Fondo Nacionald I f t tde Infraestructura

00

Febrero 2009

Doble Mandato

FINFRA FARAC

Fondo Nacional de Infraestructura

Desincorporación d ti

Financiamiento a t

1

de activos proyectos

S

Fondo Nacional deInfraestructura

Apoyar el Programa Nacional de Infraestructura

Se crea para….

Maximizar y facilitar la movilización de capital privado

Tomar riesgo que el mercado no está dispuesto a asumirg q p

Hacer bancables proyectos con rentabilidad social, con bajarentabilidad económica

Lograr financiamientos de largo plazo en condiciones competitivas

2

Fondo Nacional deInfraestructura

Asociación Público Privado: Concesiones, PPS y CPS

Proyectos elegibles para el FONDO:

Asignado a través de un proceso de licitación

Que el proyecto cuente con fuente de pago propia (parcial o total)

3

Funciones

El FONDO tit h i t fi i l

Sectores:

El FONDO se constituye como una herramienta para financiar losproyectos de infraestructura que el país requiere.

Carreteras Medio AmbientePuertos

AeropuertosTurismo

AguaFerrocarriles

Transporte UrbanoDesarrollos Urbanos Integrales

Sustentables (DUIS)

4

R t l

Fondo Nacional deInfraestructura

…..Retos a resolver:

Modernizar la Ley de Obra Pública

Crear una Ley de Concesiones Públicas

Estructurar proyectos

Abatir la competencia internacionalAbatir la competencia internacional

Atenuar mercados de capitales adversos

Resolver la ausencia de Monoliners

5

Apoyos FONDO

270 mil millones de pesos

Apoyos FONDO

RecuperablesNo recuperables

CréditoGarantíasAportaciones SubvencionesDeuda

subordinadaCapital de

riesgo

6

Situación del Mercado

El principal efecto de la crisis en los proyectos de infraestructura, ha sido un aumento en la aversión al riesgo, cuyas principales manifestaciones son:

• Menor número de inversionistas en las licitaciones

• Menor disponibilidad de capital (fondos de inversión y postores)p p ( y p )

• Disminución en el número de oferentes de crédito y mayores tasas

• Menores niveles de apalancamiento

• Menor valor de los proyectos

• Mayor selectividad de proyectos (inversionistas y financiadores)

7

• Mayores dificultades para obtener el financiamiento definitivo (take-out)

Apoyos Banobras/Fondo

Capital25%

Deuda75%

Antes

Ahora

Capital DeudaDeuda Subordinada Garantías

Sustituye al capital y mejora el Comparte el

riesgo con laAsegura el

financiamiento denivel de apalancamiento

del proyecto (Paquete Pacífico)

riesgo con la banca

(Carretera Tula - Mante)

financiamiento de proyectos

(Paquete Pacífico)

8Fondo de Infraestructura

Banobras

Apoyos del FONDO 2008

Estudios1,000 MDP

25,000 MDP Proyectos15,000 MDP

Obras para Ampliación y Mantenimiento9 000 MDP

9

9,000 MDP

Programa de apoyos para proyectos en 2009

Apoyos por sector *

Agua

Otros7%

142,000 MDPCarreteras

39%

Agua21% Inversión

Impulsada

Transporte Urbano33%

43,000 MDP

10* No incluye el Aeropuerto de la Riviera Maya, la ampliación del Puerto de Manzanillo y la segunda Terminal de Contenedores de Lázaro Cárdenas

En este año se han autorizado 10,000 MDP

Programa de apoyos para proyectos en 2009

CarreterasPaquete Pacífico

Paquete Noreste

Transporte UrbanoSuburbano 3

Suburbano 2

Paquete Golfo

Mitla - Tehuantepec

Naucalpan Toluca

Ampliación Suburbano 1

Suburbano de Guadalajara

BRT Guadalajara

AguaAcueducto Zapotillo

Naucalpan - Toluca BRT Guadalajara

BRT Monterrey

BRT Chihuahua

Acueducto El Realito

PTAR Atotonilco

Acueducto Falcón - Matamoros

BRT Oaxaca

BRT Mexicali

BRT Cd Azteca - Lechería

OtrosAeropuerto Riviera Maya

Ampliación del Puerto de Manzanillo

Tranvía Veracruz – Boca del Río

11

Ampliación del Puerto de Manzanillo Segunda Terminal de contenedores en Lázaro Cárdenas

Otros proyectos del FONDO

Programa de Transporte Urbano

Programa de capitalización a medianasconstructoras mexicanas

Fondo para el Financiamiento deEstudios para Proyectos deInfraestructura (FEPI)Infraestructura (FEPI)

Fondo de capital de riesgo parainfraestructura

Convenio con Universidades para lapreparación de proyectos

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