jerusalem cigarette company ltd

1

شركة سجاير القدس المساهمة العامة المحدودةالعيزرية – القدس

تقرير مجلس اإلدارة والميزانية العموميةوحساب األرباح والخسائر

للسنة المالية المنتهية في 31 كانون األول 2015

المقدم للهيئة العامة في اجتماعها العاديالمنعقد يوم اإلثنين الموافق 20 حزيران 2016

ص.ب 19594، القدس 91194، تلفون: 2799777-02 ، فاكس: [email protected] :البريد اإللكتروني | www.jerucig.com :الموقع اإللكتروني

3

أعضاء مجلس اإلدارة

الدكتور »محمد علي« مصطفى العلمي الرئيس

الدكتور عيسى مصطفى العلمي نائب الرئيس ممثل شركة القدس لالستثمار المساهمة الخصوصية المحدودة

السيد سالم خليل حنانيا )توفي في 2015/12/07( األعضاء

السيد أيوب يعقوب رباح

السيد وليد عبدالجبار الجابر

السيد سليم بكر هاشم

السيد وفا عزالدين الدجاني

شركة القدس لالستثمار المساهمة الخصوصية المحدودة

السيد مصطفى »محمد علي« العلمي

ممثل شركة القدس لالستثمار المساهمة الخصوصية المحدودة

السيد عدنان عادل عبداللطيف

ممثل شركة المستثمرون العرب المساهمة العامة المحدودة

الدكتور بسام سالم حنانيا

ممثل شركة المستثمرون العرب المساهمة العامة المحدودة

شركة سجاير القدس المساهمة العامة المحدودةالعيزرية / القدس

5


اجتماع الهيئة العامة العادي

في مقر الشركة في 2016/06/20

جدول األعمال:

تقرير مجلس اإلدارة للسنة المالية المنتهية في 2015/12/31 والمصادقة عليه.. 1

تقرير مدقق الحسابات القانوني للشركة للسنة المالية 2015.. 2

الميزانية العمومية وحساب األرباح والخسائر للسنة المالية 2015 والمصادقة عليها.. 3

توصيات مجلس اإلدارة المتضمنة في تقريره للسنة المالية 2015.. 4

إبراء ذمة مجلس اإلدارة عن السنة المالية 2015.. 5

انتخاب أعضاء مجلس اإلدارة للدورة القادمة.. 6

انتخاب مدقق الحسابات القانوني للسنة المالية 2016.. 7

أية مواضيع أخرى ضمن صالحيات الهيئة العامة في اجتماعاتها العادية. . 8

6

بســـــم الـلــــه الرحـــمـــن الرحــــيــــم

تقرير مجلس اإلدارة للعام المالي 2015

حضرات السادة المساهمين الكرام،

يسعدنا الترحيب بكم في اجتماع الهيئة العامة العادي لشركتكم لمناقشة البيانات المالية للعام المالي 2015 والمواضيع األخرى المدرجة على جدول أعمال االجتماع واتخاذ ما ترونه مناسبا من قرارات بشأنها.

المبيعات واألسواق:

شكلت السجائر الغير مدفوعة الجمارك والتبغ المحلي الغير مرخص والغير مجمرك أكبر شريحة في أسواق الضفة الغربية وقطاع غزة. وفاق مجموعها أي شريحة أخرى مثل السجائر المجمركة والمصنعة محليا أو تلك المستوردة عبر القنوات الرسمية. وهذا األمر استفحل خالل عام 2013 وساد في عام 2014 واستمر خالل عام 2015. وبالطبع أثر ذلك سلبا على المصانع المحلية المرخصة والمستوردين الرسميين. كما استمر تأثير هذه الشريحة الغير مجمركة في استنزاف مدخوالت الخزينة بمئات الماليين من الشواكل كل عام. ومما زاد األمور سوءا عدم تمكن شركتكم من بيع منتوجاتها في قطاع غزة بسبب عدم مقدرتها منافسة األصناف المهربة والغير

مجمركة في القطاع.

86,4 مليون دينار في وعليه انخفضت قيمة مبيعات منتوجات شركتكم من السجائر المدفوعة الجمارك من 2013، الى 46.1 مليون دينار في 2014 لتصل الى 37.6 مليون دينار في 2015. ونظرا الستقرار كمية مبيعات الشركة في الجزء األخير من العام المنصرم في كل من الضفة الغربية واألسواق االسرائيلية فقد استقرت أيضا قيمة هذه المبيعات. كما أنه لم يطرأ أي ارتفاعات ذات شأن على تعرفة الجمارك والمكوس على السجائر خالل

عام 2015، وهو األمر الذي كان دائما يدفع بالمستهلك في الماضي الى اللجوء الى األصناف المهربة.

وعليه انصبت جهود إدارة شركتكم خالل العام المنصرم في ثالث أمور بالغة األهمية. األول هو الحد من هبوط مبيعاتها كما وقيمة، وهو ما تم تحقيقه قبل نهاية عام 2015. والثاني هو تعزيز الموقف المالي للشركة والوفاء الخسارة تفادي والثالث هو مناسبة. مالية إدارة اتباع أيضا من خالل تحقيقه تم والذي المالية، بالتزاماتها خفض من خالل وذلك األرباح من متواضع ولو قدر وتحقيق والتوزيع التصنيع عمليات عن الناتجة المالية

المصاريف بكافة أشكالها.

7

األوضاع المالية اإلجمالية للشركة:

هذه وتشمل ملحوظ. بشكل الماضية الثالث األعوام خالل للشركة المالية االلتزامات إجمالي انخفضت االلتزامات مجموع ما تلتزم به الشركة تجاه المصارف المحلية )حسابات الجاري/مدين والقروض البنكية(، وما تلتزم به الشركة من مدفوعات للدوائر الرسمية )الجمارك والمكوس والضريبة المضافة وضريبة الدخل( وأيضا التزاماتها المالية تجاه تعويض عمالها وموظفيها. إذ تشير البيانات الموحدة المرفقة الى انخفاض إجمالي هذه الاللتزامات من 25.2 مليون دينار في نهاية 2013 الى 21.1 مليون دينار في 2014 لتصل الى 16.5 مليون دينار في نهاية 2015. أي أنها انخفضت بما مقداره 8.7 مليون دينار خالل عامين فقط. وتنتهج إدارة شركتكم خططها في تخفيض هذه الاللتزامات خالل العام الحالي. ونتيجة لما ذكر قامت الشركة بإغالق حساباتها لدى بعض المصارف وتحويل بعض حسابات الجاري/مدين الى قروض وأيضا تنظيم مدفوعاتها الدورية للدوائر الرسمية فيما يتعلق بمدفوعات كافة أنواع الضرائب والمكوس. وجدير ذكره أن مجموع المصاريف والفوائد البنكية التي

تم دفعها خالل عام 2015 قد انخفضت عن تلك المدفوعة خالل عام 2014.

استمرت الشركة في عام 2015 في الوفاء بالتزاماتها المالية تجاه الموردين للمواد الخام وقطع الغيار وسداد ما يستحق عليها للموردين المحليين ومقدمي الخدمات الضرورية لعملية اإلنتاج. كما واظبت شركتكم على دفع أقساط ثمن خط التعبئة الحديث الذي ابتاعته من ألمانيا حيث بلغت هذه المدفوعات ما يقارب 400 ألف يورو

في عام 2015.

خفض مصاريف الشركة:

توزيع هيكلة إعادة ذلك وشمل مصاريفها. بنود كافة إلجل خفض كبيرة بجهود السجائر شركة إدارة قامت منتوجاتها في السوق المحلي لتتناسب وحجم مبيعاتها. وعليه انتهجت الشركة التوزيع المباشر لكبار تجار الجملة وتقليص التوزيع المباشر للحوانيت والتي كانت تقوم به من قبل شركة يونايتد التابعة لها. وأدى ذلك الى تقليص المصاريف المتعلقة بسيارات التوزيع وأيضا عدد األيدي العاملة من موظفين وعمال. فمنذ أن اتخذت الدوائر الرسمية قرارها برفع الدعم عن المستهلك وما نتج عن ذلك من استفحال التهريب وهبوط مبيعات الشركة تم تقليص األيدي العاملة لدى الشركة بما يقارب 150 عامال وموظفا، وتم دفع مستحقاتهم وتعويضاتهم إضافة الى منحهم مبالغ مالية إضافية لمساعدتهم في ترتيب أوضاعهم. والعديد من هؤالء كانوا قد خدموا الشركة بكل تفان وإخالص لعشرات السنين. وعليه أصبح كامل عدد عمال وموظفي شركتكم والشركات التابعة لها اليوم أقل من ماية، علما بأن عددهم كان يصل الى أكثر من ثالثماية قبل عدة سنوات وقبل استفحال التهريب وإغالق

أسواق قطاع غزة.

تمكنت إدارة الشركة من تخفيض العديد من بنود مصاريفها خالل عام 2015 عن تلك التي تكبدتها خالل عام 2014، وذلك حسبما يظهر في البيانات المالية الموحدة المرفقة. إذ انخفضت األجور المتعلقة بالتصنيع من 940 الف دينار الى 757 الف دينار، وانخفضت مصاريف البيع والتوزيع من 519 الف دينار الى 147 الف دينار،

كما انخفضت المصاريف االدارية والعمومية من 1.772 مليون دينار الى 832 الف دينار.

8

بيع أستثمارات

قامت إدارة الشركة ببيع بعض االسهم التي تمتلكها في شركات غير تابعة لها وذلك ألجل تعزيز الوضع النقدي القدس العقارية وبعضا من أسهم شركة باديكو بيع أسهم شركة تم إذ البنكية. الفوائد لديها وتخفيض كلفة لالستثمارات العقارية وذلك حسبما يظهر في البيانات المالية المرفقة. وحيث أنه تم تغيير نمط التوزيع للسجائر لدى الشركة فقد تم بيع الجزء األكبر من حصتها في شركة يونايتد بعد االتفاق على أن تقوم شركة يونايتد بسداد القدر األكبر الممكن من ديونها لشركة السجائر من خالل تحويل أصول تمتلكها. وتظهر االيضاحات المرفقة

للبيانات الموحدة التأثيرات المالية لألصول المباعة على الوضع المالي للشركة.

استثمارات أخرى

لم يتم إعادة تقييم ما تمتلكه الشركة في شركة أزهار للتطوير العقاري. كما لم يتم األخذ باالعتبار القيمة المقدرة لحصة الشركة في أرض العوجا وارض النويعمة في أريحا. وحيث أن السنة المالية لشركة QCTC تنتهي في المرفقة. وتم الموحدة البيانات 2016 فإنه لم يكن في اإلمكان دمج أعمالها للسنة األخيرة في نهاية نيسان

اإلشارة الى كل ذلك من قبل المدقق القانوني للشركة.

األرباح والخسائر لعام 2015

المبيعات تدني نتيجة دينار مليون 2.491 بلغت مالية خسارة 2014 لعام الموحدة المالية البيانات أظهرت إدارة شركتكم وبالتعاون به التهريب في األسواق. ومن خالل ما قامت التي تبعت ظاهرة استفحال المفاجئة 2015 لعام ربح متواضع الحمد من تحقيق تمكنت شركتكم وهلل وبين عمالها وموظفيها بينها والتالحم فيما بلغ 90 ألف دينار )قبل اقتطاع الضريبة( وذلك حسبما يظهر في البيانات الموحدة المرفقة. إن إدارة شركتكم وموظفيها وعمالها فخورين بهذا التحول الكبير في األداء المالي والذي أتى على الرغم من عدم تغير يذكر على أوضاع التهريب المستفحلة. وأننا على يقين بأن الشركة ستستمر خالل عام 2016 في تحسين أدائها في األسواق

واالدارة المالية الحكيمة لتحافظ على أرزاق عامليها وأيضا حقوق مساهميها. وال بد لليل أن ينجلي.

9

توصيات مجلس اإلدارة

يوصي مجلس إدارة الشركة الهيئة العامة لمساهميها بما يلي:

إقرار البيانات المالية المعدة من قبل المدقق القانوني للشركة لعام 2015. •

المصادقة على تعيين د. غازي حنا حنانيا عضواً في مجلس اإلدارة بدالً من عضو مجلس اإلدارة •المرحوم سالم خليل حنانيا.

إبراء ذمة مجلس اإلدارة لعام 2015. •

وفي الختام، يتقدم مجلس إدارة الشركة بعميق امتنانه ويعرب عن فائق اعتزازه بكل فرد من موظفيه وعامليه لما قدموه من تضحيات وعمل مخلص للمحافظة على شركتهم ومصدر رزقهم. لقد كانوا وما زالوا قدوة في الوفاء واالخالص لمؤسستهم، غير آبهين بالمشقة والعناء والتضحية في سبيل اإلبقاء على هذا الصرح الوطني.

واهلل ولي التوفيق.

العيزرية – القدس د. »محمد علي« مصطفى العلمي

2016/3/30 رئيس مجلس اإلدارة

10

الهيكل التنظيمي للشركة

تمشياً مع مبادىء الحوكمة، ندرج فيما يلي بعض االيضاحات والمعلومات عن مساهمي الشركة ومجلس إدارتها وهيئتها التنفيذية.

اإلدارة التنفيذيةالمدير العام د. »محمد علي« مصطفى العلمي

عمر مصطفى العلمي نواب المدير العام عدنان عادل عبداللطيف

مدير اإلنتاج مصطفى »محمد علي« العلميمدير المبيعات والتوزيع موسى »محمد علي« العلمي

إبراهيم أحمد عديلة المدير المالي هيثم إبراهيم العفيفي المراقب المالي أماني محمود عريقات مسؤول شؤون المساهمين

وقدره 333،653 دينار أردني بلغت الرواتب السنوية لإلدارة التنفيذية والبالغ عددهم ثمانية لعام 2015 مبلغاً متضمناً راتب الثالث عشر والرابع عشر عن عام 2015.

معايعة وشركاهم / محاسبون قانونيون المدقق القانوني األستاذ موريس زيادة المستشار القانوني

شركة سجاير القدس

مجلس اإلدارة

المدير العام

المبيعاتاإلنتاج الشؤون المالية اإلدارية

11

طبيعة أعمال الشركة

إن طبيعة عمل الشركة تتمثل في ما يلي:

صناعة وتجارة التبغ والسجاير وبيعها وتوزيعها والقيام بأية مشاريع صناعية وتجارية واستثمارية أخرى.. 1

امتالك األراضي واألبنية والماكنات واألدوات والسيارات الالزمة لتحقيق أغراض الشركة.. 2

االشتراك أو المساهمة مع أية شركة تتناسب غاياتها مع غايات الشركة.. 3

الحصول على أية وكاالت تجارية لشركات أجنبية أو محلية وعلى أية عالمات أو أسماء تجارية.. 4

القيام بأعمال االستيراد والتصدير في أية سلعة أو خدمة أو بضاعة تتعامل معها الشركة أو تنتجها أو . 5تتاجر بها.

كبار مساهمي الشركة

عدد األسهماسم المساهم

1,194,292شركة القدس لالستثمار المساهمة الخصوصية المحدودة

1,120,551شركة المستثمرون العرب المساهمة العامة المحدودة

313,349السيد سالم خليل سالم حنانيا- توفي في )2015/12/7(

311,565الدكتور عيسى مصطفى محمد علمي

277,294السيد فايز مصطفى محمد عوض

110,000السيد حمدي إبراهيم خليل فار

107,270السيدة سهير مصطفى محمد مصري

103,473السيد بشار يوسف محمد برغوثي

96,376السيدة إيناس عادل يوسف نصار

94,000السيد سميح أحمد عبد المجيد نوباني

12

أسماء الشركات التابعة والشقيقة

رأس مال اسم الشركةعدد األسهم التي تملكها العملةالشركة

الشركة بالشركة التابعة

9,452,328JD7,080,286شركة المستثمرون العرب م.ع.م

2,000,000JD980,000شركة يونايتد للتجارة الدولية م.خ.م

250,000USD18,875شركة الجندول للتجارة والتوزيع

200,000NIS199,999شركة جي. سي. سي. )القدس(

1,000,000JD312,908شركة الرعاية العربية للخدمات الطبية م.ع.م

100,000NIS50,000شركة أزهار للتطوير العقاري م.خ

3,546,910CAD1,550,000شركة كيو سي تي سي / كندا

2,000,000JD1,090,000شركة ريفت فالي للتطوير واالستثمار م.خ.م

100,000JD20,000شركة آكسنت للتسويق واالستشارات

نسبة ملكية أعضاء مجلس اإلدارة

المنصباألسمعدد األسهم التي

يمتلكها كما بتاريخ 2015/12/31

نسبة الملكية

0.357 %35,714الرئيسد. "محمد علي" مصطفى العلمي

11.94 % 1,194,292نائب الرئيسشركة القدس لالستثمار م. خ. م. )3 مقاعد(

11.20 %1,120,551عضوشركة المستثمرون العرب م. ع. م. )مقعدين(

3.13 %313,349عضوسالم خليل حنانيا - توفي في )2015/12/7(

0.53 %53,046عضوأيوب يعقوب رباح

0.427 %42,714عضووفا عزالدين الدجاني

0.417 %41,732عضوسليم بكر هاشم

0.252 %25,204عضووليد محمد عبدالجبار الجابر

األسهم المملوكة من الشركات التابعة والشقيقة

عدد األسهم في الشركةاسم الشركة

1,120,551شركة المستثمرون العرب المساهمة العامة المحدودة

بتاريخ 2014/5/8. القدس العادية لشركة سجاير العامة الهيئة اجتماع تقرر عقد

13

ملكية أقرباء أعضاء مجلس اإلدارة

د. "محمدعلي" مصطفى العلميعدد األسهمرقم الهويةصلة القرابةاألسم

08101744418,488الزوجةنجوى رفعت بكر علمي

السيد سالم خليل سالم حنانياعدد األسهمرقم الهويةصلة القرابةاألسم

97839032610,008الزوجةجورجيت سمعان يوسف حنانيا

السيد وليد محمد عبدالجبار الجابرعدد األسهمرقم الهويةصلة القرابةاألسم

9956354973,467الزوجةأمل مصطفى عبدالجبار بدارنة

السيد سليم بكر سليم هاشمعدد األسهمرقم الهويةصلة القرابةاألسم403387921198ابن / قاصربكر

خالل المالي السوق في الشركة اسهم تداول ونشاط حجم العام 2015 بالمقارنة مع 2014

عدد السنةالصفقات

عدد االسهم

القيمة بالدينار

أعلى سعر/دينار

أدنى سعر/دينار

سعر اإلغالق

201415393,867283,2010.880.680.73

2015786879,827842,2171.140.750.90

التغيرات والتطورات التي تمت خالل العام 2015

استمرار استفحال ظاهرة بيع السجاير البلدي والتبغ الحلل مما كان له تأثير سلبي مباشر على مبيعات الشركة.

14

آلية توصيل التقرير السنوي الى المساهمين

بواسطة اإلدارة مجلس وتقرير الختامية المالية البيانات تشمل والتي السنوية التقارير توصيل يتم صندوق البريد الخاص بكل مساهم او بواسطة وكالء الشركة المتواجدين في المناطق، كما يتم نشر دعوة للمساهمين في الصحف اليومية قبل اسبوعين من موعد اجتماع الهيئة العامة، ويمكن اإلطالع على

.www.jerucig.ps التقرير السنوي والبيانات المالية الختامية من خالل موقع الشركة اإللكتروني

مكافأت أعضاء مجلس اإلدارة

لم يتقاضى أي عضو من أعضاء مجلس إدارة شركة سجاير القدس أية مبالغ عن الجهود التي بذلوها في مجلس إدارة الشركة.

واجبات مجلس اإلدارة تجاه المساهمين

عقد مجلس إدارة الشركة خمسة )5( اجتماعات خالل عام 2015 بحث خاللها تطورات الوضع المالي واإلداري للشركة ووضع المبيعات واألسواق المحلية.

االختالف بين البيانات السنوية المدققة وغير المدققة من قبل مدقق الحسابات الخارجي

إن االختالفات بين البيانات المالية السنوية غير المدققة والبيانات المالية المدققة من قبل المدقق الخارجي للشركة يعود في مجمله الى إعادة تصنيف حساب المصاريف وإعادة تقييم الحسابات الى هي الشركة مبيعات كافة أن إذ التحويل هذا نتيجة عملة فروقات عنها نتج والتي األردني الدينار

بالشيقل. مرفق كشف يتضمن الفروقات التي نتجت بين اإلفصاح األولي واإلفصاح النهائي.

اإلجراءات القانونية والقضايا المرفوعة على الشركة

- 1995 السنوات الرجوع عن تسوية الدخل بغرض المرفوعة من قبلنا ضد ضريبة القضية ال زالت 2004 قائمة.

موعد إجتماع الهيئة العامة العادية

سيعقد اجتماع الهيئة العامة العادية لشركة سجاير القدس في 20 حزيران 2016.

15

المسائل التي احيلت للتصويت من قبل حملة األوراق المالية

ال توجد أية مسائل أحيلت للتصويت من قبل حملة األوراق المالية خالل عام 2015.

ممتلكات الشركة

تمتلك الشركة قطعة أرض في منطقة العوجا والنويعمة، كما تمتلك أسهم في شركات أخرى إضافة إلى األراضي والمباني المقام عليها مكاتب الشركة والمصنع والمخازن والماكينات المتعلقة باإلنتاج.

سياسة الشركة إتجاه المسؤولية اإلجتماعية

بلغ من ميزانيتها، حيث مهماً المسؤولية االجتماعية جانباً تولية تأسيسها على الشركة منذ حرصت مجموع ما تم التبرع به خالل عام 2015 نحو 36،650 دينار أردني.

65 كما في 2015/12/31 عدد العاملين في الشركة 68 كما في 2014/12/31

6،376 مساهم عدد المساهمين

10،000،000 سهم عدد األسهم المكتتب بها والمدفوع قيمتها

شركة القدس لالستثمار م.خ.م المساهمين الذين يمتلكون أكثر من %5 شركة المستثمرون العرب م.ع.م

16

الفروقات الناتجة عن االفصاح األولي والنهائي )بالدينار األردني(

الفروقاتالفرقافصاح نهائيافصاح اولياسم الحساب

فروق عملة)5(268,279268,274النقد والنقد المعادل

)111,191(10,176,32110,065,130الذمم المدينةإعادة تصنيف مع حساب

الذمم الدائنة والمصاريف المدفوعة مقدماً

57,87560,1042,229المصاريف المدفوعة مقدماًإعادة تصنيف مع حساب

الذمم المدينة

7,445,2627,449,0803,818الممتلكات والمعدات واالالتفرق احتساب مصروف

االستهالك

)1,289,415(12,535,58611,246,171االستثمارات العقاريةناتج عن أثر تعديل فائض

التقييم حسب المعيار المحاسبي رقم 40

)936,563(4,505,7933,569,230االستثمارات في أسهم الشركاتعكس أثر بيع أسهم من

حساب الذمم الدائنة

)82,716()32,530(50,186ضريبة الدخلتسجيل مخصص ضريبة

الدخل للسنةفرق تدوير)1(4,363,0394,363,038البنوك الدائنة

)6,362,296(10,614,9674,252,671الذمم الدائنة

اعادة تصنيف الشيكات األجلة الواردة ضمن الذمم الدائنة

إلى حسابات البندرول والقيمة المضافة، واستبعاد مقبوضات

على حساب اإلستثماراتالمصاريف المستحقة واألرصدة

تسجيل مصاريف مستحقة331,965345,13913,174الدائنة

بندرول السجاير )مكوس(- 1223,649,7383,649,616فلسطين

إعادة تصنيف الشيكات اآلجلة الواردة ضمن الذمم الدائنة

الى حساب البندرول

129,796758,958629,162بندرول السجاير )مكوس(- إسرائيلإعادة تصنيف الشيكات اآلجلة

الواردة ضمن الذمم الدائنة الى حساب البندرول

937,4181,938,2691,000,851ضريبة القيمة المضافةإعادة تصنيف الشيكات األجلة

الواردة ضمن الذمم الدائنة إلى حساب الضريبة

فرق عملة45,89447,7641,870مكافأة أعضاء مجلس اإلدارة

)89,606(341,813252,207مخصص تعويض نهاية الخدمةإعادة فرق مخصص الشركة

األم إلى حساب األرباح المتراكمة

17

الفروقاتالفرقافصاح نهائيافصاح اولياسم الحساب

)1,238,525(3,081,0841,842,559األرباح )الخسائر( المتراكمة

حصص حقوق الجهات غير المسيطرة من فائق تقييم

االستثمارات الناتجة عن أثر تعديل التصنيف

)1,153,054(-1,153,054فائض تقييم االستثمارات العقارية

عدم إدراج فائض تقييم شركة تابعة نظراً لتغيير

نيتها في استخدام الممتلكات من عقارات استثمارية الى

مخزونتعديل تدقيق)3,318(1,067,1631,063,845فرق الترجمة الى الدينار

2,619,8603,758,1441,138,284الحصص غير المسيطرة

حصص حقوق الجهات غير المسيطرة من فائض تقييم

االستثمارات الناتجة عن أثر تعديل التصنيف شاماًل ألرباح

السنة الحالية

بيان األرباح والخسائر

فرق تدوير37,620,70637,620,7071المبيعات

77,197)36,466,554()36,543,751(تكلفة المبيعاتتسجيل تكاليف اضافية

على المشتريات ومدخالت المنتجات المباعة

توزيع أرباح لم تكن مسجلة285,2991,244,828959,529االيرادات األخرى

تعديل تدقيق)552()146,943()146,391(مصاريف البيع والتوزيع

424,931)831,648()1,256,579(مصاريف إدارية وعمومية

إعادة تصنيف المصاريف والعموالت البنكية إلى

بند منفصل ضمن األرباح والخسائر، وقيد مصاريف

غير مسجلة

)459,945()461,878()1,933(المصاريف والعموالت البنكيةإعادة تصنيف من بند

مصاريف إدارية وعمومية

)971,933()1,559,423()587,490(مصاريف أخرىعكس أثر استبعاد استثمارات وفقدان السيطرة على شركة

تابعة

18


562600015

البيانات المالية الموحدة وتقرير مدقق الحسابات للسنة المنتهية في 31 كانون أول 2015

معايعة وشركاهم

19

المحتويات

صفحــة21 - 20 تقرير مدقق الحسابات المستقل

البيانات المالية23 - 22 الموحد بيان المركز المالي

24 بيان الربح والخسارة الموحد 25 بيان الدخل الشامل الموحد 26 بيان التغيرات في حقوق الملكية الموحد

27 بيان التدفقات النقدية الموحد 57 - 28 إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

22


بيان رقم 1 بيان المركز المالي الموحد كما في 31 كانون أول 2015

20152014

دينار أردني دينار أردني إيضاحاألصول

األصول المتداولة4268274435054النقد والنقد المعادل

5100651308105946الذمم المدينة

659551907896024المخزون

106010435106المصاريف المدفوعة مقدماً

45811-15ضريبة الدخل

1634869816517941إجمالي األصول المتداولة

األصول غير المتداولة974490808660314الممتلكات والمعدات واآلالت

7112461718988190العقارات االستثمارية

81000280515الموجودات المالية بالقيمة العادلة

835692303589070االستثمارات في أسهم الشركات

2226548121518089إجمالي األصول غير المتداولة

3861417938036030

____________________________________المدير المالي رئيس مجلس االدارة

23


20152014

دينار أردني دينار أردني إيضاحاإللتزامات وحقوق الملكيةاإللتزامات المتداولة

1143630387974836البنوك الدائنة

1242526716505428الذمم الدائنة

13345139828865المصاريف المستحقة واألرصدة الدائنة

36497381876301بندرول السجاير)مكوس(- فلسطين

7589582939453بندرول السجاير)مكوس(- إسرائيل

-1532530ضريبة الدخل

1938269370223ضريبة القيمة المضافة

4776455571مكافأة أعضاء مجلس اإلدارة

1538810720550677إجمالي اإللتزامات المتداولة

اإللتزامات غير المتداولة-16891930قروض بنكية

14252207500855مخصص تعويض نهاية الخدمة

1144137500855إجمالي اإللتزامات غير المتداولة

1653224421051532إجمالي اإللتزامات

حقوق الملكية171000000010000000رأس المال المصرح به والمدفوع

)1111061()1120551(اسهم خزينة

1827452892745289االحتياطي اإلجباري

36720983672098االحتياطي االختياري

10000001000000احتياطي خاص- تسديد قروض وجاري مدين

)2737549(191842559األرباح )الخسائر( المتراكمة

)2615353()879449(التغير في القيمة العادلة لالستثمارات

3152098-فائض تقييم االستثمارات العقارية

1063845990965فرق الترجمة إلى الدينار

1832379115096487إجمالي حقوق ملكية مالكي الشركة االم

37581441888011حقوق الحصص غير المسيطرة

2208193516984498إجمالي حقوق الملكية

3861417938036030إجمالي اإللتزامات وحقوق الملكية

إن اإليضاحات المرفقة من 1-34 تشكل جزءاً من هذه البيانات المالية وتقرأ معها.

____________________________________المدير المالي رئيس مجلس االدارة

24


بيان رقم 2 بيان الربح والخسارة الموحد للسنة المنتهية في 31 كانون أول 2015 20152014

دينار أردني دينار أردني إيضاحالبيان3762070746149128مبيعات السجاير وخالفها

8341204-مبيعات منتجات استهالكية وكروت وطنية

)53970675()36466554(27تكلفة المبيعات

1154153519657ربح المبيعات

21360940267287صافي ايرادات تأجير عقارات

221244828475963اإليرادات األخرى

)518592()146943(25مصاريف البيع والتوزيع والتسويق

)1772022()831648(26مصاريف إدارية وعمومية

)632518()461878(المصاريف والعموالت البنكية

)223540()1559423(24مصاريف أخرى

-330432شطب مخصصات ال لزوم لها

4025106-ربح بيع استثمارات عقارية- أرض أبو قش

)330406(-حصة الشركة من خسائر االستثمارات الخارجية

)45529(-الديون المشكوك في تحصيلها/ المعدومة

)4256427(-التدني في استثمارات أسهم شركة الرعاية العربية

)2491021(90461الربح )الخسارة( للسنة قبل ضريبة الدخل

-)71790(15مصروف ضريبة الدخل

)2491021(18671الربح )الخسارة( للسنة

العائد الى:)2529497()132054(مالكي الشركة األم


)0.253()0.013(حصة السهم األساسية والمخفضة لمالكي الشركة األم


25


بيان رقم 3 بيان الدخل الشامل الموحد للسنة المنتهية في 31 كانون أول 2015 20152014

دينار أردني دينار أردني )2491021(18671ربح )خسارة( السنة- بيان رقم 2

بنود الدخل الشامل األخرى:)4018832(-فائض تقييم االستثمارات العقارية المباعة

بنود سيتم اعادة تصنيفها إلى بيان الربح والخسارة:72880591985فرق الترجمة إلى الدينار

17359044195910التغير في القيمة العادلة لالستثمارات

)1721958(1827455المجموع

التوزيع:)1760434(1676730حقوق ملكية مالكي الشركة األم


)1721958(1827455المجموع


26

دةدو

محة ال

املع

ة اهم

سالم

س اقد

ر الجاي

سة

ركش

سقد

/ الة

زريعي

ال

201

ل 5 أو

ونكان

31ي

فة

هينت

لمة ا

سنلل

د وح

لمة ا

كيمل

ق القو

حفي

ت يرا

تغن ال

بيام 4

رقن

بيا

س رأ

اللم

اوع

دفلم

ام

هس

انة

زيخ

ي ط

تياالح

اري

جبااال

ي ط

تياالح

اري

تياالخ

اي

طتيا

احص

خاح

ربااال

ر( سائ

لخ)ا

مةراك

متال

في ير

تغال

ة يم

لقا

ة دل

عاال

اتمار

ستثلال

ض فائ

م يي

تقت

ماراستث

االية

قارلع

ا

ق فر

ة جم

ترال

ى ال

ناردي

ال

ع مو

مجة

كيمل

ي لك

ماة

ركش

الم

اال

ص ص

لحا

ير غ

رةط

سيلم

اوع

جملم

ا

انلبي

اي

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

ديني

ردنار أ

دين20

14ي

ثانون

كان 1

فييد

صالر

1000

0000

)101

5613

(27

4528

936

7209

810

0000

0079

6420

)681

1263

(71

7093

039

8980

1795

6841

2039

200

1999

6041

فيضا

ص إصي

تخة و

ابعكة ت

شردة

رصأ

--

--

-)1

2002

55(

--

-)1

2002

55(

)113

473(

)131

3728

(

2 قم

ن ربيا

ة- سن

للارة

خسال

--

--

-)2

5294

97(

--

-)2

5294

97(

3847

6)2

4910

21(

رىألخ

ل اشام

الخل

الدود

بن-

--

--

-41

9591

0)4

0188

32(

5919

8576

9063

-76

9063

ملشا

الخل

لدي ا

مالإج

--

--

-)2

5294

97(

4195

910

)401

8832

(59

1985

)176

0434

(38

476

)172

1958

(

مة خد

الاية

نهض

عويص ت

صمخ

--

--

-19

5783

--

-19

5783

-19

5783

ينةخز

هم اس

-)9

5448

(-

--

--

--

)954

48(

-)9

5448

(

طرةسي

المير

غص

صلح

ا-

--

--

--

--

-)7

6192

()7

6192

(

2014

ل أو

ونكان

31ي

د فصي

الر10

0000

00)1

1110

61(

2745

289

3672

098

1000

0000

)273

7549

()2

6153

53(

3152

098

9909

6515

0964

8718

8801

116

9844

98

عة تاب

كة شر

دة ص

أر-

--

--

1210

368

--

-12

1036

8-

1210

368

2 قم

ن ربيا

ة- سن

للبح

الر-

--

--

)132

054(

--

-)1

3205

4(15

0725

1867

1

رىألخ

ل اشام

الخل

الدود

بن-

--

--

-17

3590

4-

7288

018

0878

4-

1808

784

ملشا

الخل

لدي ا

مالإج

--

--

-)1

3205

4(17

3590

4-

7288

016

7673

015

0725

1827

455

مةخد

الاية

نهض

عويص ت

صمخ

--

--

-89

607

--

-89

607

8960

7

خلالد

بة ضري

ي لضاف

ص اصي

تخ-

--

--

)264

10(

--

-)2

6410

()1

3505

()3

9915

(

ييملتق

ض افائ

ض عر

يل عد

ر تاث

--

--

-34

3859

7-

)315

2098

(-

2864

9911

5213

614

3863

5

ينةخز

هم أس

-)9

490(

--

--

--

-)9

490(

-)9

490(

طرةسي

المير

غص

صلح

ا-

--

--

--

--

-58

0777

5807

77

2015

ني ثا

ونكان

31ي

د فصي

الر10

0000

00)1

1205

51(

2745

289

3672

098

1000

0000

1842

559

)879

449(

-10

6384

518

3237

9137

5814

422

0819

35

ها.مع

رأ وتق

ية مال

الات

يانالب

ذه ه

منءاً

جزكل

تش 3

4-ن 1

ة مفق

مر ال

اتاح

ضإلي

ن اإ

27


بيان رقم 5 بيان التدفقات النقدية الموحد للسنة المنتهية في 31 كانون أول 2015 20152014

دينار أردني دينار أردني التدفقات النقدية من األنشطة التشغيلية

)2491021(90461الربح للسنة قبل ضريبة الدخل- بيان رقم 2

)1200255(1210368أرصدة شركة تابعة وتخصيص إضافي

-)80552(اثر تعديل تصنيف استهالك العقار

التعديالت:بنود غير نقدية:

7174551721879االستهالك

-)286193(استبعاد رصيد استهالك متراكم شركة يونايتد

110279)144914(تعويض نهاية الخدمة بالصافي من رصيد شركة يونايتد

17359044195910التغير في القيمة العادلة لالستثمارات

72880591985فرق الترجمة إلى الدينار

)4018832(-فائض تقييم االستثمارات العقارية )القطعة المباعة(

)189665(580777الحقوق غير المسيطرة

التغير في رأس المال العامل:)1439944()1959184(الذمم المدينة

19408342439226المخزون

338606)24998(الموجودات المتداولة األخرى

)1326908()2252757(الذمم الدائنة

669455291102المطلوبات المتداولة األخرى

)42554()33364(ضريبة الدخل المدفوعة

)204996()14127(تعويض نهاية الخدمة المدفوع

)1225188(2222045 صافي التدفقات النقدية من األنشطة التشغيلية

التدفقات النقدية من األنشطة االستثمارية:)1338640(779972صافي )شراء( بيع واستبعاد ممتلكات، معدات واآلت

5649102)439439(صافي إضافات االستثمارات

3405334310462 صافي التدفقات النقدية من األنشطة االستثمارية

التدفقات النقدية من األنشطة التمويلية:)2849793()2719868(النقص في البنوك الدائنة والقروض

)95448()9490(أسهم الخزينة

)2945241()2729358(صافي التدفقات النقدية من األنشطة التمويلية

140033)166780(صافي الزيادة )النقص( في النقد والنقد المعادل

435054295021النقد والنقد المعادل أول السنة

268274435054النقد والنقد المعادل آخر السنة- إيضاح رقم 4


28


إيضاحات حول البيانات المالية الموحدةللسنة المنتهية في 31 كانون أول 2015

1- عام:

تأسست شركة سجاير القدس المساهمة العامة المحدودة )الشركة( في عام 1960 وسجلت لدى مراقب الشركات كشركة مساهمة عامة تحت رقم 562600015. أعيد توفيق أوضاعها وفق قانون الشركات رقم

12 لسنة 1964.

إن مركز الشركة الرئيسي العيزرية/ القدس ويجوز فتح فروع لها داخل األراضي الفلسطينية وخارجها.

إن أهم الغايات التي تأسست من أجلها الشركة هي تعاطي صناعة وتجارة وزراعة التبغ والسجاير وبيعها وتوزيعها وتصديرها والقيام بأية مشاريع صناعية وتجارية واستثمارية وامتالك األراضي واألبنية والماكنات

واألدوات والسيارات الالزمة ألغراضها باإلضافة إلى الغايات األخرى الواردة في عقد تأسيس الشركة.

2015 و 2014 على 31 كانون أول كما في 171 موظفاً 71 و التابعة بلغ عدد موظفي الشركة والشركات التوالي.

صادق مجلس إدارة الشركة على البيانات المالية الموحدة المرفقة للسنة المنتهية في 31 كانون أول 2015 في جلسته المنعقدة في 2016/3/22، على أن يتم عرضها على الهيئة العامة في اجتماعها السنوي العادي

للحصول على مصادقة الهيئة العامة على هذه البيانات المالية الموحدة.

2- تطبيق معايير التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة

دخلت مجموعة من معايير التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة المذكورة أدناه حيز التنفيذ في 1 كانون ثاني 2015 والتي لم يكن لها تأثير على المركز المالي للشركة. مع العلم أنه قد يكون هناك تأثير على المعالجة

المحاسبية للمعامالت المستقبلية:

المعالجة التعديالت توضح الموظفين: مساهمات :)19( رقم الدولي المحاسبة معيار على التعديالت المنافع المحددة. وبحسب الثالثة في خطة المحاسبية للمساهمات المقدمة من الموظفين أو األطراف التعديالت، فإن المساهمات التقديرية التي يقوم بها الموظفون أو األطراف الثالثة تخفض تكلفة الخدمة

عند دفع هذه المساهمات للخطة.

29

التحسينات السنوية على دورة معايير التقارير المالية الدولية -2010 2012 المتعلقة بالمعايير التالية:

موضوع التعديلالمعيار

تعريف شرط االستحقاق.معيار رقم )2( الدفع على أساس األسهم

محاسبة العوض المحتمل في اندماج اإلعمال.معيار رقم )3( اندماج اإلعمال

معيار رقم )8( القطاعات التشغيليةتجميع القطاعات التشغيلية.. 1مطابقة اجمالي أصول القطاعات المشمولة . 2

في التقارير مع أصول المنشأة.الذمم المدينة والدائنة قصيرة األجل.معيار رقم )13( قياس القيمة العادلة

معيار المحاسبة الدولي رقم )16( الممتلكات والمصانع والمعدات ومعيار المحاسبة الدولي رقم )38( األصول

غير الملموسةطريقة إعادة التقييم- إعادة بيان االستهالك

المتراكم )االطفاء( بشكل تناسبي.

معيار المحاسبة الدولي رقم )24( إفصاحات األطراف كبار موظفي اإلدارة.ذات العالقة

التحسينات السنوية على دورة معايير التقارير المالية الدولية -2011 2013 المتعلقة بالمعايير التالية:


استثناءات النطاق بخصوص المشاريع المشتركة.معيار رقم )3( اندماج األعمال

نطاق الفقرة )52( )استثناء من المحفظة(.معيار رقم )13( قياس القيمة العادلة

معيار المحاسبة الدولي رقم )40( العقارات االستثماريةتوضيح العالقة بين معيار التقارير المالية الدولي رقم )3( ومعيار المحاسبة الدولي رقم )40( عند تصنيف العقارات على أنها عقارات استثمارية أو

عقارات مشغولة من المالك.

كذلك صدرت خالل السنة مجموعة من المعايير الجديدة والمعدلة والتي لم تدخل حيز التنفيذ بعد ولكنها قابلة للتطبيق المبكر للسنة التي تنتهي في 31 كانون أول 2015.

معيار التقارير المالية الدولي رقم )9(: األدوات المالية.

معيار التقارير المالية الدولي رقم )14(: حسابات التأجيل التنظيمية.

معيار التقارير المالية الدولي رقم )15(: اإليرادات من العقود مع العمالء.

التعديالت على معيار التقارير المالية الدولية رقم )11(: االتفاقيات المشتركة المتعلقة بالمعالجة المحاسبية لشراء الحصص في العمليات المشتركة.

التعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم )1(: عرض البيانات المالية فيما يتعلق بمبادرة االفصاح.

30

التعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم )16(: الممتلكات والمصانع والمعدات ومعيار المحاسبة الدولي رقم )38(: األصول غير الملموسة حيث توضح التعديالت الطرق المقبولة محاسبياً لالستهالك واالطفاء.

تعديالت على معيار المحاسبة الدولي رقم )16(: الممتلكات والمصانع والمعدات ومعيار المحاسبة الدولي رقم )41(: الزراعة والمتعلقة بالنباتات المثمرة.

وفق طريقة االستثمارات بتسجيل بالسماح المتعلق :)27( رقم الدولي المحاسبة معيار على التعديالت حقوق الملكية في البيانات المالية المنفصلة.

أو البيع :)28( رقم الدولي المحاسبة ومعيار )10( رقم الدولية المالية التقارير معيار على التعديالت المساهمة في األصول بين المستثمر والمنشآت الزميلة أو المشاريع المشتركة التابعه لها.

-)28( الدولي رقم المحاسبة )12( ومعيار و )10( الدولية رقم المالية التقارير التعديالت على معياري المنشآت االستثمارية حيث يتعلق التعديل بتطبيق استثناء التوحيد في الشركات االستثمارية.

كما تم أيضاً اصدار التحسينات السنوية على دورة معايير التقارير المالية الدولية 2012-2014 التي يتوجب تطبيقها للفترات السنوية التي تبدأ في أو بعد 1 كانون ثاني 2016 والتي من المحبذ تطبيقها في وقت مبكر.

تتعلق هذه التحسينات بالمعايير التالية:


بها المحتفظ المتداولة غير األصول )5( رقم المعيار تغيرات في طرق التصرف.برسم البيع والعمليات المتوقفة

معيار رقم )7( األدوات المالية: االفصاحاتعقود التخديم.. 1قابلية تطبيق التعديالت التي تمت على . 2

معيار التقارير المالية الدولية رقم )7( على البيانات المالية المرحلية المختصرة.

معدل الخصم: قضية السوق االقليمية.معيار المحاسبة الدولي رقم )19( منافع الموظفين

المالية التقارير )34( رقم الدولي المحاسبة معيار المرحلية

االفصاح عن المعلومات »في مكان آخر ضمن التقرير المالي المرحلي«.

على جوهري تأثير أي على نفاذها عند أعاله المذكورة المعايير تطبيق يؤدي أن اإلدارة تتوقع وال هذا المالية. البيانات

31

3- أهم السياسات المحاسبية

أ- بيان االلتزام:

تم إعداد البيانات المالية الموحدة المرفقة وفقاً لمعايير التقارير المالية الدولية الصادرة عن مجلس معايير المحاسبة الدولية وبموجب القوانين والتعليمات النافذة.

ب- اساس اعداد البيانات المالية

تم إعداد البيانات المالية الموحدة وفقاً لمبدأ التكلفة التاريخية باستثناء الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل االخر، االستثمارات في أسهم الشركات وجزء من االستثمارات العقارية التي تظهر بالقيمة

العادلة كما في تاريخ بيان المركز المالي.

إن التكلفة التاريخية تعتمد في األساس على القيمة العادلة للمقابل المدفوع للسلع أو الخدمات.

إن القيمة العادلة هي الثمن الذي سوف يتم استالمه عند بيع األصول أو المدفوع لنقل االلتزام في معاملة منظمة بين المشاركين في السوق في تاريخ القياس، بغض النظر عما إذا كان الثمن يمكن مالحظته مباشرة أو مقدر

باستخدام تقنية تقييم أخرى.

عند تقدير القيمة العادلة لألصل أو االلتزام، تأخذ المجموعة بالحسبان خصائص هذا األصل أو االلتزام إذا قام المشاركون في السوق بأخذها بعين االعتبار عند تسعير األصل أو االلتزام في تاريخ القياس. يتم تحديد القيمة العادلة ألغراض القياس و/ أو االفصاح في البيانات المالية على هذا األساس باستثناء معامالت الدفع على أساس األسهم التي تقع ضمن نطاق معيار التقارير المالية الدولية رقم )2(، معامالت التأجير التي تقع ضمن نطاق معيار المحاسبة الدولي رقم )17( والقياسات التي تتشابه مع القيمة العادلة ولكنها ليست قيمة عادلة مثل صافي القيمة التحصيلية في معيار المحاسبة الدولي رقم )2( أو القيمة المستخدمة في معيار المحاسبة

الدولي رقم )36(.

ألغراض إعداد البيانات المالية، تصنف قياسات القيمة العادلة إلى مستوى 1، 2 أو 3 استناداً إلى درجة وضوح المدخالت بالنسبة إلى قياسات القيمة العادلة وأهمية هذه المدخالت الى القيمة العادلة بالكامل كما يلي:

وااللتزامات . 1 النشطة لألصول األسواق المعدلة( في )غير المعلنة األسعار األول هي المستوى مدخالت المتطابقة التي يمكن للمنشأة الحصول عليها في تاريخ القياس.

الثاني هي تلك المدخالت غير المشمولة في المستوى األول والتي يمكن مالحظتها . 2 مدخالت المستوى بشكل مباشر أو غير مباشر.

مدخالت المستوى الثالث هي المدخالت غير الملحوظة لألصل أو االلتزام.. 3

ج- إن السياسات المحاسبية المتبعة توازي تلك المستخدمة في العام السابق، باستثناء قيام المجموعة بتطبيق ما ينطبق من معايير التقارير المالية الدولية الجديدة والمعدلة.

د- إن الدينار األردني هو عملة رأس المال وكذلك عملة إظهار البيانات المالية الموحدة.

32

هـ- تم تقريب جميع المبالغ الواردة في البيانات المالية الموحدة إلى أقرب دينار أردني.

و- البيانات المالية الموحدة

تشمل البيانات المالية الموحدة البيانات المالية لشركة سجاير القدس المساهمة العامة المحدودة وشركاتها التابعة كما في 31 كانون اول 2015. تتحقق السيطرة في الشركات التابعة عندما تمتلك الشركة ما يلي:

السلطة على الشركة المستثمر بها. أن تكون الشركة معرضة أو لديها حقوق لعوائد متغيره ناتجة عن مشاركتها مع الشركة المستثمر بها. أن يكون لديها القدرة على استخدام القوة للتأثير على عوائدها.

تقوم الشركة بإعادة تقييم قدرتها على السيطرة في الشركة المستثمر بها إذا توفرت حقائق وظروف تشير إلى أن هناك تغيرات على واحد أو أكثر من العناصر الثالث المذكورة أعاله.

لديها سلطة يكون فانه بها، المستثمر الشركة التصويت في اغلبية حقوق أقل من الشركة لدى يكون عندما على الشركة المستثمر بها عندما تكون حقوق التصويت كافية إلعطائها القدرة العملية إلدارة أنشطة الشركة المستثمر بها من جانب واحد. تنظر الشركة في جميع الحقائق ذات الصلة عند تقييم ما إذا كان حق الشركة في

التصويت في الشركة المستثمر بها يعتبر كافياً لمنحها السيطرة، بما في ذلك:

حجم حقوق التصويت المملوكة للشركة بالنسبة إلى حجم وعدد أصحاب حقوق التصويت اآلخرين. إمكانيات حقوق التصويت التي تحتفظ بها الشركة وأصحاب حقوق التصويت اآلخرين. الحقوق الناشئة عن ترتيبات تعاقدية أخرى. إلدارة الحالية القدرة لديها، ليس أو لديها، الشركة أن إلى تشير قد إضافية ظروف أو حقائق أية

األنشطة ذات الصلة في الوقت الذي يستوجب اتخاذ القرار، بما في ذلك أنماط التصويت في اجتماعات السابقة. المساهمين

يبدأ توحيد البيانات المالية للشركة وشركاتها التابعة من تاريخ السيطرة، ويستمر حتى تاريخ فقدان السيطرة على الشركات التابعة. وتحديداً، يتم قيد اإليرادات والمصاريف لشركة تابعة تم االستحواذ عليها أو التخلص منها خالل السنة من خالل بيان الربح أو الخسارة الموحد والدخل الشامل الموحد من تاريخ سيطرة الشركة

على الشركة التابعة وحتى تاريخ فقدان السيطرة.

عند فقــدان الســيطرة علــى الشــركات التابعــة يتــم اســتبعاد الموجــودات والمطلوبــات للشـركة التابعـة والقيمـة الدفتريـة لحقـوق الجهـات غيـر المسـيطرة، وتسجيل الربح او الخسارة من االستبعاد في بيان الربح او الخسارة

الموحد ويعاد اظهار االستثمار بالقيمة العادلة.

33

ان نسبة ملكية الشركة المباشرة في رأس مال الشركات التابعة هي كما يلي:

نسبة الملكية الشركةرأس المال

المكتتب به والمدفوع

عملة رأس المال

20152014

دينار اردني74.839,452,328 %74.90 %شركة المستثمرون العربدينار اردني982,000,000 %49 %شركة يونايتد للتجارة الدولية )*(

شيكل اسرائيلي99199,999 %99 %شركة جي سي سي/ القدسشيكل اسرائيلي50100,000 %50 %شركة ازهار للتطوير العقاري

دينار اردني29.741,000,000 %31.29 %شركة الرعاية العربية للخدمات الطبية )**(

تمارس الشركات التابعة نشاطها في فلسطين بما فيها القدس الشرقية.

لم تقم الشركة بتوحيد بياناتها المالية مع الشركات التابعة األخرى لألسباب التالية:

- شركة الجندول للتجارة والتوزيع كونها متوقفة عن العمل منذ 2007.

- شركة كيو سي تي سي/ كندا الختالف سنتها المالية وعدم توفر معلومات مالية حتى 31 كانون أول 2015.

- شركة ريفت فالي للتطوير واالستثمار كونها غير عاملة.

من بيع 980،000 سهم نتيجة الدولية للتجارة يونايتد على شركة السيطرة السنة الشركة خالل فقدت )*(االسهم المملوكة فيها.

)**( قامت شركة الرعاية العربية للخدمات الطبية في سنة 2014 بتخفيض رأسمالها من عشرة ماليين سهم إلى مليون سهم بقيمة إسمية دينار أردني واحد للسهم مقابل إطفاء الخسائر المتراكمة.

ان نسبة ملكية الشركة وشركتها التابعة )المستثمرون العرب( في أسهم شركة الرعاية العربية للخدمات الطبية 50.70 % )50.15 % في سنة 2014(.

أساس توحيد البيانات المالية: ونتائج والمطلوبات الموجودات بنود كافة بتجميع التابعة وشركاتها للشركة المالية البيانات توحيد يتم كافة استبعاد يتم كما التابعة، الشركات اعمال ونتائج والمطلوبات الموجودات بنود مع الشركة اعمال االرصدة والمعامالت المتبادلة مثل الذمم المدينة والدائنة واالستثمار وتوزيعات األرباح واالرباح والخسائر

واية بنود ناتجة عن التعامل بين هذه الشركات بالكامل.

يتم اظهار حقوق الحصص غير المسيطرة بشكل منفصل عن حقوق مالكي الشركة االم.

34

ز- الممتلكات والمعدات واآلالت

تظهر الممتلكات والمعدات واآلالت جميعها بما يشمل أرض المصنع بسعر التكلفة بعد تنزيل االستهالك المتراكم وأية خسائر تدني في القيمة الدفترية. يتم استهالك الممتلكات والمعدات واآلالت )باستثناء األراضي التي ال يتم

احتساب استهالك عليها( بطريقة القسط الثابت وفق العمر المقدر وبنسب مئوية سنوية كما يلي:

2 - 4 %األبنية واإلنشاءات

5 - 20 %اآلالت والماكنات

7 - 25 %األثاث والتجهيزات

10 %السيارات

يتم مراجعة تقدير العمر االنتاجي لهذه األصول في نهاية كل عام مع معاملة تأثير أي تغير في التقدير للسنوات الالحقة باعتباره تغيير في التقدير.

اقتصادية منفعة أي تنشأ أن يتوقع ال عندما أو البيع عند واآلالت والمعدات الممتلكات استبعاد يتم استبعاد أو بيع عن الناتجة الخسائر أو األرباح تحديد يتم لألصل. المستمر االستخدام من مستقبلية الخسارة أو الربح ويتم تسجيل الدفترية لألصل. والقيمة البيع بين عائدات الفرق األصول على أساس

الناتجة في بيان األرباح والخسائر الموحد.

ح- العقارات االستثمارية

تمثل العقارات االستثمارية للمجموعة العقارات المحتقظ بها لغرض االستفادة من ارتفاع قيمتها الرأسمالية و/ او اكتساب ايرادات ايجارية وال يندرج ضمنها العقارات التي تستخدم في االنتاج أو توريد البضائع أو الخدمات

أو االهداف االدارية أو البيع في السياق العادي للعمل.

يتم االعتراف بالعقارات االستثمارية كأصل عندما وفقط عندما:

يكون من المحتمل تدفق المنافع االقتصادية المستقبلية المرتبطة بالعقارات االستثمارية الى المنشأة، وامكانية قياس تكلفة العقارات االستثمارية بموثوقية.

تقوم المجموعة بتصنيف عقاراتها االستثمارية وفق اآلتي:

- اراٍض محتفظ بها لغرض االستفادة من ارتفاع قيمتها الرأسمالية. تشمل هذه االستثمارات قطعة أرض في منطقة أريحا وأخرى في منطقة بيت حنينا/ القدس. تظهر هذه االستثمارات وفق ما يلي:

أرض العوجا/ أريحا: تظهر بالتكلفة التي تقارب قيمتها العادلة حيث قامت الشركة بشرائها خالل عامي 2011 و2012.

أرض بيت حنينا/ القدس: تظهر بالتكلفة، لحين البدء في تطوير مشروع اسكان يضم 152 شقة سكنية حيث انهت الشركة التابعة )ازهار للتطوير العقاري( المالكة للعقار اجراءات الحصول على موافقة اللجنة اللوائية

في بلدية القدس وتعكف حاليا على استصدار باقي الموافقات الالزمة تمهيداً لبدء التنفيذ.

35

هذا وقامت شركة ازهار خالل السنة بعمل تقييم للعقار والمشروع من قبل مخمن عقارات مرخص في يعادل ما اي اسرائيلي شيكل مليون عشر ستة بمبلغ التحسين ضريبة بدون العقار قيم الذي القدس 2905000 دينار اردني. لم تقم الشركة بعكس قيمة التقييم نظراً الن نيتها تتجه الى تغيير استخدام هذه الممتلكات من عقارات استثمارية الى المخزون. حيث تتطلب الفقرة )57( من معيار المحاسبة الدولي رقم المخزون عندما، إلى االستثمارية العقارات من الممتلكات بتحويل االستثمارية بالعقارات المتعلق )40(

وفقط عندما يكون هناك تغيير في االستخدام، والمدلل عليه ببدء التطوير بنية البيع. المقامة والمباني العقارات واالراضي التأجير وهي عبارة عن استثمارات في بها بهدف - ممتلكات محتفظ

عليها. تظهر هذه االستثمارات بقيمتها العادلة.

ادرجت الشركة خالل السنة استثمارها في هذا العقار بالقيمة العادلة، وعليه قامت بادراج التغير في القيمة العادلة المسجل سابقا ضمن فائض تقييم العقارات الى االرباح )الخسائر( المتراكمة.

ط- االستثمارات في أسهم الشركات

تظهر االستثمارات في أسهم الشركات بالقيمة العادلة وبحسب سعر اإلغالق كما في تاريخ بيان المركز المالي للشركات المدرجة على بورصة فلسطين. أما الشركات غير المدرجة فيتم اعتمادها بسعر التكلفة أو حسب آخر

بيانات مالية متوفرة. وتشمل هذه االستثمارات:

استثمارات في أسهم شركات تابعة غير موحدة وحليفه:. 1

كما تمت اإلشارة إليه في إيضاح )3( )و( تتحقق السيطرة في الشركات التابعة عندما تمتلك الشركة السلطة على الشركات المستثمر بها، ويكون لديها حقوق لعوائد متغيرة ناتجة عن هذه المشاركة، إضافة إلى القدرة على

استخدام القوة للتأثير على عوائدها.

أما الشركات الحليفة فهي الشركات التي يكون للشركة إمكانية ممارسة التأثير الفعال على السياسات المالية والتشغيلية فيها وليس التحكم في هذه السياسات.

تظهر استثمارات الشركة والشركات التابعة غير الموحدة والحليفة بالقيمة العادلة أو بحسب آخر بيانات مالية مدققة لتلك الشركات:

القيمة عدد األسهم الشركةاألسمية

النسبة نسبة الملكيةالمدفوعة

20152014الشركات التابعة:

75.5 % / 51 %100 %10 دوالر أمريكي1887512750شركة الجندول للتجارة والتوزيع

100 %100 %1 دوالر كندي15500003550000شركة كيو.سي.تي.سي/ كندا

86 %63.63 %1 دينار أردني17200001720000شركة ريفت فالي للتطوير واالستثمار

الشركات الحليفة:20 %75 %1 دينار أردني2000020000شركة اكسنت للتسويق واالستشارات

49 %100 %1 دينار أردني-49000شركة اكسس

36

استثمارات في أسهم شركات أخرى:. 2

النسبة القيمة األسميةعدد األسهم الشركةالمدفوعة

20152014

100 %1 دوالر أمريكي27842784شركة فلسطين للتنمية واالستثمار

100 %1 دوالر أمريكي298387298387شركة المشرق للتأمين

100 %1 دوالر أمريكي7478974789شركة القدس لالستثمارات العقارية

100 %1 دينار أردني11000893672شركة فلسطين لالستثمار العقاري

100 %1 دوالر أمريكي3576755شركة بنك فلسطين

93 %4000 شيكل/جـ500500شركة القدس القابضة

100 %1 دينار أردني1920019200شركة بورصة فلسطين

قامت الشركة خالل السنة بشراء االسهم التالية وتم عكسها ضمن العدد أعاله:

31/12/201531/12/2014

-6125شركة الجندول للتجارة والتوزيع

قامت الشركة وشركتها التابعة خالل السنة ببيع األسهم التالية وتم عكسها ضمن العدد أعاله:

31/12/201531/12/2014

882672391828شركة فلسطين لالستثمار العقاري

800-شركة بورصة فلسطين

موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل االخر:. 3

إليها مضافاً االخر الشامل الدخل من خالل العادلة بالقيمة للبيع المتوفرة المالية الموجودات تسجيل يتم مصاريف االقتناء عند الشراء. ويتم الحقاً اعادة تقييمها بالقيمة العادلة كما في تاريخ البيانات المالية. كما يتم إظهار التغير في القيمة العادلة ضمن بيان الدخل الشامل الموحد. أما في حالة استبعاد هذه الموجودات المالية، فيتم اعادة تصنيف االرباح او الخسائر المسجلة سابقا ضمن احتياطي اعادة تقييم الموجودات المالية بالقيمة

العادلة من خالل الدخل الشامل االخر الى االرباح المدورة. تظهر الموجودات المالية التي ال يمكن تحديد قيمتها العادلة بشكل يعتمد عليه بالتكلفة، ويتم تسجيل أي تدني

في قيمتها في بيان الربح أو الخسارة الموحد. إن أسعار االغالق في تاريخ بيان المركز المالي في اسواق نشطة تمثل القيمة العادلة للموجودات المالية التي لها أسعار سوقية. أما في حال عدم توفر أسعار أو عدم وجود تداول في سوق نشط، فإنه يتم تقدير قيمتها العادلة

من قبل المجموعة بناء على المعلومات المالية المتوفرة.قامت الشركة التابعة خالل السنة باعادة تصنيف االستثمارات المتوفرة للبيع على انها موجودات مالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل االخر، حيث استندت االدارة الى ان هذه االستثمارات هي استثمارات استراتيجية

وفقا لطبيعة اعمالها. هذا ولم يترتب على اعادة التصنيف اي اثر على المبالغ الواردة في البيانات المالية.

37

ي- المخزون

يتم تقييم مخزون البضاعة بالكلفة أو القيمة التحصيلية أيهما أقل، ويتم تحديد الكلفة على أساس الوارد أوالً صادر أوالً. تشمل الكلفة السعر مضافاً اليه أجور النقل بالنسبة لمواد الخام، التعبئة وقطع ولوازم الصيانة. أما

البضاعة الجاهزة فتشمل باإلضافة جميع المصاريف الضرورية لتجهيز البضاعة للبيع.

تعتمد القيمة التحصيلية على سعر البيع بعد تنزيل المصاريف المتوقعة إلتمام البيع.

ك- مخصص تعويض نهاية الخدمة

يتم تقييم مخزون البضاعة بالكلفة أو القيمة التحصيلية أيهما أقل، ويتم تحديد الكلفة على أساس الوارد أوالً صادر أوالً. تشمل الكلفة السعر مضافاً اليه أجور النقل بالنسبة لمواد الخام، التعبئة وقطع ولوازم الصيانة. أما

البضاعة الجاهزة فتشمل باإلضافة جميع المصاريف الضرورية لتجهيز البضاعة للبيع.

ل- صندوق التوفير الموظفين

تعتمد الشركة سياسة لصندوق التوفير الموظفين والتي تلجأ من خاللها إلى اقتطاع نسبة 5 % من الرواتب األساسية للموظفين وتساهم في المقابل بنسبة 7.50 % من الرواتب األساسية.

يدير الصندوق لجنة خاصة تسمى »هيئة صندوق التوفير لمستخدمي الشركة والشركات التابعة«. كما يمسك الصندوق دفاتر حسابات مستقلة عن الشركة وله حساب بنكي منفصل.

م- االحتياطيات

االحتياطي اإلجباري:. 1

إن قانون الشركات المعمول به في فلسطين يُوجب اقتطاع نسبة 10 % من األرباح الصافية قبل ضريبة الدخل لحساب االحتياطي اإلجباري. ال يجوز وقف هذا االقتطاع قبل أن يبلغ مجموع المبالغ المتجمعة لهذا الحساب ما يعادل ربع رأسمال الشركة، إال أنه يجوز زيادة هذه النسبة بقرار من مجلس اإلدارة إلى أن تبلغ االقتطاعات

رأس المال وعندئذ يجب وقفها.

هذا وال يجوز توزيع االحتياطي اإلجباري على المالكين.

قررت إدارة الشركة إعادة االقتطاع لالحتياطي اإلجباري في جلستها التي عقدت في 26 آذار 2009، حيث تم عكس ذلك في البيانات المالية للسنة المنتهية في 31 كانون أول 2008 بعد أن كانت قد توقفت عن اقتطاع النسبة

المحددة لسنوات عندما وصل الرصيد المتجمع ربع رأس المال.

االحتياطي االختياري:. 2

يجيز قانون الشركات المعمول به لمجلس اإلدارة التنسيب للهيئة العامة أن تقرر سنوياً اقتطاع جزء من األرباح الصافية لحساب االحتياطي االختياري، على أن ال يزيد المبلغ المقتطع سنوياً على عشرين بالمائة من األرباح

الصافية للسنة، كما ال يجوز أن تتجاوز المبالغ المقتطعة لالحتياطي االختياري نصف قيمة رأس المال.

38

ن- حصلت الشركة االم في 22 نيسان 2010 على شهادة تأكيد استثمار من الهيئة العامة لتشجيع االستثمار، حيث منحت الشركة بموجبها حافز دفع ضريبة الدخل بمعدل إسمي قدره %50 من الضريبة المستحقة لمدة

اثنتي عشرة سنة تبدأ من 2010/1/1 وتنتهي في 2021/12/31.

س- تحقق اإليرادات

يتم إثبات اإليرادات بالقيمة العادلة للمبالغ المستلمة أو التي سيتم استالمها من واقع الفواتير الصادرة. يتم تنزيل مبالغ اإليرادات بقيمة المرتجعات المقدرة والخصميات والعالوات األخرى.

المبيعات:. 1

يتم إثبات اإليرادات المتحققة من بيع البضائع عند تسليم السلع ونقل الملكية الى المشتري في الوقت الذي يجب معه استيفاء كافة الشروط التالية:

- قيام الشركة بنقل المخاطر والعوائد الهامة لملكية البضاعة الى المشتري.

- عدم احتفاظ الشركة بالتدخل اإلداري الذي يرتبط عادة بالملكية أو الرقابة الفعالة على السلع المباعة.

- امكانية قياس مبلغ اإليرادات بشكل موثوق.

- من المحتمل تدفق المنافع االقتصادية المرتبطة بالبيع على الشركة.

- إمكانية قياس التكاليف التي تكبدتها الشركة أو تلك التي ستتكبدها بشكل موثوق.

إيراد اإليجارات:. 2

يتم إثبات إيراد اإليجارات من االستثمارات في الممتلكات المؤجرة بعقود ايجار تشغيلية على أساس القسط الثابت على مدى مدة عقد اإليجار. اما مصاريف العقارات وااليجارات فيتم االعتراف بها على اساس مبدأ االستحقاق.

إيراد توزيعات أرباح األسهم:. 3

يتم إثبات توزيعات أرباح االستثمارات في األسهم عند نشوء الحق في استالمها.

ع- تحقق المصاريف

يتم قيد المصاريف عند حدوثها وفق مبدأ االستحقاق.

ف- اإليرادات غير المستحقة

تمثل المبالغ المقبوضة على حساب إيجارات سنوات الحقة.

ص- العمالت األجنبية

تحتفظ الشركة ومعظم الشركات التابعة بدفاتر حساباتها بالشيكل اإلسرائيلي والذي يمثل عملة المتاجرة، وعليه الصرف الشيكل اإلسرائيلي بحسب سعر إلى بالعمالت األخرى السنة تتم خالل التي المعامالت يتم تحويل السائد بتاريخ قيد المعاملة. وفي نهاية كل سنة مالية، يتم ترجمة الموجودات والمطلوبات المتداولة بالعمالت

39

األخرى حسب أسعار الصرف السائدة في تاريخ البيانات المالية. يتم تسجيل فروق العملة الناتجة في بيان الربح أو الخسارة الموحد للسنة.

أما لغرض إظهار البيانات المالية بالدينار األردني وهو عملة رأس مال الشركة االم واثنتان من الشركات التابعة، فقد تمت ترجمة المعامالت المالية من الشيكل اإلسرائيلي والعمالت األجنبية األخرى إلى الدينار األردني باستخدام سعر الصرف السائد بتاريخ البيانات المالية. يتم قيد فروق ترجمة المركز المالي ونتائج أعمال الشركات التابعة

إلى الدينار األردني ضمن بيان الدخل الشامل الموحد ويتم تجميعها ضمن حقوق الملكية الموحد.

ق- الربح )الخسارة( للسهم

يتم احتساب الحصة األساسية والمخفضة للسهم من الربح )الخسارة( بقسمة صافي األرباح )الخسائر( للسنة العائد إلى مساهمي الشركة األم على المعدل المرجح لعدد األسهم خالل السنة.

ر- استخدام التقديرات

ادارة الدولية من المالية التقارير لمعايير المحاسبية وفقاً السياسات المالية وتطبيق البيانات إعداد يتطلب المخصصات، المصاريف، اإليرادات، مبالغ على تؤثر التي واالفتراضات التقديرات استخدام المجموعة الموجودات، المطلوبات وااللتزامات المحتملة وكذلك في التغيرات في القيمة العادلة، وعليه يتطلب من اإلدارة المذكورة التقديرات ان واوقاتها. المستقبلية النقدية التدفقات لتقدير مبالغ اجتهادات واحكام هامة اصدار مبنية بالضرورة على فرضيات وعوامل متعددة لها درجات متفاوتة من التقدير وعدم التيقن وان النتائج الفعلية قد تختلف عن التقديرات نتيجة التغيرات الناجمة عن اوضاع وظروف تلك التقديرات في المستقبل. تستند اإلدارة عند عمل التقديرات واالفتراضات على التجارب التاريخية والعوامل األخرى التي تعتبر ذات صلة. في اعتقاد اإلدارة أن التقديرات المستخدمة مناسبة وتراعي القوانين واإلجراءات المتبعة خاصة وأنه يتم مراجعتها

بشكل دوري، ومن امثلتها:

يتم احتساب مخصص تعويض نهاية الخدمة وفقا لقانون العمل الفلسطيني الساري المفعول. تقوم االدارة بإعادة تقدير االعمار االنتاجية للموجودات بشكل دوري لغايات احتساب مصروف االستهالك

السنوي استناداً الى الحالة العامة لتلك الموجودات وتقديرات العمر االنتاجي المتوقع في المستقبل، ويتم تسجيل خسارة التدني في القيمة الدفترية في بيان الربح أو الخسارة الموحد للسنة.

تقوم االدارة بمراجعة دورية للموجودات المالية التي تظهر بالكلفة لتقدير أي تدني في قيمتها، ويتم تسجيل خسارة التدني في بيان الربح أو الخسارة الموحد للسنة.

تقوم االدارة بتقدير قيم مخصص الديون المشكوك في تحصيلها والبضاعة بطيئة الحركة التي تشكل تدني في القيم القابلة للتحصيل بناًء على تحليل مبالغ تعمير الذمم وحالة البضاعة.

يتم تحميل السنة بما يخصها من مصروف ضريبة الدخل وفقا للقوانين والتعليمات النافذة. تقوم االدارة باستخدام خبراء تخمين معتمدين ومستقلين لتحديد القيمة العادلة للعقارات االستثمارية ويتم

التوصل الى مبلغ التقييم بالرجوع الى ظروف السوق السائدة محلياً السعار العقارات المماثلة.

40

ش- التدني في قيمة الموجودات المالية

دليل موضوعي على إذا ما طرأ لمعرفة المالية الموجودات بمراجعة المالية البيانات تاريخ اإلدارة في تقوم تدني قيمتها الدفترية بشكل فردي أو على شكل مجموعات. فإن وجد هذا الدليل، الذي يمثل الفرق بين التكلفة التاريخية المثبتة في الدفاتر والقيمة العادلة، فإنه يتم إعادة تصنيف الربح أو الخسارة المتجمعة سابقاً ضمن

بيان الدخل الشامل الموحد إلى بيان الربح أو الخسارة الموحد للسنه.

ت- المخصصات

يتم احتساب المخصصات عندما يترتب على المجموعة بتاريخ البيانات المالية التزامات )قانونية أو ضمنية( ناشئة عن أحداث سابقة مع مراعاة كون تكلفة تسوية هذه االلتزامات هي مرجحة ويمكن قياس قيمتها بشكل موضوعي.

ث- ضريبة الدخل

يتم احتساب مخصص ضريبة الدخل وفق النسبة القانونية المحددة في قرار بقانون رقم )8( لسنة 2011 الخاص تستند االستثمار. تشجيع قانون وفق االم للشركة الممنوحة الحوافز مراعاة مع وتعديالته الدخل بضريبة الضريبة المستحقة حالياً على الربح الخاضع للضريبة للسنة. يختلف الربح الخاضع لضريبة الدخل عن الربح المحاسبي الوارد في بيان الربح أو الخسارة/ بيان الدخل الشامل بسبب بعض بنود اإليرادات أو المصاريف التي قد تخضع للضريبة أو االعتراف بها كمصروف في سنوات الحقة أو الخسائر المتراكمة المقبولة ضريبياً أو تلك التي ال تخضع أبداً للضريبة أو االعتراف بها كمصروف. اما الشركات العاملة في القدس الشرقية فيتم احتساب

مصروف ضريبة الدخل وفق القوانين االسرائيلية.

خ- األدوات المالية

العالقة في طرفاً المجموعة تصبح عندما المالي المركز بيان في المالية والمطلوبات الموجودات قيد يتم التعاقدية:

الذمم المدينة: يتم تسجيل الذمم المدينة بالقيمة العادلة حيث تظهر بصافي القيمة التحصيلية بعد تنزيل . 1قبل من تحصيلها في المشكوك الديون تقدير مخصص يتم تحصيلها. في المشكوك الديون مخصص

اإلدارة بناًء على كشف تعمير الذمم المدينة والظروف الخاصة بكل منها.الذمم الدائنة: يتم تسجيل الذمم الدائنة بالقيمة العادلة.. 2المطلوب من األطراف ذات العالقة: يتم تسجيل المطلوب من األطراف ذات العالقة بالقيمة العادلة.. 3القروض: يتم قياس القروض بالتكلفة المطفأة باستخدام طريقة العائد الفعلي.. 4

ذ- النقد والنقد المعادل

ألغراض بيان التدفقات النقدية، يمثل النقد والنقد المعادل، النقد وشيكات في الصندوق والحسابات البنكية الجارية والودائع غير المحتجزة لدى البنوك التي تستحق خالل ثالثة أشهر او اقل.

41

4- النقد والنقد المعادل

20152014

دينار أردني دينار أردني 202503284393نقد في الصندوق

73127-شيكات في الصندوق

2359511285إيداعات وأرصدة لدى البنوك بالشيكل اإلسرائيلي

1776018200إيداعات وأرصدة لدى البنوك بالدينار األردني

2390047444إيداعات وأرصدة لدى البنوك بالدوالر األمريكي

516605إيداعات وأرصدة لدى البنوك بالعمالت األخرى

268274435054

5- الذمم المدينة

20152014

دينار أردني دينار أردني 85670356842824تجاريون وموردون )1(

2259521211ايجارات مستحقة القبض

)603702()421263(مخصص الديون المشكوك في تحصيلها

81683676260333صافي تجاريون وموردون

147771142476موظفون ولجان العاملين

17470421687813قروض ودفعات شركات تابعة غير موحدة وحليفة

19501950تأمينات مستردة

13374-ضريبة القيمة المضافة القابلة لالسترداد

100651308105946)1( يشمل البند دفعات بالحساب لشراء مواد خام.

42

6- المخزون

20152014

دينار أردني دينار أردني 24110312499813مواد خام

28320443462761تبغ

46740102331بندرول

244346253093بضاعة تحت التصنيع

381228858669بضاعة جاهزة

712708-مواد استهالكية اخرى

398016649قطع غيار

59551907896024

7- العقارات االستثمارية

20152014

دينار أردني دينار أردني 17136551703788أرض العوجا/ أريحا- 334 دونم )2،1(

222000222000أرض النويعمة/ أريحا- 15 دونم )2(

53057453177100ارض مبنى مركز القدس التجاري ومبنى شطارة )3(

صافي القيمة الدفترية لالبنية والمصاعد والمعدات 23817492910655الكهربائية والميكانيكية )3(

1623022974647ارض ومصاريف مشروع بيت حنينا )4(

112461718988190

)1( حصلت الشركة االم خالل سنة 2014 على موافقة سلطة األراضي بتسجيل 190 دونم باسم الشركة. أما باقي الدونمات فهي قيد اإلجراءات وتحتفظ الشركة بوكاالت دورية لها غير قابلة للعزل أو الطعن.

)2( استلمت الشركة ما مجموعه 1167500 دينار اردني )967500 دينار أردني كما في 31 كانون اول 2014( كدفعة على حساب بيع أرض العوجا/ أريحا إلى شركة ريفت فالي للتطوير واالستثمار. تم الحقا لتاريخ البيانات اثنين البيع بعد قيام الشركة بعمل تقييم الرض العوجا من قبل مخمنين التفاهم على المالية اتمام اجراءات

مرخصين ومستقلين.

تم تسجيل الدفعة المشار اليها ضمن الذمم الدائنة.

المحاسبة معيار العادلة وفق بالقيمة االستثمارية العرب( عقاراتها )المستثمرون التابعة الشركة أدرجت )3(الدولي رقم )40(، وعلى اثر ذلك قامت الشركة خالل سنة 2015 بتقييم عقاراتها االستثمارية بواسطة مخمنين

43

مستقلين عن الشركة حيث نتج عن ذلك أرباح غير متحققة بمبلغ 1655548 دينار اردني سجلت ضمن بيان حقوق الملكية. اما فائض تقييم العقارات االستثمارية الناتج عن تخمين العقارات االستثمارية في سنة 2007 فقد تم تعديله خالل السنة الى األرباح المتراكمة في بيان حقوق الملكية بما يتناسب مع نموذج القيمة العادلة وفقا

لمعيار المحاسبة الدولي رقم )40(.

نوضح ادناه الحركة على العقارات االستثمارية للشركة التابعة:

2015

دينار أردني 4491576الرصيد في 1 كانون ثاني- قبل التقييم

3152098فرق تقييم االبنية- عام 2007

1519187فرق تقييم االبنية- عام 2015

9162861الرصيد في 31 كانون اول بعد التقييم

)1555919(ينزل/ االستهالك المتراكم

80552تعديل استهالك مدور

7687494الصايف

ان االثر الناتج عن التعديل اعاله كان كما يلي لسنة 2015:

االثر على االرباح المتراكمة لسنة 2015

االثر على فائض تقييم العقارات االستثمارية لسنة 2015

-)80552(االستهالك

)3152098(3152098فائض تقييم سنة 2007

-1519187فائض تقييم سنة 2015

)4( تقوم ادارة الشركة التابعة - ازهار للتطوير العقاري- بمتابعة اجراءات الترخيص إلقامة مشروع اسكان في منطقة بيت حنينا/ القدس )انظر ايضاح 3 ح(.

44

8- المخزون

20152014

دينار أردني دينار أردني شركات تابعة غير موحدة وحليفة:

-980000شركة يونايتد للتجارة الدولية

13382490398شركة الجندول للتجارة والتوزيع

7649431721064شركة كيو.سي.تي.سي/ كندا

10945331078954شركة ريفت فالي للتطوير واالستثمار

1500015000شركة اكسنت للتسويق واالستشارات

-49000شركة اكسس

30373002905416المجموع

شركات أخرى:101547101547شركة المشرق للتأمين

23882685شركة فلسطين للتنمية واالستثمار


2492230225شركة القدس لالستثمارات العقارية

309709شركة بنك فلسطين

329881275272شركة القدس القابضة/ القدس

6738367383شركة بورصة فلسطين

531930683654

الموجودات المالية بالقيمة العادلة من خالل الدخل الشامل االخر:


45012702شركة بنك فلسطين

1000280515

35702303869585

45

9- الممتلكات والمعدات واآلالت

األرض واإلنشاءات

اآلالت السياراتوالماكنات

األثاث والمفروشات

واألجهزةالمجموع

دينار أردني دينار أردني دينار أردني دينار أردني دينار أردني 4784853124174371041653177755920021502الكلفة في 1 كانون ثاني 2015

)840351()405814()434537(--ارصدة شركة يونايتد للتجارة الدولية

1093617002217881065360379اإلضافات خالل السنة

479578912434439628904138239819241530الكلفة في 31 كانون أول 2015

االستهالك المتراكم:15618847820349462196151675911361188الرصيد في 1 كانون ثاني 2015

)286193()184946()101247(--ارصدة شركة يونايتد للتجارة الدولية

1667974611865150837964717455االستهالك للسنة

17286818281535412457136977711792450الرصيد في 31 كانون أول 2015

30671084152904216447126217449080صايف القيمة الدفترية

األرض واإلنشاءات

اآلالت السياراتوالماكنات

األثاث والمفروشات

واألجهزةالمجموع

دينار أردني دينار أردني دينار أردني دينار أردني دينار أردني 4784853110894691213840159470018682862الكلفة في 1 كانون ثاني 2014

1681031673840-1505737-ارصدة شركة الرعاية العربية

14756126522-111766-اإلضافات خالل السنة

)461722(-)172187()289535(-االستبعادات خالل السنة

4784853124174371041653177755920021502الكلفة في 31 كانون أول 2014

االستهالك المتراكم:1394832651156547779113356739719861الرصيد في 1 كانون ثاني 2014

933991121409-1028010-ارصدة شركة الرعاية العربية

1670525264809599387687877212االستهالك للسنة

)357294(-)111588()245706(-االستبعادات خالل السنة

15618847820349462196151675911361188الرصيد في 31 كانون أول 2014

322296945970885794572608008660314صايف القيمة الدفترية

46

10- المصاريف المدفوعة مقدمًا

20152014

دينار أردني دينار أردني 5787426415التأمينات العامة

22308691أخرى

6010435106

11- البنوك الدائنة

20152014

دينار أردني دينار أردني 6487691892725البنك العربي

17378842255379بنك القاهرة عمان

361305366716بنك األردن

252991152209بنك هبوعليم

1176599بنك القدس

665359-بنك فلسطين

670084499519البنك التجاري الفلسطيني

618685-شيكات آجلة الدفع

36710346627191

6920041347645اجلزء املتداول من القروض

43630387974836

12- الذمم الدائنة

20152014

دينار أردني دينار أردني 18879864414588موردون وتجاريون

16234524824موظفون ولجان العاملين

802557849974مساهمون

221508221846قرض صندوق توفير الموظفين

1077526696ايرادات مؤجلة وغير مستحقة

1167500967500شركة ريفت فالي للتطوير واالستثمار )1(

42526716505428)1( أنظر إيضاح رقم )7( )2(.

47

13- المصاريف المستحقة واألرصدة الدائنة

20152014

دينار أردني دينار أردني 101631178785الرواتب والمزايا

2771635538أتعاب مهنية وقانونية

1719518319مصاريف الكهرباء والسيارات

-17884الرسوم والرخص والضرائب

16421585351أخرى

490910-مخصصات مختلفة

12691460ضريبة الدخل/ خصم مصدر

1522918502ضريبة الدخل/ اقتطاعات رواتب

345139828865

14- مخصص تعويض نهاية الخدمة

20152014

دينار أردني دينار أردني الشركة االم:

320029515812رصيد أول السنة

)195783()89607(تعديل المخصص حسب آخر راتب )1(

230422320029 رصيد اخر السنة

الشركات التابعة:180826275543رصيد اول السنة

2273-رصيد أول السنة- شركة الرعاية العربية

-)151379(استبعاد رصيد- شركة يونايتد للتجارة الدولية

6465108006مخصص التعويض للسنة

)204996()14127(التعويض المدفوع خالل السنة مع فرق العملة

21785180826 رصيد اخر السنة

252207500855

)1( أصبح المخصص خالل سنة 2015 و2014 أقل بسبب دفع الشركة االم مخالصات موظفين وعمال مستقيلين ومنتهية خدماتهم إضافة إلى دفع سلف على حساب مخصص التعويض بما يتوافق مع نظامها اإلداري. وحيث أن سياسة الشركة التعامل مع مخصص تعويض نهاية الخدمة بالتخصيص من أو )إلى( األرباح الصافية بعد ضريبة الدخل، لذا، تم إعادة فرق

المخصص إلى حساب األرباح المتراكمة للسنة.

48

15- ضريبة الدخل

20152014

دينار أردني دينار أردني 45811348130الرصيد المدور المدفوع مقدماً

-)71790(مخصص السنة )1(

)344873()39915(مخصص إضافي عن سنوات سابقة

3336442554المدفوع خالل السنة مع فرق عملة الشيكل/جـ

45811)32530(رصيد آخر السنة المدفوع مقدمًا

)1( يتم احتساب مخصص ضريبة الدخل على الربح التشغيلي للشركة االم على أساس %50 من نسبة ضريبة التشغيلي الربح غير إليه يف إيضاح )3( )ن(، أما ألنها تتمتع بهذا احلافز وفق ما متت اإلشارة الدخل نظراً فيحتسب على النسبة القانونية %15. احتسبت ضريبة دخل الشركات التابعة العاملة يف فلسطني على النسبة

القانونية %15، اما الشركات التابعة العاملة يف القدس الشرقية فاحتسبت على اساس القانون االسرائيلي.

فيما يلي تسوية الربح المحاسبي الموحد وفق قانون ضريبة الدخل:

20152014

دينار أردني دينار أردني البيان)2491021(90461الربح )الخسارة( المحاسبي

)17030(-أرباح متحققة في القدس

80552-مصاريف غير مقبولة ضريبياً

)842()1071228(توزيعات أرباح أسهم

3534339308مصاريف أعلى من النسب المسموحة

45529-الديون المشكوك في تحصيلها

)945424()2343504(

نظرا الن احدى الشركات التابعة قد حققت ارباحاً تستوجب دفع ضريبة دخل عليها، لذا تم تسجيل االلتزام المستحق عليها في بيان الربح او الخسارة للسنة.

لم تتوصل الشركة االم حتى تاريخ البيانات المالية إلى تسوية مع دائرة ضريبة الدخل عن السنوات -2009 2014 )انظر ايضاح 21(. اال ان الشركات التابعة العاملة في فلسطين انهت تسوية ملفاتها حتى سنة 2014.

16- قروض بنكية

حصلت الشركة خالل السنة على ثالث قروض بمجموع تسعة ماليين شيكل إسرائيلي، تسدد هذه القروض ما بين 12-24 شهراً بفائدة %6 الحد قرضي البنك العربي وفائدة %8 لقرض البنك العربي الثاني وبنك القدس.

بلغ الجزء غير المتداول من القروض كما في 31 كانون أول 2015 مبلغ 891930 دينار أردني.

49

17- رأس المال

قامت الشركة األم خالل سنة 2011 برفع رأس المال من سبعة ماليين سهم إلى عشرة ماليين سهم بقيمة إسمية دينار أردني واحد للسهم، حيث تم رسملة 2996465 دينار أردني من األرباح المتراكمة وتوزيعها على مساهمي الممثلة لكسور 3535 سهماً الشركة األم كل حسب نسبته في رأس المال كما في 23 أيار 2011، كما تم بيع األسهم في بورصة فلسطين بسعر 1.50 دينار أردني للسهم بحيث سجل 3535 دينار أردني لحساب رأس المال وضم الباقي إلى األرباح المتراكمة. وعليه، فإن رأس المال المصرح عنه والمكتتب به والمدفوع هو عشرة ماليين

دينار أردني.

18- االحتياطي اإلجباري

20152014

دينار أردني دينار أردني 27452892745289رصيد أول السنة

27452892745289

19- األرباح )الخسائر( المتراكمة

20152014

دينار أردني دينار أردني 796420)2737549(رصيد أول السنة

)1200255(-أرصدة شركة تابعة وتخصيص إضافي عن سنوات سابقة

-1210368استبعاد رصيد شركة يونايتد للتجارة الدولية

89607195783مخصص تعويض نهاية الخدمة

العائد لمالكي الشركة االم:)2529497()132054(الربح )الخسارة( للسنة - بيان رقم 2

-)26410(تخصيص اضافي مقابل تسوية ملف ضريبة الدخل

اعادة تصنيف فائض تقييم العقارات االستثمارية -3438597واستهالك االبنية )*(

1842559)2737549(

)*( انظر ايضاح رقم )7( )3(.

50

20- االلتزامات المتوقعة

قامت دائرة ضريبة الدخل في2010/12/5 بفتح اتفاقية تسوية السنوات المالية 1995 - 2004 على خلفية عدم حصول الشركة على موافقة وزير المالية إلعفاء صندوق التوفير والتأمين الصحي لموظفي الشركة التابعة من ضريبة الدخل. وحيث أن الشركة أشعرت الوزير المختص خطياً عدة مرات بطلب والشركات الموافقة على اإلعفاءات إال أنها لم تستلم اعتراض و/ أو رفض من معالي وزير المالية. هذا وقد التزمت الشركة من جانبها بتسليم نسخ عن بوالص التأمين، النظام الداخلي، مصادقة وزارة العمل والبيانات المالية المدققة لصندوق توفير مستخدمي شركة سجاير القدس والشركات التابعة بناء على طلب الجهة المخولة برفع توصية إلى معالي وزير المالية. كما قامت هيئة الصندوق بتسوية ملفها الضريبي مع الدائرة حتى سنة 2014،

ومع هذا لم تستلم الشركة أي رد حتى تاريخ إصدار البيانات المالية.قامت دائرة ضريبة الدخل خالل السنة بفتح اتفاقية السنوات 2007 و2008 على خلفية عدم حصول صندوق

التوفير الخاص بالعاملين على موافقة وزير المالية المشار إليها أعاله.وبحسب مستشار الشركة القانوني في هاتين القضيتين، فإنه ال يرى موجباً إلى أخذ تخصيص خصوصاً أن

القضيتان ما زالتا منظورتان أمام القضاء.

21- ايرادات تأجير العقارات

20152014

دينار أردني دينار أردني 5001540744االيجارات

419085412302ضمان العيادات

)201714()121099(مصاريف العقارات- ايضاح رقم 23

348001251332 صافي ايراد تأجير العقارات

1293915955ايراد موقف السيارات

360940267287

22- اإليرادات األخرى

20152014

دينار أردني دينار أردني 8388175707بدل إدارة شركات حليفة وتابعة غير موحدة

5730491836فوائد دائنة على قروض أطراف ذات عالقة

1071227842توزيعات أرباح اسهم

243628-ربح بيع ممتلكات وأجهزة

3018155859فروق عملة

22358091أخرى

1244828475963

51

23- مصاريف العقارات

20152014

دينار أردني دينار أردني 62654-استهالك مبنى القدس التجاري/ رام اهلل

17899-استهالك مبنى شطارة/ رام اهلل

8214184360استهالك األجهزة الطبية المضمنة- إيضاح رقم 9

3500-تأمين

3250-صيانة وتصليحات

3895821126ضريبة االمالك

8925-رسوم ورخص البلدية

121099201714

24- المصاريف األخرى

20152014

دينار أردني دينار أردني 8078966930مصاريف شركات حليفة وتابعة غير موحدة

1476701156610خسارة بيع أسهم وفقدان السيطرة على شركة تابعة

-1933فوائد مدينة على قرض أطراف ذات عالقة

1559423223540

25- مصاريف البيع والتوزيع والتسويق

20152014

دينار أردني دينار أردني 2001921957الرواتب واألجور

3805500تعويض نهاية الخدمة

18724-االيجارات

1494-تخزين

18088561الدعاية واإلعالنات

112294-مواد دعاية )سجاير وبندرول(

63966244179مصاريف السيارات والمواصالت

52531683البريد والهاتف

1637-كهرباء، مياه، صيانة وتنظيف

873713716دراسة تسويقية

1045-مصاريف اخرى

5150857802االستهالك للسنة- إيضاح رقم 9

146943518592 املجموع

52

26- المصاريف اإلدارية والعمومية

20152014

دينار أردني دينار أردني 6159831349521الرواتب والمصاريف المتعلقة بها

2797723339أتعاب مهنية

1144521959أتعاب محاماة واستشارات قانونية

2612393829الرسوم والرخص والضرائب واالشتراكات

883412365مصاريف السوق المالي

144289519القرطاسية والمطبوعات


3665039223التبرعات

316-خسائر احداث سطو

36163-التأمينات

5463288مصاريف تدريب

64279056صيانة ومصاريف الكمبيوتر

19764115الصيانة والتصليحات

21842759مصاريف السيارة والسفر والتنقالت

68158987الضيافة ولوازم المطبخ

146905583مصاريف متفرقة

36963124374االستهالك للسنة- إيضاح رقم 9

8316481772022

27- تكلفة المبيعات

20152014

دينار أردني دينار أردني 8586691033928بضاعة جاهزة أول السنة

712708949152مواد استهالكية اخرى اول السنة

-)1308434(استبعاد رصيد- شركة يونايتد للتجارة الدولية

3541556645735253تكلفة اإلنتاج- إيضاح رقم 28

1169273784260مشتريات معسل وتبغ اللف

7039459-مشتريات سجاير ومواد استهالكية وكروت وطنية

)712708(-مواد استهالكية اخرى اخر السنة

)858669()381228(البضاعة الجاهزة آخر السنة

3646655453970675

53

28- تكلفة اإلنتاج

20152014

دينار أردني دينار أردني 6159831349521مواد خام أول السنة

2797723339التبغ أول السنة

1144521959مشتريات مواد خام

2612393829مشتريات تبغ

883412365مواد خام آخر السنة

144289519التبغ آخر السنة

2060727626كلفة مواد الخام والتبغ المستعملة في اإلنتاج

3665039223مخزون البندرول أول السنة

316-مشتريات البندرول

36163-مخزون البندرول آخر السنة

5463288كلفة البندرول المستعمل في اإلنتاج

64279056كلفة مواد الخام والتبغ والبندرول المستعمل في اإلنتاج

19764115بضاعة تحت التصنيع أول السنة

21842759بضاعة تحت التصنيع آخر السنة

68158987كلفة المواد المستعملة في اإلنتاج

146905583الرواتب واألجور والمزايا

68158987المصاريف الصناعية األخرى- إيضاح رقم 29

36963124374فرق عملة ربط المخزون بالشيكل

8316481772022مجموع تكلفة اإلنتاج

54

29- المصاريف الصناعية األخرى

20152014

دينار أردني دينار أردني 916227997الصيانة والتصليحات وقطع الغيار


5549463581الكهرباء والمياه

3389844315محروقات السوالر/مولد الكهرباء

1435825848الصيانة والترميم والتصليحات

55687106717المصاريف والعموالت البنكية

81943152149التأمينات

3073-اإليجارات

851112289مصاريف نقل المياه العادمة

1954140662النقليات والسفريات

1263983المنظفات

372342233مصاريف تطوير

-17580مواد دعاية

449482عالجات عاملين

45435285الضيافة ولوازم المطبخ

546843610676االستهالك- إيضاح رقم 9

8545701137840

30- المعامالت مع االطراف ذات العالقة

تعتبر الشركة الشركات التابعة غير الموحدة والحليفة وأعضاء مجلس االدارة والموظفين الرئيسيين في الشركة أطراف ذات عالقة.

بلغت المعامالت واألرصدة مع االطراف ذات العالقة ما يلي:

20152014

دينار أردني دينار أردني األرصدة المشمولة ضمن الذمم:80080364654917األرصدة المشمولة ضمن الذمم المدينة المتأتية من المعامالت التجارية

8179151605166قروض ممنوحه لشركات تابعة غير موحدة بدون ضمانات

4840871303345األرصدة المشمولة ضمن الذمم الدائنة

23583002905417االستثمارات في أسهم الشركات التابعة غير الموحدة والحليفة

مجلس اإلدارة والموظفين الرئيسيين:221508221846قرض دائن لصندوق التوفير

3336233413قروض موظفين بدون ضمانات كافية

- -مكافآت ومصاريف أعضاء مجلس اإلدارة )1(

333653301104رواتب ومزايا اإلدارة العليا بما فيها تعويض نهاية الخدمة

55

)1( يتقاضى كل عضو من أعضاء مجلس اإلدارة سبعمائة وخمسون دينار أردني كمكافآت من االرباح الصافية بعد ضريبة الدخل باإلضافة إلى عشرة آالف دوالر امريكي بدل مصاريف ومواصالت. إال انه وبسبب االوضاع الخاصة

بالشركة لم يتقاضى أعضاء مجلس اإلدارة أية مكافآت أو بدل مصاريف أو مواصالت عن عامي 2015 و2014.

31- معلومات قطاعات األعمال

تنتظم أعمال الشركة في انتاج وتسويق الدخان، بدل ادارة شركات تابعة غير موحدة وحليفة واالستثمارات في أسهم الشركات والعقارات المؤجرة وغير المؤجرة حيث كانت نتائجها كما يلي:

االستثمارات بدل ادارةاالنتاجالبيانوالعقارات

المجموع 2015

المجموع 2014

دينار أردني دينار أردني دينار أردني دينار أردني دينار أردني 37620707838813609403806552858858432المبيعات/ االيرادات

)53970675()36466554(--)36466554(تكلفة المبيعات

10712271160947400256-89720االيرادات االخرى

)1772022()831648()143272(-)688376(المصاريف االدارية

)518592()146943(--)146943(مصاريف البيع

)632518()461878(--)461878(المصاريف والعموالت البنكية

)4855902()1559423()1476701()80789()1933(المصاريف االخرى

-330432330432--شطب مخصصات

)2491021(309214262690461)55257(الربح )اخلسارة( للسنة

نطاق الموجودات والمطلوبات -32

إن نطاق موجودات ومطلوبات الشركة تتمركز بشكل رئيسي في فلسطين بما فيها القدس، كما يوجد لدى الشركة استثمارات في اسرائيل وكندا.

األدوات المالية -33

أ- إدارة رأس المال:

تقوم الشركة بإدارة رأس مالها بطريقة تضمن قدرة الشركة على االستمرار وبشكل يوفر عائد أفضل للمالكين. لم تشهد سياسة الشركة أي تغيير في إدارة رأس المال عن العام السابق.

)الخسائر( واألرباح االحتياطيات المال، رأس يشمل الذي الملكية من حقوق الشركة مال رأس هيكل يتكون المتراكمة باإلضافة إلى القروض بعد تنزيل أرصدة النقد والنقد المعادل.

الشركة ال تخضع ألية متطلبات مفروضة على رأس المال من الخارج.

56

ب- إدارة المخاطر:

تستند إدارة المخاطر إلى المعلومات التي قد تعيق وصول الشركة إلى أهدافها نظراً لتواجدها في بيئة سياسية غير مستقرة األمر الذي يؤثر بشكل مباشر على نشاطها. تتلخص هذه المخاطر بما يلي:

مخاطر اإلئتمان

أو التجارية سواء المدينة الذمم في تتمثل ائتمانية مخاطر إلى الشركة تعرض التي المالية الموجودات إن المطلوبة من أطراف ذات عالقة. باعتقاد اإلدارة أنه يتم الحد من مدى تعرض الشركة للمخاطر الناتجة عن

الذمم المدينة عن طريق الدفع النقدي أو بشيكات مستحقة.

مخاطر نسب الفائدة

تتعرض الشركة الى مخاطر نسب الفائدة كونها حاصلة على سقف تسهيالت على شكل جاري مدين من البنوك على أساس نسبة فائدة تتراوح بين %5 - %9 كما أنها حاصلة على قروض من بنوك محلية بنسبة 6% - 8%

وهذا يؤدي إلى التزام الشركة بدفع فوائد عالية.

مخاطر السيولة

تتمثل مخاطر السيولة في عدم قدرة الشركة على توفير التمويل الالزم لاليفاء بالتزاماتها في تواريخ االستحقاق. وللحد من هذه المخاطر تلجأ اإلدارة إلى تنويع مصادر التمويل وإدارة الموجودات والمطلوبات وموائمة آجالها

واالحتفاظ برصيد كاف من النقد والنقد المعادل.

مخاطر أسعار األسهم

تنتج مخاطر أسعار األسهم عن التغيير في القيمة العادلة للموجودات المالية واالستثمارات في أسهم الشركات. للحد من هذه المخاطر تعمد اإلدارة إلى تنويع استثماراتها في عدة مناطق جغرافية وقطاعات اقتصادية.

مخاطر أسعار صرف العمالت

بالعمالت الخام والمواد التبغ من مشترياتها إلرتباط نظراً العمالت أسعار صرف لمخاطر الشركة تتعرض األجنبية: دوالر أمريكي، يورو، وجنيه إسترليني بينما ترتبط مبيعاتها بالشيكل اإلسرائيلي.

مخاطر رفع سعر مكوس السجاير والبندرول

تتعرض الشركة إلى مخاطر رفع سعر المكوس على السجاير المنتجة والمحدد من قبل دائرة الجمارك والمكوس، األمر الذي يؤثر على مبيعاتها بشكل مطلق نظراً ألن غالبية مستهلكي انتاجها من الطبقة الدنيا والوسطى ما

يؤدي الى عزوف هذه الطبقة عن منتجات الشركة إلى سجاير اللف غير المجمركة لرخص أسعارها.

57

الوضع التشغيلي -34

استمر العمل في الشركة خالل هذه السنة في ظل خطة الطوارئ التي وضعها مجلس اإلدارة بالتنسيق مع نقابة العاملين على أثر قيام وزارة المالية برفع الجمارك على صنف فيكتوري المخفض جمركياً، حيث شمل ذلك تقليص ساعات وأيام العمل ودفع رواتب بما يتناسب مع حجم التشغيل والغاء بعض االمتيازات

الممنوحة للموظفين. تعمل الشركة حالياً على دراسة وضع استثماراتها في الشركات التابعة والحليفة واألخرى إلجراء المقتضى

لضمان استمراريتها وتحقيق عائد أفضل لمساهميها.

6013

Jerusalem Cigarette Company ltd.Bethany/ Jerusalem

statement 4Consolidated Statement of cash flows for the year ended 31 December 2015

2015 2014Jod Jod

Cash flows from (used in) operating activitiesProfit for the year before income tax- statement 2 90461 (2491021)Subsidiary balances 1210368 )1200255)Impact of reclassification of property depreciation (80552) -Adjustments:Non-cash items:Depreciation 717455 1721879Excluding subsidiary accumulated depreciation balance )286193) -Severance provision net of subsidiary balance )144914) 110279Changes in fair value 1735904 4195910Currency translation into JOD 72880 591985Investment property revaluation surplus - )4018832)Non-controlling interest 580777 )189665)Changes in working capital:Accounts receivable )1959184) )1439944)Inventory 1940834 2439226Other current assets )24998) 338606Accounts payable )2252757) )1326908)Other current liabilities 669455 291102Income tax –paid )33364) )42554)Severance pay- paid )14127) )204996) Net cash flows from (used in) operations 2222045 (1225188)Cash flows from (used in) investing activitiesPurchases of property, plant and equipment 779972 )1338640)Net addition to investments )439439) 5649102 Net cash flows from (used in) investing activities 340533 4310462Cash flows from (used in) financing activities Increase in Postdated checks and loans )2719868) )2849793)Treasury stock )9490) )95448) Net cash flows from (used in) financing activities 2729358 (2945241)Net increase (decrease) in cash and cash equivalents (166780) 140033Cash and cash equivalent, beginning of year 435054 295021Cash and cash equivalent, end of year 268274 435054

The accompanying notes form an integral part of these financial statements and are read with it.

6112

Jer

usa

lem

Cig

ar

ette

Co

mpa

ny

ltd

.B

eth

an

y/ J

eru

sale

m

Cons

olida

ted St

atem

ent o

f cha

nges

in eq

uity

for t

he ye

ar en

ded 3

1 Dec

embe

r 201

5

St

atem

ent 4

Shar

e ca

pita

lTr

easu

ry

stock

Stat

u -to

ry

rese

rve

Volun

tary

reser

ve

Provis

ion

for

repaym

ent

of loa

ns and

over

draft

reta

ined

ea

rnin

gsCh

ange

in

fair

valu

e

Prop

erty

Re

valu

a -tio

n

Tran

sla-

tion

into

Jo

d

Attri

but-

able

to

owne

rs of

the

com

pany

non-

cont

rollin

g int

erest

tota

l

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Jod

Balan

ce at

1 Ja

nuar

y 201

410

0000

00(10

1561

3)27

4528

936

7209

810

0000

079

6420

(6811

263)

7170

930

3989

8017

9568

4120

3920

019

9960

41Su

bsidi

ary ba

lance

s and

addit

ional

alloc

ation

--

--

-(12

0025

5)-

--

(1200

255)

(1134

73)

(1313

728)

Loss

for t

he ye

ar- st

ateme

nt 2

--

--

-(25

2949

7)-

--

(2529

497)

3847

6(24

9102

1)Ot

her c

ompr

ehen

sive i

ncom

e-

--

--

-41

9591

0(40

1883

2)59

1985

7690

63-

7690

63To

tal c

ompr

ehen

sive i

ncom

e-

--

--

(2529

497)

4195

910

(4018

832)

5919

85(17

6043

4)38

476

(1721

958)

Rese

rved

for s

evera

nce p

ay-

--

--

1957

83-

--

1957

83-

1957

83Tr

easu

ry st

ock

-)95

448)

--

--

--

-(95

448)

-(95

448)

Non-

contr

olling

inter

est

--

--

--

--

--

(7619

2)(76

192)

Balan

ce at

31 D

ecem

ber 2

014

1000

0000

(1111

061)

2745

289

3672

098

1000

000

(2737

549)

(2615

353)

3152

098

9909

6515

0964

8718

8801

116

9844

98Su

bsidi

ary ba

lance

s-

--

--

1210

368

--

-12

1036

8-

1210

368

Profi

t for

the y

ear-

statem

ent 2

--

--

-(13

2054

)-

--

(1320

54)

1507

2518

671

Othe

r com

preh

ensiv

e inc

ome

--

--

--

1735

904

-72

880

1808

784

-18

0878

4To

tal c

ompr

ehen

sive i

ncom

e-

--

--

(1320

54)

1735

904

-72

880

1676

730

1507

2518

2745

5Re

serv

ed fo

r sev

eranc

e pay

--

--

-89

607

--

-89

607

-89

607

Addi

tiona

l pro

visio

n for

inco

me t

ax-

--

--

(2641

0)-

--

(2641

0)(13

505)

(3991

5)Im

pact

of pr

opert

y rev

aluati

on su

rplus

-

--

--

3438

597

-(31

5209

8)-

2864

9911

5213

614

3863

5Tr

easu

ry st

ock

-)94

90)

--

--

--

-(94

90)

-(94

90)

Non-

contr

olling

inter

est

--

--

--

--

--

5807

7758

0777

Balan

ce at

31 D

ecem

ber 2

015

1000

0000

(1120

551)

2745

289

3672

098

1000

000

1842

559

(879

449)

-10

6384

518

3237

9137

5814

422

0819

35

The a

ccom

pany

ing n

otes

form

an in

tegra

l par

t of t

hese

fina

ncial

state

men

ts an

d are

read

with

it.

6211


Statement 3Consolidated Statement of comprehensive income for the year ended 31 December 2015

2015 2014Jod Jod

Profit (loss) for the year- statement 2 18671 (2491021)Other comprehensive income:Investment property revaluation surplus - )4018832)Items that will be reclassified to profit or loss:Currency translation into Jordanian Dinar 72880 591985Changes in fair value 1735904 4195910Total comprehensive income for the year 1827455 (1721958)Attributable to:Owners of the company 1676730 )1760434)Non-controlling interest 150725 38476total 1827455 (1721958)

The accompanying notes form an integral part of these financial statements and are read with it.

6310


Statement 2Consolidated Statement of profit or loss for the year ended 31 December 2015

2015 2014Jod Jod

Sales of cigarettes 37620707 46149128Sales of consumer products and mobile cards - 8341204Cost of sales (36466554) (53970675)Gross profit 1154153 519657Net revenues of leased property 360940 267287Other revenues 1244828 475963Selling and distribution expenses )146943) )518592)General and administrative expenses )831648) )1772022)Bank charges )461878) )632518)Other expenses )1559423) )223540)Write-off of unnecessary provisions 330432 -Profit on sale of property - 4025106Company’s share from foreign investment losses - )330406)Bad debt - )45529)Impairment loss of Arab Medical Care company - (4256427)Profit for the year before income tax 90461 (2491021)Income tax expense )71790) -Profit for the year 18671 (2491021)Attributable to: Owners of the company )132054) )2529497)Non-controlling interests 150725 38476 18671 (2491021)

Earnings per share (0.013) (0.253)

649


2015 2014Jod Jod

Liabilities and equityCurrent liabilities Due to banks 4363038 7974836Accounts payable 4252671 6505428Accrued expenses and other liabilities 345139 828865Cigarette banderol - Palestine 3649738 1876301Cigarette banderol - Israel 758958 2939453Income tax 32530 -Value added tax 1938269 370223Board of directors remuneration 47764 55571 Total current liabilities 15388107 20550677Non-current liabilitiesBank loans 891930 -Provision for severance pay 252207 500855Total non-current liabilities 1144137 500855Total liabilities 16532244 21051532

EquityIssued capital 10000000 10000000Treasury stock )1120551) )1111061)Statutory reserve 2745289 2745289Voluntary reserve 3672098 3672098Special reserve (repayment of loans and overdraft) 1000000 1000000Retained earnings 1842559 )2737549)Changes in fair value )879449) )2615353)Investment property revaluation surplus - 3152098Currency translations into Jordanian Dinar 1063845 990965 Equity attributable to owners of the company 18323791 15096487Non-controlling interest 3758144 1888011 Total equity 22081935 16984498Total liabilities and equity 38614179 38036030

658


Statement 1Consolidated Statement of Financial Position as at 31 December 2015

2015 2014Jod Jod

assetsCurrent assetsCash and cash equivalents 268274 435054Accounts receivable 10065130 8105946Inventory 5955190 7896024Prepaid expenses 60104 35106Income tax - 45811 Total current assets 16348698 16517941Non- current assetsProperty, plant and equipment 7449080 8660314Investment property 11246171 8988190Available for sale investments 1000 280515Investments in companies’ shares 3569230 3589070 Total non-current assets 22265481 21518089total assets 38614179 38036030

66

We believe that the audit evidence we have obtained is sufficient and appropriate to provide a basis for our audit opinion.

Opinion

In our opinion, the consolidated financial statements referred to above present fairly in all material respects the financial position of Jerusalem Cigarette Company Limited and its subsidiaries as of December 31, 2015, and their financial performance and their cash flows for the year then ended in accordance with International Financial Reporting Standards.

Explanatory paragraph

As indicated in note (34), work has continued in the parent company during the year under the emergency plan developed by the board of director’s in coordination with the employees’ union in the wake of the Ministry of Finance to raise customs duties on reduced customs item (Victory) and which has achieved the desired results. The company hopes through the continuity of the work according to the plan to support its presence itn the cigarette market in Palestine within the limitations imposed on it .

Abla S. Maayah, CPA Ramallah on March 22, 2016

7

67

Independent Auditors' Report

To the Shareholders ofJerusalem Cigarette Company Ltd.

We have audited the accompanying consolidated financial statements of Jerusalem Cigarette Company Limited and its subsidiaries, which comprise the consolidated statement of financial position as at December 31, 2015, the consolidated statement of profit or loss, consolidated statement of comprehensive income, consolidated statement of changes in equity and consolidated statement of cash flows for the year then ended, and a summary of significant accounting policies and other explanatory notes.

Management’s Responsibility for the Financial Statements

Management is responsible for the preparation and fair presentation of these consolidated financial statements in accordance with International Financial Reporting Standards, and for such internal control as management determines is necessary to enable the preparation of consolidated financial statements that are free from material misstatements, whether due to fraud or error.

Auditors’ Responsibility

Our responsibility is to express an opinion on these consolidated financial statements based on our audit. We conducted our audit in accordance with International Standards on Auditing. Those standards require that we comply with ethical requirements and plan and perform the audit to obtain reasonable assurance about whether the financial statements are free from material misstatement.

An audit involves performing procedures to obtain audit evidence about the amounts and disclosures in the consolidated financial statements. The procedures selected depend on the auditors’ judgment, including the assessment of the risks of material misstatement of the consolidated financial statements, whether due to fraud or error. In making those risk assessments, the auditor considers internal control relevant to the entity's preparation and fair presentation of the consolidated financial statements in order to design audit procedures that are appropriate in the circumstances, but not for the purpose of expressing an opinion on the effectiveness of the entity's internal control. An audit also includes evaluating the appropriateness of accounting policies used and the reasonableness of accounting estimates made by management, as well as evaluating the overall presentation of the consolidated financial statements.

6

68

Board of Directors Recommendations:

1. The approval of the Board of Directors report and the financial statements for the year 2015.

2. The approval on the appointment of Dr. Ghazi H. Hanania as Board member replacing Mr. Salem Khalil Hanania who died on 07/12/2015.

March 30, 2016 “Mohammad Ali” M. Alami, Ph.D.Bethany, Jerusalem Chairman of the Board

5

69

Jerusalem Cigarette Company ltd.Jerusalem

annual general meetingheld at the main office

on Monday the 20th of June 2016

Agenda:

1. Presentation of the Board of Director’s report for the year ending 31 December 2015 for approval by the Annual General Meeting.

2. External Auditor’s report for the year 2015.

3. Presentation of the financial statements for the year 2015 for approval by the Annual General Meeting.

4. Presentation of the recommendations of the Board of Directors for approval by the Annual General Meeting.

5. Election of the Board of Directors (2016-2020).

6. Election of the External Auditor for the Year 2016.

4

70

Board oF direCtors

Chairman “Mohammad Ali” M. Alami, Ph.D.

Deputy Chairman Jerusalem Investment Co. Ltd. Represented by Issa M. Alami, Ph.D.

Members Salem Khalil Hanania (Died on 07/12/2015)

Ayoub Y. A. Rabah

Walid Abdel Jabbar Badarneh

Wafa Izzeddin Bader Dajani

Saleem Baker Hashem

Arab Investors Co. Ltd. Represented by Adnan A. Abdellatif

Arab Investors Co. Ltd. Represented by Dr. Bassam Salem Hanania as of 29/5/2014

Jerusalem Investment Co. Ltd. Represented by Mustafa M. Alami

Jerusalem Investment Co. Ltd.

3

72

Jerusalem Cigarette Company Ltd.

Annual Report 2015And Financial Statements ending 31 December 2015

Presented toThe Annual General Meeting

on Monday the 20th of June 2016

jerusalem cigarette company ltd

Documents