الحيطة و الخدر قوانين البنكي اإلقتصاد في محاضرة

ختير أ. موالي : دمـــة ـ ق ـ م

و المتسارعة و العالمية االقتصادية التغييرات إن االقتصادي والوضع التنافسية، الضغوطات تعاظم

ضرورة عليها أملى الجزائر، تعيشه الذي والمالي بما البنكية العمل وأدوات المالية القواعد في التحكم

نوعيتها، تحسين و الخدمات تقديم في حرية لها يمنح تعزيز و فيها والتحكم المخاطر إدارة على وقدرة

ندرس سوف المنطلق هذا مناالئتمانية. مراكزها مدى و المصرفية الحيطة قواعد أهمية هذا بحثنا في

المصرفية المالءة تحقيق في المال رأس مثانة أهمية ظل في وتقييمها كوك نسبة دراسة خالل من ذلك و

) جديدة مالءة نسبة و الجديدة، المعطيات و التحوالتMC Donoughلعام بل لجنة توصيات في ورد ما ( وفق

2001.: المصرفية الحيطة قواعد-1 بشكل البنوك : تمارس تسييرها و المخاطرة(1

نشاطها يتركز حيث بالمال المتاجرة نشاط عام بهذا فالبنك االئتمان، ومنح الودائع قبول على

لديهم الذين أولئك بين وسيطا تعتبر المفهوم لهذه يحتاجون الذين وأولئك فائضة أمواال

األموال. المهنة يجعل مما جدا حساسا النشاط هذا يعتبر

سلطات طرف من مشددة رقابة تحت المصرفية المودعين، أموال على الحفاظ لدواعي اإلشراف

مرتبطة ونقدية اقتصادية الهتمامات وأيضااالنكماش. أو التضخم ومخاطر النقدية بالتدفقات

"احتمال أنها على المخاطرة : تعرف أ- المخاطرة نتيجة الشخصية أو المالية الموارد في الخسائر القصير"، أو الطويل األجل في منظورة غير عوامل

1

التأكد عدم وضعية عن المخاطرة وضعية تختلف كما(Incertitude.)

عون يتعرض عندما المخاطرة عن الحديث يمكننا بحيث سلبي، أثر ( ذاتAléa) مصادفة إلى اقتصادي

بواسطة للتقدير قابلة المصادفة هذه تكون االقتصادي العون طرف من محددة رقمية احتماالت

التأكد عدم حالة في بينما ذاتية، أو موضوعية بصفة في رقمي احتمال أي اليدخل العون أن نعتبر

.1تقديره احتمال هي المخاطرة بأن القول يمكن هكذا و

المرغوب غير األحداث من مجموعة أو حدث وقوع المخاطرة فإن 2االقتصاديين لبعض فيها. وبالنسبة

: من تنبع أن يمكن؛ التنوع أ- نقص

؛ السيولة ب- نقصللمخاطر. التعرض في المصرف جـ- إرادة

وتؤثر البعض ببعضها متصلة الثالث المصادر هذه في المصارف إرادة وتعتبر البعض، بعضها على

للفوائد األساسي المبرر بكونها للمخاطر التعرض إيرادها. من األكبر القسط وبالتالي تجنيها التي بمنح المحيطة المخاطر كانت كلما أنه نعلم

كبيرا، منه المتوقع العائد كان كلما كبيرة القروض التعرض إلى المصارف تسعى أن الممكن من لذلك

العائد. تعظيم بهدف للمخاطرة تسيير تعريف : يمكن المخاطرة ب- تسيير تهدف التي اإلدارية الترتيبات أنه على المخاطرة

تقليل خالل من البنك وأرباح أصول حماية إلى الناجمة تلك سواء ممكن حد أقل إلى خسائر فرص

األحكام أو البشرية األخطاء أو الطبيعة، عنالقضائية.

: مبادئ ثالثة على المخاطر تسيير يتركز و1Amine Tarazi, « Risques bancaires, déréglementation financières et réglementations prudentielles », Paris, PUF, 1996, p10. 2 Benston, Eisenlbis, Horvitz, Kane, Kaufman, cités in ibid, p11.

2

الديون من األقل على عدد اختيار : أي - االختياريةالمعدومة. المخاطرة ذات

وصنف نوع حسب : وهذا للمخاطرة حد - وضعالقرض. لعمالء القروض تمركز بتجنب : وهذا - التنوعمعينين.

: نوعين إلى المخاطرة تسيير ينقسم و عبر وهذا ،La gestion préventive du risque: الوقائي أ- التسيير

االحترازي. التنظيم واحترام المالئمة الضمانات أخذ وهو ،La gestion curative du risque: العالجي ب- التسيير

المخاطرة لتسيير وتقنيات طرق استعمال قيم إلى القروض : تحويل مثل منها والتخلص

بعض على للبنك التي الديون بيع ،Titrisation منقولةالعمالء.

المصرفية الحيطة قواعد منشأ يعود المنشـأ:( 2 البنوك عرفتها التي المالءة أزمات سلسلة إلى

(Herstall) هرستل بنك منها الثمانينات، في الدولية بالواليات واإلقراض االدخار جمعيات و ببريطانيا التقليدي الخطأ بسبب ذلك و األمريكية، المتحدة اإلقراض و قصيرة آلجال االقتراض في المتمثل

قصيرة آلجال الودائع قبول وكذلك طويلة، آلجال مع األجل. و طويلة عقارية قروض في واستثمارها

الفرصة أتيحت الودائع، على الفائدة سوق تحرير االستثمار صناديق في أموالهم لتوظيف للمودعين

شهدت النقدي. وهكذا السوق في تعمل التي في حادا انكماشا اإلقراض و االدخار جمعيات خسارتها بلغت )حيث أرباحها هوامش في و ودائعها

فعل ردة كانت بالتالي و ،(1)دوالرا( مليون6 آنذاك من التخفيف إلى تهدف آنذاك الرقابية السلطات

قواعد وجود الضروري من أصبح و األزمة، حدة الرقابة أساس على تقوم المصرفية للحيطة

األول الوطني الملتقى فعاليات الجزائرية"، المصارف مستوى على المصرفية المالءة قواعد "تقييم نصيب، رجم 1.2001 نوفمبر قالمة، جامعة وآفاق، واقع – الجزائري المصرفي النظام حول

3

بمثابة القواعد هذه كانت ثم، العقالنية. ومن مال رأس من معين لحد و محكمة لمنافسة الضامن عن تنجر التي السيولة أزمات لمواجهة البنوكالمختلفة. االقتراض أنشطة

هي المصرفية الحيطة قواعد : المفهــــوم( 3 يجب للتسيير )مقاييس( وقائية معايير بمثابة

طرف من دائمة بصفة بها التقيد و احترامها بالمالءة، األمر تعلق سواء القرض مؤسسات

بنية تحقيق بهدف ذلك و الخطر، تسيير أو السيولة.(1)المال رأس من مالئم وحد متوازنة مالية أنشطة مستوى على القواعد هذه مثل إرساء إن للرقابة صلبة قواعد إرساء إلى أساسا يهدف البنوك

األزمات من البنكي النظام حماية قوامها المصرفية من و أدائه، ورفع استمراره أمام عائقا تشكل التي النظام توازن ضمان و المودعين جمهور حماية ثمة

عامة. بصفة المالي قانون في المصرفية الحيطة قواعد أهمية - بروز تم القرض و النقد قانون فبموجب : القرض و النقد

النقد "مجلس في تتمثل وحيدة نقدية سلطة تأسيس اعتمادها تم التي األنظمة أهم من حيث القرض" و

) المصرفية المخاطر بتسيير تتعلق التي تلك قبل منGestion Prudentielleتأكيدها تم التي و العالمية، ( باألسس

: هما تنظيمين خالل منجويلية04 بتاريخ01-90 رقم التنظيم

مال لرأس األدنى الحد يحدد الذي1990 : - مبلغ عند المالية المؤسسات و البنوك

للبنوك بالنسبة دج مليون500 استعمال طابع ذات المالية والمؤسسات

(.114 إلى110 )بند العمومية األموال من األخرى لألنواع دج100 مبلغ و-

المالية المؤسسات

1 Les règles prudentielles, convergence n° 9, Juin 2002.

4

أفريل14 بتاريخ90-91 رقم التنظيم الحيطة بقواعد المتعلق1991

الذي المعدلة( و و )المكملة المصرفية و بتغطية خاصة قواعد تحديد إلى يهدف أوسع تعريفا يعطى كما األخطار، توزيع

الخاصة. لألموال التي التنظيمية النصوص من سلسلة إلى إضافة للخطر الفعال التسيير تحقيق على تساعد

المصرفي. المصرفي النظام قبل من المطبقة الحذر قواعد( 4

: الجزائري أو السالمة على أساسا ينص دراستنا محور أن بما

فإن ،عامر" بن "نعيمة هي التي و المصرفية المالءة على األولى بالدرجة سيكون اإلطار هذا في تركيزنا في سنحاول لذلك المصرفية المالءة معايير دراسة) للتسيير الحذر قواعد أهم على الضوء تسليط البداية

Les règles prudentielles de gestionالتنظيم في ( المطبقة دراسة عند التفصيل من بشيء لنقف الجزائري،

في المال رأس مثانة أهمية تبيان و المصرفية المالءة: نشاطه استمرارية و البنك سالمة ضمان قاعدة أول إن : للمصاريف األدنى المال - رأس2-4-1 بالوظيفة الخاصة بالقواعد تتعلق الجزائر في متبعة

أدنى حد بوضع المصارف تلزم التي و ،االئتمانية قانون وفق ذلك و ، بوظائفها للقيام مالها لرأس -قانون1990 أفريل14 في المؤرخ القرض و النقد

: أن ـامعل ،90-10500بالنسبة دج مليون

بكل تقوم التي المالية للمؤسسات تلقي ماعدا االئتمانية العمليات هذه في و الجمهور، من األموال

األموال تقل ال أن يجب الحالةالمجموع. من50% عن الخاصة

5

2500للمصارف بالنسبة دج مليون اإلئتمانية بالعمليات تقوم التي

من األموال )تلقي العادية تسيير ، القرض عمليات الجمهور،

الحالة هذه في و الدفع(، طرق عن الخاصة األموال تقل ال أن يجب

المجموع. من%33 المال )رأس الصافية الخاصة األموال - معيار2-4-2

الحذر قواعد في الرائد مكانة يحتل هو والصافي( : يتكون سالمته. و و المصرف لمالءة ضمان يعتبر ألنه: التالية العناصر من

القاعدية الخاصة = األموال الصافية الخاصة األموال.تخصم عناصر – التكميلية الخاصة + األموال

FP = FP de base + FP Complémentaire – Eléments à déduire.

المال رأس من تتكون و : القاعدية الخاصة - األموال المؤونات و الصافية النتائج االحتياطات، االجتماعي،

المصرفية. المخاطر على احتياطات تتضمن و : التكميلية الخاصة - األنوال

أو سندات إصدار عن ناتجة أموال و التقييم إعادة(1)عام طابع ذات مؤونات و مشروطة، قروض

اإلستخدامات من أساسا تتكون و : للخصم - عناصر مؤسسات في الموظفة الخاصة لألموال المشكلة أو الفرعية الشركات )سندات األخرى القرض

و المشروطة المساهمة سندات و سلفات المساهمة،القرض(. مؤسسات عن الصادرة أو الممنوحة

بالخطر يقصد : ترجيحها و المخاطر - تغطية2-4-3 مالئم غير تطور هو أو خسارة، تحمل توقع المصرفي الربح من التأكد : "عدم بأنه يعرفه من هناك للنتائج. و

عمليات هو سببها التأكد عدم حالة المرتقب. و ضمان و المحتملة المستقبلية المردودية بين التحكيم

.(2)أكيد" و حالي

.91/04 للتنظيم الثانية المادة )ب( من )أ( و الجزئين أنظر 1.1992 سنة% 40 و ،1993 سنة في% 30 حدود في كانت قد و 2

6

تتراوح الخطر مستوى ترجيح معامالت إدراج فتم االلتزامات مختلف على ( تطبق100% إلى0%) من

و العميل لنوعية وفقا ذلك و تسديدها درجة حسبالعملية. طبيعة

يتم الميزانية، داخل األموال لعناصر فبالنسبة اإلجمالية المبالغ خالل من المرجح الخطر حساب

و المؤونات كل احتساب بعد الميزانية، في المسجلة كما معين، ترجيح بمعامل مرجحة الالزمة، الضمانات

: التالـي الجدول في موضح هو أصول عناصر مخاطر ترجيح معدالت ( : 1 ) جــدول

الميزانيةTaux de PondérationRisques encourus

100%Crédit à la Clientèle100%Titres de placement100%Titre de Participation100%Comptes de Régularisations100%Immobilisations Nettes

Concours au Banques et Etablissements Financiers

05% -Installés en Algérie20% -Installés à l'Etranger0%Obligations de l'Etat0%Autres Créances sur l'Etat

Source: Document Banque Extérieur d'Algérie, Mars, 2002

الميزانية، خارج لاللتزامات بالنسبة أما- خالل من يتم المرجحة األخطار حساب فإن

نص ما وفق أصناف أربعة إلى االلتزامات تصنيف 74/94 رقم التعليمة من03 رقم الملحق عليه: يلـي كما الجزائر، لبنك

%100المرتفع، الخطر ذات لاللتزامات بالنسبة %50المتوسط، الخطر ذات لاللتزامات بالنسبة %20المالئم، الخطر ذات لاللتزامات بالنسبة %0الضعيف، الخطر ذات لاللتزامات بالنسبة

تقسيم عملية تعتبر : المخاطـر توزيع - معيـــار2-4-4 طرف من المتبعة الطرق إحدى توزيعها و المخاطر

إلى تؤدي التي األخطار احتماالت من للتقليل البنك العمالء تنويع الحذر قواعد أوجبت اإلفالس. لذلك

7

عمل على المخاطر لهم. فتركيز المستمرة والمتابعة مركزه و البنك وضعية يجعل العمالء من محدود

عن عجزه أو العمالء أحد إفالس حالة في حساس تقسيم و العمالء تنويع فإن بالتالي، التسديد. و

للبنك. حماية بمثابة هو المحتملة المخاطر هذا في الجزائري التشريع نص فقد عليه، و

و البنوك )حصر( تدخل تحديد ضرورة على اإلطار :(1)كالتالـي مالية كوساطة المالية المؤسسات

أن يجب ال المستفيد نفس عن الناجمة المخاطر - إن ابتداء هذا و للبنك، الخاصة األموال من25% تتعدى

.(2) 01/01/1995 من المرجحة الصافية المخاطر الصافية الخاصة األموال

عن المترتبة للمخاطر اإلجمالي المبلغ إن- األموال من15% نسبة تعدو الذين المستفيدين

) عشر قيمتها تتعدى أن يجب ال للبنك، الخاصة: الخاصة األموال مبلغ ( مرات10

المرجحة الصافية المخاطر الصافية الخاصة األموال

كـوك( : )نسبــة المصرفية المالءة - معيــار 2-4-5 السالمة أساس هي المصرفية المالءة باعتبار كبرى، أهمية لها أولى الجزائر بنك فإن المصرفية،

للبنك( بمثابة الخاصة )األموال المال رأس وأعتبرلها. أساسي مقياس

لجنة توصيات في ورد –كما كوك معيار يتمثل و )األموال الصافي المال رأس عالقة - في1988 بال

و المرجحة المترتبة المخاطر الصافية( و الخاصة 03-91 التنظيم ( من02) المادة عليه نصت ما حسب

التعليمة ( من03) المادة و1991 أوت14 في الصادر المتعلقة و29/11/1994 في الصادرة94-74 رقم

.91/04 للتنظيم الثانية المادة )ب( من )أ( و الجزئين أنظر 1.1992 سنة% 40 و ،1993 سنة في% 30 حدود في كانت قد و 2

8

%25

األموال 01 مبلغ مرات الخاصة

8%

األموال الخاصة المخاطر المترتبة الصافية

المرجحة

المؤسسات و البنوك فإن الحمائية، القواعد بتحديد مالءة نسبة ، دائمة بصفة و باحترام ملزمة المالية: ( حيث8%) األقل على تعادل

= المالءة نسبة احترام أن علما كـوك بنسبة الشهيـرة النسبـة هي . و

بسبب هذا و تدريجية بصفة جاء النسبة هذه تطبيق رأس بضعف تتميز التي الجزائرية البنوك خصوصية

8% إلى4% من المالءة نسبة تراوحت مالها. حيث.(1 )1995 سنة من ابتداء

مخاطر تسيير إطار في : االلتزامات - متابعة2-4-6 على الحذر قواعد نصت فيها، التحكم و القروض ذلك و الممنوحة للقروض المستمرة المتابعة ضرورة

و المخاطرة درجة حسب ذممها ترتيب خالل من.(2)منها لكل الالزمة المؤونات تكوين أن بنك أي على البد : الودائـع على - التأميــن2-4-7 التي المخاطر لمواجه الودائع على بالتأمين يقوم أموال حماية بهدف وذلك لها، يتعرض أن يمكن

من يعتبر الذي األمان مبدأ على الحفاظ و المودعينالبنك. لنشاط الهامة الميزات

التأمين و الودائع لضمان نظام وضع فإن منه و المقترحة األساسية الوقائية المعايير من يعد عليها،

إفالس معالجة وسيلة تعتبر و بـال، لجنة طرف من.(3)للمودعيــن التعويضات صرف خالل من البنوك

: الجزائــر في المصرفية المالءة قواعد تقييــم-2 المتعلقة بـــال لجنة معايير إيجابيات من بالرغم

: في كـوك( والمتمثلة )نسبة المالءة بنسبةالخاصة، األموال زيادة حتميةاالستقرار لتحقيق الرقابة عوامل من عامال تعد

المالي،

% 8 و ،1997 ديسمبر31 في% 6 ،1997 ديسمبر31 في% 5 ،1990 جوان30 في% 4 تساوي كانت حيث 1.1999 ديسمبر31 في

الجزائر. بنك من29/12/1994 في الصادرة74/94 التعليمة من17 المادة ذلك في راجع 2.90/10 والقرض النقد قانون من170 المادة31/12/1997 في الصادر04/17 رقم التنظيم أنظر 3

9

مستند دولي كمعيار مقبولة و بسيطة نسبة تعتبر ،8% مرجع على

السلطات و البنوك بين واضحة اتصال وسيلة تعتبر أن يمكن الوسيلة هذه فإن األسواق، و الرقابية

التالية. األساسية لألسباب جدل محل تكونمن معينة فئات حسب يتم القروض تصنيف

. له موافق ترجيح معامل خطر لكل حيث المخاطر، حيث كـــوك، نسبة ضعف نقطة تظهر هنا و

بالتسويق االهتمام من البنك إدارة توجهات تحولت بتسعير وذلك االئتمان، محلل دور إلى المصرفي االئتمانية الجدارة حسب تصنيفها و القروض

للمقترض.بالتعقيد قيست إذا بدائية تعتبر كـوك نسبة إن

المصرفية العمليات به تتسم الذي الكبير عديمة هي مثال الحكومية المعاصرة. فاألوراق

القروض بعض على يفرض حين في المخاطرة، أن بمعنى (،100%) وزن للمؤسسات الممنوحة

رأس متطلبات نفس إلى تحتاج القروض هذه في تفاوتها من الرغم على المصرفي المال

الضعيفة إلى ماليا المتينة من االئتمانية الجدارةالمجازفة. إلى

تقليص في8% كـــوك نسبة أثرت فقد- ثم من للبنوك. و بالنسبة القروض منح إمكانية

معتبرة نتائج يحقق أن أن البنك على وجب المعتمدة النسبة يعادل ما استرجاع من تمكنه

هامش على المحافظة الفائدة نسبة رفعالربح.

البنك عالقة على أيضا كـــوك نسبة أثرت- الممنوحة القروض حجم أن حيث من بالزبون

نسبة ارتفاع قضية تواصلت إذا و تقلص، قد أكبر تحقيق على البنك وإصرار الفائدةاالستثمار. على يشجع ال ذلك فإن هامش،

10

القروض على كـــوك نسبة أيضا أثرت- أن حيث الخارجية(، )االستدانة الدولية البنكية درجة بمستوى ترتبط القروض منح عملية مرتبط عام خطر يعتبر البلد" الذي "خطر

.للبلد ... الخ االقتصادية و السياسية باألزمات في البحث إلى العالمية النظرة توجهت لذلك، نتيجة

لجنة أشغال فأسفرت كـــوك، نسبة تحسين إمكانية عن اإلعالن عن2001 جانفي19 بتاريخ بـــال

"نسبة اسم عليها أطلق جديدة مالءة نسبة مشروعMC Donoughسنة غضون في كـــوك نسبة " تعوض

2005-2006. ( : MC Donough ) جديدة مالءة نسبــــة نحو-3

)نسبة المصرفية المالءة نسبة محدودية نظرا نسبة هي و 2001 سنة بـــال لجنة اقترحت كـــوك(،

على يقوم أوسع وقائي مفهوم ذات جديدة مالءة: هي أساسية ركائز ثالثة

الخاصة. لألموال الدنيا المتطلبات-الوقائية. الرقابة-السوق. تنظيم-

: الخاصـــة لألموال الدنيا - المتطلبات4-1 منطق على حافظ الجديد بـــال مقترح كان إذا بين كنسبة الخاصة لألموال الدنيا المتطلبات حساب

عند حصرها و المترتبة، المخاطر و الخاصة األموال المخاطر هذه قياس طريقة طور فإنه ، 8% مستوى

ترجيح معامالت مست جذرية تغييرات إدخال خالل من الطبيعة على تتوقف ال أصبحت حيث المخاطر، حد في القرض نوعية على بل للمقترضين، القانونية

لقياس جديدة طرق اقتراح إلى باإلضافة(1)ذاتهفــــي: أساسا تمثلت الخطر

التنقيط في المتمثلة المعيارية المقاربة- على ترتكز ( التيLa notation externe) الخارجي

1 Daoud Barkat, « Réforme Mc Donough dans les pays en développement, l’option des agences de notation : une critique », revue banque et marché n° 61 – Novembre – Décembre 2002, p 6.

11

وكاالت تقييم حسب المخاطر تصنيفالتنقيط.

هي و للقرض، الداخلي التنقيط مقاربة- أساس على تقوم جديدة قاعدية طريقة احتماالت على اعتمادا المخاطر تصنيف

المعنية البنوك طرف من المتوقعة العجز(1)حوافظها. لكل بالنسبة ذلك و

و السوق خطر من كل إدماج إلى باإلضافة هذا المرتقبة المخاطر مجموع ضمن العملي الخطر التاليــــة بالصيغة تعطي الجديدة المالءة نسبة لتصبح

:الخاصــــــــة األموال

= المالءة نسبـــة %8

+ العملي + الخطر القرض خطر السوق خطر الركيزة تهدف : الوقائيــة الرقابة - عمليــة4-2

التناسق من نوع خلق إلى الجديد بـــال لمقترح الثانية و معين بنك يواجهها التي المخاطر بين االنسجام و

على الركيزة هذه تقوم الخاصة. حيث أمواله حجم: هـــي أساسية مبادئ

درجة قياس نظام على بنك كل توفر - ضرورة يواجهها، التي المخاطر مع الخاصة أمواله مطابقة

هذا على للحفاظ مالئمة إستراتيجية وتسطيرالتطابق.

فحص بمهمة المراقبين اضطالع - ضرورة من للتأكد اإلستراتيجية و النظام )التدقيق( هذا

)القوانين( المسطر. التنظيم مع تطابقهما و وقائية بصفة المراقبين تدخل - ضرورة

أموالها مستوى تراجع عدم للبنوك تضمن منتظمة

المؤسسات االستثمار، ومؤسسات البنوك العمومي، القطاع ومؤسسات المحلية بالجماعات األمر تعلق سواء 1والسندات. األسهم المشاريع، تمويل والعموميين، الخواص العمالء والتجارية، الصناعية

12

اإلجراءات تسطير و القانوني، الحد عن الخاصةالضرورة. عند التصحيحية

إلى أساسا تهدف الركيزة هذه فإن بالتالي و لمختلف البنكية الرقابة و التسيير تقنيات تطوير

نسبة تحديد إلى الرقابية السلطات ودعوة المخاطر و/أو القانوني األدنى الحد تفوق الخاصة األموال من

عند المؤسسات لبعض المخاطر حجم تقليصنوعية. و كمية معايير أساس على ذلك و الضرورة،

الركيزة هذه تهدف )الشفافية( : السوق - تنظيم4-3 العامة المعلومات تلك هي و المعلومات انسياب إلى

أموالها ببنية والمتعلقة البنوك كل على المفروضة طرق و المرتقبة المخاطر و أحجامها، و الخاصة

المفروضة الخاصة المعلومات تتضمن تقييمها. كما طريقة تبنى إلى تسعى التي البنوك على ببنية

الحد و الخطر بقياس يتعلق فيما الداخلي التنقيطمنه.

هو الثالثة الركيزة هذه أساس فإن بالتالي، و يضمن بما للمؤسسات المالي االتصال تعزيز

نوع لهم تضمن شفافية وفق العمل فيه للمتعاملين التي للمخاطر بالنسبة الخاصة أموالهم تطابق من

تسمح مرنة قواعد إرساء ثم ومن يواجهونها، المالي النظام سالمة تدعيم و التغيرات مع بالتكييف

قوته. و : بال لجنة اتفاقيات( 6

متزايدا اهتماما البنوك مجال في الخبراء أولى في األول الدفاع خط باعتباره ؛ المال رأس بحجم في أمواله توظيف بسبب لخسائر البنك تعرض حالة

الخبراء هؤالء حاول مخاطر. لذلك من تخلو ال عمليات أولى و المال، رأس كفاية لقياس معايير وضع

نسبة كان المجال هذا في المستخدمة المعايير سنة منذ وذلك الودائع، إجمالي إلى البنك رأسمال

أن أي عالميا،%10 بـ النسبة هذه حددت وقد م،1914 وساد المال، رأس أضعاف عشرة تعادل الودائع تكون

13

عنه تخلت حيث م،1942 سنة إلى المعيار هذامنها. األمريكية خاصة المصارف

السلطات استخدمت الثانية العالمية الحرب بعد إلى المال رأس نسبة معيار والمصارف النقدية هو للبنك بالنسبة األهم أن باعتبار األصول إجمالي

ومدى مختلفة، توظيفات في األموال استخدام كيفيةاألصول. هذه سيولة

رأس مؤشر استخدام إلى ذلك بعد األمر تطور باستثناء واالستثمارات، القروض إجمالي إلى المال بالنسبة مخاطرة فيها ليست التي األصول بعض

م1948 سنة منذ الفكرة هذه ظهرت للبنك. وقد(.1تقريبا) للدول الخارجية الديون أزمة تفاقمت أن بعد تحصيلها في المشكوك الديون حجم وتزايد النامية،

السلطات جعل هذا العالمية، البنوك منحتها والتي الصناعية الدول مجموعة أقطار في اإلشرافية

السلطات خبراء من لجنة تشكيل إلى الكبرى العشرة عادة تجتمع الدول هذه في المركزية والبنوك النقدية

)بازل( بال بمدينة الدولية التسويات بنك مقر في "لجنة باسم اللجنة هذه سميت لذلك السويسرية،

المصرفي". لإلشراف بازل :1 بال - اتفاقية6-1

قدمت واالجتماعات الجهود من سلسلة بعد المال، رأس كفاية بشأن األولى توصياتها اللجنة جوان في وذلك (،1 )بازل باتفاقية عرف والذي عالمية نسبة وضع تم وتجارب أبحاث وبعد م،1988 إلى األخير هذا نسبة على تعتمد المال رأس لكفاية

مرجحة، وبطريقة خطورتها، درجة حسب األصول على مبنية هذه وكانت ،%8 بـ النسبة هذه وقدرت

بعد أصبح والذي ")*(،COOKE "كوك بها تقدم مقترحات النسبة تلك سميت لذلك اللجنة، لهذه رئيسا ذلك

كوك، نسبة أو بال، بنسبة المال رأس لكفاية السابقةاألوروبي. المالءة معد أيضا الفرنسيون ويسميها

14

:2 بال - اتفاقية6-2 ضرورة المصارف رأت النسبة، هذه وضع بعد

لديها، المال رأس كفاية احتساب في النظر إعادة تتعرض أصبحت التي المتنوعة المخاطر مقابل وذلك المالية باألدوات التعامل انتشار ظل في خاصة لها،

بازل لجنة أصدرت لذلك كالمشتقات، الحديثة المتعلقة المالءة الحتساب خاصة جديدة اتفاقيات مطروحة وهي م،1996 سنة فقط السوق بمخاطر

لجنة نشرت م1999 جوان في م. و1998 سنة منذ المالءة لقياس جديد إلطار أولية اقتراحات بازل

عام اتفاقية محل المال( يحل رأس )كفاية المصرفية وبشكل االعتبار في تأخذ معايير فيه وتدخل م،1988

ميزانيات في المخاطرة معامل وشمولية دقة أكثر(.2 )بازل باتفاقية عرف الذي وهو المصارف،

بازل لجنة تقدمت م2001 يناير16 في و الجديد اإلطار حول وتفصيال تحديدا أكثر بمقترحات

المصرفية. المالءة لمعدل السابق : الـخــاتـمــة

ويتطلب شائك موضوع المخاطرة موضوع إن ضرورة الوقت. تستدعي من أوسع مجاال فيه الخوض في الحاصل التشعب إزاء السليم المصرفي العمل

ورقعة الخدمات تنوع وإزاء المصرفية، النشاطات للمحاسبة واضحة أنظمة وجود العمليات حجم انتشار

ومتابعتها المخاطر لتقييم وأخرى والمعلوماتية هذا اإلقراض. يفترض أنظمة في مدمجة لها والتصدي

معايير وفرض والرقابة الضبط أجهزة تقوية التوجه حفاظا، دقيقة محاسبة وقواعد صارمة، للعمل ونظم بل المصرفية المؤسسات سالمة على فقط ليسوأموالهم. الناس مدخرات على حفاظا األهم وهذا

15