Construção civil: balanço e perspectivas
24/11/2014
Depois de indicar recuperação em janeiro e fevereiro, o emprego (dessazonalizado) passou a cair;
No segmento imobiliário, a atividade refletiu a entrega das obras do período de maior crescimento e a diminuição dos lançamentos e vendas dos últimos anos;
Os investimentos no segmento de infraestrutura ajudaram a sustentar o saldo positivo no ano, mas desaceleraram nos últimos meses;
O enfraquecimento da atividade foi generalizado entre as regiões, mas os piores resultados foram registrados no Centro-Oeste, Sudeste e Norte.
Desempenho 2014
Fonte: MTE, SindusCon-SP/FGV
Emprego com carteira
Total de empregados, Brasil
Dec-1
1
Jan-1
2
Feb-1
2
Mar
-12
May
-12
Jun-1
2
Jul-1
2
Sep-1
2
Oct
-12
Nov-12
Jan-1
3
Feb-1
3
Mar
-13
May
-13
Jun-1
3
Jul-1
3
Sep-1
3
Oct
-13
Nov-13
Dec-1
3
Feb-1
4
Mar
-14
Apr-14
Jun-1
4
Jul-1
4
Aug-14
3,250,000
3,300,000
3,350,000
3,400,000
3,450,000
3,500,000
3,550,000
3,600,000
Fonte: MTE, SindusCon-SP/FGV
Emprego com carteira
Total de empregados, Brasil
3,250,000
3,300,000
3,350,000
3,400,000
3,450,000
3,500,000
3,550,000
3,600,000 Set/13: 3.571.910
Set/ 14: 3.528.396
Out./14: 3.489.924
Fonte: MTE, SindusCon-SP/FGV
Emprego com carteira
Total de empregados, Brasil
jan-14 fev-14 mar-14 abr-14 mai-14 jun-14 jul-14 ago-14 set-14 out-14
3,400,000
3,420,000
3,440,000
3,460,000
3,480,000
3,500,000
3,520,000
3,540,000
3,560,000
3,580,000
Queda de 3,7% entre fevereiro e outubro
Fonte: MTE, SindusCon-SPFGV
Emprego com carteira
Outubro 2014 / Outubro 2013
Outubro 2014 / Setembro 2014 (dessaz.)
Acumulado no ano até Outubro % estoque
Total dos Segmentos BR -2,23% -0,76% 0,15% 100,00%
Total dos Segmentos SP -2,43% -0,31% -0,19% 24,5%
Imobiliario -3,15% -0,75% -0,76% 39,2%
Infraestrutura -2,89% -1,45% 0,28% 17,7%
Obras de Acabamento 0,75% 0,04% 1,68% 5,3%
Obras de Instalações -4,06% -0,61% -1,77% 11,9%
Preparação de Terreno 1,22% -0,11% 2,00% 4,2%
Incorporação de Imóveis -1,05% -0,41% 0,05% 8,0%
Serviços de Engenharia -0,56% -0,81% 3,25% 8,8%
Outros Serviços 1,27% -0,07% 3,50% 5,0%
Fonte: MTE, FGV
Emprego com carteira
Fonte: MTE, FGV
Emprego com carteira
Fonte: MTE, FGV
Emprego com carteiraTotal de empregados, Por UF
Fonte: MTE, FGV
Emprego com carteiraEmprego no Estado de São Paulo, taxa acumulada até outubro, por segmento
Preparação de terrenos
Imobiliário
Infraestrutura
Obras de instalações
Obras de acabamento
Incorporação
Serviços de engenharia
Outros serviços
Total
-4.00% -2.00% 0.00% 2.00% 4.00% 6.00% 8.00%
1.68%
-3.40%
1.23%
-0.98%
1.00%
1.74%
6.26%
-0.69%
-0.19%100%
6,4%
11,3%
8,6%%
9,0%
15,1%
13,6%
31,6%
4,4%
% no estoque
Mercado imobiliário: evolução do M2 em construçãoBrasil*
Em milhões de M2
(*) Abrange obras em SP, RMSP, RJ, Curitiba, Recife, Fortaleza, Goiânia, Belo Horizonte, Vitória, Maceió e Porto AlegreFonte: SIM - Criactive
Acumulado até outubro 2009
Acumulado até outubro 2010
Acumulado até outubro 2011
Acumulado até outubro 2012
Acumulado até outubro 2013
Acumulado até outubro 2014
20.0
22.0
24.0
26.0
28.0
30.0
32.0
21.2
25.7
27.1
29.8
28.528.1
Mercado imobiliário residencial: lançamentos Brasil*
Unidades
(*) Abrange obras em SP, RMSP, RJ, Curitiba, Recife, Fortaleza, Goiânia, Belo Horizonte, Vitória, Maceió e Porto AlegreFonte: SIM - Criactive
Acumulado até outubro 2009
Acumulado até outubro 2010
Acumulado até outubro 2011
Acumulado até outubro 2012
Acumulado até outubro 2013
Acumulado até outubro 2014
297,124
322,789
359,247369,954
269,367
177,344
Lançamentos de Imóveis Residenciais Região Metropolitana de São Paulo, acumulado até outubro
Un
ida
de
s
FONTE: EMBRAESP
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 -
10,000
20,000
30,000
40,000
50,000
60,000
23,996
39,318
54,270
34,505
50,587
46,363
33,979
40,767
34,242
-16%
Fonte: Secovi-SP
Un
ida
des
Vendas de Imóveis Residenciais Região Metropolitana de São Paulo, acumulado até setembro
2010 2011 2012 2013 2014 -
5,000
10,000
15,000
20,000
25,000
30,000
35,000
40,000
45,000
50,000 46,445
38,244
34,676
41,411
26,221
- 37%
Mercado imobiliário : M2 em fundação
(*) 2014 EstimativaFonte: SIM - Criactive
Ano 2009 Ano 2010 Ano 2011 Ano 2012 Ano 2013 Ano 2014800,000
900,000
1,000,000
1,100,000
1,200,000
1,300,000
1,400,000
1,500,000
1,600,0001,520,409
1,105,837
1,290,035
1,034,744
1,257,822
1,181,995
Média: 1.231.807
-6%
RMSP
Fonte: Abecip
Crédito
80.0
85.0
90.0
95.0
100.0
105.0
110.0
115.0
120.0
112.94
SBPE: CONTRATAÇÕES ACUMULADAS EM 12 MESES - R$ BILHÕES
R$
Bil
hõ
es
Nº de
unidades % no Ano valores R$
milhões% no Ano
Até set. 2014 401.119 3,6% 83.050,68 4,7%
(*) Previsão
Fonte: Abecip
CréditoContratações com recursos da poupança
15%
2010 2011 2012 2013 2014*0
20
40
60
80
100
120
140
56.2
79.9 82.8
109.2
125.6
R$
bilh
ões
O Programa Minha Casa Minha Vida
Fonte: CEF. Até 29 julho de 2014
MCMV Unidades contratadasInvestimento (R$ bilhões)
Total 3.535.314 223,14
Em fase inicial (25%) 696.942 39,25
Em produção 797.666 44,98
Concluído 2.040.706 136,87
(*) Até Julho
Fonte: BNDES
Desembolsos BNDES
2012 2013 2014*30.0%
31.0%
32.0%
33.0%
34.0%
35.0%
36.0%
37.0%
38.0%
33.9%
32.6%
36.7%
Participação da infraestrutura nos desembolsos totais
Fonte: (*) PrevisãoInter B Consultoria
Investimento em infraestrutra, % PIB
2001/10 2011 2012 2013 2014*
Transportes 0,64% 0,84% 0,91% 1,04% 1,20%
Eletricidade 0,64% 0,73% 0,73% 0,75% 0,75%
Telecomunicações 0,70% 0,50% 0,54% 0,45% 0,37%
Água e saneamento 0,18% 0,17% 0,21% 0,21% 0,21%
Total 2,16% 2,25% 2,39% 2,45% 2,54%
Fonte: IBGE
Indústria x comércio
Taxas acumuladas até setembro contra igual período do ano anterior
Materiais de construção
Comércio Indústria
-8.0%
-6.0%
-4.0%
-2.0%
0.0%
2.0%
4.0%
6.0%
8.0%
10.0%
0.2%
-5.6%
2013
2014
Fonte: FGV
INCC-M
Taxa 12 meses
8,08
6,666,28
5,29
9,79
7,93
0,0
2,0
4,0
6,0
8,0
10,0
12,0
out/13 nov/13 dez/13 jan/14 fev/14 mar/14 abr/14 mai/14 jun/14 jul/14 ago/14 set/14 out/14
INCC - TODOS OS ITENS MATERIAIS, EQUIPAMENTOS E SERVIÇOS MÃO DE OBRA
Fonte: Bacen
(*) Calculado com dados de operações de financiamento imobiliário para pessoas físicas
Taxas 12 meses
Índice de Valores de Garantia de Imóveis Residenciais Financiados (IVG-R)*
7.5%
8.5%
9.5%
10.5%
11.5%
12.5%
13.5%
14.5%
15.5%
16.5%
15.3%
8.1%
(*) Nov de 204 prévia
Fonte: Sinduscon-SP
Sondagem da construçãoDesempenho da empresa*
MAI 2
008
AGO
200
8
NOV 2
008
FEV 200
9
MAI 2
009
AGO
200
9
NOV 2
009
FEV 201
0
MAI 2
010
AGO
201
0
NOV 2
010
FEV 201
1
MAI 2
011
AGO
201
1
NOV 2
011
FEB 201
2
MAI 2
012
AGO
201
2
NOV 2
012
FEV 201
3
MAI 2
013
AGO
201
3
NOV 2
013
FEV 201
4
MAI 2
014
AGO
201
4
NOV 2
014
35.00
40.00
45.00
50.00
55.00
60.00
65.00 Os dados estão dispostos numa escala que vai de 0 a 100, tendo o valor 50 como centro. Isso quer dizer que valores abaixo de 50 podem ser interpretados como um desempenho, ou perspectiva, não favorável.
Pela ótica de volume – que tem como base a produção de insumos – o PIB da construção irá registrar forte queda - superior a 5%;
O PIB das empresas ainda registrará desempenho levemente positivo, de 0,5%
O emprego com carteira deve registrar pequena retração (0,3% no ano).
No segmento imobiliário brasileiro, a retração será maior (- 1,5%).
O comércio de materiais, que reflete a demanda das famílias por obras de reforma e manutenção, registrou grande desaceleração e deve fechar o ano com crescimento zero
Desempenho 2014
Condicionantes positivos
O foco na infraestrutura: Investimentos privados (concessões) Investimentos públicos (PAC)
Contratações da fase de transição do PMCMV
Política econômica: “arrumar a casa” Conter a inflação em um contexto de ajuste de preços relativos Dar transparência às contas públicas
Recuperação da confiança das famílias e dos empresários
Perspectivas 2015
Condicionantes negativos
Renda e consumo das famílias vão crescer menos
Ajuste do mercado imobiliário prossegue
Contratações relacionadas aos novos investimentos somente a partir do segundo semestre
Perspectivas 2015
Pela ótica de volume – que tem como base a produção de insumos – o PIB da construção deverá continuar negativo (-1,5%)
O emprego com carteira deve registrar retração maior (-2% no ano);
O comércio de materiais deve refletir a redução do consumo e do crédito, fechando o ano com queda
O PIB das empresas deve registrar crescimento nulo
Perspectivas 2015
Fonte: IBGE. (*) Projeção FGV
PIB e VA das empresasTaxa no ano
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014* 2015*
-10.0
-5.0
0.0
5.0
10.0
15.0
20.0
Construção
Insumos típicos
VA empresas
(*) Prévia
Fonte: Sinduscon-SP
Sondagem da construçãoDesempenho e expectativas*
MAI 2
008
AGO
200
8
NOV 2
008
FEV 200
9
MAI 2
009
AGO
200
9
NOV 2
009
FEV 201
0
MAI 2
010
AGO
201
0
NOV 2
010
FEV 201
1
MAI 2
011
AGO
201
1
NOV 2
011
FEB 201
2
MAI 2
012
AGO
201
2
NOV 2
012
FEV 201
3
MAI 2
013
AGO
201
3
NOV 2
013
FEV 201
4
MAI 2
014
AGO
201
4
NOV 2
014
35.00
40.00
45.00
50.00
55.00
60.00
65.00
70.00
40.56
37.60
40.89
Desempenho da empresa Perspectivas de desempenho da empresa
Os dados estão dispostos numa escala que vai de 0 a 100, tendo o valor 50 como centro. Isso quer dizer que valores abaixode 50 podem ser interpretados como um desempenho, ou perspectiva, não favorável.
(*) Nov de 2014 prévia
Fonte: Sinduscon-SP
Sondagem da construção
Expectativas em relação a:
Os dados estão dispostos numa escala que vai de 0 a 100, tendo o valor 50 como centro. Isso quer dizer que valores abaixode 50 podem ser interpretados como um desempenho, ou perspectiva, não favorável.
Crescimento de médio e longo prazo
Programa Minha Casa Minha Vida
Estímulos do governo -
10.00
20.00
30.00
40.00
50.00
60.00
70.00
80.00
90.00
52.40
76.95
85.53
NOV 2013
NOV 2014
(*) Nov de 2014 prévia
Fonte: Sinduscon-SP
Sondagem da construção
Perspectivas*
NOV 2010 NOV 2011 NOV 2012 NOV 2013 NOV 2014 -
10.00
20.00
30.00
40.00
50.00
60.00
70.00
80.00
Crédito imobiliário
Lançamentos para média/baixa renda
Obtenção de mão de obra qualificada
Investimento em novas tecnologias
Os dados estão dispostos numa escala que vai de 0 a 100, tendo o valor 50 como centro. Isso quer dizer que valores abaixode 50 podem ser interpretados como um desempenho, ou perspectiva, não favorável.