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8/16/2019 02. El Intermedio: presentación a inversores para FIE
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sobre este documento
Índice
• ¿quiénes somos?• ¿cuál es nuestro
negocio?• ¿qué plan tenemos?• ¿qué buscamos?• agradecimientos
PropiedadEste documento es propiedad de la empresa ‘Recuerdos ySonrisas, Sociedad Limitada. !‘R"S #. Si estadocumentaci$n llegase a sus manos sin la pertinenteautori%aci$n, por &a'or, p$ngase en contacto de maneraurgente con carlos(sonrissa.com $ )**.+ .- ./0ContextoEste documento 1a sido creado para presentar elproyecto de R"S al Foro de Inversión Empresarial
ActualizaciónEste documento actuali%a las presentaciones anteriores,con 'ersi$n 0.23 y &ec1adas en el primer trimestre de
0--). Los contenidos de este documento secomplementan con la siguiente documentaci$n4. 5ne3os presentaci$n proyecto ‘de&oto 6 sep -2 ! 2
pág#0. 7lan de 8egocio ‘de&oto 6 sep -2 !92 pág#9. 5ne3os 7lan de 8egocio ‘de&oto 6 sep -2 !02 pág#
. 7lan :nicio 5cti'idad ‘de&oto 6 sep -2 ! / pág#2. ;odelo econ$mico ‘de&oto 6 sep -2 !&ic1ero E3cel#
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Foro de Inversión Empresarial
Presentación de sonrissa
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índice
. ¿quiénes somos?
0. ¿cuál es nuestro negocio?9. ¿qué plan tenemos?
. ¿qué buscamos?
2. agradecimientos
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1. ¿qui nes somos!
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el emprendedor
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el equipo directivo "undador
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los conse#eros
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los socios$ %rupo de directivos & empresarios #óvenes
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los creadores
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recap$ el %ran equipo
• &undadores !)#equipo directi'o =o'en, bien &ormado y con e3periencia con=unta
• conse=eros !9#empresarios y directi'os con e3periencia y amplia red decontactos
• socios !0 #empresarios y directi'os, &amiliares y e3>=e&es, a lo largo y anc1ode la geogra& a espa@ola y con amplia red de contactos
• creadores !0)#especialistas en bellas artes, &otogra& a y relaciones 1umanas
A y una red de más de 2- empresas colaboradorasB
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lo que compartimos
• una visión
• una ilusión
• un m todo
construir una &ábrica de ‘"'(ricas de sonrisas
e'itar que los recuerdos , sea cuál sea su&orma, acaben enterrados en un 7C
recoger los recuerdos de los clientes, y =untos,darles 'ida, a@adirles magia, empaquetarlos ycon'ertirlos en ‘esa sonrisa que sentir o queregalar...1acer del proceso anterior la me=or e3perienciaempresarial posible, di'ertida y memorable,tanto para clientes como para socios yempleados
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). ¿cu'l es nuestrone%ocio!
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el "actor sonrissalos * +componentes, que constru&en la experiencia
0
recuerdos sonrissa
la tienda
la tecnolog a
el catálogo deideas
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los creadores
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¿qu perse%uimos!
'ideo
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los primeros especialistas enrecuerdos di%itales
¿qu es sonrissa!
[ primeros en España, primeros en el mundo ]
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• mar%en medio de producto superior al 2H• punto de equili(rio de tienda antes del mes 3• paybac de tienda antes de 0 meses
• ventas ob=eti'o a@o de 4 352 6• mar%en contri(ución a@o de 4 )3) 6• inversión gestionada de 4 22 6
el e"ecto sonrissalas ci"ras & las ma%nitudes
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• mar%en medio de producto superior al 2H• punto de equili(rio de tienda antes del mes 3• paybac de tienda antes de 0 meses
• ventas ob=eti'o a@o de 4 352 6• mar%en contri(ución a@o de 4 )3) 6• inversión gestionada de 4 22 6
el e"ecto sonrissalas ci"ras & las ma%nitudes
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• mar%en medio de producto superior al 2H• punto de equili(rio de tienda antes del mes 3• paybac de tienda antes de 0 meses
• ventas ob=eti'o a@o de 4 352 6• mar%en contri(ución a@o de 4 )3) 6• inversión gestionada de 4 22 6
el e"ecto sonrissalas ci"ras & las ma%nitudes
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• mar%en medio de producto superior al 2H• punto de equili(rio de tienda antes del mes 3• paybac de tienda antes de 0 meses
• ventas ob=eti'o a@o de 4 352 6• mar%en contri(ución a@o de 4 )3) 6• inversión gestionada de 4 22 6
el e"ecto sonrissalas ci"ras & las ma%nitudes
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• mar%en medio de producto superior al 2H• punto de equili(rio de tienda antes del mes 3• paybac de tienda antes de 0 meses
• ventas ob=eti'o a@o de 4 352 6• mar%en contri(ución a@o de 4 )3) 6• inversión gestionada de 4 22 6
el e"ecto sonrissalas ci"ras & las ma%nitudes
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7. ¿qu plantenemos!
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la oportunidad$ )223el mercado de la &otogra& a digital en Espa@a
la oportunidad
1. *89 de cámaras digitalesen uso0. penetraci$n 5: ; en
1ogares7. ): ; de las 'entas en
especialistas
<4 : * 9 por cada4 1=mes de %asto
1
) 7
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la estrate%ia de empresaplanes orientados a capturar la oportunidad
• posicionamiento de marca• selecci$n y bloqueo de
u(icaciones• innovación en o&erta
• "idelización• e3periencia de %rupo• innovar desde las
‘econom as de red • almacenamiento y
telecomunicaciones
• consolidar posici$n• cur'a de aprendiza#e• economías de escala en
gesti$n, inno'aci$ntecnol$gica y noG>1oG
• negociaci$n con
pro'eedores y partners , ydeslocalización geográ&ica
>economías de red?>crecimiento r'pido?>"irst@to@mar et? + +
nue'o estándar en o&erta, ni'elde calidad e inno'aci$n
mayor capacidad dee3pansi$n e inno'aci$n
nueva cate%oría>recuerdos di%itales?
‘nuevas’ barreras de entrada• ubicaciones• di&erenciaci$n producto• reconocimiento marca
• noG>1oG• alian%as con l deres en las
distintas industrias• in'ersi$n
• econom as de red en
&uncionamiento
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el planambiciones y ob=eti'os de mercado
• capturar el : ; del mercado nacional en el )212$6 8 tiendas , **1 personas e inversión gestionada de 47 96 ser'icio a más de 79 de clientes6 B y preparados para un mayor crecimiento.
• e=ecutar en paralelo a ob=eti'os &inancieros46 &lu=os de ca=a yE ID A positivos a &inales de )2286 resultado neto positi'o a partir del )2256 mar%en de producto por encima del : H
6 punto de equili(rio de tienda en mes 3 de acti'idad.• tres &ases gestionables46 I5SE ! actual # 6 prototipos y test de mercado !tiendas y 0#6 I5SE 0 !en sep>-)# 6 consolidaci$n y conquista !tiendas 0 a 0#6 I5SE 9 !en ene>-+# 6 crecimiento acelerado !tiendas 9 a /)#
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-2.000.000
0
2.000.000
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6.000.000
8.000.000
10.000.000
12.000.000
14.000.000
16.000.000
18.000.000
2006 2007 2008 2009 2010
ebitdar
inversi n
los n merosindicadores de negocio y parámetros &inancieros
p l a n f e b r e r o 0 6
tiendas
0
10
20
!0
40
"0
60
70
80
2006 2007 2008 2009 2010
ventas
0
10.000.000
20.000.000
!0.000.000
40.000.000
"0.000.000
60.000.000
2006 2007 2008 2009 2010
aperturas
e#plota$i n
inversi n
resultadoneto
-1.000.000
0
1.000.000
2.000.000
!.000.000
4.000.000
".000.000
2006 2007 2008 2009 2 010
2006 2007 2008 2009 2010$iudades %tiendas bandera& 1 ! 8 17 !!total tiendas 4 12 24 46 76
ventas 834.682 5.673.091 14.256.108 30.191.557 56.248.782ebitdar -22!.877 70".86" 2.!42.887 6.179.791 12.7"4.194
ebitdar s'ventas -27( 12( 16( 20( 23%resultado neto -408.2!1 -"4.4!6 628.11! 2.480.642 4.629."66
rdo neto s'ventas -49( -1( 4( 8( 8%
ar!"etros finan#ieros2006 2007 2008 2009 2010
resultado neto -408.2!1 -"4.4!6 628.11! 2.480.642 4.629."66)ondos propios %año anterior& 0 1.!06."!7 ! .224.!91 ".824.79" 11.277.727)ondos propios %año presente& "74.898 !.224.!91 ".824.79" 11.277.727 1".907.29!)ondos propios %media& 287.449 2.26".464 4."24."9! 8.""1.261 1!."92."10rentab fondos propios $ o&' (142% (2% 14% 29% 34%
)ondos propios "74.898 !.224.!91 ".824.79" 11.277.727 1".907.29!deudas a lar*o 787.!94 1.2"8.4!1 2."27.!!2 4.7"".72! 8.196.!70apalan# finan#iero ) 137% 39% 43% 42% 52%
ori*en de ventas 2006 2007 2008 2009 2010e#plota$i n 0 2.109.426 7.6!4.217 17.086.01! !6.!8"."10aperturas !7!.224 !.!41.476 ".!90.084 9.!97.!21 11."72.!89
multipli$ador 28.2!9 ! 28.280 1.!46.988 !.77!.071 8.!22."80total ventas 401.463 5.779.183 14.371.290 30.256.405 56.280.479e#plota$i n 0( !7( "!( "6( 65%aperturas 9!( "8( !8( !1( 21%multipli$ador 7( 6( 9( 12( 15%
2006 2007 2008 2009 2010resultado neto -408.2!1 -"4.4!6 628.11! 2.480.642 4.629."66a$tiv o ) i+ o %año anterior& 0 1.!77."!6 !.6"!.2!8 7."20.48" 14.!99.682a$tivo )i+o %año presente& 1.271.020 !.6"!.2!8 7."20.48" 14.!99.682 2!.226.1"4a$t ivo ) i+o %media& 6!". "10 2. "1".!87 ". "86 .861 10 .960 .08! 18 .812.918rentab a#tivos fi+os $ o,-' (64% (2% 11% 23% 25%
inversi n 8"4.844 !.177.79" ".79".!01 10.607.8!9 1".69!.270inversi n a$umulada 8"4.844 4.7!1.762 10."27.06! 21 .1!4 .901 !6 .828.171inversi n anual s/ventas 213% 55% 40% 35% 28%
/) 2) 0
9 y creciendo
ebitdar
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*. ¿qu (uscamos!
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asistencia en la "inanciación de48-5: 9 para las &ases siguientes
la petición a FIEplan de &inanciaci$n y detalle e=ecuci$n &ase
"ase 1 G prototipos & test de mercado!tiendas a 0#
• &ondos propios4 J*:2.222• &inanciaci$n a largo pla%o44522.222
!Sabadell 5tlántico, KK
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asistencia en la "inanciación de48-5: 9 para las &ases siguientes
la petición a FIEplan de &inanciaci$n y detalle e=ecuci$n &ase
"ase 1 G prototipos & test de mercado!tiendas a 0#
• &ondos propios4 J*:2.222• &inanciaci$n a largo pla%o44522.222
!Sabadell 5tlántico, KK
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asistencia en la "inanciación de48-5: 9 para las &ases siguientes
la petición a FIEplan de &inanciaci$n y detalle e=ecuci$n &ase
"ase 1 G prototipos & test de mercado!tiendas a 0#
• &ondos propios4 J*:2.222• &inanciaci$n a largo pla%o44522.222
!Sabadell 5tlántico, KK
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el o(#etivo de la "inanciación$4 8-5: 9
• aperturas y desarrollo de negocio6 /) tiendas 1asta 0- -
• me=ora de ‘key success factors 6 consolidaci$n &ábrica
• sistemas de control y gesti$n• re&uer%o equipo 1umano
6 comercial• ubicaciones4 mayor &le3ibilidad en alquiler J m0• e3periencia4 mayor capacidad en in'ersi$n locales• apertura4 mayor capacidad de comunicaci$n en
lan%amiento6 tecnol$gico
• in'ersi$n en :Q !t1eia, nemesina, leto y reia#
i i i
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¿por qu participar en sonrissa!propuestas de 'alor a nuestro &uturo socio
• proyecto empresarial 'alenciano, l der e inno'ador6 oportunidad contrastada con l deres6 traba=o pre'io muy meticuloso6 reconocimiento premio emprendedor :nicia 8egocio 0--26 socios estratégicos e industriales
• equipo pro&esionalam(icioso y comprometido6 mi3 $ptimo de 1abilidades y e3periencias multi>industria6 trayectoria de traba=o en equipo con é3ito probado6 organi%aci$n orientada al crecimiento y a la rentabilidad
• rentabilidad atracti'a, ries%o controlado6 in'ersi$n controlada, atada a 1itos de negocio6 'aloraci$n de compa@ a en el rango de J 2- ; a J /- ; en 0- -6 O:R de in'ersi$n a 2 a@os muy atracti'o
a##ionariado tar*e t$a0o 5'
"(20(
19(
14(
20(
22(
42(
$opart r2 r1 !-s ) mn*mt ) ppal
provocar millones & millones de sonrisas
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:. a%radecimientos
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a%radecimientos
• "oro de inversión empresarial ,representado por sus gestores
• O:C5
• ESOE;5
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carlosHsonrissa.com @ J7*K 3 5* 21 8)