investor summit release...beton siap-pakai/agregat: 2.539 karyawan). produk semen dengan merek...

INVESTOR SUMMIT

Jakarta, 9 November 2015

AGENDA

Sekilas Indocement

Kondisi Pasar Semen Domestik Saat ini

Laporan Keuangan 2010

Rencana Strategi Investasi

Tinjauan 2011

Sekilas Indocement

Kondisi Pasar Semen Domestik Saat Ini

Laporan Keuangan Triwulan ke-3 2015


Tinjauan 2015

Q & A

Sumber Daya Manusia & Tanggung Jawab Sosial

Perusahaan dan Penghargaan

2

Sekilas Indocement




Tinjauan 2015

Q & A

Sekilas Indocement



AGENDA

3

1985 PT Indocement Tunggal Prakarsa (“Indocement”) didirikan melalui

penggabungan 6 perusahaan yang terdiri dari 8 pabrik semen

1989 Indocement menjadi perusahaan publik dan mencatatkan sahamnya di

Bursa Efek Indonesia

1991

Mengakuisisi Pabrik ke-9 di Palimanan

Penyelesaian pembangunan terminal semen Surabaya

Memulai usaha Beton Siap-Pakai

1996-1999 Penyelesaian pembangunan Pabrik ke-10 di Palimanan dan Pabrik ke-

11 di Citeureup

2001 HeidelbergCement (“HC”) Group menjadi pemegang saham mayoritas

melalui anak perusahaannya, Kimmeridge Enterprise Pte. Ltd.

2003 Kimmeridge Enterprise Pte. Ltd. mengalihkan kepemilikan sahamnya di

Indocement kepada HC Indocement GmbH.

2005 Meluncurkan produk Portland Composite Cement (“PCC”) ke pasar

Indonesia

2006 HC South East Asia GmbH. melakukan penggabungan usaha dengan

HC AG, yang menguasai 65,14% kepemilikan saham di Indocement

2009 Juni 2009, HC menjual (placement) 14,1% sahamnya di Indocement

Pengambilalihan PT Indo Kodeco Cement (Pabrik ke-12) melalui

penggabungan usaha 2000

2010 Penambahan kapasitas 1.5 juta ton cement mills pada bulan Agustus

2010 di Pabrik Palimanan, Cirebon

SEKILAS INDOCEMENT

2007 Membeli 51% saham PT Gunung Tua Mandiri

Modifikasi Pabrik ke-8 di Citeureup yang menambah kapasitas terpasang

sebesar 600.000 ton semen per tahun

2013 25 Maret 2013, Perseroan menandatangani perjanjian dengan Tianjin

Cement Industry Design & Research Institute Co. Ltd. tentang penyediaan peralatan serta enjiniring bagi proyek pabrik baru di Citeureup dengan total kapasitas terpasang mencapai 4,4 juta ton semen per tahun

Akuisisi PT Tarabatuh Manunggal

2014 Vertical Roller Mill (VRM) baru mulai beroperasi di Citeureup pada

Januari 2014

INDOCEMENT SAAT INI Produsen terkemuka di Indonesia atas produk semen berkualitas & khusus

Produsen semen terbesar kedua di Indonesia, yang terdaftar di Bursa

Efek Indonesia (BEI).

Usaha semen terpadu dengan total kapasitas produksi tahunan sebesar

20,5 juta ton semen.

Diversifikasi berbagai produk termasuk:

PCC, Portland Cement I, II and V, Oil Well Cement, dan

Satu-satunya produsen Semen Putih di Indonesia.

Salah satu produsen semen terbesar di dunia, HeidelbergCement Group

adalah pemegang saham mayoritas dan pengendali sebesar 51%, Salim

sebesar 13% dan Masyarakat sebesar 36%.

Pada 31 Desember 2014, kapitalisasi pasar Indocement lebih dari Rp92

triliun (Rp25.000/saham) - salah satu yang terbesar di BEI.

Pada akhir 2014, lebih dari 7.000 karyawan (Semen: 4.971 karyawan;

Beton Siap-Pakai/Agregat: 2.539 karyawan).

Produk semen dengan merek “Tiga Roda”.

DEWAN KOMISARIS DAN DIREKSI

Dewan Komisaris

Dr. Albert Scheuer

Komisaris Utama

Dr. Lorenz Naeger

Komisaris

Daniel Gauthier

Komisaris

Tedy Djuhar

Wakil Komisaris Utama,

Komisaris Independen

I Nyoman Tjager

Wakil Komisaris Utama,


Dr. Bernd Scheifele

Komisaris

Direksi

Franciscus

Welirang

Wakil Direktur Utama

Hasan Imer

Direktur

Ramakanta

Bhattacharjee

Direktur

Daniel K. Adam

Direktur

Daniel Fritz

Direktur

Kuky Permana

Direktur Independen

Benny S.Santoso

Direktur

Daniel Lavalle


Tju Lie Sukanto

Direktur

Christian

Kartawijaya

Direktur Utama

STRUKTUR USAHA INDOCEMENT Semen adalah usaha utama yang menyumbangkan lebih dari 90% penjualan

INDOCEMENT

Semen Beton

Siap-Pakai Lain-lain

Kompleks Pabrik

Citeureup:

9 pabrik

Kompleks Pabrik

Palimanan:

2 pabrik

Kompleks Pabrik

Tarjun:

1 pabrik

PT Pionirbeton Industri &

PT Indomix Perkasa 34

batching plants di

Jabodetabek, Jawa Barat

dan Jawa Tengah -

kapasitas lebih dari 4,0

juta m3.

PT Dian Abadi Perkasa - 99,9%

(Distributor Semen)

PT Multi Bangun Galaxy -

99,9% (Pengelolaan Lahan

Terminal)

PT Pama Indo Mining 40%

(Jasa Penambangan di Tarjun)

PT Bahana Indonor - 99,9%

(Memiliki 1 kapal dan 1 terminal

terapung)

PT Cibinong Center Industrial

Estate - 50% (Kawasan

Industri Citeureup)

PT Mineral Industry Sukabumi -

99,9% (Tambang Trass)

PT Lintas Bahana Abadi – 49%

(Memiliki 1 terminal terapung)

Agregat

PT Mandiri Sejahtera

Sentra - 99,9%

(Bisnis Agregat)

PT Tarabatuh

Manunggal - 99,9%

(Bisnis Agregat)

LOKASI PABRIK DAN TERMINAL

Kompleks Pabrik

Citeureup

Jumlah pabrik: 9

Kapasitas produksi:

13,8 juta ton

semen/tahun

Terminal Tj. Priok

Kompleks Pabrik

Palimanan

Jumlah pabrik: 2

Kapasitas produksi: 4,1

juta ton semen/tahun

Terminal Surabaya

Terminal Lombok

Kompleks Pabrik

Tarjun

Jumlah pabrik: 1

Kapasitas produksi:

2,6 juta ton semen/tahun

Pabrik Citeureup merupakan salah satu kompleks pabrik semen terintegrasi terbesar di dunia.

Teknologi mutakhir dan sebagian merupakan kiln yang paling efisien pada saat ini.

Total kapasitas saat ini sebesar 20,5 juta ton.

Distribusi semen menggunakan kereta api untuk beberapa lokasi.

Terminal Banyuwangi

Terminal Samarinda

Terminal

Denpasar

AGENDA

Sekilas Indocement

Current Domestic Market Condition



Tinjauan 2015

Q & A




9

10

PERTUMBUHAN PASAR SEMEN INDONESIA

40.827.5 31.5 31.9 34.2 38.1 38.430.2 60.659.958.055.048.0

+1.8% +1.5% +0.9%

+5.5%+3.3%

+1.1%+4.2%

+11.4%

+17.7%

+6.2%+9.7%+7.0%

+14.5%47.144.9 45.5

72.7

47.1

53.0

48.046.246.1

79.8

64.2

59.3

54.3

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015*

Domestic Consumption Consumption Growth Domestic Capacity

Banyaknya proyek infrastruktur (MRT,

jalan, rel kereta, pelabuhan, bandara) &

banyak lagi yang akan datang - MP3EI

Kelas menengah yang berkembang

dengan pendapatan yang bertumbuh

Urbanisasi

Dampak pada Permintaan

Source: ASI Published data

Dampak pada Penawaran

Banyaknya tambahan kapasitas baru di

tahun ini dan tahun depan

Melebarnya selisih antara penawaran dan permintaan yang disebabkan oleh lebih

tingginya pertumbuhan tambahan kapasitas vs. pertumbuhan penawaran

IKHTISAR PENJUALAN – September 2015 Perbandingan volume penjualan Indocement

12.213.2

18.518.017.9

12.811.812.3

10.710.09.6

15.4

0.10.1

2.53.2 3.8

2.3 1.6 1.0 0.6 0.220.1 0.14

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Sep-

14

Sep-

15

Domestik Ekspor

29.7%30.6% 30.9%

31.7%30.2% 30.9% 31.5% 32.0%

30.4% 30.4% 30.2%

27.8%

Pangsa Pasar

YTD September 2015, volume penjualan domestik Indocement turun 7,5% YoY.

Volume penjualan ekspor tumbuh 22% menjadi 147,4 k ton (tahun sebelumnya: 120,8 k ton).

11

Pertumbuhan Konsumsi Domestik & Pangsa Pasar per Daerah

- YTD September 2015

12

Regions Year-to-Date (in Tons) 2015-09 2014-09

2015 2014 Inc./Dec. INTP SMGR SMCB INTP SMGR SMCB

Jakarta 4,130,718 4,193,905 -63,187 -1.5% 40.1% 18.8% 24.6% 40.1% 25.0% 27.6%

Banten 2,410,872 2,296,412 114,460 5.0% 45.2% 28.9% 15.6% 43.4% 37.8% 18.8%

West Java 6,390,828 6,429,564 -38,736 -0.6% 52.0% 23.4% 16.1% 58.1% 24.2% 17.7%

Central Java 5,086,888 4,930,185 156,703 3.2% 37.3% 40.6% 17.8% 40.6% 41.2% 18.2%

Yogyakarta 682,061 728,852 -46,791 -6.4% 21.0% 37.1% 40.4% 23.9% 41.7% 34.4%

East Jawa 5,740,692 5,735,937 4,754 0.1% 13.1% 70.0% 11.3% 13.1% 71.7% 9.8%

Java 24,442,059 24,314,856 127,204 0.5% 36.2% 38.1% 17.4% 38.4% 40.8% 18.2%

Sumatera 8,990,481 8,945,966 44,515 0.5% 10.6% 42.9% 14.5% 14.2% 43.2% 14.8%

Kalimantan 2,937,310 3,191,303 -253,994 -8.0% 27.6% 51.2% 9.7% 29.5% 50.8% 10.9%

Sulawesi 3,304,283 3,204,622 99,662 3.1% 11.6% 62.2% 1.2% 13.4% 63.2% 0.8%

Nusa Tenggara 2,499,150 2,447,998 51,153 2.1% 31.4% 38.4% 5.8% 32.9% 40.3% 5.2%

East Indonesia 951,420 888,617 62,803 7.1% 18.8% 56.0% 1.0% 20.4% 57.2% 0.7%

Outside Java 18,682,645 18,678,506 4,139 0.0% 16.7% 47.7% 9.5% 19.4% 48.2% 9.8%

Indonesia 43,124,704 42,993,361 131,342 0.3% 27.8% 42.2% 14.0% 30.2% 44.0% 14.6%

VOLUME PENJUALAN

Volume Penjualan Domestik

Ribu ton Volume Penjualan Ekspor

Ribu ton

13

4,2

19

4,5

14

4,1

87

5,0

54

4,2

96

4,6

76

4,2

26

5,3

01

3,947 4,300

3,965

-

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

Q1 Q2 Q3 Q4

2013 2014 2015

10

67

10

6

34

17

26

78

35

21

52

74

-

20

40

60

80

100

120

Q1 Q2 Q3 Q4

2013 2014 2015

Penurunan volume penjualan domestik setiap triwulan dibandingkan dengan tahun lalu

AGENDA

Sekilas Indocement


Financial Update 2010


Tinjauan 2015

Q & A




14

LAPORAN RUGI LABA KONSOLIDASI

Q3 2015 Q3 2014 Change

Total Volume Penjualan

(ribu ton)

Dalam Rp Bio

Pendapatan Neto 12,886.2 14,166.9 -9%

Beban Pokok Pendapatan -7,134.1 -7,804.6 -9%

Laba Bruto 5,752.1 6,362.3

% dari Pendapatan Neto 44.6% 44.9%

Beban Usaha -2,105.8 -2,287.1 -8%

Pendapatan Operasi Lain 45.2 75.7 -40%

Laba Usaha 3,691.5 4,150.9


EBITDA 4,384.5 4,798.3


Pendapatan Keuangan 437.4 613.2 -29%

Bagian Atas Laba Neto Entitas

Asosiasi - Neto 19.1 17.2 11%

Laba Periode Berjalan 3,218.4 3,731.7 -14%

Total Laba Rugi

Komprehensif Periode

Berjalan

3,174.1 3,638.0 -13%

12,360

-11%

-9%

13,318 -7%

-9.6%

15

BEBAN PABRIKASI

27%

17%

26%

10%

20%

Bahan Bakar

Listrik

Bahan Baku

Tenaga Kerja

BebanPabrikasi

Ketergantungan terhadap faktor

makroekonomi:

1. Pergerakan nilai tukar Rupiah vs. USD Sekitar 50-60% dari biaya berhubungan

dengan mata uang asing: Bahan Bakar,

Bahan Baku dan Beban Pabrikasi

2. Harga Batubara Harga referensi batubara Indonesia

(HBA) turun 9% sejak awal 2015

3. Listrik Kebijakan biaya listrik (Kebijakan PLN)

4. Tingkat Inflasi Biaya tenaga kerja dan bahan baku

mengikuti tren tingkat inflasi

Beban Pabrikasi di Indocement

Melemahnya Rupiah dan kenaikan listrik telah menekan margin namun kondisi

makroekonomi yang stabil dan tren harga batubara yang menurun, menguatkan margin

pada saat ini.

16

PERBAIKAN EFISIENSI OPERASIONAL DI TAHUN 2015

1. Mengoperasikan Kiln yang paling EFISIEN :

• Kiln 1 & 2 (lini pabrik tertua dan tidak efisien)

tidak beroperasi dalam 7-8 bulan sewaktu

permintaan menurun

• VRM sudah beroperasi penuh di tahun 2015

2. Mengutamakan supply ke pasar yang terdekat

dengan pabrik dan terminal semen:

• Untuk menghemat biaya logistik, supply semen

ke lokasi yang terdekat dengan lokasi pabrik

dan terminal (Jawa, Sumatera Selatan,

Kalimantan dan Lombok)

• Menambah jumlah pasokan semen Curah di

Jawa

Inisiatif –inisiatif tersebut mendorong perbaikan margin

17

AGENDA

Sekilas Indocement



Investment Plan Strategy

Tinjauan 2015



Q & A


18

1 brownfield project dengan kapasitas 4,4 juta ton dengan total nilai investasi Rp5,5

– 6,5 triliun

1 unit Aero Derivative Gas Turbine (ADGT) untuk menyuplai 62 MW electricity

ditambah pasokan dari Steam Turbine yang mengolah exhaust energy sebesar 11

MW ke kompleks Pabrik Citeureup dengan biaya listrik yang lebih kompetitif

(direncanakan selesai di Q3/2016)

2 proyek greenfield dengan kapasitas 2,5 juta ton, satu di Jawa Tengah dan satu di

luar Jawa

16.6 30-33 17.1 18.6 20.6 25

2005 2007 2010 2014 2016 2020/2025

Million Tons

+ 0.6 mt + 1.5 mt

+ 1.9 mt + 4.4 mt

+ 5-8 mt

EKSPANSI KAPASITAS & GAS TURBINE POWER SUPPLY

UNTUK BERPARTISIPASI DALAM PERTUMBUHAN INDUSTRI

Secara strategis berada di posisi yang baik untuk memanfaatkan

permintaan lebih lanjut

19

EKSPANSI BISNIS BETON SIAP-PAKAI

• Memperkuat bisnis Beton Siap-Pakai khususnya

untuk high-grade quality dalam menunjang

pembangunan infrastruktur di Indonesia

• Fokus saat ini adalah proyek infrastruktur dan

domino efek-nya pada pembangunan perumahan,

kawasan Industri dan gedung bertingkat.

• Per September 2015, volume penjualan turun

15,6% YoY karena terlambatnya aktifitas konstruksi

infrastruktur di Indonesia dan melemahnya

pertumbuhan ekonomi secara umum

• Pionirbeton, anak perusahaan yang menjadi salah

satu pemimpin pasar dalam bisnis RMC.

800630683

930 9561,221

2,429

4,430

3,947

2,860

2,414

3,517

100

400700

1,0001,300

1,6001,900

2,2002,500

2,800

3,1003,400

3,7004,000

4,3004,600

4,900

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

Sep

-14

Sep

-15

000m3

20

AGENDA

Sekilas Indocement


Laporan Keuangan Triwulan kw-3 2015


Outlook 2011

Q & A

Tinjauan 2015



21

TINJAUAN AKHIR TAHUN 2015

Kondisi Pasar

• Pasar nasional semen 2015 diperkirakan akan tumbuh flat jika tren

peningkatan permintaan semen di bulan Oktober saat ini terus berlanjut

sampai dengan akhir tahun.

• Diharapkan terjadi pertumbuhan dan volume pasar yang kuat di triwulan ke-4.

• Indikasi yang jelas di bulan Oktober akan tren pertumbuhan pembiayaan

infrastruktur dengan meningkatnya kebutuhan akan semen curah.

• Perubahan kondisi pasar dengan masuknya pemain semen baru.

• Kemungkinan terjadinya penekanan biaya lebih lanjut dari devaluasi Rupiah.

Tinjauan Indocement

Terus fokus pada stabilisasi margin dengan melakukan penghematan biaya di

seluruh lini usaha.

Melanjutkan penyelesaian P14 (selesai awal 2016) – proyek dengan teknologi

terefisien dan terkini dengan tingkat penghematan potensial.

Pengurangan belanja Capex di bagian bisnis non-inti.

22

AGENDA

Sekilas Indocement




Outlook 2011

Q & A

Tinjauan 2015



23

EVOLUSI TOTAL FTE

Bisnis Semen bertambah 18 orang (0,3%), sementara RMC & Agregat berkurang

299 orang (11,9%), sehubungan dengan penutupan batching plant disebabkan

telah selesainya proyek

4.8

94

4.9

71

4.8

76

2.5

04

2.5

39

2.2

05

7398 7510 7081

0

1.000

2.000

3.000

4.000

5.000

6.000

7.000

8.000

9.000

Jan Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct Nov Dec Jan Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep

2014 2015

CEMENT RMC,AGG&DAP TOTAL

25

PERTANIAN TERINTEGRASI DI QUARRY D

Gerakan Tani Mandiri:

Menyediakan fasilitas lahan dan bibit di area bekas tambang serta pendidikan

bertani bagi masyarakat sekitar mantan penambang fosfat. Memberikan

pelatihan pembuatan pupuk kompos.

PROGRAM KETAHANAN PANGAN

26

Pembuatan drainase untuk pengairan Kelompok Tani Tegal Odeng, Desa

Leuwikaret, Kabupaten Bogor.

27

Kampung Proklim Kel. Randakari Kec. Ciwandan-Cilegon

Bank Sampah Berkah Lestari & Kelompok Rumah

Pangan Lestari dikembangkan menjadi Kampung

Ramah Lingkungan, Kampung Proklim.

Sinergisitas program ini dengan pemangku

kepentingan luar, antara lain:

Forum Kota Sehat Pokja Randakari

LSM Oppel (Organisasi Pemuda Peduli

Lingkungan)

PENCAPAIAN

28

Indocement sebagai perusahaan yang berpartisipasi aktif dalam

pemberdayaan UMKM di Kabupaten Bogor.

PENCAPAIAN

29

6

Indocement sebagai perusahaan yang melaksanakan tanggung

jawab sosial dan lingkungan (CSR) bidang lingkungan hidup di

Kabupaten Bogor.

Program Community Development di Pati

30

Pelaksanaan program CSR di Pati sampai dengan pertengahan 2015

antara lain:

1. Pembentukan koperasi di Desa Tambakromo, Maitan dan Pakis.

Jumlah anggotanya sudah mencapai 470 orang.

2. Pelestarian Gua Karst di Desa Jimbaran, Kecamatan Kayen.

Program ini melibatkan komunitas lokal dalam pelaksanaannya.

3. Pelestarian dan Pengelolaan Sumber Mata Air di Desa Brati dan

Maitan.

Kegiatan Koperasi Pelestarian Gua Karst Pengelolaan Sumber Air

Penghargaan 2015

• 17 Februari - Indocement menerima penghargaan dari PWI Kabupaten Bogor atas

kontribusi perusahaan terhadap insan pers di Kabupaten Bogor.

• 4 Juni - Indocement mendapatkan penghargaan di “Indonesia Green Awards 2015”

untuk lima kategori yaitu:

- Pengembangan Energi Baru dan Terbarukan

- Pengembangan Pengolahan Sampah Terpadu

- Penyelamatan Sumber Daya Air

- Pengembangan Keanekaragaman Hayati

- Pelopor Pencegahan Polusi

• 10 Juni - Indocement menerima penghargaan “Corporate Image Award 2015” untuk

kategori Semen.

• 10 Juni - Indocement dianugerahi penghargaan Perusahaan Nasional Peduli oleh

Harian Pakuan Raya sebagai “Perusahaan Nasional Peduli”.

Penghargaan 2015

• 1 Juli - Semen Tiga Roda untuk kesembilan kalinya meraih penghargaan "Top Brand

Award" kategori Semen.

• 23 Juli - Indocement mendapatkan penghargaan pada “Gelar Pemberdayaan

Masyarakat Berbasis Budaya (GPMB) Awards 2015” untuk enam kategori:

− Penghargaan Platinum, SDGs Tujuan 4

− Penghargaan Gold, SDGs Tujuan 2



− Penghargaan Silver, SDGs Tujuan 4

− Terbaik 3, Kategori Perorangan

• 7 Agustus - Indocement mendapatkan penghargaan dari Pemprov. Jawa Barat

sebagai Perusahaan yang Berpartisipasi Aktif dalam Pemberdayaan UMKM di

Kabupaten Bogor 2015.

• 11 Agustus - Indocement mendapatkan penghargaan Basarnas Propinsi Jawa Barat

atas bantuan dan peran aktif dalam pencarian korban longsor galian C Gunung Kuda,

Kabupaten Cirebon.

Penghargaan 2015

• 20 Agustus - Indocement menerima penghargaan dari Kepolisian Republik

Indonesia berupa Plakat Emas dan Sertifikat Gold Reward atas pencapaian sertifikasi

Sistem Manajemen Pengamanan (SMP) Pabrik Citeureup dan Pabrik Palimanan.

• 25 Agustus – Memperoleh penghargaan dalam ‘Warta Ekonomi Top 10 Social

Business Innovation Companies Awards 2015”.

• 30 September – Indocement memperoleh penghargaan ‘Indonesia Best Brand

Platinum Awards 2015 dari Majalah Swa dan MARS.

• 8 Oktober - Indocement memperoleh penghargaan dalam kompetisi International

Convention Quality Control Circle (ICQCC) berupa:

- Gold Medal - Ricko Achmadi Putra dan Surya Adinata

- Best Performance - Ricko Achmadi Putra

• 8 Oktober - Indocement Wildlife Education Center (IWEC) mendapatkan

penghargaan Biodiversitas Indonesia dari Center of Study and Biodiversity

Conservation of Indonesia (Biodiversity Indonesia).

Terima kasih

investor summit release...beton siap-pakai/agregat: 2.539 karyawan). produk semen dengan merek...

Documents