rakennusteollisuuden suhdanteet syksy 2017...2017/10/04 · lähde: ek:n investointitiedustelu,...
TRANSCRIPT
Rakennusteollisuuden
suhdanteet
syksy 2017
Rakennusteollisuus RT ry
4.10.2017
Rakennusteollisuus RT:n
pääekonomisti
Sami Pakarinen
Maailman ja Suomen
talous
Maailmantalous kasvaa tänä vuonna hyvää vauhtia
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 4
Suomelle tärkeiden kauppakumppaneiden taloudet kasvussa
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 5
Suomen talous kasvaa tänä ja ensi vuonna hyvin
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 6
Rakentaminen
Rakentamisen kasvu jatkuu tänä ja ensi vuonna
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 8
Alan työllisyydessä 20 000 henkilön kasvu vuodesta 2015 vuoteen 2018
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 9
Ammattitaitoisen työvoiman saanti keskeisin kasvun este
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 10
Rakennustarvikekustannukset nousussa, työpanosten hintoja painaa tänä vuonna kiky
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 11
Teräsrakenteissa ja betonielementeissä nousua, eristeissä kustannukset yhä laskussa
-8
-6
-4
-2
0
2
4
6
8
10
2016 2017
vuo
sim
uu
tos,
%
Rakennuskustannukset panosnimikkeittäin
0 KOKONAISINDEKSI
02.2.1 Betoni, tiilet ja harkot
02.2.2 Betonielementit
02.2.3 Teräsrakenteet
02.2.4 Puutavara
02.2.5 Lämmöneristeet
02.2.6 Ikkunat ja ovet
02.2.7 Vesikatteet
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 12
Lähde: Tilastokeskus
Asuntorakentamisen muutos heijastunut rakennustuotteiden menekkiin
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 13
0
500
1 000
1 500
2 000
2 500
3 000
3 500
4 000
4 500
5 000
1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016
milj
. €
Talonrakentamisen käypähintainen arvo
Pientalot
Rivitalot
Kerrostalot
Lähde: Tilastokeskus
Korjausrakentaminen
Korjausrakentamisen kasvuvauhti pysyy tasaisena• Uudisrakentamisen
vauhdittuminen vähentänyt kysyntää korjauspuolella
• Toimitilapuolen korjaaminen piristynee suhdanteen parantuessa
• Korjaamista ylläpitävät:‐ Vanheneva asuntokanta‐ Kaupungistuminen‐ Korjausvelka‐ Käyttötarkoituksenmuutokset‐ Energiatehokkuus‐ Teknologia
• Rahoitus asettaa rajoitteita myös korjausrakentamiselle väestöltään vähenevillä alueilla
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 15
Asuinrakennusten korjaustarve painottuu omakotitaloihin
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 16
Asuntojen korjaaminen painottuu suurille kaupunkiseuduille uudisrakentamisen tapaan
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 17
Väestönmuutos Uudisasuntotuotanto
Kerrostaloasuntokunnista 50 % viidessä suurimmassa kaupungissa, ok-taloissa vastaavasti vain 13 %
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
1 91
72
53
34
14
95
76
57
38
18
99
71
05
11
31
21
12
91
37
14
51
53
16
11
69
17
71
85
19
32
01
20
92
17
22
52
33
24
12
49
25
72
65
27
32
81
28
92
97
30
5
Ku
mu
lati
ivin
en o
suu
s
Kuntien lukumäärä
Asuntokuntien kumulatiivinen jakautuminen kunnittain vuonna 2016
Kerrostalot
Omakotitalot
Rivitalot
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 18
Suomalaiset velkaantuvat nyt eniten asuntoyhteisöjen kautta
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 19
Uudistalonrakentaminen
40 miljoonan kuution tasoa ei olla vieläkään rikottu
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 21
Nousukauden merkki: Toimistorakentaminen kasvaa
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 22
Teollisuusrakentaminen
Leviääkö Varsinais-Suomen hyvä vire?
4.10.2017 24Rakennusteollisuus RT
Investointiaikeet teollisuuden rakennuksiin viime vuotta vaisummat
4.10.2017
Lähde: EK:n Investointitiedustelu, kesäkuu 2017
25Rakennusteollisuus RT
SKOL barometri lupaa parempaa
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 26
Asuntorakentaminen
Asuntoaloitukset takovat kappalemääräisiä ennätyksiä
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 28
Avoimien kiinteistörahastojen merkinnät laskeneet viime vuodesta
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 29
-20
0
20
40
60
80
100
120
0
500
1000
1500
2000
2500
3000
3500
12
/20
08
4/2
00
9
8/2
00
9
12
/20
09
4/2
01
0
8/2
01
0
12
/20
10
4/2
01
1
8/2
01
1
12
/20
11
4/2
01
2
8/2
01
2
12
/20
12
4/2
01
3
8/2
01
3
12
/20
13
4/2
01
4
8/2
01
4
12
/20
14
4/2
01
5
8/2
01
5
12
/20
15
4/2
01
6
8/2
01
6
12
/20
16
4/2
01
7
8/2
01
7
milj
. €
milj
. €
Kiinteistörahastojen rahasto-osuusvelka
Kanta
Virta 3kk keskiarvo (oik.)
Lähde: Suomen Pankki
Kilpailu vuokralaisista kiristyy
27.9.2017Rakennusteollisuus RT 30
Vapaarahoitteisten rivi- ja kerrostaloasuntojen aloitukset
80819515
8661
6160
3934 3289
8607 83887395
64555642
69357956
916710675
1222312969
800
1204
920
763
6143532
27281818
21442539 3515
3543
45633602
4225
44804280
0
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
12 000
14 000
16 000
18 000
20 000
2004 2005 2006 20072008 2009 2010 2011 20122013 2014 2015 20162017 2017 2017 2018
Vuokra-asunnot (neuvottelu-urakka, ml. välimalli)Oma perustajaurakointi
Arvio kesäkuu 2017Arvio
tammikuu 2017
4.10.2017
Lähde: RT:n asuntotuotantokyselyt
Rakennusteollisuus RT 31
Oman asunnon hankinta kiinnostaa aiempaa useampaa, asuntojen keskikoko ei enää laske
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 32
Kysynnän puute ei enää ongelma, tonttipula ja –kustannukset kestoriesana
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 33
Lähde: RT:n Asuntotuotantokysely
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
2014 2015 2016 2017
%-o
suu
s va
stan
nei
sta
Vapaarahoitteisen asuntotuotannon käynnistymistä merkittävästi haittaavat tekijät
Tonttikustannukset
Tonttipula (pks)
Ammattityövoiman puute, toimihenkilöt
Rakennuskustannusten nousu
Tonttipula (muu maa)
Kysynnän riittämättömyys
Hintataso ei takaa kannattavuutta
Muun rakentamisen vilkastuminen
Ammattityövoiman puute, työntekijät
Odotukset korkotason noususta
Missä ylitarjonnan vaara?
Asuntojen ylitarjonnan vaara suurin keskisuurissa kaupungeissa
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 35
Infrarakentaminen
Infrarakentajien tilauskirjat aiempaa paremmat
0123456789
101112
2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017
Tilauskannan turvaama tuotantokk
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 37
Lähde: EK
Liikenneyhteyksillä suuri merkitys Suomen menestymiseen tulevaisuudessa
4.10.2017
Rakennusteollisuus RT38
Ilman Raidejokeria ja Tampereen raitiotietä asuntorakentamisen tulevaisuus olisi surkea
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 39
Hanke
Asuntoja
vuoteen 2050
mennessä
Osuus Helsingin
seudun
tavoitteesta*
Osuus PKS
tavoitteesta**
Kehärata 25 500 5 % 6 %
Länsimetro 1 30 000 5 % 7 %
Länsimetro 2 42 000 8 % 10 %
Raidejokeri 80 000 15 % 19 %
Espoon kaupunkirata 25 500 5 % 6 %
Kruunusillat 13 000 2 % 3 %
Pisara (vain Helsinki) 44 000 8 % 10 %
Yhteensä 260 000 47 % 62 %
*550 000 asuntoa vuoteen 2050 mennessä, n. 16 200 asuntoa/vuosi 2017-2050
**Pk-seudun osuus 77 %, KUUMA-kuntien 23 % MAL 2016-2019 mukaisesti
Asuntokuntien keskikoko laskee, mutta ei Helsingissä
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 40
1,5
1,7
1,9
2,1
2,3
2,5
2,7
19
90
19
91
19
92
19
93
19
94
19
95
19
96
19
97
19
98
19
99
20
00
20
01
20
02
20
03
20
04
20
05
20
06
20
07
20
08
20
09
20
10
20
11
20
12
20
13
20
14
20
15
20
16
hen
keä
Asuntoväestö keskimäärin asuntokuntaa kohden
Espoo
Vantaa
Oulu
Koko maa
Jyväskylä
Helsinki
Tampere
Turku
Lähde: Tilastokeskus
Miten alkanut nousukausi vaikuttaa lapsiperheisiin tällä kertaa? Haetaanko neliöitä?
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 41
Asuntotuotanto
Pohjoismaissa
Pohjoismaissa asuntorakentamisen ennakoidaan kääntyvän laskuun ensi vuonna
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 43
0
10 000
20 000
30 000
40 000
50 000
60 000
70 000
80 000
1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018
asu
nto
a, li
uku
va v
uo
sisu
mm
a
Asuntoaloitukset
Suomi
Ruotsi
Norja
Lähde: Tilastokeskus, SCB, SSB, ennusteet RT, BI, Prognosesenteret
Suomessa asuntojen hintakehitys vaisua muihin Pohjoismaihin verrattuna
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 44
Lähiajan riskitekijät rakentamiselle Pohjoismaissa
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 45
Suomi Ruotsi Norja
Talouskasvu + työllisyysKaupungistuminenMatalat korotKorkea luottamus
Valmistuvien vuokra-asuntojen määrän kasvuSijoittajakysynnän väheneminenKotitaloussijoittajien osuus?
Investoinnit infraanInvestoinnit asuinrakentamiseenKotitalousvähennys
Heikompi talouskasvuVerotuskäytännötAsuntolainojen kiristyvät ehdotInfrainvestointien budjetti
AnsiokehitysMatala korkotaso
Laskevat asuntojen hinnatTyövoiman väheneminenOdotettua vaisumpi väestönkasvu
Ennusteluvut
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 47
Keskeiset ennusteluvut2016 2016 2017 2018
mrd. € määrän muutos, %
Yksityinen kulutus 119 1,8 2,4 2,2
Julkinen kulutus 52 1,2 -0,2 0,8
Investoinnit 46 7,2 8,5 4,0
joista rakennusinvestoinnit 27 9,9 6,5 2,0
Vienti 76 1,3 6,5 4,0
Tuonti 79 4,4 3,5 2,3
Bruttokansantuote 216 1,9 3,5 3,0
Kuluttajahintaindeksi, muutos, % 0,4 0,9 1,5
Asuntojen nimellishinnat, muutos, % 1,6 2,5 2,5
Ansiotasoindeksi, muutos, % 0,9 0,4 1,4
Työttömyysaste, % 8,8 8,4 7,9
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 48
Rakentaminen, määrän1 muutos, % 2016 2017 2018
Talonrakentaminen, yhteensä 4,9 4,4 2,3
Uudisrakentaminen 16,2 7,3 3,1
Asuntojen uudisrakentaminen 17,9 9,0 4,0
Muu uudisrakentaminen 14,7 6,0 2,4
Korjausrakentaminen 2,5 1,5 1,5
Maa- ja vesirakentaminen 4,9 3,0 1,0
Rakentaminen, yhteensä 4,9 4,0 2,0
1 Kiinteähintainen arvonlisäys.
Asuntoaloitukset 2014 2015 2016 2017 2018
Asuntoja, kpl
Rivi- ja kerrostalot 18 400 25 300 29 600 35 100 31 600
Vapaarahoitteiset asunnot 11 000 16 800 21 700 26 100 22 600
ARA-asunnot 7 400 8 500 7 900 9 000 9 000
Omakotitalot 6 700 6 500 6 800 7 500 8 000
Vapaarahoitteiset asunnot 6 700 6 500 6 800 7 500 8 000
Muut rakennukset 200 600 600 400 400
Yhteensä 25 300 32 400 37 000 43 000 40 000
Vapaarahoitteiset asunnot 17 900 23 900 29 100 34 000 31 000
ARA-asunnot 7 400 8 500 7 900 9 000 9 000ARA-asunnot sisältävät myös takauslaina-asunnot
Lähde: Tilastokeskus, ARA, RT
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 49
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 50
Keskeiset suhdannekuvaajat 2014 2015 2016 2017 2018
Bruttokansantuote, määrän muutos, % -0,6 0,0 1,9 3,5 3,0
Euribor, 3 kk, % 0,2 0,0 -0,3 -0,3 -0,3
Ansiotasoindeksi, muutos, % 1,5 1,4 0,9 0,4 1,4
Rakennuskustannusindeksi, muutos, % 1,0 0,5 0,5 0,5 3,0
Maarakennuskustannusindeksi, muutos, % 0,6 -2,3 -1,5 3,0 2,0
Rakentaminen1, määrän muutos, % -3,6 3,7 4,9 4,0 2,0
Korjausrakentaminen -0,6 4,7 2,5 1,5 1,5
Rakennusinvestoinnit, määrän muutos, % -3,8 1,6 9,9 6,5 2,0
Talonrakennukset -5,4 2,1 9,9 7,5 2,2
Maa- ja vesirakennukset 4,1 -0,9 10,2 2,0 1,0
Talonrakennustuotannon käynnistyminen, milj. m3 31,6 33,1 36,9 39,0 38,0
Asuinrakennukset 9,5 11,0 11,7 13,4 12,9
Vapaa-ajan rakennukset 0,7 0,6 0,6 0,6 0,7
Liike- ja toimistorakennukset 6,0 6,0 5,3 6,7 6,0
Julkiset palvelurakennukset 3,0 3,7 4,2 4,6 3,6
Teollisuus- ja varastorakennukset 6,7 8,1 9,3 9,3 10,0
Maatalousrakennukset 3,4 1,8 3,5 2,6 3,0
Muut rakennukset 2,2 1,9 2,1 1,8 1,9
Asuntotuotannon käynnistyminen, kpl 25 300 32 400 37 000 43 000 40 000
Vapaarahoitteiset 17 900 23 900 29 100 34 000 31 000
Valtion tukemat asunnot 7 400 8 500 7 900 9 000 9 000
Työllinen työvoima, henkilöä 168 833 168 500 178 167 185 000 187 000
Rakennusliikkeiden kansainvälinen toiminta, mrd. € 2,0 1,4 1,1
Käyttökate, rakennusliikkeet, % liikevaihdosta 4,2 4,2 6,0
Käyttökate, rakennustuoteteollisuus, % liikevaihdosta 6,8 8,5 9,3
RT:n hallituksen
puheenjohtaja,
Lemminkäisen infraprojektit-
liiketoimintasegmentin
johtaja Harri Kailasalo ja RT:n
toimitusjohtaja Tarmo Pipatti
Korjausvelka kuriin uusilla rahoitusratkaisuilla
• Rakennetun ympäristön korjausvelka kasvaa koko ajan
• Samaan aikaan on panostettava uusinvestointeihin kasvavilla kaupunkiseuduilla
• Hallituksen Terveiden tilojen vuosikymmen –ohjelma erittäin tervetullut avaus
• Uusia rahoitusmuotoja investointien toteuttamiseksi tarvitaan
• Kasvukeskusten infran ja koulujen rahoituksessa hyödynnettävä Valtion asuntorahaston tarjoamat mahdollisuudet sekä uusien avauksien hyödyntäminen (kunnat + KEVA)
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 52
Kasvu ja tarve keskittyvät suurille kaupunkiseuduille
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 53
Suomella on edessä iso urakka 2040 mennessä
4.10.2017Rakennusteollisuus RT 54
800 000 uutta asuntoa =n. 200 mrd. €
Infra =n. 100 mrd. €
Yhdessä yhteiskuntaa rakentaen