obtenez un flux de revenus à imposition privilégiée grâce aux fonds de
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Obtenez un flux de revenus à imposition privilégiée grâce aux fonds de
Table des matières
• Occasions dans le marché
• Qu’est-ce que la Catégorie T?
• Comment fonctionne la Catégorie T?
• Processus de mise en marché
• Aperçu du positionnement concurrentiel
Occasions dans le marché
Retraités et pré-retraités à la recherche d’un revenu stable offrant également :• une protection du capital• un potentiel de croissance• une minimisation de l’impositionPour surmonter• un environnement à faibles rendements• la réduction des dividendes• la disparition des fiducies de revenu• la volatilité dans les marchés
Qu’est-ce que la Catégorie T?
• Un nouveau regroupement de plus de 25 fonds Catégorie de société CI
– Fonds de titres à revenus, fonds équilibrés, fonds d’actions et solutions gérées
• Une catégorie de fonds offrant un revenu élevé, continu et fiscalement rentable. L’investisseur choisit l’un de deux pourcentages annuels de distribution cible :
5 % ou 8 % (versé mensuellement)
sans frais supplémentaires
Flux de revenus des fonds de Catégorie T
Rentabilité fiscale
1 Suppose un taux marginal d'imposition de 46,4 % en 2007 pour un résident de l'Ontario.
Différence entre la valeur après impôt d’un revenu de 10 000 $ traité comme un revenu d’intérêts, un revenu de dividendes, un gain en capital ou un remboursement de capital1
Placement de 1 million $ en titres à revenu : Version fiducie : Suppose des revenus d’intérêts
de 5 % et aucune croissance du capitalDistribution de 5,0 % - Catégorie T :
Suppose une croissance de 5 %
1 Suppose un taux marginal d'imposition de 46,4 % en 2007 pour un résident de l'Ontario.
Valeur marchande
Distribution brute Impôt Revenu net
Valeur marchande PBR
Distribution brute Impôt Revenu net
Placement 1,000,000 $ - - - 1,000,000.00 $ 1,000,000.00 $ - - -
Année 1 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 950,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 2 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 900,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 3 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 850,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 4 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 800,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 5 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 750,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 6 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 700,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 7 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 650,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 8 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 600,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 9 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 550,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 10 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 500,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 11 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 450,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 12 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 400,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 13 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 350,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 14 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 300,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Année 15 1,000,000 $ 50,000.00 $ 23,200.00 $ 26,800.00 $ 1,000,000.00 $ 250,000.00 $ 50,000.00 $ 0.00 $ 50,000.00 $
Si encaissé 1,000,000.00 $ 348,000.00 $ 402,000.00 $ 826,000.00 $ 0.00 $ 750,000.00 $
Bénéfice après impôt 402,000.00 $ Bénéfice après impôt 576,000.00 $
Avantage Catégorie T : 43.3%
Fiducie de fonds communs Catégorie de société
174,000.00 $
Même revenu
brut
Avantages des fonds Catégorie T de la structure Catégorie de société
Le regroupement Catégorie T est axé sur la rentabilité fiscale de la structure Catégorie de société CI qui :
• assure que les distributions seront versées sous forme de RDC
• offre la possibilité de transférer des actifs entre fonds de Catégorie T et tous les fonds de la structure Catégorie de société sans déclencher une imposition
Fonds de la Catégorie T
Avantage concurrentiel de la Catégorie T
Comment fonctionne la Catégorie T?
Calcul des versements mensuels
Les distributions sont fonction du rendement de l'année précédente.
Fonds de Catégorie T en période haussière
Fonds de Catégorie T en période baissière
Processus de mise en marché
• Détermination des marchés à cibler
• Sélection des placements qui correspondent aux objectifs et à la tolérance à l’égard du risque de vos clients
• Sélection d’un pourcentage de distribution cible : 5 % ou 8 %
– ou personnalisation en fonction des besoins de revenus de vos clients
• Envisager la mise en oeuvre d’une stratégie de levier prudente
Marchés à cibler
• Titulaires de comptes non enregistrés à la recherche d’une source de revenus à imposition privilégiée
• Retraités souhaitant tirer un revenu sans perdre leurs prestations de PSV
• Investisseurs à qui conviendrait une stratégie de levier, afin que les revenus versés par le placement couvrent les frais d’intérêt du prêt
Sélectionnez les fondsCroissance d'un placement de 10 000 $
Sélectionnez les distributions
Principaux avantages
• Possibilité de choisir le flux de revenus qui répond précisément aux besoins de vos clients
• Revenu mensuel stable et constant
• Rentabilité fiscale
• Versement de revenus sans renoncer à la croissance du capital
Positionnement concurrentiel des fonds Catégorie T
• Plate-forme Catégorie de société CI fiscalement avantageuse :
– possibilité de convertir, de transférer et de reporter
– tous les versements sont sous forme de RDC
Majorité de l’industrie : fiducies de fonds communs
– transferts déclenchent une imposition
– versements sous forme de RDC minimaux
• CI offre le plus vaste éventail de fonds :
– Les fonds CI les plus populaires, la Série PortefeuillesSélect et la Série Portefeuilles (portefeuilles équilibrés et de croissance)
MerciSiège social2, rue Queen Est, vingtième étageToronto (Ontario) M5C 3G7Tél : 416-364-1145Sans frais : 1-800-268-9374
Équipe du Service à la clientèle en anglais : 1-800-563-5181
Équipe du Service à la clientèle en français : 1-800-668-3528
Calgary Tél : 403-205-4396
Sans frais : 1-800-776-9027
Halifax Tél : 902-422-2444
Sans frais : 1-888-246-8887
Montréal Tél : 514-875-0090
Sans frais : 1-800-268-1602
Vancouver Tél : 604-681-3346
Sans frais : 1-800-665-6994
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