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1
Resultado Consolidado do 1S02 do Unibanco
ABAMEC - São Paulo
12 de Setembro de 2002
Geraldo Travaglia,
Diretor Executivo Corporativo e Diretor de RI
2
Agenda
• Desempenho
• Resultados Consolidados
• Principais Indicadores
• Desempenho das Ações
3
Resultados Consolidados
Retorno sobre PL Médio
15,8% 16,0%
1S01 1S02
15,8% 16,0%
1,6% 1,6%
1S02 1S01
Lucro Líquido (R$ milhões) 431 475
LPA (R$) 3,07 3,43
Δ% Ano
10,2
11,7
LPA (R$)
3,07 3,43
1S01 1S02
Retorno sobre PL Médio
Retorno sobre Ativo Médio
4
Resultados Consolidados sem Ágio
Retorno sobre PL Médio
23,1% 22,8%
1S01 1S02
23,1% 22,8%
1,8% 1,7%
1S02 1S01
Lucro Líquido (R$ milhões) 459 505
LPA (R$) 3,27 3,64
Δ% Ano
10,0
11,3
LPA (R$)
3,27 3,64
1S01 1S02
Retorno sobre PL Médio
Retorno sobre Ativo Médio
5
Balanços Consolidados - Ativos
Disponib./Interfinanceiras 8,5 7,7
TVM/Instr. Financ. Derivat. 19,1 17,8
Operações de Crédito 26,3 24,9
PDD (1,7) (1,5)
Ativo Permanente 3,5 3,6
Outros Ativos 7,6 6,5
Total 63,3 59,0
-25,8
39,4
8,1
0,9
4,8
38,8
11,9
9,6
7,0
5,5
11,6
-1,0
18,0
7,3
11,4
13,7
24,3
(1,7)
3,4
5,5
56,6
1T02 2T02 Δ% Tri Δ% Ano 2T01
R$ bilhões
6
Resolução 3068 de 08/11/01 - Títulos e Valores Mobiliários
Negociação
C A T E G O R I A S
TVMs adquiridos
com o propósito
de serem ativa e
freqüentemente
negociados.
O q
uê c
lassif
icar
Resultado
Disponíveis para
venda
TVMs que não se
enquadrem nas
categorias
descritas nos
outros itens
Patrimônio
Mantidos até o
vencimento
TVMs p/ os quais haja
intenção e capacidade
de mantê-los
Não há Impacto
7
Resolução 3082 de 30/01/02 - Derivativos
Risco de mercado
C A T E G O R I A S
Destinados a
compensar riscos
decorrentes da
exposição à variação
do mercado
O q
uê c
lassif
icar
Resultado Patrimônio Impacto
Risco de fluxo de
caixa
Destinados a
compensar a variação
do fluxo de caixa futuro
estimado pela
Instituição
8
R$ milhões
Títulos, Valores Mobiliários e Derivativos
Circulares 3068 e 3082
Para negociação 7.609 39,2 7.359 (133)
Disponíveis para venda 6.199 32,0 5.836 (230)
Total de títulos 19.393 100,0 18.201 (133) (230)
Derivativos
Total
Tipo de título
Valor
de
custo
% sobre a
carteira
Valor
de
mercado
Ajuste a valor
de mercado no
resultado
líquido (1)
Ajuste a valor
de mercado no
patrimônio
líquido (1)
-
-
(6) (209)
127 21
Mantidos até o vencimento 5.585 28,8 5.006 - -
(1) Líquido de efeitos tributários e da participação dos acionistas minoritários.
9
Saldo em
junho de 2002
(R$ milhões)
Taxa de juros
média anual (%)
I. Carteira existente em 31/12/2001, no exterior
(denominada em US$) 748 8,01 33
II. Carteira em instituições financeiras adquiridas 897 10,25 19
III. Carteira mantida até o vencimento com recursos de terceiros,
adquirida no 1S02
a. Carteira (indexada ao US$) 3.922 8,79 26
Recursos de terceiros (denominado em US$) 3.922 5,56 46
Spread anual 3,06
b. Títulos (indexado ao IGPM) 18 20,32 39
Recursos de terceiros (indexado ao IGPM) 18 6,00 39
Spread anual 13,51
Total da carteira mantida até o vencimento 5.585 8,95 26
Composição da carteira de títulos
mantidos até o vencimento
Prazo
médio
em meses
Títulos Mantidos até o Vencimento
(indexadas ao US$)
10
Evolução da Carteira de Crédito
Banco de Atacado
Banco de Varejo 11.036 10.968
14.316 14.791
dez/01 mar/02 jun/02
25.827 25.284
10.702
15.833
26.535
10.368
14.533
jun/01
24.901
R$ milhões
11
57
53
30
27
15
Banco do Brasil
Bradesco
Itaú
Unibanco
ABN
19,9% 18,4%
15,3%
11,5% 6,6%
Itaú Unibanco Bradesco ABN Banco do Brasil
Crescimento - Jun 02 / Jun 01
Operações de Crédito
R$ bilhões
12
55,3% 54,0%
10,2% 7,3% 3,8% 3,6%
18,9% 19,8%
11,2% 11,7%
2,1% 2,1%
jun/01 jun/02
66,4% 67,8%
33,6% 32,2%
PF PF
PJ PJ
26.535 24.901
Segmentação da Carteira de Crédito
Pequenas e Micro Empresas
Cartões de Crédito
Banco Múltiplo
Grandes Empresas
Fininvest / LuizaCred
Investcred
Médias Empresas
R$ milhões
13
Segmentação das Operações de Crédito - PJ
R$ milhões
30,4% 37,3%
3,8% 3,8%
23,1%
21,8%
2,8%
3,7%
23,0% 20,7%
7,8% 6,7%
9,1% 6,0%
jun/01 jun/02
Repasses
Rural
Capital de Giro
Leasing
Câmbio
Crédito Rotativo
Outros
16.882 17.619
14
Segmentação das Operações de Crédito - PF
4,8% 6,2%
34,6% 34,7%
12,3% 11,5%
34,1% 35,2%
14,2% 12,4%
Finan. Imobiliário
Cartão de Crédito
Crédito Rotativo
Crédito Pessoal/
Consumidor
Outros
R$ milhões
jun/01 jun/02
8.019 8.916
15
Até 90 dias
Entre 90 dias e 1 ano
Acima de 1 ano
Por Prazo
Reais
Moeda estrangeira
% da carteira
Por Moeda
Operações de Crédito
R$ bilhões
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
97 98 99 00 01 0
2,0
4,0
6,0
8,0
10,0
12,0
14,0
16,0
18,0
97 98 99 00 01 jun/02 jun/02
16
Créditos AA - C / Operações de Crédito
(*) Inclui agências no exterior.
93,1% 93,4% 93,0% 92,9%
91,2% 90,8% 90,9% 91,3% 91,4%
93,0%
mar/01 jun/01 set/01 dez/01 mar/02
Banco Múltiplo(*) Consolidado
91,5%
93,3%
jun/02
17
Unibanco Itaú Bradesco ABN BB
Qualidade da Carteira de Crédito
AA- C D-H
91,5%
8,5%
92,7% 92,2%
7,8% 7,3%
85,7%
14,3%
91,1%
8,9%
Fonte: Demonstrações Financeiras
18
Provisão para Perdas com Crédito
Classificação Carteira Provisão mínima Provisão Provisão
consolidada excedente total
total Vencidos A vencer à Resolução 2682
AA 10.736 - - 7 7
A 7.447 - 37 6 43
B 2.488 2 23 1 26
C 3.606 7 101 39 147
D 521 17 35 50 102
E 384 45 71 46 162
F 319 83 76 44 203
G 351 110 136 50 296
H 683 434 249 - 683
TOTAL 26.535 698 728 243 1.669
% sobre carteira 6,3%
R$ milhões
19
Provisão para Perdas com Crédito
PDD Total / PDD Mínima Requerida
111,5%
117,0%
109,8%
112,5%
dez/01 mar/02 jun/02
112,1%
mar/01 jun/01
109,8%
set/01
20
Índice da Basiléia
- Crescimento dos ativos ponderados pelo risco - 1,1%
- Variação da cobertura de risco de mercado
Posição de câmbio - 0,2%
Taxa de juros - 0,1%
- TIER II 1,0%
Índice da Basiléia (em 31/03/2002) 13,8%
Índice da Basiléia (em 30/06/2002) 13,4%
21
Balanços Consolidados - Passivos
Depósitos 21,4 19,3
Captação:
- Moeda Nacional 14,8 17,1
- Moeda Estrangeira 13,6 9,4
Outras Obrigações 6,5 6,2
PL Minoritários 0,7 0,7
PL 6,3 6,3
Total 63,3 59,0
PL de Fundos 20,1 20,9
10,9
-13,5
46,0
4,2
-1,3
-0,6
7,3
-3,8
14,9
17,5
11,0
6,4
1,0
5,8
56,6
19,0
43,8
-15,6
24,1
-33,4
8,2
11,9
5,3
2,4
Mar/02 Jun/02 Δ% Tri Δ% Ano Jun/01
R$ bilhões
22
Depósitos
% Ano
% Tri Jun/01 Mar/02
R$ bilhões
Jun/02
Depósitos a vista 2,7 2,2 2,3 22,3 18,5
Depósitos de poupança 5,0 4,7 4,2 5,0 18,9
Subtotal Core Deposits 7,7 6,9 6,5 10,5 18,8
Depósitos a prazo/Interf. 13,7 12,4 8,4 11,1 62,9
Total Depósitos 21,4 19,3 14,9 10,9 43,8
Fundos 20,1 20,9 19,0 -3,8 5,3
Depósitos + Fundos 41,5 40,2 33,9 3,2 22,2
23
Depósitos
80
51
29
21
BB
Bradesco
Itaú
Unibanco
Evolução Depósitos e Core Deposits - Jun 02 /Jun 01
18,8% 17,4%
43,8% 37,9%
Unibanco Bradesco
3,5% 5,9%
Itaú
14,9% 11,9%
BB
Core Deposits (DV + Poupança) Depósitos
R$ bilhões
12 ABN
16,6%
54,1%
ABN
24
Demonstração de Resultado R$ milhões
Resultado interm. financeira 2.036 1.811 12,4
(+) Receitas de prestação de serviços 1.234 1.037 19,0
(-) Desp. pessoal e administrativas (2.057) (1.884) 9,2
(+/-) Outras receitas e despesas oper. (511) (382) 33,8
(=) Lucro operacional 702 582 20,6
(+/-) Lucro não operacional (7) 41 -117,1
(=) Lucro antes da trib. e participações 695 623 11,6
(+/-) IR (49) (65) -24,6
(-) Participações no lucro (171) (127) 34,6
Lucro Líquido 475 431 10,2
1S02 1S01 Δ% Ano
25
Impacto Gerencial dos Investimentos no Exterior
2T01 1T02
Variação cambial s/ invest. no exterior 511 2 125 513 296
Efeito do hedge (283) 26 (46) (257) (124)
Efeito líquido 228 28 79 256 172
Custo de oportunidade (CDI) (95) (95) (65) (190) (121)
Impacto gerencial dos invest. no exterior 133 (67) 14 66 51
R$ milhões
2T02 1S02 1S01
26
Receita Líquida por Tipo de Negócio
1998 1999 2000 2001 1S02
Resultado Financeiro
Líquido
Tarifas Bancárias
Cartão de Crédito
Seguros/Capitalização/Previdência
Tarifas de Fundos 4% 4% 5% 6% 7% 13% 9% 11% 11% 12%
19% 19%
21% 17% 15%
24% 23% 22%
20% 20%
40% 44% 40% 45% 46%
27
Receitas de Prestação de Serviços
Cartões de Crédito
Tarifas Bancárias e Comissões 49,9%
38,1%
12,0%
1S01
49,3%
41,1%
9,6%
1S02
Administração de Recursos de
Terceiros
R$ milhões
1.234 1.037
28
Margem Financeira Líquida
Margem Financeira Líquida (%)
10,6 9,8 9,7
11,3
10,0 9,8
Unibanco Bradesco Itaú
1S01 1S02
29
Evolução das Despesas Totais
Banco Múltiplo Consolidado Subsid./Afiliadas
278
365
280
369 340
277
2T01 1T02 2T02
113
232
120
253
123
269
398
618
403
638 572
390
962 1.016 1.041
345 392
617 643 649
373
5,2%
0,9 %
13,6%
5,1%
8,2%
2,5%
Pessoal Administrativas
R$ milhões
2T01 1T02 2T02 2T01 1T02 2T02
30
Principais Variações das Despesas Administrativas - 1S02 x 1S01
1S01 R$ 1.884
1S02 R$ 2.057 Total das Despesas - Consolidadas
75
173
35
20
12
7
3
Consolidado
Credicard
Banco Múltiplo
BWU
Banco
Credibanco
Banco 1.net
Aumento de volume de 14%
Incremento de 21,6% do portfólio
Fininvest Abertura de 35 lojas e parceria com rede de supermercados
Abertura de 9 lojas
Incorporação da Investshop
R$ milhões
31
Principais Variações das Despesas Administrativas - 1S02 x 1S01
75
-42
6
26
30
51 Reajuste de tarifas e contratos
Dissídio coletivo
Crescimento ContAtiva
Ganhos com processo de integração com o Bandeirantes
Campanhas de Marketing
1S01 R$ 1.217
1S02 R$ 1.292 Total das Despesas - Banco Múltiplo
R$ milhões
32
Despesas Totais
Despesas Totais / Ativos Totais Médios
10,9% 9,7% 9,3%
8,1% 7,2% 7,4% 7,3%
1996 1997 1998 1999 2000 2001 1S02
Média Mercado
Fonte: Demonstrações Financeiras
6,9%
1S02
Nota: Indicador do 1S02 anualizado
33
Despesas Totais - 1S02
60,0% 59,4%
48,8% 48,6%
32,2%
Unibanco Itaú Bradesco BB ABN
Receita de Prestação de Serviços / Despesas Totais
Despesas Totais / Ativos Totais Médios
6,9% 8,0%
6,3% 5,4%
9,7%
Unibanco Itaú Bradesco BB ABN
Fonte: Demonstrações Financeiras Nota: Indicadores anualizados
34
Notas: (1) (Despesas de Pessoal + Outras Despesas Administrativas) / (Resultado da Intermediação Financeira - Provisão para Perdas com Crédito +
Receita de Prestação de Serviços + Resultado de Seguros + Despesas de Comercialização de Cartão de Crédito + Despesas Tributárias + Outras
Receitas Operacionais + Outras Despesas Operacionais).
(2) Representa o número de funcionários em jan/96 após a aquisição do Banco Nacional e da Sul América Unibanco Seguros.
(3) Não inclui ganhos extraordinários.
Índice de Eficiência
67,0% 69,4%
64,9% 60,8%
57,2%
16.879
31.249(2)
26.723
23.924
20.607
19.457
94 95 96 97 98 99 00
Índice de Eficiência (1)
Número de Funcionários
58,0%
01
60,0%
29.704 28.384
56,7% (3)
54,1%
1S02
27.808
35
Índice de Eficiência - 1S02
54,1%
58,8%
67,4%
59,1%
72,1%
Unibanco Itaú Bradesco BB ABN
Fonte: Demonstrações Financeiras
Nota: Ajustados à mesma metodologia
Indicadores anualizados
36
Ações Unibanco
37
Dividendos
Total de Dividendos Pagos
107,7
131,3 152,2 160,0
102,0
132,6
171,0
1999 2000 2001 2002
1º Semestre 2º Semestre Nota: 2S99 e 1S00 foram juros sobre o capital próprio. (valores líquidos de IR)
209,7
263,9
323,2
R$ milhões
28,7%
23,1%
25,8%
15,9%
29,0%
22,5%
5,1%
38
Indicadores
Lucro por Ação - R$ 1,83
1,60 1,57
2T01 1T02 2T02
Valor Patrimonial da Ação - R$
41,24
45,48 45,20
2T01 1T02 2T02
Dividendos por Ação - R$
1,10 1,18 1,04
1,21 1,30 1,14
1S01 2S01 1S02
ON PN
Negociação Média Diária - US$ milhões
2,5
3,8
5,3 5,5 6,1
7,7
0,4
3,2 2,5
4T01 1T02 2T02
Bradesco Unibanco Itau Nota: Itaú nível lI a partir de fev/02
1 UNIT = 1PN UBB 1PNB UBB HOLDINGS
UNITS = 1.000 PN UBB 1.000 PNB UBB HOLDINGS
BOVESPA (UBBR11)
GDS/ADRs = 500 PN UBB 500 PNB UBB HOLDINGS
NYSE (UBB)
39
Para informações adicionais favor contatar a área de
Relações com Investidores
Telefone: 11-3097-1626 / 1313
fax: 11-3813-6182
email: [email protected]
site: www.unibanco.com
(opção Relações com Investidores)
A apresentação faz referências e declarações sobre expectativas, sinergias planejadas, planos de crescimento, projeções de resultados e estratégias
futuras sobre o Unibanco, suas subsidiárias e afiliadas. Embora essas referências e declarações reflitam o que os administradores acreditam, as mesmas
envolvem imprecisões e riscos difíceis de se prever, podendo, desta forma, haver resultados ou consequências diferentes daqueles aqui antecipados e
discutidos. Esses riscos e incertezas incluem, mas não são limitados, à nossa habilidade de perceber a dimensão das sinergias projetadas e seus
cronogramas; bem como aspectos econômicos, competitivos, governamentais e tecnológicos que possam afetar tanto as operações do Unibanco, quanto
o mercado, produtos/preços, e outros fatores detalhados nos documentos do Unibanco arquivados juntamente à CVM – Comissão de Valores Mobiliários,
cabendo aos interessados lerem e avaliarem cuidadosamente as expectativas e estimativas aqui contidas. O Unibanco não se responsabiliza em atualizar
qualquer estimativa contida nesta apresentação.
1
Banco de Varejo
Banco de Varejo
Setembro de 2002
Joaquim Francisco de Castro Neto, Presidente
2
Banco de Varejo
Banco de Varejo
3
Banco de Varejo
Visão de Futuro
A partir de uma abordagem segmentada de
clientes, estar entre as três maiores instituições
financeiras privadas de Varejo do país, destacando-
se pelo valor agregado ao acionista e pela oferta de
produtos e serviços de qualidade aos clientes.
PDG
4
Banco de Varejo
Banco do Brasil 169.909 7.985 79.710
BNDES 123.811 12.500 8.617
CEF 110.457 4.374 70.494
Bradesco 111.526 10.541 51.133
Itáu 85.686 11.110 28.869
Unibanco 59.508 6.372 21.836
Santander Banespa 58.415 5.976 17.163
ABN Amro 36.399 5.213 12.371
Citibank 31.563 3.344 1.527
BankBoston 29.763 1.933 3.015
Bancos Brasileiros - Ranking Junho/2002 Fonte: Banco Central do Brasil - Sisbacen
Ativo
Total
Patrimônio
Líquido
Depósito
Total
Em R$ milhões
1º
2º
3º
Nota: Balanço 4040 (exclui-se as empresas não financeiras).
1º
2º
3º
1º
2º
3º
5
Banco de Varejo
PDG - Fatores Críticos de Sucesso
CLIENTE
FINANCEIRA
Expandir a receita de
prestação de serviços
Aumentar a base
de clientes
Aumentar
ativos
Baratear custo
de captação
Maximizar Rentabilidade
INTERNA
Pessoas: atrair, reter, motivar e
desenvolver pessoas
Garantir infra-estrutura
tecnologicamente atualizada
APRENDIZADO & CRESCIMENTO
Assegurar excelência operacional
a baixo custo
Ser eficiente no
ciclo de Crédito e Cobrança
Ser provedor completo de
soluções e produtos financeiros
por segmento alvo
Aumentar a
satisfação
dos clientes
Construir posicionamento
adequado para atrair e
reter clientes
6
Banco de Varejo
O Ambiente / Desafio
A Consolidação do Sistema Financeiro
Nome Jogo = ESCALA
Banerj
Bamerindus
Nacional
Econômico
Mercantil
de São Paulo
Bemge
Cidade
Meridional
Noroeste Boavista
Credibanco
Marka
Banco Geral Bandeirantes
7
Banco de Varejo
A busca de escala
comparável à dos líderes
Escala - Um Conceito Relativo
8
Banco de Varejo
Escala
Aumento da
Base de Clientes x
MENOR CUSTO UNITÁRIO DE TRANSAÇÃO
Crescimento Orgânico
+ Aquisições
9
Banco de Varejo
Escala
Aumento da
Base de Clientes
Aumento de
Penetração x
C R M
MENOR CUSTO UNITÁRIO DE TRANSAÇÃO
x
Crescimento Orgânico
+ Aquisições
10
Banco de Varejo
Escala
Aumento da
Base de Clientes
Aumento de
Penetração x Redução dos
Custos Operacionais x
MENOR CUSTO UNITÁRIO DE TRANSAÇÃO
C R M
Crescimento Orgânico
+ Aquisições
11
Banco de Varejo
População / Distribuição de Renda
Renda acima de
R$ 1.000,00/mês
Renda de R$ 350,00 a
R$ 1.000,00/mês
21 milhões de pessoas
41 milhões de pessoas Renda abaixo de
R$ 350,00/mês
9 milhões de pessoas
Nota: População ativa, de idade acima de 18 anos.
O Ambiente Brasileiro
12
Banco de Varejo
O Negócio de Varejo no Unibanco
Originação
Distribuição
Suporte
Agências
PABs
In-store
Tecnologia
e Operação
Sistema Fácil
Financeira
Capitalização
INVESTCRED
13
Banco de Varejo
(R$ 350 < Renda Mensal > R$
1.300)
(R$ 1.300 < Renda Mensal < R$
4.000 )
Grandes Empresas
(Faturamento > R$ 80 MM)
Empresas Médias
(R$ 25 MM < Faturamento < R$ 80 MM)
Empresas
(R$ 5 MM < Faturamento <R$ 25 MM)
(Faturamento < R$ 5 MM) Pequenas Empresas
Private Banking
(Investimentos Financeiros > R$ 1.000.000)
Uni Class
(Renda Mensal > R$ 4.000 )
Banco 1 (Banco Virtual)
(Renda Mensal > R$ 800 )
Cliente Exclusivo
Folha de pagamento
Private Atacado Varejo
PESSOA FÍSICA PESSOA JURÍDICA
Segmentação
INVESTCRED
14
Banco de Varejo
Segmentação
Marcas Populares:
INVESTCRED
15
Banco de Varejo
A maneira mais inteligente de abordar
o segmento de baixa renda
Companhias de Crédito ao Consumidor
- Baixo custo de aquisição - Baixo custo de manutenção - Oferta perfeitamente ajustada ao segmento - Especial expertise de crédito - Adequação das marcas
INVESTCRED
16
Banco de Varejo
Performance Financeira
17
Banco de Varejo
Cartão Unibanco
Estoque de Cartões - Qtde. mil
1.400 1.465
2.033
2.512
3.535
3.716
dez-97 dez-98 dez-99 dez-00 dez-01 jun-02
2.941
26%
Nota: CAGR = Compounded Annual Growth Rate.
18
Banco de Varejo
Cartão Unibanco
Faturamento - R$ milhões
2.133 2.295
2.550
3.326
3.907
2.133
1997 1998 1999 2000 2001 1S02
1.812
18%
Nota: Não inclui Bandeirantes.
19
Banco de Varejo
Cartão Unibanco
Volume Financiado- R$ milhões
165
177 190
216
308
364
dez-97 dez-98 dez-99 dez-00 dez-01 jun/02
289
26%
20
Banco de Varejo
Cartão Unibanco
Resultado - R$ milhões
20
41
54 48
1997 1998 1999 2000
71
2001
36
1S02
30
20%
Nota: Não inclui Credibanco.
21
Banco de Varejo
Fininvest
Clientes com Operações Ativas - milhões
3,9
3,6
dez-01 jun-02
9%
3,0
dez-00
3,3
22
Banco de Varejo
Carteira de Ativos - R$ milhões
1.343
1.272
jun-01 jun-02
-5%
Nota: Não inclui Luizacred.
Fininvest
23
Banco de Varejo
Resultado - R$ milhões
11
30
20
24
2S00 1S01 2S01 1S02
20%
-20%
82%
Nota: Não inclui Luizacred.
Fininvest
24
Banco de Varejo
Credicard
Estoque de Cartões - Qtde mil
8.036
6.408
6.363 6.388
7.240
1997 1998 1999 2000 2001
8.237
1S02
7.667 7%
25
Banco de Varejo
Faturamento - R$ bilhões
11,8 12,0 12,8
14,7
16,7
1997 1998 1999 2000 2001
8,5
1S02
7,8
9%
Nota: Somente Credicard.
Credicard
26
Banco de Varejo
Volume Financiado - R$ milhões
926
1.018 1.052
1.107
dez-00 jun-01 dez-01 jun-02
14%
9%
5%
Nota: Volume médio.
Credicard
27
Banco de Varejo
Lucro Líquido - R$ milhões
Nota: Participação do Unibanco nos resultados das 3 companhias.
69
2
53
140
199
1997 1998 1999 2000 2001
136
1S02
91 49%
Credicard, Redecard e Orbitall
28
Banco de Varejo
Financiamento de Automóveis e de Bens de Consumo
Carteira de Ativos - R$ milhões
Unibanco Financeira + Banco Dibens (51%)
1.269
1.648
1.957
2.277
dez-00 dez-01 jun-02
38% 952
dez-99
956
dez-98
29
Banco de Varejo
Financiamento de Automóveis e de Bens de Consumo
Resultado - R$ milhões
18 20 20
28
2S00 1S01 2S01 1S02
40%
40%
11%
Unibanco Financeira + Banco Dibens (51%)
30
Banco de Varejo
Banco Comercial
Saldo médio de Empréstimos a Clientes - R$ milhões
2.355
3.282
4.470 4.428
dez-99 dez-00 dez-01 jun-02
3.913 13%
31
Banco de Varejo
Banco Comercial
Saldo médio de Recursos Captados de Clientes - R$ milhões
8.525
11.563
15.086
15.919
dez-99 dez-00 dez-01 jun-02
12.070
32%
32
Banco de Varejo
Banco Comercial
Receita de Empréstimos a Clientes - R$ milhões
1.112 1.234
1.589
903
1999 2000 2001 1S02
693
30%
33
Banco de Varejo
Banco Comercial
Receita de Recursos Captados de Clientes - R$ milhões
418
441
533
329
1999 2000 2001 1S02
228 44%
34
Banco de Varejo
Banco Comercial
Receita de Tarifas - R$ milhões
422
565
685
436
1999 2000 2001 1S02
292 49%
35
Banco de Varejo
Distribuição do Risco Varejo
Junho 2002
Rede de Agências
43,3%
Fininvest
12,2%
Credicard (33,33%) 11,9%
Investcred
(50% UBB)
2,8%
PABS 2,8%
0,4% Banco 1.net
0,4% Agências In-Store
Unibanco Leasing 2,7%
Dibens 7,3%
Cartão Unibanco
8,4%
Financeira 7,8%
36
Banco de Varejo
Qualidade de Crédito - Resolução 2682
D-H AA-C
82.7% 83.8%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
dez-00 jun-01 dez-01 jun-02
79% 83% 84% 83%
21% 17% 17% 16%
Banco de Varejo
37
Banco de Varejo
Processamento de Propostas – PF+PJ Taxa de Aprovação - Quantidade
Nota: Não inclui veículos leves, veículos pesados e segmento empresas varejo.
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
jan
-00
fev
mar
ab
r
mai
jun
jul
ag
o
se
t
ou
t
no
v
de
z
jan
-01
fev
mar
ab
r
mai
jun
jul
ag
o
se
t
ou
t
no
v
de
z
jan
-02
fev
mar
ab
r
mai
jun
Aprovadas
Canceladas
Aprovadas Aprovadas
Negadas
50,29%
38,99%
10,72%
38
Banco de Varejo
Processamento de Propostas – PF+PJ Taxa de Aprovação - Valor
Nota: Não inclui veículos leves, veículos pesados e segmento empresas varejo.
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
jan
-00
fev
mar
ab
r
mai
jun
jul
ag
o
se
t
ou
t
no
v
de
z
jan
-01
fev
mar
ab
r
mai
jun
jul
ag
o
se
t
ou
t
no
v
de
z
jan
-02
fev
mar
ab
r
mai
jun
Aprovadas
Negadas
Canceladas
51,29%
38,25%
10,46%
39
Banco de Varejo
Capacidades Críticas
Domínio do Ciclo Crédito / Cobrança
• Capacidade de construir modelos matemáticos,
altamente discriminantes, para concessão de crédito
e administração das estratégias de cobrança
• Utilização de plataformas tecnológicas no estado
da arte: Capstone, CACS, TRIAD, Strategyware.
40
Banco de Varejo
Centralização das decisões de crédito
Centralização das ações de cobrança
Dimensionamento de limites de crédito
Administração das taxas de juros em função do risco
Renovação e redimensionamento dos limites de crédito
Pré-aprovação de produtos de crédito para ações de marketing
Segmentação de clientes
Plataforma Tecnológica / Crédito Cobrança
41
Banco de Varejo
Plano de Crescimento Orgânico
O Esforço do dia-a-dia
42
Banco de Varejo
Crescimento Orgânico - ContAtiva
0,0
0,4
0,8
1,2
1,6
2,0
se
t-0
0
no
v-0
0
jan
-01
ma
r-0
1
ma
i-0
1
jul-
01
se
t-0
1
no
v-0
1
jan
-02
ma
r-0
2
ma
i-0
2
jul-
02
se
t-0
2
no
v-0
2
jan
-03
ma
r-0
3
ma
i-0
3
jul-
03
se
t-0
3
Real* Orçado**
1,8 1,8
1,5
Antecipado para dez/02
Meta
set/03
Atingimos, em junho de 2002, 141% da meta originalmente estabelecida.
O objetivo de 1,8 milhão de ContAtivas será alcançado até dez/02.
(*)Exclui contas migradas do Bandeirantes. (**) Orçamento original do ContAtiva
Incre
men
to e
m m
ilh
ões
1,8 milhão de Contas Brutas
43
Banco de Varejo
Ritmo de Ativações durante o ContAtiva
95,2%
92,2% 94,0%
95,6%
92,4%
90,3% 92,3% 92,8%
95,5%
2T00 3T00 4T00 1T01 2T01 3T01 4T01 1T02 2T02
Médias Trimestrais
Ati
vaçõ
es/C
on
qu
ista
s
44
Banco de Varejo
Evolução Base de Clientes
Taxa de Retenção Anual
Média do período = 82,4%
84,1% 82,5% 84,6% 85,7% 85,8%
88,8%
72,9%
83,0%
87,7%
76,8% 73,9%
77,8%
83,8%
78,2%
86,7%
78,6%
86,8% 87,1%
mar-
01
ab
r-01
ma
i-01
jun
-01
jul-
01
ag
o-0
1
set-
01
ou
t-01
no
v-0
1
dez-0
1
jan
-02
fev-0
2
mar-
02
ab
r-02
ma
i-02
jun
-02
80,1%
45
Banco de Varejo
RAC Líquido Médio e IPP por Safra
IPP novas safras: 5,7
IPP carteira total : 6,2
145,8 RAC cart. total:
82,7 RAC novas safras:
-20
0
20
40
60
80
100
120
140
160
jan
-01
fev-0
1
mar-
01
ab
r-01
mai-
01
jun
-01
jul-
01
set-
01
no
v-0
1
dez-0
1
jan
-02
fev-0
2
mar-
02
ab
r-02
mai-
02
RAC por safra RAC carteira total RAC novas safras
Clientes Uni Class (RAC de Maio-2002)
Nota: RAC: Relatório de Avaliação de Clientes e IPP: Índice de Penetração por Produto.
46
Banco de Varejo
RAC Líquido Médio e IPP por Safra
IPP carteira total: 4,0
138,2 RAC cart. total:
70,9 RAC novas safras:
-40
-20
0
20
40
60
80
100
120
140
160
jan
-01
fev
-01
mar-
01
ab
r-01
mai-
01
jun
-01
jul-
01
ag
o-0
1
set-
01
ou
t-01
no
v-0
1
dez-0
1
jan
-02
fev
-02
mar-
02
ab
r-02
mai-
02
RAC por safra RAC carteira total RAC novas safras
Pessoa Jurídica (RAC de Maio-2002)
Nota: RAC: Relatório de Avaliação de Clientes e IPP: Índice de Penetração por Produto.
47
Banco de Varejo
Uni Class 5,8 6,2 6,2 Exclusivo 4,9 5,4 5,3 Especial 3,7 4,4 4,4
Total 4,8 5,3 5,3
Média de Produto por Cliente
Segmento jun-01 mar-02 jun-02
Escala = Volume de clientes x Número de negócios
< 1 ano = 4,6 > 1 ano = 5,6
Índice de Penetração por Produtos (IPP)
48
Banco de Varejo
Gerenciando o relacionamento
com os clientes
DBM
CRM
Capacidades Críticas
49
Banco de Varejo
Aplicações do DBM
Ciclo de Vida do Cliente
Modelos de
Retenção
Nív
el
de
Re
lac
ion
am
en
to
Modelos de
Rentabilização
Modelos de
Ativação
Modelos de
Conquista
Nota: DBM: Database Marketing.
50
Banco de Varejo
O Projeto Genoma Unibanco
C a P A
a L T
T A P
A
a t
51
Banco de Varejo
Construindo o DNA da Rentabilidade do Cliente
Receitas
Resultado
Líquido por
Cliente
Lançamentos Manuais Custos
Cheques Compensados
Tarifas
Produtos de Coligadas*
Passivos
Ativos
(*) Cartões de Crédito, Seguros, Previdência e Capitalização
No projeto
DNA, todos os
clientes são
classificados de
acordo com as
5 principais
alavancas de
resultado
(Gens)
52
Banco de Varejo
APCTL APTCl
APTcL APCtl
APcTL APcTl
APctL APctl
ApCTL ApCTl
ApCtL ApCtl
ApcTL ApcTl
ApctL Apctl
aPCTL aPCTl
aPCtL aPCtl
aPcTL aPcTl
aPctL aPctl
apCTL apCTl
apCtL apCtl
apcTL apcTl
apctL apctl
APCT
APCt
APcT
APct
ApCT
ApCt
ApcT
Apct
aPCT
aPCt
aPcT
aPct
apCT
apCt
apcT
apct
APC
APc
ApC
Apc
aPC
aPc
apC
apc
AP
Ap
aP
ap
A
a
Clientes
Passivos Coligadas Tarifas Lançamentos Ativos
DNA Clientes - Descrição
53
Banco de Varejo
Vacinas - Prescrições
DNA Apctl
• 93% dos clientes Apctl são rentáveis
• A rentabilidade média mensal desses clientes é de R$ 98,29
• A taxa de retenção anual desses clientes é de 45%
Prescrição: Clientes rentáveis mas volúveis - Devemos: oferecer produtos
fidelizadores como planos de pensão, financiamento à casa própria e outros.
DNA apCTL
• 66% dos clientes apCTL são rentáveis
• A rentabilidade média mensal desses clientes é de R$ 21,95
• A taxa de retenção anual desses clientes é de 95%
Prescrição: Clientes altamente fiéis mas poucos rentáveis - Devemos: oferecer
produtos, passivos, aplicar tarifas indutivas de comportamento.
54
Banco de Varejo
Especial Exclusivo Uni Class PJ
100,0
144,6
RAC da Base de Clientes
Pessoa Jurídica
Uni Class
Exclusivo
Especial
Nota: RAC: Relatório de Avaliação de Clientes. Não inclui Bandeirantes.
55
Banco de Varejo
3,8% 3,8% 2,9% 2,7%
36,2% 41,8% 45,8% 47,5%
35,2% 30,5% 28,3% 22,4%
24,8% 28,2% 24,5% 27,6%
jan
-00
fev
-00
mar-
00
ab
r-00
mai-
00
jun
-00
jul-
00
ag
o-0
0
set-
00
ou
t-00
no
v-0
0
dez-0
0
jan
-01
fev
-01
mar-
01
ab
r-01
mai-
01
jun
-/01
jul-
01
ag
o-0
1
set-
01
ou
t-01
no
v-0
1
dez-0
1
jan
-02
fev
-02
mar-
02
ab
r-02
mai-
02
jun
-02
Co
ntr
ibu
ição
Perc
en
tual
Contribuição % da Base Ativa no RAC
Pessoa Jurídica
Uni Class
Exclusivo
Especial
Especial Exclusivo Uni Class PJ Nota: RAC: Relatório de Avaliação de Clientes.
56
Banco de Varejo
Taxa de Sinistro - Segmento Exclusivo (% Qtde)
22,3 21,6 20,1
0
19,9
16,4
14,1 12,5
10,3
0
0 0,1 2
0,9
21,1 21,7
4,1 5
6,1 7,6
9,7 9,6
11,6 11,3
16 16,5 14,7
0
13,6
16,6
0,2 1,3
2,6
4,8
7,7
18,1
21,8 22,8 22,4
21,2
18
23,2
Taxa de Sinistro - Safra: out-98 a jun-00 Taxa de Sinistro - Safra: out-00 a jun-02
Safras de outubro/1998 a junho/2000 - Observada em junho/2000 (290.460 clientes para 38.869 sinistrados)
Safras de outubro/2000 a junho/2002 - Observada em junho/2002 (509.257 clientes para 70.913 sinistrados)
57
Banco de Varejo
Qualidade de Crédito - Resolução 2682
D-H AA-C
82.7% 83.8%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
dez-00 jun-01 dez-01 jun-02
79% 83% 84% 83%
21% 17% 17% 16%
Banco de Varejo
58
Banco de Varejo
FTEs*
17.255
14.837
jun
-02
P
ré-C
on
tAti
va
Correntistas/FTEs
217
157
jun
-02
Pré
-Co
ntA
tiva
+ 38%
Base de Correntistas
3.739
2.335
jun
-02
Pré
-Co
ntA
tiva
+ 60% + 16%
Nota: FTE: Full time employees. (*) Rede Ag./PABs, Crédito e Cobrança, Back-Office e Call center + Rede /Pab’s Bandeirantes
Acompanhamento da Produtividade do Varejo
Se considerarmos as contas e o quadro de FTEs do Bandeirantes, este número se mantém estável ( 217 Contas/FTE )
59
Banco de Varejo
R$ 86,6 milhões R$ 48,8 milhões Investimentos
Despesa recorrente na
margem/ano R$ 166,4 milhões R$ 151,9 milhões
Receita recorrente na
margem/ano R$ 227 milhões R$ 354 milhões
Até Junho de 2002
Orçado Real
R$ (37,8) milhões
R$ (14,5) milhões
R$ 127 milhões
Diferença
Novos Pabs 135 79 56
Novos In-Store 58 53 5
Novas Agências 66 45 21
ContAtiva: Investimentos, Receitas e Despesas
O Projeto ContAtiva cumpriu todas as metas de orçamento
60
Banco de Varejo
896 809
802
2.654
2.985
3.256
2000 2001 jun-02
Pontos de Venda - Agências
2,9
4,1
Agências (A) Correntistas em mil (B) (B)/(A) em mil
61
Banco de Varejo
Pontos de Venda - PABs
600
497 448
332 358
345
2000 2001 jun-02
0,6
0,8
PABs (A) Correntistas em mil (B) (B)/(A) em mil
62
Banco de Varejo
Pontos de Venda - Agências In-Store
63
77 77
126
138
2000 2001 jun-02
Nota: Agências In-Store são agências em supermercados.
30
0,5
1,8
Agências In-Store (A) Correntistas em mil (B) (B)/(A) em mil
63
Banco de Varejo
1.559
1.383 1.327
3.016
3.469
3.739
2000 2001 jun/02
Pontos de Venda - Total
Agências + PABs + Agências In-Store
1,9
2,8
Pontos de Venda (A) Correntistas em mil (B) (B)/(A) em mil
64
Banco de Varejo
Distribuição
108 filiais
4.950 lojistas
140 mini lojas em supermercados(*)
118 lojas
345 pontos de venda
(*) Pão de Açúcar, Sendas e Sonae
INVESTCRED
65
Banco de Varejo
Notas: Inclui poupadores e aposentados. Integração do Bandeirantes concluída em out/01.
Base de Clientes
Em milhões
dez-99
3,7
dez-/00
4,0
3,0
7,7
0,7
dez-01
3,9
5,2
2,9
1,1
13,1
jun-02
3,6
5,5
2,8
0,9
12,8
jun-01
5,0
3,3
8,3
30%
10%
INVESTCRED
66
Banco de Varejo
113 122
142
89
62
92
154
86
25 31 46
31
1999 2000 2001 1S02
Telefone 30 Horas Auto Atendimento Internet
Total de Transações Eletrônicas - em milhões
Canais Alternativos
67
Banco de Varejo
PL médio 110(1) 212 54 12 79 121
(R$ milhões)
Lucro 36 24 5(2) 3 9 136
(R$ milhões)
ROAE 65% 23% 19% 47% 23% 225%
(anualizado)
Aquisições e Parcerias Estratégicas - Equivalência
Companhias de Crédito ao Consumidor
(1) PL alocado ao Cartão de Crédito.
(2) Resultado gerencial ajuste do semestre.
O Grupo Credicard considera resultado Consórcio RedeCard Sócios / Dividendos Especiais.
Junho 2002
INVESTCRED
68
Banco de Varejo
Reconhecimentos
Super de Ecologia
Top de Marketing
Marketing Best Responsabilidade Social
Top Social
Prêmio InformationWeek - Tecnologia da Informação
0
Banco de Atacado
0
Banco de Atacado
Setembro de 2002
Fernando Sotelino, Presidente
1
Banco de Atacado
1
Conteúdo
Posicionamento
Estrutura Organizacional
Segmentação e Oferta de Produtos
Carteira de Crédito
Processo de Crédito
Processo de Risco - Mercado de Capitais
Evolução de Áreas - Produto
Conclusão
2
Banco de Atacado
2
Posicionamento
“O
Banco
de
Atacado
para
quem
tem
interess
e no
Brasil”
“Ser o
principal
Banco de
Atacado do
Brasil,
padrão de
referência
em serviços
financeiros”
•Visão mercado
investidor
•Criatividade
•Times
especializados
•Grandes
bancos
Com a agilidade de
um banco de
investimentos
•Padrão de
excelência técnica
•Capacitação Brasil
diferenciada
•Permanência
•Bancos
internacionais
Presente nos
principais mercados
internacionais e,
acima de tudo,
comprometido com
o Brasil
Benefícios Diferencial
em relação a
•Solidez
•Segurança
•Capacidade de
crédito
•Bancos de
investimento
Com a força de um
grande banco
comercial
3
Banco de Atacado
3
Presidência
Fernando Sotelino
Pessoas, Planejamento e Marketing
Ma. Luisa Mendes
Finanças Corporativas
Alvaro Sá Freire
• Cobertura/Originação Grupos setoriais Empresas Médias Plataforma
Portuguesa, German e Japan
Desk
• Fusões e Aquisições
• Project Finance
• Repasses (internos e
externos)
Tesouraria / Diretoria Financeira
Jorge Rosas
• Tesouraria
• Câmbio
• Agências no
Exterior (Cayman,
Nassau,
Luxemburgo)
Crédito
Aldo Faccin
• Grandes
Empresas
• Empresas Médias
• Cobrança e
Recuperação
Mercado de Capitais e
Instituições Financeiras
Sergio Zappa
• Estruturação
• Distribuição
• Pesquisa
• Corretoras no
Exterior (NY e
Londres)
• Instituições
Financeiras
• Interbanco
Cash Management e Produtos Ativos
Romildo Valente
• Cash
Management
• Agências
Corporate
• Produtos Ativos
Estrutura Organizacional
4
Banco de Atacado
4
Segmentação e Oferta de Produtos
Grandes Empresas (Vendas >= R$ 150 MM/ano)
- Infraestrutura
- Grupos Setoriais II
- Grupos Setoriais I
Total
Segmento/Região Clientes (*)
Sdm Ativos (R$ MM)
- São Paulo
- Minas Gerais, Espírito Santo, NE e CO
- Rio de Janeiro
- Sul
Sub - Total
Sub - Total
96
367
363
3.501
1.474
556
253
392
2.675
826
5.091
6.431
5.554
1.870
339
298
222
19.804
2.728
17.076
(100%)
(14%)
(86%)
Empresas Médias (Vendas >= R$ 40 MM/ano e < R$ 150 MM/ano)
Em 30 de Junho de 2002
(*) Grupos Econômicos
Finanças Corporativas
Oferta de Produtos
Financiamento de Capital de Giro
Financiamento de Comércio Exterior
Financiamento de Projetos
Empréstimos Sindicalizados
Mercado de Capitais: Renda Fixa e Renda Variável
Operações de Hedge e Swap
Corretora
Fusões e Aquisições
Cash Management
Asset Management
Seguros
PABs
5
Banco de Atacado
5
Evolução da Carteira de Crédito
Finanças Corporativas e Instituições Financeiras
Total Dezembro/01 Total Junho/02
(*) Grupos Econômicos
AA1 - B
C
D - G
H
Clientes
(*)
Sdm Ativos
(R$ MM)
%Saldo por
Grupo
1.720
1.454
99
399
3.672
15.715
2.877
268
146
19.006
82,7%
15,1%
1,4%
0,8%
100% Total:
Clientes
(*)
Sdm Ativos
(R$ MM)
%Saldo por
Grupo
1.694
1.457
123
406
3.680
16.016
3.897
266
113
20.292
78,9%
19,2%
1,3%
0,6%
100%
Nota: Inclui Debêntures e Fianças
6
Banco de Atacado
6
Evolução da Carteira de Crédito (cont.)
Volume de Empréstimos por Setor
Dezembro/01
R$ 19,0 Bilhões
Telecomunicações e
Equipamentos de
Telecomunicações
12%
Químico, Petroquímico e
Petróleo
7%
Serviços
11%
Papel, Celulose e Florestal
4%
Mineração e Siderurgia
10%
Eletricidade e Gás
11%
Construção Pesada e Bens
de Capital
4%
Comércio, Eletroeletrônica
e Têxtil
8%
Automobilístico
11%
Agribusiness e Bens de
Consumo de Marca
13%Transporte
7%
Instituições Financeiras
2%
Mineração e Siderurgia 9%
Instituições Financeiras 2%
Serviços 11%
Transporte 7%
Eletricidade e Gás 12%
Automobilístico 11%
Papel, Celulose e Florestal 4%
Agribusiness e Bens de Consumo de Marca 14%
Comércio, Eletroeletrônica e Têxtil 8%
Construção Pesada e Bens de Capital 3% Químico,
Petroquímico e Petróleo 7%
Telecomunicações e Equipamentos de Telecomunicações 12%
Junho/02
R$ 20,3 Bilhões
Telecomunicações e
Equipamentos de
Telecomunicações
10%
Químico, Petroquímico e
Petróleo
8%
Serviços
11%
Papel, Celulose e Florestal
3%
Mineração e Siderurgia
10%
Eletricidade e Gás
11%
Construção Pesada e Bens
de Capital
4%
Comércio, Eletroeletrônica
e Têxtil
9%
Automobilístico
11%
Agribusiness e Bens de
Consumo de Marca
13%Transporte
8%
Instituições Financeiras
2% Agribusiness e Bens de Consumo de Marca 13%
Automobilístico 11%
Instituições Financeiras 2%
Transporte 8%
Serviços 11%
10%
Papel, Celulose e Florestal 3%
Mineração e Siderurgia
Eletricidade e Gás 11%
Construção Pesada e Bens de Capital 4%
Comércio, Eletroeletrônica e Têxtil 9%
Químico, Petroquímico e Petróleo 8%
Telecomunicações e Equipamentos de Telecomunicações 10%
7
Banco de Atacado
7
• Limite e sub-limites
• Garantias e restritivos
• Padrão de classificação
• Prazo de validade
Linha de crédito
aprovada
Comitê de
Crédito
Grandes Empresas
(Setoriais)
Empresas Médias
Projetos/Operaçõe
s Especiais
• Limite e sub-limites
• Garantias e restritivos
• Padrão de classificação
• Prazo de validade
Processo de Crédito
Proposta da linha de
crédito
“Base e processos robustos e consistentes, adequando-se aos
princípios e metodologias recomendadas pelo NACB”
Arquivo
permanente
Análise
retrospectiva
Projeção
financeira
Memorando de
crédito
Composição da
linha de crédito
Cálculo do
padrão de
classificação
8
Banco de Atacado
8
• Valor total/estrutura
• Limites
- Livro próprio
- Distribuição
• Garantias e Restritivos
Estruturação da
proposta
Tesouraria • Funding underwriting
Sindicalização • Demanda/preço
Distribuição • Cliente interno
• Cliente externo
• Demanda de preço
• Preço
Pesquisa
• Parecer setorial
• Valor relativo
Crédito • Análise e linhas
Processo de Risco - Operação de Renda Fixa
Cliente
Emisso
r
Oportunidade
Mandato
• Valor total/estrutura
• Limites
- Livro próprio
- Distribuição
• Garantias e Restritivos
Cobertura e
Estruturação
Proposta de
negócio Transação
aprovada
Avaliação e
Decisão
Comitê de
Compromisso
(Crédito, Tesouraria,
Estruturação e
Distribuição)
9
Banco de Atacado
9
R$ Bilhões
Em 30 de Junho de 2002
Evolução de Áreas de Produto
5,6
Total Empréstimos (1)
11,1 11,7 14,6
19,0 20,3
DEZ/98 DEZ/99 DEZ/00 DEZ/01 JUN/02
5,4% 24,8%
30,1%
6,8%
Repasses BNDES e FINAME
1,7 2,4
3,0
4,4 4,7
DEZ/98 DEZ/99 DEZ/00 DEZ/01 JUN/02
41,2% 25,0%
46,7%
6,8%
(1) Inclui debêntures e fianças;
Financiamento Comércio Exterior (2)
3,3 3,7
5,6 5,5
6,9
DEZ/98 DEZ/99 DEZ/00 DEZ/01 JUN/02
12,1% 51,3%
-2,0% 25,5%
(2) Inclui fianças
10
Banco de Atacado
10
Evolução de Áreas de Produto Em 30 de Junho de 2002
Seguros Volume de Prêmios - R$ MM
41,980,2
165,1
292,7337,8
DEZ/98 DEZ/99 DEZ/00 DEZ/01 JUN/02
92%
106%
77%
15%
Captação - Passivos e Recursos
Administrados
6,1
8,9
14,7 18,3 18,6
DEZ/98 DEZ/99 DEZ/00 DEZ/01 JUN/02
24,5% 1,6%
45,9
65,2%
R$ Bi
11
Banco de Atacado
11
Evolução de Áreas de Produto Em 30 de Junho de 2002
Margem Financeira (R$MM)
260 290
157
2000 2001 1S02
Cash Management
Cobrança Contas a Pagar Folha de Pagamento
Nº de Clientes (em mil)
70,7
83,2
54,9
14,9 16,3 9,9 7,9 8,5
5,2
37,1
51,3
77,2
2000 2001 1S02
Mil
hõ
es d
e T
ítu
los
Volume Físico de Títulos e Número de Clientes
12
Banco de Atacado
12
Evolução de Áreas de Produto - Operações Estruturadas Em 30 de Junho de 2002
Renda Fixa
R$ Milhões Participação de mercado
Nº operações
2.132 2.876 1.408 1.005
23
27 25
8
19% 19% 19%
15%
0
500
1.500
2.000
3.000
3.500
1999 2000 2001 1S02
30
Empréstimos Sindicalizados
Volume financeiro
Nº de operações totais
1.288
4.827 5.089
1.724
8
18 19
7
1999 2000 2001 1S02
13
Banco de Atacado
13
Evolução de Áreas de Produto - Operações Estruturadas Em 30 de Junho de 2002
Project Finance
3.936 4.445
3.652
680
1999 2000 2001 1S02
45
No. de projetos
finalizados
R$ Milhões
4
12
6 7
Fusões e Aquisições
No. de operações
fechadas
Volume financeiro 2.585
1.627
820 612
3
3.000
1999 2000 2001 1S02
6
10
6
14
Banco de Atacado
14
3.680 Clientes Corporate
Setorização/Grandes Empresas
Regionalização/Empresas
Desks Internacionais
Serviços
Cash Management: 9 MM títulos cobrados/mês
Recursos Administrados: R$ 7,8 Bi
Seguros: R$ 338 MM Prêmios
PABs: 390 unidades (275 mil clientes PF)
Operações Estruturadas
Mercado de Capitais: R$ 2,4 Bi
Assessoria: R$ 1,3 Bi
Ativos = R$ 20,3 Bi
Captação = R$ 18,6 Bi
Conclusão
“Ser o
principal
Banco de
Atacado do
Brasil,
padrão de
referência
em serviços
financeiros”
“O
Banco
de
Atacado
para
quem
tem
interesse
no
Brasil”
1 Pilar Seguros
1
Seguros
ABAMEC - São Paulo
Setembro de 2002
José Castro Rudge, Presidente
2 Pilar Seguros
2
Evolução da Indústria Mundial de Seguros
1996 1997 2000 E2002 Cresc . 2002/1997
América
do Norte
Europa
Ásia
Oceania
África
América
Latina
Mercado
US$ BI
+ 15 %
+ 33 %
+ 26 %
+ 70 %
+ 48 %
+ 74 %
+ 26 %
31 38 47 66
24 27 31 40
38 40 49 68
646 620 673 784
679 669 749 888
699 735 778 848
2.116 2.129 2.328 2.692
3 Pilar Seguros
3
Mercado Brasileiro - Participação do Capital Estrangeiro
Fonte:
4,2% 6,2% 6,3%
17,9%
25,0%
29,5% 31,1%
34,0%
38,0%
1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002
Fenaseg
4 Pilar Seguros
4
PDG Balance Scorecard - Pilar Seguros
5 Pilar Seguros
5
Visão de Futuro
Estarmos, em 3 anos, entre os 3 maiores grupos seguradores em 3
aspectos-chave :
1. Resultado
2. Satisfação dos clientes
3. Market Share
6 Pilar Seguros
6
Prêmio Total
Ranking Empresas 1S01 %
crescimento
1º BRADESCO 4.387 4.941 12,6
2º SUL AMÉRICA 2.577 2.634 2,2
3º ITAÚ 1.403 1.684 20,1
4º UASEG 1.061 1.323 24,7
5º BANCO DO BRASIL 1.109 1.277 15,2
6º PORTO SEGURO 913 1.021 11,8
7º CAIXA SEGUROS 570 871 52,9
8° AGF 562 633 12,7
9º HSBC 615 596 -3,1
10° REAL 522 553 5,9
1S02
R$ milhões
7 Pilar Seguros
7
Market Share de Seguros ( c/ Saúde )
SEGUROS 656 898 36,9 13,2
PREVIDÊNCIA 284 296 4,2 -3,8
CAPITALIZAÇÃO 121 129 6,6 4,4
TOTAL 1.061 1.323 24,7 8,5 *
Crescimento de 10,3% com VGBL
Unibanco
Seguros
Mercado
% crescimento Jan a Jun
2001 %
crescimento Jan a Jun
2002
(*) Fonte: Susep
8 Pilar Seguros
8
Mercado Brasileiro (Prêmios Emitidos)
Fonte: Fenaseg
Prêmio Emitido
(1S02 ) R$ 14,0
R$ bilhões
CAGR Mercado = 9,4 %
18,4 19,4
20,3
23,0
25,3
28,8
1997 1998 1999 2000 2001 E2002
CAGR Seguros = 18,0%
9 Pilar Seguros
9
Market Share de Seguros ( c/ Saúde )
Fonte : Susep
3,6%
4,9%
5,6%
6,4%
1999 2000 2001 JUN/02
Evolução da Participação
Nota: Base 2000 com AIG
10 Pilar Seguros
10
Prêmios Emitidos - Tamanho Relativo à Concorrência
Fonte: Susep e ANS UASEG = Base 100
6,5
9,1
2,0
3,9
1,4
3,2 2,7
3,4
1,1 1,1 0,5 0,5
Sul América Bradesco Porto Seguro Itaú Real ABN HSBC
1990 1S02
11 Pilar Seguros
11
Evolução do Mix de Produtos - 1S02
Fonte: Fenaseg
(* ) Inclui Acidentes Pessoais
31,4%
22,8% 21,6%
20,9%
26,0% 26,5% 28,4%
22,3%
Vida Saúde Auto Outros
Mercado
Unibanco AIG *
33,9%
11,4%
34,2%
20,5%
4,4%
26,8%
47,1%
21,7%
Vida Saúde Auto Outros
1997
1S02
Incêndio 4,3% DPVAT 4,0% Demais 12,2%
Total 20,5%
Outros Unibanco AIG
1S02 1997
6,8% 19,2%
47,1%
21,1%
12 Pilar Seguros
12
111,7%
105,9% 105,3% 104,5% 104,3% 104,0% 103,4%
99,3%
90,2%
76,7%
113,9%
AGF VERA
CRUZ
PORTO
SEGURO
SUL
AMERICA
MERCADO REAL BRADESCO ITAÚ UASEG** HSBC CAIXA
SEGUROS
Combined Ratio - Mercado 1S02 *
Mercado
(*) Fonte Susep acrescido de 2 p.p. referentes a “Outras Desp. Operacionais” ainda não publicados.
(**) Balanço Semestral divulgou Combined 98,5, o qual exclui Pis e COFINS sobre Receita Financeira.
13 Pilar Seguros
13
Unibanco Seguros Combined Ratio - Evolução
105,0
101,4 99,6 99,3
108,3 106,2
103,0 104,5
1999 2000 2001 1S02
Unibanco AIG Mercado
14 Pilar Seguros
14
Sinistralidade - 1S02
Fonte: Susep - Prévia 2002
73,5%
70,6% 68,4%
66,7%
63,9% 62,4%
61,1% 60,6%
56,1%
52,0%
76,1%
SUL
AMERICA
BRADESCO REAL AGF MERCADO VERA
CRUZ
UASEG HSBC PORTO
SEGURO
ITAÚ CAIXA
SEGUROS
Mercado
15 Pilar Seguros
15
Participação por Produto 2002
Ranking Produto
1º Petroquímico
1º Aeronáutico *
1º Responsabilidade de Executivos
1º Garantia Extendida
1º Lar
1º Incêndio
1º Prever Corporate
* Jun/01 a jun/02
16 Pilar Seguros
16
Índice Geral de Satisfação
Fonte: PIF - USP
Arena Competitiva
- Real
- Itaú
- Bradesco
- AGF
- Banco do Brasil
- Sul América
- Vera Cruz
87,9% 87,1%
86,2%
UASEG Arena Competitiva* Mercado
17 Pilar Seguros
17
Imagem das Seguradoras
Arena Competitiva
- Porto Seguro
- Itaú
- Bradesco
- Brasil Veículos
- Aliança do Brasil
- Sul América
- Marítima
Fonte: PIF - USP
65,2%
59,0%
55,9%
UASEG Arena Competitiva* Mercado
18 Pilar Seguros
18
Portal do Corretor
19 Pilar Seguros
19
Portal do Corretor - Visitas
11,8 13,5 12,9
15,5 17,1 17,2
20,9
16,7
24,9
32,4
36,8 35,7
50,3
1.620
1.188 1.188 1.081
803
596 674
556 569 499 430 434 381
jul/01 ago/01 set/01 out/01 nov/01 dez/01 jan/02 fev/02 mar/02 abr/02 mai/02 jun/02 jul/02
Visitas ( Mil )
Média p/ dia
20 Pilar Seguros
20
Portal do Corretor - % de Visitas por Área do Site
48,8
54,7
61,4
60,8
59,9
24,6
24,5
21,8
22,5
23,7
4,9
3,4
2,7
2,7
3,3
7,4
4,1
3,0
3,3
2,8
9,3
9,9
8,2
7,9
7,9
5,0
3,4
2,9
2,8
2,4
0% 20% 40% 60% 80% 100%
2T01
3T01
4T01
1T02
2T02
Seus Negócios Produtos
Revista Campanhas
Serviços Fale Especialista / Presidente
21 Pilar Seguros
21
19,8% 19,0%
17,1%
13,0%
10,1%
1998 1999 2000 2001 1S02
Despesas Administrativas X Prêmio Emitido
22 Pilar Seguros
22
SEGUROS PREVIDÊNCIA WARRANTY SAÚDE
PILAR SEGUROS
DISTRIBUIÇÃO
FÁBRICA
PRODUTOS
Estrutura
23 Pilar Seguros
23
Perfil Pilar Seguros
Base: Maio de 2002 1.361 Funcionários
Idade Grau de Escolaridade
41 a 50
18%
50 acima
3%
20 a 30 anos
40%
31 a 40
anos
39%
Superior
Incompleto
19%
Superior Completo
29%
Pós
Completo
28%
Ensimo Médio
completo (2 º grau)
16%
Outros
3%
Pós Incompleto
5%
24 Pilar Seguros
24
Resultados Pilar 1S02
1S02
Faturamento / Prêmio Emitido Líq. 898,2 296,2 27,7 1.222,0 109,1
Resultado Industrial 115,8 22,1 9,3 147,3 97,7
Despesas Administrativas (91,1) (11,4) (5,2) (107,6) 97,5
Resultado Operacional 4,1 10,1 2,8 16,9 107,2
Result.Financ./ Patrimonial 160,8 14,9 1,6 177,3 160,9
Resultado antes do Tributos 164,9 25,0 4,4 194,3 154,2
Lucro Líquido 109,2 17,6 2,9 129,6 183,2
PILAR Unibanco
Seguros
Unibanco
AIG
Previdência
UAW /
GARANTECH ITENS
R$ milhões
% Orç. 1S01 % 1S02/1S01
29,1
-0,1
1,3
-16,9
78,5
62,2
49,1
946,3
147,4
(106,2)
20,4
99,4
119,7
86,9
1
Wealth Management
Setembro de 2002
Cesar Sizenando, Presidente
2
Agenda
Gestão de Recursos de Terceiros
- Unibanco Asset Management
O Segmento de Private Bank
A Evolução para Wealth Management
- Algumas Considerações
3
Agenda
Gestão de Recursos de Terceiros
- Unibanco Asset Management
O Segmento de Private Bank
A Evolução para Wealth Management
- Algumas Considerações
4
UAM
Empresa independente de gestão de recursos de terceiros
Pioneira
Peculiaridade: banco
Foco na gestão de recursos de terceiros e consultoria financeira
Receita principal: taxas de administração e de performance
Não administra recursos próprios, dos acionistas, dos diretores
e de pessoas ligadas, através de instrumentos dedicados
Distribuição múltipla
Multigestora
Multiadministradora
Asset Management
5
Ampla Oferta de Produtos e Serviços
Provedor global em fundos e carteiras de investimento
Todos os segmentos
Todos os mercados
Todas as classes de ativos
Consultoria
Alocação de ativos
Seleção de gestores (“fund of funds”)
Gestão de risco
ALM - “Asset Liability Management”
Controladoria e processamento de fundos de terceiros
Asset Management
6
Rating AMP-1 pela Standard & Poor’s
Mais alta classificação, AMP-1, que corresponde a
práticas de administração de recursos de terceiros
muito fortes
Qualidade e conformidade de processos
Capacidade de desenvolvimento e aplicação de instrumentos de
análise e controle de investimentos
Conformidade das carteiras aos parâmetros de risco/retorno
previamente estabelecidos
Aderência aos princípios de autonomia de uma empresa independente
focada na gestão de recursos de terceiros
Qualificação dos seus profissionais e fidelidade dos propósitos do seu
corpo diretivo
Asset Management
7
Rating AAA pela Atlantic Rating
Mais alta classificação, AAA, que é atribuída somente a
gestoras de recursos de terceiros de qualidade excelente
Administração altamente qualificada para gerir recursos
Excelentes processos e políticas de risco e de investimento
Empresa segregada em relação às atividades da tesouraria do
Unibanco
Base de clientes ampla e bem diversificada
Extensa rede de distribuição própria para seus produtos
Segurança oferecida pelos planos de contingência
Asset Management
8
Profissionais Altamente Qualificados e Dedicados
74 profissionais
Graduação
61%
Pós
Graduação
20%
MBA e MSc.
12%
PhD
7%
Gestão de Recursos
Asset Management
9
70 profissionais
Serviços de Investimento
2º Grau
13%
Pós Graduação
6%
Graduação
81%
Asset Management
Profissionais Altamente Qualificados e Dedicados
10
Total de Recursos Administrados
20,1 20,4 20,5
13,4
10,2
1998 1999 2000 2001 jun/02
R$
bilh
ões
Market Share = 4,7%
Asset Management
11
Patrimônio sob Gestão – Segmentação por Canal de Venda
Fonte: ANBID
Indústria
Varejo 36%
Institucional 33%
Corporate 14%
Private 8%
Outros 6%
Estrangeiros 3%
Institucional 42%
Varejo 41%
Private 8%
Corporate 8%
Estrangeiros 1%
Unibanco
Asset Management
12
Receitas por Canal de Venda
R$ 260 milhões / ano
Varejo 74%
UAM 6%
Private 9%
Institucional 9%
Corporate 2%
Asset Management
13
Metodologia de Precificação de Ativos
● LFT’s, LTN’s, NTN-C:
Preços Andima
● NTN-D, NBC-E (cambiais):
Preços Andima ajustados
para dólar fechamento
● Cambiais Swapadas:
Tratados como sintéticos:
% CDI obtido junto à
Andima
Correção pela taxa CDI
com base na curva de
juros pré
● Títulos de maior
negociabilidade
Riscos de Taxas
precificados a mercado
Spread de créditos
passíveis de atualização
por decisão de Comitê
de Crédito
● Títulos sem liquidez
Marcação segue
parâmetros definidos
pelo Comitê de Crédito
● Opções
Cotações quando
líquidas
Modelos com dados de
mercado
● Futuros e outros
Derivativos
Ajustes de BMF
Títulos Públicos Títulos Privados Derivativos
Asset Management
14
Risco de Crédito Privado
Fonte: UAM
Rating Montante em Carteira
Equivalência Res. 2682 (R$ milhões) % da Carteira % s / AUM
AA 616 48% 3,1%
A 607 47% 3,1%
B 57 5% 0,3%
Total 1.280 100% 6,5%
Empresas
Rating Montante em Carteira
Equivalência Res. 2682 (R$ milhões) % da Carteira % s / AUM
AA 35 100% 0,2%
Instituições Financeiras
Asset Management
15
Ranking de Performance
O MELHOR nas categorias RENDA FIXA, AÇÕES e
ALAVANCADOS
2º Melhor Gestor de Varejo
EXAME - GUIA DE FUNDOS (ago/02) 83 gestores
Asset Management
16
Exame – Guia de Fundos
● Resumo dos Critérios Ponderação
Melhores Gestores
Asset Management
1. Desempenho dos últimos 3 anos 25%
- EQM e ISG melhores do que a média do segmento
2. PL fundos 5 e 4 20%
PL total categoria
3. Número de fundos com 5 e 4 na categoria 20%
4. Tamanho do PL na categoria 15%
5. Idade média dos fundos ponderada pelo PL 10%
6. Diversidade de fundos na categoria 10%
17
Ranking de Recursos Administrados
2º Maior Gestor Privado em Previdência Fechada
3º Maior Gestor em Seguradoras
INVESTIDOR INSTITUCIONAL - TOP ASSET (ago/02) 76 gestores
Asset Management
18
Multigestão e Distribuição
Seleção e alocação de recursos em fundos de investimento administrados
por terceiros:
13 instituições
Distribuição de fundos Unibanco nas bases de clientes de terceiros (direta e
indiretamente):
26 instituições
Distribuição de fundos de terceiros diretamente para clientes do Unibanco:
5 gestores e 12 fundos
Distribuição de fundos de terceiros, via Internet, para clientes:
35 gestores e mais de 160 fundos
Fundos de Fundos
Canais Alternativos
Investcenter
InvestShop
Asset Management
19
Agenda
Gestão de Recursos de Terceiros
- Unibanco Asset Management
O Segmento de Private Bank
A Evolução para Wealth Management
- Algumas Considerações
20
Evolução do Conceito de Private Bank
Private Tradicional
• Confidencialidade
• Relacionamento pessoal
• Gestão discricionária
• Offering convencional e local
• Provedor único / quase único
• Pouca sensibilidade à performance
• Pouca diferenciação
• Baixa demanda por informação
• Baixo risco
• Concorrência concentrada
• Pessoas físicas
• Heranças
“Blindar” RECURSOS
Private Atual • Performance
• Confidencialidade
• Relacionamento institucional
• Gestão compartilhada
• Alta demanda por informação
• Crescente sensibilidade a riscos
• Offering global
• Multi-provedor
• Diferenciação percebida
• Alta concorrência
• Pessoas físicas
• Heranças e patrimônios conquistados Crescer e Preservar o
PATRIMÔNIO
Private Bank
21
Investimentos Proteção
familiar Consultorias Banking
• Renda fixa
• Renda variável
• Notas
estruturadas
• Derivativos
• Fundos
Unibanco
• Investcenter
• Planejamento
sucessório
• Seguros
• Previdência
• M&A
• Trusts e
Fundações
• Planejamento
fiscal e
tributário
• Negócios
imobiliários
• Conta corrente
• Conta global de
investimentos
• Cartão de crédito
• Empréstimos e
Financiamentos
• Internet Banking
• Private by Mail
• Multi Extrato
Unibanco Private Bank – Local e Internacional
Private Bank
22
Cobertura
Private Bank
Brasil
São Paulo, Rio de Janeiro, Porto Alegre,
Belo Horizonte e Ribeirão Preto
Paraguai
Cayman
Nova Iorque
Londres
Luxemburgo
Genebra
23
MBA e MSc.
16% Graduação
43%
Pós
Graduação
41%
Profissionais Altamente Qualificados e Dedicados
Private Bank
44 profissionais
24
1999
Portfólio Total
C.A.G.R.
R$ Bilhões
3,0
5,6
8,6 7,3
4,4
JUN 02 1998 2000 2001
Private Bank
Dez/98 a Dez/01 Dez/01 a Jun/02
34% a.a. 39% a.a.
25
Composição da Margem Financeira
1º Semestre 2002 Comissões /
Tarifas 31%
Renda Fixa 16%
Fundos
16% Op.Especiais /
Remessas 6%
Outras Receitas
5%
Empréstimos
9%
17%
T.V.M
MF sem Risco
74%
MF com Risco
26%
Private Bank
26
Agenda
Gestão de Recursos de Terceiros
- Unibanco Asset Management
O Segmento de Private Bank
A Evolução para Wealth Management
- Algumas Considerações
Wealth Management
27
Wealth
Management
Um novo conceito de relacionamento com foco na
Gestão da Riqueza que busca, através da
diferenciação e alto valor agregado, o atendimento
sem limites às diferentes necessidades dos
clientes, em todo seu ciclo de vida.
Wealth Management
Evolução do Conceito de Private Bank
28
Evolução do Conceito de Private Bank
Wealth Management
• Serviços/consultorias de alto
valor agregado
• Soluções individualizadas
• Offering global
• Performance
• Global risk management
• Avidez por informação
• Gestão ativa e compartilhada
• Canais múltiplos de acesso
• Relacionamento institucional
• Sofisticação
• Concorrência crescente
• Pessoas físicas e jurídicas
• Riqueza, lato sensu
Wealth Management
“Blindar”
RECURSOS
Crescer e
Preservar
o
PATRIMÔ
NIO
Criar,
Crescer e
Perpetua
r a
RIQUEZA
29
Para informações adicionais favor contatar a área de
Relações com Investidores
Telefone: 11-3097-1626 / 1313
fax: 11-3813-6182
email: [email protected]
site: www.unibanco.com
(opção Relações com Investidores)
A apresentação faz referências e declarações sobre expectativas, sinergias planejadas, planos de crescimento, projeções de resultados e estratégias
futuras sobre o Unibanco, suas subsidiárias e afiliadas. Embora essas referências e declarações reflitam o que os administradores acreditam, as mesmas
envolvem imprecisões e riscos difíceis de se prever, podendo, desta forma, haver resultados ou consequências diferentes daqueles aqui antecipados e
discutidos. Esses riscos e incertezas incluem, mas não são limitados, à nossa habilidade de perceber a dimensão das sinergias projetadas e seus
cronogramas; bem como aspectos econômicos, competitivos, governamentais e tecnológicos que possam afetar tanto as operações do Unibanco, quanto
o mercado, produtos/preços, e outros fatores detalhados nos documentos do Unibanco arquivados juntamente à CVM – Comissão de Valores Mobiliários,
cabendo aos interessados lerem e avaliarem cuidadosamente as expectativas e estimativas aqui contidas. O Unibanco não se responsabiliza em atualizar
qualquer estimativa contida nesta apresentação.
1
1
Pedro Moreira Salles Presidente do Conselho de Administração
Setembro de 2002
2
Sistema Financeiro
Unibanco
Escala
Qualidade
Eficiência
Pessoas
Responsabilidade Social
Governança Corporativa
Agenda
3
Sistema Financeiro
4
Sistema Financeiro - O Cenário
1997 - Ásia
1998 - Russia
1999 - Brasil
2001 - Argentina
1994 - Plano Real
2002 ...
5
O Desafio Econômico - O caso do Unibanco
...compensada pelo aumento das receitas
de serviços e do resultado da interm. financeira
Participação do Float na Margem UBB
Queda no Float ...
Evolução da Receita Serviços e do Resultado da
Intermediação Financeira do UBB (R$ MM)
Manter rentabilidade com queda de inflação
69%
35%
20%
1% 3%
1989 1990 1994 1997 2000 2001
3%
Busca por fontes alternativas de receitas: Crédito, Seguros, Capitalização, Previdência, Cartão de Crédito, Fundos, Crescimento de Tarifas, Operações Estruturadas
1S02
2% 278
1.244 1.640
2.185
1.083
3.123
3.884
5.386
1994 1997 2000 2001
Receita de Serviços Rec. Intermed. Financeira
1S02
2.810
1.234
6
PROER (Bancos Privados)
PROES (Bancos Estaduais)
Aumento de Capital
(Bancos Federais)
Tranferência de Ativos
(Bancos Federais)
Nacional/Unibanco
Bamerindus/HSBC
BANERJ
BANESPA
Banco do Brasil
CEF
CEF
Principais Transações
Valor Total R$ Bilhões
21,7
19,7
20,5
27,0
Fonte: Bacen
O Ajuste no Sistema Financeiro Brasileiro
7
O Novo Ambiente Competitivo
52,6% 43,2%
39,8% 36,5%
7,6%
20,3%
Jun/95 Mar/02
Bancos Estatais
Bcos Privados Brasileiros
Bancos Estrangeiros
Depósitos Totais 47,0%
38,7%
44,0%
34,6%
9,0%
26,7%
Jun/95
Ativos
57,2%
35,1% 36,0%
38,4%
6,8%
26,5%
Jun/95
Carteira de Crédito
Fonte: Bacen. Nota: valores não consolidados. Últimos dados disponíveis para o sistema.
Mar/02
Mar/02
8
Depósitos Totais Ativos Totais
Empréstimos Totais
Fonte: Banco Central
Nota: Valores não consolidados
Market Share dos 3 Maiores Bancos Privados Brasileiros
Jun/95 Jun/02 Jun/95 Jun/02
Jun/95 Jun/02
12,9%
32,4%
12,0%
23,6%
11,8%
25,3%
9
Alguns bancos adquiridos, fundidos ou liquidados desde 1994
BANDEIRANTES
BANEB
BANERJ
BANESPA
BANESTADO
BANFORT
BCN
BCO BAMERINDUS
BCO BANORTE S.A.
BCO BMD S.A.
BCO CINDAM S.A.
BCO CREFISUL S.A.
BCO ECONOMICO
BCO FONTE CINDAM S.A.
BCO INTER-ATLANTICO S.A.
BCO IOCHPE S.A.
BCO ITAMARATI S.A.
BCO MARKA S.A.
BCO MARTINELLI
BCO MULTIPLIC S.A.
BCO NACIONAL
BCO PATENTE S.A.
BCO PONTUAL S.A.
BCO REAL S.A.
BCO DO PROGRESSO S.A.
BEMGE
BFB
BOAVISTA
CREDIBANCO
CREDIREAL
MERCANTIL DE SÃO PAULO
MERIDIONAL
SUDAMERIS ?
Sistema Financeiro
10
Argentina
Crise de Confiança
Corporativa Incerteza
Eleitoral
A Crise Atual
Aversão a Risco
Brasil:
Crise de Liquidez
11
• A marcação a mercado dos títulos públicos provocou fuga de
investidores dos fundos
• A perda líquida de recursos tem sido diferenciada no sistema. Os
grandes bancos nacionais têm apresentado captação líquida
positiva
• Retração de alguns participantes do mercado (Risco Brasil)
• Oportunidade de ganho de fatia com rentabilidade
A Crise e o Sistema Financeiro
12
Unibanco
13
1990
Sempre é Bom Lembrar ... O Desafio da Escala
Múltiplo do Total de Ativos
Múltiplo
1- BB 13.8x
2- CEF 8.2x
3-Bradesco 2.9x
4-Itaú 2.3x
5-Banespa 2.3x
6-Bamerindus 1.6x
7-Unibanco 1.0x 8-Econômico 0.9x
9- Nossa Caixa 0.9x
10-Nacional 0.8x
11- Real 0.7x
14
Mas as coisas mudaram...
15
Contas Correntes (000)
808
94
2.100
95
2.287
99 00
3.016
480
90
3.469
01
Agências + PABs Contas correntes por
agência/PAB
Agências e
Contas Correntes por Agência
592 711
1.436
1.080
1.559
1.383 811
1.136
1.462
2.118 1.935
2.508
94 95 99 00 90 01
3.739
Jun/02
1.327
Jun/02
2.817
O Desafio da Escala
16
O Desafio da Escala
Orgânico
Realizado até junho de 2002:
• 1,5 milhão desde o início do programa
• 21 agências abertas
• 79 PABs
• 53 In-store
• Investimentos de R$ 49 MM
• Despesas marginais recorrentes/ano
de R$ 152 MM
• Receitas marginais recorrentes/ano
de R$ 354 MM
Início em outubro de 2000 com o objetivo de
conquistar 1,8 milhão de contas em 3 anos.
Aquisições / Alianças
SAU
17
71,7
79,1
67,1
79,0
77,5
80,9
66
70
75
80
Dez/96 Dez/98 Dez/99 Dez/00 Dez/01 Jun/02
Índice Geral de Satisfação (IGS-Total Rede)
Evolução Mensal de 1996 a 2002
(0 a 100 pontos)
Período
Pós-Nacional
Crescer com Qualidade
18
Crescer com Qualidade
Qualidade não pode ser
percebida pelo cliente se não for
um reflexo da satisfação
dos funcionários
19
Clima Interno - Pesquisa de Satisfação de Funcionários
69%
1997
Próximo aos
benchmarks
internacionais
74%
1998
78%
1999
82%
2000
Índice: Percentual de funcionários
satisfeitos e muito satisfeitos
85%
2001
Crescer com Qualidade
20
InformationWeek Brasil
A revista, depois de extensa e rigorosa avaliação de 300 corporações
nacionais de primeira linha, apontou o Unibanco como a empresa
brasileira mais inovadora na área de tecnologia da informação
Crescer com Qualidade
Prêmios Conquistados:
“A Empresa Mais Inovadora do Brasil em Tecnologia da
Informação na Categoria Instituições Financeiras”.
“A Empresa Mais Inovadora do Brasil em Tecnologia da
Informação”
21 Média Mensal de Ligações / Acessos Média Mensal de Transações
Milh
õe
s
Mil
3.184
244 736
1.604
395 1.036
2.509
5.133
99 00 01 1S02
9 6 6
17,5
10,6 11,3 7
11,9
99 00 01 1S02
99,37% Índice de disponibilidade
Índice de disponibilidade
Crescer com Qualidade
99,65%
22
Arena Competitiva
- Banco do Brasil
- Itaú
- Bradesco
- Real ABN
- Santander
Fonte: PIF - USP
“Imagem Institucional” Pessoas Físicas - 2001
58,7 54,6
44,8
Unibanco Arena Competitiva Mercado
Imagem Institucional
23
40,1 39,1
Unibanco Arena Competitiva
“ Imagem Institucional” Banco de Atacado - 2001
Grandes Empresas
41,3
33,6
Unibanco Arena Competitiva
Empresas Médias
Arena Competitiva - ABN Real, Bank Boston, Citibank, Itaú
Fonte: PIF - USP
Imagem Institucional
24
“Imagem das Seguradoras” - 2001
Arena Competitiva
- Porto Seguro
- Itaú
- Bradesco
- Brasil Veículos
- Aliança do Brasil
- Sul América
- Marítima
Fonte: PIF - USP
65,2
59,0
55,9
UASEG Arena Competitiva Mercado
Imagem Institucional
25
O MELHOR nas categorias RENDA FIXA, AÇÕES e
ALAVANCADOS
2º Melhor Gestor de Varejo
EXAME - GUIA DE FUNDOS
(ago/02) 83 gestores
Asset Management
Imagem Institucional
26
Desenvolvimento de posicionamento adequado
para atrair e reter clientes
Resultados da reedição da campanha publicitária do Casal
Unibanco, com 13 filmes veiculados em 2001:
Índice de Recordação Declarada
Média de 1999: 41%
Média de 2000: 27%
Média de 2001: 51%
Fonte: Gallup e Millward Brown
A maior eficiência publicitária no mercado bancário em 2001
Imagem Institucional
27 Notas: Inclui poupadores e aposentados. Integração do Bandeirantes concluída em out/01.
Em milhões
Dez/99
3,7
Dez/00
4,0
3,0
7,7
0,7
Dez/01
3,9
5,2
2,9
1,1
13,1
Jun/02
3,6
5,5
2,8
0,9
12,8
Jun/01
5,0
3,3
8,3
Base de Clientes
Busca de Escala
28
5,5% 5,6%
6,1%
6,6% 6,5%
6,9%
mar/01 jun/01 set/01 dez/01 mar/02 jun/02
Market Share de Depósitos
Fonte: Banco Central
Busca de Escala
29
32,9% 3964
3002 2727 2771 2632
2750
1234 2185 1640 1449 1368 1244 904
1996 1997 1998 1999 2000 2001 1S02
Despesas de Pessoal e Administrativas Receitas de Serviços
R$ milhões Receita de serviços em relação às despesas
Busca de Escala
Receita de prestação de serviços / Despesa de pessoal e administrativas
47,2% 49,3% 53,1% 54,6%
55,1% 60,0%
2057
2S02E
2S02E
30
• O controle de custos é uma atividade constante no Unibanco:
GPO, 2000 e Único, GOOP
• O que antes eram iniciativas periódicas, tornou-se uma
atividade permanente...
Controle de custos: questão de cultura organizacional
Eficiência Operacional
Criação de uma área voltada para:
Busca de sinergias
Redução de Custos Avaliação de Projetos
31
100
20 39 40
231
64 72 95
493
142 157
201
Economia realizada até a data em regime Economia total orçada Economia realizada até a data
As idéias implantadas nos últimos meses atingiram, em regime,
47% da economia prevista de R$ 493 milhões.
Pessoal Gerais Centralizadas Total
Eficiência Operacional
Em R$ milhões
32
3964
4317
4164
48
153 305
2001 2002
inercial
2002
projetado
ContAtiva Inflação
Red. Custo
2002
Eficiência Operacional Em R$ milhões
33
65%
60%
54%
69%
64%
59% 59%
67% 66%
1997 2000 1S02
Unibanco Concorrente A Concorrente B
Índice de Eficiência dos 3 Maiores Bancos Privados Brasileiros
Nota: Ajustados à mesma metodologia
34
Pessoas: o nosso diferencial competitivo
35
Uma Visão - Sempre é Bom Lembrar...
“Somos pessoas que atendem pessoas. Por maiores que
sejam os recursos tecnológicos à disposição de
um banco, ainda assim, ao final de cada comutação
eletrônica, permanecerá a circunstância simples, irredutível, de pessoas
servindo pessoas.”
Embaixador Walther Moreira Salles
Abril/91
36
Performance e potencial das nossas pessoas
Atrair, desenvolver e reter talentos
Ambiente de trabalho
Pessoas
37
PERFORMANCE
•Gestão de Pessoas
•Comprometimento com Pares e Clientes
•Orientação Interna
•Comunicação
•Inovação
•Objetivos Contratados
POTENCIAL
• Visão Estratégica
• Capacidade Analítica
• Orientação Empreendedora
• Liderança e Influência
• Adaptabilidade
• Aprendizagem
POTENCIAL
PERFORMANCE
MANUTENÇÃO
49% dos avaliados
DESENVOLVIMENTO
21%
ACOMPANHAMENTO
16%
DEFINIÇÃO
4%
Diferenciada
Adequada
Insuficiente
Performance e Potencial das Nossas Pessoas
38
De 20 a 29
40%
De 30 a 39
38%
Até 19
1% Acima de 50
4%
De 40 a
49
17%
Idade
De 5 a 10
19%
de 11 a 19
21%
Até 5 anos
52%
Mais de 20
8%
Tempo de Empresa
Mulheres
55%
Homens
45%
Sexo
Perfil dos Colaboradores do Unibanco
Escolaridade
Ensino Fundamental 4%
Ensino Médio
60%
Superior
31%
Pós Graduação
5%
39
Plano de opção e compra de ações mais abrangente
– contemplando 210 colaboradores
– Volume outorgado: 650,2 MM de UNITs
Novo contrato de gestão
– objetivos individuais alinhados à estratégia corporativa para o alcance de
resultados de negócio e desenvolvimento de competências, pessoais e
organizacionais, por meio da metodologia do Balanced Scorecard
(internamente PDG)
Iniciativas para Atrair, Desenvolver e Reter Talentos
40
Portal Corporativo
Programa Portas abertas
– 572 pessoas até agosto de 2002
Programa Trainee, Estagiários e MBAs para 2003
- 392 estagiários em 2002 (45% de efetivação/ano)
- 28 MBAs nas principais Universidades internacionais de 1996 a 2002
- 135 MBAs in-company desde 1999
- 13 trainees em 2002
Iniciativas para Atrair, Desenvolver e Reter Talentos
41
42
Prêmio Walther Moreira Salles
Balanço 2000 e 2001
- 410 casos inscritos
- 48 colaboradores premiados
Com 3 anos de existência completados em 2002,
possui as seguintes categorias:
• Inovação
• Integração/Trabalho em Equipe
• Qualidade de Serviço
• Gestão de Pessoas
• Formação e Rodízios de Talentos
Reconhecimento aos Nossos Talentos
43
Clima Interno - Pesquisa de Satisfação de Funcionários
69%
1997
Próximo aos
benchmarks
internacionais
74%
1998
78%
1999
82%
2000
Índice: Percentual de funcionários
satisfeitos e muito satisfeitos
Ambiente de Trabalho
85%
2001
44
Atuação Social
45
Instituto Moreira Salles
Espaços Unibanco de Cinema
Unibanco Ecologia
Nossas “marcas registradas”
46
Instituto Moreira Salles
Criado em 1990, tem por finalidade exclusiva a
promoção e o desenvolvimento de programas culturais
Atua fundamentalmente em iniciativas que ele próprio
concebe e executa
Prioridade a atividades e projetos de médio e longo
prazos
Compromisso permanente de tornar a cultura cada vez
mais acessível
47
Em conjunto,
esses centros constituem
o maior complexo privado dedicado
à cultura e às artes no Brasil
Instituto Moreira Salles
Centros culturais nos principais
estados brasileiros, o que lhe permite
operar como circuito integrado.
Espaços Unibanco de Cinema, uma
rede de salas de exibição voltada a
uma programação de alta qualidade.
Centros Culturais Espaços Unibanco
de Cinema
Poços de Caldas
São Paulo
Belo Horizonte
Rio de Janeiro
São Paulo
Rio de Janeiro
Belo Horizonte
Porto Alegre
Fortaleza
Juíz de Fora
48
Unibanco Ecologia
Criado em 1991, voltado principalmente para crianças e adolescentes
Missão: Selecionar e apoiar projetos provenientes das comunidades, preferencialmente nas quais o Unibanco está presente
Atuação por meio de co-patrocínio a projetos vindos da comunidade
Projetos em 134 municípios desde sua criação
Linhas de Atuação Educação ambiental Recuperação de áreas degradadas Coleta seletiva de lixo / reciclagem de materiais
49
Educação
O Unibanco apóia estes dois projetos, por meio de recursos
financeiros e, no caso da Junior Achievement,
estimulando a participação voluntária de funcionários.
“Feliz aquele que transfere o que sabe e aprende o que ensina.”
Cora Coralina
50
Voluntariado
Campanhas Anuais do Agasalho e do Brinquedo
Para cada brinquedo doado por um funcionário, o Unibanco
complementa com mais um brinquedo.
Para cada quilo de agasalho doado, o Unibanco doa um cobertor.
Uma mobilização dos
funcionários do Unibanco,
apoiada pela instituição.
“Se você pode sonhar, você pode fazer.”
Walt Disney
51
Saúde
Produtos ou serviços em que parte da receita é revertida para projetos
ligados à saúde: Seguro Mulher & Instituto Brasileiro de Controle do
Câncer
Parcerias com entidades:
• Associação Saúde da Família
• TUCCA (Associação para Crianças e Adolescentes com Tumor Cerebral)
• ITACI - Instituto de Tratamento do Câncer Infantil
Modelo de atuação do Unibanco
52
Governança Corporativa
53
Governança Corporativa na Unibanco Holdings e no Unibanco
Processos claros e bem definidos de gestão
Transparência
Espírito associativo
54
Administração profissional
O pay-out mínimo estatutário do Unibanco é de 35%
Na Unibanco Holdings, o dividendo mínimo para ações PN-B* de
3% do valor patrimonial da ação, ou de R$ 0,30 por lote de 1.000
ações, o que for maior.
Processos Claros e Bem Definidos de Gestão
* Unit = PN-B da Holdings + PN do Unibanco
55
Processos Claros e Bem Definidos de Gestão
Conselho de
Administração Quatro membros no Unibanco
e nove na Holdings
Diretoria
Executiva 20 Diretores eleitos anualmente
pelo Conselho de Administração
Comitê de Políticas
e Estratégias
Comitê Executivo
Grupo Financeiro
Comitê Executivo
Banco
Comitês Setoriais
Comitês
56
Transparência
Disclosure: publicação de demonstrações financeiras em US-GAAP desde
1997, primeiro banco brasileiro a ter ADRs Nível 3 listados na NYSE.
Conference Calls de resultados trimestrais em português e em inglês
Reuniões periódicas com analistas na Abamec
Mais de 270 reuniões individuais com analistas em 2001
Site de Relações com Investidores
57
Espírito Associativo
Importantes sócios estratégicos: Caixa Geral de Depósitos,
Commerzbank e Mizuho Financial Group.
Em conjunto, o float (ações em poder do público) da Unibanco Holdings
e do Unibanco representa 54,8% do capital das empresas.
58
• Parte do primeiro grupo de empresas a aderir ao Nível 1 de
Governança Corporativa da BOVESPA
• Primeira empresa brasileira a obter um rating em governança
corporativa: nota 8,4 em uma escala de 1 a 10, concedido pela SR
Ratings
• Site Top 5 de RI na America Latina, prêmio concedido pela revista
Latin Finance e pela MZ Consult
Destaques
Governança Corporativa na Unibanco Holdings e no Unibanco
59
• O Unibanco foi escolhido pelo 2º ano consecutivo
para participar do DJSI.
• O DJSI é composto por 311 empresas líderes em sustentabilidade corporativa
de 23 países.
Governança Corporativa na Unibanco Holdings e no Unibanco
Melhor empresa brasileira em governança corporativa, a 12º melhor em países
emergentes (Julho, 2002). Os critérios analisados foram transparência da estrutura
acionária (15%); transparência financeira (25%); estrutura e processo do Conselho
(20%); relações com Investidores (15%); alinhamento de interesses
entre os acionistas e o corpo executivo (25%).
Uma das quatro empresas latino-americanas
selecionadas para o Dow Jones Sustainability Index
(DJSI) - edição 2003
60
Boa governança corporativa com foco em resultados de
médio e longo prazo e tradição associativa
Talentos gerenciais de alta qualidade
Foco no cliente por meio de abordagem segmentada
Portfólio diversificado de negócios financeiros
Alto grau de envolvimento com a sociedade
Os fundamentos
61
Visão de Futuro
Um crescimento consistente de 15% ao ano do lucro
por ação, sendo percebidos como um padrão de
referência em todos os segmentos de atuação do
grupo financeiro
O QUE QUEREMOS SEMPRE
62
1- BB 2.7x
2-Bradesco 2.0x 3- CEF* 1.9x
4-Itaú 1.4x
5-Unibanco 1.0x
6-Santander Banespa 1.0x
7-ABN Real 0.6x
8-BankBoston 0.5x
9-Citibank 0.5x
10-Safra 0.4x
11-HSBC 0.3x
1- BB 13.8x
2- CEF 8.2x
3-Bradesco 2.9x
4-Itaú 2.3x
5-Banespa 2.3x
6-Bamerindus 1.6x
7-Unibanco 1.0x 8-Econômico 0.9x
9- Nossa Caixa 0.9x
10-Nacional 0.8x
11- Real 0.7x
1990 1S02
Resultado
Múltiplo do Total de Ativos
Múltiplo Múltiplo