stvari su jednostavnije uz unicredit. · stvari su jednostavnije uz unicredit. vizija zagrebačke...

Godišnje izvješće 2009.

Stvari su jednostavnije uz UniCredit.

Vizija Zagrebačke banke:Biti najbolja lokalna banka unutar Grupe UniCredit, s rastom bržim od tržišta!Jačajući svoju vodeću poziciju u Hrvatskoj i oslanjajući se na sinergiju i snagu svoje Grupe, generiramo distinktivnu dodanu vrijednost za svoje klijente, zaposlenike i lokalne zajednice. Misija Zagrebačke banke:Mi zaposlenici Zagrebačke banke kao dio Grupe UniCredit predani smo stvaranju nove vrijednosti za svoje klijente.Kao vodeća hrvatska banka i europska grupacija, posvećeni smo razvoju zajednica u kojima živimo, a našu banku činimo poticajnim mjestom za rad.Težimo izvrsnosti i ustrajno se trudimo biti banka s kojom je lako poslovati.

Vremena se mijenjaju, ali posvećenost ostaje. Iz godine 2009. izašli smo još čvršći u svojim nakanama i opredjeljenjima. Ono što nam je nekada bilo važno, danas je još važnije. Naime, naši klijenti.

U skladu s tim, tokom 2009. definirali smo novu misiju kako bismo poduprli ona načela i postupke za koje smatramo da potiču veću usredotočenost na klijenta. Naša misija naglašava želju da bankovno poslovanje učinimo što lakšim za svoje klijente nudeći jednostavna i praktična rješenja koja će im pomoći u ostvarenju njihovih financijskih ciljeva na pouzdan i učinkovit način.

Mi to zovemo “bankarstvo prilagođeno stvarnom životu”. Svojim klijentima želimo ponuditi više od financijskih usluga, nastojimo im pružiti potrebnu pomoć u pravom trenutku i na odgovarajući način. Važno je klijentima pogledati u oči i zajedno s njima procijeniti njihove stvarne potrebe, a onda - koristeći stručna znanja - ponuditi učinkovita rješenja u neometanoj i jednostavnoj interakciji.

Vjerujemo da ćemo, zahvaljajući svojoj čvrstoj opredjeljenosti za jednostavnost i transparentnost, sačuvati izvrsnost u svemu što radimo. Na taj ćemo način zadržati i ojačati povjerenje svojih klijenata, a primjeri njihovog povjerenja opisani su na sljedećim stranicama.

Ovogodišnje Izvješće donosi fotografije i osobne priče klijenata Grupe UniCredit iz svih dijelova Europe u kojima opisuju konkretnu ulogu koju je naša Grupa odigrala u njihovim životima. Svatko od tih pojedinaca, a oni čine temelje na kojima gradimo svoju zajedničku budućnost, ispričao nam je priču o trenucima kada smo njihov život učinili lakšim.

Godišnje izvješće 2009.

Tomislav Lučić, AGROKOR d.d.

klijent Korporativnog bankarstva - Hrvatska

«Zagrebačka banka je aktivno podržala razvoj naše kompanije i pomogla nam u ostvarenju naših poslovnih planova i strateških ciljeva nudeći inovativne dobro strukturirane financijske proizvode i usluge, kako u Korporativnom bankarstvu, tako i u Maloprodaji. Zahvaljujući poslovnoj suradnji sa Zagrebačkom bankom i njenim sveukupnim mogućnostima na lokalnom i regionalnom tržištu, Agrokor je uspio ostvariti čak i svoje najambicioznije projekte i ciljeve.»To je lako s UniCreditom.

5Zagrebačka banka UniCredit Group · Godišnje izvješće 2009.

Sadržaj

I Uvod 6 II Izvješće Uprave o stanju 8 III Opis poslovanja 19 IV Pregled hrvatskog gospodarstva u 2009. godini 23

V Financijski pregled i pregled poslovanja 29 VI Rukovodstvo i organizacija upravljanja 37 VII Odgovornosti Uprave i Nadzornog odbora za pripremu i prihvaćanje godišnjih financijskih izvještaja 54

VIII Izvješće neovisnog revizora dioničarima Zagrebačke banke d.d. 56

IX Financijski izvještaji 59Financijski izvještaji Grupe 60 Financijski izvještaji Banke 66 Značajne računovodstvene politike 72 Bilješke uz financijske izvještaje 86

X Dopunski financijski izvještaji za HNB 179

XI Dopunski financijski izvještaji izraženi u eurima - nerevidirani 195

XII Informacije dioničarima 204

6 Godišnje izvješće 2009. · Zagrebačka banka UniCredit Group

Uvod

Uvod

Uprava Zagrebačke banke d.d. sa zadovoljstvom predstavlja Godišnje izvješće dioničarima Banke. Izvješće obuhvaća financijski pregled, pregled poslovanja, revidirane financijske izvještaje, dopunske financijske izvještaje za Hrvatsku narodnu banku i pripadajuće izvješće revizora te nerevidirane dopunske financijske izvještaje Grupe i Banke iskazane u EUR-ima. Revidirani financijski izvještaji prikazani su za Grupu i Banku.

Godišnje izvješće na hrvatskom i engleskom jeziku Ovaj dokument uključuje Godišnje izvješće Zagrebačke banke d.d. za 2009. godinu na hrvatskom jeziku. Izvješće je izdano i na engleskom jeziku i podnosi se dioničarima Banke na Glavnoj skupštini.

Pravni oblikU ovom dokumentu se Glavnoj skupštini podnose godišnji financijski izvještaji i izvješće o stanju društva, sukladno odredbi članka 276. stavka 3. Zakona o trgovačkim društvima, dok se izvješće Nadzornog odbora Glavnoj skupštini podnosi kao zaseban dokument.

Godišnji financijski izvještaji sastavljeni su u skladu sa zakonskim zahtjevima za računovodstvo banaka u Hrvatskoj i revidirani u skladu s Međunarodnim revizijskim standardima.

SkraćeniceU ovom Godišnjem izvješću Zagrebačka banka d.d. naziva se “Banka” ili “Zagrebačka banka”, a Zagrebačka banka d.d., njezine podružnice i pridružena društva zajedno se nazivaju “Grupa” ili “Grupa Zagrebačke banke”.

Glavne podružnice i pridružena društva Banke nazivaju se:

Uprava Zagrebačke banke d.d. sa zadovoljstvom predstavlja Godišnje izvješće dioničarima Banke

“

”

PODRUŽNICE SKRAĆENICEUniCredit Bank d.d., Mostar UniCredit Bank BHPrva stambena štedionica d.d., Zagreb ŠtedionicaZB Invest d.o.o., Zagreb ZB InvestCentar Kaptol d.o.o., Zagreb Centar Kaptol UPI poslovni sistem d.o.o., Sarajevo UPI poslovni sistemPominvest d.d., Split PominvestZABA TURIZAM d.o.o., Zagreb ZABA TURIZAM Marketing Zagrebačke banke d.o.o., Zagreb MZBZagreb nekretnine d.o.o., Zagreb ZANEZane BH d.o.o., Sarajevo Zane BHIstraturist d.d., Umag IstraturistIstra D.M.C. d.o.o. Istra D.M.C. PRIDRUŽENA DRUŠTVA SKRAĆENICEAllianz ZB d.o.o., Zagreb Allianz ZB - društvo za upravljanje obveznim mirovinskim fondomAllianz ZB d.o.o., Zagreb Allianz ZB - društvo za upravljanje dobrovoljnim mirovinskim fondom


Središnja banka, Hrvatska narodna banka, naziva se “HNB”.

Skraćenice “tisuća kn”, “milijun kn” ili “milijarda kn”, “tisuća EUR”, “milijun EUR” ili “milijarda EUR”, “tisuća USD”, “milijun USD” ili “milijarda USD” predstavljaju tisuće, milijune i milijarde hrvatskih kuna, eura i američkih dolara.

Devizni tečajeviKod preračunavanja iznosa u stranim valutama korišteni su sljedeći devizni tečajevi koji se primjenjuju na dan 31. prosinca 2009.:

1 EUR = 7,306 kn (31. prosinca 2008.: 7,324 kn)1 USD = 5,089 kn (31. prosinca 2008.: 5,156 kn)


Izvješće Uprave o stanju Banke

Izvješće Uprave o stanju

Unatoč iznimno zahtjevnim uvjetima poslovanja Grupa Zagrebačke banke je i u 2009. godini svojim poslovnim rezultatom, ukazanim povjerenjem svojih klijenata i tržišnom pozicijom potvrdila svoje snažne temelje

“

”

Dame i gospodo, cijenjeni klijenti, partneri i dioničari,

Hrvatsko je gospodarstvo u 2009. godini podnijelo teret snažne kontrakcije ekonomske aktivnosti potaknute izrazitom nelikvidnošću i eskalacijom krize nepovjerenja na globalnom financijskom tržištu krajem 2008. i početkom 2009. godine. Posljedično usporavanje kreditne aktivnosti zbog oskudnih i izuzetno skupih izvora financiranja te negativna percepcija rizičnosti, posebice tranzicijskih zemalja i njihovih gospodarskih subjekata rezultirala je prelijevanjem krize financijskog na realni sektor i snažnim padom potražnje primarno u izvozno orijentiranim gospodarskim granama. Ubrzo se, uslijed porasta nezaposlenosti, smanjenja potrošnje, pada investicijske aktivnosti i psihoze nepovjerenja, recesija prelijeva i pogađa sve ostale sektore gospodarstva. Ukratko, nakon gotovo desetljeća snažnog i neprekinutog rasta susreli smo se sa životnim stres-testom čije smo dosadašnje posljedice dobro apsorbirali a budući se recesija nastavlja, konačni ishod će pokazati budućnost.

Iako je u navedenim teškim okonostima hrvatski bankarski sektor ostao stabilan i time u značajnoj mjeri pomogao očuvanju opće stabilnosti gospodarstva, i hrvatske su banke podnjele teret narušenog makroekonomskog okružja koji se ogleda u značajnom porastu troškova rezervacija i smanjenoj profitabilnosti financijskog sektora u protekloj godini.

Unatoč iznimno zahtjevnim uvjetima poslovanja Grupa Zagrebačke banke je i u 2009. godini svojim poslovnim rezultatom, ukazanim povjerenjem svojih klijenata i tržišnom pozicijom potvrdila svoje snažne temelje:- zadržali smo vodeći položaj na tržištu i proširili razgranatu mrežu

distribucije- očuvali sposobnost generiranja prihoda kao rezultat univerzalnog,

dobro diverzificiranog poslovnog modela- zadržali izvrstan pristup primarnim izvorima financiranja temeljem

visoke kapitaliziranosti i reputacije vodeće i stabilne financijske institucije

- održali iznadprosječnu kvalitetu portfelja u odnosu na bankarski sektor kao rezultat fokusa na proaktivno praćenje i upravljanje rizikom

Grupa Zagrebačke banke ima vodeću tržišnu poziciju u visini kapitala, ukupnoj imovini, kreditima, depozitima i imovini pod upravljanjem, u poslovanju s više od 1.5 milijuna klijenata te se kontinuirano izdvaja od svojih konkurenata kao inovativna, snažna i moderna financijska institucija usmjerena na partnerstvo i savjetodavnu ulogu te visoku razinu zadovoljstva klijenata.

Ostvareni rezultati Grupe i Banke u 2009. godiniGrupa Zagrebačke banke je ostvarila u 2009. godini dobit nakon oporezivanja u iznosu 1.394 milijuna kuna. U odnosu na isto


razdoblje prethodne godine, dobit je smanjena za 142 milijuna kuna ili 9,2% uslijed povećanja troškova umanjenja vrijednosti.

Rast troškova vrijednosnih usklađenja rezultat je usporavanja gospodarske aktivnosti, smanjene likvidnosti realnog sektora, porasta nezaposlenosti te, posljedično, smanjenog raspoloživog dohotka građana.

Dobit prije umanjenja vrijednosti i rezerviranja iznosi 2.349 milijuna kuna i viša je za 8,2% u odnosu na prethodnu godinu kao rezultat efikasnog upravljanja troškovima.

Posebna pozornost je posvećena efikasnosti poslovanja uz istovremeno poboljšanje kvalitete usluga. Ukupni troškovi poslovanja iznose 2.662 milijuna kuna i smanjeni su za 205 milijuna kuna (-7,2%) u usporedbi s prethodnom godinom.

Ukupna imovina Grupe iznosi 108 milijardi kuna i porasla je za 3,8% u odnosu na kraj prethodne godine. Neto zajmovi klijentima iznose 68,6 milijardi kuna i povećani su za 2,3 milijarde kuna ili 3,5% u odnosu na prethodnu godinu. Grupa je nastavila s kreditnim aktivnostima u svim segmentima poslovanja. Neto zajmovi pravnim osobama, uključujući Državu, povećani su za 3,1 milijarde kuna odnosno 9,8%, dok su neto krediti stanovništvu za 0,8 milijuna kuna ili 2,3% niži u odnosu na kraj prethodne godine. Depoziti komitenata iznose 64,1 milijarde kuna i u odnosu na kraj prethodne godine veći su za 1,3 milijarde kuna odnosno 2%.

Zagrebačka banka je u protekloj godini ostvarila dobit nakon oporezivanja u iznosu od 1.216 milijuna kuna što je za 178 milijuna kuna ili 12,8% manje u odnosu na 2008. godinu. Pad neto dobiti Banke je rezultat porasta troškova od umanjenja vrijednosti po plasmanima za 358 milijuna kuna.

Dobit prije umanjenja vrijednosti i rezerviranja iznosi 2.074 milijuna kuna i viša je za 6,9% u odnosu na prethodnu godinu kao rezultat porasta prihoda od trgovanja koji je neutralizirao pad neto kamatnog prihoda te prihoda od provizija i naknada i značajno smanjenih operativnih troškova (-8,6%).

Imovina Banke iznosi 92,8 milijardi kuna i porasla je za 3,8% u odnosu na prethodnu godinu. Neto krediti klijentima iznose 59,7 milijardi kuna i povećani su za 2,7 milijardi kuna ili 4,8% u odnosu na prethodnu godinu. Depoziti klijenata iznose 53,9 milijardi kuna i veći su za 0,6 milijardi kuna odnosno 1,2%.

Kapital i rezerve Banke iznose 14,1 milijardu kuna uz adekvatnost kapitala od 19,09%, što je značajno više u odnosu na minimalno propisanu stopu adekvatnosti kapitala od 10%.


Izvješće Uprave o stanju Banke (Nastavak)


Rezultati ključnih poslovnih područja

Poslovanje sa stanovništvom i obrtnicima Zagrebačka banka nudi široki spektar proizvoda i usluga u cilju zadovoljavanja potreba i novih životnih stilova klijenata te je postavila visoke standarde u kvaliteti uslužnog servisa za klijente obiteljskog, osobnog i privatnog bankarstva u Hrvatskoj. Inovativnost je jedna od temeljnih vrijednosti Banke. Puna implementacija CRM sustava u 2009. godini omogućuje znatno daljnje unapređenje kvalitete odnosa s klijentima i povećanje efikasnosti prodaje. Novi operativni sustav omogućuje bankarima pregled svih relevantnih podataka o klijentu i njegovom poslovnom odnosu s Bankom na jednom mjestu, te individualizirani pristup.

Usluga internet bankarstva je unaprijeđena i redizajnirana, kao i usluga mobilnog bankarstva te web stranica u cilju daljnjeg povećanja zadovoljstva klijenata.

U postojećem, teškom gospodarskom okruženju, povećanih kreditnih rizika i neizvjestnosti, Banka je nastavila s kreditnom aktivnošću. Klijentima koji su se privremeno našli, ili smo procijenili da bi se mogli naći u poteškoćama vezano uz urednu otplatu, Banka je ponudila programe za refinanciranje i restrukturiranje kreditnih obveza te proizvod osiguranja otplate kredita koji pokriva rizik nezaposlenosti i privremene radne nesposobnosti zbog bolesti.

Nastojeći da budemo što dostupniji našim klijentima u svim regijama Hrvatske, tijekom 2009. godine otvoreno je sedam novih poslovnica i jedan ured privatnog bankarstva.

Mreža bankomata najveća je i najdostupnija u Hrvatskoj, a klijentima su na raspolaganju i zone 24 satnog poslovanja sa samouslužnim uređajima koji im omogućuju obavljanje transakcija i dobivanje informacija u svako doba dana.

Kao znak povjerenja klijenata, ostvaren je rast depozita stanovništva i obrtnika, koji su dosegli 37,3 milijardi kuna (+2,2%). Ukupni neto krediti stanovništvu i obrtnicima iznosili su 29,8 milijardi kuna. Više od polovine ukupnog kreditnog portfelja čine stambeni krediti.

Poduzetničko bankarstvo Posebnu smo pažnju posvetili malim poduzetnicima i obrtnicima kojima je na raspolaganju 47 poduzetničkih centara s najmodernijim bankarskim servisom.Uz široku ponudu usluga za upravljanje gotovinom i proizvoda financiranja, nastavljena je uspješna suradnja Banke s HBOR-om u području kreditnih linija, čime je pružena podrška uspješnim poduzetničkim idejama i modelima.

Novi proizvodi, MC poslovna go! kreditna kartica, novi paket “Start up” za poduzetnike koji tek pokreću poslovanje te USB key koji

omogućava mobilnost korisnika internet bankarstva, povećali su razinu kvalitete servisa i zadovoljstva naših klijenata. Posebice, razne mogućnosti 24-satnih zona i jedinstvena usluga paketa doprinijele su učinkovitosti poslovanja naših klijenata. Proaktivnim i inovativnim pristupom kreiranju proizvoda i usluga, Banka je klijentima omogućila veću fleksibilnost, dostupnost, raznolikost i višu kvalitetu usluga.

Korporativno bankarstvoU 2009. opće poslovno okruženje u Hrvatskoj bilo je obilježeno snažnim padom gospodarske aktivnosti i smanjenom likvidnosti gospodarskih subjekata. Stoga smo iznimnu pažnju i resurse posvetili nastojanjima naših klijenata da prevladaju otežane i kompleksne poslovne okolnosti pružajući im individualiziranu savjetodavnu podršku i prilagođena financijska rješenja.

Ukupni neto zajmovi korporativnim klijentima i državi krajem 2009. godine iznosili su 31,4 milijardi kuna te su za 3,5 milijardi kuna odnosno 12,7% viši u odnosu na 2008. godinu. Depoziti korporativnih klijenata su krajem 2009. godine dosegli 16,6 milijardi kuna. Banka je ostvarila rast tržišnog udjela u kreditima (25,6%) i depozitima (24,3%) u ovom segmentu poslovanja zahvaljujući povjerenju klijenata i posvećenosti njihovim potrebama te snažnoj kreditnoj aktivnosti unatoč otežanim uvjetima poslovanja.

Ostvarili smo izbalansirani rast, temeljen na rastu zajmova i na rastu depozita i pružanju bankarskih usluga javnom i privatnom sektoru. U okviru poslovanja s državom i velikim tvrtkama Banka je pružila vrlo snažnu financijsku podršku javnom sektoru i velikim tvrtkama, posebno u prvom dijelu godine, u cilju održavanja likvidnosti i stabilnosti sustava, te je nastavila financirati potrebe privatnog sektora. U poslovanju sa srednjim poduzećima nastavljeno je jačanje poslovne aktivnosti u svim regijama Hrvatske.

Korporativni klijenti Zagrebačke banke iskazali su, ponovno, najvišu razinu zadovoljstva poslovnim odnosom i pruženim uslugama.

Financijska tržišta i investicijsko bankarstvoZagrebačka banka je u segmentu Financijskih tržišta i investicijskog bankarstva dodatno ojačala svoju poziciju vodeće investicijske banke u zemlji. Taj uspjeh je prepoznao i časopis Euromoney, koji je proglasio Zagrebačku banku najboljom investicijskom bankom u Hrvatskoj u 2009.

Aranžiranje transakcije u segmentu Tržišta kapitala uključuju izdanje Euroobveznice Republike Hrvatske (EUR 750 milijuna), izdanje Euroobveznice Agrokora (EUR 400 milijuna), te izdanje komercijalnih zapisa Hospitalije, Zagreb-Montaže, Konstruktor-Inženjeringa, IGH i Žita. Vrijedi istaknuti da spomenuto izdanje Euroobveznice Republike Hrvatske, u kojem je UniCredit Group/Zagrebačka banka angažirana kao zajednički voditelj izdanja, predstavlja prvi slučaj da se domaćoj banci dodijeli vodeća uloga u transakciji ovakve veličine i važnosti izvan domaćeg tržišta.


U segmentu Korporativnih financija, Banka je, između ostaloga, u 2009. savjetovala vlasnika pri prodaji maloprodajnog lanca Getro. Dodatno, Banka je sudjelovala u nizu značajnih transakcija te se pozicionirala kao lider u regiji. Ističe se savjetovanje Vlade Crne Gore u privatizaciji manjinskog udjela u Elektroprivredi Crne Gore (EUR 192,5 milijuna), te savjetovanje Vlade Albanije u privatizaciji manjinskog udjela u vodećem mobilnom operateru AMC (EUR 48,2 milijuna). Ujedno je u 2009. Banka uspješno realizirala niz transakcija relativno manjeg volumena iz domene Korporativnih financija.

Usprkos mnogim izazovima na domaćem tržištu, uključujući jačanje konkurencije i znatno smanjeni obujam ekonomskih aktivnosti korporativnog sektora, Financijska tržišta ojačala su svoju vodeću poziciju, fokusirajući se na jačanje profesionalnih odnosa s institucionalnim i korporativnim klijentima. Navedeno je rezultiralo 35%-tnim povećanjem prihoda riznične prodaje u odnosu na 2008. Riznična prodaja također aktivno savjetuje korporativne klijente u području zaštite od tržišnih rizika, te je u protekloj godini zabilježila značajno povećanje prodaje derivativnih instrumenata, primarno u području zaštite od kamatnog rizika.

U 2009. Banka je uvela platformu za Internet trgovanje za građanstvo, aplikaciju prilagođenu korisniku koja klijentima nudi direktan pristup Zagrebačkoj burzi. S obzirom na navedeno, Banka je povećala kapacitet i time znatno osnažila svoju poziciju na tržištu u brokerskom segmentu.

Očekivanja u 2010. godini2010. će biti još jedna izazovna i teška godina, kako za bankarski sektor, tako i za cjelokupno gospodarstvo - tržišni uvjeti će i nadalje biti otežani, a oporavak hrvatskog gospodarstva postupan i spor. Ne očekujemo rast BDP-a prije četvrtog kvartala, a teret rastuće nezaposlenosti, višeg poreznog opterećenja te stagnantne investicijske aktivnosti i nadalje će negativno utjecati na kreditnu sposobnost stanovništva i realnog sektora.

Kako bismo potakli gospodarski rast naš će fokus biti na poticanju kreditne aktivnosti odmjerenim smanjenjem aktivnih i pasivnih kamatnih stopa uz adekvatnu procjenu rizika te daljnji rast efikasnosti. Ostajemo predani potrebama naših klijenata, izvrsnosti u kvaliteti usluge te održivom i stabilnom poslovnom modelu koji je pozdan temelj povjerenja i dugoročnog odnosa s našim klijentima.

Na kraju, želio bih zahvaliti našim klijentima, poslovnim partnerima i dioničarima na povjerenju koje su nam ukazali. Zahvaljujem svim kolegama, članovima Uprave i Nadzornog odbora Banke i članica Grupe na podršci i suradnji. Posebno zahvaljujem zaposlenicima koji su svojim predanim radom, izvrsnošću i profesionalnošću doprinijeli uspješnim rezultatima Grupe Zagrebačke banke.

Franjo LukovićPredsjednik Uprave


Izvješće Uprave o stanju ovisnih društava


UniCredit Bank d.d. Mostar

Opis i pregled poslovanja UniCredit Bank d.d. Mostar je u 2009. godini nastavila jačati svoju poziciju pouzdanog partnera u poslovanju sa stanovništvom, pravnim osobama i Državom. U uvjetima globalne ekonomske i financijske krize te otežanih gospodarskih prilika u zemlji Banka je uspjela ostvariti dobar poslovni rezultat, održati dobru kapitaliziranost i jaku likvidnost kontinuirano pružajući svojim klijentima kvalitetnije uvjete poslovanja.

Banka je u 2009.g. ostvarila dobit prije poreza u iznosu od 34,5 milijuna BAM što je 15,0% manje u odnosu na prethodnu godinu. Dobit razdoblja smanjena je za 10,1% u odnosu na 2008.g., i iznosi 29,4 milijuna BAM.

Ukupni prihodi iz poslovanja ostvareni su u iznosu od 180,7 miljuna BAM, što je 9,9 miljuna BAM manje u odnosu na 2008. godinu, uglavnom kao rezultat smanjenih neto kamatnih prihoda te manje ostvarenih prihoda od investicijskih vrijednosnica. Neto prihod od kamata ostvaren je u iznosu 121,8 milijuna BAM i za 2% je manji u odnosu na prethodno izvještajno razdoblje. Do smanjenja neto kamatnog prihoda prvenstveno je došlo zbog smanjenja volumena kredita te povećanih troškova financiranja koji se nisu uspjeli u cijelosti prenijeti na aktivne kamatne stope po odobrenim kreditima. Neto prihod od naknada i provizija smanjen je za 1,5% i iznosi 46,9 milijuna BAM. Troškovi poslovanja ostvareni su u iznosu od 127,2 milijuna BAM i u odnosu na prethodnu godinu smanjeni su za 4,6%, kao rezultat efikasne kontrole funkcionalnih troškova.

Ukupni troškovi rezerviranja za umanjenje vrijednosti zajmova i plasmana klijentima iznose 22,8 milijuna BAM što je 30,3% više u odnosu na prethodnu godinu, a rezultat su pogoršane situacije u gospodarskom okruženju što je kao posljedicu imalo i pogoršanje strukture kreditnog portfelja.

Koncem godine ukupna imovina iznosila je 3,4 milijarde BAM i porasla je 4,6% u odnosu na 2008.g. Neto zajmovi komitentima iznose 2.026 milijuna BAM i za 5,5% su manji u odnosu na 2008.g., od čega se na zajmove stanovništvu odnosi 1.187 milijuna BAM, a na pravne osobe 893 milijuna BAM. Ukupni depoziti komitenata porasli su za 217,4 milijuna BAM (porast za 10,5%) i krajem 2009.g. iznose 2.294 milijuna BAM, od čega se na depozite stanovništva odnosi 1.204 milijuna BAM, a na depozite pravnih osoba 1.090 milijuna BAM. Porast depozita kako stanovništva tako i pravnih osoba ukazuje na porast povjerenja klijenata u bankarski sektor.

Banka je u 2009. godini nastavila širenje bankomatske i POS mreže, tako da je na kraju godine imala 199 instaliranih bankomata i više od 5.000 POS uređaja na prodajnim mjestima naših poslovnih partnera.

Bankomatska mreža UniCredit Bank je najrasprostranjenija u BiH, a klijentima pruža mogućnost 24-satnog, brzog i jednostavnog pristupa svojim računima. U mreži od 96 poslovnica na području cijele BiH, Banka pruža usluge preko 930.000 klijenata.

Izloženost rizicima

Upravljanje rizicima koje Banka preuzima u poslovnim aktivnostima se provodi kroz sustav politika, programa, procedura rada i utvrđenih limita, a koji se kontinuirano nadograđuju sukladno promjenama u zakonskoj regulativi, promjenama poslovnih aktivnosti temeljenim na tržišnim kretanjima i razvoju novih proizvoda, kao i kroz usvajanje standarda UniCredit Grupe u pogledu upravljanja rizicima. Na razini Grupe djeluje cjelovit sustav upravljanja rizicima temeljen na politikama i procedurama, i postavljenim limitima rizika prihvatljivim na razini Grupe.

Najznačajnije vrste financijskih rizika kojima je Banka izložena su kreditni rizik, rizik likvidnosti, tržišni rizik i operativni rizik.

Banka je kreditnom riziku izložena kroz aktivnosti kreditiranja. Izloženošću kreditnim rizikom se upravlja u skladu s važećim programima i politikama Banke, kao i drugim internim aktima propisanim od strane Nadzornog odbora, Uprave Banke i Kreditnog odbora. Kreditna izloženost po pojedinim klijentima, grupama povezanih osoba i gospodarskim granama provjerava u skladu s postavljenim limitima koji su utvrđeni u odnosu na osnovni kapital Banke.

Izloženošću kreditnom riziku također se upravlja redovitom analizom sposobnosti zajmoprimaca, kroz pravovremenu identifikaciju potencijalno rizičnih klijenata i strukturirano, ciljano upravljanje poslovnim odnosom s istima, kao i kroz maksimiziranje uspješnosti naplate prihodujućih, a posebice neprihodujućih potraživanja od klijenata/dužnika Banke, kvalitetnu podršku pravnoj funkciji vezano uz sudski procesuirane predmete klijenata i troškovno efikasno upravljanje nekretninama preuzetim za loša potraživanja.

U cilju minimiziranja kreditnih rizika, Banka koristi važeću Politiku instrumenata osiguranja tražbina Banke, kojom se utvrđuju pravila tretmana pojedinih instrumenata osiguranja u procesu odobravanja kreditnog rizika.

Rizik likvidnosti se pojavljuje u financiranju aktivnosti Banke i u upravljanju pozicijama. Usklađivanje poslovanja u odnosu na navedeni rizik se postiže poštivanjem zakonskih odredbi i internih politika usmjerenih na održavanje rezervi likvidnosti i usklađenosti aktive i pasive. Limiti likvidnosti propisani u skladu s definiranim politikama prema zakonskim propisima i propisima od strane UniCredit Grupe, dnevno se kontroliraju.


Izloženost valutnom riziku proizlazi iz kreditnih, depozitnih i aktivnosti trgovanja. Valutni rizik je pod dnevnim nadzorom prema zakonskim kao i od strane UniCredit Grupe propisanim limitima po pojedinim valutama, te u ukupnom iznosu za sva sredstva i obveze denominirane u stranoj valuti ili vezane za stranu valutu.

Poslovanje Banke je pod utjecajem rizika promjene kamatnih stopa, u onoj mjeri u kojoj kamatonosna aktiva i obveze dospijevaju ili im se mijenjaju kamatne stope u različitim trenucima ili u različitim iznosima. Izloženost se dnevno prati korištenjem Value-at-Risk modela za praćenje ukupne izloženosti tržišnim rizicima i kroz proces dnevnog nadzora kretanja Vrijednosti baznog boda čime se ograničava maksimalna pozicija rizika kamatne stope po valutama i vremenskim razdobljima. Limiti dnevne usklađenosti poslovanja propisani su od strane UniCredit Grupe.

U cilju optimalnog upravljanja operativnim rizicima, Banka je kreirala vlastiti sustav temeljen na standardima i principima definiranim od strane lokalnog regulatora, UniCredit Grupe, smjernica Baselskog odbora i Direktivama EU-a.

Prva stambena štedionica

Opis i pregled poslovanja

Prva stambena štedionica je kreditna institucija koja se bavi prikupljanjem depozita od fizičkih osoba i odobravanjem stambenih kredita, uz financijsku potporu države. Štedionica je osnovana 1998. godine kao prva na tržištu, na kojem je do kraja 2009. godine ostala dominantna s prosječnim udjelom imovine većim od 31% (podatak za studeni 2009.). Koncem 2009. godine ukupna imovina Društva iznosila je 2,0 milijarde kuna i u odnosu na prethodnu godinu manja je za 3%.

2009. godinu obilježilo je dospijeće 26 tisuća štednih ugovora, te podizanje depozita klijenata koji se nisu odlučili za korištenje kredita. Unatoč tome, Štedionica je nizom dodatnih pogodnosti i proširivanjem ponude svojih proizvoda zaključila 34 tisuće novih ugovora o stambenoj štednji. Unatoč isplatama depozita i odgodi uplate državnih poticajnih sredstava ostvareno je povećanje tržišnog udjela depozita na 30%.

Građani su u odnosu na 2008. godinu značajno smanjili potražnju za kreditima zbog očekivanog snažnijeg pada cijena nekretnina te zbog straha od dodatnog zaduživanja i neizvjesnosti zadržavanja radnog mjesta i primanja izazvanih recesijom. Usprkos tome, stanje kredita građanima krajem godine iznosilo je 948 milijuna kn, što u odnosu na 2008. godinu predstavlja porast od 7% uz povećanje tržišnog udjela u kreditima na 31,8%.

Štedionica je u 2009. godini ostvarila dobit nakon oporezivanja u iznosu od 23,4 milijuna kuna, što je najveći iznos dobiti od osnivanja.

Plan razvoja

U 2010. godini poslovne aktivnosti Društva i dalje će se odvijati u otežanim uvjetima, s fokusom na stabilizaciji depozitne baze i očuvanju razine profitabilnosti. Društvo planira zadržati vodeći tržišni udio u depozitima kroz razvoj i implementaciju segmentiranog pristupa klijentima kojima ističe štednja i pronalaženje novih klijenata.


Štedionica je u poslovanju izložena kreditnom riziku, riziku likvidnosti te tržišnom riziku. Tržišni rizik uključuje valutni rizik i rizik promjene kamatnih stopa. Društvo ima ugrađeni sustav upravljanja rizicima kroz svoje politike i procedure te poslovanje unutar prihvatljivih limita za rizik.

Štedionica je izložena kreditnom riziku kroz aktivnosti kreditiranja i investiranja. Rizik da druga ugovorna strana neće ispuniti svoje obveze kontinuirano se prati. Društvo nastoji poslovati s komitentima dobre kreditne sposobnosti, a tamo gdje je to potrebno traže se instrumenti osiguranja. Iako se povećala kreditna izloženost prema građanima, glavnu koncentraciju kreditnog rizika na izvještajni datum predstavlja izloženost prema Republici Hrvatskoj.

Rizik likvidnosti se pojavljuje u financiranju poslovnih aktivnosti i u upravljanju pozicijama. Glavni izvori sredstava su depoziti građana i dionički kapital. Štedionica nastoji održavati stalno financiranje iz depozita građana s različitim rokovima dospijeća.

Društvo je izloženo riziku promjene tečaja kroz transakcije u stranim valutama ili transakcije u kunama uz valutnu klauzulu. Svoje poslovne aktivnosti Društvo usmjerava tako da prije svega nastoji minimalizirati neusklađenost između stavki imovine i obveza denominiranih u stranoj valuti ili uz valutnu klauzulu.

Poslovanje Štedionice pod utjecajem je rizika promjene kamatnih stopa u onoj mjeri u kojoj kamatonosna imovina i obveze dospijevaju ili im se mijenjaju kamatne stope u različitim trenucima ili u različitim iznosima. Većina kamatonosne imovine i sve kamatonosne obveze Društva imaju fiksnu kamatnu stopu.

ZB Invest

Ukupna imovina otvorenih investicijskih fondova s javnom ponudom pod upravljanjem ZB Investa iznosila je krajem 2009. godine 4,24 milijarde kuna, što predstavlja povećanje imovine od 840,8 milijuna kuna u odnosu na kraj 2008. godine. Pri tome je imovina pod upravljanjem ZB Investa zabilježila stopu rasta od 24,7%, u odnosu


Izvješće Uprave o stanju ovisnih društava (Nastavak)


na stopu porasta imovine na razini cjelokupnog sektora koja je iznosila 22,4%, čime je ZB Invest ostvario porast tržišnog udjela od 0,69 postotnih bodova, koji krajem 2009. godine iznosi 37,3%.

Snažan pad tržišta kapitala u 2008. godini, uzrokovan globalnom ekonomskom krizom, nastavio se i u prvom kvartalu 2009. godine. Međutim, nakon prvog kvartala 2009. dolazi do stabilizacije tržišta i posljedično imovine pod upravljanjem te preorijentacije klijenata sa rizičnijih oblika ulaganja (dionički i mješoviti fondovi), na konzervativnije oblike ulaganja (novčani i obveznički fondovi). ZB Invest je u takvom okruženju zadržao i dodatno učvrstio svoju dominantnu poziciju na tržištu, a najveći doprinos rastu imovine ZB Investa u protekloj godini su osigurali novčani fondovi čija imovina je krajem godine iznosila 2,54 milijarde kuna, što predstavlja povećanje imovine od 826,5 milijuna kuna u odnosu na kraj 2008. godine. Tržišni udio ZB Investa u spomenutom segmentu novčanih fondova iznosi čak 42,1%.

U strukturi ulagača u otvorene investicijske fondove s javnom ponudom ZB Investa i dalje prevladavaju individualni investitori (građani), sa 76% ukupne imovine, a ukupan broj klijenata se povećao te krajem godine iznosi preko 72.000 klijenata.

ZB Invest je i u protekloj godini nagrađen vrijednim priznanjem za svoje poslovanje, pa je tako od strane strukovnog udruženja društava za upravljanje investicijskim fondovima pri Hrvatskoj gospodarskoj komori proglašen najboljim društvom za upravljanje te nagrađen priznanjem za najbolji obveznički fond (ZB bond) u 2009. godini.

Osim ponude otvorenih investicijskih fondova, ZB Invest pruža i usluge upravljanja individualnim portfeljima vrijednosnih papira za čije usluge je tijekom protekle godine ispunio i opsežne pravno-regulatorne zahtjeve za usklađivanjem poslovanja temeljem novog Zakona o tržištu kapitala.

Unatoč značajnom padu imovine u odnosu na razdoblje od prije krize, ZB Invest je uspio zadržati visoku profitabilnost Društva zahvaljujući fokusu na upravljanju troškovima, pa su tako neto prihodi ZB Investa u protekloj godini iznosili 32,9 milijuna kuna, dok je neto ostvarena dobit iznosila 15,3 milijuna kuna.

Istraturist


Istraturist je vodeća turistička kompanija po kvaliteti smještaja i usluge u hotelima, turističkim naseljima i kampovima. Razvojni iskorak Istraturista u cijelosti je preoblikovao imidž grada Umaga koji se danas percipira kao turistička destinacija visoke kvalitete smještaja. Prepoznatljivosti destinacije doprinosi i Umaški ATP turnir kojeg je Istraturist 2009. godine 20. put u nizu uspješno organizirao.

Prošle godine Istraturist je okončao osmogodišnji investicijski ciklus vrijedan 880 milijuna kuna kojim je 72% kapaciteta društva podignuto na kategoriju 4 i 5 zvjezdica. Portfelj Društva sastoji se od 1.444 smještajnih jedinica u hotelima i naseljima s 4 i 5 zvjezdica, 3.373 smještajnih jedinica u kampovima s 4 zvjezdice i 1.848 smještajnih jedinica u ostalim kapacitetima. U Hrvatskom okruženju portfelj kompanije ističe se po konceptu i inovativnosti, pa su ponovno, drugu godinu za redom, hotel Sol Garden Istra i Kamp Park Umag proglašeni najboljim objektom Hrvatske u svojoj kategoriji.

Pored toga Kampu Park Umag je od strane ADAC-a također drugu godinu za redom dodijeljena titula „Superplatz“ čime je kamp svrstan među najbolje europske kampove. U 2009. godini Istraturist je kategorizirao hotel Coral, svoj prvi hotel s 5 zvjezdica i dodatno ojačao kvalitetu svoje ponude.

Rezultat poslovanja

Istraturist Umag d.d. je u 2009 godini ostvario neto dobit u iznosu od 37,6 milijuna kuna kao rezultat održive dobiti iz poslovnih aktivnosti i manjih financijskih rashoda.

Istraturist je u 2009. godini ostvario 1,8 milijuna noćenja ili 3%, manje u odnosu na isto razdoblje prethodne godine. U uvjetima usporavanja gospodarskih ahtivnosti, smanjenog raspoloživog dohotka stanovništva i porasta nezaposlenosti na svim značajnim emitivnim tržištima, ostvareni rezultati su zadovoljavajući. Poslovni prihodi ostvareni su u iznosu od 375,3 milijuna kuna ili 2% manje u odnosu na isto razdoblje prethodne godine. Kroz restrukturiranje kanala distribucije u korist direktnih kanala prodaje, ostvaren je rast cijena u svim proizvodima iz portfelja što se pozitivno odrazilo na kretanje prihoda. Poslovni rashodi ostvareni su u iznosu od 314,6 milijuna kuna i na razini su prethodne godine. Ostvareni su niži materijalni troškovi i troškovi osoblja. Društvo je u cijelokupnom razdoblju podizalo efikasnost operativnog poslovanja uz zadržavanje visoke razine kvalitete usluga.

Neto financijski prihodi i rashodi imaju pozitivan utjecaj na ukupan rezultat razdoblja. Financijski prihodi ostvareni su u iznosu od 9,3 milijuna kuna kao rezultat pozitivnih tečajnih razlika u iznosu od 6,5 milijuna kuna i ostalih prihoda u iznosu od 2,8 milijuna kuna.

Financijski rashodi iznose 22 milijuna kuna značajno su smanjeni u odnosu na prethodno razdoblje kao rezultat niže ostvarenih kamata i tečajnih razlika po kreditima.

Imovina

Ukupna vrijednost imovine na dan 31.12.2009. godine iznosi 1,286 milijuna kuna. Kapital i rezerve iznose 733 milijuna kuna i bilježe rast u odnosu na prethodno razdoblje kao rezultat ostvarene neto dobiti razdoblja.


Ukupne obveze Društva iznose 550 milijuna kuna te su za 70,3 milijuna kuna (-11,2%) niže u odnosu na prethodnu godinu radi smanjenja obveza po kreditima.


Najznačajniji rizik Društva je valutni rizik obzirom da se 74% ukupnih prihoda ostvaruje s inozemnog tržišta. Valutni rizik vezan je i uz dugoročne kredite koji su izraženi u valuti. Za zaštitu od navedenih rizika Društvo koristi instrumente zaštite.

ZANE


Zagreb nekretnine d.o.o. (ZANE) je društvo specijalizirano za poslovanje s nekretninama. Društvo pruža usluge procjene vrijednosti nekretnina, posredovanja u prometu nekretnina, te konzaltinga u segmentu razvoja nekretnina.

U izazovnom okruženju s obzirom na utjecaj gospodarske krize Društvo je u 2009. godini ostvarilo dobit nakon poreza u iznosu od 693 tisuće kuna, uz zadržavanje tržišne pozicije, te zadržavanje dobrog poslovnog odnosa s klijentima.

Društvo je tijekom 2009. godine posebnu pozornost posvetilo upravljanju troškovima, a kako bi se umanjili negativni efekti utjecaja poslovnog okruženja.

Ukupna imovina Društva koncem godine iznosila je 20,6 milijuna kuna. Najveći dio aktive čini gotovina, ulaganje u novčane fondove i ulaganje u imovinu Društva, dok se u pasivi najveći dio odnosi na kapital i rezerve Društva.

Plan razvoja

U 2010. godini Društvo će nastaviti s aktivnostima na implementaciji usvojene strategije razvoja s ciljem pozicioniranja Društva kao centra kompetencije za poslove vezane uz nekretnine u okviru Grupe Zagrebačke banke.

Centar Kaptol

Centar Kaptol d.o.o. je većinski vlasnik poslovno-trgovačkog kompleksa Centar Kaptol smještenog u samom centru grada Zagreba. Osnovna djelatnost Društva je iznajmljivanje i upravljanje nekretninama u svom vlasništvu. Najveći dio prihoda Društvo ostvaruje kroz komercijalizaciju prostora shopping malla, ureda i kina.

Usprkos nepovoljnom utjecaju globalne financijske krize i smanjene potrošnje u 2009. godini ostvaren je stupanj komercijalizacije prostora shopping malla od 96%. U izmijenjenim okolnostima, pod pritiskom na smanjenje cijena zakupa, uveden je «turnover rent» kojim se osim minimalne zakupnine naplaćuje i postotak od ostvarenog prometa.

Društvo je 2009. godinu završilo uspješno ostvarivši dobit nakon poreza u iznosu od 4,5 milijuna kuna.

Centar Kaptol je i za 2009. godinu osvojio nagradu «Superbrands» čime je svrstan među najbolje tržišne marke na hrvatskom tržištu.

U 2010. godini Društvo će nastojati povećati konkurentnost među sve brojnijim shopping centrima kroz nove marketinške akcije i dovođenje novih atraktivnijih brendova u Centar Kaptol.

Pominvest


Društvo raspolaže s 5.440,00 m2 poslovnog prostora u vlasništvu u Splitu i području regije Dalmacija. Društvo se bavi iznajmljivanjem i održavanjem poslovnog prostora, kako članicama Grupe tako i ostalim korisnicima.

Imovina Društva na dan 31. prosinca 2009. godine iznosi 26,8 milijuna kn, a najvećim se dijelom odnosi na dugotrajnu materijalnu imovinu (21,8 milijuna kuna). Kapital i rezerve iznose 25,9 milijuna kuna.

Društvo je u 2009. godini ostvarilo 1,6 milijuna kuna dobiti nakon oporezivanja.

Najveći dio prihoda od najma Pominvest je ostvario iz poslovnog odnosa sa Zagrebačkom bankom i članicama Grupe Zagrebačke banke.

Od ukupno ostvarenih prihoda na prihode od najma prostora i pružanje usluga održavanja odnosi se 6,1 milijuna kuna ili 92%.


Poslovanje Društva je stabilno i nije izloženo većim rizicima, što se podudara i s revizorskim mišljenjem.


Izvješće Uprave o stanju ovisnih društava (Nastavak)


Marketing Zagrebačke banke


Osnovna djelatnost Društva je izdavanje financijsko poslovnih časopisa, e-newslettera i web portala te poslovi pretprodukcije i produkcije.

Društvo je 2009. godinu završilo ostvarivši gubitak nakon oporezivanja u iznosu od 572 tisuća kuna.

Imovina Društva na dan 31. prosinca 2009. godine iznosila je 3,8 milijuna kuna. Najveći dio imovine odnosi se na gotovinu i potraživanja od kupaca. Kapital i rezerve iznose 2,6 milijuna kuna.


Poslovanje Društva je stabilno i nije izloženo većim rizicima.

Franjo LukovićPredsjednik Uprave


«Dugogodišnji sam klijent Hypovereinsbank - članice Grupe UniCredit. Osobito cijenim njihovo povjerenje i pouzdanost, kao i kvalitetu njihovih savjetodavnih usluga, te sam se uvijek mogao osloniti na te vrijednosti. Ja sam više nego zadovoljan i od srca ih preporučujem svim novim klijentima.»

To je lako s UniCreditom.

Christian Hagn,Odvjetnički ured Hagn & Dr. Ruebesamen

klijent Maloprodaje - Njemačka


Opis poslovanja


Opis poslovanja

Opis poslovanja

Zagrebačka banka d.d. je ovlaštena poslovna banka koja posluje u Hrvatskoj i matično je društvo Grupe Zagrebačke banke.

Grupa Zagrebačke banke je grupacija sa sjedištem u Hrvatskoj i pruža sve vrste financijskih usluga pravnim osobama i stanovništvu u Hrvatskoj. Grupa ima oko 66.000 aktivnih korporativnih klijenata i oko 2,0 milijuna aktivnih klijenata u maloprodaji.

Banka pruža cjelokupnu paletu bankovnih usluga koje uključuju poslovanje s pravnim osobama, stanovništvom i bankama, poslovanje s inozemstvom, usluge investicijskog bankarstva te usluge poslovnih financija.

Poslovanje podružnica i pridruženih društava

Podružnice i pridružena društva Banke na dan 31. prosinca 2009. prikazane su u tablici u nastavku:

Podružnice u punoj konsolidaciji PRAVNA OSObA ADRESA ZEmljA PODRUčjE KAPITAl SjEDIŠTA DjElATNOSTI U VlASNIŠTVU GRUPE %

UniCredit Bank d.d., Mostar Kardinala Stepinca bb Bosna i Bankarstvo 65,6 88000 Mostar Hercegovina Prva stambena štedionica d.d. Savska 62 Hrvatska Bankarstvo 100,0 10000 Zagreb ZB Invest d.o.o. Ivana Lučića 2a Hrvatska Upravljanje 100,0 10000 Zagreb fondovima Centar Kaptol d.o.o. Nova Ves 17 Hrvatska Ulaganje u 100,0 10000 Zagreb nekretnine UPI poslovni sistem d.o.o., Sarajevo Branilaca Sarajeva 20 Bosna i Upravljanje 52,6 71000 Sarajevo Hercegovina nekretninama Pominvest d.d. Gundulićeva 26a Hrvatska Upravljanje 88,7 21000 Split nekretninama ZABA TURIZAM d.o.o. Paromlinska 2 Hrvatska Ulaganja 100,0 10000 Zagreb Marketing Zagrebačke banke d.o.o. Savska cesta 28 Hrvatska Izdavaštvo 100,0 10000 Zagreb Zagreb nekretnine d.o.o. Nova Ves 17 Hrvatska Nekretnine 100,0 10000 Zagreb Zane BH d.o.o. Branilaca Sarajeva 20 Bosna i Nekretnine 100,0 71000 Sarajevo Hercegovina Istraturist d.d. Jadranska 66 Hrvatska Turizam 71,8 52470 Umag Istra D.M.C. d.o.o. Jadranska 66 Hrvatska Organizacija 71,8 52470 Umag ATP turnira Pridružena društva konsolidirana metodom udjela

PRAVNA OSObA ADRESA ZEmljA PODRUčjE KAPITAl SjEDIŠTA DjElATNOSTI U VlASNIŠTVU GRUPE %

Allianz ZB d.o.o., Zagreb Nike Grškovića 31 Hrvatska Upravljanje obveznim 49,0 10000 Zagreb mirovinskim fondom Allianz ZB d.o.o., Zagreb Ivana Lučića 2a Hrvatska Upravljanje dobrovoljnim 49,0 10000 Zagreb mirovinskim fondovima


24

GRUPA ZAGReBAčKe BANKe - BROJ POSLOVNICA 2009. 2008.Hrvatska 136 130Bosna i Hercegovina 96 95Ukupno 232 225

Karta mreže poslovnica


Dace Markeviča Uralchem Trading Sia

klijentica Korporativnog bankarstva - Letonija

«Tvrtka Uralchem Trading je sigurna da će uvijek, čak i kad se radi o relativno jednostavnim bankovnim transakcijama poput plaćanja, UniCredit Bank pokušati i uspjeti naći obostrano korisna rješenja. Profesionalno osoblje banke uvijek je spremno dati koristan savjet u cilju uspješnog poslovanja, čime se stvaraju temelji za uzajamno povjerenje i dugoročno partnerstvo.»To je lako s UniCreditom.


Pregled hrvatskog gospodarstva u 2009. godini




Makroekonomski pokazatelji za Hrvatsku

2009. 2008. 2007.Bruto domaći proizvod, % promjene (6,0)* 2,4 5,6BDP per capita, u EUR 10.200* 10.814 9.769Osobna potrošnja, % promjene (8,5)* 0,8 6,2Javna potrošnja, % promjene 1,8* 1,9 3,4Investicije u fiksni kapital, % promjene (11,0)* 8,2 6,5Izvoz robe i usluga, % promjene (15,5)* 1,7 5,7Uvoz robe i usluga, % promjene (18,6)* 3,6 5,8Industrijska proizvodnja, % promjene (9,2) 1,6 5,6Graditeljska aktivnost, % promjene (6,2)* 11,8 2,4Turizam (broj noćenja), % promjene (1,4) 2,0 5,6Stopa nezaposlenosti (ILO), % promjene 9,4* 8,4 9,6Potrošačke cijene, % promjene 2,4 6,1 2,9Saldo proračuna opće države (% BDP) (3,9)* (0,8) (2,3)Saldo tekućeg računa platne bilance, (% BDP) (5,6)* (9,4) (8,6)Dug prema inozemstvu, (% BDP) 96,7* 84,9 79,3Novčana masa (M1), % promjene na kraju razdoblja (14,6) (4,6) 19,3Devizni tečaj HRK:EUR, godišnji prosjek 7,34 7,22 7,34Devizni tečaj HRK:EUR, kraj godine 7,31 7,34 7,33

Izvori: Državni zavod za statistiku, Hrvatska narodna banka, Ministarstvo financija* procjena glavnog ekonomiste Zagrebačke banke

Tijekom 2009. godine osjetio se puni utjecaj globalne financijske krize na hrvatsko gospodarstvo

Puni odraz globalne financijske krize osjetio se u Hrvatskoj tijekom 2009. godine, te je ekonomska aktivnost u realnom izrazu smanjena za procijenjenih 6%. U prvom polugodištu je u usporedbi s istim razdobljem prethodne godine ostvaren pad gospodarske aktivnosti od 6,5%, ali se ona prema desezoniranim podacima tijekom drugog tromjesečja ipak vratila u područje blagog rasta na kvartalnoj razini. Međutim, i privatna i investicijska potrošnja su tijekom prva tri tromjesečja desezonirano ostale u negativnom području, najavljujući održavanje domaće potražnje na niskoj razini na prijelazu u 2010. godinu. Osobna potrošnja je tako pala za gotovo 10% u prvom polugodištu 2009. u odnosu na isto razdoblje prethodne godine, a prema našoj procjeni u cijeloj prošloj godini je smanjena za 8,5% jer je bitno usporen rast zajmova kućanstvima uslijed općenito otežanih uvjeta eksternog financiranja i restriktivnosti domaće monetarne politike. Dodatno, povećana neizvjesnost uzrokovana rastućom nezaposlenošću, praćena povećanjem stope PDV-a za 1 postotni bod, kao i uvođenjem poreza solidarnosti na mjesečne neto dohotke veće od 3.000 kuna od kolovoza 2009. potkopala je potražnju za zajmovima. Podaci o kretanju nezaposlenosti iz administrativnih izvora ukazuju na gubitak više od 50.000 radnih mjesta u privatnom sektoru gospodarstva tijekom 2009., a i međunarodno usporedivi anketni podaci također potvrđuju pad stopa aktivnosti i zaposlenosti. Prema našim očekivanjima stopa nezaposlenosti u 2009. prema

ovom izvoru iznosit će u prosjeku 9,4% , znatno više u odnosu na 8,4% u prethodnoj godini. Promet u trgovini na malo realno je u prošloj godini smanjen za više od 15%. Investicijska aktivnost se nakon četvrtog tromjesečja 2008. nastavila smanjivati i tijekom 2009. godine, zabilježivši međugodišnji pad od 11,9% u prva tri tromjesečja. Istodobno se indeks graditeljske aktivnosti kretao u negativnom području tijekom većeg dijela 2009., i prema našim se procjenama smanjio za više od 6% u usporedbi s prethodnom godinom. Ulaganja u infrastrukturu usporena su u drugom polugodištu prošle godine, pošto su neki veliki projekti do tada dovršeni, a neki reducirani u nastojanju Vlade da zauzda fiskalni deficit. Industrijska proizvodnja smanjena je u 2009. za 9,2%.

Održavanje niske razine domaće potražnje utjecalo je na slabljenje inflacijskih pritisaka

Bazni efekti povezani s kretanjem cijena goriva i ostalih energenata su uz padajuće cijene hrane sprječavali veći rast indeksa potrošačkih cijena tijekom drugog polugodišta 2009., dok podaci o temeljnoj inflaciji ukazuju na njen konstantan pad od travnja do kraja godine. To jasno upućuje na zaključak da je kombinirano djelovanje niske domaće potražnje i stabilnog tečaja (posebno nakon prvog tromjesečja) utjecalo na usporavanje međugodišnje stope inflacije na samo 1,9% u prosincu i za cijelu godinu na 2,4%. Takvo usporavanje inflacije je ostvareno unatoč prosječnom porastu cijena duhanskih proizvoda većeg od 17%, cijena alkoholnih pića od 4,6% i gotovo 7%-tnom rastu ostalih reguliranih cijena. Očekivana niska razina domaće potražnje u prvom polugodištu 2010. govori u prilog daljnjeg


ublažavanja inflatornih pritisaka tijekom ove godine unatoč 15%-tnom porastu cijene plina na samom njenom početku.

Realne prosječne bruto plaće vjerojatno su blago smanjene u 2009. godini. To je djelomično posljedica naknadnog (travanjskog) povlačenja prethodne Vladine odluke o porastu plaća u javnom sektoru za 6%. Ta je odluka uz rastuću nezaposlenost eliminirala svaku mogućnost da dinamika plaća dodatno poveća inflatorne pritiske. Hrvatska je kuna bila izložena deprecijacijskim pritiscima, posebno tijekom prvog tromjesečja, ali otkako je Uskrs navijestio početak glavne turističke sezone te otkako su ublažene sumnje u sposobnost svih sektora gospodarstva da refinanciraju svoje obveze prema inozemstvu tečaj EUR/HRK se stabilizirao te je kraj godine dočekao na razini 7,306 nižoj nego krajem 2008.

Deficit tekućeg računa platne bilance se sužava zahvaljujući značajnom smanjenju uvoza

Osim putem smanjenja priljeva kapitala, globalna je recesija tijekom 2009. značajno utjecala na kretanja u hrvatskoj ekonomiji i posredstvom trgovinskih tokova. Izvoz robe je u 2009. godini smanjen za 21,5% na 7,5 milijardi eura, dok je robni uvoz istodobno smanjen za 26,9% na 15,2 milijardi eura. Tako je trgovinski deficit u 2009. sužen za više od 3,5 milijardi eura na 7,7 milijardi eura, pri čemu je samo uvoz motornih vozila primjerice gotovo prepolovljen na 910 milijuna eura. Istovremeno su procijenjeni prihodi od turizma smanjeni za više od milijardu eura, pri čemu su neto prihodi ostvareni u trećem tromjesečju bili najmanji od 2004. godine, što jasno odražava utjecaj globalne recesije na najvažniju hrvatsku izvoznu djelatnost. Zbirno je, prema našoj procjeni, manjak na tekućem računu platne bilance sužen s 9,4% BDP-a u 2008. na 5,6% BDP-a u 2009., a može se očekivati njegovo daljnje smanjivanje tijekom 2010. godine uslijed održavanja niske razine domaće potražnje.

Tijekom prošle godine procijenjeni priljev na temelju izravnih inozemnih ulaganja od 1,2 milijarde eura ili 2,7% BDP-a pokrio je manje od polovine manjka na tekućem računu platne bilance. Unatoč činjenici da je neto priljev srednjoročnih i dugoročnih kredita očekivano oštro smanjen prema zabilježenom u prethodnim godinama, bojazan da neki dužnici (osobito) iz privatnog sektora gospodarstva neće biti u stanju refinancirati svoje obveze prema inozemstvu pokazao se neutemeljenim. U konačnici je bruto zaduženost prema inozemstvu u 2009. porasla za procijenjenih 3 milijarde eura, zahvaljujući i novom izdanju državnih Euroobveznica u svibnju u iznosu od 750 milijuna eura i obveznica u iznosu od 1,5 milijardi američkih dolara u studenom. Tako je dug prema inozemstvu na kraju 2009. godine povećan na procijenjenih 43,5 milijarde eura ili 96,7% BDP-a.

Fiskalna prilagodba još uvijek je nužna

Usporavanje gospodarske aktivnosti očekivano je negativno utjecalo na ostvarenje Vladinih projekcija proračunskih prihoda, te je posljedično dovelo do nekoliko rebalansa državnog proračuna, povećanja poreza i travanjskog ukidanja prethodno odobrenog 6%-tnog povećanja plaća u javnom sektoru. Posljedica takvih kretanja bit će procijenjeno povećanje proračunskog manjka na 3,9% BDP-a za 2009. godinu. Vlada je za 2010. godinu uspjela dogovoriti zamrzavanje plaća u javnom sektoru, a na početku ove godine je također primjetan duh bolje suradnje vladajuće koalicije i glavnih oporbenih stranaka. Za nadati se je da će ta novouspostavljena želja za boljom suradnjom donijeti prije ljeta konkretne plodove u obliku reformskih inicijativa koje bi smanjile javnu potrošnju u srednjem roku i generirale rast globalne produktivnosti.

Vlada je uspješno pristupila međunarodnim tržištima u dva navrata tijekom prošle godine, a u financiranju obveza pogodovalo joj je i ublažavanje domaće monetarne politike. Novinu je predstavljalo izdanje više od milijarde eura 12-mjesečnih trezorskih zapisa Ministarstva financija vezanih na euro tijekom posljednja tri tromjesečja 2009. Prema našim procjenama, razina bruto javnog duga je do kraja 2009. godine povećana na više od 40% BDP-a.

Monetarna politika je zadržala restriktivnost u većem dijelu 2009. godine u cilju održanja stabilnosti valutnog tečaja

Na početku 2009. godine središnja je banka omogućila deviznu likvidnost bankama smanjivanjem u dva koraka omjera pokrivenosti devizne pasive deviznom aktivom s 28,5% na 20% tijekom veljače, te je također ukinula posebnu obveznu pričuvu. Prethodno je, 2. siječnja, pooštrila uvjete kunske likvidnosti povećavši udio deviznih obveznih rezervi deponiranih u kunama s 50% na 75%. Razlog za takvu promjenu je bila značajna izloženost kune deprecijacijskim pritiscima tijekom prvog tromjesečja prošle godine. Krajem studenog središnja je banka također ukinula 1%-tno mjesečno ograničenje rasta kredita privatnom sektoru i kućanstvima.

Tijekom siječnja i veljače središnja je banka po jedanput intervenirala na deviznom tržištu prodajući eure u ukupnom iznosu od 513 milijuna. Krajem veljače HNB je kupila na tržištu 331 milijun eura, a u četvrtom tromjesečju u tri daljnje intervencije kupila je dodatnih 505 milijuna eura, otpuštajući tako na tržište likvidnost u iznosu od 3,7 milijardi kuna u posljednjem tromjesečju. Devizne su rezerve porasle u 2009. za 1,3 milijardi eura. Nakon druge HNB-ove kupovine


eura tijekom listopada (u iznosu od 80 milijuna eura 22. listopada) kamatne stope na novčanom tržištu naglo su pale ostajući na rekordno niskoj razini do trenutka pisanja ovog teksta (krajem siječnja 2010.). Djelomično je do poboljšane likvidnosti došlo uslijed izdavanja državnih obveznica u iznosu od 1,5 milijarde USD u SAD tijekom studenog i postupne konverzije dijela tako ostvarenih deviznih prihoda u središnjoj banci u cilju ispunjavanja nadolazećih domaćih obveza Ministarstva financija. Tako su nakon iznimno visokih međubankovnih kunskih kamatnih stopa od početka prošle godine u četvrtom tromjesečju 2009. zabilježene njihove vrlo niske razine.

Zaključno, može se reći da je središnja banka održavajući vrlo restriktivne uvjete na međubankovnom tržištu u većem dijelu 2009. godine uspjela održati tečaj kune prema euru stabilnim, izbjegavajući na taj način pojavu bilančnih efekata koji bi dodatno pogoršali ekonomske okolnosti. Toliko dugo koliko tečaj kune prema euru ne bude izložen prevelikim deprecijacijskim pritiscima, može se očekivati da će uvjeti na novčanom tržištu tijekom 2010. godine ostati relativno povoljni, budući da je cilj monetarne politike u ovoj godini potaknuti kreditni rast, te posljedično ukupnu gospodarsku aktivnost.

Rast aktive usporava zbog restriktivnijih uvjeta financiranja u inozemstvu

Jedina veća promjena u strukturi hrvatskog bankovnog sektora tijekom 2009. bila je nacionalizacija Hypo Alpe-Adria-Bank International AG od strane Republike Austrije sredinom prosinca, što se također odrazilo i na njenu hrvatsku podružnicu. Neovisno o tome, najveće banke u privatnom stranom vlasništvu zadržale su svoj dominantni položaj u svim poslovnim segmentima.

Rast aktive bankovnog sektora dodatno je usporen tijekom 2009. zahvaljujući kombiniranom djelovanju nekoliko čimbenika: pooštrenih uvjeta međunarodnog financiranja u prvom polugodištu, restriktivnog monetarnog okvira do kraja listopada, kao i povećanog zaduživanja javnog sektora. Oni su zajednički doprinijeli smanjivanju kreditiranja kućanstava, dok je domaće kreditiranje poduzeća zabilježilo rast od samo 2%. Dodatni čimbenik je predstavljalo smanjenje potražnje za kreditima, budući da su kućanstva i poduzeća prilagodili svoja očekivanja i sklonost ka preuzimanju rizika uvjetima duboke recesije. Ta se nesklonost potrošnji odrazila u povećanju deviznih depozita kućanstava, u uvjetima povećane nestabilnosti izazvane značajnim deprecijacijskim pritiscima na kunu tijekom prvog polugodišta. Istodobno su korporativni depoziti u 2009. smanjeni za 8,9%, jer su poduzeća smanjivala svoje depozite koristeći ih kao obrtni kapital. Potpora inozemnih vlasnika domaćih banaka bila je ključna u osiguravanju mogućnosti svim sektorima gospodarstva da refinanciraju svoje obveze prema inozemstvu. Međutim, konkurencija u pribavljanju depozita je u odsutnosti jeftinog inozemnog ili domaćeg

Pregled hrvatskog gospodarstva u 2009. godini (Nastavak)


financiranja smanjila kamatne marže. Neprihodujući krediti su očekivano također osjetno porasli tijekom 2009. godine, dovodeći do smanjenja profitabilnosti bankovnog sektora.

Hrvatski bankovni sektor ušao je u recesiju visoko kapitaliziran, te je prema podacima središnje banke krajem trećeg tromjesečja prošle godine kao cjelina imao omjer kapitalne adekvatnosti 15,9%. Očekujemo da će se tijekom 2010. kvaliteta kreditnog portfelja bankovnog sektora postupno poboljšavati kako se budu poboljšavale opće ekonomske okolnosti u drugom polugodištu. Ostajemo uvjereni da u kontekstu ulaska Republike Hrvatske u završne faze procesa pridruživanja EU, poboljšanog regulatornog okruženja, visoke kapitaliziranosti bankovnog sektora i daljnjih napora u poboljšanju metoda upravljanja rizicima održanje stabilnosti domaćeg bankovnog sustava nije upitno.


Dragan Škoro, Automerc Škoro d.o.o. Kiseljak

klijent Korporativnog bankarstvaBosna i Hercegovina

«Mogu reći da je u ovih pet godina koliko poslujem s UniCreditom moj poslovni život, a time i moj privatni život, iz godine u godinu sve lakši. Slušajući i nastojeći razumjeti stvarne potrebe mog poduzeća, te nudeći kvalitetan uslužni model, UniCredit mi je pružio pomoć i svaki put ponudio jednostavna rješenja – na taj su način pomogli naš rast od tvrtke s dva zaposlenika do uspješnog poduzeća koje zapošljava 30 ljudi.»To je lako s UniCreditom.


Financijski pregled i pregled poslovanja




Rezultat Grupe

Grupa Zagrebačke banke je u 2009. godini ostvarila dobit nakon oporezivanja u iznosu od 1.394 milijuna kuna, što je u odnosu na isto razdoblje prethodne godine manje za 142 milijuna kuna ili 9,2%. Dobit namijenjena dioničarima Banke iznosi 1.345 milijuna kuna te je za 149 miljuna kuna ili 10,0% manja u odnosu na prošlu godinu (2008: 1.494 milijuna kuna).

Grupa je u 2009. godini ostvarila konsolidirane poslovne prihode u iznosu od 5.011 milijuna kuna, 0,5% manje u odnosu na prethodnu godinu (2008: 5.037 milijuna kuna).

Neto kamatni prihod Grupe iznosi 2.830 milijuna kuna te je za 118 milijuna kuna manji u usporedbi s prethodnom godinom. Niži neto kamatni prihod posljedica je povećanih troškova financiranja koje članice Grupe nisu u cijelosti prenijele na kamatne stope po odobrenim kreditima.

Konsolidirani neto prihodi od naknada i provizija iznose 1.084 milijuna kuna, 5,4% manje nego u 2008. godini (2008.: 1.146 milijuna kuna). Na smanjenje prihoda od naknada i provizija znatno su utjecale smanjene naknade za upravljanje imovinom, brokerske poslove i konzultantske usluge, a kao posljedica tržišnih uvjeta tijekom 2009. godine.

U dijelu poslovanja s vrijednosnim papirima i ostalim financijskim instrumentima Grupa je ostvarila dobar poslovni rezultat. Neto dobit od trgovanja i ostali prihodi ostvareni su u iznosu od 1.097 milijuna kuna što je 16,3% više nego prethodne godine (2008.: 943 milijuna kuna).

Ukupni troškovi poslovanja smanjeni su 7,2% i iznose 2.662 milijuna kuna. U odnosu na 2008. godinu smanjeni su troškovi osoblja, administrativni troškovi i troškovi marketinga, a povećani su troškovi amortizacije i trošak osiguranja depozita.

Dobit Grupe prije troškova vrijednosnih usklađenja i rezerviranja iznosi 2.349 milijuna kuna što je 179 milijuna kuna više (+8,2%) nego u istom razdoblju prethodne godine.

Za troškove vrijednosnih usklađenja i rezerviranja Grupa je izdvojila 643 milijuna kuna, 377 milijuna kuna više nego u 2008. godini. Porast troškova rezerviranja posljedica je otežane makroekonomske situacije u zemlji, smanjene likvidnosti gospodarstva i povećane nezaposlenosti.

Imovina i obveze GrupeImovina Grupe povećana je 3,8% i na konsolidiranoj osnovi iznosi 108,0 milijardi kuna.Neto krediti komitentima iznose 68,6 milijardi kuna i povećani su

za 2,3 milijardi kuna u odnosu na kraj prethodne godine. Grupa je nastavila sa kreditnim aktivnostima u svim segmentima poslovanja. Neto krediti pravnim osobama uključujući Državu povećani su za 3,1 milijardi kuna, dok su neto krediti stanovništvu nešto niži u odnosu na kraj prethodne godine.

Depoziti banaka i uzeti zajmovi iznose 25 milijardi kuna i povećani su za 4,7 milijardi kuna. Na povećanje zaduženja utjecala je isplata po dospjelim obvezama za izdane obveznice.

Depoziti komitenata iznose 64,1 milijarde kuna i u odnosu na kraj prethodne godine veći su za 1,3 milijardi kuna.

Kapital i rezerve Grupe povećani su 9,6% i iznose 15,7 milijardi kuna.

Pregled poslovanja Zagrebačke bankeZagrebačka banka je u 2009. godini ostvarila dobit nakon oporezivanja u iznosu od 1.216 milijuna kuna. U odnosu na isto razdoblje prethodne godine dobit je smanjena za 178 milijuna kuna ili 12,8%. Ostvareni rezultat je pod utjecajem smanjenih prihoda, efikasnog upravljanja troškovima i povećanih troškova rezerviranja za identificirane gubitke u portfelju zajmova i potraživanja. Dobit od poslovanja prije troškova vrijednosnih usklađenja i rezerviranja iznosi 2.074 milijuna kuna i u odnosu na prethodnu godinu veća je za 134 milijuna kuna ili 6,9%.

Struktura prihoda i rashodaPoslovni prihod Banke iznosi 3.857 milijuna kuna i u odnosu na isto razdoblje prethodne godine smanjen je za 34 milijuna kuna ili 0,9%. U strukturi ukupnih poslovnih prihoda, neto prihod od kamata sudjeluje sa 61,0% (2008.: 63,6 %), neto prihod od naknada i provizija s 22,3% (2008.: 23,0%) te neto dobit od trgovanja i ostali prihodi s 16,6% (2008.: 13,4%).

Neto prihod od kamataNeto kamatni prihod iznosi 2.354 milijuna kuna te je za 120 milijuna kuna ili 4,9% niži u odnosu na isto razdoblje prethodne godine. Banka je plaćala više kamatne stope na depozite i ostale izvore financiranja, pri čemu povećani trošak financiranja nije u cijelosti prenijela na kamatne stope po odobrenim kreditima.

Prihod od kamata povećan je 11,8% uz rast prosječne kamatonosne imovine od 5,65%. Rashod od kamata povećan je 28,5% uz prosječan rast obveza na koje se plaća kamata u iznosu od 6,81 %. Prosječna kamatna stopa na kamatnu aktivu povećana za 0,34 p.p., dok je na kamatnu pasivu Banka plaćala prosječno više za 0,74 p.p. To je rezultiralo smanjenjem neto kamatne marže s 2,86% u 2008. godini na 2,53% u 2009. godini.


Neto prihod od naknada i provizijaNeto prihod od naknada i provizija ostvaren je u iznosu od 862 milijuna kuna i u odnosu na isto razdoblje prethodne godine smanjen je za 33 milijuna kuna ili 3,7%, a kao rezultat smanjenog volumena trgovanja na financijskim tržištima te naknada za upravljačke i brokerske usluge.

Prihodi od naknada i provizija iznose 1.035 milijuna kuna i u odnosu na prethodnu godinu smanjeni su za 29 milijuna kuna ili za 2,7%. Prihodi od naknada i provizija po osnovi domaćeg platnog prometa povećani su za 47 milijuna kuna (+11,5%), dok naknade za upravljačke, brokerske i konzultantske usluge bilježe pad u odnosu na prethodnu godinu za 76 milijuna kuna (-47,5%), kao rezultat prisutne krize kako na domaćem tako i na inozemnom tržištu kapitala.

Rashodi od naknada i provizija ostvareni su u iznosu od 173 milijuna kuna što je neznatno više u odnosu na prethodnu godinu.

Neto dobit od trgovanja i ostali prihodiNeto dobit od trgovanja i ostali prihodi ostvareni su u iznosu od 641 milijun kuna što je 119 miljuna kuna ili 22,8% više u odnosu na isto razdoblje prethodne godine. Banka je u odnosu na prethodnu godinu ostvarila veću dobit od aktivnosti trgovanja, dok je istovremeno ostvarena manja neto dobit od revalorizacije zamjenskih obveznica te prihoda od prodaje vlasničkih vrijednosnica iz portfelja raspoloživog za prodaju.

Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata vrednovanih po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i kupoprodaje valuta ostvareni su u iznosu od 524 milijuna kuna što je za 272 milijuna kuna više u odnosu na prethodnu godinu.

Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica ostvareni su u iznosu od 29 milijuna kuna što je 122 milijuna kuna manje u usporedbi s prethodnom godinom, prvenstveno zbog manje ostvarenih jednokratnih prihoda od prodaje vlasničkih vrijednosnica iz portfelja raspoloživog za prodaju te manje neto dobiti od indeksacije zamjenskih obveznica.

Troškovi poslovanjaUkupni troškovi poslovanja iznose 1.783 milijuna kuna i u odnosu na 2008. godinu smanjeni su za 168 milijuna kuna ili 8,6%. U usporedbi s istim razdobljem prethodne godine smanjeni su troškovi osoblja, administrativni troškovi i troškovi marketinga, a povećani su troškovi amortizacije i trošak osiguranja depozita.

Troškovi osoblja iznose 853 milijuna kuna i u odnosu na isto razdoblje prethodne godine manji su za 140 milijuna kuna (-14,1%), prvenstveno uslijed smanjenja broja zaposlenih, smanjenja sredstava

za nagrađivanje te izostanka troškova jednokratnih rezerviranja za jubilarne nagrade i neiskorištene dane godišnjeg odmora, koje je Banka u 2008. godini formirala sukladno odredbama ”MRS-a 19”.

Administrativni troškovi i troškovi marketinga ostvareni su u iznosu od 569 milijuna kuna te su u odnosu na 2008. godinu manji su za 54 milijuna kuna ili za 8,7%, kao rezultat dobre kontrole troškova.

Troškovi osiguranja depozita iznose 110 miljuna kuna, što je 15 miljuna kuna više u odnosu na prethodnu godinu, uslijed povećanja iznosa osiguranih depozita.

Omjer troškova poslovanja u poslovnim prihodima za 2009. godinu iznosi 46,2% što je 3,9 p.p. manje nego prethodne godine. (2008.: 50,1%)

Gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja Banka je u 2009. godini za vrijednosna usklađenja i rezerviranja izdvojila 559 milijuna kuna što je za 358 miljuna kuna više nego u 2008. godini. Na visinu troškova rezerviranja najveći utjecaj imala su recesijska kretanja u gospodarstvu, smanjenje likvidnosti, skuplji i ograničeni izvori financiranja te porast nezaposlenosti. Od ukupnih troškova vrijednosnih usklađenja i rezerviranja, na vrijednosna usklađenja za zajmove i plasmane komitentima odnosi se 527 milijuna, od čega se na stanovništvo i obrtnike odnosi 317 milijuna kuna, a na pravne osobe 210 milijuna kuna.

Struktura imovine i obveza

ImovinaImovina Banke krajem 2009. iznosila je 92,8 milijardi kuna i povećana je za 3,4 milijarde kuna ili 3,8% u odnosu na prethodnu godinu. U strukturi imovine najveće povećanje su zabilježili zajmovi i potraživanja od komitenata, koji su u 2009. godini porasli 4,8% ili za 2,7 milijardi kuna te su koncem godine iznosili 59,7 milijardi kuna. Povećanje imovine financirano je rastom tekućih računa i depozita banaka te depozita komitenata. Tekući računi i depoziti banaka povećani su za 5,4 milijardi kuna i koncem godine iznosili su 15,3 milijardi kuna. Depoziti komitenata povećani su za 0,6 milijardi kuna te su koncem godine iznosili 53,9 milijardi kuna.


Financijski pregled i pregled poslovanja (Nastavak)


Za potrebe analize imovina je podijeljena u šest kategorija, a trendovi su prikazani na sljedećem grafikonu:

Tijekom 2009. godine najveći porast su ostvarili zajmovi i potraživanja od komitenata te depoziti kod banaka.

Depoziti kod banaka U odnosu na prethodnu godinu sredstva kod domaćih i stranih banaka povećana su za 1,2 milijardi kuna te čine 22,9% (2008.: 22,4%) ukupne aktive. Formiranje ovih sredstava najvećim je dijelom pod neposrednim utjecajem mjera monetarne politike HNB-a o sterilizaciji novca, ograničavanju kreditne ekspanzije i utjecaja na razinu ino-zaduženja. Struktura ovih sredstava je slijedeća:

Banka je cijele godine bila likvidna i udovoljavala je svim monetarnim propisima HNB-a.

Zajmovi i potraživanja od banaka smanjeni su za 1.010 milijuna kuna, a kao rezultat smanjenja regulatornih zahtijeva HNB-a.

2009. 2008. U MILIJUNIMA U MILIJUNIMA KN KNGotovinske rezerve 5.260 3.311Obvezna pričuva kod HNB - u kunama 5.939 4.567- u stranoj valuti 1.379 2.074Obvezni blagajnički zapisi HNB - 420Zajmovi i potraživanja od banaka 8.678 9.688Ukupno 21.256 20.060


Zajmovi i potraživanja od komitenata

Rast zajmova i potraživanja od komitenata nastavljen je i u 2009. godini. U odnosu na prethodnu godinu zajmovi i potraživanja od komitenata porasli su za 4,8% i koncem godine dosegnuli iznos od 59,7 milijardi kuna. U ukupnoj imovini zajmovi i potraživanja od komitenata sudjeluju s 64,3% (2008.: 63,7%).

Struktura portfelja zajmova i potraživanja od komitentima:

2009. 2009. 2008. 2008. U % U % MILIJUNIMA MILIJUNIMA KN KN Bruto zajmovi i Pravne osobe i država 32.583 52,2 28.835 48,7potraživanja Stanovništvo i obrtnici 29.846 47,8 30.351 51,3 Ukupno 62.429 100,0 59.186 100,0Rezervacije za Pravne osobe i država (1.180) 42,5 (972) 43,0umanjenje vrijednosti Stanovništvo i obrtnici (1.599) 57,5 (1.288) 57,0 Ukupno (2.779) 100,0 (2.260) 100,0Neto zajmovi i Pravne osobe i država 31.403 52,6 27.863 48,9potraživanja Stanovništvo i obrtnici 28.247 47,4 29.063 51,1 Ukupno 59.650 100,0 56.926 100,0

Bruto zajmovi i potraživanja pravnih osoba i Države povećani su za 3.748 milijuna kuna (povećanje od 13%) i koncem godine iznose 32.583 milijuna kuna. U 2009. godini Banka je pružala snažnu financijsku podršku Državi i Državnim poduzećima, naročito u prvom dijelu godine. Banka je također pratila i potrebe privatnog sektora u svim sementima poslovanja, nastojeći klijentima biti poslovni partner u njihovim nastojanjima za savladavanje posljedica gospodarske krize.

Bruto zajmovi i potraživanja od stanovništva i obrtnika neznatno su smanjeni u odnosu na prethodnu godinu i koncem godine iznosili su 29.846 milijuna kuna. Više od polovine kreditnog portfelja odnosi se na stambene kredite. Banka je i tijekom 2009. godine s 31,8% učešća zadržala vodeću poziciju u stambenom kreditiranju u Hrvatskoj.

Rezervacije za umanjenje vrijednosti bruto zajmova i potraživanja od komitenata u odnosu na prethodnu godinu povećane su za 519 milijuna kuna, pri čemu su rezervacije po kreditima stanovništvu i obrtnicima povećane za 311 milijuna kuna, a rezervacije po kreditima pravnim osobama za 208 milijuna kuna.


Financijski pregled i pregled poslovanja (Nastavak)


Obveze, kapital i rezerve

Slijedeći grafikon prikazuje promjene u strukturi obveza i kapitala Banke:

Tekući računi i depoziti komitenataTekući računi i depoziti komitenata u odnosu na prethodnu godinu povećani su za 619 milijuna kuna (povećanje od 1,2%) i krajem 2009. godine iznose 53.915 milijuna kuna. Tijekom godine došlo je do promjene valutne strukture depozita komitenata pri čemu je povećan udio depozita u devizama.

Tekući računi i depoziti stanovništva i obrtnika povećani su za 800 milijuna kuna (porast 2,2%), a krajem godine su iznosili 37.319 milijuna kuna. Devizni depoziti povećani su za 3.706 milijuna kuna ili 14,2%, dok su kunski depoziti smanjeni za 2.906 milijuna kuna ili 27,7%. U strukturi ukupnih depozita komitenata, tekući računi i depoziti stanovništva sudjeluju sa 69,2% (2008.: 68,5 %).

Tekući računi i depoziti pravnih osoba smanjeni su za 181 milijuna kuna (smanjenje 1,1%) i krajem godine iznosili su 16.596 milijuna kuna. Depoziti u kunama smanjeni su za 1.135 milijuna kuna ili 10,0%, a depoziti u devizama povećani za 954 milijuna kuna ili 17,7%. U strukturi ukupnih depozita komitenata, tekući računi i depoziti pravnih osoba sudjeluju s 30,8% (2008.: 31,5%).

Depoziti banaka, uzeti zajmovi i izdani vlastiti vrijednosni papiriUkupne obveze Banke po osnovi depozita banaka i uzetih zajmova koncem godine iznose 22.442 milijuna kuna i u odnosu na prethodnu godinu povećane su za 5.032 milijuna kuna (28,9%), pri čemu su depoziti banaka povećani za 5.434 milijuna kuna, a uzeti zajmovi smanjeni za 402 miljuna kuna.

U 2009. godini dospjele su na naplatu izdane dugoročne obveznice nominalne vrijednosti 450 milijuna EUR-a. Banka je isplatila izdane obveznice povećanjem zaduženja unutar Grupe UniCredit, što je između ostalog doprinijelo i porastu ukupnih depozita banaka u iznosu od 5.434 milijuna kuna.

Kapital i rezerveDionički kapital Banke iskazan je u kunama i obuhvaća redovne dionice, koje kotiraju na Zagrebačkoj burzi. U odnosu na prethodnu godinu, kapital i rezerve povećani su 9,1% i krajem 2009. godine iznose 14.130 milijuna kuna. U ukupnim izvorima financiranja, kapital i rezerve sudjeluju s 15,2% (2008.:14,5%).

U cilju većeg stupnja samofinanciranja, a time u zadanim uvjetima rentabilnijeg poslovanja, Uprava Banke nije za 2009. godinu predložila isplatu dividende.


Martin Darbo, Adolf Darbo dioničko društvo

klijent Korporativnog bankarstva - Austrija

«Kao obiteljsko poduzeće, mi ne razmišljamo u okvirima tromjesečja ili godine. Mi razmišljamo o generacijama. Kada donosite odluke za budućnost, trebate partnera koji je sposoban razviti i ponuditi dugoročna rješenja u razumno kratkom roku. Zbog toga poslujemo s Bank Austria, članicom Grupe UniCredit.»To je lako s UniCreditom.


Rukovodstvo i organizacija upravljanja




U skladu s Pravilima Zagrebačke burze, Uprava i Nadzorni odbor Zagrebačke banke d.d. navode da Zagrebačka banka d.d. (Banka) primjenjuje Kodeks korporativnog upravljanja (Kodeks), koji su zajedno izradile Hrvatska agencija za nadzor financijskih usluga i Zagrebačka burza.

Sastavni dio ove Izjave je popunjeni godišnji upitnik (Upitnik) u kojemu se nalaze odgovori na postavljena pitanja i potrebna razjašnjenja.

Podaci o provođenju unutarnjeg nadzora i o upravljanju rizicima nalaze se u odjeljku ovoga Godišnjeg izvješća pod nazivom: Bilješke uz financijske izvještaje, u bilješci br. 38 – Upravljanje rizicima.

Podaci o dioničarima Banke nalaze se u odjeljku ovoga Godišnjeg izvješća pod nazivom: Bilješke uz financijske izvještaje, u bilješci br. 32 – Izdani dionički kapital.

UniCredit Bank Austria AG kao najznačajniji pojedinačni dioničar Banke član je međunarodne bankarske grupe UniCredito Italiano, te je stoga i Banka članica iste grupe banaka.

Pravila o imenovanju i opozivu imenovanja članova Uprave sadržana su u Statutu Banke i po njima članove i Predsjednika Uprave imenuje Nadzorni odbor Banke na vrijeme od 4 godine, pod pretpostavkom pribavljanja prethodne suglasnosti Hrvatske narodne banke.

Članovi Uprave imenuju se tako da Nadzorni odbor odredi osobu Predsjednika Uprave i povjeri mu mandat da zatraži imenovanje članova Uprave.

Izjava o primjeni kodeksa korporativnog upravljanja

Predsjednik Uprave ovlašten je i dužan zatražiti opoziv imenovanoga člana Uprave ako se za to ispune zakonski ili statutarni razlozi, te istodobno zatražiti imenovanje novoga člana Uprave.

O opozivu imenovanja odlučuje Nadzorni odbor.

O opozivu imenovanja Predsjednika Uprave odlučuje Nadzorni odbor na prijedlog Predsjednika Nadzornog odbora.

Postupak izmjene Statuta uređen je člancima 79. i 80. Statuta Banke, tako da prijedlog izmjene Statuta mogu dati Uprava, Nadzorni odbor ili dioničari Banke koji drže najmanje 10% dionica Banke s pravom glasa.

Prijedlog izmjene Statuta upućuje se Nadzornom odboru koji je ovlašten prihvatiti prijedlog i uputiti ga Glavnoj skupštini Banke na odlučivanje.

Ovlasti Nadzornog odbora i Uprave Banke uređene su Statutom Banke u skladu s mjerodavnim propisima Zakona o trgovačkim društvima i Zakona o bankama.

Uprava nije ovlaštena izdavati nove dionice Banke, a ovlaštena je odlučiti o stjecanju vlastitih redovnih dionica radi dodjele radnicima Banke. Vlastite dionice se mogu dodijeliti radnicima Banke u skladu s odlukom Glavne skupštine Banke o sudjelovanju radnika u dobiti Banke za pojedinu godinu.

Podaci o sastavu i djelovanju Uprave i Nadzornog odbora i njihovih odbora nalaze se u priloženom Upitniku.


Kodeks korporativnog upravljanja - godišnji upitnik

Sva pitanja sadržana u ovom upitniku odnose se na razdoblje od jedne godine na koje se odnose i godišnja financijska izvješća. 1. Ima li društvo www stranice na Internetu?

Da, na adresi: www.zaba.hr. 2. Jesu li polugodišnja, godišnja i tromjesečna izvješća dostupna dioničarima?

• U sjedištu društva?

Dostupna su godišnja izvješća dok se polugodišnja i tromjesečna izvješća, kao i godišnja, objavljuju javnosti na propisani način putem medija, objavom na internetskim stranicama Banke te dostavom Zagrebačkoj burzi (Burza) i Hrvatskoj agenciji za nadzor financijskih usluga (Hanfa).

• Putem www stranica društva na Internetu?

Da.

• Na engleskom jeziku?

Na engleskom se jeziku izrađuju i dostupna su godišnja financijska izvješća.

3. Je li društvo izradilo kalendar važnih događaja? Kalendar nije zasebno objavljen na internet stranicama društva stoga što je uvriježena i dioničarima poznata praksa saziva Glavne skupštine i objave financijskog rezultata oko polovine ožujka, kao i održavanja Glavne skupštine u zakonskom roku nakon toga, dok su pitanja prava na isplatu dividende uređena Statutom i zasebnom odlukom Glavne skupštine. 4. Objavljuje li društvo popis dioničara i ažurira li se taj popis najmanje dva puta mjesečno?

Javno je u skladu sa Zakonom dostupan podatak o deset najvećih dioničara, dok se osobni podaci o manjinskim dioničarima smatraju zaštićenim podacima u odnosu na koje postoji pravni interes zaštite privatnosti osobnih podataka.

5. Nalazi li se društvo u odnosu uzajamnog dioničarstva s drugim društvom ili društvima?

Ne.

6. Iznosi li društvo u godišnjem izvješću podatke o vrijednosnim papirima koje je izdalo društvo, a nalaze se u vlasništvu članova nadzornog odbora ili uprave društva?

Da.

7. Iznosi li društvo na svojim www stranicama na Internetu podatke o vrijednosnim papirima koje je izdalo društvo, a nalaze se u vlasništvu članova Nadzornog odbora ili Uprave društva i da li se ti podaci redovito (u roku od 48 sati) ažuriraju?

Takvi podaci su se u zakonskom roku i s propisanim sadržajem objavljivali na internetskim stranicama Burze i dostavljali HANFA-i.

8. Je li društvo utvrđuje i javno objavljuje čimbenike rizika?

Da, oni su sadržani u financijskim izvješćima.

9. Je li društvo uspostavilo mehanizme kojima se osigurava:

• Da se osobama koje raspolažu ili dolaze u dodir s povlaštenim informacijama pojasni priroda i značaj tih informacija i ograničenja s time u vezi?

Da.

• Nadzor nad protokom povlaštenih informacija i njihovom mogućom zlouporabom?

Da. 10. Daje li svaka dionica društva pravo na jedan glas?

Da. • Jesu li javno i pravodobno objavljeni svi relevantni podaci o sadržaju prava dionica koje ne daju pravo na jedan glas?

Vidjeti prethodni odgovor.

• Kako su ta pojašnjenja objavljena?

Vidjeti prethodni odgovor. 11. Jesu li na www stranicama društva na Internetu objavljene kandidature svih kandidata za članstvo u nadzornom odboru koji se biraju na skupštini ili ih se imenuje, sa životopisom? (ako ne, zašto?)

Da.


12. Tretira li društvo na isti način sve dioničare?

Da.

13. Je li društvo izdavalo nove dionice?

Tijekom 2009. godine društvo nije izdavalo nove dionice.

14. Je li društvo stjecalo ili otpuštalo vlastite dionice (trezorske dionice)? Ako da, je li je to stjecanje ili otpuštanje obavljeno na otvorenom tržištu?

Banka je 2009. godine svojim radnicima prenijela dio vlastitih dionica, temeljem odluke Glavne skupštine od 21.04.2009. godine.

• Na takav način kojim se ne povlašćuju pojedini dioničari ili investitori ili skupine dioničara, odnosno investitora? Vidjeti gore navedeni odgovor.

15. Je li izdavanje punomoći za glasovanje na glavnoj skupštini krajnje pojednostavljeno i bez strogih formalnih zahtjeva? Da.

16. Je li društvo osiguralo dioničarima koji iz bilo kojeg razloga nisu u mogućnosti sami glasovati na skupštini, bez posebnih troškova, opunomoćenike koji su dužni glasovati sukladno njihovim uputama? Da. 17. Je li uprava društva prilikom sazivanja skupštine odredila datum prema kojem će se utvrđivati stanje u registru dionica koje će biti mjerodavno za ostvarivanje prava glasa u skupštini društva na način da je taj datum prije održavanja skupštine i smije biti najviše 7 dana prije održavanja skupštine? (ako ne, zašto?)

Da, to je tako uređeno Statutom društva i posebnom odlukom Glavne skupštine.

18. Sadrži li odluka o isplati dividende ili predujma dividende datum na koji osoba koja je dioničar stjeće pravo na isplatu dividende i datum ili razdoblje kada se isplaćuje dividenda? (ako ne, zašto?)

Glavna skupština u 2009. nije donijela odluku o isplati dividende.

Rukovodstvo i organizacija upravljanja (Nastavak)


19. Je li datum na koji osoba koja je dioničar stječe pravo na isplatu dividende ili predujma dividende najmanje 10 dana nakon dana donošenja odluke?

Vidjeti odgovor pod 18.

20. Pada li datum isplate dividende ili predujma dividende najmanje 12, a najviše 30 dana nakon dana donošenja odluke? (ako ne, zašto?) Vidjeti odgovor pod 18.

21. Je li razdoblje isplate dividende ili predujma dividende trajalo više od 10 dana? Vidjeti odgovor pod 18.

22. Jesu li prilikom isplate dividende ili predujma dividende favorizirani pojedini dioničari? Vidjeti odgovor pod 18.

23. Je li odluka o isplati dividende ili predujma dividende kojom se utvrđuju naprijed spomenuti datumi objavljena i dostavljena burzi najkasnije 2 dana nakon donošenja?

Vidjeti odgovor pod 18.

24. Jesu li dnevni red skupštine, kao i svi relevantni podaci i isprave uz objašnjenja koje se odnose na dnevni red, objavljeni na www stranici društva na Internetu, i stavljeni na raspolaganje dioničarima u prostorijama društva od dana prve javne objave dnevnoga reda?

Da. 25. Jesu li dnevni red skupštine i relevantni podaci i isprave objavljeni na www stranicama društva na Internetu i na engleskom jeziku?

Ne, društvo s obzirom na odnose s većinskim dioničarom i s obzirom na strukturu manjinskih dioničara nije primilo takve inicijative, no spremno je po potrebi udovoljiti.

26. Jesu li postavljeni uvjeti za sudjelovanje na Glavnoj skupštini i korištenje pravom glasa (bez obzira jesu li dopušteni sukladno zakonu ili statutu) kao npr. prijavljivanje sudjelovanja unaprijed, ovjeravanje punomoći i sl.? (ako da, zašto?) Da, statutarno je u skladu sa Zakonom o trgovačkim društvima uvjetovano sudjelovanje u radu Glavne skupštine prethodnom


prijavom društvu, što omogućuje tehnički kvalitetnije upravljanje radom Glavne skupštine.

27. Sadrži li izvješće koje Nadzorni odbor podnosi Glavnoj skupštini, pored sadržaja izvješća propisanog zakonom, ocjenu ukupne uspješnosti poslovanja društva, rada Uprave društva i poseban osvrt na svoju suradnju s Upravom?

Da.

28. Je li dioničarima omogućeno sudjelovanje i osobito glasovanje na Glavnoj skupštini društva upotrebom sredstava moderne komunikacijske tehnologije? (ako ne, zašto?)

Ne, za takvim sudjelovanjem i glasovanjem nije bilo evidentirane potrebe.

29. Je li Uprava društva javno objavila odluke Glavne skupštine kao i podatke o eventualnim tužbama na pobijanje tih odluka?

Da.

30. Je li Nadzorni odbor donio odluku o okvirnom planu svog rada koji uključuje popis redovitih sjednica i podataka koje redovito i pravodobno treba stavljati na raspolaganje članovima Nadzornog odbora?

Da.

31. Je li Nadzorni odbor donio unutarnja pravila rada?

Da.

32. Navedite imena članova Nadzornog odbora.

Erich Hampel, predsjednikJakša Barbić, zamjenik predsjednikaFranco Andreetta, zamjenik predsjednikaKlaus Junker, članTorsten Leue, članRobert Zadrazil, članMarco Iannaccone, član – 21.04.2009. prestalo članstvo u Nazornom odboru BankeCarlo Marini, članCarlo Vivaldi, članStephan Winkelmeier, članGraziano Cameli, članFabrizio Onida, član

33. Navedite za svakog člana Nadzornog odbora u kojim je još društvima član Nadzornog odbora ili Uprave. Ukoliko se neko od tih društava smatra konkurentskim društvu, to navedite.

Ne postoji odnos konkurencije.

Erich Hampel

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- UniCredit CAIB AG - Vienna, Austria- ZAO UniCredit Bank, Russia- UniCredit Bank Serbia - Belgrade, Serbia- Bausparkasse Wüstenrot AG Salzburg, Austria- ORAG Osterreichishe Realitaten - Aktiengesellschaft, Austria- B & C Holding GmbH, Austria- Österreichisches Verkehrsbüro AG - Vienna, Austria- Österreichische Lotterien GmbH - Vienna, Austria- Donau Chemie AG - Vienna, Austria

b) članstvo u upravi sljedećih društava:- UniCredit Bank Austria AG - Vienna, Austria- UniCredit S.p.A. - Milan, Italy- JSC ATF BANK, Kazahstan (KZ)- KOC Finansal Hizmetler, Turkey

jakša barbić

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- VETROPACK STRAŽA, Hum na Sutli- ELEKTROKONTAKT, Zagreb- INGRA, Zagreb- COCA COLA, Zagreb- HOLCIM-HRVATSKA 100, Koromačno

Franco Andreetta

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- UniCredit Banka Slovenia- Giorgio Fedon e Figli S.p.A. Domegge di Cadore (BL)

Klaus junker

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- Allianz pojistovna a.s. Prague, Czech Republic- Allianz Slovenska poist’ovna a.s., Bratislava, Slovakia- Allianz Business Services, Bratislava,Slovakia- Allianz Hungaria Biztositó Rt., Budapest, Hungary- T.U. Allianz Polska S.A., Warsaw, Poland- T.U. Allianz Zycie Polska, S.A, Warsaw, Poland- Allianz Direct New Europe, Warsaw, Poland- Allianz Bulgaria Holding, Sofia, Bulgaria


- Allianz Zagreb, Croatia- Allianz Tiriac Asigurari S.A., Bucharest, Romania- Allianz Insurance Company, Moscow, Russia- OJSC ROSNO Insurance Company, Moscow, Russia- OJSC Riskon, Moscow, Russia- Allianz ROSNO Investment Strategies, SICAV, Luxemburg

b) članstvo u upravi sljedećeg društva:- CEO, Allianz New Europe Holding GmbH, Vienna, Austria

Torsten leue

a) članstvo u upravi sljedećih društava:- Allianz-Slovenska poisťovňa, a.s. - Slovak Bureau of Insurers

Robert Zadrazil

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- UniCredit Bulbank AD, Sofia , Bulgaria- UniCredit Tiriac Bank S.A., Romania- BA-CA Administration Services GmbH, Vienna, Austria- Informations - Technologie Austria, Vienna, Austria- WAVE Solutions Information Technology GmbH, Vienna, Austria- Joint Stock Commercial Bank for Social Development Ukrsotsbank - UA- ZAO UniCredit Bank, Russia- BKS Bank AG, Klagenfurt, Austria

b) članstvo u upravi sljedećeg društva:UniCredit Bank Austria AG, Vienna

Carlo marini

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- AS UniCredit Bank, Riga, Latvia- UniCredit Bank Czech Republic, a.s., Czech Republic- ZAO UniCredit Bank, Russia- UniCredit Bank Hungary Zrt., Budapest, Hungary

Carlo Vivaldi

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- JSC ATF BANK - Almaty, Kazakhstan- Koc Finansal Hizmetler AS - Istanbul- UniCredit Bank Czech Republic, a.s. - Prague- UniCredit Global Information Services ScpA - Milan- UniCredit Tiriac Bank S.A. - Bucharest- Yapi ve Kredi Bankasi AS - Istanbul



b) članstvo u upravi sljedećeg društva:- UniCredit Bank Austria AG - Vienna

Stephan Winkelmeier

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- Joint Stock Commercial Bank for Social Development Ukrsotsbank - Kiev- JSC ATF BANK - Almaty- Oesterreichische Kontrollbank Aktiengesellschaft - Vienna- Yapi ve Kredi Bankasi AS - Istanbul- ZAO UniCredit Bank - Moscow

b) članstvo u upravi sljedećeg društva:- UniCredit Bank Austria AG - Vienna

Graziano Cameli

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećih društava:- UniCredit Bank Czech Republic, a.s. - Prague- UniCredit Bank Hungary Zrt. Budapest- UniCredit Bulbank AD - Sofia

Fabrizio Onida

a) članstvo u nadzornom odboru sljedećeg društva:- UniCredit Leasing

34. Je li Nadzorni odbor društva sastavljen većinom od nezavisnih članova? (ako ne, zašto?)

Ne, društvo u tome slijedi pravila korporativnog upravljanja Grupe kojoj pripada i koja nadzorne ovlasti realizira u skladu s vlastitim zakonskim obvezama.

35. Koji članovi Nadzornog odbora su nezavisni? Jakša Barbić, Franco Andreetta i Fabrizio Onida.

36. Je li u društvu postoji dugoročni plan sukcesije? Da.

Svrha planiranja sukcesije sastoji se u osiguravanju kontinuiteta kvalitetnog upravljanja pojedinim poslovnim područjima društva. Upravljanje sukcesijom rukovodstva provodi se kroz pravovremeno prepoznavanje potreba za sukcesorima, njihovo identificiranje i pripremanje za preuzimanje pozicija kroz sustavnu provedbu razvojnih aktivnosti i stjecanje potrebnih iskustava.Nekoliko je elemenata na kojima se zasniva kvalitetno upravljanje sukcesijom u društvu:


a) kontinuirano i strukturirano upravljanje radnom uspješnošću i razvojem vodećeg kadra u društvu;

b) provedba segmentacije radnika i upravljanje tim procesom s ciljem osiguravanja dosljedne primjene relevantnih kriterija;

c) kontinuirano i strukturirano upravljanje razvojem rukovodstva;d) suradnja s visokim rukovodstvom pojedinih organizacijskih dijelova

na identificiranju budućih poslovnih potreba i prepoznavanju potencijalnih sukcesora rukovoditeljima na svim upravljačkim razinama;

e) neposredan rad s radnicima visoke uspješnosti i potencijala, tzv. segmentom Rastućih resursa, na izravnom prepoznavanju potencijalnih sukcesora.

O učinkovitosti ovakovoga pristupa govori činjenica da je društvo za 2009. godinu iz ovako definiranih internih izvora zadovoljilo 84% svih svojih potreba za sukcesijom na srednjoj i visokoj upravljačkoj razini.

37. Je li nagrada ili naknada koju primaju članovi Nadzornog odbora u cijelosti ili dijelom određena prema doprinosu uspješnosti društva? (ako ne, zašto?) Ne, nagrada je većim dijelom isključena jer se u skladu s pravilima Grupe kojoj društvo pripada predstavnici većinskog dioničara u nadzornom odboru odriču prava na bilo kakvu nagradu,dok je za preostale članove ona odmjerena u uvriježenoj pravičnoj visini. 38. Je li naknada članovima Nadzornog odbora:

• Određena odlukom Glavne skupštine?

Da. 39. Jesu li detaljni podaci o svim naknadama i drugim primanjima od strane društva ili s društvom povezanih osoba svakog pojedinog člana Nadzornog odbora društva, uključujući i strukturu te naknade, javno objavljeni? (ako ne, zašto?) (ako da, gdje?)

Podaci o naknadama troškova i o nagradi na teret društva objavljeni su u odnosnoj zasebnoj odluci Glavne skupštine.

40. Izvješćuje li svaki član Nadzornog odbora društvo o svim promjenama glede njegova vlasništva nad dionicama društva i to najkasnije sljedeći radni dan, poslije nastanka takve promjene?

Obveza članova Nadzornog odbora o obavještavanju je usklađena sa Zakonom o tržištu kapitala.

41. Navedite sve poslove u kojima su s jedne strane sudjelovali članovi Nadzornog odbora ili s njima povezane osobe, a s druge strane društvo ili s njime povezane osobe. Ne postoje poslovi koji bi bili relevantni u smislu ove točke.

42. Jesu li svi poslovi u kojima su sudjelovali članovi Nadzornog odbora ili s njima povezane osobe i društvo ili s njime povezane osobe: • Bili zaključeni na tržišnoj osnovi (posebice glede rokova, kamata, jamstava i sl.)?

• Jasno navedeni u izvješćima društva?

• Potvrđeni neovisnom procjenom od strane stručnih osoba koje su nezavisne u odnosu na sudionike konkretnog posla? Vidjeti odgovor pod 41. 43. Postoje li ugovori ili sporazumi između člana Nadzornog odbora i društva?

Ne.

44. Je li Nadzorni odbor ustrojio komisiju za imenovanja? (ako ne, zašto?)

Ne, za sada u društvu postoje odbor za reviziju i odbor za nagrađivanje, svaki sa svojim kompetencijama, dok ostale nadzorne ovlasti u društvu realizira Nadzorni odbor bez asistencije pomoćnih tijela. 45. Je li Nadzorni odbor ustrojio komisiju za nagrađivanje?

• Ako da, je li komisija predložila Nadzornom odboru politiku nagrađivanja Uprave koja se mora odnositi na sve oblike nagrađivanja, a osobito fiksni dio nagrade, varijabilni dio nagrade koji je vezan uz uspješnost poslovanja, mirovinski plan i otpremnine?

Da.

• Kada se radi o varijabilnom dijelu nagrade koji je vezan uz uspješnost poslovanja, je li je prijedlog komisije sadržavao preporuke za određivanje objektivnih kriterija procjene uspješnosti? Da.


• Je li komisija predlagala Nadzornom odboru nagradu za pojedine članove Uprave, sukladno s politikom nagrađivanja društva i procjenom djelovanja pojedinog direktora?

Da.

• Je li komisija predlagala Nadzornom odboru prikladni oblik i sadržaj ugovora sa članovima Uprave?

Da.

• Je li komisija pratila iznos i strukturu nagrade višem rukovodećem kadru i davala opće preporuke Upravi s time u vezi?

Da.

• Je li komisija glede poticajnog dijela nagrade Upravi, kada se ovaj sastoji od opcija na dionice ili drugih aranžmana zasnovanih na stjecanju dionica, razmatrala opću politiku takovog tipa nagrađivanja i predlagala Nadzornom odboru odgovarajuća rješenja, te razmotrila podatke koji se o tome objavljuju u godišnjem izvješću, prije objavljivanja?

Da.

46. Je li Nadzorni odbor ustrojio Odbor za reviziju? (ako ne, zašto?) Ako da, je li većina članova komisije iz redova nezavisnih članova Nadzornog odbora? (ako ne, zašto?) Da.

• Je li komisija pratila integritet financijskih informacija društva, a osobito ispravnost i konzistentnost računovodstvenih metoda koje koristi društvo i grupa kojoj pripada, uključivši i kriterije za konsolidaciju financijskih izvješća društava koja pripadaju grupi?

U odgovarajućoj mjeri i u okviru svoje postojeće ukupne nadležnosti.

• Je li komisija procijenila kvalitetu unutarnjeg sustava kontrole i upravljanja rizicima, s ciljem da se glavni rizici kojima je društvo izloženo (uključujući tu i rizike povezane s pridržavanjem propisa) na odgovarajući način identificiraju i objelodane, te da se njima na odgovarajući način upravlja?

Odbor za reviziju redovito prima kvartalna izvješća Unutarnje revizije,koje prezentira direktor Unutarnje revizije i u kojima je izraženo i mišljenje o razini sustava internih kontrola,bazirano na revizijama obavljenim u pojedinom kvartalu.

• Je li komisija radila na osiguranju efikasnosti sustava unutarnje revizije, osobito putem izrade preporuka prilikom odabira, imenovanja, ponovnog imenovanja i smjene rukovoditelja odjela za unutarnju



reviziju i glede sredstava koja mu stoje na raspolaganju, i procjene postupanja rukovodećeg povodom nalaza i preporuka unutarnje revizije?

U svakom kvartalnom izvješću Unutarnje revizije koji je prezentiran Odboru za reviziju sadržan je i članak koji se odnosi na profesionalna unaprijeđenja i edukaciju radnika Unutarnje revizije. Eventualna ograničenja i problemi vezani uz budžet za ove aktivnosti navedeni su u ovom dijelu izvješća.

• Ukoliko u društvu funkcija unutarnje revizije ne postoji, je li je komisija izvršila procjenu potrebe za uspostavom takove funkcije? U društvu postoji funkcija unutarnje revizije.

• Je li komisija Nadzornom odboru dala preporuke vezane uz izbor, imenovanje, ponovo imenovanje ili promjenu vanjskog revizora i o uvjetima njegovog angažmana?

Proces selekcije vanjskog revizora prati Unutarnja revizija, te izvještava Odbor za reviziju o modelu procesa selekcije i glavnim indikatorima uzetim u obzir prilikom selekcije. Prijedlog imenovanja vanjskog revizora Nadzornom odboru prezentira Odbor za reviziju.

• Je li komisija nadgledala nezavisnost i objektivnost vanjskog revizora, osobito glede rotacije ovlaštenih revizora unutar revizorske kuće i naknada koje društvo plaća za usluge vanjske revizije? Da, kao dio aktivnosti procesa selekcije iz prethodne točke.

• Je li komisija pratila prirodu i količinu usluga koje nisu revizija, a društvo ih prima od revizorske kuće ili s njome povezanih osoba?

Po Zakonu o kreditnim institucijama ovakve usluge revizora nisu dopuštene.

• Je li komisija izradila pravila o tome koje usluge vanjska revizorska kuća i s njome povezane osobe ne smije davati društvu, koje usluge može davati samo uz prethodnu suglasnost komisije, a koje usluge može davati bez prethodne suglasnosti?

Ovakve su usluge nedopuštene po Zakonu o kreditnim institucijama i po pravilima Grupe kojoj društvo pripada.

• Je li komisija razmotrila efikasnost vanjske revizije i postupke višeg rukovodećeg kadra s obzirom na preporuke iznesene od strane vanjskog revizora?

Odbor za reviziju daje instrukcije Unutarnjoj reviziji radi praćenja statusa rješavanja preporuka danih od strane vanjskog revizora. Unutarnja revizija zatim redovito izvještava o njihovoj implementaciji.


• Je li komisija istražila okolnosti vezane uz otkaz vanjskog revizora i dala odgovarajuće preporuke Nadzornom odboru (ukoliko je do takovog otkaza došlo)?

Do takvog slučaja nije došlo.

• Ima li komisija otvorenu i neograničenu komunikaciju s Upravom i Nadzornim odborom?

Da.

• Kome komisija odgovara za svoj rad?

Odgovara Nadzornom odboru.

• Ima li komisija otvorenu i neograničenu komunikaciju s unutrašnjim i vanjskim revizorom?

Da.

• Je li Uprava dostavljala komisiji za reviziju:

- pravovremene i periodične prikaze financijskih izvještaja i srodnih dokumenata prije javnog objavljivanja tih podataka,

- podatke o promjenama u računovodstvenim načelima i kriterijima,

- računovodstvene postupke prihvaćene za većinu radnji, - svako bitnije odstupanje između knjigovodstvene i stvarne

vrijednosti po pojedinim stavkama,

- svu korespondenciju s odjelom za unutarnju reviziju ili nezavisnim revizorima.

Članovi Odbora za reviziju imaju pristup cjelokupnoj dokumentaciji i aktivno sudjeluju na sastancima Nadzornog odbora gdje se raspravlja o najvažnijim pitanjima. Članovi Odbora za reviziju također imaju pristup svim izvještajima Unutarnje revizije.

• Je li Uprava obavijestila komisiju za reviziju o metodama korištenim za knjiženje značajnih i neuobičajenih transakcija i poslovnih događaja kada se knjigovodstvenom prikazu takovih događaja može pristupiti na različite načine?

Da.

• Je li komisija za reviziju raspravila s nezavisnim revizorom pitanja vezana uz: - promjene ili zadržavanje računovodstvenih načela i kriterija,

- primjenu propisa,

- važne procjene i zaključke u pripremanju financijskih izvještaja,

- metode procjene rizika i rezultate,

- visoko rizična područja djelovanja,

- uočene veće nedostatke i značajne manjkavosti u unutarnjoj kontroli,

- djelovanje vanjskih čimbenika (ekonomskih, pravnih i industrijskih) na financijske izvještaje i revizorske postupke.

Da.

• Je li komisija za reviziju osigurala dostavu kvalitetnih informacija od strane ovisnih i povezanih društava te trećih osoba (kao što su stručni savjetnici)?

Takva specifična praksa nije bila u nadležnosti toga odbora 2009. godine.

47. Je li dokumentacija relevantna za rad Nadzornog odbora na vrijeme dostavljana svim članovima?

Da.

48. Jesu li u zapisnicima sa sjednica Nadzornog odbora zabilježene sve donesene odluke s rezultatima glasovanja, uz navođenje kako je glasovao pojedini član?

Da.

49. Je li Nadzorni odbor izradio ocjenu svog rada u proteklom razdoblju koja uključuje vrednovanje doprinosa i kompetentnosti svakog pojedinog člana, kao i zajedničkog rada odbora, procjenu rada komisija koje je ustanovio Nadzorni odbor, i procjenu postignutih u odnosu na zacrtane ciljeve društva?

Nadzorni odbor to ne čini na takav specifično formalan način.


50. Navedite imena članova Uprave.

Franjo Luković, predsjednikSanja Rendulić, članMilivoj Goldštajn, članTomica Pustišek, član - članstvo u Upravi Banke prestalo 1.5.2009.Miljenko Živaljić, članMarko Remenar, članDaniela Roguljić Novak, članicaMario Agostini, član

51. Postoje li pravila za rad Uprave kojima su regulirana pitanja vezana uz: • područje djelovanja i ciljeve;

Da. • pravila postupanja;

Da. • pravila za rješavanje sukoba interesa;

Da. • tajništvo Uprave;

Da. • održavanje sjednica, donošenje odluka, dnevni red, izradu i sadržaj zapisnika i dostavu dokumenata;

Da.

• suradnju s Nadzornim odborom?

Da.



52. Je li društvo objavilo izjavu o politici nagrađivanja Uprave i Nadzornog odbora kao dio godišnjeg izvješća? (ako nije, zašto?)

Društvo ovdje objavljuje odgovarajuću izjavu u slijedećem sadržaju:

POLITIKA PLAĆANJA I NAGRAĐIVANJA UPRAVe I NADZORNOG ODBORA

U P R A V A

Ključne odrednice sustava plaćanja i nagrađivanja Uprave

Politika plaćanja i nagrađivanja Uprave dio je ukupnog sustava plaćanja i nagrađivanja radnika Zagrebačke banke d.d. (u daljenjem tekstu: „Banka“), reguliranog posebnim odlukama nadležnih tijela Banke.

Visina ukupnih primanja članova Uprave utvrđuje se uvažavajući područje nadležnosti pojedinog člana Uprave, dosadašnju uspješnost u upravljanju određenom linijom poslovanja i podatke o primanjima iz odgovarajućih tržišnih istraživanja, koje provode nazavisni konzultanti.

U skladu s navedenime, na temelju kretanja na tržištu, te uvažavajući financijsko stanje Banke i individualnu uspješnost članova Uprave, provodi se redovna godišnja revizija primanja, u kojem procesu se utvrđuju eventualne potrebne promjene u ukupnim primanjima.

Sastavni dijelovi sustava plaćanja i nagrađivanja Uprave

U plaćanju i nagrađivanju Uprave Banka održava razliku u varijabilnom i fiksnom dijelu ukupnih primanja i to na način da u ukupnim primanjima članova Uprave veći udjel imaju varijabilna primanja vezana na uspješnost Grupe Banke te uspješnost poslovnih linija u nadležnosti članova Uprave, odnosno individualnu uspješnost, u odnosu na fiksnu ugovorenu plaću.

Osnova za nagrađivanje je uspješnost u ostvarenju poslovnih ciljeva koji se specifično određuju, a koji su jasno definirani za poslovnu godinu i temeljeni na ciljevima Grupe Banke.

U ukupnim primanjima članova Uprave, varijabilni udio primanja, odnosno nagrađivanje ovisno o uspješnosti je veće, dok plaća kao fiksni dio primanja zauzima manji udjel.

• Plaća

Plaća je ugovorena za vrijeme trajanja mandata člana Uprave.Pored plaće, Uprava za uspješno poslovanje za poslovnu godinu ostvaruje pravo na kratkoročno i dugoročno nagrađivanje.


• Kratkoročno (godišnje) nagrađivanje

Pravo na kratkoročno nagrađivanje članovi Uprave ostvaruju pod utvrđenim pretpostavkama kao i drugi radnici Banke. Kratkoročno nagrađivanje za pojedinu poslovnu godinu ovisi o uspješnosti Grupe Banke i individualnoj uspješnosti člana Uprave. Mjerilo uspješnosti Grupe Banke određuje se kroz ključne financijske pokazatelje, a standardi ostvarenja individualnih ciljeva definiraju se specifično za pojedinog člana Uprave s obzirom na njegove individualne nadležnosti i poslovne ciljeve. Individulani ciljevi i pokazatelji kojima se mjeri individualna uspješnost i određuje kratkoročna nagrada članu Uprave za pojedinu poslovnu godinu unaprijed su definirani i ugovoreni za narednu godinu, a podložni su korekciji ovisno o uspješnosti Grupe Banke tijekom odnosne godine.

• Dugoročno nagrađivanje

U ukupnom nagrađivanju Uprave Banke,veći udio se odnosi na dugoročno nagrađivanje, koje se odobrava radi motivacije s ciljem dugoročnog ostvarivanja strateških, ključnih pokazatelja financijske uspješnosti poslovanja Grupe Banke, a osobito dobiti Grupe nakon oporezivanja kao ključnog kriterija uspješnosti, te radi poticanja lojalnosti i zadržavanja imenovanih članova Uprave u Banci.

Reguliranje plaćanja i nagrađivanja Uprave

U svrhu osiguravanja da primanja članova Uprave budu definirana u skladu s jedinstvenom politikom plaćanja i nagrađivanja u , te u skladu s financijskim općim stanjem u Banci, u Banci je ustrojena Komisija za nagrađivanje čiji se članovi imenuju iz sastava Nadzornog odbora Banke. Komisija za nagrađivanje definira i predlaže Nadzornom odboru Banke, a na obrazloženi prijedlog Upravljanja ljudskim resursom, principe nagrađivanja članova Uprave, ciljeve članova Uprave za pojedinu poslovnu godinu, definira visinu i strukturu primanja članova Uprave, te predlaže Nadzornom odboru Ugovore o radu kojim se utvrđuju prava i obveze svakog pojedinog člana Uprave za vrijeme trajanja mandata.

Principi nagrađivanja definirani su posebnim odlukama Nadzornog odbora za svaku vrstu nagrade, a koje su sastavni dio ukupnog sustava nagrađivanja u Banci.

Prava i obveze članova Uprave za vrijeme trajanja mandata detaljnije su regulirana individualnim ugovorima o radu. Sukladno odredbama Statuta Banke, Članovi Uprave imenovani su na razdoblje od četiri godine.

Ugovorima o radu utvrđene su individualne plaće i nagrade članova Uprave, beneficije, otpremnina te otkazni rok. Individualne plaće i nagrade utvrđene su u fiksnim iznosima, otkazni rok uređen je na način da iznosi 6 mjeseci, a visina otpremnine je odrediva jer ovisi o načinu prestanka Ugovora o radu.

N A D Z O R N I O D B O R

Za sudjelovanje u radu Nadzornog odbora njegovi članovi imaju pravo na jednokratnu naknadu koja se isplaćuje za njihovo prisustvovanje i sudjelovanje u radu onih sjednica Nadzornog odbora koje se održavaju u fizičkom sazivu, ili putem video-veze.

Pored toga, članovi Nadzornog odbora imaju pravo na naknadu putnih i s time povezanih troškova vezanih uz njihovo prisustvo na pojedinoj sjednici Nadzornog odbora.

Pored naknade za prisustvovanje sjednici i naknade s time povezanih troškova, članovi Nadzornog odbora ostvaruju i pravo na jednokratnu godišnju nagradu, u skladu s odlukom Glavne skupštine za svaku pojedinu poslovnu godinu.

Prijedlog ukupne visine godišnje nagrade koji se upućuje Glavnoj skupštini na odlučivanje može varirati ovisno o ukupnoj uspješnosti Banke u odnosnoj poslovnoj godini .

U ukupno određenoj nagradi koja se radi isplate predlaže Glavnoj skupštini Banke članovi Nadzornog odbora načelno sudjeluju u jednakom dijelovima.

Pri tome,udjel u nagradi koji pripada članu Nadzornog odbora koji je njegov predsjednik uvećava se za 25% u odnosu na nagradu člana Nadzornog odbora, a udjel u nagradi člana Nadzornog odbora koji je i zamjenik njegovog predsjednika uvećava se za 12,5%.

U prijedlogu ukupne godišnje nagrade Nadzornom odboru može se predložiti i honoriranje dopunskih obveza članova Nadzornog odbora koji su istodobno i članovi, odnosno predsjednici kojega od odbora Nadzornog odbora, tako da se s te osnove sudjelovanje u ukupnoj nagradi može uvećati do 7,5% u odnosu na sudjelovanje u ukupnoj nagradi onog člana Nadzornog odbora koji nije ni njegov predsjednik, ni zamjenik predsjednika, a ni član kojega od odbora Nadzornog odbora.

Pri tome, u skladu s mjerodavnim pravilima grupe banaka kojoj Banka pripada, jednokratna novčana nagrada ne isplaćuje se onim članovima Nadzornog odbora koji su delegirani ispred većinskog dioničara Banke,odnosno onim članovima Nadzornog odbora koji se ne mogu smatrati neovisnima o većinskom dioničaru Banke.

53. Ukoliko postoji, sadrži li Izjava o politici nagrađivanja slijedeće dijelove:

• značajnije promjene u odnosu na politiku nagrađivanja u usporedbi s prethodnom godinom,

• pojašnjenje relativnog udjela i važnosti fiksnih i varijabilnih komponenti nagrađivanja,


• dovoljnu informaciju o kriterijima uspješnosti na čijem ispunjenju se zasniva pravo na stjecanje opcija na dionice, dionica ili drugi oblik varijabilnog dijela naknade,

• dovoljnu informaciju u vezi između visine nagrade i uspješnosti,

• temeljne pokazatelje i razloge za dodjelu godišnjih bonusa ili pogodnosti koje nisu gotovinske naravi,

• sažeti prikaz ugovora sa članovima Uprave koji treba uključivati podatke o trajanju ugovora, otkaznim rokovima i osobito otpremninama. Svaki oblik nagrađivanja članova Uprave i Nadzornog odbora koji se sastoji od opcija na dionice ili drugih prava na stjecanje dionica ili ukoliko se nagrada zasniva na cijeni dionica društva treba prije stupanja na snagu odobriti Glavna skupština društva. Ovo odobrenje se odnosi na principe nagrađivanja, a ne na odobravanje nagrade pojedinim članovima Uprave ili Nadzornog odbora.

S obzirom na odgovor pod 52. Može se istaći:

Sustavi nagrađivanja definirani su sagledavajući dugoročnu perspektivu i poslovne ciljeve društva.

Društvo već dugi niz godina održava razliku u varijabilnom i fiksnom dijelu ukupnih primanja i to na način da u ukupnim primanjima članova Uprave veći udjel imaju varijabilna primanja vezana na uspješnost, u odnosu na fiksnu ugovorenu plaću.Osnov za nagrađivanje je uspješnost u ostvarenju poslovnih ciljeva koji se specifično određuju na svim razinama, koji su jasno definirani za poslovnu godinu.

Principi nagrađivanja su definirani posebnim odlukama za svaku vrstu nagrade, a te su sastavni dio ukupnog sustava nagrađivanja u društvu.

54. Je li Izjava o politici nagrađivanja Uprave stalno objavljena putem Interneta na www stranicama društva? (ako nije, zašto?)

Ovdje sadržana takva Izjava bit će dostupna na www stranicama društva kao integralni dio godišnjih izvješća.

55. Jesu li detaljni podaci o svim primanjima i naknadama koje svaki član Uprave prima od društva javno objavljeni u godišnjem izvješću društva?

U godišnjim je izvješćima vidljiv financijski podatak o ukupnim odnosnim troškovima društva, koji sadržavaju skupne podatke za članove Uprave.



56. Jesu li svi oblici nagrada članova Uprave i Nadzornog odbora, uključujući opcije i druge pogodnosti Uprave javno objavljeni po detaljnim pojedinim stavkama i osobama u godišnjem izvješću društva? (ako ne, zašto?)

Zasebno su iskazani primitci po osnovi dodjele dionica, polica životnog osiguranja, plaća i bonusa, skupno za članove Uprave, kako je to sadržano u odjeljku Financijskih izvještaja o transakcijama s povezanim osobama.

57. Sadrži li Izjava o nagradama članovima Uprave sljedeće elemente glede svakog člana Uprave koji je tu dužnost obnašao u godini na koju se izjava odnosi:

• ukupni iznos plaće, bez obzira je li je stvarno isplaćen ili još nije,

Pravo na plaću je regulirano Ugovorom o radu za cjelokupno mandatno razdoblje, a ukupni podaci o plaćama uključeni su zbirni podatak u odjeljku Financijskih izvještaja o transakcijama s povezanim osobama.

• naknade ili pogodnosti primljene od povezanih društava,

Članovi Uprave društva ne primaju naknade od povezanih društava.

• naknade u obliku sudjelovanja u dobiti ili bonusa i razlozi zbog kojih su isplaćene,

Za Upravu društva ta se prava reguliraju posebnim odlukama Nadzornog odbora i Glavne skupštine (u dijelu sudjelovanja u dobiti).

• bilo kakve dodatne nagrade isplaćene članovima Uprave za poslove koje su obavili za društvo izvan uobičajenog djelokruga dužnosti člana Uprave,

Članovi Uprave društva ne primaju takve naknade.

• kompenzaciju koja je isplaćena ili treba biti isplaćena bivšem članu Uprave u vezi s prestankom obnašanja funkcije tijekom godine na koju se odnosi izjava,

Za slučaj prestanka funkcije člana Uprave, uvjeti prestanka funkcije i zaposlenja u društvu reguliraju se temeljem posebne odluke Nadzornog odbora sukladno sklopljenom ugovoru o radu i pozitivnim propisima.

• ukupnu procijenjenu vrijednost negotovinskih pogodnosti koje se smatraju naknadom, a nisu nabrojane u prethodnim točkama,

Negotovinske vrijednosti odnosno dodatne benficije/naknade regulirane su na razini Banke posebnim odlukama te Ugovorom o radu.


• glede nagrade u dionicama ili opcijama na dionice ili drugim oblicima nagrađivanja koja se zasnivaju na stjecanju dionica: broj opcija ili dionica odobren od strane društva u godini na koju se odnosi izjava i uvjeti za njihovo korištenje,

Društvo ne primjenjuje opcijski plan, a dodjela dionica regulirana je u okviru plana dugoročnog nagrađivanja reguliranog posebnim odlukama Nadzornog odbora i Glavne skupštine društva.

• broj opcija izvršenih u godini na koju se odnosi izjava i, za svaku od njih, broj dionica i cijena po kojoj je izvršena ili vrijednost dionica uključenih u raspodjelu članovima Uprave na kraju godine (ako ne, zašto?),

Društvo ne primjenjuje opcijski plan. • svaki zajam (uključujući stanje duga i kamatnu stopu), avansno

plaćanje ili garanciju u korist članova Uprave od strane s društvom povezanih društava koja su uključena u konsolidirano financijsko izvješće.

Članovi Uprave društva ne koriste takve posebne povlastice od povezanih društava.

58. Je li svaki član Uprave izvijestio Nadzorni odbor društva o svim promjenama glede njegova vlasništva nad dionicama društva najkasnije sljedeći radni dan poslije nastanka takve promjene uz obvezu društva da takvu promjenu javno objavi u najkraćem mogućem roku?

Obveza članova Uprave o obavještavanju je usklađena sa Zakonom o tržištu kapitala.

59. Navedite sve poslove u kojima su s jedne strane sudjelovali članovi Uprave ili s njima povezane osobe, a s druge strane društvo ili s njime povezane osobe.

Ne postoje takvi relevantni poslovi.

60. Jesu li svi poslovi u kojima su sudjelovali članovi Uprave ili s njima povezane osobe i društvo ili s njime povezane osobe: • Bili zaključeni na tržišnoj osnovi (posebice glede rokova, kamata,

jamstava i sl.)?

• Jasno navedeni u izvješćima društva? (ako ne, zašto i koji?)

• Potvrđeni neovisnom procjenom od strane stručnih osoba koje su nezavisne u odnosu na sudionike konkretnog posla? (ako ne, zašto i koji?)

Moglo se raditi isključivo o standardnim dnevnim poslovima pod uvjetima koji vrijede općenito za klijente, koji nisu uključeni na specifičan način u izvješća, niti bi po prirodi opravdavali potrebu za neovisnom procjenom.

61. Imaju li članovi Uprave značajan udio u društvima koja se mogu smatrati konkurentskima društvu? (ako da, koji, gdje i koliko?) Ne.

62. Jesu li članovi Uprave članovi Nadzornih odbora drugih društava? (ako da, navedite imena tih članova Uprave, tvrtke društava u kojima su članovi Nadzornih odbora i funkcije koje obnašaju u tim Nadzornim odborima)

člAN/člANICA UPRAVE TVRTKA/NAZIV DRUŠTVA U KOjEm jE člAN/člANICA NADZORNOG ODbORA

Franjo Luković UNICREDIT LEASING CROATIA d.o.o. - zamjenik predsjednika UNICREDIT BANK d.d., Mostar - predsjednik UNICREDIT BANK a.d. BANJA LUKA - predsjednikSanja Rendulić UNICREDIT BANK d.d., Mostar - zamjenica predsjednika UNICREDIT BANK a.d. BANJA LUKA - zamjenica predsjednikaMilivoj Goldštajn ZAGREB NEKRETNINE d.o.o. - predsjednikMiljenko Živaljić UNICREDIT BANK d.d., Mostar - član ISTRATURIST UMAG d.d. - predsjednikMarko Remenar ZAGREB NEKRETNINE d.o.o. - član UNICREDIT BANK a.d. BANJA LUKA - član UNICREDIT BANK d.d., Mostar - članDaniela Roguljić Novak PRVA STAMBENA ŠTEDIONICA d.d. - predsjednica ZAGREB NEKRETNINE d.o.o. - članica MZB d.o.o. - predsjednica CENTAR KAPTOL d.o.o. - zamjenica predsjednika SREDIŠNJE KLIRINŠKO DEPOZITARNO DRUŠTVO d.d. - članica UNICREDIT LEASING CROATIA d.o.o. - članica

63. Ima li društvo vanjskog revizora? (ako ne, zašto?)

Da.

64. Je li vanjski revizor društva:

• Vlasnički ili interesno povezan s društvom?

Ne. • Pruža društvu, sam ili putem povezanih osoba, druge usluge?

Ne, to nije dopušteno po zakonu koji uređuje poslovanja kreditnih institucija.




65. Jesu li nezavisni revizori izravno izvijestili komisiju za reviziju o sljedećim pitanjima:

• raspravi o glavnoj računovodstvenoj politici,

• važnim nedostacima i značajnim manjkavostima u unutarnjoj kontroli,

• alternativnim računovodstvenim postupcima,

• neslaganju s Upravom, procjeni rizika, i

• mogućim analizama prijevare i/ili zlouporabe. Takvi slučajevi nisu evidentirani. No, Pravilnik o radu Odbora za reviziju uključuje i odredbu po kojoj se odnosne informacije mogu prikupljati na redovitim sastancima s vanjskim revizorom, ili putem Pisma poslovodstvu.

66. Je li društvo javno objavilo iznose naknada plaćenih nezavisnim vanjskim revizorima za obavljenu reviziju i za druge pružene usluge (ako nije, zašto)? Revizor je obavio isključivo reviziju financijskih izvješća, i to pod cjenovnim uvjetima usklađenim s općim uvjetima svoga poslovanja.

67. Ima li društvo unutarnje revizore i ustrojen sustav unutarnje kontrole (ako ne, zašto)? Da.

68. Imaju li investitori mogućnost u pisanom obliku zatražiti i pravovremeno dobiti relevantne podatke od Uprave društva ili od osobe u društvu zadužene za odnose s investitorima (ako ne, zašto)? Da.

69. Koliko je sastanaka s investitorima održala Uprava društva? S obzirom na pripadnost društva Grupi, ovakvi se sastanci više ne održavaju na redovitoj osnovi.

70. Je li netko trpio negativne posljedice jer je nadležnim tijelima ili organima u društvu ili izvan njega ukazao na nedostatke u primjeni propisa ili etičkih normi unutar društva (ako da, zašto)? Ne.

71. Slažu li se svi članovi Uprave i Nadzornog odbora da su navodi izneseni u odgovorima na ovaj upitnik po njihovom najboljem saznanju u cijelosti istiniti (ako ne, navedite koji članovi Uprave i Nadzornog odbora se ne slažu, sa kojim odgovorima se ne slažu i zašto)?

Da.

Sukladno odredbama Zakona o trgovačkim društvima i Statuta Banke, Banka ima Nadzorni odbor i Upravu, koji djeluju kao dva posebna tijela te nijedna osoba ne može biti član obaju tijela. Prema hrvatskim zakonima, članovi Uprave i Nadzornog odbora dužni su obnašati svoje dužnosti s pozornošću savjesnog gospodarstvenika djelujući pritom u skladu s interesima Banke, njezinih dioničara, zaposlenika, vjerovnika i komitenata.

Nadzorni odbor

Temeljna zadaća Nadzornog odbora je nadzor rada Uprave. Osim toga, Nadzorni odbor nadležan je za imenovanje i opoziv članova Uprave. Nadzorni odbor ima devet do jedanaest članova, ovisno o odluci Glavne skupštine Banke, koje biraju dioničari na Glavnoj skupštini na razdoblje od četiri godine.

Članovi Nadzornog odbora Banke tijekom 2009. bili su:

Erich Hampel Predsjednik UniCredit Bank Austria AG Prof Jakša Barbić, PhD Zamjenik predsjednika Neovisni član Franco Andreetta Zamjenik predsjednika Neovisni član Robert Zadrazil Član UniCredit Bank Austria AG Carlo Marini Član UniCredit Bank Austria AG Klaus Junker, PhD Član Allianz AG, München Torsten Leue Član Allianz AG, München Carlo Vivaldi Član UniCredit Bank Austria AG (članstvo od 21.04.2009.)Stephan Winkelmeier Član UniCredit Bank Austria AG (članstvo od 21.04.2009.)Graziano Cameli Član UniCredit Bank Austria AG (članstvo od 21.04.2009.)Fabrizio Onida Član Neovisni član (članstvo od 21.04.2009.)Marco Iannaccone Član UniCredit Bank Austria AG (prestalo članstvo od 21.04.2009.)


UpravaUprava je odgovorna za upravljanje poslovanjem Banke, a svaki član Uprave nadležan je za određeni broj poslovnih funkcija i funkcija podrške. U skladu s odredbama Statuta Banke, Uprava može imati pet do devet članova, a odluku o konačnom broju članova Uprave donosi Nadzorni odbor, na prijedlog Predsjednika Uprave. Hrvatska narodna banka daje prethodnu suglasnost na svako imenovanje članova Uprave Banke.

Članovi Uprave Banke tijekom 2009. bili su:

Nitko od članova Uprave ne obavlja značajnu poslovnu djelatnost izvan Grupe.

Franjo Luković Predsjednik Milivoj Goldštajn Član Sanja Rendulić Član Miljenko Živaljić Član Marko Remenar Član Daniela Roguljić Novak Član (član od 06.05.2009.) Mario Agostini Član (član od 27.04.2009.) Tomica Pustišek Član (prestalo članstvo 01.05.2009.)


Uprava

Poslovno Područje (CEO) Upravljanje i kontrola rizika

Upravljanje financijamaPodrška bankarskom poslovanju

Maloprodaja Korporativno i privatno bankarstvo Investicijsko bankarstvo i financijska tržišta

Upravljanje kreditnim rizikom

Upravljanje lošim potraživanjima

Strateško upravljanje i kontrola kreditnog rizika

Upravljanje i kontrola tržišnog rizika

Upravljanje i kontrola operativnog rizika

Unutarnja revizija

Upravljanje ljudskim resursom

Pravni poslovi

Ured Uprave

Korporativni identitet i komuniciranje

Praćenje usklađenosti

Segment obiteljskog bankarstva

Segment osobnog bankarstva

Segment poduzetničkog

bankarstva

Segment srednja poduzeća

Segment veliki sustavi

međunarodni desk

Globalno transakcijsko

bankarstvo

Segment privatnog bankarstva

Podrška poslovanju

Informatika

Organizacija

Nabava i opći poslovi

Upravljanje sustavom zaštite

Upravljanje troškovima

Klaster financiranja osobnih potreba

Klaster stambenog bankarstva

Poslovno potrošački klaster

Planiranje i kontroling Maloprodaje

Razvoj sustava upravljanja poslovnim odnosom

Marketing i tržišno pozicioniranje

Proizvodi upravljanja financijskom imovinom

Razvoj i upravljanje kanalima

Investicijsko bankarstvo

Financijska tržišta

Korporativne analize

Podrška trgovanju, planiranje i kontroling

Središnji ured

Proizvodi financiranja

Marketing Korporativnog bankarstva

Regija Regionalni/poslovni centar

Odbor za reviziju

Računovodstvo i izvještavanje

Planiranje i kontroling

Upravljanje aktivom i pasivom

Makroekonomske analize i prognoze

Upravljanje vlasničkim udjelima



Organizacijska shema

Nova organizacijska shema Zagrebačke banke donesena na dan 1. siječnja 2010. godine prikazana je u nastavku:


Dionice članova Nadzornog odbora i Uprave Banke

U sljedećoj tablici navedene su dionice Banke u vlasništvu članova Uprave i Nadzornog odbora te pravnih osoba koje imaju svoje predstavnike u Nadzornom odboru na dan 31. prosinca 2009.

Organizacija upravljanjaDužnosti, odgovornosti i ovlasti članova Uprave i Nadzornog odbora regulirane su Zakonom o trgovačkim društvima i detaljnije razrađene u Statutu Banke. Uprava se sastaje jednom tjedno, a Nadzorni odbor se sastaje prema potrebi, ali najmanje jednom tromjesečno.

Zaposlenici

Grupa Zagrebačke banke 31.12.2009. zapošljavala je 6.668 zaposlenika u središnjici i podružnicama te u mreži poslovnica (od čega 5.263 u Hrvatskoj). Politika usavršavanja i preraspoređivanja sadašnjih zaposlenika provodi se u cilju zadovoljavanja izmijenjenih zahtjeva poslovanja Banke i Grupe. Na taj se način nastoji potaknuti sve zaposlene na maksimalan razvoj njihovih potencijala. Na kraju 2009. godine u Banci je bilo zaposleno 4.550 zaposlenika, a Banka

bROj REDOVNIH DIONICA

Pravne osobe zastupljene u Nadzornom odboru

UniCredit Bank Austria AG 53.933.857Allianz SE 7.504.639članovi nadzornog odbora Erich Hampel -prof. Jakša Barbić 22.154Franco Andreetta -Klaus Junker -Torsten Leue -Robert Zadrazil -Carlo Marini -Carlo Vivaldi -Stephan Winkelmeier -Graziano Cameli -Fabrizio Onida -članovi Uprave Franjo Luković 11.095Milivoj Goldštajn 4.432Sanja Rendulić 11.656Marko Remenar 231Miljenko Živaljić 1.400Daniela Roguljić Novak 4.022Mario Agostini -

ima politiku zadržavanja i rehabilitacije zaposlenika onesposobljenih tijekom njihovog radnog vijeka.

Nagrađivanje

Kao dio strategije Banke, za poticanje i nagrađivanje za uspješno realiziranje ugovorenih ciljeva za poslovnu godinu, još od 1995. na snazi je sustav nagrađivanja rukovodstva – bonus shema, koja je od 2003. godine proširena i na ključne prodajne pozicije i dodatne korisnike. Pravo na sudjelovanje u bonus shemi, nagrađivanju za individualno ostvarene rezultate u 2009. godini, steklo je 577 korisnika.

Prodajni radnici koji ne sudjeluju u bonus shemi iz prethodnog stavka, uključeni su u sustav nagrađivanja prodajnih timova Maloprodaje. Svi radnici koji nisu sudionici prethodno navedenih shema, sudjeluju u ostalim sustavima nagrađivanja Banke.

Za 2009. godinu su članovi Uprave, visoko rukovodstvo te pojedini ključni radnici nagrađivani i dodatno iz sheme dugoročnog nagrađivanja. U ovoj vrsti nagrade sudjeluje ukupno 67 korisnika.

Značajni dioničari

Na dan 31. prosinca 2009. slijedeće pravne osobe imale su više od 1,5% udjela u dioničkom kapitalu Banke:

Dividende

Uprava ne predlaže isplatu dividende za 2009. godinu.

Glavna skupština

Revidirani financijski izvještaji bit će prezentirani dioničarima na Glavnoj skupštini.

UniCredit Bank Austria AG (Austrija) 84,21%Allianz SE (Njemačka) 11,72%


Odgovornosti Uprave i Nadzornog odbora za pripremu i prihvaćanje godišnjih financijskih izvještaja

Odgovornosti Uprave i Nadzornog odbora

Uprava Banke dužna je pripremiti nekonsolidirane i konsolidirane financijske izvještaje Banke i Grupe za svaku poslovnu godinu, koji daju istinit i vjeran prikaz financijskog položaja Banke i Grupe, te rezultata poslovanja i gotovinskog toka, u skladu s važećim računovodstvenim standardima te ima odgovornost za vođenje odgovarajućih računovodstvenih evidencija koje u svakom trenutku omogućuju pripremanje financijskih izvještaja. Uprava ima opću odgovornost za poduzimanje koraka koji su joj u razumnoj mjeri dostupni kako bi joj omogućili očuvanje imovine Banke i Grupe te sprečavanje i otkrivanje prijevara i ostalih nepravilnosti.

Uprava je odgovorna za odabir prikladnih računovodstvenih politika koje su u skladu s važećim računovodstvenim standardima i za njihovu dosljednu primjenu; donošenje razumnih i razboritih prosudbi

i procjena; te pripremanje financijskih izvještaja temeljem principa neograničenog vremena poslovanja, osim ako je pretpostavka da će Banka i Grupa nastaviti s poslovanjem neprimjerena.

Uprava je dužna podnijeti na usuglašavanje Nadzornom odboru godišnje izvješće Banke i Grupe, koje uključuje godišnje financijske izvještaje. Ukoliko se Nadzorni odbor suglasi s financijskim izvještajima time su ih utvrdili Uprava i Nadzorni odbor Banke.

Nekonsolidirani i konsolidirani financijski izvještaji prikazani na stranicama od 60 do 176 odobreni su od strane Uprave 2. ožujka 2010. za podnošenje Nadzornom odboru, i potpisani u skladu s tim.

U ime i za Zagrebačku banku d.d.

Franjo Luković Predsjednik Uprave

Miljenko Živaljić Član Uprave


Izvješće neovisnog revizora dioničarima Zagrebačke banke d.d.

Izvješće neovisnog revizora dioničarima Zagrebačke banke d.d.

Obavili smo reviziju priloženih nekonsolidiranih financijskih izvještaja Zagrebačke banke d.d. (“Banka”) koji se sastoje od nekonsolidirane bilance na dan 31. prosinca 2009. godine, nekonsolidiranog računa dobiti i gubitka, nekonsolidiranog izvješća o promjenama u kapitalu i rezervama i nekonsolidiranog izvješća o gotovinskom toku za 2009. godinu te sažetka značajnih računovodstvenih politika i bilješki uz financijske izvještaje. Također smo obavili reviziju priloženih konsolidiranih financijskih izvještaja Grupe Zagrebačke banke (“Grupa”) koji se sastoje od konsolidirane bilance na dan 31. prosinca 2009. godine, konsolidiranog računa dobiti i gubitka, konsolidiranog izvješća o promjenama u kapitalu i rezervama i konsolidiranog izvješća o gotovinskom toku za 2009. godinu te sažetka značajnih računovodstvenih politika i bilješki uz financijske izvještaje.

Usporedne financijske informacije se temelje na nekonsolidiranim financijskim izvještajima Banke te konsolidiranim financijskim izvještajima Grupe za razdoblje od 1. siječnja do 31. prosinca 2008. i na dan 31. prosinca 2008., koji su revidirani su od strane drugog revizora, u čijem je izvješću objavljenom 5. ožujka 2009. godine izraženo pozitivno mišljenje na nekonsolidirane i konsolidirane financijske izvještaje.

Odgovornost Uprave za financijske izvještaje Uprava je odgovorna za sastavljanje i objektivan prikaz ovih nekonsolidiranih i konsolidiranih financijskih izvještaja u skladu sa zakonskim zahtjevima za računovodstvo banaka u Hrvatskoj. Odgovornost Uprave uključuje: osmišljavanje, uvođenje i primjenu te održavanje internih kontrola relevantnih za sastavljanje i objektivan prikaz financijskih izvještaja bez materijalno značajnih grešaka, koje mogu nastati kao posljedica prijevare ili pogreške; odabir i primjenu odgovarajućih računovodstvenih politika i donošenje računovodstvenih procjena primjerenih postojećim okolnostima.

Odgovornost revizora Naša je odgovornost izraziti mišljenje o ovim nekonsolidiranim i konsolidiranim financijskim izvještajima na osnovu naše revizije. Reviziju smo obavili sukladno Međunarodnim revizijskim standardima koji nalažu pridržavanje relevantnih etičkih pravila te planiranje i provođenje revizije kako bi se s razumnom mjerom sigurnosti utvrdilo da nekonsolidirani i konsolidirani financijski izvještaji ne sadrže materijalno značajne greške.

Revizija uključuje provođenje procedura u svrhu pribavljanja revizijskih dokaza o iznosima i objavama u nekonsolidiranim i konsolidiranim financijskim izvještajima. Odabir procedura ovisi o našoj prosudbi, uključujući i procjenu rizika materijalno značajnih grešaka u nekonsolidiranim i konsolidiranim financijskim izvještajima koje mogu nastati kao posljedica prijevare ili pogreške. U procjenjivanju tih rizika, razmatramo interne kontrole relevantne za sastavljanje i objektivan prikaz financijskih izvještaja koje sastavljaju Banka i Grupa u svrhu osmišljavanja revizijskih procedura prikladnih u postojećim okolnostima, ali ne u svrhu izražavanja mišljenja o učinkovitosti internih kontrola Banke i Grupe. Revizija isto tako uključuje ocjenu primijenjenih računovodstvenih politika, primjerenosti računovodstvenih procjena koje je donijela Uprava, kao i ocjenu ukupnog prikaza nekonsolidiranih i konsolidiranih financijskih izvještaja.

Uvjereni smo da su nam pribavljeni revizijski dokazi dostatni te da čine odgovarajuću osnovu za potrebe izražavanja našeg mišljenja.


Mišljenje Banka Prema našem mišljenju, nekonsolidirani financijski izvještaji realno i objektivno prikazuju nekonsolidirani financijski položaj Zagrebačke banke d.d. na dan 31. prosinca 2009. godine, nekonsolidirane rezultate njezinog poslovanja i nekonsolidirane gotovinske tokove za 2009. godinu u skladu sa zakonskim zahtjevima za računovodstvo banaka u Hrvatskoj.

GrupaPrema našem mišljenju, konsolidirani financijski izvještaji realno i objektivno prikazuju konsolidirani financijski položaj Grupe Zagrebačke banke na dan 31. prosinca 2009. godine, konsolidirane rezultate njezinog poslovanja i konsolidirane gotovinske tokove za 2009. godinu u skladu sa zakonskim zahtjevima za računovodstvo banaka u Hrvatskoj.

Ostale zakonske i regulatorne obvezeNa temelju Odluke Hrvatske Narodne Banke o strukturi i sadržaju godišnjih financijskih izvještaja banaka od 30. svibnja 2008. godine (NN 62/08) Uprava Banke izradila je obrasce prikazane na stranicama 179 do 185 („Obrasci“) koji sadrže alternativni prikaz nekonsolidirane bilance na dan 31. prosinca 2009. godine, nekonsolidiranog računa dobiti i gubitka, nekonsolidiranog izvještaja o promjenama u kapitalu i rezervama i nekonsolidiranog izvještaja o novčanom tijeku za 2009. godinu, kao i uskladu („Usklada“) Obrazaca s financijskim izvještajima prikazanim na stranicama 186 do 193. Uprava Banke je odgovorna za ove Obrasce i Uskladu. Financijske informacije u Obrascima izvedene su iz financijskih izvještaja Banke prikazanih na stranicama 60 do 176 na koje smo izrazili mišljenje kao što je gore navedeno.

KPmG Croatia d.o.o. za reviziju Zagreb, 2. ožujka 2010. Hrvatski ovlašteni revizori Eurotower, 17. katIvana Lučića 2a10000 ZagrebHrvatska

U ime i za KPMG Croatia d.o.o. za reviziju:

Ismet Kamal ljubica OreščaninDirektor Hrvatski ovlašteni revizor

Radoslav Bardún, Medirex

klijent Korporativnog bankarstva - Slovačka

«U svom poslovanju mi se oslanjamo na sinergijske učinke koji proizlaze iz našeg financijskog partnerstva i prijateljstva s UniCreditom. Uvijek gledamo naprijed i imamo mnogo ideja za daljnji rast i razvoj. S UniCreditom možemo naći nova rješenja i svoje ideje pretočiti u praksu.»To je lako s UniCreditom.

Zagrebačka banka UniCredit Group · Godišnje izvješće 2009. 59

Financijski izvještaji Grupe 60 Financijski izvještaji Banke 66 Značajne računovodstvene politike 72

Bilješke uz financijske izvještaje 86

Financijski izvještaji

60

Financijski izvještaji Grupe

Godišnje izvješće 2009. · Zagrebačka banka UniCredit Group


Bilješke 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Prihod od kamata i slični prihodi 1a 6.317 5.783Rashod od kamata i slični rashodi 1c (3.487) (2.835)neto prihod od kamata 2.830 2.948Prihod od naknada i provizija 2a 1.267 1.326Rashod od naknada i provizija 2b (183) (180)neto prihod od naknada i provizija 1.084 1.146Prihod od dividendi 3 3 3Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 4 565 252Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica 5 31 175Ostali poslovni prihodi 6 498 513neto dobit od trgovanja i ostali prihodi 1.097 943Poslovni prihodi 5.011 5.037Troškovi poslovanja 7 (2.662) (2.867)Dobit prije umanjenja vrijednosti i rezerviranja 2.349 2.170Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata 15c (612) (269)(Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja) /otpuštanje ostalih gubitaka od umanjenja vrijednosti i rezerviranja 8 (31) 3Ukupni gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja (643) (266)Dobit iz poslovnih aktivnosti 1.706 1.904Udio u dobiti pridruženih društava 19d 29 25Dobit prije poreza 1.735 1.929Porez na dobit 9a (341) (393)Dobit razdoblja 1.394 1.536Namijenjena: Dioničarima Banke 1.345 1.494 Manjinskim dioničarima 49 42Dobit razdoblja 1.394 1.536 u kn u knOsnovna i smanjena zarada po dionici 45 21,0 23,4

Računovodstvene politike i bilješke na stranama 72 do 178 čine sastavni dio ovih financijskih izvještaja.

Račun dobiti i gubitka Grupe za godinu koja završava 31. prosinca

I Financijski izvještaji Grupe


PriPaDa Dioničarima Banke izDani Premija Trezorske osTale rezerva zaDržana UkUPno inTeresi UkUPno Dionički na izDane DioniCe rezerve fer DoBiT manjinskih kaPiTal DioniCe vrijeDnosTi Dioničara U U U U U U U U U milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima kn kn kn kn kn kn kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 2009. 1.281 3.370 (14) 785 9 8.313 13.744 643 14.387Promjene u kapitalu i rezervama tijekom 2009.Stjecanje trezorskih dionica - - (1) - - - (1) - (1)Raspodjela bonusa rukovodstvu u dionicama - - 1 - - - 1 - 1 Tečajne razlike kod konsolidacije podružnica u inozemstvu - - - - - - - - - Prodaja portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 5) - - - - (11) - (11) - (11) Odgođeni porez kod prodaje portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9e) - - - - 2 - 2 - 2 Promjena fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - (2) - (2) 1 (1) Tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - (4) - (4) (1) (5) Odgođeni porez na promjenu fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju i tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9c) - - - - 1 - 1 - 1 Neto rashodi priznati izravno u kapitalu i rezervama - - - - (14) - (14) - (14) Dobit razdoblja - - - - - 1.345 1.345 49 1.394Ukupno priznati prihodi i rashodi za 2009. - - - - (14) 1.345 1.331 49 1.380stanje na dan 31. prosinca 2009. 1.281 3.370 (14) 785 (5) 9.658 15.075 692 15.767

PriPaDa Dioničarima Banke izDani Premija Trezorske osTale rezerva zaDržana UkUPno inTeresi UkUPno Dionički na izDane DioniCe rezerve fer DoBiT manjinskih kaPiTal DioniCe vrijeDnosTi Dioničara U U U U U U U U U milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima kn kn kn kn kn kn kn kn kn stanje na dan 1. siječnja 2008. 1.281 3.370 - 785 (37) 6.819 12.218 601 12.819Promjene u kapitalu i rezervama tijekom 2008.Stjecanje trezorskih dionica - - (45) - - (1) (46) - (46)Raspodjela bonusa rukovodstvu u dionicama - - 31 - - - 31 - 31 Tečajne razlike kod konsolidacije podružnica u inozemstvu - - - - - 1 1 - 1 Prodaja portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 5) - - - - (67) - (67) - (67) Odgođeni porez kod prodaje portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9e) - - - - 12 - 12 - 12 Promjena fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - 119 - 119 - 119 Tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - 5 - 5 - 5 Odgođeni porez na promjenu fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju i tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9e) - - - - (23) - (23) - (23) Neto prihodi priznati izravno u kapitalu i rezervama - - - - 46 1 47 - 47 Dobit razdoblja - - - - - 1.494 1.494 42 1.536Ukupno priznati prihodi i rashodi za 2008. - - - - 46 1.495 1.541 42 1.583stanje na dan 31. prosinca 2008. 1.281 3.370 (14) 785 9 8.313 13.744 643 14.387


Izvješće o promjenama u kapitalu i rezervama Grupe

62

Financijski izvještaji Grupe (Nastavak)




Gotovinske rezerve 11 7.043 4.402Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 12 7.318 7.061Zajmovi i potraživanja od banaka 13a 11.640 12.421Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 14 545 1.171Zamjenske obveznice 15a 1.442 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 15b 68.629 66.324Financijska imovina raspoloživa za prodaju 16 5.445 5.293Ulaganja koja se drže do dospijeća 17 772 867Ulaganja u pridružena društva 19c 78 72Ulaganja u nekretnine 20 231 239Nekretnine i oprema 21 2.561 2.568Nematerijalna imovina 22 285 287Odgođena porezna imovina 9c 113 164Tekuća porezna imovina 9d 117 5Ostala imovina 23 1.829 1.745Ukupna imovina 108.048 104.041

Imovina

Bilanca Grupe na dan 31. prosinca




obvezeTekući računi i depoziti banaka 24 16.541 11.127Tekući računi i depoziti komitenata 25 64.133 62.869Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 26 74 279Uzeti zajmovi 27 8.510 9.225Izdane dužničke vrijednosnice 28 - 3.293Rezervacije za obveze i troškove 29 443 453Ostale obveze 30 2.460 2.096Subordinirani dug 31 117 147Tekuća porezna obveza 9f - 159Odgođena porezna obveza 9e 3 6Ukupne obveze 92.281 89.654kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima BankeIzdani dionički kapital 32 1.281 1.281Premija na izdane dionice 32 3.370 3.370Trezorske dionice (14) (14)Ostale rezerve 33a 785 785Rezerva fer vrijednosti (5) 9Zadržana dobit 9.658 8.313Ukupni kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke 15.075 13.744Interesi manjinskih dioničara 692 643Ukupni kapital i rezerve 15.767 14.387Ukupne obveze i kapital i rezerve 108.048 104.041


Obveze i kapital i rezerve

Bilanca Grupe na dan 31. prosinca (nastavak)

64

Financijski izvještaji Grupe (Nastavak)



Imovina Bilješka 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Poslovne aktivnostiNaplaćena kamata i slični primici 6.072 5.432Naplaćene naknade i provizije 1.267 1.344Plaćena kamata i slični izdaci (3.198) (2.698)Plaćene naknade i provizije (180) (181)Plaćeni troškovi poslovanja (2.278) (2.317)Neto primici od derivativa i kupoprodaje valuta 342 114Realizirani dobici od financijske imovine raspoložive za prodaju 5 11 114Ostali neto primici 490 508Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti prije promjena u poslovnoj imovini i poslovnim obvezama 2.526 2.316(Povećanje)/smanjenje poslovne imovineObvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke (264) 672Zajmovi i potraživanja od banaka 894 (1.138)Zajmovi i potraživanja od komitenata (3.149) (8.999)Vrijednosni papiri po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka (211) 310Financijska imovina raspoloživa za prodaju 682 636Ostala imovina (71) (111)Neto povećanje poslovne imovine (2.119) (8.630)(smanjenje)/povećanje poslovnih obvezaDepoziti po viđenju (2.296) (2.900)Štednja i oročeni depoziti 9.100 9.724Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - 38Ostale obveze 257 71Neto povećanje poslovnih obveza 7.061 6.933Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti prije plaćanja poreza na dobit 7.468 619Plaćeni porez na dobit (560) (366)Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti 6.908 253

Izvješće o gotovinskom toku Grupe za godinu koja završava 31. prosinca




Ulagačke aktivnostiPrimici od dividendi od ulaganja u ostale vlasničke vrijednosnice 3 3 3Primici od dividendi od pridruženih društava 3 23 30Povećanje ulaganja u nekretnine (3) (8)Neto kupnja nekretnina, opreme i nematerijalne imovine (327) (455)Stjecanje podružnice, umanjeno za stečenu gotovinu - (13)Neto primici od ulaganja koja se drže do dospijeća 94 547Neto (odljev)/priljev gotovine iz ulagačkih aktivnosti (210) 104financijske aktivnostiOtkup izdanih dužničkih vrijednosnica (3.303) -Neto smanjenje uzetih zajmova (738) (990)Otplata subordiniranog duga (29) -Dividenda isplaćena dioničarima Banke - (1)Neto odljev gotovine iz financijskih aktivnosti (4.070) (991)neto priljev/(odljev) gotovine 2.628 (634)Učinci promjene tečaja stranih valuta na gotovinu i ekvivalente gotovine 13 10neto povećanje/(smanjenje) gotovine i ekvivalenata gotovine 2.641 (624)Gotovina i ekvivalenti gotovine na početku godine 4.402 5.026Gotovina i ekvivalenti gotovine na kraju godine 34 7.043 4.402


Izvješće o gotovinskom toku Grupe za godinu koja završava 31. prosinca (nastavak)

66

Financijski izvještaji Banke



Račun dobiti i gubitka Banke za godinu koja završava 31. prosinca


Prihod od kamata i slični prihodi 1a 5.518 4.935Rashod od kamata i slični rashodi 1c (3.164) (2.461)neto prihod od kamata 2.354 2.474Prihod od naknada i provizija 2a 1.035 1.064Rashod od naknada i provizija 2b (173) (169)neto prihod od naknada i provizija 862 895Prihod od dividendi 3 47 75Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 4 524 252Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica 5 29 151Ostali poslovni prihodi 6 41 44neto dobit od trgovanja i ostali prihodi 641 522Poslovni prihodi 3.857 3.891Troškovi poslovanja 7 (1.783) (1.951)Dobit prije umanjenja vrijednosti i rezerviranja 2.074 1.940Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata 15c (527) (202)(Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja) /otpuštanje ostalih gubitaka od umanjenja vrijednosti i rezerviranja 8 (32) 1Ukupni gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja (559) (201)Dobit prije poreza 1.515 1.739Porez na dobit 9a (299) (345)Dobit razdoblja 1.216 1.394 u kn u knosnovna i smanjena zarada po dionici 45 19,0 21,8


I Financijski izvještaji Banke


izDani Premija Trezorske osTale rezerva zaDržana UkUPno Dionički na izDane DioniCe rezerve fer DoBiT kaPiTal DioniCe vrijeDnosTi U U U U U U U milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima kn kn kn kn kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 2009. 1.281 3.370 (14) 785 11 7.523 12.956Promjene u kapitalu i rezervama tijekom 2009.Stjecanje trezorskih dionica - - (1) - - - (1)Raspodjela bonusa rukovodstvu u dionicama - - 1 - - - 1 Prodaja portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 5) - - - - (9) - (9) Odgođeni porez kod prodaje portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9e) - - - - 2 - 2 Promjena fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - (41) - (41) Tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - (2) - (2) Odgođeni porez na promjenu fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju i tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9c) - - - - 8 - 8 Neto rashodi priznati izravno u kapitalu i rezervama - - - - (42) - (42) Dobit razdoblja - - - - - 1.216 1.216Ukupno priznati prihodi i rashodi za 2009. - - - - (42) 1.216 1.174stanje na dan 31. prosinca 2009. 1.281 3.370 (14) 785 (31) 8.739 14.130 izDani Premija Trezorske osTale rezerva zaDržana UkUPno Dionički na izDane DioniCe rezerve fer DoBiT kaPiTal DioniCe vrijeDnosTi U U U U U U U milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima milijUnima kn kn kn kn kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 2008. 1.281 3.370 - 785 (36) 6.129 11.529Promjene u kapitalu i rezervama tijekom 2008.Stjecanje trezorskih dionica - - (45) - - - (45)Raspodjela bonusa rukovodstvu u dionicama - - 31 - - - 31 Prodaja portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 5) - - - - (60) - (60) Odgođeni porez kod prodaje portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9e) - - - - 12 - 12 Promjena fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - 112 - 112 Tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - 5 - 5 Odgođeni porez na promjenu fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju i tečajne razlike na portfelj nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju (bilješka 9e) - - - - (22) - (22) Neto prihodi priznati izravno u kapitalu i rezervama - - - - 47 - 47 Dobit razdoblja - - - - - 1.394 1.394Ukupno priznati prihodi i rashodi za 2008. - - - - 47 1.394 1.441stanje na dan 31. prosinca 2008. 1.281 3.370 (14) 785 11 7.523 12.956


Izvješće o promjenama u kapitalu i rezervama Banke

68

Financijski izvještaji Banke (Nastavak)


Financijski izvještaji I Financijski izvještaji Banke

Imovina Bilješke 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Gotovinske rezerve 11 5.260 3.311Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 12 7.318 7.061Zajmovi i potraživanja od banaka 13a 8.678 9.688Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 14 519 1.153Zamjenske obveznice 15a 1.442 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 15b 59.650 56.926Financijska imovina raspoloživa za prodaju 16 5.542 5.374Ulaganja koja se drže do dospijeća 17 579 669Ulaganja u podružnice i pridružena društva 19c 918 918Ulaganja u nekretnine 20 33 33Nekretnine i oprema 21 1.076 1.125Nematerijalna imovina 22 134 125Odgođena porezna imovina 9c 101 131Tekuća porezna imovina 9d 102 5Ostala imovina 23 1.460 1.445Ukupna imovina 92.812 89.386

Bilanca Banke na dan 31. prosinca



obvezeTekući računi i depoziti banaka 24 15.324 9.890Tekući računi i depoziti komitenata 25 53.915 53.296Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 26 74 278Uzeti zajmovi 27 7.118 7.520Izdane dužničke vrijednosnice 28 - 3.293Rezervacije za obveze i troškove 29 361 351Ostale obveze 30 1.887 1.632Tekuća porezna obveza 9f - 166Odgođena porezna obveza 9e 3 4Ukupne obveze 78.682 76.430kapital i rezerveIzdani dionički kapital 32 1.281 1.281Premija na izdane dionice 32 3.370 3.370Trezorske dionice (14) (14)Ostale rezerve 33a 785 785Rezerva fer vrijednosti (31) 11Zadržana dobit 8.739 7.523Ukupni kapital i rezerve 14.130 12.956Ukupne obveze i kapital i rezerve 92.812 89.386



Bilanca Banke na dan 31. prosinca (nastavak)

70

Financijski izvještaji Banke (Nastavak)


Financijski izvještaji I Financijski izvještaji Banke

Bilješka 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Poslovne aktivnostiNaplaćena kamata i slični primici 5.272 4.578Naplaćene naknade i provizije 1.040 1.083Plaćena kamata i slični izdaci (2.887) (2.329)Plaćene naknade i provizije (170) (169)Plaćeni troškovi poslovanja (1.566) (1.566)Neto primici od derivativa i kupoprodaje valuta 302 77Realizirani dobici od financijske imovine raspoložive za prodaju 5 9 90Ostali neto primici 33 39Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti prije promjena u poslovnoj imovini i poslovnim obvezama 2.033 1.803(Povećanje)/smanjenje poslovne imovineObvezna pričuva kod Hrvatska narodne banke (264) 672Zajmovi i potraživanja od banaka 1.137 (2.356)Zajmovi i potraživanja od komitenata (3.459) (7.543)Vrijednosni papiri po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka (203) 103Financijska imovina raspoloživa za prodaju 625 411Ostala imovina 7 (96)Neto povećanje poslovne imovine (2.157) (8.809)(smanjenje)/povećanje poslovnih obvezaDepoziti po viđenju (2.703) (2.138)Štednja i oročeni depoziti 8.855 10.394Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - 39Ostale obveze 195 150Neto povećanje poslovnih obveza 6.347 8.445Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti prije plaćanja poreza na dobit 6.223 1.439Plaćeni porez na dobit (522) (338)Neto priljev gotovine iz poslovnih aktivnosti 5.701 1.101

Izvješće o gotovinskom toku Banke za godinu koja završava 31. prosinca



Ulagačke aktivnostiPrimici od dividendi 3 47 75Neto kupnja nekretnina, opreme i nematerijalne imovine (173) (233)Povećanje ulaganja u podružnice 19d - (20)Kupnja podružnice 19d - (14)Neto primici od ulaganja koja se drže do dospijeća 90 248Neto (odljev)/priljev gotovine iz ulagačkih aktivnosti (36) 56financijske aktivnostiNeto smanjenje uzetih zajmova (429) (1.112)Dividenda isplaćena dioničarima Banke - (1)Otkup izdanih dužničkih vrijednosnica (3.303) -Neto odljev gotovine iz financijskih aktivnosti (3.732) (1.113)neto priljev gotovine 1.933 44Učinci promjene tečaja stranih valuta na gotovinu i ekvivalente gotovine 16 9neto povećanje gotovine i ekvivalenata gotovine 1.949 53Gotovina i ekvivalenti gotovine na početku godine 3.311 3.258Gotovina i ekvivalenti gotovine na kraju godine 34 5.260 3.311


Izvješće o gotovinskom toku Banke za godinu koja završava 31. prosinca (nastavak)

72

Značajne računovodstvene politike


Financijski izvještaji I Značajne računovodstvene politike

Zagrebačka banka d.d., Zagreb (“Banka”) je dioničko društvo osnovano i sa sjedištem u Republici Hrvatskoj. Sjedište Banke je u Paromlinskoj 2, Zagreb. Banka je matično društvo Grupe Zagrebačke banke (“Grupa”), koja posluje u Republici Hrvatskoj i Bosni i Hercegovini. Grupa pruža cjelokupnu paletu usluga koje uključuju poslovanje sa stanovništvom, pravnim osobama, riznično poslovanje te investicijsko bankarstvo, kao i ulaganja u nekretnine, turizam i upravljanje imovinom. Ovi financijski izvještaji obuhvaćaju odvojene i konsolidirane financijske izvještaje Banke, kao što je definirano Međunarodnim računovodstvenim standardom 27 “Konsolidirani i odvojeni financijski izvještaji”.

I Osnove pripreme

a) Računovodstveni okvir

Osnovne računovodstvene politike primijenjene u pripremi financijskih izvještaja sažete su u nastavku. Tamo gdje se osnovne računovodstvene politike podudaraju s računovodstvenim načelima Međunarodnih standarda financijskog izvještavanja (“MSFI”), u opisu računovodstvenih politika Grupe može se pozivati na određene Standarde; ukoliko nije drugačije navedeno, riječ je o Standardima koji su bili u primjeni na dan 31. prosinca 2009. godine.

Financijski izvještaji sastavljeni su sukladno zakonskim zahtjevima za računovodstvo banaka u Hrvatskoj. Poslovanje bankarskog sektora Grupe u Hrvatskoj provodi se u skladu sa Zakonom o kreditnim institucijama, prema kojem financijsko izvještavanje Grupe propisuje Hrvatska narodna banka (“HNB”), koja predstavlja središnju nadzornu instituciju bankarskog sustava u Hrvatskoj. Ovi financijski izvještaji izrađeni su sukladno navedenim propisima za banke.

Računovodstveni propisi na temelju kojih su financijski izvještaji pripremljeni, odstupaju od MSFI-a kako u prezentaciji tako i u priznavanju i mjerenju.

Skrećemo pozornost na sljedeće razlike između računovodstvenih propisa HNB-a i zahtjeva za priznavanje i mjerenje po MSFI:

• HNB zahtijeva od banaka priznavanje gubitaka od umanjenja vrijednosti, u računu dobiti i gubitka, za izloženosti za koje nije prepoznato umanjenje vrijednosti (uključujući rizik središnje države) po propisanim stopama (isključujući financijsku imovinu po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka). Rezervacije na skupnoj osnovi u iznosu od 1.114 milijuna kuna (2008.: 1.123 milijuna kuna) prikazane su u bilanci Grupe u skladu sa zahtjevima HNB-a i Agencije za bankarstvo Federacije Bosne i Hercegovine („FBA BiH“) – vidi u nastavku (911 milijuna kuna i 900 milijuna kuna u bilanci Banke na dan 31. prosinca 2009. i 2008. godine), kao i prihod u iznosu od 9 milijuna kuna koji se odnosi na ova rezerviranja u okviru gubitaka od umanjenja vrijednosti za godinu (2008.: trošak od 79 milijuna kuna) (troškovi u iznosu od 11 milijuna kuna i 56 milijuna kuna u računu dobiti i gubitka Banke za 2009. i 2008. godinu). Iako bi, sukladno zahtjevima MSFI, ova rezerviranja bilo prikladnije prikazati kao alokaciju unutar kapitala i rezervi, Grupa ih nastavlja priznavati, u skladu s pravilima HNB-a, kao zamjenu za postojeće, ali neidentificirane gubitke od umanjenja vrijednosti izračunate u skladu sa zahtjevima MSFI.

• Financijski izvještaji Grupe uključuju konsolidaciju njezinog bankarskog poslovanja u Bosni i Hercegovini, reguliranog od strane FBA BiH. Računovodstveni propisi FBA BiH na sličan način zahtijevaju od bankarske podružnice Grupe u Bosni i Hercegovini priznavanje, u računu dobiti i gubitka, rezerviranja za umanjenje vrijednosti na skupnoj osnovi po propisanoj stopi od 2% za rizične pozicije za koje nije prepoznato umanjenje vrijednosti, kao što je objavljeno u posebnim financijskim izvještajima te banke. Tako izračunate rezervacije nisu korigirane prilikom uključivanja u Grupu kod konsolidacije.

• Sljedeća razlika između MSFI i računovodstvenih propisa HNB-a i FBA BiH odnosi se na određivanje gubitaka od umanjenja vrijednosti diskontiranjem očekivanih novčanih tokova od imovine umanjene vrijednosti korištenjem originalne efektivne kamatne stope instrumenta. Grupa računa gubitke od umanjena vrijednosti za pojedinačno značajne stavke procjenjujući buduće novčane tokove i diskontiranjem istih korištenjem originalne efektivne stope instrumenta. Amortizaciju ovako nastalog diskonta Grupa u pravilu priznaje kao prihod od kamata. U ostalim slučajevima, naplate se priznaju kao prihod od kamata u trenutku potpunog otpuštanja rezervacija za umanjenje vrijednosti.

• Dodatno, HNB propisuje minimalne iznose rezervacija za gubitke od umanjenja vrijednosti za određene izloženosti za koje je posebno prepoznato umanjenje vrijednosti, a koji mogu biti različiti od gubitaka od umanjenja vrijednosti izračunatih u skladu s MSFI.

Ovi financijski izvještaji odobreni su za izdavanje od strane Uprave 2. ožujka 2010. i dostavljeni Nadzornom odboru na prihvaćanje.

b) Osnova mjerenja

Financijski izvještaji sastavljeni su na osnovi fer vrijednosti za financijsku imovinu i obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka te financijsku imovinu raspoloživu za prodaju, osim one za koju ne postoji pouzdana mjera fer vrijednosti. Ostala financijska imovina i obveze te nefinancijska imovina i obveze iskazani su po amortiziranom ili povijesnom trošku.


c) Korištenje procjena i prosudbi

Računovodstvene politike dosljedno su primijenjene na sva razdoblja iskazana u ovim financijskim izvještajima.

Prilikom pripreme financijskih izvještaja, rukovodstvo donosi prosudbe, procjene i pretpostavke koje utječu na primjenu politika i iskazane iznose imovine i obveza, objavu potencijalnih i preuzetih obveza na datum bilance, kao i na iznose prihoda i rashoda za razdoblje. Procjene i uz njih vezane pretpostavke temelje se na povijesnom iskustvu i različitim drugim čimbenicima za koje se vjeruje da su realni u postojećim okolnostima te raspoloživim informacijama na datum pripreme financijskih izvještaja, rezultat kojih čini osnovu za prosuđivanje knjigovodstvene vrijednosti imovine i obveza koja nije lako utvrdiva iz drugih izvora. Stvarni rezultati mogu se razlikovati od ovih procjena.

Procjene i temeljne pretpostavke redovito se pregledavaju. Izmjene računovodstvenih procjena priznaju se u razdoblju u kojem su nastale ukoliko utječu samo na to razdoblje, odnosno u razdoblju u kojem su nastale i budućim razdobljima ako utječu na tekuće i buduća razdoblja.

Prosudbe rukovodstva kod primjene odgovarajućih standarda koji imaju značajan utjecaj na financijske izvještaje i procjene s rizikom značajnog usklađenja u narednoj godini, opisane su u bilješci 43.

d) Učinak financijske krize

Nedavna volatilnost na globalnim financijskim tržištima Iako se stanje na međunarodnim tržištima u velikoj mjeri stabiliziralo u drugoj polovini 2009. godine te je omogućen lakši pristup tržištima kapitala, događaji poput krize u Dubaiju u studenom i prosincu 2009. godine te trenutna neizvjesnost oko stanja u Grčkoj pokazuju da se situacija još uvijek nije u potpunosti normalizirala. To se odražava na veće marže u odnosu na razdoblje prije krize. Uvjeti na domaćem međubankarskom tržištu znatno su se poboljšali krajem listopada 2009. godine te su i dalje povoljni. Međutim, mogućnost valutne volatilnosti u preostalom dijelu 2010. godine znači da ovo povoljno stanje ne treba uzimati kao zagarantirano. Iako je, sveobuhvatno gledajući, situacija zasigurno povoljnija nego tijekom većeg dijela 2009. godine, velika neizvjesnost i dalje je jedna od glavnih značajki poslovnog okruženja, što se ogleda u smanjenoj kreditnoj potražnji i nižoj aktivnosti na domaćem tržištu dužničkih vrijednosnih papira, s izuzetkom povremenog zaduživanja države.

Učinak na likvidnost

Kako bi upravljala likvidnošću na dnevnoj osnovi, Grupa redovito dnevno prati i izvještava o svim promjenama koje imaju utjecaj na poziciju likvidnosti te dnevno prati interne pokazatelje kratkoročne likvidnosti, dok mjesečno prati pokazatelje strukturne likvidnosti.

Na temelju regulatornih zahtjeva, Banka izvještava na tjednoj osnovi o stanju likvidne neusklađenosti izračunate na temelju preostalih dospijeća. Banka također na mjesečnoj osnovi, a po potrebi i češće, priprema i šestomjesečne planove likvidnosti.

Unatoč krizi, Grupa je tijekom cijele 2009. godine imala zadovoljavajuću likvidnost. U tom pogledu, Grupa također ima podršku matične Banke, UniCredit Bank Austria.

Učinak na klijente

Grupa pridaje veliku važnost kreditnoj funkciji i u svom poslovanju vodi opreznu politiku plasiranja sredstava kako bi umanjila rizik umanjenja vrijednosti kreditnog portfelja.

Formirane rezervacije (za umanjenje vrijednosti) odnosno gubici od umanjenja vrijednosti, redovito se prate prema komitentu, vrsti potraživanja te kombiniranoj izloženosti prema svim međusobno povezanim osobama. Uz prethodno spomenuto, također se redovito prati i udio potencijalnih gubitaka u ukupnom portfelju te njihov odnos prema jamstvenom kapitalu.

Adekvatnost pojedinog instrumenta osiguranja procjenjuje se za svaki pojedinačan slučaj. Banka prihvaća procjene vrijednosti instrumenata osiguranja od strane ZANE-a, podružnice Banke specijalizirane za poslovanje s nekretninama. Bez obzira na postojanje gore navedenih procedura, tržišnu vrijednost nekretnina kao instrumenata osiguranja teško je procijeniti sa sigurnošću obzirom na trenutne poteškoće te relativnu neaktivnost tržišta, kao što je objašnjeno u bilješci 38.1.

Iako se utjecaj financijske krize ne može predvidjeti niti se od njega može zaštititi, Grupa je poduzela veći broj pojačanih aktivnosti u smjeru praćenja kvalitete postojećeg portfelja klijenata, čime su upravljanje rizicima i njihovo praćenje postali svakodnevnim zadatkom voditelja poslovnog odnosa, sa stalnim aktivnim doprinosom stručnjaka za restrukturiranje i praćenje kvalitete portfelja plasmana.

74

Značajne računovodstvene politike (Nastavak)



e) Funkcionalna i prezentacijska valuta

Stavke uključene u financijske izvještaje svakog društva unutar Grupe iskazane su u valuti primarnog ekonomskog okruženja u kojem subjekt posluje (“funkcionalna valuta”). Konsolidirani i odvojeni financijski izvještaji iskazani su u kunama (“kn”) koje su funkcionalna i prezentacijska valuta Banke. Iznosi su zaokruženi na najbliži milijun (ukoliko nije drugačije navedeno).

Tečajevi valuta u kojima je denominiran najveći dio imovine i obveza Grupe i Banke, korišteni su za preračun imovine i obveza Grupe i Banke te su na dan 31. prosinca 2009. i 31. prosinca 2008. godine bili su: 1 EUR = 7,306 kn (2008.: 1 EUR = 7,324 kn) i 1 USD = 5,089 kn (2008.: 1 USD = 5,156 kn). Tijekom 2009. i 2008. godine bosanska marka bila je vezana za euro po fiksnom tečaju od 1 EUR = 1,955 KM.

f) Konsolidacija

Konsolidirani financijski izvještaji uključuju Banku i njezine podružnice (zajedno “Grupa”), zajedno s udjelima Grupe u pridruženim društvima.

Podružnice

Podružnice su sva društva u kojima Grupa ima pravo upravljati financijskom i poslovnom politikom, što u pravilu podrazumijeva vlasništvo više od polovice glasačkih prava. Postojanje i učinak potencijalnih glasačkih prava koje je moguće trenutno izvršiti ili konvertirati, uzima se u obzir prilikom procijenjivanja kontrolira li Grupa drugi subjekt. Podružnice se uključuju u konsolidirane financijske izvještaje metodom pune konsolidacije od datuma kada je Grupa stekla pravo kontrole nad podružnicom. Podružnice se isključuju iz konsolidiranih financijskih izvještaja od datuma prestanka kontrole nad njima od strane Grupe.

Metoda kupnje koristi se za evidentiranje stjecanja podružnice od strane Grupe. Trošak stjecanja podružnice mjeri se po fer vrijednosti dane imovine, izdanih vlasničkih instrumenata i nastalih ili potencijalnih obveza na datum stjecanja, uvećanoj za troškove koji se mogu izravno pripisati stjecanju. Stečena prepoznatljiva imovina i obveze te preuzete potencijalne obveze u poslovnim kombinacijama početno se vrednuju po fer vrijednosti na datum stjecanja, neovisno o udjelu interesa manjinskih dioničara.

Višak troška stjecanja iznad fer vrijednosti udjela Grupe u stečenoj prepoznatljivoj neto imovini, uključujući i nematerijalnu imovinu, evidentira se kao goodwill. Ukoliko je trošak stjecanja manji od fer vrijednosti neto imovine stečene podružnice, razlika se priznaje izravno u računu dobiti i gubitka.

Transakcije, stanja te nerealizirana dobit iz transakcija među članicama Grupe, uključujući i one iz poslovnih aktivnosti s kojima Grupa neće nastaviti, eliminiraju se pri izradi konsolidiranih financijskih izvještaja. Nerealizirani gubici također se eliminiraju, ali se uzimaju u obzir kao indikator umanjenja vrijednosti prenesene imovine. Računovodstvene politike podružnica promijenjene su prema potrebi kako bi se osigurala usklađenost s politikama Grupe.

Transakcije s manjinskim dioničarima

Grupa primjenjuje politiku vrednovanja transakcija s manjinskim dioničarima kao transakcija sa strankama izvan Grupe. Prodaje manjinskim dioničarima rezultiraju dobicima i gubicima Grupe koji se iskazuju u računu dobiti i gubitka. Kupnje od manjinskih dioničara mogu rezultirati nastankom goodwill-a, koji predstavlja razliku između troška stjecanja i udjela stečene knjigovodstvene vrijednosti neto imovine podružnice.

Stjecanje subjekata pod zajedničkom kontrolom

Poslovne kombinacije proizašle iz prijenosa udjela u subjektima koji su pod kontrolom dioničara koji kontrolira Grupu priznaju se kao da je stjecanje nastalo na početku najranije prikazanog usporednog razdoblja ili ukoliko se radi o kasnijem datumu od dana uspostavljanja zajedničke kontrole, a u tu se svrhu prepravljaju usporedne financijske informacije. Stečena imovina i obveze priznaju se po knjigovodstvenoj vrijednosti prethodno priznatoj u konsolidiranim financijskim izvještajima kontrolnog dioničara Grupe. Stavke kapitala i rezervi stečenog društva dodaju se istim stavkama unutar kapitala i rezervi Grupe, osim izdanog kapitala stečenog društva koji se priznaje kao dio premije na izdane dionice. Bilo koji iznos gotovine plaćene prilikom stjecanja priznaje se direktno u kapitalu i rezervama.

Pridružena društva

Pridružena društva su sva društva nad kojima Grupa ima značajan utjecaj, ali nema kontrolu, što uglavnom obuhvaća udjele između 20% i 50% glasačkih prava. Ulaganja u pridružena društva priznaju se primjenom metode udjela te se početno priznaju po trošku stjecanja. Ulaganja Grupe u pridružena društva uključuju i goodwill (umanjen za akumulirani gubitak od umanjenja vrijednosti) utvrđen prilikom stjecanja.

Udio Grupe u dobicima ili gubicima njezinih pridruženih društava nakon stjecanja priznaje se u računu dobiti i gubitka, a njezin udio u promjenama u rezervama nakon stjecanja iskazuje se u rezervama. Knjigovodstvena vrijednost ulaganja korigira se za ukupna kretanja nakon stjecanja. Kada je udio Grupe u gubicima pridruženog društva jednak ili veći od njezinog udjela u pridruženom društvu, uključujući bilo koja druga neosigurana potraživanja,


Grupa prestaje priznavati daljnje gubitke, osim ukoliko ima daljnje obveze prema pridruženom društvu ili je izvršila plaćanja u korist pridruženog društva.

Nerealizirani dobici iz transakcija između Grupe i njezinih pridruženih društava eliminiraju se do visine udjela Grupe u pridruženom društvu. Nerealizirani gubici također se eliminiraju, osim ako transakcija pruža dokaz o umanjenju vrijednosti prenesene imovine. Računovodstvene politike pridruženih društava promijenjene su prema potrebi kako bi se osigurala usklađenost s politikama Grupe.

g) Preračunavanje stranih valuta

Transakcije i stanja

Transakcije u stranim valutama preračunavaju se u funkcionalnu valutu po tečaju važećem na dan transakcije. Dobici i gubici po osnovi tečajnih razlika proizašli iz namire takvih transakcija te po osnovi svođenja monetarne imovine i obveza denominiranih u stranim valutama na tečaj na kraju godine priznaju se u računu dobiti i gubitka. Nemonetarna imovina (osim nemonetarne financijske imovine) i stavke u stranoj valuti koje se mjere po povijesnom trošku preračunavaju se po tečaju na datum transakcije te se ne preračunavaju ponovno na datum bilance. Grupa ne koristi računovodstvo zaštite novčanog toka niti računovodstvo zaštite neto ulaganja kako je definirano Međunarodnim računovodstvenim standardom 39 “Financijski instrumenti: Mjerenje i priznavanje” (“MRS 39“).

Promjene fer vrijednosti vrijednosnica denominiranih u stranoj valuti klasificiranih kao raspoložive za prodaju raščlanjuju se na tečajne razlike proizašle iz promjena amortiziranog troška vrijednosnice i drugih promjena knjigovodstvene vrijednosti vrijednosnice. Tečajne razlike po osnovi monetarnih vrijednosnica raspoloživih za prodaju priznaju se u računu dobiti i gubitka, dok se ostale promjene knjigovodstvene vrijednosti priznaju u kapitalu i rezervama. Tečajne razlike po osnovi nemonetarnih vrijednosnica, klasificiranih kao raspoložive za prodaju, priznaju se zajedno s ostalim promjenama izravno u kapitalu i rezervama, neto od odgođenog poreza.

Članice Grupe

Rezultati i financijski položaj članica Grupe u Bosni i Hercegovini, čija je funkcionalna valuta bosanska marka (“BAM“), preračunavaju se u prezentacijsku valutu kako slijedi:(i) imovina i obveze, za svaku bilancu koja se prikazuje, preračunavaju se po zaključnom tečaju na datum sastavljanja te bilance;(ii) prihodi i rashodi, za svaki račun dobiti i gubitka koji se prikazuje, preračunavaju se po tečajevima koji su vrijedili na datume transakcija; i(iii) sve nastale tečajne razlike priznaju se unutar zadržane dobiti kao tečajne razlike kod konsolidacije podružnica u inozemstvu.

h) Poslovne aktivnosti s kojima Grupa neće nastaviti

Poslovne aktivnosti s kojima Grupa neće nastaviti su poslovna cjelina Grupe, koja predstavlja bitnu odvojenu poslovnu aktivnost ili zemljopisno područje poslovanja koje je prodano ili je namijenjeno prodaji, ili podružnicu stečenu isključivo s namjerom ponovne prodaje.

Klasifikacija u poslovne aktivnosti s kojima Grupa neće nastaviti vrši se prilikom prodaje ili ukoliko poslovna aktivnost zadovolji uvjete za klasifikaciju u imovinu namijenjenu za prodaju, ovisno o tome do čega ranije dođe. U trenutku kada se pojedina aktivnost klasificira u poslovne aktivnosti s kojima Grupa neće nastaviti, usporedni račun dobiti i gubitka prepravlja se na način kao da je Grupa prekinula te aktivnosti od početka usporednog razdoblja.

Ukoliko dođe do prestanka zadovoljavanja uvjeta za iskazivanje poslovnih aktivnosti s kojima Grupa neće nastaviti, Grupa u skladu s tim reklasificira i prepravlja usporedne financijske informacije u računu dobiti i gubitka.

II Specifične računovodstvene politike

1 Prihod i rashod od kamata

Prihodi i rashodi od kamata priznaju se u računu dobiti i gubitka kako nastaju za sve kamatonosne financijske instrumente, uključujući one koji se mjere po amortiziranom trošku, po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i raspoložive za prodaju, primjenom metode efektivne kamatne stope, tj. stope koja diskontira očekivane buduće novčane tokove na neto sadašnju vrijednost kroz razdoblje trajanja predmetnog ugovora, ili trenutno važeće varijabilne kamatne stope. Ovi prihodi i rashodi iskazuju se u računu dobiti i gubitka kao prihod od kamata i slični prihodi ili rashod od kamata i slični rashodi. Prihod i rashod od kamata također uključuje prihode i rashode od provizija i naknada koji se odnose na zajmove i potraživanja od komitenata i banaka, uzete zajmove od drugih banaka, subordinirani dug i izdane dužničke vrijednosnice, amortizaciju premije ili diskonta kao i ostale razlike između početne knjigovodstvene vrijednosti kamatonosnog financijskog instrumenta i njegove vrijednosti po dospijeću, koji se priznaju primjenom metode efektivne kamatne stope.

76




Metoda efektivne kamatne stope je metoda izračuna amortiziranog troška financijske imovine ili financijske obveze te metoda alokacije prihoda od kamata ili rashoda od kamata tijekom odgovarajućeg razdoblja. Efektivna kamatna stopa je stopa kojom se diskontiraju očekivani budući novčani izdaci ili primici tijekom očekivanog vijeka trajanja financijskog instrumenta ili, kada je to prikladno, kraćeg razdoblja, do neto knjigovodstvene vrijednosti financijske imovine ili financijske obveze. Pri izračunu efektivne kamatne stope Grupa ne uzima u obzir buduće kreditne gubitke. Izračun uključuje sve naknade i postotne bodove plaćene ili primljene između ugovornih strana koji su sastavni dio efektivne kamatne stope, transakcijske troškove i sve ostale premije ili diskonte.

2 Prihod i rashod od naknada i provizija

Prihod i rashod od naknada i provizija čine naknade i provizije iz domaćeg i međunarodnog platnog prometa, garantnog poslovanja i izdavanja akreditiva, kartičnog poslovanja i upravljanja imovinom, te se priznaju u računu dobiti i gubitka po obavljanju pojedine usluge, osim za slučajeve kada su uključeni u izračun efektivne kamatne stope.

Naknade za čuvanje raspoloživih sredstava po zajmovima za koje je vjerojatno da će biti povučeni razgraničavaju se i priznaju kao korekcija efektivne kamatne stope na zajam. Naknade za čuvanje raspoloživih sredstava po zajmovima za koje nije vjerojatno da će biti povučeni, priznaju se tijekom roka u kojem se sredstva drže raspoloživim za povlačenje. Naknade po sindiciranim zajmovima priznaju se kao prihod kada je sindiciranje okončano i kada Grupa ne zadržava niti jedan dio kreditnog paketa za sebe ili zadržava dio po istoj efektivnoj kamatnoj stopi kao i drugi sudionici. Naknade za upravljanje portfeljem i ostale usluge savjetovanja i upravljanja priznaju se temeljem predmetnog ugovora o obavljanju usluge. Naknade za upravljanje imovinom koje se odnose na upravljanje investicijskim fondovima priznaju se po načelu nastanka događaja, tijekom razdoblja pružanja usluge. Isto načelo primjenjuje se i za usluge skrbi koje se kontinuirano pružaju tijekom dužeg vremenskog razdoblja.

3 Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza

Navedena kategorija uključuje zaradu od kupoprodaje valuta, realizirane i nerealizirane dobitke i gubitke od dužničkih i vlasničkih vrijednosnica koje se drže radi trgovanja, ostalih financijskih instrumenata koji se vrednuju po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i derivativnih financijskih instrumenata. Neto dobici i gubici od tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza denominiranih u stranoj valuti, također se uključuju u ovu kategoriju.

4 Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica

Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica uključuju dobitke i gubitke od prodaje dužničkih i vlasničkih vrijednosnica raspoloživih za prodaju, kao i indeksaciju zamjenskih obveznica.

5 Primanja zaposlenih

a) Obveze za mirovine

Za mirovine zaposlenika Grupa plaća doprinose u institucije u vlasništvu Države i obvezne mirovinske fondove, kojima upravljaju društva za upravljanje u privatnom vlasništvu, sukladno zakonskim odredbama ili izboru zaposlenika. Obveza Grupe prestaje u trenutku kad se doprinosi podmire. Obveze za mirovine terete troškove osoblja u računu dobiti i gubitka kako nastaju.

b) Dugoročno nagrađivanje zaposlenika

Obuhvaćeni djelatnici i iznosi za svaki ciklus sheme za dugoročno nagrađivanje zaposlenika Zagrebačke banke određeni su na bazi jasnih kriterija doprinosa dugoročno održivoj i rastućoj profitabilnosti Grupe.

Shema dugoročnog nagrađivanja uključuje četvorogodišnji plan uz jednogodišnju kontolu postignutih rezultata i isplatu nagrade u četvrtoj godini ciklusa. Obveze za dugoročno nagrađivanje u bilanci se diskontiraju koristeći odgovarajuću diskontnu stopu.

c) Ostala primanja zaposlenika

Obveze po osnovi ostalih dugoročnih primanja zaposlenika, kao što su jubilarne nagrade i zakonske otpremnine, iskazuju se po neto iznosu sadašnje vrijednosti obveze za definirana primanja na datum bilance. Za izračun sadašnje vrijednosti obveze koristi se metoda projicirane diskontirane sadašnje vrijednosti. Kao diskontna stopa koristi se tržišni prinos na državne obveznice na datum bilance, u valuti i s uvjetima koji odgovaraju valuti i uvjetima obveze temeljem tih primanja.


6 Izravni troškovi zaključivanja ugovora o stambenoj štednji

Izravni troškovi zaključivanja ugovora o stambenoj štednji razgraničavaju se, ali samo do iznosa za koji se procjenjuje da je nadoknadiv te se amortiziraju u računu dobiti i gubitka linearnom metodom za vrijeme trajanja predmetnih ugovora.

7 Prihod od dividendi

Prihod od dividendi po osnovi vlasničkih vrijednosnica priznaje se u računu dobiti i gubitka u trenutku nastanka prava na primitak dividende.

8 Prihod od prodaje robe i pružanja nefinancijskih usluga

Prihod od prodaje roba i pružanja usluga iz djelatnosti turizma i ulaganja u nekretnine Grupe, priznaje se u računu dobiti i gubitka kada je roba prodana ili usluga pružena. Prihod od najamnine priznaje se linearno tijekom trajanja najma.

9 Plaćanja temeljem najma

Plaćanja temeljem operativnog najma priznaju se u računu dobiti i gubitka linearnom metodom tijekom trajanja najma.

10 Financijski instrumenti

Klasifikacija

Financijska imovina Grupe klasificirana je u portfelje ovisno o namjeri Grupe u trenutku stjecanja financijskog instrumenta ili nakon reklasifikacije (vidi dolje) te sukladno ulagačkoj strategiji Grupe. Financijska imovina i financijske obveze klasificirane su u sljedeće kategorije: „po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka“, „koji se drže do dospijeća“, „raspoloživo za prodaju“, „zajmovi i potraživanja“ i „ostale financijske obveze“.

a) Financijska imovina i financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka

Navedena kategorija ima dvije podkategorije: financijski instrumenti koji se drže radi trgovanja (uključujući derivative) i oni koje je rukovodstvo inicijalno rasporedilo u ovu kategoriju. Financijski instrument raspoređuje se u ovu kategoriju ukoliko je stečen ili nastao radi prodaje ili ponovne kupnje u kratkom roku, u svrhu kratkoročnog stjecanja dobiti ili raspoređivanjem od strane rukovodstva u ovu kategoriju.

Grupa raspoređuje financijsku imovinu i obveze u kategoriju po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka kada:• se imovinom i obvezama upravlja, procjenjuje ih se i o njima interno izvještava po fer vrijednosti;• klasifikacija uklanja ili znatno umanjuje računovodstvenu neusklađenost koja bi inače nastala; ili• imovina ili obveze sadrže ugrađeni derivativ koji znatno utječe na novčane tokove koji bi inače proizašli iz ugovora.

Financijski instrumenti po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka uključuju dužničke vrijednosnice i udjele u investicijskim fondovima, kao i derivative.

b) Zajmovi i potraživanja

Zajmovi i potraživanja uključuju nederivativnu financijsku imovinu s fiksnim ili odredivim plaćanjima koja ne kotira na aktivnom tržištu. Zajmovi i potraživanja nastaju kada Grupa daje novčana sredstva komitentima bez namjere trgovanja potraživanjima te uključuju zajmove i potraživanja od banaka, zajmove i potraživanja od komitenata, zamjenske obveznice kao i obveznu pričuvu kod Hrvatske narodne banke.

c) Ulaganja koja se drže do dospijeća

Ulaganja koja se drže do dospijeća su nederivativna financijska imovina koja ima fiksna ili odrediva plaćanja i fiksno dospijeće, za koju Grupa ima namjeru i sposobnost držanja do dospijeća. Navedena kategorija uključuje određene dužničke vrijednosnice.

d) Financijska imovina raspoloživa za prodaju

Financijska imovina raspoloživa za prodaju je nederivativna financijska imovina koja je klasificirana u ovu kategoriju ili nije klasificirana u neku drugu kategoriju. Financijska imovina klasificirana kao raspoloživa za prodaju namjerava se držati na neodređeno vrijeme, ali može biti prodana kao odgovor na potrebe održavanja likvidnosti ili promjenu kamatnih stopa, tečajeva ili cijena vlasničkih instrumenata. Financijska imovina raspoloživa za prodaju uključuje dužničke i vlasničke vrijednosnice.

78




e) Ostale financijske obveze

Ostale financijske obveze obuhvaćaju sve financijske obveze koje se ne drže radi trgovanja ili nisu klasificirane u kategoriju po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka.

Priznavanje i prestanak priznavanja

Grupa zajmove i potraživanja i ostale financijske obveze početno priznaje na datum nastanka, tj. kada su plasirani komitentima odnosno primljeni od zajmodavaca.

Redovne kupnje i prodaje financijske imovine priznaju se na datum namire. Datum namire je datum kada je financijska imovina isporučena ili prenesena od strane Grupe. Ostala financijska imovina i obveze (derivativi) priznaju se na datum trgovanja kada Grupa preuzme obvezu kupovine instrumenata.

Ulaganja se početno priznaju po fer vrijednosti uvećanoj za transakcijske troškove za svu financijsku imovinu koja se ne iskazuje po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka. Financijska imovina koja se vrednuje po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka početno se priznaje po fer vrijednosti, a transakcijski troškovi odmah terete račun dobiti i gubitka.

Grupa prestaje priznavati financijske instrumente kada izgubi prava na primitke novčanih tokova od financijskog instrumenta ili kada suštinski prenese sve rizike i koristi od vlasništva na drugi poslovni subjekt, odnosno kada Grupa ne prenese niti ne zadrži rizik niti koristi od vlasništva te ne zadržava kontrolu nad financijskom imovinom. Udio u prenešenoj financijskoj imovini, koja zadovoljava uvjete za prestanak priznavanja, ali koja je kreirana ili zadržana od strane Grupe, priznaje se kao zasebna imovina ili obveza u bilanci.

Grupa prestaje priznavati financijske obveze samo kada prestanu postojati, tj. kada su ispunjene, otkazane ili zastarjele. Ukoliko se uvjeti financijske obveze značajno promijene, Grupa će prestati priznavati tu obvezu i istovremeno priznati novu financijsku obvezu s novim uvjetima.

Realizirani dobici i gubici od prodaje financijskih instrumenata računaju se metodom prosječnog ponderiranog troška.

Reklasifikacija

Nisu dozvoljeni nikakvi prijenosi u druge portfelje za derivative i financijske instrumente koje je rukovodstvo inicijalno odredilo po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka. Financijsku imovinu koja se drži radi trgovanja moguće je reklasificirati iz ove kategorije u slučaju kada su zadovoljeni sljedeći uvjeti: promjena namjere stjecanja financijske imovine te nastanak izvanrednih okolnosti. U slučaju reklasifikacije, fer vrijednost na datum reklasifikacije postaje novi trošak/amortizirani trošak. Reklasifikacija je moguća u portfelj raspoloživ za prodaju, portfelj koji se drži do dospijeća te zajmove i potraživanja. Prijenosi iz drugih portfelja u portfelj koji se vrednuje po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka nisu dozvoljeni. Tijekom godine Grupa je reklasificirala određene dužničke vrijednosnice iz portfelja po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka u portfelj raspoloživ za prodaju, kao što je navedeno u bilješci 16c.

Početno i naknadno mjerenje

Nakon početnog priznavanja, Grupa vrednuje financijske instrumente po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i financijsku imovinu raspoloživu za prodaju po njihovoj fer vrijednosti, bez umanjenja za transakcijske troškove. Vlasničke vrijednosnice klasificirane kao raspoložive za prodaju, koje nemaju kotiranu cijenu na aktivnom tržištu i čija se fer vrijednost ne može pouzdano utvrditi, vrednuju se po trošku stjecanja, umanjenom za eventualna umanjenja vrijednosti.

Zajmovi i potraživanja i ulaganja koja se drže do dospijeća te ostale financijske obveze vrednuju se po amortiziranom trošku (imovina umanjena za eventualno umanjenje vrijednosti) primjenom metode efektivne kamatne stope.

Dobici i gubici

Dobici i gubici nastali iz promjena fer vrijednosti financijske imovine ili financijskih obveza po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka priznaju se u računu dobiti i gubitka.

Dobici i gubici nastali iz promjena fer vrijednosti monetarne imovine raspoložive za prodaju priznaju se direktno u rezervi fer vrijednosti u kapitalu i rezervama i objavljuju u izvješću o promjenama u kapitalu i rezervama. Gubici od umanjenja vrijednosti, dobit i gubitak od tečajnih razlika, prihod od kamata te amortizacija premije ili diskonta uz primjenu metode efektivne kamatne stope, za monetarnu imovinu raspoloživu za prodaju, priznaju se u računu dobiti i gubitka. Tečajne razlike po osnovi nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju, priznaju se u kapitalu i rezervama. Prihod od dividendi priznaje se u računu dobiti i gubitka. U trenutku prodaje ili prestanka priznavanja financijske imovine raspoložive za prodaju, svi kumulativni dobici ili gubici prethodno priznati u kapitalu i rezervama prenose se u račun dobiti i gubitka.


Dobici i gubici od financijskih instrumenata koji se vrednuju po amortiziranom trošku mogu također nastati prilikom prestanka priznavanja ili umanjenja vrijednosti financijskog instrumenta i priznaju se u računu dobiti i gubitka.

Principi mjerenja fer vrijednosti

Fer vrijednost kotiranih vrijednosnica temelji se na tekućim završnim prodajnim cijenama. Osim za vlasničke vrijednosnice koje ne kotiraju, ukoliko tržište za financijsku imovinu nije aktivno (i za vrijednosnice koje nisu listane na burzi) ili ako se, zbog drugih razloga, fer vrijednost ne može pouzdano utvrditi temeljem tržišnih cijena, Grupa utvrđuje fer vrijednost korištenjem tehnika procjene. One uključuju korištenje cijena ostvarenih u trenutnim tržišnim uvjetima za druge u suštini slične instrumente, analizu diskontiranih novčanih tokova i cjenovne opcijske modele, pri tome maksimalno koristeći podatke s tržišta i uz što manje oslanjanje na specifičnosti subjekta.

Kod primjene metode diskontiranog novčanog toka, procijenjeni budući novčani tokovi se temelje na najboljoj procjeni rukovodstva, pričemu diskontna stopa predstavlja tržišnu stopu.

Fer vrijednost derivativa kojima se ne trguje na uređenom tržištu procjenjuje se temeljem iznosa primitaka ili izdataka koje bi Grupa imala u slučaju da prekine ugovor na datum bilance, uzimajući u obzir trenutne tržišne uvjete i kreditnu sposobnost ugovornih strana.

Umanjenje vrijednosti financijske imovine

Umanjenje vrijednosti financijske imovine za koju je prepoznato umanjenje vrijednosti

(a) Financijska imovina koja se vodi po amortiziranom trošku

Grupa provjerava na svaki datum bilance postoje li objektivni dokazi za umanjenje vrijednosti pojedine financijske imovine ili grupa financijske imovine. Umanjenje vrijednosti financijske imovine ili grupe financijske imovine priznaje se, ukoliko postoji objektivni dokaz o umanjenju vrijednosti kao rezultat jednog ili više događaja nastalih nakon početnog priznavanja imovine (“događaj koji uzrokuje umanjenje vrijednosti“) te navedeni događaj (ili događaji) koji uzrokuje umanjenje vrijednosti ima utjecaj na procijenjene buduće novčane tokove od financijske imovine ili grupe financijske imovine, koji se može pouzdano procijeniti. Objektivni dokaz umanjenja vrijednosti financijske imovine ili grupe financijske imovine uključuje dostupne podatke, koji su uočeni od strane Grupe, a odnose se na sljedeće događaje koji uzrokuju umanjenje vrijednosti:

i) značajne financijske poteškoće dužnika;ii) nepoštivanje ugovora, kao što je nepodmirenje ili kašnjenje u plaćanju kamata ili glavnice;iii) odobravanje određenih olakšica dužniku, od strane Grupe, zbog ekonomskih ili pravnih razloga koji se odnose na financijske teškoće dužnika, a koje

se inače ne bi razmatrale;iv) vjerojatnost da će dužnik ući u stečajni postupak ili drugu financijsku reorganizaciju;v) nestanak aktivnog tržišta za financijsku imovinu zbog financijskih poteškoća;vi) dostupni podaci ukazuju na mjerljivo smanjenje procijenjenih budućih novčanih tokova od grupe financijske imovine nakon njezinog početnog ii)

priznavanja, iako smanjenje još nije identificirano za pojedinu financijsku imovinu unutar grupe.

Ukoliko postoji objektivni dokaz za umanjenje vrijednosti zajmova i potraživanja ili ulaganja koja se drže do dospijeća vrednovanih po amortiziranom trošku, gubitak od umanjenja vrijednosti utvrđuje se kao razlika između knjigovodstvene vrijednosti imovine i sadašnje vrijednosti očekivanih budućih novčanih tokova diskontiranih originalnom efektivnom kamatnom stopom financijske imovine. Knjigovodstvena vrijednost imovine umanjuje se putem umanjenja vrijednosti, a iznos gubitka priznaje se u računu dobiti i gubitka. Ukoliko zajam i potraživanje ili ulaganje koje se drži do dospijeća imaju varijabilnu kamatnu stopu, diskontnu stopu za utvrđivanje gubitka od umanjenja vrijednosti predstavlja tekuća efektivna kamatna stopa utvrđena ugovorom.

Pojedinačno značajna financijska imovina provjerava se zbog umanjenja vrijednosti na pojedinačnoj osnovi. Preostala financijska imovina provjerava se na skupnoj osnovi. Pojedinačno značajna financijska imovina za koju nije prepoznato umanjenje vrijednosti uključuje se u osnovicu za provjeru umanjenja vrijednosti na skupnoj osnovi.

U svrhu skupne procjene umanjenja vrijednosti, financijska imovina grupira se na osnovi sličnih obilježja kreditnog rizika (tj. na temelju procesa rangiranja Grupe koji uzima u obzir vrstu imovine, industriju, zemljopisnu lokaciju, vrstu zaloga, status dospjelog nenaplaćenog potraživanja i druge relevantne čimbenike). Navedena obilježja značajna su za procjenu budućih novčanih tokova skupine imovine jer ukazuju na dužnikovu mogućnost plaćanja svih dospjelih obveza sukladno ugovorenim uvjetima.

Ukoliko se u narednom razdoblju iznos gubitka od umanjenja vrijednosti smanji i to smanjenje se može objektivno povezati s događajem koji je nastao nakon što je priznato umanjenje vrijednosti (kao što je poboljšanje kreditne sposobnosti dužnika), prethodno priznati gubitak od umanjenja vrijednosti se otpušta kroz račun rezervacije za umanjenje vrijednosti. Iznos otpuštanja priznaje se u računu dobiti i gubitka.

80




Kada je zajam nenaplativ, otpisuje se na teret povezanog računa rezervacije za umanjenje vrijednosti. Takvi zajmovi otpisuju se nakon što su poduzete sve neophodne aktivnosti i utvrđen iznos gubitka. Naknadno naplaćeni otpisani iznosi priznaju se kao ukidanja gubitaka od umanjenja vrijednosti u računu dobiti i gubitka.

b) Financijska imovina koja se vodi po fer vrijednosti

Grupa na svaki datum bilance provjerava postoji li objektivni dokaz za umanjenje vrijednosti pojedine financijske imovine ili grupe financijske imovine. U slučaju vlasničkih ulaganja klasificiranih kao raspoloživa za prodaju, značajno ili produljeno smanjenje fer vrijednosti ulaganja ispod troška stjecanja uzima se u obzir kod utvrđivanja da li je vrijednost imovine umanjena. Ukoliko postoji takav dokaz za financijsku imovinu raspoloživu za prodaju, kumulativni gubitak, utvrđen kao razlika između troška stjecanja i tekuće fer vrijednosti, umanjen za gubitak od umanjenja vrijednosti po toj financijskoj imovini prethodno priznat u računu dobiti i gubitka, prenosi se iz kapitala i rezervi i priznaje u računu dobiti i gubitka. Ukoliko, u narednom razdoblju, fer vrijednost dužničke vrijednosnice klasificirane kao raspoložive za prodaju poraste i porast je objektivno vezan za događaj nastao nakon što je gubitak od umanjenja vrijednosti priznat u računu dobiti i gubitka, gubitak od umanjenja vrijednosti ukida se u korist računa dobiti i gubitka. Međutim, bilo kakvo naknadno povećanje fer vrijednosti vlasničkih vrijednosnica raspoloživih za prodaju, čija je vrijednost prethodno umanjena, priznaje se u kapitalu i rezervama.

c) Financijska imovina koja se vodi po trošku

Financijska imovina koja se vodi po trošku obuhvaća vlasničke vrijednosnice raspoređene kao raspoložive za prodaju za koje ne postoji pouzdana fer vrijednost. Grupa na svaki datum bilance procjenjuje postoji li objektivni dokaz o umanjenju vrijednosti pojedine financijske imovine ili grupe financijske imovine.

Gubitak od umanjenja vrijednosti utvrđuje se kao razlika između knjigovodstvene vrijednosti financijske imovine i sadašnje vrijednosti očekivanih budućih novčanih primitaka diskontiranih zahtjevanim tržišnim prinosom na sličnu financijsku imovinu. Gubici od umanjenja vrijednosti po ovim instrumentima, priznati u računu dobiti i gubitka, ne ukidaju se naknadno kroz račun dobiti i gubitka.

Umanjenje vrijednosti financijske imovine za koju nije prepoznato umanjenje vrijednosti

Uz gore navedene gubitke od umanjenja vrijednosti financijske imovine za koju je prepoznato umanjenje vrijednosti, Grupa priznaje gubitke od umanjenja vrijednosti, u računu dobiti i gubitka, na bilančne i izvanbilančne izloženosti podložne kreditnom riziku, za koje još nije prepoznato umanjenje vrijednosti (opća rezervacija), po stopama od 0,85% do 1,20% odnosno 2,00%, u skladu s računovodstvenim propisima HNB-a odnosno FBA BiH.

Dužničke vrijednosnice vrednovane po fer vrijednosti i klasificirane kao raspoložive za prodaju uključuju se u osnovicu za izračun. Međutim, dužničke vrijednosnice vrednovane po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka isključene su iz osnovice za izračun takvih rezervacija na datum bilance.

Specifični instrumenti

(a) Zamjenske obveznice

Zamjenske obveznice klasificirane su kao zajmovi i potraživanja i vrednuju se po trošku usklađenom indeksom cijena industrijskih proizvoda pri proizvođačima, smanjenom za eventualno umanjenje vrijednosti. Dobit i gubitak po osnovi indeksacije zamjenskih obveznica uključen je u neto dobitke i gubitke od investicijskih vrijednosnica.

Obilježje indeksacije predstavlja ugrađeni derivativ. Međutim, obzirom da nije moguće pouzdano izmjeriti njegovu vrijednost, navedeni ugrađeni derivativ ne izdvaja se iz osnovnog ugovora.

(b) Ugovori s pravom reotkupa

Grupa ulazi u poslove kupnje i prodaje vrijednosnica u sklopu ugovora o ponovnoj prodaji ili reotkupu suštinski jednakih vrijednosnica na određeni datum u budućnosti po fiksnoj cijeni. Ulaganja koja su kupljena s obvezom ponovne prodaje u budućnosti ne priznaju se u bilanci. Izdaci temeljem tih ugovora priznaju se kao zajmovi i potraživanja od banaka ili komitenata. Ta potraživanja se iskazuju kao osigurana vrijednosnicom koja je bila predmet ugovora. Ulaganja prodana temeljem ugovora o reotkupu nastavljaju se priznavati u bilanci i vrednuju se u skladu s računovodstvenom politikom za predmetnu financijsku imovinu, po amortiziranom trošku ili po fer vrijednosti, kako je prikladno. Primici od prodaje vrijednosnica prikazuju se kao obveze prema bankama ili komitentima.

Razlika između iznosa koji se plaća kod prodaje i iznosa koji se plaća kod reotkupa razgraničava se kroz razdoblje transakcije i uključuje u prihod ili rashod od kamata.


(c) Derivativni financijski instrumenti

Grupa koristi derivativne financijske instrumente kako bi se na najpovoljniji način zaštitila od izloženosti valutnom i kamatnom riziku koji proizlaze iz poslovnih, financijskih i ulagačkih aktivnosti.

U skladu s politikom ulaganja, Grupa ne drži niti izdaje derivativne financijske instrumente u špekulativne svrhe. Nema derivativa koji se tretiraju kao instrumenti računovodstva zaštite. Svi derivativi su klasificirani kao financijski instrumenti po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - instrumenti koji se drže radi trgovanja.

Derivativni financijski instrumenti koji uključuju valutne terminske ugovore, valutne swap-ove, međuvalutne kamatne swap-ove i kamatne swap-ove, inicijalno se priznaju u bilanci i naknadno mjere po fer vrijednosti. Fer vrijednost se utvrđuje na temelju kotiranih tržišnih cijena ili, ukoliko je prikladnije, na temelju modela koji koriste diskontirane novčane tokove. Svi derivativi iskazuju se kao imovina ukoliko je njihova fer vrijednost pozitivna, odnosno kao obveze ako je njihova fer vrijednost negativna.

Promjene u fer vrijednosti derivativa uključuju se u poziciju „Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih revalorizacijom monetarne imovine i obveza“.

Neki hibridni ugovori sadrže derivativnu i nederivativnu komponentu. U tim se slučajevima derivativna komponenta naziva ugrađeni derivativ. Kada ekonomske karakteristike i rizici ugrađenih derivativa nisu usko vezani za osnovni ugovor i kad se hibridni ugovor sam po sebi ne vrednuje po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka, ugrađeni se derivativ tretira kao zaseban derivativ i klasificira kao financijski instrument po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka, uz priznavanje svih nerealiziranih dobitaka i gubitaka u računu dobiti i gubitka, osim ako nema pouzdane mjere njegove fer vrijednosti.

(d) Dužničke vrijednosnice

Dužničke vrijednosnice klasificirane su kao financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka, ulaganja koja se drže do dospijeća, imovina raspoloživa za prodaju ili zajmovi i potraživanja, ovisno o svrsi za koju je dužnička vrijednosnica stečena.

(e) Zajmovi i potraživanja od banaka

Plasmani bankama klasificirani su kao zajmovi i potraživanja i vrednuju se po amortiziranom trošku umanjenom za eventualne gubitke od umanjenja vrijednosti.

(f) Zajmovi i potraživanja od komitenata

Zajmovi i potraživanja od komitenata iskazuju se u neto iznosu umanjeni za gubitke od umanjenja vrijednosti kako bi se prikazali procijenjeni nadoknadivi iznosi.

(g) Vlasničke vrijednosnice

Vlasničke vrijednosnice klasificirane su većinom kao imovina raspoloživa za prodaju i vrednuju se po fer vrijednosti, osim ukoliko ne postoji pouzdana mjera fer vrijednosti, kada se one vrednuju po trošku stjecanja, smanjenom za umanjenje vrijednosti. Ostale vlasničke vrijednosnice klasificirane su kao financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka.

(h) Ulaganja u fondove

Ulaganja u fondove klasificirana su kao financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka.

(i) Ulaganja u podružnice i pridružena društva

Ulaganja u podružnice i pridružena društva iskazana su po trošku umanjenom za eventualne gubitke od umanjenja vrijednosti u nekonsolidiranim financijskim izvještajima Banke. Ulaganja u podružnice konsolidirana su metodom pune konsolidacije u konsolidiranim financijskim izvještajima Grupe, dok se ulaganja u pridružena društva obračunavaju metodom udjela.

(j) Gotovina i ekvivalenti gotovine

Za potrebe izvješća o novčanom toku, gotovina i ekvivalenti gotovine obuhvaćaju novac u blagajni, instrumente u postupku naplate i tekuće račune.

82




(k) Uzeti zajmovi na koje se plaća kamata i subordinirani dug

Uzeti zajmovi na koje se plaća kamata i subordinirani dug inicijalno se priznaju po fer vrijednosti, umanjenoj za pripadajuće transakcijske troškove. Naknadno vrednovanje provodi se po amortiziranom trošku i svaka razlika između primitaka (umanjenih za transakcijske troškove) i iznosa koji se plaća po dospijeću priznaje se u računu dobiti i gubitka tijekom razdoblja trajanja zajma metodom efektivne kamatne stope.

(l) Izdane dužničke vrijednosnice

Obveznice koje je izdala Banka klasificiraju se kao ostale obveze i inicijalno se priznaju po fer vrijednosti uvećanoj za transakcijske troškove. Naknadno vrednovanje provodi se po amortiziranom trošku. Premija ili diskont ostvaren prilikom izdavanja evidentira se na teret ili u korist kamatnih troškova metodom efektivne kamatne stope.

(m) Tekući računi i depoziti banaka i komitenata

Tekući računi i depoziti klasificirani su kao ostale obveze i početno se vrednuju po fer vrijednosti uvećanoj za transakcijske troškove, a naknadno se iskazuju po njihovom amortiziranom trošku metodom efektivne kamatne stope.

(n) Financijske garancije

Financijske garancije su ugovori koji Grupu obvezuju na specifična plaćanja vezana uz nadoknadu sredstava imatelju garancije za gubitak koji nastaje zbog nemogućnosti određenog dužnika da izvrši dospjelo plaćanje u skladu s uvjetima dužničkog instrumenta.

Obveze po financijskim garancijama se početno priznaju po njihovoj fer vrijednosti, a početna fer vrijednost amortizira se tijekom trajanja financijske garancije. Obveze po garancijama naknadno se priznaju po amortiziranom iznosu ili sadašnjoj vrijednosti očekivanih novčanih tokova (kada je plaćanje po garanciji vjerojatno), ovisno o tome koji je iznos viši. Financijske garancije uključene su u ostale obveze.

Netiranje financijskih instrumenata

Financijska imovina i obveze se netiraju te se u bilanci iskazuju u neto iznosu, u slučaju kada postoji zakonski provedivo pravo na prijeboj priznatih iznosa i postoji namjera namire na neto principu ili se stjecanje imovine i podmirenje obveza odvija istovremeno.

Prihodi i rashodi se iskazuju u neto iznosu samo ako je to dopušteno računovodstvenim standardima, ili za dobitke i gubitke nastale iz grupe sličnih transakcija, kao što su aktivnosti trgovanja Grupe.

11 Nekretnine i oprema

Nekretnine i oprema su materijalna imovina koja se drži u svrhu pružanja usluga, za iznajmljivanje ili druge administrativne svrhe.

Nekretnine i oprema iskazuju se po povijesnom ili pretpostavljenom trošku nabave, umanjenom za akumuliranu amortizaciju i gubitke od umanjenja vrijednosti. Povijesni trošak ulaganja uključuje troškove koji su izravno povezani sa stjecanjem imovine.

Naknadni troškovi uključuju se u knjigovodstveni iznos imovine ili kao zasebna stavka imovine, kako je prikladno, samo ako je vjerojatno da će buduće ekonomske koristi povezane s navedenom imovinom pritjecati u Grupu i ako se trošak nabave može pouzdano izmjeriti. Svi ostali popravci i održavanje predstavljaju trošak u računu dobiti i gubitka u razdoblju u kojem su nastali.

Sva imovina, osim zemljišta i imovine u pripremi, amortizira se linearnom metodom po propisanim stopama, utvrđenim tako da se trošak nabave imovine otpisuje tijekom procijenjenog korisnog vijeka upotrebe. Očekivani ekonomski vijek upotrebe prikazan je u nastavku:

Korisni vijek upotrebe i preostala vrijednost provjeravaju se i korigiraju, ukoliko je potrebno, na svaki datum bilance.

Nekretnine koje su u izgradnji radi budućeg korištenja kao ulaganja u nekretnine, prikazuju se kao nekretnine i oprema do kraja izgradnje ili razvoja, a nakon toga se reklasificiraju u ulaganja u nekretnine. Kada upotreba nekretnine prelazi s Grupe kao vlasnika na najmoprimca, nekretnina se reklasificira u ulaganja u nekretnine.

2009. 2008.

Zgrade 50 godina 50 godinaMotorna vozila 4 godine 4 godineOprema 3 - 14,3 godine 3 - 14,3 godineUredski namještaj 10 godina 10 godinaRačunala 3,3 godine 3,3 godine


Knjigovodstvena vrijednost imovine odmah se smanjuje do nadoknadivog iznosa ako je knjigovodstvena vrijednost imovine veća od procijenjenog nadoknadivog iznosa.

Dobici i gubici od otuđenja utvrđuju se uspoređujući ostvarenu prodajnu cijenu i knjigovodstvenu vrijednost imovine te se uključuju u račun dobiti i gubitka.

12 Nematerijalna imovina

(a) Goodwill

Goodwill koji nastaje stjecanjem predstavlja višak troška stjecanja u odnosu na udio Grupe u fer vrijednosti stečene neto imovine koju je moguće posebno prepoznati na datum kupnje, uključujući i nematerijalnu imovinu. Prilikom pravnog pripajanja bivših podružnica Banke, goodwill koji je prethodno proizašao iz konsolidacije, pretvara se u kupljeni goodwill priznat u odvojenoj bilanci Banke. Goodwill ostvaren prilikom stjecanja podružnica i kupljeni goodwill uključeni su u nematerijalnu imovinu. Goodwill nastao stjecanjem pridruženih društava, uključen je u stavku ulaganja u pridružena društva.

Najmanje jednom godišnje goodwill se provjerava radi umanjenja vrijednosti. Gubici od umanjenja vrijednosti goodwill-a ne mogu se naknadno ukinuti. Dobici i gubici od prodaje subjekta uključuju knjigovodstvenu vrijednost goodwill-a koji se odnosi na prodani subjekt.

Goodwill se alocira na jedinice koje generiraju gotovinu ili skupine jedinica koje generiraju gotovinu, za koje se očekuje da će imati koristi od poslovne kombinacije prilikom koje je goodwill nastao.

Kad postane nepraktično testirati kupljeni goodwill na umanjenje vrijednosti, budući da je teško izdvojiti novčane tokove od poslova na koje se kupljeni goodwill odnosi od ostalih novčanih tokova, kupljeni goodwill se reklasificira na ostalu nematerijalnu imovinu te se amortizira.

(b) Ostala nematerijalna imovina

Ostala nematerijalna imovina stečena od strane Grupe vrednuje se po trošku umanjenom za akumuliranu amortizaciju i umanjenje vrijednosti. Troškovi razvoja kapitaliziraju se ako zadovoljavaju sve uvjete navedene u Međunarodnom računovodstvenom standardu 38: „Nematerijalna imovina“.

Ostale nematerijalna imovina amortizira se linearnom metodom tijekom procijenjenog korisnog vijeka upotrebe kako slijedi:


13 Ulaganja u nekretnine

Ulaganja u nekretnine iskazuje se po trošku nabave, umanjenom za akumuliranu amortizaciju i umanjenje vrijednosti. Ulaganja u nekretnine obuhvaćaju ulaganja Grupe u nekretnine s namjerom ostvarivanja zarade od najamnine ili porasta tržišne vrijednosti.

Sva ulaganja u nekretnine, osim imovine u pripremi, amortiziraju se linearnom metodom po propisanim stopama utvrđenim tako da se trošak nabave otpisuje u toku procijenjenog korisnog vijeka upotrebe imovine kako slijedi:


14 Najmovi

Najmovi u kojima Grupa preuzima sve rizike i nagrade povezane s vlasništvom, klasificiraju se kao financijski najmovi. Na datum bilance, Grupa nije imala financijskih najmova, bilo kao najmodavac ili najmoprimac. Ostali najmovi su operativni najmovi.

2009. 2008.

Software 5 godina 5 godinaUlaganja na tuđoj imovini u razdoblju najma u razdoblju najmaOstala nematerijalna imovina 10 godina 10 godina

2009. 2008.

Parkirališta 33,3 godine 33,3 godineOstale zgrade 33,3 - 50 godina 33,3 - 50 godina

84




15 Dugotrajna imovina i skupine imovine i obveza namijenjenih prodaji

Dugotrajna imovina (ili skupine imovine i obveza namijenjeni prodaji) za koju se očekuje da će biti nadoknađena prvenstveno putem prodaje, a ne daljnjim korištenjem, klasificira se kao imovina namijenjena prodaji.

Prije klasifikacije u imovinu namijenjenu prodaji, imovina (ili stavke unutar skupine imovine i obveza namijenjenih prodaji) vrednuje se u skladu s računovodstvenim politikama Grupe. Nakon toga imovina (ili skupina imovine i obveza namijenjenih prodaji) mjeri se po knjigovodstvenoj vrijednosti ili fer vrijednosti umanjenoj za trošak prodaje, ovisno o tome koji je iznos niži.

Umanjenje vrijednosti, za skupinu imovine i obveza namijenjenih prodaji, najprije se raspoređuje na goodwill, a potom na preostalu imovinu i obveze proporcionalnom metodom, s tim da se gubitak ne raspoređuje na financijsku imovinu i odgođenu poreznu imovinu, koje treba nastaviti mjeriti u skladu s računovodstvenim politikama Grupe.

Umanjenja vrijednosti pri početnoj klasifikaciji u kategoriju namijenjenu prodaji i naknadni dobici ili gubici od ponovnog vrednovanja, priznaju se u računu dobiti i gubitka. Dobici se ne priznaju u iznosu većem od kumulativnog umanjenja vrijednosti.

16 Porez na dobit

Trošak poreza na dobit temelji se na oporezivoj dobiti za godinu te se sastoji od tekućeg i odgođenog poreza. Porez na dobit priznaje se u računu dobiti i gubitka, s izuzetkom poreza na dobit koji se odnosi na stavke priznate izravno u kapitalu i rezervama, pri čemu se porez također priznaje u kapitalu i rezervama. Tekući porez predstavlja očekivani iznos poreza koji se plaća na oporezivi iznos dobiti za godinu, sukladno poreznim stopama koje su bile na snazi ili su u suštini bile važeće na datum bilance te sve korekcije iznosa porezne obveze za prethodna razdoblja.

Iznos odgođenog poreza izračunava se metodom bilančne obveze. Odgođeni porez odražava neto porezne efekte privremenih razlika između knjigovodstvene vrijednosti imovine i obveza za potrebe financijskog izvještavanja i iznosa koji se koriste za potrebe izračuna poreza. Mjerenje odgođene porezne imovine i obveza prikazuje porezne posljedice koje bi proizašle iz načina na koji društvo na datum bilance očekuje relizaciju, odnosno podmirenje knjigovodstvene vrijednosti imovine i obveza, a na osnovu poreznih stopa koje su bile na snazi ili su u suštini bile važeće na datum bilance.

Odgođena porezna imovina i obveze se ne diskontiraju, te se klasificiraju kao dugotrajna imovina i/ili dugoročne obveze u bilanci. Odgođena porezna imovina priznaje se do iznosa za koji je vjerojatno da će se ostvariti oporeziva dobit dostatna za njezino korištenje. Na svaki datum bilance, Grupa ponovno procjenjuje nepriznatu potencijalnu odgođenu poreznu imovinu i knjigovodstvenu vrijednost priznate odgođene porezne imovine.

Dodatni porez na dobit, proizašao prilikom distribucije dividendi, priznaje se u trenutku priznavanja povezane obveze za plaćanje dividende.

17 Umanjenje vrijednosti nekretnina i opreme, ulaganja u nekretnine i nematerijalne imovine

Imovina koja nema definiran konačan korisni vijek upotrebe, kao goodwill, te ne podliježe obračunu amortizacije, provjerava se na umanjenje vrijednosti kad god postoje naznake umanjenja vrijednosti, a najmanje jednom godišnje. Imovina koja se amortizira provjerava se radi umanjenja vrijednosti uvijek kada događaji ili promjene uvjeta ukazuju da knjigovodstvena vrijednost te imovine možda neće biti nadoknadiva. Nematerijalna imovina koja još nije raspoloživa za korištenje procjenjuje se na svaki datum bilance. Gubitak od umanjenja vrijednosti priznaje se u svim slučajevima kada je knjigovodstvena vrijednost imovine veća od njezinog nadoknadivog iznosa. Gubici od umanjenja vrijednosti priznaju se u računu dobiti i gubitka.

Nadoknadivi iznos nekretnina i opreme, ulaganja u nekretnine i nematerijalne imovine predstavlja vrijednost veću od fer vrijednosti umanjene za troškove prodaje te vrijednosti u upotrebi. U svrhu procjene umanjenja vrijednosti, imovina se grupira na najnižoj razini za koju je moguće utvrditi posebno odredive novčane tokove (jedinice koje generiraju gotovinu). Vrijednost u upotrebi procjenjuje se diskontiranjem očekivanih budućih novčanih tokova na njihovu sadašnju vrijednost, koristeći diskontnu stopu prije poreza koja odražava trenutnu tržišnu procjenu vremenske vrijednosti novca i rizike specifične za pojedinu imovinu ili jedinicu koja generira gotovinu.

Gubitak od umanjenja vrijednosti goodwill-a ne ukida se kroz račun dobiti i gubitka.

Ostala nefinancijska imovina, osim goodwill-a, nad kojom je provedeno umanjenje vrijednosti, procjenjuje se na svaki datum bilance radi mogućeg ukidanja umanjenja vrijednosti. Gubitak od umanjenja vrijednosti se ukida ukoliko je došlo do promjene u procjenama koje su bile korištene za određivanje nadoknadivog iznosa. Gubitak od umanjenja vrijednosti smanjuje se najviše do iznosa knjigovodstvene vrijednosti imovine koja ne prelazi knjigovodstvenu vrijednost imovine koja bi bila utvrđena, umanjena za akumuliranu amortizaciju, da nije bio priznat gubitak od umanjenja vrijednosti.


18 Rezervacije

Rezervacije se priznaju kada Grupa ima sadašnju zakonsku ili izvedenu obvezu, kao posljedicu prošlih događaja i ako je vjerojatno da će biti potreban odljev resursa koji sadrže ekonomske koristi radi podmirivanja tih obveza te ako se njihov iznos može pouzdano procijeniti, ili za rezervacije za neidentificirane gubitke po izvanbilančnoj izloženosti kreditnom riziku.

Rezervacije za obveze i troškove održavaju se na razini koju rukovodstvo Grupe smatra dostatnom za podmirenje mogućih budućih gubitaka. Uprava utvrđuje dostatnost rezervacija na osnovi uvida u pojedine stavke, tekuće ekonomske uvjete, karakteristike rizika različitih kategorija transakcija kao i ostale relevantne čimbenike.

Rezervacije se ukidaju samo za one troškove za koje je rezervacija izvorno priznata. Ako odljev ekonomskih koristi za podmirenje obveza više nije vjerojatan, rezervacija se ukida.

19 Izdani dionički kapital

Izdani dionički kapital predstavlja nominalnu vrijednost uplaćenih običnih dionica i denominiran je u kunama.

Dividende se priznaju kao obveza u razdoblju u kojem su izglasane.

20 Trezorske dionice

Kada članica Grupe kupuje izdani dionički kapital Banke (trezorske dionice), plaćeni iznos predstavlja odbitnu stavku od kapitala i rezervi koji pripadaju dioničarima Banke, dok se dionice ne ponište, ponovno izdaju ili prodaju te se klasificiraju kao trezorske dionice. Kada se takve dionice naknadno prodaju ili ponovno izdaju, primljeni iznos, neto od transakcijskih troškova, uključuje se u kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke.

21 Zadržana dobit

Sva dobit za godinu, zadržana nakon raspodjele, raspoređuje se u rezerve.

22 Izvanbilančne i potencijalne i preuzete obveze

U okviru redovnog poslovanja, Grupa sklapa ugovore kojima preuzima izvanbilančne potencijalne obveze koje se vode u izvanbilančnoj evidenciji, a koje prvenstveno obuhvaćaju garancije, akreditive, ugovorene neiskorištene zajmove i limite po kreditnim karticama. Navedene preuzete financijske obveze iskazuju se u bilanci Grupe ako i kada postanu plative (vidjeti također računovodstvenu politiku 10 (n) za specifične instrumente).

23 Sredstva kojima se upravlja u ime i za račun trećih osoba

Grupa upravlja sredstvima u ime i za račun pravnih osoba i građana. Navedena sredstva ne čine dio imovine Grupe te su stoga isključena iz njezine bilance. Grupa ostvaruje naknadu za pružene usluge.

24 Izvještavanje po segmentima

Poslovni segment je zasebno prepoznatljiv dio Grupe koji je angažiran u proizvodnji proizvoda ili pružanju usluga (poslovni segment) ili u proizvodnji proizvoda ili pružanju usluga u određenom ekonomskom okruženju (geografski segment) koji u sebi sadrži rizike i koristi različite od onih u drugim segmentima. Primarni format Grupe za izvještavanje po segmentima temelji se na poslovnim segmentima.

Grupa i Banka identificirale su četiri glavna segmenta: stanovništvo, pravne osobe, ulaganja i ostalo. Osnovne informacije po segmentima temelje se na internoj izvještajnoj strukturi poslovnih segmenata. Rezultati segmenata mjere se primjenom internih transfernih cijena (bilješka 10).

25 Zarada po dionici

Grupa iskazuje osnovnu i smanjenu zaradu po dionici za redovne dionice. Osnovna zarada po dionici računa se dijeljenjem dobiti ili gubitka tekućeg razdoblja namijenjene redovnim dioničarima Banke ponderiranim prosječnim brojem redovnih dionica u opticaju tijekom godine. Smanjena zarada po dionici se računa dijeljenjem dobiti namijenjene redovnim dioničarima Banke i ponderiranog prosječnog broja redovnih dionica, usklađenog za potencijalne efekte povećanja broja dionica.

86

Bilješke uz financijske izvještaje


Financijski izvještaji I Bilješke uz financijske izvještaje

a) Prihod od kamata i slični prihodi - analiza po izvorima

Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Zajmovi i potraživanja od komitenata 5.688 4.898 4.920 4.216Dužničke vrijednosnice 332 358 322 303Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 51 83 51 83Zajmovi i potraživanja od banaka 246 444 225 333 6.317 5.783 5.518 4.935

b) Prihod od kamata i slični prihodi - analiza po proizvodima

1 Neto prihod od kamata


Pravne osobe 1.933 1.754 1.696 1.520Stanovništvo 2.992 2.737 2.477 2.290Država i javni sektor 1.017 676 979 616Banke i druge financijske institucije 308 554 299 447Ostale organizacije 67 62 67 62 6.317 5.783 5.518 4.935


1 Neto prihod od kamata (nastavak)


Pravne osobe 628 526 559 459Stanovništvo 1.581 1.265 1.424 1.124Država i javni sektor 53 60 53 60Banke i druge financijske institucije 1.135 934 1.038 768Ostale organizacije 90 50 90 50 3.487 2.835 3.164 2.461

c) Rashod od kamata i slični rashodi - analiza po primateljima


Tekući računi i depoziti banaka 570 238 534 178Tekući računi i depoziti pravnih osoba i ostalih organizacija 769 632 701 566Tekući računi i depoziti stanovništva 1.581 1.269 1.424 1.124Uzeti zajmovi 491 552 429 449Izdane dužničke vrijednosnice 76 144 76 144 3.487 2.835 3.164 2.461

d) Rashod od kamata i slični rashodi - analiza po proizvodima

88

Bilješke uz financijske izvještaje (Nastavak)




Kreditno poslovanje 19 34 11 20Kartično poslovanje 317 318 242 247Domaći platni promet 500 453 455 408Platni promet s inozemstvom 137 151 109 121Garantno poslovanje 87 75 68 56Upravljanje imovinom, brokerske i konzultantske usluge 112 217 84 160Ostalo 95 78 66 52 1.267 1.326 1.035 1.064


Kreditno poslovanje 99 86 98 85Domaći platni promet 57 68 55 67Platni promet s inozemstvom 9 11 6 6Ostalo 18 15 14 11 183 180 173 169

b) Rashod od naknada i provizija

2 Neto prihod od naknada i provizija

a) Prihod od naknada i provizija



Dividende od pridruženih društava (bilješka 19d) - - 23 30Dividende od podružnica - - 21 42Dividende od ostalih vlasničkih vrijednosnica 3 3 3 3 3 3 47 75

4 Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza

5 Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica


Dužničke vrijednosnice raspoložive za prodaju - realizirani gubitak (15) (13) (15) (13)Vlasničke vrijednosnice raspoložive za prodaju - realizirani dobitak 26 80 24 73Indeksacija zamjenskih obveznica 20 61 20 61Besplatna dodjela i prodaja vlasničkih vrijednosnica - 47 - 30 31 175 29 151


vezano uz tečaj stranih valutaKupoprodaja valuta 257 266 224 227Neto dobici/(gubici) od tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 2 381 (1) 421Neto dobit/(gubitak) od trgovanja valutnim derivativima 277 (326) 274 (324)

ostali derivativni financijski instrumentiNeto gubitak od trgovanja po kamatnim swapovima (8) (5) (7) (5)Neto dobitak od trgovanja po ostalim derivativima 13 25 13 25

Trgovački portfelj dužničkih vrijednosnica 11 (20) 11 (20)financijska imovina raspoređena po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 13 (52) 10 (55)Trgovački portfelj vlasničkih vrijednosnica - (17) - (17) 565 252 524 252

U svrhu zaštite svoje otvorene devizne pozicije, Grupa koristi različite derivativne financijske instrumente, ali ne primjenjuje računovodstvo zaštite. Dio utjecaja na račun dobiti i gubitka, koji bi rezultate ovih neformalnih transakcija zaštite, uključenih u gornju tablicu trebali ublažiti, prezentiran je unutar neto kamatnog prihoda.

3 Prihod od dividendi

90




6 Ostali poslovni prihodi

7 Troškovi poslovanja


Prihod od najamnine od ulaganja u nekretnine 43 52 6 7Dobit od prodaje nekretnina i opreme 4 4 4 4Naplaćena otpisana potraživanja 1 7 1 7Hotelijerstvo 355 363 - -Maloprodaja 2 2 - -Dobit kod iskupa izdanih dužničkih vrijednosnica 2 - 2 -Ostali prihodi 91 85 28 26 498 513 41 44

Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn UkUPno BankarsTvo UkUPno BankarsTvo

Troškovi osoblja Plaće i ostali troškovi osoblja 1.171 1.318 833 981 Troškovi restrukturiranja (bilješka 29) 20 12 20 12Administrativni troškovi i troškovi marketinga 793 874 569 623Amortizacija 342 326 212 204Troškovi osiguranja štednih uloga 136 124 110 95Državni doprinosi 42 38 27 25Popravci i održavanje ulaganja u nekretnine 11 21 - -Hotelijerstvo 118 128 - -Maloprodaja 6 6 - -Ostali troškovi 23 20 12 11 2.662 2.867 1.783 1.951

Troškovi osoblja uključuju 195 milijuna kuna (2008.: 201 milijun kuna) doprinosa za mirovinsko osiguranje s propisanim iznosom doprinosa koji se uplaćuju u obvezne mirovinske fondove za Grupu i 139 milijuna kuna (2008.: 149 milijuna kuna) za Banku. Doprinosi se računaju kao postotak od bruto plaća zaposlenika.


8 Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja

Terećenje/(prihodovanje) gubitaka od umanjenja vrijednosti i rezerviranja za obveze i troškove u računu dobiti i gubitka, osim rezerviranja za umanjenja vrijednosti po zajmovima i potraživanjima od komitenata, prikazano je u nastavku:


Rezerviranja za izvanbilančnu izloženost kreditnom riziku (bilješka 29) 13 (23) 18 (29)Rezerviranja za sudske sporove (bilješka 29) (12) 3 (1) 4 Ostala rezerviranja 2 3 - -Gubitak od umanjenja vrijednosti dužničkih vrijednosnica raspoloživih za prodaju 8 - 8 -Gubitak od umanjenja vrijednosti ostale imovine 17 - 5 9Gubitak od umanjenja vrijednosti podružnica (bilješka 19d) - - - 13Gubitak od umanjenja vrijednosti ostale nematerijalne imovine (bilješka 22) 2 2 2 2Umanjenje vrijednosti nekretnina i opreme (bilješka 21) 1 - - -Umanjenje goodwilla (bilješka 22) - 12 - - 31 (3) 32 (1)

9 Porez na dobit

a) Porez na dobit priznat u računu dobiti i gubitka Grupa Bilješke 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Trošak tekućeg poreza na dobit 285 462Korištenje unaprijed plaćenog poreza 9d 1 3Terećenje/(prihodovanje) neto odgođenog poreza 9c, e 55 (72)Ukupni trošak poreza na dobit priznat u računu dobiti i gubitka 341 393

BaNka Bilješke 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Trošak tekućeg poreza na dobit 255 416Korištenje unaprijed plaćenog poreza 9d 1 3Terećenje/(prihodovanje) neto odgođenog poreza 9c, e 43 (74)Ukupni trošak poreza na dobit priznat u računu dobiti i gubitka 299 345

92




9 Porez na dobit (nastavak)

b) Usklađenje računovodstvene dobiti i poreza na dobit po stopi od 20%


računovodstvena dobit prije poreza 1.735 1.929 1.515 1.739Porez obračunat po stopi od 20% (2008.: 20%) 347 386 303 348Utjecaj različite porezne stope u Bosni i Hercegovini (13) (15) - -Neoporezivi prihod (10) (15) (10) (15)Porezno nepriznati troškovi 15 29 6 13Porezne olakšice (dvostruko umanjenje priznatih troškova) (1) (1) - (1)Konsolidacijska usklađenja 3 9 - -Ukupni porez na dobit 341 393 299 345Prosječna efektivna stopa poreza na dobit 19,7% 20,4% 19,7% 19,8%

c) Odgođena porezna imovina


Odgođena porezna imovinaVremenske razlike Na odgođene naknade - od 2004. 55 54 51 48 Na amortizaciju 13 19 - - Na nerealizirane gubitke od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 28 69 28 69 Na dugoročne obveze prema zaposlenicima 8 12 8 12 Na financijsku imovinu raspoloživu za prodaju 1 - 8 - Na ostale stavke 8 5 6 2Porezni gubici - 5 - - 113 164 101 131


Grupa UkUPno oDGođene Porezni amorTizaCija finanCijski DUGoročne finanCijska osTale naknaDe GUBiCi insTrUmenTi Po oBveze Prema imovina sTavke fer vrijeDnosTi zaPosleniCima rasPoloživa kroz račUn za ProDajU U DoBiTi i GUBiTka rezervi fer vrijeDnosTi U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn kn kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 2009. 164 54 5 19 69 12 - 5Povećanje odgođene porezne imovine prihodovano u računu dobiti i gubitka 66 46 - - 11 6 - 3Korištenje terećeno u računu dobiti i gubitka (121) (44) (5) (6) (52) (12) - (2)Prijenos iz odgođene porezne obveze (1) (1) - - - - - -Povećanje odgođene porezne imovine priznato u kapitalu i rezervama 1 - - - - - 1 -Ostala kretanja 4 - - - - 2 - 2stanje na dan 31. prosinca 2009. 113 55 - 13 28 8 1 8stanje na dan 1. siječnja 2008. 101 45 - 25 17 - 9 5Povećanje odgođene porezne imovine prihodovano u računu dobiti i gubitka 128 44 5 - 65 12 - 2Korištenje terećeno u računu dobiti i gubitka (56) (35) - (6) (13) - - (2)Prijenos na odgođenu poreznu obvezu (9) - - - - - (9) -stanje na dan 31. prosinca 2008. 164 54 5 19 69 12 - 5 BaNka UkUPno oDGođene finanCijski DUGoročne finanCijska osTale naknaDe insTrUmenTi Po oBveze Prema imovina sTavke fer vrijeDnosTi zaPosleniCima rasPoloživa kroz račUn za ProDajU U DoBiTi i GUBiTka rezervi fer vrijeDnosTi U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 2009. 131 48 69 12 - 2Povećanje odgođene porezne imovine prihodovano u računu dobiti i gubitka 64 44 12 6 - 2Korištenje terećeno u računu dobiti i gubitka (106) (41) (53) (12) - -Povećanje odgođene porezne imovine priznato u kapitalu i rezervama 8 - - - 8 -Ostala kretanja 4 - - 2 - 2stanje na dan 31. prosinca 2009. 101 51 28 8 8 6stanje na dan 1. siječnja 2008. 66 39 17 - 9 1Povećanje odgođene porezne imovine prihodovano u računu dobiti i gubitka 119 41 65 12 - 1Korištenje terećeno u računu dobiti i gubitka (45) (32) (13) - - -Prijenos na odgođenu poreznu obvezu (9) - - - (9) -stanje na dan 31. prosinca 2008. 131 48 69 12 - 2


c) Odgođena porezna imovina (nastavak)

94




BaNka UkUPno oDGođene finanCijska imovina naknaDe rasPoloživa za ProDajU U rezervi fer vrijeDnosTi U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 2009. 4 2 2Korištenje prihodovano u računu dobiti i gubitka (1) (1) -Povećanje odgođene porezne obveze terećeno u računu dobiti i gubitka 2 2 -Odgođeni porez na prodaju portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (2) - (2)stanje na dan 31. prosinca 2009. 3 3 -stanje na dan 1. siječnja 2008. 2 2 -Prijenos s odgođene porezne imovine (8) - (8)Povećanje odgođene porezne obveze priznato u kapitalu i rezervama 22 - 22Odgođeni porez na prodaju portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (12) - (12)Korištenje prihodovano u računu dobiti i gubitka (1) (1) -Povećanje odgođene porezne obveze terećeno u računu dobiti i gubitka 1 1 -stanje na dan 31. prosinca 2008. 4 2 2


d) Tekuća porezna imovina


stanje na dan 1. siječnja 5 8 5 8Korištenje terećeno u računu dobiti i gubitka (1) (3) (1) (3)Preplaćeni porez na dobit za 2009. godinu 113 - 98 -stanje na dan 31. prosinca 117 5 102 5

e) Odgođena porezna obveza Grupa UkUPno oDGođene finanCijska imovina naknaDe rasPoloživa za ProDajU U rezervi fer vrijeDnosTi U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 2009. 6 4 2Prijenos na odgođenu poreznu imovinu (1) (1) -Odgođeni porez na prodaju portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (2) - (2)Korištenje prihodovano u računu dobiti i gubitka (1) (1) -Povećanje odgođene porezne obveze terećeno u računu dobiti i gubitka 1 1 -stanje na dan 31. prosinca 2009. 3 3 -stanje na dan 1. siječnja 2008. 4 4 -Prijenos s odgođene porezne imovine (9) - (9)Povećanje odgođene porezne obveze priznato u kapitalu i rezervama 23 - 23Odgođeni porez na prodaju portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju (12) - (12)Korištenje prihodovano u računu dobiti i gubitka (2) (2) -Povećanje odgođene porezne obveze terećeno u računu dobiti i gubitka 2 2 -stanje na dan 31. prosinca 2008. 6 4 2



2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

31. prosinca 2009. - 131. prosinca 2010. - -31. prosinca 2011. - -31. prosinca 2012. 5 531. prosinca 2013. 4 2631. prosinca 2014. - - 9 32Porezni gubici koji nisu priznati kao odgođena porezna imovina po stopi od 20% u Hrvatskoj 1 1Porezni gubici koji su priznati kao odgođena porezna imovina po stopi od 20% u Hrvatskoj - 5

f) Tekuća porezna obveza


Tekuća porezna obveza - 159 - 166

g) Porezni gubici

Na dan 31. prosinca 2009. neiskorišteni bruto porezni gubici podružnica Banke u Hrvatskoj iznosili su 9 milijuna kuna (2008.: 32 milijuna kuna). U svrhu smanjenja oporezive dobiti u razdoblju do 5 godina, ove porezne gubitke može iskoristiti isključivo ona pravna osoba kod koje je gubitak nastao. Rokovi u kojima se neiskorišteni porezni gubitak može iskoristiti navedeni su u nastavku:

96




10 Financijske informacije po segmentima

Komitenti se razvrstavaju u pojedine segmente i podsegmente ovisno o njihovoj veličini, a u cilju pružanja kvalitetnih usluga primjerenih specifičnostima pojedinih klijenata. Pri mjerenju poslovnih rezultata primjenjuju se interne cijene bazirane na specifičnim cijenama primjerene valute i ročnosti s ugrađenim dodatnim prilagodbama. Grupa i Banka promijenile su metodologiju prikaza izvještaja po segmentima u 2009. godini, stoga nije praktično objaviti usporedne podatke.

Segment Stanovništvo uključuje fizičke osobe, obrtnike i mala poduzeća.

Segment Pravne osobe uključuje srednja i velika poduzeća, slične organizacije i državu, te privatne klijente.

Segmentacija klijenata razlikuje se od klasifikacije, koja je korištena u ostatku financijskih izvještaja za analizu pojedinih bilančnih pozicija. Za potrebe klasifikacije u financijskim izvještajima „fizičke osobe i obrtnici“ (odnosno „stanovništvo“) također uključuju privatne klijente, dok „društva i slične organizacije te država“ (odnosno „pravne osobe“) također uključuju segment malih poduzeća.

Segment Ulaganja uključuje aktivnosti trgovanja.

Segment Ostalo uključuje kapital i rezerve, ulaganja u podružnice i pridružena društva te ostalu imovinu koja nije uključena unutar drugih segmenata, kao i aktivnosti upravljanja aktivom i pasivom. Segment Ostalo na Grupi uključuje sve podružnice osim UniCredit Bank d.d., Mostar budući da one nisu alocirane po primarnim segmentima.

Informacije po segmentima temelje se na informacijama koje se daju rukovodstvu za potrebe upravljanja.


10 Financijske informacije po segmentima (nastavak)

a) Račun dobiti i gubitka po segmentima za 2009. - poslovni segmenti

Grupa sTanovnišTvo Pravne UlaGanja osTalo UkUPno Usklađenja finanCijski osoBe Prema Do izvješTaji UPravljačkom finanCijskih izvješTajU izvješTaja 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U U U U U U U millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima kn kn kn kn kn kn kn

Neto prihod od kamata i slični prihodi 2.300 1.065 (1) (516) 2.848 (18) 2.830Neto prihod od naknada i provizija 648 392 2 42 1.084 - 1.084Prihod od dividendi - - - 3 3 - 3Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 161 113 52 241 567 (2) 565Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica - - - 11 11 20 31Ostali poslovni prihodi 18 8 - 439 465 33 498Poslovni prihodi 3.127 1.578 53 220 4.978 33 5.011Troškovi poslovanja (1.781) (412) (27) (419) (2.639) (23) (2.662)Umanjenje vrijednosti i rezerviranja (311) (339) - (3) (653) 10 (643)rezultat segmenta 1.035 827 26 (202) 1.686 20 1.706Udio u dobiti pridruženih društava - - - 29 29 - 29Porez na dobit - - - (341) (341) - (341)Dobit nakon oporezivanja 1.035 827 26 (514) 1.374 20 1.394namijenjena: Dioničarima Banke 1.035 827 26 (563) 1.325 20 1.345Manjinskim dioničarima - - - 49 49 - 49Dobit razdoblja 1.035 827 26 (514) 1.374 20 1.394

98




a) Račun dobiti i gubitka po segmentima za 2009. - poslovni segmenti (nastavak)

BaNka sTanovnišTvo Pravne UlaGanja osTalo UkUPno Usklađenja finanCijski osoBe Prema Do izvješTaji UPravljačkom finanCijskih izvješTajU izvješTaja 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U U U U U U U millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima kn kn kn kn kn kn kn

Neto prihod od kamata i slični prihodi 1.946 968 (1) (541) 2.372 (18) 2.354Neto prihod od naknada i provizija 527 334 2 (1) 862 - 862Prihod od dividendi - - - 47 47 - 47Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 143 107 52 224 526 (2) 524Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica - - - 9 9 20 29Ostali poslovni prihodi 13 2 - (7) 8 33 41Poslovni prihodi 2.629 1.411 53 (269) 3.824 33 3.857Troškovi poslovanja (1.439) (314) (26) 19 (1.760) (23) (1.783)Umanjenje vrijednosti i rezerviranja (283) (286) - - (569) 10 (559)rezultat segmenta 907 811 27 (250) 1.495 20 1.515Porez na dobit - - - (294) (294) (5) (299)Dobit razdoblja 907 811 27 (544) 1.201 15 1.216




b) Bilanca po segmentima za 2009. - poslovni segmenti

Grupa sTanovnišTvo Pravne UlaGanja osTalo UkUPno osoBe UPravljački izvješTaj i finanCijski izvješTaji 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U U U U U millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima kn kn kn kn kn

Imovina po segmentima 34.743 29.332 773 42.892 107.740Ulaganja u pridružena društva - - - 78 78Tekuća porezna imovina - - - 117 117Odgođena porezna imovina - - - 113 113Ukupna imovina 34.743 29.332 773 43.200 108.048Obveze po segmentima 39.086 23.882 - 29.310 92.278Odgođena porezna obveza - - - 3 3Ukupne obveze 39.086 23.882 - 29.313 92.281Kapitalni izdaci - - - 327 327 BaNka sTanovnišTvo Pravne UlaGanja osTalo UkUPno osoBe UPravljački izvješTaj i finanCijski izvješTaji 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U U U U U millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima millijUnima kn kn kn kn kn Imovina po segmentima 29.659 26.873 773 34.386 91.691Ulaganja u podružnice i pridružena društva - - - 918 918Tekuća porezna imovina - - - 102 102Odgođena porezna imovina - - - 101 101Ukupna imovina 29.659 26.873 773 35.507 92.812Obveze po segmentima 33.967 20.538 - 24.174 78.679Odgođena porezna obveza - - - 3 3Ukupne obveze 33.967 20.538 - 24.177 78.682Kapitalni izdaci - - - 175 175

100





c) Geografske informacije po segmentima za 2009. godinu

Grupa hrvaTska Bosna i UkUPno herCeGovina 2009. 2009. 2009. U U U millijUnima millijUnima millijUnima kn kn kn

Vanjski prihodi 4.315 696 5.011Imovina po segmentima 95.166 12.882 108.048Kapitalni izdaci 204 123 327

Većina poslovanja i klijenata Banke nalazi se u Republici Hrvatskoj te iz tog razloga geografske informacije po segmentima za Banku nisu objavljene.


11 Gotovinske rezerve Grupa 2009. 2009. 2009. 2008. 2008. 2008. UkUPno kUna sTrana UkUPno kUna sTrana valUTa valUTa U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn kn kn

Gotovina u blagajni 2.227 1.228 999 1.690 955 735Instrumenti u postupku naplate 2 - 2 2 - 2Tekući računi kod drugih banaka 1.569 2 1.567 789 2 787Tekući račun kod HNB-a 3.245 3.245 - 1.921 1.921 - 7.043 4.475 2.568 4.402 2.878 1.524 BaNka 2009. 2009. 2009. 2008. 2008. 2008. UkUPno kUna sTrana UkUPno kUna sTrana valUTa valUTa U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn kn kn

Gotovina u blagajni 1.809 1.217 592 1.321 939 382Instrumenti u postupku naplate 1 - 1 2 - 2Tekući računi kod drugih banaka 205 - 205 67 - 67Tekući račun kod HNB-a 3.245 3.245 - 1.921 1.921 - 5.260 4.462 798 3.311 2.860 451

102




12 Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke


Obvezna pričuva - u kunama 5.939 4.567 5.939 4.567 - u stranoj valuti 1.379 2.074 1.379 2.074Obvezni blagajnički zapisi HNB-a - 420 - 420 7.318 7.061 7.318 7.061

HNB za banke propisuje obvezu obračuna obveznih pričuva, koje se izdvajaju u obliku depozita kod Hrvatske narodne banke te se održavaju kroz stanja likvidnih potraživanja. Stopa obvezne pričuve na datum 31. prosinca 2009. godine iznosila je 14% (do 10. prosinca 2008. godine: 17%) kunskih i deviznih depozita, uzetih zajmova i izdanih dužničkih vrijednosnica. Na datum 31. prosinca 2009. godine postotak izdvajanja kunskog dijela obvezne pričuve iznosio je 70% (2008.: 70%), dok se preostalih 30% (2008.: 30%) održava u obliku ostalih likvidnih potraživanja. Ovaj postotak uključuje dio deviznog dijela obvezne pričuve koji se izdvaja u kunama (vidi dolje). 60% deviznog dijela obvezne pričuve (2008.: 60%) izdvaja se kod HNB-a, a preostalih 40% (2008.: 40%) održava se u obliku ostalih likvidnih potraživanja, nakon usklađivanja iznosa obvezne pričuve za izvore sredstava u stranoj valuti nerezidenata i povezanih osoba (koji se u cijelosti izdvaja kod Hrvatske narodne banke). Od 14. siječnja 2009. godine 75% (2008.: 50%) deviznog dijela obvezne pričuve uključuje se u obračunati kunski dio obvezne pričuve i izdvaja u kunama (vidi gore). Obvezni blagajnički zapisi HNB-a su se upisivali ukoliko je porast odgovarajuće imovine i izvanbilančnih stavaka prelazio rast dozvoljen od HNB-a. Mjera je bila uvedena 2007. godine. Stopa upisa obveznih blagajničkih zapisa HNB-a bila je 75%, s dospijećem 360 dana od dana upisa, uz kamatnu stopu od 0,25%. Odluka o upisu obveznih blagajničkih zapisa ukinuta je 23. studenog 2009. godine.


13 a) Zajmovi i potraživanja od banaka


Plasmani bankama 9.971 11.824 7.007 9.089Zajmovi bankama 1.746 674 1.746 674 11.717 12.498 8.753 9.763Rezervacije za umanjenje vrijednosti - Plasmana (24) (24) (22) (22) - Zajmova (53) (53) (53) (53) (77) (77) (75) (75)Neto plasmani i zajmovi bankama 11.640 12.421 8.678 9.688

Zajmovi i potraživanja od banaka uključuju i obveznu pričuvu kod Centralne banke Bosne i Hercegovine, u iznosu od 1.127 milijuna kuna (2008.: 1.463 milijuna kuna).

13 b) Kretanja u rezervacijama za umanjenje vrijednosti zajmova i potraživanja od banaka


stanje na dan 1. siječnja 77 75 75 73Utjecaj tečajnih razlika - 2 - 2stanje na dan 31. prosinca 77 77 75 75

U rezervacijama za umanjenje vrijednosti zajmova i potraživanja od banaka nije bilo promjena koje bi imale utjecaj na račun dobiti i gubitka Grupe i Banke za 2009. godinu, dok su se jedine promjene u 2008. godini odnosile na gubitke od tečajnih razlika.

104




14 Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Dužničke vrijednosnice koje se drže radi trgovanja 401 1.035 401 1.035Vlasničke vrijednosnice koje se drže radi trgovanja 1 16 1 16Derivativni financijski instrumenti - pozitivna fer vrijednost 42 36 43 37Udjeli u investicijskim fondovima raspoređeni po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 98 81 74 65Vlasničke vrijednosnice raspoređene po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 3 3 - - 545 1.171 519 1.153

a) Dužničke vrijednosnice koje se drže radi trgovanja Grupa BaNka

2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Obveznice Republike Hrvatske 127 800 127 800Ostale vrijednosnice domaćih izdavatelja 264 225 264 225Obveznice lokalne uprave 10 10 10 10 401 1.035 401 1.035Izlistane na burzi 400 1.034 400 1.034Nisu izlistane na burzi 1 1 1 1 401 1.035 401 1.035

b) Vlasničke vrijednosnice koje se drže radi trgovanja Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Vlasničke vrijednosnice domaćih izdavatelja - izlistane na burzi 1 16 1 16


14 Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka (nastavak)

c) Derivativni financijski instrumenti

Grupa 2009. 2009. 2008. 2008. nominalni fer nominalni fer iznos vrijeDnosT iznos vrijeDnosT U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Derivativi koji se drže radi trgovanja - OTC proizvodi Valutni derivativi Valutni terminski ugovori 2.412 25 2.271 27Međuvalutni kamatni swapovi 2.484 14 - -Ostali derivativi koji se drže radi trgovanja 691 3 320 9 5.587 42 2.591 36 BaNka 2009. 2009. 2008. 2008. nominalni fer nominalni fer iznos vrijeDnosT iznos vrijeDnosT U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Derivativi koji se drže radi trgovanja - OTC proizvodi Valutni derivativi Valutni terminski ugovori 1.639 25 1.348 28Međuvalutni kamatni swapovi 2.484 14 - -Ostali derivativi koji se drže radi trgovanja 1.072 4 320 9 5.195 43 1.668 37

Grupa koristi međuvalutne kamatne swapove, valutne swapove i valutne terminske ugovore kako bi zaštitila deviznu poziciju i smanjila izloženost valutnom riziku, koji je svojstven bankarskom poslovanju. Ostale derivativne ugovore iniciraju komitenti te uglavnom uključuju kupljene opcije koje se indeksiraju prema investicijskim fondovima kojima upravlja podružnica Banke. Ugovorne strane u ovim derivativnim transakcijama su financijske institucije (uključujući povezane osobe) i pravne osobe s visokim kreditnim ratingom.

d) Udjeli u investicijskim fondovima raspoređeni po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Udjeli u investicijskim fondovima kojima upravlja povezana osoba (kotiraju) 98 81 74 65 98 81 74 65

106




14 Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka (nastavak)

e) Vlasničke vrijednosnice raspoređene po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka


Vlasničke vrijednosnice domaćih izdavatelja - izlistane na burzi 3 3 - -

15 Zajmovi i potraživanja od komitenata i dužničke vrijednosnice (zamjenske obveznice) klasificirane kao zajmovi i potraživanja


Zamjenske obveznice 1.442 1.422 1.442 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 68.629 66.324 59.650 56.926 70.071 67.746 61.092 58.348

a) Zamjenske obveznice Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Zamjenske obveznice 1.442 1.422 1.442 1.422

Zamjenske obveznice izdala je Vlada Republike Hrvatske kako bi zamijenila obveznice za restrukturiranje gospodarstva Republike Hrvatske. Zamjenske obveznice usklađuju se indeksom industrijskih proizvoda pri proizvođačima i denominirane su u kunama uz kamatnu stopu od 5%, koja se naplaćuje polugodišnje. Glavnica u cijelosti dospijeva na naplatu 2011. godine. Nerealizirana dobit ili gubitak od indeksacije obveznica uključuje se u neto dobitke i gubitke od investicijskih vrijednosnica.


15 Zajmovi i potraživanja od komitenata i dužničke vrijednosnice (zamjenske obveznice)klasificirane kao zajmovi i potraživanja (nastavak)

b) Zajmovi i potraživanja od komitenata - analiza po proizvodima Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Društva, slične organizacije i država (pravne osobe) - u kunama 21.030 20.854 21.029 20.853- u stranoj valuti 15.762 12.566 11.554 7.982Ukupno društva, slične organizacije i država 36.792 33.420 32.583 28.835Rezervacija za umanjenje vrijednosti (1.782) (1.522) (1.180) (972)Neto zajmovi društvima, sličnim organizacijama i državi 35.010 31.898 31.403 27.863fizičke osobe i obrtnici (stanovništvo) - u kunama 29.944 30.439 29.841 30.346 - u stranoj valuti 5.552 5.534 5 5Ukupno fizičke osobe i obrtnici 35.496 35.973 29.846 30.351Rezervacija za umanjenje vrijednosti (1.877) (1.547) (1.599) (1.288)Neto zajmovi fizičkim osobama i obrtnicima 33.619 34.426 28.247 29.063Ukupno bruto zajmovi 72.288 69.393 62.429 59.186Rezervacija za umanjenje vrijednosti (3.659) (3.069) (2.779) (2.260) 68.629 66.324 59.650 56.926Postotni udio rezervacija za umanjenje vrijednosti u bruto zajmovima i potraživanjima od komitenata 5,1% 4,4% 4,5% 3,8%

Kunski zajmovi Grupe uključuju i zajmove s valutnom klauzulom, vezane uz tečaj EUR-a i USD-a, u iznosu od 29.130 milijuna kuna (2008.: 24.556 milijuna kuna). Kunski zajmovi Banke uključuju i zajmove s valutnom klauzulom, vezane uz tečaj EUR-a i USD-a, u iznosu od 27.823 milijuna kuna (2008.: 23.248 milijuna kuna). Otplata glavnice i kamate obračunava se u stranoj valuti, a plaćanje se obavlja u kunskoj protuvrijednosti po tečaju na dan plaćanja.

108





c) Kretanja u rezervacijama za umanjenje vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata Gubitak od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata prikazan u računu dobiti i gubitka rezultat je sljedećih kretanja u rezervacijama za umanjenje vrijednosti nenaplativih zajmova i potraživanja od komitenata:

Grupa sTanovnišTvo Pravne UkUPno osoBe 2009. 2009. 2009. U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 1.547 1.522 3.069Povećanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti 670 558 1.228Otpuštanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti zbog smanjene rizičnosti (118) (117) (235)Naplate prethodno rezerviranih iznosa (213) (168) (381)Gubici od umanjenja vrijednosti priznati u računu dobiti i gubitka 339 273 612Amortizacija diskonta u prihod od kamata (1) (1) (2)Otpisi (6) (11) (17)Utjecaj tečajnih razlika (2) (1) (3)stanje na dan 31. prosinca 1.877 1.782 3.659 Grupa sTanovnišTvo Pravne UkUPno osoBe 2008. 2008. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 1.367 1.487 2.854Povećanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti 587 288 875Otpuštanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti zbog smanjene rizičnosti (175) (55) (230)Naplate prethodno rezerviranih iznosa (224) (152) (376)Gubici od umanjenja vrijednosti priznati u računu dobiti i gubitka 188 81 269Amortizacija diskonta u prihod od kamata (2) (3) (5)Otpisi (10) (42) (52)Utjecaj tečajnih razlika 4 (1) 3stanje na dan 31. prosinca 1.547 1.522 3.069



c) Kretanja u rezervacijama za umanjenje vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata (nastavak) BaNka sTanovnišTvo Pravne osoBe UkUPno 2009. 2009. 2009. U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 1.288 972 2.260Povećanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti 459 369 828Otpuštanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti zbog smanjene rizičnosti (45) (68) (113)Naplate prethodno rezerviranih iznosa (97) (91) (188)Gubici od umanjenja vrijednosti priznati u računu dobiti i gubitka 317 210 527Amortizacija diskonta u prihod od kamata (1) (1) (2)Otpisi (4) (1) (5)Utjecaj tečajnih razlika (1) - (1)stanje na dan 31. prosinca 1.599 1.180 2.779

BaNka sTanovnišTvo Pravne osoBe UkUPno 2008. 2008. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn

stanje na dan 1. siječnja 1.150 945 2.095Povećanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti 453 168 621Otpuštanje rezerviranja za umanjenje vrijednosti zbog smanjene rizičnosti (124) (6) (130)Naplate prethodno rezerviranih iznosa (181) (108) (289)Gubici od umanjenja vrijednosti priznati u računu dobiti i gubitka 148 54 202Amortizacija diskonta u prihod od kamata (2) (3) (5)Otpisi (10) (23) (33)Utjecaj tečajnih razlika 2 (1) 1stanje na dan 31. prosinca 1.288 972 2.260

110





d) Koncentracija kreditnog rizika po industrijskim granama

Komercijalni zajmovi odobreni su prvenstveno pravnim osobama sa sjedištem u Republici Hrvatskoj te državi. Banka i Grupa u Hrvatskoj i Bosni i Hercegovini imaju diverzificirani portfelj zajmova koji obuhvaća sve grane gospodarstva.

Kreditni portfelj Grupe i Banke po industrijskim granama, umanjen za rezervacije za umanjenje vrijednosti, prikazan je u sljedećoj tablici:


Zajmovi društvima, sličnim organizacijama i državi Poljoprivredni, šumarski i ribarski proizvodi 1.078 881 1.049 824Kemijski proizvodi 305 135 272 109Komercijalne usluge 4.836 5.311 3.668 4.026Komunikacijske usluge 87 43 53 32Građevinarstvo i javni radovi 6.414 4.501 6.049 4.100Električni materijali i uređaji 302 349 258 272Energenti 569 762 474 676Poljoprivredni i industrijski strojevi 122 144 120 128Željezni i neželjezni minerali i metali 78 92 68 61Financijske institucije 318 316 159 131Hrana, piće i duhanski proizvodi 952 1.186 745 919Hotelijerstvo i ugostiteljstvo 605 567 488 446Usluge unutarnjeg prometa 363 426 255 284Prijevozna sredstva 3.938 3.871 3.900 3.840Metalni proizvodi 235 306 191 223Nemetalni minerali i proizvodi 527 506 352 400Uredski strojevi 216 230 216 229Ostali industrijski proizvodi 160 193 160 194Ostale usluge povezane s prodajom 3.664 3.525 3.611 3.456Papir, tiskani materijali i izdavaštvo 441 466 159 198Javna uprava 5.943 4.540 5.429 3.995Nekretnine 2.628 2.092 2.626 2.025Gumeni i plastični proizvodi 119 139 80 89Tekstil, koža i odjeća 244 204 220 157Usluge pomorskog i zračnog prijevoza 26 20 26 20Usluge povezane s prijevozom 275 281 253 253Ostalo 565 812 522 776Ukupno zajmovi društvima, sličnim organizacijama i državi 35.010 31.898 31.403 27.863Zajmovi fizičkim osobama i obrtnicima Stambeni zajmovi 18.592 18.836 16.453 16.707Ostali zajmovi 15.027 15.590 11.794 12.356Ukupno zajmovi fizičkim osobama i obrtnicima 33.619 34.426 28.247 29.063Ukupno zajmovi i potraživanja od komitenata 68.629 66.324 59.650 56.926


16 Financijska imovina raspoloživa za prodaju Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Dužničke vrijednosnice raspoložive za prodaju 5.379 5.213 5.487 5.303Vlasničke vrijednosnice raspoložive za prodaju 66 80 55 71 5.445 5.293 5.542 5.374

a) Dužničke vrijednosnice raspoložive za prodaju Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Obveznice stranih izdavatelja 2.617 2.274 2.960 2.648Ostale vrijednosnice stranih izdavatelja 511 - 511 -Ministarstvo financija - Trezorski zapisi i Euro zapisi 1.218 2.433 1.020 2.185Obveznice Republike Hrvatske 790 449 753 413Ostale vrijednosnice domaćih izdavatelja 243 57 243 57 5.379 5.213 5.487 5.303Izlistane na burzi 4.159 2.780 4.465 3.118Nisu izlistane na burzi 1.220 2.433 1.022 2.185 5.379 5.213 5.487 5.303

U 2008. godini, Banka je kupila obveznice koje je izdala podružnica UniCredit Bank d.d., Mostar nominalne vrijednosti od 50 milijuna eura.

b) Vlasničke vrijednosnice raspoložive za prodaju Grupa BaNka 2009. 2008. 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn

Vrijednosnice koje su izlistane na burzi 26 40 15 31Vrijednosnice koje nisu izlistane na burzi 40 40 40 40 66 80 55 71

Vlasničke vrijednosnice koje nisu izlistane na burzi sadrže veći broj manjih individualnih ulaganja prikazanih po trošku stjecanja umanjenom za umanjenja vrijednosti. Za ta ulaganja ne postoji tržište. Uz to, tehnikom diskontiranih budućih novčanih tokova dobivaju se nedovoljno pouzdane procjene obzirom na veliku nesigurnost vezanu uz predviđanje budućih novčanih tokova. Rukovodstvo smatra da nema naznaka za umanjenje vrijednosti tih ulaganja.

112




16 Financijska imovina raspoloživa za prodaju (nastavak)

b) Vlasničke vrijednosnice raspoložive za prodaju (nastavak)

Glavna ulaganja Grupe koja ne kotiraju na burzi na dan 31. prosinca 2009. su:

DjelaTnosT zemlja efekTivni UDio reGisTraCije 31. ProsinCa 2009.

Allianz Zagreb d.d., Zagreb Osiguranje Hrvatska 16,84%

c) Reklasificirana financijska imovina

Odlukom Uprave, a temeljem odlomka 50 Međunarodnog računovodstvenog standarda 39 „Financijski instrumenti: Priznavanje i mjerenje“, s datumom 13. siječnja 2009. Grupa i Banka izvršile su reklasifikaciju financijske imovine po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka (imovina namijenjena trgovanju) u financijsku imovinu raspoloživu za prodaju, po fer vrijednosti u iznosu od 849 milijuna kuna, pri čemu je kao osnova za početno mjerenje uzeta fer vrijednost na datum reklasifikacije. Kao rezultat reklasifikacije, sve daljnje promjene fer vrijednosti ovih vrijednosnica koje bi bile priznate u računu dobiti i gubitka, priznaju se direktno u kapitalu, unutar rezerve fer vrijednosti prije efekata ispravka vrijednosti i efekata priznatih prilikom prodaje. U slučaju da se reklasifikacija nije dogodila, rezultat prije poreza Grupe i Banke bio bi niži za 12 tisuća kuna (prije efekata ispravka vrijednosti). Nema utjecaja na kapital i rezerve. Banka je naknadno priznala ispravak vrijednosti u iznosu od 2 milijuna kuna na jednu od reklasificiranih korporativnih obveznica. Značajan dio reklasificiranih vrijednosnica prodan je tijekom godine. Budući da se na imovinu raspoloživu za prodaju obračunava opća rezervacija, Banka je dodatno priznala trošak opće rezervacije u iznosu od 2 milijuna kuna u računu dobiti i gubitka.

Grupa i Banka izvršile su reklasifikaciju u cilju smanjenja oscilacija prinosa na uložena sredstva te zaštitu od direktnog utjecaja promjena cijena obveznica na tržištu uslijed financijske krize.

Grupa i BaNka 1. siječnja 2009. 13. siječnja 2009. 31. ProsinCa 2009. knjiGovoD- knjiGovoD- knjiGovoD- sTvena fer sTvena fer sTvena fer vrijeDnosT vrijeDnosT vrijeDnosT vrijeDnosT vrijeDnosT vrijeDnosT U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima U milijUnima kn kn kn kn kn kn

financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka reklasificirana u financijsku imovinu raspoloživu za prodaju 840 840 849 849 246 246 840 840 849 849 246 246


16 Financijska imovina raspoloživa za prodaju (nastavak)

c) Reklasificirana financijska imovina (nastavak)

Tablica u nastavku prikazuje iznose priznate u računu dobiti i gubitka te u kapitalu i rezervama tijekom 2009. godine, a koji se odnose na reklasificiranu financijsku imovinu. Efekti promjene tečaja nisu prikazani iz razloga što njihovo priznavanje ostaje nepromijenjeno bez obzira na reklasifikaciju.

Grupa i BaNka račUn DoBiTi i kaPiTal i GUBiTka rezerve 2009. 2009. U milijUnima U milijUnima kn kn

razdoblje prije reklasifikacije Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 1 - 1 -razdoblje nakon reklasifikacije Neto gubici i dobici od investicijskih vrijednosnica (13) Rezerva fer vrijednosti - -Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezervacija - umanjenja (2) -Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezervacija - opća rezervacija (2) - (17) -

17 Ulaganja koja se drže do dospijeća


Dužničke vrijednosnice koje se drže do dospijeća Obveznice Republike Hrvatske 193 198 - -Obveznice lokalne uprave 50 50 50 50Ostale vrijednosnice domaćih izdavatelja 529 619 529 619 772 867 579 669Kotiraju na burzi 243 306 50 108Ne kotiraju na burzi 529 561 529 561 772 867 579 669

114




18 Koncentracija imovine i obveza U imovini i obvezama Grupe i Banke značajna je koncentracija plasmana i obveza prema Republici Hrvatskoj, kao što je navedeno u nastavku:

Grupa Bilješke 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Tekući račun kod Hrvatske narodne banke 11 3.245 1.921Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 12 7.318 7.061Trezorski zapisi Ministarstva financija 1.121 2.287Euro zapisi Ministarstva financija 97 146Obveznice Republike Hrvatske 1.111 1.447Dani zajmovi 4.679 3.150Zamjenske obveznice 15a 1.442 1.422Preplaćeni porez na dobit za Banku i podružnice Banke u Republici Hrvatskoj 103 -Potraživanja od države po državnim subvencijama za stambenu štednju 23 137 71Obračunata kamata i ostala imovina 118 97Obveze prema Ministarstvu financija - refinancirani zajmovi uzeti od stranih banaka 27 (21) (42)Kratkoročni depoziti Republike Hrvatske (14) (54)Dugoročni depoziti Republike Hrvatske (3) (3)Tekuća porezna obveza za Banku i podružnice Banke u Republici Hrvatskoj - (166)Ostale obveze (9) (4) 19.324 17.333

Uz to, neizravna izloženost Grupe prema Republici Hrvatskoj po osnovi odobrenih zajmova i ostalih potraživanja od državnih fondova prikazana je u nastavku:

Grupa 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Dani zajmovi 5.017 3.046Obračunata kamata i ostala imovina 51 12Kratkoročni depoziti (82) (130)Ostale obveze (37) (26) 4.949 2.902

Neto izravna i neizravna izloženost prema Republici Hrvatskoj, isključujući potraživanja od pravnih osoba osigurana garancijama Države, koja nisu prikazana u gornjim tablicama, predstavlja 22% ukupne imovine Grupe (2008.: 19%).


18 Koncentracija imovine i obveza (nastavak) BaNka Bilješke 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Tekući račun kod Hrvatske narodne banke 11 3.245 1.921Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 12 7.318 7.061Trezorski zapisi Ministarstva financija 1.020 2.185Obveznice Republike Hrvatske 880 1.213Dani zajmovi 4.679 3.150Zamjenske obveznice 15a 1.442 1.422Preplaćeni porez na dobit 9d 98 -Obračunata kamata i ostala imovina 116 93Obveze prema Ministarstvu financija - refinancirani zajmovi uzeti od stranih banaka 27 (21) (42)Kratkoročni depoziti Republike Hrvatske (13) (53)Dugoročni depoziti Republike Hrvatske (3) (3)Tekuća porezna obveza 9f - (166)Ostale obveze (9) (5) 18.752 16.776

Uz to, neizravna izloženost Banke prema Republici Hrvatskoj po osnovi odobrenih zajmova i ostalih potraživanja od državnih fondova prikazana je u nastavku:

BaNka 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

Dani zajmovi 5.017 3.046Obračunata kamata i ostala imovina 51 12Kratkoročni depoziti (82) (130)Ostale obveze (37) (26) 4.949 2.902

Neto izravna i neizravna izloženost prema Republici Hrvatskoj, isključujući potraživanja od pravnih osoba osigurana garancijama Države, koja nisu prikazana u gornjim tablicama, predstavlja 26% ukupne imovine Banke (2008.: 21%).

116




19 Ulaganja u podružnice i pridružena društva

a) Podružnice Grupe:

DjelaTnosT zemlja vlasnišTvo GrUPe reGisTraCije 31. ProsinCa 2009.

UniCredit Bank d.d., Mostar Bankarstvo Bosna i Hercegovina 65,6%Prva stambena štedionica d.d., Zagreb Bankarstvo Hrvatska 100,0%ZB Invest d.o.o., Zagreb Upravljanje fondovima Hrvatska 100,0%Centar Kaptol d.o.o., Zagreb Ulaganja u nekretnine Hrvatska 100,0%UPI poslovni sistem d.o.o., Sarajevo Upravljanje nekretninama Bosna i Hercegovina 52,6%Pominvest d.d., Split Upravljanje nekretninama Hrvatska 88,7%ZABA TURIZAM d.o.o., Zagreb Ulaganja Hrvatska 100,0%Marketing Zagrebačke banke d.o.o., Zagreb Izdavaštvo Hrvatska 100,0%Zagreb nekretnine d.o.o., Zagreb Nekretnine Hrvatska 100,0%ZANE BH d.o.o., Sarajevo Nekretnine Bosna i Hercegovina 100,0%Istraturist d.d., Umag Turizam Hrvatska 71,8%Istra D.M.C. d.o.o. Organizacija ATP turnira Hrvatska 71,8%

b) Pridružena društva Banke:

DjelaTnosT zemlja efekTivni UDio reGisTraCije 31. ProsinCa 2009.

Allianz ZB d.o.o., Društvo za upravljanje Upravljanje mirovinskim fondom Hrvatska 49,0% obveznim mirovinskim fondom, ZagrebAllianz ZB d.o.o., Društvo za upravljanje Upravljanje mirovinskim fondovima Hrvatska 49,0% dobrovoljnim mirovinskim fondovima, Zagreb

c) Ulaganja u podružnice i pridružena društva:


Podružnice - - 866 866Pridružena društva 78 72 52 52 78 72 918 918


19 Ulaganja u podružnice i pridružena društva (nastavak)

d) Kretanje ulaganja u podružnice i pridružena društva

Grupa 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

stanje na dan 1. siječnja 72 77Udio u dobiti pridruženih društava 29 25Isplata dividende pridruženih društava (bilješka 3) (23) (30)stanje na dan 31. prosinca 78 72

BaNka 2009. 2008. U milijUnima U milijUnima kn kn

stanje na dan 1. siječnja 918 897Kupnja podružnice - 14Umanjenje vrijednosti ulaganja u podružnicu - (13)Povećanje ulaganja u podružnicu - 20stanje na dan 31. prosinca 918 918

Tijekom 2008. godine Banka je kupila CAIB d.d. od društva CAIB AG. To je transakcija unutar Grupe te je bila priznata po knjigovodstvenoj vrijednosti. Ulaganju je po pripajanju u potpunosti umanjena vrijednost, zajedno s pripadajućim goodwillom. CAIB d.d. preimenovan je u ZABA ulaganja tijekom 2009. godine te je pripojen ZABA TURIZMU 1. listopada 2009. godine. Banka procjenjuje vrijednost najvećih podružnica metodom diskontiranih novčanih tokova. Prema mišljenju rukovodstva i prema rezultatima procjene vrijednosti na datum bilance, ne postoje indikacije za umanjenje vrijednosti ulaganja u podružnice.




20 Ulaganja u nekretnine

Grupa UkUpno Ulaganja U ImovIna U nekretnIne prIpremI U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2009. 387 387 -Povećanja 3 - 3Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 1 1 -Prijenos u upotrebu - 1 (1)Otuđenja (1) (1) -trošak nabave na dan 31. prosinca 2009. 390 388 2akumulirana amortizacijaAkumulirana amortizacija na dan 1. siječnja 2009. 148 148 -Trošak za godinu 11 11 -akumulirana amortizacija na dan 31. prosinca 2009. 159 159 -knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2009. 239 239 -knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2009. 231 229 2

Tijekom godine Grupa je, zbog prenamjene, s nekretnina i opreme (bilješka 21), reklasificirala ulaganja u nekretnine čiji su trošak nabave i knjigovodstvena vrijednost iznosili 1 milijun kuna.

Procijenjena fer vrijednost ulaganja u nekretnine koje Grupa iskazuje po knjigovodstvenoj vrijednosti od 231 milijuna kuna iznosila je 252 milijuna kuna na datum bilance. Fer vrijednost je procijenjena diskontiranjem očekivanih budućih novčanih tokova koristeći diskontne stope koje odražavaju trenutačnu tržišnu procjenu neizvjesnosti u iznosu i dospijeću novčanih tokova. Nije korištena nezavisna procjena.


20 Ulaganja u nekretnine (nastavak)

Grupa UkUpno Ulaganja U ImovIna U nekretnIne prIpremI U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2008. 378 378 -Povećanja 8 - 8Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 2 2 -Prijenos u upotrebu - 8 (8)Otuđenja (1) (1) -trošak nabave na dan 31. prosinca 2008. 387 387 -akumulirana amortizacijaAkumulirana amortizacija na dan 1. siječnja 2008. 137 137 -Trošak za godinu 11 11 -akumulirana amortizacija na dan 31. prosinca 2008. 148 148 -knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2008. 241 241 -knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2008. 239 239 -

Tijekom 2008. Grupa je, zbog prenamjene, s nekretnina i opreme (bilješka 21), reklasificirala ulaganja u nekretnine čiji su trošak nabave i knjigovodstvena vrijednost iznosili 2 milijuna kuna.

Procijenjena fer vrijednost ulaganja u nekretnine koje Grupa iskazuje po knjigovodstvenoj vrijednosti od 239 milijuna kuna iznosila je 276 milijuna kuna na datum bilance. Fer vrijednost je procijenjena diskontiranjem očekivanih budućih novčanih tokova koristeći diskontne stope koje odražavaju trenutačnu tržišnu procjenu neizvjesnosti u iznosu i dospijeću novčanih tokova. Nije korištena nezavisna procjena.




20 Ulaganja u nekretnine (nastavak)

Banka Ulaganja U nekretnIne U mIlIjUnIma kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2009. 46Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 1trošak nabave na dan 31. prosinca 2009. 47akumulirana amortizacija Akumulirana amortizacija na dan 1. siječnja 2009. 13Trošak za godinu 1akumulirana amortizacija na dan 31. prosinca 2009. 14knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2009. 33knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2009. 33

Tijekom godine Grupa je, zbog prenamjene, s nekretnina i opreme (bilješka 21), reklasificirala ulaganja u nekretnine čiji su trošak nabave i knjigovodstvena vrijednost iznosili 1 milijun kuna.

Procijenjena fer vrijednost ulaganja u nekretnine koje je Banka držala po knjigovodstvenoj vrijednosti od 33 milijuna kuna iznosila je 33 milijuna kuna na datum bilance. Fer vrijednost je procijenjena diskontiranjem očekivanih budućih novčanih tokova koristeći diskontne stope koje odražavaju trenutačnu tržišnu procjenu neizvjesnosti u iznosu i dospijeću novčanih tokova. Nije korištena nezavisna procjena.

Banka Ulaganja U nekretnIne U mIlIjUnIma kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2008. 44Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 2trošak nabave na dan 31. prosinca 2008. 46akumulirana amortizacija Akumulirana amortizacija na dan 1. siječnja 2008. 12Trošak za godinu 1akumulirana amortizacija na dan 31. prosinca 2008. 13knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2008. 32knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2008. 33

Tijekom 2008. godine Grupa je, zbog prenamjene, s nekretnina i opreme (bilješka 21), reklasificirala ulaganja u nekretnine čiji su trošak nabave i knjigovodstvena vrijednost iznosili 2 milijun kuna.

Procijenjena fer vrijednost ulaganja u nekretnine koje je Banka držala po knjigovodstvenoj vrijednosti od 33 milijuna kuna iznosila je 33 milijuna kuna na datum bilance. Fer vrijednost je procijenjena diskontiranjem očekivanih budućih novčanih tokova koristeći diskontne stope koje odražavaju trenutačnu tržišnu procjenu neizvjesnosti u iznosu i dospijeću novčanih tokova. Nije korištena nezavisna procjena.


21 Nekretnine i oprema

Grupa UkUpno ZemljIšta I račUnala, ImovIna U Zgrade motorna prIpremI voZIla I oprema U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2009. 4.410 2.622 1.645 143Povećanja 250 - - 250Otuđenja (2) (2) - -Prijenos u upotrebu - 142 164 (306)Otpisi (39) - (39) -Prijenos na ulaganja u nekretnine tijekom godine (1) (1) - -Prijenos na nematerijalnu imovinu tijekom godine (6) - (6) -trošak nabave na dan 31. prosinca 2009. 4.612 2.761 1.764 87akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2009. 1.842 706 1.132 4Trošak za godinu 252 61 191 -Gubitak od umanjenja vrijednosti (bilješka 8) 1 - 1 -Otpisi (39) - (39) -Prijenos na nematerijalnu imovinu tijekom godine (5) - (5) -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2009. 2.051 767 1.280 4knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2009. 2.568 1.916 513 139knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2009. 2.561 1.994 484 83

Software se klasificira kao nekretnine i oprema i uključuje u ovu bilješku ili kao nematerijalna imovina (bilješka 22).

Tijekom godine, imovina s troškom nabave i knjigovodstvenom vrijednošću od 1 milijun kuna, prenesena je, zbog prenamjene, na ulaganja u nekretnine (bilješka 20), u skladu s upotrebom predmetne imovine.

Tijekom godine, software s troškom nabave u iznosu od 6 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 5 milijuna kuna, prenesen je na nematerijalnu imovinu (bilješka 22), u skladu s upotrebom predmetne imovine.

Grupa je tijekom godine otpisala određenu imovinu iz nekretnina i opreme, s troškom nabave i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 39 milijuna kuna.

Knjigovodstvena vrijednost zemljišta koje se ne amortizira, u okviru zemljišta i zgrada, iznosi 104 milijuna kuna (2008.: 104 milijuna kuna).

Određene nekretnine Grupe dane su u zalog za uzete zajmove.




21 Nekretnine i oprema (nastavak)

Grupa UkUpno ZemljIšta I račUnala, ImovIna U Zgrade motorna prIpremI voZIla I oprema U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2008. 4.168 2.463 1.546 159Stjecanje CAIB-a 1 - 1 -Povećanja 361 - - 361Otuđenja (9) (2) (7) -Prijenos na ulaganja u nekretnine tijekom godine (2) (2) - -Prijenos u upotrebu - 163 214 (377)Otpisi (109) - (109) -trošak nabave na dan 31. prosinca 2008. 4.410 2.622 1.645 143akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2008. 1.707 649 1.054 4Stjecanje CAIB-a 1 - 1 -Trošak za godinu 247 57 190 -Otuđenja (6) - (6) -Otpisi (107) - (107) -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2008. 1.842 706 1.132 4knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2008. 2.461 1.814 492 155knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2008. 2.568 1.916 513 139


Tijekom 2008. godine imovina s troškom nabave i knjigovodstvenom vrijednošću od 2 milijuna kuna prenesena je, zbog prenamjene, na ulaganja u nekretnine (bilješka 20), u skladu s upotrebom predmetne imovine.

Grupa je tijekom 2008. godine otpisala određenu imovinu iz nekretnina i opreme s troškom nabave u iznosu od 109 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 107 milijuna kuna. Trošak u iznosu od 2 milijuna kuna priznat je kao dio troška amortizacije u troškovima poslovanja (bilješka 7).


Određene nekretnine Grupe dane su u zalog za uzete zajmove.



Banka UkUpno ZemljIšta I račUnala, ImovIna U Zgrade motorna prIpremI voZIla I oprema U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2009. 2.310 1.055 1.148 107Povećanja 122 - - 122Prijenos na ulaganja u nekretnine tijekom godine (1) (1) - -Prijenos u upotrebu - 33 129 (162)Otpisi (27) - (27) -Prijenos na nematerijalnu imovinu tijekom godine (6) - (6) -trošak nabave na dan 31. prosinca 2009. 2.398 1.087 1.244 67akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2009. 1.185 354 826 5Trošak za godinu 168 22 146 -Otpisi (26) - (26) -Prijenos na nematerijalnu imovinu tijekom godine (5) - (5) -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2009. 1.322 376 941 5knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2009. 1.125 701 322 102knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2009. 1.076 711 303 62


Tijekom godine, imovina s troškom nabave i knjigovodstvenom vrijednošću od 1 milijuna kuna prenesena je, zbog prenamjene, na ulaganja u nekretnine (bilješka 20), u skladu s upotrebom predmetne imovine.

Tijekom godine, software sa troškom nabave u iznosu od 6 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 5 milijuna kuna, prenesen je na nematerijalnu imovinu (bilješka 22), u skladu s upotrebom predmetne imovine.

Grupa je tijekom godine otpisala određenu imovinu iz nekretnina i opreme s troškom nabave u iznosu od 27 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 26 milijuna kuna. Trošak u iznosu od 1 milijun kuna priznat je kao dio troška amortizacije u troškovima poslovanja (bilješka 7).






Tijekom 2008. godine, imovina s troškom nabave i knjigovodstvenom vrijednošću od 2 milijuna kuna prenesena je, zbog prenamjene, na ulaganja u nekretnine (bilješka 20), u skladu s upotrebom predmetne imovine.

Banka je tijekom 2008. godine otpisala određenu imovinu iz nekretnina i opreme s troškom nabave u iznosu od 97 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 97 milijuna kuna.



Banka UkUpno ZemljIšta I račUnala, ImovIna U Zgrade motorna prIpremI voZIla I oprema U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2008. 2.231 992 1.091 148Povećanja 180 - - 180Otuđenja (2) (2) - -Prijenos na ulaganja u nekretnine tijekom godine (2) (2) - -Prijenos u upotrebu - 67 154 (221)Otpisi (97) - (97) -trošak nabave na dan 31. prosinca 2008. 2.310 1.055 1.148 107akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2008. 1.117 333 779 5Trošak za godinu 165 21 144 -Otpisi (97) - (97) -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2008. 1.185 354 826 5knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2008. 1.114 659 312 143knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2008. 1.125 701 322 102


22 Nematerijalna imovina

Grupa UkUpno Software goodwIll Ulaganja na oStala ImovIna tUđoj ImovInI nematerIjalna U U raZdobljU ImovIna prIpremI najma U U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2009. 647 355 61 166 17 48Povećanja 78 - - - - 78Otpisi (8) (3) - (5) - -Prijenos u upotrebu - 42 - 41 - (83)Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 6 6 - - - -trošak nabave na dan 31. prosinca 2009. 723 400 61 202 17 43akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2009. 360 225 12 119 4 -Trošak za godinu 79 55 - 24 - -Otpisi (8) (3) - (5) - -Gubitak od umanjenja vrijednosti (bilješka 8) 2 - - - 2 -Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 5 5 - - - -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2009. 438 282 12 138 6 -knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2009. 287 130 49 47 13 48knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2009. 285 118 49 64 11 43

Software se klasificira kao nematerijalna imovina i uključuje u ovu bilješku ili kao nekretnine i oprema (bilješka 21).

Tijekom godine, software s knjigovodstvenom vrijednošću u iznosu od 6 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 5 milijuna kuna, prenesen je s nekretnina i opreme (bilješka 21).

Grupa je tijekom godine otpisala određenu imovinu iz nematerijalne imovine s troškom nabave u iznosu od 8 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 8 milijuna kuna.

Goodwill predstavlja goodwill nastao stjecanjem UniCredit banke d.d., Mostar (prethodno Zagrebačka banka BH i Universal banka d.d., Sarajevo).




22 Nematerijalna imovina (nastavak)

Grupa UkUpno Software goodwIll Ulaganja na oStala ImovIna tUđoj ImovInI nematerIjalna U U raZdobljU ImovIna prIpremI najma U U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2008. 539 286 49 140 17 47Povećanja 111 - 12 - - 99Otpisi (3) (3) - - - -Prijenos u upotrebu - 72 - 26 - (98)trošak nabave na dan 31. prosinca 2008. 647 355 61 166 17 48akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2008. 280 184 - 94 2 -Trošak za godinu 68 43 - 25 - -Otpisi (2) (2) - - - -Umanjenje vrijednosti (bilješka 8) 14 - 12 - 2 -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2008. 360 225 12 119 4 -knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2008. 259 102 49 46 15 47knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2008. 287 130 49 47 13 48


Grupa je tijekom godine otpisala određenu imovinu iz nematerijalne imovine s troškom nabave u iznosu od 3 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 2 milijuna kuna. Trošak u iznosu od 1 milijun kuna priznat je unutar troškova amortizacije u troškovima poslovanja (bilješka 7).

Goodwill predstavlja goodwill nastao stjecanjem UniCredit banke d.d., Mostar (prethodno Zagrebačka banka BH i Universal banka d.d., Sarajevo).



Banka UkUpno Software Ulaganja na oStala ImovIna tUđoj ImovInI nematerIjalna U U raZdobljU ImovIna prIpremI najma U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma kn kn kn kn kn

trošak nabave Trošak nabave na dan 1. siječnja 2009. 344 219 72 17 36Povećanja 53 - - - 53Otpisi (5) (1) (4) - -Prijenos u upotrebu - 37 27 - (64)Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 6 6 - - -trošak nabave na dan 31. prosinca 2009. 398 261 95 17 25akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2009. 219 156 59 4 -Trošak za godinu 43 33 10 - -Gubitak od umanjenja vrijednosti (bilješka 8) 2 - - 2 -Prijenos s nekretnina i opreme tijekom godine 5 5 - - -Otpisi (5) (1) (4) - -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2009. 264 193 65 6 -knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2009. 125 63 13 13 36knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2009. 134 68 30 11 25


Tijekom godine, software s troškom nabave u iznosu od 6 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 5 milijuna kuna, prenesen je s nekretnina i opreme (bilješka 21).

Banka je tijekom godine otpisala određenu imovinu iz nematerijalne imovine s troškom nabave u iznosu od 5 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 5 milijuna kuna.





Banka UkUpno Software Ulaganja na oStala ImovIna tUđoj ImovInI nematerIjalna U U raZdobljU ImovIna prIpremI najma U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma kn kn kn kn kn

trošak nabaveTrošak nabave na dan 1. siječnja 2008. 292 194 60 17 21Povećanja 56 - - - 56Otpisi (4) (4) - - -Prijenos u upotrebu - 29 12 - (41)trošak nabave na dan 31. prosinca 2008. 344 219 72 17 36akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti Akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 1. siječnja 2008. 182 132 48 2 -Trošak za godinu 38 27 11 - -Gubitak od umanjenja vrijednosti (bilješka 8) 2 - - 2 -Otpisi (3) (3) - - -akumulirana amortizacija i gubitak od umanjenja vrijednosti na dan 31. prosinca 2008. 219 156 59 4 -knjigovodstvena vrijednost na dan 1. siječnja 2008. 110 62 12 15 21knjigovodstvena vrijednost na dan 31. prosinca 2008. 125 63 13 13 36


Banka je tijekom 2008. godine otpisala određenu imovinu iz nematerijalne imovine s troškom nabave u iznosu od 4 milijuna kuna i akumuliranom amortizacijom u iznosu od 3 milijuna kuna. Trošak u iznosu od 1 milijun kuna priznat je unutar troškova amortizacije u troškovima poslovanja (bilješka 7).


23 Ostala imovina

Grupa Banka 2009. 2008. 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Potraživanja od komitenata po debitnim i kreditnim karticama 474 466 378 393Obračunata nedospjela kamata 498 398 450 357Obračunata dospjela kamata 472 544 464 526Obračunate naknade 33 34 29 33Zalihe 29 30 15 12Potraživanja u postupku naplate 2 5 - 3Odgođeni rashodi od kamata 30 24 17 13Imovina preuzeta u zamjenu za nenaplaćena potraživanja 32 35 29 24Potraživanja od države za poticanje stambene štednje 137 71 - -Ostala imovina 200 210 116 116 1.907 1.817 1.498 1.477 Rezervacija za umanjenje vrijednosti imovine preuzete u zamjenu za nenaplaćena potraživanja (4) (11) - (2)Rezervacije za umanjenja vrijednosti ostale imovine (74) (61) (38) (30) (78) (72) (38) (32) 1.829 1.745 1.460 1.445




24 Tekući računi i depoziti banaka


Depoziti po viđenju - u kunama 197 376 197 376 - u stranoj valuti 185 252 166 209 Oročeni depoziti - u kunama 538 171 538 171 - u stranoj valuti 15.621 10.328 14.402 9.097Depoziti podružnica - - 21 37 16.541 11.127 15.324 9.890

25 Tekući računi i depoziti komitenata


Fizičke osobe i obrtnici Devizna štednja i oročeni depoziti 35.869 30.175 29.728 26.022Kunska štednja i oročeni depoziti 7.630 12.346 7.591 10.497 43.499 42.521 37.319 36.519Društva i slične organizacije i država Depoziti po viđenju - u kunama 5.147 5.865 5.126 5.824 - u stranoj valuti 4.587 4.221 1.752 1.806Oročeni depoziti - u kunama 5.084 5.521 5.083 5.520 - u stranoj valuti 5.816 4.741 4.605 3.597Depoziti podružnica - - 30 30 20.634 20.348 16.596 16.777 64.133 62.869 53.915 53.296


26 Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka

Grupa 2009. 2009. 2008. 2008. nomInalnI fer nomInalnI fer IZnoS vrIjednoSt IZnoS vrIjednoSt U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Derivativi koji se drže radi trgovanja - OTC proizvodi Valutni derivativi Valutni terminski ugovori 6.210 42 8.684 230Međuvalutni kamatni swapovi 1.096 17 1.099 21Ugrađeni derivativi u strukturiranim štednim proizvodima 328 - 580 13Ostali derivativi koji se drže radi trgovanja 806 15 817 15 8.440 74 11.180 279

Banka 2009. 2009. 2008. 2008. nomInalnI fer nomInalnI fer IZnoS vrIjednoSt IZnoS vrIjednoSt U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Derivativi koji se drže radi trgovanja - OTC proizvodi Valutni derivativi Valutni terminski ugovori 6.194 42 8.660 229Međuvalutni kamatni swapovi 1.096 17 1.099 21Ugrađeni derivativi u strukturiranim štednim proizvodima 328 - 580 13Ostali derivativi koji se drže radi trgovanja 806 15 817 15 8.424 74 11.156 278

Banka koristi međuvalutne kamatne swapove, valutne swapove i valutne terminske ugovore kako bi zaštitila deviznu poziciju i smanjila izloženost valutnom riziku, koji je svojstven bankarskom poslovanju. Ostale derivativne ugovore iniciraju komitenti i oni uglavnom uključuju garantirane depozite koji se indeksiraju prema investicijskim fondovima kojima upravlja podružnica Banke (ugrađeni derivativi). Ugovorne strane u ovim derivativnim transakcijama su financijske institucije (uključujući povezane osobe) i pravne osobe s visokim kreditnim ratingom ili, kod gore spomenutih ugrađenih derivativa, stanovništvo kao depozitna baza Banke.




27 Uzeti zajmovi


Obveze prema Ministarstvu financija - refinancirani zajmovi uzeti od stranih banaka 21 42 21 42Ostali domaći izvori 2.753 2.584 2.626 2.431Ostale strane banke 5.736 6.599 4.433 4.910Depoziti podružnica - - 38 137 8.510 9.225 7.118 7.520

Uzeti zajmovi iz domaćih izvora uključuju ugovore o reotkupu u iznosu od 877 milijuna kuna (2008.: 317 milijuna kuna) za Grupu i Banku.

28 Izdane dužničke vrijednosnice

Izdane dužničke vrijednosnice dospjele su 13. srpnja 2009. godine.

29 Rezervacije za obveze i troškove

Grupa UkUpno reZervacIje Za reZervacIje Za reZervacIje Za reZervacIje Za IZvanbIlančnU troškove SUdSke oStale Stavke IZloženoSt reStrUktUrIranja Sporove kredItnom rIZIkU U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma

kn kn kn kn kn

Stanje na dan 1. siječnja 2009. 453 237 3 74 139Neto terećenje/(prihodovanje) u računu dobiti i gubitka 60 13 20 (12) 39Rezervacije iskorištene tijekom godine (70) - (20) (2) (48)Stanje na dan 31. prosinca 2009. 443 250 3 60 130Stanje na dan 1. siječnja 2008. 425 260 3 75 87Neto terećenje/(prihodovanje) u računu dobiti i gubitka 74 (23) 12 3 82Rezervacije iskorištene tijekom godine (46) - (12) (4) (30)Stanje na dan 31. prosinca 2008. 453 237 3 74 139


29 Rezervacije za obveze i troškove (nastavak)

Banka UkUpno reZervacIje Za reZervacIje Za reZervacIje Za reZervacIje Za IZvanbIlančnU troškove SUdSke oStale Stavke IZloženoSt reStrUktUrIranja Sporove kredItnom rIZIkU U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma

kn kn kn kn kn

Stanje na dan 1. siječnja 2009. 351 185 3 30 133Neto terećenje/(prihodovanje) u računu dobiti i gubitka 74 18 20 (1) 37Rezervacije iskorištene tijekom godine (64) - (20) (2) (42)Stanje na dan 31. prosinca 2009. 361 203 3 27 128Stanje na dan 1. siječnja 2008. 323 214 3 30 76Neto terećenje/(prihodovanje) u računu dobiti i gubitka 65 (29) 12 4 78Rezervacije iskorištene tijekom godine (37) - (12) (4) (21)Stanje na dan 31. prosinca 2008. 351 185 3 30 133

Rezervacije za izvanbilančnu izloženost kreditnom riziku i sudske sporove priznaju se kroz ostale gubitke od umanjenja vrijednosti i rezerviranja u računu dobiti i gubitka (bilješka 8).

Rezervacije za troškove restrukturiranja uključuju se u troškove restrukturiranja unutar troškova poslovanja u računu dobiti i gubitka (bilješka 7). Rezervacije za ostale stavke priznaju se kao trošak osoblja unutar troškova poslovanja (bilješka 7) te unutar ostalih gubitaka od umanjenja vrijednosti i rezerviranja (bilješka 8), ovisno o prirodi stavke.

Rezervacije za ostale stavke Banke i Grupe na dan 31. prosinca 2009. godine uključuju 96 milijuna kuna (2008.: 90 milijuna kuna) rezervacija za programe dugoročnog nagrađivanja zaposlenika i 32 milijuna kuna (2008.: 43 milijuna kuna) rezervacija za jubilarne nagrade i zakonske otpremnine, izračunatih u skladu s Međunarodnim računovodstvenim standardom 19 „Primanja zaposlenih“.




30 Ostale obveze


Obveze po kamatama - dospjele 28 37 27 35Obveze po kamatama - nedospjele 985 695 914 636Odgođeni kamatni prihodi 356 356 276 265Ostali odgođeni prihodi 19 21 18 20Obveze za plaće 208 229 161 208Obveze u postupku namire 205 200 101 120Obveze po kartičnom poslovanju 240 184 224 164Obveze prema dobavljačima 55 57 22 28Obračunati troškovi 126 126 66 73Obveze prema drugim bankama - gotovina u sabirnom centru 22 20 22 20Dividende 7 7 7 7Obveze po naknadama 4 - 4 -Obveze prema komitentima za državna poticajna sredstva za stambenu štednju 137 72 - -Ostale obveze 68 92 45 56 2.460 2.096 1.887 1.632

31 Subordinirani dug

Subordinirani dug u iznosu od 16 milijuna eura odnosi se na UniCredit Bank d.d., Mostar uz sljedeće uvjete:

Prvi dio subordiniranog duga (Bank Austria)- odobren u ožujku 2004. u iznosu od 10 milijuna eura, dospijeće od 7 godina uz promjenjivu kamatnu stopu koja se temelji na 6-mjesečnom

EURIBOR-u + 0,59%

Drugi dio subordiniranog duga (Bank Polska, Opieki)- odobren u ožujku 2005., u iznosu od 10 milijuna eura dospijeće od 10 godina (najmanje 7 godina) uz promjenjivu kamatnu stopu koja se temelji na

6-mjesečnom EURIBOR-u + 2,50%

Otplata ovog duga subordinirana je svim ostalim obvezama UniCredit Bank d.d., Mostar.


32 Dionički kapital

Grupa i Banka

aUtorIZIrane I IZdane 2009. 2008. redovne redovne dIonIce dIonIce

Izdani dionički kapital (u milijunima kn) 1.281 1.281Broj dionica na dan 31. prosinca 64.048.391 64.048.391Nominalna vrijednost (u kunama) po dionicama na dan 31. prosinac 2009. 20,00 20,00

Obične dionice nose glasačka prava na skupštinama dioničara, s tim da je potrebno imati minimalno jednu dionicu. Banka nema preferencijalnih dionica.

Dionička struktura Banke je sljedeća:

2009. 2008. % vlaSnIštva % vlaSnIštva

UniCredit Bank Austria AG 84,21 84,21Allianz SE 11,72 11,72Ostali 4,07 4,07 100,00 100,00

Sve dionice Banke izlistane su na Zagrebačkoj burzi. Na datum 31. prosinca 2009. godine cijena na Zagrebačkoj burzi iznosila je 260 kuna po dionici.

Premija na izdane dionice

Temeljem izdanja dionica u ožujku 2007. godine, Banka je ostvarila premiju na izdane dionice u iznosu od 3.370 milijuna kuna koja predstavlja višak plaćenog iznosa u odnosu na nominalnu vrijednost izdanih dionica.

Dividende

Za 2009. godinu Uprava Banke ne predlaže dividendu za redovne dionice.

Trezorske dionice

Na datum 31. prosinca 2009. godine Grupa i Banka imale su 51.372 trezorskih dionica Banke (2008.: 49.685 trezorskih dionica), po trošku stjecanja u iznosu od 14 milijuna kuna.

Vlastite dionice primljene u zalog

Banka drži 10.792 vlastitih dionica primljenih u zalog.




32 Dionički kapital (nastavak)

Jamstveni kapital

Jamstveni kapital Banke izračunat u skladu sa zahtjevima HNB-a je kako slijedi:

2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn

jamstveni kapital Osnovni kapital Izdani dionički kapital 1.281 1.281Premija na emitirane dionice 3.370 3.370Zadržana dobit (na početku razdoblja) 7.523 6.129Dobit tekuće godine 1.216 1.394Rezerve 785 785Odbici u skladu s regulativom HNB-a (63) (30)Ukupno osnovni kapital 14.112 12.929Dopunski kapital - -Ukupno dopunski kapital - -Odbici za ulaganja u banke i financijske institucije (525) (525)Ukupno jamstveni kapital 13.587 12.404adekvatnost kapitala prema Hnb zahtjevima Kreditnim rizikom ponderirana aktiva Aktiva 59.132 59.624Izvanbilanca 10.985 10.105Ostale izvanbilančne rizične stavke 101 141Izloženost valutnom riziku 265 297Izloženost pozicijskim rizicima 697 1.163Izloženost riziku namire i riziku druge ugovorne strane - 2Ukupno ponderirana aktiva 71.180 71.332Stopa adekvatnosti kapitala 19,09% 17,39%


33 Ostale rezerve, rezerva fer vrijednosti i zadržana dobit

a) Ostale rezerve

Grupa i Banka 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn

Zakonska rezerva 64 64Rezerva od redenominacije 283 283Rezerva za vlastite dionice 109 109Kapitalni dobici 140 140Rezerva za opće bankovne rizike 189 189 785 785

Zakonska rezerva

Zakonska rezerva je nastala u skladu s hrvatskim zakonima, koji zahtijevaju da se 5% dobiti za godinu prenese u ovu rezervu sve dok ona ne dosegne 5% izdanog dioničkog kapitala. Zakonska rezerva, u iznosu do 5% izdanog dioničkog kapitala, može se koristiti za pokrivanje gubitaka tekuće i prethodnih godina.

Rezerva od redenominacije

Dionički kapital Banke bio je prvotno denominiran u DEM. U skladu s odlukom dioničara donešenom na Izvanrednoj Glavnoj skupštini u veljači 2002. godine, dionički kapital Banke pretvoren je u eure.

Na izvanrednoj Glavnoj skupštini održanoj u prosincu 2004. godine, dionički kapital Banke pretvoren je u kune. Nominalna vrijednost dionica serija I A, II B, III D i III E pretvorena je iz 51,13 eura u 380 kuna po dionici, a nominalna vrijednost dionica serije II C pretvorena je iz 73,04 eura u 540 kuna po dionici.

Višak izdanog dioničkog kapitala nastao prilikom redenominacije, iskazan je u rezervi od redenominacije.

Rezerva za vlastite dionice

Rezerva za vlastite dionice rezultat je prijašnjeg vlasništva nad vlastitim dionicama, naknadno prodanih uz ostvarenu neto dobit.

Kapitalni dobici

Kapitalni dobici rezultat su transakcija s trezorskim dionicama Banke.

Rezerva za opće bankovne rizike

Sukladno regulativi HNB-a, Banka je obvezna izdvajati rezerve za opće bankovne rizike ukoliko povećanje bilančnih i izvanbilančnih izloženosti prelazi 15% bilančne i izvanbilančne izloženosti prethodne godine. Obzirom da je Banka prekoračila taj rast u 2007. godini, izvršila je alokaciju iz dobiti za 2007. godinu u iznosu od 189 milijuna kuna u rezervu za opće bankovne rizike.

Rezerva za opće bankovne rizike ne može se prenositi u zadržanu dobit ili druge rezerve ili se distribuirati na neki drugi način, prije nego istekne razdoblje od tri uzastopne godine od razdoblja u kojem je Banka zabilježila rast preko 15%.




33 Ostale rezerve, rezerva fer vrijednosti i zadržana dobit (nastavak)

b) Rezerva fer vrijednosti

Rezerva fer vrijednosti uključuje nerealizirane dobitke i gubitke od promjena fer vrijednosti financijske imovine raspoložive za prodaju kao i tečajne razlike po osnovi nemonetarne financijske imovine raspoložive za prodaju, umanjene za pripadajući porez na dobit. Na datum 31. prosinca 2009. godine negativna rezerva fer vrijednosti iznosila je 5 milijuna kuna (2008.: pozitivna fer vrijednost u iznosu 9 milijuna kuna) za Grupu i 31 milijun kuna negativne rezerve fer vrijednosti (2008.: pozitivna fer vrijednost u iznosu od 11 milijuna) za Banku.

c) Zadržana dobit

Zadržana dobit uključuje akumuliranu dobit iz prethodnih godina i tečajne razlike kod konsolidacije inozemnih podružnica koje se koriste za evidentiranje razlika koje nastaju pri svođenju imovine, obveza, prihoda i rashoda stranih podružnica pri konsolidaciji.

34 Gotovina i ekvivalenti gotovine

Grupa bIlješka 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn

Gotovina u blagajni 11 2.227 1.690Instrumenti u postupku naplate 11 2 2Tekući računi kod drugih banaka 11 1.569 789Tekući račun kod Hrvatske narodne banke 11 3.245 1.921 7.043 4.402

Banka bIlješka 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn

Gotovina u blagajni 11 1.809 1.321Instrumenti u postupku naplate 11 1 2Tekući računi kod drugih banaka 11 205 67Tekući račun kod Hrvatske narodne banke 11 3.245 1.921 5.260 3.311


35 Sredstva kojima se upravlja u ime i za račun trećih osoba i usluge skrbi nad vrijednosnicama

Banka i Grupa pružaju usluge skrbi bankama i komitentima, uključujući investicijske i mirovinske fondove. Grupa također upravlja reguliranim otvorenim fondovima u Republici Hrvatskoj, koji imaju kotiranu cijenu. Za te usluge Banka i Grupa ostvaruju prihode od naknada. Banka i Grupa pružaju i usluge upravljanja portfeljem privatnim komitentima te upravljaju kreditima u ime i za račun trećih osoba. Ta imovina nije dio imovine Banke i Grupe i nije iskazana u okviru bilance Banke i Grupe.

Grupa 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn

Imovina na skrbi 37.176 26.064Upravljanje imovinom investicijskih fondova 4.370 3.525Upravljanje portfeljem 133 147Zajmovi kojima se upravlja u ime i za račun trećih osoba 452 475 42.131 30.211

Naknade vezane uz usluge skrbi, upravljanje imovinom investicijskih fondova od strane Grupe, upravljanje portfeljem i zajmove kojima se upravlja u ime i za račun trećih osoba iznosile su 91 milijun kuna (2008.: 179 milijuna kuna). Naknade za usluge skrbi vezane su uz usluge skrbi pružene pravnim osobama, bankama i stanovništvu te investicijskim i mirovinskim fondovima. Naknade za upravljanje portfeljem vezane su za upravljanje portfeljem u ime i za račun komitenata.

Banka 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn

Imovina na skrbi 37.176 26.064Zajmovi kojima se upravlja u ime i za račun trećih osoba 351 372 37.527 26.436

Naknade Banke vezane uz usluge skrbi i zajmove kojima se upravlja u ime i za račun trećih osoba iznosile su 29 milijuna kuna (2008.: 42 milijuna kuna).




36 Potencijalne i preuzete obveze

a) Izvanbilančna izloženost

Ukupan iznos otvorenih garancija, akreditiva, neiskorištenih okvirnih zajmova i neiskorištenih limita po kreditnim karticama na kraju godine iznosio je:


Garancije u stranoj valuti 3.655 3.479Garancije u kunama 3.128 3.009Akreditivi u stranoj valuti 643 977Neiskorišteni okvirni zajmovi 9.095 11.277Neiskorišteni limiti po kreditnim karticama i ostale stavke 5.234 4.717 21.755 23.459


Garancije u stranoj valuti 2.759 2.490Garancije u kunama 3.128 3.009Akreditivi u stranoj valuti 618 928Neiskorišteni okvirni zajmovi 8.727 10.653Neiskorišteni limiti po kreditnim karticama i ostale stavke 4.301 3.862 19.533 20.942

b) Sudski sporovi

Protiv Grupe i Banke je pokrenut niz sudskih sporova. Prema mišljenju Uprave, troškovi koji će vjerojatno nastati u potpunosti su rezervirani te, uključujući glavnicu i obračunatu kamatu, iznose 60 milijuna kuna za Grupu (2008.: 74 milijuna kuna) i 27 milijuna kuna za Banku (2008.: 30 milijuna kuna).


37 Transakcije s povezanim osobama

Banka je matično društvo Grupe Zagrebačke banke. Krajnje nadređeno društvo Grupe je UniCredit S.p.A. Ključni dioničari Banke i Grupe su UniCredit Bank Austria AG (podružnica UniCredit SpA) s 84,21% (2007.: 84,21%) i Allianz SE s 11,72% (2007.: 11,72%) dionica Banke. Preostalih 4,07% dionica Banke (2008.: 4,07%) drže ostali dioničari. Banka smatra da su joj izravno povezane osobe njezini ključni dioničari i njihove podružnice; podružnice Banke i njezina pridružena društva; investicijski fondovi kojima upravlja jedna od podružnica Banke, ZB Invest; mirovinski fondovi kojima upravljaju njezina pridružena društva; članovi Nadzornog odbora, članovi Uprave i drugo visoko rukovodstvo (zajedno “ključno rukovodstvo”); članovi užih obitelji ključnog rukovodstva te pravne osobe koje su pod kontrolom ili značajnim utjecajem ključnog rukovodstva i članova njihovih užih obitelji, sukladno odredbama navedenim u Međunarodnom računovodstvenom standardu 24 “Objavljivanje povezanih stranaka” (“MRS 24”).

a) Ključne transakcije s izravno povezanim osobama

Banka je na dan 31. prosinca 2009. godine imala značajan iznos uzetih zajmova u iznosu od 3.468 milijuna kuna (2008.: 3.855 milijuna kuna) i depozita u iznosu od 14.476 milijuna kuna (2008.: 4.264 milijuna kuna) od UniCredit Bank Ireland i UniCredit Bank Austria AG. Kao posljedica toga, Banka je ostvarila rashod od kamata u iznosu od 651 milijuna kuna (2008.: 268 milijuna kuna) od UniCredit Bank Ireland i UniCredit Bank Austria AG.

Banka je priznala 2,8 milijuna kuna troškova (2008.: 2 milijuna kuna) za zaposlenike matičnog društva UniCredit S.p.A., koji privremeno rade u Zagrebačkoj banci na rukovodećim položajima.

Banka je s UniCredit Bank AG (bivšom HVB) zaključila strukturirane derivativne financijske transakcije vezane uz strukturirane investicijske proizvode te je kao rezultat toga iskazana dobit u iznosu od 416 tisuća kuna (2008.: gubitak 35 milijuna kuna) u računu dobiti i gubitka Banke.

Banka je tijekom 2009. i 2008. godine zaključivala derivativne financijske transakcije u obliku kamatnih swap-ova, međuvalutnih kamatnih swap-ova i valutnih swap-ova s UniCredit Bank AG te je kao rezultat toga u računu dobiti i gubitka Banke priznata dobit u iznosu od 33 milijuna kuna (2008.: gubitak od 7 milijuna kuna).

Banka je zaključivala derivativne financijske transakcije u obliku kamatnih swap-ova, međuvalutnih swap-ova i valutnog swapa s UniCredit CAIB AG te je kao rezultat toga u računu dobiti i gubitka Banke 2009. godine priznat gubitak u iznosu od 9,6 milijuna kuna (2008.: gubitak u iznosu od 3,4 milijuna kuna).

Banka je zaključivala derivativne financijske transakcije u obliku terminskih ugovora s UniCredit CAIB AG te je u 2009. kao rezultat toga u računu dobiti i gubitka Banke priznata dobit u iznosu od 215 milijuna kuna (2008.: gubitak u iznosu od 301 milijun kuna).




37 Transakcije s povezanim osobama (nastavak)

a) Ključne transakcije s izravno povezanim osobama (nastavak)

Banka je ostvarila prihod od usluga distribucije povezanim osobama koja se bave osiguranjem, leasingom i upravljanjem mirovinskim fondovima u sljedećim iznosima:

prIHod od USlUga dIStrIbUcIje prIHod od dIvIdendI 2009. 2008. 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Allianz Zagreb (osiguranje) 9 15 - -Allianz ZB - društvo za upravljanje obveznim mirovinskim fondom - 3 23 30Allianz ZB - društvo za upravljanje dobrovoljnim mirovinskim fondovima 6 7 - -UniCredit leasing 2 2 - - 17 27 23 30

Gore navedeni iznosi nisu isključeni prilikom konsolidacije. Banka također ostvaruje prihode i rashode vezane uz transakcije s podružnicama, koji se isključuju kod konsolidacije. Riječ je o prihodima od naknada za distribuciju koji se ostvaruju od ZB Investa, društva koje upravlja reguliranim investicijskim fondovima u Hrvatskoj te naknadama koje se plaćaju Zagreb nekretninama za procjene vrijednosti nekretnina. Banka je ostvarila prihod od dividendi od podružnica u iznosu od 21 milijun kuna (2008.: 42 milijuna kuna). Većina ostalih prihoda i rashoda od podružnica odnosi se na kamatu.

Većina izloženosti prema i obveza od podružnica odnosi se na kreditiranje, a u slučaju ZB Investa uključuje ulaganja u investicijske fondove kojima upravlja ZB Invest. Ključno rukovodstvo je krajem godine držalo 60.455 dionica Banke (2008: 91.379 dionica). U zajmove i potraživanja je uključeno 39 milijuna kuna (2008.: 27 milijuna kuna) koji se odnose na zajmove i potraživanja odobrene ključnom rukovodstvu. Tijekom godine Banka je naplatila kamatu u iznosu od 2 milijuna kuna (2008.: 1 milijun kuna) po osnovi zajmova i potraživanja od ključnog rukovodstva koji su odobreni uz godišnje kamatne stope od 4,9% do 13,99% (2008.: od 4,66% do 11,40%). U iznos tekućih računa i depozita komitenata uključeno je 45 milijuna kuna depozita ključnog rukovodstva (2008.: 42 milijuna kuna). Po toj osnovi Banka je tijekom 2009. godine platila kamatu u iznosu od 2 milijuna kuna (2008.: 1 milijun kuna), uz godišnje kamatne stope od 0,05% do 6,25% (2008.: od 0,06% do 5,81%).



b) Iznosi koji proizlaze iz transakcija s izravno povezanim osobama

Imovina, obveze i izvanbilančna izloženost na dan 31. prosinca 2009. godine te prihodi i rashodi ostvareni tijekom 2009. godine, koji proizlaze iz ključnih transakcija s povezanim osobama iznosili su:

IZloženoSt* obveZe prIHodI raSHodI U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Dioničari ili podružnice ključnih dioničara UniCredit Bank Austria AG 3.298 15.557 32 582UniCredit Bank Austria AG Group - ostali 87 799 236 121UniCredit Bank AG 66 10 73 4UniCredit Bank AG Group - ostali - 1 1 3UniCredit S.p.A 130 - 2 5UniCredit Group - ostali 5 2.679 - 87Allianz SE Group - ostali 35 32 38 -Ukupno ključni dioničari 3.621 19.078 382 802podružnice Prva stambena štedionica 6 40 4 2UniCredit Bank d.d., Mostar 379 19 14 1Istraturist 32 2 7 4ZB Invest 3 12 30 -Zagreb nekretnine - 1 1 -Centar Kaptol 23 8 - 1Marketing Zagrebačke banke - 2 - 4Pominvest - 5 - 3ZABA TURIZAM - 1 - -Ukupno podružnice 443 90 56 15ključno rukovodstvo** nadzorni odbor - 3 - -ostalo ključno rukovodstvo 36 46 2 2Ukupno 4.100 19.217 440 819

*Izloženost uključuje zajmove, potraživanja za kamatu i ostala potraživanja te 139 milijuna kuna (2008.: 128 milijuna kuna) izvanbilančne izloženosti, od čega se 4 milijuna kuna (2008.: 5 milijuna kuna) odnosi na ključno rukovodstvo.** Rashodi vezani uz ključno rukovodstvo ne uključuju plaće i nagrade. Informacije o plaćama i nagradama ostalog ključnog rukovodstva objavljene su u bilješci 37c.

Uz izravnu izloženost prema ZB Investu, na kraju godine Banka je imala ulaganja u investicijske fondove kojima upravlja ZB Invest u iznosu od 74 milijuna kuna (Grupa: 98 milijuna kuna).

Uz direktnu izloženost prema podružnicama, ulaganja Banke u podružnice na kraju godine iznosila su 866 milijuna kuna (2008.: 866 milijuna kuna).





c) Plaće i nagrade isplaćene članovima Uprave i ostalom ključnom rukovodstvu tijekom godine


UpravaKratkoročno nagrađivanje - plaće isplaćene tijekom tekuće godine za tekuću godinu 8 9 - bonusi isplaćeni tijekom tekuće godine za prethodnu godinu 7 - - isplate tijekom tekuće godine za prethodne godine 5 -Dugoročno nagrađivanje - police osiguranja uplaćene tijekom tekuće godine 1 1Nagrađivanje dodjelom dionica - bonusi isplaćeni tijekom tekuće godine za prethodnu godinu - 8 - isplate tijekom tekuće godine za prethodne godine 1 8Ukupno 22 26


ostalo ključno rukovodstvo

Kratkoročno nagrađivanje - plaće isplaćene tijekom tekuće godine za tekuću godinu 20 18 - bonusi isplaćeni tijekom tekuće godine za prethodnu godinu 9 - - isplate tijekom tekuće godine za prethodne godine 5 -Dugoročno nagrađivanje - police osiguranja uplaćene tijekom tekuće godine 1 1Nagrađivanje dodjelom dionica - bonusi isplaćeni tijekom tekuće godine za prethodnu godinu - 8 - isplate tijekom tekuće godine za prethodne godine - 7Ukupno 35 34

U ostalo ključno rukovodstvo uključeno je 45 ključnih zaposlenika (2008.: 43 ključnih zaposlenika).

d) Dionice u vlasništvu članova Nadzornog odbora i Uprave

U sljedećoj tablici navedene su dionice Banke u vlasništvu članova Uprave i Nadzornog odbora te pravnih osoba koje imaju svoje predstavnike u Nadzornom odboru na dan 31. prosinca 2009. godine.

broj redovnIH dIonIcapravne oSobe ZaStUpljene U nadZornom odborU

UniCredit Bank Austria AG 53.933.857Allianz SE 7.504.639

član nadZornog odbora

Prof. dr. Jakša Barbić 22.154

članovI Uprave

Franjo Luković 11.095Milivoj Goldštajn 4.432Sanja Rendulić 11.656Marko Remenar 231Miljenko Živaljić 1.400Daniela Roguljić Novak 4.022Mario Agostini -


38 Upravljanje rizicima

U ovoj bilješci izneseni su detalji o izloženosti Grupe rizicima i opisane su metode koje rukovodstvo koristi za prepoznavanje, mjerenje i upravljanje rizicima u cilju očuvanja kapitala. Najznačajnije vrste financijskih rizika kojima je Grupa izložena su kreditni rizik, rizik likvidnosti, tržišni rizik i operativni rizik. Tržišni rizik uključuje rizik promjene tečaja, rizik promjene kamatnih stopa i cjenovni rizik.

Na razini Grupe postoji cjeloviti sustav upravljanja rizicima uvođenjem politika i procedura, postavljanjem limita za Grupi prihvatljive razine rizika i nadgledanjem njihove implementacije. Limiti su postavljeni sukladno iznosu jamstvenog kapitala te se primjenjuju na sve vrste rizika. Pored navedenog, Grupa utvrđuje limite za potencijalne godišnje gubitke mjerene Value-at-Risk tehnikama za izloženost riziku promjene tečaja i cjenovnom riziku vrijednosnica. Razvijaju se, također, metode i modeli upravljanja operativnim rizicima.

Usvojeni principi upravljanja rizicima implementirani su u svim podružnicama.

38.1. Kreditni rizik

Grupa je izložena kreditnom riziku kroz aktivnosti kreditiranja i investiranja te u slučajevima u kojima djeluje kao posrednik u ime komitenata ili trećih osoba.

Rizik da druga ugovorna strana neće izvršiti svoje obveze po financijskim instrumentima kontinuirano se prati. Kako bi upravljala razinom kreditnog rizika, Grupa procjenjuje kreditnu sposobnost komitenta, te u svrhu umanjenja kreditnog rizika, uzima instrumente osiguranja.

Na datum bilance, izloženost Grupe kreditnom riziku financijskih instrumenata klasificiranih po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka ili kao financijski instrumenti raspoloživi za prodaju, predstavlja pozitivna fer vrijednosti tih instrumenata, prikazana u bilanci. Nominalni iznosi objavljeni u bilješkama uz financijske izvještaje ne predstavljaju iznose koji će biti razmijenjeni između stranaka u derivativnim transakcijama niti se njima mjeri izloženost Grupe kreditnom ili tržišnim rizicima. Iznosi koji će biti razmijenjeni temelje se na uvjetima derivativnih ugovora.

Primarna izloženost Grupe kreditnom riziku proizlazi iz zajmova i potraživanja od komitenata. Iznos kreditne izloženosti po toj osnovi te po osnovi dužničkih vrijednosnica koje se drže do dospijeća i vrednuju po amortiziranom trošku, predstavljena knjigovodstvena vrijednosti te imovine u bilanci. Nadalje, Grupa je i izložena kreditnom riziku po izvanbilančnim stavkama, kroz preuzete obveze po neiskorištenim odobrenim zajmovima i izdanim garancijama, kao što je prikazano u bilješci 36a.

Upravljanje kreditnim rizikom Grupa provodi sukladno internim procedurama te regulatornim odredbama Hrvatske narodne banke. Kreditna izloženost po portfeljima i po pojedinim komitentima/grupama redovito se prati uzimajući u obzir postavljene limite. Svako predloženo značajno povećanje kreditne izloženosti razmatra se od strane Sektora upravljanja rizicima prije njegova odobravanja, kao i tijekom faze praćenja kreditne izloženosti te se odobrava na odgovarajućoj razini odlučivanja. Kreditni odbor redovito se obavještava o svim značajnim promjenama u iznosu i kvaliteti portfelja, uključujući predložene rezervacije za umanjenje vrijednosti. Procjena kreditnog rizika redovito se prati i objavljuje, omogućujući na taj način pravovremenu identifikaciju umanjenja vrijednosti u portfelju zajmova. Grupa redovito primjenjuje razborite metode i modele u procesu procjene kreditnih rizika.

Najveći dio izloženosti kreditnom riziku osiguran je instrumentima osiguranja u obliku gotovinskih depozita, garancija, nekretnina i drugih vrsta osiguranja.




38 Upravljanje rizicima (nastavak)

38.1. Kreditni rizik (nastavak)

Maksimalna izloženost kreditnim rizicima

Izloženost kreditnim rizicima vezana uz bilančne stavke je kako slijedi:

bIlješke Grupa Banka 2009. 2008. 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Tekući računi kod HNB-a i drugih banaka 11 4.816 2.712 3.451 1.990Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 12 7.318 7.061 7.318 7.061Zajmovi i potraživanja od banaka 13a 11.640 12.421 8.678 9.688Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - Dužničke vrijednosnice 14a 401 1.035 401 1.035- Derivativni financijski instrumenti 14c 42 36 43 37Zamjenske obveznice 15a 1.442 1.422 1.442 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 15b 68.629 66.324 59.650 56.926Dužničke vrijednosnice raspoložive za prodaju 16a 5.379 5.213 5.487 5.303Ulaganja koja se drže do dospijeća 17 772 867 579 669Ostala imovina 1.768 1.680 1.416 1.409Ukupna kreditna izloženost bilančnih stavki 102.207 98.771 88.465 85.540

Izloženost kreditnom riziku vezana uz izvanbilančne stavke je kako slijedi:

Garancije 36a 6.783 6.488 5.887 5.499Akreditivi 36a 643 977 618 928Neiskorišteni okvirni krediti i ostale kreditne obveze 36a 14.329 15.994 13.028 14.515Ukupna kreditna izloženost izvanbilančnih stavki 21.755 23.459 19.533 20.942Ukupna izloženost kreditnom riziku 123.962 122.230 107.998 106.482

U gornjoj tablici prikazana je maksimalna izloženost kreditnom riziku Grupe i Banke na datum 31. prosinca 2009. godine i 31. prosinca 2008. godine, pri čemu se uzeti instrumenti osiguranja ne uzimaju u obzir. Bilančna imovina prikazana gore iskazana je po neto knjigovodstvenoj vrijednosti, kao što je prikazano u bilanci. Izloženosti prikazane u gornjoj tablici prikazane su u iznosu umanjenom za ispravak vrijednosti.

64,8% (2008.: 64,4%) za Grupu i 63,3% (2008.: 62,6%) za Banku od maksimalne izloženosti proizlazi iz zajmova i potraživanja od komitenata i banaka. Neiskorišteni okvirni krediti i ostale kreditne obveze predstavljaju 11,6% (2008.: 13,1%) za Grupu i 12,1% (2008.: 13,6%) za Banku od maksimalne izloženosti.

Rukovodstvo je uvjereno u svoju sposobnost daljnjeg nadzora i održavanja minimalne izloženosti kreditnom riziku Grupe proizašle iz kreditnog portfelja neiskorištenih okvirnih kredita na temelju slijedećeg:

• 94,1% (2008.: 95,3%) zajmova i potraživanja od komitenata za Grupu i 94,5% (2008.: 96,5%) za Banku klasificirano je u rizičnu skupinu A (prihodujući zajmovi),

• 89,6% (2008.: 87,9%) zajmova i potraživanja od komitenata za Grupu i 89,6% (2008.: 87,2%) za Banku klasificirano je u skupinu kredita koji nisu dospjeli, niti im je umanjena vrijednost,

• 5,9% (2008.: 4,7%) zajmova i potraživanja od komitenata za Grupu i 5,5% (2008.: 3,5%) za Banku predstavlja zajmove s umanjenom vrijednošću,• zajmovi i potraživanja od komitenata osigurani su različitim vrstama instrumenata osiguranja.




• Rukovodstvo smatra da su zajmovi i potraživanja od komitenata dostatno pokriveni instrumentima osiguranja te umanjenjem vrijednosti.

Umanjenja vrijednosti i politike umanjenja vrijednosti

ratIng grUpe 2009. 2008. U mIlIjUnIma kn U mIlIjUnIma kn ZajmovI I reZervacIje Za ZajmovI I reZervacIje Za potražIvanja od Umanjenje potražIvanja od Umanjenje komItenata vrIjednoStI komItenata vrIjednoStI

A 67.487 907 66.109 898B1 1.702 237 883 109B2 843 343 474 195B3 194 110 121 61C 2.062 2.062 1.806 1.806Ukupno 72.288 3.659 69.393 3.069

ratIng banke 2009. 2008. U mIlIjUnIma kn U mIlIjUnIma kn ZajmovI I reZervacIje Za ZajmovI I reZervacIje Za potražIvanja od Umanjenje potražIvanja od Umanjenje komItenata vrIjednoStI komItenata vrIjednoStI

A 59.018 746 57.094 722B1 945 127 290 45B2 790 313 406 157B3 193 110 121 61C 1.483 1.483 1.275 1.275Ukupno 62.429 2.779 59.186 2.260

• Umanjenje vrijednosti zajmova klasificiranih u rizičnu skupinu A odnosi se na opću rezervaciju,• Umanjenje vrijednosti izraženo kao udio u bruto zajmovima i potraživanjima od komitenata iznosi 5,1% (2008.: 4,4%) za Grupu i 4,5% (2008.: 3,8%)

za Banku,• Povećanje umanjenja vrijednosti u 2009. godini, kako za pravne osobe tako i za stanovništvo, rezultat je globalne financijske krize,• Za potrebe prezentacije, u gornjoj tablici kategoriju prihodujućih zajmova UniCredit Bank d.d., Mostar čiji ispravak vrijednosti iznosi 5% - 15% u

skladu sa zahtjevima Agencije za Bankarstvo Federacije Bosne i Hercegovine klasificira se u rizičnu skupinu A budući da se kamatni prihodi i dalje nastavljaju priznavati unutar bilance. Isto tako, opća rezervacija za Grupu uključuje rezervaciju za gore navedene zajmove. U svrhu prezentacije u preostalim tablicama vezanim za kreditni rizik u ovoj bilješci, navedeni zajmovi klasificiraju se kao zajmovi s umanjenom vrijednošću.







neizvjesnost vezana uz vrednovanje nekretnina uzetih kao instrumente osiguranja

Većina stambenih kredita osigurana je hipotekom nad stambenom nekretninom. Značajan dio portfelja pravnih osoba osiguran je hipotekom nad različitim vrstama nekretnina. Hrvatsko tržište nekretnina, kako poslovnih tako i stambenih, od kraja 2007. godine vrlo je nelikvidno te je unatoč značajnom padu cijena bilo svega nekoliko transakcija u drugoj polovini 2009. godine. Smanjenje cijena i nelikvidnost tržišta nekretnina imaju negativan efekt na nadoknadivost imovine te na očekivano vrijeme njezine realizacije u slučajevima gdje je zajmoprimac u financijskim problemima i gdje bi se Banka inače oslonila na naplatu putem instrumenata osiguranja.


ZajmovI fIZIčkIm oSobama I obrtnIcIma Grupa Banka 2009. 2008. 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Nedospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti 32.043 31.680 26.618 26.290Dospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti 1.717 2.854 1.704 2.817Umanjena vrijednost 1.736 1.439 1.524 1.244bruto 35.496 35.973 29.846 30.351Umanjeno za: rezervacije za umanjenje vrijednosti (1.877) (1.547) (1.599) (1.288)neto 33.619 34.426 28.247 29.063

ZajmovI drUštvIma I SlIčnIm organIZacIjama I državI Grupa Banka 2009. 2008. 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn Nedospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti 32.751 29.372 29.306 25.323Dospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti 1.509 2.729 1.390 2.664Umanjena vrijednost 2.532 1.319 1.887 848bruto 36.792 33.420 32.583 28.835Umanjeno za: rezervacije za umanjenje vrijednosti (1.782) (1.522) (1.180) (972)neto 35.010 31.898 31.403 27.863

Ukupna rezervacija za umanjenje vrijednosti za zajmove i potraživanja od komitenata iznosi 3.659 milijuna kuna (2008.: 3.069 milijuna kuna) za Grupu, od čega se 2.752 milijuna kuna (2008.: 2.171 milijuna kuna) odnosi na rezervacije za umanjenje vrijednosti na pojedinačnoj osnovi, dok se preostalih 907 milijuna kuna odnosi se na opću rezervaciju za umanjenje vrijednosti (2008.: 898 milijuna kuna), koja je izračunata sukladno važećim propisima.

Ukupna rezervacija za umanjenje vrijednosti za zajmove i potraživanja od komitenata iznosi 2.779 milijuna kuna (2008: 2.260 milijuna kuna) za Banku, od čega se 2.033 milijuna kuna (2008.: 1.538 milijuna kuna) odnosi na rezervacije za umanjenje vrijednosti na pojedinoj osnovi, dok se ostatak vrijednosti od 746 milijuna kuna odnosi se na opću rezervaciju za umanjenje vrijednosti (2008.: 722 milijuna kuna).

Daljnje informacije o rezervacijama za umanjenje vrijednosti po zajmovima i potraživanjima od komitenata iskazane su u bilješci 15c.




a) Nedospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti

Kvaliteta portfelja zajmova i potraživanja od komitenata koji nisu dospjeli niti im je vrijednost umanjena može se procijeniti na temelju internog sustava ocjenjivanja kojeg Grupa koristi:

ocjenjIvanje grUpe naZIv kategorIje opIS kategorIje

1 Standardno praćenje Klijenti s urednom otplatom i ispodprosječnim omjerom primanja i izloženosti2 Specijalno praćenje Klijenti koji povremeno kasne sa otplatom kredita

Zajmovi i potraživanja od komitenata koji nisu dospjeli niti im je vrijednost umanjena redovito se prate i detaljno pregledavaju s ciljem ranog otkrivanja nepravilnosti ili znakova upozorenja radi poduzimanja pravovremenih aktivnosti.

Pregled bruto izloženosti nedospjelih zajmova neumanjene vrijednosti prema vrsti zajmoprimca je kako slijedi:

ZajmovI StanovnIštvU Grupa Banka 2009. 2008. 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Gotovinski i potrošački zajmovi 8.395 8.532 5.443 5.560Kreditne kartice i prekoračenja 2.900 2.645 2.524 2.381Stambeni zajmovi 17.779 17.308 15.689 15.162Obrtnici 870 964 863 956Ostali zajmovi 2.099 2.231 2.099 2.231Ukupno 32.043 31.680 26.618 26.290

ZajmovI pravnIm oSobama Grupa Banka 2009. 2008. 2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn

Veliki 20.788 16.151 19.067 13.934Srednji 9.438 10.232 8.356 9.088Mali 2.525 2.989 1.883 2.301Ukupno 32.751 29.372 29.306 25.323

reprogramirani zajmovi i potraživanja

Tijekom godine Grupa i Banka reprogramirale su određene zajmove komitentima, s ciljem poboljšanja njihove krajnje naplativosti. Reprogramiranje se uglavnom provodi zbog pogoršanja ili sprečavanja pogoršanja financijske pozicije zajmoprimca. Nakon provedenog restrukturiranja, zajmovi se i dalje klasificiraju kao prihodujući zajmovi dok se ne pojave jasni znakovi da zajmoprimac neće biti u mogućnosti podmirivati ugovorne obveze. Gdje god je to bilo moguće, Grupa je uzela dodatne instrumente osiguranja kako bi poboljšala svoju poziciju.






a) Nedospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti (nastavak)

Grupa ZajmOvi sTanOvnišTvu ZajmOvi pravnim OsOBama31. proSInca 2009. gotovInSkI I kredItne StambenI obrtnIcI oStalI UkUpno velIkI SrednjI malI UkUpno

potrošačkI kartIce I ZajmovI ZajmovI ZajmovI prekoračenja U U U U U U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn kn kn kn

Standardno praćenje 8.315 2.528 17.746 830 2.099 31.518 20.251 8.805 2.390 31.446Specijalno praćenje 81 371 34 39 - 525 537 633 135 1.305Ukupno 8.396 2.899 17.780 869 2.099 32.043 20.788 9.438 2.525 32.751

Banka ZajmOvi sTanOvnišTvu ZajmOvi pravnim OsOBama31. proSInca 2009. gotovInSkI I kredItne StambenI obrtnIcI oStalI UkUpno velIkI SrednjI malI UkUpno


Standardno praćenje 5.443 2.174 15.689 824 2.099 26.229 18.636 7.862 1.807 28.305Specijalno praćenje - 350 - 39 - 389 431 494 76 1.001Ukupno 5.443 2.524 15.689 863 2.099 26.618 19.067 8.356 1.883 29.306



Standardno praćenje 8.441 1.503 17.252 934 2.231 30.361 15.631 10.128 2.899 28.658Specijalno praćenje 91 1.142 56 30 - 1.319 520 104 90 714Ukupno 8.532 2.645 17.308 964 2.231 31.680 16.151 10.232 2.989 29.372



Standardno praćenje 5.560 1.250 15.162 926 2.231 25.129 13.633 9.037 2.266 24.936Specijalno praćenje - 1.131 - 30 - 1.161 301 51 35 387Ukupno 5.560 2.381 15.162 956 2.231 26.290 13.934 9.088 2.301 25.323




b) Dospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti

Za zajmove i potraživanja od komitenata s kašnjenjem do 90 dana ne smatra se da im je umanjena vrijednost, osim ukoliko ne postoje druge informacije koje ukazuju na suprotno. Bruto iznos dospjelih zajmova i potraživanja od komitenata koja su dospjela, neumanjene vrijednosti za Grupu i za Banku je kako slijedi:



Dospjelo do 30 dana 293 171 582 38 134 1.218 56 133 73 262Dospjelo od 30-60 dana 88 30 193 27 39 377 191 186 64 441Dospjelo od 60-90 dana 4 16 5 7 1 33 83 58 14 155Dospjelo iznad 90 dana 1 3 54 20 11 89 146 328 177 651Ukupno 386 220 834 92 185 1.717 476 705 328 1.509



Dospjelo do 30 dana 292 171 581 38 134 1.216 55 119 69 243Dospjelo od 30-60 dana 86 30 189 27 39 371 191 184 57 432Dospjelo od 60-90 dana 3 16 2 7 1 29 82 57 13 152Dospjelo iznad 90 dana 1 3 53 20 11 88 84 313 166 563Ukupno 382 220 825 92 185 1.704 412 673 305 1.390






b) Dospjeli zajmovi neumanjene vrijednosti (nastavak)



Dospjelo do 30 dana 634 158 1.370 46 173 2.381 194 39 97 330Dospjelo od 30-60 dana 102 32 175 21 35 365 16 38 32 86Dospjelo od 60-90 dana 8 15 6 4 1 34 28 51 13 92Dospjelo iznad 90 dana 3 3 40 26 2 74 2.065 115 41 2.221Ukupno 747 208 1.591 97 211 2.854 2.303 243 183 2.729


potrošačkI kartIce I ZajmovI ZajmovI ZajmovI prekoračenja U U U U U U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma

kn kn kn kn kn kn kn kn kn kn

Dospjelo do 30 dana 628 155 1.362 46 173 2.364 194 38 97 329Dospjelo od 30-60 dana 98 29 175 21 35 358 - 36 29 65Dospjelo od 60-90 dana 3 13 5 4 1 26 26 48 12 86Dospjelo iznad 90 dana 1 1 39 26 2 69 2.033 113 38 2.184Ukupno 730 198 1.581 97 211 2.817 2.253 235 176 2.664




c) Umanjenja vrijednosti

Pregled zajmova i potraživanja od komitenata s pojedinačno umanjenom vrijednosti, prikaznih neto od umanjenja vrijednosti, je kako slijedi:



Pojedinačni zajmovi umanjene vrijednosti 72 34 137 56 55 354 734 332 152 1.218


potrošačkI kartIce I ZajmovI ZajmovI ZajmovI prekoračenja U U U U U U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma

kn kn kn kn kn kn kn kn kn kn Pojedinačni zajmovi umanjene vrijednosti 50 29 122 56 55 312 617 320 130 1.067



Pojedinačni zajmovi umanjene vrijednosti 53 27 101 56 35 272 3 242 70 315



Pojedinačni zajmovi

umanjene vrijednosti 43 23 95 56 35 252 - 237 65 302 Rukovodstvo smatra da su zajmovi i potraživanja od komitenata s umanjenom vrijednosti adekvatno pokriveni instrumentima osiguranja i umanjenjem vrijednosti.





38.2. Rizik likvidnosti

Rizik likvidnosti proizilazi iz redovnog financiranja aktivnosti Grupe i upravljanja pozicijama. Uključuje i rizik nemogućnosti financiranja imovine kao posljedica ročne i kamatne neusklađenosti te rizik nemogućnosti likvidacije imovine po prikladnoj cijeni i u prikladnom vremenskom roku.

Grupa ima pristup raznovrsnim izvorima financiranja. Sredstva se prikupljaju korištenjem velikog broja instrumenata koji uključuju različite vrste depozita građana i pravnih osoba, uzete zajmove, izdane dužničke vrijednosnice, subordinirani dug i dionički kapital. To povećava fleksibilnost financiranja, te ograničava ovisnost o bilo kojem pojedinačnom izvoru i općenito umanjuje trošak zaduživanja.

Grupa nastoji održavati ravnotežu između kontinuiteta financiranja i fleksibilnosti korištenjem obveza različitih dospijeća. Grupa kontinuirano procjenjuje rizik likvidnosti identificirajući i prateći promjene u financiranju koje su potrebne za dostizanje poslovnih i strateških ciljeva Grupe. Nadalje, Grupa drži portfelj likvidne imovine kao dio svoje strategije upravljanja rizikom likvidnosti.

Grupa usklađuje svoje poslovanje obzirom na rizik likvidnosti sukladno zakonskim odredbama i internim politikama održavanja rezervi likvidnosti, usklađivanjem imovine i obveza te limitima i ciljanim pokazateljima likvidnosti. Potrebe za kratkoročnom likvidnošću planiraju se svaki mjesec za razdoblje od šest mjeseci, a prate se i održavaju dnevno. Direkcija za upravljanje aktivom i pasivom dnevno upravlja rezervama likvidnosti, osiguravajući također i zadovoljavanje svih potreba komitenata.

Ukupno očekivani odljev, projiciran od strane Banke i Grupe uključujući financijske obveze na 31. prosinca 2009. godine te očekivane kamate, prikazan je u nastavku.

Grupa do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko UkUpno mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

obveze Tekući računi i depoziti banaka 4.933 395 3.549 7.893 397 17.167Tekući računi i depoziti komitenata 28.210 7.458 21.360 7.859 834 65.721Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - 74 - - 74Uzeti zajmovi 1.209 509 823 4.448 2.271 9.260Subordinirani dug - 14 16 15 87 132Ostale obveze 332 10 1.995 98 24 2.459Ukupno očekivani odljev 34.684 8.386 27.817 20.313 3.613 94.813


obveze Tekući računi i depoziti banaka 5.253 3.335 881 1.483 415 11.367Tekući računi i depoziti komitenata 30.887 7.162 16.590 9.222 714 64.575Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 1 - 278 - - 279Uzeti zajmovi 3.148 320 1.399 4.436 1.003 10.306Izdane dužničke vrijednosnice 11 23 3.333 - - 3.367Subordinirani dug - 15 16 49 118 198Ostale obveze 208 1.652 145 65 26 2.096Ukupno očekivani odljev 39.508 12.507 22.642 15.255 2.276 92.188



38.2. Rizik likvidnosti (nastavak)

Banka do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko UkUpno mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

obveze Tekući računi i depoziti banaka 4.935 395 2.340 7.871 397 15.938Tekući računi i depoziti komitenata 22.695 7.031 19.511 5.400 444 55.081Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - 74 - - 74Uzeti zajmovi 1.239 451 621 3.551 1.827 7.689Ostale obveze - - 1.887 - - 1.887Ukupno očekivani odljev 28.869 7.877 24.433 16.822 2.668 80.669

Banka do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko UkUpno mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

obveze Tekući računi i depoziti banaka 5.246 3.335 71 1.011 415 10.078Tekući računi i depoziti komitenata 25.506 6.534 14.810 7.325 530 54.705Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - 278 - - 278Uzeti zajmovi 3.279 260 791 3.548 393 8.271Izdane dužničke vrijednosnice 11 23 3.333 - - 3.367Ostale obveze - 1.632 - - - 1.632Ukupno očekivani odljev 34.042 11.784 19.283 11.884 1.338 78.331





38.3. Tržišni rizik

Tržišni rizik je izravan utjecaj fluktuacije tržišnih cijena na prihode i/ili imovinu Grupe ili pojedine članice Grupe. Od 31. ožujka 2010. počinje se primjenjivati novi, na Basel II načelima zasnovan, Zakon o kreditnim institucijama. Zakon će uvesti značajne promjene vezano za upravljanje i izvještavanje o tržišnim rizicima.

tehnike mjerenja tržišnog rizika

a) Value at Risk

Grupa koristi metodologiju vrijednosti izložene riziku (engl. Value at Risk, VaR) za procjenu izloženosti tržišnom riziku i očekivanog maksimalnog gubitka pozicija namijenjenih trgovanju i pozicija kojima se ne trguje. Uprava u suradnji sa UniCredit Bank Austria AG postavlja limite na iznos VaR-a prihvatljivog od strane Grupe, uz posebne limite za aktivnosti trgovanja i ostale aktivnosti. Sektor upravljanja tržišnim rizicima na dnevnoj osnovi prati limite.

VaR predstavlja statistički utemeljenu procjenu potencijalnog gubitka na postojećem portfelju zbog nepovoljnih kretanja na tržištu, kao mjeru ‘maksimalnog’ potencijalnog gubitka Grupe, uz definiranu razinu pouzdanosti i za definirano ‘razdoblje držanja’ unutar kojeg se pozicija može zatvoriti.

Grupa koristi model procjene rizika koji je interno razvila UniCredit Bank Austria AG. Model pokriva:

• opći tržišni rizik pozicija u stranim valutama,• opći i specifični tržišni rizik dužničkih instrumenata (isključujući specifični tržišni rizik za depozite),• opći i specifični tržišni rizik dionica.

Model procjene rizika računa VaR za razdoblje držanja od jednog dana i razinu pouzdanosti od 99%. Model kombinira povijesnu simulaciju (za devizne tečajeve i kamatne stope) i Monte Carlo simulaciju (za sve ostale faktore). Povijesna simulacija koristi 500 povijesnih slučajeva koji su prilagođeni trenutnoj razini volatilnosti (declustering). Metoda simulacije uzima u obzir i korelaciju među pojedinim kategorijama rizika. To se odnosi na devizne tečajeve, rizik marže kamatne pozicije i vlasničke pozicije. Kvaliteta VaR modela stalno se prati usporedbom sa stvarnim rezultatima.

Postavljanjem limita na VaR osigurava se alat za mjerenje razine rizika koji je istovremeno homogen, usporediv i usmjeren na međusobni odnos rizika i dobiti. Limit na VaR dopunjen je pozicijskim limitima i limitima usmjerenim na utjecaj izvanrednih tržišnih okolnosti (stress testing) po svim kategorijama rizika (Basis Point Value, volumen devizne pozicije, izloženost prema pojedinom izdavatelju itd.).

Kretanje VaR pokazatelja

Značajan porast vrijednosti VaR-a na kraju 2008. godine posljedica je porasta volatilnosti tržišta uzrokovane krizom na financijskim tržištima i smanjenja likvidnosti kune. Tijekom 2009. godine, započinje oporavak globalnih financijskih tržišta što se pozitivno odrazilo i na stabilizaciju domaćeg tržišta. Uz to, povećala se likvidnost tržišta obveznica što je omogućilo bolje upravljanje s time povezanim pozicijama.

Dodatno, Banka je primjenila mjere s ciljem smanjenja kamatnog rizika kroz smanjenje volumena i trajanja dugoročnih ulaganja u obveznice.

Posljedično, ukupni VaR značajno se smanjio u 2009. u odnosu na 2008. godinu.



38.3. Tržišni rizik (nastavak)

var po vrstama rizika

Grupa Banka 31. proSInca 31. proSInca 31. proSInca 31. proSInca 2009. 2009. proSjek 2008. 2009. 2009. proSjek 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

Rizik promjene tečaja 2 3 19 2 3 19Rizik promjene kamatnih stopa 30 63 55 27 60 46Rizik od ulaganja u vlasničke vrijednosnice 2 3 4 2 3 4Ukupni var 34 69 113 32 45 101

b) Stress testovi

Stress testovi koriste se za vrednovanje potencijalnog i tržišnog rizika vezanog za ukupne pozicije Banke i limite pojedinog portfelja i Banke u izvanrednim okolnostima (šokovi na tržištu).

Postojeći proces stress testiranja na području tržišnog rizika unutar Grupe obuhvaća sljedeće kategorije rizika: • valutni rizik (pojedine valute i grupe valuta prema euru),• kamatni rizik po valutama za ukupnu poziciju Banke i po portfeljima uz korištenje scenarija paralelnog pomaka kamatnih stopa (200 bp).

Stress testovi provode se na mjesečnoj razini, a rezultati testova uključuju se u redovna ALCO izvješća. Rezultati se razmatraju na ALCO sjednicama te od strane članova Uprave zaduženih za trgovanje i upravljanje rizicima.

38.3.1. Rizik promjene tečaja

Grupa je izložena riziku promjene tečaja kroz transakcije u stranim valutama i kroz ulaganja u inozemstvu.

Izloženost tečajnom riziku proizlazi iz kreditnih, depozitnih, ulagačkih i aktivnosti trgovanja. Prati se dnevno prema zakonskim i interno utvrđenim limitima po pojedinim valutama te u ukupnom iznosu za imovinu i obveze denominirane u stranim valutama ili vezane uz valutnu klauzulu.

Najveći dio poslovanja Grupe u inozemstvu je u Bosni i Hercegovini. Funkcionalna valuta ovog dijela poslovanja je bosanska marka, trenutno vezana uz euro. Obzirom da je prezentacijska valuta konsolidiranih financijskih izvještaja kuna, financijski izvještaji Grupe podložni su promjenama u tečaju između kune i bosanske marke.

Grupa upravlja tečajnim rizikom postavljanjem načela i limita za izloženosti u stranim valutama te praćenjem izloženosti u odnosu na limite. Svoje poslovne aktivnosti Grupa usmjerava nastojeći minimizirati neusklađenost između imovine i obveza denominiranih u stranoj valuti ili uz valutnu klauzulu, održavajući dnevno poslovanje u granicama dnevnog maksimalno dozvoljenog gubitka mjerenog Value-at-Risk tehnikama. Postavke se redovito testiraju sukladno kretanjima tečaja i korelaciji među valutama.

Grupa sklapa instrumente zaštite svojih otvorenih pozicija, kroz derivativne financijske instrumente u svrhu upravljanja aktivom i pasivom. Takva zaštita u 2009. godini uglavnom se odnosila na zatvaranje duge pozicije u švicarskim francima, kao i otvorene pozicije u eurima. Grupa koristi valutne swap ugovore, međuvalutne kamatne swap-ove te valutne terminske ugovore. U 2009. godini Grupa je ostvarila značajne prihode od ovih aktivnosti, koji su međutim, djelomično netirani porastom kamatnih stopa.





38.3.2. Rizik promjene kamatnih stopa

Poslovanje Grupe podložno je riziku promjene kamatnih stopa u onoj mjeri u kojoj kamatonosna imovina i obveze na koje se plaća kamata dospijevaju ili im se mijenjaju kamatne stope u različitim trenucima ili u različitim iznosima.

Kod imovine i obveza s varijabilnom kamatnom stopom, Grupa je također izložena i baznom riziku do određene razine, koji predstavlja razliku u načinu određivanja cijena različitih indeksa varijabilnih kamatnih stopa. Aktivnosti upravljanja rizicima usmjerene su na optimiziranje neto kamatnog prihoda u skladu s poslovnom strategijom Grupe, uz dane tržišne kamatne stope.

Izloženost riziku promjene kamatnih stopa nadzire se i mjeri kroz analize kamatne neusklađenosti imovine i obveza (praćeno mjerom Price Value of Basis Point) te Value at Risk.

Prva stambena štedionica imat će značajnu neusklađenost kamatne strukture sa stupanjem na snagu novog Zakona o kreditnim institucijama zbog duže ročnosti zajmova s fiksnom kamatnom stopom u odnosu na depozite s fiksnom kamatnom stopom. Trenutno, takva neusklađenost, ukoliko ne bude minimizirana primjenom računovodstva zaštite, sukladno propisima zahtijeva dodatni osnovni ili dopunski kapital. Stambenim štedionicama odgođen je datum početka primjene navedenog Zakona do 31. ožujka 2011. Banka i Prva stambena štedionica razmatraju primjenu računovodstva zaštite kako bi uklonile neusklađenost i izbjegle potrebu za dokapitalizacijom.

38.3.3. Cjenovni rizik

Cjenovni rizik predstavlja mogućnost fluktuacije cijena, koja može utjecati na fer vrijednost ulaganja i ostalih instrumenata čija se vrijednost izvodi iz takvih ulaganja.

Primarna izloženost cjenovnom riziku proizlazi iz ulaganja Grupe u vlasničke instrumente po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka te vlasničke vrijednosnice raspoložive za prodaju.

38.4. Operativni rizik

Grupa je izložena operativnim rizicima u svim svojim poslovnim aktivnostima. Grupa nastoji upravljati operativnim rizicima prema definiranim načelima i politikama na razini Banke i Grupe, a u svrhu ublažavanja i izbjegavanja operativnih rizika.

Grupa svoje standarde za upravljanje operativnim rizicima usklađuje sa smjernicama Grupe i lokalnim regulatornim zahtjevima. To uključuje prikupljanje podataka o štetnim događajima vezanim uz operativne rizike, praćenje ključnih indikatora operativnih rizika, provođenje scenario analiza, procjenu operativnih rizika pri donošenju odluka o poslovnim promjenama te izvještavanje rukovodstva o rezultatima upravljanja operativnim rizicima.


39 Analiza ročnosti

Ročnost imovine i obveza te kapitala i rezervi Grupe i Banke na datum 31. prosinca 2009. i 31. prosinca 2008., prikazana je u tablicama u nastavku na osnovi preostalog ugovornog dospijeća, uz sljedeće iznimke. Dužničke vrijednosnice raspoložive za prodaju te dužničke vrijednosnice po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka, s minimalnim ratingom AA ili koje su pogodne za repo poslove kod Europske centralne banke odnosno Hrvatske narodne banke, klasificirane su u skladu s njihovom sekundarnom likvidnošću, u razdoblje dospijeća do jednog mjeseca. Obvezna rezerva klasificirana je u skladu s ugovornom ročnošću obveza za koje se računa. Ulaganja u podružnice i pridružena društva koja nemaju ugovornu ročnost razvrstavaju se u tablicama sukladno planovima Grupe. Ostala imovina i obveze, osim dospjele kamate, klasificirane su po ročnosti između 3 mjeseca i godinu dana.


Imovina Gotovinske rezerve 7.043 - - - - 7.043Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 2.805 700 1.958 1.620 235 7.318Zajmovi i potraživanja od banaka 11.083 400 150 7 - 11.640Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 26 25 43 101 350 545Zamjenske obveznice - - - 1.442 - 1.442Zajmovi i potraživanja od komitenata 8.460 4.840 13.366 23.148 18.815 68.629Financijska imovina raspoloživa za prodaju 4.248 86 168 263 680 5.445Ulaganja koja se drže do dospijeća 1 - 528 243 - 772Ulaganja u pridružena društva - - - - 78 78Ulaganja u nekretnine - - - - 231 231Nekretnine i oprema - - - - 2.561 2.561Nematerijalna imovina - - - - 285 285Odgođena porezna imovina - - - 113 - 113Tekuća porezna imovina - - 117 - - 117Ostala imovina 691 7 1.080 51 - 1.829Ukupna imovina 34.357 6.058 17.410 26.988 23.235 108.048obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka 4.892 321 3.224 7.708 396 16.541Tekući računi i depoziti komitenata 28.078 7.252 20.777 7.378 648 64.133Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - 74 - - 74Uzeti zajmovi 1.192 480 703 4.030 2.105 8.510Rezervacije za obveze i troškove 198 7 186 34 18 443Ostale obveze 332 10 1.995 99 24 2.460Subordinirani dug - 15 15 15 72 117Odgođena porezna obveza - - - 3 - 3Kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke - - - - 15.075 15.075Interesi manjinskih dioničara - - - - 692 692Ukupne obveze i kapital i rezerve 34.692 8.085 26.974 19.267 19.030 108.048neusklađenost ročne strukture (335) (2.027) (9.564) 7.721 4.205 -

Kada bi sva financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i financijska imovina raspoloživa za prodaju bila raspoređena u skladu s njihovom preostalom ugovornom ročnošću, neusklađenost ročne strukture bila bi kako slijedi:

neusklađenost ročne strukture (3.194) (1.360) (9.065) 9.412 4.207 -




39 Analiza ročnosti (nastavak) Grupa do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko UkUpno mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 4.402 - - - - 4.402Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 2.954 906 2.054 1.036 111 7.061Zajmovi i potraživanja od banaka 12.285 60 75 1 - 12.421Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 911 - 260 - - 1.171Zamjenske obveznice - - - 1.422 - 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 5.023 4.316 13.627 24.017 19.341 66.324Financijska imovina raspoloživa za prodaju 4.845 - 367 10 71 5.293Ulaganja koja se drže do dospijeća 2 4 613 248 - 867Ulaganja u pridružena društva - - - - 72 72Ulaganja u nekretnine - - - - 239 239Nekretnine i oprema - - - - 2.568 2.568Nematerijalna imovina - - - - 287 287Odgođena porezna imovina - - - 141 23 164Tekuća porezna imovina - - 5 - - 5Ostala imovina 739 4 998 4 - 1.745Ukupna imovina 31.161 5.290 17.999 26.879 22.712 104.041obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka 5.227 3.308 822 1.374 396 11.127Tekući računi i depoziti komitenata 30.721 6.954 15.966 8.698 530 62.869Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 2 - 277 - - 279Uzeti zajmovi 3.123 275 1.187 3.823 817 9.225Izdane dužničke vrijednosnice - - 3.293 - - 3.293Rezervacije za obveze i troškove 180 8 185 62 18 453Ostale obveze 207 20 1.778 65 26 2.096Subordinirani dug - 15 15 44 73 147Tekuća obveza za porez na dobit - - 159 - - 159Odgođena porezna obveza - - - 6 - 6Kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke - - - - 13.744 13.744Interesi manjinskih dioničara - - - - 643 643Ukupne obveze i kapital i rezerve 39.460 10.580 23.682 14.072 16.247 104.041neusklađenost ročne strukture (8.299) (5.290) (5.683) 12.807 6.465 -




39 Analiza ročnosti (nastavak) Banka do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko UkUpno mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 5.260 - - - - 5.260Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 2.805 700 1.958 1.620 235 7.318Zajmovi i potraživanja od banaka 8.130 401 140 7 - 8.678Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - 24 43 102 350 519Zamjenske obveznice - - - 1.442 - 1.442Zajmovi i potraživanja od komitenata 7.747 4.363 11.376 19.308 16.856 59.650Financijska imovina raspoloživa za prodaju 4.002 86 168 606 680 5.542Ulaganja koja se drže do dospijeća 1 - 528 50 - 579Ulaganja u podružnice i pridružena društva - - - - 918 918Ulaganja u nekretnine - - - - 33 33Nekretnine i oprema - - - - 1.076 1.076Nematerijalna imovina - - - - 134 134Odgođena porezna imovina - - - 101 - 101Tekuća porezna imovina - - 102 - - 102Ostala imovina 464 - 996 - - 1.460Ukupna imovina 28.409 5.574 15.311 23.236 20.282 92.812obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka 4.894 321 2.027 7.687 395 15.324Tekući računi i depoziti komitenata 22.564 6.826 18.991 5.167 367 53.915Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - 74 - - 74Uzeti zajmovi 1.225 426 519 3.231 1.717 7.118Rezervacije za obveze i troškove 147 6 178 12 18 361Ostale obveze - - 1.887 - - 1.887Odgođena porezna obveza - - - 3 - 3Kapital i rezerve - - - - 14.130 14.130Ukupne obveze i kapital i rezerve 28.830 7.579 23.676 16.100 16.627 92.812neusklađenost ročne strukture (421) (2.005) (8.365) 7.136 3.655 -






39 Analiza ročnosti (nastavak) Banka do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko UkUpno mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 3.311 - - - - 3.311Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 2.954 906 2.054 1.035 112 7.061Zajmovi i potraživanja od banaka 9.567 60 60 1 - 9.688Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 893 - 260 - - 1.153Zamjenske obveznice - - - 1.422 - 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 4.506 3.773 11.509 19.881 17.257 56.926Financijska imovina raspoloživa za prodaju 4.560 - 367 376 71 5.374Ulaganja koja se drže do dospijeća 2 4 613 50 - 669Ulaganja u podružnice i pridružena društva - - - - 918 918Ulaganja u nekretnine - - - - 33 33Nekretnine i oprema - - - - 1.125 1.125Nematerijalna imovina - - - - 125 125Odgođena porezna imovina - - - 131 - 131Tekuća porezna imovina - - 5 - - 5Ostala imovina 526 - 919 - - 1.445Ukupna imovina 26.319 4.743 15.787 22.896 19.641 89.386obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka 5.221 3.308 31 935 395 9.890Tekući računi i depoziti komitenata 25.380 6.335 14.241 6.959 381 53.296Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - 278 - - 278Uzeti zajmovi 3.255 222 627 3.084 332 7.520Izdane dužničke vrijednosnice - - 3.293 - - 3.293Rezervacije za obveze i troškove 124 7 179 23 18 351Ostale obveze - - 1.632 - - 1.632Tekuća obveza za porez na dobit - - 166 - - 166Odgođena porezna obveza - - - 4 - 4Kapital i rezerve - - - - 12.956 12.956Ukupne obveze i kapital i rezerve 33.980 9.872 20.447 11.005 14.082 89.386neusklađenost ročne strukture (7.661) (5.129) (4.660) 11.891 5.559 -




40 Analiza promjene kamatnih stopa

Tablice u nastavku prikazuju imovinu, obveze te kapital i rezerve Grupe i Banke analizirane prema razdobljima promjena kamatnih stopa koje se određuju na osnovi preostalog ugovornog dospijeća (za sve pozicije osim dužničkih vrijednosnica po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i dužničke vrijednosnice raspoložive za prodaju, kao što je definirano u bilješci 39) i ugovornog razdoblja promjene kamatnih stopa, ovisno o tome koje je kraće. Promjena kamatnih stopa kod dužničkih vrijednosnica po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i dužničkih vrijednosnica raspoloživih za prodaju prikazana je na osnovi njihovog preostalog ugovornog dospijeća i ugovornog razdoblja promjene kamatnih stopa, ovisno o tome koje je kraće.

Tablice u nastavku prikazuju procjenu Uprave o izloženosti riziku promjene kamatnih stopa Grupe i Banke na datum 31. prosinca 2009. i 31. prosinca 2008. godine te nisu nužno indikativne za poziciju u drugom razdoblju, ali pokazuju izvjesnu osjetljivost dobiti Grupe i Banke na kretanja kamatnih stopa. Na dobit će također utjecati i valutna struktura imovine, obveza te kapitala i rezervi. Kao što je prikazano u bilješci 42, Grupa i Banka imaju značajan udio kamatonosne imovine i obveza na koje se plaća kamata u stranim valutama.

Grupa do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko beSkamatno UkUpno fIkSna mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna kamatna Stopa 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 1.569 - - - - 5.474 7.043 205Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 7.318 - - - - - 7.318 Zajmovi i potraživanja od banaka 11.094 400 140 6 - - 11.640 10.466Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 11 25 - 99 274 136 545 398Zamjenske obveznice - - - 1.442 - - 1.442 1.442Zajmovi i potraživanja od komitenata 61.038 684 4.001 1.989 917 - 68.629 5.067Financijska imovina raspoloživa za prodaju 1.336 804 710 1.904 625 66 5.445 5.330Ulaganja koja se drže do dospijeća 1 - 528 243 - - 772 772Ulaganja u pridružena društva - - - - - 78 78 -Ulaganja u nekretnine - - - - - 231 231 -Nekretnine i oprema - - - - - 2.561 2.561 -Nematerijalna imovina - - - - - 285 285 -Odgođena porezna imovina - - - - - 113 113 -Unaprijed plaćeni porez - - - - - 117 117 -Ostala imovina - - - - - 1.829 1.829 -Ukupna imovina 82.367 1.913 5.379 5.683 1.816 10.890 108.048 23.680obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 61.575 6.693 5.892 6.028 427 59 80.674 22.003Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - - - - 74 74 -Uzeti zajmovi 6.257 1.174 999 70 10 - 8.510 1.423Rezervacije za obveze i troškove - - - - - 443 443 -Ostale obveze - - - - - 2.460 2.460 -Subordinirani dug - 117 - - - - 117 -Odgođena porezna obveza - - - - - 3 3 -Kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke - - - - - 15.075 15.075 -Interesi manjinskih dioničara - - - - - 692 692 -Ukupne obveze i kapital i rezerve 67.832 7.984 6.891 6.098 437 18.806 108.048 23.426kamatna neusklađenost 14.535 (6.071) (1.512) (415) 1.379 (7.916) - 254




40 Analiza promjene kamatnih stopa (nastavak)

Grupa do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko beSkamatno UkUpno fIkSna mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna kamatna Stopa 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 788 - - - - 3.614 4.402 67Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 7.061 - - - - - 7.061 -Zajmovi i potraživanja od banaka 12.263 101 57 - - - 12.421 11.765Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 5 - 49 361 621 135 1.171 1.036Zamjenske obveznice - - - 1.422 - - 1.422 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 61.112 481 1.966 1.645 1.120 - 66.324 2.955Financijska imovina raspoloživa za prodaju 658 220 3.735 278 322 80 5.293 5.142Ulaganja koja se drže do dospijeća 2 4 613 248 - - 867 867Ulaganja u pridružena društva - - - - - 72 72 -Ulaganja u nekretnine - - - - - 239 239 -Nekretnine i oprema - - - - - 2.568 2.568 -Nematerijalna imovina - - - - - 287 287 -Odgođena porezna imovina - - - - - 164 164 -Unaprijed plaćeni porez - - - - - 5 5 -Ostala imovina - - - - - 1.745 1.745 -Ukupna imovina 81.889 806 6.420 3.954 2.063 8.909 104.041 23.254obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 54.476 6.381 7.112 4.860 283 884 73.996 26.055Financijske obveze po fer vrijednost kroz račun dobiti i gubitka - - - - - 279 279 -Uzeti zajmovi 6.267 1.443 1.404 91 20 - 9.225 3.173Izdane dužničke vrijednosnice - - 3.293 - - - 3.293 3.293Rezervacije za obveze i troškove - - - - - 453 453 -Ostale obveze - - - - - 2.096 2.096 -Subordinirani dug - 147 - - - - 147 -Tekuća obveza za porez na dobit - - - - - 159 159 -Odgođena porezna obveza - - - - - 6 6 -Kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke - - - - - 13.744 13.744 -Interesi manjinskih dioničara - - - - - 643 643 -Ukupne obveze i kapital i rezerve 60.743 7.971 11.809 4.951 303 18.264 104.041 32.521kamatna neusklađenost 21.146 (7.165) (5.389) (997) 1.760 (9.355) - (9.267)



Banka do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko beSkamatno UkUpno fIkSna mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna kamatna Stopa 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 205 - - - - 5.055 5.260 205Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 7.318 - - - - - 7.318 -Zajmovi i potraživanja od banaka 8.130 401 140 7 - - 8.678 8.678Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 3 25 - 99 274 118 519 398Zamjenske obveznice - - - 1.442 - - 1.442 1.442Zajmovi i potraživanja od komitenata 55.823 227 1.857 1.487 256 - 59.650 3.221Financijska imovina raspoloživa za prodaju 1.101 1.009 848 1.904 625 55 5.542 5.094Ulaganja koja se drže do dospijeća 1 - 528 50 - - 579 579Ulaganja u podružnice i pridružena društva - - - - - 918 918 -Ulaganja u nekretnine - - - - - 33 33 -Nekretnine i oprema - - - - - 1.076 1.076 -Nematerijalna imovina - - - - - 134 134 -Odgođena porezna imovina - - - - - 101 101 -Unaprijed plaćeni porez - - - - - 102 102 -Ostala imovina - - - - - 1.460 1.460 -Ukupna imovina 72.581 1.662 3.373 4.989 1.155 9.052 92.812 19.617obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 53.596 6.518 4.731 4.250 144 - 69.239 18.306Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - - - - 74 74 -Uzeti zajmovi 5.947 248 890 33 - - 7.118 1.398Rezervacije za obveze i troškove - - - - - 361 361 -Ostale obveze - - - - - 1.887 1.887 -Odgođena porezna obveza - - - - - 3 3 -Kapital i rezerve - - - - - 14.130 14.130 -Ukupne obveze i kapital i rezerve 59.543 6.766 5.621 4.283 144 16.455 92.812 19.704kamatna neusklađenost 13.038 (5.104) (2.248) 706 1.011 (7.403) - (87)





Banka do 1 1 do 3 3 mjeSeca 1 do 5 preko beSkamatno UkUpno fIkSna mjeSec mjeSeca do 1 godIne godIna 5 godIna kamatna Stopa 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 67 - - - - 3.244 3.311 67Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 7.061 - - - - - 7.061 -Zajmovi i potraživanja od banaka 9.570 60 58 - - - 9.688 9.646Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 4 - 49 361 621 118 1.153 1.032Zamjenske obveznice - - - 1.422 - - 1.422 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 55.226 126 245 1.033 296 - 56.926 1.099Financijska imovina raspoloživa za prodaju 374 445 3.884 278 322 71 5.374 4.858Ulaganja koja se drže do dospijeća 2 4 613 50 - - 669 669Ulaganja u podružnice i pridružena društva - - - - - 918 918 -Ulaganja u nekretnine - - - - - 33 33 -Nekretnine i oprema - - - - - 1.125 1.125 -Nematerijalna imovina - - - - - 125 125 -Odgođena porezna imovina - - - - - 131 131 -Unaprijed plaćeni porez - - - - - 5 5 -Ostala imovina - - - - - 1.445 1.445 -Ukupna imovina 72.304 635 4.849 3.144 1.239 7.215 89.386 18.793obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 46.736 6.206 6.497 3.611 136 - 63.186 23.472Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - - - - 278 278 -Uzeti zajmovi 6.404 157 911 44 4 - 7.520 3.231Izdane dužničke vrijednosnice - - 3.293 - - - 3.293 3.293Rezervacije za obveze i troškove - - - - - 351 351 -Ostale obveze - - - - - 1.632 1.632 -Tekuća obveza za porez na dobit - - - - - 166 166 -Odgođena porezna obveza - - - - - 4 4 -Kapital i rezerve - - - - - 12.956 12.956 -Ukupne obveze i kapital i rezerve 53.140 6.363 10.701 3.655 140 15.387 89.386 29.996kamatna neusklađenost 19.164 (5.728) (5.852) (511) 1.099 (8.172) - (11.203)


41 Prosječne efektivne kamatne stope

Prosječne efektivne kamatne stope za kamatonosnu financijsku imovinu i financijske obveze na koje se plaća kamata tijekom godine, izračunate kao prosjek kvartalnih stanja za Grupu i mjesečnih stanja za Banku, bile su kako slijedi: Grupa Banka 2009. 2008. 2009. 2008. efektIvna efektIvna efektIvna efektIvna kamatna kamatna kamatna kamatna Stopa Stopa Stopa Stopa

Gotovinske rezerve 0,07% 0,87% 0,04% 0,06%Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke* 0,69% 1,01% 0,69% 1,01%Zajmovi i potraživanja od banaka 2,38% 3,67% 2,82% 4,41%Dužničke vrijednosnice 5,41% 4,79% 5,38% 4,83%Zajmovi i potraživanja od komitenata 7,82% 7,76% 7,89% 7,75%Tekući računi i depoziti banaka 3,62% 3,72% 3,69% 3,65%Tekući računi i depoziti komitenata 3,81% 3,11% 4,02% 3,28%Uzeti zajmovi 6,15% 5,44% 6,37% 5,51%Izdane dužničke vrijednosnice 4,47% 4,45% 4,72% 4,41%

*U izračun prosječnih stanja uključena je i nekamatonosna granična obvezna pričuva do njenog ukidanja u studenom 2009. godine.




42 Analiza devizne pozicije

Na datum 31. prosinca 2009. i 31. prosinca 2008. godine Grupa i Banka imale su sljedeće devizne pozicije. Grupa ima veliki broj kunskih ugovora s valutnom klauzulom. Kunska vrijednost glavnice i kamate određena je, prema tome, kretanjem tečaja strane valute. Stanja takvih glavnica i kamata, koje nose rizik promjene tečaja, uključena su u tablicama u nastavku kao strana valuta. Najznačajnija valuta na koju su takvi ugovori vezani je euro, što je posebno prikazano u nastavku. Obzirom da je bosanska marka vezana uz euro, sva stanja u toj valuti iskazana su kao valute vezane uz euro.

Grupa eUro valUte eUro USd oStale kUne UkUpno veZane I valUte I valUte Strane UZ veZane veZane valUte eUro UZ eUro UZ USd UkUpno 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 799 1.556 2.355 66 147 4.475 7.043Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 956 - 956 423 - 5.939 7.318Zajmovi i potraživanja od banaka 7.758 1.127 8.885 833 549 1.373 11.640Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 263 159 422 - 2 121 545Zamjenske obveznice - - - - - 1.442 1.442Zajmovi i potraživanja od komitenata 10.967 36.448 47.415 635 6.883 13.696 68.629Financijska imovina raspoloživa za prodaju 2.733 250 2.983 77 343 2.042 5.445Ulaganja koja se drže do dospijeća - 243 243 - - 529 772Ulaganja u pridružena društva - - - - - 78 78Ulaganja u nekretnine - 12 12 - - 219 231Nekretnine i oprema - 269 269 - - 2.292 2.561Nematerijalna imovina - 99 99 - - 186 285Odgođena porezna imovina - (1) (1) - - 114 113Unaprijed plaćeni porez - 10 10 - - 107 117Ostala imovina 254 473 727 15 46 1.041 1.829Ukupna imovina 23.730 40.645 64.375 2.049 7.970 33.654 108.048obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 51.722 6.419 58.141 2.101 2.449 17.983 80.674Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - - - - - 74 74Uzeti zajmovi 4.108 948 5.056 30 382 3.042 8.510Rezervacije za obveze i troškove 19 112 131 12 1 299 443Ostale obveze 910 294 1.204 28 31 1.197 2.460Subordinirani dug 117 - 117 - - - 117Odgođena porezna obveza - - - - - 3 3Kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke - 538 538 - - 14.537 15.075Interesi manjinskih dioničara - 482 482 - - 210 692Ukupne obveze i kapital i rezerve 56.876 8.793 65.669 2.171 2.863 37.345 108.048neto devizna pozicija (33.146) 31.852 (1.294) (122) 5.107 (3.691) -


42 Analiza devizne pozicije (nastavak)

Grupa eUro valUte eUro USd oStale kUne UkUpno veZane I valUte I valUte Strane UZ veZane veZane valUte eUro UZ eUro UZ USd UkUpno 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 470 839 1.309 83 132 2.878 4.402Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 1.495 - 1.495 579 - 4.987 7.061Zajmovi i potraživanja od banaka 8.893 1.464 10.357 809 549 706 12.421Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 11 386 397 - - 774 1.171Zamjenske obveznice - - - - - 1.422 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 7.595 32.106 39.701 637 7.695 18.291 66.324Financijska imovina raspoloživa za prodaju 1.772 183 1.955 166 376 2.796 5.293Ulaganja koja se drže do dospijeća - 249 249 - - 618 867Ulaganja u pridružena društva - - - - - 72 72Ulaganja u nekretnine - 11 11 - - 228 239Nekretnine i oprema - 207 207 - - 2.361 2.568Nematerijalna imovina - 158 158 - - 129 287Odgođena porezna imovina - - - - - 164 164Unaprijed plaćeni porez - - - - - 5 5Ostala imovina 163 395 558 11 54 1.122 1.745Ukupna imovina 20.399 35.998 56.397 2.285 8.806 36.553 104.041obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 40.049 6.832 46.881 2.196 3.488 21.431 73.996Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 27 2 29 - - 250 279Uzeti zajmovi 3.844 926 4.770 58 740 3.657 9.225Izdane dužničke vrijednosnice 3.293 - 3.293 - - - 3.293Rezervacije za obveze i troškove 10 113 123 12 6 312 453Ostale obveze 600 301 901 30 38 1.127 2.096Subordinirani dug 147 - 147 - - - 147Tekuća obveza za porez na dobit - (6) (6) - - 165 159Odgođena porezna obveza - - - - - 6 6Kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima Banke - 466 466 - - 13.278 13.744Interesi manjinskih dioničara - 444 444 - - 199 643Ukupne obveze i kapital i rezerve 47.970 9.078 57.048 2.296 4.272 40.425 104.041neto devizna pozicija (27.571) 26.920 (651) (11) 4.534 (3.872) -





Banka eUro valUte eUro USd oStale kUne UkUpno veZane I valUte I valUte Strane UZ veZane veZane valUte eUro UZ eUro UZ USd UkUpno 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. 2009. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 666 - 666 46 88 4.460 5.260Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 957 - 957 423 - 5.938 7.318Zajmovi i potraživanja od banaka 6.477 - 6.477 300 544 1.357 8.678Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 261 159 420 - 3 96 519Zamjenske obveznice - - - - - 1.442 1.442Zajmovi i potraživanja od komitenata 10.822 27.717 38.539 635 6.882 13.594 59.650Financijska imovina raspoloživa za prodaju 3.076 114 3.190 67 343 1.942 5.542Ulaganja koja se drže do dospijeća - 50 50 - - 529 579Ulaganja u podružnice i pridružena društva - - - - - 918 918Ulaganja u nekretnine - - - - - 33 33Nekretnine i oprema - - - - - 1.076 1.076Nematerijalna imovina - - - - - 134 134Odgođena porezna imovina - - - - - 101 101Unaprijed plaćeni porez - - - - - 102 102Ostala imovina 236 306 542 14 46 858 1.460Ukupna imovina 22.495 28.346 50.841 1.485 7.906 32.580 92.812obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 46.726 610 47.336 1.555 2.391 17.957 69.239Financijske obveze po fer vrijednost kroz račun dobiti i gubitka - - - - - 74 74Uzeti zajmovi 3.194 813 4.007 30 1 3.080 7.118Rezervacije za obveze i troškove 13 44 57 9 1 294 361Ostale obveze 810 55 865 24 30 968 1.887Odgođena porezna obveza - - - - - 3 3Kapital i rezerve - - - - - 14.130 14.130Ukupne obveze i kapital i rezerve 50.743 1.522 52.265 1.618 2.423 36.506 92.812neto devizna pozicija (28.248) 26.824 (1.424) (133) 5.483 (3.926) -



Banka eUro valUte eUro USd oStale kUne UkUpno veZane I valUte I valUte Strane UZ veZane veZane valUte eUro UZ eUro UZ USd UkUpno 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kn kn kn kn kn kn kn

Imovina Gotovinske rezerve 335 - 335 48 68 2.860 3.311Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 1.495 - 1.495 579 - 4.987 7.061Zajmovi i potraživanja od banaka 8.191 1 8.192 287 549 660 9.688Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 11 385 396 - - 757 1.153Zamjenske obveznice - - - - - 1.422 1.422Zajmovi i potraživanja od komitenata 7.276 23.120 30.396 638 7.695 18.197 56.926Financijska imovina raspoloživa za prodaju 2.147 - 2.147 157 376 2.694 5.374Ulaganja koja se drže do dospijeća - 52 52 - - 617 669Ulaganja u podružnice i pridružena društva - - - - - 918 918Ulaganja u nekretnine - - - - - 33 33Nekretnine i oprema - - - - - 1.125 1.125Nematerijalna imovina - - - - - 125 125Odgođena porezna imovina - - - - - 131 131Unaprijed plaćeni porez - - - - - 5 5Ostala imovina 163 220 383 9 54 999 1.445Ukupna imovina 19.618 23.778 43.396 1.718 8.742 35.530 89.386obveze i kapital i rezerve Tekući računi i depoziti banaka i komitenata 35.679 1.035 36.714 1.647 3.424 21.401 63.186Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 27 - 27 - - 251 278Uzeti zajmovi 2.591 894 3.485 59 311 3.665 7.520Izdane dužničke vrijednosnice 3.293 - 3.293 - - - 3.293Rezervacije za obveze i troškove - 31 31 10 6 304 351Ostale obveze 545 66 611 21 38 962 1.632Tekuća obveza za porez na dobit - - - - - 166 166Odgođena porezna obveza - - - - - 4 4Kapital i rezerve - - - - - 12.956 12.956Ukupne obveze i kapital i rezerve 42.135 2.026 44.161 1.737 3.779 39.709 89.386neto devizna pozicija (22.517) 21.752 (765) (19) 4.963 (4.179) -




43 Računovodstvene procjene i prosudbe u primjeni računovodstvenih politika

Grupa radi procjene i pretpostavke o neizvjesnim događajima, uključujući procjene i pretpostavke o budućnosti. Takve računovodstvene pretpostavke i procjene redovito se pregledavaju, a zasnivaju se na povijesnom iskustvu i ostalim čimbenicima, kao što su očekivani tijek budućih događaja koji se mogu realno pretpostaviti u postojećim okolnostima, ali unatoč tome, neizbježno predstavljaju izvore neizvjesnosti procjena. Procjena gubitaka od umanjenja vrijednosti portfelja Grupe izloženog kreditnom riziku predstavlja najznačajniji izvor neizvjesnosti procjena. Ovaj i ostali ključni izvori neizvjesnosti procjena, koji nose znatan rizik mogućih značajnih usklada knjigovodstvene vrijednosti imovine i obveza u sljedećoj poslovnoj godini, opisani su u nastavku.

a) Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja

Grupa kontinuirano prati kreditnu sposobnost svojih komitenata. Sukladno propisima, potreba za umanjenjem vrijednosti bilančne i izvanbilančne izloženosti Grupe kreditnom riziku procjenjuje se najmanje jednom mjesečno. Gubici od umanjenja vrijednosti priznaju se uglavnom na teret knjigovodstvene vrijednosti zajmova i potraživanja od pravnih osoba i stanovništva (prikazano u bilješci 15c), te kao rezervacije za obveze i troškove proizašle iz rizične izvanbilančne izloženosti prema komitentima, najčešće u obliku odobrenih, neiskorištenih kredita, garancija, akreditiva i neiskorištenih limita po kreditnim karticama (prikazano u bilješci 29). Gubici od umanjenja vrijednosti se također razmatraju za kreditnu izloženost prema bankama (prikazano u bilješci 13b), financijsku imovinu raspoloživu za prodaju te za ostalu imovinu koja se ne vrednuje po fer vrijednosti, gdje kreditni rizik nije osnovni rizik umanjenja vrijednosti.

Grupa također nastoji priznati gubitke od umanjenja vrijednosti za koje se zna da postoje na datum bilance, ali koji još nisu zasebno identificirani. U procjenjivanju neidentificiranih gubitaka od umanjenja vrijednosti koji postoje u portfeljima koji se skupno procjenjuju, Grupa nastoji prikupiti pouzdane podatke o povijesnim stopama gubitaka i razdoblju prepoznavanja gubitaka od umanjenja vrijednosti. Grupa je također iskazala opću rezervaciju, po stopi od 0,85% - 1,20%, propisanoj od strane HNB-a i 2,00% propisanoj od strane Federalne agencije za bankarstvo Bosne i Hercegovine, koja se primjenjuje na sve izloženosti kreditnom riziku, osim na one koje se vrednuju po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka uključujući izvanbilančnu izloženost kreditnom riziku te rizik središnje države.

Iznos općih rezervacija iznosio je 1.114 milijuna kuna (2008.: 1.123 milijuna kuna) za Grupu i 911 milijuna kuna (2008.: 900 milijuna kuna) za Banku, za bilančne i izvanbilančne izloženosti.

Financijska imovina koja se vrednuje po amortiziranom trošku

Grupa najprije procjenjuje postoji li objektivni dokaz umanjenja vrijednosti, zasebno za imovinu koja je pojedinačno značajna (uglavnom izloženosti prema pravnim osobama) i skupno za imovinu koja nije pojedinačno značajna (uglavnom izloženosti prema stanovništvu). Međutim, imovina za koju nije pojedinačno prepoznato umanjenje vrijednosti uključuje se u skupinu imovine sa sličnim obilježjima kreditnog rizika. Navedeni portfelji se tada skupno procjenjuju radi umanjenja vrijednosti.

Grupa procjenjuje gubitke od umanjenja vrijednosti u slučajevima kada ocijeni da dostupni podaci ukazuju na vjerojatnost mjerljivog smanjenja procijenjenih budućih novčanih tokova imovine ili portfelja imovine. Kao dokaz se uzimaju neredovitost otplate ili ostale indikacije financijskih poteškoća korisnika zajma te nepovoljne promjene ekonomskih uvjeta u kojima korisnici zajmova posluju ili vrijednosti ili mogućnosti realizacije instrumenata osiguranja, kada se te promjene mogu povezati s nemogućnošću otplate.

U procjeni umanjenja vrijednosti Grupa uzima u obzir zajednički učinak nekoliko događaja te koristi iskustvo u procjeni u slučajevima gdje su dostupni podaci potrebni za procjenu umanjenja vrijednosti ograničeni. U procjenjivanju gubitaka od umanjenja vrijednosti stavaka koje su pojedinačno ili skupno ocijenjene kao stavke umanjene vrijednosti, Grupa također uzima u obzir raspon postotaka za specifične rezervacije za umanjenje vrijednosti propisane od strane HNB-a i Federalne agencije za bankarstvo Bosne i Hercegovine.

Nesigurnost vezana uz procjenu nekretnina kao instrumenata osiguranja opisana je u bilješci 38.1.


43 Računovodstvene procjene i prosudbe u primjeni računovodstvenih politika (nastavak)

b) Fer vrijednost derivativa

Fer vrijednost OTC derivativa određuje se korištenjem tehnika procjene. Korištene tehnike procjene fer vrijednosti (na primjer modeli), provjeravaju se i periodički pregledavaju od strane kvalificirane neovisne osobe koja nije sudjelovala u njihovom kreiranju. Svi modeli certificiraju su prije upotrebe.

c) Umanjenje vrijednosti vlasničkih ulaganja raspoloživih za prodaju

Grupa definira da se značajno ili dugotrajno smanjenje fer vrijednosti vlasničkih ulaganja raspoloživih za prodaju ispod troška stjecanja smatra umanjenjem vrijednosti. Određivanje što je značajno ili dugotrajno zahtijeva prosudbu. U donošenju prosudbe, Grupa, između ostalih čimbenika, procjenjuje nominalnu volatilnost cijene dionice. Nadalje, umanjenje vrijednosti može biti prikladno onda kada postoji dokaz o pogoršanju financijske pozicije izdavatelja, industrijske i sektorske uspješnosti, promjena u tehnologiji te novčanim tokovima iz poslovnih i financijskih aktivnosti.

d) Ulaganja koja se drže do dospijeća

Grupa primjenjuje smjernice MRS-a 39 „Financijski instrumenti: Priznavanje i Mjerenje“ za raspoređivanje nederivativne financijske imovine s fiksnim ili odredivim plaćanjima i fiksnim dospijećem u portfelj koji se drži do dospijeća. Ova klasifikacija zahtijeva značajnu prosudbu. Prilikom donošenja te prosudbe, Grupa procjenjuje svoju namjeru i sposobnost držanja tih ulaganja do dospijeća.

e) Porezi

Grupa priznaje poreznu obvezu sukladno poreznim propisima Republike Hrvatske i Federacije Bosne i Hercegovine. Porezne prijave odobravaju porezna tijela koja su nadležna za provođenje naknadne kontrole poreznih obveznika.

f) Regulatorni zahtjevi

HNB i Federalna agencija za bankarstvo Bosne i Hercegovine ovlaštene su za provođenje regulatornog nadzora nad poslovanjem Grupe i mogu zahtijevati izmjene knjigovodstvene vrijednosti imovine i obveza, sukladno odgovarajućim propisima. Na datum izdavanja ovih izvještaja u Banci je u tijeku redovni nadzor od strane HNB-a.

g) Sudski sporovi

Grupa provodi pojedinačnu procjenu svih sudskih sporova čija je vrijednost iznad 100 tisuća kuna. Svi sudski sporovi čija je vrijednost ispod 100 tisuća kuna prate se i rezerviraju na portfeljnoj osnovi. Početnu procjenu provodi Direkcija pravnih poslova Banke, a njezinu adekvatnost neovisno prati Sektor upravljanja rizicima.

Kao što je navedeno u bilješkama 29 i 36b, Grupa i Banka rezervirale su 60 milijuna kuna (2008.: 74 milijuna kuna), odnosno 27 milijuna kuna (2008.: 30 milijuna kuna), za glavnicu i kamate po obvezama za sudske sporove, što rukovodstvo procjenjuje dovoljnim. Za rukovodstvo nije praktično procijeniti financijski učinak promjena u pretpostavkama na temelju kojih rukovodstvo procjenjuje potrebu za rezervacijama.




44 Fer vrijednost financijskih instrumenata

Fer vrijednost predstavlja iznos za koji se neka imovina može razmijeniti ili obveza podmiriti u uobičajenim tržišnim uvjetima. Financijska imovina raspoloživa za prodaju i financijski instrumenti po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i iskazuju se po fer vrijednosti.

Financijski instrumenti koji se ne iskazuju po fer vrijednosti

U nastavku slijedi sažetak glavnih metoda i pretpostavki korištenih u procjeni fer vrijednosti financijskih instrumenata.

Grupa bIlješke knjIgovodStvena fer vrIjednoSt vrIjednoSt U mIlIjUnIma kn U mIlIjUnIma kn 2009. 2008. 2009. 2008.

financijska imovina Zajmovi i potraživanja od banaka 13a 11.640 12.421 11.640 12.421Zajmovi i potraživanja od komitenata 15b 68.629 66.324 68.454 66.101Ulaganja koja se drže do dospijeća 17 772 867 784 871financijske obveze Tekući računi i depoziti banaka 24 16.541 11.127 16.541 11.127Tekući računi i depoziti komitenata 25 64.133 62.869 63.699 62.456Uzeti zajmovi 27 8.510 9.225 8.513 9.216Izdane dužničke vrijednosnice 28 - 3.293 - 3.293

Banka bIlješke knjIgovodStvena fer vrIjednoSt vrIjednoSt U mIlIjUnIma kn U mIlIjUnIma kn 2009. 2008. 2009. 2008.

financijska imovina Zajmovi i potraživanja od banaka 13a 8.678 9.688 8.678 9.688Zajmovi i potraživanja od komitenata 15b 59.650 56.926 59.556 56.768Ulaganja koja se drže do dospijeća 17 579 669 593 682financijske obveze Tekući računi i depoziti banaka 24 15.324 9.890 15.324 9.890Tekući računi i depoziti komitenata 25 53.915 53.296 53.503 52.893Uzeti zajmovi 27 7.118 7.520 7.118 7.520Izdane dužničke vrijednosnice 28 - 3.293 - 3.293


44 Fer vrijednost financijskih instrumenata (nastavak)

Zajmovi i potraživanja od banaka

Zajmovi i potraživanja umanjeni su za rezervacije za umanjenja vrijednosti. Procijenjena fer vrijednost zajmova i potraživanja predstavlja diskontirani iznos budućih primitaka iz novčanih tokova. Budući primici iz novčanih tokova diskontirani su po tržišnim stopama sa ciljem određivanja njihove fer vrijednosti.


Zajmovi i potraživanja umanjeni su za rezervacije za umanjenja vrijednosti. Procijenjena fer vrijednost zajmova i potraživanja predstavlja diskontirani iznos procjenjenih očekivanih novčanih tokova. Očekivani novčani tokovi diskontirani su po tržišnim stopama sa ciljem određivanja njihove fer vrijednosti. Iznos uključuje rezervacije na skupnoj osnovi izračunate u skladu sa regulatornim zahtjevima. Očekivani budući gubici niti nesigurnost naplate (uključujući vremenske rokove) dospjelih i reprogramiranih izloženosti, kao i nedospjelih izloženosti koje zahtjevaju specijalno praćenje, kako je definirano u bilješci 38.1., ne uzimaju se u obzir.

ulaganja koja se drže do dospijeća

Fer vrijednost ulaganja koja se drže do dospijeća izračunata je temeljem odgovarajućih tržišnih cijena ili cjenovnih kotacija brokera/dealera.

Tekući računi i depoziti banaka

Procijenjena fer vrijednost depozita s fiksnim dospijećem temelji se na novčanim tokovima diskontiranim trenutačno ponuđenim kamatnim stopama na depozite sličnog preostalog dospijeća.

Tekući računi i depoziti komitenata

Procijenjena fer vrijednost depozita s fiksnim dospijećem temelji se na novačnim tokovima diskontiranim trenutačno ponuđenim kamatnim stopama na depozite sličnog preostalog dospijeća. Vrijednost kratkoročnih odnosa sa deponentima ne uzima se u obzir pri procjeni fer vrijednosti.

izdane dužničke vrijednosnice

Fer vrijednost izdanih dužničkih vrijednosnica na dan 31. prosinca 2008. godine temeljena je na cijeni kotiranoj na Luksemburškoj burzi na kojoj su ove dužničke vrijednosnice bile izlistane.




45 Osnovna i smanjena zarada po dionici

Za potrebe izračunavanja zarade po dionici, zarada se računa kao dobit tekućeg razdoblja namijenjena dioničarima Banke. Broj redovnih dionica je ponderirani prosječni broj redovnih dionica u opticaju tijekom godine nakon umanjenja za broj redovnih trezorskih dionica. Ponderirani prosječni broj redovnih dionica korišten prilikom izračuna osnovne zarade po dionici bio je 63.997.272 (2008.: 63.906.240). Obzirom da nema utjecaja opcija, konvertibilnih obveznica ili sličnih utjecaja, ponderirani prosječni broj redovnih dionica korišten za izračun smanjene zarade po dionici bio je isti kao i onaj korišten prilikom izračuna osnovne zarade po dionici, odnosno 63.997.272 (2008.: 63.906.240).


Dobit namijenjena dioničarima Banke 1.345 1.494Ponderirani prosječni broj redovnih izdanih dionica 63.997.272 63.906.240Osnovna i smanjena zarada po dionici (izražena u kunama po dionici) 21,0 23,4


Dobit namijenjena dioničarima Banke 1.216 1.394Ponderirani prosječni broj redovnih izdanih dionica 63.997.272 63.906.240Osnovna i smanjena zarada po dionici (izražena u kunama po dionici) 19,0 21,8

Rein Kilk,AS Pere

klijent Korporativnog bankarstva - Estonija

«Kao poduzetnik, cijenim činjenicu da - unatoč složenoj gospodarskoj situaciji - UniCredit postupa mirno i staloženo u transakcijama financiranja poslovanja. Profesionalno ponašanje banke u kriznim vremenima ulijeva poduzetnicima više samopouzdanja, a to pridonosi stabilizaciji cjelokupnog gospodarskog okruženja. U svakoj krizi postoje gubitnici i pobjednici. Kompanije koje imaju tu sreću da ih podupire vrlo iskusan financijski partner poput UniCredita uživaju očitu prednost u teškim vremenima.»to je lako s Unicreditom.


Dopunski izvještaji za HNB


Dopunski izvještaji za HNB

Dopunski financijski izvještaji za HNB

Temeljni financijski izvještaji Banke pripremljeni sukladno okviru izvještavanja i temeljni financijski izvještaji koji su propisani Odlukom HNB-a o strukturi i sadržaju godišnjih financijskih izvještaja banaka prikazani su u nastavku:

a) Bilanca


Imovina Gotovina i depoziti kod HNB-a 12.373 10.305- gotovina 1.810 1.323- depoziti kod HNB-a 10.563 8.982Depoziti kod bankarskih institucija 7.190 9.134Trezorski zapisi MF-a i blagajnički zapisi HNB-a 1.019 2.185Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti koji se drže radi trgovanja 402 1.051Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti raspoloživi za prodaju 4.522 3.189Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti koji se drže do dospijeća 579 669Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti kojima se aktivno ne trguje, a vrednuju se prema fer vrijednosti kroz RDG 74 65Derivatna financijska imovina 43 37Krediti financijskim institucijama 1.693 621Krediti ostalim komitentima 61.092 58.348Ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate 918 918Preuzeta imovina 29 22Materijalna imovina (minus amortizacija) 1.243 1.283Kamate, naknade i ostala imovina 1.635 1.559Ukupna imovina 92.812 89.386


a) Bilanca (nastavak)


obveze i kapital Krediti od financijskih institucija 7.097 7.478- kratkoročni krediti 1.747 3.531- dugoročni krediti 5.350 3.947Depoziti 69.239 63.186- Depoziti na žiro računima i tekućim računima 9.396 11.481- Štedni depoziti 6.078 6.677- Oročeni depoziti 53.765 45.028Ostali krediti 21 42- kratkoročni krediti - -- dugoročni krediti 21 42Derivatne financijske obveze i ostale financijske obveze kojima se trguje 74 278Izdani dužnički vrijednosni papiri - 3.293- kratkoročni izdani dužnički vrijednosni papiri - -- dugoročni izdani dužnički vrijednosni papiri - 3.293Izdani podređeni instrumenti - -Izdani hibridni instrumenti - -Kamate, naknade i ostale obveze 2.251 2.153Ukupno obveze 78.682 76.430kapital Dionički kapital 1.281 1.281Dobit/(gubitak) tekuće godine 1.216 1.394Zadržana dobit/(gubitak) 7.523 6.129Zakonske rezerve 64 64Statutarne i ostale kapitalne rezerve 4.077 4.077Nerealizirani dobitak/(gubitak) s osnove vrijednosnog usklađivanja financijske imovine raspoložive za prodaju (31) 11Ukupni kapital 14.130 12.956Ukupno obveze i kapital 92.812 89.386


Dopunski izvještaji za HNB (Nastavak)


b) Račun dobiti i gubitka


Kamatni prihodi 5.518 4.935(Kamatni troškovi) (3.164) (2.461)neto kamatni prihod 2.354 2.474Prihodi od provizija i naknada 1.035 1.064(Troškovi provizija i naknada) (173) (169)neto prihod od provizija i naknada 862 895Dobit/(gubitak) od ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate - -Dobit/(gubitak) od aktivnosti trgovanja 57 (120)Dobit/(gubitak) od ugrađenih derivata (9) 96Dobit/(gubitak) od imovine kojom se aktivno ne trguje, a koja se vrednuje po fer vrijednosti kroz RDG 10 (55)Dobit/(gubitak) od aktivnosti u kategoriji imovine raspoložive za prodaju 8 85Dobit/(gubitak) od aktivnosti u kategoriji imovine koja se drži do dospijeća - -Dobit/(gubitak) proizašao iz transakcija zaštite - -Prihodi od ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate 44 72Prihodi od ostalih vlasničkih ulaganja 3 3Dobit/(gubitak) od obračunatih tečajnih razlika 466 331Ostali prihodi 62 110Ostali troškovi (149) (131)Opći administrativni troškovi i amortizacija (1.634) (1.820)neto prihod od poslovanja prije vrijednosnih usklađivanja i rezerviranja za gubitke 2.074 1.940Troškovi vrijednosnih usklađenja i rezerviranja za gubitke (559) (201)dobit/(gubitak) prije oporezivanja 1.515 1.739Porez na dobit (299) (345)dobit/(gubitak) tekuće godine 1.216 1.394Zarada po dionici 19,0 21,8


c) Izvještaj o novčanom tijeku


poslovne aktivnosti Naplaćena kamata i slični primici 5.272 4.578Naplaćena naknade i provizije 1.040 1.083(Plaćena kamata i slični izdaci) (2.887) (2.329)(Plaćena naknade i provizije) (170) (169)(Plaćeni troškovi poslovanja) (1.566) (1.566)Neto dobici/(gubici) od financijskih instrumenata po fer vrijednosti u RDIG 302 77Ostali primici 42 129(Ostali izdaci) - -neto novčani tijek iz poslovnih aktivnosti 2.033 1.803Depoziti kod HNB-a (264) 672Trezorski zapisi kod MF-a i blagajnički zapisi kod HNB-a 1.165 163Depoziti kod bankarskih institucija i krediti financijskim institucijama 1.137 (2.356)Krediti ostalim komitentima (3.459) (7.543)Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti koji se drže radi trgovanja (203) 103Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti raspoloživi za prodaju (540) 248 Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti kojima se aktivno ne trguje, a vrednuju se prema fer vrijednosti kroz RDIG - -Ostala imovina 7 (96)neto (povećanje)/smanjenje poslovne imovine (2.157) (8.809)Depoziti po viđenju (2.703) (2.138)Štedni i oročeni depoziti 8.855 10.394Derivativne financijske obveze i ostale obveze kojima se trguje - 39Ostale obveze 195 150neto povećanje/(smanjenje) poslovnih obveza 6.347 8.445neto priljev/(odljev) gotovine iz poslovnih aktivnosti 6.223 1.439plaćeni porez na dobit (522) (338)neto priljev/(odljev) gotovine iz poslovnih aktivnosti 5.701 1.101




c) Izvještaj o novčanom tijeku (nastavak)


Ulagačke aktivnosti Primici od prodaje/(plaćanja za kupnju) materijalne i nematerijalne imovine (173) (233)Primici od prodaje/(plaćanja za kupnju) ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate - (34)Primici od naplate/(plaćanja za kupnju) vrijednosnih papira i drugih financijskih instrumenata koji se drže do dospijeća 90 248Primljene dividende 47 75Ostali primici/(plaćanja) iz ulagačkih aktivnosti - -neto priljev/(odljev) gotovine iz ulagačkih aktivnosti (36) 56financijske aktivnosti Neto povećanje/(smanjenje) primljenih kredita (429) (1.112)Neto povećanje/(smanjenje) izdanih dužničkih vrijednosnica (3.303) -Neto povećanje/(smanjenje) podređenih i hibridnih instrumenata - -Primici od emitiranja dioničkog kapitala - -(Isplaćena dividenda) - (1)Ostali primici/(plaćanja) iz financijskih aktivnosti - -neto priljev/(odljev) gotovine iz financijskih aktivnosti (3.732) (1.113)neto priljev/(odljev) gotovine 1.933 44Učinci promjene tečaja stranih valuta na gotovinu i ekvivalente gotovine 16 9 neto povećanje/(smanjenje) gotovine i ekvivalenata gotovine 1.949 53gotovina i ekvivalenti gotovine na početku godine 3.311 3.258gotovina i ekvivalenti gotovine na kraju godine 5.260 3.311


d) Izvještaj o promjenama kapitala

dIonIčkI treZorSke ZakonSke, Zadržana dobIt/ nerealIZIranI UkUpno kapItal dIonIce StatUtarne dobIt/ (gUbItak) dobItak/gUbItak I oStale (gUbItak) tekUće S oSnove reZerve godIne vrIjednoSnog USklađIvanja fInancIjSke ImovIne raSpoložIve Za prodajU U U U U U U U mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma mIlIjUnIma kUna kUna kUna kUna kUna kUna kUna

Stanje 1. siječnja 2009. 1.281 (14) 4.155 6.129 1.394 11 12.956Promjene računovodstvenih politika i ispravci pogrešaka - - - - - - -prepravljeno stanje 1. siječnja 2009. 1.281 (14) 4.155 6.129 1.394 11 12.956Prodaja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - - (9) (9)Promjena fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - - (41) (41)Porez na stavke izravno priznate ili prenijete iz kapitala ili rezervi - - - - - 2 2Ostali dobici i gubici izravno priznati u kapitalu i rezervama - - - - - 6 6neto dobici/gubici priznati izravno u kapitalu i rezervama - - - - - (42) (42)Dobit/gubitak tekuće godine - - - - 1.216 - 1.216Ukupno priznati prihodi i rashodi za 2009. - - - - 1.216 (42) 1.174Povećanje/smanjenje dioničkog kapitala - - - - - - -Kupnja/prodaja trezorskih dionica - - - - - - -Ostale promjene - - - - - - -Prijenos u rezerve - - - 1.394 (1.394) - -Isplata dividende - - - - - - -raspodjela dobiti - - - 1,394 (1,394) - -Stanje 31. prosinca 2009. 1.281 (14) 4.155 7.523 1.216 (31) 14.130Stanje 1. siječnja 2008. 1.281 - 3.958 5.217 1.109 (36) 11.529Promjene računovodstvenih politika i ispravci pogrešaka - - - - - - -prepravljeno stanje 1. siječnja 2008. 1.281 - 3.958 5.217 1.109 (36) 11.529Prodaja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - - (60) (60)Promjena fer vrijednosti portfelja financijske imovine raspoložive za prodaju - - - - - 112 112Porez na stavke izravno priznate ili prenijete iz kapitala ili rezervi - - - - - 12 12Ostali dobici i gubici izravno priznati u kapitalu i rezervama - - - - - (17) (17)neto dobici/gubici priznati izravno u kapitalu i rezervama - - - - - 47 47Dobit/gubitak tekuće godine - - - - 1.394 - 1.394Ukupno priznati prihodi i rashodi za 2008. - - - - 1.394 47 1.441Povećanje/smanjenje dioničkog kapitala - - - - - - -Kupnja/prodaja trezorskih dionica - (14) - - - - (14)Ostale promjene - - - - - - -Prijenos u rezerve - - 197 912 (1.109) - -Isplata dividende - - - - - - -raspodjela dobiti - - 197 912 (1.109) - -Stanje 31. prosinca 2008. 1.281 (14) 4.155 6.129 1.394 11 12.956




Usklada temeljnih financijskih izvještaja pripremljenih sukladno okviru izvještavanja i temeljnih financijskih izvještaja koji su propisani Odlukom HNB-a o strukturi i sadržaju godišnjih financijskih izvještaja banaka.

a) Usklada bilance stanja na dan 31. prosinca 2009. Hnb fInancIjSkI raZlIka IZvještajI IZvještajI U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kUna kUna kUna

Imovina Gotovina i depoziti kod HNB-a 12.373 - 12.373- gotovina 1.810 - 1.810- depoziti kod HNB-a 10.563 - 10.563Depoziti kod bankarskih institucija 7.190 - 7.190 Gotovinske rezerve - 5.260 (5.260) Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke - 7.318 (7.318) Zajmovi i potraživanja od banaka - 8.678 (8.678)Trezorski zapisi MF-a i blagajnički zapisi HNB-a 1.019 - 1.019Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti koji se drže radi trgovanja 402 - 402Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti raspoloživi za prodaju 4.522 5.542 (1.020)Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti koji se drže do dospijeća 579 579 -Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti kojima se aktivno ne trguje, a vrednuju se prema fer vrijednosti kroz RDG 74 - 74Derivatna financijska imovina 43 - 43Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka - 519 (519)Krediti financijskim institucijama 1.693 - 1.693Krediti ostalim komitentima 61.092 59.650 1.442Zamjenske obveznice - 1.442 (1.442)Ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate 918 918 -Preuzeta imovina 29 - 29Materijalna imovina (minus amortizacija) 1.243 1.210 33Ulaganja u nekretnine - 33 (33)Kamate, naknade i ostala imovina 1.635 1.460 175Odgođena porezna imovina - 101 (101)Tekuća porezna imovina - 102 (102)Ukupna imovina 92.812 92.812 -

*Odnosi se na imovinu preuzetu u zamjenu za nenaplaćena potraživanja iz bilješke 23 - Ostala imovina


a) Usklada bilance stanja na dan 31. prosinca 2009. (nastavak)

Hnb fInancIjSkI raZlIka IZvještajI IZvještajI U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma kUna kUna kUna

obveze i kapital Krediti kod financijskih institucija 7.097 - 7.097- kratkoročni krediti 1.747 - 1.747- dugoročni krediti 5.350 - 5.350Uzeti zajmovi - 7.118 (7.118) Depoziti 69.239 - 69.239- Depoziti na žiro računima i tekućim računima 9.396 - 9.396- Štedni depoziti 6.078 - 6.078- Oročeni depoziti 53.765 - 53.765Tekući računi i depoziti banaka - 15.324 (15.324)Tekući računi i depoziti komitenata - 53.915 (53.915)Ostali krediti 21 - 21- kratkoročni krediti - - -- dugoročni krediti 21 - 21Derivatne financijske obveze i ostale financijske obveze kojima se trguje 74 74 -Izdani dužnički vrijednosni papiri - - -- kratkoročni izdani dužnički vrijednosni papiri - - -- dugoročni izdani dužnički vrijednosni papiri - - -Izdani podređeni instrumenti - - -Izdani hibridni instrumenti - - -Kamate, naknade i ostale obveze 2.251 1.887 364Rezervacije za obveze i troškove - 361 (361)Odgođena porezna obveza - 3 (3)Ukupno obveze 78.682 78.682 -kapital Dionički kapital 1.281 1.281 -Premija na izdane dionice - 3.370 (3.370)Trezorske dionice - (14) 14Dobit/(gubitak) tekuće godine 1.216 - 1.216Zadržana dobit/(gubitak) 7.523 8.739 (1.216)Zakonske rezerve 64 785 (721)Statutarne i ostale kapitalne rezerve 4.077 - 4.077Nerealizirani dobitak/(gubitak) s osnove vrijednosnog usklađivanja financijske imovine raspoložive za prodaju (31) (31) -Ukupni kapital 14.130 14.130 -Ukupno obveze i kapital 92.812 92.812 -




a) Usklada bilance stanja na dan 31. prosinca 2009. (nastavak)

Odstupanja pozicija Bilance objavljenih u financijskim izvještajima u odnosu na HNB izvještaje koje propisuje Odluka HNB-a odnose se na sljedeće kategorije:

Imovina

Gotovina i depoziti kod HNB-a, Depoziti kod bankarskih institucija i Krediti financijskim institucijama su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima uključene u stavke Gotovinske rezerve, Obvezna rezerva kod HNB-a i Zajmovi i potraživanja od banaka.

Trezorski zapisi MF-a i blagajnički zapisi HNB-a su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima uključeni u stavku Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti raspoloživi za prodaju.

Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti koji se drže radi trgovanja, Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti kojima se aktivno ne trguje, a vrednuju se prema fer vrijednosti kroz RDG i Derivatna financijska imovina su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima uključene u stavku Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka.

Zamjenske obveznice su u HNB izvještajima uključene u poziciju Krediti ostalim komitentima, dok su u financijskim izvještajima iskazane u stavci Zamjenske obveznice.

Materijalna imovina u HNB izvještajima uključuje Ulaganja u nekretnine i Nematerijalnu imovinu, dok su u financijskim izvještajima te stavke zasebno iskazane.

Preuzeta imovina je stavka koja se u HNB izvještajima zasebno iskazuje dok se u financijskim izvještajima uključuje u stavku Ostala imovina.

Kamate, naknade i ostala imovina je stavka koja u HNB izvještajima uključuje Odgođenu poreznu imovinu i Tekuću poreznu imovinu, dok su u financijskim izvještajima ove stavke iskazane zasebno. Obveze i kapital

Krediti kod financijskih institucija (kratkoročni i dugoročni) i ostali dugoročni krediti su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok se u financijskim izvještajima uključuju u stavku Uzeti zajmovi.

Depoziti na žiro računima i tekućim računima, štedni depoziti i oročeni depoziti su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima ove stavke uključene u stavke Tekući računi i depoziti banaka i Tekući računi i depoziti komitenata. Depoziti na žiro računima i tekućim računima u iznosu od 9.396 milijuna kuna su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima raspoređeni u stavke Tekući računi i depoziti banaka u iznosu od 309 milijuna kuna i Tekući računi i depoziti komitenata u iznosu od 9.087 milijuna kuna.

Štedni depoziti u iznosu od 6.078 milijuna kuna u HNB izvještajima se zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima raspoređeni u stavke Tekući računi i depoziti banaka u iznosu od 72 milijuna kuna i Tekući računi i depoziti komitenata u iznosu od 6.006 milijuna kuna.

Oročeni depoziti u iznosu od 53.765 milijuna kuna u HNB izvještajima se zasebno iskazuju dok su u financijskim izvještajima raspoređeni u stavke Tekući računi i depoziti banaka u iznosu od 14.943 milijuna kuna i Tekući računi i depoziti komitenata u iznosu od 38.822 milijuna kuna.

Kamate, naknade i ostale obveze je stavka koja u HNB izvještajima uključuje Rezervacije za obveze i troškove, Tekuću obvezu za porez na dobit i Odgođenu poreznu obvezu, dok su u financijskim izvještajima ove stavke iskazane zasebno.

Dobit/(gubitak) tekuće godine je stavka koja se u HNB izvještajima zasebno iskazuje, dok se u financijskim izvještajima uključuje u stavku Zadržana dobit. Ostale rezerve prikazane u financijskim izvještajima u iznosu od 785 milijuna kuna uključuju Zakonske rezerve u iznosu od 64 milijuna kuna i Ostale rezerve u iznosu od 721 milijun kuna. U HNB izvještajima Zakonske rezerve se prikazuju zasebno, dok je preostali iznos od 721 milijun kuna prikazan unutar stavke Statutarne i ostale kapitalne rezerve. Uz to, Statutarne i ostale kapitalne rezerve u HNB izvještajima uključuju Premije na izdane dionice i Trezorske dionice koje su prikazane zasebno u financijskim izvještajima.


b) Usklada računa dobiti i gubitka za 2009. godinu


Kamatni prihodi 5.518 5.518 -(Kamatni troškovi) (3.164) (3.164) -neto kamatni prihod 2.354 2.354 -Prihodi od provizija i naknada 1.035 1.035 -(Troškovi provizija i naknada) (173) (173) -neto prihod od provizija i naknada 862 862 -Dobit/(gubitak) od ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate - - -Dobit/(gubitak) od aktivnosti trgovanja 57 - 57Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza - 524 (524)Dobit/(gubitak) od ugrađenih derivata (9) - (9)Dobit/(gubitak) od imovine kojom se aktivno ne trguje, a koja se vrednuje po fer vrijednosti kroz RDG 10 - 10Dobit/(gubitak) od aktivnosti u kategoriji imovine raspoložive za prodaju 8 - 8Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica - 29 (29)Dobit/(gubitak) od aktivnosti u kategoriji imovine koja se drži do dospijeća - - -Dobit/(gubitak) proizašao iz transakcija zaštite - - -Prihodi od ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate 44 - 44Prihodi od ostalih vlasničkih ulaganja 3 - 3Prihod od dividendi - 47 (47)Dobit/(gubitak) od obračunatih tečajnih razlika 466 - 466Ostali prihodi 62 41 21Ostali troškovi (149) - (149)Opći administrativni troškovi i amortizacija (1.634) - (1.634)Troškovi poslovanja - (1.783) 1.783neto prihod od poslovanja prije vrijednosnih usklađivanja i rezerviranja za gubitke 2.074 2.074 -Troškovi vrijednosnih usklađenja i rezerviranja za gubitke (559) - (559)Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata - (527) 527Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja - (32) 32dobit/(gubitak) prije oporezivanja 1.515 1.515 -Porez na dobit (299) (299) -dobit/(gubitak) tekuće godine 1.216 1.216 -Zarada po dionici 19,0 19,0




b) Usklada računa dobiti i gubitka za 2009. godinu (nastavak)

Odstupanja pozicija Računa dobiti i gubitka objavljenih u financijskim izvještajima u odnosu na HNB izvještaje koje propisuje Odluka HNB-a odnose se na sljedeće kategorije:

Dobit/(gubitak) od aktivnosti trgovanja, Dobit/gubitak od ugrađenih derivata, Dobit/(gubitak) od imovine kojom se aktivno ne trguje, a koja se vrednuje po fer vrijednosti kroz RDG, te Dobit/(gubitak) od obračunatih tečajnih razlika su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima uključene u stavku Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza.

Dobit/(gubitak) od aktivnosti u kategoriji imovine raspoložive za prodaju u HNB izvještajima se zasebno iskazuje, dok je u financijskim izvještajima prikazana u poziciji Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica. Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica iskazani u financijskim izvještajima uključuju dobitke iz revalorizacije zamjenskih obveznica u iznosu od 21 milijun kuna, dok su prema HNB izvještajima uključeni u Ostale prihode.

Prihodi od ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate i Prihodi od ostalih vlasničkih ulaganja su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima uključene u stavku Prihoda od dividendi.

Ostali troškovi i Opći administrativni troškovi i amortizacija su stavke koje se u HNB izvještajima zasebno iskazuju, dok su u financijskim izvještajima uključene u stavku Troškovi poslovanja.

Troškovi vrijednosnih usklađenja i rezerviranja za gubitke u HNB izvještajima uključuju gubitke od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata i ostale gubitke od umanjenja vrijednosti i rezerviranja za gubitke, dok se navedene stavke u financijskim izvještajima iskazuju zasebno.


c) Usklada izvještaja o novčanom tijeku za 2009. godinu


poslovne aktivnosti Naplaćena kamata i slični primici 5.272 5.272 -Naplaćena naknade i provizije 1.040 1.040 -(Plaćena kamata i slični izdaci) (2.887) (2.887) -(Plaćena naknade i provizije) (170) (170) -(Plaćeni troškovi poslovanja) (1.566) (1.566) -Neto dobici/(gubici) od financijskih instrumenata po fer vrijednosti u RDIG 302 302 -Realizirani dobici od financijske imovine raspoložive za prodaju - 9 (9)Ostali primici 42 33 9(Ostali izdaci) - - -novčani tijek iz poslovnih aktivnosti 2.033 2.033 -Depoziti kod HNB-a (264) (264) -Trezorski zapisi kod MF-a i blagajnički zapisi kod HNB-a 1.165 - 1.165Depoziti kod bankarskih institucija i krediti financijskim institucijama 1.137 1.137 - Krediti ostalim komitentima (3.459) (3.459) - Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti koji se drže radi trgovanja (203) (203) -Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti raspoloživi za prodaju (540) 625 (1.165)Vrijednosni papiri i drugi financijski instrumenti kojima se aktivno ne trguje, a vrednuju se prema fer vrijednosti kroz RDIG - - -Ostala imovina 7 7 -neto (povećanje)/smanjenje poslovne imovine (2.157) (2.157) -Depoziti po viđenju (2.703) (2.703) -Štedni i oročeni depoziti 8.855 8.855 -Derivativne financijske obveze i ostale obveze kojima se trguje - - -Ostale obveze 195 195 -neto povećanje/(smanjenje) poslovnih obveza 6.347 6.347 -neto priljev/(odljev) gotovine iz poslovnih aktivnosti 6.223 6.223 -plaćeni porez na dobit (522) (522) -neto priljev/(odljev) gotovine iz poslovnih aktivnosti 5.701 5.701 -




c) Usklada izvještaja o novčanom tijeku za 2009. godinu (nastavak)


Ulagačke aktivnosti Primici od prodaje/(plaćanja za kupnju) materijalne i nematerijalne imovine (173) (173) -Primici od prodaje (plaćanja za kupnju) ulaganja u podružnice, pridružena društva i zajedničke pothvate - - -Primici od naplate/(plaćanja za kupnju) vrijednosnih papira i drugih financijskih instrumenata koji se drže do dospijeća 90 90 -Primljene dividende 47 47 -Ostali primici/(plaćanja) iz ulagačkih aktivnosti - - -neto priljev/(odljev) gotovine iz ulagačkih aktivnosti (36) (36) -financijske aktivnosti Neto povećanje/(smanjenje) primljenih kredita (429) (429) -Neto povećanje/(smanjenje) izdanih dužničkih vrijednosnica (3.303) (3.303) -Neto povećanje/(smanjenje) podređenih i hibridnih instrumenata - - -Primici od emitiranja dioničkog kapitala - - -(Isplaćena dividenda) - - -Ostali primici/(plaćanja) iz financijskih aktivnosti - - -neto priljev/(odljev) gotovine iz financijskih aktivnosti (3.732) (3.732) -neto priljev/(odljev) gotovine 1.933 1.933 -Učinci promjene tečaja stranih valuta na gotovinu i ekvivalente gotovine 16 16 -neto povećanje/(smanjenje) gotovine i ekvivalenata gotovine 1.949 1.949 -gotovina i ekvivalenti gotovine na početku godine 3.311 3.311 -gotovina i ekvivalenti gotovine na kraju godine 5.260 5.260 -

Odstupanja pozicija Izvještaja o novčanom tijeku objavljenih u financijskim izvještajima u odnosu na HNB izvještaje koje propisuje Odluka HNB-a odnose se na sljedeće kategorije:

Ostali primici u HNB izvještajima uključuju pozicije Realizirani dobici/gubici od financijske imovine raspoložive za prodaju i Ostale neto primitke iz financijskih izvještaja.

Trezorski zapisi kod Ministarstva financija i blagajnički zapisi kod HNB-a u HNB izvještajima se zasebno iskazuju, a u financijskim izvještajima su uključeni u poziciju Financijska imovina raspoređena za prodaju.


d) Usklada izvještaja o promjenama kapitala za 2009. godinu

Dobit/(gubitak) tekuće godine je stavka koja se u HNB izvještajima zasebno iskazuje, dok se u financijskim izvještajima uključuje u stavku Zadržana dobit. Pozicija Premija na izdane dionice iz financijskih izvještaja uključena je u poziciju Zakonske, Statutarne i ostale rezerve u HNB izvještajima. Osim toga, prijenosi iz Dobiti tekuće godine u Zakonske rezerve za 2007. godinu prikazani su u financijskim izvještajima za 2007. godinu, dok su po HNB izvještajima prikazani u 2008. godini. Određena kretanja financijske imovine raspoložive za prodaju iskazuju se u iznosu neto od odgođenog poreza, dok se u financijskim izvještajima iskazuju na bruto osnovi, sa posebno iskazanim odgođenim porezom.

Secondino Lamparelli, ReviPlant

klijent Maloprodaje - Italija

«Moji partneri i ja otvorili smo 1999. vrtni centar u brdima iznad Moncalierija, pokraj Torina. Naš inovativan pristup i usmjerenost prema klijentu omogućili su nam da postanemo jedan od najvažnijih igrača u ovom poslu, kao i važan dio naše lokalne zajednice. Zahvaljujući poslovnoj suradnji s UniCreditom i njihovim savjetima, proširili smo svoje poslovanje, te i dalje rastemo.»to je lako s Unicreditom.


Dopunski financijski izvještaji izraženi u eurima - nerevidirani


Dopunski financijski izvještaji

Dopunski financijski izvještaji izraženi u eurima - nerevidirani

196

Osnova za izradu dopunskih financijskih izvještaja u eurima

Dopunske informacije dane su samo radi ilustracije te ne predstavljaju dio revidiranih financijskih izvještaja.

Iznosi u računu dobiti i gubitka Grupe i Banke za 2009. godinu i usporedne informacije za 2008. godinu, iskazani u revidiranim financijskim izvještajima pretvoreni su u eure, prema prosječnim tečajevima za 2009. godinu (1 EUR = 7,340 kn) i 2008. godinu (1 EUR = 7,223 kn).

Iznosi u bilanci Grupe i Banke na dan 31. prosinca 2009. godine i usporedne informacije na dan 31. prosinca 2008. godine, iskazani u revidiranim financijskim izvještajima, pretvoreni su u eure, prema tečajevima važećim na dan 31. prosinca 2009. i 31. prosinca 2008. godine.


Račun dobiti i gubitka Grupe za 2009. godinu

2009. 2008. U mIlIjUnIma U mIlIjUnIma eUra eUra

Prihod od kamata i slični prihodi 860 800Rashod od kamata i slični rashodi (475) (392)neto prihod od kamata 385 408Prihod od naknada i provizija 173 183Rashod od naknada i provizija (25) (25)neto prihod od naknada i provizija 148 158Prihod od dividendi 1 1Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 77 35Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica 4 24Ostali poslovni prihodi 68 71neto dobit od trgovanja i ostali prihodi 150 131Poslovni prihodi 683 697Troškovi poslovanja (363) (397)dobit prije umanjenja vrijednosti i rezerviranja 320 300Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata (84) (37)Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja (4) 1Ukupni gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja (88) (36)dobit iz poslovnih aktivnosti 232 264Udio u dobiti pridruženih društava 4 3dobit prije poreza 236 267Porez na dobit (46) (54)dobit razdoblja 190 213Namijenjena: Dioničarima Banke 183 207 Manjinskim dioničarima 7 6dobit razdoblja 190 213



Dopunski financijski izvještaji izraženi u eurima - nerevidirani (Nastavak)

198

Bilanca Grupe na dan 31. prosinca 2009.

Imovina


Gotovinske rezerve 964 601Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 1.002 964Zajmovi i potraživanja od banaka 1.593 1.696Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 75 160Zamjenske obveznice 197 194Zajmovi i potraživanja od komitenata 9.393 9.055Financijska imovina raspoloživa za prodaju 745 723Ulaganja koja se drže do dospijeća 106 118Ulaganja u pridružena društva 11 10Ulaganja u nekretnine 32 33Nekretnine i oprema 351 351Nematerijalna imovina 39 39Odgođena porezna imovina 15 22Unaprijed plaćeni porez 16 1Ostala imovina 250 238Ukupna imovina 14.789 14.205


Bilanca Grupe na dan 31. prosinca 2009 (nastavak)



obveze Tekući računi i depoziti banaka 2.264 1.519Tekući računi i depoziti komitenata 8.778 8.584Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 10 38Uzeti zajmovi 1.165 1.259Izdane dužničke vrijednosnice - 450Rezervacije za obveze i troškove 61 62Ostale obveze 337 286Subordinirani dug 16 20Tekuća obveza za porez na dobit - 22Odgođena porezna obveza - 1Ukupne obveze 12.631 12.241kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima banke Izdani dionički kapital 175 175Premija na izdane dionice 461 485Trezorske dionice (2) (2)Ostale rezerve 107 107Rezerva fer vrijednosti 1 1Zadržana dobit 1.321 1.110Ukupni kapital i rezerve koji pripadaju dioničarima banke 2.063 1.876Interesi manjinskih dioničara 95 88Ukupni kapital i rezerve 2.158 1.964Ukupne obveze i kapital i rezerve 14.789 14.205




200

Račun dobiti i gubitka Banke za 2009. godinu


Prihod od kamata i slični prihodi 752 683Rashod od kamata i slični rashodi (431) (340)neto prihod od kamata 321 343Prihod od naknada i provizija 141 147Rashod od naknada i provizija (24) (23)neto prihod od naknada i provizija 117 124Prihod od dividendi 6 10Neto dobici i gubici od financijskih instrumenata po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka i rezultat od kupoprodaje valuta i tečajnih razlika nastalih preračunavanjem monetarne imovine i obveza 71 35Neto dobici i gubici od investicijskih vrijednosnica 4 21Ostali poslovni prihodi 6 6neto dobit od trgovanja i ostali prihodi 87 72Poslovni prihodi 525 539Troškovi poslovanja (242) (270)dobit prije umanjenja vrijednosti i rezerviranja 283 269Gubici od umanjenja vrijednosti zajmova i potraživanja od komitenata (72) (28)(Ostali gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja)/ otpuštanje ostalih gubitaka od umanjenja vrijednosti i rezerviranja (4) -Ukupni gubici od umanjenja vrijednosti i rezerviranja (76) (28)dobit prije poreza 207 241Porez na dobit (41) (48)dobit razdoblja 166 193


Bilanca Banke na dan 31. prosinca 2009.

Imovina


Gotovinske rezerve 720 452Obvezna pričuva kod Hrvatske narodne banke 1.001 964Zajmovi i potraživanja od banaka 1.188 1.323Financijska imovina po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 71 157Zamjenske obveznice 197 194Zajmovi i potraživanja od komitenata 8.164 7.772Financijska imovina raspoloživa za prodaju 759 734Ulaganja koja se drže do dospijeća 79 91Ulaganja u podružnice i pridružena društva 126 125Ulaganja u nekretnine 5 5Nekretnine i oprema 147 154Nematerijalna imovina 18 17Odgođena porezna imovina 14 18Unaprijed plaćeni porez 14 1Ostala imovina 200 197Ukupna imovina 12.703 12.204




202

Bilanca Banke na dan 31. prosinca 2009. (nastavak)



obveze Tekući računi i depoziti banaka 2.097 1.350Tekući računi i depoziti komitenata 7.379 7.276Financijske obveze po fer vrijednosti kroz račun dobiti i gubitka 10 38Uzeti zajmovi 974 1.027Izdane dužničke vrijednosnice - 449Rezervacije za obveze i troškove 50 48Ostale obveze 258 223Tekuća obveza za porez na dobit - 23Odgođena porezna obveza 1 1Ukupne obveze 10.769 10.435kapital i rezerve Izdani dionički kapital 175 175Premija na izdane dionice 461 460Trezorske dionice (2) (2)Ostale rezerve 107 107Rezerva fer vrijednosti (4) 2Zadržana dobit 1.197 1.027Ukupni kapital i rezerve 1.934 1.769Ukupne obveze i kapital i rezerve 12.703 12.204


Podaci o dionicama

Redovnim dionicama trguje se pod sljedećom burzovnom oznakom:

Dionice (serija) Oznaka ISIN šifraRedovne dionice ZABA-R-A HRZABARA0009

Pregled trgovine dionicama Banke u 2009. godini na Zagrebačkoj burzi:*

ZABA-R-ANajviša (kn) 310,00Najniža (kn) 119,00Zadnja (kn) 260,00Volumen trgovanja / broj donica 377.448

Struktura dioničara Banke na dan 31. prosinca 2009. Inozemni investitori 96,45%- UniCredit Bank Austria AG 84,21%- Allianz AG 11,72% - Ostali 0,52%pravne osobe u privatnom vlasništvu 1,67%Stanovništvo 1,33%javni sektor 0,47%trezorske dionice 0,08%

Rating

Standard & Poor’s Counterparty Credit Rating BBB/Negative/--Moody’s Investors Service Bank Financial Strength Rating D+/Stable Long-term Global Local Currency Deposit Ratings Baa1 / P2 / Negative Foreign Currency Deposit Rating Ba1 / NP / StableFitch Ratings Ltd. Long Term BBB+ Short Term F2 Individual C/D Support 2 Outlook Negative

Informacije dioničarima

Informacije dioničarima


Zagrebačka banka d.d.

SjedIšte Paromlinska 2 10000 Zagreb Hrvatska Telefon: (+385 1) 6104 000 Fax: (+385 1) 6110 533 www.zaba.hr

SWIFT: ZABA HR 2X korporatIvnI IdentItet I komUnIcIranje Paromlinska 2 10000 Zagreb Hrvatska Telefon: (+385 1) 6104 153 Fax: (+385 1) 6104 601 Odnosi s javnošću: [email protected] predStavnIštvo D-60313 FRANKFURT/M Brönnerstrasse 17 Telefon: (+49 69) 28 47 42 Telefon: (+49 69) 28 47 43 Fax: (+49 69) 29 34 89 Zagrebačka banka d.d.

Kontakti

Kontakti


Podružnice

HRVATSKA

Prva stambena štedionica d.d. Savska 60-62 10000 Zagreb Telefon: (+385 1) 6065 111 Fax: (+385 1) 6065 120 www.prva-stambena.hr ZB Invest d.o.o. Ivana Lučića 2A 10000 Zagreb Telefon: (+385 1) 4803 399 Fax: (+385 1) 4803 349 www.zbi.hr Zagreb nekretnine d.o.o. Nova Ves 17 10000 Zagreb Telefon: (+385 1) 4860 111 Fax: (+385 1) 4860 222 www.zane.hr Istraturist d.d. Jadranska 66 52470 Umag Telefon: (+385 52) 719 000 Fax: (+385 52) 719 271 www.istraturist.hr Centar Kaptol d.o.o. Nova Ves 17 10000 Zagreb Telefon: (+385 1) 4860 241 Fax: (+385 1) 4860 240 www.centarkaptol.hr MZB d.o.o. Savska cesta 28 10000 Zagreb Telefon: (+385 1) 4882 600 Fax: (+385 1) 4843 083 www.banka.hr

BOSNA I HERCEGOVINA UniCredit bank d.d. Kardinala Stepinca bb 88000 Mostar Telefon: (+387 36) 312 112 Fax: (+387 36) 312 116 www.unicreditbank.ba

Kontakti (Nastavak)

Kontakti

Godišnje izvješće Zagrebačke banke za 2009. godinu objavljeno je javnosti u zakonskom roku i njegov se službeni hrvatski tekst nalazi na Internet stranicama Zagrebačke burze - www.zse.hr, kao i na internet stranicama Zagrebačke banke - www.zaba.hr. U odnosu na objavljeni tekst ovo izdanje je grafički oblikovano i ilustrirano.

Zagrebačka banka d.d.UniCredit GroupParomlinska 2, 10000 Zagreb, Hrvatska, www.zaba.hrUpisana u sudski registar kod Trgovačkog suda u Zagrebu rješenjem broj Tt 95-1/2, od 17.03.1995., MBS 080000014, iznos temeljnog kapitala: 1.280.967.820,00 kuna, u cijelosti uplaćen. Temeljni kapital podijeljen je na 64.048.391 redovnu dionicu, pojedinačnog nominalnog iznosa od 20,00 kuna, koje se u kompjutorskom sustavu Središnje depozitarne agencije vode s oznakom ZABA-R-A kao nematerijalizirani vrijednosni papiri na ime.Račun Banke kod Hrvatske narodne banke, Trg hrvatskih velikana 3, 10000 Zagreb, broj računa: 2360000-1000000013

Izdavač:Zagrebačka banka d.d.

Produkcija:MZB d.o.o.

Tisak: PrinteraHrvatska 2010.

stvari su jednostavnije uz unicredit. · stvari su jednostavnije uz unicredit. vizija zagrebačke...

Documents