Presentazione della Società

Leadership Forum

Milano, 4 dicembre 2014

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Indice

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• MCE Company Overview• Background & Company History• Compagine societaria• Principali KPI – dicembre 2014• La fabbrica prodotto• La fabbrica clienti• Struttura operativa: processi• Il processo di vendita• Le opportunità costruite sui progetti e sui partner

Company Overview

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• Mediocredito Europeo riavvia ed aggiorna un progetto industriale dedicato alla cessione del quinto inserendo nella compagine un partner istituzionale, il Fondo Seer Capital.

• Il cambio normativo sul prodotto e sui processi è ormai completato, a breve si confermerà il nuovo assetto regolatorio su intermediari finanziari e banche. Questo crea le condizioni per costruire un progetto solido e di lungo periodo.

• Su questo scenario il progetto di Mediocredito Europeo prende corpo con un approccio organico:

• Fabbrica prodotto (capacità finanziaria, gestione del rischio, scoring assicurativo, servicing)• Fabbrica clienti (portafoglio esistente, marketing su nuovi leads, supporto a forza vendita)• Rete distributiva (filiali, integrazione con agenti e collaboratori, competenza e servizio verso il

cliente).

Background & Company history

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1993-95 1996-991991-92

Ktesios è costituita il 29 aprile 1991 con un c.s. di 1 mld (lire)

FinecoBank (già Novara Icq) acquista il 10% di Ktesios

Gli azionisti della Società individuano nella CQS un’area strategica di sviluppo del mercato del credito ai lavoratori dipendenti ed avviano un piano dedicato

BP Crotone acquista il 2% di Ktesios

Au Cap da 1 a 2 mld di lire

2004 -062002-03

AuCap a €4mln Iscrizione elenco art. 107 TUB

Acquisizione rete diretta (Sa.Ro S.p.A.) Lancio del marchio CreditoXte Avvio progetto istituzionale (Eichelos)

Ingresso (90%)dei partner Merrill Lynch e CIR

2007-08

Ampliamento rete diretta: acquisizione Cedifin, Kema e BNF

Razionalizzazione attività di Servicing in Key Service Scarl

2009-10

Razionalizzazione rete diretta in C-Zone (Sa.Ro, BNF, Kema e Cedifin)

AXA: Partnership industriale Progetto Operation & servicing

“Captive”

Prima analisi di settore (PWC) su performance portafoglio (PD/LGD)

Turnaround Ktesios-MCE Acquisto ramo d’azienda Ktesios da Merrill Lynch e CIR AuCap da 630k a 4 mil Quotazione al Marche Libre

Acquisizione QG Italia Trasformazione in MCE Retail

Agente – Iscr. OAM

Progetto Lending Accordi funding - assicurazioni Avvio origination

Sviluppo commerciale Nuovo albo 106 Quotazione Alternext Operation & servicing

“Captive”

Origination (flussi finanziati)

Asset under management (outstanding)

4,6 mld

2,3 mld

Distribuzione Origination

Ingresso di Seer Capital (44%) nel capitale MCE Aucap 7 milioni

Il piano strategico

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• La compagine presenta:• Grande competenza manageriale e di impresa nella cessione del quinto (5mld erogati con

outstanding performing per oltre 2 mld).• Un investitore istituzionale internazionale interessato a fornire ogni supporto per accelerare la

crescita degli asset finanziari e lo sviluppo complessivo del gruppo.• Stato di società quotata (Marché Libre) pronta ad una ulteriore apertura al mercato (Alternext).

• Queste condizioni consentono di strutturare un piano di crescita su vari livelli, avendo come punti centrali: • la generazione di valore con tutti i partner coinvolti nel progetto.• un approccio a tutti gli attori del mercato per fare impresa insieme.• il piano industriale focalizzato sul prodotto CQ, con investimenti mirati alla crescita delle

competenze e dei processi, fattori competitivi decisivi per crescita e posizionamento in un mercato specializzato.

• un piano di sviluppo commerciale che diventa concreto nel 2015 per essere leader nel prossimo triennio.

Compagine societaria al 20 novembre 2014

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PARTNER OPERATIVI

ORGANI SOCIALIConsiglio di AmministrazioneMassimo MinnucciAlessandro MaioneSteve LennonAntonio Lo MonacoAndrea Astolfoni FossiPaolo Morelli

Collegio SindacalePaolo CantamagliaMaurizio DonnangeloClaudio Grisanti

Principali KPI – dicembre 2014

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• L’ingresso di Seer ha un significativo effetto sulla consistenza patrimoniale e finanziaria del gruppo, in particolare si rafforza il patrimonio netto, il cash flow, la dotazione patrimoniale di Vigilanza e le prospettive di crescita economica.• Patrimonio netto: con l’aumento di capitale sottoscritto da Seer il patrimonio netto arriva a € 7

milioni .• EBIT: il trend prospettico diventa positivo nel 1 trimestre 2015 (teste erogazione 4 mil dic. 2014 –

gen. 2015)• Cash flow: la dotazione di cassa è ampiamente capiente per sostenere gli investimenti e

l’andamento della gestione industriale 2015-2017• Patrimonio di Vigilanza e Albo 106: la consistenza patrimoniale e l’impianto organizzativo già

assolvono i requisiti attesi per il Nuovo 106, pur ancora non confermati nei dettagli attuativi.• Valorizzazione mercato: l’accresciuta consistenza del patrimonio e del piano industriale

prospettano un potenziale apprezzamento del valore con riferimento all’ingresso nel mercato regolamentato Alternext.

La fabbrica prodotto

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• La centralità delle competenze interne nella gestione dei processi

• Le sinergie operative con le filiali e le strutture di vendita

• Le competenze assicurative

• La capacità finanziaria per accelerare erogazione e servizio al cliente

• La competitività e la continuità nella disponibilità di funding

• Le partnership di prodotto nella CQS e negli altri prodotti di credito

• Una offerta captive ma anche pronta ad essere partner per i nuovi modelli del mercato (106)

La fabbrica clienti

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• La forza di un portafoglio di notevoli dimensioni

• La capacità di investire su nuovi clienti

• Il servizio e l’assistenza attraverso la rete distributiva

• Le convenzioni e le relazioni con i datori di lavoro

• L’investimento sulle competenze come fattore competitivo• I laboratori: sul prodotto, sull’assicurazione, sui processi• La formazione: le competenze di base, la scuola avanzata, l’Accademia ed i rapporti con

l’Università • L’esperienza costruita coinvolgendo le professionalità e le loro esigenze

I processi operativi

FINANZASistema di Controllo di GestioneReporting finanziarioMonitoraggio della performance commerciale Canale diretto e indiretto Network scoring

PRICING E PRODOTTOAnalisi e definizione redditività di prodottoPosizionamento sul mercato

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ORIGINATION VOLUMI PIANIFICAZIONE E CONTROLLOPIANIFICAZIONE E CONTROLLO AMMINISTRAZIONE E COMPLIANCE

CANALE DIRETTOFiliali, 9 strutture, che lavorano con presidi di BO ed agentiMCE Retail è un veicolo integrato con le filiali con focus su piccoli agenti e collaboratoriCANALE INDIRETTOAgenti monomandatari Strutture White label e 106MARKETING CRM (portafoglio Ktesios) Contact center (web – ptf)

AMMINISTRAZIONECo.geFornitoriPERSONALE gestione risorse formazioneLEGALE & COMPLIANCEMarket requirementPrescrizioni Banca d’ItaliaVigilanza reteINTERNAL AUDITSistema di controlli interni adeguato alle prescrizioni di Banca d’Italia231/01

OPERATIONS E PROCESSI

UNDERWRITINGRischio di creditoCriteri di eleggibilitàAntifrode ASSICURAZIONIScoring delle SocietàRating AssicurativoBACK OFFICEGestione processi creditoSERVICINGCollectionSegregazione flussi per SPVReclami e recuperiITOutsourcing mngmntPiattaforma OCS

CORPORATE FINANCE

ACCORDI DI FUNDINGStruttura finanziaria;Sistemi SPV

INVESTOR PARTNERSHIPABS component;Business and portfolio partner

G. ScaranoG. Scarano S. CardamoneS. Cardamone L. MorgiaL. MorgiaS. LoretiS. Loreti PHOENIX ADVISORY

PHOENIX ADVISORY

Il Processo di vendita

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CRM MCE CONTACT CENTER MARKETING & BRANDINGLeads WEB e Portafoglio +call service

DISTRIBUTION CHANNELS

106 White label networkBranches Agents

MCE Retail

B2C B2B

LA DISTRIBUZIONE DIRETTA Le Filiali di MCE sono Hub di supporto che utilizzano gli strumenti di CRM, Marketing e Branding con Back Office strutturato La Forza Vendita (Agenti Monomandatari) è supportata da una assistenza commerciale territoriale. MCE Retail (Agente in attività finanziaria) è il veicolo dedicato al mondo dei collaboratoriLA PARTNERSHIP DI PRODOTTO• Il programma di collaborazione operativa di MCE con i Partner strutturati, 106 e Network

Le opportunità costruite sui progetti e sui partner

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I prossimi passi

• Dicembre/Gennaio

Le domande e le linee guida per le prossime scelte

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