20022002 년 상반기 잠정실적년 상반기 잠정실적20022002 년 상반기 잠정실적년 상반기 잠정실적

2002 년 8 월 6 일

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본 자료중의 향후 전망 자료는 시장환경등에 따라 변경될 수 있음을 양지하여 주시기 바랍니다 .

I. 재무 실적I. 재무 실적

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1. 1. 재무 재무 HighlightsHighlights

구 분 ’01 1H ’02 1H 증감율 ’02 1Q ’02 2Q 증감율

매출영업비용영업이익

( 영업이익율 )경상이익

법인세비용당기순이익

4,7314,639

921.9%-680

0-680

5,1004,511

58911.5%

149-74

223

8%-3%

540%-

흑전-

흑전

2,4792,144

33513.5%

93

93

2,6212,368

2549.7%

56-74

130

6%10%

-24%-

-40%-

40%

EBITDA(E. Margin)

투자비

88318.7%

880

1,41427.7%

655

60%-

-26%

74229.9%

478

67225.6%

177

-9%-

-63%

차입금순차입금

자본순차입금 /

자본

11,52010,691

6,303170%

9,8787,8398,899

88%

-14%-27%41%-

11,29310,254

7,310140%

9,8787,8398,899

88%

-13%-24%22%

-

( 단위 : 억원)

• ’02 년 상반기 매출 5,100 억 , 전년동기대비 8% 증가 , ’02 2Q 매출 1Q 대비 6% 증가• 영업이익 589 억 , 전년대비 540% 증가 , 당기순이익 223 억 , 전년대비 흑자전환 • 순차입금비율 : 170% (’01 1H) → 88%(’02 1H) 로 대폭 축소

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2. 사업별 매출

68 99 41 58433 269

136 133

2,173 2,425

1,187 1238

102

1,0511112

145

64 81

1,9552,162

'01 1H '02 1H '02 1Q '02 2Q

기타 천리안 전화 eBiz 인터넷

• 천리안을 제외한 모든 사업부문 매출 증가 , 천리안 제외시 전년대비 12.4 % 증가 , 전분기대비 6.2% 증가

• 핵심사업인 인터넷과 eBiz 사업은 지속적인 증가로 전년반기대비 각각 11%, 41% 증가

4,731(4,298)

5,100(4,831)

2,479(2,343)

인터넷 - 전년동기대비 11% 증가 - 전분기 대비 6% 증가

eBiz - 전년동기대비 41% 증가 - 전분기 대비 26% 증가

전화 - 전년동기대비 12% 증가 - 전분기 대비 4% 증가

천리안 - 전년동기대비 38% 감소 - 전분기 대비 2% 감소

7.8%↑(12.4%↑)

( 억원 )

2,621(2,488)

5.7%↑(6.2%↑)

* ( ) : 천리안 제외시 매출 및 성장율

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3. 영업 비용

인건비 비율 감소 ( 매출액 대비 ) - 15%, 2,055 명 (’01.1H) → 9%, 1,895 명 (‘02.1H ) * CICK 용역비 (16 억 -’01 1H, 72 억 -’02 1H ) 반영시 , 15% → 11% 로 감소

접속료 비율 감소 ( 전화매출대비 ) - 23 %(‘01.1H) → 22%(‘02.1H ), 전화매출대비 정산료 비율 감소 ( 국제전화매출대비 ) - 56%(‘01.1H) → 51%(‘02.1H) * 해외 사업자 정산 단가 하락

전용회선료 + 통신설비사용료 비율 감소 ( 인터넷매출대비 ) - 37%(‘01.1H) → 31%(‘02.1H)

* 파워콤 제휴 , KT 요금 인하 등 - TDM → metroethernet 으로의 전환에 따라 전용회선사용료 비중 감소 (TDM) 및 통신설비사용료 비중 증가 (Metroethernet 관련 파워콤과의 수익배분 ) 했으나 , 두 계정의 합은 감소

해외통신사업자 법정관리등에 따라 대손상각비 증가 - Teleglobe, 월드컴등에의 매출채권 보수적으로 설정

• 총 영업비용 전년반기대비 3% 감소 , 매출대비 98% → 89% 로 매출대비 영업비용 대폭 감소 • 구조조정에 의한 인건비 감소 , 전용회선사용료 , 접속료 등 주요 비용 대폭 축소

주요 비용 ’01 1H ’02 1H 증감율 ’02 1Q ’02 2Q 증감율

인건비 (*) 694

469 -32% 225 244 8%

전용회선 사용료

550 467 -15% 244 224 -8%

통신설비 사용료

178 200 12% 77 123 60%

감가 상각비

792 825 4% 406 419 3%

지급 수수료

485 465 -4% 233 233 -

접속료 506 545 8% 275 270 -2%

정산료 652 583 -11% 264 319 21%

대손상각 14 73 421% 12 61 408%

기타 768 884 15% 407 475 17%

총비용 4,639 4,511 -3% 2,143 2,368 10%

* 인건비 : 인건비 + 복리후생비

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영업외수익

영업외비용

구 분 ’01.1H ’02. 1H

수입이자외환이익

투자자산처분이익유형자산처분이익지분법평가이익

잡이익 등

759112

507

46135

141

1611

구 분 ’01.1H ’02.1H

이자비용외환손실

연구개발출연금지분법평가손실

투자자산감액손등

5059229

168168(*1)

444127

00

92(*2)

*1) 구조조정에 따른 투자자산감액손 , 희망퇴직등

*2) 천리안 유휴자산 손실 59 억 , 투자자산감액손 15 억등

• 차입금 축소 및 금리 하락에 의한 지급이자 축소• ’01 년 자회사의 성공적인 구조조정으로 ’ 02 년부터 지분법 이익 발생

’02 2Q’02 1H’01 1H

4. 영업외 손익

계 190 223

계 962 663-1200

-1000

-800

-600

-400

-200

0

200

400

영업외수익 영업외비용

’02 1Q

-772( 수지차 )

-440

-242-198

190

962

223

663

51

293

172

370

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5. 5. 대차대조표대차대조표

( 단위 : 억원)

• 유상증자 실시 (2,083 억 납입 ) 로 차입금 감소 , 부채비율 212%(’02.3) → 154%(’02. 6) 로 감소

구 분 ’02. 3. 31 ’02. 6.30 증감율 내 용

유동자산 고정자산

투자자산 유형자산등

4,92517,917

3,42114,496

5,52917,094

2,85414,240

12%-4%

-16%-1%

유상증자로 인해 보유예금 증가 (1,039 억 → 2,038 억 )

하나로통신주가 하락으로 투자자산 감소

총 자산 22,843 22,623 -

유동부채단기차입금

유동성장기부채 고정부채

사채 및 장기차입금

10,2254,1182,5585,3084,618

9,5062,7393,6034,2183,550

-7%-33%40%-20%-23%

유상증자대금 입금 후 단기차입금약 1,000 억 상환

총 부채 15,533 13,724 -12%

자본금 자본잉여금 이익잉여금 자본조정

1,1975,856

48209

1,8527,280

178-410

55%24%

271%-

유상증자 2,083 억원 6/18 납입으로 자본증가

( 주당 15,900 원 , 총 13,100,000 주 발행 )

하나로통신주가 7,450 원 (1Q) → 4,310(2Q)

총자본

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6. EBITDA & 투자

883

1,414

742677

880

655

478

177

'01 1H '02 1H '02 1Q '02 2Q

EBITDA 투자비

구 분 내 역 금액

시설투자

기간망 (13), 국제망 (100), 가입자망(70), 초고속국가망 (194), 인터넷(54), 전화 (18), 천리안 (5), 기타 (44)

498

자본투자 DC(128), DIA(29) 등 157

• 투자 내역 (’02 1H) ( 단위 : 억원 )

• Net Cash Flow (’02. 1H) ( 단위 : 억원 ) 영업 활동 1,169

당기순이익 223

감가상각비 825

운전자금증감 138

기타 -17

투자 활동 -405

투자 -656

자산매각 (*) 79

기타 172

Net Cash Flow 764

• EBITDA 는 영업이익 증가로 전년동기 대비 대폭 개선되어 ,

• 투자 및 이자비용을 충당할 수 있는 수준이며 , Net Cash Flow 는 764 억원임

* 유형자산처분 38 억 (DC), 투자자산처분 31 억 (KIDC 등 )

II. 사업별 주요 사항II. 사업별 주요 사항

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1. 인터넷

8 5 3

724857

403 455

144

153

7478

151

198

93105

734

704

362342

177

242

114129

25

'01 1H '02 1H '02 1Q '02 2Q

기타 전용회선 교환회선 초고속국가망 보라넷 보라홈넷

1,955

2,162

1,051

( 억원 )

• 전용회선 , 초고속국가망 , 보라홈넷 매출 전년동기 대비 각각 18%, 32%, 37% 증가 등 인터넷매출 지속 성장• 보라넷은 기존 TDM 에서 메트로이더넷 서비스로의 회선 전환등에 의한 마케팅기간등으로 인해 매출 일시 정체

1,112

• Metroethernet

- 메트로이더넷 회선 급격히 증가로 원가 구조

개선 예상

* 249 회선 (’01 년말 ) → 1,779 회선 (’02 년 3 월말 )

→ 5,395 회선 (’02 년 6 월말 ) • 전용회선

- 국내전용회선 매출 전년반기대비 17% 증가 (502 억원 )

* 6,342 회선 (’01 년말 ) → 6,413 회선 (’02 년 3 월말 )

→ 7,280 회선 (’02 년 6 월말 )• 초고속국가망 - ATM 회선 증가로 ATM 시장점유율 46% * ATM 669 회선 (’01 년말 ) → 1,344 회선 (’02 년 6월말 )

• 교환회선 (Frame Relay, VPN, DNS) - 알리안츠 생명 회선 450 회선 수주 등 VPN 회선 증가 * 271 회선 (’01 년말 ) → 458 회선 (’02 년 3 월말 ) → 931 회선 (’02 년 6 월말 )

11%↑

6%↑

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2. e-Biz

( 억원 )

7693

46 47

26

27

13 14

0

25

5

20

'01 1H '02 1H '02 1Q '02 2Q

금융(Enabler) ASP 정보보호

64

81

• 정보보호 사업의 신규 매출과 eCredit 등의 매출 증가로 전년동기대비 41% 성장 , 전분기대비 26% 성장

• 하반기 eCredit, 유통 ASP 및 정보보호 매출 증가로 당초 목표 (310 억 ) 초과 달성 가능 < 상반기 실적 >

• 정보보호 사업 신규 시장 진입 ( 전분기대비 300%) - pcSWAT, 취약점 점검 , Total Source( 관제 ) 출시

• eCredit 서비스 안정화 및 대형고객 유치 ( 다이너스티등 ) 등으로 거래량 증가 , 이에 따른 매출 증가

< 하반기 계획 >

• Enabler - 신규테마시장 / 대형고객 발굴을 통한 매출 확대 추진 - New PG 안정화 , Web 기반 CMS 개발 등 상품경쟁력강화

• ASP - 대형 Hub 고객대상 부가서비스 제공 ( 유통 ASP) - 고객맞춤형 SI 성 서비스 제공 , 전략제휴 영업 추진 , NW 과 시너지 발굴

•정보보호 - 보안토털 아웃소싱 서비스 기반 구축 및 역량 강화 - VPN, 통합보안 솔루션 판매 강화

145

102

41%↑

26%↑

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3. 전화

• 국내전화

- 사선제 가입자수 증가 * ’01.6 월말 : 188만 → ’ 02.3 월말 : 214만 → ’02. 6 월말 218만

- 부가서비스 0505 가입자 증가 * ’01 년말 79 천 → ‘02. 6 월말 876 천 → ’02 년말 2,000 천 목표

- 부가서비스 비중 : 국내전화의 39% (’02 1H)

• 국제전화

- HCD(Home Country Direct) 서비스 m/s 1 위

( 상반기 m/s: 45%)

* ’01 1H 88 억원 → ’ 02 1H 121 억원

• 글로벌스타 가입자 수 증가 - ’01.3 월말 : 139 → ’02. 6 월말 : 1,124 → ’02 년말 3,000 가입자 목표

1,0201,245

623 622

1,147

1,164

556 607

6

16

8 9

'01 1H '02 1H '02 1Q '02 2Q

국내전화 국제전화 글로벌스타 ( 단위 : 억원 )

2,1732,425

1,187

• 꾸준한 가입자 증가 및 원가구조 개선으로 회사내 CASH COW 역할 수행

• 전화매출은 전년동기대비 12% 증가했으며 , 부가서비스 호조로 국내전화 매출은 22% 증가

1,238

12%↑

4%↑

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4. 천리안

433

269

136 133

'01 1H '02 1H '01 1Q '02 1Q( 억원 )

• 천리안 , DMI, 심마니 통합 추진 (DMI, 심마니 ’ 02 년 9 월 통합 , '02 년 10 월 천리안까지 통합 완료 예정 )

•통합추진 필요성

- 전통적인 포탈사업모델의 수익성 한계로 인하여 차별화된 종합 포탈서비스 필요

- 시너지 ( 비용 , 수익 , 브랜드 ) 통합을 전제한 시장에서의

경쟁우위 확보 필요

•통합운영 방향

- 각 사 중복기능의 통합 및 서비스 구조조정

- 서비스 전문화 : 천리안 (종합포탈 ), 심마니 ( 검색전문포탈 ), DMI(게임전문포탈 )

- 벤쳐형 조직체계로의 전환을 통한 경쟁력 강화

•통합 시너지- Top 5 내의 종합포탈 서비스 사업자로 진출

- 각 서비스 브랜드의 서비스영역 및 위상 상승

- 서비스 공동 운영에 따른 시너지 효과

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5. 주요 자회사 현황• 지분법 손익 개선 효과 : ’01 년 1H 168 억 적자 → ’ 02 년 1H 16 억 (*) 흑자 자회사 구조조정 완료 (’01 년 ) 로 ’ 02 년 지분법 흑자 51 억 목표

’02. 1H (’01 1H)

사업내용( 보유지분 )

매출 영업이익 경상이익 당기순이익 특이사항

KIDC IDC(90.47%)

254 47 40 27 국내 1 위 IDC(m/s 39%)

SQ Tech. SI(50%)

239 0.2 2 2 * SI, HRM, CMS 등 핵심분야 역량집중

DiN NI(92.75%)

485 9 4 4 Non-데이콤 매출 지속 증가

DMI Contents provider(100%)

16 -9 -7 -7 천리안 , 심마니와 통합추진

CICK Telemarketing(48.62%)

104 10 11 7 적극적 외부 영업

DC Carrier’s carrier(51%)

5 -22 -21 -23 Wholesale 시장 공략

계 (’02 1H) 1,203 30.2 23 6 DA포함

계 (’01 1H) 913 -74 -93 -114 DA, DC, CICK 미포함DSM 포함

※ KIDC:Korea Internet Data Center, SQ Tech: prior DACOM Systems Techonology, DIN:DACOM Intelligence in Network, DMI:DACOM Multimedia Internet, CICK:Customer Interaction Center Korea,DC: Dacom Crossing SI : System Integration, HRM:Human Resource Management, CMS:Contents Management System

* 16억원 중 7 억원은 전년도 조정분

( 억원 )

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Appendix 1 (Unit: Million Won)

'02 1H '01 1H growth '02 2Q '02 1Q growth

Internet Data Boranet(ex. Borahomenet) 70,421 73,368 -4% 34,181 36,241 -6%

Borahomenet 24,247 17,742 37% 12,882 11,366 13%

DLS(Domestic Leased Line) 50,196 42,840 17% 26,259 23,936 10%

I D L S(Int'l Data Service) 30,602 27,876 10% 15,950 14,651 9%

Satellite Broadcasting 4,913 1,729 184% 3,241 1,672 94%

D N S(X.25) 2,020 2,465 -18% 969 1,051 -8%

Frame Relay 13,235 11,906 11% 6,840 6,395 7%

Other Data 802 2,498 -68% 313 489 -36%

sum 196,436 180,424 9% 100,635 95,801 5%

19,805 15,057 32% 10,534 9,272 14%

216,241 195,481 11% 111,169 105,073 6%

e-Biz 14,472 10,240 41% 8,068 6,403 26%

Chollian 26,853 43,287 -38% 13,284 13,569 -2%

Telephony International 116,378 114,683 1% 60,734 55,644 9%

outgoing 67,404 67,617 0% 32,855 34,549 -5%

incoming 48,974 47,066 4% 27,879 21,095 32%

Domestic 124,498 101,994 22% 62,173 62,325 0%

Globalstar 1,639 596 175% 872 768 14%

sum 242,515 217,273 12% 123,778 118,737 4%

Others 9,900 6,808 45% 5,820 4,080 43%

Total 509,981 473,089 8% 262,120 247,862 6%

Sales Breakdown

Internet (Internet Data + KII)

KII(Korea Information Infrastructure)

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Appendix 2 - Statistics

2000.12 2001.3 2001.6 2001.9 2001.12 2002. 3 2002.6

<Telephony >

Call Minutes (Million Minutes)

Domestic Telephony *1 3,232 817 1,523 2,199 2,915 822 1,601

ILD-outgoing 251.2 65.2 167.0 256.2 335.2 78.0 145.2

ILD-incoming 195.5 66.3 125.0 184.0 241.0 59.2 109.2

< BoraNet >

# of dedicated leased lines 13,621 12,755 12,115 11,674 12,010 11,459 12,157

< Data Network >

# domestic leased lines 6,013 6,218 6,314 6,309 6,342 6,413 7,280

# int'l data network lines 190 209 194 170 170 170 174

# domestic frame relay , VPN 3,130 3,070 3,012 2,989 3,060 2,763 3,210

※ minutes/ lines for Year 200X .12 represents minutes/ lines for the full year, 200X. 3 for the

first quarter, 200X 6, for the first half, 200X. 9 for 1~3Q

Page 18

감 사 합 니 다