mnb bankrendszeri versenyképességi index · bankrendszeri versenyképesség: mérhetővé válik...
TRANSCRIPT
Bankrendszeri versenyképesség: mérhetővé válik az eddig mérhetetlen?
MNB Bankrendszeri versenyképességi index
Magyar Közgazdasági Társaság Vándorgyűlése
Baksay Gergely, igazgató, KVE (MNB)
Horváth Gábor, vezető közgazdasági szakértő, PRE (MNB)
Eger, 2017. szeptember 8.
Hogyan legyünk versenyképesek?
Összetevők:
• Képzett és elegendő humán tőke
• Hatékonyan felhasznált, elegendő anyagi tőke
• Növekedésbarát intézményiberendezkedés és normák
Magyar Nemzeti Bank 2
Sajnos a recept többi része elveszett
Hogyan kapcsolódik a bankrendszer és a versenyképesség?
Magyar Nemzeti Bank 3
megtakarítók
kereskedelmi bankok
hitelfelvevők
Hogyan járul hozzá a
bankrendszer egy adott
ország versenyképességéhez?
Az erőforrások hatékony, hosszú
távon fenntartható allokációja által
Mi teszi versenyképessé egy
adott ország bankrendszerét?
Megfelelően szolgálja ki az
ügyfeleket és a befektetők
számára is vonzó.
tulajdonosok
kereskedelmi bankok
ügyfelek
Nem feltétlenül jobb a nagyobb pénzügyi rendszer
Magyar Nemzeti Bank 4 Forrás: IMF Staff Discussion Note (2015)
A hitelezés mértékének
növekedése javítja a
gazdasági teljesítményt
A hitelállomány túlságosan
gyors növekedése ronthatja a
forrásallokáció minőségét
A bankrendszeri versenyképesség két elkülöníthető szegmensben értelmezhető
Magyar Nemzeti Bank 5 Forrás: MNB (2017)
FELHASZNÁLÓI OLDAL
árazás
digitalizáció
transzparencia
infrastruktúra
minőség
pénzügyi tudás
hozzáférhetőség
BEFEKTETŐI OLDAL
működési környezet
stabilitás
növekedési lehetőségek
jövedelmezőség
technológia
hatékonyság
A felhasználói és a befektetői oldal között érdekellentét állhat fenn…
6
Alacsony kamatfelár
Sok bankfiók
Nagyfokú verseny
Szigorú felügyelet
Magas marzsok
Alacsony költségek
Kisebb verseny
Laza felügyelet
…, de az ellentét idővel oldódik, és hosszabb távon egymást erősítő tényezőkké válhat a két megközelítés
Magyar Nemzeti Bank 7
ERŐS TŐKEVONZÓ
KÉPESSÉG
ÉPÜLŐ BANKI
INFRASTRUKTÚRA
INKLUZÍVPÉNZÜGYI
RENDSZER
HATÉKONYABB
ALLOKÁCIÓ
EMELKEDŐMEGTÉRÜLÉS
Valamennyi nemzetközi versenyképességi index csupán felületesen, részlegesen vizsgálja a bankrendszert
Magyar Nemzeti Bank 8 Forrás: WEF, WB, IMD (2017)
WEF (138 ország)
Mutató (∑:114)HU
helyezés
Pénzügyi szolgáltatások
igazodása az üzleti
igényekhez
63.
A pénzügyi szolgáltatások
költségei 89.
Hitelhez való jutás
egyszerűsége 29.
Kockázati tőke
hozzáférhetősége 60.
Bankok fizetőképessége 114.
Értékpapírtőzsde
szabályozottsága 133.
Doing Business (190 ország)
Mutató (∑:45)HU
helyezés
Értékpapírtőzsde
szabályozottsága
20.
hely
ezés
a p
illé
rben
Hitelinformációk
részletességének
mutatója
Adóslista által lefedett
személyek száma
Hitelintézeti lefedettség
mértéke
IMD (61 ország)
Mutató (∑: 340)HU
helyezés
Bankszektor
eszközállománya a GDP
arányában
48.
Egy főre eső bankkártyák
száma 53.
Egy főre eső bankkártyás
kiadások mértéke 46.
Befektetési kockázat
(Euromoney)53.
Banki és pénzügyi
szolgáltatások vállalkozás
ösztönző képessége
51.
Pénzügyi és banki
szabályozás 48.
Bankszektor
sérülékenysége 52.
Szabályozói környezet
minősége 53.
Koncepcionális
különbségek
Nem áll rendelkezésre a szakirodalomban önálló bankrendszeri versenyképességet mérő index
Magyar Nemzeti Bank 9
KORÁBBI BANKRENDSZERI VERSENYKÉPESSÉGI KUTATÁSOK
• Többségében szubjektív elemek
• Bankrendszer egyes
szegmenseit vizsgálják
• Felhasználói és befektetői oldal
ellentétét nem kezelik
• Módszertanuk nem kidolgozott
MNB BANKRENDSZERI VERSENYKÉPESSÉGI INDEX
• Döntően objektív mutatókon alapul
• Átfogóan vizsgálja a bankrendszer
versenyképességét
• A felhasználói és a befektetői
nézőpontot egyaránt figyelembe
veszi, összebékíti
• Újszerű, speciális módszertanon
alapul
ALKALMAZHATÓ ELEMEK MEGTARTÁSA
HIÁNYOSSÁGOK KIKÜSZÖBÖLÉSE
ÚJ MÓDSZERTAN FELÁLLÍTÁSA
CÉL: AZ EURÓPAI BANKRENDSZEREK VERSENYKÉPESSÉGÉNEK SZÁMSZERŰ
ÖSSZEVETÉSE
MNB BVI: Több erőfeszítés kell a konvergencia segítéséhez, minden oldalról – bankrendszertől, szabályozástól egyaránt
Forrás: MNB.10Magyar Nemzeti Bank
Két kompozit indexet fejlesztettünk ki: MNB VHFI és MNB TKI, amelyek 9, illetve 5 alpillérből épülnek fel
Magyar Nemzeti Bank Forrás: MNB.
MNB Bankrendszeri versenyképességi index felépítése11
Ban
ki in
fras
tru
ktú
ra
Forrás: MNB. Alapmutatók
Vállalati és háztartási finanszírozási index Tőkevonzó képesség index
MNB Bankrendszeri versenyképességi index
Ban
ki t
erm
éke
k e
lte
rje
dts
ége
Ban
ki h
ite
lhe
zva
ló h
ozz
áfé
rés
Ban
ki s
zolg
álta
táso
k m
inő
sége
Ban
ki d
igit
aliz
áció
Pé
nzü
gyi t
ud
ás
Vál
lala
ti h
ite
lek,
be
téte
k ár
azás
a
Lako
sság
ihit
ele
k, b
eté
tek
áraz
ása
Ban
ki k
ölt
sége
k ár
azás
a
Stab
ilit
ás
Tech
no
lógi
a é
s h
até
kon
yság
Nö
veke
dé
si le
het
ősé
gek
Jöve
de
lme
zősé
g
Mű
köd
ési
és
adó
körn
yeze
t
VHFI: Magyarország lemaradása elsősorban az árazásban, digitalizációban és az elterjedtségben érhető tetten
Magyar Nemzeti BankMegjegyzés: KKE alatt Bulgária, Csehország, Horvátország, Lengyelország,
Románia, Szlovákia és Szlovénia átlagát értjük. Forrás: MNB.
MNB Vállalati és Háztartási Finanszírozás index alpillérei alapján Magyarország helyzete
12
0
15
30
45
60
75
90I.A. BANKI INFRASTRUKTÚRA
I.B. BANKI TERMÉKEK
ELTERJEDTSÉGE
I.C. BANKI HITELHEZ VALÓ
HOZZÁFÉRÉS
II.A. BANKI SZOLGÁLTATÁSOK
MINŐSÉGE
II.B. BANKI DIGITALIZÁCIÓII.C. PÉNZÜGYI TUDÁS
III.A. VÁLLALATI HITELEK ÉS
BETÉTEK ÁRAZÁSA
III.B. LAKOSSÁGI HITELEK ÉS
BETÉTEK ÁRAZÁSA
III.C. BANKI ÁRAZÁSMEGÍTÉLÉSE
EU-MEDIÁN KKE-MEDIÁN MAGYARORSZÁG
A hazai bankrendszer a régióval együtt komoly digitalizációs hátrányban szenved
Magyar Nemzeti Bank 13
Megjegyzés: Internetes bankolást használók aránya, Digitális fizetést végzők vagy kapók aránya, Mobiltelefonos fizetést végzők aránya, Internetes fizetést végzők aránya alapmutatók értékei alapján. Forrás: MNB BVI.
Banki digitalizáció rangsora EU országok között, 2016
TKI: Magyarország lemaradása elsősorban a technológia és hatékonyság területén szembetűnő
Magyar Nemzeti BankMegjegyzés: KKE alatt Bulgária, Csehország, Horvátország, Lengyelország,
Románia, Szlovákia és Szlovénia átlagát értjük. Forrás: MNB.
MNB Tőkevonzó képesség index alpillérei alapján Magyarország helyzete
14
0
20
40
60
80
1001) STABILITÁS
2) JÖVEDELMEZŐSÉG
3) MŰKÖDÉSI ÉS ADÓKÖRNYEZET4) NÖVEKEDÉSI LEHETŐSÉGEK
5) TECHNOLÓGIA ÉS
HATÉKONYSÁG
EU-MEDIÁN KKE-MEDIÁN MAGYARORSZÁG
A hazai bankrendszer tisztított mutatóval is csak utolsó előtti költséghatékonyság szempontjából
Magyar Nemzeti Bank
Megjegyzés: A működési költségek egyes országokban részben vagy teljes egészében tartalmazhatják az adott ország bankadóját is. 2015-ös,
összehasonlítható, konszolidált IFRS banki adatok alapján.
Nettó kamateredmény és a működési költségek a mérlegfőösszeg arányában
15
ATBE
BG
CY
CZ
DEDK
EEES
FI
FRUK
GR
HU
IE IT
LT
LU
LVMT
NL
PL
PO
RO
SE
SI
SKHU2
0.0
0.5
1.0
1.5
2.0
2.5
3.0
3.5
0.0
0.5
1.0
1.5
2.0
2.5
3.0
3.5
4.0
0.0 0.5 1.0 1.5 2.0 2.5 3.0 3.5
Ka
ma
tere
dm
ény
/ ö
ssze
s es
zkö
z (%
)
Működési költség / összes eszköz (%)
A számviteli szempontból torzítatlan személyi költségekben sem hatékony a magyar bankrendszer
Magyar Nemzeti Bank
Megjegyzés: Az adminisztratív ráfordítások egyes országokban részben vagy teljes egészében tartalmazhatják az adott ország bankadóját is. 2015-ös,
összehasonlítható, konszolidált IFRS banki adatok alapján.16
0.0
0.5
1.0
1.5
2.0
2.5
3.0
3.5
0.0
0.5
1.0
1.5
2.0
2.5
3.0
3.5
Mag
yaro
rszá
gR
om
ánia
Szlo
vén
iaLe
ngy
elo
rszá
gH
orv
áto
rszá
gO
lasz
ors
zág
Cse
ho
rszá
gLe
tto
rszá
gB
ulg
ária
Po
rtu
gália
Szlo
váki
aA
usz
tria
Gö
rögo
rszá
gSp
anyo
lors
zág
Fran
ciao
rszá
gÉs
zto
rszá
gC
ipru
sN
émet
ors
zág
Litv
ánia
Bel
giu
mEg
yesü
lt K
irál
yság
Íro
szág
Ho
llan
dia
Dán
iaSv
éd
ors
zág
Luxe
mb
org
Mál
taFi
nn
ors
zág
%%
Személyi ráfordítások ÉrtékcsökkenésAdminisztratív ráfordítások
Mérlegfőösszeg arányos működési költségek bontása Európában
A versenyképes bankrendszer orientál: digitalizálja és oktatja is a társadalmat
MNB AJÁNLÁS: A KERESKEDELMI BANK
STRATÉGIÁJA NE CSUPÁN ADAPTÍV, DE
VIZIONÁLÓ, ORIENTÁLÓ ELEMEKET IS
TARTALMAZZON
OTP REPREZENTATÍV FELMÉRÉSE: SZEKTOR SZINTEN CSAK AZ ÜGYFELEK
1/3-A HASZNÁLJA RENDSZERESEN AZ
INTERNETBANKI FELÜLETEKET, NOHA EZ
A SZÁM FOLYAMATOSAN NŐ.
A FIATALOK JAVÍTANAK A MINTÁN: AZ Y GENERÁCIÓ TAGJAINAK MÁR MAJDNEM
FELE HASZNÁLJA RENDSZERESEN AZ
INTERNETBANKJÁT – AMI AZONBAN
EGYBEN AZT IS JELENTI, HOGY A FELE
MÉG EGYSZERŰ FIÓKHASZNÁLÓ.
17
Megjegyzés: A hazai 18-70 éves, bankkapcsolattal rendelkező lakosság körében fél évente, 2000 fő személy megkérdezésével készült kutatás. Forrás: OTP.Magyar Nemzeti Bank
A bankok költséghatékonyság javításának főbb pillérei
Magyar Nemzeti Bank 18
MAGYARORSZÁG NÉMILEG TÚLBANKOSODOTT A KÖZEL 40 KERESKEDELMI BANKKAL
• ORGANIKUS NÖVEKEDÉS MELLETT ÖSSZEOLVADÁSOKRA IS SZÜKSÉG VAN, MELY MÉRETHATÉKONYSÁGOT NÖVELHET
A MEGLÉVŐ FIÓKOK ÁTALAKÍTÁSA, SZEMLÉLETVÁLTÁSA IS SZÜKSÉGES LEHET
• DIGITÁLIS, KÉSZPÉNZ ÉS PAPÍR NÉLKÜLI, FÖLDRAJZILAG OPTIMALIZÁLT FIÓK, AZ ATM-EK ÚJRAGONDOLÁSÁVAL
ANALÓGBÓL DIGITÁLIS BANK
• A HAZAI BANKRENDSZER DIGITALIZÁCIÓS SZEMPONTBÓL AZ EU28-AK KÖZÖTT 25.
REAL LIFE ÉRTÉKESÍTÉS
• NEM CSAK A MENNYISÉG, DE A MINŐSÉG IS FONTOS → LEGYEN ÜGYFÉLÉLMÉNY
KAMATEREDMÉNY HELYETT EGYRE INKÁBB A DÍJBEVÉTELEKRE LEHET TÁMASZKODNI
FINTECHTŐL NEM FÉLNI KELL, HANEM MEGÉRTENI ÉS HASZNÁLNI A TECHNOLÓGIÁT
AZ INNOVÁCIÓ NEM EGY PROJEKT, HANEM SZEMLÉLET ÉS GONDOLKODÁSMÓD
Szemléletváltás is segítheti a hazai bankrendszer versenyképességének javulását
AZ EGYIK LEGFONTOSABB ELEM A PÉNZÜGYI ÉS GAZDASÁGI FOLYAMATOK
MEGÉRTÉSÉBEN A BANKOK KÉPESSÉGE A PÉNZTEREMTÉSRE, ÉS AZ EBBŐL
SZÁRMAZÓ POZITÍV (GAZDASÁGI NÖVEKEDÉS) ÉS NEGATÍV (PÉNZÜGYIINSTABILITÁS) KOCKÁZATOK.
A BANKOK KÉPESEK EGYEDÜL ARRA, HOGY HITELKIHELYEZÉS SORÁN MÉRLEGÜK
MINDKÉT, ESZKÖZ ÉS FORRÁS OLDALÁT EGYARÁNT NÖVELJÉK. MÍG EGY NEM-BANKI SZEREPLŐ HITELEZÉSKOR MEGLÉVŐ PÉNZESZKÖZÉT CSERÉLI EL
HITELKÖVETELÉSRE, ADDIG A BANKOK MÉRLEGKITERJESZTÉS RÉVÉN A
HITELKÖVETELÉSSEL SZEMBEN, TULAJDONKÉPPEN A SEMMIBŐL, A BETÉTI
OLDALON TEREMTENEK SZÁMLAPÉNZT.
EZ A FOLYAMAT A NEMO DAT QUAD NON HABET ELV MEGSÉRTÉSÉT, ILLETVE A
CREATIO EX NIHILO ALKÍMIAI MŰVELETÉT JELENTI, ÉS LÉNYEGÉBEN A MODERN
GAZDASÁGI NÖVEKEDÉS ALAPJÁT KÉPEZI. E NÉLKÜL EGY GAZDASÁGBAN A
VÁSÁRLÓERŐ-MENNYISÉG, HASONLÓAN AZ ENERGIA-MEGMARADÁS ELVÉHEZ, SOKKAL KEVÉSBÉ VAGY KÜLSŐ ERŐFORRÁSOK HIÁNYÁBAN NEM LENNE KÉPES
NÖVEKEDNI.
Magyar Nemzeti Bank 19Forrás: Werner (2017), Ábel-Lehman-
Tapaszti (2016), Binswanger (1985)
A szemléletváltásból következhet pénzügyi cikluson is átívelő versenyképesség
A BANKI HITELEZÉS
ELSŐSORBAN
REÁLGAZDASÁGI
BERUHÁZÁSOK IRÁNYÁBA
ORIENTÁLÓDJON, ELŐSEGÍTVE A
PRODUKTÍV, ÉSVISSZAFOGVA A
SPEKULATÍV, ILLETVE
FOGYASZTÁSI
HITELEZÉST.
A PÉNZDIGITALIZÁCIÓJÁVAL A
KERESKEDELMI
BANKRENDSZER
VELEJÁRÓ
PROCIKLIKUSSÁGA
NAGYBAN
CSÖKKENTHETŐ, RÉSZLEGESEN
KIKÜSZÖBÖLHETŐVÉ
VÁLHATNAK A PÉNZÜGYI
KOCKÁZATOK.
Magyar Nemzeti Bank 20
SZÜKSÉGTELENNÉ VÁLHAT A FISKÁLIS ALAPON NYUGVÓ BETÉTBIZTOSÍTÁSI
RENDSZER. FENNTARTHATÓBBÁ, BIZTONSÁGOSABBÁ ÉS KIGAZDÁLKODHATÓBBÁ
VÁLHAT A LAKOSSÁGI HITELEZÉS, KERESLETÉRZÉKENYEBBÉ VÁLHAT A VÁLLALATI
HITELEZÉS. A REÁLGAZDASÁGI IGÉNYEK PRODUKTÍVABB KISZOLGÁLÓJÁVÁ, VALÓDI
PÉNZÜGYI KÖZVETÍTŐVÉ VÁLHATNA A BANKRENDSZER.
Hatékonyságjavulás, szemléletváltás teheti versenyképessebbé a hazai bankolást
A MAGYAR
BANKRENDSZER DRÁGA, MAGAS
KÖLTSÉGSZINTTEL
AMÍG MAGAS A PROFIT, ADDIG CSEKÉLY A
MOTIVÁCIÓ A
VÁLTOZÁSRA
HOSSZÚTÁVON
NEGATÍV HATÁSSAL BÍR
VERSENYKÉPESSÉGRE, GAZDASÁGRA
CÉL: HATÉKONYABB ÉS
KEVÉSBÉ
PROCIKLIKUS
MŰKÖDÉS!
21