PERKEBUNAN

KELAPA $AWITASPEK PASAR

No

Materi Pokok Bahasan Alokasi Waktu

1 Pasar dan Pemasaran Kelapa Sawit

• Peluang Pasar• Harga dan Proyeksi  3 Jam

Pokok Bahasan

Pengantar http://www.bloomberg.com/news/2012-09-1

0/palm-oil-declines-for-a-fifth-day-as-stockpiles-jump-in-malaysia.html

http://www.bloomberg.com/news/2012-09-06/palm-oil-shipments-from-indonesia-set-to-climb-for-third-month.html

http://www.bloomberg.com/news/2012-09-06/palm-oil-veteran-mistry-says-indonesia-has-hidden-reserves-1-.html

http://www.bloomberg.com/news/2012-09-04/palm-oil-stockpiles-in-malaysia-to-jump-to-11-month-high.html

Pasar dan PemasaranTingginya permintaan untuk minyak nabati tercermin pada

kenaikan harga minyak kelapa sawit sejak tahun 2000. Minyak kelapa sawit telah menjadi minyak makanan pokok di Malaysia

dan Indonesia, serupa dengan banyak negara di Afrika Barat dalam hal ini. Meskipun harga mencapai puncaknya tahun

2008, harga minyak sawit mentah sekarang sekitar $800 per ton masih 90 persen diatas tren harga jangka panjang yang

sedikit diatas $400 per ton (CIF Rotterdam). Permintaan dunia untuk minyak nabati diperkirakan meningkat 36 persen dari

2007 sampai dengan 2017, dengan biofuel memberi kontribusi sepertiga dari kenaikan ini

FAO/OECD Agricultural Outlook 2008 – 2017

Kelapa Sawit merupakan Primadona Indonesia – Luas Area

1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010*

-

1,000

2,000

3,000

4,000

5,000

6,000

Luas Perkebunan menurut Jenis Tanaman di Indonesia (dalam ribuan Ha)

Karet 1)Kelapa Sawit 1)Kakao 1)Kopi 1)Teh 1)Kina 1)Tebu 2)Tembakai 2)

Produsen Minyak Kelapa Sawit Dunia

The original map is Koh & Wilcove (2008) and updated by the authors with 2009 values from FAOSTAT (2011)

1964

1966

1968

1970

1972

1974

1976

1978

1980

1982

1984

1986

1988

1990

1992

1994

1996

1998

2000

2002

2004

2006

2008

2010

-

10,000,000

20,000,000

30,000,000

40,000,000

50,000,000

60,000,000

IndonesiaMalaysiaThailandColombiaNigeriaPNGEquadorPantai GadingBrazilDunia

Produsen Utama

Ekspor Indonesia dan Malaysia

Kongsager and Reenberg (2012). Export of palm oil from Malaysia and Indonesia in 2009. The thickness of the arrows indicates the size of export. The 7% in the black circle indicates internal trade between Malaysia and Indonesia. Source: data from FAOSTAT (2011).

Alur Ekspor Minyak Kelapa Sawit Indonesia

Sumber: GAIN Report Number ID12101

Pelabuhan dan Daerah Ekspor

Catatan: Diagram merah merujuk pelabuhan ekspor utama kelapa sawit IndonesiaSumber: Statistik Kelapa Sawit Indonesia, (diolah)

Konsumsi Minyak Makan Dunia

Keterangan: Jumlah dalam Jutaan TonSumber: Oil World (2010) dalam Hai Teoh (2010)

Persaingan Pasar Minyak Makan

Sumber: MPOC & APOC, “Palm Oil Development and Performance in Malaysia” (February, 2010)

Pelaku Industri Kelapa Sawit di Indonesia

Pola Penggunaan Minyak Kelapa Sawit di Indonesia

Ekspor Minyak Kelapa Sawit Indonesia

Stagnasi Perdagangan CPO dan RPO

Sta

gn

an

Pajak Ekspor

Asumsi Harga dalam Analisis atau Evaluasi

Terdapat berbagai harga (Rotterdam, Belawan, Harga Patokan Setempat) berbeda-beda yang dapat menjadi acuan harga. Apa yang sebaiknya dipilih?

Harga berfluktuasi sangat tajam, bagaimana memilih harga sebagai acuan analisis?

Perlakuan Asumsi HargaKecenderungan

Harga CPO bulanan maupun tahunan berfluktusasiKecenderungan (trend) umum meningkat

ProyeksiAngka rata-rata jangka panjang sebagai proyeksi pesimistisFluktuasi bulanan menjadi penduga perubahan jangka

pendekKoefisien trend menjadi penduga kenaikan harga

Penerapan dalam Analisis atau EvaluasiAnalisis berdasar harga konstan pada estimasi jangka

panjangFluktuasi harga dipertimbangkan sebagai faktor risiko

dalam analisis sensitivitas

Apakah Harga Produk Pertanian Tak Stabil?

Apakah Harga Minyak Kelapa Sawit Tak Stabil?

Perkembangan Jangka Panjang Harga Minyak Kelapa Sawit

1972

1974

1976

1978

1980

1982

1984

1986

1988

1990

1992

1994

1996

1998

2000

2002

2004

2006

2008

2010

2012

0

200

400

600

800

1,000

1,200

1,400

f(x) = 367.117062778665 exp( 0.0144775934518981 x )

Yearly Price CPO CIF Rotterdam

Y-Price

Year

US

$/T

CPO yearly price and trends

1972

1976

1980

1984

1988

1992

1996

2000

2004

2008

2012

2016

2020

2024

2028

2032

2036

0200400600800

1,0001,2001,4001,600

Y-Price

Y-Price Exponential (Y-Price)

CPO Monthly Price; CIF Rotterdam 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

 Jan 631 349 257 339 460 496 402 421 597 1.049 560 791 1.275 1.061

 Feb 559 330 238 332 451 530 399 441 602 1.150 568 793 1.285 1.104

 Mar 494 349 252 337 426 548 429 438 618 1.243 593 830 1.179 1.147

 Apr 505 369 251 347 413 537 427 434 706 1.165 701 825 1.147 1.180

 May 471 324 234 368 412 514 415 439 765 1.204 790 815 1.156 1.097

 Jun 394 318 255 409 428 437 417 437 802 1.205 731 798 1.136 999

 Jul 319 300 325 403 412 427 415 467 804 1.136 637 804 1.084 1.098

 Aug 346 308 363 423 395 432 407 511 820 896 717 898 1.080

 Sep 387 288 304 400 418 436 420 497 824 773 678 907 1.068

 Oct 377 256 269 405 480 426 441 497 873 544 679 986 995

 Nov 324 249 317 439 500 432 442 541 948 487 7171.109 1.049

 Dec 353 268 327 464 508 443 428 580 950 499 7791.225 1.024

 AVG 430 309 283 389 442 472 420 475 727 980 679 899 1.123 1.076

CPO Price, CIF RoterdamDiskriminasi data bulanan

 Jan  Feb  Mar  Apr  May  Jun  Jul  Aug  Sep  Oct  Nov  Dec0

200

400

600

800

1,000

1,200

1,400

CPO Price CIF Roterdam

19992000200120022003200420052006200720082009201020112012

Axis

Tit

le

CPO Price including PPN (USD/tonne) FOB Belawan, Medan

  1999

2000

2001 2002

2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

1591 309 217 299 420 456 362 361 537 979 485 751

1.2351.021

2519 290 198 292 535 490 359 381 542 1.080 505 753

1.2451.064

3454 309 213 297 386 508 389 378 558 1.173 543 790

1.1391.107

4465 329 211 307 373 497 387 374 646 1.093 653 785

1.1071.140

5431 284 194 328 372 474 375 379 705 1.129 745 775

1.1161.057

6354 278 215 369 388 397 377 377 742 1.130 690 758

1.096 959

7279 262 285 363 372 387 375 407 744 1.061 597 764

1.0441.058

8306 268 323 384 355 392 367 451 760 821 677 858

1.0401.056

9347 248 264 360 378 396 380 437 764 698 638 867

1.0281.039

10337 216 229 365 440 386 386 443 813 469 639 946 9551.00911

292 210 278 399 460 392 382 481 888 412 6771.06

91.00

91.00312

313 228 287 424 468 383 368 521 889 424 7391.18

5 9841.018 AVG

391 269 243 349 402 430 376 416 667 907 632 8591.08

31.044

CPO Price including PPN (USD/tonne) FOB Belawan, Medan

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 120

200

400

600

800

1,000

1,200

1,400

CPO Price inc PPN FOB Belawan, Medan

19992000200120022003200420052006200720082009201020112012

US

$/t

on

nes

Perbandingan Harga CPO Medan dengan Rotterdam

199920002001200220032004200520062007200820092010201175%

80%

85%

90%

95%

100%

Perbandingan Harga CPO Medan dengan Rotterdam 1

23456789101112

FFB Price (Rp/Kg) Ex-Mill Medan  

1999200

0200

1200

2200

3200

4200

5200

62007

2008

2009

2010

2011

2012

1489 400 291 510 712 726 641 730 954

1.577

1.042

1.354

1.927

1.512

2564 404 280 561 535 734 629 731 980

1.734

1.268

1.424

1.932

1.595

3568 427 323 561 703 824 714 734

1.021

1.890

1.333

1.439

1.736

1.764

4568 460 397 550 670 884 761 695

1.099

1.677

1.465

1.385

1.650

1.813

5523 530 393 572 620 869 746 666

1.243

1.808

1.573

1.383

1.741

1.656

6346 400 388 605 609 669 704 683

1.299

1.825

1.319

1.320

1.676

1.395

7262 385 464 584 586 622 697 690

1.239

1.564

1.058

1.306

1.520

1.623

8306 380 486 584 554 609 703 711

1.255

1.207

1.167

1.470

1.511

9469 363 378 598 573 690 719 733

1.296

1.046

1.158

1.473

1.461

10514 325 361 614 647 684 752 740

1.315 658

1.023

1.585

1.336

11353 279 411 687 744 682 751 744

1.410 747

1.164

1.771

1.399

12402 300 480 694 730 667 742 886

1.474 931

1.294

1.849

1.466

Ave 447

388

388

593

657

722

713

729

1.154

1.416

1.239

1.480

1.613

% of CPO 17%18%16%19%20%19%20%20% 19% 17% 19% 19% 17%16%

Penutup

Terima Kasih