nordea liv resultater jørund vandvik
TRANSCRIPT
Losby Gods
April 2013 – Nordea Liv Norge
• Markedsutvikling
• Resultater
• Nye tjenestepensjonsprodukter
Tema
2 •
Nordea Liv har hatt en gjennomsnittlig årlig vekst på 9,3% i perioden. Storebrand og DNB har beveget seg sidelengs (DNB litt ned). Spb1 har vokst med 5,4%
Nordea Liv har hatt en sterk og jevn vekst i premie inntekter
4 •
Nordea Liv vokser sterkt i produkter med investeri ngsvalg
2 450 2 685
2 395
4 084
0
1 000
2 000
3 000
4 000
5 000
6 000
7 000
2011 2012
liv link
70% Link vekst
7% Liv vekst
Brutto forfalt – Nordea LivMill nok Mill nok
58 21864 794
14 015
17 673
0
10 000
20 000
30 000
40 000
50 000
60 000
70 000
80 000
90 000
2011 2012
liv link
Brutto forfalt – totalmarkedet
26% Link vekst
11% Liv vekst
5 •
Markedsandeler produkter med investeringsvalg
- Nordea Liv nest største aktør i markedet
17,100 %
24,600 %
35,800 %
8,600 %
6,500 %
4,600 % 2,800 %
2011
Nordea
Dnb
Storebrand
Spb1
Gjensidige
Danica
Andre
23,00 %
21,500 %34,800 %
7,300 %
5,900 %
5,00 %
2,500 %
2012
Nordea
Dnb
Storebrand
Spb1
Gjensidige
Danica
Andre
6 •
Utviklingen fra YTP til ITP i totalmarkedet
- Innskuddspensjon øker sterkt
14 687
16 312
18 492
15 416 15 38616 098
16 817
3 170
5 762
7 655
9 0609 632
10 927
12 716
0
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
12 000
14 000
16 000
18 000
20 000
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
YTP ITP
82%74% 71%
63% 61% 60% 57%
18%26% 29%
37% 39% 40% 43%
0 %
10 %
20 %
30 %
40 %
50 %
60 %
70 %
80 %
90 %
100 %
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
YTP ITPMill nok
7 •
Utviklingen fra YTP til ITP i Nordea Liv
- Andel innskuddspensjon enda større enn i totalmarke det
1 723
1 944
2 1132 060
1 8141 858
2 104
621
1 124
1 382
1 696 1 660
1 832
2 093
400
600
800
1 000
1 200
1 400
1 600
1 800
2 000
2 200
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
YTP ITP
74%63% 60%
55% 52% 50% 50%
26%37% 40%
45% 48% 50% 50%
0 %
10 %
20 %
30 %
40 %
50 %
60 %
70 %
80 %
90 %
100 %
2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
YTP ITPMill nok
8 •
Utvikling markedsandel innskuddspensjon
9 •
Markedsandeler Individuelle produkter med investeri ngsvalg
26,865 %
15,546 %37,512 %
8,905 %
2,347 %6,025
%
2,801 %
2011
Nordea
Dnb
Storebrand
Spb1
Gjensidige
Danica
Andre
49,755 %
7,705 %
34,255 %
4,083 %
1,302 %2,341 %
,558 %
2012
Nordea
Dnb
Storebrand
Spb1
Gjensidige
Danica
Andre
• Resultat 510 millioner kroner før skatt – nest beste noensinne
• Risikoresultat 274,6 mnok (+35%)
• Kostnadsresultat 86,6 mnok (+278%)
• Driftskostnader på samme nivå som i 2011
• Langt liv
• Privat fullfinansiert per 31.12.2012
• Ytelsespensjon avsatt 507 millioner kroner per 31.12.2012 (til 1,6% av totale reserver)
2012 – et godt resultat
10 •
11 •
Resultat ift. konkurrenter
Resultat analyse 2012 Q4Tall i MNOK Nordea Liv DNB Liv Storebrand
Resultat 510 1.279 590
Forvaltningskapital 64.332 270.570 240.568
Administrasjonsresultat 87 7 -90
Risikoresultat før langt liv 275 110 294
Verdijustert avkastning 5,2 % 5,7 % 6,2 %
Bokført avkastning 4,3 % 5,4 % 5,6 %
Kursreguleringsfond 383 1.085 1.027
Kapitaldekning 16,2 % 16,7 % 12,2 %
Premieinntekter totalt
0
1.000
2.000
3.000
4.000
5.000
8.351
2011
8.480
2012
6.000
7.000
8.000
9.000
MN
OK
12 •
Resultat til kunde
1.371
59
1.820
0
200
400
600
800
1.000
1.200
1.400
1.600
1.800
Rentegaranti
OverskuddResultat til kundeAvsatt til
langt liv
390
MN
OK
13 •
Kapitalavkastning kollektivporteføljen
2,0 %
4,0 %
5,2 %
4,3 %
Realisert Verdijustert
2012 20122011 2011
14 •
Soliditet styrket
MN
OK
15 •
KollektivporteføljenAktivafordeling per 31.12.2012
Reell aksjeeksponering: 10,1 %
16 •
Sparebank1, Danica og Gjensidige har ikke valutasikret sine porteføljer, mens Nordea Liv, DNB og Storebrand har valutasikrede porteføljer.
0,0 %
2,0 %
4,0 %
6,0 %
8,0 %
10,0 %
12,0 %
10,7 %
Dan
ica
Val
g M
oder
at
10,6 %
Nor
dea
Akt
iva
Bed
rift 5
0
12,4 %
Gje
nsid
ige
Kom
bine
rt
11,7 %
DN
B In
nsk.
pens
jon
50
10,4 %
Sto
rebr
and
Bal
anse
rt
7,8 %
Spa
reba
nk1
Mod
erat
9,8 %
Nor
dea
Vek
stpe
nsjo
n
Avkastning bedriftsfond 2012
17 •
18 •
Oppreservering for økt levealder i individualportefø ljen
MN
OK
19 •
Oppreservering for økt levealder i ytelsespensjon
71Fripoliser
3.300
71Fripoliser
217Fripoliser
290YTPG
20 •
YTPG116
YTPG290
Fripoliser71
Fripoliser217
,00 %
,200 %
,400 %
,600 %
,800 %
1,00 %
1,200 %
1,400 %
1,600 %
1,800 %
0
100
200
300
400
500
600
2011 2012 201x 201y Total oppreservering
And
el a
v pr
emie
rese
rver
MN
OK
10%
• Usikre finansmarkeder• Vedvarende lavt rentenivå
• Rentegaranti
• Økt levealder – oppreservering og nye tariffer
• Utvikling av nye tjenestepensjonsprodukter
• Tilpasning til solvens II • Ikrafttredelse 1.1.16?
2013 - hovedpunkter
21 •