ppt bale ii au maroc

7/22/2019 PPT Bale II Au Maroc

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Le Nouveau mangement du Risquecrdit Ble II & ses Enjeux dans les banquesmarocaines

Fait par :Leila ERRAKKAS


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PLAN

Contexte

Rappel sur le ratio Cooke et ses insuffisances Apports de Ble 2 en matire de risque crdit

La structure de laccord en 3 piliers

Une nouvelle approche en terme de risque et de rentabilit

Enjeux du dispositif dans les banques marocaines Quels sont les freins et les vecteurs dintgration de la rforme au Maroc??

O en sont les banques marocaines dans la mise en place de laccord??

roblmatique:Apprhender les enjeux de Ble II et les perspectivesde la mise en place dans les banques marocaines


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Contexte

Activit bancaire

Risques*

- perte de lpargne des dposants,

- crise systmique en cas de dfaillance dun ou plusieurs tablissements de crdit voirede tout le systme bancaire etc.(effet Domino)

*(notamment le risque de crdit: le crdit fait dfaut de remboursement de sa dette, que la banque doit prendre en perte)


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Le dispositif actuel: Cooke

Rappel :

Il fixe les exigences minimales de fonds propres actuellement en

vigueur, lesquelles imposent aux banques de couvrir au moins 8%

des crdits quelles octroient :

Fonds Propres + Quasi FP / Total des engagements pondrs >=8%

Pondrations CookeEtats et banques centrales OCDE 0%Banques OCDE 20 %Autres 100 %


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Les limites de CookeDeux dfauts majeurs doivent tre distingus

Des problmes poss par l'adaptation de la norme de couverture lasophistication des oprations financires des banques.

Par exemple :regrouper un ensemble de prts pour les transformer en titresde crances cessibles des investisseurs actifs sur le march

Vritable course entre les innovations financires et les garants de la rgle de fonds propres

L'insuffisante diversification des pondrations utilises pour mesurer les risques

conduit msestimer les dangers de certains engagements.avec une discrimination dappartenance :OCDE /non OCDE


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De Ble I Ble II

Naissance de Ble II sous la prsidence de l'amricain McDonough

Nouveaut :

Modlisation plus fine du risque de crdit en terme de:

Prise en compte de la notation des contreparties

et de la dtermination des pondrations


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affiner les exigences minimales de

fonds propres (pilier 1),

consolider le processus de surveillance

prudentielle (pilier2),

soumettre les banques une discipline

de march plus rigoureuse (pilier3).

Un triple objectif de ble II


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Pilier 1: exigence minimale de fonds propres

Pour chaque portefeuille, les banques doivent choisir uneapproche parmi les trois suivantes :

Approche

standardiseApproche

IRB

avance

ApprocheIRB de

base(notation

interne)

(notation

interne)

Simple

Peu dtaille

Sophistique

Trs dtaille

Forte sensibilit aux risquesFaible sensibilit aux risques


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Une approche standard, qui est en fait une approche de substitution par rapport au prsent Accord

Dans cette approche, le risque de crdit ne sera plus suppos dpendre de la nature juridique du client, mais ausside sa qualit

La pondration des risques est obtenue partir de rating externes de type S&P, FITCH

Focus sur la dotation en fonds propres pour lesrisques de crdit - Mthode standard


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-une approche qui permet lutilisation de modles de notation interne grceauxquels, la Banque mesure elle-mme son niveau de risque.

- Les banques doivent classer leurs expositions au sein de 7 portefeuilles : chaqueclasse correspond une fonction bien prcise

Dans le cadre de la notation interne, quatre facteurs de risques crdit ont tidentifis:le dfaut du preneur de crdit, les lments techniques du crdit lui-mme tel que le

type de crdit,les gages qui y sont associs, le montant restant du crdit et la dure restante du crdit.La charge de capital sera ensuite tablie sur la base dune courbe, qui est une fonction

dpendante de ces quatre facteurs de risques (PD, LGD, EAD et M).

Focus sur la dotation en fonds propres pour les risques de crditMthodes

IRB


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Pilier 2 : processus de surveillance prudentielle

Le deuxime pilier indique aux instances nationales de rgulation lamanire de surveiller efficacement le respect des prescriptions de Ble.Elles sont surtout tenues de vrifier rgulirement comment les banquesdfinissent leurs besoins en capitaux par rapport leur profil de risque.

Outre les aspects quantitatifs, elles doivent aussi tenir compte desaspects qualitatifs, c.--d. contrler la gestion des risques ou les auditsinternes.

Les dispositions du 2e pilier :

valuation des risques et dotation en capital spcifiques chaque banqueCommunication plus soutenue et rgulire avec les banques


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Pilier 3 : Discipline de march2 POSTULATS :

La dlivrance d'une information rcurrente et pertinente sur la structure du

capital et l'exposition aux risques de la banque est attendue ;

Une plus grande transparence et une pression accrue sur le march

encourageront les banques mieux grer leurs risques.

Plan Le management bancaire

Contexte

Les limites du ratio Cooke Ble Les apports de 2

Les nouveauts de laccord La structure de laccord en 3 piliers

Une nouvelle approche en terme derisque et de rentabilit

Enjeux du dispositif au Maroc Quels sont les freins et les vecteurs dintgration de

la rforme au Maroc??

O en sont les banques marocaines dans la mise en

place de laccord??


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Le calcul du CDR( ou perte moyenne) pour chaquecatgorie de note est donn comme suit, avec un TRG

fix 55% et une exposition de 1:

Cas pratique

NOUVELLE APPROCHE en terme de

Risque et Rentabilit

Note

Taux de

dfaut

un an

Cout du risque

Thorique

Taux de

rcupration

3-4 0%

5-6 1,69% 0,76% 0,557-8 7,57% 3,41% 0,90

9 17,59% 7,92% 0,96


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Plan

Le management bancaire Contexte Les limites du ratio Cooke

Les apports de Ble 2

Le ratio Mac Donough La structure de laccord en 3 piliers Une nouvelle approche en terme de risque et de

rentabilit Enjeux du dispositif au Maroc

Quels sont les freins et les vecteurs dintgration de larforme au Maroc?? O en sont les banques marocaines dans la mise en place de

laccord??


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Les freins rendant complexe lapplication

de la rforme

La complexit du dispositif

La sophistication des activits financires

La diversit des publics concerns

La dure des projets de chantiers mettre en place

Le cumul des rglementations en cours de mise en uvre La pratique du rating au Maroc

I.1 / Quels sont les freins et les vecteurs dintgration de la rforme auMaroc??

I 2 / Q l t l f i t l t di t ti d l f M ??


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Les vecteurs dintgration de la rforme au Maroc

La composition de lactionnariat des tablissementsfinanciers implants au Maroc

Les consquences de la mondialisation et de la fortedpendance de lconomie qui en rsulte

Ladoption partielle de certaines recommandations deBle II au travers de la circulaire 6

La faiblesse de la probabilit de survenance du risque

I.2 / Quels sont les freins et les vecteurs dintgration de la rforme au Maroc??


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Lorganisation et ltat

davancement du projet

Objectif de ltude Mthodologie de lenqute : questionnaire + entrevues

Prparatifs :

Le projet dimplmentation: systmes dinformation.. Les aspects les plus ambitieux du projet : centralisation des donnes Organisation et pilotage du projet : la matrise douvrage, quipes

projet, Les ressources humaines mobilises en interne


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la formation : pour les utilisateurs directs uniquement

Choix dapproche

Le systme de rating

Constat final

?Modles de prvision des risques?Politique daffectation des fonds propres

II/ O en sont les banques dans la mise en place de laccord??


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Le calendrier de mise en place26 juin 2004 : Publication des recommandations dites Ble II

15 juillet 2004 : Projet de directive europenne de traduction de l'accord

1er janvier 2006 : Les tablissements de crdit calculent en parallle le

ratio Cooke (Ble I) et le ratio McDonough (Ble II)

1er janvier 2007 : Date prvue de l'application de la directive

En fin de compte ce nouveau dispositif vapermettre de bien grer notreportefeuille de crdit en terme de risqueet de rentabilit , selon plusieurs axes. savoir par la qualit du portefeuille (parnote) par secteur dactivit et mme parunit de business. C est donc et surtout unoutil d aide la dcision et peut tre un

outil de politique budgtaire.

CONCLUSION
http://fr.wikipedia.org/wiki/Juin_2004http://fr.wikipedia.org/wiki/Juillet_2004http://fr.wikipedia.org/wiki/Janvier_2006http://fr.wikipedia.org/w/index.php?title=Janvier_2007&action=edithttp://fr.wikipedia.org/w/index.php?title=Janvier_2007&action=edithttp://fr.wikipedia.org/wiki/Janvier_2006http://fr.wikipedia.org/wiki/Juillet_2004http://fr.wikipedia.org/wiki/Juin_2004


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FIN


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ANNEXES


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Circulaire 6

Larticle 32 prconise que

le dispositif de contrle du risque crdit doit permettre desassurer que les risques auxquels peut sexposerltablissement de crdit, du fait de la dfaillance de la

clientle, sont correctement valus et rgulirementsuivis. .

De mme il est mentionn dans la circulaire n6/G/2001(article 34 et 35) que les demandes de crdit doiventcomporter des informations relativement suffisantes

relatives au demandeur, sa situation patrimonialequireprennent les sous-catgories de notation : qualitativequantitative dfaut.


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La diffrence entre les deux mthodes rside dans lestimation de cesdiffrents paramtres ainsi que dans le calcul de l EAD et lavalorisation des garanties ligibles pour chacune.

Pour la mthode IRB fondation seules les PD sont estimes, les autresparamtres sont fournis par le rgulateur, contrairement lamthode IRB avance o tout est estimer.

Mthodes

PD

IRB_F

IRB_A

LGD EAD

Estime par la banque

Estims par la Banque

Fixs par la rglementation

Diff. entre les 2 mthodes IRB=

Pondration F(PD, (1- TRG), Mat)


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NOUVELLE APPROCHE en terme de Risque et Rentabilit

CDR=

PM=

E x LGD x PD

Cot

du

risque

Perte

moyenn

e

1-TRGExpositio

n

Taux de

dfaut

Concernant la gestion de portefeuille de crdit, le cot du risque selon la

rglementation de Ble II et plus prcisment selon l approche IRB est

dfinie comme suit:


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Composants du risque de crdit

Perte prvue

(EL) =Probabilit de

dfaillance

(PD)

Svrit

des pertes

(LGD)

Exposition au

risque de

dfaillancexx

Standardise = Notation x Impos par x Impos parexterne rglementation rglementation

Rating Interne = Notation x Impos par x Impos par

(mthode de base) interne rglementation rglementation

Rating interne = Notation x Svrit x Exposition(mthode avance) interne interne interne


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Deux lments de cot rsultentdu risque de crdit

Cot conomique= Prix de revient global dun crdit

Cot de refinancement= Loyer de largent , cest--dire, cot de refinancement sur le march

interbancaire

Perte attendue= Cot analytique rsultant des dfauts et des pertes sur certains crdits

Cot des fonds propres= Rmunration minimale des fonds propres ncessaires lactivit de crdit (rle

dabsorber les pertes inattendues )

Cot de gestion= Cots oprationnels refltant les activits lies l'octroi et la gestion des

crdits


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Approche standard

Dans la ligne de Ble I

Deux changements majeurs

Prise en compte de ratings externes (des agencesreconnues)

Prise en compte de plus de srets

Approche base sur des rating internes (internal ratingbased, IRB)

Utilisation des mesures de risque internes dune banque

Diffrents niveaux de sophistication (IRB fondation etavance)

Exigences supplmentaires satisfaire en cas dIRB


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)T1()TSRFP

PM)EXP1(PNB(ROE

Avec:

ROE est le return on equity

PNB est le produit netbancaire

EXP est le taux d exploitationPM est la perte moyenne

TSR est le taux sans risque

et T le taux d imposition


La rentabilit nette est donne par la formule suivante :


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Applications

Pour un ROE cible de 15% quel serait le PNB ncessaire dgager pour chaque note

sachant que le TSR est gal 2.25%(Bon du trsor 52 semaines) , le taux

dimposition 35% et le taux dexploitation 50% ?


On comprend bien que les oprations sur des notes mauvaises et qui sont plus

coteuses en fond propre doivent engendrer un PNB plus grand pour une rentabilit

gale.

PNB

0

0,1

0,2

0,3

3-4 5-6 7-8 9

NOTE

PNB

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