uniunea bancar european

8/9/2019 Uniunea Bancar European

1/13

UNIUNEA BANCARĂEUROPEANĂReforma sectorului nanciar şi bancarEste unanim recunoscut faptul că puternica criză nanciară care a

început în anul 2 ! "in #UA$ ca o criză pe pia%a cre"itelor ipotecare$s&a "o'e"it e(trem "e conta)ioasă *i s&a e(tins la ni'el )lo+al$afect,n" *i sistemul nanciar *i +ancar al UE- Pie%ele nanciareinterna%ionale au fost situate în epicentrul acestui seistm nanciar$ceea ce a "us la scoaterea la suprafa%ă a unor slă+iciuni ale sistemul"e re)lementare$ a unei )u'ernan%e corporati'e a'i"e "e pro t$ c,t*i promo'area unor pro"use nanciare 'ulnera+ile$ c.iar /to(ice"upă unii speciali*ti0-Realizarea unei pie%e inte)rate pentru +ănci *i a con)lomeratelornanciare este o componentă "e +ază a politicii europene în"omeniul ser'iciilor nanciar +ancare- Politicile Comisiei Europene în"omeniul "e re)lementare a +ăncilor *i a con)lomeratelor nanciarecontri+uie la implementarea planului "e ac%iune pentru ser'iciilenanciare- Aceste politici se +azează pe principiile "e recunoa*terereciprocă *i "e 1pa*aport unic1$ printr&un sistem care permiteoperatorilor "e ser'icii nanciare sta+ili%i le)al într&un alt statmem+ru să presteze ser'iciile lor în acele state mem+re$ fără cerin%e"e autorizare suplimentare- Nu tre+uie ne)li at faptul că institu%iilenanciar +ancare si)ure sunt cruciale pentru sta+ilitatea nanciară

în UE *i necesită sta+ilirea unui ca"ru comun "e asi)urare asupra'e).erii pru"en%iale *i "e protec%ie a consumatorului peste totpe pia%a internă europeană-


2/13

Instrumentul c.eie pentru a atin)e acest o+iecti' este "ez'oltarea$implementarea *i aplicarea le)isla%iei pri'in" con)lomeratele+ancare *i nanciare la ni'elul UE$ ceea ce acoperă norme "ere)lementare *i pru"en%iale pentru institu%iile "e cre"it$con)lomerate nanciare *i rmele "e in'esti%ii- Aceasta inclu"e *itranspunerea corectă *i în timp util a le)isla%iei în statele mem+re$precum *i facilitarea unor proce"uri în cazul nerespectării "reptuluicomunitar-Astfel$ reforma sectorului nanciar&+ancar are ca principale "irec%ii"e ac%iune3

o supra'e).ere strictă a sistemului financiar *i +ancar4 promo'area unor institu%ii financiare *i pie%e financiare inte)rate

mult mai sta+ile4

asi)urarea unei +une )u'ernan%e corporatiste în sectorul financiar&+ancar4apărarea intereselor clien%ilor +ăncilor prin )arantarea "epozitelor

*i asi)urarea "e compensa%ii$ precum *i corecta informare acestora"espre riscurile pro"uselor nanciare promo'ate4

promo'area unui sistem +ancar orientat spre sus%inerea economieireale *i promo'area unei cre*teri economice sustena+ile -Uniunea bancară

Pe 52 septem+rie 2 52$ pentru a pune în practică concluziileConsiliului European *i a #ummitului pri'in" 6ona Euro$ care au a'utloc la sf,r*itul lui iunie 2 52$ a fost a"optat un set "e propuneri "emăsuri le)islati'e$ pentru sta+ilirea unui mecanism unic "esupra'e).ere pentru +ănci$ ce 'a coor"onat "e Banca CentralăEuropeană- Aceste măsuri au fost sus%inute în Comunicarea Comisieicătre Parlamentul European *i Consiliul European$ /o .artă cătreuniunea +ancară0-7n acest "ocument$ se arată că faptul că este esen%ială completareareformei ca"rului "e re)lementare a sistemului nanciar +ancarpentru a face fa%ă mai +ine amenin%ărilor asupra sta+ilită%iinanciare în ca"rul Uniunii Economice *i 8inanciare- 7n acest sens$Comisia Europeană propune at,t intensi carea eforturilor pentrucontracararea riscurilor "e conta)iune în toată 6ona Euro în cazulunei noi crize nanciare$ c,t *i asumarea responsa+ilită%ii uneipolitici monetare comune$ pentru a impulsiona procesul "e inte)rareeconomică *i nanciară la ni'elul UE$ *i pentru a rupe le)ătura între"atoriile su'erane *i criza +ancară- Comisia Europeană a su+liniat către+uie făcute toate eforturile pentru a rupe cercul 'icios care a făcutca miliar"e "e euro "in +anii plăti%i "e contri+ua+ilii europeni pentrusal'area sistemului +ancar "in UE-


3/13

Comisia Europeană a arătat că tre+uie făcute eforturi comune pentrua re"uce riscul "e fra)mentare a pie%elor nanciare europene$ care

în mo" semni cati' afectează procesul "e propa)are a politiciimonetare către economia reală$ în 6ona Euro- 9recerea supra'e).erii+ăncilor la ni'elul UE 'a completată "e alte măsuri cum ar 3armonizarea *i simpli carea sistemelor "e prote are a "epozitelor *iun mana)ement inte)rat în cazul unor crize în sistemul +ancareuropean- Conform acestui mecanism unic "e supra'e).ere propus"e Comisia Europeană $ BCE 'a supra'e).ea toate +ăncile "inspa%iul UE $ cărora li se 'or aplica re)lementări comune speci cepie%ei unice-Ultimele e'olu%ii au e'i"en%iat că "i cultă%ile înt,mpinate "e +ăncilepot a'ea un impact ne)ati' asupra întrîntre)ii sta+ilită%ii nanciare astatelor mem+re- :e aceea$ Banca Central Europeană 'a a'ea

puterea "e a


4/13

supra'e).ea orice +ancă "in 6ona Euro$ cu precă"ere +ăncile "in6ona Euro$ care primesc a utor pu+lic- BCE 'a prelua treptat acesteatri+u%ii "e supra'e).ere3 încep,n" cu 5 ianuarie 2 5; în cazul celormai semni cati'e +ănci "in 6ona Euro$ *i la 5 ianuarie 2 5< pentrutoate +ăncile "in 6ona Euro- Prin urmare$ la 5 ianuarie 2 51ca"ru "e re)lementare unic1?- Pia%a unică *i uniunea+ancară se consoli"ează astfel reciproc-


5/13

Necesitatea Uniunii Bancare

îmbunătăţirea funcţionalităţii pieţei financiare unice prin reducerea fragmentării

acesteia

asigurarea stabilităţii financiare

consolidarea încrederii în sistemul bancar european şi în moneda comună

reducerea riscului de contagiune în cazul unor turbulenţe financiare

ruperea cercului vicios dintre guverne şi băncile cu probleme

prevenirea retragerilor masive de depozite (“bank run”)

UE !"# din activele bancare globale $% responsabilitate în corectarea deficien elor țdin trecut şi în asigurarea stabilită ii financiare la nivel mondialț

Comunicarea Comisiei UE pri'in" uniunea +ancară$ înso%e*te "ouăpropuneri le)islati'e$ respecti' una pentru în in%area unui sin)urmecanism "e supra'e).ere prin acor"area unor competen%especi ce BCE pri'in" politicile referitoare la supra'e).ereapru"en%ială a institu%iilor "e cre"it *i una pri'in" perfec%ionărileRe)ulamentului "e în in%are a Autorită%ii Bancare Europene >EBA?-Conform acestor re)lementări$ BCE i se acor"ă sarcini c.eie *ispeci ce "e supra'e).ere$ care sunt in"ispensa+ile pentru a asi)ura"etectarea riscurilor care amenin%ă 'ia+ilitatea +ăncilor- BCE 'a $printre altele$ autoritatea competentă pentru autorizarea institu%iilor"e cre"it$ e'aluarea .ol"in)urilor cali cate$ asi)urarea conformăriicu cerin%ele minime "e capital$ asi)urarea a"ec'ării capitalului intern

în raport cu pro lul "e risc al unei institu%ii "e cre"it$ efectuareasupra'e).erii pe o +ază consoli"ată *i supra'e).ereacon)lomeratelor nanciare- BCE 'a asi)ura conformarea cupre'e"erile pri'in" raportul între fon"urile atrase *i cele

împrumutate >le'era)e&ul? *i lic.i"itatea$ aplicarea rezer'elor "ecapital *i 'a în"eplini în coor"onare cu autorită%ile "e resort măsuriletimpurii "e inter'en%ie c,n" o +ancă încalcă pre'e"erile referitoarela cerin%ele pri'in" capitalul- BCE 'a in'estită cu competen%elenecesare "e in'esti)are *i "e supra'e).ere pentru a efectuasarcinile sale- Este pre'ăzută *i implicarea acti'ă a autorită%ilorna%ionale "e supra'e).ere în ca"rul mecanismului unic "esupra'e).ere pentru a se realiza pre)ătirea e cientă$ fără pro+leme


6/13

*i implementarea "eciziilor "e supra'e).ere$ precum *i coor"onareanecesară *i =u(ul "e informa%ii cu pri'ire la pro+lemele at,t localec,t *i europene$ cu


7/13

scopul asi)urării sta+ilită%ii nanciare în întrea)a Uniune *i în statelesale mem+re-

9oate sarcinile care nu sunt în mo" e(plicit atri+uite BCE 'or însarcina autorită%ilor na%ionale "e supra'e).ere- #pre e(emplu$autorită%ile na%ionale "e supra'e).ere 'or răm,ne responsa+ile cuprotec%ia consumatorilor *i com+aterea spălării +anilor mur"ari$precum *i cu supra'e).erea institu%iilor "e cre"it "in %ările ter%e care

în in%ează sucursale sau furnizează ser'icii transfrontaliere în ca"rulunui stat mem+ru- BCE tre+uie să e în măsură să î*i în"eplineascăfunc%iile "e supra'e).ere în con"i%ii "e in"epen"en%ă "eplină$ in"complet responsa+ilă pentru ac%iunile sale-Propunerea Comisiei con%ine un număr "e principii or)aniza%ionalepentru a se asi)ura o separare clară între politica monetară *isupra'e).erea +ancară$ ceea ce 'a atenua poten%ialele con=icte

între "iferite o+iecti'e politice- 9oate acti'ită%ile "e pre)ătire *i "ee(ecu%ie 'or $ prin urmare$ efectuate "e către or)anisme *i "i'iziunia"ministrati'e separate "e func%iile politicii monetare printr&unconsiliu "e supra'e).ere sta+ilit în BCE pentru acest scop-Crearea Autorită%ii Europene Bancare >EBA? prin Re)ulamentul >UE?nr-5 @; 2 5 al Parlamentului European *i al Consiliului "in 2<noiem+rie 2 5 "e instituire a Autorită%ii Europene "e #upra'e).ere>EBA? *i a #istemului European "e supra'e).ere nanciară acontri+uit "e a la o mai +ună cooperare între autorită%ile na%ionale "esupra'e).ere- :ar$ Comisia Europeană critică faptul că în multe

cazuri supra'e).erea nanciar&+ancară continuă să e efectuată lani'el na%ional$ fără a putea face fa%ă pie%elor inte)rate- 7n această"irec%ie$ noile mo"i cări propuse re)ulamentului EBA 'or asi)ura căautoritatea poate continua să&*i în"eplinească misiunea în mo"e cient în ceea ce pri'e*te toate statele mem+re- 7n special$ EBA 'ae(ercita competen%ele *i sarcinile sale$ "e asemenea$ 'is& &'is "eBCE- Aran amentele "e 'ot în ca"rul EBA 'or a"aptate pentru a seasi)ura că structurile "ecizionale ale acesteia continuă să eec.ili+rate *i e ciente$ re=ect,n" pozi%iile autorită%ilor competenteale statelor mem+re participante la mecanismul unic "esupra'e).ere precum *i ale celor care nu participă$ ceeea cesemni că păstrarea inte)rală a inte)rită%ii pie%ei unice- o"i cări alere)imului "e 'ot au fost "irec%ionate către acele zone în care


8/13


9/13

tre+ui să ai+ă$ "e asemenea$ instrumentele pentru a pre'eniacumularea "e "atorii e(cesi'e în sistemele +ancare na%ionale- 9oateacestea necesită un transfer su+stan%ial "e su'eranitate economică"in %ările UE către autorită%ile UE >Comisia Europeană sau a)en%iile"e re)lementare?- 9a+ellini >2 55? accentuează că testele "e strespentru +ăncile europene pot o ocazie pentru a e'alua"eterminarea "e a ac%iona în această "irec%ie$ "ar 'a necesar să semear)ă "incolo "e testele "e stres$ *i să consoli"eze prero)ati'elenoii Autorită%i Bancare Europene- 7n mo" e'i"ent$ acest transfer "esu'eranitate tre+uie să implice toate statele mem+re$ inclusi' 8ran%a*i ermania$ nu numai a*a&numita 1periferia europeană1- >9a+ellini$2 55?Astfel$ crearea /uniunii +ancare0$ prin mecanismul unic "esupra'e).ere 'a e(ercita un control "irect asupra +ăncilor$ pentru a

asi)ura respectarea normelor pru"en%iale *i a efectua un controlefecti' al pie%elor inter+ancare transfrontaliere- :ar$ în ceea cepri'e*te /+una )u'ernare0$ sarcinile "e politică monetară 'or strictseparate "e sarcinile "e supra'e).ere$ pentru a se eliminapoten%ialele con=icte "e interese "intre politica monetară *isupra'e).erea pru"en%ială-Inte)rarea nanciară )lo+ală *i pia%a unică a UE au permis sectorului+ancar "in unele state mem+re să "epă*ească "e mai multe ori PIB&ul realizat "e ele$ rezult,n" în institu%ii care sunt 1prea mari pentru acă"ea0 *i 1prea mari pentru a sal'ate1- Pe "e altă parte$ e(perien%a

arată că e*ecul +ăncilor$ c.iar relati' mici$ poate pro'oca "aunesistemice transfrontaliere- 7n plus$ +ăncile ce ac%ionează în afara)rani%elor na%ionale pot slă+i critic sistemele +ancare na%ionale-#upra'e).erea consoli"ată în ca"rul uniunii +ancare 'a contri+ui la

îm+unătă%irea ro+uste%ei +ăncilor- :acă totu*i apare o criză$ estenecesar să se asi)ure că institu%iile pot prote ate într&o manierăor"onată *i că "epunătorii au economiile lor în "eplină si)uran%ă- Ouniune +ancară ar tre+ui să inclu"ă un mana)ement mai centralizatal crizelor +ancare cu implicarea principalelor institu%ii europene-O+stacolele în calea realizării uniunii +ancare sunt mari *inumeroase- O sin)ură autoritate "e supra'e).ere$ e ea BCE$tre+uie să ai+ă spri inul tuturor celor 2! "e state mem+re- Fări ca#ue"ia$ Un)aria$ Polonia$ Ce.ia sunt nemul%umite că propunereaComisiei nu oferă con"i%ii fa'ora+ile celor care optează pentru a nuintra *i )aran%ii sla+e fa%ă "e autoritatea institu%iei


10/13

"e supra'e).ere- Primul ministru ce. Petr Necas a "eclarat că s&aropune unui plan al Uniunii Europeane "e uniune +ancară$ cu e(cep%iacazului în care se a"uc mo"i cări la propunerile în 'i)oare- Acestaa rmă că Repu+lica Ce.ă nu este mem+ră a 6onei Euro *i ce.ii nusunt "ispu*i să e(pună sector lor nanciar +ancar e(trem "ecapitalizat *i sănătos la riscurile care "ecur) "in punerea în comun ariscurilor cu alte state mem+re ale UE- Di"erii UE au "iscutatpropuneri pri'in" uniunea +ancar la summit&ul "in 5@ octom+rie2 52$ "ar un număr "e %ări$ inclusi' alte state mem+re non&euro caarea Britanie *i #ue"ia & au ri"icat o+iec%ii cu pri'ire la planul pecare ar "a puteri mari "e re)lementare a Băncii Centrale Europene-Pro'ocările Gi riscurile "e uniune +ancară nu poate ne)li ate-#tatele mem+re ac%ionează în calitate "e )ar"ieni ai 1su'eranită%ii1$c.iar Gi atunci c,n" este în oc creGterea inte)rării nanciare în UE-

Bruni >2 55? su+liniază faptul că pie%ele nanciare constau "intr&ore%ea foarte "ensă "e cre"ite Gi =u(uri nanciare$ în care anumitesec%iuni ale pie%elor Gi interme"iarii sunt plasa%i în loca%ii criticesimilare cu no"urile "e cale ferată importante- Această re%eaac%ionează ca un multiplicator "e risc3 atunci c,n" un operatornanciar nu are lic.i"ită%i sau "e'ine insol'a+il$ pro+lemele sale sunt"iseminate în sistemul nanciar$ iar cre"itorii săi 'or suferi$ "easemenea$ pier"eri "e lic.i"itate Gi sol'a+ilitate- :e aceea$ mărimeariscului unui sistem nanciar&+ancar luat în ansam+lu este mult maimare Gi comple(ă$ pentru a calcula prin simpla însumare a riscurile

in"i'i"uale ale operatorilor nanciari "in sistem- 7n alte cu'inte$e(istă o macro&"imensiune "e risc nanciar$ care "iferă în maremăsură "e micro&"imensiunea care caracterizează ecare portofoliu*i ecare interme"iar "in sectorul nanciar&+ancar- >Bruni$ 2 55?7n afara arii Britanii$ statele care nu au a"optat euro nu au o+iec%ii"e principiu împotri'a uniunii +ancare$ "ar "oresc mai multă putere"e in=uen%ă- A",ncirea inte)rării nanciare >economice? prinrealizarea uniunii +ancare este e'i"entă$ "ar e(istă pericolul unei"i'izări a UE- Duarea "eciziilor *i atri+u%iile BCE pot puse în"iscu%ie$ "e*i rolul său "e super'izor nu poate contestat- Britanicii$care au un puternic centru nanciar&CitH of Don"on$ s&ar putea )ăsi înminoritate$ "ar e(istă totu*i riscul unei "i'izări puternice a UE$ "inpunct "e 'e"ere a 'iziunii pri'in" sectorul nanciar- > allace$ 2 52?


11/13


12/13

Europeane pentru #ta+ilitate 8inanciară sau alte fon"uri la ni'eleuropean pentru recapitalizarea +ăncilor$ în mo" "irect-

În al treilea rând $ Europa are ne'oie "e o 'iziune comună pentru'iitorul său- Criza economică actuală a scos în e'i"en%ă unele"efecte )ra'e în ar.itectura 6onei Euro$ "efecte care amenin%ă"ura+ilitatea între)ului proiect- 7ntr&o astfel "e atmosferă$ nu e(istănici un loc pentru am+i'alen%ă cu pri'ire la "irec%ia 'iitoare- Unmesa neclar sau confuz se 'a a"ău)a la incertitu"inea pie%ei *i 'aampli ca tensiunile economice "in 6ona Euro- :eci$ Europa tre+uiesă promo'eze în mo" cre"i+il o 'iziune comună$ *i aceasta tre+uiesă e construită pe fun"a%ii soli"e$ inclusi' pe re)uli scale >*inanciar +ancare? care lucrează efecti'0-

BIBLIOGRA I!"5- Banca Na%ională a Rom,niei- >2 55?- Raport asupra stabilităţii fnanciare. Bucure*ti-:isponi+il la3 .ttp3 -+nro-ro Pu+lication:ocuments-asp( ici" Q!552- Bruni$ D-- >2 55?-The Europe and World Economy Governance: The Monetary andFinancial erspective - in #ec.i$ C-$ ilafranca$ A--Global Governance and the Role o! E"#

$ssessin% the Future &alance o! o'er - U#A$ E" ar" E)ar Pu+lis.in) Dimite"-;- Comisia Europeană- >2 5 ?- Re%lementarea serviciilor fnanciare (n !olosul cre)teriisustenabile - >CO >2 5 ? ; 5 nal?- Bru(elles- :isponi+il la3 .ttp3 eur&le(-europa-eu De(Uri#er' De(Uri#er'-"o uri OK3C32 5535 !3 253 2S3RO3P:82 @?- *uprave%herea fnanciară europeană. >CO >2 @? 2S2nal?- Bru(elles- :isponi+il la3 .ttp3 eur&le(-europa-eu De(Uri#er' De(Uri#er'-"ouri CO 32 @3 2S238IN3RO3P:8S- European Central BanL- >#eptem+er$ 2 5 ?- E" &an+in% *tructures - 8ranLfurt am ain-:isponi+il la3 .ttp3 -ec+-int pu+ p"f ot.er eu+anLin)structures2 5 @en-p"fQ- European Commission- >2 52?- ,ommunication !rom the ,ommission to the Europeanarliament and the ,ouncil: $ Roadmap to'ards a &an+in% "nion - >CO >2 52? S5 nal?-Brussels- :isponi+il la3.ttp3 ec-europa-eu internalTmarLet nances "ocs committees reform 2 52 @52&com&2 52&S5 Ten-p"f!- European Commission- >2 52?- Restorin% the health and stability o! the E" fnancialsector - Brussels- :isponi+il la3.ttp3 ec-europa-eu internalTmarLet smact "ocs 2 52 2 QTrestorin)T.ealt.Ten-p"f- Marle$ P-$ V Du"ers$ E- >No'em+er$ 2 5 ?-&asel --- and the European ban+in%: its

impact# ho' ban+s mi%ht respond and the challen%es o! implementation. U#A$ c WinseHV CompanH-


13/13

uniunea bancar european

Documents