gubretas yatirimci sunumu 2016 final · sunumu nİsan 2016 gÜbretaŞ tarim kredİ kooperatİflerİ...
TRANSCRIPT
www.gubretas.com.tr
YATIRIMCI
SUNUMUNİSAN 2016
GÜBRETAŞTARIM KREDİ KOOPERATİFLERİŞİRKETİDİR.
2www.gubretas.com.tr
TARİHÇE
Tarkimortaklığı
Bitki Koruma
Amonyaktankı
ETİSLojistik
İSTANBULLINESRo-Ro
NPK-1A veNPK-1B üretime
başladı2009
2016
ARYAFosforik Asit
RAINTRADEDış Ticaret
RAZİPetrokimya
Denizcilik Yatırım
NARLIFeribot
1952’de Gübretaş kuruldu
1954
1974
1978
1989
2008
2008
2010
2012
2010
2010
2012
2015
1986
1993
Türkiye’ninilk gübrefabrikası
NPK-2üretimebaşladı
TSP üretiminebaşlandı
Tarım Krediana ortak
oldu
NPK-1 üretimebaşladı
Hisselerimizborsada (BIST)
3www.gubretas.com.tr
75%
TürkiyeTarım Kredi
KooperatifleriMerkez Birliği
25% Halka Açık
Kuruluş Tarihi : 25.12.1952Sermaye Tutarı : 334.000.000 TLBorsa : Borsa İstanbul (BIST)Hisse Kodu : GUBRF
Gübre Fabrikaları T.A.Ş.
ORTAKLIK YAPISI
TÜRKİYE TARIM KREDİ KOOPERATİFLERİMERKEZ BİRLİĞİ
4www.gubretas.com.tr
16Bölge Birliği
7.500 çalışan ve 21 iştiraki ile;
Gübre, yem, mazot, makine ekipman ve traktör gibi tarımsal girdiler başta olmak üzere ortaklarının ve genel anlamda Türk çiftçisinin her türlü ihtiyaçlarını karşılamaya dönük mal ve hizmetleri sağlayan ve çiftçilerimizin ürünlerini pazarlayan Türkiye'nin lider tarım kooperatifi
Tek satıcılık anlaşması ile tüm gübre ihtiyaçlarınıGübretaş’tan karşılıyor.
Gübretaş ile stratejik ortaklık
1863’ten beri lider Tarım Kooperatifi
5www.gubretas.com.tr
İŞTİRAKLERİMİZ
Ro-Ro TaşımacılığıFeribot İşletmeciliği
Negmar Ortaklık Payı %100
Lojistik HizmetleriNegmar Ortaklık Payı %100
Deniz ve Kara LojistiğiGübretaş Ortaklık Payı %40
Bitki Koruma Ürünleri Üretimi Gübretaş Ortaklık Payı %40
Bilişim TeknolojisiGübretaş Ortaklık Payı %17
Temizlik ve Güvenlik HizmetleriGübretaş Ortaklık Payı %15
Gübre ve Gübre Hammaddeleri ÜretimiGübretaş Ortaklık Payı %48,88
Uluslararası TicaretRazi Ortaklık Payı %100
Fosforik Asit ÜretimiRazi Ortaklık Payı %100
Türkiye Tarım KrediKooperatifleri ile Ortaklık
6www.gubretas.com.tr
“paydaşlarına katma değer sağlayan bir dünya f irması...”
“Sektörde öncü olmanın verdiği sorumluluk ile bitki besleme ürünlerini sürdürülebilir büyüme ve çevreci yaklaşımla üretmek
ve tedarik etmek; bilinçli tarımsal üretimi yaygınlaştırarak topraklarımıza bereket katmak için çalışıyoruz.”
Gübre Üretimi ve Satışı
GÜBRETAŞ - TürkiyeGübre ve Gübre Hammeddeleri
Üretimi ve Satışı
RAZİ PETROKİMYA - İran
TÜRKİYE GÜBRE SEKTÖRÜNE GENEL BAKIŞ
7www.gubretas.com.tr
Gübre Fiyatları
Tarımsal Ürün Fiyatları
Genel Finans Koşulları
Çiftçilerin Alım Gücü
Sulama
İklim Şartları
Tarım Politikaları
TEMELFAKTÖRLER
BÜYÜMEPOTANSİYELİ
Bazı ülkelerin hektar başına ekili arazideki bitki besin maddesibazında gübre tüketimleri: Türkiye: 97 kg Yunanistan: 153 kg İngiltere: 252 kg Almanya: 211 kg Amerika: 120 kg Dünya Ortalaması: 116 kg
HAMMADDEYETERSİZLİĞİ
Ana Besin Maddelerinin Yetersizliği:
Doğalgaz Fosfor (P) Potasyum (K)
Hammadde kaynaklarına sahip ülkelere bağımlılık
8www.gubretas.com.tr
0
100
200
300
400
500
600
700
800
2011 2012 2013 2014 2015 2016
AMONYAK (Orta Doğu)
2011 2012 2013 2014 2015 20160
200
400
600
800
1000
1200
DAP (Tunus) FOSFAT KAYASI (Hindistan)FOSFORİK ASİT (Kuzey Afrika)
2011 2012 2013 2014 2015 2016
ÜRE (Karadeniz)
AN (Karadeniz)
AS (Karadeniz)
DÜNYA GÜBRE FİYATLARI
USD/TON (FOB)
0
100
200
300
400
500
600
700
800
9www.gubretas.com.tr
PAZARA BAKIŞ
1000
2000
0
3000
4000
5000
6000
7000
275 208 221499 543
316 182 287 249550
2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016T
2.377
3.114
5.148
2.078
2.961
4.129
3.007
5.263
2.878
2.177
3.400
4.968
2.242
3.750
4.766
2.086
3.661
5.384
2.934
3.577
5.814
3.167
3.548
5.472
2.736
3.674
5.508
2.950
4.180
5.900
TÜKETİM ÜRETİM İTHALAT İHRACAT
TÜRKİYE GÜBRE SEKTÖRÜ (1.000 Ton)
TEKİRDAĞSAMSUN
ANKARA
YARIMCA
İZMİR
ANTALYA İSKENDERUN
DİYARBAKIR
10www.gubretas.com.tr
2 ÜRETİM TESİSİ
2 LİMAN
5 LOJİSTİK MERKEZİ
7 BÖLGE MÜDÜRLÜĞÜ
2.915 SATIŞ NOKTASI
400.000 TON DEPOLAMA KAPASİTESİ
TÜRKİYE FAALİYETLERİ
11www.gubretas.com.tr
SIVITOZ BİTKİKORUMA
SÜS VEBAHÇEBİTKİLERİKATI
ÜRÜNLER
370 Çeşit Ürün
“geniş ürün yelpazesi ile sektör lideri”
12www.gubretas.com.tr
Gübretaş, Türkiye’de yetiştirilen her türlü tarımsal ürünün beslenmesinde kullanılan farklı gruplarda 370 çeşit ürünle bu alanda sektörünün açık ara lideridir.
Gübretaş “bitkiye ve bölgeye göre özelleştirilmiş ürün geliştirme stratejisi” doğrultusunda satış kanallarına ve tüketicilere katma değeri yüksek ürünler sunmaktadır.
Ar-Ge çalışmalarıyla geliştirilen 20 civarındaki özel ürünün pazar penetrasyonu yıldan yıla artarak Gübretaş’ın kompoze gübreler içindeki toplam payı %40’lara ulaşmıştır.
BİTKİYE ÖZEL ÜRÜNLER
15.25.10 “YEŞİL ALTIN” ANTEP FISTIĞI
23.12.9 “ALTIN ÇİÇEK” AYÇİÇEĞİ
23.12.9 “ALTIN ÇİÇEK-S” AYÇİÇEĞİ
10.25.5 “EKİN” BUĞDAY (TAHIL)
13.25.5 “SÜPER EKİN” BUĞDAY (TAHIL)
25.5.10 ÇAY
15.20.10 ÇELTİK
20.20.10 “SÜPER ÇELTİK” ÇELTİK
18.16.15 “SÜPER ÇOTANAK” FINDIK
20.12.15 “ÇOTANAK FERTİL” FINDIK
13.24.12 MISIR
10.25.20 PATATES
13.18.15 “SÜPER PANCAR” ŞEKER PANCARI
18.9.15 “ALTIN TURUNÇ” TURUNÇGİL
12.16.14 “ARAŞİT FERTİL” YER FISTIĞI
BİTKİYE ÖZEL GÜBRELER BİTKİ
“yüksek katma değer”
“GÜBRETAŞ BAHÇEM”
13www.gubretas.com.tr
Gübretaş konvansiyonel bitki besleme alanındaki 64 yıllık tecrübesini süs bitkileri sektörüne taşıdı.
Metropollerdeki tüketicilere yönelik olarak geliştirilen ürünler “Gübretaş Bahçem” markasıyla pazara sunuldu.
Yenilikçi ürün gamında stadyumlar, golf sahaları ve metropollerdeki çim alanlar ile süs amacıyla kullanılan ağaçların yanı sıra ev – ofislerde yetiştirilen çim, menekşe, orkide, yeşil bitkiler vb. süs bitkileri için besin maddeleri içeren ürünler yer alıyor.
Tüketiciler “Gübretaş Bahçem” ürünlerini konvansiyonel satış kanallarının yanı sıra e-ticaret ve online alışveriş sitelerinden alabiliyor.
“şehrin renklerinde de biz varız”
www.gubretasbahcem.com.tr
14www.gubretas.com.tr
ÜRETİM TESİSLERİMİZ
TON/YIL
İZMİR
SIVI-TOZ GÜBRE ÜRETİM
KAPASİTESİ
25.000
YARIMCA - KOCAELİ
KATI GÜBREÜRETİM
KAPASİTESİ
985.000
TSP185.000
NPK1A250.000
NPK1B250.000
NPK2300.000
ANA GİRDİLER
FOSFORİK ASİTFOSFAT KAYASI
ÜREAMONYAK
AMONYUM SÜLFATSÜLFÜRİK ASİT
POTASYUM
ANA ÜRÜNLER
TSP20.20.0
20.20.0.ZN15.15.15
15.15.15.ZN13.24.1213.25.523.12.9
15www.gubretas.com.tr
YARIMCA’DA YENİ YATIRIMLAR
Sağlanan Avantajlar
Maliyet AvantajıKapasite Artışı
Çevre Dostu ÜretimNPK & DAP Üretimi
Likit Hammadde Kullanımı
Devam Eden Yatırımlar
Amonyak Tankı 25.000 Ton Kapasite
Tamamlanan Yatırımlar
NPK 1A ve 1B Tesisleri 500.000 Ton/Yıl Kapasite
“çevreci ve modern üretim altyapısı”
16www.gubretas.com.tr
PAZAR PAYI
GÜBRETAŞSATIŞ
2007
1.279
2008
1.103
2009
1.236
2010
1.402
2011
1.488
2012
1.523
2013
1.641
2014
1.728
2015
1.647
2016T
1.950
25% 27%23%
28%31%
28% 28%32%
30%33%
KATI GÜBRE SATIŞ (1.000 Ton)
PAZAR PAYI
“öncü ve lider”
2007
501
2008
515
2009
343
2010
461
2011
521
2012
482
2013
507
2014
523
2015
688
2016T
683
78% 78%
53%
76% 80%73% 77% 79% 79% 74%
17www.gubretas.com.tr
ÜRETİM ve K.K.O.
K.K.O.
GÜBRETAŞÜRETİM
KATI GÜBRE ÜRETİM (1.000 Ton)
RAZİ PETROKİMYA
18www.gubretas.com.tr
2008 yılında Gübretaş'ın liderlik yaptığı konsorsiyum tarafından satın alındı. Türkiye'nin en büyük dış sanayi yatırımı olarak tarihe geçti.
Üretilen Ürünler Amonyak, Üre, Kükürt, Sülfürik Asit, Fosforik Asit ve DAP
AvantajlarTam entegre üretim tesisiEkşi ve tatlı gaza erişim
“yerel liderlikten global oyunculuğa”
19www.gubretas.com.tr
AMONYAK 3 1.336.000
ÜRE 1 594.000
DAP 2 450.000
SÜLFÜRİK ASİT 2 627.000
KÜKÜRT 1 508.000
FOSFORİK ASİT (ARYA) 1 126.000
TOPLAM 10 3.641.000
TESİS KAPASİTE (Ton)ADET
ÜRETİM KAPASİTESİRazi Petrokimya
ÜRETİM AKIŞI
“tam entegre üretim”
20www.gubretas.com.tr
TATLI GAZ AMONYAK ÜRE
DAP
KÜKÜRT
SÜLFÜRİK ASİT
FOSFORİK ASİT(ARYA)
EKŞİ GAZ
FOSFAT KAYASI(ARYA)
Razi Petrokimya
21www.gubretas.com.tr
* Üretim ve satış arasındaki fark, tam entegre üretim yapısı sebebiyle üretilen ürünlerinbir kısmının ara mamül olarak kullanılmasından kaynaklanmaktadır.
1.336
1.1531.315
1.487
1.5481.816
1.999
1.632
1.581
1.251
1.633
1.246
1.713
1.326
1.771
1.150
2.152
1.460
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016T
ÜRETİM (1.000 Ton) SATIŞ (1.000 Ton)
0
500
1000
1500
2000
2500
ÜRETİM - SATIŞRazi Petrokimya
22www.gubretas.com.tr
AMONYAK % 71 950.000
ÜRE % 67 400.000
KÜKÜRT % 62 315.000
SÜLFÜRİK ASİT % 50 312.000
DAP % 19 85.000
FOSFORİK ASİT (ARYA) % 71 90.000
TOPLAM % 59 2.152.000
ÜRÜN 2016TK.K.O.
ÜRETİM HEDEFLERİ (TON)
AMONYAK 677.600
ÜRE 400.000
KÜKÜRT 208.920
SÜLFÜRİK ASİT 42.000
DAP 85.000
FOSFORİK ASİT (ARYA) 46.000
TOPLAM 1.459.520
ÜRÜN 2016T
SATIŞ HEDEFLERİ (TON)
2016 HEDEFLERİMİZ
“rekor üretim hedef i”
Razi Petrokimya
23www.gubretas.com.tr
Satış Gelirleri 1.693
FAVÖK 452Net Kâr 434
TAHMİNİ FİNANSALLAR (Milyon TL) 2016T
FAVÖK Marjı % 27Net Kâr Marjı % 26
MARJLAR 2016T
Yatırım Tutarı 62
YATIRIMLAR (Milyon USD) 2016T
2016 FİNANSAL HEDEFLERİMİZRazi Petrokimya
24www.gubretas.com.tr
Yatırım Tutarı 98
YATIRIMLAR (Milyon USD) 2016T
Satış Geliri 4.044Brüt Kâr 953Faaliyet Kârı 545FAVÖK 626FAVÖK (Ana Ortaklık Payı) 395Net Kâr 456Net Kâr (Ana Ortaklık Payı) 234
KONSOLİDE GELİR TABLOSU (Milyon TL) 2016T
FAVÖK Marjı % 15Net Kâr Marjı % 11FAVÖK Marjı (Ana Ortaklık Payı) % 10Net Kâr Marjı (Ana Ortaklık Payı) % 6
MARJLAR 2016T
2016 KONSOLİDE FİNANSAL HEDEFLERİMİZ
25www.gubretas.com.tr
PERFORMANSADAYALI YÖNETİMİK süreçleri yeniden yapılandırılarak, performansa dayalı bir İK altyapısı oluşturuldu.
YENİ ÜRÜN YELPAZESİİştirakimiz Tarkim ile bitki koruma ürünlerinin satışı konusunda tek satıcılık anlaşması imzalandı.“BAHÇEM” serisi ile süs bitkileri sektörüne giriş yapıldı.
İSKENDERUNTESİSLERİ2015 yılı Haziran ayında devir alınan liman, bakım ve iyileştirmeler sonrası 2016 yılı başında faaliyete geçti.
DAHA GÜÇLÜMALİ YAPIRazi Petrokimya’da gerçekleştirilen kâr dağıtımı ile 345 Milyon TL’lik bir kaynak sağlandı, daha güçlü bir mali yapı tesis edildi.
REORGANİZASYONKurumun organizasyon yapısı
ve süreçleri, etkinlik ve verimliliği arttırmak için
yeniden yapılandırıldı.
YARIMCATESİSLERİ
2 yeni kompoze gübre tesisi ile daha düşük maliyetli ve çevre
dostu üretim mümkün hale geldi.
“değişim ve dönüşümle büyüyoruz”
26www.gubretas.com.tr
Gübrenin tedariğinden son tüketiciye ulaşana kadar geçen
tüm tedarik zinciri sürecinin optimizasyonu ile;
Amonyak tankının tamamlanması ile
maliyetler düşecek, yeni yatırımlar için altyapı
oluşturulacak.
İran yaptırımlarının kalkması ile;Gübrede KDV sıfırlandı. Bu düzenleme pazarı
büyütecek.
TEDARİK ZİNCİRİOPTİMİZASYONU
KDVETKİSİ
YARIMCATESİSLERİ
İRAN YAPTIRIMLARININKALKMASI
Stok süreleri düşecek,
Etkinlik ve verimlilik artacak,
Maliyetler ve riskler azalacak.
Satış koşulları iyileşecek,
Yedek parça ithalatı kolaylaşacak,
Yeni altyapı yatırımları ile kapasitekullanımı artacak,
Gider kalemlerinde düşüşgörülecek,
Tüm bu olumlu gelişmeler iletesisin etkinliği, kârlılığı ve nakityaratma kapasitesi artacak.
“yeni hedef lere giden yolda avantajlarımız”
TEŞEKKÜRLER
UYARI
Bu sunumda yer alan bilgiler, menkul kıymetler yasası kapsamında, doğası gereği risk ve belirsizlik içeren, gelecekle ilgili sonuçlara dair ifadeleri içerir. Firmanın hedefleri, tahminleri, beklentileri ya da şirketin büyüme, maliyet azaltma, yeniden yapılanma planları, harcamaları ve finansal sonuçları gibi ifadeleri içeren tüm açıklamalar gelecekle ilgili açıklamalardır.
Bu açıklamalar, mevcut durumdaki planlar, beklentiler ve tahminler üzerine kuruludur. Gerçek sonuçlar, gelecekle ilgili öngörülen sonuçlardan farklı olabileceği için, yatırımcıların bu tahminlere çok fazla güvenmemesi gerekmektedir. Gübretaş, kamuoyuna yapılacak yeni açıklamalar, revizeler ve yeni öngörülerden doğacak sonuçlarla ilgili herhangi bir yükümlülük üstlenmemektedir.
YATIRIMCI İLİŞKİLERİ
Telefon : +90 216 468 50 50
Fax : +90 216 407 10 11
Web : www.gubretas.com.tr
E-mail : [email protected]
Adres : Nida Kule, Göztepe Kavşağı 34732 Kadıköy İstanbul
GÜBRETAŞTARIM KREDİ KOOPERATİFLERİ ŞİRKETİDİR.