LAMPIRAN IV SURAT EDARAN BANK INDONESIA
NOMOR 16/2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014
PERIHAL TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
Berdasarkan …
12
Berdasarkan hasil perhitungan setelmen secara netting, maka Bank
Indonesia akan mengkredit rekening giro Rupiah Bank pada tanggal 13
Februari 2015 sebesar Rp2 milyar.
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA
13
Contoh Perhitungan Setelmen Netting untuk Nilai Nominal yang Lebih Kecil pada Setiap Perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia
KONTRAK LINDUNG NILAI
1. Nominal Kontrak Lindung Nilai: USD20 juta.
2. Jangka waktu Kontrak Lindung Nilai: 2 tahun.
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
1. Jangka waktu:12 bulan. 2. Nominal: USD20 juta.
3. Tanggal transaksi: 11 Februari 2014.
4. Tanggal valuta (setelmen 1st leg swap 1): 13 Februari 2014.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2014: Rp12.000,00. 6. Premi swap 12 bulan: Rp900,00.
7. Tanggal valuta jatuh waktu (setelmen 2nd leg swap 1): 13 Februari 2015.
8. Kurs setelmen 2nd leg swap 1: Rp12.900,00.
PERPANJANGAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
1. Jangka waktu perpanjangan: 12 bulan. 2. Nominal: USD15 juta.
3. Tanggal transaksi perpanjangan: 11 Februari 2015.
4. Tanggal valuta perpanjangan (setelmen 1st leg swap 2): 13 Februari 2015.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2015: Rp12.500,00.
6. Premi swap 12 bulan: Rp950,00.
SETELMEN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
Perhitungan Setelmen
1. Saat Transaksi Swap jatuh waktu, perhitungan setelmen 2nd leg swap 1
pada tanggal 13 Februari 2015: a. Bank Indonesia akan mengembalikan ke Bank: USD20 juta.
b. Bank akan mengembalikan ke Bank Indonesia: (Rp12.000,00 +
Rp900,00) x USD20 juta = Rp258 milyar. 2. Saat perpanjangan Transaksi Swap, perhitungan setelmen 1st leg swap
2 pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Bank Indonesia akan menerima transfer dari Bank: USD15 juta.
b. Bank akan menerima dari Bank Indonesia: Rp12.500,00 x USD15 juta = Rp187,5 milyar.
Setelmen Transaksi Setelmen netting pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Setelmen USD = USD20 juta – USD15 juta = USD5 juta.
b. Setelmen Rp = Rp258 milyar – Rp187,5 milyar = Rp70,5 milyar.
Berdasarkan hasil perhitungan setelmen secara netting, maka:
LAMPIRAN V SURAT EDARAN BANK INDONESIA
NOMOR 16/ 2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014
PERIHAL TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
a. Bank …
14
a. Bank Indonesia akan mentransfer ke rekening Bank di bank
koresponden sebesar USD5 juta.
b. Bank Indonesia mendebet rekening giro Rupiah Bank sebesar Rp70,5
milyar.
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA
15
Contoh Perhitungan Setelmen Netting untuk Nilai Nominal yang Lebih Kecil pada Setiap Perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada
Bank Indonesia
KONTRAK LINDUNG NILAI
1. Nominal Kontrak Lindung Nilai: USD20 juta.
2. Jangka waktu Kontrak Lindung Nilai: 2 tahun.
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
1. Jangka waktu:12 bulan. 2. Nominal: USD20 juta.
3. Tanggal transaksi: 11 Februari 2014.
4. Tanggal valuta (setelmen 1st leg swap 1): 13 Februari 2014.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2014: Rp12.000,00. 6. Premi swap 12 bulan: Rp900,00.
7. Tanggal valuta jatuh waktu (setelmen 2nd leg swap 1): 13 Februari 2015.
8. Kurs setelmen 2nd leg swap 1: Rp12.900,00.
PERPANJANGAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
1. Jangka waktu perpanjangan : 12 bulan. 2. Nominal: USD19 juta.
3. Tanggal transaksi perpanjangan: 11 Februari 2015.
4. Tanggal valuta perpanjangan (setelmen 1st leg swap 2): 13 Februari 2015.
5. Kurs JISDOR 11 Februari 2015: Rp14.000,00.
6. Premi swap 12 bulan: Rp950,00.
SETELMEN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK
INDONESIA
Perhitungan Setelmen
1. Saat Transaksi Swap jatuh waktu, perhitungan setelmen 2nd leg swap 1
pada tanggal 13 Februari 2015: a. Bank Indonesia akan mengembalikan ke Bank: USD20 juta.
b. Bank akan mengembalikan ke Bank Indonesia: (Rp12.000,00 +
Rp900,00) x USD20 juta = Rp258 milyar. 2. Saat perpanjangan Transaksi swap, perhitungan setelmen 1st leg swap 2
pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Bank Indonesia akan menerima transfer dari Bank: USD19 juta.
b. Bank akan menerima dari Bank Indonesia: Rp14.000,00 x USD19 juta = Rp266 milyar.
Setelmen Transaksi Setelmen netting pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Setelmen USD = USD20 juta – USD19 juta = USD1 juta.
b. Setelmen Rp = Rp258 milyar – Rp266 milyar = (Rp8 milyar).
Berdasarkan hasil perhitungan setelmen secara netting, maka:
LAMPIRAN VI SURAT EDARAN BANK INDONESIA
NOMOR 16/ 2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014
PERIHAL TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
a. Bank …
16
a. Bank Indonesia akan mentransfer ke rekening Bank di bank
koresponden sebesar USD1 juta.
b. Bank Indonesia mengkredit rekening giro Rupiah Bank sebesar Rp8 milyar.
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA
17
Contoh Perhitungan Setelmen Netting untuk Nilai nominal yang sesuai
dengan nilai outstanding Pinjaman Luar Negeri Bank pada setiap
periode perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai kepada Bank Indonesia
KONTRAK LINDUNG NILAI 1. Jadwal pembayaran cicilan Pinjaman Luar Negeri Bank:
USD10 juta setiap tahun selama 2 tahun.
2. Nominal Kontrak Lindung Nilai: a. USD20 juta untuk tahun pertama.
b. USD10 juta untuk tahun kedua.
3. Jangka waktu Kontrak Lindung Nilai: 2 tahun.
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
1. Jangka waktu: 12 bulan.
2. Nominal: USD20 juta. 3. Tanggal transaksi: 11 Februari 2014.
4. Tanggal valuta (setelmen 1st leg swap 1): 13 Februari 2014.
5. Kurs spot 11 Februari 2014: Rp12.000,00. 6. Premi swap 12 bulan: Rp900,00.
7. Tanggal valuta jatuh waktu (setelmen 2nd leg swap 1): 13 Februari 2015.
8. Kurs setelmen 2nd leg swap 1: Rp12.900,00.
PERPANJANGAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA
BANK INDONESIA
1. Jangka waktu perpanjangan: 12 bulan.
2. Nominal: USD10 juta.
3. Tanggal transaksi perpanjangan: 11 Februari 2015.
4. Tanggal valuta perpanjangan (setelmen 1st leg swap 2): 13 Februari 2015.
5. Kurs spot 11 Februari 2015: Rp12.500,00.
6. Premi swap 12 bulan: Rp950,00.
SETELMEN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA
BANK INDONESIA
Perhitungan Setelmen
1. Saat Transaksi Swap jatuh waktu, perhitungan setelmen 2nd leg swap 1
pada tanggal 13 Februari 2015: a. Bank Indonesia akan mengembalikan ke Bank: USD20 juta.
b. Bank akan mengembalikan ke Bank Indonesia: (Rp12.000,00 +
Rp900,00) x USD20 juta = Rp258 milyar. 3. Saat perpanjangan Transaksi Swap, perhitungan setelmen 1st leg swap 2
pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Bank Indonesia akan menerima transfer dari Bank: USD10 juta.
b. Bank akan menerima dari Bank Indonesia: Rp12.500,00 x USD10 juta = Rp125 milyar.
LAMPIRAN VII
SURAT EDARAN BANK INDONESIA NOMOR 16/ 2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014
PERIHAL
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
Setelmen …
18
Setelmen Transaksi
Setelmen netting pada tanggal 13 Februari 2015:
a. Setelmen USD = USD20 juta – USD10 juta = USD10 juta.
b. Setelmen Rp = Rp258 milyar – Rp125 milyar = Rp133 milyar.
Berdasarkan hasil perhitungan setelmen secara netting, maka:
a. Bank Indonesia akan mentransfer ke rekening Bank di bank koresponden sebesar USD10 juta.
b. Bank Indonesia mendebet rekening giro Rupiah Bank sebesar Rp133 milyar.
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA
19
Contoh Format Deal Conversation di RMDS
Pengajuan Kontrak Lindung Nilai dan Transaksi Swap Awal
BERSAMA INI BANK XXXX MENYATAKAN BAHWA TRANSAKSI SWAP
LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA TELAH MEMENUHI SELURUH
PERSYARATAN YANG DIATUR DALAM KETENTUAN MENGENAI TRANSAKSI
SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
KONTRAK LINDUNG NILAI
A. NAMA BANK BANK XXXX
B. JANGKA WAKTU 2 TAHUN
C. UNDERLYING KONTRAK TRANSAKSI SWAP BANK XXXX DENGAN PT
XYZ ATAS PINJAMAN LUAR NEGERI PT XYZ
D. NILAI NOMINAL USD500 JUTA
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI
A. NAMA BANK BANK XXXX
B. KONTRAK LINDUNG NILAI 2 TAHUN UNTUK USD500 JUTA
C. TANGGAL TRANSAKSI 14 FEBRUARI 2014
D. TANGGAL VALUTA 18 FEBRUARI 2014
E. JANGKA WAKTU 12 BULAN
F. TANGGAL JATUH WAKTU 18 FEBRUARI 2015
G. NILAI NOMINAL USD100 JUTA
H. NOMOR REKENING USD FED RESERVE BK OF NY, NY AC
02108XXXXX BIC CODE FRNYUSXX
Selanjutnya Bank Indonesia akan memberikan nomor referensi Kontrak
Lindung Nilai kepada Bank
NOMOR REFERENSI XXXX14021415B-0001
Contoh Pengajuan Perpanjangan Transaksi Swap Lindung Nilai
PERPANJANGAN TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI
A. NAMA BANK BANK XXXX
LAMPIRAN VIII
SURAT EDARAN BANK INDONESIA NOMOR 16/ 2 /DPM TANGGAL 28 JANUARI 2014
PERIHAL
TRANSAKSI SWAP LINDUNG NILAI KEPADA BANK INDONESIA
B. KONTRAK …
20
B. KONTRAK LINDUNG NILAI 2 TAHUN UNTUK USD500 JUTA
C. TANGGAL TRANSAKSI 14 FEBRUARI 2014
D. TANGGAL VALUTA 18 FEBRUARI 2014
E. JANGKA WAKTU 12 BULAN
F. TANGGAL JATUH WAKTU 18 FEBRUARI 2015
G. NILAI NOMINAL USD100 JUTA
H. NOMOR REKENING USD FED RESERVE BK OF NY, NY AC
02108XXXXX BIC CODE FRNYUSXX
I. NOMOR REFERENSI XXXX14021415B-0001
KEPALA DEPARTEMEN PENGELOLAAN MONETER,
FILIANINGSIH HENDARTA