FIANZA BURSÁTIL
MAYO - 2008
¿ QUIENES SOMOS ?
Somos una empresa mutualista, de capital mixto, dedicada a otorgar fianzas a personas naturales y jurídicas de los sectores: manufactura, exportación, turismo, servicio y comercio conexo a la industria del país, con el fin de facilitarle soluciones crediticias y garantizar su participación en procesos licitatorios o la ejecución de contratos suscritos.
** Creada en 1989
** Regulada por la Ley General de Bancos y Otras Instituciones Financieras y por la Ley del Sistema Nacional de Garantías Recíprocas
** Autorizada por la SUDEBAN a emitir fianzas internacionales
MISIÓN
Somos una Sociedad Nacional de Garantías Recíprocas de compromiso y esfuerzo colectivo en el afianzamiento de las unidades productivas del país. A través de una atención técnico – financiera generamos soluciones útiles con responsabilidad y conciencia social
VISIÓNSer una institución reconocida a nivel nacional e internacional por su ética y calidad de servicio trabajando bajo la consigna del máximo bienestar social
¿ A QUIÉN ATENDEMOS ?
SECTORES:SECTORES:Manufactura
TurismoExportación
Servicio y Comercio (Conexos a la
industria manufacturera)
COOPERATIVAS COOPERATIVAS MICROEMPRESAS y MICROEMPRESAS y
PyMEsPyMEs
PERSONAS PERSONAS NATURALES Y NATURALES Y
JURÍDICASJURÍDICAS
TIPOS DE FIANZA
Fianza FinancieraFianza Financiera
Fianza TécnicaFianza Técnica
Fianza ComercialFianza Comercial
Para garantizar el cumplimiento de un préstamo u obligación en dinero, contraída por un socio beneficiario con el fin de invertir en el desarrollo de la empresa.
Para garantizar el cumplimiento de una obligación de hacer o compromiso de carácter técnico o profesional, no monetario, contraído por un socio beneficiario a través de un contrato de obras o servicios.
Para garantizar la compra de materia prima de los socios beneficiarios de manera directa ante sus grandes proveedores.
¿QUE ES LA FIANZA BURSÁTIL?
Es la garantía líquida emitida por SOGAMPI, quien responde ante el inversionista por los títulos de participación emitidos por la pequeña y mediana empresa.
¿ A QUIÉN VA DIRIGIDA ?A la pequeña y mediana empresa perteneciente a cualquiera de los sectores de la economía nacional: manufactura, exportación, turismo, servicio y comercio conexo a la actividad industrial.
OBJETIVOS DEL PRODUCTO
** Incorporar a las PyME´s en el Mercado de Capitales
** Permitir el acceso de las PyME´s a financiamientos en condiciones ventajosas en cuanto a tiempos de respuesta
** Brindar transparencia y credibilidad a las gestiones de las PyME´s, proyectando su imagen corporativa
** CONFIANZA RECÍPROCA
SITUACIÓN ACTUAL
Elevados costos de transacción en el
sistema
Desconocimiento de las PyME´s del Mercado de Capitales como
mecanismo de financiamiento de su Capital de Trabajo
Mercado de
Capitales
Percepción por parte del inversionista en
que los instrumentos emitidos por la PyME
son de alto riesgo
Reserva de los representantes de las
PyME´s para suministrar información financiera de
sus empresas ante el público inversionista
SOLUCIONES
La calificación de la estructura en general y el fraccionamiento del pago a la
Comisión Nacional de Valores disminuye gradualmente el costo
Con el diseño, implementación y control de la Fianza Bursátil la PyME se acercará al
Mercado de Capitales y reconocerá una opción de financiamiento adaptada a sus necesidades
Creación de Valor
La Fianza Bursátil mitiga el riesgo que el
inversionista pueda considerar que representan los
instrumentos emitidos por la PyME
Con la Fianza Bursátil ofrecida por SOGAMPI,
los inversionistas no están obligados en primera
instancia a hacer pública su historial financiero
VENTAJAS PARA LAS PYMES
Facilitar el acceso de las PyME´s al Mercado de Capitales brindando apoyo en la
estructuración de la OFERTA PÚBLICA de sus TÍTULOS VALORES de deuda
Creación de Valor
Dar CONFIANZA al público inversionista
garantizando el retorno de los recursos
invertidos en títulos valores de deuda
emitidos por la PyME y respaldado con la
FIANZA de Sogampi
Agilizar en nombre de las PyME´s el proceso de
solicitud de autorización de oferta pública de títulos valores de deuda ante la COMISIÓN NACIONAL
DE VALORES
ÉXITO
** Ahora las PyME´s se vuelven más sólidas
LINEAMIENTOS GENERALES DEL PROGRAMA
** INSTRUMENTO: Títulos de Participación
** MONTO DE LA EMISIÓN: Hasta Bs. F 1.000.000,00 por PyME
** COBERTURA DE LA FIANZA: Hasta un 75% del monto de la emisión
** MONTO A AFIANZAR: Hasta Bs. F 750.000,00
** MODALIDAD: Emisión de Títulos de Participación
** PLAZO: Hasta 3 años
** DESTINO: Capital de Trabajo
** GARANTÍAS: Prenda Sobre Maquinaria
Hipoteca sobre Inmuebles
Fianza solidaria de los accionistas de la empresa
BENEFICIOS PARA EL EMPRESARIO EMISOR
** Los costos del agente de estructuración (Merinvest Casa de Bolsa) serán financiados por la duración de la titularización
** No se efectuará una calificación de riesgo por empresa sino que se efectuará al ente afianzador del proceso (Sogampi)
** Los Títulos están garantizados en un 75% por Sogampi, lo que influye positivamente en la oferta del instrumento
** Tasa de interés 15% por debajo de la TAM (Aprox.)
** Plazo de cancelación flexible (hasta 3 años)
** Tiempo de respuesta ajustado a la necesidad del Socio Beneficiario
ETAPAS DEL PROCESO
Solicitud y evaluación de la
Fianza
Solicitud y evaluación de la
Fianza
1.- Suscripción de 1.- Suscripción de 50 acciones de 50 acciones de Bs.F 1 c/u.Bs.F 1 c/u.
2.-Formalización 2.-Formalización de la solicitud de la solicitud (Planilla+ depósito (Planilla+ depósito + recaudos) + recaudos)
3.-Verificación de 3.-Verificación de recaudos. recaudos.
4.- Aprobación del 4.- Aprobación del ingreso.ingreso.
1.- Solicitud de 1.- Solicitud de Fianza Fianza
(planilla + recaudos)(planilla + recaudos)
2.- Evaluación de 2.- Evaluación de solicitudsolicitud
3.-Aprobación de la 3.-Aprobación de la fianza. fianza.
4.-Documentación 4.-Documentación de la Fianza.de la Fianza.
1.- Apertura del 1.- Apertura del
Fideicomiso.Fideicomiso.
2.- Solicitud de 2.- Solicitud de
Emisión del título.Emisión del título.
3.- Aprobación por 3.- Aprobación por
parte de la CNV.parte de la CNV.
4.- Emisión de la 4.- Emisión de la Fianza BursátilFianza Bursátil
5.- Emisión del Título 5.- Emisión del Título de Participaciónde Participación
Solicitud y EmisiónSolicitud y Emisióndel Título dedel Título deParticipaciónParticipación
Solicitud y EmisiónSolicitud y Emisióndel Título dedel Título deParticipaciónParticipación
Ingreso como Socio Beneficiario
Ingreso como Socio Beneficiario
ETAPAS DEL PROCESO
Oferta del TítuloOferta del Título SeguimientoSeguimiento
del Procesodel Proceso
SeguimientoSeguimiento
del Procesodel Proceso
1.- Oferta Pública
del Título de
Participación
2.- Compra del Título por parte del Inversionista.
3.- Otorgamiento de los recursos al empresario emisor.
1.- Gestión de cobro 1.- Gestión de cobro al empresario al empresario (emisor).(emisor).
2.- Supervisión y 2.- Supervisión y control alcontrol al
FideicomisoFideicomiso
3.- Seguimiento 3.- Seguimiento operativo financiero operativo financiero al empresario. al empresario.
4.-Liberación de 4.-Liberación de Garantías.Garantías.
NUESTRA DIRECCIÓN
Av. Ppal de Los Cortijos de Lourdes, Edif. Centro Los Cortijos, P.H., Ofic. 45,
Municipio Sucre, Edo. MirandaZ.P. 1071, Apdo. Correo 70046
Caracas, Venezuela
WEB:www.sogampi.gob.ve