סלקום זה לא רק זמן אויר

1

סלקוםסלקום

זה לא רק זמןזה לא רק זמןאויראויר

האירוע השנתי – פורוםהאירוע השנתי – פורום

20082008 לינואר לינואר 1-21-2

2

1994 שנת יסוד

נתניה מיקום

~3,500(FTE) כמות עובדים

~3,000(000 )‘ כמות מנויים

34% נתח שוק מנויים

, ובבורסה לני"ע בת"אCEL בניו יורק ארה"ב תחת הסימול NYSE נסחרת בבורסת

~IDB56.0%קבוצת : בעלי מניות מרכזיים ~25.5%ציבור5.0%בנק לאומי4.0%גולדמן זאקס4.0%מגדל5.5%אחר

((30.9.200730.9.2007))סלקום - כרטיס ביקור סלקום - כרטיס ביקור

3

מיליון3.02 מנויים

הכנסות משרותים

EBITDA &Margin

סלקום מובילהסלקום מובילה את שוק הסלולר בישראל את שוק הסלולר בישראל

רווח נקי

תזרים מזומנים)מפעילות

שוטפת(

תזרים מזומנים נקי

)פעילות בניכוי השקעה(

מ' ש"ח1,633

מ' ש"ח4,015

36.6%

מש"ח4,466 סה"כ הכנסות

מ' ש"ח690

מ' ש"ח1,274

מ' ש"ח849

מובילת מובילת שוקשוק

מובילת מובילת שוקשוק

מובילת מובילת שוקשוק

מובילת מובילת שוקשוק

מובילת מובילת שוקשוק

מובילת מובילת שוקשוק

החודשים 2007לתשעת

4

זה לא תמיד היה ככה...זה לא תמיד היה ככה...

(a) )%(נתח שוק דקות

Source: Company ReportsNote: In Q3 06, Cellcom changed its subscribers counting method from 3 to 6 months in line with market.(a) Based on 3 months rule in order to compare increase in subscribers during the quarter on the same basis.(b) The numbers ignore MIRS’ market share.

41.8%40.6%

37.6%

35.4%

2002 2003 2004 2005

(a) נתח שוק הכנסות)%( (a)

(a) )%(נתח שוק מנויים

מצב החברה ערב רכישתה ע"י דסק"שמצב החברה ערב רכישתה ע"י דסק"ש

41.0%

36.0%35.4% 35.1%

2002 2003 2004 2005

39.6%38.0%

37.0%34.9%

2002 2003 2004 2005

5

... קשה ...בעבודה קשה בעבודה

איך סלקום הפכה את המגמהאיך סלקום הפכה את המגמה

6

במקום ללקוח !ראשוןהשירות

והפתיחות השקיפות עקרון על שמירה

מכוונת מוכוונת --< טכנולוגיותמחברה שירותלחברה

מנצח הנהלה צוות

איך סלקום הפכה את המגמהאיך סלקום הפכה את המגמה

יצירת סדר עדיפויות ברור

7

דגש על חיזוק המותג, תמיכה בשינוי הקונספט השיווקי –

ARPUתוכניות שיווק יצירתיות הפונות ישירות אל הלקוח ומגדילות

פעילות בחברהלכליצירת תשתית לבחינת כדאיות כלכלית

הובלת תהליך התייעלות חוצה חברה

ואכיפת בקרות חדשותKPI’sהפיכת הארגון למוטה

ניהול החברה דרך חמ"לים המובלים ע"י הכספים

איך סלקום הפכה את המגמהאיך סלקום הפכה את המגמה

תפקיד הכספים במהלך הכולל

8

וכך אנחנו נראים היום...וכך אנחנו נראים היום...

1,320

1,428

1,633

1-9/2005 1-9/2006 1-9/2007

(a) רבעונים ראשונים )מ' ש"ח( 3סה"כ הכנסות –

Source: Company ReportsNote: In Q3 06, Cellcom changed its subscribers counting method from 3 to 6 months in line with market.(a) Based on 3 months rule in order to compare increase in subscribers during the quarter on the same basis.(b) The numbers ignore MIRS’ market share.

(a)

3,844

4,191

4,466

1-9/2005 1-9/2006 1-9/2007

(a) רבעונים ראשונים )מ' ש"ח( 3רווח נקי –

EBITDA – 3 )רבעונים ראשונים )מ' ש"ח (a)

434398

697

1-9/2005 1-9/2006 1-9/2007

9

וכך אנחנו נראים היום...וכך אנחנו נראים היום...

(a)סה"כ דקות )מ' דקות(

Source: Company ReportsNote: In Q3 06, Cellcom changed its subscribers counting method from 3 to 6 months in line with market.(a) Based on 3 months rule in order to compare increase in subscribers during the quarter on the same basis.(b) The numbers ignore MIRS’ market share.

(a) נתח שוק הכנסות)%( (a)

4,7304,872

5,188

5,8375,983

HI 2005 H2 2005 H1 2006 H2 2006 H1 2007

35.4%

35.9%36.3%

2005 2006 Q2-2007

2,602,816

2,883,972

2,959,708

2005 2006 H1 2007

(a) סה"כ מנויים

10

פעילות פעילות

פיננסיתפיננסית

11

5,070סה"כ

2005 בספטמבר, 30מאזן ליום

רכוש שוטף1,573

רכוש קבוע ואחר3,497

התחייבויות והון עצמי )מ' ש"ח( נכסים )מ' ש"ח(

* הון עצמי כולל בעיקר עודפים שנצברו

מאזן החברה עם כניסת דסק"ש מאזן החברה עם כניסת דסק"ש 20052005בשנת בשנת

התחייבויות1,486

הון עצמי *3,584

5,070סה"כ

12

מינוף ראשוני של החברה, מינוף ראשוני של החברה, 20062006 של של 11 עד רבעון עד רבעון 20052005דצמבר דצמבר

מיליארד ש"ח ורישומו כאג"ח ציבורי 2גיוס אג"ח בסך בשתי סדרות:

5%, ריבית 3.5אג"ח מח"מ

3.5% , ריבית 6אג"ח מח"מ

צמוד למדד המחירים לצרכן

מיליון דולר מסינדיקט 350גיוס חוב בנקאי בינ"ל של של בנקים זרים וישראלים, בהובלת סיטיבנק

, ריביות משתנות דולריות ושקליות3.5מח"מ

מיליארד ש"ח3.83מייד בתום הגיוס חולק דיבידנד של

13

מחברה פרטית לציבוריתמחברה פרטית לציבוריתאיך הכל התחיל ?איך הכל התחיל ?

2006ספטמבר

14

, , הונפקה סלקום ב- הונפקה סלקום ב-20072007בחודש פברואר בחודש פברואר בעסקה בה מכרו בעלי המניות חלק מאחזקותיהם בחברהבעסקה בה מכרו בעלי המניות חלק מאחזקותיהם בחברה

ביצעה סלקום רישום כפול בת"א ביצעה סלקום רישום כפול בת"א20072007בחודש יולי בחודש יולי

מיליארד דולר2שווי ההנפקה –

מהנדרש12ביקוש – פי

18 עד 16$מחיר למניה שהוצע בתשקיף – $

20$ – מחיר למניה בפועל

מובילי ההנפקה–

15

Cellcom

8.1%,10,104

70.1%,34.01$

מניית סלקום בהשוואה למדד מניית סלקום בהשוואה למדד NYSENYSE

20072007 לדצמבר לדצמבר 66מיום ההנפקה ועד מיום ההנפקה ועד

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80% NYSE Change Cellcom Change

16

תא

םרי

קסו

התעו

קש

התי

ב

תא

םרי

קסו

התעו

קש

התי

בהרבחה

הרבחה

17

מינוף נוסף של החברה, מינוף נוסף של החברה, 20072007בספטמבר בספטמבר

מיליארד ש"ח ורישומו כאג"ח ציבורי 1גיוס אג"ח נוסף, בסך בשתי סדרות:

4.6%, ריבית 3.3אג"ח מח"מ

5.2%, ריבית 6.9אג"ח מח"מ

צמודים למדד המחירים לצרכן

18

בחרו את האנשים הנכונים לעבודה משותפת

הקפידו להביע את הערכתכם – זה לא מצריך מאמץ

טפחו אמון ופתיחות – ולכל הממשקים

הביאו אחרים לקחת אחריות

– כן , לא לאאומנות המנהיגות היא לומר היו קשוחים כשהדבר נדרש

נסו להיות חריגים – תקפו בדרכים לא מקובלות, אך חשבו את הסיכונים

אל תצפו שכולם יאהבו אתכם

...וכמה טיפים לסיום...וכמה טיפים לסיום

"אני לא יודע מה המפתח להצלחה אבל המפתח לכישלון הוא ניסיון לרצות את כולם"

ביל קוסביביל קוסבי

19

רבה רבה תודה תודה