monthly market update › uploads › tmboa › uploads › monthly... · 2019-01-31 · 2017 3.01%...

MONTHLY MARKET UPDATEอัปเดตสถานการณ�การลงทุน ประจำเดือนธันวาคม 2561

มีที่ปร�กษาแนะนำให� ลงทุนยังไงก็ใช�คุณTMB Advisory ที่ปร�กษาส�วนตัวด�านการลงทุน

สารบัญ

RISK AVERSE PORTFOLIO

CONSERVATIVE PORTFOLIO

BALANCED PORTFOLIO

ADVANCED PORTFOLIO

AGGRESSIVE PORTFOLIO

01

03

05

07

09

กดเลือกรายการที่ท�านต�องการ

ภาพรวม และมุมมองต�อตลาด (ข�อมูล ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2561)

ภาพรวมพอร�ตการลงทุน ประจำเดือนธันวาคม 2561

ข�อมูล ณ วันที่ 31 ธ.ค. 61

เศรษฐกิจท่ัวโลกยังคงขยายตัวได�ต�อเน่ือง แต�มีแนวโน�มชะลอตัวลงอันเป�นผล มาจากสงครามการค�าและประเด็นความขัดแย�งทางการเมือง ทำให�ยังคง น้ำหนักการลงทุนเท�าตลาดสำหรับการลงทุนในหุ�น โดยมีมุมมองเป�นบวก ต�อตลาดหุ�นสหรัฐฯ เนื่องจากแนวโน�มการเติบโตนั้นแข็งแกร�ง (โดยได�รับการ สนับสนุนจากอุปสงค�ภายในประเทศ) นอกจากน้ี รายได�ท่ียังเติบโตและกิจกรรม การซื้อคืนยังช�วยสนับสนุนตลาดด�วย ขณะที่ในยุโรป คาดว�าการเติบโตทาง เศรษฐกิจจะชะลอตัวลง และการเลือกตั้งในยุโรปอาจก�อให�เกิดความผันผวน ข�น้ได� แต�มองว�ามีมูลค�าท่ีน�าสนใจ ขณะท่ีรายได�ของบร�ษัทต�างๆ ในญ่ีปุ�นยังคง ไม�เติบโตสูงนัก เน่ืองจากบร�ษัทต�องเผชิญกับพลวัติการเติบโตท่ัวโลก แต�มูลค�า ค�อนข�างน�าสนใจ ส�วนตลาดเกิดใหม� (EM) เป�นตัวเลือกสำหรับการลงทุน เพ�่อรอการฟ��นตัวของตลาด สำหรับสัดส�วนการลงทุนในแต�ละภูมิภาค ยังคงสัดส�วนการลงทุนสำหรับ ตลาดประเทศเกิดใหม� โดยยังไม�เร�งเพ��มสัดส�วนการลงทุนเนื่องจากความ ผันผวนยังสูงอยู� ท้ังน้ีพอร�ตฟอลิโอสำหรับไตรมาส 1/2562 จะมีการเพ��มสัดส�วน การลงทุนในตลาดหุ�นจ�น ในขณะที่ยังคงสัดส�วนการลงทุนในตลาดอินเดียไว� โดยรวมแล�วในสภาวะท่ีตลาดมีความผันผวนสูงเช�นน้ี นักลงทุนจะกลับไปมอง ป�จจัยพ�้นฐาน จ�งเป�นช�วงเวลาที่เหมาะสมที่จะหันไปลงทุนในหุ�นคุณภาพที่มี มูลค�าน�าสนใจทางด�านตราสารหนี้ เรายังจำกัดอายุของตราสารหนี้ (Duration) สำหรับ การลงทุนไว�คงเดิม (แม�ว�าการคาดการณ�การเติบโตทางเศรษฐกิจในระยะสั้น จะมีทิศทางท่ีดี แต�ยังคงมีมุมมองระมัดระวังเน่ืองจากป�จจัยด�านราคาท่ีปรับตัว เพ��มข�้นมาอย�างต�อเนื่อง ทำให�มีมูลค�าที่ค�อนข�างสูง

มุมมองต�อตลาดภาพรวมตลาดตัวเลขทางเศรษฐกิจในเดือนธันวาคมแสดงถึงการเติบโตอย�างต�อเน่ืองในสหรัฐฯ แม�จะมีการชะลอตัวลงเล็กน�อย ในขณะท่ีตัวเลขการขยายตัวทางเศรษฐกิจทาง ฝ��งยุโรปยังไม�เป�นที่น�าพอใจอย�างต�อเนื่อง ส�วนประเทศจ�นอัตราการเติบโต ชะลอตัวลง ส�วนประเด็นทางการเมือง เดือนท่ีผ�านมาความตึงเคร�ยดทางการค�า ระหว�างสหรัฐฯ และจ�นดูเหมือนจะสงบลงช่ัวคราวหลังการเจรจาการค�าระหว�าง สหรัฐฯและจ�นมีสัญญาณเชิงบวก ขณะท่ีประเด็นการแยกตัวจากสหภาพยุโรป ของสหราชอาณาจักรยังคงไม�มีความชัดเจนส�วนตลาดหุ�นปรับตัวลงแรงในช�วง 3 สัปดาห�แรกของเดือนธันวาคม ก�อนท่ีจะ ปรับตัวข�น้ได�ในสัปดาห�ท�ายๆของเดือน โดยดัชนี MSCI World AC ปรับตัวลง 7.2% ดัชนี S&P 500 ปรับตัวลง 9.2% และดัชนี Nikkei ปรับตัวลง 10.5% ส�วนในภูมิภาคอื่นๆ ตลาดเกิดใหม�และตลาดยุโรปให�ผลตอบแทนที่ต่ำกว�า ค�าเฉลี่ย โดยตลาดหุ�นยุโรปปรับตัวลง 5.4% และตลาดหุ�นประเทศเกิดใหม� ปรับตัวลดลง 2.9%ในส�วนของตราสารหน้ี อัตราผลตอบแทนของพันธบัตรประเทศใหญ�ๆ ปรับลดลง เน่ืองจากความกังวลเก่ียวกับการเติบโตของเศรษฐกิจท่ัวโลก และการปรับตัวลง อย�างรุนแรงของหุ�น ส�งผลให�นักลงทุนหันไปลงทุนในสินทรัพย�ปราศจาก ความเสี่ยง ทำให�อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ป�ของสหรัฐฯ ปรับตัว ลงมาอยู�ที่ 2.75% จากที่เคยข�้นไปทำจ�ดสูงสุดที่ 3.25% ในช�วงก�อนหน�า

02พอร�ตสำหรับนักลงทุนท่ีมีความเส่ียงระดับ 1

พอร�ตการลงทุนมีผลการดำเนินงานต่ำกว�าเกณฑ�มาตรฐาน โดย ให�ผลตอบแทน 0.29% เทียบกับเกณฑ�มาตรฐานท่ี 0.49% เดือนน้ี การคัดเลือกกองทุนเป�นป�จจัยฉุดรั้งผลการดำเนินงาน (กองทุน TMB Thanaplus และกองทุน TMB Global Bond)

Maximum drawdownRecovery period (days)Worst monthLowest returnBest monthHighest return

SincePortfolioBenchmarkSpread

3 เดือน28/09/2018

0.39%0.86%

-0.47%

1 เดือน30/11/2018

0.29%0.49%

-0.20%

6 เดือน29/06/2018

0.47%0.93%

-0.46%

Portfolio volatilityBenchmark volatility

3 ป�--

1 ป�0.43%0.46%

5 ป�--

YTD29/12/2017

0.68%1.28%

-0.61%

วันที่จัดตั้งพอร�ตโฟลิโอ30/12/2016

3.70%3.56%0.14%

ลดสัดส�วนการลงทุนในกองทุน TMB Global Bond และเพ��มสัดส�วน การลงทุนในกองทุน TMB Thanaplus

RISK AVERSE PORTFOLIO

PortfolioBenchmarkSpread

2016---

20173.01%2.25%0.76%

20180.68%1.28%

-0.61%

2015---

2014---

2013---

วันที่จัดตั้งพอร�ตโฟลิโอ

ภาพรวมพอร�ตการลงทุนในเดือนที่ผ�านมา

ว�เคราะห�ผลการดำเนินงาน

ว�เคราะห�ความเสี่ยงย�อนหลัง

กลยุทธ�การลงทุน

ผลตอบแทนย�อนหลัง (Base 100) *

ผลการดำเนินงานรายป�

ผลการดำเนินงานสะสมย�อนหลัง (%) *

การจัดสัดส�วนการลงทุนในเดือน ธ.ค. 61 *

ผลการดำเนินงานรายเดือนและความเสี่ยง ข�อมูล ณ วันที่ 31 ธ.ค. 61

Foreign Fixed Income

Local Fixed Income

17.86%

% น้ำหนักการลงทุน

82.14%

% weight17.86%9.94%2.98%4.95%

82.14%30.08%30.03%22.03 %

Bloomberg

TMBGLBF TBTMBGLIN TBUNGLDBN TB

TMBAGBF TBTMBBOND TBTMBPLUS TB

ISIN

TH2560010005TH7232010002TH8385010005

TH5573010003TH1128010002TH1133010005

TMB GLOBAL BOND FUND TMB GLOBAL INCOME FUNDUNITED GLOBAL DYNAMIC BOND-N

TMB AGGREGATE BOND FUND TMB BOND FUNDTMB THANAPLUS FUND


Local Fixed Income

กองทุนแนะนำสำหรับพอร�ตการลงทุนในเดือน ธ.ค. 61 *

สารบัญอัปเดตสถานการณ�การลงทุน ประจำเดือนธันวาคม 2561

คำเตือน: ผู�ลงทุนควรทำความเข�าใจลักษณะสินค�า เง�อ่นไขผลตอบแทน และความเส่ียงก�อนตัดสินใจลงทุน ท้ังน้ี ผลการดำเนินงานในอดีตของกองทุนรวม มิได�เป�นสิ�งยืนยันผลการดำเนินงานในอนาคตผู�ลงทุนควรศึกษาข�อมูลกองทุนจากหนังสือชี้ชวนหร�อข�อมูลที่เป�ดเผยไว�ในแหล�งต�างๆ โดยเฉพาะนโยบายการลงทุน ความเสี่ยง และผลการดำเนินงานของกองทุนรวมหร�อขอคำแนะนำเพ��มเติมจากผู�แนะนำการลงทุนก�อนตัดสินใจลงทุน เอกสารฉบับนี้จัดทำข�้นโดยมีวัตถุประสงค�เพ�่อเผยแพร�โดยทั่วไป โดยจัดทำข�้นจากแหล�งข�อมูลต�างๆ ที่พ�จารณาแล�วว�าน�าเชื่อถือได� ณ วันที่แสดงข�อมูลแต�มิอาจ รับรองความถูกต�องของข�อมูลได�อย�างสมบูรณ� ข�อมูลดังกล�าวอาจมีการเปลี่ยนแปลงได�โดยไม�จำเป�นต�องแจ�งให�ทราบล�วงหน�า

พอร�ตการลงทุนนี ้ลงทุนใน ตราสารหนี้ 100 % ดังนั้น จ�ง เหมาะสำหรับผู�ลงทุนท่ีรับความ เสี่ยงได�ต่ำ และต�องการรักษา เง�นต�นเป�นหลัก

เกณฑ�มาตรฐาน :Composite Index **

วันที่จัดตั้งพอร�ตโฟลิโอ :30 ธ.ค. 60

วัตถุประสงค�การลงทุน

** Index composition :

48% THAI BOND DEALINGCENTER GOVT BOND GRP 1TOTAL RETURN INDEX + 8%THAI BOND DEALING CENTERCORPORATE BOND GRP 1TOTAL RETURN INDEX (BBBUP) + 24% THAI BONDDEALING CENTER SHORT TERM GOVT BOND TOTAL RETURN INDEX + 20% BLOOMBERG BARCLAYS GLOBAL AGGREGATE HEDGED

ค�าธรรมเนียมและค�าบร�การ :

ค�าธรรมเนียมบร�หารจัดการพอร�ต (ไม�รวมภาษีมูลค�าเพ��ม) ไม�เกิน 1.5% ต�อป�ของมูลค�าทรัพย�สินสุทธิ (เก็บจร�ง ไม�เร�ยกเก็บ)

* การจัดสรรสัดส�วนการลงทุนตาม Portfolio น้ีอาจเปล่ียนแปลงได�ตามสภาวะตลาดหร�อป�จจัยทางเศรษฐกิจอ่ืนๆ การคำนวณผลการดำเนินงานท่ีคาดหวังอิงสกุล เง�นบาทและอิงตามข�อมูลผลการดำเนินงานในอดีตย�อนหลัง ผลการดำเนินงานท่ีแสดงคำนวณจากอัตราดอกเบ้ียสุทธิของตราสารท่ีมีการลงทุนใหม� และไม�รวมค�าใช� จ�ายท่ีจะเกิดข�น้ ผลการดำเนินงานท่ีแสดงครอบคลุมระยะเวลา 12 เดือนเต็ม สำหรับแต�ละป�ปฏิทินผลิตภัณฑ�ต�างๆ ไม�มีการรับประกันผลการดำเนินงานหร�อผลตอบ แทน นอกจากน้ี ผลการดำเนินงานในอดีตไม�ได�เป�นการรับประกันหร�อเป�นตัวบ�งช้ีท่ีเช่ือถือได�สำหรับผลการดำเนินงานหร�อผลตอบแทนในป�จจ�บัน หร�ออนาคตและมิได� รับประกันว�าผู�ลงทุนจะได�รับผลตอบแทนท่ีคาดหวังตามท่ีแสดงไว� ข�อมูลแสดงผลการดำเนินงานไม�รวมค�านายหน�า และค�าใช�จ�ายท่ีเกิดข�น้จากการออก และการไถ�ถอน หน�วยลงทุน

Portfolio Benchmark

17.86%

82.14%

-0.32%41

04/2018-0.10%

02/20170.47%

พอร�ตการลงทุนมีผลการดำเนินงานต่ำกว�าเกณฑ�มาตรฐาน โดย ให�ผลตอบแทน -0.69% เทียบกับเกณฑ�มาตรฐานท่ี -0.54% เดือนน้ี การคัดเลือกกองทุนเป�นป�จจัยฉุดรั้งผลการดำเนินงาน (กองทุน TMB Global Bond และกองทุน Tisco High Dividend)

Maximum drawdownWorst monthLowest returnBest monthHighest return

-3.56%10/2018-1.44%

01/20180.99%


3 เดือน28/09/2018

-1.98%-1.37%-0.61%

1 เดือน30/10/2018

-0.69%-0.54%-0.16%

6 เดือน29/06/2018

-1.06%-0.39%

-0.674%

YTD29/12/2017

-2.06%-0.99%-1.07%


4.74%4.46%0.27%

เร��มลงทุนในกองทุน TMB China Opportunity และกองทุน TMB India Active Equity รวมถึงขายกองทุน TMB Asian Growth Leaders ลดสัดส�วนการลงทุนในกองทุน TMB Global Bond และเพ��มสัดส�วนการลงทุนในกองทุน TMB Thanaplus

CONSERVATIVE PORTFOLIO










ผลการดำเนินงานรายเดือนและความเสี่ยง

Foreign EquitiesForeign Fixed Income

9.63%


29.16%Local EquitiesLocal Fixed Income

9.40%51.81%

Foreign Equities


Local Equities

Local Fixed Income

% weight9.63%4.76%4.87%

29.16%1.99%

14.11%5.03%8.03%9.40%2.84%6.56%

51.81%16.27%25.38%10.16%

Bloomberg

TMBGQGT TBTMBAGLF TB

TMBASD2 TBTMBGLBF TBTMBGLIN TB UNGLDBN TB

KSTAACC TBTISCOHD TB

TMBAGBF TBTMBBOND TBTMBPLUS TB

ISIN

TH6351010009TH5820010004

TH7628010004 TH2560010005TH7232010002TH8385010005

TH1557010002TH3221010004

TH5573010003TH1128010002TH1133010005

TMB GLOBAL QUALITY GROWTH FUNDTMB ASIAN GROWTH LEADERS EQUITY FUND

TMB ASIAN BOND FUND TMB GLOBAL BOND FUNDTMB GLOBAL INCOME FUND UNTIED GLOBAL DYNAMIC BOND-N

K STAR EQUITY FUND-ACCTISCO HIGH DIVIDEND EQUITY FUND

TMB AGGREGATE BOND FUNDTMB BOND FUNDTMB THANAPLUS FUND



คำเตือน: ผู�ลงทุนควรทำความเข�าใจลักษณะสินค�า เง�อ่นไขผลตอบแทน และความเส่ียงก�อนตัดสินใจลงทุน ท้ังน้ี ผลการดำเนินงานในอดีตของกองทุนรวม มิได�เป�นสิ�งยืนยันผลการดำเนินงานในอนาคตผู�ลงทุนควรศึกษาข�อมูลกองทุนจากหนังสือชี้ชวนหร�อข�อมูลที่เป�ดเผยไว�ในแหล�งต�างๆ โดยเฉพาะนโยบายการลงทุน ความเสี่ยง และผลการดำเนินงานของกองทุนรวมหร�อขอคำแนะนำเพ��มเติมจากผู�แนะนำการลงทุนก�อนตัดสินใจลงทุน เอกสารฉบับนี้จัดทำข�้นโดยมีวัตถุประสงค�เพ�่อเผยแพร�โดยทั่วไป โดยจัดทำข�้นจากแหล�งข�อมูลต�างๆ ที่พ�จารณาแล�วว�าน�าเชื่อถือได� ณ วันที่แสดงข�อมูลแต�มิอาจรับรองความถูกต�องของข�อมูลได�อย�างสมบูรณ� ข�อมูลดังกล�าวอาจมีการเปลี่ยนแปลงได�โดยไม�จำเป�นต�องแจ�งให�ทราบล�วงหน�า

04พอร�ตสำหรับนักลงทุนที่มีความเสี่ยงระดับ 2



3 ป�--

1 ป�2.49%2.07%

5 ป�--

51.81% 29.16%

9.63%

9.40%

Portfolio Benchmark





ค�าธรรมเนียมบร�หารจัดการพอร�ต (ไม�รวมภาษีมูลค�าเพ��ม) ไม�เกิน 1.5% ต�อป�ของมูลค�าทรัพย�สินสุทธิ (เก็บจร�ง 0.5%ต�อป�ของมูลค�า ทรัพย�สินสุทธิ)

พอร�ตการลงทุนนี้ลงทุนในตราสารหนี้ 80 % และตราสารทุน 20 % ดังน้ันจ�งเหมาะสำหรับผู�ลง ทุนท่ีรับความเส่ียงได�ในระดับต่ำ ถึงปานกลาง และผู�ที ่ต�องการ กระจายความเสี่ยงทั้งใน ตรา สารทุนและตราสารหนี้


30% THAI BOND DEALING CENTER GOVT BOND GRP 1 TOTAL RETURN INDEX + 5% MSCI AC ASIA EX JAPAN + 10% BANGKOK S ET + 15% THAI BOND DEALING CENTER SHORT TERM GOVT BOND TOTAL RETURN INDEX + 5% MSCI WORLD + 5% THAI BOND DEALING CENTER CORPORATE BOND GRP 1 TOTAL RETURN INDEX ( BBB UP) + 30% BLOOMBERG BARCLAYS GLOBAL AGGREGATE HEDGED



2016---

20176.94%5.51%1.43%

2018 -2.06%-0.99%-1.07%

2015---

2014---

2013---

พอร�ตการลงทุนมีผลการดำเนินงานต่ำกว�าเกณฑ�มาตรฐาน โดย ให�ผลตอบแทน -2.45% เทียบกับเกณฑ�มาตรฐานท่ี -2.26% เดือนน้ี กองทุนตราสารทุนไทยเป�นป�จจัยฉุดร้ังผลการดำเนินงาน (กองทุน Tisco High Dividend และกองทุน K Mid Small Cap Equity)


-8.27%10/2018-3.25%

07/20182.51%

BALANCED PORTFOLIO







% weight19.70%1.88%5.97%9.72%2.13%

19.49%2.03%9.26%3.08%5.12%

28.64%6.53%9.67%

12.44%32.15%17.64%14.51%

Bloomberg

ONEEUEQ TB TMBAGLF TB TMBGQGT TBTMBIAEQ TB

TMBASD2 TB TMBGLBF TBTMBGLIN TB UNGLDBN TB

KMIDSMA TBKSTAACC TBTISCOHD TB

TMBAGBF TB TMBBOND TB

ISIN

TH8488010001TH5820010004TH6351010009TH8510010003

TH7628010004TH2560010005TH7232010002 TH8385010005

TH5501010000TH1557010002TH3221010004

TH5573010003 TH1128010002

ONE EUROPEAN EQUITY FUNDTMB ASIAN GROWTH LEADERS FUNDTMB GLOBAL QUALITY GROWTH FUNDTMB INDIA ACTIVE EQUITY

TMB ASIAN BOND FUND TMB GLOBAL BOND FUNDTMB GLOBAL INCOME FUND UNITED GLOBAL DYNAMIC BOND-N

K MID SMALL CAP EQUITY FUNDK STAR EQUITY FUND-ACCTISCO HIGH DIVIDEND EQUITY FUND

TMB AGGREGATE BOND FUNDTMB BOND FUND

Foreign Equities


Local Equities

Local Fixed Income




06พอร�ตสำหรับนักลงทุนที่มีความเสี่ยงระดับ 3






ค�าธรรมเนียมบร�หารจัดการพอร�ต (ไม�รวมภาษีมูลค�าเพ��ม)ไม�เกิน 1.5% ต�อป�ของมูลค�าทรัพย�สินสุทธิ (เก็บจร�ง 0.5% ต�อป�ของมูลค�า ทรัพย�สินสุทธิ)

พอร�ตการลงทุนนี้ลงทุนในตราสารหนี้ 50 % และตราสารทุน 50 % ดังนั้น จ�งเหมาะสำหรับผู� ลงทุนท่ีรับความเส่ียงได�ในระดับ ปานกลางและมีเป�าหมายในการ สร�างผลตอบแทนจากการเพ��มมูลค�าการลงทุนในระยะปานกลาง ถึงระยะยาว


10 % MSCI AC ASIA EX JAPAN + 30 % BANGKOK SET + 18 % T HAI BOND DEALI NG CENTER GOVT BOND GRP 1 TOTAL RETURN INDEX + 20 % BLOOMBERG BARCLAYS GLOBAL AGGREGATE HEDGED + 10 % MSCI WORLD + 3 % THAI BOND DEALING CENTER CORPORATE BOND GRP 1 TOTAL RETURN INDEX ( BBB UP) + 9 % THAI BOND DEALING CENTER SHORT TERM GO VT BOND TOTAL RETURN INDEX


3 เดือน28/09/2018

-5.67% -4.85% -0.82%

1 เดือน30/11/2018

-2.45%-2.26% -0.19%

6 เดือน29/06/2018

-2.52%-1.93%-0.59%

YTD29/12/2017

-5.21%-4.04%-1.17%


5.97%5.72%0.24%

เร��มลงทุนในกองทุน TMB China Opportunity และขายกองทุน TMB Asian Growth Leaders






3 ป�--

1 ป�5.64%5.19%

5 ป�--


19.70%



28.64%32.15%

19.70%

19.49%28.64%

32.15%


Portfolio Benchmark


2016---

201711.80%10.18%

1.62%

2018-5.21%-4.04%-1.17%

2015---

2014---

2013---

พอร�ตการลงทุนมีผลการดำเนินงานต่ำกว�าเกณฑ�มาตรฐาน โดยให� ผลตอบแทน -3.61% เทียบกับเกณฑ�มาตรฐานท่ี -3.44% เดือนน้ี กองทุนตราสารทุนไทยเป�นป�จจัยฉุดร้ังผลการดำเนินงาน (กองทุน Tisco High Dividend และกองทุน K Mid Small Cap Equity)



3 เดือน28/09/2018

-8.07%-7.11%-0.96%

1 เดือน30/11/2018

-3.61% -3.44%-0.17%

6 เดือน29/06/2018

-4.05%-3.33%-0.72%

YTD 29/12/2017

-7.98%-6.22%-1.75%

วันที่จัดตั้งพอร�ตโฟลิโอ 30/12/2016

5.73%6.44%

-0.70%

-12.05%10/2018-4.73%

07/20183.40%

เร��มลงทุนในกองทุน TMB China Opportunity และขายกองทุน TMB Asian Growth Leaders

ADVANCED PORTFOLIO










% weight30.85%3.82%

10.08%10.84%3.24%2.87%

14.53%2.06% 5.20%7.27%

37.78%8.52%

13.73% 15.53%16.84%16.84%

Bloomberg

ONEEUEQ TBTMBAGLF TB TMBGQGT TBTMBIAEQ TB

UOBUGHF TB

TMBASD2 TB TMBGLIN TB UNGLDBN TB


TMBAGBF TB

ISIN

TH8488010001TH5820010004TH6351010009TH8510010003TH5842010008

TH7628010004TH7232010002 TH8385010005

TH5501010000TH1557010002 TH3221010004

TH5573010003

ONE EUROPEAN EQUITY FUNDTMB ASIAN GROWTH LEADERS FUNDTMB GLOBAL QUALITY GROWTH FUNDTMB INDIA ACTIVE EQUITYUNITED GLOBAL HEALTHCARE FUND

TMB ASIAN BOND FUND TMB GLOBAL INCOME FUNDUNITED GLOBAL DYNAMIC BOND-N


TMB AGGREGATE BOND FUND

Foreign Equities


Local Equities

Local Fixed Income


สารบัญ

08







พอร�ตการลงทุนนี้ลงทุนในตราสารทุน 70 % และตราสารหนี้ 30 % ดังนั้นจ�งเหมาะสำหรับผู� ลงทุนท่ีรับความเส่ียงได�ในระดับ ปานกลางถึงระดับสูง และมุ�งหวัง ผลตอบแทนจากมูลค�าการลงทุน ในระยะยาวที่เพ��มข�้น


40 % BANGKOK SET + 15 % MSCI ACASIA EX JAPAN + 9 % THAI BOND DEALING CENTER GOVT BOND GRP 1 TOTAL RETURN INDEX + 15 % BLOOMBERG BARCLAYS GLOBAL AGGREG ATE HEDGED + 4% THAI BOND DEALING CENTER SHORT TERM GOVT BOND TOTAL RETURN INDEX + 15 % MSCI WORLD + 2 % THAI BOND DEALING CENTER CORPORATE BOND GRP 1 TOTAL RETURN INDEX (BBB UP)

อัปเดตสถานการณ�การลงทุน ประจำเดือนธันวาคม 2561


พอร�ตสำหรับนักลงทุนที่มีความเสี่ยงระดับ 4


Portfolio Benchmark


3 ป�--

1 ป�7.98%7.37%

5 ป�--


30.85%



37.78%16.84%

30.85%

14.53%37.78%

16.84%



2016---

201714.90%-13.50%-

1.40%-

2018 -7.98%-6.22%1.75%

2015---

2014---

2013---

ข�อมูล ณ วันที่ 31 ธ.ค. 61ผลการดำเนินงานรายเดือนและความเสี่ยง

พอร�ตการลงทุนมีผลการดำเนินงานสูงกว�าเกณฑ�มาตรฐาน โดยให� ผลตอบแทน -5.91% เทียบกับเกณฑ�มาตรฐานท่ี -5.36% เดือนน้ี กองทุนตราสารทุนไทยเป�นป�จจัยฉุดร้ังผลการดำเนินงาน (กองทุน Tisco High Dividend และกองทุน K Mid Small Cap Equity)


YTD 29/12/2017

-12.39%-9.62%-2.77%


14.85%7.24%

-2.40%

-17.59%10/2018-6.84%

07/20184.36%

AGGRESSIVE PORTFOLIO






สารบัญ

10

อัปเดตสถานการณ�การลงทุน ประจำเดือนธันวาคม 2561


Portfolio Benchmark

พอร�ตสำหรับนักลงทุนที่มีความเสี่ยงระดับ 5



3 เดือน 28/09/2018

-11.77%-10.49%

-1.28%

1 เดือน30/11/2018

-5.91%-5.36%-0.55%

6 เดือน29/062018

-7.20%-6.01%-1.19%

ว�เคราะห�ความเสี่ยงย�อนหลัง ผลการดำเนินงานสะสมย�อนหลัง (%) *


3 ป�--

1 ป�11.51%10.86%

5 ป�--

ยังคงสัดส�วนการลงทุนเช�นเดียวกับเดือนที่ผ�านมา (ปรับพอร�ต กองทุนครั้งก�อนหน�าเมื่อสิ�นเดือนกันยายน)

กลยุทธ�การลงทุน การจัดสัดส�วนการลงทุนในเดือน ธ.ค. 61 *

Foreign EquitiesLocal Equities

52.71%


47.29%

% weight52.71%7.05%5.83%

17.43%12.03% 5.50%4.87%

47.29%9.62%

20.73%16.95%

Bloomberg

ABAGSCF TB ONEEUEQ TB TMBAGLF TB TMBGQGT TBTMBIAEQ TB

UOBUGHF TB


ISIN

TH6839010001TH8488010001 TH5820010004 TH6351010009TH8510010003 TH5842010008

TH5501010000TH1557010002 TH3221010004

ABERDEEN AMERICAN GROWTH - SMALLER COMP.ONE EUROPEAN EQUITY FUNDTMB ASIAN GROWTH LEADERS FUNDTMB GLOBAL QUALITY GROWTH FUNDTMB INDIA ACTIVE EQUITYUNITED GLOBAL HEALTHCARE FUND


Foreign Equities


Local Equities

47.29% 52.71%






พอร�ตการลงทุนนี้ลงทุนในตราสารทุน 100% ดังนั้น จ�งเหมาะ สำหรับผู�ลงทุนที่รับความเสี่ยงได�ในระดับสูง โดยผู�ลงทุนมุ�งหวัง ผลตอบแทนที่สูงมากจากการ เติบโตของมูลค�าเง�นลงทุนและ ยอมรับความผันผวนของมูลค�า เง�นลงทุนในระยะยาวได�


50% BANGKOK SET + 25% MSCI AC ASIA EX JAPAN + 25% MSCI WORLD


2016---

201719.68%-18.57%-

1.01%-

2018 -12.39%

-9.62%-2.77%

2015---

2014---

2013---

ขอคำแนะนำปร�กษาฟร� ง�าย สะดวก หลากหลายช�องทาง

กดเลือกรายการที่ท�านต�องการ

สารบัญ

โทรปร�กษา หร�อ ซื้อ-ขายกองทุนได�ง�ายๆ ผ�าน TMB Investment Line1588 กด #9

ปร�กษาผู�เชี่ยวชาญส�วนตัวด�านการลงทุนได�ที่สาขาธนาคารที่ให�บร�การ

อัปเดตข��าวสารทันทุกสถานการณ�ตลาดได�ทุกวันผ�าน Line TMBadvisory

ซื้อ-ขายกองทุน และติดตามความเคลื่อนไหวการลงทุนได�ง�ายๆผ�าน TMB TOUCH Mobile App

อัปเดตอินไซต�กองทุนตัวท็อปและรับข�อมูลข�าวสารลงทุนได�ฟร�ผ�าน TMB Advisory Website

https://www.tmbbank.com/tmbadvisory-room

tel:1558

https://www.tmbbank.com/tmbadvisory/?openregister=true

line://ti/p/@raz0523w

https://www.tmbbank.com/mobile-and-internet/tmbtouchmobileapp.html

monthly market update › uploads › tmboa › uploads › monthly... · 2019-01-31 · 2017 3.01%...

Documents