RELATÓRIO DE
GERENCIAMENTO DE RISCOS
4º TRIMESTRE - 2018
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SUMÁRIO 1. INSTITUCIONAL 4
2. GERENCIAMENTO DE RISCOS 4
2.1. ESTRUTURA DE GERENCIAMENTO DE RISCOS E CAPITAL 4
3. ESTRUTURA DE GERENCIAMENTO DE RISCOS 6
4. GESTÃO INTEGRADA DE RISCOS 9
5. RISCO DE CRÉDITO 10
5.1. CLASSIFICAÇÃO DE RISCO (RATING) 11
5.2. ANÁLISE DE GARANTIAS 12
5.3. EXPOSIÇÃO AO RISCO DE CRÉDITO 12
5.3.1. EXPOSIÇÃO POR REGIÃO GEOGRÁFICA 13
5.3.2. EXPOSIÇÃO POR SETOR ECONÔMICO 13
5.3.3. EXPOSIÇÃO POR FAIXA DE ATRASO E REGIÃO GEOGRÁFICA 13
5.3.4. PRAZO A DECORRER DAS OPERAÇÕES 14
5.3.5. CONCENTRAÇÃO DOS DEZ E CEM MAIORES DEVEDORES 14
5.4. MONTANTE DE PROVISÕES PARA PERDAS E BAIXAS PARA PREJUÍZO 14
6. RISCO OPERACIONAL 15
6.1. DOCUMENTO REGULATÓRIO 16
7. RISCO DE MERCADO E IRRBB 16
7.1. GERENCIAMENTO DE RISCO DE MERCADO E IRRBB 17
7.2. DERIVATIVOS 18
8. RISCO DE LIQUIDEZ 19
9. GESTÃO DE CAPITAL 20
9.1. ATIVOS PONDERADOS PELO RISCO (RWA) 20
9.2. COMPOSIÇÃO DO CAPITAL 22
9.3. ÍNDICE DE BASILEIA E ADICIONAL DE CAPITAL PRINCIPAL 23
9.4. SUFICIÊNCIA DE CAPITAL 24
9.5. RAZÃO DE ALAVANCAGEM 25
DISPOSIÇÕES FINAIS 27
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INTRODUÇÃO
Visando atender a Circular Nº 3.678/13, que dispõe sobre a divulgação de informações
referentes à gestão de riscos, à apuração do montante dos ativos ponderados pelo risco
(RWA) e à apuração do Patrimônio de Referência (PR), este relatório apresenta
informações sobre a Gestão de Riscos adotada pelas instituições financeiras
participantes do Conglomerado Prudencial (Banco Yamaha Motor do Brasil S/A e
Yamaha Administradora de Consórcio Ltda).
Assim como outros normativos divulgados pelo Bacen e CMN, a Circular 3.678/13 foi
elaborada para adequação ao Acordo de Basileia III, o qual foi efetivado em resposta à
crise financeira internacional ocorrida em 2008, e formalizado através do documento
“Basel III: A global regulatory framework for more resilient Banks and banking systems
– revised”. O novo acordo teve como objetivo, aumentar a qualidade e quantidade de
capital das instituições financeiras, de forma que o sistema financeiro se torne resiliente,
reduzindo custos de possíveis crises financeiras e amparando o crescimento
sustentável.
Em conjunto com outras medidas, propõe:
• Maior rigor nas definições de capital, visando o aumento da capacidade das instituições em absorver perdas;
• Padronização internacional das definições de capital; • Criação de colchões de capital para suportar períodos de stress; • Introdução do Índice de Alavancagem (anexo II - Modelo Comum de divulgação
de informações sobre a Razão de Alavancagem); • Introdução dos Índices de Liquidez de Curto Prazo (LCR) e Longo Prazo (NSFR);
e • Apuração consolidada do Patrimônio de Referência e dos requerimentos
mínimos de capital para as instituições integrantes do Conglomerado Prudencial.
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1. INSTITUCIONAL O Banco Yamaha Motor do Brasil S.A. (BYMD), foi criado em outubro de 2008, com o
objetivo de oferecer produtos e serviços sob medida para os clientes da Rede de
Concessionárias Yamaha. Estamos ligados diretamente à Yamaha Motor do Brasil
Ltda., que pertence ao Grupo Yamaha Motor Company, no qual atua em mais de 104
países.
A missão da organização é oferecer serviços financeiros competitivos e rentáveis,
fortalecendo os negócios do Grupo Yamaha e satisfazendo as expectativas de nossos
clientes, concessionários, colaboradores e acionistas.
De acordo com a Resolução CMN 4.553/17, a qual segmenta as instituições de acordo
com os seus perfis de riscos e relevância sistêmica, a Instituição foi enquadrada no
Segmento 4 (S4).
2. GERENCIAMENTO DE RISCOS
O Gerenciamento de Riscos da Organização tem por objetivo identificar, mensurar,
controlar e mitigar os riscos associados à Instituição, utilizando-se das práticas mais
aceitas pelo mercado, além de atender todos os requerimentos dos Órgãos
Reguladores.
2.1. ESTRUTURA DE GERENCIAMENTO DE RISCOS E CAPITAL O Conglomerado Prudencial estabeleceu sua estrutura de gestão integrada de riscos e
capital em conformidade com a Resolução CMN 4.557/17. Dentre os principais riscos
inerentes a atividade da instituição, destacamos:
• RISCO DE CRÉDITO: define-se como a possibilidade de ocorrência de perdas
associadas ao não cumprimento pelo tomador ou contraparte de suas respectivas
obrigações financeiras nos termos pactuados, à desvalorização de contrato de
crédito decorrente da deterioração na classificação de risco do tomador, à redução
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de ganhos ou remunerações, às vantagens concedidas na renegociação e aos
custos de recuperação e a outros valores relacionados.
• RISCO DE MERCADO E IRRBB: define-se como a possibilidade de ocorrência de
perdas resultantes da flutuação nos valores de mercado de posições detidas por uma
instituição financeira. Em relação ao IRRBB (Interest Rate Risk of the Banking Book)
define-se como a possibilidade de perdas no capital e no resultado financeiro dado
variação da taxa de juros para os instrumentos classificados na carteira bancária.
• RISCO DE LIQUIDEZ: define-se como a possibilidade de a instituição não ser capaz
de honrar eficientemente suas obrigações esperadas e inesperadas, correntes e
futuras, inclusive as decorrentes de vinculação de garantias, sem afetar suas
operações diárias e sem incorrer em perdas significativas, bem como de não
conseguir negociar a preço de mercado uma posição, devido ao seu tamanho
elevado em relação ao volume normalmente transacionado ou em razão de alguma
descontinuidade no mercado.
• RISCO OPERACIONAL: define-se como a possibilidade de ocorrência de perdas
resultantes de falha, deficiência ou inadequação de processos internos, pessoas e
sistemas ou de eventos externos, incluindo o risco legal associado à inadequação
ou deficiência em contratos firmados pela instituição, bem como a sanções em razão
de descumprimento de dispositivos legais e a indenizações por danos a terceiros
decorrentes das atividades desenvolvidas pela instituição.
• RISCO SOCIOAMBIENTAL: define-se como a possibilidade de perdas decorrentes
de danos socioambientais, o qual é identificado pela instituição como um
componente das diversas modalidades de risco a que está exposta.
• GESTÃO DE CAPITAL: define-se como a possibilidade de ocorrência de perdas
resultantes da falta de mecanismos e procedimentos destinados a manter o capital
compatível com a natureza das suas operações e com os riscos incorridos pela
Instituição.
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3. ESTRUTURA DE GERENCIAMENTO DE RISCOS
A estrutura de Gerenciamento de Riscos visa obter o melhor dimensionamento e
controle dos riscos inerentes a instituição de modo consolidado, bem como a apuração
do capital necessário para suportar nossas atividades. Essa estrutura visa análise;
monitoramento; controle e mitigação de riscos por meio do estabelecimento de políticas
e procedimentos embasados pelas regulamentações de Basileia e Governança
Corporativa e ao seu apetite a riscos.
A estrutura encontra-se subdivida da seguinte forma:
ORGANOGRAMA – GERENCIAMENTO DE RISCOS INTEGRADOS
RESPONSABILIDADES: DIRETORIA DE RISCOS
Revisar e aprovar as Políticas de Gerenciamento de Riscos, e suas futuras
revisões, com periodicidade mínima anual;
Aprovar o business plan anualmente;
Assessorar o Comitê quanto à necessidade de Alocação de Capital;
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GERENCIAMENTO DE RISCOS
• Acompanhar os limites de exposição aos riscos;
• Determinar o escopo, relevância e fronteira entre os riscos;
• Apurar as concentrações e correlação entre os riscos;
• Padronizar as informações, metodologias e indicadores;
• Realizar simulações visando à otimização do resultado frente a condições
extremas de mercado (teste de estresse);
• Elaborar relatórios gerenciais com as posições de Riscos e enviar aos
departamentos envolvidos e a Diretoria;
• Observar alterações dos normativos reguladores;
• Validar os processos, modelos e gerenciamento de riscos;
• Reportar e acionar, se necessário, o Comitê de Riscos Integrados caso
identifique desenquadramento dos limites estabelecidos.
GOVERNANÇA CORPORATIVA A missão da área de Compliance e Controles Internos é assegurar, em conjunto com
as demais áreas do BYMD a adequação, fortalecimento e o funcionamento do sistema
de controles internos, procurando mitigar riscos de não aderências as normas internas
e externas, bem como disseminar a cultura de controles, portanto:
A área terá um foco preventivo e contínuo em todas as linhas de negócio da
organização, em especial:
• Assegurar-se da existência e observâncias dos princípios corporativos, normas
de conduta;
• Ser preventiva e próxima às áreas de negócios, a fim de mitigar eventos de risco,
bem como prover um assessoramento técnico efetivo aos gestores e
colaboradores da organização;
• Participar efetivamente dos Comitês do BYMD, suportando a Alta Administração
na tomada de decisões;
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• Ser a responsável pelo atendimento aos órgãos reguladores para coordenar as
atividades, prazos, direcionar as demandas aos gestores responsáveis, bem
como validar as respostas finais a serem prestadas;
• Acompanhar e direcionar as novas normas expedidas pelos órgãos Reguladores
aos Gestores Impactados, auxiliando-os na adequação de suas atividades,
processos e controles;
• Realizar a avaliação de riscos de Compliance, Controles Internos e Operacionais
em todas as linhas de negócio, conforme planejamento anual, avaliando as
normas, controles, processos, riscos inerentes e residuais a fim de prover a Alta
Administração uma visão consolidada dos riscos sob sua responsabilidade;
• Ser a responsável pelo monitoramento dos pontos de não-conformidade
identificados pela Auditoria Externa, Órgãos Reguladores e de seus
mapeamentos de processos e riscos, auxiliando os gestores no entendimento,
realização dos planos de ação e reportar a Alta Administração o cumprimento
de prazos acordados para implementação;
• Ser a responsável pelo gerenciamento das atividades relacionadas às Políticas
e Normas de Procedimento, auxiliando as áreas no desenvolvimento e
atualização de seus documentos, bem como monitorando os prazos para
revisão destes;
• Ser a responsável pelo gerenciamento e execução das atividades relacionadas
à PLD-CFT (Prevenção à Lavagem de Dinheiro e Financiamento ao Terrorismo);
• Garantir a emissão semestral do Relatório sobre o Sistema de Controles
Internos, baseado na Resolução 2.554/98 e Circular 3.467/09, obtendo a
avaliação da Auditoria Externa, mantendo-o disponível ao Órgão Regulador;
• Prover a Alta Administração informações consolidadas e indicadores
relacionados à Governança Corporativa escopo dos trabalhos da área;
• Realizar treinamentos e conscientização de riscos a todos os colaboradores no
mínimo anualmente;
• Ser a responsável pelo gerenciamento e execução das atividades relacionadas
à investigação de suspeitas de fraude, provendo o parecer sobre a análise para
conhecimento da Alta Administração; e
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• Ser um canal de denúncias para que todos os colaboradores, fornecedores,
entre outros, possam relatar práticas inadequadas relacionadas ao não
cumprimento de normas de conduta ou possíveis fraudes internas e externas
que possam impactar a organização.
AUDITORIA INTERNA
A função da Auditoria Interna do BYMD deve assegurar que:
• As áreas auditadas compreendam claramente o papel, os objetivos, as funções
e as responsabilidades da Auditoria Interna enquanto função de controle
independente dentro da Organização;
• As companhias do Grupo compreendam seus deveres e responsabilidades
quanto à função da Auditoria Interna;
• As recomendações constantes nos relatórios da Auditoria Interna sejam
devidamente implementadas pela Administração, a fim de minimizar os riscos
associados aos processos analisados, especialmente aqueles que possam
resultar em perdas financeiras ou prejuízos de imagem;
• A equipe da Auditoria Interna tome conhecimento da forma de execução e das
atividades e responsabilidades a elas atribuídas;
• A atuação da Auditoria Interna seja realizada com o objetivo de agregar valor
aos negócios.
AUDITORIA EXTERNA
Examinar as demonstrações financeiras do BYMD, referentes ao exercício findo
anterior, de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria e emitir o
relatório sobre essas demonstrações financeiras.
4. GESTÃO INTEGRADA DE RISCOS
Considerando o segmento de atuação da Instituição, a estrutura de gerenciamento de
riscos visa obter o melhor dimensionamento e controle de forma integrada, bem como
manter uma suficiência de capital para suportar os seus objetivos estratégicos. A
estrutura composta por: Crédito, Mercado, IRRBB, Liquidez, Operacional,
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Socioambiental e Gerenciamento de Capital realiza constantemente análises para o
monitoramento, controle e mitigação de riscos, por meio de avaliação prospectiva dos
potenciais impactos de eventos adversos na instituição ou/e em seu portfólio. Os
resultados inerentes a esta avaliação, são incorporados nas decisões estratégicas da
instituição; na revisão dos níveis de apetite por riscos; na revisão das políticas, das
estratégias e dos limites estabelecidos para fins do gerenciamento de riscos e do
gerenciamento de capital; na avaliação dos níveis de capital e de liquidez da instituição;
na elaboração dos respectivos planos de contingência; bem como na avaliação da
adequação de capital.
Abaixo estão relacionadas informações sobre a estrutura de gerenciamento de riscos
descrita acima.
5. RISCO DE CRÉDITO A área de Gerenciamento de Risco de Crédito atua de forma específica e independente,
cabendo a esta controlar e estabelecer limites na concessão de crédito da instituição,
assim como evitar perdas financeiras. A área atua com o objetivo de mitigar os
potenciais riscos de crédito através do monitoramento das atividades de crédito, no
aprimoramento, aferição e elaboração de inventários dos modelos de riscos de crédito
anteriormente desconhecidos.
O controle do risco de crédito é realizado corporativamente através de reuniões
mensais do Comitê de Riscos Integrados, e cabe a este:
• Avaliar e recomendar estratégias, políticas, normas e metodologias de
mensuração de risco ao Comitê Executivo da Organização, assim como casos
de exceções;
• Realizar acompanhamento e avaliação do risco de crédito e das medidas
tomadas para mitigação de riscos;
• Acompanhar e avaliar alternativas para mitigação de risco de concentrações de
créditos;
• Acompanhar a implantação e implementação de metodologias, modelos e
ferramentas de gestão de risco de crédito;
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• Avaliar a suficiência de provisão para devedores duvidosos, para cobertura das
perdas esperadas sobre operações de crédito;
• Acompanhar as movimentações e desenvolvimentos do mercado de crédito,
avaliando implicações, riscos e oportunidades para a Instituição;
• Posicionar regularmente o Comitê de Riscos e fazer recomendações que julgar
importante. Por meio das respectivas atividades:
• Backtesting e calibração dos modelos utilizados para mensuração de riscos da
carteira de crédito;
• Participação ativa no processo de melhoria de modelos de classificação de
riscos de clientes;
• Estimativa das perdas associadas ao risco de crédito e comparação das perdas
observadas aos valores estimados;
• Auxílio na estratégia de recuperação de valores;
• Acompanhamento de grandes riscos: monitoramento periódico dos principais
eventos de inadimplência;
• Acompanhamento do provisionamento frente às perdas esperadas e
inesperadas;
• Revisão contínua de processos internos, inclusive papéis e responsabilidades,
capacitação e demandas de tecnologia da informação; e
• Participação na avaliação de riscos quando da criação ou revisão de produtos e
serviços.
5.1. CLASSIFICAÇÃO DE RISCO (RATING) A classificação no qual identifica o nível de risco da contraparte de não cumprir com o
compromisso assumido, é denominado rating, onde para cada classificação de risco
rating haverá um percentual de provisionamento que será feito de acordo com a
especificação definida na Resolução 2.682/99 do BACEN, conforme segue:
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5.2. ANÁLISE DE GARANTIAS As operações referentes ao produto de Floor Plan são garantidas através de CDB
vinculado, fiança bancária e/ou alienação fiduciária imobiliária.
No caso de parceiros comerciais que possuem filiais, as garantias deverão ser
suficientes para cobrir todas as linhas de crédito liberadas para as filiais e matriz. A
avaliação das garantias fiduciárias deve representar o valor real de mercado do bem.
Para assegurar a confiabilidade, o Banco Yamaha credencia empresas de avaliação,
através das quais, obrigatoriamente, devem ser realizadas as avaliações dos imóveis
que constituirão garantias da linha de crédito.
O quadro abaixo demonstra a evolução das garantias da carteira de crédito:
5.3. EXPOSIÇÃO AO RISCO DE CRÉDITO
Apresentamos a evolução do total de exposições e a média de exposições dos
trimestres, conforme quadro abaixo:
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5.3.1. EXPOSIÇÃO POR REGIÃO GEOGRÁFICA As operações da carteira ativa estão segregadas de acordo com a distribuição
geográfica:
*Cabe ressaltar que o Banco Yamaha Motor do Brasil S.A. possui apenas uma agência na região Sudeste.
5.3.2. EXPOSIÇÃO POR SETOR ECONÔMICO
O quadro a seguir demonstra a evolução da exposição por setor econômico:
5.3.3. EXPOSIÇÃO POR FAIXA DE ATRASO E REGIÃO GEOGR ÁFICA
Apresenta-se a seguir as operações em atraso bruto de provisões segmentas por setor econômico e região geográfica, ressaltamos que não são consideradas as operações baixadas para prejuízo.
Exposição 805.162 862.442 924.825 994.190
Média do Trimestre 781.495 846.579 899.322 969.784
Mar/18 Dez/18Set/18Jun/18R$ Mil
Centro Oeste 80.007 85.686 90.952 97.113
Nordeste 156.013 172.524 188.088 208.968
Norte 90.727 92.579 100.057 106.259
Sudeste 385.158 415.296 444.106 472.496
Sul 93.257 96.357 101.622 109.355
Total Mercado Interno 805.162 862.442 924.825 994.190
R$ Mil
Exposições por RegiãoMar-18 Jun-18 Set-18 Dez-18
Comércio 24.189 23.639 26.841 39.874
Pessoa Física 780.973 838.803 897.984 954.315
R$ Mil
Exposição por Setor EconômicoDez/18Set/18Jun/18Mar/18
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Data base: 31/12/2018
5.3.4. PRAZO A DECORRER DAS OPERAÇÕES Apresentamos o prazo a decorrer das operações de Risco de Crédito:
5.3.5. CONCENTRAÇÃO DOS DEZ E CEM MAIORES DEVEDORES O quadro abaixo demonstra a concentração dos maiores devedores da carteira de crédito do Banco Yamaha:
5.4. MONTANTE DE PROVISÕES PARA PERDAS E BAIXAS PAR A PREJUÍZO Apresentamos o montante de provisões para perdas e baixas para prejuízo
segmentado por setor econômico e discriminando os valores adicionados no trimestre.
Pessoa Física Comércio Pessoa Física Comércio Pessoa Física Comércio Pessoa Física Comércio
Atrasos entre 15 e 60 dias 4.099 291 3.747 713 4.028 263 3.889 645Atrasos entre 61 e 90 dias 1.824 224 2.032 31 2.019 31 1.975 104Atrasos entre 91 e 180 dias 4.067 120 4.699 286 4.270 293 4.474 102Atrasos acima de 180 dias 7.684 164 8.477 0 9.973 264 10.176 220
Montante das operações em atraso (R$ Mil)
Jun-18Mar-18 Dez/18Set-18
Atrasos entre 15 e 60 dias 403 864 760 2.162 344
Atrasos entre 61 e 90 dias 207 450 242 1.034 146
Atrasos entre 91 e 180 dias 506 1.176 523 2.017 354
Atrasos acima de 180 dias 1.122 2.683 1.198 4.573 820
Montante das Operações em Atraso (R$ / Mil)
Centro Oeste Nordeste Norte Sudeste Sul
Ate 6 meses 171.221 24.096 184.874 23.570 197.746 26.791 211.331 39.847
Acima de 6 meses até 1 ano 139.001 42 147.258 42 155.714 46 171.199 27
Acima de 1 ano até 5 anos 470.747 50 506.669 27 544.521 4 571.783 -
Acima de 5 anos - - - - - - - -
TOTAL 780.970 24.189 838.801 23.639 897.981 26.841 954.313 39.874
R$ MilPrazo a decorrer das
operações
Jun-18
Pessoa Fisica Comércio
Mar-18
Pessoa Fisica Comércio
Dez-18
Pessoa Fisica Comércio
Set-18
Pessoa Fisica Comércio
Mar/18 Jun/18 Set/18 Dez/18
Dez maiores devedores 1,52% 1,32% 1,13% 1,38%
Demais devedores 98,48% 98,68% 98,87% 98,62%
Mar/18 Jun/18 Set/18 Dez/18
Cem maiores devedores 3,17% 2,90% 2,89% 3,99%
Demais devedores 96,83% 97,10% 97,11% 96,01%
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6. RISCO OPERACIONAL
Em conformidade com a Resolução 4.557/17, do CMN, a instituição possui uma
estrutura de Gerenciamento do Risco Operacional adequada ao porte de suas
operações. Esta estrutura tem por missão minimizar a possibilidade de ocorrência de
perdas resultantes de falha, deficiência ou inadequação de processos internos, pessoas
e sistemas ou de eventos externos, incluindo o risco legal associado à inadequação ou
deficiência em contratos firmados pela instituição, bem como a sanções em razão de
descumprimento de dispositivos legais e a indenizações por danos a terceiros
decorrentes das atividades desenvolvidas pela instituição.
Dentre suas principais atividades, o gerenciamento do risco operacional tem sob sua
responsabilidade:
• Disseminação da Política e Cultura de Risco Operaci onal: visa promover a
disseminação da cultura de risco operacional a todos os níveis hierárquicos da
instituição, ressaltando a importância dos seus papéis e responsabilidades na
gestão do risco operacional, através de comunicados internos, palestras e
treinamentos;
• Mapeamento de Processos, Riscos e Controles: realiza a avaliação de riscos
em todas as linhas de negócio, avaliando as normas, controles, processos,
riscos inerentes e residuais, a fim de prover a Alta Administração uma visão
consolidada dos riscos sob sua responsabilidade, incluindo os riscos ambientais
e de segurança do trabalho;
Mar-18 Jun-18 Set-18 Dez-18
44.958 54.391 62.325 65.353
R$ MilProvisão para devedores
duvidosos
R$ Mil
Provisão para devedores
duvidosos
Pessoa Fisica
ComércioPessoa Fisica
ComércioPessoa Fisica
ComércioPessoa Fisica
Comércio
Saldo Inicial 38.398 1.426 44.234 724 53.735 656 61.347 978
Baixas para Prejuizo 8.076 688 8.248 164 10.327 - 19.304 -
Saldo Final 44.234 724 53.735 656 61.347 978 64.132 1.221
Mar/18 Jun/18 Dez/18Set/18
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• Monitoramento de Pontos de não-conformidade : visa monitorar os pontos de
não-conformidade identificados pela Auditoria Externa, Órgãos Reguladores e
de seus Mapeamentos de Processos e Riscos, auxiliando os gestores no
entendimento, realização dos planos de ação e reportando a Alta Administração
o cumprimento de prazos acordados para implementação;
• Monitoramento de Perdas Operacionais: visa identificar, monitorar, analisar e
consolidar as informações referentes aos riscos financeiros e não financeiros,
relacionados às suas perdas associadas;
• Política de Responsabilidade Socioambiental: visa garantir a revisão
constante dos documentos relacionados e execução dos controles atrelados à
política;
• Relatórios Regulamentares: emitir anualmente o Relatório para
Gerenciamento do Risco Operacional;
• Plano de Continuidade de Negócios : A Organização possui o mapeamento
das áreas, sistemas e atividades críticas, bem como Plano de Continuidade de
Negócios, os quais possuem planejamento anual de revisões e testes.
6.1. DOCUMENTO REGULATÓRIO
O BYMD utiliza a Abordagem Padronizada Alternativa Simplificada para o cálculo do
valor da parcela RWAOPAD, de que trata a Circular 3.640/13, não necessitando
submeter o pedido de prévia autorização de que trata o inciso I do art. 7º-A da referida
Circular, incluído pela Circular 3.675/13.
O BYMD está em conformidade com as duas circulares emitidas pelo Banco Central
que estabelecem os procedimentos para o cálculo das parcelas dos ativos ponderados
pelo risco (RWA) referentes ao risco operacional, estabelecido pela Resolução 4.193/13
e pela Circular 3.640/13 que estabelece os procedimentos para o cálculo do capital
requerido para o risco operacional mediante abordagem padronizada (RWAOPAD).
7. RISCO DE MERCADO E IRRBB
O Gerenciamento de Risco de Mercado e IRRBB tem por objetivo identificar, medir,
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acompanhar e monitorar a possibilidade de perdas resultantes da flutuação nos valores
de mercado de posições detidas pela instituição, onde as perdas estão associadas aos
riscos de operações sujeitas à variação de taxas de juros prefixadas.
Em consonância com o escopo de negócio da instituição, o Banco Yamaha não realiza
operações classificadas na carteira de negociação (trading book), que de acordo com
a Resolução 4.557/17 consiste em operações com instrumentos financeiros e
mercadorias, inclusive derivativos, detidas com a intenção de negociação ou destinadas
a hedge de outros elementos da carteira de negociação, e que não estejam sujeitas à
limitação da sua negociabilidade.
Desta forma, todas as operações do Banco Yamaha estão classificadas na carteira de
não negociação (banking book).
7.1. GERENCIAMENTO DE RISCO DE MERCADO E IRRBB
A área de Gerenciamento de Risco de Mercado e IRRBB atua de forma independente
das estruturas de operações de Tesouraria, e é subordinada a Diretoria de Riscos e
Compliance. Os limites de riscos aceitáveis são propostos pela Área de Risco de
Mercado ao Comitê de Riscos Integrados, conforme os momentos de mercado e as
características das operações, e o monitoramento destes limites estabelecidos ocorre
diariamente, sendo disponibilizados relatórios gerenciais às áreas de negócio e à Alta
Administração para controle das posições.
A mensuração e controle da carteira banking book, são feitos por meio de metodologias
de VaR (Value at Risk) Paramétrico, EVE (Economic Value of Equity), Teste de
Validação do Modelo (Backtesting), Teste de Estresse e Análise de Sensibilidade.
Para apuração do risco gerencial da carteira utilizamos a metodologia VaR Paramétrico
para o horizonte de tempo de 1, 10 e 252 dias, com nível de confiança de 99%.
Volatilidades e correlações são calculadas a partir de métodos estatísticos que atribuem
maior peso aos retornos mais recentes (EWMA).
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O EVE é a metodologia oficial para alocação do Risco banking (Rban), para o holding
period de 10 dias. A métrica consiste na mensuração do impacto no valor presente da
carteira considerando a aplicação de choques nas taxas de juros. Os choques são
obtidos através de cenários de stress, baseados nas variações históricas das taxas de
juros dos últimos 5 anos.
A decisão em manter o VaR como parâmetro gerencial, advêm da importância em se
usar duas metodologias distintas para referência e comparação.
Para garantir a confiabilidade nos modelos utilizados para mensuração e controles de
risco de mercado, adotou-se o modelo de validação Backtesting, ferramenta estatística
no qual verifica a consistência entre as perdas observadas e as perdas estimadas, para
avaliação da acuracidade do modelo de VaR.
Em paralelo, é realizado Testes de Estresse e Análise de Sensibilidade com a finalidade
de avaliar a solvência da instituição dado cenários extremos macroeconômicos e
internos de risco no qual impactam a carteira banking da instituição.
7.2. DERIVATIVOS
As operações em derivativos têm por finalidade mitigar os riscos das posições das
carteiras nos respectivos fatores de risco, ou seja, visa o hedge frente as variações da
taxa de juros (PRE) e/ou dólar.
Com a finalidade de proteger o fluxo de caixa contra exposição à variação de taxas de
juros, o BYMD negocia contratos de SWAP CDI x PRÉ; SWAP PRÉ x CDI; SWAP USD
x CDI e SWAP USD x PRÉ.
Exposição - VaR Mar-18 Jun-18 Set-18 Dez-18
46 12 48 19
Exposição - EVE Mar-18 Jun-18 Set-18 Dez-18
91 294 145 87
Exposição Financeira – Carteira Banking (R$/MIL)
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Em relação a exposição cambial, a estratégia de hedge que visa as operações de
empréstimos de moeda estrangeira está de acordo com a Circular 3.082/02, do BACEN.
O instrumento e objeto de hedge são documentadas e realizados os testes de eficiência
(prospectivo e retrospectivo), salientando que as estruturas designadas estão
altamente efetivas.
As estruturas e suas classificações estão abaixo:
Atualmente todas as operações negociadas são realizadas através de mercado de
balcão.
8. RISCO DE LIQUIDEZ O Risco de Liquidez é o risco resultante da possibilidade de a instituição não ser capaz
de honrar eficientemente suas obrigações esperadas e inesperadas, correntes e
futuras, inclusive as decorrentes de vinculação de garantias, sem afetar suas operações
diárias e sem incorrer em perdas significativas, bem como de não conseguir negociar
a preço de mercado uma posição, devido ao seu tamanho elevado em relação ao
volume normalmente transacionado ou em razão de alguma descontinuidade no
mercado.
Para a mensuração e controle dos limites de Risco de Liquidez, são utilizadas
metodologias recomendadas pelo BACEN, para manter níveis de liquidez que
possibilitam o cumprimento de todas as obrigações da Instituição:
R$ (mil)
Comprado Vendido Comprado Vendido Comprado Vendido Comprado Vendido
Taxa de Juros 560.050 580.529 631.807 644.065 648.658 661.155 730.341 757.715
Dez-18
Carteira Hedge - Taxa de Juros
Mar-18Fator de Risco
Set-18Jun-18
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• Fluxo de Caixa Mensal e Diário;
• Reserva Mínima de Liquidez (Caixa Mínimo);
• Análise de Descasamentos;
• Cenários de Estresse; e
• Plano de Contingência de Liquidez.
O monitoramento e controle dos limites de Risco de Liquidez são realizados diariamente
pela área de Gerenciamento de Risco de Mercado e Liquidez. Em atendimento ao
disposto no art. 2º inciso II da Circular 3.761/15 do BACEN, a instituição elabora
mensalmente o DRL (Modelo II) – Documento de Risco de Liquidez, com o intuito de
apresentar informações necessárias ao monitoramento de liquidez do Banco Yamaha.
9. GESTÃO DE CAPITAL A estrutura de gerenciamento de capital, em conformidade com a Resolução 4.557/17
do CMN, utiliza mecanismos que possibilitam a identificação e avaliação dos riscos
relevantes incorridos pela instituição, a otimização do uso do capital e a antecipação
das necessidades futuras de aumento de capital para sustentar os objetivos
estratégicos da instituição e ao requerido pelo regulador.
O processo de gerenciamento de capital é realizado pelo Banco Yamaha Motor do
Brasil S.A., instituição líder do Conglomerado Prudencial, o qual gerencia a adequação
de capital de acordo com os normativos expedidos pelo BACEN e CMN.
9.1. ATIVOS PONDERADOS PELO RISCO (RWA)
Conforme requerido pela Resolução 4.192/13 do CMN, as instituições financeiras
devem manter os requerimentos mínimos de PR, de Nível I e de Capital Principal. O
capital regulatório considera os requerimentos mínimos de PR sobre os ativos
ponderados pelo risco (RWA – Risk Weighted Assets). Caso não utilizem um modelo
interno de risco autorizado pelo Banco Central, a apuração deve ocorrer através da
soma das seguintes parcelas:
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RWA = RWACPAD + RWAMPAD + RWAOPAD
Sendo que:
RWACPAD – Parcela referente às exposições ao risco de crédito, sujeitas ao cálculo do
requerimento de capital;
RWAMPAD – Parcela referente às exposições ao risco de mercado, sujeitas ao cálculo
do requerimento de capital:
RWAOPAD – Parcela referente ao risco operacional.
Com o intuito de manter, permanentemente, montantes de PR, de Nível I e de Capital
Principal em valores superiores aos requerimentos mínimos estabelecidos na
Resolução 4.192/13 do CMN, a instituição possui processos de avaliação de alocação
de capital a fim de cobrir os riscos inerentes ao seu ambiente de negócio, dessa forma,
considera as exposições relativas as parcelas RWACPAD e RWAOPAD, além da
cobertura do risco de taxa de juros das operações não incluídas à carteira de
negociação banking book (RBAN). Vale ressaltar que o BYMD não possui operações
classificadas na parcela RWAMPAD.
A seguir o detalhamento das parcelas RWACPAD e RWAOPAD e o risco da carteira
banking RBAN:
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Sob a ótica do Conglomerado Prudencial, a organização encerrou o quarto trimestre de
2018 com um RWA total de R$ 857.799 mil. O RWA para Risco de Crédito foi de R$
819.611 mil, enquanto o RWA para Risco Operacional foi de R$ 38.188 mil.
Mensalmente é realizada a geração do DLO - Demonstrativo de Limites Operacionais,
que tem por objetivo apresentar, de forma sintética, as informações referentes aos
detalhamentos do cálculo dos limites monitorados pelo BACEN.
9.2. COMPOSIÇÃO DO CAPITAL
Conforme orientação do Bacen, o BYMD mantém permanentemente o Capital
(Patrimônio de Referência) e Adicional de Capital Principal compatível com os riscos
de suas atividades.
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O PR é apurado de acordo com a Resolução 4.192/13 do CMN, que determina que o
valor do PR consiste no somatório do Capital Nível I e do Capital Nível II, sendo o Nível
I a soma do Capital Principal e do Capital Complementar.
Apresentamos abaixo, o detalhamento das informações referentes ao Patrimônio de
Referência:
As informações da composição do Patrimônio de Referência (PR) e sobre a adequação
do PR, encontra-se disponível no Anexo I deste relatório.
9.3. ÍNDICE DE BASILEIA E ADICIONAL DE CAPITAL PRIN CIPAL
O Índice de Basileia adveio ao Brasil por meio do Acordo de Basileia, no qual marcou
o início de novos padrões prudenciais visando à ampliação da resiliência e solidez dos
bancos. Dessa forma, estabelecida uma relação mínima (8%) entre o PR e os demais
ativos ponderados pelo risco (RWA).
Já o Adicional de Capital Principal (ACP) corresponde à soma das parcelas
ACPConservação, ACPContracíclico e ACPSistêmico, no entanto, não representam
requerimento mínimo de capital e caso os montantes de ACP sejam insuficientes
acarretará em restrições previstas na Resolução 4.193/13.
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ACPConservação – resulta da aplicação dos seguintes percentuais ao montante RWA:
1,875% em 2018; e 2,5% a partir de janeiro de 2019;
ACPContracíclico – para as exposições localizadas no Brasil o percentual sobre o
montante do RWA é de 0%, de acordo com a Circular 3.769/15. Lembrando que por
meio da referida Resolução as instituições podem optar ou não por aplicar os
percentuais máximos em relação ao montante RWA, sendo: 1,875% em 2018; e 2,5%
a partir de janeiro de 2019.
ACPSistêmico – limita-se aos seguintes percentuais máximos em relação ao montante
RWA: 1,0% em 2018; e 2,0% a partir de janeiro de 2019.
9.4. SUFICIÊNCIA DE CAPITAL
A avaliação da suficiência de capital regulamentar é realizada de forma a garantir que
a instituição mantenha capital sólido para suportar os seus objetivos estratégicos. Esse
processo visa monitorar e controlar o capital mantido e avaliar a necessidade de capital
para fazer face aos riscos a que a instituição está sujeita.
É possível demonstrar a suficiência de capital através dos Índices de Basileia, de
Capital Principal e de Nível I. De acordo com a regulamentação brasileira vigente, a
relação mínima exigida entre o PR e os ativos ponderados pelos riscos é de 10,50%,
para a relação ao Nível I do PR este limite é de 6% e 4,5% para o Capital Principal.
Conforme ilustração do quadro abaixo, a instituição encerrou dezembro de 2018 com o
Índice de Basileia de 26,93%.
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9.5. RAZÃO DE ALAVANCAGEM
A Razão de Alavancagem (RA) corresponde a apuração da relação entre o Capital
Nível I e a Exposição Total do Conglomerado Prudencial, disponibilizada a metodologia
de cálculo por meio da Circular 3.748/15, do Banco Central. Este indicador visa balizar
quantitativamente a alavancagem das instituições financeiras, de modo a coibir a
exposições a graus elevados de fragilidade financeira. A apuração realizada pelo
BYMD, demostrada no quadro abaixo, remete a um RA de 21,39.
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DISPOSIÇÕES FINAIS
A Alta Administração, através de seus diretores, tem conhecimento do conteúdo deste
relatório, bem como as informações da composição do Patrimônio de Referência (PR)
e sobre a adequação do PR, disponíveis no Anexo I.
Outras informações sobre Gerenciamento de Risco, Demonstrações Financeiras e
Balancetes encontram-se disponíveis no site www.yamaha-motor.com.br.