polročná správa o hospodárení správcovskej spolo nosti s … · 2017-01-03 · polročná...

SLN – 1.PF Slnko, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.OPT – Optimal, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.KAP – Kapital, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.ZDK – Zaistený - IAD depozitné konto, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.PRO – KD Prosperita, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.RUS – KD RUSSIA, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.PRF – Prvý realitný fond, š.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.ZKI - Zákon 594/2003 Z.z. o kolektívnom investovaní a o zmene a doplnení niektorých zákonov v platnom znení

Údaje o stave a zmene majetku fondu za prvých 6 mesiacov SLN OPT KAP ZDK PRO RUS PRF

1. Stav majetku (v EUR)a) Prevoditeľné cenné papiere 3 459 804 1 830 710 2 146 890 0 4 603 489 7 812 518 13 744 555

aa) akcie 0 0 0 0 3 747 303 7 563 789 0ab) dlhopisy 2 973 201 1 426 701 1 165 383 0 856 187 0 0ac) iné cenné papiere 486 603 404 009 981 507 0 0 248 730 13 744 555

b) Nástroje peňažného trhu 393 522 279 971 333 035 382 397 0 0 0c) Účty v bankách 484 463 1 474 465 739 364 6 075 015 2 981 805 2 188 858 2 194 010

ba) bežný účet 0 0 838 0 583 732 457 032 26 736bb) vkladové účty 484 463 1 474 465 738 526 6 075 015 2 398 073 1 731 826 2 167 274

d) Iný majetok 78 26 104 3 939 24 569 300 050 300 000 2 417 569) C lk á h d t j tk 4 337 868 3 611 250 3 223 229 6 481 981 7 885 344 10 301 376 18 356 134

Obchodné meno: IAD Investments, správ. spol., a.s., Malý trh 2/A, 811 08 Bratislava 1, IČO: 17330254 Zapísaná na Okresnom súde Bratislava I, dňa 18.10.1991, vložka č. 182/B, oddiel Sa

Polročná správa o hospodárení správcovskej spoločnosti s majetkom v podielových fondoch k 30.6.2010

e) Celková hodnota majetku 4 337 868 3 611 250 3 223 229 6 481 981 7 885 344 10 301 376 18 356 134f) Záväzky 33 058 12 320 125 156 16 571 24 816 32 474 636 464g) Čistá hodnota majetku 4 304 809 3 598 930 3 098 073 6 465 410 7 860 528 10 268 903 17 719 670

2. Počet podielov podiel. fondu v obehu (v ks) 112 380 712 116 013 147 134 328 510 183 109 609 374 392 425 446 822 202 350 101 8753. Čistá hodnota podielu (v EUR) 0,038306 0,031022 0,023063 0,035309 0,020995 0,022982 0,0506134. Stav CP a nástrojov peňažného trhu v majetku (v %)

a) Prevoditeľné CP a nástroje peňažného trhu, s ktorými sa obchoduje na kótovanom trhu burzy 78,86% 39,62% 41,67% 58,38% 73,43%b) Prevoditeľné CP a nástroje peňažného trhu, s ktorými sa obchoduje na inom regul. trhuc) Prevoditeľné CP z nových emisií podľa §44 ods. 1 písm. d)d) Nástroje peň. trhu podľa §44. ods. 1 písm. h) ZKI 9,07% 7,78% 10,34% 5,90%e) Ostatné prevoditeľné CP podľa §44 ods. 1 písm. i) 74,88%f) Deriváty prijaté na obchodovanie na regulovanom trhug) Deriváty neprijaté na obchodovanie na regulovanom trhu 0,29% 0,12%h) Podielové listy iných podielových fondov 0,90% 11,22% 25,01% 2,42%i) Iný majetok 11,17% 41,09% 22,86% 94,10% 41,62% 24,15% 25,12%j) Členenie cenných papierov (v %)

BAM akcia Hidroelektrane na Trebišnjici BA100HETRRA2 0,14%BAM akcia Hidroelektrane na Vrbasu BA100HELVRA1 0,25%BAM akcia JP Elektroprivreda BIH DD BAJPESR00008 0,41%BAM akcia JP Elektroprivreda Mostar BAJPEMR00001 0,55%BAM akcia Rite Gacko ad Gacko BA100RITERA0 0,05%BAM akcia Rite Ugljevik ad Ugljevik BA100RTEURA5 0,03%BAM akcia RMU Banovici BARMUBR00000 0,68%CZK akcia ČEZ CZ0005112300 1,09%EUR akcia Gorenie SI0031104076 0,60%EUR akcia MERCATOR SI0031100082 0,98%EUR akcia Nova Kreditna Banka Maribor SI0021104052 0,26%EUR akcia Pozavarovalnica SAVA d.d. SI0021110513 0,67%EUR akcia Pozavarovalnica SAVA d.d. SI0021110513 0,67%EUR akcia RAIFFEISEN INT AT0000606306 0,49%EUR akcia STRABAG SE AT000000STR1 1,14% 0,34%

1 z 12


SLN OPT KAP ZDK PRO RUS PRFEUR akcia WIENER STAEDT AT0000908504 1,17%EUR dlh. Arca Capital 8,5% 12/2012 SK4120005646 2,41%EUR dlh. Barclays BK Plc BACR Float 7/2011 XS0260446850 3,83% 4,61%EUR dlh. BOF 09 21/08/2011 SK4120005075 4,96%EUR dlh. Dlhopis Arca Capital 8,5% 12/2012 SK4120005646 7,73%EUR dlh. CROAT / HRGV 6.750 14-Mar-11 XS0126121507 6,87%EUR dlh. Pure Energy Bond I. 01/02/2015 SK4120006974 7,20% 8,05%EUR dlh. ROMA / ROGV 5.750 02-Jul-10 XS0171638330 8,21%EUR dlh. Dlhopis VÚB 01 8/2012 SK4120004748 9,90%EUR dlh. Gaz Capital SA 4,56% 9DEC2012 XS0237713226 2,02%EUR dlh. HSBC Finance Corp. 26/10/2012 XS0233154912 3,83% 10,31%EUR dlh. HZL Istrobanka II. 5,15%/2013 SK4120003757 7,99%EUR dlh. HZL OTP VII. 12/2015 SK4120004896 2,33%EUR dlh. HZL VÚB XVII. 11/2015 SK4120004813 5,47%EUR dlh. I.D.C. Holding V 3,83%/2010 SK4120004730 7,91%EUR dlh. J.P. Morgan Bank Plc 16/02/2014 XS0243584454 5,63%EUR dlh. KBC BakerCLN D(USD)FL 7/1/40 XS0246318934 0,03%EUR dlh. KBC Dorset CLN D FL7/10/40 XS0257939511 0,02% 0,01% 0,05%EUR dlh. KBC Newcourt CLN E 07/10/2040 XS0312227290 0,96%EUR dlh. KBC Pembridge CLN E FL 7/1/41 XS0273632454 0,03%EUR dlh. LB REINDL 8,25% 25/09/2011 XS0135796448 11,42%EUR dlh. LEASEPLAN FIN LPTY 10/2012 XS0233528420 8,75% 7,86%EUR dlh. Leasing SLSP 02 21/11/2010 SK4120005166 3,05%EUR dlh. Merrill Lynch MER Float 09/11/2011 XS0234483609 3,68%EUR dlh. Pure Enegry 9% 01/02/2015 SK4120006974 5,02%EUR dlh. Pure Enegry 9% 01/02/2015 SK4120006974 5,02%EUR dlh. ROMA / ROGV 5.750 02-Jul-10 XS0171638330 9,03%EUR dlh. SNS Bank Nederland 27/01/2013 XS0241485720 2,92%EUR dlh. ŠD 188 5,00%/2013 SK4120003658 0,08%EUR PL Indexchange DAX ETF DE0005933931 6,86%EUR PL KD Prosperita, o.p.f. 5,46%EUR PL KD Russia, o.p.f. 5,84%EUR PL Lyxor ETF DJ EuroStoxx 50 FR0007054358 4,81% 7,25%EUR PL Prvý realitný fond, š.p.f. 0,90% 0,95%EUR ZME C.E.A.M., a.s. 4,87%EUR ZME Martinky Development2, s.r.o. 7,78% 5,90%EUR ZME Sibareal, s.r.o. 4,21% 10,34%HRK akcia Adris Grupa dd HRADRSPA0009 1,33%HRK akcia Arenaturist HRARNTRA0004 0,05%HRK akcia Badel 1862 D.D. HRBD62RA0004 0,27%HRK akcia Dom Holding HRKORFRA0007 0,54%HRK akcia Hrvatski Telekom HRHT00RA0005 2,67%HRK akcia Jadroplov D.D. HRJDPLRA0007 0,28%HRK akcia Koncar Elektroind HRKOEIRA0009 1,22%HRK akcia Petrokemija HRPTKMRA0005 0,55%HRK akcia Riviera Holding HRRIVPRA0000 0,31%HUF akcia Egis HU0000053947 0,38%HUF akcia MOL HU0000068952 1,55%HUF akcia OTP Bank HU0000061726 0,35%HUF akcia Richter Gedeon HU0000067624 2,06%HUF dlh. Dlhopis EIB 7,75% 10-AUG-2010 XS0205865834 2,37%PLN akcia Globe Trade Centre PLGTC0000037 0,46%PLN akcia Kety PLKETY000011 1,12%PLN akcia KGHM PLKGHM000017 0,60%PLN akcia Polski Koncern Naftowy PLPKN0000018 0,95%PLN akcia Telekom Polska PLTLKPL00017 0,14%RON akcia Transgas ROTGNTACNOR8 0,06%RON dlh. Rabobank Nederl.NV 6,75% 22Feb12 XS0286907034 0,97%RSD akcia Agrobanka a.d. RSAGROE02462 0,36%RSD akcia AIK banka a.d. RSAIKBE79302 1,66% 0,42%

1 1 %RSD akcia Energoprojekt Holding RSHOLDE58279 1,15%RSD akcia FIDELINKA AD RSFIDLE91425 0,07%RSD akcia Sojaprotein RSSOJAE21837 0,34%

2 z 12


SLN OPT KAP ZDK PRO RUS PRFRSD akcia Veterinarian Institut Subotica RSVEZDE06593 0,80%RUB akcia RusGidro OAO RU000A0JPKH7 0,27%RUB dlh. Dlhopis EBRD 6,00% 14-Feb-2012 XS0283249364 3,45%USD akcia Aeroflot RU0009062285 0,35%USD akcia Bank of Georgia GDR US0622692046 0,45% 0,51%USD akcia Comstar United Telesystems GDR US47972P2083 2,24% 0,83%USD akcia Evraz Group GDR US30050A2024 1,55%USD akcia Gazprom OAO ADS ADR US3682872078 3,36% 2,16%USD akcia JSC MMC Norilsk Nickel RU0007288411 2,76%USD akcia JSFC SISTEMA GDR US48122U2042 0,95%USD akcia Lukoil Holding RU0009024277 5,37%USD akcia Lukoil Holding ADR US6778621044 2,83% 1,69%USD akcia Magnit OAO RU000A0JKQU8 2,66%USD akcia Mobile Telesystem ADR US6074091090 0,84%USD akcia Mobil'niye Telesistemy RU0007775219 0,70%USD akcia Mobil'niye Telesistemy ADR US6074091090 5,16%USD akcia NK Rosneft GDR US67812M2070 3,18%USD akcia Norilsk Nickel ADR US46626D1081 3,03%USD akcia Novatek US6698881090 1,12% 3,88%USD akcia Novolipetskiy Metal.Kombinat OAO US67011E2046 0,62%USD akcia OAO Gazprom RU0007661625 3,28%USD akcia Polyus Gold ADR US6781291074 1,09%USD akcia Polyus Zoloto RU000A0JNAA8 1,27%USD akcia RGI International GG00B1H11J88 0,20%USD akcia Rosneft Oil GDR US67812M2070 3 19%USD akcia Rosneft Oil GDR US67812M2070 3,19%USD akcia RusGidro OAO RU000A0JPKH7 1,78%USD akcia Sberbank Ross. RU0009029540 7,89%USD akcia Sed'moy Kontinent RU000A0DM8R7 0,06%USD akcia Severstal RU0009046510 0,83%USD akcia Silvinit RU0009018469 0,33%USD akcia Surgutneftegaz ADR US8688612048 1,55% 2,58%USD akcia Surgutneftegaz Pref. RU0009029524 0,27%USD akcia Tatneft RU0009033591 0,50%USD akcia Tatneft GDR US6708312052 2,83%USD akcia TKN BP - Holding RU000A0HGPM9 2,02%USD akcia Transneft Pref. RU0009091573 1,67%USD akcia Uralkaliy RU0007661302 0,79%USD akcia Veropharm RU000A0JL475 0,64%USD akcia Vimpel communications ADR US92719A1060 1,07%USD akcia VSMPO-AVISMA RU0009100291 0,20%USD akcia VTB Bank GDR US46630Q2021 1,01% 3,36%USD akcia Vympelcom ADR US92719A1060 3,33%USD akcia X 5 Retail Group GDR US98387E2054 2,10% 2,05%USD dlh. GazCapital SA 9,25% 23Apr19PUT XS0424860947 2,05%USD PL Market Vectors Russia ETF US57060U5065 2,00%USD PL SPDR S&P 500 ETF US78462F1030 5,06%USD PL SPDR S&P Emerging Europe ETF US78463X6085 0,42%EUR majetková účasť v CR Invest, a.s., IČO 36 705 063 4,82%EUR majetková účasť v MT Invest, a.s., IČO 36 786 152 19,79%EUR majetková účasť v NR Invest, a.s., IČO 36 672 785 13,47%EUR majetková účasť Stavebný Holding, a.s., IČO 35 879 173 16,10%EUR majetková účasť Lezard Development, a.s.,IČO44643004 20,70%

5. Údaje o zmenách v stave portfólia v priebehu roka ( EUR)

SLN OPT KAP ZDK PRO RUS PRF

Čistá hodnota majetku k 31.12.2009 4 479 815 3 366 023 3 191 057 4 987 187 6 891 813 8 332 200 14 774 656Nákup cenných papierov 423 858 1 131 822 1 084 692 376 852 0 314 557 3 000 000Predaj cenných papierov 232 772 760 373 878 872 440 386 0 71 525 976 258Výplata výnosov za rok 2009 204 414 0 0 0 0 0 0Čistá hodnota majetku k 30.6.2010 4 304 809 3 598 930 3 098 073 6 465 410 7 860 528 10 268 903 17 719 670

3 z 12


SLN OPT KAP ZDK PRO RUS PRF6. Údaje o vývoji majetku v priebehu lehoty na podávanie správ

a) výnosy z akcií 0 0 0 0 40 667 35 889 0b) výnosy z dlhopisov 2 810 3 900 1 683 0 11 803 0 0c) výnosy z iných cenných papierov 1 081 294 1 712 0 0 0 0d) výnosy z nástrojov peňažného trhu 6 311 8 531 4 619 19 610 0 0 11 175e) výnosy z vkladových a bežných účtov 1 300 11 182 1 860 36 756 4 338 2 725 82 133f) kapitálové výnosy 127 824 50 146 46 835 0 229 674 2 062 485 1 096 734g) iné výnosy 28 2 008 788 10 304 920 70 740 158 137h) výdavky na správu 26 171 27 066 38 983 8 995 113 170 142 475 145 643i) výdavky na depozitára 6 229 4 831 4 453 3 415 8 079 10 173 17 332j) iné výdavky a poplatky 225 877 85 277 10 840 1 124 542 273 1 191 796 627 114k) čistý výnos (118 922) (41 113) 3 222 42 843 (72 121) 827 396 558 089l) výplaty podielov na zisku 0 0 0 0 0 0 0m) znovu investované výnosy 129 769 0 0 0 0 0 0

n) zvýšenie alebo zníženie majetku v PF a zoznam spoločností, ktoré zapríčinili zníženie majetku v PF z titulu zmien kurzov CP alebo likvidácie spoločnosti:

-177 519 259 623 -84 772 1 472 851 966 346 1 940 989 3 514 348

o) zvýšenie alebo zníženie hodnoty investícií -145 139 341 138 -532 798 1 503 483 386 013 1 478 189 -17 988Akcie 0 0 -219 100 0 -123 557 1 117 477 0

n) OPT: predaj - ochrana portfólia pred prípadným poklesom: Lyxor ETF DJ EuroStoxx 50, Indexchange DAX ETn) KAP: predaj dlhopisu finančnej spoločnosti v súvislosi s krízou: Dlh. Merrill Lynch 09/11/2011; ochrana portfólia pred prípadným poklesom - predaj: Erste Group Bank

n) RUS: zníženie podielu CP Sberbank RU0009029540 na celkovom majetku fondu - vzhľadom k rastu ceny sa CP približoval k 10 %

Dlhopisy 274 479 420 001 -57 099 0 -93 780 0 0Vkladové účty -419 618 -78 863 -256 599 1 503 483 603 350 360 712 -17 988

p) iné zmeny, ktoré sa týkajú majetku alebo záväzkov v PF -3 972 -2 076 8 212 -5 372 -2 369 4 287 569 334

7. Porovnanie 3 posledných rokov v štruktúre súvahy a výkazu ziskov a strát, pričom je nutné osobitne uviesť tieto údaje podľa stavu ku koncu roka vo forme porovnávacej tabuľky:

SLN OPT KAP ZDK PRO RUS PRF

a) celková čistá hodnota majetku 30.6.2008 6 648 398 3 003 360 1 869 196 1 067 749 8 938 591 8 382 494 8 019 068 30.6.2009 4 932 247 3 044 106 3 021 448 4 503 605 5 446 294 5 617 962 13 485 941 30.6.2010 4 304 809 3 598 930 3 098 073 6 465 410 7 860 528 10 268 903 17 719 670b) čistá hodnota podielu 30.6.2008 0,042787 0,034503 0,027384 0,033704 0,032208 0,031226 0,044845 30.6.2009 0,038896 0,030383 0,022465 0,034765 0,018484 0,015709 0,047794 30.6.2010 0,038306 0,031022 0,023063 0,035309 0,020995 0,022982 0,050613c) počet podielov v obehu 30.6.2008 155 384 268 87 047 528 68 257 578 31 680 147 277 517 000 268 447 000 178 815 185 30.6.2009 126 804 617 100 191 336 134 497 470 129 543 809 294 642 559 357 617 995 282 169 163 30.6.2010 112 380 712 116 013 147 134 328 510 183 109 609 374 392 425 446 822 202 350 101 875d) počet vydaných podielov a suma, za ktorú boli Počet (ks) 30.6.2008 97 385 032 9 020 117 8 258 824 33 315 887 51 122 504 69 659 564 59 632 011 Suma (eur) 30.6.2008 4 394 039 325 289 236 109 1 114 645 1 895 810 2 383 231 2 595 651 Počet (ks) 30.6.2009 17 535 408 23 163 158 4 136 565 99 383 107 55 689 213 72 045 471 149 512 706 Suma (eur) 30.6.2009 697 036 701 699 93 758 3 436 955 934 769 953 521 7 060 120 Počet (ks) 30.6.2010 7 586 898 15 590 796 7 627 979 93 963 761 54 738 444 53 609 612 71 887 519 Suma (eur) 30.6.2010 294 102 484 225 176 790 3 305 018 1 183 657 1 235 202 3 592 760e) počet vyplatených podielov a suma, za ktorú Počet (ks) 30.6.2008 33 604 086 14 247 051 3 643 578 1 635 740 12 181 287 14 436 784 170 865 Suma (eur) 30.6.2008 1 509 717 514 975 105 795 54 976 437 116 489 077 7 642 Počet (ks) 30.6.2009 35 649 396 14 534 032 41 691 341 57 836 458 53 859 214 31 308 208 54 292 120 Suma (eur) 30.6.2009 1 438 321 440 345 951 949 2 000 567 860 098 400 978 2 538 543 Počet (ks) 30.6.2010 9 146 184 6 752 052 10 905 296 53 153 629 6 601 372 5 313 223 30 644 736 Suma (eur) 30.6.2010 357 459 209 899 252 573 1 869 628 141 168 118 085 1 516 861

4 z 12


S Ú V A H A

Položka Číslo pozn. 2010 2009 2008

Aktíva x x x1 3 853 326 3 490 440 5 120 4282 3 814 314 3 415 348 5 120 4283 393 522 382 313 138 4524 3 420 792 3 033 035 4 9825 0 0 06 39 012 75 092 07 0 0 08 39 012 75 092 09 0 0 0

10 0 0 011 0 0 012 0 0 013 484 480 1 473 482 1 617 00914 484 480 1 473 108 1 617 00915 0 374 016 4 337 806 4 963 922 6 737 436

Pasíva x x x17 16 658 19 324 32 99518 0 0 0

Krátkodobé pohľadávky

1.PF Slnko, o.p.f., IAD Investments, správ. spol., a.s.

Investičný majetok (súčet položiek 1 až 7)Dlhopisybez kupónov

Neinvestičný majetok (súčet položiek 8 a 9)Peňažné prostriedkyOstatný majetokAktíva spolu

Záväzky (súčet položiek 1 až 6)

s kupónomAkciePodielové listyotvorených podielových fondovostatné

Záväzky voči bankám

Text (Sumy v EUR)

obrátené repoobchodyDerivátyDrahé kovy

Zá k á i di l 19 4 141 7 001 020 4 743 5 207 6 93821 0 0 13 94122 0 0 023 7 774 7 116 12 11624 4 321 148 4 944 599 6 704 44125 4 440 070 5 367 036 7 113 39026 0 0 (168 326)27 (118 922) (422 438) -240 62328 4 337 806 4 963 922 6 737 436

Položka Číslo pozn. 2 010 2 009 2 0081 1 300 6 920 29 4102 1 300 6 920 29 4103 0 04 112 92 05 10 090 95 730 86 7696 10 090 95 730 86 7697 0 08 108 889 (113 252) (33)9 0 0 0

10 0 0 011 0 0 012 -204 387 0 013 (83 996) (10 511) 82 71914 125 33 2 09115 1 556 5 895 4 78016 -85 677 -16 439 75 84817 845 371 663 271 52618 0 0 019 0 0 020 845 371 663 271 52621 (86 522) (388 102) (195 678)22 26 171 31 812 41 658

Podielové listyfondy z oceneniaZisk alebo strata bežného účtovného obdobia x/(x)Pasíva spolu

Ostatné záväzky

VÝKAZ ZISKOV A STRÁT

Záväzky z vrátenia podielovZáväzky voči správcovskej spoločnostiDerivátyRepoobchody

Výnosy z úrokov

Vlastné imanie (súčet položiek 7 až 9)

úrokyvýsledok zaisteniaVýnosy z podielových listovVýnosy z dividenddividendyvýsledok zaisteniaČistý zisk/strata z operácii s cennými papiermiČistý zisk/strata z devízových operáciíČistý zisk/strata z derivátových operácii Čistý zisk/strata z operácii s drahými kovmiČistý zisk/strata z operácii s iným majetkomVýnos z majetku vo fondeTransakčné nákladyBankové a iné poplatkyČístý výnos z majetku vo fondeNáklady na financovanie fondunáklady na úrokyzisky/straty zo zaistenia úrokovnáklady na dane a poplatkyČistý zisk/strata zo správy majetku vo fondeNáklady na odplatu za správu fondu 22 26 171 31 812 41 658

23 6 229 2 524 3 28624 (118 922) (422 438) (240 623)

Náklady na odplatu za správu fonduNáklady na odplaty za služby depozitáraZisk alebo strata

5 z 12


S Ú V A H A

Položka Číslo pozn. 2 010 2 009 2 008

Aktíva x x x1 2 121 104 1 386 339 2 321 1842 1 706 672 799 131 1 625 9053 279 971 173 754 04 1 426 701 625 377 1 625 9055 173 225 301 909 695 2806 230 783 269 414 07 196 728 168 922 08 34 055 100 492 09 0 0

10 0 011 10 424 15 885 012 0 013 1 490 146 1 671 539 696 11014 1 490 146 1 671 539 696 11015 0 0 016 3 611 250 3 057 878 3 017 294

Pasíva x x x17 12 303 13 772 13 57618 0 019 4 854 8 926 0

Optimal, o.p.f., IAD Investments, správ. spol., a.s.

Investičný majetok (súčet položiek 1 až 7)Dlhopisybez kupónovs kupónomAkciePodielové listyotvorených podielových fondovostatnéKrátkodobé pohľadávkyobrátené repoobchodyDerivátyDrahé kovyNeinvestičný majetok (súčet položiek 8 a 9)Peňažné prostriedkyOstatný majetokAktíva spolu

Záväzky (súčet položiek 1 až 6)Záväzky voči bankám

Text (Sumy v EUR)

Záväzky z vrátenia podielov 19 4 854 8 926 020 5 124 4 243 4 14921 0 0 9 06222 0 0 023 2 325 603 36524 3 598 947 3 044 105 3 003 71825 3 640 060 3 020 222 3 362 51126 0 0 (409 978)27 -41 113 23 883 51 18528 3 611 250 3 057 878 3 017 294

Číslo pozn. 2 010 2 009 2 0081 11 182 7 089 13 5102 11 182 7 089 13 5103 0 04 294 0 05 12 431 0 77 5746 12 431 0 77 5747 0 08 (33 213) 23 138 (8 830)9 0 0 0

10 2 007 0 011 0 012 0 20 979 013 -7 299 51 206 792 70614 319 0 1 72615 753 3 280 2 55616 -8 371 47 927 77 97317 845 0 018 0 019 0 020 845 0 021 -9 216 47 927 77 97322 27 066 22 693 25 29423 4 831 1 350 1 494

Ostatné záväzkyVlastné imanie (súčet položiek 7 až 9)Podielové listyfondy z oceneniaZisk alebo strata bežného účtovného obdobia x/(x)Pasíva spolu


Záväzky z vrátenia podielovZáväzky voči správcovskej spoločnostiDerivátyRepoobchody

Výnosy z úrokov úrokyvýsledok zaisteniaVýnosy z podielových listovVýnosy z dividenddividendyvýsledok zaisteniaČistý zisk/strata z operácii s cennými papiermiČistý zisk/strata z devízových operáciíČistý zisk/strata z derivátových operácii Čistý zisk/strata z operácii s drahými kovmiČistý zisk/strata z operácii s iným majetkom

Náklady na odplaty za služby depozitára

Výnos z majetku vo fondeTransakčné nákladyBankové a iné poplatkyČístý výnos z majetku vo fondeNáklady na financovanie fondunáklady na úroky

Položka

zisky/straty zo zaistenia úrokovnáklady na dane a poplatkyČistý zisk/strata zo správy majetku vo fondeNáklady na odplatu za správu fondu

23 4 831 1 350 1 49424 -41 113 23 883 51 185

Kapital, o.p.f., IAD Investments, správ. spol., a.s.

Náklady na odplaty za služby depozitáraZisk alebo strata

6 z 12


S Ú V A H A


Aktíva x x x1 2 483 854 2 696 311 1 311 6252 1 674 661 2 044 643 235 6773 333 035 171 290 138 4524 1 341 626 1 873 353 97 2255 617 101 513 459 958 7406 188 164 132 224 117 2087 188 164 0 117 2088 0 09 0 0 0

10 0 011 3 928 5 985 012 0 013 739 376 448 648 680 47514 739 376 448 648 680 47515 0 0 016 3 223 230 3 144 959 1 992 100

Pasíva x x x17 125 653 123 510 122 68518 0 019 0 29920 7 077 6 656 4 84621 0 1 427

Text (Sumy v EUR)


Záväzky (súčet položiek 1 až 6)Záväzky voči bankám Záväzky z vrátenia podielovZáväzky voči správcovskej spoločnostiD i át 21 0 1 427

22 0 023 118 576 116 854 116 11224 3 097 577 3 021 448 1 869 41525 3 115 269 3 147 217 2 344 78526 0 0 (433 280)27 (17 692) (125 769) (42 090)28 3 223 230 3 144 959 1 992 100

Položka Číslo pozn. 2 010 2 009 2 0081 1 929 4 777 18 9542 1 929 4 777 18 9543 0 04 0 3 937 05 13 005 54 545 19 8176 13 005 54 545 19 8177 0 08 16 431 (141 065) (151 132)9 (3 457) (598) (37 542)

10 756 0 143 16511 0 012 2 8 013 28 666 78 397 (6 738)14 615 1 724 1 95815 1 462 2 996 1 85916 26 589 (83 117) (9 560)17 845 159 3 65118 0 019 0 020 845 159 3 65121 25 744 (83 276) (13 211)22 38 983 40 934 27 98223 4 453 1 559 89624 (17 692) (125 769) (42 090)

DerivátyRepoobchodyOstatné záväzkyVlastné imanie (súčet položiek 7 až 9)Podielové listyfondy z oceneniaZisk alebo strata bežného účtovného obdobia x/(x)Pasíva spolu


Výnosy z úrokov úrokyvýsledok zaisteniaVýnosy z podielových listovVýnosy z dividenddividendyvýsledok zaisteniaČistý zisk/strata z operácii s cennými papiermiČistý zisk/strata z devízových operácií

Čistý zisk/strata zo správy majetku vo fonde

Čistý zisk/strata z derivátových operácii Čistý zisk/strata z operácii s drahými kovmiČistý zisk/strata z operácii s iným majetkomVýnos z majetku vo fondeTransakčné nákladyBankové a iné poplatky

Náklady na odplatu za správu fonduNáklady na odplaty za služby depozitáraZisk alebo strata

Čístý výnos z majetku vo fondeNáklady na financovanie fondunáklady na úrokyzisky/straty zo zaistenia úrokovnáklady na dane a poplatky

S Ú V A H A

Zaistený - IAD depozitné konto, o.p.f., IAD Investments, správ. spol., a.s.

7 z 12


Položka Číslo poznámky 2 010 2 009 2 008

Aktíva x x x1 382 397 409 534 67 1842 382 397 409 534 03 382 397 409 534 04 0 0 05 0 0 06 0 0 07 0 0 08 0 0 09 0 0 67 184

10 0 0 011 0 0 012 0 0 013 6 099 584 4 139 843 1 030 43914 6 099 584 4 139 843 1 030 43915 0 0 016 6 481 981 4 549 377 1 097 623

Pasíva x x x17 16 571 45 772 29 87518 0 019 6 249 28 386 3320 1 416 1 395 29921 0 0

Text (Sumy v EUR)


Záväzky (súčet položiek 1 až 6)Záväzky voči bankám Záväzky z vrátenia podielovZáväzky voči správcovskej spoločnostiD i át 21 0 0

22 0 023 8 906 15 992 29 54324 6 465 410 4 503 605 1 067 74925 6 422 567 4 459 571 1 059 64926 0 027 42 843 44 035 8 09928 6 481 981 4 549 377 1 097 623

Položka Číslo pozn. 2 010 2 009 2 0081 36 756 36 923 02 36 756 36 923 03 0 0 04 0 0 05 19 610 18 083 06 0 0 07 0 0 08 0 0 09 0 0 0

10 0 0 011 0 0 012 10 0 013 56 376 55 005 014 75 0 015 308 594 13316 55 993 54 411 -13317 740 0 018 0 0 019 0 0 020 740 0 021 55 253 54 411 -13322 8 995 8 554 1 09523 3 415 1 823 19924 42 843 44 035 -1 427

DerivátyRepoobchodyOstatné záväzkyVlastné imanie (súčet položiek 7 až 9)Podielové listyfondy z oceneniaZisk alebo strata bežného účtovného obdobia x/(x)Pasíva spolu


Výnosy z úrokov úrokyvýsledok zaisteniaVýnosy z podielových listov

Bankové a iné poplatkyČístý výnos z majetku vo fonde

Výnosy z dividenddividendyvýsledok zaisteniaČistý zisk/strata z operácii s cennými papiermiČistý zisk/strata z devízových operáciíČistý zisk/strata z derivátových operácii

Zisk alebo strata

Náklady na financovanie fondunáklady na úrokyzisky/straty zo zaistenia úrokovnáklady na dane a poplatkyČistý zisk/strata zo správy majetku vo fondeNáklady na odplatu za správu fonduNáklady na odplaty za služby depozitára

Čistý zisk/strata z operácii s drahými kovmiČistý zisk/strata z operácii s iným majetkomVýnos z majetku vo fondeTransakčné náklady

S Ú V A H A KD Prosperita, o.p.f., IAD Investments, správ. spol., a.s.

Text (Sumy v EUR)

8 z 12



Aktíva x x x1 4 603 490 4 298 093 244 3402 856 187 860 246 34 4933 0 0 5 1594 856 187 860 246 29 3345 3 747 303 3 137 568 191 8076 0 0 18 0067 0 0 08 18 0069 0 300 279 0

10 011 0 0 3412 013 3 281 855 1 167 197 26 11014 3 281 855 1 167 197 26 11015 0 0 016 7 885 345 5 465 290 270 450

Pasíva x x x17 24 817 19 025 1 16618 2 323 17519 78 2 333 24120 19 709 14 369 7502122

Záväzky voči bankám Záväzky z vrátenia podielovZáväzky voči správcovskej spoločnostiDerivátyR b h d

Drahé kovyNeinvestičný majetok (súčet položiek 8 a 9)Peňažné prostriedkyOstatný majetokAktíva spolu

Záväzky (súčet položiek 1 až 6)

Podielové listyotvorených podielových fondovostatnéKrátkodobé pohľadávkyobrátené repoobchodyDeriváty

Investičný majetok (súčet položiek 1 až 7)Dlhopisybez kupónovs kupónomAkcie

2223 5 03024 7 860 528 5 446 265 269 28425 7 932 650 4 944 808 285 23026 0 (12 505)27 (72 122) 501 457 (3 441)28 7 885 345 5 465 290 270 450

Položka Číslo pozn. 2 010 2 009 2 0081 4 338 31 232 1 5912 4 338 31 232 1 5913 0 0 04 0 0 05 52 470 32 559 1 2876 52 470 32 559 1 2877 0 0 08 (253 119) 520 547 (591)9 252 131 2 256 (879)

10 0 0 011 0 0 012 0 0 013 55 820 596 594 1 40814 2515 5 910 -8 510 52916 49 885 578 084 87917 757 919 3118 019 020 757 919 3121 49 128 577 165 84822 113 170 74 062 4 23923 8 079 1 646 5024 (72 121) 501 457 (3 441)

zisky/straty zo zaistenia úrokovnáklady na dane a poplatkyČistý zisk/strata zo správy majetku vo fondeNáklady na odplatu za správu fonduNáklady na odplaty za služby depozitáraZisk alebo strata

Výnos z majetku vo fondeTransakčné nákladyBankové a iné poplatkyČístý výnos z majetku vo fondeNáklady na financovanie fondunáklady na úroky

výsledok zaisteniaČistý zisk/strata z operácii s cennými papiermiČistý zisk/strata z devízových operáciíČistý zisk/strata z derivátových operácii Čistý zisk/strata z operácii s drahými kovmiČistý zisk/strata z operácii s iným majetkom

Výnosy z úrokov úrokyvýsledok zaisteniaVýnosy z podielových listovVýnosy z dividenddividendy

Vlastné imanie (súčet položiek 7 až 9)Podielové listyfondy z oceneniaZisk alebo strata bežného účtovného obdobia x/(x)Pasíva spolu


RepoobchodyOstatné záväzky

S Ú V A H A KD RUSSIA, o.p.f., IAD Investments, správ. spol., a.s.

Text (Sumy v EUR)

9 z 12



Aktíva x x x1 7 812 518 4 659 415 241 2642 0 0 03 0 0 04 0 0 05 7 812 518 4 495 485 230 1766 0 163 930 11 0887 0 0 08 163 930 11 0889 0 0 0

1011 0 0 01213 2 488 858 982 725 14 71214 2 188 858 982 725 13 07615 300 000 1 63616 10 301 376 5 642 140 255 976

Pasíva x x x17 32 475 24 171 3 44518 2 368 2 59219 2 328 5 799 16620 25 694 15 881 687212223 4 453 123

RepoobchodyOstatné záväzky

Aktíva spolu

Záväzky (súčet položiek 1 až 6)Záväzky voči bankám Záväzky z vrátenia podielovZáväzky voči správcovskej spoločnostiDeriváty

obrátené repoobchodyDerivátyDrahé kovyNeinvestičný majetok (súčet položiek 8 a 9)Peňažné prostriedkyOstatný majetok

s kupónomAkciePodielové listyotvorených podielových fondovostatnéKrátkodobé pohľadávky

Investičný majetok (súčet položiek 1 až 7)Dlhopisybez kupónov

23 4 453 12324 10 268 901 5 617 969 252 53125 9 441 505 4 143 499 263 06126 0 0 (7 439)27 827 396 1 474 470 (3 091)28 10 301 376 5 642 140 255 976

Položka Číslo pozn. 2 010 2 009 2 0081 2 725 6 166 6662 2 725 6 166 6663 0 0 04 0 2 086 05 35 889 15 606 6856 35 889 15 606 6857 0 0 08 884 021 1 550 115 1 8329 64 679 -19 658 -2 073

10 0 0 011 0 0 012 0 0 013 987 314 1 554 315 1 11014 25 015 6 279 8 173 42816 981 010 1 546 142 68217 967 018 0 0 019 0 0 020 967 0 021 980 043 1 546 142 68222 142 475 70 022 3 72423 10 172 1 650 4924 827 396 1 474 470 (3 091)

Náklady na odplaty za služby depozitáraZisk alebo strata

Bankové a iné poplatkyČístý výnos z majetku vo fondeNáklady na financovanie fondunáklady na úrokyzisky/straty zo zaistenia úrokovnáklady na dane a poplatky

Čistý zisk/strata z operácii s drahými kovmiČistý zisk/strata z operácii s iným majetkomVýnos z majetku vo fondeTransakčné náklady

Čistý zisk/strata zo správy majetku vo fondeNáklady na odplatu za správu fondu

Výnosy z dividenddividendyvýsledok zaisteniaČistý zisk/strata z operácii s cennými papiermiČistý zisk/strata z devízových operáciíČistý zisk/strata z derivátových operácii

Pasíva spolu


Výnosy z úrokov úrokyvýsledok zaisteniaVýnosy z podielových listov

Ostatné záväzkyVlastné imanie (súčet položiek 7 až 9)Podielové listyfondy z oceneniaZisk alebo strata bežného účtovného obdobia x/(x)

S Ú V A H A

Prvý realitný fond, š.p.f., IAD Investments, správ. spol., a.s.

10 z 12



Aktíva x x x1 16 214 450 11 363 763 4 343 6572 0 0 03 13 784 063 9 973 043 2 247 6604 0 0 05 0 0 06 0 0 07 2 430 387 1 224 429 2 095 9978 0 09 2 430 387 1 224 429 20 199 616

10 0 166 291 011 0 0 012 0 166 291 013 0 0 014 0 0 015 0 0 016 0 0 017 2 349 662 2 159 223 3 720 17518 2 349 662 2 159 223 3 716 19219 0 0 3 983

18 564 112 13 522 986 8 063 832

Text (Sumy v EUR)

Investičný majetok (súčet položiek 1 až 7)obstaranie podielov v realitných spoločnostiachPodiely v realitných spoločnostiachObstananie nehnuteľnostíInvestície do nehnuteľnostíPohľadávky z finančného prenájmuPohľadávky voči realitným spoločnostiamkrátkodobédlhodobéPodielové listy otvorených podielových fondovdlhopisybez kupónovs kupónmiKrátkodobé pohľadávky voči bankámObrátené repoobchodyDeriváty

Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkovOstatný majetokAktíva spolu

Neinvestičný majetok (súčet položiek 12 a 13)

18 564 112 13 522 986 8 063 832Pasíva x x x

20 571 922 36 997 45 11121 0 0 022 1 961 0 15 46823 0 0 024 0 0 025 55 188 25 324 6 90426 0 0 027 0 0 028 0 0 029 0 0 030 514 773 11 674 22 73831 17 992 190 13 485 989 8 018 72132 17 434 101 13 139 888 7 458 01033 0 0 465 11334 558 089 346 101 95 59835 18 564 112 13 522 986 8 063 832


1 238 349 86 807 136 1612 0 0 03 238 349 86 807 136 1614 0 0 05 11 175 0 06 474 220 346 294 07 0 0 08 0 0 09 0 0 0

10 -1 165 0 011 0 0 012 722 579 433 101 136 161

v spo u

Vlastné imanie (súčet položiek 9 až 12)Podielové listy, z toho

Záväzky (súčet položiek 1 až 8)Krátkodobé úveryZáväzky z vrátenia podielovDerivátyRepoobchody

fondy z oceneniazisk alebo strataPasíva

dlhodobé

Ostatné záväzky

Záväzky voči správcovskej spoločnosti Záväzky voči realitným spoločnostiam krátkodobé

Hypotekárne úvery


Výnosy z úrokovúroky z finančného prenájmuiné úrokyVýnosy z prenájmuVýnosy z podielových listovVýnosy z podielov na vlastnom imaní v Real. spoločn.Výnosy z predaja nehnuteľnostíNáklady na predané nehnuteľnoatízisk alebo strata z predaja cenných papierovČistý zisk alebo strata z devízČistý zisk / strata z predaja iného majetkuVýnos z majetku vo fonde 12 722 579 433 101 136 161

13 100 0 014 682 3 079 4 31515 721 797 430 022 131 846

Transakčné nákladyNáklady na odplaty a provízieČistý výnos z majetku vo fonde

Výnos z majetku vo fonde

11 z 12


16 733 0 017 0 0 018 0 0 019 733 0 020 721 064 430 022 131 84621 145 643 5 129 3 28622 17 332 78 792 32 96223 558 089 346 101 95 598

Vypracoval: IAD Investments, správ. spol., a.s. Malý trh 2/A 811 08 Bratislava

V Bratislave 31.8.2010

Predstavenstvo spoločnosti

Zisk alebo strata fondu

Náklady na financovanie fondu

výsledok zaistenia úrokovnáklady na úroky

náklady na dane a poplatkyČistý zisk / strata zo správy majetku vo fondeNáklady na odplaty za služby depozitáraNáklady na odplatu za správu fondu

12 z 12

Účtovná závierka

k 30.06.2010

1.PF Slnko, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.

1.PF SLNKO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)

Súvaha k 30.06.2010

(v EUR)

Aktíva Poznámka 30.6.2010 31.12.2009 I Investičný majetok 3 853 326 3 611 294 1 Dlhopisy 3 814 314 3 553 784 a bez kupónov 393 522 389 318 b s kupónmi 3 420 792 3 164 466 2 Akcie - - 3 Podielové listy 39 012 57 510 a otvorených podielových fondov - - b ostatné - - 4 Krátkodobé pohľadávky - - 5 Obrátené repoobchody - - 6 Deriváty - - 7 Drahé kovy - - II Neinvestičný majetok 484 480 904 093 8 Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkov 484 480 904 093 9 Ostatný majetok - - Aktíva spolu 4 337 806 4 515 387

Pasíva Poznámka 30.6.2010 31.12.2009 I Záväzky 16 658 11 906 1 Záväzky voči bankám - - 2 Záväzky z vrátenia podielov a nespár.platieb 4 141 - 3 Záväzky voči správcovskej spoločnosti 4 743 5 088 4 Deriváty - - 5 Repoobchody - - 6 Ostatné záväzky 7 774 6 818 II Vlastné imanie 4 321 148 4 503 481 7 Podielové listy, z toho 4 440 070 4 864 681 a fondy z ocenenia - - b zisk alebo strata bežného účtovného obdobia (118 922) (361 200 ) Pasíva spolu 4 337 806 4 515 387

1.PF SLNKO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)

Výkaz ziskov a strát k 30.06.2010 (v EUR)

Poznámka 30.6.2010 31.12.2009

1 Výnosy z úrokov 1 300 9 861 2 Výnosy z podielových listov 112 2 483 3 Výnosy z dividend 10 090 166 706 4a Zisk/(strata) z predaja cenných papierov 108 889 (92 583) 5b Zisk/(strata) z predaja devíz - - 6c Zisk/(strata) z derivátov - - 7d Zisk/(strata) z predaja drahých kovov - - 8e Zisk/(strata) z predaja iného majetku (204 387) - I Výnos z majetku vo fonde (83 996) 86 467 f Transakčné náklady 125 2 650 g Bankové a iné poplatky 1 556 5 959 II Čistý výnos z majetku vo fonde (85 677) 77 857 h Náklady na financovanie fondu 845 370 832 h1 náklady na úroky - - h2 náklady na dane a poplatky 845 370 832 III Čistý zisk/ strata zo správy majetku vo fonde (86522) (292 975) i Náklady na odplatu za správu fondu 26 171 59 676 j Náklady na odplaty za služby depozitára 6 229 8 549 Zisk alebo strata (118 922) (361 200)

1.PF SLNKO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) C. PREHĽAD O PEŇAŽNÝCH TOKOCH (v tis. EUR) 30.6.2010 31.12.2009 Zisk / (strata) (119) (361) Peňažné toky z prevádzkovej činnosti Nerealizované precenenie cenných papierov (476) (80) Zmena stavu cenných papierov 242 976 Zmena stavu pohľadávok 0 5 Zmena stavu ostatného majetku 0 0 Zmena stavu záväzkov (5) (2) Čisté peňažné toky z prevádzkovej činnosti 118 538 Peňažné toky z finančnej činnosti Príjmy z upísaných podielových listov 295 837 Výdavky na redemované podielové listy (357) (2 080) Čisté peňažné toky z finančnej činnosti (62) (1 243) Prírastky / (úbytky) peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov (420) (705) Stav peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na začiatku roka 904 1 609 Zostatok peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na konci roka 484 904

1.PF SLNKO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) D. PREHĽAD O ZMENÁCH V ČISTOM MAJETKU FONDU (EUR)

Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Čistý majetok na začiatku obdobia 4 478 357 6 039 685 a počet podielov 113 939 998 144 918 605 b hodnota 1 podielu 0,0393 0,0417 1 Upísané podielové listy 7 586 898 21 095 643 2 Zisk alebo strata fondu (118922) (361 200) 3 Čistý rast/pokles majetku z precenenia 1,39% 1,31% 4 Vloženie výnosov podielnikov do majetku fondu 129 769 223 579 5 Výplata výnosov podielnikom 204 414 371 663 6 Odpísanie dôchodkových jednotiek za správu fondu 0 0 7 Vrátené podielové listy 9 146 184 52 074 250 II Nárast / pokles čistého majetku (173 548) (1561328) A Čistý majetok na konci obdobia 4 304 809 4 478 357 a počet podielov 112 380 712 113 939 998 b hodnota 1 podielu 0,0383 0,0393

1.PF SLNKO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) E. POZNÁMKY K POLOŽKÁM SÚVAHY A VÝKAZU ZISKOV A STRÁT 1. Dlhopisy

30.06.2010 31.12.2009 HZL 447 591 465 744 Štátnych orgánov 3 529 3 652 Ostatných subjektov 2 969 672 2 695 070 Zmenky 393 522 389 318 Dlhopisy spolu 3 814 314 3 553 784

2. Podielové listy Členenie podielových listov podľa druhov fondov:

30.06.2010 31.12.2009 Prvý realitný fond 39 012 57 510 Podielové listy spolu 39 012 57 510

3. Peňažné prostriedky a ekvivalenty peňažných prostriedkov Členenie peňažných prostriedkov a ekvivalentov podľa jednotlivých druhov:

30.06.2010 31.12.2009 CSOB TV 484 463 233 401

Privatbanka TV -

369 390 Poštová banka TV - 301 291 SLSP - - VUB - - AUV 17 11

Peňažné prostriedky a ekvivalenty spolu 484 480 904 093

1.PF SLNKO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) 4. Záväzky voči správcovskej spoločnosti

30.06.2010 31.12.2009 Záväzky zo vstupného poplatku 18 51 Záväzky zo správcovského poplatku 4 698 5 037 Záväzky voči správ. spol. - poštovné 27

Záväzky voči správcovskej spol. spolu 4 743 5 088

5. Ostatné záväzky

30.06.2010 31.12.2009 Záväzky voči depozitárovi 1015 1 093 Záväzky voči podielnikom PP 55 55 Záväzky voči podielnikom - vynosy 5210 5 022 Zrážková daň - - Závazky - auditor 1494 648

Záväzky spolu 7 774 6 818

6. Výnosy z úrokov

30.06.2010 31.12.2009 Vklady 1 300 9 861 Bežné účty - -

Výnosy spolu 1 300 9 861

7. Výnosy z PL

30.06.2010 31.12.2009 PL 112 2 483

Výnosy spolu 112 2 483

1.PF SLNKO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) 8. Výnosy z dividend

30.06.2010 31.12.2009 EUR 10 090 166 706

Dividendy spolu 10 090 166 706

9. Zisk/(strata) z cenných papierov

30.06.2010 31.12.2009 Zisk z operácií s CP 127 824 104 403 Strata z operácií s CP 204 414 (196 986)

Zisk/(strata) z cenných papierov spolu 108 889 (92 583)

10. Bankové a iné poplatky

30.06.2010 31.12.2009 Transakčné náklady 125 2 650 Bankové poplatky 1 556 5 959 Ostatné 845

Bankové a iné poplatky spolu 2 526 8 609

11. Náklady na odplatu za správu fondu a služby depozitára

30.06.2010 31.12.2009 Správa fondu 26 171 59 676 Služby depozitára 6 229 8 549

Náklady na odplatu za správu a služby depozitára 32 400 68 225

F. PREHĽAD O INÝCH AKTÍVACH A O INÝCH PASÍVACH Fond nemá iné aktíva a pasíva, ktoré by si vyžadovali vykázanie v poznámkach.


k 30.06.2010

Optimal, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.

OPTIMAL, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)

Súvaha k 30.06.2010 (v EUR)

Aktíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Investičný majetok 2 121 104 1 812 528 1 Dlhopisy 1 706 672 1 173 827 a bez kupónov 279 971 167 128 b s kupónmi 1 426 701 1 006 699 2 Akcie 173 225 496 359 3 Podielové listy 230 783 121 798 a otvorených podielových fondov 196 728 - b ostatné 34 055 - 4 Krátkodobé pohľadávky - - 5 Obrátené repoobchody - - 6 Deriváty 10 424 20 544 7 Drahé kovy - - II Neinvestičný majetok 1 490 146 1 559 643 8 Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkov 1 490 146 1 559 643 9 Ostatný majetok - - Aktíva spolu 3 611 250 3 372 171

Pasíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2008 I Záväzky 12 303 4 684 1 Záväzky voči bankám - - 2 Záväzky z vrátenia podielov a nespár.platieb 4 854 - 3 Záväzky voči správcovskej spoločnosti 5 124 3 970 4 Deriváty - - 5 Repoobchody - - 6 Ostatné záväzky 2 325 714 II Vlastné imanie 3 598 947 2 767 796 7 Podielové listy, z toho 3 640 060 3 502 362 a fondy z ocenenia - (126 226) b zisk alebo strata bežného účtovného obdobia (41 113) (608 340) Pasíva spolu 3 611 250 2 772 480



Poznámka 30.06.2010 31.12.2009

1 Výnosy z úrokov 11 182 16 046 2 Výnosy z podielových listov 294 1 798 3 Výnosy z dividend 12 431 73 106 4a Zisk/(strata) z predaja cenných papierov (33 213) 87 825 5b Zisk/(strata) z predaja devíz - - 6c Zisk/(strata) z derivátov 2007 9 652 7d Zisk/(strata) z predaja drahých kovov - - 8e Zisk/(strata) z predaja iného majetku - - I Výnos z majetku vo fonde (7 299) 188 427 f Transakčné náklady 319 1 287 g Bankové a iné poplatky 753 4 082 II Čistý výnos z majetku vo fonde (8 371) 183 057 h Náklady na financovanie fondu 845 - h1 náklady na úroky - - h2 náklady na dane a poplatky 845 - III Čistý zisk/ strata zo správy majetku vo fonde (9216) 183 057 i Náklady na odplatu za správu fondu 27 066 48 568 j Náklady na odplaty za služby depozitára 4 831 5 584 Zisk alebo strata (41 113) 128 906

OPTIMAL, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) C. PREHĽAD O PEŇAŽNÝCH TOKOCH (v tis. EUR) 30.6.2010 31.12.2009 Zisk / (strata) (41) 129 Peňažné toky z prevádzkovej činnosti Nerealizované precenenie cenných papierov 11 (22) Zmena stavu cenných papierov (319) (366) Zmena stavu pohľadávok 0 0 Zmena stavu ostatného majetku 11 23 Zmena stavu záväzkov (6) (4) Čisté peňažné toky z prevádzkovej činnosti (344) (240) Peňažné toky z finančnej činnosti Príjmy z upísaných podielových listov 484 1 197 Výdavky na redemované podielové listy (210) (727) Čisté peňažné toky z finančnej činnosti 274 470 Prírastky/(úbytky) peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov (70) 230 Stav peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na začiatku roka 1 560 1 330 Zostatok peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na konci roka

1 490 1 560


D. PREHĽAD O ZMENÁCH V ČISTOM MAJETKU FONDU (EUR)

Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Čistý majetok na začiatku obdobia 3 366 023 2 767 796 a počet podielov 107 174 403 91 856 050 b hodnota 1 podielu 0,0314 0,0301 1 Upísané podielové listy 15 590 796 39154733 2 Zisk alebo strata fondu (41 113) 128906 3 Čistý rast/pokles majetku z precenenia -1,13% 4,23% 4 Vloženie výnosov podielnikov do majetku fondu - - 5 Výplata výnosov podielnikom - - 6 Odpísanie dôchodkových jednotiek za správu fondu - - 7 Vrátené podielové listy 6 752 052 23 836 380 II Nárast/pokles čistého majetku 232 907 598 227 A Čistý majetok na konci obdobia 3 598 930 3 366 023 a počet podielov 116 013 147 107 174 403 b hodnota 1 podielu 0,0310 0,0314

OPTIMAL, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) E. POZNÁMKY K POLOŽKÁM SÚVAHY A VÝKAZU ZISKOV A STRÁT 1. Dlhopisy

30.06.2010 31.12.2009 HZL - - Štátnych orgánov - - Ostatných subjektov 1 426 701 1 006 699 Zmenky 279 971 167128 Dlhopisy spolu 1 173 827 1 173 827

2. Akcie

30.06.2010 31.12.2009 Akcie EUR 173 225 496 359 Akcie spolu 173 225 496 359


30.06.2010 31.12.2009 Prosperita 196 728 - Prvý realitný fond 34 055 121 798 Podielové listy spolu 230 783 121 798

4. Deriváty

30.06.2010 31.12.2009 Deriváty 10 424 20 544 Deriváty spolu 10 424 20 544

OPTIMAL, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) 5. Peňažné prostriedky a ekvivalenty peňažných prostriedkov Členenie peňažných prostriedkov a ekvivalentov podľa jednotlivých druhov:

30.06.2010 31.12.2009 CSOB TV 658 698 554 438

Privatbanka TV 665 207

565 1 91 Poštová banka TV - 333 029 SLSP - 100 669 VUB - - J&T 150575 - AUV 15 666 6 316

Peňažné prostriedky a ekvivalenty spolu 1 490 146 1 559 643

6. Záväzky z vrátenia podielov

30.06.2010 31.12.2009 Záväzky z vrátenia podielov 4 854 -

Záväzky z vrátenia podielov spolu 4 854 4 988

7. Záväzky voči správcovskej spoločnosti

30.06.2010 31.12.2009 Záväzky zo vstupného poplatku - - Záväzky zo správcovského poplatku 5 124 4 988

Záväzky voči správ. spol. spolu 5124 4 988


30.06.2010 31.12.2009 Záväzky voči depozitárovi 832 812 Záväzky voči podielnikom PP - - Záväzky voči podielnikom - vynosy - - Zrážková daň - - Závazky - auditor 1493 648

Záväzky voči správ. spol. spolu 2 325 1 460

OPTIMAL, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) 9. Výnosy z úrokov

30.06.2010 31.12.2009 Vklady 11 182 16 038 Bežné účty 0 8


10. Výnosy z podielových listov

30.06.2010 31.12.2009 PL 294 1 798

Výnosy z PL spolu 294 1 798

11. Výnosy z dividend

30.06.2010 31.12.2009 Výnosy z dividend 12 431 73 106

Výnosy z dividend spolu 12 431 73 106

12. Zisk/(strata) z operácií s cenných papierov

30.06.2010 31.12.2009 Výnosy s CP 50 147 121 170 Náklady s CP (83 360) (33 345)

Zisk/(strata) z cenných papierov spolu 33 213 87 825

OPTIMAL, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak) 13. Čistý zisk/strata z derivátových operácií

30.06.2010 31.12.2009 Výnosy 2 007 9 652 Náklady

Zisk/(strata) z derivátových operácií spolu 2 007 9 652


30.06.2010 31.12.2009 Transakčné náklady 319 1 287 Bankové poplatky 753 4 082 Ostatné 845




Náklady na odplatu za správu a služby depozitára 31 897 54152


Účtovná závierka k 30.06.2010

Kapital, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.

KAPITAL, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)


Aktíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Investičný majetok 2 483 854 2 320 476 1 Dlhopisy 1 674 661 1 734 323 a bez kupónov 333 035 323 425 b s kupónmi 1 341 626 1 410 898 2 Akcie 617 101 428 413 3 Podielové listy 188 164 - a otvorených podielových fondov 188 164 - b ostatné - - 4 Krátkodobé pohľadávky - 150 000 5 Obrátené repoobchody - - 6 Deriváty 3 928 7 740 7 Drahé kovy - - II Neinvestičný majetok 739 376 995 265 8 Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkov 739 376 995 265 9 Ostatný majetok - - Aktíva spolu 3 223 230 3 315 741

Pasíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Záväzky 125 653 124 688 1 Záväzky voči bankám - - 2 Záväzky z vrátenia podielov a nespár.platieb - - 3 Záväzky voči správcovskej spoločnosti 7 077 7 413 4 Deriváty - - 5 Repoobchody - - 6 Ostatné záväzky 118 576 117 275 II Vlastné imanie 3 097 577 3 191 053 7 Podielové listy, z toho 3 115 269 3 219 188 a fondy z ocenenia - - b zisk alebo strata bežného účtovného obdobia (17 692) (28 135) Pasíva spolu 3 223 230 3 315 741



Poznámka 30.06.2010 31.12.2009

1 Výnosy z úrokov 1 929 5 784 2 Výnosy z podielových listov - 6 673 3 Výnosy z dividend 13 005 80 465 4a Zisk/(strata) z predaja cenných papierov 16 431 (21 478) 5b Zisk/(strata) z predaja devíz (3 457) (9 127) 6c Zisk/(strata) z derivátov 756 3 637 7d Zisk/(strata) z predaja drahých kovov - - 8e Zisk/(strata) z predaja iného majetku 2 - I Výnos z majetku vo fonde 28 666 65 954 f Transakčné náklady 615 219 g Bankové a iné poplatky 1 462 7 080 II Čistý výnos z majetku vo fonde 26 589 58 655 h Náklady na financovanie fondu 845 934 h1 náklady na úroky - h2 náklady na dane a poplatky 845 934 III Čistý zisk/ strata zo správy majetku vo fonde 25 744 57 721 i Náklady na odplatu za správu fondu 38 983 80 191 j Náklady na odplaty za služby depozitára 4 453 5 665 Zisk alebo strata (17 692) (28 135)


C. PREHĽAD O PEŇAŽNÝCH TOKOCH (v tis. EUR) 30.6.2010 31.12.2009 Zisk / (strata) (18) (28) Peňažné toky z prevádzkovej činnosti Nerealizované precenenie cenných papierov 6 (1) Zmena stavu cenných papierov (317) 268 Zmena stavu pohľadávok 150 (31) Zmena stavu ostatného majetku 0 0 Zmena stavu záväzkov (1) (9) Čisté peňažné toky z prevádzkovej činnosti (180) 199 Peňažné toky z finančnej činnosti Príjmy z upísaných podielových listov 177 211 Výdavky na redemované podielové listy (253) (997) Čisté peňažné toky z finančnej činnosti (76) (786) Prírastky / (úbytky) peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov (256) (587) Stav peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na začiatku roka 995 1 582 Zostatok peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na konci roka 739 995


D. PREHĽAD O ZMENÁCH V ČISTOM MAJETKU FONDU (v EUR)

Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Čistý majetok na začiatku obdobia 3 191 057 4 005 410 a počet podielov 137 605 827 172 052 246 b hodnota 1 podielu 0,0232 0,0233 1 Upísané podielové listy 7 627 979 9 224 963 2 Zisk alebo strata fondu (17 692) (28 135) 3 Čistý rast/pokles majetku z precenenia 0,13% (0,47%) 4 Vloženie výnosov podielnikov do majetku fondu - - 5 Výplata výnosov podielnikom - - 6 Odpísanie dôchodkových jednotiek za správu fondu - - 7 Vrátené podielové listy 10 905 296 43 671 382 II Nárast/pokles čistého majetku (92 984) (814 353) A Čistý majetok na konci obdobia 3 098 073 3 191 057 a počet podielov 134 328 510 137 605 827 b hodnota 1 podielu 0,0231 0,0232


E. POZNÁMKY K POLOŽKÁM SÚVAHY A VÝKAZU ZISKOV A STRÁT

1. Akcie

Členenie akcií podľa mien:

30.06.2010 31.12.2009 EUR 454 335 289 857 USD 162 766 - CZK 138 556 Akcie spolu 617 101 428 413

2. Dlhopisy

30.06.2010 31.12.2009 Dlhopisy 1 341 626 1 410 898 Zmenky 333 035 323 425 Dlhopisy spolu 1 674 661 1 734 323

3. Podielové listy

30.06.2010 31.12.2009 Podielové listy 188 164 - Podielové listy spolu 188 164 -

4. Krátkodobé pohľadávky

30.06.2010 31.12.2009 Pohľadávky - 150 000 Krátkodobé pohľadávky spolu - 150 000

5. Deriváty

30.06.2010 31.12.2009 Deriváty 3 928 7 740 Deriváty spolu 3 928 7 740



30.06.2010 31.12.2009 CSOB BU EUR - - CSOB BU USD 593 11 CSOB BU CZK 245 85 CSOB TV 366 952 374 911 PRIVATBANKA TV 220 763 370 000 PRIVATBANKA TV 150 811 250 215 VUB - - SLSP - - TATRABANKA - - AUV 12 43

Peňažné prostriedky a ekvivalenty spolu 739 376 995 265


30.06.2010 31.12.2009 Záväzky z vrátenia podielov - -

Záväzky spolu - -


30.06.2010 31.12.2009 Záväzky zo vstupného poplatku 7 077 0 Záväzky zo správcovského poplatku - 7 413




30.06.2010 31.12.2009 Záväzky voči depozitárovi 735 772 Záväzky voči podielnikom PP - Záväzky - poštovné - 4 Záväzky vočí podielnikom výnosy 115 850 115 850 Záväzky zrážková daň - 1 Záväzky ostatné 497 Záväzky auditor 1494 648






30.06.2010 31.12.2009 EUR 13 005 80 465


12. Výnosy z podielových listov Členenie výnosov podľa mien :

30.06.2010 31.12.2009 EUR - 6673

Výnosy spolu - 6673



30.06.2010 31.12.2009 Náklady z operácií s CP 56 510 238 740 Výnosy z operácií s CP 72 941 217 262

Zisk/(strata) z cenných papierov spolu (16 431) (21 478)

14. Zisk/(strata) z devízových operácií

30.06.2010 31.12.2009 Kurzové straty (3557) (13 364) Kurzové zisky 100 4 237

Zisk/(strata) z devízových operácií (3457) (9 127)

15. Zisk/(strata) z derivátových operácií

.06.2010 31.12.2009 Náklady z derivátov - - Výnosy z derivátov 756 3 637

Zisk/(strata) z derivátových operácií spolu 756 3 637


30.06.2010 31.12.2009 Bankové poplatky 1 462 3 525 Transakčné náklady 615 219 Ostatné 845 3 555




30.06.2010 31.12.2009

Správa fondu 38 983 80 191 Služby depozitára 4 453 5 665




k 30.06.2010

Zaistený – IAD Depozitné konto, o.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.

ZAISTENÝ – IAD DEPOZITNÉ KONTO, O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)

Súvaha k 30.06.2010

(v EUR)

Aktíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Investičný majetok 382 397 426 321 1 Dlhopisy 382 397 426 321 a bez kupónov 382 397 426 321 b s kupónmi - - 2 Akcie - - 3 Podielové listy - - a otvorených podielových fondov - - b ostatné - - 4 Krátkodobé pohľadávky - - 5 Obrátené repoobchody - - 6 Deriváty - - 7 Drahé kovy - - II Neinvestičný majetok 6 099 584 4 582 809 8 Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkov 6 099 584 4 582 809 9 Ostatný majetok - - Aktíva spolu 6 481 981 5 009 130

Pasíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2009

I Záväzky 16 571 21 943 1 Záväzky voči bankám - - 2 Záväzky z vrátenia podielov 6249 - 3 Záväzky voči správcovskej spoločnosti 1416 484 4 Deriváty - - 5 Repoobchody - - 6 Ostatné záväzky 8 906 21 459 II Vlastné imanie 6 465 410 4 987 187 7 Podielové listy, z toho 6 422 567 4 905 863 a fondy z ocenenia - - b zisk alebo strata bežného účtovného obdobia 42 843 81 324 Pasíva spolu 6 481 981 5 009 130


Výkaz ziskov a strát k 30.06.2010

(v EUR)

Poznámka 30.06.2010 31.12.2009

1 Výnosy z úrokov 38 756 62 203 2 Výnosy z podielových listov - - 3 Výnosy z dividend 19 610 38 685 4a Zisk/(strata) z predaja cenných papierov - - 5b Zisk/(strata) z predaja devíz - - 6c Zisk/(strata) z derivátov - - 7d Zisk/(strata) z predaja drahých kovov - - 8e Zisk/(strata) z predaja iného majetku 10 - I Výnos z majetku vo fonde 56 376 100 888 f Transakčné náklady 75 - g Bankové a iné poplatky 308 1 502 II Čistý výnos z majetku vo fonde 55 993 99 386 h Náklady na financovanie fondu 740 - h1 náklady na úroky - - h2 náklady na dane a poplatky 740 - III Čistý zisk/ strata zo správy majetku vo fonde 55 253 99 386 i Náklady na odplatu za správu fondu 8 995 13 540 j Náklady na odplaty za služby depozitára 3 415 4 522 Zisk alebo strata 42 843 81 324


C. PREHĽAD O PEŇAŽNÝCH TOKOCH (v tis. EUR) 30.6.2010 31.12.2009 Zisk / (strata) 43 81 Peňažné toky z prevádzkovej činnosti Nerealizované precenenie cenných papierov 0 73 Zmena stavu cenných papierov 44 (92) Zmena stavu pohľadávok 0 0 Zmena stavu ostatného majetku 0 0 Zmena stavu záväzkov 5 (240) Čisté peňažné toky z prevádzkovej činnosti 92 (178) Peňažné toky z finančnej činnosti Príjmy z upísaných podielových listov 3 292 5 824 Výdavky na redemované podielové listy (1 867) (4 014) Čisté peňažné toky z finančnej činnosti 1 425 1 810 Prírastky / (úbytky) peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov 1 517 1 632 Stav peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na začiatku roka 4 583 2 951 Zostatok peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na konci roka 6 100 4 583



Poznámka 31.12.2009 31.12.2009 I Čistý majetok na začiatku obdobia 4 987 187 3 023 196 a počet podielov 142 299 477 87 997 150 b hodnota 1 podielu 0,035047 0,034 356 1 Upísané podielové listy 93 963 761 169 933 680 2 Zisk alebo strata fondu 42 843 81 324 3 Čistý rast/pokles majetku z precenenia 0,73% 2,01% 4 Vloženie výnosov podielnikov do majetku fondu - - 5 Výplata výnosov podielnikom - - 6 Odpísanie dôchodkových jednotiek za správu fondu - - 7 Vrátené podielové listy 53 153 629 115 631 363 II Nárast/pokles čistého majetku 1 478 223 1 963 991 A Čistý majetok na konci obdobia 6 465 410 4 987 187 a počet podielov 183 109 609 142 299 477 b hodnota 1 podielu 0,035309 0,035047


E. POZNÁMKY K POLOŽKÁM SÚVAHY A VÝKAZU ZISKOV A STRÁT 1. Zmenky

30.06.2010 31.12.2009 Zmenky 382 397 426 321 Zmenky spolu 382 397 426 321


30.06.2010 31.12.2009 CSOB BU 0 1

CSOB TV 1 677 930

1 102 107 Privatbanka TV1 1 249 019 820 456 Volksbank TV 600 000 572 352 Postová banka TV2 1 055 816 802 646 SLSP 100 111 - VUB - 646 763 Tatrabanka 287 837 627 207 J&T banka 904 302 Dežélna banka 200 000 AUV 24 569 11 278



30.06.2010 31.12.2009 Záväzky zo vstupného poplatku - - Záväzky zo správcovského poplatku 1 416 484

Záväzky voči správ. spol. spolu 1 416 484


4. Záväzky z vrátených podielov

30.06.2010 31.12.2009 Záväzky z vrátených podielov 6 249 -

Záväzky z vrátených podielov spolu 6249 -


30.06.2010 31.12.2009 Záväzky voči depozitárovi 626 484 Záväzky voči podielnikom PP 6 510 19 600 Záväzky voči podielnikom - vynosy - - Zrážková daň 371 716 Závazky - auditor 1399 659






30.06.2010 31.12.2009 Zmenky 19 610 38 685




30.06.2010 31.12.2009 Transakčné náklady 75 - Bankové poplatky 308 1 502 Ostatné 740 -





F. PREHĽAD O INÝCH AKTÍVACH A O INÝCH PASÍVACH Fond nemá iné aktíva a pasíva, ktoré by si vyžadovali vykázanie v poznámkach. .


KD Prosperita, o.p.f., IAD IAD Investments, správ. spol., a.s.

KD PROSPERITA, O.P.F. IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)


Aktíva Poznámka 30.6.2010 31.12.2009* I Investičný majetok 4 603 490 4 820 827 1 Dlhopisy 856 187 949 967 a bez kupónov - - b s kupónmi 856 187 949 967 2 Akcie 3 747 303 3 870 860 3 Podielové listy - - a otvorených podielových fondov - - b Ostatné - - 4 Krátkodobé pohľadávky - - 5 Obrátené repoobchody - - 6 Deriváty - - 7 Drahé kovy - - II Neinvestičný majetok 3 281 855 2 098 154 8 Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkov 2 981 855 2 098 154 9 Ostatný majetok 300 000 - Aktíva spolu 7 885 345 6 918 981

Pasíva Poznámka 30.6.2010 31.12.2008 I Záväzky 24 817 21 017 1 Záväzky voči bankám - 2 096 2 Záväzky z vrátenia podielov 78 4842 3 Záväzky voči správcovskej spoločnosti 19 709 13 011 4 Deriváty - - 5 Repoobchody - - 6 Ostatné záväzky 5030 1068 II Vlastné imanie 7 860 528 4 871 283 7 Podielové listy, z toho 7 932 649 12 220 162

a fondy z ocenenia - 0 b zisk alebo strata bežného účtovného obdobia (72 121) (7 348 879) Pasíva spolu 7 885 345 4 892 300

* údaje sú za obdobie od 18.11.2009 - do 31.12.2009


Výkaz ziskov a strát k 30.06. 2010 (v EUR)

Poznámka 30.6.2010 31.12.2009*

1 Výnosy z úrokov 4 338 699 2 Výnosy z podielových listov - - 3 Výnosy z dividend 52 470 13 940 4a Zisk/(strata) z predaja cenných papierov (253 119) (76 531) 5b Zisk/(strata) z predaja devíz 252 131 (10 546) 6c Zisk/(strata) z derivátov - - 7d Zisk/(strata) z predaja drahých kovov - - 8e Zisk/(strata) z predaja iného majetku - - I Výnos z majetku vo fonde 55 820 (72 438) f Transakčné náklady 25 15 g Bankové a iné poplatky 5910 1 601 II Čistý výnos z majetku vo fonde 49 885 (74 054) h Náklady na financovanie fondu 757 658 h1 náklady na úroky - - h2 náklady na dane a poplatky 757 658 III Čistý zisk/ strata zo správy majetku vo fonde 49 128 (74712) i Náklady na odplatu za správu fondu 113 170 24 366 j Náklady na odplaty za služby depozitára 8 079 1 740 Zisk alebo strata (72 121) (100 818)



C. PREHĽAD O PEŇAŽNÝCH TOKOCH (v tis. EUR) 30.6.2010 2009* Zisk / (strata) (72) (101) Peňažné toky z prevádzkovej činnosti Nerealizované precenenie cenných papierov (300) (301) Zmena stavu cenných papierov 217 386 Zmena stavu pohľadávok 0 301 Zmena stavu ostatného majetku 1 1 Zmena stavu záväzkov (3) 13 Čisté peňažné toky z prevádzkovej činnosti (157) 299 Peňažné toky z finančnej činnosti Príjmy z upísaných podielových listov 1 182 248 Výdavky na redemované podielové listy (141) (42) Čisté peňažné toky z finančnej činnosti 1 041 206 Prírastky / (úbytky) peňažných prostr. a peňažných ekvivalentov 884 505 Stav peňažných prostr. a peňažných ekvivalentov na začiatku obd. 2 098 1 593

Zostatok peňažných prostr. a peňažných ekvivalentov na konci obd. 2 982 2 098



D. PREHĽAD O ZMENÁCH V ČISTOM MAJETKU FONDU

Poznámka 30.6.2010 31.12.2009* I Čistý majetok na začiatku obdobia 6 891 813 6799 319 a počet podielov 326 255 353 316 351 021 b hodnota 1 podielu 0,0211 0,0215 1 Upísané podielové listy 54 738 444 11 899 520 2 Zisk alebo strata fondu (72 121) (100 818) 3 Čistý rast/pokles majetku z precenenia (0,37%) (2,33%) 4 Vloženie výnosov podielnikov do majetku fondu - - 5 Výplata výnosov podielnikom - - 6 Odpísanie dôchodkových jednotiek za správu fondu - - 7 Vrátené podielové listy 6 601 372 1995 188 II Nárast/pokles čistého majetku 968 715 92 494 A Čistý majetok na konci obdobia 7 860 528 6891 813 a počet podielov 374 392 425 326 255 353 b hodnota 1 podielu 0,0210 0,0211



E. POZNÁMKY K POLOŽKÁM SÚVAHY A VÝKAZU ZISKOV A STRÁT 1. Dlhopisy Členenie dlhopisov podľa jednotlivých druhov:

30.06.2010 31.12.2009 Štátne dlhopisy - Ostatné dlhopisy 856 187 949 967 Dlhopisy spolu 856 187 949 967

Členenie dlhopisov podľa mien:

30.06.2010 31.12.2009 EUR 158 934 152 761 HUF 187 200 192 686 PLN - 153 323 RON 76 412 77 547 RUB 272 284 240 751 USD 161 357 132 989 Dlhopisy spolu 856 187 949 967

2. Akcie


30.06.2010 31.12.2009 BAM 166 046 191 169 CZK 85 593 83 714 EUR 420 228 477 567 HRK 569 565 603 027 HUF 341 967 35 529 PLN 257 032 287 954 RON 4 533 33 914 RSD 343 769 355 260 USD 1 558 610 1 482 725 Akcie spolu 3 747 303 3 870 860



30.06.2010 31.12.2009 BU 583 732 303 411 CSOB TV 1 344 975 1 493 523 PRIVATBANKA 1 053 098 301 200 AUV 50 20



30.06.2010 31.12.2009 Záväzky z vrátenia podielov 78 78

Záväzky spolu 78 78


30.06.2010 31.12.2009 Záväzky voči depozitárovi 1 384 1 229 Záväzky voči podielnikom PP 2 227 5 333 Ostatné záväzky 1 419 2 134



30.06.2010 31.12.2009 Vklady 4 338 699 Bežné účty

Výnosy z úrokov spolu 4 338 699



30.06.2010 31.12.2009 Výnosy z dividend 52 470 13 940


8. Zisk/strata z predaja cenných papierov

30.06.2010 31.12.2009 Zisk (strata) z operácií s CP (253 119) (76 531)

Spolu (253 119) (76 531)

9. Zisk/strata z devízových operácií

30.06.2010 31.12.2009 Kurzový zisk / strata 252 131 (10 546)

Spolu 252 131 (10 546)


30.06.2010 31.12.2009 Bankové poplatky 5 910 1 601 Transakčné náklady 25 15 Iné poplatky 757 658


11. Odplata za správu fondu a služby depozitára

30.06.2010 31.12..2009 Odplata za správu fondu 113 170 24 366 Odplata za depozitára 8 079 1 740

Odplata za správu fondu a služby depozitára 121 249 26 106


KD Russia, o.p.f., IAD IAD Investments, správ. spol., a.s.

KD RUSSIA , O.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)


Aktíva 30.06.2010 31.12.2009* I Investičný majetok 7 812 518 6 680 086 1 Dlhopisy - - a bez kupónov - - b s kupónmi - - 2 Akcie 7 812 518 6 680 086 3 Podielové listy - - a otvorených podielových fondov - - b ostatné - - 4 Krátkodobé pohľadávky - - 5 Obrátené repoobchody - - 6 Deriváty - - 7 Drahé kovy - - II Neinvestičný majetok 2 488 858 1 680 301 8 Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkov 2 188 858 1 680 301 9 Ostatný majetok 300 000 - Aktíva spolu 10 301 376 8 360 387

Pasíva 31.12.2009* 31.12.2008 I Záväzky 32 475 37 580 1 Záväzky voči bankám - 1 413 2 Záväzky z vrátenia podielov a nespár.platieb 2 328 25 906 3 Záväzky voči správcovskej spoločnosti 25 694 10 261 4 Deriváty - - 5 Repoobchody - - 6 Ostatné záväzky 4 453 - II Vlastné imanie 10 268 901 3 591 750 7 Podielové listy, z toho 9 441 505 10 889 899 a fondy z ocenenia - 0 b zisk alebo strata bežného účtovného obdobia 827 396 (7 298 149) Pasíva spolu 10 301 376 3 629 330



Výkaz ziskov a strát k 30.06. 2010 (v EUR)

30.06.2010 31.12.2009*

1 Výnosy z úrokov 2725 511 2 Výnosy z podielových listov - - 3 Výnosy z dividend 35 889 47 733 4a Zisk/(strata) z predaja cenných papierov 884 021 (225 119) 5b Zisk/(strata) z predaja devíz 64 679 256 285 6c Zisk/(strata) z derivátov - - 7d Zisk/(strata) z predaja drahých kovov - - 8e Zisk/(strata) z predaja iného majetku - - I Výnos z majetku vo fonde 987 314 79 410 f Transakčné náklady 25 - g Bankové a iné poplatky 6 279 2 656 II Čistý výnos z majetku vo fonde 981 010 76 754 h Náklady na financovanie fondu 967 658 h1 náklady na úroky - - h2 náklady na dane a poplatky 967 658 III Čistý zisk/ strata zo správy majetku vo fonde 980 043 76 096 i Náklady na odplatu za správu fondu 142 475 29 120 j Náklady na odplaty za služby depozitára 10 172 2 079 Zisk alebo strata 827 396 44 897



C. PREHĽAD O PEŇAŽNÝCH TOKOCH (v tis. EUR) 30.6.2010 2009* Zisk / (strata) 827 45 Peňažné toky z prevádzkovej činnosti Nerealizované precenenie cenných papierov 691 (1) Zmena stavu cenných papierov (1 132) (25) Zmena stavu pohľadávok 0 0 Zmena stavu ostatného majetku 0 4 Zmena stavu záväzkov 6 12 Čisté peňažné toky z prevádzkovej činnosti 35 35 Peňažné toky z finančnej činnosti Príjmy z upísaných podielových listov 235 189 Výdavky na redemované podielové listy (118) (40) Čisté peňažné toky z finančnej činnosti 117 149 Prírastky / (úbytky) peňažných prost. a peňažných ekvivalentov 509 184 Stav peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na začiatku obd. 1 680 1 496 Zostatok peňažných prostr. a peňažných ekvivalentov na konci obd. 2 189 1 680



D. PREHĽAD O ZMENÁCH V ČISTOM MAJETKU FONDU (v EUR)

30.6.2010 31.12.2009* I Čistý majetok na začiatku obdobia 8 332 200 8 229 382 a počet podielov 398 525 813 391 033 843 b hodnota 1 podielu 0,0209 0,0210 1 Upísané podielové listy 53 609 612 9 454 879 2 Zisk alebo strata fondu 827 396 44 897 3 Čistý rast/pokles majetku z precenenia 11% 0,86 4 Vloženie výnosov podielnikov do majetku fondu 0 0 5 Výplata výnosov podielnikom 0 0 6 Odpísanie dôchodkových jednotiek za správu fondu 0 0 7 Vrátené podielové listy 5 313 223 1 962 909 II Nárast/pokles čistého majetku 1 936 703 102 818 A Čistý majetok na konci obdobia 10 268 903 8 332 200 a počet podielov 446 822 202 398 525 813 b hodnota 1 podielu 0,0230

0,0209



E. POZNÁMKY K POLOŽKÁM SÚVAHY A VÝKAZU ZISKOV A STRÁT 1. Akcie


30.06.2010 31.12.2009 EUR 35 520 41 400 RSD 43 756 42 047 RUB 28 172 - USD 7 705 070 6 594 391 Akcie spolu 7 812 518 6 680 086


30.06.2010 31.12.2009 Ostatné podielové fondy - - Podielové listy spolu - -


30.06.2010 31.12.2009 Bežné účty 457 032 309 174 TV 1 731826 1 371 113 AUV 14


4. Ostatný majetok Členenie ostatného majetku podľa druhov:

30.06.2010 31.12.2009

Peniaze na ceste 300 000

-

Ostatný majetok spolu 300 000 -



30.06.2010 31.12.2009 Záväzky z vrátenia podielov 2 328 200

Záväzky spolu 2 328 200


30.06.2010 31.12.2009 Záväzky zo vstupného poplatku 634 772 Záväzky zo správcovského poplatku 25060 20 599



30.06.2010 31.12.2009 Záväzky voči depozitárovi 1 791 1 470 Záväzky voči podielnikom PP 1 250 2 908 Ostatné záväzky - 1 544 Zrážková daň 13 38 Závazky - auditor 1 399 658



30.06.2010 31.12.2009 Vklady 2 725 511 Bežné účty -

Výnosy spolu 2725 511


30.06.2010 31.12.2009 dividendy 35 889 47 733




30.06.2010 31.12.2009 Zisk (strata) z precenenia akcií 884 021 (225 119)

Zisk/(strata) z cenných papierov spolu 884 021 (225 119)

11. Zisk/(strata) z devízových operácií

30.06.2010 31.12.2009 Zisk (strata) 64 679 256 285

Zisk/(strata) z devízových operácií spolu 64 679 256 285


30.06.2010 31.12.2009 Bankové poplatky 6279 2656 Transakčné poplatky 25 - Ostatné 967 658


13. Odplata za správu fondu a služby depozitára

30.06.2010 31.12.2009 Odplata za správu fondu 142 475 29 120 Odplata za depozitára 10 172 2 079



Účtovná závierka k 30.06.2010 Prvý realitný fond, š.p.f. IAD Investments, správ. spol., a.s.

PRVÝ REALITNÝ FOND, Š.P.F., IAD INVESTMENTS, SPRÁV.SPOL., A.S. Poznámky k 31.12. 2009 (Údaje v tabuľkách sú vykázané v celých eurách, pokiaľ nie je uvedené inak)


Aktíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Investičný majetok 16 214 450 12 476 135 1 Obstaranie podielov v realitných spoločnostiach - - 2 Podiely v realitných spoločnostiach 13 784 063 10 270 335 3 Obstaranie nehnuteľnosti - - 4 Investície do nehnuteľností - - 5 Pohľadávky z finančného prenájmu - - 6 Pohľadávky voči realitným spoločnostiam 2 430 387 1 740 717 a) krátkodové 119 318 58 435 b) dlhodobé 2 311 069 1 682 282 7 Podielové listy - - 8 Dlhopisy - 465 083 9 Krátkodobé pohľadávky voči bankám - - 10 Obrátené repoobchody - - 11 Deriváty - - II Neinvestičný majetok 2 349 662 2 739 431 8 Peňažné prostriedky a ekvivalenty peň. prostriedkov 2 349 662 2 698 952 9 Ostatný majetok - 40 479 Aktíva spolu 18 564 112 15 215 566

Pasíva Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Záväzky 571 922 45 783 1 Krátkodobé úvery - - 2 Záväzky z vrátenia podielov 1 961 - 3 Deriváty - 4 Repoobchody - 5 Záväzky voči správcovskej spoločnosti 55 188 1 201 6 Záväzky voči realitným spoločnostiam - - 7 Hypotekárne úvery - - 8 Ostatné záväzky - - 514 773 44 582 II Vlastné imanie 17 992 190 15 169 783 7 Podielové listy, z toho 17 434 101 14 427 801 a fondy z ocenenia - - b zisk alebo strata bežného účtovného obdobia 558 089 741 982 Pasíva spolu 18 564 112 15 215 566



Poznámka 30.06.2010 31.12.2009

1 Výnosy z úrokov 238 349 286 564 2 Výnosy z prenájmu - - 3 Výnosy z podielových listov - - 4 Výnosy z podielov na vlastnom imaní v real. spol. 474 220 643 603 5 Výnosy z predaja nehnuteľností - - a) Náklady na predané nehnuteľnosti - - 6b) Zisk/(strata) z predaja cenných papierov - - 7c) Zisk/(strata) z devíz (1 165) - 8d) Zisk (strata) z predaja iného majetku 11 175 -

I Výnos z majetku vo fonde 722 579 930 167 e Transakčné náklady 100 50 f Náklady na odplaty a provízie - - II Čistý výnos z majetku vo fonde 722 479 930 117 g Náklady na financovanie fondu 5 775 g1 náklady na úroky - g2 Výsledok zaistenia úrokov - g3 náklady na dane a poplatky 1 415 5 775 III Čistý zisk/ strata zo správy majetku vo fonde 721 064 924 342 h Náklady na odplatu za správu fondu 145 643 14 909 i Náklady na odplaty za služby depozitára 17 332 167 451 Zisk alebo strata 558 089 741 982


C. PREHĽAD O PEŇAŽNÝCH TOKOCH (v tis. EUR) 30.6.2010 31.12.2009 Zisk / (strata) 558 742 Peňažné toky z prevádzkovej činnosti Nerealizované precenenie cenných papierov 97 (53) Zmena stavu cenných papierov (3 514) (4 064) Zmena stavu pohľadávok 689 (1 171) Zmena stavu ostatného majetku 0 (40) Zmena stavu záväzkov (526) (8) Čisté peňažné toky z prevádzkovej činnosti (2 696) (4 594) Peňažné toky z finančnej činnosti Príjmy z upísaných podielových listov 3 959 9 277 Výdavky na redemované podielové listy (1 612) (3 456) Čisté peňažné toky z finančnej činnosti 2 347 5 821 Prírastky / (úbytky) peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov (349) 1 227 Stav peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na začiatku roka 2 699 1 472 Zostatok peňažných prostriedkov a peňažných ekvivalentov na konci roka 2 350 2 699



Poznámka 30.06.2010 31.12.2009 I Čistý majetok na začiatku obdobia 15 170 023 8 669 776 a počet podielov 301 635 394 186 982 658 b hodnota 1 podielu 0,0503 0,0464 1 Upísané podielové listy 78 397 232 195 143 686 2 Zisk alebo strata fondu 558 089 741 982 3 Čistý rast/pokles majetku z precenenia 3,33% 5,64% 4 Vloženie výnosov podielnikov do majetku fondu - - 5 Výplata výnosov podielnikom - - 7 Vrátené podielové listy 32 757 197 73 267 252 II Nárast/pokles čistého majetku 2 784 734 6 500 247 A Čistý majetok na konci obdobia 17 954 757 15 170 023 a počet podielov 350 101 875 301 635 394 b hodnota 1 podielu 0,0513 0,0503


E. POZNÁMKY K POLOŽKÁM SÚVAHY A VÝKAZU ZISKOV A STRÁT 1. Podiely v realitných spoločnostiach

30.06.2010 31.12.2009 CR Invest, a.s. 883 915 842 028 MT Invest, a.s. 3 633 254 3 434 685 NR Invest, a.s. 2 472 386 3 038 622 Stavebný holding, a.s. 2 955 000 2 955 000 Lezard developments, a.s. 3 800 000 - Podiely v real. spol. spolu 13 744 555 10 270 335

2. Pohľadávky voči realitným spoločnostiam

30.06.2010 31.12.2009 Krátkodobé 119 318 58 435 Dlhodobé 2 311 069 1 682 282 Pohľadávky spolu 2 430 387 1 740 717

3. Dlhopisy bez kupónov

30.06.2010 31.12.2009 Zmenky - 465 083 Zmenky spolu - 465 083


30.06.2010 31.12.2009 CSOB BU 20868 (21) CSOB TV 2 328 524 1 614 968 Privatbanka - 247 775 SLSP - 284 249 VUB - 551 765 AUV 270 216



5. Záväzky z vrátených podielov

30.06.2010 31.12.2009 Záväzky z vrátených podielov 1 961 - Záväzky z vrátených podielov spolu 1 961 -


30.06.2010 31.12.2009 Záväzky zo vstupného poplatku 6 398 1 181 Záväzky zo správcovského poplatku 48 790 - Ostatné zaväzky - 20



30.06.2010 31.12.2009 Záväzky voči depozitárovi 6 744 - Záväzky preddavok Lezard 461 012 - Záväzky voči podielnikom PP 32 530 42 867 Záväzky ostatné 9 802 - Zrážková daň 3 304 1 067 Závazky - auditor 1 381 648



30.06.2010 31.12.2009 úroky z TV 4 698 15 363 Úrokové výnosy z pôžičiek 233 651 247 343 Výnosy z dividend 11 175 23 858

Výnosy spolu 249 524 286 564


9. Výnosy podielových listov

30.06.2010 31.12.2009 Výnosy z podielových listov - -

Výnosy spolu - -

10. Výnosy z podielov na vlastnom imaní v realitných spoločnostiach

30.06.2010 31.12.2009 Zisk / strata z ocenenia podielov 474 220 643 603

Výnosy spolu 474 220 643 603

11. Čistý zisk alebo strata z devíz

30.06.2010 31.12.2009 Zisk / strata (1 165) -

spolu (1 165) -


30.06.2010 31.12.2009 Transakčné náklady 100 50 Bankové poplatky 682 5 117 Ostatné 733 658





polročná správa o hospodárení správcovskej spolo nosti s … · 2017-01-03 · polročná...

Documents