о б щ и у с л о в и я

приложими към договорите

между

Инвестиционен посредник „Юг Маркет” АД

и

НЕГОВИТЕ КЛИЕНТИ

ВЪВ ВРЪЗКА СЪС СДЕЛКИ С ФИНАНСОВИ ИНСТРУМЕНТИ

В СИЛА ОТ 18 АПРИЛ 2017 Г.

ПРЕАМБЮЛ

I. ОБЩА ИНФОРМАЦИЯ ЗА ИП „ЮГ МАРКЕТ” АД

(Изм. с реш. СД 15.04.2016 г.) Инвестиционен посредник „Юг Маркет” АД е акционерно дружество, учредено всъответствие с Търговския закон по фирмено дело № 3611/1997 година по описа на Пловдивски окръжен съд подпартиден партиден № 39, рег. 1, том 11, стр. 78, пререгистрирано в Търговския регистър към Агенция повписванията с ЕИК 115156159 и е със седалище и адрес на управление: гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов №92(наричан за кратко, по-долу „дружеството” , „инвестиционния посредник” или „ИП“)

Дружеството е лицензирано да извършва дейност като инвестиционен посредник с Решение № 72-ИП/31.07.1998г. на Комисията по ценните книжа и фондовите борси, Решение № 197-ИП/11.07.2001 г. на Комисията зафинансов надзор и Решение № 148-ИП/22.02.2006 г. и е вписано в регистъра на КФН под регистрационен № 03-0141

Предметът на дейност на дружеството, съгласно издадения от КФН лиценз, е:

1. Приемане и предаване на нареждания във връзка с ценни книжа, включително посредничество за сключванена сделки във връзка с ценни книжа;

2. Изпълнение на нареждания за покупка или продажба на ценни книжа за сметка на клиенти;

3. Сделки за собствена сметка с ценни книжа;

4. Управление, в съответствие със сключен с клиента договор, на индивидуален портфейл, включващ ценникнижа, по собствена преценка без специални нареждания на клиента;

5. Предоставяне на индивидуални инвестиционни консултации на клиент, по собствена инициатива или поискане на клиента, по отношение на една или повече сделки, свързани с ценни книжа;

6. Поемане на емисии ценни книжа и/или предлагане за първоначална продажба на ценни книжа при условиятана безусловно и неотменимо задължение за записване/придобиване на ценните книжа за собствена сметка;

7. Предлагане за първоначална продажба на ценни книжа без безусловно и неотменимо задължение запридобиване на ценните книжа за собствена сметка;

8. Съхраняване и администриране на ценни книжа за сметка на клиенти, включително попечителска дейност(държане на ценни книжа и на пари на клиенти в депозитарна институция) и свързаните с нея услуги катоуправление на постъпилите парични средства/предоставените обезпечения;

9. Предоставяне на заеми за извършване на сделки с ценни книжа, при условие че лицето, което предоставязаема, участва в сделката при условия и по ред, определени с наредба;

10. Консултации на дружества относно капиталовата структура, промишлената стратегия и свързани с товавъпроси, както и консултации и услуги, свързани със сливания и покупка на предприятия;

11. Сделки с чуждестранни средства за плащане, доколкото те са свързани с предоставяните инвестиционниуслуги;

12. Инвестиционни изследвания и финансови анализи или други форми на общи препоръки, свързани със сделкис ценни книжа;

13. Услуги, свързани с дейността по т.6 и т.7.

14. Сделки с чуждестранни средства за плащане след получаване на лиценз при условията и по реда надействащото законодателство.

Всички услуги и дейности, посочени в предмета на дейност на дружеството, могат да бъдат извършвани врамките на европейския съюз и европейското икономическо пространство по силата на лиценза, койтодружеството има.

(Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Всички услуги и дейности, посочени в предмета на дейност надружеството, могат да бъдат извършвани и във връзка с финансовите инструменти (с изключение нафинансовите инструменти, различни от ценните книжа, емитирани от министъра на финансите), по смисъла начл.3 от закона за пазарите на финансови инструменти

(Отм. с реш. на СД от 20.03.2012 г.)Капиталът на ИП „Юг Маркет” АД е 1 552 200 (един милион и петстотин петдесет и две хиляди и двеста) лева.

(Отм. с реш. на СД от 20.03.2012 г.)

II. ПРИНЦИПИ, НА КОИТО СЕ ОСНОВАВА ДЕЙНОСТТА НА ИНВЕСТИЦИОННИЯ ПОСРЕДНИК „ЮГМАРКЕТ” АД

При осъществяване на дейността си като инвестиционен посредник, ИП „Юг Маркет” АД ще прилагапоследователно следните принципи, в съответствие с разпоредбите на Закона за пазарите на финансовиинструменти (ЗПФИ) и Наредба № 38 от 25.07.2007. за изискванията към дейността на инвестиционнитепосредници на Комисията за финансов надзор („Наредба № 38”).

1. ИП „Юг Маркет” АД ще действа честно, справедливо и като професионалист в съответствие с най-добритеинтереси на своите клиенти.

2. ИП „Юг Маркет” АД ще третира равностойно своите клиенти, както и ще ги уведомява за рисковете отсделките с финансови инструменти.

3. ИП „Юг Маркет” АД ще сключва сделки с финансови инструменти за сметка на клиенти при най-добритеусловия и полагайки усилия за постигането на най-добро изпълнение съобразно подаденото от клиентанареждане.

СТРАНИЦА 3 ОТ 25

4. ИП „Юг Маркет” АД ще изпълнява клиентските нареждания съобразно приетата политика за изпълнение наклиентски нареждания и своевременно ще уведомява клиентите за промени в тази политика.

5. ИП „Юг Маркет” АД ще пази търговските тайни на своите клиенти, станали му известни при или по повод навъзложените му поръчки, доброто им търговско име и търговски престиж.

6. Информацията, която ИП „Юг Маркет” АД ще предоставя на клиентите си, както и на потенциални клиенти,включително в рекламните си материали и публичните изявления на членовете на съвета на директорите наинвестиционния посредник и на лицата, работещи по договор за него, ще бъде разбираема, вярна, ясна и нямада бъде подвеждаща. Информацията и публичните изявления на членовете на съвета на директорите наинвестиционния посредник или на лицата, работещи по договор с него и свързани с неговата дейност, щесъответстват и на останалите изисквания на Наредба № 38, на съответните разпоредби от Закона срещупазарните злоупотреби с финансови инструменти („ЗСПЗФИ”) и на разпоредбите от Закона за предоставяне нафинансови услуги от разстояние („ЗПФУР”) – в случай, че Дружеството сключва договор за предоставяне нафинансови услуги от разстояние по смисъла на чл.6 от ЗПФУР.

7. ИП „Юг Маркет” АД ще уведомява своите клиенти за съществуващата система за компенсиране наинвеститорите във финансови инструменти, включително за нейния обхват и за гарантирания размер наклиентските активи, а при поискване ще предоставя данни относно условията и реда за компенсиране.

8. ИП „Юг Маркет” АД ще определя клиентите си като професионални, непрофесионални или приемливанасрещна страна, съобразно установените в ЗПФИ критерии.

9. ИП „Юг Маркет” АД стриктно ще спазва правилата на съответните места за изпълнение на нареждания(регулиран пазар, многостранна система за търговия) и принципите на лоялната конкуренция.

10. „Юг Маркет” АД няма да обединява нареждания на клиент или сделка за собствена сметка с други клиентскинареждания, освен в позволените от закона случаи и съгласно приетата от инвестиционния посредник политиказа изпълнение на клиентски нареждания в най-добър интерес на клиента.

11. ИП „Юг Маркет” АД ще завежда в специален дневник всички нареждания на клиентите си по реда напостъпването им, включително и идентичните, а също така и тяхното оттегляне. В друг дневник ИП „Юг Маркет”АД ще регистрира и сключените сделки с финансови инструменти, по реда на тяхното извършване, до края навсеки работен ден.

12. (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Членовете на съвета на директорите на ИП „Юг Маркет” АД,неговите служители и всички други лица, работещи за ИП „Юг Маркет” АД, включително и когато не са наслужба или дейността им е преустановена, няма да разгласяват никому, освен ако не са оправомощени за това,както и няма да ползват за облагодетелстване на себе си или на други лица факти и обстоятелства, засягащиналичностите и операциите по сметките за финансови инструменти и парични средства на клиента, както ивсички други факти и обстоятелства, представляващи търговска тайна, които са узнали при изпълнение наслужебните и професионалните си задължения. Освен на КФН, заместник-председателя, ръководещ управление„Надзор на инвестиционната дейност”, и оправомощени длъжностни лица от администрацията на КФН или нафондовата борса, на която е член, за целите на контролната им дейност и в рамките на заповедта за проверка,инвестиционният посредник може да дава сведения по предходното изречение само със съгласието на свояклиент или по реда на дял втори, глава шестнадесета, раздел ІІІа от Данъчно-осигурителния процесуаленкодекс, или по решение на компетентен държавен орган, издадено в предвидените в закона случаи.

13. ИП „Юг Маркет” АД ще следва ефективна политика за предотвратяването на конфликт на интереси.

14. В случай, че ИП „Юг Маркет” АД сключи договор за предоставяне на финансови услуги от разстояние посмисъла на чл.6 ЗПФУР или влезе в преговори по сключването на такъв договор, то спрямо този договор ще сеприлагат релевантните разпоредби от ЗПФУР, включително, но не само разпоредбите относно:

14.1. задълженията на Дружеството да предоставя информация на клиента за:

▸ИП „Юг Маркет” АД;

▸финансовите услуги, които се предоставят на клиента, съгласно договора за предоставяне на финансовиуслуги от разстояние;

▸договора за предоставяне на финансови услуги от разстояние, както и всяка друга информация, съгласночл.8, ал.1, т.4 от ЗПФУР;

14.2. задълженията на Дружеството във връзка с действията, които последното следва да извърши предиклиента да бъде обвързан от предложение или от договор за предоставяне на финансови услуги от разстояние;

14.3. изискванията, на които следва да отговарят търговските съобщения, използвани от „Юг Маркет” АД.

15. В случай на евентуален спор във връзка с договор за предоставяне на финансова услуга от разстояние щебъдат прилагани разпоредбите на ЗПФУР.

16. Инвестиционните съвети, които ИП „Юг Маркет” АД ще дава на клиенти, ще бъдат обосновани, няма дапочиват на преувеличени благоприятни факти или на неотчетени неблагоприятни факти и няма да бъдатмотивирани изключително от стремеж да получи възнаграждение. Прогнозите, които се съдържат винвестиционните съвети, ще бъдат аргументирани, изрично определени като прогнози, обосновани и ще бъдатпосочени обстоятелствата, на които се основават и които оказват съществено влияние върху тяхнотоосъществяване.

17. Препоръките относно финансови инструменти, които ИП „Юг Маркет” АД предоставя, ще бъдат честнопредставяни и ще разкриват интересите (конфликтите на интереси), които възникват за ИП „Юг Маркет” АД.Дружеството ще полага дължимите грижи, за да осигури, че:

СТРАНИЦА 4 ОТ 25

▸фактите се разграничават ясно от тълкувания, оценки, мнения или друг вид информация, която не есвързана с представянето на факти;

▸източниците на информация са надеждни, а ако има съмнение относно тяхната надеждност, че товаобстоятелство е ясно посочено;

▸всички предвиждания, прогнози и очаквани цени са ясно посочени като такива и съществените допускания,направени при тяхното изготвяне или използването им, са посочени;

▸са посочени всички основни източници на информация, включително съответния емитент на финансовиинструменти, за който пряко или непряко се отнася препоръката, както и обстоятелството дали препоръкатае била предоставена на емитента и изменена вследствие на предоставянето и преди да бъдеразпространена;

▸всяка база за оценка или методология, използвана за оценяване на финансови инструменти или на емитентна финансови инструменти или за определяне на очаквана цена на финансови инструменти, е изложенанакратко по ясен и достъпен за инвеститорите начин;

▸смисълът на всяка направена препоръка за покупка, продажба или държане на финансовите инструменти,която може да включва и срока, за който е валидна препоръката, е обяснен по ясен и достъпен заинвеститорите начин и съдържа предупреждение за всеки относим риск, включително анализ начувствителността на съответните допускания;

▸е посочена честотата на актуализиране на препоръката, ако такова актуализиране е планирано, и всичкиважни промени в обхвата на вече обявената политика;

▸ясно и на видно място е посочена датата, на която препоръката е била разпространена за пръв път, както исъответната дата и време за всяка посочена цена на финансов инструмент;

▸когато препоръката се различава от предшестваща препоръка, отнасяща се до същите финансовиинструменти или до същия емитент, издадена през предходните 12 месеца преди публикуването на вторатапрепоръка, тази разлика и датата на по-ранната препоръка са посочени ясно и на видно място.

18. Освен изискванията по т.17 по-горе при изготвяне и разпространение на препоръки „Юг Маркет” АД щеспазва разпоредбите на Глава трета, Раздел IV от Закона срещу пазарните злоупотреби с финансовиинструменти.

19. Никое лице, което притежава вътрешна информация в резултат на своето членство в управителен иликонтролен орган на Дружеството, на участието си в капитала или гласовете в общото събрание на Дружеството,на достъпа, който има до информацията поради своята служба, професия или задължения, или придобиването йчрез престъпление или по друг неправомерен начин, не може да използва тази информация, като придобие илипрехвърли, или опита да придобие или да прехвърли за своя или за чужда сметка, пряко или непряко, финансовиинструменти, за които се отнася тази информация. Когато лицето, притежаващо вътрешна информация, еюридическо лице, забраната за използването на такава информация се отнася и за всяко физическо лице, коетоучаства при вземането на решение за сключване на сделка за сметка на юридическото лице. Разпоредбата напредходното изречение не се прилага за сделки, сключени в изпълнение на изискуеми задължения запридобиване или прехвърляне на финансови инструменти, когато тези задължения са възникнали, преди лицетода притежава вътрешна информация.

20. Лицата, които притежават вътрешна информация, не могат да:

▸разкриват вътрешната информация на друго лице, освен ако разкриването й се извършва при обичайнотоупражняване на тяхната служба, професия или задължения;

▸препоръчват или да убеждават друго лице въз основа на вътрешната информация да придобива или дапрехвърля финансови инструменти, за които се отнася тази информация.

21. Забраните по т.19 и т.20 се прилагат и за всяко друго лице извън посочените в т.19, което притежававътрешна информация, ако знае или е длъжно да знае, че тази информация е вътрешна.

22. Разпоредбите на т.19 - 21 се прилагат и за финансови инструменти, които не са допуснати до търговия нарегулиран пазар в Република България или в друга държава членка, но чиято стойност зависи от финансовиинструменти, които са допуснати до търговия на такива пазари.

23. Инвестиционният посредник не може да манипулира пазара на финансови инструменти.

24. По отношение на сделки с финансови инструменти, за които има основателно съмнение, че съставляваттърговия с вътрешна информация или манипулиране на пазара на финансови инструменти, инвестиционниятпосредник незабавно уведомява Комисия за финансов надзор за всеки конкретен случай.

ІІІ. ПРЕДДОГОВОРНИ ОТНОШЕНИЯ. КЛАСИФИЦИРАНЕ НА КЛИЕНТИТЕ. ОБМЕН НА ИНФОРМАЦИЯМЕЖДУ КЛИЕНТА И ИНВЕСТИЦИОННИЯ ПОСРЕДНИК (ОЦЕНКА НА ПОДХОДЯЩА УСЛУГА)

III.1. Преддоговорни отношения

1. Инвестиционният посредник приема политика за изпълнение на нарежданията на неговите клиенти в най-добър техен интерес, като периодично я актуализира и предоставя актуалния текст по подходящ начин на своитеклиенти.

2. Политиката по предходната точка включва информация за местата за изпълнение на клиентските нареждания(вид финансов инструмент), предимствата и недостатъците на всяко място на изпълнение (според обема, ценатаи разходите на изпълнение) и за местата, на които посредникът може да постигне най-добро изпълнение. Вполитиката за изпълнение се включват най-малко местата за изпълнение, които позволяват на инвестиционния

СТРАНИЦА 5 ОТ 25

посредник да получава постоянно най-добрите възможни резултати за изпълнението на нарежданията наклиентите си.

3. Инвестиционният посредник не може да изпълнява нареждания за сметка на клиенти, ако те не са дали своетопредварително съгласие със следваната политика от посредника.

ІІІ.2. Класифициране на клиентите

В началото и по повод извършване на обмена на информация по т.ІІІ.3. по-долу инвестиционният посредникзадължително класифицира клиентите си в една от следните групи:

(а) приемлива насрещна страна;

(б) професионален клиент:

1. клиенти, които законът определя като професионални, освен ако същите не се споразумеят за нещо различнос инвестиционния посредник (виж по-долу тази разпоредба и чл.5)

2. клиенти, които отговарят на посочените в Правила и критерии за квалификация на клиентите на ИП „ЮгМаркет” АД - приложение №1 към тези общи условия критерии и изрично са поискали да бъдат класифицираникато такива;

(в) непрофесионален клиент.

Стандартът на грижа, дължима от инвестиционния посредник, следва да бъде най-висок при непрофесионалнитеклиенти, освен ако посредникът и клиентът писмено не уговорят в описаните в чл.5 по-долу случаи също толковависок стандарт. Класификацията се извършва съгласно приложение №1 към тези общи условия. Даден клиентможе да бъде определен като професионален и само по отношение на определени продукти и/или услуги.

ІІІ.3. Обмен на информация между клиента и инвестиционния посредник (оценка на подходящауслуга)

ІІІ.3.1. Инвестиционният посредник задължително предоставя на своите потенциални клиенти, преди встъпванев договорни отношения с тях, информация съгласно приложение №2 към общите условия.

ІІІ.3.2. Инвестиционният посредник задължително събира от своите клиенти информация съгласно посоченотопо-долу:

(а) при предоставяне на услугата управление на портфейл и/или предоставяне на инвестиционни консултациипосредникът събира информация относно:

1. инвестиционните цели на клиента;

2. финансовите възможности на клиента да понесе инвестиционните рискове, на които може да бъде изложенпредвид инвестиционните си цели;

3. дали опитът и познанията на клиента му дават възможност да разбере рисковете по т.2.

(Изм. с реш. на СД от 05.08.2009 г.) В случаите, когато инвестиционният посредник е класифицирал даденклиент като професионален по отношение на определени продукти, сделки и услуги, то за същите тезипосредникът има право да приеме, че клиентът притежава необходимите финансови възможности и опит ипознания да разбере рисковете, които се свързват с поставените инвестиционни цели.

Без да се изключва приложението на горния параграф инвестиционният посредник няма право да предоставяуслугите, посочени в тази буква (а), ако не е поискал информацията, описана по-горе от своите клиенти.

(б) при предоставяне на услуги, различни от посочените в буква (а), инвестиционният посредник задължителносъбира информация, аналогична на описаната в буква (а), т.3 по-горе, чийто обем може да бъде различен взависимост от преценката на инвестиционния посредник в отделните случаи.

Инвестиционният посредник уведомява клиентите си, че е изцяло в техен интерес да предоставят информациятапо т.ІІІ.3.

ІV. СЪДЪРЖАНИЕ НА ДЪЛЖИМАТА ГРИЖА ПРИ ИЗПЪЛНЕНИЕ НА КЛИЕНТСКИ НАРЕЖДАНИЯ

1. В случай, че клиентът е дал изрични инструкции за цялото нареждане или за части от него, то инструкциитему имат предимство по отношение на политиката за изпълнение на нареждания на инвестиционния посредник ипоследният следва да се съобрази с тях.

2. При липса на изрични инструкции от страна на клиента за изпълнение на дадено нареждане, инвестиционниятпосредник задължително полага усилия да установи най-добрата за клиента цена, размер на разходите ивероятност за изпълнение, както и всички други обстоятелства, свързани с изпълнението на нареждането.

3. При спазване на задължението за постигане на най-добър резултат за клиента инвестиционният посредникпри първа възможност изпълнява нарежданията на своите клиенти, освен ако това би било явно неизгодно запоследните.

4. При изпълнение на нареждане, подадено от непрофесионален клиент, най-доброто изпълнение нанареждането се определя от общата стойност на сделката, включваща цената на финансовите инструменти иразходите, свързани с изпълнението.

5. (Доб. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) В случай на подадено от клиент лимитирано нареждане с предметакции, допуснати до търговия на регулиран пазар, което не се изпълнява незабавно съгласно действащитепазарни условия, инвестиционният посредник е длъжен, освен ако клиентът даде изрично други нареждания, даулесни възможно най-ранното изпълнение на подаденото нареждане, като го оповести публично по начин,

достъпен и за другите участници на пазара. Задължението по предходното изречение се смята за изпълнено отинвестиционния посредник с предаване на лимитираното нареждане на регулиран пазар и/или многостраннасистема за търговия. В наредба, издадена на основание чл. 24в, ал. 3 от ЗПФИ, може да бъде предвидено, чеинвестиционният посредник може да не спази задължението по изречение първо от настоящата алинея, акообемът на нареждането не съответства на нормалния пазарен обем.

РАЗДЕЛ ПЪРВИI. ОБЩИ ПОЛОЖЕНИЯ

Чл. 1. (1) (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Тези общи условия се прилагат към договорите, коитоинвестиционният посредник сключва с всички негови клиенти и имат за предмет предоставянето на следнитеуслуги:

1. приемане и предаване на нареждания във връзка с финансови инструменти, включително посредничество засключване на сделки във връзка с финансови инструменти;2. изпълнение на нареждания за покупка или продажба на финансови инструменти за сметка на клиенти;3. сделки за собствена сметка с финансови инструменти;4. управление, в съответствие със сключен с клиента договор, на индивидуален портфейл, включващ финансовиинструменти, по собствена преценка без специални нареждания на клиента;5. предоставяне на индивидуални инвестиционни консултации на клиент, по собствена инициатива или по исканена клиента, по отношение на една или повече сделки, свързани с финансови инструменти;6. поемане на емисии финансови инструменти и/или предлагане за първоначална продажба на финансовиинструменти при условията на безусловно и неотменимо задължение за записване/придобиване на финансовитеинструменти за собствена сметка;7. предлагане за първоначална продажба на финансови инструменти без безусловно и неотменимо задължениеза придобиване на финансовите инструменти за собствена сметка;8. съхраняване и администриране на финансови инструменти за сметка на клиенти, включително попечителскадейност (държане на финансови инструменти и на пари на клиенти в депозитарна институция) и свързаните снея услуги като управление на постъпилите парични средства/предоставените обезпечения;9. предоставяне на заеми за извършване на сделки с финансови инструменти, при условие че лицето, коетопредоставя заема, участва в сделката при условия и по ред, определени с наредба;10. консултации на дружества относно капиталовата структура, промишлената стратегия и свързани с товавъпроси, както и консултации и услуги, свързани със сливания и покупка на предприятия;11. инвестиционни изследвания и финансови анализи или други форми на общи препоръки, свързани със сделкис финансови инструменти;12. услуги, свързани с дейността по поемане на емисии финансови инструменти и/или предлагане запървоначална продажба на финансови инструменти при условията на безусловно и неотменимо задължение зазаписване/придобиване на финансови инструменти за собствена сметка;13. услуги, свързани с дейността по предлагане за първоначална продажба на финансови инструменти безбезусловно и неотменимо задължение за придобиване на финансовите инструменти за собствена сметка.14. (Отм. с реш. на СД от 05.08.2009 г.)15. (Отм. с реш. на СД от 05.08.2009 г.)(2) (Нова – Доб. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) ИП обявява в Тарифа стандартното си комисионновъзнаграждение по различните видове договори с клиенти, както и вида и размера на разходите за клиентите,които не се включват във възнаграждението.

(3) (Нова – Доб. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Общите условия и Тарифата се излагат на видно и достъпномясто в помещението, в което ИП приема клиенти, и се публикуват на интернет страницата наинвестиционния посредник . При сключване на договора ИП предоставя на клиента Общите условия и Тарифата,като клиентът удостоверява, че е запознат с тях и ги приема. Приетите Общи условия и Тарифа са неразделначаст от договора, сключен между ИП и клиента.

Чл. 2. (1) „Юг Маркет” АД предоставя инвестиционните и допълнителни услуги по чл.1 за сметка на клиент възоснова на писмен договор и прилагайки тези общи условия. Договорът изрично препраща към общите условияили те са потвърдени писмено от клиента.

(2) При противоречие на специални клаузи от договора с даден клиент и разпоредбите на общите условия,първите имат приоритет и се прилагат в отношенията между страните, дори и когато съответните разпоредби оттези общи условия да не са изрично отменени.

(3) (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г. и 15.04.2016 г.) Клиентът, съответно неговият представител,подписват договора в присъствието на лице по чл. 3, след като бъде проверена самоличността на клиента илипредставителя му, освен ако договорът не се сключва по реда на Закона за електронния документ и електроннияподпис (ЗЕДЕП). Проверката на самоличността на клиента при сключване на договор чрез размяна електронниизявления, подписани с електронен подпис, се ивършва по реда на чл. 2а от Общите условия.

(4) (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Инвестиционният посредник съхранява в архива копие от документаза самоличност на клиента, заверено от клиента и от лицето по чл. 3, което сключва договора за инвестиционнияпосредник. Когато договорът се сключва чрез представител, инвестиционният посредник съхранява в архивакопие от документа за самоличност на клиента и заверено по реда на предходното изречение копие отдокумента за самоличност на представителя. Заверката се извършва с полагане на надпис "Вярно с оригинала",дата и подпис на лицето, което извършва заверката.

(5) (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г.) В договора по ал. 1 се вписват индивидуализиращи данни на лицата,които го сключват, качеството, в което действа лицето, представляващо ИП, дата и място на сключване и

действащите към момента на сключването общи условия, приети от клиента, основните права и задължения настраните и посочване на информацията, която посредникът е длъжен да му предостави.

Чл.2а (Нов – реш. на СД от 15.04.2016 г.) (1) Договорът по чл. 2, ал. 1 може да бъде сключен от разстояниечрез размяна на електронни изявления, подписани с електронен подпис съгласно чл. 13 ЗЕДЕП.

(2) В случаите по ал. 1 инвестиционният посредник проверява самоличността на клиента, съответно на неговияпредставител, чрез предоставени по реда на ал. 1:

1. копие от документ за самоличност, а за клиенти - юридически лица - и копие от документи за търговскарегистрация, съдържащи данни за учредяването и представителството; и2. документ, включително съдържащ данни от кредитна и/или дебитна карта, издаден от кредитна институция,отговаряща на изискванията на ал. 8, и/или документ, удостоверяващ начисляване или плащане на комуналнауслуга; от документите по предходното изречение трябва да е виден титулярят на сметката, съответнопартидата.(3) Когато договорът по ал. 1 е сключен чрез квалифициран електронен подпис, ал. 2, т. 2 може да не сеприлага.

(4) С оглед удостоверяване на самоличността на клиента инвестиционният посредник може да изиска идопълнителни данни и/или документи. Инвестиционният посредник отговаря за надлежната идентификация наклиента и полага всички разумни действия за установяване на самоличността на клиента.

(5) Лицето по чл. 3 проверява дали са спазени изискванията по ал. 1 - 3.

(6) Инвестиционният посредник съхранява цялата документация и информация, свързана с електроннотоизявление по реда на чл. 74 от Наредба №38.

(7) Предоставянето на цялата необходима информация от клиента съобразно Наредба №38, както ипредоставянето на информация от клиента, необходима за извършването на оценка за подходяща услуга, можеда бъде направено чрез електронно изявление, подписано от клиента с електронен подпис.

(8) Документът по ал. 2, т. 2 трябва да е издаден от кредитна институция, получила лиценз в държава - членкана Европейския съюз, или страна по Споразумението за Европейско икономическо пространство. Кредитнатаинституция, издала документа по ал. 2, може да е със седалище и от държава - членка на Групата за финансоводействие срещу изпирането на пари (FATF), на Азиатско-тихоокеанската група срещу изпирането на пари (APG),на Евразийската група за борба с изпирането на пари и финансирането на тероризма (EAG) или на Комитета отексперти по оценка на мерките срещу изпирането на пари (MONEYVAL) към Съвета на Европа.

(9) Когато договорът не е сключен чрез използване на квалифициран електронен подпис, преводите на паричнисредства във връзка с получаване и предоставяне на инвестиционни и допълнителни услуги на клиента посключен договор съгласно ал. 1 се правят само от и към платежна сметка, водена от кредитна институция по ал.8, по която клиентът е титуляр.

(10) Не се допуска сключване на договор по реда на този член чрез пълномощник.

чл.2б (Нов – реш. на СД от 15.04.2016 г.) (1) Договорът по чл. 2, ал. 1 може за бъде сключен неприсъственочрез размяна на необходимите документи, подписани от страните, при условие че клиентът е титуляр на банковасметка, открита в кредитната институция, отговаряща на изискванията на ал. 2. Клиентът, съответно неговиятпредставител, изпраща на инвестиционния посредник подписания договор, документ в оригинал, издаден отсъответната кредитна институция, че клиентът е титуляр на банкова сметка и заверено копие от документа си засамоличност, а за клиенти - юридически лица - и заверено копие от документи за търговска регистрация,съдържащи данни за учредяването и представителството. Заверката се извършва с полагане на надпис "Вярно соригинала", дата и подпис на клиента. Разпоредбите на чл. 24, ал. 2 и 5 от Наредба №38 не се прилагат.

(2) Банковата сметка по ал. 1 трябва да е открита в кредитна институция по чл. 2а, ал. 8.

(3) Преводите на парични средства във връзка с получаване и предоставяне на инвестиционни и допълнителниуслуги от клиента по сключен договор съгласно ал. 1 се правят само от и към платежна сметка, водена откредитна институция по ал. 2, по която клиентът е титуляр.

(4) Не се допуска сключване на договор по реда на този член чрез пълномощник.

чл.2в (Нов – реш. на СД от 15.04.2016 г.) Договорът по чл. 2, ал. 1 може да бъде сключен от разстояние чрезразмяна на необходимите документи на хартиен носител, подписани от страните, като клиентът полага подписаси в присъствието на нотариус, който удостоверява това обстоятелство. Предоставянето на цялата необходимаинформация от клиента съобразно тази наредба, както и предоставянето на информация от клиента, необходимаза извършването на оценка за подходяща услуга, може да бъде направено от клиента дистанционно чрезподписване на необходимите документи пред нотариус.

(2) Клиентът, съответно неговият представител, изпраща на инвестиционния посредник подписания с нотариалназаверка на подписа договор, заверено копие от документа си за самоличност, а за клиенти - юридически лица - изаверено копие от документи за търговска регистрация, съдържащи данни за учредяването ипредставителството. Заверката на документа за самоличност и документите за търговска регистрация сеизвършва с полагане на надпис "Вярно с оригинала", дата и подпис на клиента.

Чл.3 (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) „Юг Маркет“ АД сключва договори за предоставяне наинвестиционни и/или допълнителни услуги и приема нареждания на клиенти чрез физически лица, коитоработят по трудов договор за него и са:

1. брокери, или

2. лица, които отговарят на изискванията по чл. 3, т. 1 - 6 от Наредба № 7 от 2003 г. за изискванията, на коитотрябва да отговарят физическите лица, които по договор непосредствено извършват сделки с финансови

инструменти и инвестиционни консултации относно финансови инструменти, както и реда за придобиване иотнемане на правото да упражняват такава дейност и са вписани в регистъра по чл. 30, ал. 1, т. 2 от ЗКФН

ИП може да сключва договори и да приема нареждания на клиенти и чрез управителите, изпълнителнитечленове на управителния орган или прокуристите на ИП.

Чл.4 (1) (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Сключване на договор за предоставяне на инвестиционна илидопълнителна услуга чрез пълномощник, действащ от името на клиента, е допустимо само, ако се представинотариално заверено пълномощно, което съдържа представителна власт за извършване на управителни илиразпоредителни действия с финансови инструменти и декларация от пълномощника, че не извършва по занятиесделки с финансови инструменти, както и че не е извършвал такива сделки в едногодишен срок преди сключванена договора. ИП съхранява в своя архив декларацията и оригиналното пълномощно на пълномощника наклиента, съответно нотариално заверен препис от него. Ако пълномощното е с многократнодействие, ИП съхранява копие от него, заверено от пълномощника и от лице от отдела за вътрешен контрол.

(2) (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) „Юг Маркет” АД не може да сключва договори за предоставяне наинвестиционни или допълнителни услуги, ако клиентът или негов представител не е представил и не е подписалвсички необходими документи, представил е документи с явни нередности или данните в тях са непълни, иматнеточности или противоречия или е налице друго обстоятелство, което поражда съмнение за ненадлежналегитимация или представляване. Инвестиционният посредник не може да сключи такъв договор и аконасрещната страна е представлявана от пълномощник, който декларира извършването по занятие на сделки сфинансови инструменти. Това ограничение не се прилага, когато договорът се сключва от управляващодружество, кредитна институция, инвестиционен посредник или друго лице, което има право да извършвадейност с финансови инструменти.

Чл.5. (1). „Юг Маркет” АД уведомява по подходящ начин всички свои клиенти за условията и критериите, покоито ги определя като професионални или непрофесионални, както и за обстоятелствата, при които могат дабъдат определени като приемлива насрещна страна, като им дава възможност да се запознаят с приложение №1към тези общи условия.

(2) Инвестиционният посредник по собствена инициатива или по искане на клиента може:

1. да определи като професионален или непрофесионален клиент, който в други случаи би бил определен катоприемлива насрещна страна;

2. да определи като непрофесионален клиент, определен като професионален по т.ІІІ.2., буква „б”, т.1 по-горе.

(3) Когато лице, определено като приемлива насрещна страна, поиска да не бъде третирано като такава иинвестиционният посредник се съгласи, това лице ще се третира като професионален клиент, освен ако изричноне е поискало да бъде третирано като непрофесионален клиент.

(4) Професионалните клиенти по т.ІІІ.2., буква „б”, т.1 по-горе са уведомени, че имат право да поискат промянана условията по договорите си с цел да си осигурят по-висока степен на защита. Подобна промяна не може дасъздава за поискалия я клиент по-преференциално положение от това на непрофесионалните клиенти или дапоставя други клиенти на посредника в неравностойно положение. Промяната става по взаимно писменосъгласие на двете страни по договора, в което подробно се уреждат нейните параметри и означава, чепоискалият я клиент няма да се смята за професионален такъв за целите на тези общи условия и действащотозаконодателство. В случай, че съгласно общите условия, тарифата или другите документи или правила,приложими към дейността на инвестиционния посредник, професионалните клиенти се ползват от по-облекченили различен режим от непрофесионалните такива, тези облекчения няма да ползват клиента, поискал подобнапромяна, считано от подписването на споразумението за нея.

Чл.6. (1) В случаите, когато „Юг Маркет” АД сключва сделка за сметка на непрофесионален клиент, която не е визпълнение на договор за управление на индивидуален портфейл, той изпраща на траен носител при първавъзможност, но не по-късно от първия работен ден, следващ сключването на сделката, потвърждение засключената сделка. Ако потвърждението е прието от инвестиционния посредник чрез трето лице, уведомяванетона клиента се извършва не по-късно от първия работен ден, следващ деня, в който инвестиционният посредник еполучил потвърждението от третото лице.

(2) Потвърждението по ал. 1 трябва да съдържа такава част от следната информация, която е относима къмконкретната сделка:1. идентификация на инвестиционния посредник, който предоставя информацията;2. името/наименованието или друга форма на идентификация на клиента;3. дата и време на сключване на сделката;4. вид на подаденото нареждане;5. същност на нареждането (купува, продава или др.);6. място на изпълнението на нареждането;7. идентификация на финансовите инструменти;8. индикатор купува/продава;9. брой;10. единична цена;11. обща стойност на сделката;12. обща сума на комисионите и разходите за сметка на клиента, а по искане на клиента, и отделно посочване навсеки разход;13. задълженията на клиента по отношение на сетълмента по сделката, включително крайния срок за плащанеили доставка и данни за сметката, по която трябва да се извърши прехвърлянето, когато тези детайли не са билисъобщени на клиента по-рано;

14. съобщение, че насрещна страна по сделката с клиента е инвестиционният посредник, друго лице от групатана инвестиционния посредник или друг клиент на инвестиционния посредник, освен когато нареждането еизпълнено чрез търговска система, която допуска анонимна търговия.

(3) Когато нареждането е изпълнено на части, инвестиционният посредник може да предостави по ал. 2, т. 10 наклиента информация за цената на всяка сделка или средна цена. Когато се представя средна цена, посредникътпри поискване предоставя на непрофесионален клиент информация за цената на всяка сделка поотделно.

(4) Когато сделката по ал. 1 е сключена за сметка на професионален клиент, инвестиционният посредникнезабавно му предоставя на траен носител съществената информация за сключената сделка.

(5) Ако сетълментът не бъде извършен на посочената дата или възникне друга промяна в информацията,съдържаща се в потвърждението, инвестиционният посредник уведомява клиента до края на работния ден, вкойто посредникът е узнал за промяната. (6) Инвестиционният посредник предоставя на клиента при поискванеинформация за статуса на нареждането и за неговото изпълнение.

(7) Алинеи 1 и 5 не се прилагат за поръчки на клиенти с предмет облигации за финансиране на споразумения заипотечни заеми, по които страна са тези клиенти, при които потвърждението за сделката ще се направи в същиямомент, когато се съобщават условията по ипотечния заем, но не по-късно от един месец от изпълнението нанареждането.

(8) Посредникът има право да предоставя информацията по ал. 2, като използва стандартни кодове, при условие,че представи на клиента обяснения на използваните кодове.

(9) В случаите на подадени поръчки за непрофесионален клиент с предмет дялове или акции на предприятия заколективно инвестиране, които се изпълняват периодично, инвестиционният посредник предприема действиятапо ал. 1 или предоставя на клиента най-малко веднъж на 6 месеца информацията по ал. 2 във връзка с тезисделки.

(10) При приемане на нареждане от клиент чрез електронна система, потвърждението по ал. 1, съответноинформацията по ал. 3 - 5, се предоставят на клиента чрез електронната система.

Чл.7. (1) (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Освен в случаите на управление на портфейл инвестиционниятпосредник извършва сделки с финансови инструменти за сметка на клиенти само въз основа на подадени отклиентите нареждания със следното минимално съдържание :

1. имена (наименование) и уникален клиентски номер на клиента и на неговия представител, а ако такиваномера не са присвоени - съответните идентификационни данни;2. вид, емитент, уникален код на емисия или наименование на инструмента, съответно характеристики надеривативния финансов инструмент и брой на финансовите инструменти, за които се отнася нареждането;3. вид на нареждането;4. същност на нареждането (покупка, продажба, замяна и др.);5. единична цена и обща стойност на нареждането;6. срок на валидност на нареждането;7. място на изпълнение, на което да бъде изпълнено нареждането, ако клиентът определи такова;8. количествено изпълнение на нареждането (частично, изцяло);9. начин на плащане;10. дата, час и място на подаване на нареждането;11. други специфични инструкции на клиента.12. (Доб. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) посочване дали нареждането е подадено в резултат наинвестиционна консултация;13. (Доб. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) начин на подаване на нареждането.

(2) В нареждането се вписва и неговият уникален пореден номер.

(3) (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Подаване на нарежданията по ал. 1 чрез пълномощник се извършвасамо ако той представи нотариално заверено пълномощно, което съдържа представителна власт за извършванена разпоредителни действия с финансови инструменти и декларация по чл. 25, ал. 1 от Наредба №38 заедногодишен срок преди подаване на поръчката. При подаване на нарежданията по ал. 1 във вписан в регистърапо чл. 30, ал. 1, т. 2 ЗКФН адрес на управление, клон или офис на инвестиционния посредник, ако при проверкана самоличността на клиента се установи, че има промяна в личните данни и/или му е издаден нов документ засамоличност, се прилага чл. 2, ал. 4 от настоящите Общи условия.

(4) (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г.) Когато нарежданията се подават по телефон, ИП "Юг Маркет" АДправи запис на разговора с клиента. Когато нарежданията се подават по друг дистанционен способ, ИП "ЮгМаркет" АД съхранява на електронен носител данните, предоставени от клиента във връзка с нарежданията.Факс съобщенията се съхраняват на хартиен носител.

(5) Алинея 4 не се прилага спрямо нареждане, подавано от представител, който не е удостоверил прединвестиционния посредник представителната си власт, или от пълномощник, който не е спазил изискванията начл.2, ал.5 и чл.4, ал.1 по-горе.

(6) Алинея 4 не се прилага относно прехвърляне на безналични финансови инструменти от лична сметка поклиентска подсметка към инвестиционния посредник в Централния депозитар.

(7) (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Инвестиционният посредник може да приема нареждания на клиентипо ал. 1 чрез електронна система за търговия, която гарантира спазването на изискванията по Наредба №38 иосигурява достъп на клиента до определено място за изпълнение. Достъпът до системата по предходнотоизречение и въвеждането на нареждания от клиента се осъществява чрез уеб, компютърни и/или мобилниприложения, които осигуряват надеждна идентификация на клиента .

(8) При приемането на нареждане лицето, което го приема, проверява самоличността на клиента, съответно на

неговия представител.

(9) Инвестиционният посредник предоставя на клиента подписан екземпляр от приетото нареждане по ал. 1,освен ако то е подадено съгласно ал. 4 или ал. 7.

(10) Инвестиционният посредник отказва да приеме нареждане, което не отговаря на изискванията по ал. 1 или еподадено от пълномощник, без да са спазени изискванията по ал. 3.

(11) (Нова – реш. на СД от 10.02.2012 г.) Инвестиционният посредник приема плащания в брой от клиенти запредоставяне на инвестиционни и/или допълнителни услуги, както и парични средства, необходими за плащанепо сделка с финансови инструменти, съответно извършва плащания към клиенти, при спазване на изискваниятана Закона за ограничаване на плащанията в брой.

(12) (Нова – реш. на СД от 15.04.2016 г.) Изискванията на ал.1 по отношение на минималното съдържание нанареждането не се прилагат, когато нареждането се подава чрез електронна платформа за търговия, когатореквизитите на нарежданията не се определят от ИП.

Чл.8. (1) Инвестиционният посредник предоставя на клиента или на потенциалния клиент общо описание нафинансовите инструменти и рисковете, свързани с тях, със съдържание съгласно приложение №2 към тези общиусловия.

Чл.9. Инвестиционният посредник няма право във връзка с предоставянето на инвестиционни или допълнителниуслуги на клиент да заплаща, съответно да предоставя и получава, възнаграждение, комисиона или непаричнаоблага, освен:1. възнаграждение, комисиона или непарична облага, платени или предоставени от или на клиента или неговпредставител;2. възнаграждение, комисиона или непарична облага, платени или предоставени от или на трето лице или неговпредставител, ако са налице следните условия:а) съществуването, естеството и размерът на възнаграждението, комисионата или непаричната облага сапосочени на клиента в обобщена форма ясно, по достъпен начин, точно и разбираемо, преди предоставянето насъответната инвестиционна или допълнителна услуга, а когато размерът не може да бъде определен, е посоченначинът за неговото изчисляване. Клиентът може да поиска да му бъде предоставена и детайлна информациясъгласно предходното изречение;б) заплащането, съответно предоставянето, на възнаграждението, комисионата или непаричната облага, е соглед подобряване на качеството на услугата и не нарушава задължението на инвестиционния посредник дадейства в най-добър интерес на клиента;

3. присъщи такси, които осигуряват или са необходими с оглед предоставянето на инвестиционните услуги каторазходи за попечителски услуги, такси за сетълмент и обмен на валута, хонорари за правни услуги и публичнитакси и които по своя характер не водят до възникване на конфликт със задължението на инвестиционнияпосредник да действа честно, справедливо и професионално в най-добър интерес на клиента.

РАЗДЕЛ ВТОРИII. ПРАВИЛА, ПРИЛОЖИМИ КЪМ ДОГОВОРИТЕ ЗА ПОЕМАНЕ НА ЕМИСИИ НА ФИНАНСОВИ

ИНСТРУМЕНТИ

Чл.10. (1) С договора за поемане на емисия на финансови инструменти, инвестиционният посредник сезадължава срещу възнаграждение да предприеме всички необходими действия, свързани с първоначалнатапродажба на емитираните от клиента финансови инструменти, на фондовата борса или извън нея, в зависимостот конкретното нареждане на клиента.

(2) Проспектът и съобщението за публично предлагане могат да се публикуват, само ако КФН е издала писменопотвърждение на проспекта.

(3) При постигане на съгласие за това, изготвянето и публикуването на проспекта може да бъде извършено отинвестиционния посредник.

(4) Ако съгласно договора, клиентът е възложил на инвестиционния посредник изготвянето и публикуването напроспект за публично предлагане на финансови инструменти, той е длъжен да заплати възнаграждение за това,което се уговаря в конкретния договор.

(5) Отношенията между инвестиционният посредник и неговият клиент, които ще възникнат от последващотосключване на сделките с финансовите инструменти, предмет на емисията се уреждат от правилата на раздел IIIот тези Общи условия.

РАЗДЕЛ ТРЕТИIII. ПРАВИЛА, ПРИЛОЖИМИ КЪМ ДОГОВОРИТЕ С КЛИЕНТИТЕ, ИМАЩИ ЗА ПРЕДМЕТ СКЛЮЧВАНЕТО

НА СДЕЛКИ С ФИНАНСОВИ ИНСТРУМЕНТИ

Чл. 11. Правилата на този раздел се прилагат към договорите, имащи за предмет:

1. приемане и предаване на нареждания във връзка с един или повече финансови инструменти, включителнопосредничество за сключване на сделки с финансови инструменти ;

2. изпълнение на нареждания за сметка на клиенти за покупка или продажба на финансови инструменти .

Чл. 12. (1) Инвестиционният посредник поема задължение за извършване на сделки с финансови инструменти,посочени в предходния член, след сключването на договор и подаване на нареждане от клиента. В договора сеопределят конкретните условия и сроковете за изпълненията им. Постъпилите нареждания се отбелязват вДневника за регистрация на нарежданията на инвеститорите, по реда на тяхното постъпване.

(2) Инвестиционният посредник извършва сделки с финансови инструменти, включително управляваиндивидуален портфейл от финансови инструменти и/или пари за сметка на клиент, на основата на писмендоговор с клиента.

(3) Отношенията между инвестиционният посредник и клиента се уреждат, съгласно постигнатите уговорки, тезиобщи условия и приложенията към тях.

(4) Инвестиционният посредник е длъжен да изпълнява незабавно, честно и точно приетите клиентскинареждания, включително да спазва приоритета на постъпване на идентичните нареждания.

(5) При приемане на нареждане инвестиционният посредник изисква от клиента, съответно от неговияпредставител, да декларира дали:

1. притежава вътрешна информация за финансовите инструменти, за които се отнася нареждането, и за технияемитент, ако финансовите инструменти, за които се отнася нареждането или на базата на които са издаденифинансовите инструменти - предмет на нареждането, се търгуват на регулиран пазар;

2. финансовите инструменти - предмет на нареждане за продажба или за замяна, са блокирани в депозитарнатаинституция, в която се съхраняват, дали върху тях е учреден залог или е наложен запор;

3. сделката - предмет на нареждането, представлява прикрита покупка или продажба на финансови инструменти.

(6) (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.)(7) (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.)(8) (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г., отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.)(9) (Нова – реш. на СД от 10.02.2012 г., отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.)Чл.13. (1) Инвестиционният посредник изпълнява клиентски нареждания при следните условия:

1. незабавно и точно регистриране и разпределение на нарежданията за изпълнение;

2. незабавно изпълнение по реда на постъпването им на идентични клиентски нареждания, освен когатохарактеристиките на нареждането или преобладаващите пазарни условия правят това неосъществимо илиинтересите на клиента изискват друго;

3. инвестиционният посредник информира непрофесионалния клиент за възникналите обективни трудности,препятстващи точното изпълнение на нарежданията, незабавно след тяхното узнаване.

(2) В случаите, когато инвестиционният посредник е поел задължение да организира или следи за сетълмента наизпълнено от него нареждане за сметка на клиент, той извършва необходимите действия, за да осигури, чевсички клиентски финансови инструменти или пари, получени при сетълмента, незабавно и точно сапрехвърлени по сметки на съответния клиент.

(3) Инвестиционният посредник няма право да злоупотребява с информация за неизпълнени клиентскинареждания и предприема всички необходими мерки за предотвратяване на такава злоупотреба от всяко лице,което работи по договор за инвестиционния посредник.

Чл.14. (1) Инвестиционният посредник не може:

1. да извършва сделки за сметка на клиенти в обем или с честота, на цени или с определена насрещна страна, закоито според обстоятелствата може да се приеме, че се извършват изключително в интерес на инвестиционнияпосредник;2. да купува за своя сметка финансови инструменти, за които негов клиент е подал нареждане за покупка, и даги продава на клиента на цена, по-висока от цената, на която ги е купил;3. да извършва за своя или за чужда сметка действия с пари и финансови инструменти на клиента, за които не еоправомощен от клиента;4. да продава за своя или за чужда сметка финансови инструменти, които инвестиционният посредник илинеговият клиент не притежава, освен при условията и по реда на наредба;5. да участва в извършването, включително като регистрационен агент, на прикрити покупки или продажби нафинансови инструменти;6. да получава част или цялата изгода, ако инвестиционният посредник е сключил и изпълнил сделката приусловия, по-благоприятни от тези, които е установил клиентът;7. да извършва дейност по друг начин, който застрашава интересите на неговите клиенти или стабилността напазара на финансови инструменти.

(2) Забраната по ал. 1, т. 1 не се прилага за сделки, за извършването на които клиентът е дал изричниинструкции по своя инициатива.

(3) Забраната по ал. 1, т. 2 се отнася и за членовете на управителните и контролните органи на инвестиционнияпосредник, за лицата, които управляват дейността му, както и за всички лица, които работят по договор за него,и за свързани с тях лица.

Чл.15. Инвестиционният посредник няма право да използва:

за своя сметка паричните средства и финансовите инструменти на свои клиенти;за сметка на свой клиент паричните средства или финансовите инструменти на други клиенти;за сметка на клиенти свои парични средства или финансови инструменти.

Чл. 16. (1) Инвестиционният посредник няма право да сключва сделки за финансиране на ценни книжа сдържани от него финансови инструменти на клиенти или по друг начин да използва за собствена сметка или засметка на друг клиент такива финансови инструменти, освен ако клиентът е дал предварително своето изричносъгласие за използване на финансовите му инструменти при определени условия и използването на финансовитеинструменти се осъществява при спазване на тези условия. Съгласието по предходното изречение следва дабъде дадено писмено, ако клиентът, чиито финансови инструменти се използват, е непрофесионален.

(2) Инвестиционният посредник няма право да сключва сделки за финансиране на ценни книжа с финансовиинструменти на клиенти, държани в обща клиентска сметка при трето лице, или по друг начин да използва засобствена сметка или за сметка на друг клиент такива финансови клиентски инструменти. Забраната поизречение първо не се прилага, ако са спазени изискванията по ал. 1 и най-малко едно от следните условия:

1. всички клиенти, чиито финансови инструменти се съхраняват заедно в общата сметка, предварително са далиизрично съгласие в съответствие с ал. 1;

2. инвестиционният посредник е установил процедури, гарантиращи, че се използват само финансовиинструменти на клиенти, които предварително са дали изрично съгласие за това в съответствие с ал. 1, както имеханизми за контрол относно спазването на това изискване.

(3) В случаите по ал. 2 във водената от инвестиционния посредник отчетност се включва информация заклиента, по чието нареждане са използвани финансовите инструменти, както и за броя на използванитефинансови инструменти на всеки клиент, с оглед коректното разпределяне на евентуални загуби.

Чл. 17. (1) Инвестиционният посредник изпълнява нареждането в съответствие със зададените му първоначалнипараметри и техните изменения, дадени от клиента с допълнителни нареждания.

(2) Допълнително нареждане е всяко изменение на параметрите на вече дадено нареждане и се изразява впромяна на някои от следните параметри: вида на нареждането, единичната цена на финансовите инструменти,на техния брой или на сроковете за изпълнение.

(3) Допълнително нареждане, по смисъла на предходната алинея, може да бъде дадено при условие, ченареждането, по първоначално зададените параметри, не е вече изпълненo.

(4) Допълнителното нареждане се вписва в Дневника за регистрация на нарежданията на инвеститорите и сеизпълнява по реда на постъпването му.

(5) След постъпването на допълнителното нареждане, отношението между инвестиционния посредник и клиентасе уреждат в съответствие с него и непроменените условия на първоначалното нареждане.

Чл.18.(1) Инвестиционният посредник сключва сделки с финансови инструменти за сметка на клиенти при най-добрите условия и полагайки усилия за постигането на най-добро изпълнение съобразно подаденото от клиентанареждане. При изпълнение на нареждане, подадено от непрофесионален клиент, най-доброто изпълнение нанареждането се определя от общата стойност на сделката, включваща цената на финансовия инструмент иразходите, свързани с изпълнението. Разходите, свързани с изпълнението, включват всички разходи, които сапряко свързани с изпълнението на нареждането, включително такси за мястото на изпълнение, таксите заклиринг и сетълмент, както и други такси и възнаграждения, платими на трети лица, обвързани с изпълнение нанареждането.

(2) За постигане на най-добро изпълнение, в случаите когато съществува повече от едно конкурентни места заизпълнение на нареждане във връзка с финансови инструменти и при извършване на преценка и сравнение нарезултатите, които могат да бъдат постигнати за непрофесионалния клиент при изпълнение на нареждането навсяко от местата за изпълнение, посочени в политиката за изпълнение на нареждания на посредника, които саподходящи за изпълнението му, се вземат предвид комисионата на посредника и разходите за изпълнение нанареждането на всяко от възможните места за изпълнение.

(3) Инвестиционният посредник няма право да определя или събира комисионни по начини, които явнонесправедливо разграничават различните места за изпълнение.

(4) Когато инвестиционният посредник предава на трети лица нареждания на свои клиенти за изпълнение, тойтрябва да действа съобразно най-добрия интерес на клиента.

Чл.19. При изпълнение на нареждания на клиенти инвестиционният посредник взима предвид относителнатазначимост на факторите по раздел ІV, т.2 от преамбюла съобразно следните критерии:

1. характеристиките на клиента, включително дали е определен като непрофесионален или професионаленклиент;

2. характеристиките на нареждането на клиента;

3. характеристиките на финансовите инструменти, предмет на нареждането;

4. характеристиките на местата на изпълнение, към които нареждането може да бъде насочено за изпълнение.

(2) Инвестиционният посредник е изпълнил задължението си да действа за постигане на най-добър резултат засвоите клиенти, ако е изпълнил нареждането или специфичен аспект на нареждането, следвайки специалниинструкции на клиента.

Чл.20. (1) Инвестиционният посредник няма право да изпълнява нареждане на клиент или сделка за собственасметка, като ги обединява с други клиентски нареждания, освен когато са спазени следните условия:

1. обединението на нарежданията и сделките няма да е във вреда на който и да е от клиентите, чиитонареждания се обединяват;

2. инвестиционният посредник е разяснил на всеки клиент, чието нареждане се обединява, че обединяванетоможе да е неизгодно за клиента във връзка с конкретното нареждане;

3. инвестиционният посредник е приел и ефективно прилага политика за разделяне на нареждания, коятосъдържа достатъчно подробни, ясни условия за справедливото разделяне на обединените нареждания и сделки,включително указваща как обемът и цената на нарежданията определят разделянето им и уреждането наслучаите на частично изпълнение.

(2) В случаите, когато инвестиционният посредник обединява нареждане на клиент с едно или повече другиклиентски нареждания и така обединеното нареждане е изпълнено частично, той разпределя свързаните сделки- резултат от изпълнение на нареждането, съгласно приетата от него политика за разделяне на нареждания.

(3) Инвестиционен посредник, който е обединил сделка за собствена сметка с едно или повече нареждания наклиенти, няма право да разделя сключените сделки по начин, който е във вреда на клиента.

(4) Инвестиционният посредник прилага процедура за избягване на повторно разпределяне на сделки засобствена сметка, изпълнени съвместно с клиентски нареждания, когато това е във вреда на клиента.Процедурата по изречение първо е част от политиката за разпределяне на нареждания по ал. 1, т. 3.

(5) В случаите, когато инвестиционният посредник обединява клиентско нареждане със сделка за собственасметка и така обединеното нареждане е изпълнено частично, той разпределя сделките за сметка на клиента спредимство. Ако инвестиционният посредник може обосновано да докаже, че без обединението не би могъл даизпълни нареждането на клиента при такива изгодни за него условия или че въобще не би могъл да го изпълни,той може да разпредели сключената сделка пропорционално между себе си и клиента съобразно политиката сипо ал. 2.

Чл.21. (1) (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г.) Инвестиционният посредник няма право да изпълни нарежданена клиент, ако клиентът, съответно неговият представител, откаже да подаде декларацията по чл. 12, ал. 5 по-горе или декларира, че сделката - предмет на нареждането, представлява прикрита покупка или продажба нафинансови инструменти. Отказът по изречение първо се удостоверява с отделен документ, подписан от клиента.

(2) Инвестиционният посредник няма право да изпълни нареждане, ако е декларирано или ако установи, чефинансовите инструменти - предмет на нареждането за продажба, не са налични по сметката на клиента или саблокирани в депозитарна институция, както и ако върху тях е учреден залог или е наложен запор.

(3) Забраната по ал. 2 по отношение на заложени финансови инструменти не се прилага в следните случаи:

1. приобретателят е уведомен за учредения залог и е изразил изрично съгласие да придобие заложенитефинансови инструменти, налице е изрично съгласие на заложния кредитор в предвидените по Закона заособените залози случаи;

2. залогът е учреден върху съвкупност по смисъла на Закона за особените залози.

(4) (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г.) Забраната по ал. 2 по отношение на нареждане за продажба нафинансови инструменти, които не са налични по сметка на клиента, не се прилага в случаите, когатоинвестиционният посредник осигури по друг начин, че финансовите инструменти, предмет на продажбата, щебъдат доставени към деня на сетълмент на сделката, както и в други случаи, определени с наредба.

(5) Инвестиционният посредник няма право да изпълни нареждане на клиент за сделки с финансовиинструменти, ако това би довело до нарушение на ЗПФИ, ЗПЗФИ, Закона за дружествата със специалнаинвестиционна цел или други действащи нормативни актове. Клиентът е длъжен да уведоми инвестиционнияпосредник за всички обстоятелства относно даденото нареждане, които са му известни или е следвало да мубъдат известни и които могат да са от значение за спазване изискването на предходното изречение. Знанието назакона се предполага. В случай, че клиентът не е уведомил инвестиционния посредник за такова обстоятелство ипоследният е изпълнил негово нареждане в нарушение на разпоредбите на тази алинея, то инвестиционниятпосредник има право да търси възстановяване на настъпилите в тази връзка вреди, ако е понесъл такива, отклиента.

Чл.22. (1) (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г.) Инвестиционният посредник изисква от клиент, който подаванареждане за покупка на финансови инструменти, да му предостави паричните средства, необходими за плащанепо сделката - предмет на нареждането, при подаване на нареждането, освен ако клиентът удостовери,включително и подписвайки декларация, че ще изпълни задължението си за плащане в рамките на сетълментапо начин, описан в договора с клиента, както и в други случаи, предвидени в наредба.

(2) Ако правилата на мястото на изпълнение, на което ще бъде сключена сделката, допускат сключване насделка, при която плащането на финансовите инструменти не се осъществява едновременно с тяхнотопрехвърляне, инвестиционният посредник може да изисква плащане от купувача в срокове, различни отописаните в алинея 1 при наличие на изрично писмено съгласие на продавача.

РАЗДЕЛ ЧЕТВЪРТИIV. ПРАВИЛА, ПРИЛОЖИМИ КЪМ ДОГОВОРИТЕ С КЛИЕНТИТЕ, ИМАЩИ ЗА ПРЕДМЕТ УПРАВЛЕНИЕ НА

ПОРТФЕЙЛ

Чл.23. (1) С договора за управление на портфейл клиентът възлага на инвестиционния посредник управлениетона инвестиционен портфейл, което се извършва по преценка на инвестиционния посредник за всеки отделенклиент и инвестиционен портфейл. Инвестиционният портфейл включва един или повече финансовиинструменти.

(2) Договорът по предходната алинея се сключва в писмена форма. В него се определят инвестиционните цели истратегията на клиента, както и кръга от сделки, които инвестиционният посредник е овластен да сключва ифинансовите инструменти, които ще се придобиват за сметка на клиента.

(3) Ако друго не е предвидено в конкретния договор, инвестиционният посредник има право да сключва всичкисделки, които му позволява предметът му на дейност и да придобива всякакви финансови инструменти, които сепредлагат на пазара.

Чл.24. (1) В случаите, когато инвестиционният посредник управлява индивидуален портфейл на клиент,посредникът прилага подходящ метод за оценка и сравнение като общоприет еталон в зависимост отинвестиционните цели на клиента и видовете финансови инструменти, включени в клиентския портфейл, потакъв начин, че клиентът, ползващ услугата, да може да оцени изпълнението на услугата от инвестиционнияпосредник.

(2) В случаите, когато инвестиционният посредник предлага на непрофесионален клиент или на потенциаленнепрофесионален клиент услугата управление на портфейл, посредникът предоставя на клиента освенинформацията, включена в приложение №2 към тези общи условия и следната информация, когато еприложима:1. информация относно метода и периодичността на оценка на финансовите инструменти в клиентскияпортфейл;2. данни за всяко делегиране на управлението на всички или на част от финансовите инструменти и/или пари вклиентския портфейл;3. характеристики и сведения за всеки еталон, по който резултатите от управлението на портфейла ще бъдатсравнявани;4. видовете финансови инструменти, които могат да се включат в клиентския портфейл, и видовете сделки,които могат да се сключват с тях, включително всички ограничения;5. целите на управлението, нивото на риск, съдържащо се в преценката на управляващия портфейла, както ивсички специфични ограничения на тази преценка.

Чл.25. Инвестиционният консултант, с който инвестиционният посредник има сключен договор, взема решениятапо управлението на портфейлите на клиентите, сключили договори по чл.23.

Чл.26. За оценка на финансовите инструменти в портфейла на клиента се използва:

(1) Методът на “Пазарната цена”:

1. "Пазарна цена" на финансовите инструменти е:

1.1. (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Средно-претеглената цена на сключените с тях сделки нарегулирания пазар за най-близкия ден от последния двумесечен период, в който тези финансови инструменти сасе търгували;

1.1.1. (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Пазарната цена на финансовите инструменти сеудостоверява с борсовия бюлетин или друга официална информация, изхождаща от регулирания пазар. .

1.1.2. (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Под "последния двумесечен период" се разбира период стакава продължителност, предхождащ датата на изготвянето на отчета от настоящите общи условия. Ако презтози период не е сключена нито една сделка със съответните финансови инструменти, то тези финансовиинструменти нямат пазарна цена по смисъла на т. 1.1. от настоящия член.

1.1.3. (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) 1.1.4. (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) 1.2. (Изм. с решение на СД от 15.04.2016 г.) Ако не може да се приложи т.1.1., за оценка на

финансовите инструменти се прилага методът на нетната балансова стойност въз основа на данни от последнияпубликуван счетоводен отчет. Пазарната цена на акциите, определена по метода на нетната балансова стойностможе да бъде коригирана с коефициенти, обосновани на базата на данни и обстоятелства, представляващисъответно разкрита вътрешна информация по смисъла на чл. 28, ал. 2 от Наредба № 2 от 2003 г. за проспектитепри публично предлагане и допускане до търговия на регулиран пазар на ценни книжа и за разкриването наинформация от публичните дружества и другите емитенти на ценни книжа.

1.2.1. (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) 1.2.2. (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) 1.2.3. (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.)1.2.4. (Отм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.)

(2) Методът "Цена на затваряне"

Методът се използва за финансови инструменти, които се търгуват на фондова борса.

"Цена на затваряне" е цената, на която е сключена последната сделка с книжа от дадена емисия на борсата, накоято тя се търгува преди изготвянето на отчета за управление на портфейл съгласно общите условия.

(Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) "Цената на затваряне" на финансови инструменти се удостоверява сборсовия бюлетин или друга официална информация, изхождаща от регулирания пазар.

(3) Други методи за оценка на финансови инструменти в портфейла на клиента могат да се определят иконкретизират в договора за управление на индивидуален портфейл от финансови инструменти съобразноспецифичните изисквания, нуждите и инвестиционните цели на клиента.

Чл.27. Към договорите за управление на портфейл от финансови инструменти се прилагат и другите раздели отнастоящите Общи условия, доколкото не противоречат пряко или косвено на този раздел.

РАЗДЕЛ ПЕТИV. ПРАВИЛА, ПРИЛОЖИМИ ПРИ ДЕЙНОСТ КАТО РЕГИСТРАЦИОНЕН АГЕНТ

Чл.28. (1) Инвестиционният посредник извършва дейност на регистрационен агент, когато на основата на писмендоговор с клиента подава в съответните депозитарни институции данни и документи за регистриране на:

1. сделки с финансови инструменти, предварително сключени пряко между страните;

2. прехвърляне на безналични финансови инструменти при дарение и наследяване;

3. промяна на данни за притежателите на безналични финансови инструменти, поправка на сгрешени данни,издаване на дубликати от удостоверителни документи и други действия, предвидени в правилника насъответната депозитарна институция.

(2) В случаите по ал. 1 лицата, съответно техните представители, подписват необходимите документи вприсъствието на лице по чл. 3, след като бъде проверена самоличността им.

(3) Лице от отдела за вътрешен контрол в инвестиционния посредник проверява дали договорът по ал. 1съответства на изискванията на ЗПФИ, на актовете по прилагането му и на вътрешните актове наинвестиционния посредник. В този случай лицето от отдела за вътрешен контрол до края на работния денсъставя документ, с който удостоверява извършването на проверката.

(4) Копие от документа за самоличност на лицата, съответно на техните представители, заверени от тях и отлицето по чл. 3 от тези общи условия, а в случаите по ал. 1, т. 1 - декларация от страните по сделката, съответноот техните пълномощници, че не извършват и че не са извършвали по занятие сделки с финансови инструменти ведногодишен срок преди сключване на договора, и декларация по чл. 12, ал. 5 по-горе, остават в архива наинвестиционния посредник.

(5) (Нова- реш. на СД от 15.04.2016 г.) Договорът по ал. 1 може да се сключи неприсъствено по реда на чл.2а, чл.2б и чл.2в от настоящите Общи условия.

Чл.29. Прехвърлителят и приобретателят на финансовите инструменти могат да бъдат представлявани прединвестиционния посредник, когато същият действа като регистрационен агент, от лица, изрично упълномощени снотариално заверено пълномощно при съответно прилагане на чл.4, ал.1 от тези общи условия.

Чл.30. Инвестиционният посредник, извършващ дейност на регистрационен агент, отказва да подпише договор склиента и да приеме документи за извършване на регистрационни сделки, ако:1. не са налице всички необходими данни и документи, представените документи съдържат очевиднинередовности или в данните има неточности и противоречия;2. страна по сделката декларира, че притежава вътрешна информация за финансовите инструменти - предмет насделката, ако те се търгуват на регулиран пазар, или за техния емитент;3. налице е обстоятелство, което поражда съмнение за ненадлежна легитимация или представляване;4. страната по сделката, съответно нейният пълномощник, декларира извършването по занятие на сделки сфинансови инструменти в случаите по чл.28, ал.1, т.1;5. страната по сделката, съответно нейният пълномощник, декларира, че сделката представлява прикритапокупка или продажба на финансови инструменти.

Чл.31. По искане на продавача и при съгласие на купувача при покупко-продажба на безналични финансовиинструменти в условията на регистрационно агентство сумата, представляваща продажната цена по сделката, седепозира при инвестиционния посредник - регистрационен агент, до регистрирането на сделката в Централниядепозитар. Инвестиционният посредник уведомява страните по сделката за тази възможност.

Чл.32. (Изм. с реш. на СД от 15.04.2016 г.) Когато инвестиционният посредник действа само каторегистрационен агент, неговите задължения към клиента се изчерпват със спазването на приложимите законовиизисквания (разпоредбите на раздел пети от общите условия) и грижливата проверка на документите съгласноописаното по-горе. Съгласно чл.28, ал.5, се спазват изискванията и на чл.2а, чл.2б и чл.2в.

РАЗДЕЛ ШЕСТИVI. ПРАВИЛА ЗА ПРЕКРАТЯВАНЕ НА ДОГОВОРИТЕ И УРЕЖДАНЕ НА ОТНОШЕНИЯТА С КЛИЕНТИ СЛЕД

ПРЕКРАТЯВАНЕ НА ДОГОВОРА

Чл.33. Освен в предвидените в конкретния договор случаи, договорът може да бъде прекратен при наличието нанякое от следните обстоятелства:1. при постигнато изрично споразумение за това между двете страни в писмен вид;2. от всяка от страните при откриване на производство за ликвидация или за обявяване в несъстоятелност надругата страна;3. при смърт на физическото лице, ако то е страна по договора;4. от изправната страна, с писмено изявление, при положение, че другата не изпълни свое задължение подоговора в 30 - дневен срок от изричното искане за изпълнение;5. при отнемане на разрешението на инвестиционния посредник за извършване на този вид дейност.6. (Нова – реш. на СД от 15.04.2016 г.) При несъгласие с измененията и допълненията в Общите условияи/или Тарифата.

Чл.34. (Отм. с реш. на СД от 05.08.2009 г. и създ. нов с реш. на СД от 10.02.2012 г.) (1) В случай напрекратяване на договор с клиент финансовите инструменти на клиента следва да бъдат прехвърлени поклиентска подсметка в депозитарна институция при избран от клиента инвестиционен посредник, в съответствиес правилата на депозитарната институция.

(2) При прекратяване на договора, ако не е посочен инвестиционен посредник, по чиято подсметка вдепозитарна институция да бъдат прехвърлени притежаваните от клиента финансови инструменти или аколицензът на посочения инвестиционен посредник е отнет, ИП "Юг Маркет" АД предоставя на клиента срок от петработни дни да посочи инвестиционен посредник, по чиято подсметка в съответната депозитарна институция дабъдат прехвърлени притежаваните от клиента финансови инструменти. ИП "Юг Маркет" АД прехвърляпритежаваните от клиента финансови инструменти по подсметка на посочения от последния инвестиционенпосредник в депозитарна институция в срок от пет работни дни от прекратяване на договора с клиента или отпосочването на друг инвестиционен посредник. Ако в посочения по-горе срок клиентът не посочи другинвестиционен посредник, ИП "Юг Маркет" АД има право да прехвърли финансовите инструменти по личнасметка на клиента в депозитарна институция, в съответствие с правилата на депозитарната институция,включително като открие на името на клиента нова сметка.

(3) Ако по каквато и да било причина правилата по ал. 1 и 2 по-горе не могат да бъдат приложени, ИП "ЮгМаркет" АД има право да удържа текущо чрез прихващане всички такси и разноски, които възникват във връзка сневъзможността да се прехвърлят финансовите инструменти, до момента на прехвърлянето им, независимо отпрекратяването на договора.

(4) В случай на неизпълнение на задължения на клиента, произтичащи от договорните му отношения с ИП "ЮгМаркет" АД, последният:

1. има право чрез писмено изявление до клиента да прихваща изискуемите си и ликвидни парични вземания съсзадълженията си към клиента;

2. има право на задържане върху парите и ценните книги на клиент – търговец по смисъла на Търговския закон,докато клиентът –търговец изпълни задължението си.

(5) В случай, че ИП "Юг Маркет" АД има изискуемо вземане от същия договор, от който произтича и неговотозадължение към клиента, ИП "Юг Маркет" АД има право да откаже да изпълни задължението си, докато клиентътне изпълни своето.

Чл. 34а. (Нов – реш. на СД от 15.04.2016 г.) (1) ИП включва в договора с клиента информация за реда иначина за приемане на изменения и допълнения в приложимите към него Общи условия и Тарифа.

(2) При несъгласие с измененията и допълненията в Общите условия и/или Тарифата, клиентът има право дапрекрати договора с ИП без предизвестие преди датата на влизане в сила на на Общите условия и/илиТарифата, без да носи отговорност за неустойки и разноски, с изключение на разноските свързани спритежаваните от него активи.

(3) При прекратяване на договора по реда на предходната алинея, ИП урежда отношенията си с клиента вседемдневен срок от получаване на изявлението за прекратяване.

РАЗДЕЛ СЕДМИVІІ. НЕВЪЗМОЖНОСТ

Чл.35. Ако изпълнението на отделна сделка стане невъзможно, клиентът трябва да заплати на инвестиционнияпосредник направените от последния разноски и възнаграждение, съответно на извършената работа.

РАЗДЕЛ ОСМИVІІІ. РИСК И ОТГОВОРНОСТ

Чл.36. (1) Като страна по договора клиентът поема съзнателно и в пълен размер риска, свързан с реализациятана предоставените от него финансови инструменти.

(2) Инвестиционният посредник се задължава изрично да предупреди клиента за съществуването на този риск,вероятния негов източник и възможността за реализиране на загуба за клиента вследствие на това. Визпълнение на това задължение на инвестиционния посредник и право на информация на клиента, последниятподписва декларация, че е информиран за наличието на риск.

Чл.37. (1) Ако инвестиционният посредник възложи сключването или изпълнението на възложената сделка сфинансови инструменти на друго лице, без да е имал право да се замести, той отговаря за действията назаместника като за свои.

(2) Ако инвестиционният посредник възложи сключването или изпълнението на възложената сделка с финансовиинструменти на друго лице, като е имал право да се замести, той отговаря за вредите, причинени от лошияизбор на заместника си.

Чл.38 Инвестиционният посредник има право да договаря сам със себе си само ако клиентът изрично се есъгласил с това.

Чл.39. (1) В случай на пълно виновно неизпълнение неизправната страна дължи неустойка в размер, фиксиранв конкретния договор.

(2) В случай на забава неизправната страна дължи неустойка в размер, фиксиран в конкретния договор.

(3) Уредените в предходните две алинеи неустойки не препятстват възможността за търсене на обезщетение зареално претърпени вреди и пропуснати ползи, надвишаващи размера на неустойката.

РАЗДЕЛ ДЕВЕТИІХ. ПРЕДОТВРАТЯВАНЕ ИЗПИРАНЕТО НА ПАРИ

Чл.40. Инвестиционният посредник отказва или спира изпълнението на сделка включително едностраннопрекратява договора с клиент, в случай че се установи факт или когато възникне съмнение за изпиране на парипо смисъла на чл.2 от Закона за мерките срещу изпирането на пари (ЗМИП), за което незабавно информирасъответните органи. В този случай инвестиционният посредник не носи отговорност за вреди, причинени отзабавянето или неизвършването на сделката.

РАЗДЕЛ ДЕСЕТИ (Нов – реш. на СД от 15.04.2016 г.)Х. ВЪЗЛАГАНЕ НА ИЗПЪЛНЕНИЕ НА ТРЕТО ЛИЦЕ

Чл. 41 Инвестиционният посредник може да възложи изпълнението на важни оперативни функции или наинвестиционни услуги и дейности на трето лице. Възлагането се осъществява въз основа на писмен договормежду „Юг Маркет“ АД и третото лице, в който изчерпателно се посочват правата и задълженията на страните.

Чл. 42. Възлагането на важни оперативни функции, както и на инвестиционни услуги и дейности на трето лицесе извършва по начин, който да не води до освобождаване на инвестиционния посредник от задълженията мусъгласно ЗПФИ и актовете по прилагането му.

Чл. 43. Възлагането на важни оперативни функции, както и на инвестиционни услуги и дейности на трето лице сеизвършва при стриктно спазване на ЗПФИ и актовете по прилагането му.

ДОПЪЛНИТЕЛНИ И ЗАКЛЮЧИТЕЛНИ РАЗПОРЕДБИ

§1. „Траен носител” по смисъла на тези общи условия и всички вътрешни документи или документи,предоставяни на клиенти на инвестиционния посредник означава средство за предоставяне на информация наклиент, което му позволява да запази информацията, адресирана лично до него, по начин, позволяващпоследващо запознаване с нея за период от време, адекватен за целите на предоставяне на информацията ипозволяващ възпроизвеждане на съхранената информация без промени. Файл, изпратен като приложение поелектронна поща на клиент се счита, че удовлетворява изискванията на траен носител, при условие, че:

(а) клиентът е предоставил електронна поща при сключването на договора;

(б) файловете, които се предоставят, могат да бъдат копирани;

(в) файловете, които се предоставят, не могат да бъдат променяни.

§2.(Изм. с реш. на СД от 05.08.2009 г. и 15.04.2016 г.) Изменението на тези общи условия се извършваедностранно от инвестиционния посредник, който уведомява заместник - председателя, ръководещ Управление"Надзор на инвестиционната дейност" при КФН, за промяната им. Новите общи условия имат действие занапред,от момента на влизането им в сила. В рамките на едномесечен срок от представянето им в КФН заместник -председателят, ръководещ Управление "Надзор на инвестиционната дейност" при КФН, има право да изискаотстраняване на установени непълноти в общите условия или несъответствия и противоречия с изискванията надействащата нормативна уредба.

§3. (Изм. с реш. на СД от 10.02.2012 г., 15.04.2016 г. и 08.03.2017 г.) Всяко изменение и допълнение наобщите условия и/или тарифата се публикува на видно място на интернет страницата на инвестиционнияпосредник, като се посочва информация за датата на приемането им и датата на влизане в сила. Публикуването наобщите условия се извършва в срок не по-кратък от един месец преди влизането на измененията и допълнениятав сила. Редът и начинът за уведомяване на клиентите за промени в приложимите общи условия и/или тарифа,както и за приемане на изменения и допълнения в тях, се уреждат в договора с клиента.

При несъгласие с измененията и допълненията в общите условия и/или тарифата клиентът има право дапрекрати договора без предизвестие преди датата на влизане в сила на общите условия и/или тарифата, без даноси отговорност за неустойки и разноски, с изключение на разноските, свързани с притежаваните от негоактиви. Спрямо клиент, който не е приел изменението и е възразил по някой от начините за комуникация междустраните, посочени в конкретния договор, се прилагат последно приетите от клиента общи условия, сизключение на онези разпоредби от тях, които противоречат на действаща императивна правна норма.

§4. (Изм. с реш. на СД от 08.03.2017 г.) Всички спорове между инвестиционният посредник и неговитеклиенти относно сключването, изпълнението, действителността и прекратяването на договорите помежду им щебъдат решавани чрез преговори и приятелски споразумения. При непостигане на съгласие, конкретният спор щебъде отнасян за окончателно решаване от компетентния съд.

§5. Приложение №2 не се счита за част от общите условия и промяната на конкретните данни и информация,включени в него не е равносилна на промяна в общите условия. Разпоредбите на приложение №2 сазадължителни за инвестиционния посредник и за подписалия ги клиент

§6. Настоящите общи условия са приети на заседание на съвета на директорите проведено на 30.10.2007 г. иизменени и допълнени с решение по протокол от 05.08.2009 г., 10.02.2012 г., 20.03.2012 г., 15.04.2016 г. и08.03.2017 г. Настоящите общи условия влизат в сила от 18.04.2017 г.

Изпълнителен директор: ..............................

/П.Георгиев/

Прокурист: .................................

/В. Тончева/

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

Приложение №1

Информация по т.III.2. от Общите условия на ИП „Юг Маркет” АД, гр. Пловдив

Правила и критерии за квалификация на клиентите на ИП „Юг Маркет” АД

Настоящите правила имат за цел да посочат критериите, въз основа на които ще бъдат квалифицираниклиентите на Инвестиционния посредник. Настоящите правила са изготвени и приети с решение на СД назаседание, проведено на 30.10.2007 г. и изменени с решение на СД на заседание, проведено на 05.08.2009 г.

Приложими нормативни актове: Закон за пазарите на финансови инструменти.

В зависимост от белезите, които притежават, клиентите на Инвестиционния посредник попадат в една отизброените по-долу три групи:

I. Професионални клиенти

За професионален клиент може да бъде приет клиент, който притежава опит, знания и умения, за да вземасамостоятелно инвестиционни решения и правилно да оценява рисковете, свързани с инвестирането. Лице,определено за професионален клиент, отговаря на критериите, изброени по-долу.

1. Клиенти, които се смятат за професионални клиенти по отношение на всички инвестиционниуслуги, инвестиционни дейности и финансови инструменти.

1.1. Лица, за които се изисква издаването на разрешение за извършването на дейност на финансовите пазариили чиято дейност на тези пазари е регулирана по друг начин от националното законодателство на държавачленка, независимо от това дали е съобразено с Директива 2004/39/ЕО на Европейския парламент и на Съвета,както и лица, получили разрешение за извършване на тези дейности или по друг начин регулирани отзаконодателството на трета държава, както следва:

а) кредитни институции;

б) инвестиционни посредници;

в) други институции, които подлежат на лицензиране или се регулират по друг начин;

г) застрахователни дружества (компании);

д) предприятия за колективно инвестиране и техните управляващи дружества;

е) пенсионни фондове и пенсионноосигурителните дружества;

ж) лица, които търгуват по занятие за собствена сметка със стоки или деривативни финансови инструментивърху стоки;

з) юридически лица, които предоставят инвестиционни услуги или извършват инвестиционни дейности, които сеизразяват единствено в търгуване за собствена сметка на пазарите на финансови фючърси или опции или другидеривативни финансови инструменти на паричния пазар единствено с цел хеджиране на позиции на пазарите надеривативни финансови инструменти, или които търгуват за сметка на други участници на тези пазари, илиопределят цени за тях и които са гарантирани от клирингови членове на същите пазари, когато отговорността заизпълнението на договорите, сключени от такива лица, се поема от клирингови членове на същите пазари;

и) други институционални инвеститори.

1.2. Големи предприятия, които отговарят поне на две от следните условия:

а) балансово число - най-малко левовата равностойност на 20 000 000 евро;

б) чист оборот - най-малко левовата равностойност на 40 000 000 евро;

в) собствени средства - най-малко левовата равностойност на 2 000 000 евро.

1.3. Национални и регионални органи на държавната власт, държавни органи, които участват в управлението надържавния дълг, централни банки, международни и наднационални институции като Световната банка,Международният валутен фонд, Европейската централна банка, Европейската инвестиционна банка и другиподобни международни организации.

1.4. Други институционални инвеститори, чиято основна дейност е инвестиране във финансови инструменти,включително лица, които извършват секюритизация на активи или други финансови транзакции.

2. Клиенти, които могат да бъдат смятани по тяхно искане за професионални клиенти.

2.1.Идентификационни критерии:

Клиентите по чл. 37, ал. 1 от ЗПФИ трябва да отговарят най-малко на два от следните критерия:

а) през последната година лицето е сключвало средно за тримесечие по 10 сделки със значителен обем насъответен пазар;

б) стойността на инвестиционния портфейл на лицето, който включва финансови инструменти и паричнидепозити, е повече от левовата равностойност на 500 000 евро;

в) лицето работи или е работило във финансовия сектор не по-малко от една година на длъжност, която изисквапознания относно съответните сделки или услуги.

3. Процедура за идентифициране на клиенти за „професионални клиенти” по тяхно искане.

Клиентите могат да поискат да бъдат третирани като професионални клиенти при спазване на следнатапроцедура:

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

3.1. Kлиентите трябва да поискат писмено пред Инвестиционния посредник да бъдат третирани катопрофесионални клиенти общо или във връзка с определени инвестиционни услуги или сделки или с определенвид сделки или Инвестиционен продукт;

3.2. Инвестиционният посредник е длъжен да предупреди в писмен вид клиента, че той няма да се ползва отсъответната защита при предоставянето на услуги и извършването на дейности от Инвестиционния посредник,както и от правото да бъде компенсиран от Фонда за компенсиране на инвеститорите във финансовиинструменти;

3.3. Kлиентът трябва да декларира, че е уведомен за последиците по т.3.2.;

3.4. Преди да вземе решение клиентът да бъде третиран като професионален клиент, Инвестиционниятпосредник трябва да предприеме необходимите действия, за да е сигурен, че клиентът отговаря на изискваниятана т. 2.1.

4. Професионалният клиент има право да поиска промяна в условията на договора между него и Инвестиционнияпосредник с цел осигуряване по-висока степен на защита за клиента.

Инвестиционният посредник осигурява по-висока степен на защита за клиент по негово искане, когато клиентътпрецени, че не може правилно да оцени и управлява рисковете, свързани с инвестирането във финансовиинструменти.

По-високата степен на защита се предоставя въз основа на писмено споразумение между инвестиционнияпосредник и клиента, в което изрично се посочват конкретните услуги, дейности, сделки, финансови инструментиили други финансови продукти, във връзка с които на клиента ще се осигурява по-висока степен на защита.

По-високата степен на защита осигурява на клиента, че няма да се смята за професионален клиент за целите наприложимия режим към дейността на Инвестиционния посредник.

II. Непрофесионални клиенти

Всички клиенти, които не отговарят на изискването за професионален клиент, изброени в т.I по-горе.

III. Приемлива насрещна страна

За „приемлива насрещна страна” се считат следните лица:

Инвестиционен посредник, кредитна институция, застрахователно дружество, колективна инвестиционна схема,управляващо дружество, пенсионен фонд, пенсионноосигурително дружество, други финансови институции,лицата по чл. 4, ал. 1, т. 11 и 12 от Закона за пазарите на финансови инструменти, правителства на държави,държавни органи, които управляват държавен дълг, централни банки и международни институции, както итакива субекти от трети държави, ако изрично са поискали да бъдат третирани като такива.

Всеки субект, определен като приемлива насрещна страна от Инвестиционния посредник, може изрично дапоиска да не се смята за такава страна изцяло или за конкретна сделка.

Когато лице, определено като приемлива насрещна страна, поиска да не бъде третирано като такава иинвестиционният посредник се съгласи, това лице ще се третира като професионален клиент, освен ако изричноне е поискало да бъде третирано като непрофесионален клиент.

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

Приложение №2

Информация по т.ІІІ.3.1. от Общите условия на ИП „Юг Маркет” АД, гр. Пловдив

1. Информация за условията на договора за дадена инвестиционна услуга, сключван с клиента: анекс А –актуален типов договор на ИП „Юг Маркет” АД за брокерски услуги на „БФБ-София” АД; анекс Б – типовоприложение към договор към договор за брокерски услуги за търговия на чуждестранен регулиран пазар; заанекс В – типово приложение към договор за брокерски услуги за търговия чрез системата COBOS; анекс Г -актуален типов договор на ИП „Юг Маркет” АД за доверително управление; анекс Д - актуален типов договор наИП „Юг Маркет” АД за регистрационен агент. 2. Наименование на инвестиционния посредник ИП „Юг Маркет” АД, гр. Пловдив3. Адрес на инвестиционния посредник: гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов №92 Адрес на офисите на ИП „Юг Маркет” АД в страната:Населено място Адрес Лица за

контактиТел. Електронна поща

Пловдив бул. „Васил Априлов” №92 Ива Радичева, Ангел Димитров,Надежда Дончева

032/625 401; факс 032/625 402

office@ugmarket.com ;adimitrov @ugmarket.com;backoffice @ugmarket.com ;ekumcheva@ugmarket.com ;iradicheva@ugmarket.com ;ndoncheva @ugmarket.com .

Пазарджик ул. "Иван Вазов" №9, ет. 2, оф. 4 Димитър Катърчев 034/447 455София ул."Христо Белчев" №8, ет.5 Васил Атанасов 02/980 48 10Велико Търново ул."Хаджи Димитър" №33 Галя Василева 062/631 928Варна ул."Драган Цанков" №17 Борислав Димитров 052/603 519

4. Езици, на които клиентът може да комуникира и да води кореспонденция с инвестиционнияпосредник: български, английски 5. Начини на комуникация, които се използват от ИП „Юг Маркет” АД и неговите клиенти:А) Лично или чрез пълномощник на клиента, притежаващ правомощия съгласно изрично пълномощно, издаденосъгласно изискванията на действащото законодателство - в офиса на инвестиционния посредник;Б) По факс на следните факс номера: т.3 по-горе; В) По телефон на следните телефонни номера: т.3. по-горе; Г) По електронна поща на следните електронни адреси: т.3 по-гореЛица за контакт във всеки от офисите на ИП „Юг Маркет” АД: Пловдив – т.3. по-горе6. Начини за подаване и приемане на нареждания от клиентите на ИП „Юг Маркет” АД:Инвестиционният посредник може да приема нареждания за сключване на сделки с финансови инструменти (1)както на място в своя офис, така и (2) чрез дистанционен способ за комуникация: по телефон, факс или чрезелектронна поща. Инвестиционният посредник може да приема нареждания за сделки с финансови инструменти,подадени по телефона или чрез друг дистанционен способ за комуникация от клиенти, които вече саидентифицирани от посредника и имат договор с него. При приемане на нареждания чрез дистанционен способза комуникация инвестиционният посредник до края на работния ден съставя документ, съдържащ данните,определени в чл. 34, ал. 1 и чл. 35, ал. 1 от Наредба № 38 на КФН. С подписването си на договор запредоставяне на даден вид инвестиционна услуга клиентът дава съгласието си за записване на телефоннитеразговори, проведени със служителите на инвестиционния посредник.Клиентът е информиран и се съгласява, че при приемане на нареждания по телефона служителят от сектор„Фронт – офис” ще изисква от клиента да продиктува съответни лични данни с цел коректна идентификация. 7. Начини за изпращане на потвърждения за изпълнени нареждания от инвестиционния посредники на отчети по клиентски договори:В случаите, когато клиентът е посочил електронен адрес за комуникация, всички потвърждения за изпълненинареждания, както и дължимите отчети по сключените клиентски договори се изпращат по електронна поща. Втези случаи инвестиционният посредник изпраща съответния документ във файл, чието копиране е възможно, ночиято промяна от страна на клиента не се допуска от софтуера. Във всички останали случаи потвържденията и отчетите се получават в офиса на инвестиционния посредниклично или от упълномощено по съответния ред за това лице или се изпращат на посочения адрес закореспонденция на клиента с препоръчано писмо с обратна разписка. 8. ИП „Юг Маркет” АД е лицензиран да извършва дейност като инвестиционен посредник с Решение № 72-ИП/31.07.1998 г. на Комисията по ценните книжа и фондовите борси, Решение № 197-ИП/11.07.2001 г. наКомисията за финансов надзор и Решение № 148-ИП/22.02.2006 г. и е вписано в регистъра на КФН подрегистрационен № 03-0141. Адресът на държавния орган, лицензирал инвестиционния посредник - Комисия зафинансов надзор е, както следва: ул. „Будапеща” №16, п.к. 1000 София, E-mail: bg_fsc@fsc.bg9. Вид, периодичност и срок за предоставяне на отчетите и потвържденията до клиента във връзка сизвършените инвестиционни услуги и дейности:Информацията по т.9 може да бъде предоставяна от инвестиционния посредник посредством използването наследните стандартни кодове:ISIN кодове, БФБ кодове, но задължително с името на емитента;

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

Клиентът е уведомен, че има право да се информира по всяко време при поискване за статуса на неговотонареждане и за изпълнението му. 9.1. Предоставяне на потвържденияа) предоставяне на потвърждения на непрофесионални клиенти:Потвържденията по изпълнени нареждания на непрофесионални клиенти се предоставят в първия работен денслед деня, в който сделката е сключена или в който ИП „Юг Маркет” АД е бил уведомен от трето лице, чесделката е сключена (в случаите, когато дадена сделка се изпълнява със съдействието на трето лице – ИП „ЮгМаркет” АД е длъжен да предостави потвърждение на клиента си само при условие, че третото лице вече не епредоставило такова потвърждение с минимално съдържание съгласно актуалното типово Потвърждение заизпълнение на нареждане на непрофесионален клиент – анекс Е към този документ).б) предоставяне на съществена информация за изпълнените нареждания на професионални клиенти:Предоставяната на професионалните клиенти съществена информация за изпълнени нареждания на последнитеима съдържанието, уговорено с професионалния клиент и отразено в актуалния типов документ – Същественаинформация за изпълнение на нареждане на професионален клиент – анекс Ж към този документ. Същественатаинформация се предоставя на професионалните клиенти незабавно при първа техническа възможност. 9.2. Предоставяне на отчети за управление на портфейли на клиенти на инвестиционния посредника) Инвестиционният посредник предоставя отчет на всеки 6 месеца относно извършените за сметка на клиентадейности, свързани с управлението на портфейл, освен ако такъв се предоставя на клиента от трето лице.Формуляр на отчет по предходното изречение е приложение към договора за управление на портфейл, сключенс клиента;б) Клиентът е уведомен, че има право да поиска писмено предоставянето на отчет по портфейла на всеки 3месеца от инвестиционния посредник;в) Клиентът може да поиска писмено предоставянето на потвърждение или съществена информация (взависимост от това дали същият е професионален или непрофесионален клиент) за всяка сключена сделка попортфейла му. В този случай инвестиционният посредник има задължение да предоставя отчет по портфейлаведнъж на 12 месеца. Във всички случаи отчетите по букви „а” – „в” по-горе се предоставят от инвестиционния посредник поуговорения с клиента начин в срок до 10 работни дни от изтичане на съответния отчетен период. Времетраенетона отчетния период се изчислява, считано от датата, на която съответният клиент е предоставил първоначалноактиви за управление съгласно договора за управление на портфейл.9.3. Отчети, предоставяни на клиенти, когато инвестиционният посредник държи пари или финансовиинструменти за същите.Отчетите по тази точка имат следното задължително минимално съдържание:1. данни за финансовите инструменти или пари, държани от инвестиционния посредник за сметка на клиента къмкрая на отчетния период;2. размера, до който клиентските финансови инструменти или пари са били предмет на сделка за финансиранена ценни книжа;3. размера на получените дивиденти или други плащания на клиента поради участието му в сделка зафинансиране на ценни книжа, както и основата, на която са определени;4. заплатените от клиента такси и комисионни за съхранение, включително и заплатените на инвестиционнияпосредник.Такива отделни отчети се предоставят само на клиенти, с които инвестиционният посредник няма сключендоговор за управление на портфейл. В противен случай информацията се включва в отчетите по портфейла,описани в т.9.2. по-горе.Такъв отчет се предоставя от инвестиционния посредник поне веднъж годишно, освен ако съдържанието на тозиотчет не е отразено в друг периодичен отчет до клиента, като се прилагат съответно правилата на т.9.2.10. Кратко описание на мерките, които ИП „Юг Маркет” АД предприема, за да гарантирафинансовите инструменти или пари на клиенти. Кратко описание на системите за компенсиране наинвеститорите, в които инвестиционния посредник участва във връзка с дейността му в република България10.1. Мерки за гарантиране на финансовите инструменти или пари на клиентите на ИП „Юг Маркет” АД:а) мерки, които инвестиционният посредник взема по отношение на съхранението на финансовите инструментиили пари – собственост на неговите клиенти отделно от собствените му активи:Инвестиционният посредник осигурява разделното съхранение на активите си от тези – собственост на неговитеклиенти. Инвестиционният посредник депозира паричните средства, предоставени от клиенти или получени врезултат на извършени за тяхна сметка инвестиционни услуги, в лице по чл. 34, ал. 3 ЗПФИ1 най-късно до края

1 Инвестиционният посредник депозира паричните средства на своите клиенти във:

1. централна банка;2. кредитна институция;3. банка, лицензирана в трета държава;4. колективна инвестиционна схема, получила разрешение за извършване на дейност съгласно Директива 85/611/ЕИО на Съвета, или друго предприятие за колективно

инвестиране, което подлежи на надзор от компетентния надзорен орган в държава членка, ако отговаря на следните условия:а) основната й/му инвестиционна цел е да поддържа определена средна нетна стойност на активите (нетна печалба) или нетна стойност на активите, равна на привлечения от

инвеститорите капитал плюс печалба;б) инвестира набраните парични средства изключително в инструменти на паричния пазар с най-висок възможен кредитен рейтинг, даден от агенция за кредитен рейтинг,

чийто падеж или остатъчен срок до падежа е не повече от 397 дни, или в инструменти с постоянна доходност, близка до тази на предходните инструменти, или в инструменти, чийтосреден остатък до падежа е 60 дни; допълнително може да инвестира паричните средства в банкови депозити;

в) осигурява ликвидност на същия ден или сетълмент на следващия ден.

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

на следващия работен ден по банкова сметка за средства на клиенти, която е отделна от сметката наинвестиционния посредник. Финансовите инструменти и паричните средства – собственост на клиентите сесъхраняват, както следва:

▸Безналични ценни книжа, издадени от български емитенти, с изключение на държавни ценни книжа: поклиентски подсметки, открити при сметката на инвестиционния посредник в „Централен депозитар” АД;

▸Държавни ценни книжа: в регистъра при ИП „Юг Маркет” АД в качеството й на първичен дилър, катоценните книжа – собственост на клиента се отделят от инвестиционния посредник в аналитична подсметкапри спазване на Правилата на ИП „Юг Маркет” АД за съхраняване на финансови инструменти и паричнисредства на клиенти и за отделяне на собствения портфейл от финансови инструменти от този наинвеститорите;

▸Наличните финансови инструменти, предоставени на инвестиционния посредник от клиента или придобитиот инвестиционния посредник за сметка на клиента в изпълнение на този договор, сертификати забезналични ДЦК и други подобни документи се съхраняват независимо за какъв период от време в каса илисобствен трезор на ИП „Юг Маркет” АД, съгласно Правилата на ИП „Юг Маркет” АД за съхраняване нафинансови инструменти и парични средства на клиенти и за отделяне на собствения портфейл от финансовиинструменти от този на инвеститорите;

Паричните средства на клиента се съхраняват от инвестиционния посредник съгласно Правилата на ИП „ЮгМаркет” АД за съхраняване на финансови инструменти и парични средства на клиенти и за отделяне насобствения портфейл от финансови инструменти от този на инвеститорите в обща банкова сметка за паричнисредства на клиенти на името на ИП – IBAN: BG35 BUIN 9561 100 0057 560, банков код BIC BUINBGSF, АлианцБанк България. Клиентът дава съгласие инвестиционният посредник да съхранява паричните му средства и придруги лица по чл.34, ал.3 от ЗПФИ, включително свързани с ИП „Юг Маркет” АД лица. Клиентът не възразявапаричните му средства да бъдат съхранявани и при колективна инвестиционна схема, която отговаря наизискванията на чл.34, ал.3, т.4 от ЗПФИ;

▸Клиентът е уведомен, че, в случаите, когато желае да ползва инвестиционни услуги, свързани с покупка илидържане на финансови инструменти, търгувани на пазар, различен от българския, е възможно неговитефинансови инструменти да бъдат съхранявани в обща сметка (заедно с останалите финансови инструменти,държани на името на ИП „Юг Маркет” АД) при трето лице, когато местното законодателство допуска това.

▸Клиентът е уведомен, че при придобиване на финансови инструменти в следните страни националнотозаконодателство не допуска отделянето на придобитите за клиента финансови инструменти от тези на ИП“Юг Маркет” АД или на третото лице, при което финансовите инструменти се съхраняват:

Към настоящия момент ИП „Юг Маркет” АД не предоставя услуги в страни различни от Българияб) мерки, които инвестиционният посредник взема, за да гарантира парите и финансовите инструменти –собственост на неговите клиенти, когато за предоставянето на инвестиционната услуга се ангажират идействията на трето, различно от ИП „Юг Маркет” АД, лице

▸В случаите, когато действа за свои клиенти Инвестиционният посредник, когато открива сметка зафинансови инструменти на свой клиент при трето лице, полага дължимата грижа за интересите на клиентапри определяне на това лице и възлагането на същото да съхранява финансовите инструменти на клиента иведнъж годишно преразглежда със същата грижа избора на това лице и условията, при които то съхранявафинансовите инструменти на клиента;

▸В изпълнение на задълженията си по предходното изречение инвестиционният посредник отчитапрофесионалните качества и пазарната репутация на третото лице, както и нормативните изисквания ипазарните практики, свързани с държането на такива финансови инструменти, които могат да накърнятправата на клиента;

▸Клиентите са уведомени, че притежаваните от тях финансови инструменти, търгувани на пазари, различниот българския, ще бъдат съхранявани при следните трети лица:

Към настоящия момент ИП „Юг Маркет” АД не предоставя услуги в страни различни от България.Клиентите са уведомени, че при придобиването/разпореждането с финансови инструменти за тяхна сметка,търгувани на пазари, различни от българския, инвестиционният посредник ще ползва услугите на следните третилица:Към настоящия момент ИП „Юг Маркет” АД не предоставя услуги в страни различни от България.В случай на необходимост клиентът не възразява притежаваните от него финансови инструменти да бъдатсъхранявани при трети лица, различни от посочените по-горе или за изпълнение на инвестиционни услуги занегова сметка да бъдат ползвани услугите на трети лица, различни от гореизброените. При възникване на такаванеобходимост, инвестиционният посредник незабавно уведомява клиента за избора на ново трето лице поначина за комуникация, предпочитан от същия.В случай, че клиентът не е бил уведомен за идентичността на третото лице, при което могат да бъдатсъхранявани предоставените на посредника пари и/или финансови инструменти, инвестиционният посредникотговаря за действията на това лице като за свои и клиентът може да избира към кого да насочи претенциите си,ако има такива (инвестиционният посредник или третото лице).

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

▸клиентите са уведомени, че сметките които съдържат техните пари и/или финансови инструменти, могат даподлежат на регулация от правни системи на държави, които не са държави – членки, съответно правата наклиента, свързани с финансовите инструменти или паричните средства могат да се различават, когато сеотнася до тези страни, поради спецификите на местното законодателство;

10.2. Компенсиране на инвеститорите:ИП „Юг Маркет” АД прави парични вноски във Фонда за компенсиране на инвеститорите.Клиентът декларира, че е запознат със съществуващата система за компенсиране на инвеститорите въвфинансови инструменти и с параметрите обхват и размер, описани по-долу. Обхватът на посочената система закомпесиране е, както следва: Фондът за компенсиране на инвеститорите изплаща компенсация на всеки клиент(с изключение на лицата или в случаите съгласно последното изречение на този член) на Инвестиционнияпосредник в размер на 90 на сто стойността на вземането, но не повече от 40 000 лева. Фондът за компенсиранена инвеститорите в ценни книжа изплаща компенсации на клиентите на инвестиционния посредник доразмерите, посочени в предходното изречение, в случаите, когато:1. с решение на Пловдивски окръжен съд за Инвестиционния посредник е открито производство понесъстоятелност, включително когато производството по несъстоятелност е прекратено на основание чл. 632 отТърговския закон;2. на инвестиционния посредник е отнет лицензът, съответно разрешението, за извършване на дейност катоИнвестиционен посредник, с решение на компетентния орган в случаите по чл. 20, ал.2, т.3 от ЗПФИ.Решението на органа по т.1 и 2 се изпраща на Фонда за компенсиране на инвеститорите, който публикува най-малко в два централни ежедневника и на неговата Интернет страница съобщение за постановеното решение и засрока, в който клиентите на инвестиционния посредник могат да предявят искане за изплащане на компенсацияот фонда, както и банката, чрез която ще се извършва изплащането на компенсацията.Клиентът е уведомен, че не съществуват други компенсационни схеми за загубите от инвестиции в ценни книжа,приложими съгласно този договор, освен посочените по-горе. Фондът за компенсиране на инвеститорите неизплаща компенсации (а) на следните лица: 1. членовете на управителния и контролния орган наИнвестиционния посредник, както и на неговите прокуристи; 2. лицата, които притежават пряко или чрезсвързани лица 5 или над 5 на сто от гласовете в общото събрание на Инвестиционния посредник или могат да гоконтролират, както и на лицата, принадлежащи към същата група, към която принадлежи и Инвестиционниятпосредник, за която се изготвят консолидирани отчети; 3. регистрирания одитор, одитирал годишния финансовотчет на инвестиционния посредник; 4. съпрузите, роднините по права линия без ограничения, по съребреналиния до втора степен включително и по сватовство до втора степен включително на лицата по т. 1, 2 и 3; 5.инвестиционните посредници; 6. кредитните институции; 7. застрахователите; 8. пенсионните и осигурителнитефондове; 9. колективните инвестиционни схеми, националните инвестиционни фондове, алтернативнитеинвестиционни фондове, управлявани от лица, управляващи алтернативни инвестиционни фондове, идружествата със специална инвестиционна цел; 10. държавата и държавните институции; 11. общините; 12.Фонда за компенсиране на инвеститорите, Фонда за гарантиране на влоговете в банките и Гаранционния фондпо чл. 287 от Кодекса за застраховането; 13. инвеститорите, които са се възползвали от обстоятелства, свързанис посредника и довели до влошаването на финансовото му състояние, както и на инвеститорите, допринесли затова състояние; 14. други професионални и институционални инвеститори; и (б) в следните случаи: компенсацияза вземания, възникнали от и/или свързани със сделки и действия, представляващи "изпиране на пари" посмисъла на чл. 2 от Закона за мерките срещу изпирането на пари, ако деецът е осъден с влязла в сила присъда.Неплащането на дължимите вноски от инвестиционния посредник не лишава правоимащите клиенти откомпенсация до съответния размер, предвиден в чл.77г, ал.1 от ЗППЦК 11. Обобщено описание на политиката за третиране на конфликти на интереси на инвестиционнияпосредник:Инвестиционният посредник утвърждава структура, която да позволява справедливото третиране на конфликтина интереси както между дружеството и неговите клиенти, така и между самите клиенти. Един от основнитепринципи, въз основа на които е изградена вътрешната структура, е ограничаването на движение наинформация вътре в компанията посредством изграждане на „китайски стени”. Контрол върху движението на информацията вътре в инвестиционния посредник за целите на тези правила щеозначава изграждането и поддържането на механизми, които да позволяват информация, притежавана от даденолице във връзка с осъществяването на една от дейностите, присъщи на инвестиционния посредник, да не бъдесподеляна или използвана по повод на работата с лица, с или за които посредникът също работи (напартньорски начала или като клиенти). За да се постигне посочената цел, инвестиционният посредник може да:

▸запази за себе си или да не използва придобитата информация;

▸да разреши на свои служители, придобили информацията първоначално при изпълнение на своитезадължения, да не я споделят със служители, осъществяващи друга дейност на посредника или действащи задруги негови клиенти/партньори.

Горното ограничение за разпространяване на информация важи само доколкото едната или и двете дейности сасвързани с осъществяване на инвестиционните услуги или дейности, включени в предмета на инвестиционнияпосредник, или на свързани с тях дейности. На база на гореизложеното, никой служител на инвестиционният посредник няма да има право (и ще му бъдеограничена възможността) да действа за запазването на интереса на даден свой клиент за сметка на интереса надруг. Посочената организация на работа и обмен на информация ще минимизира и рисковете от „фронт рънинг”

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

(търговия преди клиента), когато инвестиционният посредник или някои от свързаните с инвестиционнияпосредник лица сключват сделки с ценни книжа за своя сметка, от търговия с вътрешна информация по смисълана чл.4, ал.3 от Закона за пазарните злоупотреби с финансови инструменти и ще отговори на изискванията начл.21 от същия закон.Допълнителна подробна информация относно политиката за третиране на конфликти на интереси наинвестиционния посредник е на разположение на клиентите и потенциалните клиенти на сайта на ИП „ЮгМаркет” АД www.ugmarket.com и в офисите на ИП „Юг Маркет” АД. 12. Общо описание на финансовите инструменти и рисковете свързани с тях: Финансовите пазари се характеризират със силно волатилен характер, който води както до печалби, така и дозагуби за инвеститорите. Рисковете свързани с изменението на цените на финансовите инструменти саразнородни: систематичен риск; специфичен риск; промени в търсенето и предлагането на даден финансовинструмент; корелация със световните пазари; монетарна, данъчна и външна политика на страната; новини отикономически и политически характер; промени в лихвените проценти; големи по обем сделки на централнибанки, пенсионни фондове, взаимни фондове и други големи институционални инвеститори на пазара;обезценяване на валутните разменни единици, в които се извършват сделки с конкретния финансов инструмент;очаквания свързани с бъдещи корпоративни резултати, макро и микро икономически показатели.Регулираните пазари на финансови инструменти могат да налагат ценови ограничения по отношение натъргуваните на тях финансови инструменти, както и да преустановяват търговията с отделни емисии.Марджин търговията се изразява в използването на заемни средства с цел максимална печалба. Този типтърговия може да доведе до големи загуби за инвеститора, в следствие на допълнителния риск, който той поема.Използването на този ”лостов” механизъм може да доведе, както до по-големи печалби, така и до по-големизагуби, при относително малки изменения в цените на финансовите активи.В някои случаи инвеститорът може да поеме финансови и други допълнителни задължения като резултат отсделки с финансови инструменти, включително непредвидени задължения, допълнителни към разходите запридобиване на инструментитеАкциите са ценни книжа, даващи на притежателите им право на собственост на определен дял от еднодружество. Обикновените акции дават на притежателите си право на глас в общото събрание на акционерите,право на дивидент и ликвидационен дял, съразмерно с номиналната стойност на акцията. Привилегированитеакции, издавани от публични дружества, могат да дават право на допълнителен или гарантиран дивидент, илигарантиран ликвидационен дял, или привилегия за обратно изкупуване; частните дружества могат да издаватакции и с други привилегии. Привилегированите акции могат да бъдат без право на глас. При увеличаване на капитала на дружеството, на акционерите също така сеполагат и права за записване на нови акции, пропорционално на притежавания от тях дял преди увеличението.Притежателите на акции в дадено дружество могат да печелят както доход от дивидент, ако дружествоторазпредели такъв, така и от покачване на пазарната цена на акциите. Общите рискове, свързани с всеки финансов инструмент са следните:Пазарен риск - рискът, който всяка инвестиция носи относно негативното движение на пазара. Едно негативнопазарно движение може да бъде повлияно от пазарни фактори като: цени на финансови инструменти, лихви,валутни курсове и други. Пазарни движения могат да бъдат породени от промени в икономическата и пазарнасреда, паричната политика на централните банки, деловата активност на емитентите, както и от търсенето ипредлагането на финансовите инструменти;Лихвен риск - рискът, свързан с промяната на лихвените проценти, които могат да доведат до намаляванедохода или стойността на определен финансов инструмент. Значимостта на този тип риск е различна заразличните видове финансови инструменти;Валутен риск - инвестиции във финансови инструменти деноминирани в чуждестранна валута, крият рискове отобезценката на валутата, в които тези активи са номинирани спрямо друга валута.Риск от усвояване - това е риск за инвеститорите в облигации, свързан с неспособността им да намерятсъщите инвестиционни условия на пазара, ако съществуващата инвестиция бъде прекратена в случай, чеемитентът на емисията облигации изплати своето задължение преди датата на падежа;Оперативен риск - риск от директни или индиректни загуби в резултат на неадекватно поведение на вътрешенконтрол, човешки акт, организация или външно събитие. Този риск е резултат от човешки грешки, злонамеренидеяния от страна на служители, сриване на информационни системи, проблеми свързани с управлението начовешките ресурси, фирмени дела, аварии, пожари, наводнения и други рискове от подобен характер;Ликвиден риск - възниква, когато едната страна иска да продаде конкретен финансов актив, но няма търсенена конкретния финансов инструмент. Ликвидността се изразява в скоростта един актив да бъде превърнат в парина справедливата си цена;Риск от волатилност - рискът свързан с движенията на цената на даден финансов инструмент. Волатилносттае висока, ако финансовият инструмент отбелязва големи движения за даден период от време. Волатилността сеизразява в разликата между най-високата и най-ниската стойност на конкретния финансов инструмент заопределен период от време;Кредитен риск - риск, свързан с неспособността на контрагента да изпълни поетите по договор ангажименти.Инвеститорите трябва да се съобразяват със способността на емитента да изпълнява възникналите задължения;Риск от местонахождение на поръчката - риск, свързан с местонахождението на пазара, където се търгувасъответният актив. Ако пазарът не е роден на инвеститора, той поема валутен риск. Всяка инвестиция на външни

ИП “Юг Маркет“ АД, гр. Пловдив, бул. „Васил Априлов” № 92, тел. 032/62 54 01

пазари съдържа чуждестранен елемент на допълнителен риск. Инвестицията на развиващи се пазари е свързанас допълнителни рискове, които не са характерни за развитите пазари;Сетълмент риск - риск, свързан с невъзможност на участник в платежната система да изпълни своитезадължения. Това е разликата между сетълмент цената одобрена за финансовия инструмент и текущата пазарнацена по време на сетълмент;Попечителски риск - инвестициите в определени пазари, най-вече развиващи се носят допълнителни рискове,свързани с правителствени регулации отнасящи се до системата на попечителски услуги, които могат да са по-слабо развити от гледна точка на защита на инвеститорите, за разлика от развитите пазари, където има строгипопечителски правила;Правен риск - рискът от несигурност в резултат на правни действия или несигурност по отношение наприложимостта на договори, законови и подзаконови актове;Политически риск - този тип риск се проявява при възникване на неблагоприятни за инвеститоравътрешнополитически сътресения и промяна в икономическото законодателство, касаещи активите, в коитоинвеститорите са вложили собствения си капитал.13. Инвестиционният посредник предоставя на непрофесионалните си клиенти и на потенциалнитенепрофесионални клиенти следната информация за разходите и таксите по всяка сделка, доколкото еприложима:1. общата цена, която ще бъде платена от клиента във връзка с финансовия инструмент или предоставенатаинвестиционна или допълнителна услуга, включително всички възнаграждения, комисиони, такси и разноски,както и всички данъци, платими чрез инвестиционния посредник; в случай че точната цена не може да бъдеопределена, се посочва основата за изчислението й по начин, по който клиентът може да я провери и потвърди;комисионите на инвестиционния посредник се посочват отделно във всеки отделен случай;2. когато някоя от частите от общата цена по т. 1 следва да бъде платена в чужда валута или равностойността натази валута, се посочват валутата на плащане, курсът и разходите за обмяната;3. уведомление за възможността да възникнат и други разходи, включително данъци, свързани със сделките сфинансови инструменти или предоставени инвестиционни услуги, които не се плащат чрез посредника и не саналожени от него;4. правилата и начините за плащане или друго изпълнение.(2) Задължението по ал. 1 не се прилага относно дялове и акции на колективни инвестиционни схеми, акоинвестиционният посредник предостави на клиента информацията, съдържаща се в краткия проспект наколективната инвестиционна схема.Информацията, описана по-горе, която има постоянен характер, се предоставя еднократно на клиента(потенциалния клиент) и се актуализира при изменение от инвестиционния посредник.14. Клиентът е уведомен за задължението си за разкриване на дялово участие по глава ХI, раздел I от ЗППЦК, аименно да уведоми незабавно, но не по-късно от края на деня, следващ придобиването/прехвърлянето (припряко придобиване) или до изтичането на 4 работни дни от узнаването или от възникването на задължение заузнаване (при придобиване чрез други лица, които имат връзка с клиента, релевантна за целите на глава ХІ,раздел І от ЗППЦК) публичното дружество и КФН, когато правото му на глас в общото събрание на товапублично дружество пряко и/или по реда на чл. 146 от ЗППЦК достигне, надхвърли или падне под пет на сто иличисло, кратно на 5 на сто от броя на гласовете от общото събрание на посоченото публично дружество.15. В случаите, когато инвестиционният посредник е сключил договор за управление на портфейл снепрофесионален клиент или непрофесионален клиент сключва сделки по Наредба № 16 от 7.07.2004 г. заусловията и реда за извършване на маржин покупки, къси продажби и заем на ценни книжа чрез инвестиционнияпосредник, непрофесионалният клиент може да поиска в договора с посредника да бъдат включени пределнипрагове на допустимите от гледна точка на клиента загуби, при надхвърлянето на които посредникът следва дауведоми непрофесионалния клиент. 16. Клиентът е уведомен, че инвестиционният посреник не носи отговорност в случай на комуникационен срив,възпрепятствал предаването или приемането на клиентски нареждания, тяхната промяна или отмяна, приусловие че посреникът е предприел всички необходими и достатъчни мерки съгласно своите правила зауправление на риска и въпреки това не може да осигури връзка (чрез интернет, телефон и др.) с лицето, къдетосе съхраняват финансовите инструменти/парите – собственост на клиента, с регулирания пазар и/или с клиента.

Запознат(а) съм и приемам информацията в Приложение ІІ.

С подписа си изразявам съгласието си с Общите условия и декларирам, че получих екземпляр от тях.

Клиент: .......................................................................................................................................................