FELSZÁMOLÁSI ELJÁRÁSOK KORRUPCIÓS KOCKÁZATA

2011. december

▪ A felszámolás alá került cégeknél felbomlik a piacgazdaság természetes érdekszövetsége, ami óriási gazdasági károkkal járhat. Ezért kritikus egy harmadik személy döntési pozícióba juttatása, ami viszont monumentális korrupciós kockázatot rejt; ezért erősen kell korlátozni 4 kritérium mentén.

▪ A magyar jogi szabályozás ezen kritériumok egyikének sem felel meg:▪ nem egyértelmű▪ nem transzparens▪ nem ösztönző▪ nem számon kérhető.▪ Mindez ráadásul kombinálódik a hazai jogalkalmazás és üzleti

gyakorlat hiányosságaival, ezáltal katasztrofális gazdasági következményekkel jár – a becsült veszteség évi 3-500 Mrd Ft; munkahelyekben sok 50,000-80,000.

▪ Ez a helyzet már rövid távú intézkedésekkel is jelentősen javítható, hosszabb távon azonban elkerülhetetlen ezen intézmény alapjaiban való átalakítása.

Tárgypontok

2

▪ A felszámolás alá került cégeknél felbomlik a piacgazdaság természetes érdekszövetsége, ami óriási gazdasági károkkal járhat. Ezért kritikus egy harmadik személy döntési pozícióba juttatása, ami viszont monumentális korrupciós kockázatot rejt; ezért erősen kell korlátozni 4 kritérium mentén.

▪ A magyar jogi szabályozás ezen kritériumok egyikének sem felel meg:▪ nem egyértelmű▪ nem transzparens▪ nem ösztönző▪ nem számon kérhető.▪ Mindez ráadásul kombinálódik a hazai jogalkalmazás és üzleti

gyakorlat hiányosságaival, ezáltal katasztrofális gazdasági következményekkel jár – a becsült veszteség évi 3-500 Mrd Ft; munkahelyekben sok 50,000-80,000.

▪ Ez a helyzet már rövid távú intézkedésekkel is jelentősen javítható, hosszabb távon azonban elkerülhetetlen ezen intézmény alapjaiban való átalakítása.

Tárgypontok

3

TULAJDONOSEszközérték

maximalizálása, azaz beruházás, innováció. (mert

meredek ösztönző)

HITELEZŐHitel

visszafizetése. Azaz eszközérték maximalizálása

TULAJDONOSLehető legtöbb eszközt gyorsan

kivinni, befektetés, innováció

minimálása

HITELEZŐLegtöbb pénzt

minél gyorsabban kivenni, keveset

leírni

TÁRSADALOMNövekedés,

munkahelyteremtés, azaz

befektetés és innováció

TÁRSADALOMMunkahelymegőrzés működő részek

megőrzése, befektetés

maximálása

Csodálatos érdekegyezés a piacgazdaságban

Ami sajnos a felszámolás alatt lévő cégeknél abszolút nem működik

eszköz hitel eszköz hitel

4

5

Hitel + tőke értéke

Teljes eszközérték

Hitel értéke

Tőke értéke

Csőd veszteség

… emiatt gigantikus társadalmi költség keletkezik

6

Példa: GAZDASÁGI TÁRSASÁG MAGYARORSZÁGON

• 1000 munkahely, • Egészségesen termel évi 400 millió forint profitot, • hitele évi 300 millió forinttörlesztés, • 600 millió forint export termeés• Vezetőség csinál egy bátor beruházást, ami nem jön be, nem

tudja fizetni a hitelt.

• A vállalkozás felszámolás alá kerül:• Időtáv: 2 év• Költség: eszközérték 15%-a• Megtérülés: 37,9%

• VESZTES-VESZTES-VESZTES helyzet mindenkinek: hitelező, tulajdonos, társadalom veszít

7

A piac alapú gazdaságokban a fizetésképtelenségi eljárások kritikus intézmények, Csődeljárás:

Reorganizáció Felszámolási eljárásMeghatározó célja:

feloldani az érdekellentéteket és maximalizálni a társadalmi …..

Koncepció:

Független harmadik személy feladata a gazdasági és jogi helyzet optimalizálása

Fizetésképtelen gazdasági társaság megszüntetése,

hitelezők kielégítése a lehetőségeknek megfelelően

Fizetésképtelen gazdasági társaság hiteleinek átstrukturálása,

a gazdasági tevékenység átszervezése,

a csődvédelmi időszak alatt

8

DE: a harmadik személy kinevezése, hatalmat generál...

Modern társadalomban a legnagyobb nem választott gazdasági hatalom: egy kijelölt személy ura a gazdasági társaság vagyonának

GAZDASÁGI ÉLETBEN NAGY KIVÉTEL:

ÓRIÁSI KORRUPCIÓ KOCKÁZAT JELENIK MEG A RENDSZERBEN

HITELEZŐ

TULAJDONOS

VEZETŐ TISZTSÉGVIS

ELŐ

HATALOM

Nem a saját vagyona felett keletkezik hatalma

A felszámolt cég tulajdonosa minden negatív következmény nélkül új céget alapíthat, és gyakran merülnek fel kétségek a felszámolok függetlenségével kapcsolatban. – NIS, 2008

9

EGYÉRTELMŰSÉG

▪ Jogszabály ellentmondásmentes▪ Konzisztens▪ Alapelvekre

támaszkodik▪ Nem sérti a

normavilágosság és jogbiztonság elvét

ÁTLATHATÓSÁG

▪ Nyilvános nyilvántartások▪ Transzparens

szabályok, mikor, kinek, mit kell tennie

ÖSZTÖNZÉS

▪ A gazdasági és jogszabályban meghatározott célok elérésére való ösztönzés.

MÉRHETŐSÉG, SZÁMONKÉRHETŐSÉG

▪ Teljesítmény és teljesítés

mérhetősége▪ Utólagos

számonkérhetőség▪ Tiszta felelősségi

szabályok

Ahhoz, hogy ez a helyzet kezelhető legyen a felszámolási intézményeknek erős , alacsony korrupciós kockázattal rendelkező rendszert kell építeni.

▪ A felszámolás alá került cégeknél felbomlik a piacgazdaság természetes érdekszövetsége, ami óriási gazdasági károkkal járhat. Ezért kritikus egy harmadik személy döntési pozícióba juttatása, ami viszont monumentális korrupciós kockázatot rejt; ezért erősen kell korlátozni 4 kritérium mentén.

▪ A magyar jogi szabályozás ezen kritériumok egyikének sem felel meg:▪ nem egyértelmű▪ nem transzparens▪ nem ösztönző▪ nem számon kérhető.▪ Mindez ráadásul kombinálódik a hazai jogalkalmazás és üzleti

gyakorlat hiányosságaival, ezáltal katasztrofális gazdasági következményekkel jár – a becsült veszteség évi 3-500 Mrd Ft; munkahelyekben sok 50,000-80,000.

▪ Ez a helyzet már rövid távú intézkedésekkel is jelentősen javítható, hosszabb távon azonban elkerülhetetlen ezen intézmény alapjaiban való átalakítása.

Tárgypontok

10

11

EGYÉRTELMÚSÉG

▪ Normavilágosság hiánya▪ Nincs meghatározva gazdasági cél▪ Jogi eszköztárak kidolgozatlansága▪ Jogi kiskapuk létezése

ÁTLÁTHATÓSÁG

▪ Aszimmetrikus információ▪ Nyilvánosság kizárása▪ Hosszadalmas és zavaros eljárások

ÖSZTÖNZÉS ▪ Téves ösztönzők▪ Hiányzik a gazdasági racionalitás▪ Szakértelem és teljesítmény nem számít

SZÁMON- KÉRHETŐSÉG

▪ Nincs megteremtve a mérhetőség és teljesítményértékelés alapja

▪ Számonkérés szabályai kidolgozatlanok

Sajnos Magyarországon ez katasztrófa:

12

EGYÉRTELMŰSÉG. ▪ Törvénymódosítások éllovasa

▪ Bíróságok közötti „forum shopping”

▪ Pontatlan meghatározások

▪ Eljárás megindítása

▪ Fizetésképtelenség megállapítása

▪ A felszámoló kinevezése

▪ Hitelezők jogállása és szerepe az

eljárásban

▪ Egyezségkötés lehetősége

▪ Eljárás megszüntetése

...

...

...

13

...▪ A felszámoló, mint gazdasági vállalkozás

▪ A felszámoló és az adós gazdasági társaság kapcsolata

▪ Közbenső mérleg

▪ Felszámolóra vonatkozó kizárási okok

▪ Hiányoznak a felszámolóbiztosra vonatkozó

szabályozások

ÁTLÁTHATÓSÁG

...

...

14

...▪ Felszámolási díj és felszámolási költség meghatározása

▪ A felszámoló kiválasztása

▪ Betarthatatlan határidők

▪ Vezető tisztségviselők és tulajdonosok felelőssége

▪ Végrehajtói kézbesítés költségei

...

ÖSZTÖNZÉS

...

15

...▪ Vezető tisztségviselő számonkérhetősége

▪ Felszámoló és felszámolóbiztos szabályozásának

hiányosságai

▪ Nincs teljesítményértékelés

▪ Nincs utólagos átvilágítás és audit

...

...

SZÁMON-KÉRHETŐSÉG

16

EGYÉRTELMŰSÉG

▪ Nincs objektív kritérium▪ Az eljárás folyamatában változtatja a szabályokat▪ Új határidők nem illeszkednek a rendszerbe

ÁTLÁTHATÓSÁG

▪ A kiemelt vállalkozások felszámolása egy fekete doboz▪ Nem illeszkedik▪ Állami felszámoló szakértőinek kérdése

ÖSZTÖNZÉS ▪ Kormány utasítás végrehajtása▪ Adott párt-gazdaságpolitikai ösztönzők

SZÁMON-KÉRHETŐSÉG

▪ Állam szerepeinek összekeveredése: adós – hitelező - felszámoló

Módosítás a a nemzetgazdasági szempontból kiemelt cégek fizetésképtelenségi eljárásainál – Rogán féle módosítás

▪ A felszámolás alá került cégeknél felbomlik a piacgazdaság természetes érdekszövetsége, ami óriási gazdasági károkkal járhat. Ezért kritikus egy harmadik személy döntési pozícióba juttatása, ami viszont monumentális korrupciós kockázatot rejt; ezért erősen kell korlátozni 4 kritérium mentén.

▪ A magyar jogi szabályozás ezen kritériumok egyikének sem felel meg:▪ nem egyértelmű▪ nem transzparens▪ nem ösztönző▪ nem számon kérhető.▪ Mindez ráadásul kombinálódik a hazai jogalkalmazás és üzleti

gyakorlat hiányosságaival, ezáltal katasztrofális gazdasági következményekkel jár – a becsült veszteség évi 3-500 Mrd Ft; munkahelyekben sok 50,000-80,000.

▪ Ez a helyzet már rövid távú intézkedésekkel is jelentősen javítható, hosszabb távon azonban elkerülhetetlen ezen intézmény alapjaiban való átalakítása.

Tárgypontok

17

18

…A jogalkotás ilyetén kudarca ráadásul kombinálódik a magyar gyakorlatokkal

TÁRSADALOM SZOCIALIZÁCIÓJA:

▪ Szemesnek áll a világ, szemtelennek még inkább

▪ Adófizetési morál▪ Civil érdek▪ Gazdasági veszteségek▪ Kisvárosi „mutyizás”

JOGALKALMAZÁS▪ Lassú igazságszolgáltatás:

gazdaság gyorsabb, mint a perek

▪ Cégnyilvántartás hiányosságai

▪ Kérdéses felszámolókiválasztás

▪ Cégtemetők

19

Mindez monumentális korrupciós következményekkel jár a felszámolási folyamat minden szakaszábanFelszámolás

indítása

Cég bedöntése

Felszámolás

Eljárás kezdete

Felszámolások

lezárása

▪ Bank megvonja a hitelt – indoklás nélkül▪ Adóhivatal kezdeményezi a felszámolást – átütemezés

nélkül▪ Kiürített vállalkozások▪ Kötelezettségek visszafizetésének alternatívája▪ Eltérő bírósági gyakorlat▪ Felszámoló „kiválasztása” az adós által▪ Hitelezői besorolások befolyásolása

▪ Előre meghatározott értékesítések▪ Színlelt szerződések – banki átutalások▪ Alacsony értékszinten apportba kerülő eszközök▪ Eszközök elrejtése, végkielégítésként való kifizetése

▪ Elhúzódó felszámolások – visszaélések számlákkal▪ Elmaradó nyomozások, nehézkes bizonyítás▪ Számon kérés kijátszása

20

Magyarországon legalább egy tűzpárbajra lett volna szükség ahhoz, hogy a rendőrség a romániaihoz hasonló gyorsasággal és határozottsággal lépjen fel egy folyamatban lévő csődbűntett gyanúja Nálunk a hasonló ügyekben tett feljelentések egy részét megalapozatlanság, vagy adathiány miatt visszautasítják, de ha megkezdődik is a nyomozás, csak az igazságügyi könyvszakértői vizsgálat eredményére hónapokat kell várni.

Jóllehet a 2009 szeptemberétől

hatályos csődszabályozás célja

az átmeneti pénzügyi

gondokkal küszködő cégek

megmentése, reorganizációja,

a vártnál sokkal kevesebben

próbálkoztak ezzel az úttal. Az

országosan tizenhétezernyi

felszámoláshoz képest csupán

173 csődöt kezdeményeztek.

Pest megyében mindössze 11

csődeljárás indult, és egyetlen

csődegyezség született.

Az a néhány hónap, sok esetben akár egy év, amíg lezajlik a szükséges könyvszakértői vizsgálat, bőven elegendő ahhoz, hogy a céget az utolsó szögig kiürítsék.

Ez a magyar sajtóból is látható

Forrás: Index, HVG

21

“The World Bank’s “Doing Business” survey notes that insolvency proceedings cost much more and recover much less than similar proceedings in OECD countries although they appear to be completed within a reasonable time frame.”

Doing Business survey, World Bank

2011 edition

“The 2009 EBRD Insolvency Law Assessment rated Hungary’s general insolvency law as being in “Medium Compliance” with international standards of best practice. Despite the sound rating overall, there are material gaps in the law… EBRD identified that the provisions dealing with the provision of information to creditors and independent analysis of a reorganization plan are weak and require improvement. The largest single issue is with respect to reorganization proceedings. According to the World Bank less than 1% of companies which enter into insolvency proceedings continue as a going concern – in other words, business rescues are very rare… The EBRD’s 2009 Insolvency Officer Assessment (part of the general insolvency law assessment) indicated “Very Low Compliance” with the Bank’s Office Holder Principles.

Strategy for Hungary, EBRD 11 October 2011

“The Bankruptcy Act does not support bankruptcy protection, since almost all bankruptcy procedures endup in liquidation. Nevertheless, the owner of the liquidated company can set up a new company without any restrictions and the independence of the liquidators can often be questioned.”

National Integrity System Study, Transparency International,

2008

“Notwithstanding that beneficiaries of pending claims have been considered creditors since the amendment of the term “creditor” in September 2009, neither the jurisprudence nor practice could work out a clear interpretation of “pending claims”… The Bankruptcy Act recognizes pending claims as creditors’ claims only in liquidation proceedings as opposed to bankruptcy proceedings… Given the above uncertainty surrounding the regulation of pending claims, the Bankruptcy Act will need to be amended to provide necessary clarification.

CMS Restructuring and Insolvency in EuropeCMS, 2011

És a nemzetközi elemzések és kutatások is rámutattak a magyar szabályozás fontosabb hiányosságaira

22

Mindez katasztrofális gazdasági következményekkel jár…

▪ Drágább hitelek a piacon: fizetésképtelenség lehetőségének költsége, Magyarországon magas: kb. 120 bp.

▪ Alig van a hitelpiacon középvállalkozások számára kialakított termék…

Hitelezés drága és kicsi

▪ Kockázataikat csökkentve, hitelezők erősítik az ördögi kört

▪ Veszteségek gyors leírásaHitelezőkpánikja

▪ Bizonytalan a vállalkozó helyzete▪ Félelem a csődeljárástól▪ Hátrányos versenyhelyzet a piacon▪ Vállalkozások eltulajdonítása a

felszámolási eljárás keretében

VállalkozásokKontraszelek-ciója

▪ Elfogadott a csalás▪ Reménytelenné teszi a perelést▪ Elősegíti a szervezett bűnözést▪ Támogatja a politikai korrupciót

Társadalmiköltség

▪ CSÖKKEN A GAZDASÁGI NÖVEKEDÉS

▪ MUNKAHELYEK TÖMEGES MEGSZŰNÉSE

23

1 2 3 -

500

1,000

1,500

2,000

389

782 703

953

1 905 1 906

2008 2009

Felszámolási eljárással megszűnt társaságok eszközeinek értéke, Mrd. Ft.

BECSLÉS

2010

24

763

381

763

BECSLÉSCsődveszteség mértéke

JELENLEGI GAZDASÁGI VESZTESÉG: 1,144 MRD FORINT

HA AZ ELJÁRÁS HATÉKONYSÁGÁT 40%-RÓL 60%-RA, (AZ EURÓPAI ÁTLAGRA) NÖVELHETNÉNK,

A GAZDASÁGBAN MARADNA 381 MRD FT,

EZ MEGFELEL A TELJES SZJA BEVÉTEL 28%-NAK!

VAGY

AZ OEP TELJES GYÓGYSZERKIADÁSÁNAK! (344 MRD FT)

2010-BEN A FELSZÁMOLÁS ALATT LÉVŐ VÁLLALKOZÁSOK TELJES ESZKÖZÉRTÉKE: 1,906 MRD FORINT

25

1 2 3 -

10,000

20,000

30,000

40,000

50,000

60,000

70,000

80,000

90,000

19 023

36 554 44 058

55 378

79 32385 466

201020092010

Felszámolási eljárás kapcsán megszűnt munkahelyek száma

BECSLÉS

▪ A felszámolás alá került cégeknél felbomlik a piacgazdaság természetes érdekszövetsége, ami óriási gazdasági károkkal járhat. Ezért kritikus egy harmadik személy döntési pozícióba juttatása, ami viszont monumentális korrupciós kockázatot rejt; ezért erősen kell korlátozni 4 kritérium mentén.

▪ A magyar jogi szabályozás ezen kritériumok egyikének sem felel meg:▪ nem egyértelmű▪ nem transzparens▪ nem ösztönző▪ nem számon kérhető.▪ Mindez ráadásul kombinálódik a hazai jogalkalmazás és üzleti

gyakorlat hiányosságaival, ezáltal katasztrofális gazdasági következményekkel jár – a becsült veszteség évi 3-500 Mrd Ft; munkahelyekben sok 50,000-80,000.

▪ Ez a helyzet már rövid távú intézkedésekkel is jelentősen javítható, hosszabb távon azonban elkerülhetetlen ezen intézmény alapjaiban való átalakítása.

Tárgypontok

26

27

… de megoldása nem könnyű, két hullámban kell gondolkodni

▪ 350-450 milliárd forint évente

▪ 100,000 munkahely 5 év alatt

1. Hullám: nyilvánvaló hibák bezárása

2. Hullám: alapvető transzformáció

▪Sikerarányos ösztönzési rendszer kialakítása▪Hitelezők részvételének megújítása▪ Felszámolói kamara létrehozása▪Pénzügyi adathiányosságok szigorú számon kérésse▪ Felszámolás auditja, összeg felett;▪Működő csődeljárás, mely független a felszámolási eljárástól

Gazdaság élénkítő hatás nagymértékű

▪Ellentmondások és üres paragrafusok kiszűrése▪ Forum shopping lehetőségeinek megszüntetése▪ Felszámoló gazdasági társaságok átvilágítása▪Adós gazdasági szervezet auditja▪Teljesítményértékelés alapjának megteremtése▪ Felszámoló személyes felelősségének kialakítása▪ Felszámolóbiztosra vonatkozó szabályok részletezése▪ Felszámoló gazdasági társaságok pénzügyi beszámoló rendszere▪ Jogszabályok harmonizálása: Btk., Gt., Ctv.▪ Felszámoló kiválasztásának újragondolása

28

…mindez óriási politikai és gazdasági eredményekkel jár

• Bátrabb vállalkozások• Átláthatóbb, jobb

beruházások• Hosszú távú

gondolkodás• Több hitel, olcsóbban

Vállalatok ▪ …▪ …▪ …

…

▪ …▪ …▪ …

…

▪ …▪ …▪ …

…

• Kiszámíthatóság• Tervezhetőség• Több kihelyezés• Többféle termék

Hitelezők

• Több adóbevétel• Büntetőjogi kontroll

Állam

▪ …▪ …▪ …

…

• Gazdasági növekedés• Több munkahely• Innováció

Társadalom

29

www.transparency.hu

www.transparency.org