indicatori congiunturali e previsioni settoriali
Alessandra Lanza | Prometeia
agenda
1 | prometeia: chi siamo e cosa facciamo
2 | le nostre analisi: settori, territorio, consumi e
commodity
3 | i dati utilizzati
4 | dai dati all’analisi: focus sui settori
- l’analisi della congiuntura e le previsioni
5 | nuovi strumenti per nuove analisi
prometeia | chi siamo
1974
1981
2006
2009
un gruppo di ricercatori altamente specializzati, opera in connessione con organizzazioni di pari prestigio a livello sia nazionale che internazionale
300 professionisti (consulenti, ingegneri finanziari, statistici, economisti,.) offrono servizi di risk management, business consulting, sistemi IT, outsourcing e formazione a istituzioni finanziarie, imprese industriali e istituzioni pubbliche
il Gruppo Prometeia si internazionalizza
fondata nel 1974, Prometeia fornisce soluzioni innovative per rispondere alle esigenze di istituzioni finanziarie, investitori istituzionali, imprese ed enti pubblici. Un team di oltre 400 professionisti offre un mix unico di competenze nel risk management, wealth management, financial advisory, business consulting e knowledge training
analisi e ricerca micro e
macroeconomica
formazione e change
management
wealth management and financial planning
global risk management
prodotti e servizi
istituzione leader per l’analisi e la ricerca economica
una delle principali società di consulenza in Italia
fornisce servizi di consulenza finanziaria indipendente ad investitori istituzionali quali fondazioni bancarie, fondi pensione oltre a family office, società e hnwi
viene costituita prometeia middle east con sede a Beirut l’obiettivo è di sviluppare l’attività presso il mondo economico e finanziario dei paesi mediorientali
prometeia | temi di analisi dell’economia reale (1/2 )
commodity
previsioni sui prezzi trimestrali di oltre 30 commodity con la possibilità di valutare gli impatti sulle funzioni di
produzione settoriali
settori industriali scenari di breve e medio periodo per variabili di
crescita (fatturato, esportazioni), margini e
condizioni finanziarie delle imprese fino a 190 settori
commercio estero
previsione a 2 e 5 anni sugli scambi
internazionali per mercato di destinazione
e dettaglio prodotto (115 voci di dettaglio)
prometeia | temi di analisi dell’economia reale (2/2 )
-5.6 - -3.2
-3.2 - -2.4
-2.4 - -1.0
-1.0 - 0.1
0.0 - 1.4
var. % I semestre 2009
impieghi e rischio previsioni degli impieghi e dei relativi
tassi di decadimento delle imprese per settore, territorio e classe
dimensionale
economie locali evoluzione dei sistemi economici regionali e
provinciali; previsioni per valore aggiunto, esportazioni, investimenti, consumi e
occupazione
consumi delle famiglie
previsioni dei consumi per categoria di spesa (100 voci) e confronti
internazionali
le nostre analisi | settori, filiere, microsettori
15 aggregati, 40 settori
industriali
settori industriali microsettori
170 microsettori, intera economia
(industria, distribuzione,
servizi)
Rapporto ICE - Prometeia
filiere
Esportare la dolce vita analisi e previsioni dell’andamento di sei settori del Made In Italy di qualità nei nuovi mercati
analisi e previsione delle importazioni mondiali per 15 paesi con dettaglio area e paese
19 filiere, intera economia
(industria, distribuzione,
servizi)
le nostre analisi | settori, filiere, microsettori
scenari per le economie locali
ClubConsumo
Commodity analisi e previsione
dei prezzi per oltre 30 commodities
analisi e previsione degli indici prometeia
(indici che misurano l’impatto sui costi di approvvigionamento delle
imprese industriali per settore)
analisi e previsione della domanda e dei prezzi dei beni
consumati dalle famiglie italiane (oltre 100 mercati)
analisi e previsione degli investimenti pubblicitari
nei mezzi classici per media
scenari di previsione lungo periodo per le regioni e province italiane
i dati utilizzati |dati ISTAT come input imprescindibile
modello settori
strategie imprese
quadro macro
indicatori congiunturali fatturato produzione esportazioni importazioni prezzi indicatori qualitativi consumi
contabilità nazionale
analisi e approfondimenti ad hoc
statistiche report
le informazioni fornite dall’Istat entrano come input in diversi stadi del processo di elaborazione e analisi
indicatori strutturali conti delle imprese censimenti
i dati utilizzati | ISTAT e non solo..
differente declinazione in termini di dimensioni di analisi e approfondimenti
ANALISI SETTORIALE
DATI ISTAT
DATI ALTRI PROVIDER
BILANCI: BUREAU VAN DICK
COMMERCIO MONDIALE: GTI
ALTRI ISTITUTI DI STATISTICA INTERNAZIONALI
PREVISIONI SETTORIALI
+
i dati utilizzati I la contabilità trimestrale
I-11 II-11 III-11 IV-11 I-12 II-12 III-12 2011
i dati utilizzati I indicatori congiunturali (alcuni esempi) fatturato deflazionato e produzione: una forbice più o meno aperta
fattu r ato
totale
pr odu zion e
in du str iale
pr e zzi
pr odu zion e
fattu r ato
de flazion ato
CA: industrie alimentari, delle bevande e del tabacco 1.5 -0.6 3.8 -2.2
CB: industrie tessili, dell'abbigliamento, articoli in pelle e simili -4.8 -8.8 2.2 -6.9
CC: industria dei prodotti in legno e carta, stampa -7.3 -9.2 0.6 -7.8
CD: fabbricazione di coke e prodotti derivanti dalla raffinazione del petrolio 7.2 -5.7 11.2 -3.5
CE: fabbricazione di prodotti chimici -3.3 -4.0 2.4 -5.6
CF: fabbricazione di prodotti farmaceutici di base e di preparati farmaceutici -1.3 -2.7 -0.6 -0.7
CG: fabbricazione di articoli in gomma e materie plastiche e di altri prodotti
della lavorazione di minerali non metalliferi -7.8 -9.7 1.7 -9.4
CH: metallurgia e fabbricazione di prodotti in metallo esclusi macchinari e
attrezzature -10.7 -7.1 -1.9 -9.0
CI: fabbricazione di computer e prodotti di elettronica e ottica; apparecchi
elettromedicali, apparecchi di misurazione e di orologi -7.2 - 2 .9 0.5 - 7 .6
CJ: fabbricazione di apparecchiature elettriche ed apparecchiature per uso
domestico non elettriche -7.1 -9.8 0.9 -7.9
CK: fabbricazione di macchinari ed apparecchiature nca -2.9 -4.7 1.4 -4.2
CL: fabbricazione di mezzi di trasporto -6.6 -5.6 0.8 -7.4
CM: altre industrie manifatturiere, riparazione e installazione di macchine e
apparecchiature -3.5 -8.2 1.7 -5.1
var. % tend., genn.-nov. 2012/genn.-nov. 2011
analisi | focus sui settori industriali
0
settore
impresa
statistiche
MERCATO INTERNO
prodotto
statistiche
MERCATI ESTERI
dimensione della rilevazione
armonizzazione dei dati
creazione di una contabilità settoriale uniforme
confronti inter settoriali e inter
paesi
potenziamento/ arricchimento dell’analisi con tutta l’informativa disponibile
analisi dei settori I la congiuntura (1/2)
fatturato deflazionato, produzione e uno sguardo di insieme: i settori prometeia
Fonte: elaborazioni Prometeia su dati Istat
sistema moda: indici 2005=100 f at t urat o
t ot al e
produzi one
i ndust ri al e
pre zzi
produzi one
f at t urat o
de f l azi onat o
Industria Manifatturiera -5.3 -6.2 1.1 -6.4
Alimentare e bevande 1.5 -0.6 3.8 -2.2
Largo consumo -3.6 -3.3 0.2 -3.8
….
Sistema moda -5.0 - 8 .8 2.2 - 7 .2
…..
Mobili -8.6 -9.4 1.7 -10.3
Autoveicoli e moto -9.9 -11.1 1.3 -11.2
….
Elettrotecnica -7.9 -9.4 1.2 -9.2
Meccanica -2.6 -4.5 0.9 -3.4
…….
…….
Intermedi chimici -3.2 -4.3 1.0 -4.2
……..
Prod e materiali da costruzione -10.1 -10.7 1.6 -11.7
var. % tend., genn.-nov. 2012/genn.-nov. 2011
f at t urat o
e st e roe xport V M U
e xport pre zzi
cost ant i
v. tend. gen-
nov
Industria Manifatturiera 1.9 3.6 4.5 -0.9
Alimentare e bevande 6.2 7.9 4.4 3.4
Largo consumo 4.4 4.5 2.9 1.6
……..
Sistema moda 3.6 3.0 6.7 -3.8
……..
Mobili 0.1 2.2 3.6 -1.4
Autoveicoli e moto - 9 .0 1.2 2.9 -1.6
……..
Elettrotecnica -2.7 -2.0 0.1 -2.2
Meccanica 6.3 4.4 6.2 -1.9
……..
……..
Intermedi chimici - 1.2 1.8 4.1 -2.3
……..
Prod. e materiali da costruzione 3.2 2.7 4.2 -1.4
var. % tend. genn.-ott. 2012/genn.-ott. 2011
utilizzo delle informazioni e incrocio
dei dati in modo da ottenere un quadro
settoriale il più possibile esaustivo
dati destagionalizzati
analisi dei settori I la congiuntura (2/2)
analisi dei settori industriali – febbraio 2013 - elettrotecnica
fatturato a prezzi correnti (indici 2005=100; ciclo trend)
componenti del clima di fiducia (saldo dei giudizi; ciclo trend)
Fonte: elaborazioni Prometeia su dati Istat
esportazioni per area geografica (contributi alla variazione a
prezzi correnti)
importazioni per area geografica (contributi alla variazione a prezzi
correnti)
previsioni I i nostri modelli
modello settoriale reale
previsione di produzione, domanda, import ed export per settore
modello costi e prezzi
calcolo dell’impatto del prezzo degli imput e previsione degli effetti sui costi e i prezzi alla
produzione
modello di commercio estero previsione del commercio estero per paese e settore
modello finanziario previsione dell’impatto della produzione e del prezzo degli input sui risultati dei bilanci
aziendali
modello macro previsione dei principali
aggregati reali e finanziari dell’economia italiana
modello regionale previsione dell’andamento delle 20 economie regionali
per principali variabili regionali e settoriali
previsioni I il quadro settoriale
analisi dei settori industriali – ottobre 2012
Alimentare e Bevande - Quadro di Sintesi
2011 (1) 2010 2011 2012 2013 2014
Valori correnti
Fatturato 122 348 2.6 4.7 2.3 1.0 2.5
Prezzi costanti
Fatturato 2.1 -0.9 -0.3 0.3 1.5
Importazioni 25 268 8.8 1.7 -0.1 0.5 2.5
Esportazioni 24 349 9.0 4.9 2.1 2.6 3.4
Disponibilità interna 123 267 2.1 -1.5 -0.8 -0.1 1.3
Domanda 0.7 0.0 -1.1 -0.3 1.1
Saldo commerciale (1) -996 -919 -51 611 885
Costi e prezzi
Costi operativi totali 1.7 7.0 2.7 0.5 0.7
Prezzi alla produzione 0.5 5.7 2.6 0.7 1.0
Indicatori finanziari(2) livelli degli indici
Margine operativo lordo (MOL) 7.6 6.6 6.3 6.5 6.8
Redditività della gest. caratteristica (ROI) 5.3 4.4 4.0 4.5 5.0
Redditività del capitale proprio (ROE ) 5.4 3.1 2.4 3.0 3.4
(1) mln. di euro
(2) campione d'imprese
tassi di variazione medi annui
previsioni I il fatturato manifatturiero
i 7 anni che cambiano l’industria..
analisi dei settori industriali – ottobre 2012 –
fatturato manifatturiero | var. % 2014-’07, a prezzi costanti e correnti
fatturato manifatturiero | le fasi cicliche nell’intervallo 2014-’07; var. % a pr. costanti
previsioni I il commercio estero
analisi dei settori industriali – ottobre 2012 –
apertura agli scambi internazionali e saldo commerciale | in % della produzione e in termini
normalizzati
saldo commerciale | 2007 e 2014, mld. euro
previsioni | i bilanci delle imprese
analisi dei settori industriali – ottobre 2012 –
totale manifattura
.. e i risultati delle imprese
approfondimenti | oltre le informazioni classiche
utilizzo di dati sulle nuove tecnologie e sulla variazione demografica (analisi evoluzione della composizione della struttura sociale e delle preferenze)
fatturazione elettronica (formato EDI, Xml) | % imprese per settore, 2011
Fonte: elaborazioni Prometeia su dati Istat
nuovi strumenti per nuove analisi (1/2)
AUMENTO DELL’INFORMATIVA
DISPONIBILE A LIVELLO DI IMPRESA
aggregazione per gruppi di imprese top performer
aggregazione per gruppi di imprese esportatrici
identificazione rapporti tra singoli soggetti
miglioramento del benchmarking e della consulenza strategica
affinamento analisi di filiera
AGGIORNAMENTO PIU’ FREQUENTE DEL BASKET
PRODOTTI/ ATTIVITA’
cogliere al meglio le micro variazioni all’ «interno» dell’industria italiana (dentro ai settori e non fra)
1
2
STRUMENTI ATTIVITA’ RISULTATI
E DI MICROIMPRESA miglior mappatura dell’universo dei piccoli operatori
nuovi strumenti per nuove analisi (2/2)
MAGGIORE TEMPESTIVITA’
AGGIORNAMENTO INDICATORI
migliore monitoraggio dell’ evoluzione del tessuto produttivo
maggior ricchezza di informazioni nei conti provinciali, una contabilità più disaggregata, più allineata all’informativa disponibile a livello regionale
4
5
dati strutturali a livello nazionale più recenti
dati sui conti
provinciali attualizzati con più tempismo
AUMENTO DATI SULL’UTILIZZO DELLE NUOVE TECNOLOGIE
3 elaborazione informazioni
settoriali al terzo digit Ateco
ricostruzione breve serie storica per un maggior
numero di variabili
analisi impatto information
tecnologies a livello settoriale e analisi
dinamica
maggior dettaglio analisi settoriale