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Made in Romania
Guia do investidor estrangeiro 2016
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Índice
1. Clima de investimento
1.1. Porque investir na Roménia
1.2. Facilidade de fazer negócios
1.3 A evolução do stock IED
1.4. IED por país de origem e por sector
1.5. Regiões atraentes conforme ao IED
1.6. O stock IED por sectores de actividade
1.7. Histórias de sucesso
2. Economia
2.1. Panorama macroeconómica
2.2. A evolução do ciclo dos negócios
2.3. Finanças públicas
2.4. Força de trabalho
2.5. Educação
2.6. Energia e recursos
2.7. Infraestrutura
2.8. Desenvolvimento regional
2.9. Factos e números essenciais por região
3. Ecossistema de negócios
3.1. Maneiras de fazer negócios
3.2. Estruturas legais
3.3. Iniciar uma empresa
3.4. A criação de uma filial
3.5. Uma filial vs uma subsidiária
3.6. Regulamentação do direito de concorrência
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4. Disponibilidade de financiamento
4.1. Produtos bancários locais
4.2. Financiamento através de fondus da UE
4.3. Financiamento através do Ministério da Economia
4.4. Regimes de auxílios estatais
4.5. Plano de investimentos para a Europa
5. Direito do trabalho
5.1. Regulamento do código do trabalho
5.2. Tipos de contractos
5.3. A estrutura dos custos do trabalho
6. Politica fiscal
6.1.Visão geral da política fiscal
6.2. Os impostos directos
6.3. Imposto sobre o rendimento das sociedades
6.4. Imposto pessoal sobre o rendimento
6.5. Impostos indirectos – IVA
6.6. Os incentivos fiscais
7. Viver na Roménia
7.1. Custo de vida
7.2. Comunidade de expatriados
7.3. Viver na Roménia
7.4. Escolas internacionais
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Caro leitor,
Dá-me grande prazer recebê-lo na Roménia. Alguns de vocês já
estiveram aqui presentes, activos e prósperos durante tantos anos, que
fazem parte integrante do meu país e da sua história de sucesso. Outros
podem estar ainda não familiarizados com a proposta de valor da
Roménia. O nosso objetivo é criar um guia que ambos os veteranos e os
novatos encontrarão informações que vão convencê-los da nossa
dedicação para o curso de permanente transformação económica da
Roménia.
Nos últimos 16 anos, o PIB USD da Roménia quintuplicou, e o seu rendimento
cresceu significativamente em termos de sofisticação e qualidade. Esta história de sucesso foi
escrita pelo força de trabalho romena altamente qualificada. As mulheres e os homens que
contribuíram para o projeto do Mars Rover, criaram uma das empresas líderes em segurança
cibernética em todo o mundo, fabricaram componentes críticos para uma marca líder de
aeronave a ser encontrados em cada jato recém-produzido, construiram pneus para carros de
Fórmula 1, conceberam tecnologias para EVs e veículos autônomos, construiram impressoras
de alta tecnologia 3D, fizeram uso da sua criatividade para ganhar os festivais de cinema ou
para desenvolver soluções inovadora para software etc.
Este guia vai ajudar a entender as vantagens competitivas da Roménia e como é
melhor potencia-las. Sabemos que cada história de investidor é diferente e estamos
comprometidos a fornecer totalmente o nosso apoio no sentido de tornar a sua viagem um
sucesso.
Cada ano, a Roménia acrescenta outro USD 8 bilhões para a sua economia. Visite-nos
para entender como. Venha fazer parte da nossa história de sucesso.
Atenciosamente,
Manuel Costescu
Director da Invest Roménia
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Zoom sobre a Roménia
De acordo com o relatório Doing Business do
Banco Mundial 2015-2016, a Roménia é
classificada no 37 lugar em todo o mundo
quando no índice que trate da facilidade de
agregação de fazer negócios, subindo 13
posições desde 2014. O ranking sobre
pagamentos de impostos é de fato o segundo
melhor entre os países de pares regionais, tais
como Polónia (# 25), Hungria (# 42), Bulgária (# 38) e Ucrânia (# 83).
A fim de apoiar os empresários, o governo romeno
também simplificou o processo de iniciar um negócio,
reduzindo o tempo necessário de 29 dias em 2004 para
um pouco mais de uma semana em 2016. Além disso,
o governo está empenhado em ajudar os empresários
emergentes através de mais e mais incentivos.
A
política pró-crescimento tem outras implicações
para o ambiente de negócios romeno, com o
necessário mínimo capital mostrando uma
diminuição de 2,3 pontos percentuais desde
2004, atingindo um valor histórico mínimo de
0,6% da renda per capita.
O número de pagamentos por ano necessários para
cumprir as obrigações fiscais caiu dramaticamente
de 113 em 2012 (máximo histórico) para apenas 14
em 2016. Juntamente com uma pressão fiscal que é
um dos mais amigável na UE (CIT: 16% , o imposto
sobre dividendos: 5%, sem IVA: 20%), um sistema
fiscal mais acessível é o próximo passo para o
crescimento.
Fonte: World Bank, Doing Business Report 2015-2016
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A história de um investidor estrangeiro
O stock IED romeno aumentou constantemente durante os últimos 16 anos,
especialmente depois de 2000, quando cresceu por um fator de 6, a partir de EUR 9,7 bilhões
para EUR 63 mil milhões no final de 2015.
Por sectores de actividade, a maior proporção de IED foi direcionado no sentido de
fabricação, energia, utilities, serviços financeiros, construção, imobiliário e comércio.
Novos setores também estão a emergir, com o IT & C elevando-se acima da marca de
EUR 2,5 bilhões em 2014.
Um outro setor importante da economia romena é o do automóvel. O stock do sector
IED aumentou para EUR 3,24 bilhões em 2014, acima dos EUR 1,3 bilhões em 2004. Ford e
Dacia tenham construído e atualizado continuamente as suas instalações de produção,
incrementando um ecossistema de fornecedores de mais de 600 empresas.
Por país de origem, a maior parte do stock de IDE vem da Holanda, com EUR 14,2
bilhões em 2014 (23% do IED total). O segundo lugar é ocupado pela Áustria, com um stock
total de investimento de EUR 9,7 bilhões (ou 16,1% do IED total), seguido pela Alemanha
(EUR 7,4 bilhões), Chipre (EUR 4.270 milhões) e França (EUR 4,1 bilhões).
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No final de 2014, a região mais atraente para o
IDE foi Bucareste-Ilfov - mais de mil EUR 36, 5
bilhões, com uma quota de 59,2% do total de IDE,
seguida pela Região Centro - com EUR 5,83
bilhões (9,7 % do total de IDE) e da Região Oeste
com EUR 4,64 bilhões (7,7% do total de IDE). Há
uma forte relação entre o IDE e o número de
empregados dentro de cada região, especialmente
nas regiões Bucareste-Ilfov ou centro, onde o investimento estrangeiro tem uma importante
contribuição.
O valor acrescentando as indústrias estão concentradas nas regiões mais atractivas para o
IED, ou seja, que incluem grupos IT & C, incluindo BPO / SSC, a maioria deles sendo
localizadas em Bucareste-Ilfov (Oracle, HP, Microsoft, IBM), a região Norte-Oeste e região
Oeste (Dell, Alcatel Lucent, Autoliv, Continental), onde os investidores estrangeiros estão
focados na força de trabalho bem preparada. Além disso, os sectores como dos automovéis e
aeroespaciais estão localizadas na região do Centro e do Norte-Oeste, onde há uma alta
disponibilidade para exportar para os países ocidentais. Por outro lado, na região Nordeste a
força de trabalho é mais intensa, com um maior volume de IED em setores como produção
têxtil ou do agronegócio.
Fonte: National Bank of Romania, 2015
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Histórias de sucesso
Renault Group - Com quase 2,3 mil milhões de euros investidos até o
final de 2014 e 17 000 funcionários nas instalações romenos, o Grupo
Renault, um dos grupos mais importantes em todo o mundo, é a maior
empresa e exportador do país. A empresa conta com o maior volume de
negócios no país, com suas principais operações a ser realizada em:
planta Dacia em Mioveni, Moldes Dacia (Pitesti), Renault Design
Europa Central (centro de design) e Renault Credit International e Renault Technologia
Roumanie (abrangendo o centro Titu Técnico).
“O objetivo é fazer com que Mioveni chegar no top 5 maiores e mais importantes
plataformas industriais do Grupo Renault no mundo até 2020.” - Nicolas Maure, Presidente
e CEO da Automobile Dacia SA.”
Cotinental é o maior fabricante de componentes para o mercado local
automotivo, com um volume de negócios anual de mais de 2 bilhões e
mais de 16 500 trabalhadores. A atividade relatada na Roménia atingiu
5,9% do volume de negócios global do grupo (39,2 mil milhões de
euros). Com 16 500 colaboradores em 2015, as actividades na
Roménia corresponderam a quase 8% do grupo alemão.
AEROTEC Premium - é o maior produtor europeu de aeroestruturas civis e militares, bem
como o fornecedor líder de aeronaves na Europa, fabricantes para toda a família Airbus
usando alumínio, titânio e fibra de carbono com-posites (CFC). Em 2010, a empresa alemã, o
Premium AEROTEC tem expandido a sua capacidade de produção através da construção da
fábrica em Brasov.
“As principais razões para a escolha Brasov foram a sua história
aeronáutica e os funcionários bem qualificados disponíveis na área,
a forte presença da comunidade alemã e a localização estratégica
logística. Desde o começo o Premium AEROTEC foi continuamente
envolvido no apoio e desenvolvimento de uma tradição que dura de
muito tempo, tornando-se o coração da indústria aeronáutica da
Roménia.” - Jochen von Wurmb, CEO Premium AEROTEC
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Procter & Gamble - é um dos principais produtores de bens de
consumo (FMCG) no mundo inteiro. A empresa com sede nos EUA
está presente na Roménia desde o início de 1992. A empresa está
presente no mercado nacional através de três entidades que cobrem
uma vasta gama de actividades, desde a produção até marketing e distribuição: Procter &
Gamble de Marketing Roménia (a coordonar as atividades de marketing para Roménia e
outros 7 países da região), distribuição Procter & Gamble SRL (a coordonar a distribuição
dentro da Roménia) e Detergenti SA.
Daimler AG - é um dos maiores fabricantes de veículos automóveis
prémio no mundo. Com mais de 1 800 funcionários em suas filiais
romenas, Star Assembly e Star Transmission Daimler foram das
primeiras empresas romenas para apoiar um modelo dual de sistema de ensino, seguindo ao
estado alemão de Ba-den-Wuerttemberg.
“Na Roménia, temos uma experiência positiva devido à fábrica de caixa de velocidades, que
é muito boa.” - Dieter Zetsche, presidente da Daimler AG Conselho de Administração
Microsoft - é o maior produtor de software do mundo e está presente
no mercado nacional desde 1992, com dois centros: um em Bucareste
e um centro de desenvolvimento de apoio em Timisoara. Atualmente,
a empresa com sede nos EUA tem 760 funcionários e planeja expandir
para mais de 1 000 nos próximos dois anos. Os jovens e a educação estão entre as prioridades
da Microsoft na Roménia.
Huawei - é uma empresa líder no fornecimento de soluções globais no
domínio das TIC e começou a sua história na Roménia em 2003. Três
anos mais tarde, a empresa oficialmente entrou no mercado europeu. A
empresa criou mais de 2.500 postos de trabalho temporarios e tem mais
de 1 200 funcionários na Roménia, 75% deles sendo empregados locais.
Huang Weiting, gerente regional da Huawei Technologies SRL.
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Panorama macroeconómica
O crescimento económico para 2015 foi de 3,8%, com um aumento de 0,8 pontos percentuais
em relação a 2014. O principal fator por trás do crescimento é o consumo privado (6,1%),
seguido pelo investimento (5,3%). O consumo privado foi impulsionado pela taxa de IVA
que foi diminuida na área dos produtos alimentares em Junho de 2015, e também pelo
aumento dos salários reais.
Fonte: European Commission, Spring Forecasts, 2016
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A evolução do ciclo dos negócios
O captador de crescimento recente da economia romena é baseado no consumo privado e in-
vestimento. Outros fatores que impulsionaram este crescimento incluem o aumento dos
salários reais, as taxas de juro baixas, baixos preços de combustível e a redução do IVA para
produtos alimentares.
No entanto, estamos nos aproximando de um ponto de viragem com o hiato do produto
projetado para fechar e tornar-se positivo em 2015, mantendo-se abaixo de 1% em 2017, sem
motivos de preocupação sobre superaquecimento e sobreendividamento.
O mercado de trabalho é estável e há previsões que vai melhorar. O desemprego permaneceu
estável em 6,7% em 2015, mas espera-se diminuir abaixo de 6,5% em 2016 e 2017. A baixa
taxa de desemprego é para ser vista em um contexto mais amplo e como medida de dois
efeitos principais:
(I) uma grande parcela da população ocupada trabalha na agricultura, em níveis de
subsistência (não-funcionários)
(Ii) a dinâmica do mercado de trabalho romeno é influenciado pelo contínuo declínio da
população de idade activa, principalmente devido ao envelhecimento e à migração.
No entanto, o emprego deverá aumentar tanto em 2016 e 2017, juntamente com o
crescimento económico sustentado baseado principalmente na expansão da demanda interna.
Fonte: European Commission, Spring Forecasts, 2016
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Finanças públicas
O equilíbrio fiscal e a dívida pública
De acordo com as instituições financeiras
internacionais (FMI, BM, BERD, etc.), as
finanças públicas da Roménia mantiveram-se
estáveis em 2015, mas para 2016 são esperados
a deteriorar-se desde que a taxa normal do IVA
foi reduzido de 24% para 20% a partir de 01 de
janeiro de 2016 , enquanto que alguns gastos
públicos serão aumentados.
Desde o auge da crise, os desequilíbrios fiscais
têm gradualmente moderado. Em 2009, o défice orçamental atingiu 9% do PIB, enquanto a economia
mergulhou em recessão. Com o apoio das medidas implementadas pelo Governo romeno, o défice
orçamental foi reduzido ao meio, graças a uma combinação de aumento de redução de despesas e
receitas.
No final de 2015, o défice das administrações públicas foi de 1,2% do PIB (em termos ESA), e as
receitas aumentaram com 1% do PIB em comparação com 2014, enquanto as despesas foram de 0,8%
do PIB mais elevado do que em 2014. Em 2015, o forte crescimento económico e o melhor
cumprimento das obrigações fiscais contribuiram para as receitas elevadas. Ao mesmo tempo, a
dívida pública deverá ser de cerca de 40% do PIB em 2016-2018.
A taxa de inflação
Na Roménia e em muitos países da UE, a taxa de
inflação tornou-se negativa nos últimos anos. Os
preços ao consumidor estavam em uma trajetória
de queda como uma consequência de colheitas
abundantes (em 2013 e 2014), a queda dos preços
do petróleo e de medidas fiscais (reduções na taxa
do IVA para produtos alimentares começando
com junho de 2015 e taxa normal do IVA
começando com janeiro de 2016). Em 2015, a
inflação se tornou negativo em -0,7%.
Em médio prazo, o Banco Nacional da meta de inflação da Roménia é de 2,5% (+/- 1 p.p. banda de
variação). De acordo com a NBR, a taxa de inflação CPI é projetada para ficar negativa até o final do
primeiro semestre de 2016. Espera-se para voltar a entrar na banda de variação no início de 2017.
Fonte: National Bank of Romania
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Força de trabalho
Nos últimos cinco anos, de acordo com o
Eurostat, tanto a população activa e as ações
de emprego na população total (15 - 64
anos) dobraram à retomada da demanda
interna e externa. O crescimento do emprego
concentrou-se principalmente nos setores de
alto valor agregado (TIC e atividades
profissionais, científicas e técnicas), bem na
indústria e na construção. No entanto, a percentagem de emprego na população total foi
abaixo da média da UE no final de 2015 (61,4% vs. 66,5%).
É importante notar que mais de 2,5 milhões de romenos foram estimados a viver no
estrangeiro, o que representa um potencial enorme de força de trabalho composta de
trabalhadores talentosos para as empresas romenas e estrangeiras no futuro.
Em termos de participação feminina na força
de trabalho, algumas atividades são
dominadas por mulheres na Roménia,
mesmo comparativamente com a média
EU28. Normalmente, as mulheres estão
predominantemente envolvidos em
educação, saúde e ciências humanas.
Mais importante, as mulheres romenas estão
fortemente envolvidas em setores tipicamente dominados por homens, como a ciência,
engenharia ou construções. Para esses campos, Roménia obtém os maiores valores entre
todos os estados EU28. Parcialmente, isso reflete a estratégia de educação do sistema
centralizado, planejada antes de 1990, que se baseou em grande medida sobre o sector
industrial, mas também a propensão das mulheres romenas no sentido de campos técnicos e
científicos.
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Educação
Os primeiros 3 centros universitarios de
topo
Bucuresti-33 universidades
Cluj-10 universidades
Iasi-10 universidades
Rank de idade
15-24 (Rank 45)
25-54 (Rank 36)
55-64 (Rank 29)
Fonte: World Economic Forum
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A qualidade do ensino na Roménia é reconhecido internacionalmente, estudantes locais
consistentemente entram na classificação no top 10 em competições internacionais das olimpíadas de
matemática e informática, melhor do que qualquer outro país na UE.
O foco em assuntos técnicos é significativo, o número de engenheiros per capita sendo maior do que
nos EUA, a Índia, a China ou a Rússia. Com 5 universidades politécnicas, 59 universidades
específicas de domínio e 174 faculdades particulares, os alunos mais bem sucedidos tendem a
escolher indústrias de alta tecnologia, tais como TI, enquanto o sistema de ensino local fornece mais
de 7.000 engenheiros de TI & C todos os anos.
Além disso, 99% dos estudantes romenos aprender duas ou mais línguas no ensino secundário.
97% dos estudantes do ensino médio romeno estão a estudar duas ou mais línguas estrangeiras, desde
o ensino secundário.
As línguas predominantes são Inglês, Francês, Alemão e Espanhol, mas existem iniciativas para o
ensino das línguas nórdicas, Japonese ou a família inteira da língua latina (espanhol, italiano, francês).
Fonte: ABSL, InvestRomania
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Os preços do gás e a disponibilidade
O preço e a fiabilidade do abastecimento de energia, da eletricidade, em particular, são elementos-
chave na estratégia de fornecimento de energia de um país. Os preços do gás são de particular
importância para a competitividade internacional, como o gás pode representar uma proporção
significativa dos custos totais de energia para as empresas industriais e prestadoras de serviços. Em
contraste com o preço de outros combustíveis fósseis, que geralmente são negociados em mercados
globais com preços relativamente uniformes, há uma ampla gama de preços nos Estados-Membros da
UE para o gás natural.
As tarifas de gás ou esquemas de preços podem variar de um fornecedor para outro. Eles podem
resultar de contratos negociados, especialmente para os grandes consumidores industriais. Na figura 8,
pode encontrar os preços finais (todos os impostos e taxas incluídas) para os consumidores industriais
de gás natural como uma média do segundo semestre de 2015. Os consumidores industriais incluem
as empresas com um consumo anual entre 10 000 e 100 000 Gj .
Para os consumidores industriais, a análise baseia-se em preços para o segmento de consumo
industrial de padrão médio, com um consumo anual de electricidade entre 500 e 2 000 MWh. Os
preços são apresentados como preços médios finais com todos os impostos e taxas incluídas durante o
segundo semestre de 2015. Atualmente, a Roménia tem as menores taxas de dependência energética-
juntamente com Estónia e Dinamarca (os únicos Estados-Membros com taxas de dependência abaixo
de 20%).
Na União Europeia, mais de 53% do consumo de energia dos Estados membros vem de países fora da
UE, especialmente da Rússia (combustíveis sólidos, petróleo bruto e gás natural), Noruega (petróleo
bruto e gás natural) e Columbia (por combustíveis sólidos). Fonte: Eurostat, June 2016
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Infraestrutura
A Roménia está a benificiar a partir de uma ampla gama de opções de transporte, do
transporte rodoviário até as vias navegáveis e os portos marítimos. Há um grande número de
opções de escolha quando se considera a movimentação de cargas de ponto a ponto.
Programas de infraestrutura europeia
Com o programa de infraestruturas RTE-T Roménia beneficiará de uma modernização e
alargamento do seu transporte rodoviário, ferroviário e capacidades navais.
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Há 2 grandes projectos que passam pela Roménia:~
1. O corredor Reno-Danúbio, com o Main e Danúbio como a sua espinha dorsal, liga as regiões
centrais ao redor de Estrasburgo e Frankfurt via sul da Alemanha para Viena, Bratislava, Budapeste,
ao longo da fronteira de sul da Roménia e, finalmente, o Mar Negro, com uma importante ramo de
Munique a Praga, Zilina, Kosice e da fronteira ucraniana.
2. O Orient / East-Med Corredor noroeste - sudeste do corredor que liga a Europa Central com o
Norte, Báltico, o mar Negro e Mediterrâneo. Ele roda a partir dos portos alemães de Bremen,
Hamburg e Rostock através da República Checa e da Eslováquia, com uma filial na Áustria, ainda
mais através da Hungria e pelo sul - oeste da Roménia (Arad, Timisoara, Craiova) para o porto
búlgaro de Burgas, com um link para a Turquia, para os portos gregos de Salónica e Piraeus e um
"Auto-estrada do Mar" link para Chipre. É composta por via ferroviária, rodoviária, aeroportos,
portos, terminais ferroviários e do rio Elbe de vias navegáveis interiores.
Transporte rodoviário
Atualmente, a infraestrutura rodoviária na Roménia tem cerca de 80000 km, dos quais 711,6 km são
feitas especificamente para motores.
Transporte ferroviário
A rede ferroviária da Romênia tem cerca de 20 000 km no total, dos quais 8000 km são de linhas
electrificadas, sendo a 7º maior rede na UE.
Transporte marítimo
Com 25 portos no Mar Negro, o Danúbio, e do Canal Danúbio-Mar Negro, Roménia pode facilmente
ser usado como uma ligação para uma movimentação eficiente de cargas de e para o coração da
Europa.
Transporte aéreo
Os 14 aeroportos da Roménia oferecer mais de 130 vôos diretos para 76 destinos em 31 países,
garantindo ao mesmo tempo uma forte ligação interna proporcionando fácil acesso a todas as regiões.
Parques industriais
Cerca de 70 parques industriais, com um espaço total disponível de mais de 2.900 hectares com
diferentes graus de disponibilidade por toda a Roménia, oferecem as empresas acesso aos serviços
públicos, alguns pacotes de benefícios específicos de acordo com seu foco e um grande potential para
sinergias. Além disso, nestas zonas especiais, os investidores estão isentos de terrenos, edifícios e os
impostos de planejamento urbano, bem como para mudar o propósito de terra.
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Desenvolvimento regional
População
19 870 647
Taxa de desemprego
6.6%
Funcionários
5 152 118
Empresas
507 440
Empresas por/1000 pessoas
25.5
Parques industriais
70
Ganhos médios brutos (EUR)
567
PIB/capita (EUR)
8 083
O rendimento da produção industrial (%GDP)
23.2 %
23.2%
20
Bucareste-Ilfov
População
2 284 200
Taxa de desemprego
4.6%
Funcionários
1 056 235
Empresas
126 554
Empresas por/1000 pessoas
55.4
Parques industriais
2
Ganhos médios brutos (EUR)
792
PIB/capita (EUR)
19 063
Intensidade de auxílio estatal
15% Bucharest / 35% Ilfov
21
Sudeste
População
2 492 352
Taxa de desemprego
9.2%
Funcionários
550 467
Empresas
57 888
Empresas por/1000 pessoas
23.2
Parques industriais
2
Ganhos médios brutos (EUR)
488
PIB/capita (EUR)
6 657
Intensidade de auxílio estatal
50%
22
Centro
População
2 350 147
Taxa de desemprego
6.2%
Funcionários
646 329
Empresas
59 124
Empresas por/1000 pessoas
25.2
Parques industriais
15
Ganhos médios brutos (EUR)
497
PIB/capita (EUR)
7 551
Intensidade de auxílio estatal
50%
23
Noroeste
População
2 585 543
Taxa de desemprego
4.9%
Funcionários
688 353
Empresas
72 444
Empresas por/1000 pessoas
28
Parques industriais
15
Ganhos médios brutos (EUR)
491
PIB/capita (EUR)
6 046
Intensidade de auxílio estatal
24
Nordeste
População
3 269 598
Taxa de desemprego
3.5%
Funcionários
689 024
Empresas
53 290
Empresas por/1000 pessoas
16.3
Parques industriais
4
Ganhos médios brutos (EUR)
475
PIB/capita (EUR)
4 938
Intensidade de auxílio estatal
50%
25
Sudoeste
População
2 015 766
Taxa de desemprego
11%
Funcionários
395 841
Empresas
36 516
Empresas por/1000 pessoas
18.1
Parques industriais
6
Ganhos médios brutos (EUR)
508
PIB/capita (EUR)
6 040
Intensidade de auxílio estatal
50%
26
Sul
População
3 061 286
Taxa de desemprego
9.8%
Funcionários
589 886
Empresas
54 764
Empresas por/1000 pessoas
17.9
Parques industriais
22
Ganhos médios brutos (EUR)
525
PIB/capita (EUR)
6 024
Intensidade de auxílio estatal
50%
27
Oeste
População
1 811 755
Taxa de desemprego
5.5%
Funcionários
544 985
Empresas
46 860
Empresas por/1000 pessoas
25.9
Parques industriais
4
Ganhos médios brutos (EUR)
531
PIB/capita (EUR)
8 757
Intensidade de auxílio estatal
35%
28
Maneiras de fazer negócios
Os seguintes principais alternativas estão disponíveis para os investidores estrangeiros, a fim
de investir na Roménia:
1. Criação de uma empresa romena com personalidade jurídica própria
A lei romena prevê uma variedade de veículos que podem ser usados por empresas
estrangeiras ou indivíduos para investir na Roménia. As formas mais comuns utilizados são: a
empresa de ações associadas (S.A. - sociedade anônima) e a sociedade de responsabilidade
limitada (S.R.L.).
2. Sucursal ou escritório de representação
Nenhuma das alternativas têm personalidade jurídica própria, o que significa que as suas
actividades e responsabilidades legais em todos os momentos estão directamente relacionadas
com a empresa-mãe do investidor estrangeiro.
3. Individual autorizado ("PFA")
Desempenho da atividade diretamente por um indivíduo - após o registo como PFA com o
cartório de Registro comercial romeno competente.
Cada uma destas formas de fazer negócios na Roménia oferece diferentes vantagens que
devem ser equilibradas contra os potenciais contratempos de um imposto e suporte do pont de
vista legal.
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Estruturas legais
Características Sociedades de responsabilidade limitada
(S.R.L.)
Empresa de ações associadas (S.
A.)
Estrutura
accionista
• Regra - mínimo de 2 acionistas, máximo
de 50 acionistas
• Exceção - 1 acionista, com a a
observância das seguintes limitações:
-Uma pessoa física / jurídica não pode ser
um único accionista em mais de uma
sociedade de responsabilidade limitada
-A sociedade de responsabilidade limitada
com um único sócio não pode ser um único
accionista em outra sociedade de
responsabilidade limitada
• Mínimo 2 acionistas são
necessários. No caso de a empresa
ter apenas um sócio para uma
duração superior a 9 meses,
qualquer pessoa interessada pode
requerer a dissolução da respectiva
empresa
• A lei não impõe um limite
máximo quanto ao número de
acionistas
Capital social e
acções
• Capital social mínimo - lei 200
• O valor mínimo de uma ação/quota - lei
10
• Os acionistas devem inteiramente pagar o
capital subscrito mediante o momento da
incorporação.
• Restrições - LLC não pode:
-ser formado por subscrição pública
-emitir obrigações
-emitir ações-quotas representados por
instrumentos financeiros negociáveis
Capital social mínimo - lei 90.000
(aproximadamente Euro 20.000)
• O valor mínimo de uma ação -
0,1 lei
• Pelo menos 30% do capital social
subscrito deve ser pago no
momento da incorporação.
• As sociedades anónimas podem
emitir:
-acções ao portador
-acções nominativas
-ações preferenciais (não pode
exceder ¼ do capital social)
-títulos (para aumentar os seus
fundos)
• As acções emitidas por uma
sociedade anónima podem ser
adquiridas por subscrição pública.
Neste caso, os acionistas devem
pagar em dinheiro 50% do capital
subcrito na data de constituição da
sociedade.
Transferência de
acções
• As acções podem ser transferidas entre os
detentores de acções sem qualquer
restrição.
• As acções poderão ser
transferidas livremente entre os
accionistas ou uma terceira parte.
30
• A transferência de ações para terceiros
está sujeita à aprovação dos acionistas
detentores de ¾ do capital social e também
de um mandato de oposição de 30 dias
concedido a qualquer pessoa interessada.
Os acionistas não podem derrogar essa
restrição através da inserção de uma
disposição em contrário no contrato de
sociedade ou por qualquer outro acordo.
• A transferência se torna efectiva no termo
do prazo de oposição de 30 dias.
• A transferência de ações deve ser
registrada no Registro de Comércio e no
registro do LLC de acionistas.
• Não há possibilidade de o LLC para
adquirir as suas próprias acções.
• As restrições podem ser
estabelecidas através dos artigos
de associação.
• A transferência das ações ocorre
durante a suas inscriçãoes no
registo acionistas, a menos que os
os artigos de associação disposição
em contrário.
• O registo da transmissão de
acções no Registro do Comércio
não é obrigatória.
• A sociedade anónima não pode
adquirir as suas próprias ações,
com exceção de alguns casos
limitados expressamente os que
estão previstos por lei. Por
exemplo, uma S.A. não pode
possuir as suas ações por um
período superior a 18 meses a
partir da publicação da decisão
GMS de aprovação da sua
aquisição, a menos quando o
objetivo da aquisição era para
distribuir tais ações aos
funcionários da empresa, caso em
que essa distribuição deve ocorrer
dentro 12 meses a partir da
aquisição. O valor nominal
agregado de acções próprias não
pode exceder 10% do capital
social subscrito. Quaisquer
dividendos ou direitos de voto
inerentes às acções próprias são
suspensas pelo período em que a
empresa detém tais ações.
Management/
Gestão
•As regras de gestão são mais flexíveis do
que para uma empresa S.A.; é mais difícil
de implementar o cargo de gerente, pois
não é regulada pela legislação aplicável.
•As sociedades de responsabilidade
limitada são geralmente executados pelo
accionista principal (o chamado caráter
intuitu personae) - o principal accionista é o
gerente - e são adequados para menores
tipos de empresas.
• As regras de gestão são mais
rígidas; a organização sob a forma
de sociedades por ações é mais
adequado para grandes empresas.
31
Iniciar uma empresa
1. Decidir sobre as características principais
O nome da empresa
O valor do capital social e o método de contribuição (por exemplo, em dinheiro ou em
espécie)
Os acionistas e a suas quotas de participação no capital social
O endereço da sede da empresa
Administração da empresa e os seus poderes
Os objetos da atividade da empresa.
2. Reservar o nome
A reserva do nome no registro comercial é válido 3 meses.
3. Preparar e assinar os projetos
Artigos da empresa de associação
As declarações de cada um dos accionistas sobre a sua própria responsabilidade e de
cada um dos administradores
Amostras de assinatura para os diretores - forma autenticada e apostilha
Decisão do órgão legal da pessoa jurídica acionista em relação à participação da
empresa.
4. Abertura de conta bancária
Transferência de cada acionista da quantidade contribuida para tal conta
Devem ser fornecidas provas da transferência de capital e a conta bancária
confirmando o crédito da conta de capital com a contribuição em dinheiro.
5. Acordo de sede
Execução de um acordo com base no qual a empresa em curso de incorporação é
concedida ao direito de utilizar o local representando a sede da empresa
A execução de tal acordo deve ser realizada antes da apresentação do processo de
inscrição para o registo comercial.
6. Obtenção de carta de valor
Obtenção de carta do banco de merecimento ou certificado de boa posição de cada
acionista - entidade jurídica.
32
7. Obtenção de licenças e aprovações
Quando aplicável, obtenção das licenças prévias e aprovações emitidos pelas
autoridades competentes.
8. Submissão da inscrição
O cadastro deve incluir os documentos mencionados acima, bem como os documentos
adicionais, dependendo das particularidades da situação como documentos
relacionados com os accionistas e os direitores (excetos de registro de comércio
apostilados, documentos de identidade), a sede (a evidência de direito do proprietário
sobre as instalações, outros documentos em função das características do local) etc.
9. Emissão de certificado de registo
Registro da empresa no registro de comércio e a emissão pelo registro de comércio
dos certificados de registração de 3 dias úteis a partir da apresentação de todos os
documentos no registro de comércio.
10. Registração da empresa e das acionistas
O registro fiscal da empresa e os acionistas devem ser realizadas em simultâneo com
o registo da sucursal no registro do comércio; um formulário padrão deve ser
concluído a este respeito.
OBSERVAÇÕES
* A registração do IVA da empresa é um processo complexo e separado, que deve ser
realizada com a ajuda de especialistas de IVA.
* As taxas de registro de comércio correspondentes ao processo de incorporação são aprox.
150 EUR. As taxas adicionais serão efectuadas especialmente em relação à autenticação de
vários documentos e traduções para romeno.
33
A criação de uma filial
1. Decidir sobre as características principais
O nome da filial (o nome da sucursal deve incluir o nome da empresa-mãe, a sua forma
jurídica e o nome do local onde a sua sede está localizada, o nome "sucursala" e o lugar onde
o ramo será registrado)
O endereço da sede da filial
Os representantes da filial e os seus poderes
O objeto de actividade da filial- a filial deve ter um objeto de actividade semelhante à
empresa-mãe.
2. Preparar e assinar os projetos
A decisão da empresa-mãe a aprovar a incorporação da sucursal e as principais características
da mesmo (incluindo a nomeação de um representante da filial)
As declarações do representante da filial em suas próprias amostras de responsabilidade e
assinatura – forma autorizada e apostilha.
3. Acordo de sede
A execução de tal acordo deve ser realizada antes da apresentação do processo de inscrição
para o registo comercial
* Se for caso disso, a obtenção das autorizações prévias e aprovações emitidos pelas
autoridades competentes (cópia autenticada).
4. Submissão da inscrição
O cadastro deve incluir os documentos mencionados acima, bem como os documentos
adicionais, dependendo das particularidades da situação, incluindo documentos relativos à
empresa-mãe e representantes da filial (excertos de registro de comércio apostilados,
demonstrações financeiras da empresa-mãe, documentos de identidade), a sede (evidência do
direito do proprietário sobre as instalações, outros documentos em função das características
do local) etc
Emissão do registro de 3 dias úteis a partir da apresentação de todos os documentos no
registro de comércio.
5. Registração da filial e os representantes
Deve ser realizada simultaneamente com o registo da sucursal no registro do comércio; um
formulário padrão deve ser concluída a este respeito.
OBSERVAÇÕES:
* As taxas de registro de comércio correspondentes ao processo de incorporação são de cerca de 15O
euros. As taxas adicionais serão efectuadas especialmente em relação à autenticação de vários
documentos e traduções para romeno.
34
Uma filial vs uma subsidiária
Uma filial é um desmembramento de uma empresa, que não tem personalidade jurídica
própria e é dependente da empresa-mãe de um ponto de vista económico e jurídico. As
principais diferenças entre uma empresa romena e uma filial são:
Filial Subsidiária
Lei Aplicável
•a legislação nacional da empresa
estrangeira que tenha estabelecido a
sucursal na Roménia
•as leis da Roménia serão aplicáveis
às formalidades de registo e a
exigibilidade perante a terceira parte
da filial
• Lei da Roménia
Registração
•deve ser inscrita no registro de
comércio, onde a sua sede será
estabelecida
•deve ser registrada no registo
comércial, onde a sua sede será
estabelecida
•a subsidiária terá que satisfazer
requisitos adicionais, dependendo
do tipo escolhido de empresa
Atividades
permitidas
• uma filial pode realizar apenas o
que a empresa-mãe pode realizar sob
a sua jurisdição
•uma subsidiária pode executar
qualquer atividade, desde que
todos os requisitos legais
aplicáveis romenos estão
observados em conformidade com
estes requisitos
Direitos e
obrigações
•todos os direitos/ativos e
obrigações/responsabilidades
pertencem à empresa-mãe
•todos os direitos/ativos e
obrigações/responsabilidades
pertencem à respectiva subsidiária
- responsabilidade limitada aos
activos da subsidiária.
35
Aspectos
contractuais
•qualquer relação contratual com
terceiros é realizada em nome da
empresa-mãe
•a subsidiária pode fazer contratos
em seu próprio nome
Contratação de
pessoal
•não há restrições à contratação de
pessoal local ou estrangeira por a
filial (exceto para as restrições
previstas pelas leis de imigração)
•não há restrições à contratação de
pessoal local ou estrangeira
(exceto para as restrições previstas
pelas leis de imigração)
Cancelamento
de registro
•é feito com base na decisão da
empresa-mãe, sem liquidação
•procedimento consumindo menos
tempo
•o processo de liquidação para o
tipo de sociedade em que está
organizado terá que ser seguido
•procedimento demorado
36
Regulamentação do direito de concorrência
O Conselho da Concorrência, como uma autoridade administrativa autónoma no
domínio da concorrência, é a principal responsável pela aplicação da legislação da
concorrência na Roménia. O Conselho da Concorrência tem também o poder de apreciar os
casos que lhe são apresentados e que são susceptíveis de entravar o comércio entre os
Estados-Membros em conformidade com o disposto artigo 101 e 102 do Tratado que institui
a Comunidade Europeia.
O quadro jurídico romeno em matéria de concorrência é regulamentada
principalmente pela Lei da Competição nº. 21/1996 (a "Lei da Concorrência") e Lei nº.
11/1991 sobre a competição injusta (o "Lei da Concorrência Desleal"). Além desses, existe
legislação secundaria significativa emitida pelo Conselho da Concorrência romeno. Além
disso, peças de legislação da UE são aplicados mutatis mutandis na Roménia.
O Artigo 5º, nº 1 da Lei da Concorrência (semelhante ao art. 101 do Tradado
establecido pela Comunidade Europeia) introduz a noção de práticas anticompetitivas e
proíbe quaisquer concordamentos entre empresas, decições de associações de empresas ou
qualquer práticas concertadas que tenham como objectivo ou efeito a restrição, prevenção ou
distorção da concorrência no mercado romeno ou uma parte dela, especialmente aqueles que
visam:
A fixação, directamente ou indirectamente, a compra ou preços de venda, ou quaisquer outras
condições de transacção
Limitar ou controlar a produção, a distribuição e o desenvolvimento técnico ou os
investimentos
Partilhar mercados ou de fontes de abastecimento
Aplicar, em relação aos parceiros comerciais, condições disiguais aos desempenhos
equivalentes, causando, assim, para alguns deles, uma desvantagem na posição competitiva
Condicionamento à conclusão de determinados contratos para a aceitação do parceiro de
cláusulas que estipulam performances suplementares que, nem pela sua natureza nem de
acordo com os usos comerciais, estão ligados ao alcance de tal contrato.
O direito da concorrência também estabelece certas situações em que as proibições acima não
se aplicam, como segue:
A. Casos onde as interdições acima não se aplica aos certos acordos anticoncorrenciais / práticas que
cumulativamente preenchem as seguintes condições:
37
• Contribuem para melhorar a produção ou a distribuição dos produtos ou para promover o progresso
técnico ou económico, permitindo aos consumidores uma parte equitativa do lucro daí resultante
• Impõem às empresas em causa apenas as restrições que sejam indispensáveis à consecução desses
objectivos
• Não permitem a essas empresas a possibilidade de concorrência em relação a uma parte substancial
dos produtos em causa.
B. Os casos em que as proibições acima não se aplicam as certas empresas em função da sua quota de
mercado insignificante ("de minimis" acordos):
• A quota de mercado acumulada de todas as partes envolvidas na prática anti-concorrencial e que são
concorrentes não exceda 10% em qualquer dos mercados relevantes afectados pela respectiva prática
• A participação de cada parte envolvida na prática anticoncorrencial mercado não exceda 15% em
qualquer dos mercados relevantes afectados pela respectiva prática, se as partes envolvidas não são
concorrentes.
Cada empresa tem o direito de auto-avaliar os acordos firmados, as decisões tomadas
pelas associações de empresas e as práticas concertadas em que está envolvida, a fim de
determinar se beneficia de isenção da aplicação das disposições do artigo 5 na Lei
Competição.
Artigo 6º da Lei da Concorrência (semelhante com o art. 102 do Tratado que institui a
Comunidade Europeia) proíbe a utilização abusiva de uma posição dominante detida por uma
ou mais empresas no mercado romeno ou uma parte substancial do mesmo. Os exemplos
específicos listados nos termos da lei incluem:
• Limitar a produção, a distribuição ou o desenvolvimento tecnológico em detrimento dos
consumidores
• Aplicar, no que diz respeito parceiros comerciais, condições desiguais no caso de desempenhos
equivalentes, causando, assim, para alguns deles, uma desvantagem competitiva
• Celebração de contratos sujeitos à aceitação, por parte dos parceiros, de cláusulas que estipulam
performances suplementares, que, nem por sua natureza, nem conforme os usos comerciais, estão
ligados ao objeto desses contratos.
A Lei da Concorrência contém uma presunção relativa de posição dominante no caso
de empresas que detêm uma quota de 40% ou acima do mercado. Esta presunção é refutável,
a empresa em causa ter que provar o contrário.
38
Regulamentação do direito de concorrência
De acordo com a Lei da Concorrência, uma concentração económica é alcançada quando:
• Duas ou mais, empresas anteriormente independentes (ou partes deles) misturam-se
• Uma ou mais pessoas que já detêm o controlo de pelo menos uma empresa, ou uma ou mais
empresas adquirem, diretamente ou indiretamente, o controle sobre uma ou várias outras empresas ou
sobre algumas partes das mesmas, quer através de participações de capital, aquisição de ativos, por
contrato ou por quaisquer outros meios.
Além disso, uma concentração económica pode ser estabelecida através da criação de uma
joint venture, que é uma entidade jurídica que desempenha, numa base duradoura, todas as funções de
uma entidade económica autónoma.
O elemento-chave para qualificar uma operação como concentração económica é determinar
se o comprador adquire o "controle" sobre a sociedade visada ou não. O controle é obtido quando se
deriva de direitos, contratos ou quaisquer outros meios que, separadamente ou em conjunto e tendo
em conta as circunstâncias de facto ou legais, conferem a possibilidade de exercer uma influência
decisiva sobre uma emrepsa, especialmente através de:
i) direitos de propriedade ou de uso em totalidade ou de uma parte dos activos de uma empresa
ii) direitos ou contratos que conferem uma influência decisiva sobre a constituição, deliberações ou
decisões dos órgãos da empresa de gestão.
Uma vez que se concluiu que a transacção se qualifica como concentração económica, deve
ser investigado se a mesmo deve ser notificada à autoridade da concorrência antes da sua
implementação ou não. A legislação aplicável prevê um volume de negócios limiar de idade, acima do
qual tais operações devem ser notificados, respectivamente:
O volume de negócios agregado das entidades em causa seja superior ao equivalente em RON
a 10 milhões de euros
Pelo menos duas empresas envolvidas na operação alcançou cada em parte, no território
romeno, um volume de negócios superior ao equivalente em RON a 4 milhões de euros.
A violação do disposto nos termos da legislação da concorrência, por exemplo, a realização
de práticas anticoncorrenciais, o abuso de posição dominante, a falta de notificação da concentração
económica antes da sua aplicação, constituem delitos menores e são sancionados com uma multa
variando entre 0,5% e até 10% do volume de negócios total realizado no exercício anterior à aplicação
de tais sanções.
Além das sanções aplicadas pelo Conselho da Concorrência, os indivíduos e/ou jurídicas que
incorreram um preconceito como resultado de uma prática anticoncorrencial proibido por lei têm o
direito de agir contra essas entidades empresariais em falta para que o prejuízo incorrido para ser
remediado.
39
A título de excepção, as entidades empresariais podem obter, através da implementação da
política de clemência, quer uma redução ou uma isenção das sanções aplicáveis pelo Conselho da
Concorrência. No âmbito da política de clemência, o Conselho da Concorrência concede imunidade
contra a multa ou pode aplicar uma redução da multa para as entidades empresariais que decidem a
cooperar para a identificação e luta contra acordos anticoncorrenciais graves.
O Conselho da Concorrência tem também o poder de investigar atos de concorrência desleal.
De acordo com a lei. 11/1991 sobre a concorrência desleal, os seguintes atos são considerados
concorrência desleal e são sancionados com multas:
A denegrir um concorrente ou os seus produtos / serviços, por meio de comunicação ou
distribuição de informações falsas sobre a atividade de um concorrente ou seus produtos, que
é capaz de lesar os interesses de este concorrente
Desvio da entidade corporativa por um empregado / representante atual ou anterior ou
qualquer outra pessoa usando certos segredos comerciais, para o qual a pessoa jurídica tenha
tomado medidas razoáveis, a fim de assegurar a sua protecção e cuja divulgação pode
prejudicar os interesses do referido entidade corporativa
Quaisquer outras práticas comerciais que violem os princípios de negociação justa e de boa
fé, e qualquer causa que pode causar perdas para qualquer participante do mercado.
O Conselho da Concorrência pode sancionar qualquer violação das referidas disposições com
multas até 50.000 lei (no caso de uma pessoa jurídica) ou até 5.000 lei (no caso de uma pessoa
singular), dependendo da infração.
O auxílio de estado é definido como uma vantagem em qualquer forma que seja conferido
numa base selectiva às empresas pelas autoridades públicas nacionais.
A legislação aplicável as medidas de auxílios estatais pelo Estado romeno é representado por:
• Tratado de Funcionamento da União Europeia e todos os regulamentos pertinentes adoptados pelo
Conselho Europeu e / ou a Commissão europeia
• As diretrizes, notificações e comunicações da Comissão Europeia e da jurisprudência do Tribunal de
Justiça Europeu.
Começando com a data de adesão, o Conselho da Concorrência já não tem a competência
para analisar, autorizar ou proibir, monitorar, ou ordenar a recuperação de qualquer auxílio estatal
anterior ou posteriormente concedido. Actualmente, a Comissão Europeia tem competência exclusiva
para tratar de assuntos de auxílios estatais em toda a União Europeia. O Conselho da Concorrência
atua como a autoridade de contacto nacional entre a Comissão Europeia e as autoridades romenas e as
instituições públicas.
As medidas de auxílio só pode ser implementado após aprovação pela Comissão. Além disso,
a Comissão tem o poder de recuperar os auxílios de Estado incompatíveis junto dos beneficiários.
40
Produtos bancários locais
As instituições de crédito enviaram sinais a respeito
de um ligeiro relaxamento dos padrões de
empréstimos relativos a empréstimos corporativos.
Além disso, a economia romena tem um grande
potencial inexplorado para empréstimos
sustentáveis.
Explorando este potencial pode adicionar um
crescimento significativo, como mais de 10 000
empresas que executam não são alavancadas e
poderia sustentar mais financiamento da dívida que
permita a duplicação do atual estoque de
empréstimos a sociedades não financeiras.
Na Roménia, existem várias soluções de
financiamento para as empresas start-up, a fim de
fornecer capital ou para sustentar os profissionais
de start-up.
O sistema bancário romeno inclui 40 instituições de
crédito. No final de 2014, a estrutura do sistema
bancário envolvia:
25 bancos com maioria de capital estrangeiro
9 sucursais de bancos estrangeiros
2 bancos estatais ou majoritárias
3 instituições com maioria de capital privado
nacional
1 instituição de crédito cooperativa
Financiamento através de fondus da UE
Programa Operacional de Capital Humano Programa Operacional Programa Operacional
Regional de Competividade
Empregos para os jovens
que financiam as
seguintes atividades:
Empregos para todos que
financiam as seguintes
atividades:
Programa Operacional
Regional financiando as
seguintes actividades:
Programa Operacional de
competitividade
financiando as seguintes
actividades:
• melhoria das
competências dos jovens
(16-24 anos)
• fornecendo de subsídios
para criar novos postos de
trabalho são as PME
existentes
• construção,
modernização, expansão
dos serviços de produção
/ fornecimento
• projectos de
investimento para
departamento das
empresas em I & D
• fornecimento de
medidas activas de
emprego, que consistem
no aconselhamento e
orientação, assistência
para encontrar um
emprego
• proporcionando uma
assessoria / extensão,
formação empresarial e
outras formas de apoio
• fornecer ativos
intangíveis ou tangíveis
• projectos de
investimento que criam
sinergias de I & D com o
Horizonte 2020
• habilidades básicas das
pessoas em causa
• os projectos inovadores,
que obterão um produto
inovador (tanto para
mercadorias como para
serviços)
41
Financiamento através do Ministério da Economia
O Ministério da Economia financia e gere um total de 9 iniciativas, com um orçamento total
em 2016 no valor de 34 milhões de euros através dos seguintes programas:
START – a apoiar o desenvolvimento de start-ups fundadas por empresários no ínicio
da carreira
Rural – a apoiar o desenvolvimento das PME nas áreas rurais´
COMMERCE – a reforçar a capacidade das empresas de marketing e a desenvolver a
actividade comercial
Microindustry – a apoiar o desenvolvimento dos setores industriais e de produção
SRL-D – a apoiar o desenvolvimento de start-ups fundadas por empresários no ínicio
da carreira
Women in Management – a melhorar o desempenho das empresas dirigidas por
mulheres
Business Incubators- a apoiar o desenvolvimento das incubadoras que facilitam o
crescimento de start-ups
Arts & Crafts – a reforçar a capacidade das empresas de marketing e a desenvolver a
atividade comercial
UNCTAD / EMPRETEC – a reforçar a capacidade das empresas de marketing e a
desenvolver a atividade comercial
TIMM – a reforçar a capacidade das empresas de marketing e a desenvolver a
atividade comercial.
42
Regime de auxílios estatais 2014/807
O regime de auxílios estatais 2014/807 tem
um orçamento de 600 EURm previsto para
os próximos 6 anos. Destina-se a apoiar
grandes investimentos CAPEX. Este ano, o
orçamento foi ampliado em 45% para EUR
145.
Custos elegíveis
Construção de novos edifícios
Custos de aluguer para os edifícios existentes
CAPEX destinado a instalações técnicas e
ferramentas
Aquisição de propriedade intelectual
Critérios de elegibilidade para investimentos
Valor mínimo: 10 milhões de euros
Para ser viável e determinar a eficiência o-
erational da empresa
Para provar o efeito estimulante dos auxílios
estatais
Para gerar contribuições para o
desenvolvimento regional
Para facilitar os investimentos adicionais no
região
Os critérios de elegibilidade para as
empresas
Rentabilidade líquida para as empresas
existentes:> 0%
Capital para novas empresas:> = RON 100.000
Regime de auxílios estatais 2014/807
O regime de auxílios estatais 2014/332 tem
um orçamento de 600 EURm previsto para
os próximos 6 anos. Destina-se a apoiar a
criação de novos postos de trabalho. O seu
orçamento anual é de 100 EURm.
Custos elegíveis
Os custos salariais registrados por um período
de 2 ano consecutivos resultou como uma
consequência directa do investimento
* Os custos salariais são compostos de salário
anual bruto mais os benefícios
Critérios de elegibilidade para investimentos
Para levar à criação de 10 novos postos de
trabalho por investimentos de localização, dos
quais 3 posições a serem cobertos por
trabalhadores desfavorecidos
Para ser viável e determinar a eficiência
operacional da empresa
Os critérios de elegibilidade para as
empresas
Rentabilidade líquida para as empresas
existentes:> 1%
Capital para novas empresas:> = ON 30.000
43
Plano de investimentos para a Europa
Para promover o crescimento e impulsionar o investimento privado em projectos de valor
acrescentado, a Comissão Europeia (CE) e o Banco Europeu de Investimento (BEI) criou o
Plano de Investimentos para a Europa.
Visão
A UE pretende inverter a tendência descendente do investimento e colocar a Europa de volta
no caminho da recuperação
O crescimento da Europa catalisada por meio de crescimento de investimento também é uma
prioridade para a Comissão Juncker.
Pessoa
Em primeiro lugar, o plano de investimento visa aumentar o investimento através de
investidores privados que têm sido mais avessos ao risco na recuperação da era pós-crise
Em segundo lugar, o plano é dedicado a empresas e projectos com um perfil mais arriscado,
mas com potencialmente significativo valor acrescentado.
Missão
Remover os obstáculos aos investimentos através do aprofundamento do mercado único
Dar visibilidade e assistência técnica para projectos de investimento
Fazer uso mais inteligente dos recursos financeiros existentes e facilitar o investimento
privado em projectos de valor acrescentado.
Solução
Para cumprir os seus objectivos, a CE e BEI estableceram o Fundo Europeu de Investimentos
Estratégicos (FEIS) no âmbito do BEI
A missão da FEIS é quebrar a sub-confiança e fazer uso da liquidez detida por investidores
privados.
44
Fundo Europeu de Investimentos Estratégicos
é essencialmente uma ferramenta de EUR 21 bilhões concebido para ajudar e facilitar o
investimento
foi criada em conjunto pela Comissão Europeia e pelo Banco Europeu de Investimento
visa mobilizar pelo menos 315 mil milhões de euros no investimento.
Apoio através do PEAI e o PEPI
O Plano de Investimentos para a Europa visa ajudar os promotores de projectos para o
desenvolvimento da aplicação de financiamento através da Platforma Europea de
Aconselhamento ao Investimento
Além disso, como um meio para ligar projectos com os investidores, o IPE tem também
construido um Portal Europeu de Projetos de Investimento.
Melhoria do ambiente regulatório
Uma das prioridades actuais da Comissão parece ser a identificação e eliminação de gargalos
regulatórios que atrasam os investimentos.
Os candidatos elegíveis
As empresas de todos os tamanhos, incluindo pequenas e médias empresas (até 250
trabalhadores) e midcaps (até 3000 empregados)
Utilidades
Entidades do sector público
Bancos de promoção nacionais ou outros bancos que entregam os empréstimos intermediados
Plataformas de investimento Bespoke.
Critérios elegíveis
Comercialmente, económicamente e tecnicamente viáveis
Contribuir para os objectivos da UE e para o crescimento sustentável e o emprego
Suficiente maduro para ser rentável
Ao preço de uma forma compatível com o risco assumido.
Processo de aplicação
Como as operações de financiamento estarão no balanço do BEI, todos os candidatos estão
sujeitos a norma BEI devido a diligencia e aprovação pelo seu governante
Os promotores dos projectos devem seguir os procedimentos padrões BEI de pedido de
empréstimo
PME e midcaps interessadas em transações FEIS devem consultar informações sobre FEI
PME, no entanto, têm uma ampla gama de possibilidades de acesso a fundos FEIS; quer
através de um intermediário financeiro ou por meio de um fundo de capital de risco.
45
Sectores-chave
Infra-estruturas estratégicas, incluindo digitais, transportes e energia
Expansão da energia renovável e da eficiência dos recursos
Projetos ambientais, de desenvolvimento social e urbano
Educação e formação, investigação, desenvolvimento e inovação
Suporte para pequenas empresas e empresas MidCap.
Ferramentos
Empréstimos
Garantias
Produtos do realce de crédito
Produtos de tipo Eqüidade
46
Visão geral do regulamento do código do trabalho
Na Roménia, os contratos de trabalho são geralmente regulados pelas disposições da.
Lei nº. 53/2003 - Código do Trabalho, que prevê um conjunto de princípios gerais mínimos a
serem aplicados nas relações de trabalho.
A legislação de trabalho mudou nos últimos anos tendo em conta as circunstâncias
económicas especiais através da aprovação de várias leis, a lei mais significativa sendo o nº.
62/2011 sobre o diálogo social, a Lei nº. 467/2006 sobre o estabelecimento do quadro geral
relativo à informação e consulta dos trabalhadores, a ordenaçaão de emergência do Governo
nº. 56/2007 sobre o emprego e à deslocalização de cidadãos estrangeiros no território da
Roménia, a lei relacionada com o emprego. nº 108/1999 para a criação e organização de
inspecção do trabalho.
Em geral, a discriminação na contratação ou no local de trabalho por razão do sexo,
orientação sexual, características genéticas, idade, nacionalidade, raça, cor, etnia, religião,
opções políticas, origem social, deficiência, situação familiar, pertença a um sindicato ou de
outra forma é proibida.
Cada empregador deve manter um registo geral dos seus funcionários, em formato
electrónico, e registrar com a autoridade competente de trabalho (Decisão do Governo nº.
500/2011 sobre o registro geral de trabalhadores).
A idade mínima do empregado é de 15 anos e há certas regras específicas aplicáveis
ao emprego de pessoas com idade inferior a 18 (por exemplo, não podem trabalhar em
empregos considerados perigosos). A contratação de pessoas com menos de 15 é
completamente proibido por lei.
Existem vários tipos diferentes de contratos, incluindo de indefinido prazo,
temporário, a termo, de formação, trabalho à distância e contratos a tempo parcial.
As negociações coletivas são obrigatórios para ser iniciado em uma base anual por
qualquer empresa com pelo menos 21 empregados. Na sequência das negociações, acordos
coletivos de trabalho podem ser concluídos ao nível sectorial, grupo de empregadores e ao
nível do empregador. Os contratos de trabalho individuais podem não incluir disposições que
estabeleçam direitos de um nível inferior ou contrários ao estabelecidos pelas leis aplicáveis e
aos acordos coletivos de trabalho. O acordo coletivo de trabalho é celebrado por um período
determinado que pode variar entre 12 e 24 meses.
47
Tipo de contrato Detalhes
Contrato individual de
trabalho
Geralmente, os contratos devem ser celebrados por um período
indefinido de tempo e por uma excepção, o acordo também pode
ser celebrado por um período fixo de tempo, desde que certas
condições sejam observadas. Deve ser sempre celebrado por
escrito, em língua romena.
Geralmente, o tempo de trabalho é de 8 horas por dia para
funcionários em tempo integral. O tempo de trabalho maximo não
pode exceder 48 horas por semana, incluindo horas extras. O
trabalho extra tempo só é permitido com o acordo do trabalhador,
salvo nos casos de força maior ou outros trabalhos urgentes
destinadas a prevenir ou eliminar as consequências de um acidente.
As horas extras devem ser compensados financeiramente ou
através de horas livres.
Todos os funcionários têm a garantia de um período de
recuperação anuais remuneradas de 20 dias úteis mínimos.
Os contratos de trabalho podem ser a tempo inteiro ou a tempo
parcial.
Contrato a tempo
parcial
É definido como um contrato em que um certo número de horas de
trabalho foi establecido em conjunto com o trabalhador por dia,
semana, mês ou ano que é menos do que as horas de trabalho de
um "trabalhador comparável a tempo inteiro", ou seja, um
trabalhador a tempo inteiro a na mesma empresa e no trabalho que
realiza um trabalho idêntico ou similar.
Os trabalhadores a tempo parcial têm os mesmos direitos que os
trabalhadores a tempo inteiro, embora, às vezes, de acordo com a
sua natureza, tais direitos serão reconhecidos proporcionalmente,
de acordo com o tempo trabalhado.
Os trabalhadores a tempo parcial não podem trabalhar horas extras,
exceto em casos de força maior ou outros trabalhos urgentes
destinadas a prevenir ou eliminar as consequências de um acidente.
Contratos a prazo São utilizados para a realização de actividades sazonais ou em caso
onde a atividade do empregador é aumentada temporariamente.
O período máximo durante o qual um determinado contrato pode
48
ser concluido será de 36 meses.
Além disso, entre as mesmas partes, pode ser concluído no
máximo 3 acordos determinados em uma fileira.
Os contratos sucessivos não podem exceder 12 meses cada. Além
disso, um acordo de trabalho doméstico pode ser alcançado desde
que seja formalizado por escrito (quer no contrato inicial ou de um
acordo posterior).
Os empregadores podem avaliar as habilidades de um trabalhador por concordar com
um período experimental durante o qual o empregador ou o trabalhador pode rescindir
livremente o contrato sem ter que alegar ou provar qualquer causa, sem aviso prévio e sem
direito a qualquer indenização em favor do trabalhador ou do empregador. O contrato pode
prever um único período experimental de um máximo de 90 dias de calendário, no caso de
cargos executivos, e máximo de 120 dias de calendário, no caso de cargos de gestão. Para as
pessoas com deficiência, o período experimental pode atingir um máximo de 30 dias de
calendário. Além disso, qualquer das partes, com um pré-aviso de não menos de 20 dias úteis,
pode rescindir o contrato.
O salário mínimo bruto oficial é estabelecida pelo Governo e equivalente a RON 1250
por mês ou RON 7,3 por hora. Os salários mínimos para cada categoria de trabalho pode ser
regulada nos acordos coletivos de trabalho. Os salários não podem ser pagos em intervalos de
mais de um mês.
Rescisão do contrato de trabalho individual
O contrato de trabalho pode ser rescindido por uma série de razões que normalmente
não dão origem a qualquer conflito, tais como acordo mútuo, a expiração do prazo contratual,
a morte ou aposentadoria do empregado ou do empregador, e assim por diante.
Em caso de rescisão por parte do empregador, há duas razões principais para a
demissão de um funcionário: (i) por razões relativas ao empregado, ou (ii) por razões não
49
relacionadas ao empregado. A dispensa por razões não pertencente ao funcionário pode ser (i)
pessoa física ou (ii) coletiva.
Mais adiante, o Código do Trabalho prevê interdições temporárias para demissão, casos,
respectivamente específicas em que, devido à situação especial do empregado, seu / sua
demissão não pode ser decidido, a saber:
durante uma incapacidade temporária, verificada através de atestado médico
durante uma licença de quarentena
durante a gravidez, desde que o empregador tornou-se familiarizado com este fato,
antes da emissão da decisão de dispensa
durante a licença de maternidade
durante a licença para criar uma criança até a idade de 2, ou, no caso de uma criança
deficiente, até a idade de 3
durante a licença para cuidar de uma criança doente com idade até 7, ou, no caso de
uma criança deficiente, por doenças, até a idade de 18
durante uma de exercício de uma posição eleita em um órgão sindical, exceto quando
a dispensa for decidida por uma partida disciplinar grave, ou para partidas
disciplinares repetidas, pelo empregado
durante o período de recuperação.
Uma dispensa encomendada com a violação dos procedimentos legais é nula e sem efeito.
Em caso de conflitos de trabalho, o empregador não pode invocar, antes de um tribunal de
justiça, outros motivos factuais ou legais do que as previstas na decisão de despedimento.
Caso a dispena for realizada sem razão ou ilegalmente, o tribunal deverá ordenar o seu
cancelamento e obrigar o empregador a pagar os danos ao empregado.
50
A questão da contratação de cidadãos estrangeiros na Roménia é tratada no âmbito do Decreto
Governamental de Emergência nº. 56/2007. Pessoas que não têm cidadania da UE ou AEE podem
trabalhar na Roménia apenas com base em uma autorização de trabalho. A autorização de trabalho
não é necessária em circunstâncias limitadas, como para os indivíduos que possuem um direito de
residência permanente na Roménia ou para aqueles que irão temporáriamente realizar atividades
aplicadas pelas autoridades públicas romenas. Geralmente, a autorização de trabalho é emitida para
todo o período do contrato de trabalho, exceto para os funcionários destacados que obtiverem a
autorização apenas por um período de um ano.
Estrutura de custos do emprego
Contribuições do empregador
15,8% Contribuição Previdenciária - entre 15,8% e 25,8% (dependendo das condições de
trabalho, 15,8% para as condições normais de trabalho) do total do fundo de salário,
limitado ao nível de cinco vezes o salário bruto médio per economia e multiplicado pelo
número de empregados
5,2% Fundo de Saúde - aplicado ao fundo de salário bruto; começando com Janeiro de
2017, a contribuição do Fundo de saúde será limitado
0,85% Licenças médicas - aplicadas ao fundo de salário bruto, limitadas ao nível de doze
vezes o salário mínimo nacional, multiplicadas pelo número de empregados
0,5% Contribuição do Fundo de desemprego - aplicado ao fundo de salário bruto
0,25% Fundo de garantias para as dividas de salário- aplicado ao fundo de salário bruto
0,15% - 0,85% Contribuição para o Fundo de acidentes de trabalho e doenças profissionais
- aplicado ao fundo de salário bruto, dependendo da atividade principal da empresa
Contribuições do empregado
10,5% Contribuições de pensão - aplicadas à renda bruta mensal auferida pelo indivíduo,
limitadas ao nível de cinco vezes o salário bruto médio
5,5% Fundo de Saúde - aplicado à renda de salário sujeito a imposto de renda
0,5% Contribuição do Fundo de desemprego - aplicado à renda bruta mensal auferida pelo
indivíduo
Imposto de renda do empregado
0,5% Imposto de renda - aplicado ao rendimento tributável mensal auferido pelo indivíduo
(rendimento bruto deduzido com encargos sociais dos empregados)
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Visão geral da política fiscal
O quadro legislativo na Roménia tem sido objecto de várias alterações, como
resultado da entrada em vigor do novo Código Fiscal (ou seja, a Lei nº. 227/2015 sobre o
Código Fiscal) e os relacionados Normas de Aplicação (ou seja, a Decisão n. 1 / 2016, que
aprova as Normas de Aplicação da Lei nº. 227/2015), bem como o novo Código de Processo
Fiscal (ou seja, a Lei nº. 207/2015 em relação ao Código de Processo Fiscal).
Além disso, um processo de reforma financiado e supervisionado pelo Banco Mundial
está a ser implementado ao nível da autoridade reguladora fiscal, a Agência Nacional
Romena para a Administração Fiscal ("ANAF"), apontando para uma maior autonomia
institucional e de se tornar um parceiro verdadeiro de negócios para os contribuintes.
Como um estado-membro da União Europeia desde 2007, a Roménia oferece muitas
oportunidades para os investidores estrangeiros, uma realidade demonstrada por relatórios de
agências internacionais, como a Jones Lang LaSalle ou Gartner.
Impostos directos
O quadro legislativo dos impostos directos foi substancialmente reformulado a partir
de 1 de Janeiro de 2016. Com o objetivo de manter a estabilidade e transparência no domínio
da fiscalidade um novo princípio foi introduzido, de acordo com as quais não são necessárias
novas alterações em relação as disposições legislativas para a período de um ano subsequente
à introdução das novas disposições legislativas.
Novas definições de termos gerais/conceitos foram introduzidas, entre os quais os
mais importantes são: as entidades fiscais transparentes, com/sem personalidade jurídica, a
sede da direção efetiva, o plano de opção de ações etc. Além disso, novas alterações foram
feitas para as definições existentes dos termos "dividendo", "realeza", " o princípio de plena
concorrência", filiação entre duas pessoas colectivas ", centro de interesses vitais".
O ano fiscal na Roménia é o ano civil. Sob certas condições, o ano fiscal pode ser
alterado.
52
Os impostos directos e o imposto sobre o rendimento das sociedades
O imposto sobre o rendimento das sociedades ("IRC") é cobrado a uma taxa fixa de 16% e é
aplicável a rendimentos a nível mundial, no caso de entidades residentes ou sobre os ganhos na Roménia,
no caso de sociedades não residentes. A este respeito, na categoria de contribuintes que são obrigados a
declarar e pagar o IRC de acordo com a legislação romena são agora incluídos entidades não residentes
que têm a sede de direção efetiva na Roménia.
Em uma tentativa de estimular o ambiente de negócios, a regra dedutibilidade geral foi redefinida
como para cobrir uma base maior. Assim, a partir de 1 Janeiro de 2016, as despesas são dedutíveis para
fins de transporte de valores fornecidos são incorridos com a finalidade de realizar actividades económicas.
As regras de isenção de participação estão disponíveis. Os dividendos recebidos de uma pessoa
colectiva romena, independentemente do percentual de participação e período, tornam-se rendimento não
tributável.
Os rendimentos de dividendos recebidos de uma empresa num Estado-Membro da UE ou de um
país com o qual um tratado de dupla tributação foi concluído pela Roménia / ganhos da alienação de
acções/taxa de liquidação / taxa de reavaliação de ações em uma empresa romena ou uma empresa
localizada em um país com o qual a Roménia concluiu um tratado de dupla tributação podem ser isentos,
se o beneficiário detém pelo menos 10% das ações da empresa os dividendos que distribuem/sendo
vendidos/sendo liquidados/sendo objecto de avaliação por pelo menos um ano.
Os não residentes obtendo renda com a venda de ações de empresas proprietárias de imóveis na
Roménia não estão sujeitos ao imposto de 16% se:
A Roménia tem um Tratado de Dupla Tributação ("TDT") celebrado com o país de residência do
não residente
A empresa recebendo os rendimentos detém mais de 10% das ações e se a operação é realizada
após um período mínimo de um ano
Ainda assim, se as condições acima não forem cumpridas, o não residente obtendo receitas com a venda de
ações de empresas proprietárias de imóveis na Roménia não estã sujeito ao imposto de 16% se:
A TDT é celebrado entre o país de residência do não residente e Roménia
O não residente fornece ao comprador com um certificado de residência fiscal
De acordo com a TDT, a tributação direito não pertence à Roménia
53
Os impostos sobre o rendimento das sociedades
Enquanto os processos de reorganização, do ponto de vista do imposto de renda corporativa,
fusões, cisões, transferência de negócio podem ser realizadas sob a neutralidade do imposto, desde
que sejam satisfeitas determinadas condições. Os processos de reorganização transfronteiras também
podem ser realizadas geralmente sob as mesmas regras previstas pela Directiva da Incorporação da
UE (conforme transpostas para a legislação nacional).
Os prejuízos fiscais podem transitar por 7 anos.
As regras relativas à subcapitalização se aplicam. Mais especificamente, a dedutibilidade dos
juros e líquidas perdas cambiais relacionados com empréstimos é limitada no âmbito dos dois critérios
detalhados a seguir.
Essas limitações não se aplicam aos juros e líquidas perdas cambiais relacionados com
empréstimos contraídos junto de instituições de crédito, as instituições financeiras não-bancárias ou
outras entidades que concedem crédito de acordo com a lei.
A lei limita o nível da dedutibilidade de juros para os empréstimos em:
• O Banco Nacional da Roménia (BNR) de taxa de juro de referência para o último mês do trimestre
para empréstimos denominados em RON
• 4% de taxa de juros anual para empréstimos denominados em moeda estrangeira.
As despesas de juros superiores a este limite não são dedutíveis e não podem ser transportadas em
períodos futuros.
A dedutibilidade das despesas com juros e líquidas perdas cambiais relativas a empréstimos
concedidos por mais de um ano é ainda sujeitos ao teste de rácio da dívida em capital.
Se o rateio da dívida em capital é maior do que 3: 1 ou a empresa tem capitais próprios
negativos das despesas com juros e líquidas perdas cambiais são totalmente não-dedutíveis, mas
disponível para ser transportado até a sua dedutibilidade integral (isto é, quando o débito -à equidade
As regras de preços de transferência são aplicáveis. Desde 1º de janeiro de 2016 os grandes
contribuintes são necessários para preparar um arquivo de valores de transferência anual. Observe
uma visão geral das novas disposições sobre preços de transferência aplicáveis na Roménia na tabela
a seguir.
Nota: Os limites são calculados somando-se os valores anuais totais de transações realizadas com
partes relacionadas (excluindo IVA).
Os acordos unilaterais e multilaterais de preços avançados ("APA") estão disponíveis como
por lei romena. Uma taxa de emissão entre 10.000 EUR - EUR 20.000 - dependendo da categoria de
contribuinte ou valor da transação coberta deve ser paga às autoridades fiscais romenas. Os termos
legais para emitir uma APA é de até 12 meses de APA unilaterais e até 18 meses para APAs
multilaterais.
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Contribuentes
grandes
Médios e pequenos
contribuintes
Outras considerações
Os contribuintes que
realizam transacções
intragrupo, com um
valor total anual
superior a qualquer
um dos seguintes
limiares deve
preparar um arquivo
de preços de
transferência - por
favor, observe o tipo
de contribuinte
indicada no cabeçalho
da tabela
200.000 euros para
juros pagos / recebidos
para os serviços
financeiros
250.000 euros para a
transmissão ou
recepção de serviços;
ou
350.000 euros para a
compra / venda de bens
tangíveis e intangíveis
50.000 euros para juros
recebidos / pagos para
os serviços financeiros
50.000 euros por
serviços recebidos /
fornecidos; ou
100.000 euros para
aquisições / vendas de
bens tangíveis e
intangíveis.
Os contribuintes que
realizam operações
intragrupo que não
respeitam qualquer dos
limiares de
materialidade devem
documentar a
conformidade com o
princípio da plena
durante uma auditoria
fiscal, de acordo com
as regras gerais
estabelecidas pela
contabilidade
financeira e legislação
tributária
Transferir os prazos
para apresentação
arquivo de preços a
ser considerado
Até 10 dias em
consequencia do
pedido das autoridades
fiscais romenas após a
apresentação da
declaração anual de
imposto de renda
Entre 30 e 60 dias em
consequencia do
pedido das autoridades
fiscais romeno. O
prazo pode ser
prorrogado uma vez,
por um período
máximo de 30 dias
Não aplicável
Imposto/taxa para microempresa
De acordo com a legislação romena, uma entidade romena recém-incorporada é obrigada a aplicar o
imposto de microempresa, desde que ela não tem um capital social de mais do que o equivalente em
RON de EUR 25.000, caso em que a entidade recém-constituída tem a opção de aplicar o regime de
CIT.
No caso das microempresas, um imposto mínimo alternativo de 1% / 2% / 3% (dependendo de certas
condições) pode ser cobrado sobre os rendimentos das micro-empresas, em vez de imposto de renda
(contanto que eles se qualificar como tal) .
55
Além disso, durante os primeiros 24 meses após a incorporação, as pessoas jurídicas romenas que
satisfaçam determinadas condições, podem aplicar uma taxa reduzida de 1%.
Retenção na fonte
Um imposto geral de retenção na fonte de 16% ("RF") é geralmente aplicado para certos tipos
de pagamentos realizados no sentido de não residentes (por exemplo, juros, royalties, comissões,
serviços prestados na Roménia, serviços de gestão e consultoria).
A partir de 1 Janeiro de 2016, 5% de RF se aplica aos dividendos pagos por residentes fiscais
romenas no sentido de não residentes.
Directiva UE Parent Subsidiary e juros e royalties da UE são aplicáveis como transpostas para
a legislação nacional. Também a Roménia concluiu mais de 80 tratados de dupla tributação com
outros países. Ao aplicar as disposições mais favoráveis de tais tratados, a RF pode ser diminuída ou
isenta na Roménia.
As regras fiscais anteriormente aplicáveis às associações e outras entidades sem personalidade
jurídica, foram alterados e um regime fiscal específico das associações/entidades transparentes fiscais
que realizam actividades/obtenham rendimentos da Roménia foi implementado.
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Imposto pessoal sobre o rendimento
Os contribuintes de uma perspectiva de imposto pessoal sobre o rendimento são:
Indivíduos residentes;
Indivíduos não-residentes que realizam actividades independentes por meio de um
estabelecimento permanente na Roménia
Indivíduos não-residentes que realizam actividades de trabalho na Roménia
Indivíduos não-residentes tendo ordenado proveniente romeno
Os seguintes tipos de rendimentos são tributáveis:
Os rendimentos de actividades independentes
Salário e ordenado de tipo salário assimilado
Aluguer de renda
Os rendimentos de investimento
Rendimentos de pensões mais de RON 1.050 por mês
Resultado de atividades de agricultura, silvicultura e pescas
Receita de prêmios e jogos de azar
Receita de operações imobiliárias e outros rendimentos.
A taxa de imposto sobre o rendimento é de 16% para a maioria dos tipos de
rendimentos mencionados antes - para os rendimentos provenientes de
dividendos, uma taxa de imposto de 5% aplica-se a partir de janeiro de 2016;
Além disso, differentes taxas de imposto podem ser aplicadas para os
rendimentos provenientes de transações imobiliárias, dependendo do valor e
período de detenção.
Renda de salário (income salary)
A renda de salário representa a remuneração em dinheiro ou em espécie, obtida por um
empregado com base no contrato de trabalho, qualquer relação de trabalho, carta de missão ou em
qualquer outro estatuto legal similar.
A base tributável do imposto sobre o rendimento é determinado como a diferença entre a
receita bruta e os encargos sociais obrigatórios, dedução pessoal, encargos sindicais e contribuições
para fundos de previdência privada e seguros de saúde voluntários, como por lei. A dedução de
contribuições para fundos de pensões privados e esquemas de seguro de saúde voluntário é concedida
dentro do limite de 400 euros / ano / individual.~
As deduções e isenções fiscais
Começando com 2016, foram introduzidas novas regras para os níveis de dedução pessoal,
definindo uma variedade entre RON 300 (para as pessoas que não têm dependentes) e RON 800 (para
pessoas com quatro ou mais dependentes).
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Há uma isenção de imposto de renda para os funcionários de TI & C. A redução de impostos
sobre os rendimentos de salários é aplicado aos empregadores que tenham como objeto da atividade a
criação de programas de computador e ter percebido uma renda com a venda de software de pelo
menos US $ 10.000 para cada funcionário no ano anterior. A mesma isenção também é aplicável para
os empregados que trabalham em projectos de I & D aplicada, apartir de agosto de 2016.
Residência fiscal e outras receitas
Os residentes fiscais romenos e indivíduos estrangeiros que preencham os critérios de
residência fiscal e tornar-se residentes fiscais romenas são susceptíveis de relatar a sua
renda/ordenado mundial na Roménia começando com a data em que eles se tornam residentes fiscais
romenos, independentemente do tipo de renda e fonte de país.
Geralmente, outros tipos de renda devem ser sujeitas a tributação e relatados sobre uma base
anual, mas também existem alguns tipos de renda para o qual o imposto deve retido na fonte (por
exemplo, as receitas de direitos de propriedade intelectual) ou para o qual o pagamento do rendimento
trimestral deve ser realizado (por exemplo, rendimentos de actividades independentes obtidos por
indivíduos independentes).
As pessoas que venham na / ou deixam a Roménia por mais de 183 dias no prazo de 12 meses
consecutivos têm a responsabilidade de avaliar a sua residência fiscal com as autoridades romenas
através de um questionário residência fiscal padrão.
Evitar a dupla tributação
Quando o imposto de renda foi pago no país de origem, a fim de evitar a dupla tributação
sobre o mesmo rendimento, devem ser observadas as disposições das convenções para evitar a dupla
tributação.
Tributação dos não residentes
Os não residentes fiscais na Roménia são responsáveis pelo pagamento do imposto de renda
apenas para as suas rendas provenientes romenas, como a renda de salário recebida para as atividades
realizadas na Roménia, dividendos e juros pagos por uma pessoa colectiva romena, renda de aluguer
de imóveis localizados na Romênia etc.
Contribuições para a segurança social
Para certos tipos de rendimentos obtidos por pessoas físicas, as contribuições para a
segurança social pode ser obrigação na Roménia, assumindo que os indivíduos não estejam inscritos
no regime de segurança social do outro Estado-Membro da UE ou de outro país com o qual a
Roménia tem um acordo de segurança social em vigor.
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Para as taxas das contribuições para a segurança social ao nível do empregado e empregador
para uma renda de salário, por favor consulte a visão geral das Regulações do Código de Trabalho,
Anexo 1 do presente relatório. Para outros tipos de renda, contribuição para o seguro de saúde
obrigatório (5,5%) e a contribuição de fundos de pensões (10,5%) também pode ser obrigatorios,
apenas em determinados casos.
Além disso, os indivíduos romenos que estão domiciliados na Roménia, e não obtenham
outros rendimentos na Romênia podem ser obrigados a pagar contribuição para o seguro de saúde, e
um procedimento especial de registo deve ser aplicável neste caso.
Os impostos locais
Imposto predial
Para os edifícios de propriedade de uma empresa, a taxa de imposto é estabelecida pelas autoridades
locais dentro do intervalo de 0,08% -0,2% para edifícios residenciais e de 0,2% - 1,3% para edifícios
não residenciais. As autoridades locais podem aumentar as taxas por max. 50%. Existem regras
especiais para determinar o valor tributável.
No que respeita as obrigações do imposto predial declarativas e de pagamento, a partir de 1 Janeiro de
2016, essas responsabilidades devem ser cumpridas para todo o ano fiscal, pela pessoa que possuía o
edifício em 31 de Dezembro do ano anterior.
Imposto sobre a terra
Os proprietários de terras estão sujeitos à imposto sobre a terra em um valor fixo por metro quadrado,
dependendo da localização e da categoria de uso, de acordo com a classificação específica das
autoridades locais. A partir de 1 Janeiro de 2016, o imposto sobre a terra é devido também para a terra
debaixo de um edifício.
fiscal de construção
Um fiscal de construção de 1% é destinado para vários tipos de estruturas (por exemplo,
estacionamento, plataformas, etc.). A partir de 1 Janeiro de 2017, o imposto de construção não será
aplicável mais na Roménia.
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Impostos indirectos – IVA
Âmbito do IVA
Geralmente, as operações tributáveis caem dentro do escopo de IVA
romeno se eles têm o lugar da prestação na Roménia e eles são feitos
por um sujeito passivo, no âmbito da sua actividade económica. Tais
operações podem ser:
O abastecimento local de produtos e serviços a título
oneroso na Roménia
Aquisições intracomunitárias de bens e serviços a título
oneroso na Roménia
Consideradas as aquisições de bens e serviços na Roménia
Importação de bens na Roménia
O registo do IVA é necessário para as pessoas que efectuam
operações tributáveis, isentos de IVA com crédito ou com o local de
tributação no exterior, se o IVA teria sido dedutível na Roménia.
A realização de aquisições intracomunitárias também desencadeia a
obrigação de registo do IVA. OS sujeitos passivos estabelecidos
romenos com volume de negócios anual inferior a 65.000 euros são
elegíveis para um regime especial de isenção de IVA. No entanto,
existem casos específicos em que os entidades não residentes que
executam determinadas operações na Roménia não têm a obrigação de registo para efeitos de IVA,
como no caso de não-transferências, operações triangulares ou arranjos call-off Stock / acordos de
estoque em consignação.
Registo do IVA
A taxa normal do IVA é de 20%, com duas taxas reduzidas de 9% e
5%.
A taxa de IVA reduzida de 9% se aplica a certos fornecimentos de
bens e serviços, tais como próteses ortopédicas e produtos,
medicamentos, serviços de alojamento, alimentos e bebidas não-
alcoólicas, restaurante e serviços de catering.
Os 5% de redução da taxa do IVA se aplica a certos fornecimentos
de bens e serviços, tais como livros e revistas, acesso aos museus, castelos, zoológico e jardins
botânicos, cinema, exposições e eventos culturais e edifícios como parte da política social, incluindo a
terra em que eles são construídos, sob certas condições.
60
Isenções de IVA
A legislação romena prevê certas isenções de IVA com direito a dedução do IVA, tais como
exportações e fornecimentos intracomunitários, transporte internacional de pessoas, isenções de IVA
para os bens colocados em regimes aduaneiros especiais e serviços financeiros e de seguros prestados
aos clientes não pertencentes à UE.
Existem também outros tipos de isenções de IVA, sem direito de dedução do IVA, tais como
certas prestações de interesse geral (por exemplo, cuidados hospitalares, pós pública, actividades
culturais), a oferta de imóveis, (com algumas exceções), o fornecedor ter a opção para aplicar o IVA
sobre eles, serviços financeiros e bancários (com algumas exceções), serviços de seguros. As listas
acima não são exaustivas.
Direito de dedução do IVA
Um sujeito passivo tem direito a deduzir o IVA suportado nas suas aquisições, desde que os
bens adquiridos/serviços sejam utilizados para os fins das suas próprias operações tributáveis, ou de
IVA operações isentas com dedução direita, como descrito acima.
A dedução direita do IVA pode ser exercida dentro de um prazo de cinco anos, se o
beneficiário detém uma factura correta. Além disso, no caso das importações, o beneficiário deve
manter a declaração de importação de alfândega, que menciona o sujeito passivo como o importador
para efeitos de IVA.
Quando um sujeito passivo efectuar simultaneamente fornecimentos com IVA direito de
dedução e suprimentos sem IVA dedução direita, e não se pode atribuir as entradas para uma das duas
categorias de fornecimentos, deve deduzir o IVA com base em pro-rata. A pro-rata é determinada pela
divisão do valor total dos fornecimentos com dedução do IVA direito por ano, ao volume de negócios
total montante por ano, ou seja, suprimentos, com dedução do IVA direito e sem IVA dedução direita.
Os reembolsos de IVA
As entidades IVA romenas registradas em posição de IVA reembolsável podem solicitar o
reembolso, assinalando a caixa da restituição na declaração de IVA. As autoridades fiscais devem
processar os pedidos de reembolso de IVA no prazo de 45 dias a partir do dia em que os pedidos de
reembolso de IVA foram submetidos. Na prática, no entanto, o reembolso do IVA revela-se um
processo moroso, com atrasos significativos. Normalmente, o reembolso do IVA é precedido por uma
auditoria de IVA por parte das autoridades fiscais. Na sequência dessa auditoria, pode haver casos em
que parte do montante solicitado para reembolso podéra ser negado, se as autoridades fiscais concluir
que não estão reunidas as condições que regem o IVA dedução direita.
As empresas que não são IVA estabelecidas na Roménia, mas estabelecidas na UE, podem
recuperar o IVA suportado na Roménia através da 9ª directiva. As empresas que não estão
estabelecidas na UE podem recuperar o IVA de entrada na Roménia através da 13ª directiva, desde
61
que a Roménia tem acordos de reciprocidade com o seu país de residência. Atualmente, a Roménia
concluiu tais acordos com a Suíça, Noruega e Turquia (aplicabilidade limitada).
Alfândega
Desde 1 de Maio de 2016, a nova legislação europeia de alfândega aplica – o Código
Aduaneiro da União. As simplificações aduaneiras e os regimes aduaneiros especiais são
condicionados pelo cumprimento das condições dos operadores económicos autorizados.
62
Os incentivos fiscais
Facilidades fiscais para pesquisa e desenvolvimento (P & D)
Os contribuintes romenos que executam actividades de I & D podem se beneficiar de vários
incentivos para o alívio do imposto sobre o rendimento das sociedades (IRC), incluindo:
Uma dedução adicional de 50% para a pesquisa elegível e as despesas relacionadas ao
desenvolvimento;
Depreciação acelerada para equipamentos e dispositivos utilizados em actividades de I & D
de até 50% do valor fiscal do ativo que pode ser deduzido durante o primeiro ano de uso. O
valor fiscal restante do ativo seria depreciado durante a vida útil remanescente.
Entre as despesas elegíveis para os incentivos de P & D são os seguintes:
Ativos despesas de depreciação e de aluguer que são usados pelos contribuintes em
actividades de I & D
Os salários do pessoal directamente envolvidos em actividades de I & D e despesas
relacionadas
Os custos de manutenção e reparação para os ativos utilizados para as actividades de I & D
As despesas operacionais, incluindo as despesas custos de bens consumíveis, materiais, etc.
As despesas indiretas.
Isenção de IRC aos lucros reinvestidos
Outro incentivo fundamental para o investimento está disponível para investidores locais e
estrangeiros, que consiste na isenção de IRC para o lucro reinvestido em equipamentos e máquinas
adquiridas após 1 de julho de 2014 e encomendado até 31 de dezembro de 2016. Além disso, as novas
alterações à legislação fiscal ampliam a lista de elegíveis ativos para computadores, registros fiscais,
software.
Para aplicar estas isenções, o montante do lucro reinvestido deve ser o saldo da conta de
ganhos / perdas para o período relevante, especificamente o lucro contábil acumulado desde o início
do ano em que os activos foram colocados em uso.
A isenção fiscal será concedida no limite do CIT devido para o período em que o lucro foi
reinvestido.
As medidas de simplificação do IVA
As medidas de simplificações consistem na aplicação do mecanismo de autoliquidação ao
nível do beneficiário, por meio de relatórios no IVA devolvido o IVA relacionado tanto ao IVA de
entrada e de saída. Como tal, o abastecimento local que estão sujeitas normal do IVA implica, neste
caso, nenhum pagamento em dinheiro real do IVA ao orçamento do Estado.
As medidas de simplificação do IVA estão disponíveis para:
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Fornecimento de materiais de desperdício e recicláveis (tipos específicos) e materiais
resultantes de sua fabricação
Fornecimento de madeira e materiais de madeira
Fontes de certos cereais e de unidades técnicas (aplicáveis até 31 de dezembro de 2018)
Transferência de certificados de emissão de gases de efeito estufa (aplicável até 31 de
dezembro de 2018)
O fornecimento de energia elétrica aos revendedores, que são sujeitos passivos estabelecidos
na Roménia, em condições específicas (aplicáveis até 31 de dezembro de 2018)
Transferência de certificados verdes (aplicável até 31 de dezembro de 2018)
Edifícios, peças de construção e terras de qualquer tipo, para o qual o IVA é aplicável, quer
por opção do vendedor ou por lei
Fontes de ouro para investimento pelos quais o IVA é aplicável, por opção do vendedor, sob
condições específicas
O fornecimento de telefones celulares e dispositivos fabricados ou adaptados para o uso em
conexão com uma rede autorizada (aplicável até 31 de dezembro de 2018)
O fornecimento de dispositivos com circuitos integrados, antes de a sua integração nos
produtos finais (aplicável até 31 de dezembro de 2018)
Fontes de consola de jogos, tablets PC e laptops (aplicável até 31 de dezembro de 2018).
Grupo IVA
Dois ou vários contribuintes estabelecidos na Roménia que têm um comum dos accionistas
pelo menos 50% podem optar por ser tratados como um grupo de imposto único. A vantagem de ser
parte de um grupo fiscal IVA é a centralização das obrigações de comunicação e a possibilidade
concedida a compensar o IVA dedutível com o IVA cobrado relacionadas das operações realizadas
por todo o grupo para cada período fiscal. No entanto, as transações entre os membros do grupo ainda
estão dentro do âmbito do IVA.
As seguintes condições devem ser cumulativamente satisfeita para formar um grupo IVA:
Cada membro do grupo é parte de apenas um grupo de imposto único
A opção para formar o grupo de imposto única refere-se a um período de pelo menos 2 anos
A todos os membros do grupo de imposto se aplica o mesmo período de tributação.
Outras
Isenção especial do imposto de renda de salário, aplicável para os empregados que exercem
actividades de desenvolvimento de software e cumprem certas condições
Os subsídios governamentais para o emprego dos diplomados e as famílias monoparentais
(por exemplo, para os graduados e as famílias monoparentais empregados por um período
indeterminado de tempo, uma quantidade de até ~ 170 EUR / indivíduo pode ser exempto
pelas autoridades fiscais romenas por 12 meses).
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Custo de vida
O custo de vida na Roménia - especialmente em Bucareste - é aproximadamente 50% menor quando
comparado a outras cidades ocidentais importantes dos Estados-Membros da UE (Viena, Londres,
Berlim, Paris) e pelo menos 12% mais barato do que outras capitais de países da CEE (Praga ,
Varsóvia ou de Budapeste).
Mantendo o mesmo padrão de vida com um ordenado de... em Bucareste precisas um
com em.. ordenado de...
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Comunidade de expatriados
As maiores comunidades de expatriados Os residentes permanentes e
temporários classificação pelo concelho
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Viver na Roménia
As pessoas que vêm para trabalhar na Roménia,
normalmente dizem que existem dois momentos terríveis
na vida de os expatriados: o momento em que eles
descobrem que estão sendo enviados para a Roménia e o
momento em que são informados de que terão de sair.
Graças ao estilo de vida europeu moderno,
a sociedade, educação, culinária, vida
noturna, arquitetura, a mistura de
tradicional com o moderno e, mais
importante, a hospitalidade do povo, a
Roménia é um destino verdadeiramente
excitante para os expatriados e os viajantes.
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Escolas internacionais
Há um número de escolas internacionais para as famílias de expatriadas na Roménia. Eles
geralmente oferecem um alto padrão de educação através de uma variedade de programas
curriculares, atividades extra-curriculares e estilos de ensino. No entanto, o padrão e a
popularidade destas escolas também implica que as vagas são limitadas e os preços são
frequentemente mais elevados do que para outras instituições de ensino.