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ServicesFinanciersWhitemont
&
M.DenisPap,Conseillerenplacementinscritauprèsde ValeursMobilièresPeak
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L’avantaged’êtreindépendant
Notreindépendancefinancièrenouspermetd’analysertouslesvéhiculesfinanciersdisponiblessurlemarché,d’identifierlesmeilleursproduits,deproposerdessolutionssurmesureetd’avoiraccèsauxmeilleursproduits.L’absencede« produit‐maison »évitetoutconflitd’intérêt ;
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Servicesofferts
Finances(PrêtspersonnelsetPrêtshypothécaires)
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Investissements Fiscalité
Retraite Aspectslégaux
M. Denis Pap
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CES SERVICES SONT OFFERTS EN COLLABORATION AVEC SERVICES FINANCIERS WHITEMONT, CABINET DE SERVICES FINANCIERS SPÉCIALISÉ EN PLANIFICATION FINANCIÈRE.
Notremission:Vouspermettred’atteindrevosobjectifsfinanciersenvousoffrantlemeilleurdenous‐mêmesparnotrepassiondecréer,deréinventeretderévolutionner
lesprincipesetlespratiqueshabituelsdelagestionfinancière.
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Règle1: Investirmajoritairementdansdesactions etdesobligations
Règle2: Levéhiculed'investissementprivilégié:Lesfondsmutuels
Règle3: Diversifiereninvestissant dansplusieurs fonds mutuels
Règle4: Investiràl'échellemondiale
Règle5: Évaluerdeséquipesdegestion plutôtquedesfonds
Règle6: Utiliserunprocessusrigoureuxdesélection deséquipesdegestion
Règle7: Minimiser leratioRisque/Rendementdesportefeuillesselonl'horizondeplacement
Règle8: Créerdesportefeuillesayantdesstylesdegestionliésauxobjectifs
Règle9: Utiliserunprocessusrigoureuxdeconstruction desportefeuilles
Règle10: Utiliserunprocessusrigoureuxdesuivi desportefeuilles
Règle11: Stratégie:"Acheteretconserver " (Nepastenterdeprédirelemarché)
Les11règlesstratégiques
Objectif:QuelesportefeuillesServicesFinanciersWhitemontbattentleursindicesderéférencerespectifs
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Eurozone13.1%
Etats-Unis53.3%
Australasie3.1%
Royaume-Uni9.4%
Europe Ex Euro6.2%
Asie Dévelop.1.8% Japon
8.7%Canada
4.1%
Moyen-Orient0.2%
Autres régions0.1%
Source : Morningstar Canada, 2014
Nosportefeuillesd’actionssontcomposésdefondsmondiaux pournepaslimiterlechoixdesgestionnairesàunerégionouunpaysenparticulier.Ainsiungestionnaireprofessionneldécideradel’allocationgéographiquedevos
placementsetnonunconseillerfinancier.
Surleplanmondial,leCanadanereprésentequ’uneinfimepartiedumarché!
fonds fonds fonds fondsCan. U.S.A. Europe Mondial
Bombardier (Can.) X XBoeing (U.S.A.) X XEmbraer (Brésil) XAirbus (France) X X
Compagnie
Gamme de choix d’un gestionnaire
Investiràl'échellemondialeRègle#4
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Analysequalitative:ANALYSEDUPROCESSUSDEDÉCISION
Utiliserunprocessusrigoureuxdesélectiondeséquipesdegestion
1er tri
2e tri
3e tri
RÉSULTATFINAL
Univers:4500fondsmutuelsdisponiblesauCanada
490FondsMutuels
11équipesdegestionretenues
Analysestructurale:Allocationd'actifs:seulementlesfondsd'actions sontretenus
Allocationgéographique:seulementlesfondsmondiaux sontretenus
Analysequantitative:ANALYSEDEPERFORMANCEHISTORIQUE
Lesgestionnaires doiventavoirobtenudesstatistiquesdepremierordreConstanceparrapportaustyledegestion
Rendements&QuartilesannuelsSurpassementdel'indicederéférence
Ildoitconcorderavecceluiquiaproduitd'excellentsrésultatsparlepassé.
Rencontresaveclesgestionnairesetleuréquipedansleur
milieudetravail
50ÉquipesdeGestion
Règle#6
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MinimiserleratioRisque/Rendementdesportefeuillesselonl'horizondeplacement
Règle#7
Indice obligataire FTSE TMX CANADA UNIVERSE BOND vs S&P / TSX depuis 1956
SUR 20 ANS : 100% actionsSUR 10 ANS : 70% actions & 30% obligations
SUR 1 AN : 20% actions & 80% obligations SUR 5 ANS : 40% actions & 60% obligations
8.20%
8.40%8.60%
8.80%9.00%
9.20%9.40%
9.60%9.80%
10.00%
3.50% 4.00% 4.50% 5.00% 5.50% 6.00%
Risque (Écart-Type)
Ren
dem
ent
37 % actions63 % obligations
100 % actions
100 % obligations8.00%
8.50%
9.00%
9.50%
10.00%
10.50%
11.00%
8.00% 10.00% 12.00% 14.00% 16.00% 18.00%
Risque (Écart-Type)
Ren
dem
ent
22 % actions78 % obligations
100 % actions
100 % obligations
8.40%
8.60%
8.80%
9.00%
9.20%
9.40%
9.60%
9.80%
10.00%
2.75% 2.95% 3.15% 3.35% 3.55% 3.75% 3.95%Risque (Écart-Type)
Ren
dem
ent
64 % actions36 % obligations
100 % actions
100 % obligations
9.20%9.30%9.40%9.50%9.60%9.70%9.80%9.90%
10.00%10.10%10.20%10.30%
1.45% 1.65% 1.85% 2.05% 2.25% 2.45% 2.65%Risque (Écart-Type)
Ren
dem
ent
91 % actions9 % obligations
100 % actions
100 % obligations
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TEMPSETVOLATILITÉ
MinimiserleratioRisque/Rendementdesportefeuillesselonl'horizondeplacement
Règle#7
Source : Templeton Management Ltd 1954-2014 Fonds Balise : Templeton Croissance Tous les rendements sont des rendements annuels composés
5 ans 10 ans 15 ans1 anHorizon
78.94 %
24.97 %20.58 %
4.53 %-1.95 %-34.94 %
0 %
15 %
20 ans 25 ans
Meilleurepériode 78.94% 34.03% 24.97% 23.12% 20.58% 19.03%Pirepériode ‐34.94% ‐6.88% ‐1.95% 0.67% 4.53% 5.01%
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Pastreturnsarenotindicativeofthefuture.
Stratégie:"Acheteretconserver"(Nepastenterdeprédirelemarché)
Stratégie:"Acheteretconserver"(Nepastenterdeprédirelemarché)
Règle#11
Indice Mondial MSCI Price (n’inclut pas les dividendes) US $ du 1er janvier 1972 au 31 oct. 2015
Période de placement Rendement annuel moyen
Investissement initial de 10 000$
Entièrement investi 6.59% 163 620$ moins les 10 meilleures journées 5.11% 88 748$ moins les 20 meilleures journées 4.14% 59 121$ moins les 30 meilleures journées 3.40% 43 224$ moins les 40 meilleures journées 2.72% 32 299$ moins les 50 meilleures journées 2.07% 24 450$ moins les 60 meilleures journées 1.46% 18 800$
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Note : Les rendements affichés ont été obtenus par les équipes de gestion et non pas nécessairement par leurs fonds respectifs actuels
Les rendements passés ne sont pas garants du futur
Gestionnairesdestyle"valeur"sélectionnés
Gestionnaires Annuel Composé
2015 (30 sept)
2014 2013 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 2001 2000 1999 1998 1997 1996 1995 1994 1993 Fonds
Cundill Investments
8.36% -7.1% 2.2% 34.5% 15.4% -15.8% 9.9% 15.1% -25.1% -1.7% 9.7% 12.5% 12.4% 35.2% -13.8% 13.1% 20.4% 33.4% -10.7% 3.5% 10.8% 8.2% 15.4% 43.1% MFC Cundill Valeur
Edgepoint 16.37% 8.0% 18.7% 44.5% 11.3% -2.5% 8.0% 28.2% n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a n/a Edepoint Port. Mondial
Templeton 9.16% -5.6% 6.0% 28.0% 12.6% -3.4% 7.7% 13.9% -26.3% 3.8% 18.9% 12.0% 11.0% 9.0% -11.0% 2.9% 13.2% 21.5% 0.0% 24.0% 23.7% 25.5% 5.1% 36.8% Mutual Decouverte
Bill Kanko * 9.30% 8.7% 3.2% 41.1% 20.0% -14.8% 12.2% 23.2% -20.4% -9.4% 9.8% n/a 5.0% 7.1% -6.3% 9.9% 10.7% 13.2% 17.7% 27.2% 9.5% 13.6% 13.5% 27.3%Black Creek
Global Leaders
Ivy 8.67% 9.6% 8.3% 31.0% 7.8% -1.4% 8.5% 18.0% -7.6% -4.2% 16.0% 3.2% 3.9% -3.7% -2.2% 4.7% 16.7% 4.2% 17.7% 23.2% 15.0% 16.4% 11.3% 9.9% MFC Ivy Act. Étrangères
Moyenne 9.48% 2.7% 7.7% 35.8% 13.4% -7.6% 9.3% 19.7% -19.8% -2.9% 13.6% 9.2% 8.1% 11.9% -8.3% 7.6% 15.2% 18.1% 6.2% 19.5% 14.8% 15.9% 11.3% 29.3%
MSCI 7.74% 8.0% 14.6% 36.2% 13.7% -2.9% 6.5% 12.9% -26.9% -6.7% 20.7% 6.6% 7.3% 9.4% -20.2% -11.5% -9.9% 18.4% 34.0% 21.4% 14.6% 18.0% 11.9% 27.7%
* Bill Kanko s'est retiré de la gestion en 2005 pour mettre sur pied sa propre firme de gestion.
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LesobjectifsdeWhitemont
L'objectifducomitédegestiondesinvestissementsdeWhitemontinc.:
LesrendementsdesportefeuillesWhitemontinc.doiventsurpasserceuxdeleursindicesderéférencerespectifs.
MSCIWorldIndexCetindicemondialrenomméconstituenotreréférencepourlesinvestissementsenactionsdenosportefeuilles.Depuissacréationen1969,cetindiceaobtenuunrendementannuelcomposéde:
Source:MorganStanleyCapital,30‐06‐2015
10.00%
MSCI World Total Return Can $
10
100
1000
10000
1970
1972
1974
1976
1978
1980
1982
1984
1986
1988
1990
1992
1994
1996
1998
2000
2002
2004
2006
2008
2010
2012
2014
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Revuedesperformances
Note : Ces portefeuilles ont été créés en 2002. Ce tableau permet de reconstituer après coup les statistiques qu’ils auraient obtenus s’ils avaient été créés en 1995. Ces statistiques reposent sur des hypothèses car certains fonds n’existaient pas pendant cette période.
Annuel 2015
composé 30-sept 2014 2013 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 2001 2000 1999 1998 1997 1996 19958.61% 8.57% 13.51% 33.46% 12.96% -6.48% 7.65% 17.25% -25.18% -8.90% 17.21% 5.83% 4.41% 11.32% -20.45% -7.86% 9.91% 38.63% 26.78% 21.31% 22.63% 22.24%9.09% 4.94% 11.58% 35.95% 12.59% -7.13% 7.91% 17.24% -21.81% -8.51% 16.97% 5.06% 6.29% 14.81% -16.80% 2.41% 23.27% 30.49% 16.31% 18.62% 20.25% 18.51%8.49% 9.72% 11.68% 33.51% 13.05% -7.06% 9.68% 17.61% -28.28% -3.72% 15.74% 10.87% 3.69% 13.61% -24.19% -18.76% -3.15% 61.09% 31.96% 18.21% 24.70% 25.29%8.34% 9.43% 17.50% 38.52% 13.27% -1.70% 8.94% 19.16% -24.39% -5.19% 17.90% 4.92% 6.42% 11.95% -23.78% -14.89% -14.78% 33.38% 46.28% 22.26% 20.26% 22.11%7.80% 8.06% 11.49% 32.98% 13.23% -7.20% 7.62% 17.38% -26.29% -8.44% 18.30% 5.62% 4.76% 10.35% -18.93% -7.41% 5.19% 32.91% 24.29% 21.73% 20.09% 20.19%
8.29% 3.94% 9.61% 35.83% 12.57% -7.75% 7.71% 17.34% -22.39% -8.00% 18.02% 4.76% 6.89% 14.28% -14.80% 3.96% 19.13% 24.00% 12.66% 18.70% 17.40% 15.98%
7.68% 9.35% 9.73% 33.10% 13.10% -7.67% 9.68% 17.82% -29.91% -2.61% 16.60% 11.29% 3.93% 12.92% -23.16% -19.73% -8.49% 57.74% 30.02% 18.23% 22.42% 23.62%
7.73% 8.73% 16.06% 37.34% 13.47% -2.27% 8.38% 17.93% -24.44% -5.92% 19.30% 5.75% 6.88% 10.70% -21.99% -13.19% -12.33% 25.91% 40.12% 21.81% 17.41% 20.03%6.97% 7.53% 9.73% 32.56% 13.29% -7.77% 7.41% 17.49% -27.41% -7.98% 19.40% 5.42% 5.11% 9.37% -17.39% -6.97% 0.42% 27.31% 21.83% 22.15% 17.54% 18.13%7.44% 2.93% 7.64% 35.72% 12.55% -8.38% 7.52% 17.43% -22.97% -7.49% 19.09% 4.47% 7.49% 13.74% -12.81% 5.47% 14.64% 17.67% 9.08% 18.78% 14.56% 13.46%6.85% 8.97% 7.80% 32.68% 13.15% -8.28% 9.69% 18.04% -31.54% -1.50% 17.46% 11.70% 4.17% 12.23% -22.13% -20.72% -13.66% 54.39% 28.08% 18.25% 20.13% 21.94%7.08% 8.03% 14.63% 36.17% 13.66% -2.85% 7.82% 16.68% -24.49% -6.65% 20.70% 6.58% 7.33% 9.44% -20.20% -11.49% -9.88% 18.43% 33.95% 21.35% 14.57% 17.96%6.59% 5.07% 7.82% 22.59% 11.64% -6.80% 7.54% 15.73% -20.66% -6.16% 16.36% 4.01% 6.22% 10.88% -12.40% -1.75% 5.33% 17.45% 16.61% 17.26% 14.94% 17.68%6.88% 2.22% 6.55% 24.83% 11.09% -6.72% 7.40% 17.58% -18.04% -5.65% 16.67% 2.34% 7.97% 13.51% -10.14% 4.95% 13.65% 9.71% 10.91% 15.86% 13.49% 15.26%6.73% 6.40% 12.94% 24.24% 10.47% 0.91% 7.85% 10.77% -11.10% -4.93% 15.58% 1.61% 6.06% 4.81% -9.38% -6.08% -5.31% 9.65% 31.04% 16.21% 11.47% 17.33%6.24% 3.39% 6.56% 16.50% 9.89% -4.50% 7.61% 14.03% -12.87% -4.82% 13.83% 2.65% 5.67% 9.15% -6.69% 0.32% 6.86% 10.00% 15.22% 14.67% 11.83% 17.03%6.41% 1.74% 5.83% 17.84% 9.48% -4.43% 7.25% 14.50% -13.64% -4.95% 14.60% 2.11% 6.85% 11.31% -4.08% 5.81% 12.43% 4.45% 11.48% 13.40% 11.40% 16.10%6.36% 5.30% 11.79% 16.64% 8.44% 3.42% 7.90% 7.13% -1.69% -3.78% 12.20% -1.67% 5.17% 1.73% -1.79% -2.69% -2.22% 3.96% 29.01% 12.85% 9.38% 16.90%5.83% 1.62% 5.43% 9.51% 8.21% -3.66% 7.04% 13.92% -7.42% -2.88% 9.68% 2.25% 5.75% 8.95% 0.54% 3.00% 9.41% 1.66% 13.17% 11.38% 9.74% 17.35%5.91% 1.38% 5.75% 10.32% 7.76% -3.46% 6.60% 13.47% -8.55% -3.08% 10.32% 1.97% 6.35% 9.12% 2.18% 6.69% 11.23% -0.67% 11.90% 10.97% 9.30% 16.94%5.78% 4.20% 10.61% 9.30% 6.46% 5.92% 7.50% 5.39% 4.57% -2.62% 8.86% -4.94% 4.25% -1.35% 6.11% 0.54% 0.90% -1.59% 26.88% 9.53% 7.26% 16.46%
CT 1-2 MixteCT 1-2 Valeur
Indice de référence
Indice de référenceMT 2-5 MixteMT 2-5 Valeur
Indice de référence
LT 15-20 Valeur
MT 5-10 MixteMT 5-10 Valeur
LT 15-20 CroissanceIndice de référence
LT 10-15 MixteLT 10-15 Valeur
LT 10-15 CroissanceIndice de référence
Rendements
LT Avenir CroissanceIndice de référence
LT 15-20 Mixte
PortefeuillesLT Avenir MixteLT Avenir Valeur
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Services Financiers Whitemont inc. - Financial Services Firm 16 /23
Processus
1st étape: Projectionsfinancières
2nd étape:Analysedevosinvestissementsetrecommandationsdeplacements
3rd étape:Rechercheopérationnelle
4th étape:Protectionsfinancières
5th étape:Prêtshypothécaires
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Projectionsfinancières
Nouscalculonsletauxderendementnécessairepouratteindrevosobjectifsderetraiteselonvosdonnéespersonnellesetvoshabitudesd’épargne;
Cetteétapeestimportantepuisqueellenouspermetdevoirsivousdevezaugmentervotreépargnepourlaretraite,leniveauderisquenécessairepouratteindrevosobjectifsoutoutsimplementd’envisageruneretraiteàunautremoment.
Étape#1
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Investissements
Nouspassonsenrevuelesforcesetlesfaiblesssesdevotreportefeuille;
Recommandationsdeplacementselonvotreprofild’investisseuretvosobjectifsderetraite.
Étape#2
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Rechercheopérationnelle
Recommandationspourrendrevosobjectifsderetraiteplusréalistes;
Optimisationdelafiscalité;
Conceptetprogrammesdisponibles:REER,CELI,REEE,RAP,etc…;
Gestiondesdettes.
Étape#3
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Protectionsfinancières
Analysedesbesoinsd’assurance;
Analysedevoscontratsactuels;
Recommandationsbaséessurvosbesoinsetvotrebudget;
Nousutilisonsunlogicielnouspermettantdecomparerlescoûtsdetouteslesciesd’assuranceauCanadacommevouspouvezleconstaterci‐contre:
Nous recherchons le meilleur produit au meilleur prix :
Étape#4
Services Financiers Whitemont inc. - Financial Services Firm 21 /23
Prêtshypothécaires
Analysedevotreprêthypothécaire;
Analysedevotreassurancehypothécaire(s’ilyalieu);
Danscetexemple,nousrecommanderionsdechangerd’institution,puisquemêmeenajoutantlapénalitéde3000$surlenouveauprêt,lesoldehypothécairedans3ansseratoutdemêmeinférieurde492$
Exemple de notre expertise :
Prêt actuel Prêt recommandé
Solde $140 000 $143 000Taux d'intérêt 3.50% 2.49%Paiement mensuel $780 $780Date de renouvellement Dans 3 ans Dans 3 ansPénalité pour changer d'institution $3 000 n/aSolde hypothécaire dans 3 ans $125 808 $125 316
Étape#5
Services Financiers Whitemont inc. - Financial Services Firm 22 /23
Conclusion
Excellentsrésultatsdepuisplusde15ans
Approcheconservatricebaséesurunerelationàlongterme
Serviceincomparablereposantsuruneplanificationfinancièreintégrée
Independancesansconflitd’intérêt
N’hésitezpasàcommuniqueravecnouspourtoutequestionoutoutrenseignementsupplémentaire:
M.DenisPap(514)393‐1790 #438
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Lesrenseignementsfigurantdanscedocumentreposentsurcertaineshypothèsesetloisetnesontprésentésqu’àtitred’illustration.
Bienquecedocumentaitétérédigéavecleplusgrandsoin,rienn’engarantitnil’exactitudenil’applicabilitéàtouslescasparticuliers.
Bienquecedocumentaitétérédigéavecleplusgrandrespectdesloisenvigueurlorsdesarédaction,riennegarantitnotreinterprétationdesloisactuelleset/ouquedenouvellescontrainteslégalesneserontadoptées,cequiauraitpoureffetd’affecterlesrenseignementsdecedocument.Nousvousconseillonsdeconsultervotrefiscalistepersonnelavantd'effectuerunetransactionauniveaud'uncontratd'assuranceafindeconfirmerlesimpactslégauxetfiscaux.
Lesexemplesprésentésdanscetteprésentationsontfictifs.
Lasituationfinancièreetpersonnelled'unindividuchangeconstamment,ceciimpliquequelescommentaires,recommandationsetsuggestionscontenuesdanscedocumentdeviennentdésuetssuiteàdetelschangements.
Ontrouvera,dansleurscontratsrespectifs,desinformationsimportantessurlesproduitsmentionnésdanscedocument.Ilestimportantdelirelescontratsavantdelesaccepter.
Lavaleurliquidativeparpartetlerendementducapitalfluctuent.Ilestimportantdeserappelerquelerendementpasséd'unfondsn'estpasnécessairementindicatifdurendementfutur.
Ontrouveradesinformationsimportantessurlesfondsmutuelsetlesautresproduitsdécritsdansleursprospectusoudocumentsd’informationrespectifs.Pourenobtenirunexemplaire,veuillezvousadresseràvotreconseiller.Ilestimportantdeleslireavantd’investir.
Lestauxderendementindiquésconstituentlerendementtotalannuelcomposéréelcomptetenudesvariationsdanslavaleurdespartsetnetiennentpascomptedescommissionsdesouscriptionetderachat,desfraisdeplacementnidesfraisoptionnelspayablesparunporteurdetitres,quiauraientpoureffetderéduirelerendement.
Unprêtàl'investissementcréeuneffetdelevierquiaugmentelapossibilitédeperteoudegain.
Lasituationfinancièreduclientdoitluipermettrederembourserlesintérêtssurl'empruntetderembourserunepartieducapitalencasd'appeldemarge.
Misesengarde