Whole Food Market in 2008: Vision, Core Values, and Strategy

Latar Belakang:Didirikan pada tahun 1980, Whole Food Market berkembang dari supermarket lokal untuk makanan alami dan sehat di Austin, Texas, menjadi rantai ritel makanan alami dan sehat terbesar di dunia. Selama 27 tahun, Whole Food Market memimpin industri makanan alami dan sehat di AS. John Mackey sebagai pendiri dan CEO mempunyai misi menjadikan Whole Food Market sebagai merek internasional yang tidak hanya alami dan sehat tetapi juga menjadi retail makanan terbesar di seluruh lokasi tokonya.

Industri Makanan Alami dan SehatKombinasi dari penjualan makanan dan minuman berlabel “alami” atau sehat-sekitar $62 M tahun 2007- menggambarkan sekitar 7,3% dari total penjualan toko bahan makanan di AS. Whole Food Market mempunyai moto Whole Foods, Whole People, Whole Planet. Makanan sehat harus tumbuh tanpa pestisida, antibiotik, hormone, bahan sintetik kimia, pupuk kimia, zat aditif, atau genetik. Tahun 1990, Organic Food Production Act membuat standar untuk makanan sehat yang dibagi dalam beberapa bagian, yaitu:100 percent organic products, organic products, made with organic ingredients, dan all other products with organic ingredients. Berdasarkan data dari Organic Consumer Association, penjualan makanan sehat di AS mencapai $17 M tahun 2006, naik 22% dari $13,8 M di tahun 2005. Kebanyakan produk olahan makanan seperti Kraft, General Mills, Group Danone, dan Kellogg membeli makanan sehat untuk meningkatkan penjualan konsumen terkait makanan alami. Total lahan pertanian organik di AS mencapai 4,1 juta are, naik 2,1 are pada tahun 2001.

Retail Makanan SehatBerdasarkan Department of Agriculture’s Food and Safety Inspection Services AS (USDA), tahun 2000 merupakan tahun pertama dimana makanan sehat banyak dijual di AS. Banyak industri berharap, peningkatan permintaan pasar, supermarket konvensional akan melakukan ekspansi bisnis terhadap penawaran dan selektif. Survei pada tahun 2005 menunjukkan Whole Foods mendapat 65% dari konsumen makanan dan minuman sehat di AS. Selain itu, harga yang mahal pada makanana sehat merupakan penghalang bagi setiap konsumen untuk mencoba atau mengkonsumsi makanan sehat.

Whole Food MarketWhole Food Market didirikan di Austin, Texas, saat John Mackery, CEO saat ini, dan 2 orang pemilik took makanan organic memutuskan untuk mendirikan industri makanan organik dalam bentuk supermarket.

Core ValuesCore values Whole Food Market, yaitu: Selling the highest quality natural and organic products available Satisfying and delighting our customers Team member happiness and excellence Creating wealth through profits & growth Caring about our communities & our environment

Growth StrategySejak tahun 1991, strategi pertumbuhan Whole Food adalah ekspansi dari cabang baru dan akuisisi toko kecil dan mempekerjakan orang yang tepat dan membuka lokasi toko yang strategis. Tahun 2007, Whole Food membeli Wild Oats Market –kompetitor terbesarnya pada makanan alami dan sehat- sebesar $700 juta.

Store Sizes & LocationsSeluruh toko Whole Food mencetak penjualan rata-rat $32 juta. Tahun 2008, Whole Food mempunyai toko-toko yang tersebar di 35 negara bagian AS. Investasi yang diperlukan adalah membuat letak Whole Foods Market bervariasi di area metropolitan, ukuran toko, hasil produk dari pemilik lahan, dan kompleksitas dari isu pengembangan- menjadikan rata-rat biaya modal sebesar $ 15,1 juta tahun 2007.

Product LineLini produk dari Whole Foods termasuk 30.000 makann alami, sehat, dan gourmet foods dan jenis nonfood, sbb: fresh produce, meat and poultry, dan fresh seafood.

Soal1. What are the chief elements of the strategy thatWhole Foods Market is pursuing?

Apakah elemen utama strategi yang Whole Food Market kejar?Whole Food Market ingin menjadi international brand tidak hanya dalam makanan alami dan organic tetapi juga menjadi retail terbaik di setiap lokasi Whole Foods dimanapun berada. Pendiri dan CEO-nya, Mackey, menginginkan standar terbaik dalam retail bisnis makanan. Filosofinya adalah memasarkan makanan alami dan sehat dengan kualitas terbaik kepada konsumen sebanyak-banyaknya dan kepada masyarakt banyak dan akan membatu mereka untuk hidup lebih lama, hidup lebih sehat, dan hidup yang lebih menyenangkan sesuai dengan motonya “Whole Food, Whole People, Whole Planet”.

2. Is the strategy well matched to recent developments and condition sin the natural and organic foods segment of the food retailing industry?Apakah strategi tersebut sangan cocok untuk perkembangan dan kondisi saat ini di alam dan sehat pada segmen industri makanan retail?

Ya. Karena semakin hari masyarakat semakin sadar untuk hidup yang lebih sehat dengan mengkonsumsi makanan dan minuman yang sehat. Selain itu, penjualan makanan dan minuman berlabel “alami” atau sehat -sekitar $62 M tahun 2007- menggambarkan sekitar 7,3% dari total penjualan toko bahan makanan di AS. Department of Agriculture’s Food and Safety Inspection Services AS (USDA) menjelaskan bahwa makanan alami sebagai produk yang tidak mengandung bahan atau penambahan warna dengan proses yang minimal. Sementara penjualan makanan organic meningkat dua digit di tahun 1990-an, pertumbuhannya menurun 7-9 % sejak tahun 2000. Berdasarkan USDA, tahun 2000 merupakan tahun pertama dimana makanan sehat banyak dijual di AS. Banyak industri berharap, peningkatan permintaan pasar, supermarket konvensional akan melakukan ekspansi bisnis terhadap penawaran dan selektif.

Survei pada tahun 2005 menunjukkan Whole Foods mendapat 65% dari konsumen makanan dan minuman sehat di AS.

3. Do you think John Mackey has a good strategic vision for Whole Foods? Why or why not?What do you like / dislike about the company’s motto “WholeFoods, WholePeople, WholePlanet?”Do the motto and the principles underlying it (Exhibit 1) really matter at this company or are they just nice words and cosmetic window dressing? Explain.

Apakah kamu berpikir jika John Mackey mempunyai strategi visi yang baik untuk Whole Foods? Mengapa atau mengapa tidak? Apakah kamu setuju atau tidak dengan moto perusahaan “WholeFoods,WholePeople,WholePlanet?” Apakah makna dari moto dan prinsip (Lampiran 1) sangat cocok untuk perusahaan ini atau hanya kata pemanis dan sebagai window dressing perusahaan semata? Ya. Karena John Mackey mempunyai visi yang jelas tentang Whole Food Market, yaitu sebagai international brand tidak hanya dalam makanan alami dan sehat tetapi juga menjadi retail terbaik di setiap lokasi Whole Foods dimanapun berada dengan standar terbaik dalam retail bisnis makanan. Kami setuju dengan moto perusahaan. Penjelasan dalam Lampiran 1, sbb:

Lampiran 1 Moto Whole Foods Market: Whole Foods, Whole People, Whole PlanetMoto Arti PenjelasanWhole Foods

Kami mendapatkan produk kami secara lokal dan dari seluruh dunia, kecil, unik dan didedikasikan untuk pengolahan makanan. Kami berusaha menawarkan kualitas terbaik, proses tercepat, sangat berwarna, dan makanan alamiah. Kami percaya bahwa makanan yang alami- tanpa aditif, pemanis, pewarna dan pengawet- adalah rasa terbaik dam makanan yang kaya nutrisi.

Masyarakat semakin sadar untuk hidup yang lebih sehat dengan mengkonsumsi makanan dan minuman yang sehat. Selain itu, penjualan makanan dan minuman berlabel “alami” atau sehat -sekitar $62 M tahun 2007- menggambarkan sekitar 7,3% dari total penjualan toko bahan makanan di AS. Department of Agriculture’s Food and Safety Inspection Services AS (USDA) menjelaskan bahwa makanan alami sebagai produk yang tidak mengandung bahan atau penambahan warna dengan proses yang minimal. Sementara penjualan makanan organic meningkat dua digit di tahun 1990-an, pertumbuhannya menurun 7-9 % sejak tahun 2000. Berdasarkan USDA, tahun 2000 merupakan tahun pertama dimana makanan sehat banyak dijual di AS. Banyak industri berharap, peningkatan permintaan pasar, supermarket konvensional akan melakukan ekspansi bisnis terhadap penawaran dan selektif. Survei pada tahun 2005 menunjukkan Whole Foods mendapat 65% dari konsumen makanan dan minuman sehat di AS

Whole People

Kami merekrut orang terbaik yang akan menjadi bagian

Untuk membuat makanan alami dan sehat, Whole Food Market harus bisa merekrut karyawan yang

tim kami. Kami melatih mereka untuk membuat berbagai keputusan operasional, menciptakan tanggung jawab dalam lingkup pekerjaan dimana anggota tim diperlakukan dengan adil dan bermotivasi tinggi untuk sukses. Kami mencari anggota tim yang sangat antusias dalam makanan, dan juga orang yang baik dan berperan dalam membangun perusahaan kami menjadi lebih profit dan bermanfaat dalam setiap bagian masyarakt dimana perusahaan kami beroperasi.

berkapabilitas untuk memproduksi makanan orgnik sesuai standar yang ada, contohnya tahun 1990, Organic Food Production Act membuat standar untuk makanan sehat yang dibagi dalam beberapa bagian, yaitu: 100 percent organic products, organic products, made with organic ingredients, dan all other products with organic ingredients. Karyawan dari Whole Food pun harus antusias dan mengembangkan makanan dan memenuhi permintaan konsumen. Berdasarkan data dari Organic Consumer Association, penjualan makanan sehat di AS mencapai $17 M tahun 2006, naik 22% dari $13,8 M di tahun 2005. Kebanyakan produk olahan makanan seperti Kraft, General Mills, Group Danone, dan Kellogg membeli makanan sehat untuk meningkatkan penjualan konsumen terkait makanan alami. Anggota tim Whole Foods memberikan kompensasi dan insentif seperti, team member stock option plan (kinerja dan pelayanan perusahaan), stock purchase plan (pembelian saham pada harga pasar), 401 (k) plan (opsi investasi pada 401 (k) plan.

Whole Planet

Kami yakin dan percaya bahwa perusahaan seperti individu, harus berkontribusi pada planet kita. Kami sangat aktif mendukung pertanian organik secara global karena ini adalah metode terbaik untuk mempromosikan keberlajutan pertanian dan melindungi lingkungan dan petani. Pada bisnis lokal, kami sangat aktif berkontribusi dalam masyarkat, mendukung bank makanan, mensponsori kegiatan lingkungan, dan berkontribusi sedikitnya 5% dari laba setelah pajak kami untuk organisasi nirlaba.

Total lahan pertanian organik di AS mencapai 4,1 juta are, naik 2,1 are pada tahun 2001. Terdapat 8.400 are lahan pertanian yang telah disertifikasi, dan 9.000 are petani kecil menanam makanan organik. Seluruh negara bagian di AS mempunyai sertifikat lahan pertanian organik seperti California, North Dakota, Montana, Minnesota, Wisconsin, Texas, dan Idaho yang mempunyai sertifikat lahan organik terbesar. Hanya 1% dari lahan pertanian AS disertifikasi organik di tahun 2005, petani semakin bergairah dan sejahtera untuk menanam makanan organik karena mereka dapat menjual produk di pasaran lebih mahal. Whole Foods mendonasikan 5% dari laba setelah pajak untuk organisasi pendidikan. Misi Whole Food hijau adalah untuk menerapkan operasi dan toko yang ramah lingkungan. Perusahaan juga membeli energi terbarukan untuk mengaliri listrik pada seluruh retail dan nonretail di Amerika Utara. Whole Foods menciptakan Animal Compassion Foundation tahun 2005 supaya hewan dapat tumbuh dengan alami. Pada Oktober

2005, perusahaan mendirikan Whole Planet Foundation untuk membantu masyarakat miskin. Whole Foods juga berpartisipasi dalam produksi skala kecil pada komunitas dagang untuk mendapatkan biaya produk yang murah dengan kualitas terbaik. Tahun 2007, perusahaan mendirikan Local Producer Loan Program yang berhasil memenagkan bunga pinjaman kecil pada skala produsen makanan. Anggota Whole Food juga berpartisipasi dalam donasi darah, menyiapkan makanan untuk orang miskin, memberikan edukasi pada perumahan warga tentang tanaman organik, dan mendistribusikan makanan dari mobil perusahaan. Terdapat Community Giving Days yang mendonasikan 5% dari penjulan bersih untuk organisasi nonprofit atau pendidikan lokal dan regional.

4. Do Whole Foods Market’s core values as presented in case Exhibit 3 really matter?Are they“real”or just cosmetic window dressing? What evidence can you cite to support you ranswer? Have Whole Foods’core values contributed to the company’s success? Why or why not?

5. How wellis Whole Foods Market performing froma financial perspective? Do some number – crunching using the data in case Exhibits 9 and 10 to support your answer.Use the financial ratios presented in Table 4.1 of Chapter 4 ( pages104-105) as a basis for doing your assessment of the company’s financial statements and financial condition.

6. How wellis Whole Foods Market performing from a strategic perspective? Does Whole Foods enjoy a competitive advantage over its rivals? Does the company have a winning strategy?

7. Do you approve of the decision to acquire Wild Oats Market? What pros and cons do you see?

7. Were John Mackey’s Internet posting sun ethical or in anyway inappropriate?What actions, if any, do you disapprove of?Whatactions,ifany,shouldthecompany’sboardofdirectorstakewithregardtohisInternet posting and blogs?

9. What recommendations would you make to John Mackey regarding the actions that Whole Foods’ management needs to take to get through the recession that began in earnest in 2008? Should the company severelycutbackonopeningsomanynewstores?Shouldthecompanyvigorouslycontestthereopeningof the FTC’s challenge to theWild Oats acquisition?Are any other strategy changes needed?