unternehmenspräsentation bei der closebrothersseydler small & midcap conference in frankfurt

ffi i t h t i l tiefficient photonic solutions

S ll & Mid C C f d CBS B k 03 02 2010Small & Mid Cap Conference der CBS Bank 03.02.2010

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Agenda

Geschäftsmodell: m-u-t im Überblick

Marktumfeld und Produkte

Geschäftsjahr 2009

Drittes Quartal 2009 und Ausblick

Zusammenfassung

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efficient photonic solutions

Efficient:Effi ientes GeschäftsmodellEffizientes GeschäftsmodellEffizienzsteigernde Produkte

Photonic:Photonic:SchlüsseltechnologieOptik + Elektronik

Solutions:Maßgeschneiderte Entwicklung + Fertigungin drei Geschäftsbereichen

Spektroskopie / SensorikLaborautomation / MedizintechnikBrandfrüherkennung / Aviation


Technologieplattform „Photonik“

Spektroskopie / SensorikOptimier ng on Mess nd Prod ktionsmethodenOptimierung von Mess- und Produktionsmethoden

Minimierung von Ausschuss, Erhöhung der Produktqualität

Laborautomation / MedizintechnikOptische Qualifizierung als EntscheidungsOptische Qualifizierung als Entscheidungs-kriterium für die Weiterverarbeitung

Effiziente Automation im Großlabor

Brandfrüherkennung / AviationErkennen von möglichen Bränden undErkennen von möglichen Bränden und Überhitzungen in Produktionsanlagen und Lagerstätten

Minimierung von Schäden und Ausfallzeiten


Minimierung von Schäden und Ausfallzeiten

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Investitionsgründe in Photonik

Gesetzliche Vorschriften (Compliance)Sicherheitsa flagenSicherheitsauflagenUmweltschutz

Erhöhte MessqualitätErhöhte MessqualitätMinimierung von AusschussRationalisierung der ProduktionErreichung höherer Qualitätsstufen

Kostengünstige LösungenPreisreduktion für optische SensorikBerührungslose Messung

SchnellZerstörungsfreiIm laufenden Prozess


14 Jahre stabiles Wachstum

m-u-t adressiert weltweite Wachstumsmärktend ent ickelt prod iert nd ertreibt maßgeschneiderteund entwickelt, produziert und vertreibt maßgeschneiderte

Lösungen und Serienprodukte für namhafte Großkunden

m-u-t hat eine gefestigte nationale/internationale Marktstellung sowie langfristige Kundenbeziehungen zu internationalen M ktfühMarktführern

ProduktionProduktion

Entwicklung

J h t i Mi Mit b it

1995 1997 1999 2001 2003 2005 20071995 1997 1999 2001 2003 2005 2007 2009e 2009e


Jahresumsatz in Mio. Mitarbeiter

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Gewichtung der Geschäftsbereiche

Wachstumsaussichten

Markt entwickelt Markt in Anfangsphase Markt in Frühphase(Entwicklung mittelfristig)

69% 27% 4%

Spektroskopie/ Laborautomation/ Brandfrüherkennung/


Sensorik Medizintechnik Aviation

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Spektroskopie / Sensorik

Spektroskopie: Standardspektrometer und ZubehörBreite Vertriebsbasis für Standardspektrometer ndBreite Vertriebsbasis für Standardspektrometer und

-komponentenMarktführende Vertriebspartner in Europa und USASt t i h Ak i iti t 5 d A tStrategische Akquisitionen von tec5 und AvantesAnkerprodukte für individuelles, kundenspezifisches

Seriengeschäft


Spektroskopie / Sensorik

Sensorik: 2 Beispiele für Custom SolutionsOptische Sensorik nd Ste er ng für Sanitärs steme in ZügenOptische Sensorik und Steuerung für Sanitärsysteme in Zügen

Kunde ist der Weltmarktführer EVAC GmbHSehr großer Bedarf, insbesondere in Asienca. 1000 Züge in China und Indien in den nächsten Jahren

Optische Dokumentenerkennung an FlughäfenSteigendes Sicherheitsbedürfnis bei DokumentenerkennungHohe Marktdynamik durch internationale Vorschriften


Laborautomation / Medizintechnik

Laborautomation:Optische Erkenn ng nd Sortieren on Bl tprobenOptische Erkennung und Sortieren von Blutproben

Markt für Blutprobenuntersuchungen wächst weltweitGesetzliche Anforderungen wachsen stetig

(RiliBÄK, ISO,..) Labore wachsen

Markt konsolidiert sichMarkt konsolidiert sich


Laborautomation / Medizintechnik

Medizintechnik: 2 Beispiele für Custom solutionsWo nd EL Stim lation r W ndheil ngWound EL - Stimulation zur Wundheilung

Verkürzte Behandlungsdauer durch stimulierende Wechselfelder

Olympus ETD3 - Sensor System in der QualitätskontrolleId ifik i E d k i RFID T h l iIdentifikation von Endoskopen mit RFID TechnologieKontrolle der ausreichenden Desinfektion des Endoskops


Brandfrüherkennung / Aviation

Brandfrüherkennung:Brand ermeid ng in der Wertstoffind strieBrandvermeidung in der Wertstoffindustrie

Infrarot VideoüberwachungFrühwarnsystem in der Müllverbrennung

Rauchdetektoren in Flugzeugfrachträumenca. 100 Detektoren je Maschinekomplette Verkabelung, SteuereinheitVorgesehen für Airbus Tanker, A330g

Aviation:Videosysteme

Videoanlagen für Erprobung und AusbildungRecording Auswertung Systemintegration


Recording, Auswertung, Systemintegration

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Kennzahlen 2008 GB S2


GuV der m-u-t Gruppe 2008 GB S30


Die m-u-t Gruppe

Spektroskopie: Drei Marken, eine GruppeStrategische Akq isitionen on tec5 nd A antesStrategische Akquisitionen von tec5 und AvantesKunden sind i.d.R. Wiederverkäufer3 Teilmärkte in der Spektroskopie

Jeweils mit einer starken Marke abgedecktDie Marken sind eigenständig aktiv in ihren Segmenten

Spektrometer Systeme GeräteOptische Zellen hochwertige Baugruppen, Serienprodukteund Komponenten High-End Lösungen und aus Spektrometer,im Massenmarkt Einzelanfertigungen Mechanik, Elektronik


Projekte 2009: Spektroskopie / Sensorik

NIR-Online-Analytik in der AgrarindustrieErfassen des Wertstoffkreisla fes in derErfassen des Wertstoffkreislaufes in der Landwirtschaft für ökonomische und Ressourcen schonende Produktion

Erstauftrag erhaltenMessen des Stickstoffgehalts beim Befüllen eines Tankwagens vor derAusbringung auf dem Feldg gVorhandene Technologie mit geringem Aufwand an neue Aufgabe angepasst

Automatisierungstechnik für industrielle ProduktionsanlagenAutomatisierungstechnik für industrielle ProduktionsanlagenOnlinevermessung von Farbenim Produktionsprozess

B d d A f iBedeutender Auftrag eines Global Players

Neuentwicklungsauftrag im Bereich Serienproduktion ab 2010


Serienproduktion ab 2010

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Projekte 2009: Laborautomation/Medizintechnik

Kompatibilität zu Siemens Healthcare GerätenA tomatisierte Befüll ng onAutomatisierte Befüllung vonSiemens Analysesystemen

Auslieferung von zwei Sortiergeräten 100% kompatibel zu Siemens Analyzern100% kompatibel zu Siemens AnalyzernIdeale Ergänzung des Siemens Produktangebots

Pilotprojekt für Recapper aus den USATUREC verschließt und archiviert Blutproben nach der Analyse

Einstieg in das Seriengeschäft der Post-AnalytikEinstieg in das Seriengeschäft der Post Analytik

Künstliche Bauchspeicheldrüse (Pankreas)Automatische Insulindosierung für DiabetikerAutomatische Insulindosierung für Diabetiker

Langfristiges Gemeinschaftsprojekt10 Jahre bis zur MarktreifeMehrere Mio. Patienten mit steigender Tendenz


Kursentwicklung

Trotz Weltwirtschaftkrise und leichtem Rückgang in 2009 dynamische Umsatz- und Ertragsentwicklung y g gEntry Standard Index von 1.100 auf ca. 400 Punkte gestürzt, hat sich jedoch besser erholt als m-u-t Aktiem-u-t Aktie bis Ausbruch der Finanzkrise stabil

m-u-t Aktie kann sich dem Markttrend nicht entziehen


Kennzahlen Q3 / 2009


Kennzahlen Q3 / 2009 (2)


Ausblick kurzfristig

Kurzfristige Entwicklung der m-u-t GruppeDie Finan krise hat dramatische Bremssp ren in derDie Finanzkrise hat dramatische Bremsspuren in der Weltwirtschaft hinterlassen

U t h d Ph t ik B h h b iUnternehmen der Photonik- Branche haben einen Umsatzrückgang von bis zu -30% im ersten Halbjahr 2009*

A h k i h di T d i h i hAuch m-u-t kann sich diesem Trend nicht ganz entziehenUmsatz 2009 von ca. 26,5 Mio. auf ca. 24 Mio. gesunkenKooperationspartner stoppen nicht budgetierte Zukunftsprojekte

Jahresabschluss wird wertberichtigt erfolgen (Vorsichtsprinzip)Jahresabschluss wird wertberichtigt erfolgen (Vorsichtsprinzip)


*Konjunktur-Barometer Photonik Juni 09, SPECTARIS Fachverband Photonik und Präzisionstechnik

Umsatz und Auftragseingang 2009


Auftragsbestand m-u-t AG


Ausblick Spektroskopie / Sensorik

Integrierte Sensorik für PersonenzügeKon eption eines ne en Sensors stemsKonzeption eines neuen Sensorsystemsmit zentraler Steuerung für ChinaAusrüstung von 110 Züge für

TEUR 1 900 bi 2012ca. TEUR 1.900 bis 2012

NIR-Online-Analytik in der AgrarindustrieErschließung neuer Zielmärkte für NIR-Spektroskopie

ErntemaschinenErntemaschinenBiogasanlagenGärrestausbringungTierfütterungK tdü b iKunstdüngerausbringung

Vorhandene Technologie einsetzbarErste Pilotprojekte erfolgreich in Betrieb


Ausblick Laborautomation / Medizintechnik

Produktdiversifikation im GeschäftsfeldMehr An end ngsbereiche im Bl tlaborMehr Anwendungsbereiche im Blutlabor

Proben sortieren / erfassenProben öffnen (decappen)Proben schließen (recappen)Proben archivieren

Modulsystem aus Kunden und ProduktsichtModulsystem aus Kunden- und Produktsicht

Sortieren

Decappen

Recappen

Archivieren


Ausblick m-u-t Gruppe

Die m-u-t Gruppe plant mittelfristigUmsat a f ca 40 Mio EUR erhöhenUmsatz auf ca. 40 Mio. EUR zu erhöhen bei einer EBIT Marge von 10 %eine breitere Marktdurchdringung mit Hilfe ihrer t h l i h Füh h fttechnologischen FührerschaftWeiterentwicklung des internen technologischen Innovationspotenzials durch Investitionen in neue T h l iTechnologien

m-u-t Gruppe zeichnet sich durch profitables Wachstum ausm-u-t Gruppe zeichnet sich durch profitables Wachstum ausStabiles Geschäftsmodell in Spektroskopie und MedizintechnikMittelfristig hohes Wachstumspotenzial in allenGeschäftsbereichenZukäufe stärken Markt- und Technologiepositionierung


Zusammenfassung: Unternehmensentwicklung

m-u-t ist Zuhause in Wachstumsmärktennachhaltig erfolgreich seit 1995nachhaltig erfolgreich seit 1995

Buy-And-Build-Strategie seit IPOBuy-And-Build-Strategie seit IPOerfolgreich in der bisherigen Umsetzung

Weiterentwicklung erfolgreicher SortimenteSicherung des Technologievorsprungs

Ausbau vielversprechender ZukunftsprojekteErschließung neuer Märkte


Zusammenfassung: m-u-t als Investment

Im Branchenvergleich robuster gegen die FinanzkriseHohe Eigenkapitalq ote et a 50%Hohe Eigenkapitalquote etwa 50%Mehrere Mio. € liquide MittelSehr hoher Auftragsbestand von ca. 15,5 Mio. € per 31.12.2009Langfristig bestehende Großkundenbasis

Hochrentables und zukunftsorientiertes GeschäftsmodellHohe Wachstumschancen durch TechnologieführerschaftEffizienzsteigernde Investitionsgüter auch in der Krise nachgefragtSolides Fundament aus drei unabhängigen Geschäftsbereichen


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efficient photonic solutions

Vi l D k fü Ih A f k k it

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Vielen Dank für Ihre AufmerksamkeitHeino Prüß, Vorstandssprecher


unternehmenspräsentation bei der closebrothersseydler small & midcap conference in frankfurt

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